2016 年年度报告
公司代码：600837 公司简称：海通证券
海通证券股份有限公司
2016 年年度报告
重要提示
一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，
不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
二、 未出席董事情况
未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名
独立董事 冯仑 因公出差 肖遂宁
独立董事 李光荣 因公出差 张鸣
三、 本公司按照中国企业会计准则和国际财务报告准则编制的年度财务报告，分别经立信会计
师事务所 (特殊普通合伙)和德勤关黄陈方会计师行为本公司出具了标准无保留意见的审
计报告。
四、 公司负责人周杰、主管会计工作负责人李础前及会计机构负责人（会计主管人员）马中声明：
保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。除特别说明外，本报告所列数据以人民币为
单位。
五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
2016年12月31日的A股和H股总股本11,501,700,000股为基数,公司向股权登记日登记在册的A
股和H股股东每10股派发现金股利人民币2.2元（含税）,共计分配现金股利人民币2,530,374,000
元。本次现金股利分配后母公司的未分配利润16,131,942,148.54元结转下一年度。
六、 前瞻性陈述的风险声明
√适用□不适用
本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的承诺，敬请投资
者注意投资风险。
七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况
否
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八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
否
九、 重大风险提示
√适用□不适用
宏观经济和货币政策、影响金融和证券行业的法律法规、通胀、汇率波动、市场上短期及长
期可获得的资金来源、资金成本以及利率水平和波动程度等因素，均可能会对公司的业务产生影
响。金融市场波动、总体经济环境变差、或与证券行业普遍相关的其他风险均可能使得证券交易
和金融活动减少，影响相关金融资产的价值，进而对公司经营业绩和财务状况产生重大不利影
响。公司也可能因持有金融资产而暴露于与该资产的发行人相关的信用风险。公司承销、投资、
融资融券或其他证券经营可能导致公司持有大量特定类别的资产，这类资本投入使得公司面临集
中度风险。
公司在经营活动中面临的风险主要包括：因国家宏观调控措施，与证券行业相关的法律法
规、监管政策及交易规则等变动，从而对证券公司经营产生不利影响的政策性风险；因未能遵循
法律法规、监管要求、规则、自律性组织制定的有关准则、以及适用于证券公司自身业务活动的
行为准则，而可能遭受法律制裁或监管处罚、重大财务损失或声誉损失的合规风险；公司发行的
公司债、收益凭证、次级债、短期公司债等拓宽了公司融资渠道，增强了资本实力，但也增加了
杠杆率，使公司面临更大的流动性风险；公司业务面临客户或者交易对手可能无法履行合同义
务，或公司持有客户或交易对手提交的抵押品价值不足而导致的信用风险；因市场价格（股票价
格、利率、汇率或商品价格等）的不利变动而使公司自有资金投资的相关业务发生损失的市场风
险；公司经营依赖主要管理层和专业人员，然而，市场对于合格专业人才的竞争非常激烈，如果
不能吸引或留住这些关键人员，或物色合适的人选替代他们，公司业务可能受到不利的影响；由
于内部程序不力或过失、员工不恰当地业务操作、信息技术故障及外部事件导致的操作风险；此
外，随着集团化国际战略的推进，公司业务进入到欧洲、美洲、香港等地区，从而使得公司面临
新的风险。并且，各类风险之间存在一定的关联性，互相影响互相作用，最终可能引发系统性风
险。
针对上述风险的具体分析及公司已经和将要采取的具体措施，请投资者认真阅读本年度报告
第四节“经营情况讨论与分析”中关于“可能面对的风险”部分内容，并特别注意上述风险因
素。
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目录
第一节 释义..................................................................................................................................... 4
第二节 公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 6
第三节 公司业务概要 ................................................................................................................... 17
第四节 经营情况讨论与分析 ....................................................................................................... 21
第五节 重要事项 ........................................................................................................................... 44
第六节 普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 62
第七节 优先股相关情况 ............................................................................................................... 68
第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 69
第九节 公司治理 ......................................................................................................................... 102
第十节 公司债券相关情况 ......................................................................................................... 127
第十一节 财务报告 ......................................................................................................................... 134
第十二节 备查文件目录 ................................................................................................................. 302
第十三节 证券公司信息披露 ......................................................................................................... 303
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第一节 释义
一、 释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
常用词语释义
本公司每股面值人民币 1.00 元的内资股，于上海证券交易
A股 指
所上市并进行交易
公司章程或章程 指 海通证券的公司章程
董事会 指 海通证券董事会
中华人民共和国，就本报告而言并不包括香港、澳门特别行
中国 指
政区及台湾
守则 指 香港上市规则附录十四《企业管治守则》及《企业管治报告》
本公司、公司或海通证券 指 海通证券股份有限公司
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
董事 指 海通证券董事
集团或本集团 指 本公司及其子公司
海通证券股本中每股面值人民币 1.00 元的普通股，于香港
H股 指
联交所上市及以港元买卖
港元或港币 指 香港法定货币
香港 指 中国香港特别行政区
香港上市规则 指 香港联交所证券上市规则
香港联交所 指 香港联合交易所有限公司
国际财务报告准则 指 国际财务报告准则
IPO 指 首次公开发售
香港上市规则附录十所载之《上市发行人董事进行证券交易
标准守则 指
的标准守则》
全国社保基金 指 中国社会保障基金理事会
中国企业会计准则 指 中国企业会计准则
QFII 指 合格境外机构投资者
报告期 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日
人民币 指 中国法定货币
RQFII 指 人民币合格境外机构投资者
香港法例第 571 章证券及期货条例（经不时修订、补充或以
证券及期货条例 指
其他方式修改）
上交所 指 上海证券交易所
深交所 指 深圳证券交易所
监事 指 海通证券监事
监事会 指 海通证券监事会
根据经修订的「欧洲联盟运行条约」，于欧洲经济货币联盟
欧元 指
的第三阶段伊始被采用的货币
美元 指 美利坚合众国法定货币
富国基金 指 富国基金管理有限公司
海通银行 指 海通银行（Haitong Bank，S.A）
海通开元 指 海通开元投资有限公司
海通期货 指 海通期货有限公司
海通创新证券 指 海通创新证券投资有限公司
海通国际控股 指 海通国际控股有限公司
海通国际证券集团有限公司，于香港联交所上市，股份代号：
海通国际证券 指
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海通恒信 指 海通恒信金融集团有限公司
海通恒信租赁 指 海通恒信国际租赁有限公司
海通新创 指 海通新创投资管理有限公司
海富产业 指 海富产业投资基金管理有限公司
海富通基金 指 海富通基金管理有限公司
海通资管公司 指 上海海通证券资产管理有限公司
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第二节 公司简介和主要财务指标
一、 公司信息
公司的中文名称 海通证券股份有限公司
公司的中文简称 海通证券
公司的外文名称 Haitong Securities Co., Ltd.
公司的外文名称缩写 Haitong Securities
公司的法定代表人 周杰
公司总经理 瞿秋平
公司授权代表 周杰、黄正红
联席公司秘书 黄正红、黄慧玲
公司注册资本和净资本
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
本报告期末 上年度末
注册资本 11,501,700,000.00 11,501,700,000.00
净资本 78,663,534,022.30 93,706,661,550.50
注：上年度末的净资本及相关比例已根据《证券公司风险控制指标管理办法》(2016年修订版)进
行重述。
公司经营范围：
证券经纪；证券自营；证券承销与保荐；证券投资咨询；与证券交易、证券投资活动有关的
财务顾问；直接投资业务；证券投资基金代销；为期货公司提供中间介绍业务；融资融券业务；
代销金融产品；股票期权做市业务；中国证监会批准的其他业务，公司可以对外投资设立子公司
从事金融产品等投资业务。
公司的各单项业务资格情况
√适用 □不适用
1. 网上证券委托业务资格（证监信息字［2001］3号）
2. 全国银行间同业拆借市场和债券市场从事拆借、购买债券、债券现券交易和债券回购业
务资格（银办函［2001］819号）
3. 全国银行间同业拆借中心组织的拆借交易和债券交易资格（中汇交发［2001］306号）
4. 收购证券营业部资格（沪证机便［2002］090号）
5. 开放式证券投资基金代销业务资格（证监基金［2002］076号）
6. 从事相关创新活动试点证券公司（中证协函[2005]079号）
7. 从事短期融资券承销业务资格（银发[2005]173号）
8. 报价转让业务资格（中证协函[2006]3号）
9. 上海证券交易所固定收益证券综合电子平台交易商资格(上证会函[2007]86号)
10. 中国银行间市场交易商协会资格（2007.08）
11. 作为合格境内机构投资者从事境外证券投资管理业务资格（证监许可[2008]146号）
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12. 中国证券登记结算有限责任公司甲类结算参与人资格（中国结算函字[2008]22号）
13. 为期货公司提供中间介绍业务资格（证监许可[2008]479号、沪证机构字[2010]122号）
14. 开展直接投资业务试点资格（机构部部函[2008]421号）
15. 实施经纪人制度资格（沪证监机构字[2009]302号）
16. 向保险机构投资者提供交易单元的资格(保监资金审证[2009]1号)
17. 融资融券业务资格（证监许可[2010]315号）
18. 公司自营业务参与股指期货套期保值交易业务资格(沪证监机构字[2010]372号)
19. 全国社保基金理事会签约券商资格（2011.08）
20. 基金评价业务资格（中证协发[2010]070号）
21. 资产管理业务参与股指期货交易资格（沪证监机构字[2011]237号）
22. 约定购回式证券交易业务试点（机构部部函[2011]512号）（上证交字[2011]37号）
23. 发行境外上市外资股资格（证监许可[2011]1821号）（H股）
24. 债券质押式报价回购业务试点（机构部部函[2011]585号）
25. 合伙企业独立托管业务试点（机构部部函[2012]686号）
26. 柜台市场交易业务（中证协函[2012]825号）
27. 转融通业务试点资格（中证金函[2012]113号）
28. 中小企业私募债券承销业务试点资格(中证协函[2012]561号)
29. 证券业务外汇经营（SC201307）
30. 发行短期融资券资格（机构部部函[2013]407号、证券基金机构监管部部函[2014]1551号）
31. 代销金融产品业务资格（沪证监机构字[2013]180号）
32. 开展客户证券资金消费支付服务试点资格（机构部部函[2013]741号）
33. 2013年第十一批保险兼业代理人资格（沪保监许可[2013]204号）
34. 开展黄金等贵金属现货合约代理和黄金现货合约自营业务资格（机构部部函[2013]959号）
35. 证券投资基金托管资格（证监许可[2013]1643号）
36. 代理证券质押登记业务资格
37. 互联网证券业务试点（中证协函[2014]358号）
38. 黄金交易所会员资格（证书编号:T004）
39. 试点发行证券公司短期公司债券（上证短债[2014]4号）
40. 上市公司股权激励行权融资业务试点(深圳函[2014]321号)
41. 股票期权做市业务资格（证监许可[2015]153号）
42. 上证50ETF期权合约品种的主做市商（上证函[2015]214号）
43. 期权结算业务资格（中国结算函字[2015]20号）
44. 期货会员证书（证书编号：NO.G02008）
45. 境外自营业务资格(机构部函[2015]1204号)
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46. 单向视频开户创新方案的无异议函（中国结算办字[2015]461号）
47. 银行间黄金询价业务资格（上金交发[2015]120号）
48. 内部资料性出版物准印证(沪新出报[2015]115号)(于2017年1月换领新证,新证准印证号
(K)0772)
49. 非金融企业债务融资工具主承销业务资质
50. 票据交易资质（银办发[2016]224号）
51. 信用风险缓释工具相关业务资格（2017年）
公司具备上交所和深交所的会员资格，中国证券登记结算有限责任公司权证结算业务资格。
公司附属子公司均依法，或经相关监管部门批准获得相应的业务资格后开展经营业务活动。
二、 联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 黄正红 孙涛
中国上海市广东路689号海通证券大厦 中国上海市广东路689号海通证券大厦
联系地址
12层（邮政编码：200001） 12层（邮政编码：200001）
电话 8621-23219000 8621-23219000
传真 8621-63410627 8621-63410627
电子信箱 huangzh@htsec.com sunt@htsec.com
三、 基本情况简介
公司注册地址 中国上海市广东路689号
公司注册地址的邮政编码
公司办公地址 中国上海市广东路689号
公司办公地址的邮政编码
公司网址 http://www.htsec.com
电子信箱 haitong@htsec.com
香港主要营业地址 香港中环德辅道中189号李宝椿大厦21楼
报告期内变更情况查询索引 http://www.sse.com.cn
四、 信息披露及备置地点
公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.sse.com.cn
登载年度报告的香港联交所指定的网址 http://www.hkexnews.hk
中国上海市广东路689号海通证券大厦12层董事会
公司年度报告备置地点
办公室
五、 公司股票简况
公司股票简况
股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称
A股 上交所 海通证券 600837 /
H股 香港联交所 海通证券 6837 /
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六、 公司其他情况
（一） 公司历史沿革的情况，主要包括以前年度经历的改制重组、增资扩股等情况
√适用 □不适用
海通证券为上交所上市公司上海市都市农商社股份有限公司（以下简称“都市股份”）重大
资产出售暨吸收合并海通证券后的存续公司。2007年7月6日，存续公司在上海市工商行政管理局
办理了工商登记手续，合并后原海通证券依法注销，存续公司更名为海通证券。
海通证券的历史沿革：
海通证券成立于1988年，注册资本人民币1000万元，注册地为上海，当时名称为上海海通证
券公司，主要股东为交通银行上海分行。经营范围为主营经销和代理发行各类有价证券，兼营证
券业务咨询，承办各类有价证券的代保管、过户、还本付息等业务，办理证券的代理投资业务及
经中国人民银行批准的其他有关业务。
经中国人民银行《关于上海海通证券公司改制问题的批复》（银复[1994]5号）的批准，1994
年9月27日，上海海通证券公司改制成为海通证券有限公司，注册资本人民币100,000万元，经营
范围变更为：代理证券发行、还本付息业务；自营、代理证券买卖业务；办理证券的代保管和鉴
证业务；接受委托代收证券本息和红利、办理证券的登记、过户和清算；证券投资咨询和投资基
金业务；经人民银行批准经营的其它业务。
经中国证监会《关于核准海通证券有限公司增资扩股方案和综合类证券公司的批复》（证监
机构字[2000]296号）的批准，2000年12月29日，海通证券有限公司完成增资扩股，公司资本金增
至人民币374,692.80万元，经营范围为：代理证券发行业务；自营、代理证券买卖业务；代理证
券还本付息业务；办理证券的代保管和证券鉴证业务；接受委托代收证券本息和红利，接受委托
办理证券的登记、过户和清算；证券投资咨询业务；证券投资基金业务。
经中国证监会《关于海通证券有限公司整体变更为股份有限公司的批复》（证监机构字
[2001]278号）的批准，2002年1月28日，海通证券有限公司整体变更为股份有限公司，海通证券
有限公司更名为“海通证券股份有限公司”，注册资本为人民币4,006,093,000元。
经中国证监会《关于同意海通证券股份有限公司增资扩股的批复》 证监机构字[2002]329号）
的批准，2002年11月1日，海通证券注册资本金增至8,734,438,870元人民币。公司经营范围变更
为：证券（含境内上市外资股）的代理买卖，代理证券的还本付息、分红派息，证券代保管、鉴
证，代理登记开户，证券的自营买卖，证券（含境内上市外资股）的承销（含主承销），证券投
资咨询（含财务顾问），受托投资管理，中国证监会批准的其他业务。
2005年5月，公司获创新试点类证券公司。
经中国证监会证监公司字[2007]90号文件核准，2007年6月7日，都市股份将全部资产与负债
出售予公司控股股东光明食品（集团）有限公司，同时吸收合并原海通证券。吸收合并完成后，
存续公司更名为海通证券股份有限公司，并承继了原海通证券的全部业务，原海通证券的职工、
资产与负债由存续公司承接。2007年6月29日，新增股份完成中国证券登记结算有限责任公司上海
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分公司网下登记工作，2007年7月6日，存续公司在上海市工商行政管理局办理工商登记变更手续，
注册资本变更为人民币3,389,272,910元。
2007年7月31日，海通证券在上交所挂牌上市。
经中国证监会《关于核准海通证券股份有限公司非公开发行股票的通知》（证监发行字
[2007]368号）文件核准，公司于2007年11月21日完成非公开发行股票，公司的注册资本、实收资
本由人民币3,389,272,910元变更登记为人民币4,113,910,590元。
公司于2008年5月5日召开了2007年度股东大会，审议通过了《关于公司2007年度进行利润分
配的预案》，以2007年12月31日总股本4,113,910,590股为基数，向全体股东每10股派发现金股利
1.00元（含税），派送股票股利3股（含税），以资本公积向全体股东每10股转增7股，公司派送
股票股利和资本公积转增股本后，总股本由4,113,910,590股变更为8,227,821,180股。该分配方
案于2008年5月28日实施完毕。
2012年4月27日，本公司发行的1,229,400,000股境外上市外资股（H股），以及本公司相关25
家国有股东为进行国有股减持而划转给全国社保基金并转为境外上市外资股的122,940,000股H股，
合计1,352,340,000股H股，于香港联交所主板挂牌并开始上市交易。2012年5月19日，联席全球协
调人就本公司H股首次公开发售部分行使超额配售权，本公司额外发行127,500,000股H股，并于
2012年5月22日在香港联交所主板上市交易。本公司相关国有股东再次进行国有股减持，即按部分
行使超额配售权而额外发行的H股数量的10%，将其合计持有的12,750,000股本公司内资股（A 股）
划转由全国社保基金以H股的形式持有。
2015 年 2 月 9 日，本公司召开 2015 年第一次临时股东大会、2015 年第一次 A 股类别股东会
议与 2015 年第一次 H 股类别股东会议，审议通过了《关于公司新增发行 H 股方案的议案》。2015
年 5 月，公司收到中国证监会《关于核准海通证券股份有限公司增发境外上市外资股的批复》（证
监许可[2015]811 号），核准公司增发不超过 1,916,978,820 股境外上市外资股，每股面值人民
币 1 元，全部为普通股。2015 年 5 月 8 日，公司获得香港联交所批准新 H 股于香港联交所上市及
买卖。公司于 2015 年 5 月 29 日完成本次 H 股发行，发行股数为 1,916,978,820 股，其中
1,048,141,220 股新 H 股的交割于 2015 年 5 月 15 日完成，868,837,600 股新 H 股的交割于 2015
年 5 月 29 日完成。
本公司增发 H 股发行完成后，股份总数为 11,501,700,000 股，其中： 股 8,092,131,180 股，
H 股 3,409,568,820 股，H 股股票简称为“海通证券”（中文）、“HAITONG SEC”（英文），H 股
股票代码为“6837”。
（二） 公司组织机构情况
√适用□不适用
公司依据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《证券公司内部控制指
引》等有关法律法规及《公司章程》的规定，规范运作，构建了科学规范的法人治理，公司“三
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会一层”（股东大会、董事会、监事会和经营层）权限职责清晰明确。同时，公司还建立了符合
公司发展需要的组织构架和运行机制。
1.公司的组织结构图（见报告附录一）
2.公司主要控股子公司和参股公司情况
（1）海富通基金管理有限公司
注册地址：上海市浦东新区花园石桥路66号东亚银行金融大厦36-37层
成立日期：2003年4月18日
注册资本：人民币1.5亿元
持股比例：51％
法定代表人:张文伟
联系电话：021-38650999
经营范围：基金募集、基金销售、资产管理和中国证监会许可的其他业务。（涉及行政许可
的凭许可证经营）
（2）富国基金管理有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道8号上海国金中心二期16-17楼
成立日期：1999年4月13日
注册资本：人民币3亿元
持股比例：27.775%
法定代表人：薛爱东
联系电话：021-20361818
经营范围：基金募集、基金销售、特定客户资产管理、资产管理、中国证监会许可的其他业
务。（涉及行政许可的凭许可证经营）
（3）海富产业投资基金管理有限公司
注册地址：上海市静安区万航渡路888弄8号A室
成立日期：2004年10月18日
注册资本：人民币1亿元
持股比例：67%
法定代表人：李保国
联系电话：021-62883005
经营范围：产业投资基金管理；投资咨询；发起设立投资基金。（涉及行政许可的凭许可证
经营）
（4）海通期货股份有限公司
注册地址：上海市浦东新区世纪大道1589号17楼，6楼01、03、04单元，25楼、2楼05单元
成立日期：1993年3月18日
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注册资本：人民币13亿元
持股比例：66.667%
法定代表人：吴红松
联系电话：021-61871688
经营范围：商品期货经纪，金融期货经纪，期货投资咨询，资产管理,基金销售。（涉及行政
许可的凭许可证经营）
（5）海通国际控股有限公司
注册地址：香港中环德辅道中189号李宝椿大厦22楼
成立日期：2007年7月24日
法定股本：港币88.5亿元
已发行股本：港币88.5亿元
已缴股本：港币88.5亿元
持股比例：100%
联系电话：852-39268888
业务性质：投资控股
经营范围：投资控股，通过设立不同子公司分别经营香港证券监管规则允许的经纪业务、企
业融资和资产管理等业务，以及其他业务。
（6）海通开元投资有限公司
注册地址：上海市广东路689号26楼07－12室
成立日期：2008年10月23日
注册资本：人民币106.5亿元
持股比例：100%
法定代表人：张向阳
联系电话：021－63410311
经营范围：使用自有资金或设立直投基金，对企业进行股权投资与股权相关的债权投资，或
投资于与股权投资相关的其他投资基金；为客户提供与股权投资相关的投资顾问、投资管理、财
务顾问服务；经中国证监会认可开展的其他业务。（涉及行政许可的凭许可证经营）
（7）海通创新证券投资有限公司
注册地址：上海市静安区常德路774号2幢107N室
成立日期：2012年4月24日
注册资本：人民币35亿元
持股比例：100%
法定代表人：时建龙
联系电话：021－23219000
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2016 年年度报告
经营范围：金融产品投资，证券投资，投资咨询，投资管理。（涉及行政许可的凭许可证经
营）
（8）上海海通证券资产管理有限公司
注册地址：上海市黄浦区广东路689号第32层第01-12室单元
成立日期：2012年6月26日
注册资本：人民币22亿元
持股比例：100%
法定代表人：裴长江
联系电话：021－23219000
经营范围：证券资产管理业务。（涉及行政许可的凭许可证经营）
（三） 公司证券营业部的数量和分布情况
√适用□不适用
截至报告期末，公司共有分公司 27 家，证券营业部 290 家。（见报告附录二）
七、 其他相关资料
名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）
公司聘请的会计师事务所（境
办公地址 上海市南京东路 61 号 4 楼
内）
签字会计师姓名 黄晔、迟媛
名称 德勤关黄陈方会计师行
公司聘请的会计师事务所（境
办公地址 香港金钟道 88 号太古广场一座 35 楼
外）
签字会计师姓名 马庆辉
首席风险官兼合规总监 王建业
中国内地法律顾问 国浩律师（上海）事务所
香港法律顾问 高伟绅律师行
A 股股份登记处 中国证券登记结算有限责任公司上海分公司
H 股股份登记处 香港中央证券登记有限公司
注册登记地点 中国上海市广东路 689 号海通证券大厦
营业执照统一社会信用代码 9131000013220921X6
八、 近三年主要会计数据和财务指标
(一) 主要会计数据
单位：元 币种：人民币
本期比上年同期
主要会计数据 2016年 2015年 2014年
增减(%)
营业收入 28,011,665,306.32 38,086,267,720.37 -26.45 17,978,474,435.10
归属于母公司股东
8,043,334,519.30 15,838,850,897.61 -49.22 7,710,623,597.60
的净利润
归属于母公司股东
的扣除非经常性损 7,673,813,008.18 15,737,911,809.89 -51.24 7,534,032,724.49
益的净利润
经营活动产生的现
-50,177,681,468.50 15,582,998,300.08 -422.00 8,783,946,303.12
金流量净额
其他综合收益 281,583,321.87 695,633,444.61 -59.52 283,027,477.10
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2016 年年度报告
本期末比上年同
2016年末 2015年末 2014年末
期末增减（%）
资产总额 560,865,846,150.32 576,448,892,328.27 -2.70 352,622,148,668.90
负债总额 438,907,444,778.41 459,521,221,374.63 -4.49 280,357,946,063.62
归属于母公司股东
110,130,127,286.66 107,694,544,738.79 2.26 68,364,431,086.21
的权益
所有者权益总额 121,958,401,371.91 116,927,670,953.64 4.30 72,264,202,605.28
(二) 主要财务指标
主要财务指标 2016年 2015年 本期比上年同期增减(%) 2014年
基本每股收益（元／股） 0.70 1.48 -52.70 0.80
稀释每股收益（元／股） 0.70 1.48 -52.70 0.80
扣除非经常性损益后的基本每股
0.67 1.47 -54.42 0.79
收益（元／股）
加权平均净资产收益率（%） 7.39 17.56 减少10.17个百分点 11.88
扣除非经常性损益后的加权平均
7.05 17.45 减少10.40个百分点 11.60
净资产收益率（%）
报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明
□适用 √不适用
(三) 母公司的净资本及风险控制指标
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
项目 本报告期末 上年度末
净资本 78,663,534,022.30 93,706,661,550.50
净资产 101,244,982,020.44 101,119,680,582.56
风险覆盖率(%) 258.90% 365.64%
资本杠杆率(%) 27.64% 25.18%
流动性覆盖率(%) 155.23% 322.01%
净稳定资金率(%) 131.65% 128.47%
净资本/净资产(%) 77.70% 92.67%
净资本/负债(%) 52.56% 49.00%
净资产/负债(%) 67.65% 52.87%
自营权益类证券及证券衍生品/
29.66% 26.67%
净资本(%)
自营非权益类证券及其衍生品/
80.98% 76.72%
净资本(%)
注：上年度末的净资本及相关比例已根据《证券公司风险控制指标管理办法》(2016 年修订版)
进行重述。
九、 境内外会计准则下会计数据差异
(一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司
股东的净资产差异情况
□适用√不适用
(二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司
股东的净资产差异情况
□适用√不适用
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2016 年年度报告
(三) 境内外会计准则差异的说明：
□适用√不适用
十、 2016 年分季度主要财务数据
单位：元 币种：人民币
第一季度 第二季度 第三季度 第四季度
（1-3 月份） （4-6 月份） （7-9 月份） （10-12 月份）
营业收入 5,233,632,654.03 6,845,884,131.49 7,711,570,258.28 8,220,578,262.52
归属于上市公司股东
1,754,176,498.12 2,510,123,928.55 2,100,106,227.85 1,678,927,864.78
的净利润
归属于上市公司股东
的扣除非经常性损益 1,763,295,328.17 2,234,625,182.29 2,053,176,581.66 1,622,715,916.06
后的净利润
经营活动产生的现金
-3,531,713,823.98 -33,844,927,909.25 -20,986,149,672.26 8,185,109,936.99
流量净额
季度数据与已披露定期报告数据差异说明
□适用 √不适用
十一、 非经常性损益项目和金额
√适用□不适用
单位:元 币种:人民币
非经常性损益项目 2016 年金额 2015 年金额 2014 年金额
非流动资产处置损益 -1,193,151.89 -2,460,153.32 1,023,294.14
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营
业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标 568,028,571.86 249,572,706.80 182,761,098.61
准定额或定量持续享受的政府补助除外
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损
-43,992,892.60 1,500,000.00 247,900.00
益
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 21,983,265.68
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -10,131,955.91 -82,221,497.58 18,568,733.36
其他符合非经常性损益定义的损益项目 9,556,842.56
少数股东权益影响额 -4,663,024.80 -2,285,397.61 -5,373,209.12
所得税影响额 -138,526,035.54 -63,166,570.57 -52,177,052.12
合计 369,521,511.12 100,939,087.72 176,590,873.11
十二、 采用公允价值计量的项目
√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
对当期利润的影响
项目名称 期初余额 期末余额 当期变动
金额
以公允价值计量
且其变动计入当
110,440,406,126.01 92,347,493,554.98 -18,092,912,571.03 -325,285,543.28
期损益的金融资
产
以公允价值计量
且其变动计入当
31,025,611,838.24 38,639,631,004.32 7,614,019,166.08 220,305,636.82
期损益的金融负
债
可供出售金融资
40,170,569,155.59 53,318,414,541.31 13,147,845,385.72 2,318,052,159.07
产
衍生金融工具 -289,949,898.42 1,341,062,066.85 1,631,011,965.27 2,640,374,654.36
合计 181,346,637,221.42 185,646,601,167.46 4,299,963,946.04 4,853,446,906.97
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2016 年年度报告
十三、 按《证券公司年度报告内容与格式准则（2013 年修订）》（中国证监会公告【2013】41
号），公司合并财务报表和母公司财务报表主要项目会计数据
1.合并财务报表主要项目会计数据
单位：元 币种：人民币
项目 2016 年 12 月 31 日 2015 年 12 月 31 日 增减幅度
货币资金 121,024,751,374.94 165,012,537,050.77 -26.66%
拆出资金 705,848,143.60 184,333,865.52 282.92%
融出资金 63,212,919,802.15 76,324,967,255.75 -17.18%
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
92,347,493,554.98 110,440,406,126.01 -16.38%
融资产
买入返售金融资产 84,523,225,559.75 77,468,848,342.99 9.11%
应收利息 7,422,060,199.20 2,292,692,898.42 223.73%
可供出售金融资产 58,028,837,828.19 44,490,351,065.42 30.43%
长期股权投资 8,749,591,871.35 5,136,607,036.24 70.34%
在建工程 47,561,274.04 71,083,231.47 -33.09%
其他资产 83,885,832,076.72 54,075,815,014.24 55.13%
资产总计 560,865,846,150.32 576,448,892,328.27 -2.70%
短期借款 38,564,767,181.01 24,253,519,917.76 59.01%
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金
38,639,631,004.32 31,025,611,838.24 24.54%
融负债
衍生金融负债 2,594,009,281.96 3,718,116,288.86 -30.23%
卖出回购金融资产款 43,731,726,557.56 98,576,535,904.41 -55.64%
代理买卖证券款 104,059,286,700.58 129,026,336,374.79 -19.35%
代理承销证券款 1,054,351,430.62 540,951,773.15 94.91%
应交税费 2,391,638,347.18 4,806,261,577.12 -50.24%
应付款项 8,907,935,117.35 4,603,770,583.04 93.49%
预计负债 124,621,521.35 60,610,601.60 105.61%
长期借款 22,583,788,217.83 16,360,983,264.63 38.03%
应付债券 128,295,192,262.28 100,599,408,063.76 27.53%
其他负债 10,438,685,465.90 7,441,856,543.53 40.27%
负债合计 438,907,444,778.41 459,521,221,374.63 -4.49%
资本公积 56,338,469,573.57 56,375,748,807.13 -0.07%
其他综合收益 108,737,230.40 503,444,968.27 -78.40%
归属于母公司所有者权益（或股东权益）合计 110,130,127,286.66 107,694,544,738.79 2.26%
所有者权益（或股东权益）合计 121,958,401,371.91 116,927,670,953.64 4.30%
负债和所有者权益（或股东权益）总计 560,865,846,150.32 576,448,892,328.27 -2.70%
项目 2016 年度 上年同期 增减幅度
手续费及佣金净收入 10,965,008,854.57 17,970,455,503.56 -38.98%
利息净收入 3,839,610,355.40 4,755,593,972.68 -19.26%
投资收益 6,539,692,047.35 13,462,102,007.52 -51.42%
公允价值变动收益 -231,333,741.19 -1,923,524,032.53 -
汇兑收益 58,149,350.76 172,965,806.71 -66.38%
其他业务收入 6,840,538,439.43 3,648,674,462.43 87.48%
税金及附加 490,685,726.69 1,915,067,823.29 -74.38%
业务及管理费 9,563,542,327.78 11,214,057,360.50 -14.72%
资产减值损失 1,419,492,720.73 1,090,813,544.87 30.13%
其他业务成本 5,888,928,108.28 2,913,851,588.51 102.10%
营业利润 10,649,016,422.84 20,952,477,403.20 -49.18%
营业外收入 593,804,125.43 272,126,214.40 118.21%
利润总额 11,161,726,994.30 21,118,868,459.10 -47.15%
所得税费用 2,231,208,739.89 4,277,552,804.02 -47.84%
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2016 年年度报告
净利润 8,930,518,254.41 16,841,315,655.08 -46.97%
其他综合收益的税后净额 281,583,321.87 695,633,444.61 -59.52%
综合收益总额 9,212,101,576.28 17,536,949,099.69 -47.47%
2.母公司财务报表主要项目会计数据
单位：元 币种：人民币
项目 2016 年 12 月 31 日 2015 年 12 月 31 日 增减幅度
货币资金 76,058,406,010.83 117,906,499,237.95 -35.49%
融出资金 44,591,605,611.47 60,508,388,692.67 -26.31%
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
45,896,579,362.00 63,486,601,814.18 -27.71%
资产
买入返售金融资产 66,452,306,595.87 68,936,303,573.56 -3.60%
可供出售金融资产 24,600,315,041.79 26,102,654,362.69 -5.76%
长期股权投资 25,947,897,592.75 21,966,250,450.03 18.13%
在建工程 32,932,351.33 21,088,449.22 56.16%
其他资产 15,045,310,734.90 5,419,774,970.36 177.60%
资产总计 317,233,769,824.91 385,692,931,664.46 -17.75%
应付短期融资款 18,434,617,000.00 21,701,940,000.00 -15.06%
衍生金融负债 225,340,234.48 560,199,881.25 -59.78%
卖出回购金融资产款 28,230,549,493.15 81,522,226,519.10 -65.37%
代理买卖证券款 65,268,025,603.79 92,784,505,674.27 -29.66%
代理承销证券款 1,054,351,430.62 540,951,773.15 94.91%
应交税费 1,414,338,534.83 3,296,827,440.23 -57.10%
应付款项 258,112,572.04 533,338,724.09 -51.60%
长期借款 1,246,099,790.00 688,174,250.00 81.07%
应付债券 86,818,313,569.28 68,573,730,951.95 26.61%
递延所得税负债 66,258,353.82 244,045,210.84 -72.85%
其他负债 295,623,721.54 489,139,319.04 -39.56%
负债合计 215,988,787,804.47 284,573,251,081.90 -24.10%
资本公积 56,486,198,528.36 56,486,198,528.36 0.00%
其他综合收益 -660,702,446.08 -237,093,490.11 -
未分配利润 18,662,316,148.54 19,830,808,372.86 -5.89%
所有者权益（或股东权益）合计 101,244,982,020.44 101,119,680,582.56 0.12%
负债和所有者权益（或股东权益）总计 317,233,769,824.91 385,692,931,664.46 -17.75%
项目 2016 年度 上年同期 增减幅度
手续费及佣金净收入 7,445,029,364.93 13,935,887,558.79 -46.58%
利息净收入 2,670,773,581.22 3,319,199,607.69 -19.54%
投资收益 2,455,750,159.16 9,688,146,952.63 -74.65%
公允价值变动收益 -310,812,964.46 -1,653,859,787.76 -
汇兑收益 -157,326,736.44 382,358,461.92 -141.15%
税金及附加 379,440,582.29 1,692,854,677.61 -77.59%
业务及管理费 5,306,477,838.41 7,441,323,887.06 -28.69%
资产减值损失 12,929,067.97 76,538,107.42 -83.11%
利润总额 6,823,864,362.33 16,545,240,494.07 -58.76%
所得税费用 1,099,188,968.48 3,029,455,642.27 -63.72%
净利润 5,724,675,393.85 13,515,784,851.80 -57.64%
第三节 公司业务概要
一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明
1.报告期内公司从事的主要业务及经营模式
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2016 年年度报告
公司主要业务有证券及期货经纪业务、投资银行业务、自营业务、直投业务、资产管理业务、
融资租赁业务和境外业务。
证券及期货经纪业务是指公司接受客户委托，按照客户要求，代理客户买卖证券、期货，并
向客户收取佣金的业务。公司将客户分为零售客户、高净值个人客户、企业客户和金融机构客户，
根据不同类型客户差异化的需求提供针对性的综合服务解决方案。
投资银行业务是指公司为企业客户在资本市场上发行股票、债券等筹集长期资金提供中介服
务，为企业客户优化资本结构、进行产业整合、促进业务转型提供财务顾问服务，并按合同约定
收取费用的业务。公司按业务性质不同，将投资银行业务分为股权融资业务、债券融资业务、并
购融资业务、新三板与结构融资业务，公司致立于为客户提供一站式的境内外投资银行服务。
自营业务是指公司以自有资金作为本金在资本市场进行运作，以期获得投资收益的业务。按
照投资标的的不同，公司将自营业务分为权益类投资、固定收益类投资和另类投资。
直投业务是指公司以自有资金作为本金对非公开发行公司的股权进行投资，投资收益通过以
后企业的上市或购并时出售股权兑现的业务。
资产管理业务是指公司作为资产管理人，根据资产管理合同约定的方式、条件、要求及限制，
对客户资产进行经营运作，为客户提供证券及其它金融产品的投资管理服务的行为。海通资管公
司的经营范围包括定向业务、集合业务、专项业务、QDII 业务和创新业务等；海富通基金、富国
基金的主要业务包括共同基金（含 QDII）管理业务、企业年金、全国社保基金和特定客户资产管
理等，为投资者提供专业化的基金投资理财服务；公司还具备一批私募股权投资业务（PE）的专
业投资管理平台，经营范围为产业投资基金管理、投资咨询、发起设立投资基金等。
融资租赁业务是指公司作为出租人向承租人交付特定商品的使用权，而向承租人收取一定费
用的业务。公司租赁业务主要由海通恒信经营，海通恒信目前在政教、医疗、节能环保、信息科
技、农林食品、工业设备、电子、小微企业等诸多行业领域开展业务，充分运用丰富的行业经验
及市场渠道，与国内外知名设备厂商展开合作，为客户的业务发展，提供全面的融资解决方案及
服务。近两年来，积极开拓有券商特色的融资租赁业务模式，推出了与股权、债权相结合的多样
化产品组合，为客户提供更多的结构化创新融资方案。
公司目前境外业务的经营主体主要包括海通国际证券和海通银行。海通国际证券以企业融资、
经纪及孖展融资、投资管理、固定收益、外汇及商品、结构性投融资、现金股票及股票衍生产品
等业务板块为核心，服务全球及本地企业客户、机构客户和零售客户三大客户群；海通银行拥有
超过 25 年历史，为全球企业及机构客户提供广泛的投资银行服务。海通银行的主要业务地点覆盖
葡萄牙、巴西、印度、墨西哥、波兰、西班牙、英国和美国，在证券、研究、资本市场、兼并收
购、财务咨询和项目融资等方面具有专长。
2.报告期内公司所属行业的发展阶段、周期性特点以及公司所处的行业地位
2016 年，沪深 300 指数下跌 11.3%，中小板指数下跌 22.9%，创业板指数下跌 27.7%，中债新
综合指数（净价）下跌 2.38%，市场整体投资环境较为艰难；沪深交易所股基交易金额 260 万亿
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元（双边），同比下滑 50%，但仍处于历史第二高位，市场交易保持了相对活跃的态势；经纪业务
竞争日趋激烈，市场平均佣金率持续下滑；受益于直接融资需求的不断增长，行业股权融资、债
券融资主承销金额均保持快速增长态势；截至 2016 年末，证券期货经营机构资产管理总规模达到
51.8 万亿元，增长 36%，其中证券公司资产管理规模 17.6 万亿元，增长 48%。总体来看，尽管随
着美国进入升息周期、国内宏观经济政策趋于稳健中性、监管政策日趋严厉，行业经营面临较大
挑战，但是行业发展的积极因素也不断浮现，稳中向好大趋势不变。
随着供给侧结构性改革和混合所有制改革不断深化，“一带一路”国家战略的持续推进、PPP
等项目加速落地，证券行业将迎来新的机遇。2016 年，公司继续坚持“一体两翼”的发展战略，
坚定集团化和国际化发展方向，扎实推进“四根支柱”建设，截至 2016 年末，公司主要业务市场
排名、资本规模和盈利水平均继续保持行业前列。
二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明
√适用□不适用
期末余额占总资产 5%以上且当期变动超过 30%的主要资产变化，详见第四节二、（三）资产、
负债情况
其中：境外资产 165,303,327,001.08（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为 29.47%。
三、报告期内核心竞争力分析
√适用□不适用
公司在长期经营过程中，逐步形成了具有自身特色的核心竞争力，主要体现在：
1.雄厚的资本实力
2007-2016 年公司抓住市场机遇，通过多次战略性的股权融资和债券融资，迅速增强了资本
实力。2016 年，公司抓住利率下行的有利时机，通过发行私募公司债、次级债、短融，开展收益
权转让、黄金远期交易和转融资等方式累计筹措资金 626 亿元，为公司业务发展和重大战略事项
推进提供了充足的资金保障。分别以 2009-2016 年的总资产和净资产计，公司在中国证券公司中
均名列第二位。充足的资本为公司业务创新转型创造了先发优势。
2.卓越的综合性业务平台
公司已基本建成涵盖经纪、投行、资产管理、直接股权投资、另类投资、融资租赁等多个业
务领域的金融服务集团。公司经纪业务客户基础雄厚；投资银行业务具有较高的市场影响力；资
产管理业务规模持续提升；创新业务始终走在市场前列。综合化的金融平台具有强大的规模效应
和交叉销售潜力，为业务发展提供了有力支撑。
3.广泛的营业网点以及雄厚而稳定的客户基础
公司加快新型网点布局，截至 2016 年 12 月 31 日，公司在中国境内拥有 332 家证券及期货营
业部（其中证券营业部 290 家，期货营业部 42 家），遍布 30 个省、直辖市和自治区；在亚洲、
欧洲、北美洲、南美洲等 14 个国家和地区设有分行或子公司。凭借遍布全国的营业网点和极具战
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略性的国际化布局，公司得以建立庞大且稳定的客户群，截至 2016 年 12 月 31 日，公司在境内外
拥有超过 980 万名客户。
4.市场领先的创新能力
公司始终将创新作为推动战略转型的关键驱动力。凭借雄厚的资本实力、有效的风险管理能
力以及优秀的执行能力，公司多次被监管机构指定首批参与新业务试点，为公司培育了新的利润
增长点。在最近几年开展的客户融资类业务、柜台市场等创新业务上，公司一直占据市场领先地
位。与此同时，公司继续推进自主创新，不断为客户提供创新的业务解决方案，丰富境内外客户
服务手段。公司创新业务收入占比也持续提升，2016 年达到 37%，有效抵御了传统业务收入下滑
带来的不利影响。
5.业内领先的国际业务平台
公司通过收购并整合海通国际证券、海通银行，设立自贸区分公司，建立了业内领先的国际
业务平台。海通国际证券已确立了在香港中资证券机构中的龙头地位，2016 年主要财务指标位居
在港投行前列，其中，IPO 发行承销数量和融资金额均排名第一，股权融资家数和融资金额均排
名第二。海通银行是伊比利亚地区领先的投资银行，业务覆盖欧洲、北美洲、南美洲和非洲等共
14 个国家和地区，按并购项目数和交易金额计均为葡萄牙排名第一。自贸区分公司是首批加入自
贸区 FTU 体系的证券机构，成功实施了国内券商首单 FT 项下跨境融资项目。业内领先的全方位的
国际业务平台有利于公司把握日益增长的跨境业务机会，满足客户的跨境业务需求，提升公司的
国际影响力。
6.稳健的公司治理、有效的风险管理和内部控制体系
公司秉承“稳健乃至保守”的风险管理理念，在 28 年的经营历史中，成功度过了多个市场和
业务周期、监管改革和行业转型发展，是中国境内二十世纪八十年代成立的证券公司中唯一一家
至今仍在营运并且未更名、未被政府注资且未被收购重组过的大型证券公司。公司对现有的风险
管理体系不断完善，以便于有效地管理市场风险、信用风险、流动性风险和营运风险。公司已为
各业务之间建立了有效的风险隔离机制和适当的预防机制，处理潜在利益冲突。此外，公司还建
立了独立和集中化的内部审计及合规体系，用以有效监察各项营运和交易。
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第四节 经营情况讨论与分析
一、经营情况讨论与分析
2016 年,公司克服了年初股市和年末债市大幅波动给经营工作带来的挑战，抓住直接融资快
速发展的市场机遇，稳步推进改革创新，保持了良好的发展势头，公司总资产、净资产、营业收
入和净利润等主要财务指标均处于历史较好水平，主要业务指标继续排名行业前列，集团化、国
际化发展成为公司业绩保持稳定的重要保障。公司集团化发展持续推进，多点布局取得成效；国
际化大平台建设平稳推进，香港业务获得突破，主要业务指标位列在港投行前列；资产负债管理
能力进一步提升，抓住利率下行的有利时机实现对前期较高成本负债的置换；融资类业务规模排
名稳居行业前列，积极拓展股票质押融资业务；研究业务市场地位进一步巩固，在 2016 年新财富
最佳分析师评选中再创佳绩；创新步伐稳健，获得多项业务资格。
二、报告期内主要经营情况
截至 2016 年 12 月 31 日，公司总资产 5608.66 亿元，归属于母公司净资产 1101.30 亿元。
2016 年，公司实现营业收入 280.12 亿元，归属于母公司净利润 80.43 亿元；加权平均净资产收
益率 7.39%。其中：子公司实现收入 161.74 亿元，占比 58%；创新业务实现收入 104.02 亿元，占
比 37%；海外业务实现收入 39.53 亿元，占比 14%。
(一) 主营业务分析
利润表及现金流量表相关科目变动分析表
单位:元 币种:人民币
科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）
营业收入 28,011,665,306.32 38,086,267,720.37 -26.45
营业成本 17,362,648,883.48 17,133,790,317.17 1.34
管理费用 9,563,542,327.78 11,214,057,360.50 -14.72
经营活动产生的现金流量净额 -50,177,681,468.50 15,582,998,300.08 -422.00
投资活动产生的现金流量净额 -31,577,797,907.40 -35,966,393,125.96 -
筹资活动产生的现金流量净额 33,354,876,131.57 97,077,920,186.31 -65.64
研发支出 108,742,883.18 81,758,063.83 33.01
1. 收入和成本分析
√适用□不适用
(1). 营业收入
2016 年度，集团实现营业收入 280.12 亿元，同比（380.86 亿元）减少 100.75 亿元，减幅
26.45%，主要是公司经纪、自营等业务受市场因素影响而下降，但公司的投资银行业务收入实现
较大幅度增长，公司的集团化战略取得了显著的成效，子公司收入首次超过母公司收入。
其中：1）经纪业务手续费净收入 53.14 亿元，同比（125.86 亿元）减少 72.72 亿元，减幅
57.78%，主要是二级市场交易较不活跃，成交量同比减少；2）投资银行业务手续费净收入 33.56
亿元，同比（23.16 亿元）增加 10.40 亿元，增幅 44.89%，主要是证券承销业务收入和财务顾问
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业务收入增加；3）资产管理业务手续费净收入 5.90 亿元，同比（13.51 亿元）减少 7.61 亿元，
减幅 56.34%，主要是受市场影响，业绩报酬减少；4）投资收益及公允价值变动收益合计 63.08 亿
元，同比（115.39 亿元）减少 52.30 亿元，减幅 45.33%，主要是以公允价值计量且其变动计入当
期损益的金融资产投资收益减少；5）利息净收入 38.40 亿元，同比（47.56 亿元）减少 9.16 亿
元，减幅 19.26%，主要是融资业务利息收入及买入返售金融资产利息收入减少；6）其他业务收入
68.41 亿元，同比（36.49 亿元）增加 31.92 亿元，增幅 87.48%，主要是子公司销售收入增加。
比较式会计报表中变动幅度超过 30%以上主要项目的情况 单位：元 币种：人民币
增减
项目 2016 年度 上年同期 主要原因
（%）
