公司代码：600500 公司简称：中化国际
中化国际（控股）股份有限公司
2023年度商誉减值测试报告
请年审会计师对该报告中公司填报的内容核实并确认。年审会计师是否已核实确认：√是 □否年审会计师姓名：段瑜华、苟建君会计师事务所名称：毕马威华振会计师事务所 (特殊普通合伙)
一、 是否进行减值测试
√是 □否
注：如选是请继续填写后续内容。
二、 是否在减值测试中取得以财务报告为目的的评估报告
√是 □否
| 资产组名称 | 评估机构 | 评估师 | 评估报告编号 | 评估价值类型 | 评估结果 |
| 聚合物添加剂资产组 | 中通诚资产评估有限公司 | 朱智龙、陈敏 | 中通评报字〔2024〕12187号 | 可收回金额 | 评估基准日2023 年 12月 31 日，中化国际含商誉的聚合物添加剂资产组可收回金额为人民币1,067,383万 |
| 元。 | |||||
| ABS资产组 | 中通诚资产评估有限公司 | 朱智龙、陈敏 | 中通评报字〔2024〕12188号 | 可收回金额 | 评估基准日2023 年 12月 31 日，中化国际含商誉的ABS资产组可收回金额为人民币110,648万元。 |
| 扬农资产组 | 中通诚资产评估有限公司 | 朱智龙、陈敏 | 中通评报字〔2024〕12177号 | 可收回金额 | 评估基准日2023 年 12月 31 日，中化国际含商誉的扬农资产组可收回金额为人民币3,137,298万元。 |
| 富比亚资产组 | 中通诚资产评估有限公司 | 朱智龙、陈敏 | 中通评报字〔2024〕12172号 | 可收回金额 | 评估基准日2023 年 12月 31 日，中化国际含商誉的富比亚资产组可收回金额为人民币57,450万元。 |
| 骏盛资产组 | 中通诚资产评估有限公司 | 朱智龙、陈敏 | 中通评报字〔2024〕12170号 | 可收回金额 | 评估基准日2023 年 12月 31 日，中化国际含商誉的骏盛资产组可收回金额为人民币62,576万元。 |
三、 是否存在减值迹象：
| 资产组名称 | 是否存在减值迹象 | 备注 | 是否计提减值 | 备注 | 减值依据 | 备注 |
| 聚合物添加剂资产 | 不存在减值迹象 | 否 | 未减值不适用 |
| 组 | ||||||
| ABS资产组 | 不存在减值迹象 | 否 | 未减值不适用 | |||
| 扬农资产组 | 不存在减值迹象 | 否 | 未减值不适用 | |||
| 地拓资产组 | 不存在减值迹象 | 否 | 未减值不适用 | |||
| 富比亚资产组 | 现金流或经营利润持续恶化或明显低于形成商誉时的预期，特别是被收购方未实现承诺的业绩 | 是 | 专项评估报告 | |||
| 骏盛资产组 | 现金流或经营利润持续恶化或明显低于形成商誉时的预期，特别是被收购方未实现承诺的业绩 | 是 | 专项评估报告 |
四、 商誉分摊情况
单位：元 币种：人民币
| 资产组名称 | 资产组或资产组组合的构成 | 资产组或资产组组合的确定方法 | 资产组或资产组组合的账面金额 | 商誉分摊方法 | 分摊商誉原值 |
| 聚合物添加剂资产组 | 聚合物添加剂资产组商誉系以往年度由本集团非同一控制下收购子公司圣奥化学科技有限公司（“圣奥化学”）、安徽圣奥化学科技有限公司以及山东华鸿化 | 基于该资产组的生产经营活动的管理或监控方式和对资产的持续使用或处置的决策方式，认定该资产组应能够独立产生现金流量。 | 6,584,299,844.06 | 不适用 | 1,491,192,312.03 |
| 工有限公司等而形成。 | |||||
| ABS资产组 | ABS资产组新增商誉系由本集团之子公司 Sinochem Plastics (Spain), S.L.于2019年非同一控制下收购 Elix Polymers, S.L. 而形成。 | 基于该资产组的生产经营活动的管理或监控方式和对资产的持续使用或处置的决策方式，认定该资产组应能够独立产生现金流量。 | 1,053,445,550.73 | 不适用 | 482,137,857.80 |
| 扬农资产组 | 扬农资产组商誉系由本集团于 2015 年同一控制下收购扬农集团（本集团上级控股公司于2014年以非同一控制下收购扬农集团的控制权）而形成，以及2020年非同一控制下获得对扬农锦湖的控制权而形成。 | 基于该资产组的生产经营活动的管理或监控方式和对资产的持续使用或处置的决策方式，认定该资产组应能够独立产生现金流量。 | 22,344,649,851.93 | 不适用 | 160,570,229.30 |
| 地拓资产组 | 地拓资产组系本集团于2023年非同一控制下收购北京地拓防护材料有限公司及其下属子公司天津地拓科技发展有限公司而形成。 | 基于该资产组的生产经营活动的管理或监控方式和对资产的持续使用或处置的决策方式，认定该资产组应能够独立产生现金流量。 | 5,815,090.96 | 不适用 | 1,976,855.08 |
| 富比亚资产组 | 富比亚资产组商誉系由本集团于2021年非同一控制下收购江苏富比亚化学品有限公司及其下属子公司青岛富斯林化工科技有限 | 基于该资产组的生产经营活动的管理或监控方式和对资产的持续使用或处置的决策方式，认定该资产组应能够独立 | 795,412,819.29 | 不适用 | 208,038,852.84 |
