智慧松德：2016年第一季度报告全文

松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
松德智慧装备股份有限公司
   2016 年第一季度报告
         2016-030
      2016 年 04 月
                                       松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                         第一节 重要提示
    本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资
料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准
确性和完整性承担个别及连带责任。
    所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。
    公司负责人郭景松、主管会计工作负责人胡卫华及会计机构负责人(会计主
管人员)张雯声明：保证季度报告中财务报告的真实、完整。
                                                                松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                                     第二节 公司基本情况
一、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
                                                                                           本报告期比上年同期增
                                             本报告期                  上年同期
                                                                                                       减
 营业总收入（元）                               54,062,261.47             62,400,918.08                       -13.36%
 归属于上市公司股东的净利润（元）               10,329,242.70              3,830,349.99                       169.67%
 归属于上市公司股东的扣除非经常性
                                                 1,125,696.57              3,453,887.13                       -67.41%
 损益的净利润（元）
 经营活动产生的现金流量净额（元）              -52,238,579.27               803,441.42                      -6,601.85%
 基本每股收益（元/股）                                  0.018                      0.007                      157.14%
 稀释每股收益（元/股）                                  0.018                      0.007                      157.14%
 加权平均净资产收益率                                   0.65%                      0.25%                        0.40%
                                                                                           本报告期末比上年度末
                                           本报告期末                  上年度末
                                                                                                   增减
 总资产（元）                                2,053,446,914.18          2,069,164,936.48                        -0.76%
 归属于上市公司股东的净资产（元）            1,602,620,474.31          1,591,937,605.61                         0.67%
非经常性损益项目和金额
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                               单位：元
                         项目                               年初至报告期期末金额                说明
 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家
                                                                     11,004,642.42
 统一标准定额或定量享受的政府补助除外）
 除上述各项之外的其他营业外收入和支出                                  -176,941.10
 减：所得税影响额                                                     1,624,155.19
 合计                                                                 9,203,546.13                --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
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二、重大风险提示
       1、并购重组的整合风险
         2014年，公司完成了收购大宇精雕的重大资产重组。交易完成后，公司面临着业务整合、标的
    资产的经营风险等一系列风险。上市公司将在保证大宇精雕运营独立的基础上积极推动双方优势互
    补，资源整合，并在技术研发、资本与平台运作等多个重要方面实现更充分的合作，发挥协同效应，
    降低整合风险。
       2、商誉减值的风险
         公司在完成收购大宇精雕的重大资产重组后，在公司合并资产负债表中形成较大金额的商誉。
    根据《企业会计准则》规定，本次交易形成的商誉不作摊销处理，但需要在未来每年年度终了进行
    减值测试。如果大宇精雕未来经营状况恶化，将存在商誉减值的风险，从而对公司当期损益造成不
    利影响。本次交易完成后，本公司将利用与大宇精雕在技术、人员、市场、资金等方面的互补性进
    行资源整合，力争通过发挥协同效应，保持并提高大宇精雕的竞争力，尽可能降低商誉减值风险。
       3、管理风险
         公司在完成收购大宇精雕的重大资产重组后，本公司业务、机构和人员将进一步扩张，对本公
    司现有组织架构、管理团队将提出更高的要求，本公司在战略规划、制度建设、组织设置、运营管
    理、资金管理和内部控制等方面也将面临更大的挑战。如果本公司不能根据市场情况及时调整发展
    战略、发展方向及业务定位，没有同步建立起适应未来发展所需的管理体系，形成更加完善的约束
    和激励机制，可能对本公司的经营业绩提升有一定的影响。
       4、新业务拓展风险
         为了实现公司既定的经营目标，进一步加强公司的核心竞争力，提高公司持续盈利能力，公司
    除了继续保持现有业务的市场拓展以外，还将积极通过外延式拓展来保持经营业绩的持续增长。尽
    管不断扩大的产品和业务范围能带动公司业绩的提升，但未来公司仍可能面临对于新的业务增长方
    式与经营管理模式缺乏经验、新业务未能达到预期效果、新业务可能被公司的竞争对手跟随等相关
    风险。 针对上述风险，公司通过搭建新的专业营销架构，加强营销团队的销售能力和渠道开拓能力，
    加快对并购公司的业务整合等方式来应对业务扩展带来的新风险和挑战。
       5、市场竞争风险
         近年来消费类电子行业市场的迅猛发展，较多设备生产厂商进入市场，行业竞争逐渐加剧，同
                                                                   松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
    时未来若消费类电子行业增速放缓甚至需求量减少，则行业竞争将更加激烈。虽然公司在原有的业
    务优势基础上，形成了以自动化及智能专用设备、机器人自动化生产线等为特色产品的智能化、自
    动化综合解决方案体系，但若公司未能抓住机遇，紧盯技术、市场的发展方向，将面临着较大的市
    场竞争风险，对公司经营业绩产生不利影响。
            6、应收账款回收风险
                 报告期末，应收账款为268,752,382.21元，占流动资产比例较高，尽管公司客户资信状况较好，
    但若公司不能加紧应收账款的回收力度，将存在较大的应收账款回收风险。
            7、流动资金短缺风险
                 公司部分产品生产验收周期较长导致存货资产占用比例较高，公司存货占用的流动资金进一步
    增加，资产周转率偏低，且报告期内经营活动产生的现金流量净额为-52,238,579.27元。存在较大
    的流动资金短缺风险。
            8、存货管理风险及存货减值风险
                 报告期末，公司存货为：292,299,083.97元，占期末流动资产的比例较高。若不能及时消化库
    存，公司将继续面临较大的存货管理风险及存货减值的风险。
三、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
1、普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前 10 名股东持股情况表
                                                                                                             单位：股
                                                             报告期末表决权恢复的优
 报告期末普通股股东总数                             26,557