手续费及佣金净收入 10,965,008,854.57 17,970,455,503.56 -38.98 主要是证券经纪业务净收入减少
主要是处置金融工具产生的投资
投资收益 6,539,692,047.35 13,462,102,007.52 -51.42
收益减少
主要是以公允价值计量且其变动
公允价值变动收益 -231,333,741.19 -1,923,524,032.53 - 计入当期损益的金融资产公允价
值变动损失减少
汇兑收益 58,149,350.76 172,965,806.71 -66.38 主要为汇率变动影响
其他业务收入 6,840,538,439.43 3,648,674,462.43 87.48 主要是子公司销售收入增加
(2). 主营业务分行业、分产品、分地区情况
单位:元 币种:人民币
主营业务分行业情况
营业收入比 营业成本比 毛利率比上
毛利率
分行业 营业收入 营业成本 上年增减 上年增减 年增减
（%）
（%） （%） （%）
证券及
减少 9.07
期货经 8,514,445,749.64 3,366,630,130.75 60.46 -47.60 -32.01
个百分点
纪业务
投资银 减少 1.92
2,171,389,825.68 965,055,060.49 55.56 19.75 25.17
行业务 个百分点
资产管 增加 0.99
1,800,319,429.71 881,788,478.13 51.02 -48.78 -49.80
理业务 个百分点
自营 减少 35.86
8,325,350,756.37 6,181,786,489.07 25.75 -7.09 79.69
业务 个百分点
直投 1,013,605,189.62 184,979,361.24 81.75 -9.21 22.46 减少 4.72
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2016 年年度报告
业务 个百分点
管理部 减少
门及 530,169,483.05 1,592,735,976.16 -200.42 -80.67 -54.02 174.11 个
其他 百分点
境外 减少 38.95
3,953,225,118.22 3,255,222,736.35 17.66 10.42 109.56
业务 个百分点
融资租 增加 15.98
1,986,126,224.72 961,307,360.66 51.60 19.15 -10.43
赁业务 个百分点
主营业务分地区情况
营业收入比 营业成本比 毛利率比上
毛利率
分地区 营业收入 营业成本 上年增减 上年增减 年增减
（%）
（%） （%） （%）
减少 21.50
上海 877,111,559.48 404,852,722.30 53.84 -64.22 -33.01
个百分点
减少 17.70
浙江 593,429,937.25 240,938,396.47 59.40 -64.64 -37.31
个百分点
减少 20.95
黑龙江 560,051,619.48 266,779,550.19 52.37 -62.23 -32.56
个百分点
减少 22.42
江苏 417,200,191.53 208,696,605.91 49.98 -63.14 -33.20
个百分点
减少 21.16
山东 307,100,820.81 143,984,567.71 53.11 -64.76 -35.79
个百分点
其他地
减少 24.32
区分支 2,274,854,578.91 1,181,797,198.13 48.05 -63.09 -30.60
个百分点
机构
公司总
部及境 减少 6.75
19,311,657,951.33 11,687,233,815.79 39.48 -13.34 -2.47
内子公 个百分点
司
境内小 减少 14.79
24,341,406,658.79 14,134,282,856.50 41.93 -32.50 -9.44
计 个百分点
境外业 减少 38.95
3,953,225,118.22 3,255,222,736.35 17.66 10.42 109.56
务 个百分点
减少 7.78
抵消 -282,966,470.69 -26,856,709.37 90.51 -81.84 0.86
个百分点
减少 16.99
合计 28,011,665,306.32 17,362,648,883.48 38.02 -26.45 1.34
个百分点
主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明
√适用 □不适用
证券及期货经纪业务
2016 年，公司股票基金交易金额市场占比 4.47%，行业排名第六，略有下滑。公司客户数量
保持较快增长，新增客户数 196 万户。公司依托互联网、渠道及营销团队，客户基础得到进一步
夯实，增量效益贡献明显。
公司积极拓展股票质押融资业务，业务规模继续领跑市场。2016 年末，公司融资类业务规模
达到 1406 亿元（含海通资管公司），排名行业第一。
公司深港通业务准备及推进工作扎实有效，获得市场和客户高度认可，业务规模行业领先；
以 O2O 思路为发展方向、移动互联为核心的零售战略集约价值显著，有力提升集团大规模零售客
户服务和扩张能力；满足高净值客户和机构客户等业务需求，将财富管理、产品投顾和托管服务
等业务整合，构建新的业务链条，形成新的利润增长点。
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2016 年年度报告
公司期货业务保持快速增长势头。2016 年，海通期货代理成交金额的市场份额为 8.43%，同
比增加 2.53%，其中上海期货交易所市场份额 11.9%，中国金融期货交易所市场份额 8%，均排名
行业第一。
公司研究所在 2016 年新财富最佳分析师评选中再创佳绩，其中，宏观分析和策略分析排名行
业首位，并在十个行业和板块研究领域排名行业前三。
2016 年，证券及期货经纪业务实现利润总额 51.77 亿元，占比 46.38%。
投资银行业务
公司大投行加强团队建设、推进项目拓展、加快报会项目落地，收入创历史新高。通过加强
业务创新，完成一批具有市场影响力的标志性项目，其中，长城电脑换股吸收合并长城信息重大
资产重组项目”被国务院国资委列为央企整合典型案例；“招商蛇口换股吸收合并招商地产项目”
为国内首例 A+B 股转 A 股整体上市案例；“巨人网络借壳”项目作为游戏行业中概股回归的首单，
引起了并购市场的广泛关注；债券融资业务完成三个市场第一的债券品种，分别为首单绿色金融
债券（300 亿元“浦发绿色金融债”），首单绿色企业债券（25 亿元“京汽绿色债”）和首单区域集
合企业债券（23 亿元“恒建债”）。公司股权融资主承销金额、债券融资主承销金额和并购交易总
金额继续排名行业前列，其中企业债券承销金额为 443.9 亿元，行业排名第一。
2016 年，公司投资银行业务实现利润总额 12.07 亿元，占比 10.81%。
自营业务
权益类投资业务面对不利的市场环境，超越业绩比较基准，取得较好投资业绩；固定收益类
投资业务有效规避了年末债市波动的影响，超越业绩比较基准，取得较好投资业绩。公司加大国
债期货套利、货币市场套利、黄金租赁、利率互换交易等业务的资源投入，获得信用风险缓释工
具核心交易商资格，公司 FICC 业务平台不断完善。
2016 年，公司自营业务实现利润总额 21.55 亿元，占比 19.31%。
直投业务
2016 年公司完成投资项目 90 个，总计投资金额 40 亿元；多个重点项目顺利退出，获得较好
收益。海通开元荣获“投中 2016 年最活跃与最佳回报中资私募股权投资机构”前十名。
2016 年，公司直投业务实现利润总额 8.35 亿元，占比 7.48%。
资产管理业务
公司资产管理业务的三个主要平台——海通资管公司、海富通基金和富国基金的资产管理总
规模达到 1.48 万亿元，增长 57%。
公司 PE 业务旗下基金管理规模达到 185 亿元，全年新成立 8 只基金，外部募集资金实际到位
28 亿元。
2016 年，公司资产管理业务实现利润总额 9.23 亿元，占比 8.27%。
融资租赁业务
海通恒信总资产达到 485 亿元，总资产收益率 2%，依托集团优势，开展差异化竞争，业务创
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2016 年年度报告
新成为租赁业务发展的重要驱动力。零售业务上，继互联网零售产品“车融宝”完成迭代优化后，
互联网零售保理产品“运通保”成功上线；机构业务上，完成了首单 PPP 租赁业务，丰富了公司
租赁业务的产品种类；国际业务上，在东京成田机场交付了第一架民航客机，该笔交易为公司首
单海外租赁业务，成功迈出了国际化的第一步。
2016 年，公司融资租赁业务实现利润总额 11.17 亿元，占比 10.01%。
境外业务
通过近七年的整合与发展，海通国际已经发展成为公司在海外成熟的国际化业务平台，并确
立了在香港中资证券机构中的龙头地位。2016 年海通国际证券主要业务指标位列在港投行前列，
其中：IPO 发行承销数量和融资金额均排名第一，在近两年全球最大的 IPO 项目——邮政储蓄银
行上市中担任联席账薄管理人；股权融资家数和融资金额均排名第二；债券承销家数和承销金额
分别排名第一和第三；并购交易家数排名第一；资产管理规模突破 560 亿港元，位列在港中资券
商及基金管理公司第一。公司稳步推进对海通银行的组织架构调整和整合，利用海通银行在欧洲、
美洲的业务平台，加强业务协同，业务发展上取得一定的突破，但由于欧洲及巴西宏观经济环境
不景气以及整合带来较大一次性成本，海通银行的经营仍面临较大挑战。
2016 年，公司境外业务实现利润总额 6.79 亿元，占比 6.09%。
(3). 产销量情况分析表
□适用 √不适用
(4). 成本分析表
单位：元
本期占总 本期金额较上年
成本构成 上年同期占总成 情况
本期金额 成本比例 上年同期金额 同期变动比例
项目 本比例(%) 说明
(%) (%)
主要是金融
行业“营改
税金及附
490,685,726.69 2.83 1,915,067,823.29 11.18 -74.38 增”影响及
加
应税收入减
少
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2016 年年度报告
业务及管 主要是职工
9,563,542,327.78 55.08 11,214,057,360.50 65.45 -14.72
理费 薪酬减少
主要是发放
资产减值 贷款和垫款
1,419,492,720.73 8.18 1,090,813,544.87 6.37 30.13
损失 减值损失增
加
主要是子公
其他业务
5,888,928,108.28 33.92 2,913,851,588.51 17.01 102.10 司销售成本
成本
增加
2016 年度，集团营业支出 173.63 亿元，同比（171.34 亿元）增加 2.29 亿元，增幅 1.34%，
主要变动情况是：1）税金及附加 4.91 亿元，同比（19.15 亿元）减少 14.24 亿元，减幅 74.38%，
主要是 2016 年 5 月起金融行业“营改增“的影响及应税收入减少；2）业务及管理费 95.64 亿元，
同比（112.14 亿元）减少 16.51 亿元，减幅 14.72%，主要是职工薪酬减少；3）资产减值损失 14.19
亿元，同比（10.91 亿元）增加 3.29 亿元，增幅 30.13%，主要是本期计提发放贷款和垫款减值损
失增加；4）其他业务成本 58.89 亿元，同比（29.14 亿元）增加 29.75 亿元，增幅 102.10%，主
要是子公司销售成本增加。
(5). 主要销售客户及主要供应商情况
□适用√不适用
2. 费用
□适用√不适用
3. 研发投入
研发投入情况表
√适用 □不适用
单位：元
本期费用化研发投入 48,619,194.00
本期资本化研发投入 60,123,689.18
研发投入合计 108,742,883.18
研发投入总额占营业收入比例（%） 0.39%
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公司研发人员的数量
研发人员数量占公司总人数的比例（%） 1%
研发投入资本化的比重（%） 55%
情况说明
□适用√不适用
4. 现金流
√适用□不适用
（1）经营活动产生的现金流量净额为-501.78 亿元，其中：现金流入 796.83 亿元，占现金
流入总量的 28.43%，主要是收取利息、手续费及佣金的现金 219.67 亿元，处置以公允价值计量
且变动计入当期损益的金融资产净增加额 281.98 亿元；现金流出 1298.61 亿元，占现金流出总量
的 39.52%，主要是回购业务资金净减少 634.86 亿元，代理买卖证券支付的现金净额 249.67 亿元，
支付融资租赁款项、保理及贷款款项 88.67 亿元，给职工及为职工支付的现金 66.06 亿元支付利
息、手续费及佣金的现金 59.52 亿元。
（2）投资活动产生的现金流量净额为-315.78 亿元，其中：现金流入 615.03 亿元，占现金
流入总量的 21.95%，主要是收回可供出售金融资产等收到现金 592.58 亿元；现金流出 930.81 亿
元，占现金流出总量的 28.32%，主要是投资可供出售金融资产等支付现金 926.28 亿元。
（3）筹资活动产生的现金流量净额为 333.55 亿元，其中：现金流入 1,390.53 亿元，占现金
流入总量的 49.62%，主要是公司发行债券收到现金 1,039.73 亿元；现金流出 1,056.98 亿元，占
现金流出总量的 32.16%，主要是偿还债务支付现金 917.61 亿元。
(二) 非主营业务导致利润重大变化的说明
□适用√不适用
(三) 资产、负债情况分析
√适用 □不适用
1. 资产及负债状况
单位：元
上期期 本期期末
本期期末
末数占 金额较上
数占总资
项目名称 本期期末数 上期期末数 总资产 期期末变 情况说明
产的比例
的比例 动比例
（%）
（%） （%）
主要是经纪业务客户
货币资金 121,024,751,374.94 21.58 165,012,537,050.77 28.64 -26.66
资金减少
主要向银行拆出资金
拆出资金 705,848,143.60 0.13 184,333,865.52 0.03 282.92
增加
融出资金 63,212,919,802.15 11.27 76,324,967,255.75 13.24 -17.18 主要是融资规模下降
以公允价值计量且
其变动计入当期损 92,347,493,554.98 16.47 110,440,406,126.01 19.17 -16.38 主要是基金规模减少
益的金融资产
主要是股票质押式回
买入返售金融资产 84,523,225,559.75 15.07 77,468,848,342.99 13.44 9.11
购增加
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2016 年年度报告
主要是应收债券利息
应收利息 7,422,060,199.20 1.32 2,292,692,898.42 0.40 223.73
增加
可供出售金融资产 58,028,837,828.19 10.35 44,490,351,065.42 7.72 30.43 主要是债券投资增加
主要是合营企业投资
长期股权投资 8,749,591,871.35 1.56 5,136,607,036.24 0.89 70.34
增加
主要是应收款项类投
其他资产 83,885,832,076.72 14.96 54,075,815,014.24 9.38 55.13 资和应收融资租赁款
增加
短期借款 38,564,767,181.01 6.88 24,253,519,917.76 4.21 59.01 主要是信用借款增加
以公允价值计量且
主要是卖出债券规模
其变动计入当期损 38,639,631,004.32 6.89 31,025,611,838.24 5.38 24.54
增加
益的金融负债
主要是利率衍生工具
衍生金融负债 2,594,009,281.96 0.46 3,718,116,288.86 0.65 -30.23
减少
卖出回购金融资产 主要是其他卖出回购
43,731,726,557.56 7.8 98,576,535,904.41 17.1 -55.64
款 金融资产款减少
主要是经纪业务客户
代理买卖证券款 104,059,286,700.58 18.55 129,026,336,374.79 22.39 -19.35
资金减少
主要是代理承销股票
代理承销证券款 1,054,351,430.62 0.19 540,951,773.15 0.09 94.91
增加
主要是应交企业所得
应交税费 2,391,638,347.18 0.43 4,806,261,577.12 0.83 -50.24
税减少
应付款项 8,907,935,117.35 1.59 4,603,770,583.04 0.8 93.49 主要是应付票据增加
主要是资管产品预计
预计负债 124,621,521.35 0.02 60,610,601.60 0.01 105.61
损失增加
长期借款 22,583,788,217.83 4.03 16,360,983,264.63 2.84 38.03 主要是质押借款增加
主要是次级债券、公
应付债券 128,295,192,262.28 22.87 100,599,408,063.76 17.46 27.53
司债券等增加
主要是吸收存款以及
其他负债 10,438,685,465.90 1.18 7,441,856,543.53 1.29 40.27 应付结构化产品投资
者款项增加
资产状况
2016 年末，集团总资产 5,608.66 亿元，较年初（5,764.49 亿元）减少 155.83 亿元，减幅
2.70%，主要变动情况是：货币资金、结算备付金及存出保证金减少 461.50 亿元，融出资金减少
131.12 亿元，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、可供出售及持有至到期等金融
资产减少 45.54 亿元；应收款项类投资、长期应收款等其它资产增加 373.02 亿元，买入返售金融
资产增加 70.54 亿元，长期股权投资增加 36.13 亿元。
集团货币资金、结算备付金及存出保证金占总资产的比率为 25%，以公允价值计量且其变动
计入当期损益的金融资产、可供出售及持有至到期等金融资产占集团总资产的 27%，融出资金占
总资产的 11%，买入返售金融资产占总资产的 15%，固定资产、在建工程及投资性房地产占公司总
资产不到 1%，大部分资产变现能力较强，集团资产流动性较强，资产结构优良。
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2016 年年度报告
负债状况
2016 年末，集团负债总额 4,389.07 亿元，较年初（4,595.21 亿元）减少 206.14 亿元，减幅
4.49%，主要变动情况是：卖出回购金融资产及拆入资金净减少 532.96 亿元，代理买卖证券款减
少 249.67 亿元；应付债券增加 276.96 亿元，短期借款及长期借款增加 180.61 亿元，吸收存款、
长期应付款等其它负债增加 65.25 亿元，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债增加
76.14 亿元。
2. 截至报告期末主要资产受限情况
√适用 □不适用
所有权或使用权受到限制的资产，具体参见 “第十一节财务报告七、合并财务报表项目注释
1.货币资金，5.以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，7.买入返售金融资产，以及
11.可供出售金融资产”的相关内容。
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2016 年年度报告
3. 其他说明
□适用√不适用
(四) 行业经营性信息分析
√适用□不适用
详见本报告“第三节公司业务概要”和“第四节经营情况讨论与分析”中的相关内容。
(五) 投资状况分析
1. 对外股权投资总体分析
√适用 □不适用
报告期末，集团长期股权投资 87.50 亿元，较上年末（51.37 亿元）增加 36.13 亿元，增加
70.33%，主要是海通国际控股下属子公司、海通开元增加投资。子公司投资参见“第十一节财务
报告 七、合并财务报表项目注释 14.长期股权投资”。
(1) 重大的股权投资
√适用□不适用
所持对象名称 占该公司股权比例 期末账面价值 报告期损益 报告期所有者权益变动
富国基金管理有
27.775% 68,174.13 20,884.11 -1,221.54
限公司
注：1.报告期损益指该项投资对公司本报告期合并净利润的影响。
2.报告期所有者权益变动金额不含报告期损益影响。
(2) 重大的非股权投资
□适用√不适用
(3) 以公允价值计量的金融资产
√适用□不适用
报告期内购入或 报告期内公允价 报告期内投资
项目 期末投资成本 期末账面余额
出售净额 值变动 收益
以公允价值计量
且其变动计入当
91,351,587,288.35 92,347,493,554.98 -14,441,817,026.32 -3,864,813,334.91 3,539,527,791.63
期损益的金融资
产
可供出售金融资
52,959,129,136.93 53,318,414,541.31 13,933,276,919.25 -311,790,526.83 2,486,637,905.58
产
衍生金融工具 726,928,406.25 1,341,062,066.85 2,143,590,099.44 496,784,554.92
2. 募集资金使用情况
(1) 募集资金总体使用情况
公司于 2015 年 2 月 9 日召开了 2015 年度第一次临时股东大会、2015 年度第一次 A 股/H 股
类别股东大会，审议通过了《关于公司新增发行 H 股方案的议案》，并于 2015 年 5 月获得中国
证券监督管理委员会《关于核准海通证券股份有限公司增发境外上市外资股的批复》（证监许可
[2015]811 号），截至 2015 年 5 月 29 日，公司已完成非公开发行 1,916,978,820 股境外上市外
资股(H 股)的工作，股票面值为人民币 1.00 元，发行价格为每股港币 17.18 元，收到募集资金
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2016 年年度报告
合计总额为港币 32,933,696,128.00 元。上述资金在扣减了发行费用港币 186,696,098.00 元后，
实际募集资金净额共计为港币 32,747,000,030.00 元。截止到 2015 年 12 月 31 日，相关募集资
金及境内外利息共计港币 32,748,280,742.10 元，折合人民币共计 26,238,647,735.44 元，上述
募集资金及境内外利息截止到 2016 年 12 月 31 日已全部使用完毕。
单位:万元币种:人民币
本报告期已使
募集资金 已累计使用募 尚未使用募集 尚未使用募集资金
募集年份 募集方式 用募集资金总
总额 集资金总额 资金总额 用途及去向
额
用于发展公司的融
资融券类业务/用于
2015 非公开发行 2,623,864.77 2,623,864.77 2,623,864.77 0.00
发展公司的结构化
产品销售交易业务
合计 / 2,623,864.77 2,623,864.77 2,623,864.77 0.00 /
(i)约 60%用于发展融资融券类业务；
(ii)约 15%用于发展约定购回以及股票质押式回购业务；
(iii)约 10%用于发展结构化产品销售交易业务；
募集资金总体使用情况说明 (iv)约 5%用于增资海通开元投资有限公司，发展直投业务；
(v)约 10%用于补充营运资金。
募集资金截至 2016 年 12 月 31 日止实际使用情况与公司公告承诺一
致。具体情况详见“募集资金承诺项目使用情况”。
（2）募集资金承诺项目情况
√适用 □不适用
单位:万元币种:人民币
是
是 否
产生 变更原
否 符 项 预
收益 未达到计 因及募
变 募集资金拟投 募集资金报告 募集资金累计 合 目 计
承诺项目名称 情况 划进度和 集资金
更 入金额 期投入金额 实际投入金额 计 进 收
（注 收益说明 变更程
项 划 度 益
） 序说明
目 进
度
约 60%用于发展本公司
否 1,573,973.62 1,573,973.62 1,573,973.62 是 - - - -
的融资融券类业务 %
约 15%用于发展本公司
的约定购回以及股票质 否 393,171.85 393,171.85 393,171.85 是 - - - -
%
押式回购业务
约 10%用于发展本公司
的结构化产品销售交易 否 262,114.57 262,114.57 262,114.57 是 - - - -
%
业务
约 5%用于增资海通开元
投资有限公司，发展本 否 130,000.00 130,000.00 130,000.00 是 - - - -
%
公司的直投业务
约 10%用作补充本公司
否 264,604.73 264,604.73 264,604.73 是 - - - -
的营运资金 %
合计 / 2,623,864.77 2,623,864.77 2,623,864.77 / / - / /
募集资金承诺项目使用情况说明 已使用 H 股募集资金汇率按实际结汇汇率计算。
注：由于 H 股募集资金对承诺投资项目的资金使用及预计效益披露没有相应要求，且募集资金上年度已使用完
毕，故不再披露 H 股募集资金相应的效益情况。
(六) 重大资产和股权出售
□适用√不适用
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2016 年年度报告
(七) 主要控股参股公司分析
√适用□不适用
1.海富通基金，注册资本 1.5 亿元人民币，海通证券持有 51%的股权。截至 2016 年 12 月 31
日，海富通基金总资产为 13.52 亿元，净资产 9.47 亿元；2016 年，实现营业收入 5.64 亿元，净
利润 1.35 亿元。
2.富国基金，注册资本 3 亿元人民币，海通证券持有 27.775%的股权。截至 2016 年 12 月 31
日，富国基金总资产为 42.9 亿元，净资产 24.55 亿元；2016 年，实现营业收入 24.7 亿元，净利
润 7.52 亿元。
3.海富产业，注册资本 1 亿元人民币，海通证券持有 67%的股权。截至 2016 年 12 月 31 日，
海富产业总资产为 2.85 亿元，净资产 1.99 亿元；2016 年，实现营业收入 1.78 亿元，净利润 0.79
亿元。
4.海通期货，注册资本 13 亿元人民币，海通证券持有 66.667%的股权。截至 2016 年 12 月 31
日，海通期货总资产为 253.77 亿元，净资产 26.31 亿元；2016 年，实现营业收入 67.48 亿元，
净利润 3.1 亿元。
5.海通国际控股，注册资本 88.50 亿港币，海通证券持有 100%的股权。截至 2016 年 12 月 31
日，海通国际控股总资产为 2,368.14 亿港币，归属于母公司的净资产 109.78 亿港币；2016 年，
实现收入 123.01 亿港币，净利润 14.52 亿港币。
6.海通开元，注册资本 106.50 亿元人民币，海通证券持有 100%的股权。截至 2016 年 12 月
31 日，海通开元总资产为 176.26 亿元，归属于母公司净资产 137.59 亿元；2016 年，实现营业收
入 12.22 亿元，净利润 6.96 亿元。
7.海通创新证券，注册资本 35 亿元人民币，海通证券持有 100%的股权。截至 2016 年 12 月
31 日，海通创新证券总资产为 80.61 亿元，净资产 46.69 亿元，2016 年，实现营业收入 6.73 亿
元，净利润 5.38 亿元。
8.海通资管公司，注册资本 22 亿元人民币，海通证券持有 100％的股权。截至 2016 年 12 月
31 日，海通资管公司的总资产为 132.36 亿元，净资产 33.64 亿元，2016 年，实现营业收入 5.35
亿元，净利润 1.2 亿元。
(八) 公司控制的结构化主体情况
√适用□不适用
1.报告期内设立公司控制的特殊目的主体的情况
报告期内，公司控制的特殊目的主体新设的主要共有 5 家，分别是 Haitong International
Strategic Investment Europe Limited、Haitong Fixed Income Investment Manager Limited、
Haitong International New Energy VIII Limited、Haitong International New Energy IX
Limited 及 Haitong Unitrust No.1 Limited。
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2016 年年度报告
（1）Haitong International Strategic Investment Europe Limited,由公司在港全资子公
司海通国际控股于 2016 年 1 月 5 日全资设立，注册资本 5 万美元，实收资本 1 美元，注册地为维
尔京群岛。
（2）为进一步推动公司跨境固定收益投资管理业务的开展，海通国际控股全资子公司
Haitong International Global Strategic Investment Limited（特殊目的主体）于 2016 年 8
月在开曼注册成立 Haitong Fixed Income Investment Manager Limited，注册资本 5 万美元，
实缴股本 1 美元。
（3） 海通国际控股旗下控股子公司海通国际证券出于为公司第三方销售等业务的目的成立
以下独立法律实体：1）Haitong International New Energy VIII Limited ，于 2016 年 1 月 11
日设立，法定股本 5 万美元，实缴股本 1 美元，注册地为英属维尔京群岛；2) Haitong
International New Energy IX Limited，于 2016 年 1 月 11 日设立，法定股本 5 万美元实缴股
本 1 美元，注册地为英属维尔京群岛。
（4）Haitong Unitrust No.1 Limited，是由海通国际控股旗下全资子公司海通恒信于 2016
年 10 月 18 日全资设立，注册资本 100 万美元，注册地为爱尔兰（“Ireland”）。Haitong Unitrust
No.1 Limited 是海通恒信为开展飞机经营租赁业务设立的特殊目的主体。
2.结构化主体或通过受托经营等方式形成控制权的经营实体
公司对由子公司作为管理人的结构化主体，综合考虑合并报表范围内的公司合计享有这些结
构化主体的可变回报，或承担的风险敞口等因素，认定将 19 个结构化主体纳入合并报表范围。
（九）其他
1.报告期内公司营业部、分公司、子公司新设和处置情况
报告期内，公司未新设或新开业证券营业部；截至报告期末，公司共有证券分公司 27 家，证
券营业部 290 家（详见报告附录二）。
2.账户规范情况专项说明
公司已于 2008 年 4 月完成账户清理工作，并被中国证监会授予“账户清理工作先进集体”称
号。报告期内，公司进一步加强了对新开账户的管理，通过规范流程，强化监督和审核等手段，
有效杜绝了新开不规范账户的发生，并对已实施另库存放的不合格、小额休眠、风险处置休眠账
户实施进一步的账户规范清理。报告期内，公司共清理不合格资金账户 111 户（含纯资金不合格
账户 60 户）；清理小额休眠资金账户 3,670 户（含纯资金小额休眠账户 319 户）；风险处置账户
226 户。截至 2016 年 12 月 31 日，公司剩余不合格资金账户 26,112 户（含纯资金不合格资金账
户 23,031 户）；剩余小额休眠资金账户 1,544,178 户（含纯资金小额休眠资金账户 445,653 户）；
剩余风险处置资金账户 97,987 户。
3.业务创新情况
公司始终坚持以创新促转型，取得多项业务创新成果：
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（1）积极推进监管部门主导的各项创新，获得多项业务资格。公司首批获得深港通业务港股
通交易权限，成功获得上海票据交易所首批试点会员资格，成为信用风险缓释工具核心交易商、
信用风险缓释凭证创设机构和信用联结票据创设机构；上海自贸试验区分公司成功获得上海黄金
交易所 A 类国际会员资格，加入上海自贸区国际金融资产交易平台；海富通基金及富国基金均首
批获得基本养老保险基金证券投资管理资格；期货子公司获批大连商品交易所两个场外期权试点
项目；上海海通资源管理有限公司获得中国期货业协会颁发的做市业务资格；海通银行美国子公
司获得美国经纪交易商牌照。
（2）继续推进自主创新，为客户提供创新的业务解决方案。完成了国内首单项目集合债券—
—“恒健项目集合债”，国内首单绿色企业债——“北汽绿色债”，国内首单绿色金融企业债—
—“15 浦发银行金融债”，并凭借绿色债券系列产品入围 2016 年上海市金融创新奖；“招商蛇
口吸收合并招商地产”项目作为央企地产重组样本，成为深交所首单 A+B 股转 A 股整体上市案例；
“巨人网络借壳”项目作为游戏行业中概股回归的首单，引起了并购市场的广泛关注；柜台市场
业务持续推动产品设计与创新，行业内首家开展资产证券化产品在柜台市场的挂牌转让业务；富
国基金在欧洲成功发行行业内首只境外上市的中国债券类 ETF。
（3）创新业务保持行业领先地位。公司客户融资类业务规模位居行业前列；柜台市场产品发
行数量和规模行业领先；公司创新业务收入占比同比持续提升，有效抵御了传统业务收入下滑带
来的不利影响。
三、公司关于公司未来发展的讨论与分析
(一) 行业格局和趋势
√适用□不适用
在间接融资体系向直接融资体系转型、跨境投融资需求增加的长期趋势背景下，随着国企改
革、供给侧改革将进一步提速，一系列资本市场的国际化和市场化改革必将进一步深化，公司大
投行、大资管、另类投资、跨境业务面临较好的发展机遇。另一方面，受互联网金融迅猛发展、
行业准入放宽以及金融市场发展由“规范创新发展”转为“平稳健康发展”等因素的影响，证券
行业的盈利基础将发生深刻变革，行业发展空间短期受到压制，业内竞争将进一步加剧。预计未
来行业发展将呈现以下趋势：市场双向开放，跨境资本自由流动将推进行业的国际化和全球化；
行业整合将提速，市场集中度进一步上升，行业领先者之间的竞争更加激烈，并在业务和服务、
资本驱动、综合化、产品化、互联网化等方面形成差异化经营的局面；基于牌照和监管的盈利模
式将逐步消失，资本、客户流量和专业服务能力将成为提升核心竞争力的重要基础。
(二) 公司发展战略
√适用□不适用
在转型背景下，公司的总体发展战略为：坚持以客户为中心，以经纪、投资银行、资产管理
等中介业务为核心，以资本型中介业务和投资/租赁业务为两翼，以创新和国际化为驱动力，加强
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2016 年年度报告
研究、人才、IT 和风控合规四根支柱建设，加强资本与投资管理、资产和财富管理、投行承揽与
销售定价、机构经纪与销售交易和互联网证券等五大能力建设，致力于把海通建设成为以网上证
券、财富管理证券、中小企业证券、机构业务证券为核心的国内一流、国际有影响力的金融服务
集团。
(三) 经营计划
√适用□不适用
2017 年，公司将在总体战略指引下，坚持稳健经营，深化改革转型，在有效提升公司经纪、
投行、资产管理等卖方业务市场地位的同时，继续巩固资本中介业务的行业领先优势，加大对境
内 FICC、跨境投融资等新业务的研究、布局和投入，拓展业务蓝海，培育新的利润增长点，并持
续提升公司运营效率、规范化水平和管理能力，全方位提升公司综合竞争实力。
公司将重点做好以下几方面工作：深化分支机构改革转型；抢抓投资银行业务发展机遇；进
一步做大融资类业务及资产管理业务规模；全方位推进国际化发展；深化公司组织架构调整；进
一步提升集团化经营和管控能力；提升资产负债管理能力；切实强化合规管理、风险管理、信息
技术管理、人力资源管理等支柱建设；加强品牌和企业文化建设。
(四) 可能面对的风险
√适用□不适用
1.公司经营活动面临的风险
公司业务经营活动面临的风险主要有：信用风险、市场风险、操作风险、流动性风险等，具
体来讲，主要表现在以下几个方面：
（1）信用风险
信用风险指公司融资类客户、交易对手或公司持有证券的发行人无法履行合同义务的情况下
给本公司造成损失的可能性，或者本公司持有第三方当事人发行的证券，在该方信用质量发生恶
化情况下给本公司造成损失的可能性。信用风险和市场风险具有一定的相关性。在市场波动的情
况下，公司部分金融产品因持有或交易产生的信用风险暴露程度将随之发生变化。对此，公司对
市场波动采取必要的监控和防范措施，以实现对信用风险的有效管理。
公司面临的信用风险主要涉及存放在其他金融机构的自有货币资金，经纪业务代理客户买卖
证券的银行存款及保证金，为客户提供融资融券、约定购回式证券交易和股票质押式回购交易等
融资类业务，债券投资、衍生品交易等自营业务，上述业务因为客户、交易对手无法履约使公司
面临产生损失的风险。
公司的货币资金主要存放在国有商业银行或信誉良好的股份制商业银行，结算备付金存放在
中国证券登记结算有限责任公司，现金及现金等价物面临的信用风险相对较低。经纪业务采取全
额保证金结算方式可以切实规避相关信用风险。融资融券、约定购回式证券交易和股票质押式回
购业务方面，公司通过制定和实施各项严格的制度和措施从尽职调查、征信、授信、盯市、平仓
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等环节对涉及的信用风险进行控制。公司对信用类固定收益证券投资注重分散投资，投资的信用
产品主要为高信用评级产品，并密切跟踪投资对象的经营情况和信用评级变化，投资标的信用风
险控制良好。场外衍生品业务方面，公司从标的证券管理、交易对手授信管理、风险处置流程等
方面建立了比较完善的制度规范，对存续期内的每笔场外衍生品业务逐日盯市，并通过严格履行
预警、止损等措施管理信用风险。此外，子公司在开展融资类业务、投资业务、租赁业务、场外
衍生品等业务过程中，也面临信用风险。公司已着手加强集团层面信用风险管理，努力实现集团
层面客户集中度统计，从而在集团层面控制集中度风险。同时，要求子公司定期报告以便于全面
评估、了解各子公司信用风险状况。
（2）市场风险
市场风险主要指在公司的经营活动中，因市场价格（股票价格、利率、汇率等）的不利变动
而使公司自有资金投资的相关业务发生损失的风险。
A、股票价格风险。股票价格风险主要指公司所投资的权益类证券市场价格发生变化致使本
公司承受损失的风险。承担此类风险的业务主要包括权益类证券自营业务、做市业务和场外衍生
品业务等。股票价格风险具有较大的不确定性，是公司主要面对的市场风险类型之一。公司密切
关注相关资产价格波动，并采取相应措施予以防范。
2016 年，中国股票市场走势总体呈现箱体震荡态势，全年市场整体下跌。以上证综指为例，
2016 年 1 月初指数从高点 3536.59 点开始逐步走低，最低下跌至 2638.30 点。截至 2016 年 12 月
30 日，指数收盘于 3103.64 点，累计跌幅 12.31%；同期中小板指、创业板指跌幅分别为 22.89%、
27.71%。市场波动率方面，2016 年股票市场波动率水平较上年末有所降低。以上交所中国波指
（iVIX）为例，该指数由 2016 年 1 月初的 27.95%开始逐步下行，截至 2016 年 12 月 30 日该指数
为 17.22%，较年初下降了 38.39%。
为了监控相关风险因素的影响，公司定期跟踪证券持仓的投资规模和风险价值（VaR）变化
情况。公司通过实施多元化投资策略，对各类证券品种的投资规模进行适当控制和适时调整，并
结合各类套期保值工具，较为有效地控制了市场风险。
B、利率风险。利率风险是指因市场利率变动而导致的风险，公司资产中有关利率风险的部
分主要包括货币性存款、债券投资、融资类业务以及债务发行等。2016 年上半年央行进行一次降
准，综合运用 SLF 和 MLF 等货币政策工具，为资金面的相对宽松创造条件。2016 年中债综合全价
指数宽幅震荡下行。指数先震荡上行至 3 月下旬后，趋势性下跌至 4 月底，随后震荡盘升至 10 月
底，接着经历大幅回撤至 12 月下旬，后小幅回升。中债综合全价指数年末报收 117.34，比上年
末下降-1.63%。公司对利率风险的控制，主要采用规模控制和投资组合等方法，合理配置资产，
匹配负债与资产的期限结构，并通过定期测算投资组合久期、凸性、DV01 等指标衡量利率风险。
C、汇率风险。汇率风险是指因外汇汇率变动而导致的风险。随着公司国际化的拓展，汇率风
险逐步显现。除公司的境外股权投资外，子公司或附属公司还通过发行外币债券等方式增加外币
的负债规模，导致集团整体外币规模增加，管理难度有所增加。公司一直对外汇市场进行专门跟
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踪研究，不断加强制度建设和内部管理，并通过一系列措施对冲、缓释汇率风险，以支持公司境
外业务的开拓。除了对冲工具以外，公司还注重从集团的层面进行外币资产和负债的自然匹配，
以缩小外汇风险的敞口。此外，母公司已经获得境外融资的资质，这将有利于公司对于汇率风险
的防范和把控。截至 2016 年 12 月 30 日，集团的汇率风险对财务报表无重大影响。
除上述风险因素之外，集团所从事的境外投资业务也承担着相关市场风险。集团所从事的境
外投资业务包括母公司直接进行的境外投资业务和集团下属境外子公司进行的投资业务。因此，
全球范围内各种市场风险因子的波动都可能对集团的整体损益带来影响。针对母公司直接进行境
外投资业务，目前公司将其纳入整体市场风险限额体系内进行集中统一管理；对于集团下属境外
子公司进行的投资业务，由相关子公司制定并落实相应的风险限额和风险管理政策，同时定期将
风险限额的执行情况向母公司进行报告。
（3）操作风险
操作风险是指由于不完善的内部程序、人员、系统或外部事件所造成损失的风险。操作风险
通常包括因本公司员工操作失误、内部流程不完善、信息系统故障等原因而导致的风险，也包括
外部欺诈等行为给本公司造成损失的风险。信息技术风险是目前操作风险的一个主要组成部分，
信息技术对于证券交易、清算和服务等多个方面的业务发展和管理至关重要，系统不可靠、网络
技术不完善、数据误差都会造成公司的损失。
公司坚持不断健全内部控制管理机制，完善操作流程，加强检查稽核，强化问责制度，减少
操作风险发生的可能性，积极妥善处置不利影响。但是，尽管公司根据中国证监会《证券公司内
部控制指引》的规定，制定了较为完善的内部控制制度，仍不能保证完全避免因操作差错和主观
不作为可能带来的经济损失、法律纠纷和违规风险。此外，公司所处的证券行业是一个智力密集
型行业，员工道德风险相对其他行业来说更加突出，员工发生违法犯罪行为，将会给公司资产造
成损失，给公司声誉造成不利影响。公司一直坚持实施精细化管理，不断规范完善业务流程，加
强对员工的职业操守和职业道德教育，努力控制和减少操作风险的发生。报告期内，集团继续推
进完善操作风险管理系统建设和内部控制架构；健全经纪业务、自营业务、资产管理业务、投资
银行业务以及创新业务之间的信息隔离墙制度，防止出现内幕交易、利益冲突、利益输送等违规
行为。
（4）流动性风险
流动性风险是指公司无法以合理成本及时获得充足资金，以偿付到期债务、履行其他支付义
务和满足正常业务开展的资金需求的风险。报告期内，随着融资类业务总规模趋于稳定，负债陆
续到期，公司超额流动性储备逐渐消解，流动性水平回归常态。公司自有储备资金充足，公司总
体流动性风险敞口保持稳健。
日间流动性风险管理方面，公司始终秉承“稳健乃至保守”的风控理念，持续按照前期所确
定的流动性风险偏好及风险指标限额的要求，通过合理的监测机制和调控手段，始终将流动性风
险敞口控制在合理范围。公司建立头寸预报的长效机制，通过对负债到期偿付和业务用资的分析，
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逐日计算流动性监管指标，在保障业务合规的基础上，有效提升了公司提升对流动性风险的精细
化管理的水平；建立了多层次的压力测试分析体系，测算可能的资金峰值，并严格按照内部相关
规定和办法，指导公司储备优质流动性资产。报告期内，公司继续修订流动性风险应急预案，并
在 2016 年 6 月 30 日完成了公司首次集团流动性风险应急演练，进一步提升了公司对日间流动性
风险的抵御和管控能力。
中长期流动性风险管控方面，公司采用前瞻分析和逆周期调节的方式，积极调整负债结构，
并根据资产端业务变化的趋势，持续优化资本配置水平。报告期内，公司充分利用有利的外部融
资环境，积极替换高成本负债，进一步优化负债结构，有效降低了负债成本；重视与各大商业银
行保持良好的合作关系，维护、扩充融资渠道，在进一步减少了资产负债结构错配对公司流动性
的影响的同时，为公司未来资产业务发展储备了合理规模的资金。
整体而言，报告期内公司各期限结构内流动性风险敞口始终保持在合理的范围内，并可保证
在压力情景下持稳健运营，整体流动性风险可控。
2.主要风险因素在本报告期内的表现
（1）截至 2016 年 12 月底，公司融资融券客户的平均维持担保比例为 279.94%，约定购回式
证券交易客户的平均履约保障比例为 205.51%，股票质押式回购业务客户的平均履约保障比例为
262.93%，融资人提交担保品充足，融资类业务信用风险整体可控。
此外，2016 年 12 月 31 日，海通恒信整体资产的不良资产率为 1.11%、拨备覆盖率为 296%，
各项业务运行状况健康平稳。
（2）2016 年，公司各月月末风险价值占净资产的比例一直保持在 0.3%以内，市场风险可控
可承受。但是，各类金融工具的使用仍然受到监管环境、投资策略、套期保值策略有效性的影响，
管理方法的有效性在市场流动性发生负面变化也会受到制约。
2016 年，公司权益类证券投资规模整体保持稳定，除传统的趋势投资以外，公司还积极开展
了期权做市、场外期权等创新业务模式。上述创新业务模式运作过程中公司坚持风险中性的投资
策略，有效控制了业务开展过程中的风险敞口。
公司根据债券市场的走势及判断，以及流动性管理需要，灵活调整非权益类证券的配置，公
司整体非权益类证券年度投资规模呈现稳中有增的趋势。整体组合久期得到控制，各个月末的久
期平稳变化。2016 年年末的久期为 2.50，相比 2015 年末的 2.84 有所下调。2016 年公司固定收
益投资的市场风险控制状况总体良好。
此外，为维护证券市场的长期稳定，发挥证券公司的积极作用，2015 年公司先后两次合计出
资人民币 194.57 亿元，与中国证券金融股份有限公司签订《中国证券期货市场场外衍生品交易主
协议》及《收益互换交易确认书》，用于投资蓝筹股 ETF。上述出资纳入公司年度自营权益类证券
和证券衍生品投资规模额度内。
（3）公司总体规范经营，未发生重大操作风险事件。公司持续加强信息技术系统的建设和运
维，严格按照操作管理程序进行定期和不定期的检查和维护，以保证系统的可靠、稳定和安全运
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转，没有产生重大技术风险；公司强化各项规章制度的执行力并着力完善各项制度和流程，没有
产生对公司有实质性影响的管理风险。
（4）报告期期末，受资本市场企稳、公司发行公司债补充资金等因素影响，公司流动性风险
管理压力已大为缓解，流动性覆盖率、净稳定资金率等风控制表持续满足监管及内部管理标准。
充足的资金储备降低了流动性风险发生的可能性，并保证了公司在复杂市场环境下的平稳运营能
力。面对未来不确定的市场环境，公司将继续积极开展资产负债管理，在保障安全性、流动性的
基础上，提升资金使用效率，保障公司稳健运营。
报告期内，本公司各项业务稳健、资产配置合理、财务状况良好，净资本等各项风险控制指
标持续符合监管要求。
3.公司已（或拟）采取的对策和措施
针对上述风险，本公司近年来根据国际国内市场的形势变化，有针对性地采取了或正在采取
多种措施，对相关风险进行防范和控制：
（1）坚持国际化发展战略，增强对全球金融市场动态的把握，提高企业竞争力和整体风险管
理能力。
（2）持续完善法人治理结构。不断规范股东大会的运作，确保所有股东特别是中小股东享有
平等地位，保护中小股东的权益；规范和完善董事会的运作，充分发挥董事会各专门委员会及独
立董事的作用；充分发挥监事会对董事会和经理层的监督作用，维护公司及股东的合法权益；同
时，强化风险管理、内部审计的职能，充分发挥其在防范、控制和化解风险方面的作用，加强集
团合规管理。
（3）持续完善净资本监控系统，健全以净资本为核心的风险控制指标监控体系，优化净资本
在各业务之间的配置，防范和化解流动性风险。同时，加强敏感性分析和压力测试工具的应用，
及时对主要业务发展和重大决策提供风险评估支持。公司资金主要存放于国有控股银行和信誉良
好的股份制银行，资金安全可以得到保障，在确保资金安全的前提下，努力提升资金的使用效益。
根据新的风控指标管理办法，持续落实风控指标的监控管理工作，逐步完善集团层面风险汇总报
告机制，开展培训，推进系统建设。
（4）积极主动落实资本补充计划，探索通过股权融资、债权融资等方式增强资本实力。
（5）强化合规与风险管理。继续完善各项合规管理职能和风险管理水平，按照证券业协会最
新发布的《证券公司全面风险管理规范》要求，在集团化经营模式下积极探索研究集团合规与风
险管理的有效措施，将子公司纳入集团统一的合规管理与风险管理体系，不断完善全面风险管理
体系；进一步加强反洗钱工作和信息隔离墙建设，加强合规监测，防止出现内幕交易、利益冲突、
利益输送等违规行为。公司不断完善实时监控系统，对业务进行实时监控和风险预警；加强对各
项业务的稽核审计，保证制度、流程和风险管理措施得到有效执行；加大对员工的合规培训，宣
传和营造全员合规、主动合规的合规文化，提高员工合规意识和风险管理能力，构建依法合规经
营的企业文化。
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（6）完善风险应对机制。公司致力于建立针对各项业务的风险管理制度和流程，充分了解各
项业务的运作模式、估值模型及风险管理的基本假设、各主要风险以及压力情景下的潜在损失，
并持续改进风险监测、风险应对、风险报告及风险处置等各项风险管理流程。
（7）加大系统投入，强化 IT 治理建设。全面审视公司信息系统构架，查找信息管理中的盲
点，强化信息系统权限管理，规范分支机构网络建设。同时，加强对公司集中交易、法人结算、
营销管理、融资融券、股指期货、财务管理、人力管理、OA 等系统的升级优化，大力推动客户关
系管理系统和数据仓库建设，为业务发展提供强有力的支持。公司持续推进对各类风险管理信息
系统的开发和升级工作，以适应当前的业务复杂程度和风险指标体系，全面覆盖公司各类业务，
不断满足日益复杂的风险管理需求。
（8）坚持优化内控体系，全面落实《企业内部控制基本规范》及其配套指引的要求，定期开
展内部控制自我评价工作。
（9）加强投资者教育和适当性管理工作。公司坚持开展投资者教育工作，加强客户适当性管
理。从了解客户着手，做好投资者教育的基础工作，做好客户与产品的分级管理，及时向投资者
揭示风险，强化客户服务意识，对产品和服务的风险进行评估和分类，把合适的产品和服务提供
给合适的投资者。同时，整合客户资源，提升客户数据分析能力和服务能力。
（10）坚持加强对国内外宏观经济、行业经济以及上市公司的研究，提高对市场行情波动的
把握能力；依据对市场的判断，实时调整自营规模、资产配置结构，规范投资决策流程，严格投
资品种备选库的管理，严格执行自营投资止盈止损制度，切实防范市场风险和交易对手信用风险。
（五）公司风险控制指标和净资本补足机制建立情况
1.动态风险控制指标监控
为了建立健全风险控制指标动态监控机制，加强风险监控，在风险可测、可控、可承受前提
下开展各项业务，根据《证券公司风险控制指标管理办法》（中国证券监督管理委员会令第 125
号）、《关于印发〈上海辖区证券公司财务与资金状况敏感性分析和压力测试机制指导意见（试
行）的通知〉》（沪证监机构字[2008]606 号，以下简称“指导意见”）、中国证券业协会发布的
《证券公司压力测试指引（试行）》的要求，公司在风控指标动态监控平台基础上建立了符合相
关规定要求的内部制度、组织架构以及相应的技术系统，并据此开展风险控制指标的动态监控工
作。公司严格按照《证券公司风险控制指标管理办法》等规定，定期向监管部门书面报告风险控
制指标数据和达标情况；针对风控指标变动达到一定幅度的情况，及时向当地证监局报告。公司
不断完善对动态监控平台的制度建设、流程优化、数据系统升级改造，实现了 T+1 日内向当地证
监局上报公司净资本计算表、风险控制指标监管报表和风险资本准备计算表（10 月起新增表内外
资产总额计算表、流动性覆盖率计算表、净稳定资金率计算表）。通过上述措施，确保净资本等
各项风险控制指标在任一时点都符合监管要求。
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2.净资本补足机制的建立情况
公司建立了净资本补足机制，当净资本等各项风险控制指标接近或者触及预警标准时，公司
将采用压缩风险较高的自营投资品种的规模、加大应收款项追讨力度、募集资本金、发行次级债
或可转股债券等方式补充净资本。
3.报告期内风险控制指标的监控情况
公司始终坚持稳健的经营理念，注重风险管理，保持良好的资本结构。报告期末，公司净资
本为 786.64 亿元，净资产 1012.45 亿元，“净资本/净资产”比率为 77.70%。报告期内，公司经
营风险基本控制在可承受范围内，资产质量较高，业务经营规范，各项风险控制指标均符合监管
要求。
4.风险控制指标的敏感性分析和压力测试情况
2016 年，公司对调整业务规模上限、发行债务工具、投行承销项目、开展新业务、发行新产
品等重大事项，均进行了敏感性分析或压力测试，在分析和测试结论满足监管要求的前提下开展
上述事项。同时根据《指导意见》的要求，每月末考虑各种可能出现的极端情况，实施压力测试。
2016 年，公司总共进行了 44 项风险控制指标敏感性分析和压力测试，测试结果均符合监管部门
要求，并作为公司有关重大决策的依据。
（六）公司合规管理体系建设情况
2007 年 5 月，中国证监会下发《关于发布指导证券公司设立合规总监建立合规管理制度试点
工作方案的通知》，公司作为七家首批合规试点券商之一，于 2008 年 3 月在行业内率先完成合规
试点工作。通过建立健全合规管理制度和组织体系，开展合规咨询、培训、审核、合规监测、实
时监控等，将合规工作深入到各个业务环节，得到了监管部门的肯定。在中国证监会和上海证监
局的领导下，公司建立了完善的合规管理制度，将合规管理覆盖到各项业务和管理环节，“合规
从高层做起、人人主动合规、合规创造价值”的理念深入人心，有力地保障与促进了公司的持续
健康发展。在创新发展的新时期，公司坚持合规前置的做法，并将合规管理渗透到业务发展的各
阶段，保障业务创新的稳步推进。
公司严格按照中国证监会的要求，并结合公司的实际情况，建立了科学合理、职责分明的合
规管理架构体系。该体系由董事会及其下设的合规与风险管理委员会、合规总监、合规部门以及
各部门、分支机构、子公司的合规专员 4 个层级组成。
公司董事会的合规职责主要包括：审议公司合规管理基本制度；聘任和解聘合规总监，并对
合规总监进行履职考评；审议合规总监提交的合规报告；负责监督合规政策的实施等。董事会下
设的合规与风险管理委员会的合规职责主要包括：依据法律、法规及监管政策制定合规管理政策
供董事会审核；定期或不定期听取合规总监的工作报告，并提出合规的改进意见；审查、监督公
司合规管理制度的科学性、合理性、有效性以及执行情况；董事会授予的其他合规管理职责。
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合规总监的职责主要包括：对公司内部管理制度、重大决策、新产品和新业务方案等进行合
规审查，并出具书面的合规审查意见；对公司及其工作人员的经营管理和执业行为的合规性进行
监督，并按照证券监管机构的要求和公司规定进行定期、不定期的检查；组织实施公司反洗钱和
信息隔离墙制度；为高级管理人员、各部门和分支机构提供合规咨询、组织合规培训，处理涉及
公司和工作人员违法违规行为的投诉和举报；发现公司存在违法违规行为或合规风险隐患的及时
向董事会报告，同时向公司住所地证监局报告，有关行为违反行业规范和自律规则的，还应当向
有关自律组织报告；对违法违规行为和合规风险隐患及时向公司有关机构或部门提出制止和处理
意见，并督促整改；法律、法规和准则发生变动时及时建议公司董事会或高级管理人员并督促公
司有关部门，评估其对公司合规管理的影响，修改、完善有关管理制度和业务流程；保持证券监
管机构和有关自律组织的联系沟通，主动配合证券监管机构和有关自律组织的工作；法律、法规、
规章、规范性文件规定及董事会授予的其他职责。
公司设立合规与风险管理总部履行合规管理职责，主要包括：协助合规总监履行合规管理职
责；协助合规总监拟定合规管理政策和合规管理计划；撰写年度和半年度合规报告；拟定合规管
理制度、合规手册、合规培训资料等合规文件；对公司合规风险隐患进行监控；对各部门、分支
机构、子公司的合规专员进行任职资格审查、考核和管理；具体实施信息隔离墙制度、反洗钱管
理和外汇合规风险管理；参与公司重大诉讼及非诉讼活动的代理与指导；管理合规总监及本部门
的合规审查、咨询、检查等合规工作底稿及合规总监履职记录；董事会及合规总监授予的其他职
权。
各部门、分支机构、子公司合规专员的合规职责主要包括：具体落实合规政策、执行合规管
理计划；对本单位的各项业务进行合规审查、监督、检查；认真履行合规报告制度；积极配合监
管部门、合规部门的各项检查并做好相应的整改落实工作；做好日常与监管部门的沟通联系，及
时掌握监管动向；组织本部门工作人员进行合规制度学习，开展合规文化教育，并做好有关记录
和档案管理工作；合规部门赋予的其他职责。公司在各部门、分公司、营业部和子公司聘任了合
规专员，所聘任的合规专员主要由各部门分管合规与风险管理的副总经理或总经理助理、分支机
构的营运总监或基金公司的督察长担任。合规管理人员的到位有力保障了合规管理工作的有效开
展。
公司合规管理部门及稽核部门定期针对经纪业务、自营投资业务、投资银行业务、融资融券
业务、资产管理业务等主要业务条线进行包括合规检查、常规稽核、管理稽核在内的检查稽核工
作。通过对公司各部门、各分支机构执行法律、法规、公司规章制度的情况以及经营管理情况进
行合规检查和稽核，进行相应的合规考核和合规问责，有力推动公司内控管理水平的提升。同时，
针对证券行业出现的新特点和新问题，公司积极开展研究，不断深化合规管理与全面风险管理建
设，保障与促进公司的持续健康发展。
（七）其他
□适用√不适用
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四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明
□适用√不适用
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第五节 重要事项
一、普通股利润分配或资本公积金转增预案
(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况
√适用 □不适用
公司一贯对股东的投资进行合理回报，实施连续、稳定、积极的利润分配政策。公司利润分配
政策尤其是现金分红政策的制定及执行,严格按照《公司章程》的相关规定，经公司董事会和股东
大会审议通过，分红标准和比例明确、清晰，相关的决策程序和机制完备，独立董事尽职履责并
发挥了应有的作用，中小股东有充分表达意见和诉求的机会，充分保护了中小股东的合法权益。
公司 2007 至 2015 年累计向股东派发现金股利 156.99 亿元（含税），派送股票股利 12.34 亿
股（含税），以资本公积转增股本 28.80 亿股。2007 至 2015 年，公司每年的股利分配金额占当
年可供投资者分配利润的比例均超 30%，分别达到 51.75%、35.69%、54.44%、53.87%、57.79%、
73.42%、47.40%、148.25%、54.71%。
公司在《公司章程》中明确制定了公司的利润分配政策：“公司根据盈利情况，从实际出发，
兼顾公司即期利益与长远利益，采取现金或股票方式分配股利，并优先采取现金分红的方式。原
则上，公司在盈利年度进行现金分红。公司可以进行中期分配。公司利润分配应满足监管等规定
或要求，不超过累计可分配利润，不影响公司持续经营能力。若公司在上一个会计年度实现盈利，
但董事会在上一会计年度结束后未提出现金分配预案的，公司应当在年度报告中说明未分红的原
因、未用于分红的资金留存公司的用途，独立董事还应当对此发表独立意见。公司最近三年以现
金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的百分之三十，具体每个年度的分
红比例将在满足公司经营和发展需要、根据年度盈利状况和未来资金使用计划等作出决议。如出