| 公司而形成。 | 产生现金流量。 | ||||
| 骏盛资产组 | 骏盛资产组商誉系由本集团于2018年非同一控制下收购淮安骏盛新能源科技有限公司而形成。 | 基于该资产组的生产经营活动的管理或监控方式和对资产的持续使用或处置的决策方式，认定该资产组应能够独立产生现金流量。 | 863,432,603.66 | 不适用 | 18,045,054.69 |
资产组或资产组组合的确定方法是否与以前年度存在差异
□是 √否
按上述表格填写前会计期间资产组或资产组组合构成（如有差异）。
（一） 变更前
单位：元 币种：人民币
| 资产组名称 | 资产组或资产组组合的构成 | 资产组或资产组组合的确定方法 | 资产组或资产组组合的账面金额 | 商誉分摊方法 | 分摊商誉原值 |
| 无 | |||||
五、 商誉减值测试过程
（一） 重要假设及其理由
聚合物添加剂资产组
聚合物添加剂资产组2023 年末的可收回金额按照预计未来现金流量的现值确定。未来现金流量基于管理层批准的五年期的财务预测基础上确定。在预计
未来现金流量的现值时使用的关键假设为：基于该资产组过去的业绩和对市场发展的预期估计预计的收入增长率（ 2024年至2028年平均复合增长率
9.48%，2029 年以后：2.00%）以及税前折现率11.08%。
ABS资产组
ABS资产组 2023 年末可收回金额按照预计未来现金流量的现值确定。未来现金流量基于管理层批准的五年期的财务预测确定。在预计未来现金流量的现值时使用的关键假设为：基于该资产组过去的业绩和对市场发展的预期估计预计的收入增长率（2024年至2028年平均复合增长率5.64%，2029年以后：
1.50%）以及税前折现率11.20%。
扬农资产组
扬农资产组2023年末的可收回金额按照预计未来现金流量的现值确定。未来现金流量基于管理层批准的五年期的财务预测确定。在预计未来现金流量的现值时使用的关键假设为：基于该资产组过去的业绩和对市场发展的预期估计预计的收入增长率（2024年至2028年平均复合增长率5.02%，2029年以后：2.00%）以及税前折现率10.66%。
地拓资产组
地拓资产组2023年末的可收回金额按照预计未来现金流量的现值确定。未来现金流量基于管理层批准的五年期的财务预测确定。在预计未来现金流量的现值时使用的关键假设为：基于该资产组过去的业绩和对市场发展的预期估计预计的收入增长率（2024年至2028年平均复合增长率0.90%，2029年以后：2.00%）以及税前折现率11.01%。
富比亚资产组
富比亚资产组2023年末可收回金额按照预计未来现金流量的现值确定。未来现金流量基于管理层批准的五年期的财务预测确定。在预计未来现金流量的现值时使用的关键假设为：基于该资产组过去的业绩和对市场发展的预期估计预计的收入增长率（2024年至2028年平均复合增长率20.90%，2029年以后：2.00%）以及税前折现率10.61%。
骏盛资产组
骏盛资产组2023年末可收回金额按照预计未来现金流量的现值确定。未来现金流量基于管理层批准的五年期的财务预测确定。在预计未来现金流量的现值时使用的关键假设为：基于该资产组过去的业绩和对市场发展的预期估计预计的收入增长率（2024年至2028年平均复合增长率28.89%，2029年以后：
2.00%）以及税前折现率13.22%）。
（二） 整体资产组或资产组组合账面价值
单位：元 币种：人民币
| 资产组名称 | 归属于母公司股东的商誉账面价值 | 归属于少数股东的商誉账面价值 | 全部商誉账面价值 | 资产组或资产组组合内其他资产账面价值 | 包含商誉的资产组或资产组组合账面价值 |
| 聚合物添加剂资产组 | 1,491,192,312.03 | 847,962,808.92 | 2,339,155,120.95 | 4,245,144,723.11 | 6,584,299,844.06 |
| ABS资产组 | 482,137,857.80 | 482,137,857.80 | 571,307,692.93 | 1,053,445,550.73 | |
| 扬农资产组 | 160,570,229.30 | 229,713,331.16 | 390,283,560.46 | 21,954,366,291.47 | 22,344,649,851.93 |
| 地拓资产组 | 1,976,855.08 | 219,650.57 | 2,196,505.65 | 3,618,585.31 | 5,815,090.96 |
| 富比亚资产组 | 208,038,852.84 | 208,038,852.84 | 587,373,966.45 | 795,412,819.29 | |
| 骏盛资产组 | 18,045,054.69 | 4,655,982.79 | 22,701,037.48 | 840,731,566.18 | 863,432,603.66 |
（三） 可收回金额
1. 公允价值减去处置费用后的净额
□适用 √不适用
单位：元 币种：人民币
