关于国联证券股份有限公司本次重大资产重组
信息公布前股票价格波动情况的核查意见
华泰联合证券有限责任公司（以下简称“独立财务顾问”）接受国联证券股份有限公司（以下简称“上市公司”）委托，作为本次发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易（以下简称“本次交易”）的独立财务顾问，对上市公司本次交易信息公布前股票价格波动情况进行了核查，核查意见如下：
因筹划重大资产重组事项，上市公司股票自2024年4月26日起停牌。上市公司重大资产重组停牌前第21个交易日（2024年3月26日）收盘价格为11.50元/股，停牌前一交易日（2024年4月25日）收盘价格为10.46元/股，股票收盘价累计下跌9.04%。
上市公司股票停牌前20个交易日内，上市公司股票、上证指数（000001.SH）、证监会资本市场服务行业指数（883171.WI）的累计涨跌幅情况如下表所示：
| 项目 | 公告前21个交易日 （2024年3月26日） | 公告前1个交易日 （2024年4月25日） | 涨跌幅 |
| 国联证券（601456.SH）股票收盘价（元/股） | 11.50 | 10.46 | -9.04% |
| 上证综指（000001.SH） | 3,031.48 | 3,052.90 | 0.71% |
| 证监会资本市场服务行业指数（883171.WI） | 3,804.26 | 3,634.03 | -4.47% |
| 剔除大盘因素影响后的涨跌幅 | -9.75% | ||
| 剔除同行业板块影响后的涨跌幅 | -4.57% | ||
本次重大资产重组停牌前20个交易日期间，上市公司股票价格累计下跌
9.04%，同期上证指数（000001.SH）累计上涨0.71%，证监会资本市场服务行业
指数（883171.WI）累计下跌4.47%。剔除上述大盘因素和同行业板块因素影响后，上市公司股票价格在本次重大资产重组停牌前20个交易日期间内的累计涨跌幅未达到20%，不存在异常波动的情况。
经核查，本独立财务顾问认为：剔除大盘因素和同行业板块因素影响后，上市公司股票价格在本次重大资产重组停牌前20个交易日期间内的累计涨跌幅未达到20%，不存在异常波动的情况。（以下无正文）
（本页无正文，为《华泰联合证券有限责任公司关于国联证券股份有限公司本次重大资产重组信息公布前股票价格波动情况的核查意见》之签章页）
财务顾问主办人：
| 刘 雪 | 肖闻逸 | 李 骏 | ||
| 周 济 | 张延鹏 | 孔乐骏 |
华泰联合证券有限责任公司
年 月 日