现下列任一情况，并经出席公司股东大会的股东所持表决权的三分之二以上通过时，公司可对前
述利润分配政策进行调整或变更：（一）相关法律法规发生变化或调整时；（二）净资本等风险
控制指标出现预警时；（三）公司经营状况恶化时；（四）董事会建议调整时。公司根据经营情
况和长期发展的需要确需调整利润分配政策的，调整后的利润分配政策不得违反公司监管部门的
有关规定。对现金分红政策进行调整的，股东大会表决该议案时应提供网络投票方式，应经出席
股东大会的股东所持表决权的三分之二以上通过，并应听取公众投资者的意见，及时答复公众投
资者关心的问题。公司应当按照相关规定在年度报告中披露分红政策的制定、执行情况及其他相
关情况。如涉及对现金分红政策进行调整或变更的，应详细说明调整或变更的条件及程序是否合
规、透明。”
公司 2015 年度利润分配方案已于 2016 年 6 月 7 日实施完毕。公司以总股本 11,501,700,000
股为基数，向全体股东每 10 股 派 发 现 金 股 利 4.50 元 （ 含 税 ） ， 共 计 分 配 现 金 股 利
5,175,765,000.00 元。
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(二) 公司近三年（含报告期）的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预
案
经审计，公司 2016 年度合并报表中归属于母公司所有者的净利润为 8,043,334,519.30 元，
母公司 2016 年度净利润为 5,724,675,393.85 元。
根据《公司法》、《证券法》、《金融企业财务规则》及《公司章程》等相关规定，公司在
提取法定公积金、准备金后可以向投资者分配。公司按 2016 年母公司实现净利润的 10%分别提取
法 定 盈 余 公 积 、 一 般 风 险 准 备 、 交 易 风 险 准 备 572,467,539.39 元 ， 三 项 合 计 金 额 为
1,717,402,618.17 元，公司 2016 年当年可供投资者现金分配的利润为 4,007,272,775.68 元。加
母公司年初未分配利润 19,830,808,372.86 元，减公司本年实施 2015 年度利润分配方案分配的
股利 5,175,765,000.00 元，母公司年末未分配的利润 18,662,316,148.54 元。公司综合考虑长远
发展和投资者利益，对 2016 年的利润分配预案确定为：
1.以 2016 年 12 月 31 日的 A 股和 H 股总股本 11,501,700,000 股为基数,公司向股权登记日
登记在册的 A 股和 H 股股东每 10 股派发现金股利 2.20 人民币元（含税）,共计分配现金股利
2,530,374,000.00 人民币元。本次现金股利分配后母公司的未分配利润 16,131,942,148.54 元结
转下一年度。
2.现金股利以人民币计值和宣布，以人民币向 A 股股东支付，以港币向 H 股股东支付。港
币实际发放金额按照公司 2016 年度股东大会召开日前五个工作日中国人民银行公布的人民币兑
换 港币平均基准汇率计算。
公司 2016 年度利润分配议案经 2016 年度股东大会审议通过后，将于该次股东大会召开之日
起二个月内进行现金股利分配。
单位：元 币种：人民币
占合并报表
每 10 股
每 10 股 中归属于上
派息数 每 10 股转 分红年度合并报表中
分红 送红股 现金分红的数额 市公司普通
(元) 增数 归属于上市公司普通
年度 数 （含税） 股股东的净
（含 （股） 股股东的净利润
（股） 利润的比率
税）
(%)
2016 年 0 2.2 0 2,530,374,000.00 8,043,334,519.30 31.46
2015 年 0 4.5 0 5,175,765,000.00 15,838,850,897.61 32.68
2014 年 0 2.5 0 2,875,425,000.00 7,710,623,597.60 37.29
(三) 以现金方式要约回购股份计入现金分红的情况
□适用 √不适用
(四) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配方
案预案的，公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划
□适用√不适用
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2016 年年度报告
二、承诺事项履行情况
(一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告
期内的承诺事项
□适用 √不适用
(二) 公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目是否达
到原盈利预测及其原因作出说明
□已达到□未达到 √不适用
三、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况
□适用√不适用
四、公司对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明
□适用 √不适用
五、公司对会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因和影响的分析说明
（一） 公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明
□适用 √不适用
（二） 公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明
□适用 √不适用
（三） 与前任会计师事务所进行的沟通情况
□适用√不适用
（四） 其他说明
□适用√不适用
六、聘任、解聘会计师事务所情况
单位：万元 币种：人民币
现聘任
境内会计师事务所名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙）
境内会计师事务所报酬
境内会计师事务所审计年限
德勤会计师事务所（德勤关黄陈方会计师行和德勤
境外会计师事务所名称
华永会计师事务所（特殊普通合伙）
境外会计师事务所报酬
境外会计师事务所审计年限
名称 报酬
立信会计师事务所（特殊普通合
内部控制审计会计师事务所
伙）
聘任、解聘会计师事务所的情况说明
√适用 □不适用
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2016 年年度报告
报告期内，本公司续聘立信会计师事务所（特殊普通合伙）（简称“立信事务所”）为本公
司 2016 年度外部审计师，负责根据中国企业会计准则等提供相关的境内审计服务，聘期一年，
审计费用人民币 275 万元；聘请立信事务所为内部控制审计事务所，审计费用人民币 40 万元。
续聘德勤会计师事务所（德勤关黄陈方会计师行和德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙），
简称“德勤事务所”）为本公司 2016 年度外部审计师，负责根据国际财务报告准则提供相关的
审计及审阅服务，聘期一年，审计费用人民币 315 万元；另外两家事务所为本集团内子公司提供
审计服务费用合计人民币 1661 万元，其他专项服务费用(内部审计服务)人民币 34 万元。報告期
內，未出现董事会不同意审计委员会对甄选、委任外聘审计师事宜的意见。
审计期间改聘会计师事务所的情况说明
□适用√不适用
七、面临暂停上市风险的情况
(一) 导致暂停上市的原因
□适用√不适用
(二) 公司拟采取的应对措施
□适用√不适用
八、面临终止上市的情况和原因
□适用√不适用
九、破产重整相关事项
□适用 √不适用
十、重大诉讼、仲裁事项
□本年度公司有重大诉讼、仲裁事项 √本年度公司无重大诉讼、仲裁事项
报告期内，公司不存在《上海证券交易所股票上市规则》中要求披露的涉案金额超过 1,000
万元并且占公司最近一期经审计净资产绝对值 10%以上的重大诉讼、仲裁事项，不存在媒体普遍
质疑的事项。
十一、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情
况
√适用 □不适用
截至报告期末，本公司无直接持有本公司 5%以上股份的股东，且无实际控制人。报告期内，
公司董事会、董事、监事、高级管理人员不存在被有权机关调查、被司法机关或纪检部门采取强
制措施、被移送司法机关或追究刑事责任、被中国证监会立案调查或行政处罚、被采取市场禁入、
被认定为不适当人选、被其他行政管理部门处罚，以及被证券交易所公开谴责等情形。公司董事、
监事、高级管理人员不存在违反相关规定买卖公司股票的情形。
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2016 年 11 月 25 日，中国证监会向公司出具《行政处罚决定书》（2016）127 号，认定公司
杭州解放路营业部和上海建国西路营业部对杭州恒生网络技术服务有限责任公司 HOMS 系统开放
专线接入,公司对上述外部接入的第三方交易终端软件未进行软件认证许可，未实施有效管理，及
对相关客户身份情况缺乏了解的事实，要求公司责令改正，进行警告，没收违法所得，并处以罚
款（详见公司临 2016-053 号公告）。
针对对此问题，公司已于 2015 年全面停止外部系统接入，并向上海证监局提交了《关于清理
整顿外部接入信息系统的报告》，截至 2015 年 9 月 11 日，公司取消了所有 HOMS 客户白名单、关
闭了 HOMS 系统、撤除了前置网关并停止了专线通讯，切实完成了 HOMS 系统的清理整顿。2016 年
公司继续贯彻落实好中国证监会、上海证监局关于清理整顿违法从事证券业务活动的要求，对遗
留问题进行了持续跟踪监控，无新增外部系统接入。
十二、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明
□适用√不适用
公司无直接持有本公司 5%以上股份的股东，且无实际控制人，在披露报告期内不存在未履
行法院生效判决、不存在所负数额较大的债务到期未清偿等情况。
十三、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响
(一) 相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的
□适用 √不适用
(二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况
股权激励情况
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
员工持股计划情况
□适用 √不适用
其他激励措施
√适用 □不适用
公司于 2015 年 7 月 8 日以通讯表决方式召开第六届董事会第九次会议（临时会议），审议
通过了《关于设立海通证券股份有限公司股份奖励计划的议案》，截止目前，公司股份奖励计划
已正式成立，公司共有 25 名员工参与了计划，参与金额共计为 2,800 万元。股份奖励计划以第
三方机构管理的资产管理计划为具体的实施载体，公司及公司的董事、监事和总经理未参与本股
份奖励计划，公司亦未对股份奖励计划提供任何资金或财务支持。全体股份奖励计划参与人承诺
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将自觉遵守相关法律法规的规定和产品规则的要求。上述资产管理计划于 2016 年 2 月 19 日成
立，2016 年 9 月 21 日终止。
海通国际控股下属子公司海通国际证券于2014年年度股东大会审议通过了《关于设立海通国
际证券集团有限公司购股权计划的议案》，海通国际证券于2015年6月8日召开的股东特别大会审
议批准采纳新购股权计划，该购股权计划于采纳日期起10年内有效及生效。截至2016年12月31日
止，海通国际证券在2015年购股权计划下授出并获接纳合共18,000,000份购股权。另有200,052
份购股权于期内因员工辞职失效。（详情请参阅海通国际证券2016年年报）
海通国际控股子公司海通恒信于2014年5月27日采纳了一项股票期权激励计划，有效期5年。
根据该计划，激励对象为海通恒信董事会认定的海通恒信及其附属公司的董事、高级管理人员、
经营管理骨干、核心技术及业务人员等，总计不超过50人。该计划拟授予激励对象不超过
97,321,500份股票期权。2015年1月19日，海通恒信董事会通过了股权激励议案并已议决要约向该
计划项下之28名合格参与者分配购股权，以根据购股权计划认购海通恒信股本中合共不超过
85,980,375股普通股，购股权有效期为自实际授出之日起五年以内，第一批购股权的行权价格为每
份购股权0.4552美元，后续批次的购股权行权价格以第一批购股权的行权价格为基础每年增长8%。
十四、重大关联交易
(一) 与日常经营相关的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用√不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(二)资产或股权收购、出售发生的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用√不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
4、 涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况
□适用√不适用
(三) 共同对外投资的重大关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用√不适用
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3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(四) 关联债权债务往来
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用√不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(五) 其他
□适用√不适用
十五、重大合同及其履行情况
(一) 托管、承包、租赁事项
1、 托管情况
□适用 √不适用
2、 承包情况
□适用 √不适用
3、 租赁情况
□适用 √不适用
(二) 担保情况
√适用 □不适用
单位: 元 币种: 人民币
公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
担保 担保
担保
方与 发生 关
是否 是否存 是否为
担保 上市 被担 担保 日期 担保 担保 担保 担保是 担保逾 联
已经 在反担 关联方
方 公司 保方 金额 (协议 起始日 到期日 类型 否逾期 期金额 关
履行 保 担保
的关 签署 系
完毕
系 日)
报告期内担保发生额合计（不包括对子公司
的担保）
报告期末担保余额合计（A）（不包括对子公
司的担保）
公司及其子公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计 11,677,443,882
报告期末对子公司担保余额合计（B） 30,042,027,872
公司担保总额情况（包括对子公司的担保）
担保总额（A+B） 30,042,027,872
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担保总额占公司净资产的比例(%) 27.3
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的
金额（C）
直接或间接为资产负债率超过70%的被担保
19,279,354,000
对象提供的债务担保金额（D）
担保总额超过净资产50%部分的金额（E）
上述三项担保金额合计（C+D+E） 19,279,354,000
未到期担保可能承担连带清偿责任说明
担保情况说明 1.2016 年 8 月 29 日，公司第六届董事会十八次会议
审议通过了《关于公司为海通资管追加净资本担保承诺
及对其增加注册资本的议案》，同意公司对海通资管追加
不超过人民币 40 亿元的净资本担保承诺。公司为海通资
管提供最高额度为人民币 40 亿元的净资本担保承诺，并
承诺当海通资管开展业务需要现金支持时，公司将无条
件在上述额度内提供现金。净资本担保承诺期限自公司
董事会审议通过之日起生效。就本次净资本担保事宜，海
通资管已于近日获得中国证券监督管理委员会上海监管
局出具的《关于对海通证券股份有限公司向上海海通证
券资产管理有限公司出具净资本担保承诺书的无异议
函》（沪证监机构字[2016]325 号）。
2.2015 年 2 月 9 日，公司 2015 年第一次临时股东大
会、2015 年度第一次 A 股/H 股类别股东股东大会审议通
过了《关于新增对外担保额度的议案》，公司拟为公司在
境外的全资附属公司一次或多次或多期公开或非公开发
行的境外债务融资工具，且境外公司债务融资工具的规
模合共不超过公司最近一期末公司净资产额的 50%，提供
连带责任保证担保。
2015 年 6 月 5 日，公司第六届董事会第六次会议审
议通过了《关于为境外全资附属公司发行欧元债提供连
带责任保证担保的议案》。鉴于本次发行的实际情况，本
次发行将分两次交割，因此将分两次签署《担保协议》，
公司于 2016 年 5 月 18 日签署第一份《担保协议》，为
公司境外全资附属公司 Haitong International Finance
Holdings 2015 Limited 发行金额为 1 亿欧元、于 2021
年到期、票面利率为 1.6%的欧元债券（以下简称“本次
发行”），提供连带责任保证担保。
公司于 2016 年 5 月 26 日签署第二份《担保协议》，
为 公 司 境 外 全 资 附 属 公 司 Haitong International
Finance Holdings 2015 Limited 发行金额为 1.2 亿欧
元、于 2021 年到期、票面利率为 1.6%的欧元债券（以下
简称“本次发行”），提供连带责任保证担保。
3.2016 年 3 月 30 日，公司第六届董事会第十五次
会议审议通过了《关于为子公司提供融资担保的议案》。
2016 年 5 月 26 日，公司 2015 年度股东大会审议通过
了《关于提请股东大会授权董事会决定子公司担保事宜
的议案》，公司拟为全资附属子公司（包括资产负债率超
过 70%的全资附属子公司）和控股子公司一次或多次或多
期公开或非公开发行境内或境外的债务融资工具（包括
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但不限于债券、次级债券、超短期融资券、短期融资券、
中期票据、票据、成立票据计划等）以及境内或境外银行
贷款（包括但不限于银行授信、银行贷款、银团贷款等），
且公司对外担保规模合计不超过公司最近一期末公司经
审计净资产额的 50%，以及单笔担保额不超过最近一期末
公司经审计净资产 10%，提供连带责任保证担保。
公司于 2016 年 5 月 31 日签署《担保协议》，为境
外 间 接 全 资 附 属 公 司 Haitong Investment Ireland
Public Limited Company 向银团贷款提供 7.5 亿欧元的
连带责任保证（以下简称“本次担保”）。本次新融资是
为了替换此前 Novo Banco, S.A.（以下简称“NB”）向
本 公 司 境 外 附 属 公 司 Banco Esp í rito Santo de
Investimento, S.A.（现更名为 Haitong Bank，S.A，以
下简称“海通银行”）提供的 7.5 亿欧元贷款（以下简
称”NB 贷款”）议案决定担保的新融资的本金金额不超
过 8 亿欧元，担保期限不超过 5 年，并将撤销公司原来
对 NB 贷款的担保。
同时，海通银行将与被担保人签署双边贷款协议，并
根据与 NB 达成的协议将所得资金提前偿还原 NB 贷款，
公司原来对 NB 贷款的担保义务撤消。本次撤销的担保是
公司为收购海通银行于 2015 年 9 月 7 日签署的担保协
议，该笔担保的担保人为本公司，被担保人为 Banco Esp
írito Santo de Investimento,S.A.（现更名为 Haitong
Bank，S.A），债权人为 Novo Banco, S.A.,担保金额为
7.5 亿欧元本金及利息，担保期限为 3 年。
本次担保相关的《融资协议》签署于 2016 年 5 月
31 日，其中的担保条款规定，担保人为本公司，被担保
人为 HIIP，牵头行为中国建设银行股份有限公司伦敦分
行，代理行为中国建设银行股份有限公司法兰克福分行，
担保金额为 7.5 亿欧元贷款本金、利息、前端费、借款
人应当承担的其他费用等，担保期限为 5 年。
4.2015 年 4 月 13 日，公司第六届董事会第三次会议
审议通过了《关于为境外全资附属公司发行美元债提供
连带责任保证担保的议案》。公司就境外的全资附属公司
Haitong International Finance Holdings 2015
Limited 发行金额为 6.7 亿美元、于 2020 年到期、票面
利率为 3.5%的美元债券,提供连带责任保证担保。
5.公司于 2013 年 10 月发行首期境外债券（9 亿美
元 ） ， 发 行 主 体 为 间 接 全 资 附 属 公 司 Haitong
International Finance Holdings Limited。为增强本
次首期境外债券的偿债保障，降低发行利率，根据公司
2013 年度第一次临时股东大会的授权，公司获授权人士
确定由中国银行新加坡分行以开立备用信用证方式为本
次首期境外债券提供担保。同时，根据第五届董事会第二
十一次会议决议，公司就发行的首期境外债劵开立的备
用信用证向中国银行出具反担保函，反担保金额为发行
的首期境外债券本金、利息及其他相关费用。保证方式为
连带责任保证，保证期结束日期为备用信用证有效期届
满之日起六个月。
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2016 年年度报告
6.公司第五届董事会第十二次会议审议通过了《关
于对上海海通证券资产管理有限公司提供净资本担保承
诺的议案》，董事会同意本公司随时对资产管理子公司提
供不超过十五亿元的净资本担保承诺，以保证其净资本
保持充足。2013 年 6 月 9 日，上海证监局下发《关于海
通证券股份有限公司向上海海通证券资产管理有限公司
出具净资本担保承诺书的无异议函》（沪证监机构字
[2013]145 号），同意本公司向资产管理子公司提供 8 亿
元的担保承诺。本公司扣减了 8 亿元净资本，并相应增加
资管子公司 8 亿元净资本。
注：报告期内子公司海通银行对外担保发生额合计（不包括对子公司的担保）为 32,857,813 欧元。按 2016 年
12 月 30 日银行间外汇市场人民币汇率中间价 1 欧元对人民币 7.3068 元，合计为 240,085,468 元人民币。报告
期末对外担保余额合计（不包括对子公司的担保）为 220,021,435 欧元，按 2016 年 12 月 30 日银行间外汇市场
人民币汇率中间价 1 欧元对人民币 7.3068，合计为 1,607,652,621 元人民币。
报告期内子公司海通国际证券由于借贷、发债或业务需要对其下属业务子公司或 SPV 提供担保，发生额为
23,469,000,000 港币。按 2016 年 12 月 30 日银行间外汇市场人民币汇率中间价 1 港币对人民币 0.89451 元，发
生额合计为 20,993,255,190 元人民币。报告期末对内担保余额合计 75,469,000,000 港元。按 2016 年 12 月 30
日银行间外汇市场人民币汇率中间价 1 港币对人民币 0.89451 元，余额合计为 67,507,775,190 元人民币。
(三) 其他重大合同
√适用□不适用
公司作为主承销商承销了上海华谊（集团）公司发行的 10 年期“2007 年上海华谊（集团）
公司企业债券”，附设了向主承销商定向回售选择权，投资人有权在特定时点将持有的相关债券
全部或部分转让给公司。根据相关监管要求，公司应自 2013 年 9 月起至 2016 年 9 月，以涉及金
额的 20%的比例扣减净资本 1.6 亿元。
十六、其他重大事项的说明
√适用 □不适用
1.法定代表人变更事项
2016 年 7 月 29 日公司董事会收到董事长王开国先生提交的书面辞职报告，王开国先生因职
业发展原因提出辞去公司董事、董事长、法定代表人及香港联交所授权代表职务，同时一并辞去
董事会发展战略与投资管理委员会主任委员职务，其辞职之后将不再担任公司任何职务，并向董
事会确认，其与董事会并无意见分歧，亦无其他因辞职而需知会股东的事宜。
2016 年 9 月 23 日召开的 2016 年第一次临时股东大会选举周杰先生为公司第六届董事会董
事，2016 年 10 月 28 日召开的第六届董事会第十九次会议选举周杰先生为公司董事长、董事会发
展战略与投资管理委员会主任委员，同时周杰先生将履行法定代表人及香港联交所授权代表（就
香港上市规则第 3.05 条而言）职务。
2.公司营业执照变更事项
根据工商总局、中央编办、国家发改委、税务总局、质检总局、国务院法制办关于贯彻落实
《国务院办公厅关于加快推进“三证合一”登记制度改革的意见》（工商企注字[2015]121 号）的
通知，公司已完成营业执照、组织机构代码证、税务登记证“三证合一”，2016 年 8 月 16 日起
启用统一社会信用代码：9131000013220921X6，原工商注册号：310000000016182 不再使用。
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3.子公司设立事项
（1）设立贵安恒信融资租赁（上海）有限公司
2016 年 8 月，公司第六届董事会第十八次会议审议通过了《关于海通恒信与贵安金投合资成
立融资租赁公司的议案》，同意公司境外全资子公司恒信及其下属全资子公司海通恒信租赁与贵
州贵安金融投资有限公司（以下简称“贵安金投”）合资设立融资租赁子公司——贵安恒信融资
租赁（上海）有限公司，注册资本为 15 亿元人民币。其中海通恒信出资比例为 25%，海通恒信租
赁出资比例为 15%，贵安金投出资比例为 60%。贵安恒信于 2016 年 11 月 29 日取得营业执照。
（2）设立海通昆仑股权投资管理（上海）有限公司
公司控股子公司海通并购资本管理（上海）有限公司和昆仑信托有限责任公司共同发起设立
海通昆仑股权投资管理（上海）有限公司，注册资金 2000 万元人民币。海通并购资本管理（上海）
有限公司已于 2016 年 5 月完成出资 1100 万元。
4.海通资管公司完成增资及获得母公司净值本担保
2016 年 8 月，根据公司第六届董事会第十八次会议审议通过的《关于公司为海通资管追加净
资本担保承诺及对其增加注册资本的议案》,公司决定以货币资金方式对海通资管公司进行增资，
金额为 10 亿元人民币；对海通资管公司追加不超过人民币 40 亿元的净资本担保承诺。截至报告
期，海通资产已完成增资，取得新的营业执照，注册资本由 12 亿元人民币增加至 22 亿元人民币。
5.其他子公司增资事项
（1）完成富诚海富通增资事项
根据公司第六届董事会第十九次会议决议，控股子公司海富通基金于 2016 年 11 月对旗下全
资子公司上海富诚海富通资产管理有限公司增资人民币 8,000 万元，增资后上海富诚海富通资产
管理有限公司注册资本为人民币 1 亿元。
（2） 完成海通开元及海通恒信的增资事项
公司第六届董事会第十九次会议审议通过《关于对海通恒信增资的议案》，公司以货币资金
方式对全资子公司海通开元进行增资，金额为 30 亿元人民币。2016 年 12 月底，海通开元完成增
资，增资后海通开元的注册资本为 106.5 亿元人民币。
根据决议，海通开元向公司全资子公司海通恒信的境内全资子公司海通恒信租赁增资 30 亿
元人民币。2016 年 12 月，海通开元完成对海通恒信租赁 30 亿元人民币的增资，增资完成后，
海通恒信租赁注册资本由 5.23 亿美元增加至 8.03 亿美元，海通开元持有海通恒信租赁 34.9%股
权。
（3） 完成海通新创增资事项
根据公司第六届董事会第十九次会议审议通过的《关于海通开元对海通新创投资管理有限公
司增资的议案》,同意全资子公司海通开元旗下的投资管理公司海通新创将注册资本由五千万人民
币增加至一亿元人民币。注册资本增加后，海通开元的占比将保持 60%不变。2017 年 1 月，海通
新创取得上海市工商局颁发的新的营业执照。
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6.子公司债券发行事项
（1）海通国际证券完成发行可换股债券
公司全资境外子公司海通国际控股旗下控股子公司海通国际证券于 2016 年 10 月 25 日完成
发行 2021 年到期之 3,880,000,000 港元零息可换股债券。假设按初步兑换价每股股份 6.8112 港
元悉数兑换债券，则债券将兑换为约 569,649,988 股股份。
（2）海通国际控股完成发行 2.2 亿欧元五年期海外债券事项
海通国际控股通过下属全资附属公司 Haitong International Finance Holdings 2015
Limited 于 2016 年 5 月 18 日及 5 月 26 日成功完成了合计 2.2 亿欧元五年期海外债券的发行，
本次债券发行由海通证券提供担保。
（3）海通恒信完成两笔境外美元私募债的发行
海通国际控股的全资子公司海通恒信通过旗下的特殊目的主体 Unican Limited 于 2016 年 9
月成功发行两笔境外美元私募债（2014 年设立的 MTN 计划的第四次发行），规模共计 6,400 万美
元。
海通恒信 2016 年共发行四期中期票据，合计规模 28 亿元人民币，其中于 2016 年 3 月成功发
行的 2016 年第二期中期票据为永续中票，发行规模 12 亿元人民币，期限 5+N 年。
十七、积极履行社会责任的工作情况
(一) 上市公司扶贫工作情况
√适用□不适用
2016 年，是国家“十三五规划”开局之年，也是全面强化脱贫攻坚战略的规划之年。海通证
券股份有限公司积极贯彻《国务院关于印发“十三五”脱贫攻坚规划的通知》精神，认真落实《中
国证监会关于发挥资本市场作用服务国家脱贫攻坚战略的意见》要求，通过“一司一县”结对帮
扶、城乡结对综合帮扶、资本市场产业帮扶、社会慈善公益帮扶等各种形式，积极响应国家号召，
全力履行社会责任，全方位多层面地开展扶贫工作开发，努力提高扶贫成效。
1. 精准扶贫规划
自国务院、中国证监会和中国证券业协会下发证券公司落实精准扶贫的工作通知以来，公司
深刻认识到国家扶贫开发工作的重要意义，积极响应帮扶国家级贫困县的行动倡议，认真制定扶
贫工作总体规划。公司认为，作为一家大型综合券商，要全力发挥券商在国家扶贫攻坚战略中的
排头兵作用，充分利用自身在资本市场的资源和专业优势，大力开发金融扶贫和产业扶贫，推动
贫困地区实现经济转型发展和产业升级。为加强组织领导，公司成立了扶贫帮扶领导小组，并建
立工作小组和职能工作机构，认真谋划扶贫工作，确保帮扶行动落到实处，见到实效。
根据公司的扶贫规划，扶贫工作主要聚焦在三个方面。一是通过与国家级贫困县签订“一司
一县”结对帮扶工作框架协议，与当地政府建立全方位的合作关系，充分运用市场手段开发“造
血”项目，帮助地方政府形成长效稳定收益机制，促进区域经济持续发展和稳定增长，帮助困难
群众脱贫，力争通过三年时间帮助地方政府完成区域经济转型，实现脱贫致富目标。二是在加快
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上海城乡一体化发展进程中，继续开展为期五年的新一轮农村综合帮扶工作，推进实施“美丽乡
村，生态崇明”行动计划，稳步推进上海崇明地区新农村建设的蓝图规划。三是与上海郊区贫困
村镇开展城乡党组织结对帮扶工作，通过实体经济迁址落户、建立长期慰问走访机制、打造文化
建设品牌活动、金融专业服务下乡等各类帮扶手段，帮助地方发展经济，改善村容村貌建设，实
现贫困群众改善生活的目标。
2. 年度精准扶贫概要
（1）落实精准扶贫攻坚战略，积极开展“一司一县”结对帮扶行动
公司积极响应中国证券业协会开展精准扶贫工作的倡议，认真落实“一司一县”结对帮扶行
动。截至 2016 年底，公司已先后与安徽省亳州市利辛县、江西省赣州市宁都县、安徽省六安市
舒城县签订了“一司一县”结对帮扶框架协议，与地方政府建立了长效帮扶机制，形成全面合作
关系，与地方政府在技术支持、帮扶资金、消费扶贫、人才交流、平台建设、组织共建、机构建
设等方面加强深化合作，建立长效帮扶机制。
公司在与地方开展的结对帮扶工作中，除每年向地方政府各拨付 100 万元的专项扶贫基金
外，还积极发挥公司专业金融服务的优势，将市场化手段开发项目与精准扶贫工作相结合，为辖
区内企事业单位提供融资策划、债券发行、企业上市、股票发行、并购重组等全方位资本市场专
业服务，充分发挥资金的集聚辐射效应，满足辖区内经济转型发展的需求，为地方经济寻找持续
增长模式。目前，公司支持安徽省利辛县城投发行地方债和公司债，资产整合方案已产生；帮助
利辛农商行制定 IPO 上市计划；对接利辛农商行开展银证合作业务，推进固收产品认购；研究落
实 PPP 基金方案；帮助利辛县政府完成《安徽省利辛县上市(挂牌)奖励暂行办法》，引进合肥的
两家企业到利辛。在江西省宁都县，帮助县级投融资平台发行地方政府债券，帮助地方企业开展
新三板挂牌或 IPO 上市业务，为新三板挂牌企业开展定增募集或主板上市业务。公司的消费扶贫
业务也正在积极开展之中。利辛县企业润升牛业和安亳食品，舒城县企业兰花茶业，以及宁都县
企业天和香业都已通过中证互联报价系统成功登陆，产品已在中证普惠消费平台上线销售。此
外，同时，公司还十分注重对贫困地区的干部交流工作，公司多名干部和业务骨干在贫困县
（市）担任经济顾问和挂职副市长，为当地社会经济发展做出贡献。
（2）聚焦崇明重点“造血”项目建设，扎实推进美丽乡村行动
2016 年是公司与崇明签订综合帮扶框架协议的第四年，继续完成向崇明拨付帮扶资金 500 万，
聚焦重点“造血”项目，投向符合崇明生态岛建设规划的项目。公司协助崇明建设现代化农业示
范区，推进实施“美丽乡村”行动计划，促进当地产业园区转型发展，通过利用当地良好生态环
境和存量用地资源，带动农村富余劳动力实现多元就业；通过加快旅游功能性项目开发，建设上
海“三农”现代化示范区，提升区域现代服务业能级水平；公司党委还与崇明建设镇党委就区域
化党建工作进行了有益的探索，与建设镇富安村开展城乡党组织结对帮扶活动，强化城乡基层党
建资源整合，力争形成城乡融合、资源共享、开放互动的基层党建新格局。通过综合帮扶和城乡
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党组织结对帮扶，加快了上海城乡一体化发展，推进了农村经济转型发展，促进区域经济稳步全
面发展。
（3）利用资本市场开发多层次融资功能，借力金融扶贫协助地方经济上台阶
在响应国家号召,履行脱贫攻坚社会责任过程中，公司积极探索资本市场的普惠金融功能与
机制，发挥证券期货行业优势，在投资银行、债券融资、期货经营、资本投资和财富管理等各业
务领域开展精准扶贫，以金融扶贫、产业扶贫为重点，业务政策积极倾向对贫困地区的经济扶
持，支持贫困地区拓宽融资渠道，提高融资效率，降低融资成本，形成多渠道、多层次的扶持格
局。
公司将内部资源更多倾斜贫困地区和西部地区项目，2016 年，立昂技术股份有限公司首次公
开发行通过审核，宁夏嘉泽新能源股份有限公司首次公开发行项目在会审核，为西部地区经济发
展提供了资本市场资源。公司在广东省德庆县为德庆县水利水电工程有限公司非公开发行企业债
4 亿元。公司完成了贫困地区的企业马上游科技股份有限公司两次融资发行和贵州三阁园林生态
股份有限公司新三板挂牌。公司的 PE 子公司投资了三个贫困县重点企业项目，即湖北省的宏源药
业、湖南省的立得皮革，以及西安瑞联新材料公司。公司下属子公司海通期货股份有限公司以扶
助农业产业为导向，启动了《海通期货产业扶贫项目》，分别与海南省琼中黎族苗族自治县、河
南省商丘市雎县、黑龙江省绥化市明水县结成合作对象，开展套期保值业务。通过业务培训，开
展期货保险、场外期权等专业服务，帮助贫困地区学习金融知识，通过套期保值等交易手段规避
市场风险，引入农产品保险计划，为农民提供稳定收入，最终达到脱贫致富的效果。公司下属子
公司海通恒信国际租赁有限公司积极支持 100 多个贫困县区开展融资租赁业务，投资范围涉及医
疗、教育、工业、农业、建筑、印刷、林业、能源与环保等行业，实现了 20 多亿融资额的投放。
通过直接租赁、回租、保理、委托贷款等融资方式，为贫困地区企事业提供各领域所需的设备和
资金支持。此外，公司各分支机构还通过支持股权质押、签订战略合作备忘录、开设金融讲座、
提供财务顾问等服务，积极扶持贫困地区资本运作，帮助贫困地区拓宽融资渠道、发展地方经济。
（4）全力开展公益扶贫和社会慈善事业，积极履行企业社会责任
公司在创造经济效益的同时，不忘积极反馈社会，热心投身公益事业，努力创造企业社会价
值。通过捐资助学、扶贫慈善、爱心公益等各类社会公益活动，积极履行企业社会责任，在企业
内部形成了扶贫济困的良好氛围。2016 年，公司团委发起组织了“爱在海通，为爱而行”城市徒
步定向公益活动，定向帮扶贵州省赤水市贫困家庭子女，改善了他们的学习教育条件。甘肃武威
建国街营业部从 2011 年开始，连续 6 年为国家级贫困县古浪县和天祝县开展捐资助学活动。陕西
分公司党总支与蓝田县汤三村党支部开展交流研讨，帮助村民建立起信息平台。四川分公司在社
区举办金融知识培训讲座，帮助贫困群众远离金融诈骗，树立正确投资意识。哈尔滨一曼街营业
部在学生高考期间，连续两年开展爱心助考活动。富国基金以环保公益基金会和崇明华西村扶贫
帮困点为抓手，推动志愿者工作。履行责任，回报社会已成为海通员工的普遍共识，广大员工积
极投身社会公益，大力发扬慈善精神，已成为海通企业文化的新风尚。
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3. 上市公司 2016 年精准扶贫工作情况统计表
单位：万元 币种：人民币
指 标 数量及开展情况
一、总体情况
其中：1.资金 1,038.3
2.物资折款 7.98
3.帮助建档立卡贫困人口脱贫数（人）
4.教育脱贫
其中：4.1 资助贫困学生投入金额 7.81
4.2 资助贫困学生人数（人）
4.3 改善贫困地区教育资源投入金额 5.8
5.健康扶贫
其中：5.1 贫困地区医疗卫生资源投入金额 7.5
6.生态保护扶贫
√ 开展生态保护与建设
□ 建立生态保护补偿方式
其中：6.1 项目名称
□ 设立生态公益岗位
□ 其他
6.2 投入金额
7.兜底保障
其中：7.1 帮助“三留守”人员投入金额 0.7
7.2 帮助贫困残疾人投入金额 0.13
7.3 帮助贫困残疾人数（人）
8.社会扶贫
其中：8.1 东西部扶贫协作投入金额
8.2 定点扶贫工作投入金额 8.73
8.3 扶贫公益基金 509.1
9.其他项目
其中：9.1.项目个数（个）
9.2.投入金额 6.51
9.3.帮助建档立卡贫困人口脱贫数（人）
9.4.其他项目说明 无
三、所获奖项（内容、级别）
4. 后续精准扶贫计划
2017 年公司将义不容辞继续担负起精准扶贫的社会责任，充分发挥自身优势，以服务贫困区
域转型发展和帮助贫困群众摆脱贫困为目标，在“一司一县”结对帮扶、上海新一轮农村综合帮
扶、资本市场产业扶贫和社会慈善公益扶贫上下功夫，努力做好以下几方面工作。
一是积极开展“一司一县”结对帮扶行动。在与三家国家级贫困县签约结对的基础上，努力
发挥公司的金融优势，与当地县政府就金融扶贫、产业扶贫、消费扶贫、人才培养和帮扶资金使
用等方面开展进一步合作。协助政府制定招商引资奖励政策，商讨当地企业挂牌上市和企业债发
行，与地方政府对接成立 PPP 基金，有针对性吸引外埠企业落户，推荐地方品牌产品在中证普惠
消费平台上线，鼓励当地小微企业创业融资，积极帮扶贫困大学生就学、就业等，不断将结对帮
扶工作引向深入。
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二是继续推行上海崇明岛美丽乡村行动计划。在前期已帮扶投资四年的基础上，继续向崇明
县拨付帮扶资金 500 万，全面推行完成帮扶发展规划，建设国家现代化农业示范园区，构建完善
农产品市场流通体系，加快旅游性功能项目开发，打造崇明新农村建设新亮点。
三是将金融扶贫和产业扶贫工作推向深入。在 2016 年已开发的证券期货扶贫项目基础上，后
续跟踪已开发项目的进展情况和取得成效，不断完善现有项目的实施措施，提升扶贫成效。同时，
公司在开展投资银行、并购融资、债券融资、新三板融资等业务时，将项目政策倾向贫困地区，
不断发掘贫困区域多层次融资资源，协助贫困地区增强自我发展能力。
四是大力支持社会公益事业。公司将继续发挥热心公益、助力慈善的优良传统，以各种形式
深入开展各类社会反哺活动，如参与地方慈善公益基金，定期慰问结对帮扶群众、长期捐助贫困
求学儿童、送金融知识下乡、开展各类爱心募捐活动等等，将爱心奉献社会，为需要帮助的弱势
群体送去关爱和帮助。
(二) 社会责任工作情况
√适用□不适用
有关公司具体的环境政策及表现、公司遵守对该公司有重大影响的有关法律及规例的情况及
公司与其雇员、顾客及供应商的重要关系的说明，请参见本公司于 2017 年 3 月 29 日于上交所披
露的《海通证券股份有限公司 2016 年度环境、社会及管治报告》。
(三) 属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其子公司的环保情况说明
□适用√不适用
(四) 其他说明
√适用□不适用
1.优先认股权安排
根据中国法律及公司章程的规定，本公司股东并无优先认股权。
2.公众持股量的充足性
于本年报付印前之最后可行日期，根据已公开资料以及就董事所知悉，董事相信公司的公众
持股量符合《香港上市规则》第 8.08 条对最低公众持股比例的要求。
3.董事在与本公司构成竞争的业务所占之权益
本公司非执行董事陈斌先生自 2014 年 10 月起至今担任东方证券股份有限公司的非执行董事，
本公司非执行董事徐潮先生(已离任)自 2011 年 3 月至 2016 月 7 月担任东方证券股份有限公司的
非执行董事，本公司非执行董事许建国先生自 2016 年 11 月至今担任东方证券股份有限公司的非
执行董事，本公司非执行董事张新玫女士自 2012 年至 2016 年 9 月担任申银万国证券股份有限公
司（现为“申万宏源集团股份有限公司”）董事，由于东方证券股份有限公司的经营范围包括证
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券经纪、证券投资咨询、与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问、证券自营、融资融券、证
券承销、证券投资基金代销、股票期权做市等，申万宏源集团股份有限公司的经营范围包括投资
管理、实业投资、股权投资、投资咨询，东方证券股份有限公司和申万宏源集团股份有限公司已
经或可能与本公司某些业务直接或间接构成竞争。除此以外，本公司无其他任何董事在与本公司
直接或间接构成或可能构成竞争的业务中有任何权益。
4.董事、监事服务合约
公司所有董事和监事，均未与公司或公司附属公司订立任何在一年内不能终止，或除法定补
偿外还须支付任何补偿方可终止的服务合约。
5.董事、监事在重要交易、安排或合约中的权益
公司或附属公司均未订立任何令公司董事或监事或与董事或监事有关联的实体于报告期内直
接或间接享有重大权益的重要交易、安排或合约。
6.购股权计划
海通国际控股下属子公司海通国际证券于 2014 年年度股东大会审议通过了《关于设立海通
国际证券集团有限公司购股权计划的议案》，海通国际证券于 2015 年 6 月 8 日股东特别大会审议
批准采纳新购股权计划，该购股权计划于采纳日期起 10 年内有效及生效。截至 2016 年 12 月 31
日止，海通国际证券在 2015 年购股权计划下授出并获接纳合共 18,000,000 份购股权。另有
200,052 份购股权于期内因员工辞职失效。（详情请参阅海通国际证券 2016 年年报）
7.主要客户及供应商
公司为多个行业中的各类机构和个人客户提供服务。公司的客户包括大型国有企业、跨国企
业、中小企业、高净值客户和零售客户，主要客户位于中国。日臻完善的海外网络布局，将有利
于公司开展境外服务，拓展客户来源。2016 年，公司前五大客户产生的收入占集团营业收入的
3.18%，其中前五大客户中关联方收入人民币 17,234 万元，占年度集团营业收入 0.6%。
8.税项减免
A 股股东
根据《财政部国家税务总局证监会关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问
题的通知》（财税[2012]85 号）的规定，对于公司个人股东，持股期限（个人从公开发行和转让
市场取得上市公司股票之日至转让交割该股票之日前一日的持有时间）在 1 个月以内（含 1 个月）
的，其股息红利所得全额计入应纳税所得额（实际税率为 20%）；持股期限在 1 个月以上至 1 年
（含 1 年）的，暂减按 50%计入应纳税所得额（实际税率为 10%）；持股期限超过 1 年的，暂减按
25%计入应纳税所得额（实际税率为 5%）。上市公司派发股息红利时，统一暂按 5%的税率为公司
个人股东代扣个人所得税。个人转让股票时，证券登记结算公司根据其持股期限计算实际应纳税
额，超过已扣缴税款的部分，公司通过证券登记结算公司另行代扣代缴。证券投资基金从上市公
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司取得的股息红利所得，按照财税[2012]85 号文的规定计征个人所得税。对于居民企业股东，现
金红利所得税由其自行缴纳。
对于 QFII，根据《国家税务总局关于中国居民企业向 QFII 支付股息、红利、利息代扣代缴
企业所得税有关问题的通知》（国税函 2009[47]号）的规定，上市公司按 10%的税率代扣代缴企
业所得税。如 QFII 股东取得的股息红利收入需要享受税收协定（安排）待遇的，可按照规定在取
得股息红利后自行向主管税务机关提出退税申请。
H 股股东
根据《国家税务总局关于国税发[1993]045 号文件废止后有关个人所得税征管问题的通知》
（国税函[2011]348 号）的规定，境外居民个人股东从境内非外商投资企业在香港发行股票取得
的股息红利所得，应按照「利息、股息、红利所得」项目，由扣缴义务人依法代扣代缴个人所得
税。境内非外商投资企业在香港发行股票，其境外居民个人股东根据其居民身份所属国家与中国
签署的税收协定及内地和香港（澳门）间税收安排的规定，享受相关税收优惠。根据相关税收协
定及税收安排规定的相关股息税率一般为 10%，为简化税收征管，在香港发行股票的境内非外商
投资企业派发股息红利时，一般可按 10%税率扣缴个人所得税，无需办理申请事宜。对股息税率
不属 10%的情况，按以下规定办理：(1)低于 10%税率的协定国家居民，扣缴义务人可代为办理享
受有关协定待遇申请，经主管税务机关审核批准后，对多扣缴税款予以退还；(2)高于 10%低于 20%
税率的协定国家居民，扣缴义务人派发股息红利时应按协定实际税率扣缴个人所得税，无需办理
申请审批事宜；(3)没有税收协定国家居民及其他情况，扣缴义务人派发股息红利时应按 20%税率
扣缴个人所得税。
根据《国家税务总局关于中国居民企业向境外 H 股非居民企业股东派发股息代扣代缴企业所
得税有关问题的通知》（国税函[2008]897 号）的规定，中国居民企业向境外 H 股非居民企业股
东派发 2008 年及以后年度股息时，统一按 10%的税率代扣代缴企业所得税。
根据现行香港税务局惯例，在香港无须就本公司派付的股息缴税。
9.重要合约
报告期内，公司无直接持有本公司 5%以上股份的股东，且无实际控制人，公司或其任何附属
公司不存在《香港上市规则》附录十六项下的与控股股东或其附属公司之间所订立的重要合约，
亦没有控股股东或其附属公司向本公司或其附属公司提供服务的重要合约。
10.管理合约
报告期内，公司没有任何仍然生效的合约（与本公司的任何董事、监事或任何全职雇员所订
立的服务合约除外），而任何个人或实体据此承担公司的全部或任何中大部分业务的管理及行政。
11.获准许弥偿条文
董事之获准许的弥偿条文现时并于报告期内生效。公司已就董事、监事和高级管理人员可能
的法律行动及责任作出适当的投保安排。
12.股票挂钩协议
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报告期内，本集团概无新订或已有股票挂钩协议。
十八、可转换公司债券情况
(一) 转债发行情况
□适用√不适用
(二) 报告期转债持有人及担保人情况
□适用 √不适用
(三) 报告期转债变动情况
□适用 √不适用
报告期转债累计转股情况
□适用 √不适用
(四) 转股价格历次调整情况
□适用 √不适用
(五) 公司的负债情况、资信变化情况及在未来年度还债的现金安排
□适用√不适用
(六) 转债其他情况说明
□适用√不适用
第六节 普通股股份变动及股东情况
一、 普通股股本变动情况
(一) 普通股股份变动情况表
1、 普通股股份变动情况表
报告期内，公司普通股股份总数及股本结构未发生变化。
2、 普通股股份变动情况说明
□适用√不适用
3、 普通股股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）
□适用√不适用
4、 公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
□适用√不适用
(二) 限售股份变动情况
□适用 √不适用
二、 证券发行与上市情况
(一)截至报告期内证券发行情况
□适用 √不适用
截至报告期内证券发行情况的说明（存续期内利率不同的债券，请分别说明）：
√适用 □不适用
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股票及衍生证券 发行价格或 获准上市交
发行日期 发行数量 上市日期 交易终止日期
的种类 利率 易数量
2013 年 11 月 25 23.5 亿 2013 年 12 月 16 2018 年 11 月 22
公司债 6.15% 23.5 亿元
日 元 日 日
2013 年 11 月 25 23.9 亿 2013 年 12 月 16 2023 年 11 月 23
公司债 6.18% 23.9 亿元
日 元 日 日
56.5 亿
公司债 2014 年 7 月 14 日 5.25% 2014 年 8 月 13 日 56.5 亿元 2017 年 7 月 12 日
元
45.5 亿
公司债 2014 年 7 月 14 日 5.45% 2014 年 8 月 13 日 45.5 亿元 2019 年 7 月 11 日
元
公司债 2014 年 7 月 14 日 5.85% 8 亿元 2014 年 8 月 13 日 8 亿元 2024 年 7 月 11 日
2018 年 4 月 4 日
次级债 2015 年 4 月 8 日 5.50% 150 亿元 2015 年 5 月 11 日 150 亿元
2020 年 4 月 6 日*
2017 年 6 月 9 日
次级债 2015 年 6 月 12 日 5.30% 150 亿元 2015 年 8 月 26 日 150 亿元
2018 年 6 月 8 日*
2018 年 6 月 8 日
次级债 2015 年 6 月 12 日 5.38% 50 亿元 2015 年 8 月 26 日 50 亿元 2020 年 6 月 10 日
*
2019 年 5 月 15 日
非公开发行公司
2016 年 5 月 18 日 3.60% 150 亿元 2016 年 6 月 15 日 150 亿元 2020 年 5 月 14 日
债
*
非公开发行公司
2016 年 5 月 18 日 3.80% 50 亿元 2016 年 6 月 15 日 50 亿元 2021 年 5 月 13 日
债
2016 年 11 月 17 2016 年 11 月 30 2019 年 11 月 14
次级债 3.30% 40 亿元 40 亿元
日 日 日
2016 年 11 月 17 2016 年 11 月 30 2021 年 11 月 15
次级债 3.40% 20 亿元 20 亿元
日 日 日
*若发行人行使赎回选择权，则交易终止日延长至相应日期。
2013 年 3 月 26 日，公司第五届董事会第十六次会议审议通过了《关于公司发行公司债券的
议案》、《关于公司发行公司债券一般性授权的议案》，并经 2013 年 5 月 27 日召开的公司
2012 年度股东大会审议通过，授权董事长、总经理共同或分别全权办理发行公司债券相关事
宜。经中国证监会于 2013 年 9 月 25 日签发的“证监许可[2013]1220 号”文核准，公司获准向
社会公开发行面值总额不超过 230 亿元的公司债券。本次债券采取分期发行的方式，公司根据市
场情况等因素协商确定各期债券的发行时间、发行规模及其他发行条款。本次债券的首期 120 亿
元已于 2013 年 11 月 27 日完成发行，三年期、五年期、十年期品种规模分别为 72.6 亿元、23.5
亿元和 23.9 亿元。第二期 110 亿元于 2014 年 7 月 16 日完成发行，三年期、五年期、十年期品
种规模分别为 56.5 亿元、45.5 亿元和 8.0 亿元。其中，首期发行的三年期品种 13 海通 01 已于
2016 年 11 月 25 日到期兑付本息并摘牌，详见上海证券交易所公告（编号：临 2016-049）。
2014 年 12 月 19 日，公司第五届董事会第三十二次会议（临时会议）审议通过了《关于公
司发行其它境内债务融资工具一般性授权的议案》，并经 2015 年 2 月 9 日召开的公司 2015 年度
第一次临时股东大会、2015 年度第一次 A 股/H 股类别股东大会审议通过，同意公司一次或多次
或多期在境内公开或非公开发行除证券公司短期融资券、公司债券以外的其它债务融资工具，合
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计不超过公司最近一期末公司净资产额的 200%，授权董事长、总经理共同或分别全权办理发行
其它境内债务融资工具的相关事宜。截止报告期末，公司已发行二期共 350 亿元的次级债券。首
期 150 亿元已于 2015 年 4 月 8 日发行，期限为 5 年期，其中第 3 年末附发行人赎回权。第二期
200 亿元于 2015 年 6 月 12 日完成发行，其中品种一为 3 年期品种，发行规模为 150 亿元，在第
2 年末附发行人赎回权；品种二为 5 年期品种，发行规模为 50 亿元，在第 3 年末附发行人赎回
权。
依据《公司债券发行与交易管理办法》（证监会令第 113 号）以及上海证券交易所《关于对
海通证券股份有限公司非公开发行公司债券挂牌转让无异议的函》（上证函[2016]886 号），公
司于 2016 年 5 月发行 200 亿元非公开发行公司债券。其中品种一期限为 4 年期，发行规模为
150 亿元，在第 3 年末附发行人赎回权；品种二期限为 5 年期，发行规模为 50 亿元。
2016 年 3 月 30 日召开的公司第六届董事会第十五次会议和 2016 年 5 月 26 日召开的公司
2015 年年度股东大会分别审议通过《关于公司发行境内债务融资工具一般性授权的议案》。同
意公司一次或多次或多期在境内公开或非公开发行债务融资工具，包括但不限于证券公司短期融
资券、公司债、短期公司债券、资产支持证券（票据）、收益凭证、次级债券、次级债务，及其
它按相关规定经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）、中国证券业协会及其它
相关部门审批或备案本公司可以发行的境内债务融资工具（用于日常流动性运作的拆借、回购除
外）,合计不超过公司最近一期末公司净资产额的 200%。公司股东大会同意授权董事会，并同意
董事会授权董事长、总经理发行公司境内债务融资工具的获授权人士，共同或分别代表公司根据
股东大会的决议及董事会授权具体处理与公司境内债务融资工具发行有关的一切事务。经上交所
于 2016 年 11 月 4 日签发的“上证函[2016]2080 号”文核准，公司获准在中国境内非公开发行
面值总额不超过人民币 300 亿元次级债券。公司于 2016 年 11 月发行了 60 亿元次级债券，其中
品种一期限为 3 年期，发行规模为 40 亿元；品种二期限为 5 年期，发行规模为 20 亿元。
(二)公司普通股股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况
□适用√不适用
(三)现存的内部职工股情况
□适用 √不适用
三、 股东和实际控制人情况
(一)股东总数
截止报告期末普通股股东总数(户) 249,535（其中 A 股 249,083；H 股 452）
年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数
249,993(其中 A 股 249,544；H 股 449)
(户)
(二)截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
单位:股
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前十名股东持股情况
持有 质押或冻结情况
有限
股东名称 报告期内增 售条 股东
期末持股数量 比例(%) 股份
（全称） 减 件股 数量 性质
状态
份数
量
香港中央结算（代理人）有限公
-766,420 3,408,386,763 29.63% 0 无 0 境外法人
司
光明食品（集团）有限公司 0 402,150,000 3.50% 0 无 0 国有法人
上海海烟投资管理有限公司 0 400,709,623 3.48% 0 无 0 国有法人
中国证券金融股份有限公司 -4,221,300 358,031,871 3.11% 0 无 0 其他
申能(集团)有限公司 0 322,162,086 2.80% 0 无 0 国有法人
上海电气（集团）总公司 -15,446,479 319,086,793 2.77% 0 无 0 国家
上海久事（集团）有限公司 0 235,247,280 2.05% 0 无 0 国有法人
上海百联集团股份有限公司 0 214,471,652 1.86% 0 无 0 境内非国有法人
齐鲁证券资管－工商银行－齐鲁
193,402,041 193,402,041 1.68% 0 无 0 其他
碧辰 10 号集合资产管理计划
上海兰生股份有限公司 5,108,426 156,842,126 1.36% 0 无 0 国有法人
前十名无限售条件股东持股情况
股份种类及数量
股东名称 持有无限售条件流通股的数量
种类 数量
香港中央结算（代理人）有限公
3,408,386,763 境外上市外资股 3,408,386,763
司
光明食品（集团）有限公司 402,150,000 人民币普通股 402,150,000
上海海烟投资管理有限公司 400,709,623 人民币普通股 400,709,623
中国证券金融股份有限公司 358,031,871 人民币普通股 358,031,871
申能(集团)有限公司 322,162,086 人民币普通股 322,162,086
上海电气（集团）总公司 319,086,793 人民币普通股 319,086,793
上海久事（集团）有限公司 235,247,280 人民币普通股 235,247,280
上海百联集团股份有限公司 214,471,652 人民币普通股 214,471,652
齐鲁证券资管－工商银行－齐鲁
193,402,041 人民币普通股 193,402,041
碧辰 10 号集合资产管理计划
上海兰生股份有限公司 156,842,126 人民币普通股 156,842,126
注：1.本公司 H 股股东中，非登记股东的股份由香港中央结算（代理人）有限公司代为持有。
2.上表中，香港中央结算（代理人）有限公司所持股份种类为境外上市外资股（H 股），其他股东所持股份种
类均为人民币普通 A 股。
3.A 股股东性质为股东在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司登记的账户性质。
4.因公司股票为融资融券标的证券，股东持股数量按照其通过普通证券账户、信用证券账户持有的股票及权
益数量合并计算。
前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
□适用 √不适用
(三) 主要股东及其他人士于股份及相关股份拥有的权益及淡仓
截至 2016 年 12 月 31 日，据本公司董事合理查询所知，以下人士（并非本公司董事、监事
或最高行政人员）于股份或相关股份中，拥有根据《证券及期货条例》第 XV 部第 2 及第 3 分部须
向本公司披露并根据《证券及期货条例》第 336 条已记录于本公司须存置的登记册内的权益或淡
仓：
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占本公司已发 占本公司已发 好仓(注3)╱
股份类 持有的股份数目
序号 主要股东名称 权益性质 行股份总数的 行A股/H股总 淡仓(注4)╱
别 (股)