                                                             先股股东总数（如有）
                                               前 10 名股东持股情况
                                                                     持有有限售条           质押或冻结情况
      股东名称           股东性质   持股比例        持股数量
                                                                     件的股份数量      股份状态         数量
 郭景松             境内自然人          21.21%       124,323,826       109,654,876   质押              120,752,350
 雷万春             境内自然人          13.10%        76,771,734        76,771,734   质押               76,700,000
 中山市松德实
                    境内非国有法
 业发展有限公                            9.60%        56,277,000                     质押               30,237,000
                    人
 司
 张晓玲             境内自然人           8.91%        52,221,000        39,165,750
                                                                松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
深圳市向日葵
朝阳投资合伙     境内非国有法
                                       6.75%       39,562,302
企业（有限合     人
伙）
肖代英           境内自然人            4.29%       25,173,735        25,173,735
广州海汇成长
                 境内非国有法
创业投资中心                            2.11%      12,379,092
                 人
（有限合伙）
卫伟平           境内自然人            1.93%       11,303,583
张太巍           境内自然人            0.90%        5,249,796         5,249,796
中央汇金资产
管理有限责任     国有法人              0.89%        5,212,300
公司
                                       前 10 名无限售条件股东持股情况
                                                                                            股份种类
           股东名称                        持有无限售条件股份数量
                                                                                    股份种类           数量
中山市松德实业发展有限公司                                           56,277,000   人民币普通股         56,277,000
深圳市向日葵朝阳投资合伙企
                                                                     39,562,302   人民币普通股         39,562,302
业（有限合伙）
郭景松                                                               14,668,950   人民币普通股         14,668,950
张晓玲                                                               13,055,250   人民币普通股         13,055,250
广州海汇成长创业投资中心（有
                                                                     12,379,092   人民币普通股         12,379,092
限合伙）
卫伟平                                                               11,303,583   人民币普通股         11,303,583
中央汇金资产管理有限责任公
                                                                      5,212,300   人民币普通股          5,212,300
司
王必兴                                                                4,858,016   人民币普通股          4,858,016
广州海汇投资管理有限公司                                              3,447,600   人民币普通股          3,447,600
罗明                                                                  2,850,381   人民币普通股          2,850,381
                                郭景松与张晓玲为夫妻关系，夫妇二人各持有松德实业 50%的股份，卫伟平为向日
上述股东关联关系或一致行动
                                葵朝阳执行事务合伙人的委派代表除上述情况外，未知其他上述股东间是否存在关联
的说明
                                关系或属于《上市公司股东持股变动信息披露管理办法》规定的一致行动人。
                                公司股东中山市松德实业发展有限公司除通过普通证券账户持有 30,237,000 股外，
                                还通过国泰君安证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户持有 26,040,000 股，实
参与融资融券业务股东情况说      际合计持有 56,277,000 股；股东卫伟平通过华泰证券股份有限公司客户信用交易担
明（如有）                      保证券账户持有 11,303,583 股，合计持有 11,303,583 股；股东王必兴通过华泰证券
                                股份有限公司客户信用交易担保证券账户持有 4,858,016 股，合计持有 4,858,016
                                股；股东罗明通过光大证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户持有 2,850,381
                                                                松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                                 股，合计持有 2,850,381 股。
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易
□ 是 √ 否
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。
2、公司优先股股东总数及前 10 名优先股股东持股情况表
□ 适用 √ 不适用
3、限售股份变动情况
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                          单位：股
                                 本期解除限售    本期增加限售                                    拟解除限售日
      股东名称   期初限售股数                                     期末限售股数      限售原因
                                     股数            股数                                                期
                                                                                                 2016 年 1 月 4
 郭景松             44,006,700              50                       44,006,650   高管锁定
                                                                                                 日
                                                                                                 2016 年 1 月 4
 张晓玲             39,165,750               0                       39,165,750   高管锁定
                                                                                                 日
                                                                                                 2016 年 1 月 4
 张纯光              3,006,336         452,024                        2,554,312   类高管锁定
                                                                                                 日