| 资产组名称 | 公允价值层次 | 公允价值获取方式 | 公允价值 | 处置费用 | 公允价值减去处置费用后的净额 |
| 无 | |||||
前述信息是否与以前期间不一致
□是 √否
2. 预计未来现金净流量的现值
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
| 资产组名称 | 预测期间 | 预测期营业收入增长率 | 预测期利润率 | 预测期净利润 | 稳定期间 | 稳定期营业收入增长率 | 稳定期利润率 | 稳定期净利润 | 折现率 | 预计未来现金净流量的现值 |
| 聚合物添加剂资产组 | 2024至2028年 | 9.48% | 不适用 | 不适用 | 2029年及以后 | 2% | 不适用 | 不适用 | 11.08% | 10,673,830,012.15 |
| ABS资产组 | 2024至2028年 | 5.64% | 不适用 | 不适用 | 2029年及以后 | 1.50% | 不适用 | 不适用 | 11.20% | 1,106,478,596.98 |
| 扬农资产组 | 2024至2028年 | 5.02% | 不适用 | 不适用 | 2029年及以后 | 2% | 不适用 | 不适用 | 10.66% | 31,372,975,729.01 |
| 地拓资产组 | 2024至2028年 | 0.90% | 不适用 | 不适用 | 2029年及以后 | 2% | 不适用 | 不适用 | 11.01% | 8,882,536.20 |
| 富比亚资产组 | 2024至2028年 | 20.90% | 不适用 | 不适用 | 2029年及以后 | 2% | 不适用 | 不适用 | 10.61% | 574,504,134.63 |
| 骏盛资产组 | 2024至2028年 | 28.89% | 不适用 | 不适用 | 2029年及以后 | 2% | 不适用 | 不适用 | 13.22% | 625,760,014.72 |
| 预测期营业收入增长率是否与以前期间不一致 | √是 □否 管理层财务预测中收入增长率基于企业对公司自身的发展规划和未来市场环境的预估来确定，整体变动情况较为合理 |
| 预测期利润率是否与以前期间不一致 | √是 □否 管理层财务预测中利润率基于企业对公司自身的发展规划和未来市场环境的预估来确定，整体变动情况较为合理 |
| 预测期净利润是否与以前期间不一致 | √是 □否 管理层财务预测中净利润基于企业对公司自身的发展规划和未来市场环境的预估来确定，整体变动情况较为合理 |
| 稳定期营业收入增长率是否与以前期间不一致 | √是 □否 管理层财务预测中稳定期收入增长率基于企业对未来市场环境的预估来确定，整体变动情况较为合理 |
| 稳定期利润率是否与以前期间不一致 | √是 □否 管理层财务预测中稳定期利润率是基于企业对公司自身的发展规划和未来市场环境的预估来确定，整体变动情况较为合理 |
| 稳定期净利润是否与以前期间不一致 | √是 □否 管理层财务预测中稳定期净利润是基于企业对公司自身的发展规划和未来市场环境的预估来确定，整体变动情况较为合理 |
| 折现率是否与以前期间不一致 | √是 □否 管理层使用的折现率基于公司所在行业外部风险溢价和融资成本进行调整，整体变动情况较为合 |
理
（四） 商誉减值损失的计算
单位：元 币种：人民币
| 资产组名称 | 包含商誉的资产组或资产组组合账面价值 | 可收回金额 | 整体商誉减值准备 | 归属于母公司股东的商誉减值准备 | 以前年度已计提的商誉减值准备 | 本年度商誉减值损失 |
| 聚合物添加剂资产组 | 6,584,299,844.06 | 10,673,830,012.15 | ||||
| ABS资产组 | 1,053,445,550.73 | 1,106,478,596.98 | ||||
| 扬农资产组 | 22,344,649,851.93 | 31,372,975,729.01 | ||||
| 地拓资产组 | 5,815,090.96 | 8,882,536.20 | ||||
| 富比亚资产组 | 795,412,819.29 | 574,504,134.63 | 208,038,852.84 | 208,038,852.84 | 208,038,852.84 | |
| 骏盛资产组 | 863,432,603.66 | 625,760,014.72 | 22,701,037.48 | 18,045,054.69 | 18,045,054.69 |
六、 未实现盈利预测的标的情况
单位：元 币种：人民币
| 标的名称 | 对应资产组 | 商誉原值 | 已计提商誉减值准备 | 本年商誉减值损失金额 | 是否存在业绩承诺 | 是否完成业绩承诺 | 备注 |
| 无 | |||||||
七、 年度业绩曾下滑50%以上的标的情况
单位：元 币种：人民币
| 标的名称 | 对应资产组 | 商誉原值 | 已计提商誉减值准备 | 本年商誉减值损失金额 | 首次业绩下滑50%以上的年度 | 下滑趋势是否已扭转 | 备注 |
| 无 | |||||||
八、 未入账资产
□是 √否
| 资产名称 | 资产类型 | 资产寿命 | 未入账原因 |
| 无 | |||