比例(%) 数的比例 (%) 可供借出的股份
1. 光明食品(集团)有限公司 A股 实益拥有人（注1） 402,150,000 3.49 4.96 好仓
2. 上海海烟投资管理有限公司 A股 实益拥有人（注1） 400,709,623 3.48 4.95 好仓
Maunakai Capital Partners
3. H股 投资经理 283,894,000 2.46 8.32 好仓
(Hong Kong) Limited
4. BSA Strategic Fund I H股 实益拥有人 283,844,000 2.46 8.32 好仓
Insight Capital Management
5. H股 投资经理 223,415,200 1.94 6.55 好仓
(Hong Kong) Limited
6. Insight Phoenix Fund H股 投资经理 223,415,200 1.94 6.55 好仓
受控制的法团的权益
7. 史静 H股 248,000,000 2.15 7.27 好仓
（注2）
受控制的法团的权益
8. 史玉柱 H股 268,000,000 2.33 7.86 好仓
（注2）
Vogel Holding Group 实益拥有人
9. H股 248,000,000 2.15 7.27 好仓
Limited （注2）
受控制的法团的权益
H股 182,844,978 1.58 5.36 好仓
10. BlackRock, Inc.
受控制的法团的权益
H股 1,036,000 0.00 0.03 淡仓
注1：按香港联交所网站(www.hkexnews.hk)所提供的信息，光明食品（集团）有限公司持有482,686,582股A
股份，而上海海烟投资管理有限公司则持有416,420,568股A股份。根据《证券及期货条例》第336条，倘若干条件
达成，则公司股东须呈交披露权益表格。倘股东于本公司的持股量变更，除非若干条件已达成，否则股东毋须知
会本公司及香港联交所，故主要股东于本公司之最新持股量可能与呈交予香港联交所的持股量不同。
注2：Vogel Holding Group Limited持有本公司248,000,000股H股。Vogel Holding Group Limited由史静
全资拥有, 由史玉柱实际控制, 故史静及史玉柱均被视为于Vogel Holding Group Limited持有的248,000,000股
H股中拥有权益。史玉柱透过其全资拥有的Union Sky Holding Group Limited持有本公司20,000,000股H股, 合
共持有本公司268,000,000股H股。
注3：如股东对股份本身持有权益，包括透过持有、沽出或发行金融文书（包括衍生工具）而持有权益，并因
而具有如下的权利与责任，该股东便属于持有「好仓」：(i)其有权购入相关股份；(ii)其有责任购入相关股份；
(iii)如相关股份价格上升，其有权收取款项；或(iv)如相关股份价格上升，其有权避免或减低损失。
注4：如股东根据证券借贷协议借入股份，或如股东因持有、沽出或发行金融文书（包括衍生工具）而具有以
下的权利与责任，该股东便属于持有「淡仓」：(i)其有权要求另一人购入相关股份；(ii)其有责任交付相关股份；
(iii)如相关股份价格下降，其有权收取款项；或(iv)如相关股份价格下降，其有权避免或减低损失。
除上述披露外，于 2016 年 12 月 31 日，本公司并不知悉任何其他人士（本公司董事、监事及
最高行政人员除外）于本公司股份或相关股份中拥有根据《证券及期货条例》第 336 条规定须记
录于登记册内之权益或淡仓。
董事、监事及最高行政人员于本公司及相联法团的股份、相关股份或债券之权益及淡仓
截至 2016 年 12 月 31 日，就本公司所获得的资料及据董事所知，本公司董事、监事及最高行
政人员在本公司或其相关法团（定义见《证券及期货条例》第 XV 部）的股份、相关股份或债权证
中拥有根据《证券及期货条例》第 XV 部第 7 及 8 分部须通知本公司及香港联交所的权益及淡仓
（包括根据《证券及期货条例》的该等条文被当作或视为拥有的权益或淡仓），或根据《证券及
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期货条例》第 352 条规定须在存置之权益登记册中记录，或根据《标准守则》的规定需要通知本
公司和香港联交所之权益或淡仓的情况如下:
占本公司已发行 好仓(注1)╱
持有的股份数目 占本公司已发行A股/H股
序号 董事名称 股份类别 权益性质 股份总数的比例 淡仓(注2)╱
(股) 总数的比例 (%)
(%) 可供借出的股份
1. 刘志敏 H股 实益拥有人 1,000,000 0.01 0.03 好仓
注1：如股东对股份本身持有权益，包括透过持有、沽出或发行金融文书（包括衍生工具）而持有权益，并因
而具有如下的权利与责任，该股东便属于持有「好仓」：(i)其有权购入相关股份；(ii)其有责任购入相关股份；
(iii)如相关股份价格上升，其有权收取款项；或(iv)如相关股份价格上升，其有权避免或减低损失。
注2：如股东根据证券借贷协议借入股份，或如股东因持有、沽出或发行金融文书（包括衍生工具）而具有以
下的权利与责任，该股东便属于持有「淡仓」：(i)其有权要求另一人购入相关股份；(ii)其有责任交付相关股份；
(iii)如相关股份价格下降，其有权收取款项；或(iv)如相关股份价格下降，其有权避免或减低损失。
(四) 战略投资者或一般法人因配售新股成为前 10 名股东
□适用 √不适用
四、 控股股东及实际控制人情况
(一) 控股股东情况
1 法人
□适用 √不适用
2 自然人
□适用 √不适用
3 公司不存在控股股东情况的特别说明
√适用□不适用
本公司股东持股较为分散，无直接持有本公司 5％以上股份的股东（不包括香港中央结算（代
理人）有限公司）。香港中央结算（代理人）有限公司所持股份为 H 股非登记股东所有。
4 报告期内控股股东变更情况索引及日期
□适用√不适用
5 公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图
□适用 √不适用
(二) 实际控制人情况
1 法人
□适用 √不适用
2 自然人
□适用 √不适用
3 公司不存在实际控制人情况的特别说明
□适用√不适用
4 报告期内实际控制人变更情况索引及日期
□适用√不适用
5 公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
□适用 √不适用
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6 实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司
□适用√不适用
(三) 控股股东及实际控制人其他情况介绍
□适用√不适用
五、 其他持股在百分之十以上的法人股东
□适用 √不适用
六、 股份限制减持情况说明
□适用√不适用
第七节 优先股相关情况
□适用 √不适用
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第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况
一、持股变动情况及报酬情况
(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
√适用□不适用
单位：万股
报告期内从
是否在公司
任期起始 任期终止 年初 年末 年度内股份 增减变动 公司获得的
姓名 职务(注) 性别 年龄 关联方获取
日期 日期 持股数 持股数 增减变动量 原因 税前报酬总
报酬
额（万元）
董事长、
执 行 董
周杰 男 49 2016-10-28 2017-12-30 0 0 0 20.39 否
事、党委
书记
执 行 董
事、总经
瞿秋平 男 55 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 76.92 否
理、党委
副书记
非执行董
余莉萍 女 54 2015-06-08 2017-12-30 0 0 0 0 是
事
非执行董
陈斌 男 35 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 0 否
事
非执行董
许建国 男 52 2016-10-18 2017-12-30 0 0 0 0 否
事
非执行董
王鸿祥 男 60 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 7.5 否
事
非执行董
沈铁冬 男 47 2015-06-08 2017-12-30 0 0 0 0 是
事
非执行董
张新玫 女 57 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 0 是
事
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2016 年年度报告
独立非执
刘志敏 男 65 2014-12-30 2017-12-30 100 100 0 21 是
行董事
独立非执
肖遂宁 男 68 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 21 是
行董事
独立非执 2017-12-30
冯仑 男 57 2014-12-30 0 0 0 16 是
行董事
独立非执
李光荣 男 53 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 19 是
行董事
独立非执
张鸣 男 58 2016-6-12 2017-12-30 0 0 0 1.67 是
行董事
董事长、
王开国 执 行 董
男 58 2014-12-30 2016-7-29 0 0 0 93.13 否
（离任） 事、党委
书记
徐潮 非执行董
男 61 2014-12-30 2016-7-29 0 0 0 5.92 否
（离任） 事
吕长江 独立非执
男 51 2014-12-30 2016-6-12 0 0 0 19 否
（离任） 行董事
监事会主
寿伟光 男 53 2015-07-08 2017-12-30 0 0 0 0 否
席
监事会副
主席、纪
杨庆忠 委书记、 男 60 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 70.94 否
党委副书
记
李林 监事 男 54 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 0 是
郑小芸 监事 女 54 2015-9-21 2017-12-30 0 0 0 0 是
程峰 监事 男 45 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 0 是
陈辉峰 监事 男 50 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 0 否
冯煌 监事 男 45 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 0 是
宋春风 监事 男 47 2016-7-11 2017-12-30 0 0 0 0 是
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2016 年年度报告
仇夏萍 职工监事 女 56 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 238.95 否
王美娟 职工监事 女 52 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 356.43 否
胡海蓉 职工监事 女 45 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 355.35 否
宋世浩 职工监事 男 47 2015-07-08 2017-12-30 0 0 0 328.23 否
胡京武
监事 男 61 2014-12-30 2016-03-30 0 0 0 0 是
（离任）
许奇
监事 男 54 2014-12-30 2016-12-29 0 0 0 0 是
（离任）
吉宇光 副总经理 男 59 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 70.94 否
任澎 副总经理 男 54 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 70.94 否
宫里啓暉 副总经理 男 51 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 669.78 否
裴长江 副总经理 男 51 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 70.94 否
首席风险
王建业 官兼合规 男 56 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 474.76 否
总监
李础前 财务总监 男 59 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 474.76 否
首席信息
毛宇星 男 45 2016-9-19 2017-12-30 0 0 0 267.02 否
执行官
董事会秘
黄正红 男 41 2015-3-12 2017-12-30 0 0 0 403.94 否
书
总经理助
李建国 男 53 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 455.50 否
理
总经理助
陈春钱 男 53 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 434.61 否
理
总经理助
张向阳 男 51 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 390.71 否
理
总经理助
林涌 男 47 2014-12-30 2017-12-30 0 0 0 1,549.40 否
理
李迅雷
副总经理 男 53 2014-12-30 2016-12-1 0 0 0 987.29 否
（离任）
合计 / / / / / 100 100 0 / 4,906.63 /
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2016 年年度报告
注：1.税前报酬总额中，外币部分按 2016 年 12 月 30 日中国外汇交易中心公布的银行间外汇市场人民币汇率中间价折算。
2.上述合计数据不包含在海通银行领取薪酬的副总经理宫里啓暉，在海通国际控股及海通国际证券领取薪酬的公司总经理助理李建国、林涌，以及在海通开元领取薪酬的公
司总经理助理张向阳。
3.上述董事、监事和高级管理人员在报告期内从公司获得的税前报酬总额包含归属于 2015 年的绩效工资。
姓名 主要工作经历
执行董事（2 名）
1967 年出生，工学硕士，2016 年 10 月 28 日至今担任公司董事长，2016 年 7 月至今担任公司党委书记。周先生 1992 年 2 月至 1996
年 6 月在上海万国证券有限公司投资银行部工作；1996 年 6 月至 2001 年 12 月先后担任上海上实资产经营有限公司投资部经理、副总
经理、董事长兼总经理；2001 年 12 月至 2003 年 4 月担任上海实业医药科技（集团）有限公司董事兼总经理；2002 年 1 月至 2016 年
7 月，先后担任上海实业控股有限公司（于香港联交所上市，股份代号：0363）执行董事兼副行政总裁、执行董事兼常务副总裁、副
周杰 董事长兼行政总裁；2004 年 8 月至 2016 年 7 月，先后担任上海上实（集团）有限公司策划总监、执行董事兼副总裁、执行董事兼常
务副总裁、总裁兼党委副书记；2010 年 3 月至 2012 年 5 月担任上海医药集团股份有限公司（于上交所上市，股份代号：601607；于
香港联交所上市，股份代号：02607）监事长，2012 年 6 月至 2013 年 6 月、2016 年 5 月至 2016 年 7 月担任上海医药集团股份有限公
司董事长兼党委书记；2009 年 1 月至 2016 年 7 月担任中芯国际集成电路制造有限公司（于纽约证券交易所上市，股份代号：SMI；于
香港联交所上市，股份代号：00981）非执行董事。
1961 年出生，经济学硕士，高级会计师，2014 年 6 月 25 日至今担任本公司执行董事、总经理、党委副书记。瞿先生 1980 年 9 月至
1983 年 12 月担任中国人民银行上海市南市区办事处会计员、副科长、团委书记；1984 年 1 月至 1992 年 9 月担任中国工商银行上海
市南市区办事处副科长、科长；1992 年 9 月至 1995 年 11 月担任中国工商银行上海市分行南市支行副行长；1995 年 11 月至 1996 年
瞿秋平 12 月担任中国工商银行上海市分行会计出纳处副处长（其中，1995 年 12 月至 1996 年 12 月主持中国工商银行上海市嘉定支行党政工
作）；1996 年 12 月至 1999 年 3 月担任中国工商银行上海市宝山支行行长、党委副书记；1999 年 3 月至 1999 年 12 月担任中国工商
银行上海市分行会计结算处处长；1999 年 12 月至 2000 年 6 月担任中国工商银行上海市分行行长助理；2000 年 6 月至 2005 年 2 月担
任中国工商银行上海市分行副行长（其中，2002 年 9 月至 2003 年 9 月在美国宾夕法尼亚大学任访问学者）；2005 年 2 月至 2008 年 9
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月担任中国工商银行江苏省分行副行长；2008 年 9 月至 2008 年 11 月担任上海银行党委副书记、副董事长；2008 年 11 月至 2010 年
12 月担任上海银行行长、党委副书记、副董事长；2010 年 12 月至 2012 月 8 月担任中国证监会派出机构工作协调部主任；2012 年 8
月至 2014 年 4 月担任中国证监会非上市公众公司监管部主任。瞿先生 2015 年 10 月至今担任中国证券业协会自律监察专业委员会主
任委员；2015 年 11 月至今担任中国上市公司协会金融服务专业委员会主任委员；2016 年 10 月至今被聘为国务院参事室金融研究中
心专家委员会委员。
非执行董事（6 名）
1962 年出生，工商管理硕士，高级会计师，2015 年 6 月 8 日至今担任本公司非执行董事，2010 年 8 月至今担任光明食品（集团）有限
公司副总裁。余女士 1996 年 8 月至 2006 年 4 月在上海轻工业局、上海轻工控股（集团）公司担任多个职位，包括财务处副处长、财务
部经理、副总会计师；2006 年 8 月至 2008 年 8 月担任上海益民食品一厂（集团）有限公司党委委员、副总裁、财务总监；2008 年 8 月
余莉萍
至 2010 年 8 月担任上海广电（集团）有限公司财务总监。余女士 2013 年 9 月至今担任农工商超市（集团）有限公司监事会主席；2014
年 3 月至今担任上海轻工控股（集团）公司法定代表人；2014 年 9 月至今担任光明食品集团财务有限公司监事会主席；2015 年 3 月至
今担任上海益民食品集团监事会主席。
1981 年出生，硕士研究生，2014 年 12 月 30 日至今担任本公司非执行董事，2017 年 2 月至今担任上海海烟投资管理有限公司副总经
理。陈先生 2003 年 7 月至 2010 年 1 月担任上海烟草（集团）公司投资管理处科员；2010 年 1 月至 2016 年 10 月担任上海烟草（集
陈斌 团）公司（现更名为：上海烟草集团有限责任公司）投资管理处科长助理、科长、处长助理；2014 年 4 月至 2017 年 2 月担任上海海
烟投资管理有限公司总经理助理。陈先生自 2014 年 10 月至今担任东方证券股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为
600958；该公司于香港联交所上市，股票代码为 03958）非执行董事。
1964 年出生，专业会计学硕士，高级会计师，2016 年 10 月 18 日至今担任本公司非执行董事，2013 年 4 月至今担任上海电气（集团）
总公司财务预算部部长。许先生 1984 年 7 月至 2001 年 12 月在上海电缆厂财务处、审计室工作；2002 年 1 月至 2004 年 3 月在上海电
许建国
气（集团）总公司稽察室工作；2004 年 4 月至 2005 年 9 月在上海电气资产管理有限公司资产财务部工作；2005 年 9 月至 2008 年 8 月
担任上海电气资产管理有限公司管理一部财务经理助理，期间 2006 年 3 月至 2008 年 8 月同时担任上海力达重工制造有限公司财务总
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监；2008 年 8 月至 2009 年 12 月担任上海电气资产管理有限公司资产财务部副部长；2009 年 12 月至 2013 年 4 月担任上海电气（集
团）总公司财务预算部副部长。许先生 2016 年 5 月至今担任上海集优机械股份有限公司（该公司于香港联交所上市，股票代码为 02345）
监事长；2016 年 6 月至今担任上海海立（集团）股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600619）董事；2015 年 3 月至今担
任上海人寿保险股份有限公司董事；2013 年 4 月至今担任上海电气集团财务有限责任公司董事；2016 年 6 月至今担任上海微电子（集
团）装备股份有限公司董事；2016 年 11 月至今担任东方证券股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600958；该公司于香港
联交所上市，股票代码为 03958）非执行董事。
1956 年出生，工商管理硕士，正高级会计师，2011 年 5 月 16 日至今担任本公司非执行董事。1998 年 12 月至 2016 年 9 月担任申能（集
王鸿祥
团）有限公司副总会计师。王先生自大学毕业后拥有超过 20 年的会计财务工作经验，曾于上海财经大学担任副教授多年。
1959 年出生，工商管理硕士，正高级会计师，2014 年 12 月 30 日至今担任本公司非执行董事，2014 年 12 月至今担任上海久事（集
团）有限公司副总裁。张女士 1981 年 3 月至 1995 年 10 月担任上海冶金工业局财务处科员、副主任科员、主任科员、副处长；1995
年 10 月至 1998 年 11 月担任上海冶金控股集团公司财务部副部长、部长、副总会计师；1998 年 11 月至 2004 年 11 月担任上诲久事公
张新玫
司（现为“上海久事（集团）有限公司”）财务管理总部经理、资金管理总部经理；2004 年 11 月至 2014 年 12 月担任上海久事公司
总会计师；2012 年至 2016 年 9 月担任申银万国证券股份有限公司（现为“申万宏源集团股份有限公司（该公司于深交所上市，股票
代码为 000166）”）董事；2015 年 6 月至 2016 年 5 月担任申能股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600642）董事。
1969 年出生，经济学博士，2015 年 6 月 8 日至今担任本公司非执行董事，2014 年 12 月至今担任辽宁能源投资（集团）有限责任公司
副董事长、党委副书记、总经理。沈先生 1992 年 6 月至 1993 年 6 月在共青团辽宁省委员会学校部工作，担任驻会主席；1993 年 7 月
沈铁冬 至 1999 年 9 月在辽宁省国际信托投资公司工作，担任信托部副部长；1999 年 9 月至 2002 年 1 月在辽宁省国际合作（集团）公司工作，
担任资本运营部部长；2002 年 2 月至 2009 年 12 月在辽宁能源投资（集团）有限责任公司工作，担任副总经理；2009 年 12 月至 2014
年 12 月在辽宁省盘锦市人民政府工作，先后担任副市长,市委常委、秘书长。
独立非执行董事（5 名）
刘志敏 1951 年出生，工商管理学士，自 2011 年 11 月 28 日至今担任本公司独立非执行董事，自 1996 年至今担任百德能控股有限公司董事总
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经理。刘先生 2013 年 11 月至 2016 年 6 月担任方正东亚信托有限责任公司（由中国银行业监督管理委员会所监管及注册地为中国武汉)
的独立非执行董事；2013 年 12 月至 2016 年 6 月担任开达集团有限公司(该公司于香港联交所上市，股票代码为 00180.HK) 的非执行
董事；2014 年 7 月至 2016 年 4 月担任 Japfa Ltd.(该公司于新加坡交易所上市，股票代码为 UD2) 的独立非执行董事。刘先生自 2004
年 8 月至今担任星和有限公司(该公司于新加坡交易所上市，股票代码为 CC3)的独立非执行董事；2013 年 6 月至今担任华联酒店房地
产信托管理有限公司和华联酒店信托管理有限公司(此两家公司分别为华联酒店信托(该公司于新加坡交易所上市，股票代码为 SK7)之
房地产信托管理人和信托管理人)的独立非执行董事；2015 年 5 月至今担任大连万达商业地产股份有限公司的监事会独立监事；2015 年
10 月至今担任 STT GDC Pte.Ltd.的独立非执行董事。刘先生在亚洲金融服务领域拥有多于 35 年的经验，刘先生的金融和策略专长以
及他与世界许多地方的主要大企业和业务往来的经验对本公司董事会是一种资产，他亦是香港证券及期货事务监察委员会的收购上诉
委员会委员和收购及合并委员会副主席。
1948 年出生，2013 年 5 月 27 日至今担任本公司独立非执行董事。肖先生 1968 年 7 月至 1971 年 9 月担任云南水利发电建设公司三分
公司电工、班长；1971 年 9 月至 1975 年 1 月担任水利发电建设公司喷水洞工区机电排长、电力技术员、工程师；1975 年 1 月至 1984
年 2 月担任云南电力设计院电气设计员、技术员、工程师；1984 年 2 月至 1985 年 8 月担任电力设计院发电厂发电室副主任；1985 年 1
月至 1987 年 8 月担任昆明银鼎实业公司总经理；1987 年 8 月至 1990 年 9 月担任云南省电力设计院代总经济师、代总会计师；1990 年
肖遂宁 9 月至 1995 年 11 月担任交通银行重庆分行人事教育处处长、总经理助理、分行总助兼房地产开发公司总经理、分行副总经理和党组成
员；1995 年 11 月至 1999 年 8 月担任交通银行珠海分行行长、党组书记；1999 年 8 月至 2007 年 2 月担任交通银行深圳分行行长、党
组书记；2007 年 2 月至 2012 年 11 月担任深圳发展银行总行行长、董事长。肖先生自 2013 年 7 月至今担任北京清新环境技术股份有
限公司（该公司于深交所上市，股票代码为 002573）独立董事，自 2013 年 8 月至今担任中润资源投资股份有限公司（该公司于深交
所上市，股票代码为 000506）独立董事。
1959 年出生，法学博士，公共政策硕士学位（MPP），2014 年 12 月 30 日至今担任本公司独立非执行董事，1993 年 1 月至今担任万通
冯仑 投资控股股份有限公司董事长。冯先生 1984 年 9 月至 1990 年 12 月在中央党校、中宣部和国家体改委任讲师和研究员。冯先生自
1991 年 1 月至 1991 年 12 月创办海南农业高技术投资联合开发总公司，自 1992 年 1 月至 1992 年 12 月创办海南万通企业（集团）有
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限公司，并任董事长。
1963 年出生，经济学博士，2014 年 12 月 30 日至今担任本公司独立非执行董事，2004 年 12 月至今担任华安财产保险股份有限公司董
事长。李先生 1987 年 7 月至 1993 年 4 月担任湖南省人民政府财贸办科长，1993 年 4 月至 1995 年 10 月担任中国银行湖南省分行证券
李光荣
部经理；1995 年 10 月至 1997 年 12 月担任光大银行广州分行业务发展部总经理。李先生 1998 年 1 月至今担任特华投资控股有限公司
董事长，2014 年 6 月至今担任中国民生投资股份有限公司执行董事、董事会咨询委员会主席。
1958 年出生，经济学博士、教授、高级研究员，2016 年 6 月 12 日至今担任本公司独立非执行董事，现任上海财经大学会计学院教师。
张先生于 1983 年自上海财经大学毕业后至今一直在该校任教，先后担任会计学院教研主任、副系主任和副院长职务，现任教授和博士
生导师。张先生于 2008 年 5 月 8 日至 2014 年 12 月 30 日担任本公司独立董事，2010 年 5 月至 2016 年 5 月担任上海申达股份有限公司
张鸣 （该公司于上交所上市，股票代码为 600626）独立董事；2009 年 5 月至今担任上工申贝（集团）股份有限公司（该公司于上交所上市，
股票代码为 600843）独立董事；2011 年 6 月至今担任上海金桥出口加工区开发股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600639）
独立董事；2015 年 5 月至今担任无锡商业大厦大东方股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600327）独立董事；2016 年 5
月至今，担任上海浦东发展银行股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600000）独立董事。
离任董事（3 名）
1958 年出生，经济学博士，高级经济师，1995 年 2 月加入本公司担任副总经理，并自 1998 年 5 月至 2016 年 7 月 29 日担任本公司董
事长。王先生 1990 年 7 月至 1995 年 2 月在国家国有资产管理局科研所担任多个职位，包括科研所副所长；1992 年 3 月至 1994 年 2
月担任国家国有资产管理局政策法规司政研处处长。王先生 1995 年 2 月至 1997 年 11 月担任本公司副总经理；1997 年 11 月至 1998
王开国
年 12 月担任本公司党组书记；1997 年 11 月至 2001 年 5 月担任本公司总经理；1998 年 12 月至 2016 年 7 月担任本公司党委书记；
1999 年 4 月至 2016 年 9 月担任上海证券交易所理事；2002 年 7 月至 2016 年 12 月担任中国证券业协会副会长。王先生 2014 年 5 月
至今担任上海金融业联合会副理事长；2015 年 9 月至今担任上海股权投资协会会长。
1955 年出生，工商管理硕士, 高级经济师，2011 年 5 月 16 日至 2016 年 7 月 29 日担任本公司非执行董事。徐先生 1986 年至 1994 年 6
徐潮
月先后担任上海汽轮机厂的机关行政党支部副书记、机关行政党支部书记和改革办副主任；1996 年 8 月至 2004 年 10 月先后担任上海
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汽轮机有限公司的财务处长、财务部长、财务总监等职务；2004 年 10 月至 2006 年 10 月担任该公司副总裁；2006 年 10 月至 2013 年
12 月加入上海电气资产管理有限公司并先后担任了多个职务，包括 2007 年 3 月至 2011 年 10 月担任财务总监，2008 年 5 月至 2013 年
12 月担任副总裁；2010 年 10 月至 2011 年 10 月担任上海电气（集团）总公司财务预算部部长；2010 年 5 月至 2013 年 12 月担任上海
集优机械股份有限公司（该公司于香港联交所上市，股票代码为 02345）监事长(2012 年 12 月至 2013 年 12 月担任副董事长)；2011 年
6 月至 2013 年年底担任上海自动化仪表股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600848）监事长；2010 年 5 月至 2015 年 3
月担任上海电气实业公司执行董事、法定代表人及总经理；2013 年 12 月 2016 年 7 月担任上海电气集团总公司副总经济师兼投资部部
长；2011 年 3 月至 2016 年 7 月担任东方证券股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600958）非执行董事；2011 年 6 月至
2016 年 7 月担任上海海立（集团）股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600619）副董事长；2015 年 3 月至 2016 年 7 月
担任上海电气香港公司董事、总经理。
1965 年出生，数量经济学博士，2014 年 12 月 30 日至 2016 年 6 月 12 日担任本公司独立非执行董事。吕先生 1989 年 6 月至 2001 年 5
月担任吉林大学商学院会计系副系主任、系主任；1999 年 1 月至 1999 年 9 月在荷兰 NYENRODE 大学进行高级管理项目学习；2004 年 9
月至 2005 年 9 月在美国加州大学担任富布莱特高级研究学者；2001 年 5 月至 2006 年 2 月在吉林大学商学院任副院长、教授、博士生
吕长江 导师。吕先生自 2006 年 2 月至今担任复旦大学管理学院会计系任主任、副院长、教授、博士生导师。吕先生还是财政部会计准则咨询
委员会专家组成员，《中国会计评论》副主编，曾获得国务院政府特殊津贴，教育部新世纪优秀人才培养计划，宝钢优秀教师教育奖。
吕先生曾担任以下公司独立董事：长春高新技术产业（集团）股份有限公司、东方财富信息股份有限公司、浙江中国小商品城集团股份
有限公司、上海金丰投资股份有限公司、南通江山农药化工股份有限公司和中國天楹股份有限公司。
监事会主席
1963 年出生，经济学博士，应用经济学（金融方向）博士后，高级经济师，2015 年 7 月 8 日至今担任本公司监事，2015 年 7 月 21 日
至今担任本公司监事会主席。寿先生 1987 年 7 月至 1995 年 10 月在财政部驻上海专员办事处工作，先后担任科员、业务科副科长、工
寿伟光
业一科副科长、外贸金融科副科长、科长；1995 年 10 月至 1997 年 12 月担任上海市财政局综合计划处主任科员；1997 年 12 月至 1999
年 8 月担任上海市财政局第六分局副局长；1999 年 8 月至 2000 年 5 月担任上海国际信托投资公司人事处副处长；2000 年 5 月至 2002
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年 12 月担任上海国际集团有限公司党委委员、党委办公室主任、干部人事处处长、博士后工作办公室主任；2002 年 12 月至 2009 年 9
月担任上海国际集团有限公司副总经理、党委委员，兼任上海国际集团金融发展研究院常务副院长、博士后工作站副站长；2009 年 9 月
至 2013 年 3 月担任上海国有资产经营有限公司党委书记、总裁；2013 年 3 月至 2014 年 6 月担任山西省太原市人民政府副市长；2014
年 6 月至 2015 年 4 月担任山西省太原市委常委、副市长。
职工监事（5 名）
1956 年出生，硕士研究生，高级政工师，2004 年 5 月 21 日至今担任本公司监事，2011 年 5 月 16 日至今担任本公司监事会副主席，自
2008 年 10 月至今担任公司纪委书记，自 2014 年 2 月至今担任公司党委副书记。杨先生 1974 年 12 月至 1998 年 8 月在中国人民解放军
海军任职。杨先生曾于本公司担任不同职位，包括：1998 年 8 月至 2002 年 11 月担任党委办公室副主任兼纪委委员；1998 年 8 月至
杨庆忠
2003 年 8 月担任党委组织部副部长；2003 年 5 月至 2005 年 4 月担任培训中心总经理；2002 年 11 月至 2013 年 2 月担任党群工作部主
任；2003 年 8 月至 2013 年 4 月担任人力资源开发部总经理；2003 年 8 月至 2013 年 4 月担任党委组织部部长；2013 年 7 月至 2014 年
12 月期间担任公司工会主席。
1960 年出生，工商管理硕士，高级会计师，2007 年 7 月 16 日至今担任公司监事，2014 年 11 月至 2016 年 5 月担任公司计划财务部总
经理。仇女士 1980 年 8 月至 1992 年 8 月在中国工商银行杨浦分行任职；1993 年 3 月至 1993 年 8 月在中国工商银行浦东分行任职；
1993 年 8 月至 1994 年 11 月在华夏证券有限公司东方路营业部任职。仇女士曾于本公司担任不同职位，包括：1994 年 11 月至 1996 年
8 月担任本公司计划财务部干部；1996 年 8 月至 1998 年 4 月担任财务会计部财务部科长；1998 年 4 月至 2000 年 7 月担任财务会计部
仇夏萍 总经理助理；2000 年 7 月至 2009 年 3 月担任财务会计部副总经理；2009 年 3 月至 2010 年 12 月担任计划财务部副总经理（主持工作）；
2010 年 12 月至 2014 年 11 月担任计划财务部副总经理（部门正职待遇）。仇女士 2005 年 10 月至 2016 年 12 月担任海通期货有限公司
董事，2008 年 10 月至 2016 年 11 月担任海通开元投资有限公司董事，2008 年 10 月至 2016 年 11 月担任富国基金管理有限公司监事，
2010 年 11 月至 2016 年 11 月担任海通吉禾股权投资基金管理有限责任公司监事，2012 年 6 月至 2017 年 1 月担任海通创意资本管理有
限公司监事。
王美娟 1964 年出生，经济学硕士，高级会计师，2014 年 12 月 30 日至今担任本公司监事，2011 年 3 月至今担任公司稽核部总经理。王女士
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2016 年年度报告
1988 年 1 月至 1994 年 10 月担任上海建材学院管理工程系讲师；1992 年 5 月至 2001 年 5 月担任大华会计师事务所高级经理。王女士
曾于本公司担任不同职位，包括：2001 年 5 月至 2001 年 8 月担任稽核部部门经理；2001 年 8 月至 2002 年 3 月担任稽核部总经理助
理；2002 年 3 月至 2006 年 5 月担任稽核部副总经理；2006 年 5 月至 2006 年 9 月担任风险控制总部副总经理（部门正职待遇）；2006
年 9 月至 2011 年 3 月担任首席稽核官兼风险控制总部副总经理（部门正职待遇）。王女士 2005 年 7 月至今担任海通期货有限公司监
事长，2008 年 10 月至今担任海通开元投资有限公司董事，2010 年 12 月至今担任吉林省现代农业和新兴产业投资基金有限公司监事，
2011 年 1 月至今担任西安航天新能源产业基金投资有限公司董事，2012 年 4 月至今担任海通创新证券投资有限公司监事，2012 年 9 月
至今担任海通国际证券集团有限公司董事（该公司于香港联交所上市，股票代码为 0665），2014 年 1 月至今担任海通恒信国际租赁有
限公司监事，2014 年 1 月至今担任海通恒运国际租赁有限公司监事，2014 年 1 月至今担任上海泛圆投资发展有限公司监事，2014 年 7
月至今担任海通恒信融资租赁（上海）有限公司监事。
1971 年出生，法学学士，经济师，2014 年 12 月 30 日至今担任本公司监事，2013 年 3 月至今担任本公司党群工作部主任兼人力资源部
副总经理。胡女士曾于本公司担任不同职位，包括：1993 年 7 月至 1995 年 6 月在上海宝山营业部任职；1995 年 6 月至 1996 年 5 月在
上海业务总部办公室任职；1996 年 5 月至 1998 年 3 月在总经理办公室任职；1998 年 3 月至 2001 年 3 月担任总经理办公室外事科副科
胡海蓉
长；2001 年 3 月至 2005 年 5 月担任人力资源开发部调配科副科长、科长；2005 年 5 月至 2010 年 12 月担任人力资源开发部总经理助
理；2010 年 12 月至 2013 年 2 月担任人力资源开发部副总经理。胡女士自 2012 年 6 月至今担任海通创意资本管理有限公司董事，自
2014 年 12 月至今担任本公司工会副主席。
1969 年出生，工商管理硕士，2015 年 7 月 8 日至今担任本公司监事，2016 年 4 月至今担任公司合规与风险管理总部总经理。宋先生
1992 年 7 月至 1996 年 6 月在包头钢铁公司第五中学担任教师；1996 年 6 月至 2000 年 3 月在包头信托投资公司工作，先后担任证券
营业部经理、信托营业部经理；2000 年 3 月至 2006 年 3 月在本公司天津营业部工作，先后担任总经理助理、副总经理；2006 年 3 月
宋世浩
至 2009 年 8 月在本公司兰州业务总部担任副总经理（主持工作）；2009 年 8 月至 2012 年 2 月在本公司甘肃分公司担任总经理；2011
年 9 月至 2013 年 1 月在本公司运营中心担任副总经理，2013 年 1 月至 2016 年 4 月在本公司合规与风险管理总部担任副总经理（主持
工作）。宋先生自 2013 年 4 月至 2016 年 10 月担任上海海通证券资产管理有限公司董事，2016 年 10 月至今担任上海海通证券资产管
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理有限公司监事。
股东监事（6 名）
1962 年出生，工商管理硕士，2013 年 5 月 27 日至今担任本公司监事，2014 年 4 月至今担任光明食品（集团）有限公司财务总监。李
先生 1984 年 7 月至 1996 年 12 月担任上海财经大学会计学院教师；1997 年 1 月至 2001 年 3 月担任上海淮海商业（集团）有限公司副
总会计师；2001 年 4 月至 2001 年 6 月担任上海农工商（集团）总公司财务副总监；2001 年 7 月至 2007 年 8 月担任上海市都市农商社
李林
股份有限公司董事、副总裁、财务总监；2007 年 9 月至 2010 年 7 月担任农工商房地产（集团）股份有限公司董事、副总裁、财务总监；
2010 年 8 月至 2014 年 4 月担任光明食品（集团）有限公司财务部总经理。李先生自 2014 年 12 月至今担任光明食品集团财务有限公司
董事长，自 2014 年 10 月至今担任赛领资本管理有限公司董事，自 2014 年 10 月至今担任赛领国际投资基金（上海）有限公司董事。
1962 年出生，会计学硕士，高级会计师，2015 年 9 月 21 日至今担任本公司监事，2015 年 6 月至今任上海百联集团股份有限公司（该
公司于上交所上市，股票代码为 600827）财务总监，2015 年 8 月至今任上海百联集团股份有限公司董事会秘书。郑女士 1982 年 9 月至
1999 年 7 月曾任上海永久股份有限公司财务部会计、经理助理、副经理；1999 年 7 月至 2002 年 3 月担任上海市广告装潢公司财务总
监；2002 年 3 月至 2002 年 12 月担任上海一百（集团）有限公司财务部副经理；2002 年 12 月至 2003 年 10 月担任上海全方投资管理
郑小芸
有限公司财务总监；2003 年 10 月至 2005 年 7 月担任上海百联集团有限公司综合事业部财务总监；2005 年 7 月至 2010 年 8 月担任上
海百联投资管理有限公司财务总监；2010 年 8 月至 2014 年 7 月担任上海百联集团资产经营管理有限公司财务总监；2014 年 7 月至 2015
年 6 月担任百联电子商务有限公司财务总监；2014 年 3 月至 2014 年 7 月担任上海百红商业贸易有限公司董事、华联集团资产托管有限
公司董事长。
1971 年出生，工商管理硕士，2014 年 12 月 30 日至今担任本公司监事，2013 年 10 月至今担任上海报业集团党委委员、副总经理。程
先生 1994 年 7 月至 1995 年 3 月在上海交通大学管理学院学生组工作；1995 年 3 月至 1996 年 5 月在上海市对外经济贸易委员会外经处
程峰 工作；1996 年 5 月至 2001 年 2 月在上海市对外经济贸易委员会团委工作，任职包括副书记、书记；2001 年 2 月至 2002 年 6 月担任上
海机械进出口（集团）有限公司副总裁（挂职锻炼）；2002 年 6 月至 2005 年 4 月在上海市对外经济贸易委员会技术进口处和科技发展
与技术贸易处工作，任职包括副处长、处长；2005 年 4 月至 2013 年 10 月在上海国际集团工作，任职包括办公室主任、信息中心主任、
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行政管理总部总经理（兼任上海国盛典当有限公司董事长、总经理）、上海国际集团金融服务有限公司党委副书记、总经理、党委书记、
董事长、上海国有资产经营有限公司党委书记、董事长。程先生 2014 年 3 月至今担任上海上报资产管理有限公司董事长，2014 年 5 月
至今担任上海新华发行集团有限公司、上海新华传媒股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600825）董事，2014 年 8 月至
今担任上海上报传悦置业发展有限公司董事长，2014 年 9 月至今担任上海文汇新民实业有限公司执行董事、界面（上海）网络科技有
限公司监事会主席，2014 年 10 月至今担任上海东方明珠房地产有限公司董事，2015 年 5 月至今担任上海瑞力投资基金管理有限公司
董事长、上海申闻实业有限公司执行董事，自 2016 年 2 月至今担任上海东方票务有限公司董事长、上海人才市场报社有限公司执行董
事、上海房地产时报社有限公司执行董事，2016 年 4 月至今担任上海文化产权交易所股份有限公司董事长、上海解放传媒信息发展有
限公司执行董事，2016 年 7 月至今担任上海东方报业有限公司副董事长，2016 年 11 月至今担任汇添富基金管理股份有限公司董事。
程先生 2014 年 3 月至 2015 年 12 月曾担任上海上报资产管理有限公司总经理，2014 年 4 月至 2015 年 8 月曾担任上海申地资产管理有
限公司执行董事。
1966 年出生，工商管理硕士，高级国际商务师，2014 年 12 月 30 日至今担任本公司监事，2013 年 12 月至今担任上海东浩兰生国际服
务贸易（集团）有限公司投资发展部总经理。陈先生 1989 年 8 月至 1996 年 1 月在上海市轻工业品进出口有限公司工作，任日用品分公
司副总经理；1996 年 1 月至 2002 年 1 月在上海轻工国际（集团）有限公司工作，任职包括五金分公司总经理；2002 年 1 月至 3 月担任
陈辉峰 上海市轻工业品进出口有限公司副总经理；2002 年 3 月至 2003 年 12 月担任上海轻工国际发展有限公司副总经理；2003 年 12 月至 2007
年 12 月担任上海兰生股份有限公司常务副总经理、总经理；2007 年 12 月至 2013 年 12 月担任上海兰生（集团）有限公司营运部、投
资管理部总经理；2014 年 5 月至 2016 年 1 月担任上海中信国健药业股份有限公司董事。陈先生 2012 年 6 月至今担任上海兰生股份有
限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600826）董事，2016 年 7 月至今担任上海东浩兰生会展集团总裁。
1971 年出生，工商管理硕士，经济师，企业法律顾问，2014 年 12 月 30 日至今担任本公司监事，冯先生 1999 年 1 月加入上实投资（上
海）有限公司，先后担任多个职位，包括 2012 年 12 月至今担任上实投资（上海）有限公司董事、总裁，2014 年 9 月至今担任上实投
冯煌
资（上海）有限公司副董事长。冯先生自 2004 年 7 月至今担任上海陆家嘴金融贸易区联合发展有限公司董事，2012 年 4 月至今担任上
海实业投资有限公司董事长、南洋酒店（香港）有限公司董事长，2014 年 1 月至今担任上海国金租赁有限公司副董事长，2014 年 5 月
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至今担任上海上实集团财务有限公司董事，2014 年 12 月至今担任上海上实资产经营有限公司董事长，2014 年 12 月至今担任上海上实
投资管理咨询有限公司董事长及总裁，2015 年 1 月至今担任上海浦东科技投资有限公司监事，2015 年 2 月至今担任上海上实金融服务
控股有限公司董事，2015 年 12 月至今担任 Shanghai International Shanghai Growth Investment Limited（沪光国际上海发展投资
有限公司，该公司于香港联交所上市，股票代码为 0770）非执行董事，2015 年 12 月至今担任上海上投资产经营有限公司董事。冯先生
2011 年 5 月 16 日至 2014 年 12 月 30 日担任本公司董事。
1969 年出生，法学博士，2016 年 7 月 11 日至今担任本公司监事，2016 年 3 月至今担任中国船东互保协会总经理。宋先生 1992 年 8 月
至 1996 年 9 月在中国远洋运输（集团）总公司（以下简称“中远”）工作，先后担任保赔处干部、商务处干部、运输部商务处副主任科
员；1996 年 9 月至 1997 年 6 月在北京大学中远管理培训班学习；1997 年 6 月至 1998 年 9 月在中远美洲公司工作；1998 年 9 月至 2009
年 2 月在中远运输部工作，先后担任商务处主任科员、副处长、处长、商务室经理；2009 年 2 月至 2012 年 3 月担任中远和中国远洋控
宋春风 股股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 601919；该公司于香港联交所上市，股票代码为 01919）运输部商务室经理；2012
年 3 月至 2016 年 3 月担任中远(香港)保险顾问有限公司董事总经理。宋先生曾任深圳中远保险经纪公司董事长兼总经理，波罗的海国
际航运公会（丹麦）文件委员会委员，亚洲船东论坛保险委员会委员，现任中国海事仲裁委员会仲裁员、委员，华南国际贸易仲裁委员
会仲裁员，中国航海学会海运法规研究专业委员会副主任委员，中国海商法协会理事，北京大学海商法研究中心客座研究员。2017 年
2 月至今宋先生担任中国民生银行股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600016）董事。
离任监事（2 名）
1955 年出生，经济学学士，2013 年 10 月 16 日至 2016 年 3 月 30 日担任本公司监事，2013 年 5 月至 2016 年 3 月担任中国船东互保
协会总经理。胡先生于 1982 年 1 月至 1997 年 2 月期间在中远（集团）总公司担任不同职位，包括商务处保险科副科长及科长、运输
胡京武
部商务处副处长及处长、运输部副总经理；1997 年 2 月至 2000 年 10 月担任中国保赔服务（香港）有限公司董事、副总经理；2000
年 10 月至 2013 年 5 月担任中国船东互保协会常务副总经理。
许奇 1962 年出生，硕士研究生，会计师，高级国际财务管理师，2007 年 7 月 16 日至 2016 年 12 月 29 日担任本公司监事，2015 年 6 月至今
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担任上海东方明珠新媒体股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码为 600637）总会计师。许先生 1988 年 4 月至 2002 年 6 月在
上海氯碱先后担任多个职位，包括资产经营部副经理和资产财务部副经理；1996 年 3 月至 1997 年 4 月担任上海天原集团有限公司资产
财务部副经理；2002 年 7 月至 2003 年 3 月及 2004 年 3 月至 2015 年 6 月分别担任上海东方明珠（集团）股份有限公司计划财务部经
理、财务副总监及财务总监。许先生 2009 年 6 月至 2015 年 1 月担任申银万国证券股份有限公司监事，2015 年 1 月至 2016 年 8 月担任
申万宏源集团股份有限公司（该公司于深交所上市，股票代码为 000166）和申万宏源证券有限公司监事。
其他在任高级管理人员（12 名）
1957 年出生，硕士研究生，高级经济师，于 1995 年 11 月加入本公司，并自 1997 年 11 月至今担任本公司副总经理，主要负责国际业
务。吉先生 1983 年 8 月至 1988 年 11 月担任北京市计委财金处干部；1988 年 11 月至 1995 年 11 月在中国交通银行北京分行先后担任
多个职位，包括证券交易部副经理及经理；1995 年 11 月至 1997 年 11 月担任海通证券有限公司北京郎家园营业部负责人及总经理；
吉宇光 2010 年 12 月至 2011 年 5 月担任吉林省现代农业和新兴产业投资基金有限公司董事长；2004 年 11 月至 2011 年 3 月担任中国－比利时
直接股权投资基金董事；2003 年 4 月至 2016 年 3 月担任海富通基金管理有限公司董事。吉先生 2010 年 1 月至今担任海通国际证券集
团有限公司（该公司于香港联交所上市，股票代码为 0665）非执行董事，2011 年 3 月至今担任海通国际证券集团有限公司董事会主席，
2010 年 8 月至今担任海通国际控股有限公司董事，2011 年 3 月至今担任海通国际控股有限公司董事会主席。
1962 年出生，工商管理硕士，经济师，于 1996 年 3 月加入本公司，并自 1997 年 11 月至今担任本公司副总经理，主要负责投资银行业
务。任先生 1982 年 6 月至 1988 年 2 月在中国工商银行西湖办事处担任不同管理职位；1988 年 3 月至 1996 年 3 月在中国交通银行杭州
分行先后担任多个职务，包括储蓄业务主管及证券部经理等；1996 年 3 月至 1997 年 11 月担任海通证券有限公司杭州营业部经理；2008
任澎
年 10 月至 2011 年 8 月担任海通开元投资有限公司董事。任先生 2011 年 3 月至今担任中国－比利时直接股权投资基金董事，2014 年 7
月至今担任海通恒信金融集团有限公司、海通恒信国际租赁有限公司、海通恒运国际租赁有限公司、海通恒信融资租赁（上海）有限公
司董事长，2014 年 7 月至今担任上海泛圆投资发展有限公司董事。
1965 年出生，生物物理与生物化学硕士，于 2009 年 5 月加入本公司，并自 2012 年 3 月至今担任本公司副总经理，主要负责证券投
宮里啓暉
资、交易、上海自贸试验区分公司及海通银行业务。宫里先生 1993 年 4 月至 1994 年 3 月担任 Credit Suisse First Boston（现为
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Credit Suisse Group AG）固定收益部门经理；1994 年 4 月至 1998 年 3 月担任 Deutsche Genossenschaftsbank AG（现为 Deutsche
Zentral-Genossenschaftbank AG）东京分行的亚洲部主任；1998 年 4 月至 1999 年 9 月担任 J.P. Morgan 东京分行自营投资部全球市
场投资经理；1999 年 10 月至 2009 年 3 月担任 Nikko (Citi) Asset Management Co., Ltd.全球战略资产管理的基金经理、另类投资
高级基金经理、中国投资部总经理、大中华区总裁；2007 年 4 月至 2009 年 4 月担任融通基金管理有限公司董事兼股东代表，2009 年
5 月至 2012 年 3 月担任本公司国际业务部总经理。2015 年 9 月至今，宫里担任海通银行董事会主席；2016 年 12 月至今兼任海通银行
首席执行官、自营决策委员会主任、资本配置委员会委员、国际业务协调委员会委员。
1965 年出生，政治经济学硕士，于 2013 年 8 月加入本公司至今一直担任副总经理。裴先生 1993 年 7 月至 1996 年 7 月在上海万国证
券公司先后担任多个职务，包括研究部研究员、闸北营业部总经理助理、总经理；1996 年 8 月至 2002 年 10 月先后担任申银万国证券
裴长江 公司闸北营业部总经理、浙江管理总部副总经理、经纪总部副总经理；2002 年 10 月至 2013 年 8 月先后担任华宝信托投资有限责任公
司投资总监、华宝兴业基金管理有限公司董事、总经理。裴先生 2014 年 8 月至今担任富国基金管理有限公司董事，2014 年 11 月至今
担任上海海通证券资产管理有限公司董事长，2015 年 9 月至今担任海通期货有限公司董事长。
1960 年出生，硕士研究生，高级经济师，于 1994 年 8 月加入本公司，并自 2010 年 7 月至今担任本公司合规总监，自 2011 年 5 月至今
兼任本公司首席风险官（享受公司副总经理级待遇），自 2017 年 3 月至今兼任本公司合规法务部总经理，主要负责合规与风险管理部
门。王先生还是中国证券业协会合规专业委员会副主任委员、上海市证券同业公会合规与自律监察专业委员会主任。王先生 1984 年 8
月至 1990 年 8 月先后在中国人民银行内蒙古分行金融管理处教育处担任副主任科员、见习副处长、副处长；1990 年 8 月至 1992 年 5
王建业 月担任中国人民银行内蒙古分行金融管理处副处长；1992 年 5 月至 1993 年 3 月担任内蒙古自治区证券公司证券部副总经理，并于 1993
年 3 月至 1994 年 7 月担任该公司的副总经理。王先生亦曾于本公司担任不同职位，包括：1994 年 8 月至 1996 年 3 月担任交易部主管；
1996 年 3 月至 1998 年 9 月担任业务管理总部副总经理；1998 年 9 月至 2004 年 8 月担任综合业务管理总部总经理。王先生 2001 年 6
月至 2011 年 2 月担任本公司总经理助理；2005 年 3 月至 2006 年 6 月担任经纪业务总部总经理，并于 2008 年 10 月至 2011 年 3 月兼任
风险控制总部总经理，先后负责综合业务管理总部、经纪业务总部、信息技术部、经纪业务营运中心、销售交易总部、客户资产管理部
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及风险控制部。
1957 年出生，经济学硕士，高级经济师，于 1994 年 8 月加入本公司，并自 2007 年 7 月至今担任本公司财务总监（享受公司副总经理
待遇），主要负责公司财务工作。李先生还是中国证券业协会财务会计与风险控制专业委员会副主任委员、上海上市公司协会财务总
监委员会副主任委员。李先生 1988 年 7 月至 1991 年 8 月担任安徽省财政厅中企处副主任科员；1991 年 8 月至 1994 年 7 月担任安徽
省国有资产管理局科长。李先生亦曾于本公司担任不同职位，包括：1994 年 8 月至 1996 年 3 月担任计划财务部主管；1996 年 3 月至
李础前
1998 年 4 月担任财务会计部副总经理；1998 年 4 月至 2001 年 7 月担任财务会计部总经理；2001 年 7 月至 2007 年 7 月担任财务副总
监及财务会计部总经理。李先生自 2006 年 5 月至 2009 年 5 月担任上海界龙实业集团股份有限公司（该公司于上交所上市，股票代码
为 600836）董事，2012 年 6 月至 2016 年 10 月担任上海海通证券资产管理有限公司监事。李先生自 2003 年 4 月至今担任海富通基金