                                                                                                 2016 年 1 月 4
 郭晓春              3,520,800         405,000                        3,115,800   高管锁定
                                                                                                 日
                                                                                                 2016 年 1 月 4
 贺志磐              1,901,250         308,700                        1,592,550   高管锁定
                                                                                                 日
                                                                                                 2016 年 1 月 4
 贺    平              703,305         155,250                          548,055   类高管锁定
                                                                                                 日
                                                                                                 2016 年 1 月 4
 贺    莉              615,600         153,900                          461,700   类高管锁定
                                                                                                 日
                                                                                                 2016 年 1 月 4
 唐显仕                572,400          28,575                          543,825   高管锁定
                                                                                                 日
                                                                                                 2016 年 10 月
 张幸彬                268,311          67,078                          201,233   高管锁定
                                                                                                 22 日
                                                                                                 2016 年 1 月 4
 郭玉琼                101,136          15,299                           85,837   类高管锁定
                                                                                                 日
                                                                                                 2016 年 1 月 4
 郭晓东                 57,036          13,509                           43,527   类高管锁定
                                                                                                 日
                                                                                  重大资产重组   2017 年 12 月
 雷万春             76,771,734                                       76,771,734
                                                                                  承诺限售       31 日
                                           松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                                                                            2017 年 12 月
郭景松    65,648,226                            65,648,226   定向增发限售
                                                                            31 日
                                                             重大资产重组   2017 年 12 月
肖代英    25,173,735                            25,173,735
                                                             承诺限售       31 日
                                                             重大资产重组   2017 年 12 月
张太巍     5,249,796                             5,249,796
                                                             承诺限售       31 日
                                                             重大资产重组   2017 年 12 月
陈武       4,060,308                             4,060,308
                                                             承诺限售       31 日
                                                             重大资产重组   2017 年 12 月
唐水花     1,657,260                             1,657,260
                                                             承诺限售       31 日
                                                             重大资产重组   2017 年 12 月
杜晋钧     1,657,260                             1,657,260
                                                             承诺限售       31 日
                                                             重大资产重组   2017 年 12 月
李智亮      828,630                                828,630
                                                             承诺限售       31 日
合计     274,965,573   1,599,385       0       273,366,188        --                --
                                                    松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                             第三节 管理层讨论与分析
一、报告期主要财务报表项目、财务指标重大变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
    （一）资产负债表项目
    1、存货期末余额为 292,299,083.97元，比期初增加27.09%，主要系本期子公司大宇精雕销售出货尚
未验收所致；
    2、 长期待摊费用期末余额1,808,999.36元，比期初增加 87.49%，主要系子公司大宇精雕上年末办
公楼装修费用延续摊销所致；
    3、短期借款期末余额为 79,583,333.33元，比期初减少 38.78%，主要系本期母公司将短期银行贷款
转成长期贷款所致；
    4、应付票据期末余额为 0元，比期初减少 100%，主要系本期子公司大宇精雕开具银行承兑及商业承
兑汇票到期支付资金所致；
    5、应交税费期末余额为 5,706,055.82元，比期初减少 51.92%，主要系本期子公司大宇精雕支付上
年末应缴未缴税金所致；
    6、长期借款期末余额为 68,000,000元，比期初增加277.78%，主要系本期母公司将短期银行贷款转
成长期贷款所致；
    7、非流动负债合计期末余额为 91,377,503.21元，比期初增加118.58%，主要系本期母公司将短期银
行贷款转成长期贷款所致.