管理有限公司监事长，自 2010 年 6 月至今担任海富产业投资基金管理有限公司董事。
1971 年出生，理学博士，管理学博士后，教授级高级工程师，自 2016 年 9 月 19 日至今担任公司首席信息执行官、IT 治理委员会主任。
毛宇星先生 1993 年 8 月至 2001 年 9 月在中国工商银行上海市分行信息科技部工作，历任程序员、副科长、科长、副处长；2001 年 9
毛宇星 月至 2011 年 11 月在中国工商银行数据中心（上海）工作，历任总经理助理（副处级、正处级）、副总经理，党委委员；2011 年 11 月
至 2016 年 4 月担任中国工商银行总行信息科技部副总经理。同时，毛宇星先生还曾兼任中国人民银行、银监会、公安部、工信部等多
个专家委员会委员。
1975 年出生，经济学硕士，于 2001 年 7 月加入本公司，自 2015 年 3 月至今担任董事会秘书，自 2015 年 4 月至今担任本公司联席公
司秘书、联席授权代表。黄先生曾于本公司担任不同职位，包括：2001 年 7 月至 2003 年 12 月担任研究所行业分析师；2003 年 12 月
至 2011 年 3 月先后担任总经理办公室副科级秘书、正科级秘书、主任助理；2011 年 3 月至 2012 年 11 月担任战略发展与 IT 治理办公
黄正红
室副主任兼总经理办公室主任助理，2012 年 11 月至 2017 年 2 月担任战略发展部总经理。黄先生 2014 年 1 月至今担任海通恒信金融
集团有限公司、海通恒信国际租赁有限公司、海通恒运国际租赁有限公司、上海泛圆投资发展有限公司董事，2014 年 7 月至今担任海
通恒信融资租赁（上海）有限公司董事，2013 年 8 月至今担任上海海通资源管理有限公司董事。黄先生 2016 年 3 月至今担任海富通
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基金管理有限公司董事。
1963 年出生，经济学博士，于 1998 年加入本公司，自 2008 年至今担任本公司总经理助理。李先生 1992 年至 1998 年担任河南省证券
有限公司总经理；1998 年至 1999 年担任海通证券股份有限公司副总经理；1999 年 5 月至 2008 年 8 月担任富国基金管理有限公司副董
李建国 事长、总经理；2008 年 10 月至 2010 年 8 月担任海通国际控股有限公司董事长，2010 年 10 月至今担任海通国际控股有限公司副董事
长，2010 年 1 月至今担任海通国际证券集团有限公司（该公司于香港联交所上市，股票代码为 0665.HK）执行董事，2010 年 3 月至今
担任海通国际证券集团有限公司董事会副主席、战略发展委员会委员。
1963 年出生，经济学博士，于 1997 年 10 月加入本公司，自 2012 年 3 月至今担任总经理助理，负责公司经纪业务，兼任公司经纪业务
委员会主任、IT 治理委员会副主任、国际业务协调委员会委员，2017 年 2 月至今享受公司副总经理级待遇。陈先生还是中国证券业协
会融资融券业务委员会副主任委员、上海市证券同业公会证券纠纷调解专业委员会副主任。陈先生曾于本公司担任不同职位，包括：
陈春钱
1997 年 10 月至 1998 年 1 月担任深圳分公司业务部负责人；1998 年 1 月至 2000 年 3 月担任国际业务部副总经理；2000 年 3 月至 2000
年 12 月担任深圳分公司副总经理；2000 年 12 月至 2006 年 5 月担任投资管理部（深圳）总经理；2006 年 5 月至 2013 年 2 月担任销售
交易总部总经理，其中 2007 年 11 月至 2009 年 3 月兼任机构业务部总经理。陈先生 2015 年 1 月至今担任证通股份有限公司董事。
1965 年出生，工学学士，高级经济师，于 1996 年 5 月加入本公司，自 2014 年 12 月至今担任总经理助理，自 2013 年 3 月至今担任本
公司 PE 与产业资本投资委员会主任，主要负责直投业务。张先生 1983 年 12 月至 1988 年 4 月在太原市新华书店任职；1988 年 4 月至
1991 年 12 月在山西广播电视大学任职；1991 年 12 月至 1996 年 5 月在交通银行太原分行任职。张先生曾于本公司担任不同职位，包
括：1996 年 5 月至 2002 年 4 月担任太原营业部副总经理（主持工作）及总经理；2002 年 4 月至 2006 年 5 月先后担任综合业务管理
张向阳
总部副总经理及总经理；2006 年 5 月至 2008 年 10 月担任风险控制总部总经理；2008 年 10 月至 2012 年 11 月担任海通开元投资有限
公司董事、总经理、投资决策委员会主任，2012 年 6 月至 2015 年 8 月担任海通创意资本管理有限公司董事，2011 年 11 月至 2015 年
7 月担任海通创新资本管理有限公司董事长，2015 年 8 月至 2016 年 3 月担任海通创意资本管理有限公司董事长，2013 年 7 月至 2016
年 5 月担任海通新能源股权投资管理有限公司董事，2015 年 7 月至 2016 年 5 月担任海通新能源股权投资管理有限公司董事长。张先
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2016 年年度报告
生 2012 年 12 月至今担任海通开元投资有限公司董事长兼投资决策委员会主任，2016 年 3 月至今担任海通创意资本管理有限公司董
事，2016 年 6 月至今担任海通并购资本管理（上海）有限公司董事长。
1969 年出生，经济学博士，于 1996 年 12 月加入本公司，自 2014 年 12 月至今担任总经理助理，自 2007 年 7 月至今担任海通国际控
股有限公司总经理。林先生曾于本公司担任不同职位，包括：1996 年 12 月至 2003 年 7 月在本公司投资银行部工作，担任职务包括副
总经理，并自 2001 年 1 月至 2003 年 7 月担任副总经理(主持工作)；2003 年 7 月至 2004 年 5 月担任本公司固定收益部副总经理；
2004 年 5 月至 2007 年 7 月先后担任本公司投资银行部（上海）副总经理（主持工作）及总经理；2010 年 3 月至 2011 年 3 月担任海
林涌
通国际证券集团股份有限公司联席行政总裁、董事总经理。林先生自 2009 年 12 月至今担任海通国际证券集团股份有限公司（该公司
于香港联交所上市，股票代码为 0665）执行董事，自 2010 年 2 月至今担任海通国际证券集团股份有限公司执行委员会委员、战略发
展委员会委员，自 2011 年 4 月至今担任海通国际证券集团股份有限公司董事会副主席、董事总经理、行政总裁，自 2011 年 6 月至今
担任海通国际证券集团股份有限公司执行委员会主席，2016 年 4 月至今担任海通银行董事。
离任高管（1 名）
1963 年出生，经济学硕士，2011 年 10 月至 2016 年 12 月在本公司任职，并自 2012 年 3 月至 2016 年 12 月担任本公司副总经理兼首席
经济学家，主要负责研究和机构业务。李先生 1985 年 7 月至 1996 年 9 月先后在上海财经大学图书馆及财经研究所从事翻译及研究工
李迅雷
作，1996 年 9 月至 1999 年 8 月担任君安证券有限责任公司研究所副所长，1999 年至 2011 年先后在国泰君安证券公司担任研究所副所
长、所长兼销售交易总部总经理、总裁助理、总经济师兼首席经济学家。
其它情况说明
√适用 □不适用
1.董事变更情况
2015 年 12 月 11 日，公司发布《关于独立董事辞职的公告》（编号：临 2015-082），吕长江先生因个人原因辞去公司第六届董事会独立非执行董事
职务，同时一并辞去公司董事会审计委员会主任委员和提名与薪酬考核委员会委员职务。其辞职申请自公司股东大会选举出新任独立非执行董事且独立
董事任职资格获得证券监督管理机构核准之日（即 2016 年 6 月 12 日独立非执行董事张鸣先生履职之日）起生效。
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2016 年年度报告
2016 年 3 月 30 日，公司第六届董事会第十五次会议审议通过了《关于提名张鸣先生为独立董事候选人的议案》，提名张鸣先生担任公司第六届董
事会的独立非执行董事，任期与第六届董事会相同，且其在独立董事任职资格生效后接任审计委员会主任委员和提名与薪酬考核委员会委员的职务，该
议案已经在 2016 年 5 月 26 日召开的 2015 年度股东大会审议通过。2016 年 6 月 20 日公司发布《关于独立董事履职的公告》（编号：临 2016-025），张
鸣先生的任职资格于 2016 年 6 月 12 日获得证券监督管理机构核准，于当日开始履行独立非执行董事及审计委员会主任委员和提名与薪酬考核委员会委
员职责。
2016 年 7 月 29 日，公司第六届董事会第十七次会议（临时会议）审议通过了《关于提名董事的议案》。董事长王开国先生向公司董事会提交辞职
报告，提出辞去公司董事、董事长、法定代表人及香港联交所授权代表职务，同时一并辞去董事会发展战略与投资管理委员会主任委员职务，其辞职之
后将不再担任公司任何职务。董事会同意提名周杰先生为公司第六届董事会董事候选人，任期与第六届董事会相同。董事徐潮先生因工作变动原因，不
再担任公司第六届董事会董事、发展战略与投资管理委员会委员及审计委员会委员。董事会同意提名许建国先生为公司第六届董事会董事候选人，任期
与第六届董事会相同，且其在董事任职资格生效后接任发展战略与投资管理委员会委员和审计委员会委员的职务。该议案已经过 2016 年 9 月 23 日召开
的 2016 年第一次临时股东大会审议通过。2016 年 10 月 18 日公司发布《关于董事履职的公告》（编号：临 2016-046），周杰先生与许建国先生的证券
公司董事任职资格已获得核准，周杰先生和许建国先生自 2016 年 10 月 18 日起履行董事职责。
2016 年 10 月 28 日，公司第六届董事会第十九次会议审议通过了《关于选举周杰先生为第六届董事会董事长的议案》和《关于选举周杰先生为第六
届董事会发展战略与投资管理委员会主任委员及调整委员的议案》，同意周杰先生担任公司董事长以及董事会发展战略与投资管理委员会主任委员，同
时周杰先生将履行法定代表人及香港联交所授权代表职务。
2016 年 8 月 31 日，公司发布《关于独立董事辞职的公告》（编号：临 2016-040），李光荣先生因个人原因辞去公司第六届董事会独立非执行董事
职务，同时一并辞去公司董事会提名与薪酬考核委员会主任委员、发展战略与投资管理委员会委员和审计委员会委员职务，其辞职后将不再担任公司其
他任何职务，其辞职申请自公司股东大会选举出新任独立非执行董事且独立董事任职资格获得证券监督管理机构核准之日起生效。2016 年 9 月 23 日，
公司 2016 年第一次临时股东大会审议通过了《关于提名林家礼先生为公司独立非执行董事的议案》，同意林家礼先生担任公司独立非执行董事，任期与
第六届董事会相同，其担任公司独立非执行董事的任职资格尚需监管部门核准后才能生效，生效前李光荣先生将继续履职。2016 年 10 月 28 日，公司第
六届董事会第十九次会议审议通过了《关于选举周杰先生为第六届董事会发展战略与投资管理委员会主任委员及调整委员的议案》、《关于调整审计委
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2016 年年度报告
员会委员的议案》，对董事会发展战略与投资管理委员会成员以及审计委员会委员进行调整，由林家礼先生接替李光荣先生担任委员职责，并且审议通
过了《关于选举刘志敏先生为第六届董事会提名与薪酬考核委员会主任委员及调整委员的议案》，独立非执行董事刘志敏先生接替李光荣先生任提名与
薪酬考核委员会主任委员，同时增补林家礼先生为该委员会委员，上述任职自林家礼先生独董任职资格获得监管部门核准后生效，在此之前，李光荣先
生将继续履职。
截至 2016 年 12 月 31 日，本公司第六届董事会由 13 名董事组成，包括 2 名执行董事，即周杰先生（董事长）、瞿秋平先生；6 名非执行董事，即
余莉萍女士、陈斌先生、许建国先生、王鸿祥先生、张新玫女士和沈铁冬先生；5 名独立非执行董事，即刘志敏先生、肖遂宁先生、冯仑先生、李光荣先
生（已辞职，履职至林家礼先生独董任职资格获得监管部门核准）和张鸣先生。董事均由本公司的股东大会选举产生，任期为三年，可连选连任。
2.监事变更情况
2016 年 3 月 30 日，公司第六届监事会第八次会议审议通过了《关于更换监事的议案》，胡京武先生因年龄原因，向监事会提出辞去监事职务；监
事会推荐宋春风先生为公司第六届监事会监事候选人，该议案已经 2016 年 5 月 26 日举行的公司 2015 年度股东大会审议通过； 2016 年 7 月 11 日公司
发布了《关于监事履职的公告》（公告编号：临 2016-029），宋春风先生的证券公司监事任职资格已获得了证券监督管理机构的核准，于当日起开始履
行监事职责。
2016 年 12 月 29 日公司发布了《关于监事辞任的公告》（公告编号：临 2016-056）,许奇先生因工作安排原因，向监事会提出辞去监事职务。
截至 2016 年 12 月 31 日，第六届监事会由 12 名监事组成，包括 7 名非职工监事，即寿伟光先生（监事会主席）、李林先生、郑小芸女士、程峰先
生、陈辉峰先生、冯煌先生和宋春风先生；5 名职工监事，即杨庆忠先生（监事会副主席）、仇夏萍女士、王美娟女士、胡海蓉女士和宋世浩先生；除职
工监事由职工代表大会选举产生之外，非职工监事均由本公司股东大会选举产生，任期为三年，可连选连任。
3.高级管理人员变更情况
2016 年 4 月 27 日，公司第六届董事会第十六次会议(临时会议)审议通过了《关于聘任毛宇星先生担任公司首席信息执行官的议案》，公司聘任毛
宇星先生担任公司首席信息执行官，其任职资格尚需监管部门核准后生效。2016 年 9 月 19 日公司发布《海通证券股份有限公司关于毛宇星先生履职的
公告》（编号：临 2016-043），毛宇星先生的证券公司经理层高级管理人员任职资格已获得核准，毛宇星先生自 2016 年 9 月 19 日起履行公司高级管理
人员职责。
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2016 年年度报告
2016 年 12 月 2 日，公司发布了《关于副总经理辞职的公告》（公告编号：临 2016-054），2016 年 12 月 1 日，公司第六届董事会收到公司副总经
理、首席经济学家李迅雷先生的书面辞职报告，李迅雷先生因个人原因辞去公司副总经理及首席经济学家职务。
2017 年 3 月 29 日，公司第六届董事会第二十三次会议审议通过了《关于聘任董事会秘书及联席公司秘书的议案》，鉴于公司董事会秘书黄正红先
生因个人原因辞去公司董事会秘书、联席公司秘书、公司联席授权代表及公司接收香港联合交易所电子呈交系统密码及处理其后的登记事宜之授权人
士，依据《公司法》和《公司章程》的规定，公司董事会拟聘任姜诚君先生担任公司董事会秘书、联席公司秘书、联席授权代表及接收香港联合交易所
电子呈交系统密码及处理其后的登记事宜之授权人士。其中姜先生获委任为本公司联席公司秘书尚待香港联交所批准授予豁免严格遵守香港上市规则第
3.28 条及第 8.17 条规定后生效。
(二) 董事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□适用√不适用
二、现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况
(一) 在股东单位任职情况
√适用□不适用
任职人员姓名 股东单位名称 在股东单位担任的职务 任期起始日期 任期终止日期
现任董事任职情况：
余莉萍 光明食品（集团）有限公司 副总裁 2015 年 至今
陈斌 上海海烟投资管理有限公司 副总经理 2017 年 至今
许建国 上海电气（集团）总公司 财务预算部部长 2013 年 至今
王鸿祥 申能（集团）有限公司 副总会计师 1998 年 2016 年
张新玫 上海久事（集团）有限公司 副总裁 2014 年 至今
沈铁冬 辽宁能源投资（集团）有限责任公司 副董事长、党委副书记、总经理 2014 年 至今
离任董事任职情况：
徐潮 上海电气（集团）总公司 副总经济师兼投资部部长 2013 年 2016 年
现任监事任职情况
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2016 年年度报告
李林 光明食品（集团）有限公司 财务总监 2014 年 至今
郑小芸 上海百联集团股份有限公司 财务总监、董事会秘书 2015 年 至今
宋春风 中国船东互保协会 总经理 2016 年 至今
陈辉峰 上海兰生股份有限公司 董事 2012 年 至今
离任监事任职情况：
胡京武 中国船东互保协会 总经理 2013 年 2016 年
上海东方明珠(集团)股份有限公司
许奇 （现更名“上海东方明珠新媒体股份 总会计师 2015 年 至今
有限公司”）
(二) 在其他单位任职情况
√适用□不适用
任职人员姓名 其他单位名称 在其他单位担任的职务 任期起始日期 任期终止日期
现任董事任职情况：
余莉萍 农工商超市（集团）有限公司 监事会主席 2013 年 至今
上海轻工控股（集团）公司 法定代表人 2014 年 至今
光明食品集团财务有限公司 监事会主席 2014 年 至今
上海益民食品集团 监事会主席 2015 年 至今
陈斌 上海烟草集团有限责任公司 投资管理处处长助理 2014 年 2016 年
东方证券股份有限公司 非执行董事 2014 年 至今
上海烟草集团静安烟草糖酒有限公司 董事 2016 年 至今
上海烟草集团闸北烟草糖酒有限公司 董事 2016 年 至今
上海烟草集团卢湾烟草糖酒有限公司 董事 2016 年 至今
上海烟草集团铁路烟草有限公司 董事 2016 年 至今
上海烟草集团嘉定烟草糖酒有限公司 董事 2016 年 至今
上海烟草集团普陀烟草糖酒有限公司 董事 2016 年 至今
上海烟草集团黄浦烟草糖酒有限公司 董事 2016 年 至今
上海烟草集团奉贤烟草糖酒有限公司 董事 2016 年 至今
上海烟草集团金山烟草糖酒有限公司 董事 2016 年 至今
上海烟草集团长宁烟草糖酒有限公司 董事 2016 年 至今
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2016 年年度报告
上海白玉兰烟草材料有限公司 董事 2016 年 至今
上海金鼎印务有限公司 董事 2016 年 至今
上海海烟烟行连锁企业管理有限公司 董事 2016 年 至今
许建国 上海集优机械股份有限公司 监事长 2016 年 至今
东方证券股份有限公司 非执行董事 2016 年 至今
上海海立（集团）股份有限公司 非执行董事 2016 年 至今
上海人寿保险股份有限公司 非执行董事 2015 年 至今
上海电气集团财务有限责任公司 非执行董事 2013 年 至今
上海微电子装备（集团）股份有限公司 非执行董事 2016 年 至今
申银万国证券股份有限公司（现为“申万宏
张新玫 非执行董事 2012 年 2016 年
源集团股份有限公司”）
申能股份有限公司 非执行董事 2015 年 2016 年
现任独立非执行董事
任职情况：
刘志敏 百德能控股有限公司 董事总经理 1996 年 至今
开达集团有限公司 非执行董事 2013 年 2016 年
星和有限公司 独立非执行董事 2004 年 至今
OUEHospitality Trust Management Pte.
独立非执行董事 2013 年 至今
Ltd
OUEHospitality REITManagement Pte. Ltd 独立非执行董事 2013 年 至今
方正东亚信托有限责任公司 独立非执行董事 2013 年 2016 年
JafaLtd. 独立非执行董事 2014 年 2016 年
大连万达商业地产股份有限公司 监事会独立监事 2015 年 至今
STTGDC Pte.Ltd. 独立非执行董事 2015 年 至今
肖遂宁 先锋太盟融资租赁有限公司 董事长 2013 年 至今
北京清新环境技术股份有限公司 独立非执行董事 2013 年 至今
中润资源投资股份有限公司 独立非执行董事 2013 年 至今
冯仑 万通投资控股股份有限公司 董事长 1993 年 至今
北京万通立体之城投资有限公司 董事长 2011 年 2016 年
北京四方御风投资有限公司 董事长 2016 年 至今
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2016 年年度报告
李光荣 特华投资控股有限公司 董事长 1998 年 至今
华安财产保险股份有限公司 董事长 2004 年 至今
华安财保资产管理有限责任公司 董事长 2014 年 至今
渤海国际信托有限公司 董事长 2014 年 至今
执行董事,董事会咨询委员
中国民生投资股份有限公司 2014 年 至今
会主席
张鸣 上海财经大学会计学院 教授 1997 年 至今
上工申贝(集团)股份有限公司 独立非执行董事 2009 年 至今
申达股份有限公司 独立非执行董事 2010 年 2016 年
上海金桥出口加工区开发股份有限公司 独立非执行董事 2011 年 至今
无锡商业大厦大东方股份有限公司 独立非执行董事 2015 年 至今
上海浦东发展银行股份有限公司 独立非执行董事 2016 年 至今
离任董事的任职情
况:
徐潮 东方证券股份有限公司 非执行董事 2011 年 2016 年
上海海立（集团）股份有限公司 副董事长 2011 年 2016 年
上海电气香港公司 董事、总经理 2015 年 2016 年
会计系主任、副院长、教授、
吕长江 复旦大学管理学院 2006 年 至今
博士生导师
上海金丰投资股份有限公司 独立董事 2010 年 2016 年
南通江山农药化工股份有限公司 独立董事 2010 年 2016 年
中国天楹股份有限公司 独立董事 2010 年 2016 年
现任监事的任职情
况：
李林 光明食品集团财务有限公司 董事长 2014 年 至今
赛领资本管理有限公司、赛领国际投资基金
董事 2014 年 至今
（上海）有限公司
上海东浩兰生国际服务贸易（集团）有限公
陈辉峰 投资发展部总经理 2013 年 至今
司
上海东浩兰生会展集团 总裁 2016 年 至今
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2016 年年度报告
程峰 上海报业集团 党委委员、副总经理 2013 年 至今
上海上报资产管理有限公司 董事长 2014 年 至今
上海新华发行集团有限公司、上海新华传媒
董事 2014 年 至今
股份有限公司
上海上报传悦置业发展有限公司 董事长 2014 年 8 月 至今
上海文汇新民实业有限公司执行董事、界面
监事会主席 2014 年 至今
（上海）网络科技有限公司
上海东方明珠房地产有限公司 董事 2014 年 至今
上海瑞力投资基金管理有限公司 董事长 2015 年 至今
上海申闻实业有限公司 执行董事 2015 年 至今
上海东方票务有限公司 董事长 2016 年 至今
上海人才市场报社有限公司 执行董事 2016 年 至今
上海房地产时报社有限公司 执行董事 2016 年 至今
上海文化产权交易所股份有限公司 董事长 2016 年 至今
上海解放传媒信息发展有限公司 执行董事 2016 年 至今
上海东方报业有限公司 副董事长 2016 年 至今
汇添富基金管理股份有限公司 董事 2016 年 至今
冯煌 上实投资（上海）有限公司 董事、总裁 2012 年 至今
上海陆家嘴金融贸易区联合发展有限公司 董事 2004 年 至今
上海实业投资有限公司、南洋酒店（香港）
董事长 2012 年 至今
有限公司
上海国金租赁有限公司 副董事长 2014 年 至今
上海上实集团财务有限公司 董事 2014 年 至今
上海上实资产经营有限公司 董事长 2014 年 至今
上海浦东科技投资有限公司 监事 2015 年 至今
上海上实金融服务控股有限公司 董事 2015 年 至今
Shanghai International Shanghai Growth
Investment Limited （于香港联交所上市， 非执行董事 2015 年 至今
股票代码为 0770）
上海上投资产经营有限公司 董事 2015 年 至今
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2016 年年度报告
上海上实投资管理咨询有限公司 董事长、总裁 2014 年 至今
离任监事的任职情
况：
许奇 申万宏源集团股份有限公司 监事 2015 年 2016 年
申万宏源证券有限公司 监事 2015 年 2016 年
现任高级管理人员任
职情况：
吉宇光 海通国际证券集团有限公司 非执行董事 2010 年 至今
海通国际证券集团有限公司 董事会主席 2011 年 至今
海通国际控股有限公司 董事 2010 年 至今
海通国际控股有限公司 董事会主席 2011 年 至今
任澎 中国－比利时直接股权投资基金 董事 2011 年 至今
海通恒信金融集团有限公司 董事长 2014 年 至今
海通恒信国际租赁有限公司 董事长 2014 年 至今
海通恒运国际租赁有限公司 董事长 2014 年 至今
海通恒信融资租赁（上海）有限公司 董事长 2014 年 至今
上海泛圆投资发展有限公司 董事 2014 年 至今
宮里啟暉 海通银行 董事会主席 2015 年 至今
首席执行官、自营决策委员
会主任、资本配置委员会委
海通银行 2016 年 至今
员、国际业务协调委员会委
员
裴长江 富国基金管理有限公司 董事 2014 年 至今
上海海通证券资产管理有限公司 董事长 2014 年 至今
海通期货有限公司 董事长 2015 年 至今
李础前 海富通基金管理有限公司 监事长 2003 年 至今
海富产业投资基金管理有限公司 董事 2010 年 至今
黄正红 海通恒信金融集团有限公司 董事 2014 年 至今
海通恒信国际租赁有限公司 董事 2014 年 至今
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2016 年年度报告
海通恒运国际租赁有限公司 董事 2014 年 至今
上海泛圆投资发展有限公司 董事 2014 年 至今
海通恒信融资租赁（上海）有限公司 董事 2014 年 至今
上海海通资源管理有限公司 董事 2013 年 至今
海富通基金管理有限公司 董事 2016 年 至今
李建国 海通国际控股有限公司 副董事长 2010 年 至今
海通国际证券集团有限公司 执行董事 2010 年 至今
董事会副主席、战略发展委
海通国际证券集团有限公司 2010 年 至今
员会委员
陈春钱 证通股份有限公司 董事 2015 年 至今
董事长兼投资决策委员会主
张向阳 海通开元投资有限公司 2012 年 至今
任
海通创意资本管理有限公司 董事 2016 年 至今
海通并购资本管理（上海）有限公司 董事长 2016 年 至今
林涌 海通国际证券集团股份有限公司 执行董事 2009 年 至今
执行委员会委员、战略发展
海通国际证券集团股份有限公司 2010 年 至今
委员会委员
董事会副主席、董事总经理、
海通国际证券集团股份有限公司 2011 年 至今
行政总裁
海通国际证券集团股份有限公司 执行委员会主席 2011 年 至今
海通银行 董事 2016 年 至今
离任高级管理人员任
职情况：
李迅雷 齐鲁证券(上海)资产管理有限公司 首席经济学家 2016 年 至今
在其他单位任职情况
的说明
三、董事、监事、高级管理人员报酬情况
√适用 □不适用
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2016 年年度报告
公司独立非执行董事报酬由董事会制定，报股东大会审议决定，独立非执行董事津贴按月计提。公司高
级管理人员报酬，由董事会审议决定。董事和高级管理人员报酬决策程序：董事会提名与薪酬考核委员
董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序
会负责就公司董事及高级管理人员的全体薪酬及架构，及就设立规范透明的程序制定薪酬政策，向董事
会提出建议。董事会决定高级管理人员的报酬和奖惩事项，股东大会决定董事的报酬事项。
本公司董事、监事（非职工监事）的报酬根据公司的经营业绩、岗位职责、工作表现、市场环境等因素
确定,公司独立非执行董事报酬标准参照同行业上市公司的平均水平确定。公司非执行董事、外部监事
董事、监事、高级管理人员报酬确定依据 不在公司领取报酬。本公司内部董事、职工监事、高级管理人员的报酬由公司薪酬考核体系决定，根据
岗位职责、按年度计划完成情况考核确定报酬。在现有法律框架内，公司实行的是绩效薪酬激励。董事
会根据公司取得的经营业绩，给予相应绩效薪酬总额，根据既定的原则进行分配。
董事、监事和高级管理人员报酬的实际支付 详见本节“现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及薪酬情况”。
情况
报告期末全体董事、监事和高级管理人员从公司实际获得的报酬合计为：4,906.63 万元。（上述合计数
报告期末全体董事、监事和高级管理人员实
据不包含在海通银行领取薪酬的副总经理宫里啓暉，在海通国际控股及海通国际证券领取薪酬的公司
际获得的报酬合计
总经理助理李建国、林涌，以及在海通开元领取薪酬的公司总经理助理张向阳。）
四、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√适用 □不适用
姓名 担任的职务 变动情形 变动原因
董事长、执行董事、法定代表人、香
王开国 离任 工作变动
港联交所授权代表
徐潮 非执行董事 离任 退休
吕长江 独立非执行董事 离任 工作变动
董事长、执行董事、法定代表人、香
周杰 聘任
港联交所授权代表
许建国 非执行董事 聘任
张鸣 独立非执行董事 聘任
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2016 年年度报告
宋春风 监事 选举
胡京武 监事 离任 退休
许奇 监事 离任
李迅雷 副总经理兼首席经济学家 离任 工作变动
毛宇星 首席信息执行官（副总经理级） 聘任
五、近三年受证券监管机构处罚的情况说明
√适用□不适用
2015 年 8 月 24 日 ，公司收到中国证监会《调查通知书》（津证调查字 2015011 号）。因公司涉嫌未按规定审查、了解客户身份等违法违规行为，
根据《中华人民共和国证券法》的有关规定，中国证监会决定对公司立案调查（详见公司临 2015-054 号公告）。2015 年 9 月 10 日 ，公司收到中国证
监会《行政处罚事先告知书》（处罚字[2015]73 号）（详见公司临 2015-063 号公告）。
2016 年 11 月 28 日 ，公司收到中国证监会《行政处罚决定书》（[2016]127 号）（详见公司临 2016-053 号公告）。
针对此案，公司已按照监管要求完成了整改；同时，公司对涉及此案所得和处罚金额已于 2015 年度全额计入损益，因此，本次《行政处罚决定书》
对公司 2016 年及未来财务无重大影响。此案的了结，消除了公司面临的不确定性，有利于公司未来发展。
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2016 年年度报告
六、母公司和主要子公司的员工情况
(一)员工情况
母公司在职员工的数量 5,539
主要子公司在职员工的数量 4,261
在职员工的数量合计 9,800
母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工人数
专业构成
专业构成类别 专业构成人数
研究人员
投行人员
经纪业务人员 4,670
交易结算运营人员
资产管理人员
证券投资人员
信息技术人员
计划财务
合规风控/稽核
行政管理
金融租赁
合计 9,800
教育程度
教育程度类别 数量（人）
博士研究生
硕士研究生 2,953
本科 5,512
大专及以下 1,186
合计 9,800
专业构成
9% 4% 研究人员
10%
7% 投行人员
4%
经纪业务人员
5%
交易结算运营人员
5%
资产管理人员
3% 48% 证券投资人员
3% 信息技术人员
2% 计划财务
合规风控/稽核
行政管理
金融租赁
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2016 年年度报告
12% 2%
30% 学历构成
博士研究生
硕士研究生
本科
56%
大专及以下
(二)薪酬政策
√适用□不适用
截至报告期末，本集团雇员人数9,800人。其中本公司雇员人数5,539人，子公司雇员人数4,261
人。
本公司重视人才的吸引、激励、培养和使用，制定了一系列符合公司实际情况的薪酬制度，
实行以市场水平为定薪依据、以绩效考核结果为分配导向的薪酬体系。本公司薪酬由固定薪酬、
绩效薪酬和福利构成。依据相关法律法规，本公司与每位雇员签订劳动合同，建立劳动关系，劳
动合同包含关于合同期限、工作时间和休息休假、劳动报酬和保险福利、劳动保护和劳动条件、
合同的变更及解除等条款。本公司为雇员建立各项社会保险（养老保险、医疗保险、失业保险、
工伤保险及生育保险）、住房公积金，并依据法规足额缴纳上述社会保险费和住房公积金。同时
依据适用的法规，本公司建立企业年金制度，为雇员提供补充养老保障。
(三)培训计划
√适用□不适用
2016 年，公司重点加强培训平台建设和内外部资源整合，优化讲师库和师资库，强化培训管
理，完善培训体系。海通财富管理学院于 2016 年正式上线，并于年内完成了学院 2.0 版本的优化
升级；完善制度体系和课程体系建设，截至 2016 年共制定 15 项培训管理制度，开发、采购近 1,000
门课程，涉及 30 多个类别，约 80 个模块；实施各类现场培训、线上培训、外派培训项目 168 期，
参训人员逾万人次。
2017 年将围绕“落实公司战略，突出培训重点；立足培训需求，强调适度前瞻；强化培训效
果，做实分级分类培训管理；统筹培训资源，发挥学院载体作用”的工作原则，依托海通财富管
理学院，分别从完善制度、项目实施、资源库建设、系统规划等四个方面展开重点工作，确保培
训计划紧密围绕公司中心工作，满足公司人才发展要求，有效服务于业务发展和创新转型。
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2016 年年度报告
(四)劳务外包情况
√适用 □不适用
劳务外包的工时总数 1,052,000 小时
劳务外包支付的报酬总额 20,356,200 元
七、其他
√适用□不适用
委托经纪人从事客户招揽、客户服务相关情况
自取得证券经纪人业务资格以来，公司严格按照《证券经纪人管理暂行规定》（中国证券监
督管理委员会公告[2009]2 号）、《证券经纪人制度现场核查意见书》（沪证监机构字［2009］302
号）的核查意见及内部制度等有关规定，对证券经纪人实施集中统一管理，通过完善规章制度、
健全内控机制、改进支持系统和强化内部培训，进一步规范证券经纪人的执业行为，维护客户的
合法权益。截至报告期末，公司已有 269 家证券营业部实际开展证券经纪人业务，证券经纪人共
计 6,824 名，其中，已在中国证券业协会完成执业注册的共 6,561 名。
经纪人直接隶属于公司证券营业部，接受公司委托，代理公司从事客户招揽、客户服务，遵
守经纪人行为规范和公司各项规章制度，客户可通过登陆公司网站、查询营业部现场信息公示、
拨打 95553 客户服务统一电话等方式查询经纪人的执业注册信息。公司建立风险监控平台，对经
纪人所属客户的交易行为进行监控、预警和跟踪处理，有效控制经纪人风险。营业部负责人作为
第一管理责任人，全面具体负责本营业部的经纪人管理工作，并接受公司总部的管理、协调和监
督、检查。证券营业部定期通过面谈、电话、信函或者其他方式对经纪人招揽和服务的客户进行
回访，了解经纪人的执业合规情况。2016 年公司持续加强对经纪人合规展业培训、规范执业管理。
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2016 年年度报告
第九节 公司治理
一、公司治理相关情况说明
√适用□不适用
（一）公司治理基本情况
作为在中国大陆和香港两地上市的公众公司，公司严格按照境内外上市地的法律、法规及规
范性文件的要求，规范运作，不断致力于维护和提升公司良好的市场形象。公司根据《公司法》、
《证券法》、中国证监会相关法规的要求及香港联交所上市规则等相关规定，不断完善法人治理
结构，进一步建立健全了合规风控制度和内控管理体系，形成了股东大会、董事会、监事会和经
营管理层相互分离、相互制衡的公司治理结构，使各层次在各自的职责、权限范围内，各司其职，
各负其责，确保了公司的规范运作，公司治理科学、规范、透明。公司“三会”（股东大会、董
事会、监事会）的召集、召开及表决程序规范合法有效，信息披露真实、准确、完整、及时、公
平，能够严格按照《公司内幕信息知情人登记制度》的有关规定，加强对公司内幕信息的管理，
做好内幕信息知情人登记工作，投资者关系管理工作专业规范。
报告期内，公司根据中国证监会最新颁布的《上市公司章程指引》（证监会公告[2016]23 号）
的有关规定，以及公司的实际情况，对《公司章程》和《股东大会议事规则》进行了修订，修订
内容主要是股东大会投票方式等方面，进一步优化和完善了公司治理结构。
报告期内，公司严格遵循《守则》中的所有守则条文，同时达到了《守则》中所列明的绝大
多数建议最佳常规条文的要求。
报告期内，本公司召开股东大会2次，董事会6次，监事会4次，独立非执行董事年报工作会议
2次，审计委员会5次，提名与薪酬考核委员会3次，发展战略与投资管理委员会4次，合规与风险
管理委员会2次，共计28次会议。
（二）内幕信息知情人管理制度的制定、实施情况
报告期内，公司在编制定期报告和公司董事、监事、高级管理人员及员工参与集合理财计划
等重大事项的过程中，能够根据《内幕信息知情人登记制度》的要求，做好内幕信息管理以及内
幕信息知情人登记工作，能够如实、完整记录内幕信息在公开前的报告、传递、编制、审核、披
露等各环节中涉及的所有内幕信息知情人名单，以及知情人知悉内幕信息的内容和时间等相关档
案，供公司自查和相关监管机构查询。报告期内，公司未发生违反《内幕信息知情人登记制度》
的情形，该制度执行情况良好。
（三）企业管治政策以及就企业管治而言董事会的职责
公司严格遵照《香港上市规则》，以《守则》中所列的所有原则作为企业管治政策。就企业
管治而言，董事会具有如下职责：
(a) 制定及检讨公司的企业管治政策及常规；
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2016 年年度报告
(b) 检讨及监察董事及高级管理人员的培训及持续专业发展；
(c) 检讨及监察公司在遵守法律及监管规定方面的政策及常规；
(d) 制定、检讨及监察雇员及董事的操守准则及合规手册（如有）；
(e) 检讨公司遵守《守则》的情况及在《企业管治报告》内的披露。
公司治理与中国证监会相关规定的要求是否存在重大差异；如有重大差异，应当说明原因
□适用 √不适用
二、股东大会情况简介
决议刊登的指定网站的 决议刊登的披露日
会议届次 召开日期
查询索引 期
2015 年度股东大会 2016 年 5 月 26 日 http://www.sse.com.cn 2016 年 5 月 27 日
2016 年第一次临时股东大
2016 年 9 月 23 日 http://www.sse.com.cn 2016 年 9 月 24 日
会
股东大会情况说明
√适用 □不适用
本报告期内，公司于 2016 年 5 月 26 日在上海青松城大酒店召开了 2015 年度股东大会，审议
了 17 项议案：1.公司 2015 年度董事会工作报告；2.公司 2015 年度监事会工作报告；3.公司 2015
年年度报告；4.公司 2015 年度财务决算报告；5.公司 2015 年度利润分配方案；6.关于续聘会计
师事务所的议案；7.关于公司权益类、固定收益类、衍生产品类投资资产配置的议案；8.关于提
请股东大会授权董事会决定子公司担保事宜的议案；9.关于预计公司 2016 年度日常关联交易的
议案；10.关于提名张鸣先生为独立董事候选人的议案；11.关于更换监事的议案；12.关于调整公
司董事、监事津贴的议案；13.关于公司发行境内债务融资工具一般性授权的议案；14.关于提请
股东大会给予董事会认可、分配或发行 A 股及/或 H 股股份的一般性授权的议案；15.关于提名诸
承誉先生为公司非执行董事候选人的议案；16.关于提名陈华敏女士为公司独立董事候选人的议
案；17.关于修改《公司章程》的议案。其中议案 1 至议案 12、议案 15、议案 16 为普通决议议
案，以上议案均经审议通过；议案 13、议案 14、议案 17 为特别决议议案，议案 13、议案 14 经
审议通过，议案 17 未经审议通过；因议案 15、议案 16 和议案 17 互为前提条件，必须同时经股
东大会审议通过后才能生效，议案 17 被否决，因此议案 15 和议案 16 的表决结果也未能生效。相
关 决 议 于 会 议 当 日 刊 登 在 上 交 所 网 站 （ http://www.sse.com.cn ） 、 香 港 联 交 所 网 站
（http://www.hkexnews.hk）以及本公司网站（http://www.htsec.com）,于 2016 年 5 月 27 日刊
登于《中国证券报》、《上海证券报》和《证券时报》。
公司于 2016 年 9 月 23 日于上海青松城大酒店召开 2016 年第一次临时股东大会，审议了 4 项
议案：1.关于提名董事的议案；2.关于修改《公司章程》及《股东大会议事规则》的议案；3.关
于公司发行境外债务融资工具一般性授权的议案；4.关于提名林家礼先生为独立非执行董事的议
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2016 年年度报告
案。其中议案 1 和议案 4 为普通决议议案，议案 2 和议案 3 为特别决议议案，以上议案均经此次
股东大会审议通过。相关决议于会议当日刊登在上交所网站（http://www.sse.com.cn）、香港联
交所网站（http://www.hkexnews.hk）以及本公司网站（http://www.htsec.com）,于 2016 年 9
月 24 日刊登于《中国证券报》、《上海证券报》和《证券时报》。
三、董事履行职责情况
董事会按照《公司章程》的规定行使其职权，以公司及股东的最大利益为原则，向股东大会
报告工作，执行股东大会的决议，对股东大会负责。
董事于本报告日期的简历详见本报告第八节“董事、监事、高级管理人员和员工情况——现
任董事、监事、高级管理人员工作经历”。董事及高级管理人员与其他董事或高级管理人员不存
在任何关系（包括财政、业务、家族或其它重大或相关关系）。董事会结构科学，每名董事均具
备与本集团业务运营及发展有关的丰富知识、经验及才能。所有董事深知其共同及个别对股东所
负之责任。
自本公司上市以来，董事会一直符合《香港上市规则》有关委任至少三名独立非执行董事、
且所委任的独立非执行董事必须占董事会成员人数至少三分之一的要求，本公司五名独立非执行
董事的资格完全符合《香港上市规则》第 3.10（1）及（2），第 3.10（A）条的规定。此外，本
公司已收到每名独立非执行董事根据《香港上市规则》第 3.13 条就其各自的独立性出具的年度确
认书。因此，本公司认为每名独立非执行董事均具备《香港上市规则》要求的独立性。
(一)董事参加董事会和股东大会的情况
根据公司章程的规定，董事会每年至少召开四次会议，董事会会议由董事长召集。定期董事
会会议应于召开前至少十四天发出通知，通知须列明会议日期和地点、会议期限、事由及议题和
发出通知的日期。
董事会会议应有过半数的董事参加方可举行。除公司章程另有规定外，董事会作出决议，必
须经全体董事的过半数通过。董事与董事会会议决议事项所涉及的企业有关联关系的，不得对该
项决议行使表决权，也不得代理其它董事行使表决权。该董事会会议由过半数的无关联关系董事
出席即可举行，董事会会议所作决议须经无关联关系董事过半数通过。出席董事会的无关联董事
人数不足 3 人的，应将该事项提交股东大会审议。董事会会议以现场召开为原则。必要时，董事
会临时会议可以通过视频、电话、传真方式召开，也可以采取现场与其它方式同时进行的方式召
开。董事可以亲自参加董事会，亦可以书面委托其它董事代为出席董事会。
参加股东
参加董事会情况
大会情况
是否
董事 是否连续
独立 本年应参 亲自 以通讯 出席股东
姓名 委托出 缺席 两次未亲
董事 加董事会 出席 方式参 大会的次
席次数 次数 自参加会
次数 次数 加次数 数
议
周杰 否 2 1 1 0 0 否
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2016 年年度报告
瞿秋平 否 6 5 1 0 0 否
余莉萍 否 6 5 1 0 0 否
陈斌 否 6 5 1 0 0 否
许建国 否 2 1 1 0 0 否
王鸿祥 否 6 4 1 1 0 否
张新玫 否 6 4 1 1 0 否
沈铁冬 否 6 4 1 1 0 否
刘志敏 是 6 5 1 0 0 否
肖遂宁 是 6 5 1 0 0 否
冯仑 是 6 3 1 2 0 否
李光荣 是 6 3 1 2 0 否
张鸣 是 4 3 1 0 0 否
王开国
（离 否 3 3 0 0 0 否
任）
徐潮
（离 否 3 2 0 1 0 否
任）
吕长江
（离 是 2 2 0 0 0 否
任）
连续两次未亲自出席董事会会议的说明
□适用 √不适用
年内召开董事会会议次数
其中：现场会议次数
通讯方式召开会议次数
现场结合通讯方式召开会议次数
全体董事对董事会审议议案的表决结果均为同意，无弃权和反对。
报告期内，董事会共召开 6 次会议,具体如下:
1.2016 年 3 月 30 日现场召开第六届董事会第十五次会议，会议审议通过了《公司 2015 年度
报告》（A 股+H 股）、《公司 2015 年度财务决算报告》、《公司 2015 年度利润分配预案》、《公
司 2015 年度内部控制评价报告》、《公司 2015 年度合规报告》、《关于续聘会计师事务所的议
案》、《公司董事会审计委员会 2015 年度履职报告》、《公司 2015 年度董事会工作报告》、《公
司 2015 年度独立董事述职报告》、《公司 2015 年度企业社会责任报告》、《公司 2015 年 H 股募
集资金使用情况的报告》、《关于公司权益类、固定收益类、衍生产品类投资资产配置的议案》、
《关于公司发行境内债务融资工具一般性授权的议案》、《关于提请股东大会给予董事会认可、
分配或发行 A 股及/或 H 股股份的一般性授权的议案》、《关于提请股东大会授权董事会决定子公
司担保事宜的议案》、《关于预计 2016 年度日常关联交易的议案》、《关于提名张鸣先生为独立
董事候选人的议案》、《关于调整公司董事、监事津贴的议案》、《关于给予公司高级管理人员
2015 年度单项奖励的议案》、《关于 2016 年公司高级管理人员考核激励方案的议案》、《关于为
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2016 年年度报告
子公司提供融资担保的议案》、《关于海通期货向其全资子公司上海海通资源管理有限公司增加
注册资本的议案》、《关于公司对外捐赠一般性授权的议案》、《关于修改<公司关联交易管理办
法>的议案》、《关于修改<公司信息披露管理办法>的议案》、《关于修改公司<董事会审计委员
会工作细则>的议案》、《关于召开公司 2015 年度股东大会的议案》。
2.2016 年 4 月 27 日以现场结合通讯方式召开第六届董事会第十六次会议，会议审议通过了
《公司 2016 年第一季度报告》、《关于聘任毛宇星先生担任公司首席信息执行官的议案》。
3.2016 年 7 月 29 日现场召开第六届董事会第十七次会议（临时会议），会议审议通过了《关
于提名董事的议案》、《关于推举瞿秋平先生代为履行公司董事长、法定代表人及香港联交所授
权代表职责的议案》、《关于修改<公司章程>及<股东大会议事规则>的议案》、《关于公司发行
境外债务融资工具一般性授权的议案》、《关于购买金外滩燕京项目地块的议案》、《关于召开
公司 2016 年第一次临时股东大会的议案》。
4.2016 年 8 月 29 日以现场结合通讯方式召开第六届董事会第十八次会议，会议审议通过了
《公司 2016 年半年度报告》、《公司 2016 年半年度合规报告》、《关于制定<公司信息披露暂缓
与豁免业务内部管理制度>的议案》、《关于调整风险指标的议案》、《关于对海通恒信 PPP 项目
设立子公司的一般性授权的议案》、《关于海通恒信与贵州贵安金融投资有限公司合资成立融资
租赁公司的议案》、《关于海通国际控股向海通银行提供贷款担保的议案》、《关于海通银行向
海通国际证券出售印度子公司的议案》、《关于公司对资产管理子公司追加净资本担保承诺的议
案》、《关于公司控股子公司之间担保事宜的一般性授权的议案》。
5.2016 年 10 月 28 日以现场结合通讯方式召开第六届董事会第十九次会议，会议审议通过
了《关于选举周杰先生为第六届董事会董事长的议案》、《关于选举周杰先生为第六届董事会发
展战略与投资管理委员会主任委员及调整委员的议案》、《关于选举刘志敏先生为第六届董事会
提名与薪酬考核委员会主任委员及调整委员的议案》、《关于调整审计委员会委员的议案》、《公
司 2016 年第三季度报告》、《关于对海通恒信增资的议案》、《关于海通开元对海通新创投资管
理有限公司增资的议案》、《关于对海富通基金管理有限公司增资的议案》、《关于海富通对上
海富诚海富通资产管理有限公司增资的议案》、《关于浙江分公司购买办公用房的议案》。
6.2016 年 12 月 2 日以通讯方式召开第六届董事会第二十次会议（临时会议），会议审议通
过了《关于购置海通证券大厦 3006-3008 室的议案》。
(二)独立董事对公司有关事项提出异议的情况
□适用 √不适用
报告期内，公司独立董事未对董事会议案及其他议案提出异议。独立董事出席股东大会、董
事会及专门委员会的情况见本节“董事参加董事会和股东大会的情况”的有关内容，独立董事履
职情况具体见公司将于 2017 年 3 月 30 日在上交所网站上披露的《海通证券股份有限公司 2016 年
度独立董事述职报告》。
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2016 年年度报告
(三)其他
√适用□不适用
由董事会和管理层行使的职权
董事会和管理层的权力和职责已在公司章程中进行了明确规定，以确保为良好的公司管治和
内部控制提供充分的平衡和制约机制。
董事会负责决定公司的经营计划和投资方案，决定公司内部管理机构的设置，制定公司的基
本管理制度，对公司的其它重大业务和行政事项作出决议并对管理层进行监督。
公司管理层，在总经理（同时亦为执行董事）的领导下，负责执行董事会作出的各项决议，
组织公司的日常经营管理。
1.董事长及总经理
本公司董事长和总经理（即相关上市规则条文下之行政总裁）职务分别由不同人士担任，以
确保各自职责的独立性、可问责性以及权力和授权的分布平衡。董事长由王开国先生（于 2016 年
7 月 29 日卸任）、周杰先生（于 2016 年 10 月 28 日履职）担任，于王开国先生辞任董事长至周
杰先生担任董事长的期间，由执行董事兼总经理瞿秋平先生代为履行董事长的职务；总经理由瞿
秋平先生担任，董事会审议通过《董事会议事规则》和《总经理工作细则》分别对董事长和总经
理的职责分工进行了明确的界定。
董事长王开国先生（于 2016 年 7 月 29 日卸任）、周杰先生（于 2016 年 10 月 28 日履职）领
导董事会确定公司的整体发展战略，确保董事会有效运转，履行法定职责，并及时就所有重要的
适当事项进行讨论；确保公司制定良好的企业管治常规及程序；确保董事会行事符合公司及全体
股东的最佳利益。总经理瞿秋平先生主要负责公司的日常运营管理，包括组织实施董事会决议、
进行日常决策等。
2.委任及重选董事
根据公司章程的规定，非职工代表出任的董事由股东大会选举或更换，职工代表出任的董事
由公司职工代表大会选举或更换，每届任期不得超过三年，可连选连任。本公司已就新董事的委
任执行了一套有效的程序。在公司章程规定的人数范围内，按照拟选任的人数，董事候选人可由
董事会提名，单独或合并持有公司百分之三以上股份的股东也可以提名董事候选人，并由股东大
会选举或公司职工代表大会通过。关于股东提名董事候选人的具体程序，本公司已编制《股东提
名候选董事的程序》并已公布于本公司网站。
3.非执行董事的任期
本公司的非执行董事均于股东大会上推选，任期为三年，可于重选及重新委任时续期。
4.董事薪酬
具体见本报告第八节“董事、监事、高级管理人员和员工情况—— 三、董事、监事、高级管
理人员报酬情况”。
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2016 年年度报告
5.董事培训
本公司高度重视董事的持续培训，以确保他们对本公司的运作及业务有适当的理解，确保他
们了解中国证监会、上交所、香港联交所以及《公司章程》等相关法律及监管规定所赋予的职责。
报告期内，董事除了参加当地监管部门组织的定期培训，完成持续培训的要求之外，公司董事会
办公室定期编辑发送《董监事通讯》、《证券市场法规及案例分析》，协助董事及时了解掌握最
新的政策法规和经典案例，并建立多层次的信息沟通机制，搭建信息交流平台，加强董事、监事
和管理层之间的信息共享及沟通，提高了董事的履职能力。除此以外，董事的具体培训情况如下：
董事姓名 日期 持续时间 组织者 内容 培训地
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
公司 标管理办法》解读
周杰
聘请高纬绅律师事务所
海通证券股份有限
2016 年 10 月 28 日 1 小时 进行董监事合规专题培 上海
公司
训
海通证券股份有限
2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
公司
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
瞿秋平 公司 标管理办法》解读
聘请高纬绅律师事务所
海通证券股份有限
2016 年 10 月 28 日 1 小时 进行董监事合规专题培 上海
公司
训
海通证券股份有限
2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
公司
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
余莉萍 公司 标管理办法》解读
聘请高纬绅律师事务所
海通证券股份有限
2016 年 10 月 28 日 1 小时 进行董监事合规专题培 上海
公司
训
海通证券股份有限
2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
公司
陈斌
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
公司 标管理办法》解读
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2016 年年度报告
聘请高纬绅律师事务所
海通证券股份有限
2016 年 10 月 28 日 1 小时 进行董监事合规专题培 上海
公司
训
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
公司 标管理办法》解读
许建国
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2016 年 10 月 28 日 1 小时 进行董监事合规专题培 上海
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训
海通证券股份有限
2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
公司
2016 年 5 月 12 日-
2天 上市公司协会 董监事培训 上海
2016 年 5 月 13 日
王鸿祥
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
公司 标管理办法》解读
聘请高纬绅律师事务所
海通证券股份有限
2016 年 10 月 28 日 1 小时 进行董监事合规专题培 上海
公司
训
海通证券股份有限
2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
公司
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
沈铁冬 公司 标管理办法》解读
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2016 年 10 月 28 日 1 小时 进行董监事合规专题培 上海
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训
海通证券股份有限
2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
公司
2016 年 8 月 23 日-
3天 上海国家会计学院 高级会计师继续教育 上海
张新玫 2016 年 8 月 25 日
2016 年 10 月 18 日
保险机构董事、监事培
-2016 年 10 月 19 2天 保监会 北京
训
日
109 /316
2016 年年度报告
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
公司 标管理办法》解读
聘请高纬绅律师事务所
海通证券股份有限
2016 年 10 月 28 日 1 小时 进行董监事合规专题培 上海
公司
训
2016 年 4 月 22 日-
18 小时 SFC SFC Panel Meating /
2016 年 4 月 23 日
海通证券股份有限
2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
公司
2016 年 5 月 12 日-
2天 上市公司协会 董监事培训 上海
2016 年 5 月 13 日
Sustainability
刘志敏
2016 年 9 月 13 日- Reporting and
7 小时 KPMG /
2016 年 9 月 14 日 Corporate Governance
Workshop
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
公司 标管理办法》解读
聘请高纬绅律师事务所
海通证券股份有限
2016 年 10 月 28 日 1 小时 进行董监事合规专题培 上海
公司
训
海通证券股份有限
2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
公司
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
肖遂宁 公司 标管理办法》解读
聘请高纬绅律师事务所
海通证券股份有限
2016 年 10 月 28 日 1 小时 进行董监事合规专题培 上海
公司
训
海通证券股份有限
冯仑 2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
公司
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
公司 标管理办法》解读
110 /316
2016 年年度报告
海通证券股份有限
2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
公司
李光荣
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
公司 标管理办法》解读
海通证券股份有限 《证券公司风险控制指
2016 年 10 月 20 日 / /
公司 标管理办法》解读
张鸣
聘请高纬绅律师事务所
海通证券股份有限
2016 年 10 月 28 日 1 小时 进行董监事合规专题培 上海
公司
训
王开国（离 海通证券股份有限
2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
任） 公司
徐潮（离 海通证券股份有限
2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
任） 公司
吕长江（离 海通证券股份有限
2016 年 4 月 27 日 / “营改增”培训 上海
任） 公司
四、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责时所提出的重要意见和建议，存在异议事项的，
应当披露具体情况
√适用□不适用
（一）董事会专门委员会及其成员情况
公司第六届董事会下设四个专门委员会，各委员会及其成员如下：
1.发展战略与投资管理委员会：（王开国）周杰（主任委员）、刘志敏、肖遂宁、李光荣（已
辞职，履职至林家礼先生独董任职资格获得监管部门核准）、余莉萍、陈斌、（徐潮）许建国、
林家礼（尚未履职）
2.合规与风险管理委员会：肖遂宁（主任委员）、刘志敏、冯仑、瞿秋平、陈斌、张新玫
3.提名与薪酬考核委员会：（李光荣）刘志敏（主任委员）、肖遂宁、（吕长江）张鸣、余
莉萍、王鸿祥、沈铁冬、林家礼（尚未履职）
4.审计委员会：（吕长江）张鸣（主任委员）、刘志敏、李光荣（已辞职，履职至林家礼先
生独董任职资格获得监管部门核准）、冯仑、张新玫、（徐潮）许建国、王鸿祥、林家礼（尚未
履职）
注：2015 年 12 月 11 日，公司发布《关于独立董事辞职的公告》（编号：临 2015-082），吕长江先生因个
人原因辞去公司董事会审计委员会主任委员和提名与薪酬考核委员会委员职务。其辞职申请自公司股东大会选举
出新任独立非执行董事且独立董事任职资格获得证券监督管理机构核准之日起生效。2016 年 3 月 30 日，公司第
六届董事会第十五次会议审议通过了《关于提名张鸣先生为独立董事候选人的议案》，提名张鸣先生担任公司第
六届董事会的独立非执行董事，任期与第六届董事会相同，且其在独立董事任职资格生效后接任审计委员会主任
委员和提名与薪酬考核委员会委员的职责，该议案已经在 2016 年 5 月 26 日召开的 2015 年度股东大会审议通过。
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2016 年年度报告
2016 年 6 月 20 日公司发布《关于独立董事履职的公告》（编号：临 2016-025），张鸣先生的任职资格于 2016 年
6 月 12 日获得证券监督管理机构核准，于当日开始履行独立非执行董事及审计委员会主任委员和提名与薪酬考核
委员会委员职责。
2016 年 7 月 29 日，公司第六届董事会第十七次会议（临时会议）审议通过了《关于提名董事的议案》。董
事长王开国先生向公司董事会提交辞职报告，辞去了董事会发展战略与投资管理委员会主任委员职务。董事徐潮
先生因工作变动原因，辞去了发展战略与投资管理委员会委员及审计委员会委员。董事会同意提名许建国先生为
公司第六届董事会董事候选人，任期与第六届董事会相同，且其在董事任职资格生效后接任发展战略与投资管理
委员会委员和审计委员会委员的职务。该议案已经过在 2016 年 9 月 23 日召开的 2016 年第一次临时股东大会审
议通过。2016 年 10 月 18 日公司发布《海通证券股份有限公司关于董事履职的公告》（编号：临 2016-046），许
建国先生的证券公司董事任职资格已获得核准，许建国先生自 2016 年 10 月 18 日起履行董事职责并担任发展战
略与投资管理委员会委员及审计委员会委员。2016 年 10 月 28 日，公司第六届董事会第十九次会议审议通过了
《关于选举周杰先生为第六届董事会发展战略与投资管理委员会主任委员及调整委员的议案》，同意周杰先生担
任公司董事会发展战略与投资管理委员会主任委员。
2016 年 8 月 31 日，公司发布《关于独立董事辞职的公告》（编号：2016-040），李光荣先生因个人原因辞
去公司董事会提名与薪酬考核委员会主任委员、发展战略与投资管理委员会委员和审计委员会委员职务，其辞职
后将不再担任公司其他任何职务，其辞职申请自公司股东大会选举出新任独立非执行董事且独立董事任职资格获
得证券监督管理机构核准之日起生效。2016 年 9 月 23 日，公司 2016 年第一次临时股东大会审议通过了《关于提
名林家礼先生为公司独立非执行董事的议案》，同意林家礼先生担任公司独立非执行董事，任期与第六届董事会
相同，其担任公司独立非执行董事的任职资格尚需经监管部门核准后才能生效，生效前李光荣先生将继续履职。
2016 年 10 月 28 日，公司第六届董事会第十九次会议审议通过了《关于选举刘志敏先生为第六届董事会提名与薪
酬考核委员会主任委员及调整委员的议案》，独立非执行董事刘志敏先生接替李光荣先生任提名与薪酬考核委员
会主任委员，同时增补林家礼先生为该委员会委员，审议通过了《关于选举周杰先生为第六届董事会发展战略与
投资管理委员会主任委员及调整委员的议案》、《关于调整审计委员会委员的议案》，对董事会发展战略与投资
管理委员会成员以及审计委员会委员进行调整，由林家礼先生接替李光荣先生担任委员职责，上述任职自林家礼
先生独董任职资格获得监管部门核准后生效，在此之前，李光荣先生将继续履职。
（二）各专门委员会职责及召开会议情况
1.合规与风险管理委员会
合规与风险管理委员会的主要职责为：依据法律、法规及监管政策制定合规管理政策供董事
会审核；审查、监督公司合规管理制度的科学性、合理性、有效性以及执行情况；制定公司风险
管理的原则和重要风险的界限；审查、监督经营管理层制订的内部控制制度的执行情况，并就此
进行督导；合规与风险管理委员会的具体职责，请参见《董事会合规与风险管理委员会工作细则》，
该细则已公布在公司和香港联交所网站。
报告期内，合规与风险管理委员会共召开 2 次会议，具体如下：
2016 年 3 月 29 日召开第六届董事会合规与风险管理委员会 2016 年第一次会议，会议审
议通过了《公司 2015 年度内部控制评价报告》、《公司 2015 年度合规报告》、《公司 2015
年度风险评估报告》。
公司 2016 年 8 月 29 日召开第六届董事会合规与风险管理委员会 2016 年第二次会议，
会议审议通过了《海通证券股份有限公司 2016 年半年度合规报告》、《海通证券股份有
限公司 2016 年上半年风险评估报告》、《关于调整风险指标的议案》。
报告期内，合规与风险管理委员会委员出席会议情况：
姓名 实际出席会议次数/应出席会议次数
肖遂宁 2/2
刘志敏 2/2
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2016 年年度报告
冯仑 2/2
瞿秋平 2/2
陈斌 2/2
张新玫 2/2
2.审计委员会
审计委员会的主要职责为：提议聘请或更换外部审计机构，批准外部审计机构的薪酬及聘用
条款；保证外部审计机构的客观独立性及审核程序有效；审核公司的财务信息及其披露，根据需
要对重大关联交易进行审核；审查公司及各子公司、分公司的财务监控、内控制度及风险管理制
度的科学性、合理性、有效性以及执行情况；与管理层讨论风险管理及内部监控系统，确保管理
层已履行职责建立有效的系统。检讨集团的财务及会计政策及实务；董事会赋予的其它职责。就
审计委员会的具体职责，请参见《董事会审计委员会工作细则》，该细则已公布在公司和香港联
交所网站。
审计委员会根据公司《审计委员工作细则》的有关规定，召集会议、审议相关事项，努力提
高工作效率和科学决策的水平；审计委员会认真履行职责，按照公司《董事会审计委员会年报工
作规程》积极参与年度财务报告的编制、审计及披露工作，与注册会计师进行充分的沟通，共同
制定 2016 年度公司审计项目计划，公司 2016 年度审计工作安排在审计委员会的指导下开展，确
保了审计的独立性，提高审计质量，维护公司及股东的整体利益。审计委员会及其委员按照有关
法律法规的要求，充分发挥了审查、监督作用，勤勉尽责地开展工作，为完善公司治理结构、提
高审计工作质量发挥了重要作用。报告期内，审计委员会共召开 5 次会议，具体如下：
2016年1月25日召开了第六届董事会审计委员会2016年度第一次会议。会议主要内容为：
学习监管部门关于做好上市公司2015年度报告的相关文件；听取财务总监对公司2015年
度简要财务情况（母公司）的汇报；与两家注册会计师沟通和制定年度审计工作计划；
审阅公司财务部门编制的2015年财务报表（母公司未经审计）并形成书面意见。
2016年3月29日召开了第六届董事会审计委员会2016年度第二次会议。会议审议通过了
《公司2015年度财务报告及专项报告（审计或审核初稿）》、《审计委员会关于会计师
事务所从事本年度审计工作的相关意见》、《关于续聘会计师事务所的提议》、《关于
预计公司2016年度日常关联交易的议案》、《公司2015年度内部控制评估报告》、《关
于修改公司<董事会审计委员会工作细则>的议案》、《公司董事会审计委员会2015年度
履职报告》；会议还听取了《公司2015年度财务决算与2016年度财务预算报告》和《会
计师事务所关于2015年度审计初步结果的沟通报告》，并确认了公司关联人名单。
2016年4月22日召开了第六届董事会审计委员会2016年度第三次会议（通讯方式）。会议
审议通过了《公司2016年第一季度报告》。
2016年8月29日召开了第六届董事会审计委员会2016年度第四次会议。会议审议通过了
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2016 年年度报告
《公司2016年上半年财务报告》（A+H），审阅了《公司2016年上半年财务情况说明》，
并确认了公司关联人名单。
2016年10月27日召开了第六届董事会审计委员会2016年度第五次会议（通讯方式）。会
议审议通过了《公司2016年第三季度报告》。
报告期内，审计委员会委员出席会议情况：
姓名 实际出席会议次数/应出席会议次数
张鸣 2/2
刘志敏 5/5
李光荣 5/5
冯仑 5/5
张新玫 5/5
许建国 1/1
王鸿祥 5/5
吕长江（离任） 3/3
徐潮（离任） 4/4
3.发展战略与投资管理委员会
发展战略与投资管理委员会的主要职责为：对公司中长期发展战略规划进行研究并提出建议；
对公司章程规定须经董事会批准的重大投资融资方案进行研究并提出建议；对公司章程规定须经
董事会批准的重大资本运作、资产经营、并购重组等进行可行性论证并提出建议；对其他影响公
司发展的重大事项进行研究并提出建议；对以上事项的实施进行检查督导；董事会授权的其它事
宜。
报告期内，发展战略与投资管理委员会共召开4会议，具体如下：
2016年4月5日召开了第六届董事会发展战略与投资管理委员会2016年第一次会议（通讯
方式），会议审议通过了《关于公司权益类、固定收益类、衍生产品类投资资产配置的
议案》、《关于公司发行境内债务融资工具一般性授权的议案》、《关于海通期货向其
全资子公司上海海通资源管理有限公司增加注册资本的议案》。
2016年7月28日召开公司第六届董事会发展战略与投资管理委员会2016年第二次会议（通
讯方式），会议审议通过了《关于公司发行境外债务融资工具一般性授权的议案》、《关
于购买金外滩燕京项目地块的议案》。
2016年8月24日召开公司第六届董事会发展战略与投资管理委员会2016年第三次会议（通
讯方式），会议审议通过了《关于海通恒信与贵州贵安金融投资有限公司合资成立融资
租赁公司的议案》、《关于海通银行向海通国际证券出售印度子公司的议案》。
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2016 年年度报告
2016年10月21日召开公司第六届董事会发展战略与投资管理委员会2016年第四次会议，
会议审议通过了《关于对海通恒信增资的议案》、《关于海通开元对海通新创投资管理
有限公司增资的议案》、《关于对海富通基金管理有限公司增资的议案》、《关于海富
通对上海富诚海富通资产管理有限公司增资的议案》、《关于浙江分公司购买办公用房
的议案》。
报告期内，发展战略与投资管理委员会委员出席会议情况：
姓名 实际出席会议次数/应出席会议次数
周杰 0/0
刘志敏 4/4
肖遂宁 4/4
李光荣 4/4
余莉萍 4/4
陈斌 4/4
许建国 1/1
王开国（离任） 2/2
徐潮（离任) 2/2
4. 提名与薪酬考核委员会
提名与薪酬考核委员会的主要职责为：研究董事、经理人员的选择标准和程序并提出建议；
广泛搜寻合格的董事和经理人员人选；对董事和经理候选人进行审查并提出建议；检讨董事会的
架构、人数及组成（包括技能、知识及经验方面），并就任何为配合公司的策略而拟对董事会作
出的变动提出建议；评核独立非执行董事的独立性，并就董事委任、重新委任以及董事（尤其是
董事长及总经理）继任计划向董事会提出建议；制定薪酬政策，包括但不限于绩效评价标准、程
序及主要评价体系，奖励和惩罚的主要方案和制度等；根据审计委员会的年度审计结果，审查公
司董事及经理人员履行职责情况，对其进行年度绩效考评，并提出建议；对公司的薪酬改革方案
进行评议，批准执行董事服务合约条款，同时对公司薪酬制度执行情况进行监督。就提名与薪酬
考核委员会的具体职责，对董事、经理人员的提名以及对董事、高级管理人员的考评以及薪酬审
查程序，请参见《董事会提名与薪酬考核委员会工作细则》，该细则已公布在公司和联交所网站。
为符合及落实香港上市规则关于董事会多元化的有关规定，使董事会的构成更加科学合理，
公司制定了《海通证券股份有限公司董事会成员多元化政策》，内容包括制定该政策的目的、意
义、政策声明、可计量的目标、监督与举报等内容，改政策刊登在公司网站。本公司确认，董事
会的构成符合香港上市规则中有关董事多元化的规定且符合公司制定的多元化政策。
报告期内，提名与薪酬考核委员会共召开 3 次会议，具体如下：
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2016 年年度报告
2016年3月29日召开第六届董事会提名与薪酬考核委员会2016年第一次会议，会议听取了
《公司2015年度经营情况汇报》，并审议通过了《关于给予公司经营班子2015年度单项
奖励的议案》、《关于2016年公司高级管理人员考核激励方案的议案》、《关于提名张
鸣先生为独立董事候选人的议案》、《关于调整公司董事、监事津贴的议案》。
2016年4月22日召开第六届董事会提名与薪酬考核委员会2016年第二次会议，会议审议通
过了《关于聘任毛宇星先生担任公司首席信息执行官的议案》。
2016年7月28日召开第六届董事会提名与薪酬考核委员会2016年第三次会议，会议审议通
过了《关于提名董事的议案》。
报告期内，提名与薪酬考核委员会委员出席会议情况：
姓名 实际出席会议次数/应出席会议次数
李光荣 3/3
刘志敏 3/3
肖遂宁 3/3
张鸣 1/1
余莉萍 3/3
王鸿祥 3/3
沈铁冬 3/3
吕长江（离任） 2/2
五、监事会发现公司存在风险的说明
□适用√不适用
监事会对报告期内的监督事项无异议。
（一）监事参加监事会情况
以通讯方 是否连续两次
本年应参加 亲自出席次 委托出席 缺席
监事姓名 式参加次 未亲自参加会
监事会次数 数 次数 次数
数 议
寿伟光 4 4 0 0 0 否
杨庆忠 4 4 0 0 0 否
仇夏萍 4 3 0 1 0 否
王美娟 4 4 0 0 0 否
胡海蓉 4 4 0 0 0 否
宋世浩 4 4 0 0 0 否
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2016 年年度报告
李林 4 4 0 0 0 否
程峰 4 2 0 2 0 否
冯煌 4 4 0 0 0 否
陈辉峰 4 3 0 1 0 否
郑小芸 4 2 0 2 0 否
宋春风 2 1 0 1 0 否
胡京武（离任） 1 1 0 0 0 否
许奇 （离任） 4 4 0 0 0 否
全体监事对监事会审议议案的表决结果均为同意，无弃权和反对。
（二）监事会召开情况
报告期内，监事会共召开 4 次会议，具体如下：
1.2016 年 3 月 30 日现场召开第六届监事会第八次会议，会议审议通过了《公司 2015 年年度
报告》、《公司 2015 年度内部控制评价报告》、《公司 2015 年度合规报告》、《公司 2015 年度
监事会工作报告》、《公司监事会履职细则（试行）》、《关于更换监事的议案》
2.2016 年 4 月 27 日现场召开第六届监事会第九次会议，会议审议通过了《公司 2016 年第一
季度报告》。
3.2016 年 8 月 29 日现场召开第六届监事会第十次会议，会议审议通过了《公司 2016 年半年
度报告》、《公司 2016 年半年度合规报告》。
4.2016 年 10 月 28 日现场召开第六届监事会第十一次会议，会议审议通过了《公司 2016 年
第三季度报告》。
六、公司就其与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面存在的不能保证独立性、不能
保持自主经营能力的情况说明
√适用□不适用
本公司股权结构较分散，无控股股东。公司与股东单位在业务、人员、资产、机构、财务等
方面完全分开，董事会、监事会及各职能部门均能独立运作，具有独立完整的业务和自主经营能
力。
1.业务独立情况
公司按照《中华人民共和国公司法》和《公司章程》的规定，根据中国证监会核准的经营范
围依法独立自主地开展业务，公司已取得了经营证券业务所需的相关业务许可，具有独立完整的
业务体系和自主经营能力，业务运营不受股东单位及关联方控制和影响，能独立面向市场参与竞
争，不存在股东单位及关联方违反公司运作程序，干预公司内部管理和经营决策的行为。
2.人员独立情况
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公司设有专门的人力资源开发部，拥有独立完整的劳动、人事及工资管理体系。公司通过法
定程序聘任了董事、监事和高级管理人员，公司高级管理人员未在股东单位及下属企业担任除董
事、监事以外的任何职务，也未在与公司业务相同或相近的其他企业任职。公司股东没有超越股
东大会、董事会的职权任免公司董事、监事和高级管理人员。董事、监事和高级管理人员的聘任
均严格按照《公司法》、《证券法》和《公司章程》的规定，通过合法程序进行。公司建立了完
善的劳动用工、人事管理、工资管理和社会保障制度，且全体员工均依法与公司签订《劳动合同》，
公司拥有独立的劳动用工权力，不存在受股东干涉的情况。
3.资产独立情况
公司具有开展证券业务所必备的独立完整的资产，不存在股东单位及关联方占用公司资产以
及损害公司、公司其他股东、公司客户合法权益的情况。公司依法独立经营管理公司资产，拥有
业务经营所需的特许经营权、房产、经营设备以及商标。
4.机构独立情况
公司建立了完善的法人治理结构，设有股东大会、董事会、监事会、经营层以及相关经营管
理部门，“三会一层”运作良好，依法行使各自职权。公司拥有独立完整的证券业务经营、管理
体系，独立自主地开展业务经营，组织机构的设置和运行符合中国证监会的有关要求。现有的办
公机构和经营场所与股东单位完全分开，不存在机构混同的情况，也不存在股东单位直接干预公
司经营活动的情形。
5.财务独立情况
公司设立了专门的财务部门，建立了专门的财务核算体系和财务管理制度。公司按照决策程
序进行财务决策，不存在股东单位及关联方干预公司资金使用的情况。公司由董事会任命财务总
监，并配备了专职财务人员，在银行单独开立账户，不存在与股东单位及关联方共用账户的情况。
公司作为独立纳税人，依法按财税制度规定缴纳各类税款。
存在同业竞争的，公司相应的解决措施、工作进度及后续工作计划
□适用 √不适用
七、报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况
√适用□不适用
公司第六届董事会第十三次会议审议通过了《关于制定<海通证券股份有限公司高级管理人员
薪酬管理办法>的议案》、《关于制定<海通证券股份有限公司高级管理人员业绩考核管理办法>的
议案》（以下简称“两个《办法》”）。按照两个《办法》，每个会计年度结束后，公司董事会
对高级管理人员进行年度绩效考核及相应的薪酬激励。报告期内，公司第六届董事会第十五次会
议审议通过了《关于 2016 年公司高级管理人员考核激励方案的议案》，以贯彻实施两个《办法》
建立的“高管与股东利益的紧密联结，以及以股东长期价值创造为出发点的高管整体薪酬考核制
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度”、“以绩效为导向，长、短期结合的高管薪酬考核方案”，从而保障高管薪酬激励制度市场
化，以及激励机制在本行业具有市场竞争力。
八、是否披露内部控制自我评价报告
√适用□不适用
公司内部控制自我评价报告的具体内容详见公司于上交所网站披露的《海通证券股份有限公
司 2016 年度内部控制审计报告》。
报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明
□适用√不适用
九、内部控制审计报告的相关情况说明
√适用□不适用
公司内部控制审计机构立信会计师事务所（特殊普通合伙）为公司出具了标准无保留意见的
内部控制审计报告。
公司内部控制审计报告的具体内容详见公司于上交所网站披露的《海通证券股份有限公司
2016 年度内部控制审计报告》。
是否披露内部控制审计报告：是
十、风险管理与内部控制制度建立及执行情况
（一）董事会声明
建立健全并有效实施风险管理及内部控制是公司董事会的责任；监事会对董事会建立与实施
风险管理及内部控制进行监督；经理层负责组织领导公司风险管理及内部控制的日常运行。
公司风险管理及内部控制的目标是：合理保证经营合法合规、资产安全、财务报告及相关信
息真实完整，提高经营效率，促进公司实现发展战略。由于风险管理及内部控制存在固有局限性，
故仅能对达到上述目标提供合理保证。
董事会已按照《企业内部控制基本规范》要求对风险管理及内部控制进行了评价，并认为其
在截至2016年12月31日止年度有效。
（二）风险管理及内部控制机构设置情况
公司建立了科学、有效的风险管理及内部控制架构体系，以识别、评估及管理本集团重大风
险。董事会、监事会、经理层、职能管理部门和业务经营部门在整个内部控制架构体系中，分工
明确，各司其职。
公司董事会下设审计委员会、合规和风险管理委员会，负责审查公司风险管理及内部控制制
度，总体监督风险管理及内部控制的有效实施和内部控制自我评价。董事会透过审计委员会至少
每年检讨风险管理及内部控制系统的成效。该等委员会协助董事会履行其监察及企业管治职责，
涵盖本集团的财务、营运、合规、风险管理及内部监控，以及财务资源及内部审计职能。合规总
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2016 年年度报告
监负责执行合规管理的战略和政策，并向董事会呈报合规报告；监事会负责对董事会建立与实施
风险管理及内部控制进行监督；首席风险控制执行官负责公司风险管理及内部控制体系建设和运
行的总体推动和协调工作，执行公司风险管理的战略和政策；职能管理部门包括合规法务部、风
险管理部、战略发展部、稽核部、计划财务部、信息技术部、运营中心和人力资源部等部门，负
责内控工作的具体实施并评估各项内控制度的健全有效性；业务经营部门内部指定专人负责本单
位内部控制制度的制定和落实，以及对规章制度执行情况的检查，对业务风险进行一线监控。
为适应公司合规风险管理需要及提升内部控制管理水平，2017年2月24日,公司董事会审议通
过了《关于调整公司组织架构的议案》，合规与风险管理总部调整为合规法务部、风险管理部两
个部门。调整后，合规法务部负责公司法律事务与合规管理事宜，组织实施公司各项合规管理工
作、投行业务合规风险管理工作；风险管理部拟定公司风险管理政策和制度，履行市场风险管理、
信用风险管理、操作风险管理等职责。
（三）风险管理及内部监控体系
董事会是公司风险管理战略目标的制定者和授权人。公司董事会对风险管理和内部控制体系
的有效性承担最终责任，负责审议批准公司风险管理的总体目标及基本政策和制度、公司整体风
险偏好和风险容忍度以及重大风险限额、重大风险的解决方案、公司定期风险评估报告、任免和
考核首席风险控制执行官，并推进风险文化建设。公司董事会设合规与风险管理委员会，具体履
行董事会风险管理职责。
公司根据法律、法规和行业规范，建立健全包括可操作的管理制度、健全的组织架构、可靠
的信息技术系统、量化的风险指标体系、专业的人才队伍、有效的风险应对机制及良好的风险管
理文化在内的全面风险管理及内部控制体系。由董事会、经理层以及全体员工共同参与，对公司
经营活动中面临的流动性风险、市场风险、信用风险、操作风险等进行准确识别、审慎评估、动
态监控、及时应对及全程管理。
全面风险管理体系的建设旨在提高公司管理和运营的科学性、规范性和有效性，增强对金融
风险的防范能力，保障公司各项业务的持续、稳定、健康发展，只合理而非绝对保证可防范重大
失实陈述或损失，因为其目的均旨在管理，而非消除未能达成业务目标的风险。
公司全面风险管理遵循以下基本原则：(1)全面性原则：公司风险管理体系由公司董事会、经
理层及全体员工共同参与，包括风险识别、测量、监控、报告、管理和检查等程序。风险管理的
理念、方法贯穿公司所有部门、分支机构和子公司以及业务条线；(2)独立性原则：在前台业务部
门和中后台部门间建立有效的隔离制衡机制，风险管理部门独立地评估和监控风险；(3)审慎性原
则：公司须对风险管理各个环节进行严谨的判断，审慎评估公司面临的风险。
公司对内幕消息的处理和发布进行规范，以确保内幕消息在获适当批准披露前一直保密，并
确保有效及一致地发布有关消息。
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（四）风险管理及内部控制制度的建立健全情况
报告期内，公司不断加强包括创新业务在内的风险管理及内部控制制度建设，健全风险管理
及内部控制机制，规范业务流程，完善管理制度，确保内部控制贯穿决策、执行和监督全过程，
覆盖公司的各个业务和管理环节。公司已采纳多项政策及程序，以评估及审慎地提高本集团风险
管理及内部控制系统的成效。
1.传统业务管理
业务控制方面，公司制定或修订完善了《营业网点管理办法》、《印章管理规定（2016 年修
订）》、《客户投诉管理办法》、《海通证券深圳证券交易所新版交易终端权限管理办法（暂行）》、
《见证业务管理办法》、《经纪业务办理管理办法（试行）》、《网上开户业务管理办法（2016
年修订）》、《业务办理指南》、《适当性管理试行办法》、《培训课程体系管理办法（试行）》、
《证券分析师管理办法（修订稿）》、《自营决策委员会议事规则》、《首次公开发行股票网下
投资者业务细则》、《投资银行发行与承销管理办法》、《债务融资工具簿记建档发行工作管理
制度》、《采购管理办法》（2016 年修订）等制度；
风险管理方面，公司制定或修订完善了《保密宣传教育办法》等19项保密管理制度、《涉诉
案件合规管理办法（修订）》、《授权管理办法》、《市场风险管理系统权限管理办法》、《监
事会履职细则（试行）》、《信息披露管理办法（2016年修订）》、《关联交易管理办法（2016
年修订）》、《客户异常交易行为监控管理办法》、《证券研究报告境外发布利益冲突事项核查
工作指引（试行）》等制度；
资金管理、财务管理方面，公司制定了《债务融资管理办法（试行）》、《债务融资审批权
限管理办法（试行）》、《增值税发票管理暂行办法》、《增值税扣税凭证管理暂行办法》、《境
内差旅费管理办法》、《本部业务招待费管理办法》、《公司本部车辆使用管理办法》、《分支
机构网络报销系统单据管理办法（试行）》等制度;
信息系统控制等方面，公司制定或修订完善了《信息技术管理部应用软件系统新建项目上线
管理细则》、《信息技术管理部应用软件系统运行问题管理办法》、《信息技术治理准则（2016
版）》、《应用软件系统新建项目上线管理办法》、《总部计算机类设备入网管理办法》、《信
息系统安全检查管理办法》、《介质安全管理办法》、《测试环境使用管理办法》、《移动存储
介质管理办法》、《办公环境信息安全管理办法（试行）》等制度。
2.创新业务管理
公司建立了创新业务评估审查机制，在创新业务前期准备阶段对业务的合规性、可行性和风
险进行充分的评估论证，并制定相关管理制度、操作流程、风险控制措施和保护客户合法权益的
措施。公司开展的创新业务均在开展前期制定了相应的管理制度和风险控制方案。
公司已开展的创新业务制度根据监管要求和业务发展需要修订完善。针对融资融券业务，公
司于2016年5月进一步修订完善了《融资融券业务管理办法》等19项制度，对融资融券业务部门管
理职能、客户适当性管理、征信及授信管理、担保物及标的证券管理、风险监控等业务规则和流
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程进行了修订；针对新三板业务，公司陆续制定或修订完善了《新三板推荐挂牌业务操作流程》
等9项制度，对新三板推荐挂牌、股票发行、重大资产重组、持续督导等业务规则和流程进行了修
订，完善了业务的合规及风险管理。另外，其他创新业务制度的修订及完善主要包括《海通证券
参与机构间私募产品报价与服务系统代理交易业务投资者适当性规定》、 微信公众号管理办法》、
《量化交易系统权限管理办法（试行）》、《海通证券跨境债券业务合作管理办法》、《股票质
押式回购交易业务审核委员会议事规则（2016年1月修订）》、《股票质押式回购交易业务项目管
理办法》、《股票质押项目管理系统权限管理暂行办法》、《黄金自营业务管理办法》（2016年
修订）、《黄金自营业务内控及风险管理指引（2016年修订）》、、《PB交易系统管理办法》、
《PB交易系统权限管理办法》、《柜台市场业务管理办法》、《港股通业务管理办法》、《海通
银行中国跨境并购业务分成管理办法》、《海通证券征信系统（人行）管理办法》等相关制度。
（五）建立财务报告内部控制的依据
公司建立财务报告内部控制的依据为财政部、证监会、审计署、银监会、保监会联合发布的
《企业内部控制基本规范》及其配套指引、中国证监会发布的《证券公司内部控制指引》和上海
证券交易所发布的《上海证券交易所上市公司内部控制指引》等文件。
公司严格按照《公司法》、《会计法》、《企业会计准则》、《会计工作基础规范》、《金
融企业财务规则》、《企业内部控制基本规范》等相关法律法规的规定，结合行业特点及公司实
际情况，报告期内制定或修订完善了《债务融资管理办法（试行）》、《债务融资审批权限管理
办法（试行）》、《增值税发票管理暂行办法》、《增值税扣税凭证管理暂行办法》、《境内差
旅费管理办法》、《本部业务招待费管理办法》、《公司本部车辆使用管理办法》、《分支机构
网络报销系统单据管理办法（试行）》等财务会计管理制度及其他内部控制制度。公司通过设置
科学的财务会计组织架构、配备合格财务会计专业人员、使用规范严密的财务会计管理系统、选
用恰当的会计政策和合理的会计估计等确保公司编制的财务报告符合会计准则的要求，并能够真
实、准确、完整地反映公司财务状况、经营成果和现金流量等有关信息。公司监事会以及外部审
计机构等依据《公司章程》和相关规定对公司财务进行有效地检查监督，并对公司财务报告发表
专业的审计意见。
报告期内，公司财务报告相关内部控制制度健全，运行情况良好，能够保障财务报告质量，
确保财务信息的高度可靠性。报告期内，公司财务报告相关的内部控制不存在重大缺陷，公司年
度财务报告真实、准确、完整。
（六）风险管理及内部控制体系的运行情况
公司风险管理及内部控制体系的运行能够针对经营活动中面临的各项风险，执行“事前、事
中、事后三位一体”的风险管理及内部控制。
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在事前，公司针对各项业务制定相应的管理制度和流程；在事中，公司已建立实时监控系统，
实现了风险控制指标的动态监控和自动预警，已建立净资本补足机制，保证净资本等风险控制指
标持续符合监管部门的要求；事后控制方面，针对监控中发现的问题及时进行督促整改，稽核部
门每年制定稽核计划对公司相关部门、分支机构以及子公司进行现场稽核，并对发现的问题进行
督导整改。
报告期内，根据《企业内部控制基本规范》和监管要求，公司关注业务发展中的重点领域和
关键环节，完善风险管控清单，确保不存在制度设计缺陷和执行中的管控盲点；围绕风险管控清
单，组织内部审计和内控自评工作，并对内、外部检查中发现的问题和缺陷实行清单式管理，明
确落实整改责任，严格整改验收标准；加大信息化管控的程度和范围，推进信息系统建设。 2016
年 9 月公司成立了科技规划推进工作领导小组和工作小组，以推进核心系统、数据管理平台和合
规与风险管理平台等系统的建设和管理。
报告期内，公司继续推进全面风险管理及流动性风险管理体系建设及运行，并不断完善。系
统建设方面，公司初步开发了风控平台的集中度管理模块，建设市场风险系统二期,继续优化流动
性风险管理信息系统, 已经可实现逐日数据的报送；风险监控方面，公司根据《证券公司风险控
制指标管理办法》完善风险监控系统，添加了单一客户授信额度占净资本模块，每日对公司日间
流动性风险及45天内的风险敞口进行监控，并形成流动性风险管理日报逐日汇报；子公司管理方
面，初步建立集团层面市场风险汇总报表模板，覆盖海通证券母公司及集团内承担市场风险的主
要子公司。
报告期内，为加强分支机构证照及报备事项管理，按照有关监管要求，公司组织分支机构开
展了许可证管理、报备管理和监管报表报送情况的自查。公司对自查中发现的问题和原因进行了
总结分析，要求分支机构认真落实整改。
（七）风险管理及内部控制建立、执行的内部监督情况
公司制定了《海通证券内部控制自我评价手册》用于规范内部控制自我评价活动。公司设立
内部控制规范落实工作领导小组、工作小组以及内部控制评价小组。总经理办公会议指定风险管
理部为风险管理及内部控制规范落实工作小组的牵头部门，负责指导风险管理及内部控制建设与
实施工作；指定稽核部为内部控制评价小组的牵头部门，负责内部控制自我评价工作并出具内部
控制评价报告。风险管理部、稽核部分别独立履行内部控制建设实施和有效性评估的职能。风险
管理部发起部门协作督促公司部门对内部控制矩阵进行梳理，重点关注新业务新流程的内部控制
设计；稽核部组织各部门和子公司开展内部控制运行有效性自我评价工作，复核评价底稿，汇总
内部控制缺陷并对缺陷进行跟踪整改。
风险管理及内部监控方面，公司合规和风险管理委员会与审计委员会履行其监督职责，检验
公司风险管理及内部监控系统的成效；公司每年的内部控制自我评价范围涵盖所有公司部门及子
公司，内容涵盖财务、营运和合规等方面的风险管理和内部监控；此外，稽核部不定期对风险管
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理及内部监控情况进行稽核，对其有效性进行评估。除公司内部的检查评价外，外部审计师的工
作也包括对重要风险及内部监控是否足够和有效进行评估。
（八）风险管理及内部控制缺陷及其认定
公司董事会根据《企业内部控制基本规范》、《企业内部控制评价指引》、《证券公司内部
控制指引》以及《上海证券交易所上市公司内部控制指引》对重大缺陷、重要缺陷和一般缺陷的
认定要求，结合公司规模、行业特征、风险水平等因素，研究确定了适用本公司的内部控制缺陷
及具体认定标准，即：按缺陷影响程度分类，分为重大缺陷、重要缺陷和一般缺陷。
重大缺陷指一个或多个控制缺陷的组合，可能导致企业严重偏离控制目标;重要缺陷指一个或
多个控制缺陷的组合，其严重程度和经济后果低于重大缺陷，但仍有可能导致企业偏离控制目标;
一般缺陷指除重大缺陷、重要缺陷之外的其他缺陷。
（九）公司风险管理及内部控制有效性评价
公司已根据《企业内部控制基本规范》、《企业内部控制评价指引》、《证券公司内部控制
指引》以及《上海证券交易所上市公司内部控制指引》等相关法律法规的要求，对公司截至 2016
年 12 月 31 日的风险管理及内部控制设计与运行的有效性进行了自我评价，并出具 2016 年度《内
部控制评价报告》。董事会合规与风险管理委员会对本集团的风险管理及内部监控系统足够和有
效地作出分析及独立评估。报告期内，公司对纳入评价范围的业务与事项均已建立了风险管理及
内部控制并有效执行，达到了公司风险管理及内部控制的目标，在风险管理及内部控制设计或执
行方面不存在重大缺陷。自内部控制评价报告报告基准日至内部控制评价报告发出日之间未发生
对评价结论产生实质性影响的内部控制的重大变化。报告期内，外部注册会计师对公司内部控制
设计及执行情况进行了独立审计，认为公司按照《企业内部控制基本规范》和相关规定在所有重
大方面保持了有效的财务报告内部控制，也未发现非财务报告内部控制的重大缺陷。
（十）2017 年度风险管理及内部控制的工作计划
风险管理及内部控制应当与公司经营规模、业务范围、竞争状况和风险水平等相适应，并随
着情况的变化及时加以调整。2017 年度风险管理及内部控制工作计划主要包括：按照有关法律法
规和监管部门的要求，持续完善全面风险管理体系，推进风险管理系统建设，加大信息化管控的
程度和范围；按照监管及公司内部制度要求执行日常监控及信息报告；根据业务发展需要和各监
管部门的要求及时更新、不断建立健全公司前中后台各项制度、政策与流程，特别是创新业务制
度体系；继续评估制度执行情况，针对存在问题及时完善和改进风险控制和管理策略；继续对内
部控制评价实施过程中发现的问题和缺陷进行清单式管理，严格落实整改；吸收内控管理理论的
新知识和新理念，修订内控评价手册，提高内部控制的效率与效果；继续加强内部控制规范的宣
传与培训，继续提升公司内部控制及风险管理水平。
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2016 年年度报告
十一、其他
√适用□不适用
（一）公司秘书
黄正红先生与黄慧玲女士为本公司联席公司秘书，黄慧玲女士为信永方圆企业服务集团有限
公司的副总监，本公司内部之主要联络人为董事会秘书兼联席公司秘书黄正红先生。根据《香港
上市规则》第3.29条的要求，截至2016年12月31日，黄正红先生及黄慧玲女士均接受了超过15个
小时之相关专业培训。
（二）遵守证券交易守则
本公司已采纳《标准守则》作为所有董事及监事进行本公司证券交易的行为守则。根据对本
公司董事及监事的专门查询后，所有董事及监事均确认：于本报告期内，各董事及监事均已严格
遵守《标准守则》所订之标准。本公司亦就有关雇员（定义见香港上市规则）买卖公司证劵交易
事宜设定指引，指引内容不比《标准守则》宽松。本公司并没有发现有关雇员违反指引。
董事会将不时检查本公司的公司治理及运作，以符合《香港上市规则》有关规定并保障股东
的利益。
（三）内部监控
公司内部控制审计报告的具体内容详见公司于上交所网站披露的《海通证券股份有限公司
2016年度内部控制审计报告》。
（四）董事及核数师就账目之责任
董事会已确认其承担编制本集团截至2016年12月31日止年度报告的责任。
董事会负责就年度及中期报告、股价敏感资料及其它根据《香港上市规则》及其它监管规定
所需披露事项，呈报清晰及明确的评估。管理层已向董事会提供有关必要的解释及资料，以便董
事会就本集团的财务数据及状况作出知情评估，以供董事会审批。
本公司并无面临可能对本公司持续经营业务之能力产生重大疑虑的重大不确定事件或情况。
另外，本公司已就董事、监事和高级管理人员可能的法律行动及责任作出适当的投保安排。
（五）与股东的沟通
股东大会是公司的最高权力机构，股东通过股东大会行使权力。公司严格按照相关规定召集、
召开股东大会，确保所有股东，特别是中小股东享有平等的地位，能够充分行使自己的权利。在
《公司章程》的制度约束下，公司有序运行并保持健康稳定的发展，切实保护了公司及股东的利
益。
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2016 年年度报告
本公司高度重视股东的意见和建议，积极、主动、规范地开展各类投资者关系活动，与股东
保持沟通，及时满足股东的合理需求。同时，本公司通过网站www.htsec.com发布本公司的公告、
财务数据及其它有关数据，作为促进与股东有效沟通的渠道，股东如有任何查询，可通过邮件、
热线电话以及直接致函至本公司办公地址，公司会及时以适当方式处理相关查询。
董事会欢迎股东提出意见，并鼓励股东出席股东大会以直接向董事会或管理层提出其可能持
有的任何疑虑。董事长及各委员会主任和管理层通常会出席年度股东大会及其它股东大会，以回
答股东所提出的问题。
股东可以根据公司章程第70条和第75条列明的程序召开股东特别大会并在股东大会上提出提
案，公司章程已公布在上交所网站、香港联交所网站和公司网站。
本公司2016年年度股东大会将安排董事会回答股东提问。
有关投票表决的详细程序及以投票方式、表决的决议议案将刊登于上交所网站（A股），或载
于股东通函内(H股)。
（六）投资者关系活动
规范专业化的投资者关系管理是上市公司应尽的法定责任，也是公司市值管理的有效手段，
公司董事会高度重视投资者关系管理工作，公司通过专设的投资者热线、E-mail、呼叫中心、公
司网站、电话会议、现场接待、网上互动、投资者见面会、业绩说明会、季度、半年度和年度路
演及上海证券交易所推出的 e 互动平台等多种载体加强与投资者的沟通服务。2016 年公司总经理
瞿秋平带队进行了 2015 年年报、2016 年半年报香港机构投资者路演，拜访机构 60 家。2016 年，
公司共接待境内外分析师、投资者现场调研 36 次，接待投资者约 250 名，参加券商交流会 7 次，
举办了 2015 年年报、2016 年半年报业绩发布会，共 173 家机构参加，参加了上海上市公司协会、
上海证券交易所举办的“2016 年上海辖区上市公司投资者集体接待日”主题活动。
（七）其他报告事项
报告期内，本公司对《公司章程》修订了一次，该修订已于 2016 年 7 月 29 日召开的第六届
董事会第十七次会议审议通过，并经过 2016 年 9 月 23 日举行的 2016 年第一次临时股东大会审
议通过。有关修订内容请详见本公司日期为 2016 年 7 月 29 日的公告及日期为 2016 年 9 月 23 日
的公告。
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2016 年年度报告
第十节 公司债券相关情况
√适用 □不适用
一、公司债券基本情况
2013 年 3 月 26 日，公司第五届董事会第十六次会议审议通过了《关于公司发行公司债券的
议案》、《关于公司发行公司债券一般性授权的议案》，经 2013 年 5 月 27 日召开的公司 2012 年度
股东大会审议通过，并授权董事长、总经理共同或分别全权办理本次发行公司债券相关事宜。相
关决议公告分别于 2013 年 3 月 27 日、2013 年 5 月 28 日刊登在《中国证券报》、《上海证券报》、
《证券时报》、《证券日报》及上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）。经中国证监会于
2013 年 9 月 25 日签发的“证监许可[2013]1220 号”文核准，公司获准向社会公开发行面值总额
不超过 230 亿元的公司债券，依据上述议案与监管核准,公司公开发行了两期公司债券。
单位:亿元 币种:人民币
债券余
债券名称 简称 代码 发行日 到期日 利率 还本付息方式 交易场所
额
2013 年公司债券 上海证券交
13 海通 02 122281 2013/11/25 2018/11/25 23.5 6.15% 单利按年计息
（第一期） 易所
2013 年公司债券 上海证券交
13 海通 03 122282 2013/11/25 2023/11/25 23.9 6.18% 单利按年计息
（第一期） 易所
2013 年公司债券 上海证券交
13 海通 04 122311 2014/07/14 2017/07/14 56.5 5.25% 单利按年计息
（第二期） 易所
2013 年公司债券 上海证券交
13 海通 05 122312 2014/07/14 2019/07/14 45.5 5.45% 单利按年计息
（第二期） 易所
2013 年公司债券 上海证券交
13 海通 06 122313 2014/07/14 2024/07/14 8 5.85% 单利按年计息
（第二期） 易所
以上为全部未到期的公开发行公司债券，债券余额合计 157.4 亿元。
公司债券付息兑付情况
√适用 □不适用
两期公开发行公司债券每年付息一次，最后一期利息随本金的兑付一起支付；每期付息款项
自付息日起不另计利息，本金自兑付日起不另计利息。债券本息的偿付通过登记机构和有关机构
办理。
1. 2013 年公司债券（第一期）偿债计划及报告期内兑付情况
报告期内，本期债券余额为 47.4 亿元。其中：13 海通 01 于 2016 年 11 月 25 日到期兑付本
息并摘牌，详见上海证券交易所公告（编号：临 2016-049）；13 海通 02 和 13 海通 03 当年利息于
2016 年 11 月 25 日按时支付，详见上海证券交易所公告（编号：临 2016-051）。
2. 2013 年公司债券（第二期）偿债计划及报告期内付息情况
报告期内，本期债券余额为 110 亿元，三个品种当年利息均于 2016 年 7 月 14 日按时支付，
详见上海证券交易所公告（编号：临 2016-027）。
公司债券其他情况的说明
√适用 □不适用
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2016 年年度报告
2016 年 3 月 30 日公司第六届董事会第十五次会议、2016 年 5 月 26 日公司 2015 年年度股东
大会分别审议通过《关于公司发行境内债务融资工具一般性授权的议案》。同意公司一次或多次或
多期在境内公开或非公开发行债务融资工具，包括但不限于证券公司短期融资券、公司债、短期
公司债券、资产支持证券（票据）、收益凭证、次级债券、次级债务，及其它按相关规定经中国证
券监督管理委员会、中国证券业协会及其它相关部门审批或备案本公司可以发行的境内债务融资
工具（用于日常流动性运作的拆借、回购除外）。
以下为报告期内公司存续或发行其他债券和债务融资工具的情况：
1.次级债
单位:亿元币种:人民币
债
券 还本付息方
债券名称 简称 代码 期限 发行日 到期日 利率 交易场所
余 式
额
2015 年次级债（第一 15 海通 12321 5年 2015/04/ 附赎回选择 单利按年计 上海证券交易
150 5.50%
期） C1 2 （3+2） 08 权 息 所
2015 年次级债（第二 15 海通 12599 3年 2015/06/ 附赎回选择 单利按年计 上海证券交易
150 5.30%
期） C2 4 （2+1） 12 权 息 所
2015 年次级债（第二 15 海通 12599 5年 2015/06/ 附赎回选择 单利按年计 上海证券交易
50 5.38%
期） C3 3 （3+2） 12 权 息 所
2016 年次级债（第一 16 海通 14517 2016/11/ 单利按年计 上海证券交易
3年 2019/11/17 40 3.30%
期） C1 9 17 息 所
2016 年次级债（第一 16 海通 14517 2016/11/ 单利按年计 上海证券交易
5年 2021/11/17 20 3.40%
期） C2 9 17 息 所
未到期次级债余额合计 410 亿元。
（1）关于 2015 年次级债需要说明的情况：
第一期 15 海通 C1，期限为 5 年期，其中第 3 年末附发行人赎回权。第二期 15 海通 C2，期限
为 3 年期，在第 2 年末附发行人赎回权；15 海通 C3，期限为 5 年，在第 3 年末附发行人赎回权。
债券附“发行人赎回选择权”的，发行人有权于本期债券附发行人赎回权计息年度付息日前的第
30 个交易日，在主管机关规定的信息披露场所发布关于是否就本期债券行使赎回选择权的公告，
敬请投资者注意。
（2）关于 2016 年次级债需要说明的情况：
2016 年 11 月初，公司取得上海证券交易所《关于对海通证券股份有限公司 2016 年次级债券
挂牌转让无异议的函》（上证函[2016]2080 号）（参见公司公告，编号：临 2016-048）。2016 年 11
月 18 日，2016 年非公开发行次级债券（第一期）发行成功，发行结果详见上海证券交易所公告
（编号：临 2016-052）。
2.非公开发行公司债券
单位:亿元币种:人民币
债
券 还本付息方
债券名称 简称 代码 期限 发行日 到期日 利率 交易场所
余 式
额
2016 年公司债（第 16 海通 4年 附赎回选 单利按年计 上海证券交易
135484 2016/05/18 150 3.60%
一期） 01 （3+1） 择权 息 所
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2016 年年度报告
2016 年公司债（第 16 海通 2021/05/ 单利按年计 上海证券交易
135485 5年 2016/05/18 50 3.80%
一期） 02 18 息 所
未到期非公开发行公司债券余额 200 亿元。
2016 年 5 月初，公司取得上海证券交易所《关于对海通证券股份有限公司非公开发行公司债
券挂牌转让无异议的函》（上证函[2016]886 号）。2016 年 5 月 18 日，2016 年非公开发行公司债
券（第一期）发行成功，发行结果见上海证券交易所公告（编号：临 2016-017）。
3.短期公司债券
2014 年 10 月 28 日，公司第五届董事会第二十九次会议（临时会议）决议通过了《关于公司
发行证券公司短期公司债券的议案》，以及中国证监会下发《关于证券公司试点发行短期公司债券
有关事宜的通知》（证券基金机构监管部部函【2014】1526 号），上海证券交易所下发《接受证券
公司短期公司债券备案通知书》（上证短债【2014】4 号）。根据议案与监管核准，公司于 2015 年
5 月 13 日发行 2014 年短期公司债券（第三期），债券简称:14 海通 D3，债券代码:135025，发行
总额 80 亿元，票面利率 5%，期限为一年。
4.短期融资券
根据中国证监会《关于海通证券股份有限公司申请发行短期融资券的监管意见函》（证券基金
机构监管部部函[2014]1551 号）与中国人民银行《关于海通证券股份有限公司发行短期融资券的
通知》（银发[2015]77 号），海通证券股份有限公司 2016 年度第一期短期融资券于 2016 年 3 月 9
日发行，期限 90 天，发行总额 20 亿元，票面利率 2.45%。发行结果公告详见上海证券交易所公
告（编号：临 2016-003）。
二、公司债券受托管理联系人、联系方式及资信评级机构联系方式
名称 中信证券股份有限公司
北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦
办公地址
债券受托管理人 22、23 层
联系人 宋颐岚、常唯
联系电话 010-60838888
名称 中诚信证券评估有限公司
资信评级机构
办公地址 上海市西藏南路 760 号 8 楼
其他说明：
□适用 √不适用
三、公司债券募集资金使用情况
√适用□不适用
1. 2013 年公司债券（第一期）
发行人经中国证券监督管理委员会证监许可[2013]1220 号文批准，于 2013 年 11 月 27 日公
开发行了首期人民币 120 亿元的公司债券。根据发行人 2013 年 11 月 20 日公告的该期债券募集
说明书的相关内容，发行人对该期债券募集资金的使用计划为补充公司营运资金，改善公司财务
结构。
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2016 年年度报告
该期债券募集资金总额已于 2013 年 11 月 27 日汇入发行人指定的银行账户，已用于补充公
司营运资金，改善公司财务结构，与募集说明书承诺的用途、使用计划及其他约定一致。发行人
聘请立信会计师事务所（特殊普通合伙）对网上发行认购资金情况出具编号为“信会师报字
[2013]第 114129 号”的验资报告；对网下配售认购资金情况出具编号为“信会师报字[2013]第
114130 号”的验资报告；对募集资金到位情况出具编号为“信会师报字[2013]第 114107 号”的
验资报告。
截至报告期末，本期债券余额为 47.4 亿元。
2. 2013 年公司债券（第二期）
发行人经中国证券监督管理委员会证监许可[2013]1220 号文批准，于 2014 年 7 月 16 日公
开发行了第二期人民币 110 亿元的公司债券。根据发行人 2014 年 7 月 10 日公告的本期债券募集
说明书的相关内容，发行人对本期债券募集资金的使用计划为补充公司营运资金，改善公司财务
结构。
本期债券募集资金总额已于 2014 年 7 月 16 日汇入发行人指定的银行账户,已用于补充公司
营运资金，改善公司财务结构，与募集说明书承诺的用途、使用计划及其他约定一致。发行人聘
请立信会计师事务所（特殊普通合伙）对网上发行认购资金情况出具编号为“信会师报字[2014]
第 113875 号”的验资报告；对网下配售认购资金情况出具编号为“信会师报字[2014]第 113874
号”的验资报告；对募集资金到位情况出具编号为“信会师报字[2014]第 113873 号”的验资报
告。
截至报告期末，本期债券余额为 110 亿元。
四、公司债券评级情况
√适用 □不适用
公司债券资信评级机构为中诚信证券评估有限公司（以下简称“中诚信评估”），中诚信评估
是中国诚信信用管理有限公司旗下的全资子公司，成立于 1997 年 8 月，公司注册地址为上海，
设有北京总部。中诚信评估获得中国证券监督管理委员会和中国人民银行的业务许可，主要从事
证券市场资信评级业务和信贷市场资信评级业务。
中诚信评估的业务资质：中国证券监督管理委员会核准公司债券评级资格（证监机构字
[2007]223 号）；中国证券监督管理委员会颁发的《证券市场资信评级业务许可证》（ZPJ001）。
2016 年 4 月 30 日，公司在交易所网站分别公告了中诚信评估对于两期公司债的定期跟踪评
级结果（信评委函字[2016]跟踪 045 号、048 号），报告对海通 2013 年（第一期）、（第二期）公
司债券维持 AAA 的信用等级。报告期内没有需要不定期跟踪评级的事项。另，报告期内中诚信评
估因公司发行 2016 年非公开发行公司债券（第一期）而对公司进行过新一次的主体评级（信评
委函字[2016]G215 号），维持公司主体信用等级为 AAA,评级展望稳定。
预计最新跟踪评级将在公司 2016 年年度报告公布后两个月内完成，届时公司会在交易所网
站进行公告披露，请广大投资者关注。
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2016 年年度报告
五、报告期内公司债券增信机制、偿债计划及其他相关情况
√适用□不适用
增信机制无，偿债计划及其他偿债保障措施未发生变更。
1.偿债计划
公司将按时履行各期公司债券年度付息及到期还本付息义务。公司偿债能力良好，偿债资金
将主要来源于公司日常盈利积累、经营活动所产生的现金流、继续负债以及股本融资活动。公司
的收入规模和盈利积累在很大程度上保证了公司按期兑付兑息的能力。
2.其他相关情况
报告期内，公司根据债务结构情况进一步加强公司的资产负债管理、流动性管理和募集资金
使用管理，保证资金按计划调度，及时、足额地准备资金用于利息支付及到期本金的兑付，以充
分保障投资者的利益。公司保持良好的收入规模、盈利积累、外部授信以及变现能力较强的流动
资产，这些作为公司按期偿本付息的有力保障的条件并未发生变化，与募集说明书中相关承诺保
持一致。公司两期公开发行的公司债在发行当时的法规政策均未要求设立专项偿债账户。
至于其他偿债保障措施的执行情况，公司严格按照债券持有人会议规则组织债券持有人通过
债券持有人会议行使其权力、聘请中信证券作为两期债券的受托管理人并按照所签订之《债券受
托管理协议》维护债券持有人的利益、严格执行资金的管理计划与信息披露要求，这些及发行人
承诺均未发生变化，与募集说明书保持一致。
六、公司债券持有人会议召开情况
√适用□不适用
报告期内，公司未召开债券持有人会议。
七、公司债券受托管理人履职情况
√适用□不适用
作为公司的债券受托管理人，中信证券股份有限公司在履行职责时并未存在利益冲突情形，
并对公司履行募集说明书及协议约定义务的情况进行持续跟踪和监督，持续关注公司的资信状
况、内外部增信机制及偿债保障措施的实施情况，其对于公司 2013 年两期公司债券的 2015 年度
受托管理人报告，已于 2016 年 4 月 28 日出具，并由公司于 2016 年 4 月 30 日在上海证券交易所
网站公告。
2016 年度相应的债券受托管理人报告预计将于公司 2016 年年度报告公告后的一个月内完
成，届时公司会在交易所网站进行公告披露，请广大投资者关注。
八、截至报告期末公司近 2 年的会计数据和财务指标
√适用 □不适用
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单位:元 币种:人民币
本期比上
主要指标 2016 年 2015 年 年同期增 变动原因
减（%）
利润下
息税折旧摊销前利润 23,536,376,402.89 34,540,965,190.90 -31.86
降
流动比率 1.67 1.60 4.52
速动比率 1.67 1.60 4.52
资产负债率 73.30% 73.87% -0.76
利润下
EBITDA 全部债务比 0.07 0.10 -32.75
降
利息保障倍数 1.93 2.61 -26.02
经营活动
现金利息保障倍数 -2.83 2.72 -203.70 现金流出
增加
EBITDA 利息保障倍数 1.96 2.63 -25.46
贷款偿还率 100% 100%
利息偿付率 100% 100%
流动比率=（货币资金+结算备付金+拆出资金+融出资金+以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产+衍生
金融资产+买入返售金融资产+应收款项+应收利息-代理买卖证券款-代理承销证券款+其他应收款+应收股利+待转
承销费用）/（短期借款+拆入资金+以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债+衍生金融负债+卖出回购
金融资产款+应付职工薪酬+应交税金+应付利息+应付短期融资款+应付款项）
速动比率=（货币资金+结算备付金+拆出资金+融出资金+以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产+衍生
金融资产+买入返售金融资产+应收款项+应收利息-代理买卖证券款-代理承销证券款+其他应收款+应收股利+待转
承销费用）/（短期借款+拆入资金+以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债+衍生金融负债+卖出回购
金融资产款+应付职工薪酬+应交税金+应付利息+应付短期融资款+应付款项）
九、公司其他债券和债务融资工具的付息兑付情况
√适用□不适用
1.次级债
报告期内，公司 2015 年次级债（第一期）、（第二期）均按时进行了兑息，详见上海证券
交易所公告（公告编号：临 2016-008、临 2016-022）。
2.短期公司债券
公司 2014 年短期公司债券（第三期）已于 2016 年 5 月 13 日到期兑付本息，详见上海证券
交易所公告（公告编号：临 2016-015）。
3.短期融资券
公司 2016 年度第一期短期融资券已于 2016 年 6 月 7 日到期兑付（公告编号：临 2016-
024）。
十、公司报告期内的银行授信情况
√适用□不适用
报告期内，公司共获得近 100 家银行的授信，外部授信规模合计超过 4,000 亿元，其中前
10 家主要银行给予授信额度为 2,433 亿元。报告期末，公司尚未使用授信规模超过 3000 亿。。
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十一、 公司报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况
□适用√不适用
十二、 公司发生的重大事项及对公司经营情况和偿债能力的影响
√适用□不适用
参照《公司债券发行与交易管理办法》第四十五条列示的重大事项，2016 年 11 月 28 日，
公司收到中国证监会《行政处罚决定书》（[2016]127 号），针对此案，公司已按照监管要求完
成了整改；同时，公司对涉及此案所得和处罚金额已于 2015 年度全额计入损益，因此，本次
《行政处罚决定书》对公司 2016 年及未来财务无重大影响，公司经营情况和偿债能力正常。此
案的了结，消除了公司面临的不确定性，有利于公司未来发展。详见上海证券交易所公告（编
号：临 2016-053）。
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第十一节 财务报告
一、审计报告
√适用□不适用
审计报告
信会师报字[2017]第 ZA11273 号
海通证券股份有限公司全体股东：
一、审计意见
我们审计了海通证券股份有限公司（以下简称“贵公司”）财务报表，包括 2016 年 12 月
31 日的合并及公司资产负债表、2016 年度的合并及公司利润表、合并及公司现金流量表、
合并及公司股东权益变动表以及相关财务报表附注。
我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了