    （二）利润表项目
    8、本报告期公司营业税金及附加为 609,904.2元，比上年同期增112.81%，主要系本期进项税较少，
缴纳增值税较多所致；
    9、本报告期公司销售费用为 3,962,500.95 元，比上年同期减少 41.28%，主要系本期销售减少所致；
    10、本报告期公司财务费用为 583,193.88元，比上年同期增加 304.55%，主要系本期子公司大宇精
雕理财收益减少及母公司银行贷款利息增加所致；
    11、本报告期公司资产减值损失为3,456,016.23元，比上年同期增加 1,205.80%，主要系本期母公司
计提坏帐准备增加所致；
    12、本报告期公司投资收益为-739,323.05元，比上年同期减少 1,657.59%，主要系本期非纳入合并
报表内的参股公司亏损增加所致；
                                                     松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
    13、本报告期公司营业利润为 1,001,848.72元，比上年同期减少 43.60%，主要系收入减少、减值增
加所致；
    14、本报告期公司营业外收入为 11,672,888.46元，比上年同期增加 222.54%，主要系本期母公司及
子公司松德印刷收到的政府补助较多所致；
    15、本报告期公司营业外支出为 263,719.82元，比上年同期增加 366.65%，主要系本期母公司减免
客户应收款及向政府公艺部门捐款所致；
    16、本报告期公司利润总额为 12,411,017.36元，比上年同期增加 132.47%，主要系本期母公司及子
公司松德印刷收到的政府补助较多所致；
    17、本报告期公司净利润为 10,329,242.7元，比上年同期增加169.67%，主要系本期母公司及子公司
松德印刷收到的政府补助较多所致。
    （三）现金流量表项目
    18、报告期内公司销售商品、提供劳务收到的现金为 48,972,605.86元，比上年同期减少 48.88%，
主要系本期母公司及子公司大宇精雕同比回款减少所致；
    19、报告期内公司收到的税费返还为 1,239,155.21元，比上年同期减少 78.25%，主要系本期母公司
及子公司大宇精雕同比收到税费返还均减少较多所致；
    20、报告期内公司收到其他与经营活动有关的现金为 11,580,182.14元，比上年同期增加 87.85%，
主要系本期母公司收到政府补助资金较多所致；
    21、报告期内公司经营活动现金流入小计为 61,791,943.21元，比上年同期减少42.61%，主要系本期
母公司及子公司大宇精雕收到的货款及税费返还同比减少所致；
    22、报告期内公司支付给职工以及为职工支付的现金为 8,449,537.43元，比上年同期减少 20.97%，
主要系本期母公司及子公司松德印刷公司支付的职工薪酬减少所致；
    23、报告期内公司支付的各项税费为 14,884,915.15 元，比上年同期增加 64.20%，主要系本期母公
司及子公司大宇精雕支付的税款较多所致；
    24、报告期内公司支付其他与经营活动有关的现金为 9,250,546.96元，比上年同期减少 42.54%，主
要系本期母公司支付资金减少所致；
    25、报告期内公司经营活动产生的现金流量净额为 -52,238,579.27 元，比上年同期减少6,601.85%，
主要系本期销售回款减少，购货付款增加所致；
    26、报告期内公司购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金为 300,365.04元，比上年同
期减少95.00%，主要系上年末母公司在建工程办公楼已完工，本期支付的工程建设资金减少所致；
    27、报告期内公司投资活动现金流出小计为 300,365.04元，比上年同期减少95.00%，主要系上年末
                                                    松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
母公司在建工程办公楼已完工，本期支付的工程建设资金减少所致；
    28、报告期内公司投资活动产生的现金流量净额为 -300,365.04元，比上年同期增加 95.01%，主要
系上年末母公司在建工程办公楼已完工，本期支付的工程建设资金减少所致；
    29、报告期内公司吸收投资收到的现金为 50,000,000元（比上年同期为0），主要系本期母公司转贷
收到的银行贷款；
    30、报告期内公司筹资活动现金流入小计为50,000,000元（比上年同期为0），主要系本期母公司转贷
收到的银行贷款；
    31、报告期内公司筹资活动产生的现金流量净额为 -2,280,959.92元，比上年同期增加 47.63%，主
要系本期母公司按合同约定分期偿还银行贷款所致；
    32、报告期内公司现金及现金等价物净增加额为-54,819,904.23元，比上年同期增加 710.46%，主要
系要本期经营活动收到现金净额较少所致。
二、业务回顾和展望
报告期内驱动业务收入变化的具体因素
    公司的目前的产品以定制化为主，除小部分产品是根据市场预测及订单情况进行产品预投，公司主要
是订单式生产。截至本公告日，公司正在履行订单金额（含税）约为4.6亿元，其中大宇精雕的订单金额约