贵公司 2016 年 12 月 31 日的合并及公司财务状况以及 2016 年度的合并及公司经营成果和
现金流量。
二、形成审计意见的基础
我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对
财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职
业道德守则，我们独立于贵公司，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获
取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
三、关键审计事项
关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些
事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发
表意见。
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2016 年年度报告
(一)融出资金的减值
1、事项描述
如合并财务报表附注七、（四）所列示，截至 2016 年 12 月 31 日，贵公司融出资金合
计 634 亿元，计提减值准备 2 亿元。
贵公司对融资类业务计提专项坏账准备和一般坏账准备。
对于有充分客观证据、可识别具体损失的融资类项目，贵公司根据客户状况和可能损
失的金额，分析交易对手的资产运作、抵押证券、担保比例以及偿债能力等，采用专门的
方法对相关资产单独进行减值测试，计提专项坏账准备。
对未计提专项坏账准备的融资类业务按组合计提，即根据风险分类、按业务规模的一
定比例计提一般坏账准备，用于弥补可能的损失。
由于相关资产金额重大，其减值评估需要贵公司管理层（以下简称“管理层”）作出重
大判断，我们将该类资产的减值评估确认为重要审计领域。
2、审计应对
我们对贵公司融出资金的减值准备估值执行的审计程序包括：
检查管理层识别减值迹象，评估和计量融出资金减值的控制制度和执行情况；
关注涉及风险敞口的事项及其计量；
关注对抵押物的估值并与相关市场参数相互印证；
评价管理层减值计量判断的合理性。
基于上述审计程序及结果，我们认为管理层评估的融出资金减值准备结果是合理的。
(二) 权益性可供出售金融资产的减值准备
1、事项描述
如合并财务报表附注七、（十一）1 所列示，截至 2016 年 12 月 31 日，权益性可供出
售金融资产的计提的减值准备为 6 亿元。
管理层在资产负债表日对可供出售金融资产进行判断。对于上市的可供出售金融资产
的公允价值若发生较大幅度下降，或在综合考虑各种相关因素后、或这种下降趋势属于非
暂时性的，或被投资单位经营所处的技术、市场、经济或法律环境等综合因素发生重大不
利变化等，则认定该类资产存在客观的减值证据，确认减值损失。贵公司对存在减值迹象
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的非上市股权投资，根据其账面价值与预计未来现金流量折现确定的现值之间的差额确认
减值损失。
由于相关资产金额重大，其减值评估需要管理层作出重大判断，我们将该类资产的减
值评估确认为重要审计领域。
2、审计应对
我们对权益性可供出售金融资产的估值及减值准备计提执行的审计程序包括：
检查相关资产公允价值的获取方式，并与可观察市场核对；
了解当公允价值低于成本时，管理层认定公允价值并评估减值准备的程序与方法；
关注管理层认定减值迹象的情形及复核管理层如何判断未来现金流的现值低于账面价
值；
如果预计现金流涉及同行业比较等，关注与估计未来现金流相关的市场信息；
评价预计未来现金流的重要假设。
基于上述审计程序及结果，我们认为管理层评估的权益性可供出售金融资产减值准备
结果是合理的。
(三)商誉的减值测试
1、事项描述
如合并财务报表附注七、（十九）所列示，截至 2016 年 12 月 31 日，贵公司商誉的账
面价值合计 41 亿元，相应的减值准备余额为零亿元。
在对包含商誉的相关资产组或者资产组组合进行减值测试时，要求贵公司估计相关资
产组或者资产组组合未来的现金流入以及确定合适的折现率去计算现值。若相关资产组的
现金流量现值低于其账面价值的，确认商誉的减值损失。
由于相关减值评估与测试需要管理层作出重大判断，因此我们将该类资产的减值评估
确认为重要审计领域。
2、审计应对
我们对商誉的减值测试与计量执行的审计程序包括：
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了解贵公司商誉减值测试的控制程序，包括了解贵公司划分的资产组及贵公司对资产
组价值的判定；
评估商誉减值测试的估值方法；
评价商誉减值测试关键假设的适当性；
评价测试所引用参数的合理性。
基于上述审计程序及结果，我们认为管理层评估的商誉减值测试的结果是合理的。
(四)纳入合并范围的结构化主体的确定
1、事项描述
如合并财务报表附注九、（四）所列示，截至 2016 年 12 月 31 日，贵公司认定 19 个
结构化主体纳入合并财务报表范围，这些产品的资产总额为 224 亿元。
贵公司以控制为基础确定合并财务报表的合并范围。判断控制包括贵公司作为投资
方：（1）拥有对被投资方的权力；（2）通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报；
（3）有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额。
公司如果作为结构化主体的管理人，则判断公司拥有对结构化主体的权力。如果贵公
司不是结构化主体的管理人，但是以投资者身份参与、且其投资行为或在结构化主体中担
任的角色，将明显影响可变回报，则判断贵公司为结构化主体的主要负责人，也是判断公
司拥有对结构化主体权力的条件。
由于确认是否控制涉及贵公司重大判断，其结果直接影响合并财务报表的合并范围，
我们将纳入合并范围的结构化主体的确定作为重要审计领域。
2、审计应对
我们对纳入合并范围的结构化主体的确定执行的审计程序包括：
检查贵公司确定相关合并范围的程序与方法；
获取结构化主体的相关合同，了解合同规定的管理人和持有人在结构化主体中权力；
复核贵公司在结构化主体中享有的收益情况，包括持有基金份额应当享有的收益和作
为管理人应当收取的管理费等；
评估结构化主体是否符合纳入合并范围的条件。
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基于上述审计程序及结果，我们认为管理层确定的纳入合并范围的结构化主体结果是
恰当的。
四、其他信息
管理层对其他信息负责。其他信息包括贵公司 2016 年年度报告中涵盖的信息，但不包
括财务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式
的鉴证结论。
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信
息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错
报。
基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事
实。在这方面，我们无任何事项需要报告。
五、管理层和治理层对财务报表的责任
管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执
行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
在编制财务报表时，管理层负责评估贵公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的
事项，并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择。
治理层负责监督贵公司的财务报告过程。
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六、注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保
证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准
则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预
期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为
错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，
我们也执行以下工作：
（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序
以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能
涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重
大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。
（3）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
（4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就
可能导致对贵公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结
论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使
用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结
论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致贵公司不能持续经
营。
（5）评价财务报表的总体列报、结构和内容（包括披露），并评价财务报表是否公允
反映相关交易和事项。
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（6）就贵公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报
表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。
我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通
我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能
被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施。
从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构
成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，
或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益
方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。
立信会计师事务所 中国注册会计师：黄晔
（特殊普通合伙） （项目合伙人）
中国注册会计师：迟媛
中国上海 二〇一七年三月二十九日
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二、财务报表
合并资产负债表
2016 年 12 月 31 日
编制单位: 海通证券股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注 期末余额 期初余额
资产：
货币资金 七、1 121,024,751,374.94 165,012,537,050.77
其中：客户存款 87,496,620,324.19 112,066,660,923.25
结算备付金 七、2 12,191,899,273.79 15,747,115,792.65
其中：客户备付金 9,325,892,434.58 14,211,925,824.89
拆出资金 七、3 705,848,143.60 184,333,865.52
融出资金 七、4 63,212,919,802.15 76,324,967,255.75
以公允价值计量且其变动计 七、5 92,347,493,554.98 110,440,406,126.01
入当期损益的金融资产
衍生金融资产 七、6 3,935,071,348.81 3,428,166,390.44
买入返售金融资产 七、7 84,523,225,559.75 77,468,848,342.99
应收款项 七、8 6,929,537,183.19 6,263,868,338.61
应收利息 七、9 7,422,060,199.20 2,292,692,898.42
存出保证金 七、10 8,952,031,305.02 7,558,629,056.50
划分为持有待售的资产 26,304,465.56 25,542,571.75
可供出售金融资产 七、11 58,028,837,828.19 44,490,351,065.42
持有至到期投资 七、13 83,508,859.69 82,732,751.13
长期股权投资 七、14 8,749,591,871.35 5,136,607,036.24
投资性房地产 七、15 18,059,212.45 19,254,352.57
固定资产 七、16 1,420,756,931.36 1,133,126,112.38
在建工程 七、17 47,561,274.04 71,083,231.47
无形资产 七、18 468,009,610.75 419,074,742.13
商誉 七、19 4,118,734,158.06 3,757,596,959.29
递延所得税资产 七、21 2,773,812,116.72 2,516,143,373.99
其他资产 七、20 83,885,832,076.72 54,075,815,014.24
资产总计 560,865,846,150.32 576,448,892,328.27
负债：
短期借款 七、23 38,564,767,181.01 24,253,519,917.76
应付短期融资款 七、24 19,864,117,000.00 22,336,951,000.00
拆入资金 七、25 8,809,461,725.51 7,260,351,781.63
以公允价值计量且其变动计 七、26 38,639,631,004.32 31,025,611,838.24
入当期损益的金融负债
衍生金融负债 七、6 2,594,009,281.96 3,718,116,288.86
卖出回购金融资产款 七、27 43,731,726,557.56 98,576,535,904.41
代理买卖证券款 七、28 104,059,286,700.58 129,026,336,374.79
代理承销证券款 七、29 1,054,351,430.62 540,951,773.15
应付职工薪酬 七、30 4,722,530,711.03 4,738,366,890.75
应交税费 七、31 2,391,638,347.18 4,806,261,577.12
应付款项 七、32 8,907,935,117.35 4,603,770,583.04
应付利息 七、33 3,568,230,275.32 3,505,680,126.40
划分为持有待售的负债
预计负债 七、34 124,621,521.35 60,610,601.60
长期借款 七、35 22,583,788,217.83 16,360,983,264.63
应付债券 七、36 128,295,192,262.28 100,599,408,063.76
其中：优先股
永续债
递延所得税负债 七、21 557,471,978.61 665,908,844.96
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2016 年年度报告
递延收益
其他负债 七、37 10,438,685,465.90 7,441,856,543.53
负债合计 438,907,444,778.41 459,521,221,374.63
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 七、38 11,501,700,000.00 11,501,700,000.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积 七、39 56,338,469,573.57 56,375,748,807.13
减：库存股
其他综合收益 七、40 108,737,230.40 503,444,968.27
盈余公积 七、41 5,085,156,596.54 4,512,689,057.15
一般风险准备 七、42 10,764,424,543.26 9,480,977,721.24
未分配利润 七、43 26,331,639,342.89 25,319,984,185.00
归属于母公司所有者权益 110,130,127,286.66 107,694,544,738.79
（或股东权益）合计
少数股东权益 11,828,274,085.25 9,233,126,214.85
所有者权益（或股东权益）合 121,958,401,371.91 116,927,670,953.64
计
负债和所有者权益（或股东权 560,865,846,150.32 576,448,892,328.27
益）总计
法定代表人：周杰 主管会计工作负责人：李础前 会计机构负责人：马中
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母公司资产负债表
2016 年 12 月 31 日
编制单位:海通证券股份有限公司
单位:元 币种:人民币
项目 附注 期末余额 期初余额
资产：
货币资金 76,058,406,010.83 117,906,499,237.95
其中：客户存款 56,273,341,353.64 79,564,301,610.64
结算备付金 13,863,883,065.10 16,258,895,501.15
其中：客户备付金 9,309,212,392.67 13,674,756,413.80
拆出资金
融出资金 44,591,605,611.47 60,508,388,692.67
以公允价值计量且其变动计入当期损益 45,896,579,362.00 63,486,601,814.18
的金融资产
衍生金融资产 89,851,200.00
买入返售金融资产 66,452,306,595.87 68,936,303,573.56
应收款项 169,280,724.98 170,700,257.21
应收利息 1,450,358,913.15 1,480,459,643.19
存出保证金 729,817,647.69 947,831,331.16
划分为持有待售的资产
可供出售金融资产 24,600,315,041.79 26,102,654,362.69
持有至到期投资
长期股权投资 十七、1 25,947,897,592.75 21,966,250,450.03
投资性房地产 18,059,212.45 19,254,352.57
固定资产 988,333,333.75 1,011,822,718.22
在建工程 32,932,351.33 21,088,449.22
无形资产 215,520,077.25 200,063,298.75
递延所得税资产 1,173,163,549.60 1,166,491,811.55
其他资产 15,045,310,734.90 5,419,774,970.36
资产总计 317,233,769,824.91 385,692,931,664.46
负债：
短期借款 485,074,620.00
应付短期融资款 18,434,617,000.00 21,701,940,000.00
拆入资金 1,900,000,000.00 1,500,000,000.00
以公允价值计量且其变动计入当期损益 4,722,901,220.00 5,044,213,240.00
的金融负债
衍生金融负债 225,340,234.48 560,199,881.25
卖出回购金融资产款 28,230,549,493.15 81,522,226,519.10
代理买卖证券款 65,268,025,603.79 92,784,505,674.27
代理承销证券款 1,054,351,430.62 540,951,773.15
应付职工薪酬 3,799,874,623.35 3,962,815,493.21
应交税费 1,414,338,534.83 3,296,827,440.23
应付款项 258,112,572.04 533,338,724.09
应付利息 2,254,381,657.57 2,646,067,984.77
划分为持有待售的负债
预计负债
长期借款 1,246,099,790.00 688,174,250.00
应付债券 86,818,313,569.28 68,573,730,951.95
其中：优先股
永续债
递延所得税负债 66,258,353.82 244,045,210.84
递延收益
其他负债 295,623,721.54 489,139,319.04
负债合计 215,988,787,804.47 284,573,251,081.90
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所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本） 11,501,700,000.00 11,501,700,000.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积 56,486,198,528.36 56,486,198,528.36
减：库存股
其他综合收益 -660,702,446.08 -237,093,490.11
盈余公积 5,085,156,596.54 4,512,689,057.15
一般风险准备 10,170,313,193.08 9,025,378,114.30
未分配利润 18,662,316,148.54 19,830,808,372.86
所有者权益（或股东权益）合计 101,244,982,020.44 101,119,680,582.56
负债和所有者权益（或股东权益）总计 317,233,769,824.91 385,692,931,664.46
法定代表人：周杰 主管会计工作负责人：李础前 会计机构负责人：马中
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合并利润表
2016 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、营业收入 28,011,665,306.32 38,086,267,720.37
手续费及佣金净收入 七、44 10,965,008,854.57 17,970,455,503.56
其中：经纪业务手续费净收入 5,314,409,804.29 12,586,494,530.37
投资银行业务手续费净收入 3,356,019,560.06 2,316,181,565.27
资产管理业务手续费净收入 589,726,513.36 1,350,691,694.67
利息净收入 七、45 3,839,610,355.40 4,755,593,972.68
投资收益（损失以“-”号填列） 七、46 6,539,692,047.35 13,462,102,007.52
其中：对联营企业和合营企业的投资收益 200,434,890.72 481,444,650.15
公允价值变动收益（损失以“-”号填列） 七、47 -231,333,741.19 -1,923,524,032.53
汇兑收益（损失以“-”号填列） 58,149,350.76 172,965,806.71
其他业务收入 七、48 6,840,538,439.43 3,648,674,462.43
二、营业支出 17,362,648,883.48 17,133,790,317.17
税金及附加 七、49 490,685,726.69 1,915,067,823.29
业务及管理费 七、50 9,563,542,327.78 11,214,057,360.50
资产减值损失 七、51 1,419,492,720.73 1,090,813,544.87
其他业务成本 七、52 5,888,928,108.28 2,913,851,588.51
三、营业利润（亏损以“-” 号填列） 10,649,016,422.84 20,952,477,403.20
加：营业外收入 七、53 593,804,125.43 272,126,214.40
其中：非流动资产处置利得 3,792,256.96 2,999,908.56
减：营业外支出 七、54 81,093,553.97 105,735,158.50
其中：非流动资产处置损失 4,985,408.85 5,460,061.88
四、利润总额（亏损总额以“-”号填列） 11,161,726,994.30 21,118,868,459.10
减：所得税费用 七、55 2,231,208,739.89 4,277,552,804.02
五、净利润（净亏损以“－”号填列） 8,930,518,254.41 16,841,315,655.08
其中：归属于母公司所有者（或股东）的净利 8,043,334,519.30 15,838,850,897.61
润
少数股东损益 887,183,735.11 1,002,464,757.47
六、其他综合收益的税后净额 七、40 281,583,321.87 695,633,444.61
归属母公司所有者的其他综合收益的税后净 -394,707,737.87 457,556,075.32
额
（一）以后不能重分分类进损益的其他综合收 -23,025,113.89 -56,683,223.81
益
1.重新计量设定受益计划净负债或净资产的变 -23,025,113.89 -56,683,223.81
动
2.权益法下在被投资单位不能重分类进损益的
其他综合收益中享有的份额
（二）以后将重分类进损益的其他综合收益 -371,682,623.98 514,239,299.13
1.权益法下在被投资单位以后将重分类进损益 74,262,107.21 79,374,190.84
的其他综合收益中享有的份额
2.可供出售金融资产公允价值变动损益 -300,412,450.23 624,677,346.04
3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产
损益
4.现金流量套期损益的有效部分
5.外币财务报表折算差额 -124,397,181.88 -189,756,630.98
6.其他 -21,135,099.08 -55,606.77
归属于少数股东的其他综合收益的税后净额 676,291,059.74 238,077,369.29
七、综合收益总额 9,212,101,576.28 17,536,949,099.69
归属于母公司所有者的综合收益总额 7,648,626,781.43 16,296,406,972.93
归属于少数股东的综合收益总额 1,563,474,794.85 1,240,542,126.76
八、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股) 0.70 1.48
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（二）稀释每股收益(元/股) 0.70 1.48
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母公司利润表
2016 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、营业收入 12,120,220,630.19 25,692,082,860.78
手续费及佣金净收入 十七、2 7,445,029,364.93 13,935,887,558.79
其中：经纪业务手续费净收入 4,489,758,809.46 11,777,373,248.98
投资银行业务手续费净收入 2,332,431,031.17 1,577,925,666.38
资产管理业务手续费净收入
利息净收入 2,670,773,581.22 3,319,199,607.69
投资收益（损失以“－”号填列） 十七、3 2,455,750,159.16 9,688,146,952.63
其中：对联营企业和合营企业的投资收益 208,841,073.22 324,135,365.36
公允价值变动收益（损失以“－”号填列） -310,812,964.46 -1,653,859,787.76
汇兑收益（损失以“－”号填列） -157,326,736.44 382,358,461.92
其他业务收入 16,807,225.78 20,350,067.51
二、营业支出 5,700,042,628.79 9,211,917,570.17
税金及附加 379,440,582.29 1,692,854,677.61
业务及管理费 5,306,477,838.41 7,441,323,887.06
资产减值损失 12,929,067.97 76,538,107.42
其他业务成本 1,195,140.12 1,200,898.08
三、营业利润（亏损以“－”号填列） 6,420,178,001.40 16,480,165,290.61
加：营业外收入 415,924,025.81 161,320,735.91
其中：非流动资产处置利得 1,433,946.93 1,753,683.46
减：营业外支出 12,237,664.88 96,245,532.45
其中：非流动资产处置 3,605,047.29 4,957,148.53
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） 6,823,864,362.33 16,545,240,494.07
减：所得税费用 1,099,188,968.48 3,029,455,642.27
五、净利润（净亏损以“－”号填列） 5,724,675,393.85 13,515,784,851.80
六、其他综合收益的税后净额 -423,608,955.97 -473,839,730.33
（一）以后不能重分分类进损益的其他综合收益
1.重新计量设定受益计划净负债或净资产的变动
2.权益法下在被投资单位不能重分类进损益的其他
综合收益中享有的份额
（二）以后将重分类进损益的其他综合收益 -423,608,955.97 -473,839,730.33
1.权益法下在被投资单位以后将重分类进损益的其 -12,215,430.50 10,021,451.25
他综合收益中享有的份额
2.可供出售金融资产公允价值变动损益 -411,393,525.47 -483,861,181.58
3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益
4.现金流量套期损益的有效部分
5.外币财务报表折算差额
6.其他
七、综合收益总额 5,301,066,437.88 13,041,945,121.47
法定代表人：周杰 主管会计工作负责人：李础前 会计机构负责人：马中
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合并现金流量表
2016 年 1—12 月
单位：元 币种：人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
处置以公允价值计量且变动计入当期损益的 28,197,672,745.36
金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金 21,967,126,130.20 38,413,548,689.48
拆入资金净增加额 1,024,176,694.59
回购业务资金净增加额 6,434,154,041.99
融出资金净减少额 13,048,809,309.29
代理买卖证券收到的现金净额 48,259,493,574.85
收到其他与经营活动有关的现金 七、56 15,445,664,611.37 5,385,103,080.77
经营活动现金流入小计 79,683,449,490.81 98,492,299,387.09
处置以公允价值计量且变动计入当期损益的 23,331,090,561.75
金融资产净减少额
拆入资金净减少额 9,699,073,770.77
回购业务资金净减少额 63,485,544,819.23
融出资金净增加额 11,461,090,778.46
代理买卖证券支付的现金净额 24,967,049,674.21
支付利息、手续费及佣金的现金 5,952,166,489.32 10,261,452,765.44
支付给职工以及为职工支付的现金 6,606,320,362.04 4,788,806,226.78
支付的各项税费 6,125,099,254.41 4,138,848,212.64
支付其他与经营活动有关的现金 七、56 22,724,950,360.10 19,228,938,771.17
经营活动现金流出小计 129,861,130,959.31 82,909,301,087.01
经营活动产生的现金流量净额 七、57 -50,177,681,468.50 15,582,998,300.08
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金 59,258,316,495.96 40,294,908,883.79
取得投资收益收到的现金 2,212,874,665.29 1,826,667,534.04
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 133,543,516.77
收到其他与投资活动有关的现金 七、56 31,535,973.88 55,658,999.50
投资活动现金流入小计 61,502,727,135.13 42,310,778,934.10
投资支付的现金 92,628,094,351.03 75,896,458,647.17
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所 452,430,691.50 339,072,462.36
支付的现金
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 2,041,640,950.53
支付其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流出小计 93,080,525,042.53 78,277,172,060.06
投资活动产生的现金流量净额 -31,577,797,907.40 -35,966,393,125.96
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 1,278,725,615.87 29,525,628,857.18
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 78,725,615.87 3,447,794,965.23
取得借款收到的现金 33,801,217,009.11 23,431,341,686.80
发行债券收到的现金 103,973,048,006.07 189,914,601,133.16
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 139,052,990,631.05 242,871,571,677.14
偿还债务支付的现金 91,760,790,933.36 136,135,385,782.08
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 13,619,167,374.46 8,677,358,260.09
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 280,891,919.36 448,347,384.17
支付其他与筹资活动有关的现金 七、56 318,156,191.66 980,907,448.66
筹资活动现金流出小计 105,698,114,499.48 145,793,651,490.83
筹资活动产生的现金流量净额 33,354,876,131.57 97,077,920,186.31
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 1,530,590,010.25 859,382,289.53
五、现金及现金等价物净增加额 -46,870,013,234.08 77,553,907,649.96
加：期初现金及现金等价物余额 178,023,172,588.34 100,469,264,938.38
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2016 年年度报告
六、期末现金及现金等价物余额 131,153,159,354.26 178,023,172,588.34
法定代表人：周杰 主管会计工作负责人：李础前 会计机构负责人：马中
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2016 年年度报告
母公司现金流量表
2016 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
项目 附注 本期发生额 上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
处置以公允价值计量且变动计入当期损 17,757,807,107.21
益的金融资产净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金 19,545,579,700.45 30,660,629,750.62
拆入资金净增加额 400,000,000.00
融出资金净减少额 15,938,555,659.72
代理买卖证券收到的现金净额 33,343,486,031.58
收到其他与经营活动有关的现金 927,856,178.72 1,769,884,116.98
经营活动现金流入小计 54,569,798,646.10 65,773,999,899.18
处置以公允价值计量且其变动计入当期 18,027,699,332.66
损益的金融资产净减少额
拆入资金净减少额 10,770,000,000.00
回购业务资金净减少额 50,864,798,085.35 1,743,586,941.17
融出资金净增加额 3,769,276,825.54
代理买卖证券支付的现金净额 27,516,480,070.48
支付利息、手续费及佣金的现金 4,577,982,821.18 9,105,387,373.37
支付给职工以及为职工支付的现金 3,859,192,503.48 3,180,198,096.41
支付的各项税费 4,015,840,746.58 3,244,182,256.04
支付其他与经营活动有关的现金 1,924,665,548.37 2,864,812,958.32
经营活动现金流出小计 92,758,959,775.44 52,705,143,783.51
经营活动产生的现金流量净额 十七、4 -38,189,161,129.34 13,068,856,115.67
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资所收到的现金 15,576,570,002.91 5,765,444,822.22
取得投资收益收到的现金 648,744,166.79 1,719,689,136.33
收到其他与投资活动有关的现金 7,049,848.63
投资活动现金流入小计 16,232,364,018.33 7,485,133,958.55
投资支付的现金 27,614,461,337.67 30,120,260,793.94
购建固定资产、无形资产和其他长期资 192,562,473.44 248,773,557.11
产所支付的现金
支付其他与投资活动有关的现金 3,203,721.81
投资活动现金流出小计 27,807,023,811.11 30,372,238,072.86
投资活动产生的现金流量净额 -11,574,659,792.78 -22,887,104,114.31
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金 26,077,833,891.95
取得借款收到的现金 113,452,540.00 1,151,694,620.00
发行债券收到的现金 90,092,349,000.00 171,708,165,100.00
收到其他与筹资活动有关的现金
筹资活动现金流入小计 90,205,801,540.00 198,937,693,611.95
偿还债务支付的现金 75,077,307,620.00 128,208,201,550.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金 9,793,296,850.23 5,477,229,162.65
支付其他与筹资活动有关的现金 210,137,061.76
筹资活动现金流出小计 84,870,604,470.23 133,895,567,774.41
筹资活动产生的现金流量净额 5,335,197,069.77 65,042,125,837.54
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 130,518,189.18 445,564,880.63
五、现金及现金等价物净增加额 -44,298,105,663.17 55,669,442,719.53
加：期初现金及现金等价物余额 133,670,394,739.10 78,000,952,019.57
六、期末现金及现金等价物余额 89,372,289,075.93 133,670,394,739.10
法定代表人：周杰 主管会计工作负责人：李础前 会计机构负责人：马中
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2016 年年度报告
合并所有者权益变动表
2016 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
本期
归属于母公司所有者权益
项目 所有者权益（或股
少数股东权益
其他权益工具 东权益）合计
减：库
股本 资本公积 其他综合收益 盈余公积 一般风险准备 未分配利润
优先股 永续债 其他 存股
一、上年期末余额 11,501,700,000.00 56,375,748,807.13 503,444,968.27 4,512,689,057.15 9,480,977,721.24 25,319,984,185.00 9,233,126,214.85 116,927,670,953.64
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 11,501,700,000.00 56,375,748,807.13 503,444,968.27 4,512,689,057.15 9,480,977,721.24 25,319,984,185.00 9,233,126,214.85 116,927,670,953.64
三、本期增减变动金额（减少以 -37,279,233.56 -394,707,737.87 572,467,539.39 1,283,446,822.02 1,011,655,157.89 2,595,147,870.40 5,030,730,418.27
“－”号填列）
（一）综合收益总额 -394,707,737.87 8,043,334,519.30 1,563,474,794.85 9,212,101,576.28
（二）所有者（或股东）投入和减 -37,279,233.56 1,368,099,140.64 1,330,819,907.08
少资本
1．所有者（或股东）投入的普通股 123,965,278.92 123,965,278.92
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者(或股东)权 36,982,540.97 36,982,540.97
益的金额
4．其他 -37,279,233.56 1,207,151,320.75 1,169,872,087.19
（三）利润分配 572,467,539.39 1,283,446,822.02 -7,031,679,361.41 -336,426,065.09 -5,512,191,065.09
1．提取盈余公积 572,467,539.39 -572,467,539.39
2．提取一般风险准备 1,283,446,822.02 -1,283,446,822.02
3．对所有者（或股东）的分配 -5,175,765,000.00 -336,426,065.09 -5,512,191,065.09
4．其他
（四）所有者（或股东）权益内部
结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
四、本期期末余额 11,501,700,000.00 56,338,469,573.57 108,737,230.40 5,085,156,596.54 10,764,424,543.26 26,331,639,342.89 11,828,274,085.25 121,958,401,371.91
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2016 年年度报告
上期
归属于母公司所有者权益
项目 所有者权益（或股
其他权益工具 减： 少数股东权益
东权益）合计
股本 资本公积 库存 其他综合收益 盈余公积 一般风险准备 未分配利润
优先
永续债 其他 股
股
一、上年期末余额 9,584,721,180.00 32,383,595,947.48 45,888,892.95 3,161,110,571.97 6,631,663,165.71 16,557,451,328.10 3,899,771,519.07 72,264,202,605.28
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 9,584,721,180.00 32,383,595,947.48 45,888,892.95 3,161,110,571.97 6,631,663,165.71 16,557,451,328.10 3,899,771,519.07 72,264,202,605.28
三、本期增减变动金额（减少以 1,916,978,820.00 23,992,152,859.65 457,556,075.32 1,351,578,485.18 2,849,314,555.53 8,762,532,856.90 5,333,354,695.78 44,663,468,348.36
“－”号填列）
（一）综合收益总额 457,556,075.32 15,838,850,897.61 1,240,542,126.76 17,536,949,099.69
（二）所有者（或股东）投入和减 1,916,978,820.00 23,992,152,859.65 4,675,848,903.61 30,584,980,583.26
少资本
1．所有者（或股东）投入的普通股 1,916,978,820.00 24,118,932,371.86 5,141,813,609.20 31,177,724,801.06
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者（或股东） 19,414,874.23 19,414,874.23
权益的金额
4．其他 -126,779,512.21 -485,379,579.82 -612,159,092.03
（三）利润分配 1,351,578,485.18 2,849,314,555.53 -7,076,318,040.71 -583,036,334.59 -3,458,461,334.59
1．提取盈余公积 1,351,578,485.18 -1,351,578,485.18
2．提取一般风险准备 2,849,314,555.53 -2,849,314,555.53
3．对所有者（或股东）的分配 -2,875,425,000.00 -583,036,334.59 -3,458,461,334.59
4．其他
（四）所有者（或股东）权益内部
结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
四、本期期末余额 11,501,700,000.00 56,375,748,807.13 503,444,968.27 4,512,689,057.15 9,480,977,721.24 25,319,984,185.00 9,233,126,214.85 116,927,670,953.64
法定代表人：周杰 主管会计工作负责人：李础前 会计机构负责人：马中
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2016 年年度报告
母公司所有者权益变动表
2016 年 1—12 月
单位:元 币种:人民币
本期
其他权益工具
项目 减：库存 所有者权益（或股东
股本 优 永 资本公积 其他综合收益 盈余公积 一般风险准备 未分配利润
其 股 权益）合计
先 续
他
股 债
一、上年期末余额 11,501,700,000.00 56,486,198,528.36 -237,093,490.11 4,512,689,057.15 9,025,378,114.30 19,830,808,372.86 101,119,680,582.56
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 11,501,700,000.00 56,486,198,528.36 -237,093,490.11 4,512,689,057.15 9,025,378,114.30 19,830,808,372.86 101,119,680,582.56
三、本期增减变动金额（减少以 -423,608,955.97 572,467,539.39 1,144,935,078.78 -1,168,492,224.32 125,301,437.88
“－”号填列）
（一）综合收益总额 -423,608,955.97 5,724,675,393.85 5,301,066,437.88
（二）所有者（或股东）投入和减
少资本
1．所有者（或股东）投入的普通股
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者（或股东）
权益的金额
4．其他
（三）利润分配 572,467,539.39 1,144,935,078.78 -6,893,167,618.17 -5,175,765,000.00
1．提取盈余公积 572,467,539.39 -572,467,539.39
2.提取一般风险准备 1,144,935,078.78 -1,144,935,078.78
3．对所有者（或股东）的分配 -5,175,765,000.00 -5,175,765,000.00
4．其他
（四）所有者（或股东）权益内部
结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
四、本期期末余额 11,501,700,000.00 56,486,198,528.36 -660,702,446.08 5,085,156,596.54 10,170,313,193.08 18,662,316,148.54 101,244,982,020.44
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2016 年年度报告
上期
其他权益工具
项目 优 减：库 所有者权益（或股
股本 永续 其 资本公积 其他综合收益 盈余公积 一般风险准备 未分配利润
先 存股 东权益）合计
债 他
股
一、上年期末余额 9,584,721,180.00 32,472,480,518.17 236,746,240.22 3,161,110,571.97 6,322,221,143.94 13,245,183,976.60 65,022,463,630.90
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额 9,584,721,180.00 32,472,480,518.17 236,746,240.22 3,161,110,571.97 6,322,221,143.94 13,245,183,976.60 65,022,463,630.90
三、本期增减变动金额（减少以 1,916,978,820.00 24,013,718,010.19 -473,839,730.33 1,351,578,485.18 2,703,156,970.36 6,585,624,396.26 36,097,216,951.66
“－”号填列）
（一）综合收益总额 -473,839,730.33 13,515,784,851.80 13,041,945,121.47
（二）所有者（或股东）投入和减 1,916,978,820.00 24,013,718,010.19 25,930,696,830.19
少资本
1．所有者（或股东）投入的普通股 1,916,978,820.00 24,013,718,010.19 25,930,696,830.19
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者（或股东）
权益的金额
4．其他
（三）利润分配 1,351,578,485.18 2,703,156,970.36 -6,930,160,455.54 -2,875,425,000.00
1．提取盈余公积 1,351,578,485.18 -1,351,578,485.18
2.提取一般风险准备 2,703,156,970.36 -2,703,156,970.36
3．对所有者（或股东）的分配 -2,875,425,000.00 -2,875,425,000.00
4．其他
（四）所有者（或股东）权益内部
结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．其他
四、本期期末余额 11,501,700,000.00 56,486,198,528.36 -237,093,490.11 4,512,689,057.15 9,025,378,114.30 19,830,808,372.86 101,119,680,582.56
法定代表人：周杰 主管会计工作负责人：李础前 会计机构负责人：马中
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2016 年年度报告
三、 公司基本情况
(一) 公司概况
海通证券股份有限公司（以下简称“公司”或“海通证券”）前身为成立于 1988 年的上
海海通证券公司，是国内最早成立的证券公司之一。1994 年 9 月，改制为全国性的
有限责任公司，更名为“海通证券有限公司”，资本金增至 10 亿元。2000 年，增资至
37.46 亿元。2001 年 12 月，改制为股份有限公司，增资至 40.06 亿元，并于次月更
名为“海通证券股份有限公司”。2002 年 11 月，资本金增至 87.34 亿元。
2007 年 6 月 7 日，公司与原都市股份（600837）吸收合并事宜获得中国证监会批准。
吸收合并后存续公司股本变更为 33.89 亿元，并于 2007 年 7 月 31 日在上海证券交
易所上市。2007 年经非公开发行股票，增加股本 7.25 亿元，公司股本变更为 41.14
亿元。根据海通证券 2007 年度利润分配及资本公积转增方案，每 10 股派送股票股
利 3 股（含税）和以资本公积每 10 股转增 7 股，公司股本变更为 8,227,821,180.00
元。
2012 年 4 月 27 日，公司在香港联交所主板发行 1,229,400,000 股境外上市外资股（H
股）；次月因部分行使超额配售权，公司额外发行 127,500,000 股 H 股；另外，公司
国有股股东的国有股减划转给全国社会保障基金理事会并转为上市外资股（H 股）
合计 135,690,000 股。经过本次 H 股发行以及国有股减持后，公司股本变更为
9,584,721,180 股，其中，于上海证券交易所上市的 A 股 8,092,131,180 股、于香港交
易所上市的 H 股 1,492,590,000 股。
2015 年 5 月，公司非公开发行境外上市外资股(H 股)，发行规模为 1,916,978,820 股。
经过本次 H 股非公开发行后，公司股本变更为 11,501,700,000 股，其中，于上海证
券交易所上市的 A 股 8,092,131,180 股、于香港交易所上市的 H 股 3,409,568,820
股。
截止 2016 年 12 月 31 日，公司股本总数为 11,501,700,000 股，均为无限售条件股份。
公司注册地和总部地址：上海市广东路 689 号。
公司经营范围为：证券经纪；证券自营；证券承销与保荐；证券投资咨询；与证券
交易、证券投资活动有关的财务顾问；直接投资业务；证券投资基金代销；为期货
公司提供中间介绍业务；融资融券业务；代销金融产品；股票期权做市业务；中国
证监会批准的其他业务，公司可以对外投资设立子公司从事金融产品等投资业务。
（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）
截止 2016 年 12 月 31 日，公司经批准设立分公司 27 家，证券营业部 290 家。
(二) 合并财务报表范围
公司合并财务报表范围包括直接或间接控制的子公司和结构化主体。
子公司包括通过以设立或投资等方式取得的海富通基金管理有限公司、海富产业投
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2016 年年度报告
资基金管理有限公司、海通开元投资有限公司、海通创新证券投资有限公司、上海
海通证券资产管理有限公司、海通国际控股有限公司和通过非同一控制下企业合并
取得的海通期货有限公司等子公司以及该等子公司控制的公司。
本期合并财务报表范围及其变动情况、在相关被投资单位权益的信息详见附注“八、
合并范围的变更”和 “九、在其他主体中的权益”。
四、 财务报表的编制基础
(一) 编制基础
公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部颁布的《企业会
计准则——基本准则》和各项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准
则解释及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”），以及中国证券监督管理委员会
《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 15 号——财务报告的一般规定》的披
露规定编制财务报表。
(二) 持续经营
公司对本报告期末起 12 个月内的持续经营能力进行评价，未发现对持续经营能力
有重大不利的事项。
五、 重要会计政策及会计估计
(一) 遵循企业会计准则的声明