为3.62亿元,松德印刷的订单约为0.98亿元。
    报告期内，公司继续以“转型发展”为主题，紧紧围绕成为“中国版工业4.0的领导者”的战略目标，积
极推进公司内部的资源优化配置和并购整合工作，坚定不移地推行外延式拓展战略，继续寻求有利于公司
发展壮大的机会。2016年4月11日，公司因实施发行股份购买资产事项已申请停牌，目前公司及相关各方
正在积极推进本次重大资产重组的各项相关工作。
    报告期内，由于公司印刷自动化专用设备业务所处的行业环境未出现好转，原有传统的印刷包装设备
业务销售收入降幅较大，导致固定成本费用不能有效摊薄，从而致使印刷包装设备业务仍然处于亏损状态。
全资子公司大宇精雕作为3C自动化领域具有核心技术、自主创新、生产和研发一体化的提供商，2016年第
一季度业务发展稳健，各项经营计划推进顺利，大宇精雕销售收入继续保持了较好增长。
     报告期内，公司实现营业总收入54,062,261.47元，较上年同期下降13.36%；实现利润总额
12,411,017.36元，较上年同期上升132.47%；实现归属于上市公司股东的净利润10,329,242.7元，较上年
同期增长169.67%。
重大已签订单及进展情况
                                                     松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
√ 适用 □ 不适用
    大宇精雕于2015年8 月 14 日同江西合力泰科技有限公司以下简称“江西合力泰”签署了《战略合作伙
伴协议》及《购销合同》，《购销合同》的总价款为 33,152.715万元，截至 2016年3 月 31 日，合力泰的
订单已经确认收入 25,922.57万元，已发货未确认的7,230.145万元。
数量分散的订单情况
√ 适用 □ 不适用
    公司的目前的产品以定制化为主，除小部分产品是根据市场预测及订单情况进行产品预投，公司主要
是订单式生产。截至本公告日，公司正在履行订单金额（含税）约为4.6亿元，其中大宇精雕的订单金额约
为3.62亿元,松德印刷的订单约为0.98亿元。
公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□ 适用 √ 不适用
重要研发项目的进展及影响
□ 适用 √ 不适用
报告期内公司的无形资产、核心竞争能力、核心技术团队或关键技术人员（非董事、监事、高级管理人员）
等发生重大变化的影响及其应对措施
□ 适用 √ 不适用
报告期内公司前 5 大供应商的变化情况及影响
□ 适用 √ 不适用
报告期内公司前 5 大客户的变化情况及影响
√ 适用 □ 不适用
    公司产品为按订单生产的定制化产品，由于公司客户购买本公司产品主要作为固定资产（生产设备）
投资，重复购买的间隔时间一般较长。再加上公司客户群体广泛，因而出现不同报告期内前五名客户的变
化，该变化符合公司的行业特性，对公司的生产经营不会产生重大影响。
年度经营计划在报告期内的执行情况
√ 适用 □ 不适用
    年度经营计划在报告期内的执行情况详见“第三节 管理层讨论与分析” 之“业务回顾与展望”部分
内容。
                                                   松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
对公司未来经营产生不利影响的重要风险因素、公司经营存在的主要困难及公司拟采取的应对措施
√ 适用 □ 不适用
    对公司未来经营产生不利影响的重要风险因素及公司拟采取的应对措施详见“第二节公司基本情况”
之“重大风险提示”。
                                                               松德智慧装备股份有限公司 2016 年第一季度报告全文
                                          第四节 重要事项
一、公司、股东、实际控制人、收购人、董事、监事、高级管理人员或其他关联方在报告期
内履行完毕及截至报告期末尚未履行完毕的承诺事项
√ 适用 □ 不适用
    承诺来源     承诺方    承诺类型             承诺内容              承诺时间     承诺期限    履行情况
 股权激励承诺
 收购报告书或权益
 变动报告书中所作
 承诺
                                           （1）公司股东雷万春、肖代
                                           英、张太巍、陈武、杜晋钧、
                                           唐水花、李智亮承诺，本次认
                                           购的股份自发行结束之日起
                                           36 个月内不得转让；（2）郭
                                           景松承诺，其或其控制的企业
                    郭景松;                所认购本次非公开发行的股
                    雷万春;