公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了报告期公司
的财务状况、经营成果、现金流量等有关信息。
(二) 会计期间
自公历 1 月 1 日至 12 月 31 日止为一个会计年度。
(三) 营业周期
公司营业周期为 12 个月。
(四) 记账本位币
公司采用人民币为记账本位币。
境外子公司以其经营所处的主要经济环境中的货币为记账本位币，编制财务报表时
折算为人民币。
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(五) 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
1、 同一控制下企业合并
公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方资产、负债（包括
最终控制方收购被合并方而形成的商誉）在最终控制方合并财务报表中的账面
价值计量。被合并各方采用的会计政策与公司不一致的，公司在合并日按照公
司会计政策进行调整，在此基础上按照调整后的账面价值确认。
在合并中取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值
总额）的差额，调整资本公积中的股本溢价。资本公积中的股本溢价不足冲减
的，调整留存收益。
公司为进行企业合并而发生的各项直接相关费用，包括为进行企业合并而支付
的审计费用、评估费用、法律服务费等，于发生时计入当期损益。
企业合并中发行权益性证券发生的手续费、佣金等，抵减权益性证券溢价收入，
溢价收入不足冲减的，冲减留存收益。
2、 非同一控制下的企业合并
公司在购买日对作为企业合并对价付出的资产、发生或承担的负债按照公允价
值计量。公允价值与其账面价值的差额，计入当期损益。
公司在购买日对合并成本进行分配，确认所取得的被购买方各项可辨认资产、
负债及或有负债的公允价值。
公司对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差
额，确认为商誉；合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值
份额的差额，经复核后计入当期损益。
企业合并中取得的被购买方除无形资产外的其他各项资产（不仅限于被购买方
原已确认的资产），其所带来的经济利益很可能流入公司且公允价值能够可靠
计量的，单独确认并按公允价值计量；公允价值能够可靠计量的无形资产，单
独确认为无形资产并按公允价值计量；取得的被购买方除或有负债以外的其他
各项负债，履行有关义务很可能导致经济利益流出公司且公允价值能够可靠计
量的，单独确认并按照公允价值计量；取得的被购买方或有负债，其公允价值
能可靠计量的，单独确认为负债并按照公允价值计量。
公司在企业合并中取得的被购买方的可抵扣暂时性差异，在购买日不符合递延
所得税资产确认条件的，不予以确认。购买日后 12 个月内，如取得新的或进
一步的信息表明购买日的相关情况已经存在，预期被购买方在购买日可抵扣暂
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时性差异带来的经济利益能够实现的，确认相关的递延所得税资产，同时减少
商誉，商誉不足冲减的，差额部分确认为当期损益；除上述情况以外，确认与
企业合并相关的递延所得税资产，计入当期损益。
非同一控制下企业合并，公司为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等
中介费用以及其他相关管理费用，于发生时计入当期损益；公司作为合并对价
发行的权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的
初始确认金额。
(六) 合并财务报表的编制方法
1、 合并范围
公司合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，所有被母公司控制的主体
（含企业、被投资单位中可分割的部分，以及企业所控制的结构化主体等，下
同）均纳入合并财务报表。
2、 合并财务报表的编制方法
所有纳入合并财务报表合并范围的子公司所采用的会计政策、会计期间与公司
一致，如子公司采用的会计政策、会计期间与公司不一致的，在编制合并财务
报表时，按公司的会计政策、会计期间进行必要的调整。对于非同一控制下企
业合并取得的子公司，以购买日可辨认净资产公允价值为基础对其财务报表进
行调整。对于同一控制下企业合并取得的子公司，以其资产、负债（包括最终
控制方收购该子公司而形成的商誉）在最终控制方财务报表中的账面价值为基
础对其财务报表进行调整。公司以自身和各子公司的财务报表为基础，根据其
他有关资料，编制合并财务报表。公司在编制合并财务报表时，将整个企业集
团视为一个会计主体，依据相关企业会计准则的确认、计量和列报要求，按照
统一的会计政策，反映本企业集团整体财务状况、经营成果和现金流量。
合并财务报表时抵销公司与各子公司、各子公司相互之间发生的内部交易对合
并资产负债表、合并利润表、合并现金流量表、合并所有者权益变动表的影响。
子公司少数股东应占的权益和损益分别在合并资产负债表中所有者权益项目
下和合并利润表中净利润项目下、综合收益总额项目下单独列示。子公司少数
股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有份
额而形成的余额，冲减少数股东权益。
（1）增加子公司或业务
在报告期内，若因同一控制下企业合并增加子公司或业务的，则调整合并资产
负债表的期初数；将子公司合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳入
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合并利润表；将子公司合并当期期初至报告期末的现金流量纳入合并现金流量
表，同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体在以前期间
一直存在。
因追加投资等原因能够对同一控制下的被投资方实施控制的，视同参与合并的
各方在最终控制方开始控制时即以目前的状态存在进行调整。在取得被合并方
控制权之前持有的股权投资，在取得原股权之日与合并方和被合并方同处于同
一控制之日孰晚日起至合并日之间已确认有关损益、其他综合收益以及其他净
资产变动，分别冲减比较报表期间的期初留存收益或当期损益。
在报告期内，若因非同一控制下企业合并增加子公司或业务的，则不调整合并
资产负债表期初数；将子公司自购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合
并利润表；该子公司自购买日至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。
因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资方实施控制的，对于购买日之
前持有的被购买方的股权，公司按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，
公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益。购买日之前持有的被购买方
的股权涉及权益法核算下的其他综合收益以及除净损益、其他综合收益和利润
分配之外的其他所有者权益变动的，与其相关的其他综合收益、其他所有者权
益变动转为购买日所属当期投资收益，由于被投资方重新计量设定受益计划净
负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。
（2）处置子公司或业务
①一般处理方法
在报告期内，公司处置子公司或业务，则该子公司或业务期初至处置日的收入、
费用、利润纳入合并利润表；该子公司期初至处置日的现金流量纳入合并现金
流量表。因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司控制权时，对于
处置后的剩余股权投资，公司按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。
处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有
原有子公司自购买日开始持续计算的净资产的份额与商誉之和的差额，计入丧
失控制权当期的投资收益。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益，在丧
失控制权时转为当期投资收益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或
净资产变动而产生的其他综合收益除外。
②分步处置子公司
通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，处置对子公司股
权投资的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常
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表明应将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理：
ⅰ．这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；
ⅱ．这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；
ⅲ．一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；
ⅳ．一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。
处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，公司将
各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；但是，在丧
失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的
差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失
控制权当期的损益。
处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易不属于一揽子交易的，在丧
失控制权之前，按附注五（六）2、（4）“不丧失控制权的情况下部分处置对子
公司的股权投资”进行会计处理；在丧失控制权时，按处置子公司附注五（六）
2、（2）①“一般处理方法”进行会计处理。
（3）购买子公司少数股权
公司因购买少数股权新取得的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有
子公司自购买日（或合并日）开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整合
并资产负债表中的资本公积（股本溢价），资本公积不足冲减的，调整留存收
益。
（4）不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资
在不丧失控制权的情况下因部分处置对子公司的股权投资而取得的处置价款
与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净
资产份额的差额，调整合并资产负债表中的资本公积（股本溢价），资本公积
不足冲减的，调整留存收益。
(七) 合营安排分类及共同经营会计处理方法
合营安排分为共同经营和合营企业。
当公司是合营安排的合营方，享有该安排相关资产且承担该安排相关负债时，为共
同经营。
公司确认与共同经营中利益份额相关的下列项目，并按照相关企业会计准则的规定
进行会计处理：
（1）确认公司单独所持有的资产，以及按公司份额确认共同持有的资产；
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（2）确认公司单独所承担的负债，以及按公司份额确认共同承担的负债；
（3）确认出售公司享有的共同经营产出份额所产生的收入；
（4）按公司份额确认共同经营因出售产出所产生的收入；
（5）确认单独所发生的费用，以及按公司份额确认共同经营发生的费用。
公司对合营企业投资的会计政策见附注五（十四）长期股权投资
(八) 现金及现金等价物的确定标准
在编制现金流量表时，将公司库存现金以及可以随时用于支付的存款确认为现金。
将同时具备期限短、流动性强、易于转换为已知现金、价值变动风险很小四个条件
的投资，确定为现金等价物。
(九) 外币业务和外币报表折算
1、 外币业务
公司对外币业务采用分账制进行核算。外币业务发生时，分别不同的币种按照
原币记账。资产负债表日，分别外币货币性项目和外币非货币性项目进行处理：
外币货币性项目按资产负债表日即期汇率（中国人民银行公布的人民币汇率中
间价）折算，外币非货币性项目按交易日即期汇率折算，产生的汇兑差额计入
当期损益。
2、 境外经营实体外币财务报表的折算方法
境外经营实体的外币资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即
期汇率折算，所有者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的
即期汇率折算。外币利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日近似的汇率
折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，在编制合并财务报表时，
在合并资产负债表中所有者权益项目下 “其他综合收益-外币报表折算差额”
项目列示。
(十) 金融工具
金融工具包括金融资产、金融负债和权益工具。
权益工具是指能证明拥有公司在扣除所有负债后的资产中的剩余权益的合同。公司
发行(含再融资)、回购、出售或注销权益工具作为权益的变动处理。公司不确认权
益工具的公允价值变动。与权益性交易相关的交易费用从权益中扣减。
1、 金融资产和金融负债的分类
公司基于风险管理和投资策略及持有金融资产和承担金融负债的目的等原因、
于初始确认时，将金融资产分为四类：以公允价值计量且其变动计入当期损益
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的金融资产、持有至到期投资、贷款和应收款项以及可供出售金融资产；金融
负债分为两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债、其他金融
负债。
2、 金融资产和金融负债的确认依据和计量方法
（1）金融资产的确认依据和计量方法
A、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
公司持有的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，包括交易性金
融资产、衍生金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
资产。
（a）交易性金融资产
公司以赚取价差为目的而购入的股票、基金、债券等确认为交易性金融资产。
这类金融资产按取得时的公允价值作为初始确认金额，交易费用均计入当期损
益。支付的价款中包含已宣告发放的现金股利或债券利息，确认为应收项目。
持有期间取得的利息或红利，确认为投资收益。资产负债表日，按期末公允价
值与账面余额的差额确认公允价值变动损益，计入当期损益。处置时，其公允
价值与初始入账金额之间的差额确认投资收益，同时调整公允价值变动损益。
公司处置交易性金融资产，按加权平均法结转成本。
（b）衍生金融资产
公司买入并持有的衍生性金融资产，如利率互换、场外期权、股指期货合约形
成的资产等，确认为衍生金融资产。这类金融资产按取得时的公允价值作为初
始确认金额，交易费用均计入当期损益。支付的价款中包含已宣告发放的现金
股利或债券利息，确认为应收项目，持有期间取得的利息或红利，确认为投资
收益。资产负债表日按期末公允价值与账面余额的差额确认公允价值变动损益，
计入当期损益。处置时，其公允价值与初始入账金额之间的差额确认投资收益。
（c）其他指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，同交易性
金融资产的确认方法。
B、持有至到期投资
公司有明确意图持有至到期且具有固定或可确定收回金额及固定期限的非衍
生性金融资产，确认为持有至到期投资。持有至到期投资按取得时实际支付价
款和相关交易费用之和作为初始确认金额。支付的价款中包含的已到付息期但
尚未领取的债券利息，确认为应收项目。持有至到期投资在持有期间按照摊余
成本和实际利率计算确认利息收入，计入投资收益。实际利率在取得时确定，
在该预期存续期间或适用的更短期间内保持不变。实际利率与票面利率差别较
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小的，也可按票面利率计算利息收入，计入投资收益。
处置时，将所取得价款与该投资账面价值之间的差额计入投资收益。
C、贷款和应收款项
公司向客户发放的贷款和垫款以及通过信托公司、银行等投资的在活跃市场中
没有报价、回收金额固定或可确定的信托产品、委托贷款、银行理财产品等非
衍生金融资产，确认为贷款和应收款项，采用实际利率法，按摊余成本计量。
公司通过提供服务或劳务，或代收代付证券清算款等业务形成的债权确认为应
收款项。应收款项按向提供劳务对方应收的合同或协议价款，或代收代付金额
等作为初始入账金额。公司收回应收款项后，按取得的价款与应收款项账面价
值之间的差额，确认为当期损益。
D、可供出售金融资产
没有划分为上述三类金融资产的非衍生金融资产确认为可供出售金融资产。包
括但不限于以下品种：①公司买入并持有的，未划分在上述三类金融资产的股
票、基金、债券等；②公司持有的对上市公司不具有控制、共同控制或重大影
响的限售股权；③公司持有的集合理财产品；④公司直接投资等业务形成的在
活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，确认为可供
出售金融资产。
可供出售金融资产按取得时的公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金
额，支付的价款中包含已到付息期但尚未领取的债券利息或已宣告但尚未发放
的现金股利，确认为应收项目。
可供出售金融资产持有期间取得的利息或现金股利，确认为投资收益。资产负
债表日按期末公允价值与账面余额的差额确认其公允价值变动额，计入其他综
合收益。但是，在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具
投资，以及与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，
按照成本扣除减值计量。
处置可供出售金融资产时，将取得的价款和该金融资产的公允价值之间的差额，
计入投资收益。同时，将原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额对应
处置部分的金额转出，计入投资收益。
（2）金融负债的确认依据和计量方法
A、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
公司承担的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金
融负债、衍生金融负债和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
负债。
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金融负债按取得时的公允价值作为初始确认金额，交易费用计入当期损益。资
产负债表日，按期末公允价值与账面余额的差额确认公允价值变动损益，计入
当期损益。处置时，其公允价值与初始入账金额之间的差额确认投资收益。
B、其他金融负债
按其公允价值和相关交易费用之和作为初始确认金额。
以实际利率法计算的摊余成本进行后续计量。在其终止确认、摊销时产生的收
益或损失，均计入当期损益。
（3）公司有套期安排的、且符合套期保值会计运用条件的金融资产、金融负
债，采用套期保值会计方法进行会计处理，确认为被套期项目或套期工具。
3、 金融资产转移的确认依据和计量方法
公司发生金融资产转移时，如已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转
移给转入方，则终止确认该金融资产；如保留了金融资产所有权上几乎所有的
风险和报酬的，则不终止确认该金融资产。
在判断金融资产转移是否满足上述金融资产终止确认条件时，采用实质重于形
式的原则。公司将金融资产转移区分为金融资产整体转移和部分转移。
金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：
（1）所转移金融资产的账面价值；
（2）因转移而收到的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额
（涉及转移的金融资产为可供出售金融资产的情形）之和。
金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，
在终止确认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，
并将下列两项金额的差额计入当期损益：
（1）终止确认部分的账面价值；
（2）终止确认部分的对价，与原直接计入所有者权益的公允价值变动累计额
中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为可供出售金融资产的情形）
之和。
金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认该金融资产，所收到的对价确
认为一项金融负债。
4、 金融负债终止确认条件
金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，则终止确认该金融负债或其一部
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分；公司若与债权人签定协议，以承担新金融负债方式替换现存金融负债，且
新金融负债与现存金融负债的合同条款实质上不同的，则终止确认现存金融负
债，并同时确认新金融负债。
对现存金融负债全部或部分合同条款作出实质性修改的，则终止确认现存金融
负债或其一部分，同时将修改条款后的金融负债确认为一项新金融负债。
金融负债全部或部分终止确认时，终止确认的金融负债账面价值与支付对价
（包括转出的非现金资产或承担的新金融负债）之间的差额，计入当期损益。
公司若回购部分金融负债的，在回购日按照继续确认部分与终止确认部分的相
对公允价值，将该金融负债整体的账面价值进行分配。分配给终止确认部分的
账面价值与支付的对价（包括转出的非现金资产或承担的新金融负债）之间的
差额，计入当期损益。
5、 金融资产和金融负债公允价值的确定方法
金融资产及负债的市场活跃程度决定其流动性和市场价格有效性，而市场活跃
程度又可以通过公允价值可观察程度体现出来。公司将金融资产及负债按照公
允价值的可观察程度分为三个层次，并通过不同层次之间的转换，对损益、资
产负债的影响，来评价目前金融资产及负债不同层次对公司整体流动性及市场
价格有效性的影响。关于三个层次的具体内容详见本附注“十、公允价值的披
露”。
6、 金融资产（不含应收款项和融资类业务）减值准备计提
除以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产外，公司对资产负债表日
相关金融资产的账面价值进行检查，如果有客观证据表明该金融资产发生减值
的，则计提减值准备。
（1）持有至到期投资、贷款和应收款项的减值准备
公司对有客观证据表明发生减值的持有至到期投资或贷款和应收款项，根据其
账面价值与预计未来现金流量现值之间的差额计算确认减值准备。
（2）可供出售金融资产的减值准备
期末如果可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度下降，或在综合考虑各种
相关因素后，预期这种下降趋势属于非暂时性的，例如可供出售金融资产的公
允价值低于成本的 50%、或其公允价值低于成本的时间超过 1 年、或被投资单
位经营所处的技术、市场、经济或法律环境等综合因素发生重大不利变化等，
则该可供出售金融资产存在了客观减值证据，就认定其已发生减值，将原直接
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计入其他综合收益的公允价值下降形成的累计损失一并转出，确认减值损失。
对于公司于中国证券金融股份有限公司设立的专户投资，鉴于该投资的目的、
投资管理决策模式和处置的特殊性，公司以“出现持续 36 个月浮亏或资产负债
表日浮亏 50%”，作为该投资计提减值准备的标准。
公司持有的在活跃市场中没有报价且公允价值不能可靠计量的存在减值迹象
的权益工具投资，根据其账面价值与按类似金融资产当时市场收益率对未来现
金流量折现确定的现值之间的差额确认减值损失，计入当期损益。
对于已确认减值损失的可供出售债务工具，在随后的会计期间公允价值已上升
且客观上与确认原减值损失确认后发生的事项有关的，原确认的减值损失予以
转回，计入当期损益。可供出售权益工具投资发生的减值损失，不得通过损益
转回。
(十一) 应收及其他应收款的坏账准备的确认标准、计提方法
1、 坏账的确认标准
对因债务人撤销、破产，依照法律清偿程序后确实无法收回的应收及其他应收
款；因债务人死亡，既无遗产可清偿，又无义务承担人，确实无法收回的应收
及其他应收款；因债务人逾期未履行偿债义务并有确凿证据表明，确实无法收
回的应收及其他应收款确认为坏账。
2、 坏账损失的核算方法
采用备抵法核算。
3、 坏账准备的计提方法和计提比例
期末如果有客观证据表明应收及其他应收款发生减值，则将其账面价值减记至
可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益。可收回金额是
通过对其未来现金流量（不包括尚未发生的信用损失）按原实际利率折现确定。
原实际利率是初始确认该应收及其他应收款时计算确定的实际利率。短期应收
及其他应收款的预计未来现金流量与其现值相差很小，在确定相关减值损失时，
不对其预计未来现金流量进行折现。
期末对于单项金额重大的应收及其他应收款单独进行减值测试。如有客观证据
表明其发生了重大减值的，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，
作为单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项，确认减值损失，计提坏账
准备。
对于期末单项金额非重大的应收及其他应收款，采用与经单独测试后未减值的
应收及其他应收款一起按类似信用风险特征划分为若干组合，再按这些应收及
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其他应收款组合在期末余额的一定比例（或可以单独进行减值测试）计算确定
减值损失，计提坏账准备。信用风险组合以应收及其他应收款发生时间、历史
经验和客户信用情况等为依据进行划分。
(十二) 买入返售与卖出回购款项
买入返售交易按照合同或协议的约定，以一定的价格向交易对手买入相关资产（包
括债券及票据），合同或协议到期日再以约定价格返售相同之金融产品。买入返售按
买入返售相关资产时实际支付的款项入账，在资产负债表“买入返售金融资产”列示。
卖出回购交易按照合同或协议，以一定的价格将相关的资产（包括债券和票据）出
售给交易对手，到合同或协议到期日，再以约定价格回购相同之金融产品。卖出回
购按卖出回购相关资产时实际收到的款项入账，在资产负债表“卖出回购金融资产款”
列示。卖出的金融产品仍按原分类列于公司的资产负债表内，并按照相关的会计政
策核算。
买入返售金融资产中，涉及向客户融出资金的，参照融资类业务的方法计提坏账准
备。详见本附注五、“(三十三)融资融券业务”。
(十三) 划分为持有待售的资产
公司将同时满足下列条件的组成部分（或非流动资产）确认为持有待售：
（1）该组成部分必须在其当前状况下仅根据出售此类组成部分的惯常条款即可立即
出售；
（2）公司已经就处置该组成部分（或非流动资产）作出决议，如按规定需得到股东
批准的，已经取得股东大会或相应权力机构的批准；
（3）公司已与受让方签订了不可撤消的转让协议；
（4）该项转让将在一年内完成。
(十四) 长期股权投资
1、 确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的依据
共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活
动必须经过公司与其他分享控制权的参与方一致同意后才能决策。公司与其他
合营方一同对被投资单位实施共同控制且对被投资单位净资产享有权利的，被
投资单位为公司的合营企业。
重大影响，是指对一个企业的财务和经营决策有参与决策的权力，但并不能够
控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。公司能够对被投资单位施加
重大影响的，被投资单位为公司的联营企业。
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2、 投资成本确定
（1）企业合并形成的长期股权投资
同一控制下的企业合并：公司以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式以
及以发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照取得被合并方所有者权益
在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投
资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所
承担债务账面价值以及发行股份的面值总额之间的差额，调整资本公积；资本
公积不足冲减的，调整留存收益。合并方以发行权益性证券作为合并对价的，
应当在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面
价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。按照发行股份的面值总额作为
股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额，应当调
整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。合并发生的各项直接相关
费用，包括为进行合并而支付的审计费用、评估费用、法律服务费用等，于发
生时计入当期损益。
非同一控制下的企业合并：公司按照购买日确定的合并成本作为长期股权投资
的初始投资成本。合并成本为购买日为取得对被购买方的控制权而付出的资产、
发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值。购买方为企业合并而发
生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用于发生时计
入当期损益；作为合并对价发行的权益性证券或债务性证券的交易费用，计入
权益性证券或债务性证券的初始确认金额。
（2）其他方式取得的长期股权投资
以支付现金方式取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资
成本。初始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必
要支出。
以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为
初始投资成本。
在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可
靠计量的前提下，非货币性资产交换换入的长期股权投资以换出资产的公允价
值和应支付的相关税费为基础确定其初始投资成本，除非有确凿证据表明换入
资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产交换，以换出资产
的账面价值和应支付的相关税费作为换入长期股权投资的初始投资成本。
通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照公允价值为基础确定。
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公司以任何方式取得长期股权投资时，对于支付的对价中包含的应享有被投资
单位已经宣告但尚未发放的现金股利或利润，确认为应收项目。
3、 后续计量及损益确认
（1）后续计量
公司对被投资单位实施控制的长期股权投资，采用成本法核算，编制合并财务
报表时按照权益法进行调整。采用成本法核算的长期股权投资应当按照初始投
资成本计价。追加或收回投资应当调整长期股权投资的成本，其中追加或收回
投资涉及对变更权益性投资核算方法的，参见下列“（3）因部分追加长期股权
投资涉及的投资成本的确定”、“（4）长期股权投资的处置”对应的情形分别处
理。
公司对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。
初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不
调整长期股权投资的初始投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投资单
位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投
资成本。
（2）损益确认
成本法下，除取得投资时实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的
现金股利或利润外，公司按照享有被投资单位宣告发放的现金股利或利润确认
投资收益。
权益法下，公司按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收
益的份额，分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面
价值；按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减
少长期股权投资的账面价值；对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润
分配以外所有者权益的其他变动，应当调整长期股权投资的账面价值并计入所
有者权益。
在确认被投资单位的净损益和其他综合收益的份额时，公司考虑以下因素：A、
被投资单位采用的会计政策及会计期间一致或经调整后一致；B、被投资单位
的折旧额或摊销额以取得投资时被投资单位固定资产、无形资产的公允价值为
基础计提；C、抵销公司与联营企业、合营企业之间发生的未实现内部交易损
益按照应享有的比例计算归属于公司的部分（合并财务报表还须考虑被合并子
公司的相关影响）；D、相关资产减值损失的影响数。
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在被投资单位发生的亏损时，按照以下顺序进行处理：A、冲减长期股权投资
的账面价值，或其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益账面价值为限
确认投资损失；B、按照投资合同或协议约定企业仍承担额外义务的，按预计
承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。被投资单位以后期间实现盈利
的，公司按与上述相反的顺序处理，减记已确认预计负债的账面余额、恢复其
他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益及长期股权投资的账面价值，同
时确认投资收益。
（3）因部分追加长期股权投资涉及的投资成本的确定
因追加投资等原因能够对被投资单位施加重大影响或实施共同控制但不构成
控制的，在编制个别财务报表时，公司按照原持有的股权投资对应的金融资产
公允价值加上新增投资成本之和，作为改按权益法核算的初始投资成本。原持
有的股权投资分类为可供出售金融资产的，其公允价值与账面价值之间的差额，
以及原计入其他综合收益的累计公允价值变动转入改按权益法核算的当期损
益。
因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资单位实施控制的，公司按照原
持有的股权投资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的初始
投资成本。控制日之前持有的股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收
益，在处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础
进行会计处理。控制日之前持有的股权投资分类为可供出售金融资产的，原计
入其他综合收益的累计公允价值变动在改按成本法核算时转入当期损益。公司
按照会计政策规定编制合并财务报表。
（4）长期股权投资的处置
①长期股权投资处置的一般规定
处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期损益。采用
权益法核算的长期股权投资，采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同
的基础，按相应比例对原计入其他综合收益的部分进行会计处理。因被投资单
位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动而计入所有
者权益的，处置该项投资时将原计入所有者权益的部分按相应比例转入当期损
益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综
合收益除外。
②因部分处置长期股权投资，丧失了对原有子公司控制权的业务
因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司控制权的，在合并财务报
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表，按照合并财务报表的编制方法的相关规定进行会计处理；在个别财务报表，
按处置投资的比例结转应终止确认的长期股权投资成本，对剩余股权则根据处
置后的情况分别按权益法或金融资产进行确认。
处置后的剩余股权不能对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按可
供出售金融资产进行确认和计量。
处置后的剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，仍在长
期股权投资中改按权益法核算，并对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核
算分别调整剩余长期股权投资的成本、投资收益和其他综合收益、其他账面价
值变动。
丧失控制权之日的公允价值与账面价值间的差额计入当期损益。
③因部分处置长期股权投资，失去对被投资单位的共同控制或重大影响的业务
因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资单位的共同控制或重大影响的，处
置后的剩余股权改按金融工具确认和计量，其在丧失共同控制或重大影响之日
的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。原股权投资因采用权益法核
算而确认的其他综合收益，在终止采用权益法核算时采用与被投资单位直接处
置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。因被投资方除净损益、其他综合
收益和利润分配以外的其他所有者权益变动而确认的所有者权益，在终止采用
权益法核算时全部转入当期损益。
4、 减值测试方法及减值准备计提方法
公司在资产负债表日判断长期股权投资是否存在可能发生减值的迹象。
除因企业合并形成的商誉以外的存在减值迹象的其他长期股权投资，如果可收
回金额的计量结果表明，该长期股权投资的可收回金额低于其账面价值的，将
差额确认为减值损失。
因企业合并形成的商誉，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。
长期股权投资减值损失一经确认，不再转回。
(十五) 投资性房地产
投资性房地产是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地产，包括已出
租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权、已出租的建筑物（含自行
建造或开发活动完成后用于出租的建筑物以及正在建造或开发过程中将来用于出租
的建筑物）。
公司对投资性房地产采用成本模式计量。对按照成本模式计量的投资性房地产－出
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租用建筑物采用与公司固定资产相同的折旧政策，出租用土地使用权采用与无形资
产相同的摊销政策。
公司在资产负债表日判断投资性房地产是否存在可能发生减值的迹象，对存在减值
迹象的投资性房地产，估计其可收回金额，可收回金额低于其账面价值的，将投资
性房地产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为投资性房地产减值损失，
计入当期损益，同时计提相应的投资性房地产减值准备。
投资性房地产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
(十六) 固定资产
1、 固定资产确认条件
固定资产指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有，并且使用寿命超
过一个会计年度的有形资产。固定资产在同时满足下列条件时予以确认：
(1)与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业；
(2)该固定资产的成本能够可靠地计量。
2、 各类固定资产的折旧方法
固定资产折旧采用年限平均法分类计提，根据固定资产类别、预计使用寿命和
预计净残值率确定折旧率。
各类固定资产折旧年限、残值率和年折旧率如下：
类 别 折旧年限（年） 残值率（%） 年折旧率（%）
房屋及建筑物 30-40 3-5 2.38-3.23
机器设备 5-11 3-10 8.82-19.40
交通运输设备 5-8 3-10 11.88-18.00
电子通讯设备 3-5 3-10 18.00-32.33
如固定资产各组成部分的使用寿命不同或者以不同方式为企业提供经济利益，
则选择不同折旧率或折旧方法，分别计提折旧。
融资租赁方式租入的固定资产，能合理确定租赁期届满时将会取得租赁资产所
有权的，在租赁资产尚可使用年限内计提折旧；无法合理确定租赁期届满时能
够取得租赁资产所有权的，在租赁期与租赁资产尚可使用年限两者中较短的期
间内计提折旧。
3、 固定资产的减值测试方法、减值准备计提方法
公司在资产负债表日判断固定资产是否存在可能发生减值的迹象。
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固定资产存在减值迹象的，估计其可收回金额。可收回金额根据固定资产的公
允价值减去处置费用后的净额与固定资产预计未来现金流量的现值两者之间
较高者确定。
当固定资产的可收回金额低于其账面价值的，将固定资产的账面价值减记至可
收回金额，减记的金额确认为固定资产减值损失，计入当期损益，同时计提相
应的固定资产减值准备。
固定资产减值损失确认后，减值固定资产的折旧在未来期间作相应调整，以使
该固定资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的固定资产账面价值（扣除
预计净残值）。
固定资产的减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
有迹象表明一项固定资产可能发生减值的，公司以单项固定资产为基础估计其
可收回金额。公司难以对单项固定资产的可收回金额进行估计的，以该固定资
产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。
(十七) 在建工程
1、 在建工程的分类
在建工程按立项的项目分类进行会计核算。
2、 在建工程结转为固定资产的标准和时点
在建工程项目按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的全部支出，作为
固定资产的入账价值。所建造的固定资产在建工程已达到预定可使用状态，但
尚未办理竣工决算的，自达到预定可使用状态之日起，根据工程预算、造价或
者工程实际成本等，按估计的价值转入固定资产，并按公司固定资产折旧政策
计提固定资产的折旧，待办理竣工决算后，再按实际成本调整原来的暂估价值，
但不调整原已计提的折旧额。
3、 在建工程的减值测试方法、减值准备计提方法
公司在资产负债表日判断在建工程是否存在可能发生减值的迹象。
在建工程存在减值迹象的，估计其可收回金额。可收回金额根据在建工程的公
允价值减去处置费用后的净额与在建工程预计未来现金流量的现值两者之间
较高者确定。
当在建工程的可收回金额低于其账面价值的，将在建工程的账面价值减记至可
收回金额，减记的金额确认为在建工程减值损失，计入当期损益，同时计提相
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应的在建工程减值准备。
在建工程的减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
有迹象表明一项在建工程可能发生减值的，公司以单项在建工程为基础估计其
可收回金额。公司难以对单项在建工程的可收回金额进行估计的，以该在建工
程所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。
(十八) 借款费用
借款费用，包括借款利息、折价或者溢价的摊销、辅助费用以及因外币借款而发生
的汇兑差额等。
公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予
以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，
计入当期损益。
符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预
定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产。
借款费用同时满足下列条件时开始资本化：
（1）资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以
支付现金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出；
（2）借款费用已经发生；
（3）为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
(十九) 无形资产
1、 无形资产的计价方法
（1）初始计量
无形资产一般按取得时的实际成本入账。
外购无形资产的成本，包括购买价款、相关税费以及直接归属于使该项资产达
到预定用途所发生的其他支出。购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支
付，实质上具有融资性质的，无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定。
债务重组取得债务人用以抵债的无形资产，以该无形资产的公允价值为基础确
定其入账价值，并将重组债务的账面价值与该用以抵债的无形资产公允价值之
间的差额，计入当期损益。
在非货币性资产交换具备商业实质且换入资产或换出资产的公允价值能够可
靠计量的前提下，非货币性资产交换换入的无形资产以换出资产的公允价值为
基础确定其入账价值，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不
满足上述前提的非货币性资产交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税
费作为换入无形资产的成本，不确认损益。
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以同一控制下的企业吸收合并方式取得的无形资产按在最终控制方合并财务
报表中的账面价值确定其入账价值；以非同一控制下的企业吸收合并方式取得
的无形资产按公允价值确定其入账价值。
（2）后续计量
公司在取得无形资产时分析判断其使用寿命。
对于使用寿命有限的无形资产，在为企业带来经济利益的期限内按直线法摊销；
无法预见无形资产为公司带来经济利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资
产，不予摊销。
2、 使用寿命有限的无形资产的使用寿命估计情况
项 目 预计使用寿命 依据
软件 3-10 年 合同约定或法定使用年限
房屋使用权 10-50 年 合同约定或法定使用年限
车位使用权 10 年 合同约定或法定使用年限
其他 5-10 年 合同约定或法定使用年限
每年末，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核。
3、 使用寿命不确定的无形资产的判断依据
项 目 判断依据
交易席位费 交易所-交易席位费管理规定
每年末，对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核。
经复核，该类无形资产的使用寿命仍为不确定。
4、 无形资产减值准备的计提
对于使用寿命有限的无形资产，如有确凿证据表明存在减值迹象的，在资产负
债表日进行减值测试。
对于使用寿命不确定的无形资产，每年进行减值测试。
对无形资产进行减值测试，估计其可收回金额。可收回金额根据无形资产的公
允价值减去处置费用后的净额与无形资产预计未来现金流量的现值两者之间
较高者确定。
当无形资产的可收回金额低于其账面价值的，将无形资产的账面价值减记至可
收回金额，减记的金额确认为无形资产减值损失，计入当期损益，同时计提相
应的无形资产减值准备。
无形资产减值损失确认后，减值无形资产的摊销费用在未来期间作相应调整，
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以使该无形资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的无形资产账面价值。
无形资产的减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
若有迹象表明一项无形资产可能发生减值的，公司以单项无形资产为基础估计
其可收回金额。公司难以对单项无形资产的可收回金额进行估计的，以该无形
资产所属的资产组为基础确定无形资产组的可收回金额。
(二十) 长期待摊费用
长期待摊费用为已经发生但应由本期和以后各期负担的分摊期限在一年以上的各项
费用。公司长期待摊费用包括预付经营租入固定资产的租金、经营租赁方式租入的
固定资产改良支出。
1、 摊销方法
长期待摊费用在受益期内平均摊销。
2、 摊销年限
预付经营租入固定资产的租金，按租赁合同规定的期限平均摊销。
经营租赁方式租入的固定资产改良支出，按剩余租赁期与租赁资产尚可使用年
限两者中较短的期限平均摊销。
融资租赁方式租入的固定资产的符合资本化条件的装修费用，按两次装修间隔
期间、剩余租赁期与固定资产尚可使用年限三者中较短的期限平均摊销。
(二十一) 抵债资产
抵债资产是指债务重组取得的债务人用以抵债的非现金资产，该项资产尚未转为公
司自用。抵债资产取得时按其公允价值入账，并将重组债权的账面价值与该抵债资
产公允价值之间的差额，计入当期损益。
公司在资产负债表日判断抵债资产是否存在可能发生减值的迹象，对存在减值迹象
的抵债资产，估计其可收回金额，可收回金额低于其账面价值的，将抵债资产的账
面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为抵债资产减值损失，计入当期损益，
同时计提相应的抵债资产减值准备。
抵债资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。
(二十二) 商誉
非同一控制下企业合并时，对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公
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允价值份额的差额，确认为商誉。
商誉在其相关资产组或资产组组合处置时予以转出，计入当期损益。
公司对商誉不摊销，商誉至少在每年年度终了进行减值测试。
公司进行商誉减值测试，对于因企业合并形成的商誉的账面价值，自购买日起按照
合理的方法分摊至相关的资产组；难以分摊至相关的资产组的，将其分摊至相关的
资产组组合。在将商誉的账面价值分摊至相关的资产组或者资产组组合时，按照各
资产组或者资产组组合的公允价值占相关资产组或者资产组组合公允价值总额的比
例进行分摊。公允价值难以可靠计量的，按照各资产组或者资产组组合的账面价值
占相关资产组或者资产组组合账面价值总额的比例进行分摊。
在对包含商誉的相关资产组或者资产组组合进行减值测试时，如与商誉相关的资产
组或者资产组组合存在减值迹象的，先对不包含商誉的资产组或者资产组组合进行
减值测试，计算可收回金额，并与相关账面价值相比较，确认相应的减值损失。再
对包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试，比较这些相关资产组或者资产
组组合的账面价值（包括所分摊的商誉的账面价值部分）与其可收回金额，如相关
资产组或者资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认商誉的减值损失。商
誉减值损失在发生时计入当期损益，且在以后会计期间不予转回。
(二十三) 递延所得税资产和递延所得税负债
对于可抵扣暂时性差异确认递延所得税资产，以未来期间很可能取得的用来抵扣可
抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。对于能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款
抵减，以很可能获得用来抵扣可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限，确
认相应的递延所得税资产。
对于应纳税暂时性差异，除特殊情况外，确认递延所得税负债。
不确认递延所得税资产或递延所得税负债的特殊情况包括：商誉的初始确认；除企
业合并以外的发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）的
其他交易或事项。
(二十四) 职工薪酬
职工薪酬，是指企业为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予的各种形式的报
酬或补偿。公司的职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工
福利。
1、 短期薪酬
短期薪酬具体包括：职工工资、奖金、津贴和补贴，职工福利费，医疗保险费、
工伤保险费和生育保险费等社会保险费，住房公积金，工会经费和职工教育经
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费，短期带薪缺勤，短期利润分享计划，非货币性福利以及其他短期薪酬。
在职工为公司提供服务的会计期间，公司将实际发生的短期薪酬确认为负债，
并计入当期损益或相关资产成本。
对预期不在资产负债表日后十二个月内支付的利润分享计划，公司按照其他长
期职工福利的有关规定披露。
2、 离职后福利
公司实施离职后福利计划，包括为职工缴纳基本养老保险和失业保险、建立企
业年金缴费制度。公司以当地规定的缴纳基数和比例计算的应缴纳金额、或按
缴费计划应计缴的金额，确认负债，并计入当期损益或相关资产成本。
3、 辞退福利
公司在不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时，
或确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时（两者孰早），确认辞
退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益。
4、 其他长期职工福利
在职工提供服务的会计期间，公司为职工计提长效激励奖金，确认为负债，并
计入当期损益或相关资产成本。
(二十五) 预计负债
1、 预计负债的确认标准
与或有事项相关的义务同时满足下列条件时，公司确认为预计负债：该义务是
公司承担的现时义务；履行该义务很可能导致经济利益流出公司；该义务的金
额能够可靠地计量。
2、 预计负债的计量方法
公司预计负债按履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量。
公司在确定最佳估计数时，综合考虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币
时间价值等因素。对于货币时间价值影响重大的，通过对相关未来现金流出进
行折现后确定最佳估计数。
最佳估计数分别以下情况处理：
所需支出存在一个连续范围（或区间），且该范围内各种结果发生的可能性相
同的，则最佳估计数按照该范围的中间值即上下限金额的平均数确定。
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所需支出不存在一个连续范围（或区间），或虽然存在一个连续范围但该范围
内各种结果发生的可能性不相同的，如或有事项涉及单个项目的，则最佳估计
数按照最可能发生金额确定；如或有事项涉及多个项目的，则最佳估计数按各
种可能结果及相关概率计算确定。
公司清偿预计负债所需支出全部或部分预期由第三方补偿的，补偿金额在基本
确定能够收到时，作为资产单独确认，确认的补偿金额不超过预计负债的账面
价值。
(二十六) 股份支付
股份支付是为了获取职工或其他方提供服务而授予权益工具或者承担以权益工具为
基础确定的负债的交易。公司下属公司施行的是以权益结算的股份支付，以授予职
工权益工具的公允价值计量。
授予后即可行权的，在授予日按照公允价值计入相关成本或费用，相应增加资本公
积；完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的，在等待期内每个资产负
债表日，公司根据最新取得的可行权职工人数变动等后续信息对可行权权益工具数
量作出最佳估计为基础，按照授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本
或费用，相应增加资本公积。在可行权日之后不再对已确认的相关成本或费用和所
有者权益总额进行调整。
公司将满足服务期限条件的期间作为等待期，在每个资产负债表日确认和计量股份
支付相关的交易。
(二十七) 盈余公积计提
公司按照净利润（减弥补亏损）的 10%计提法定盈余公积；按照公司章程或者股东
（大）会决议提取任意盈余公积。
(二十八) 一般风险准备计提
公司的一般风险准备分为一般（风险）准备和交易风险准备。公司按照净利润（减
弥补亏损）的 10%计提一般（风险）准备，按照不低于净利润（减弥补亏损）的 10%
计提交易风险准备。
(二十九) 收入
1、 手续费及佣金收入
（1）代理客户买卖证券的手续费收入
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在与客户办理买卖证券款项清算时确认收入；手续费收取的依据和标准为根据
成交金额及代买卖的证券品种按相应的费率收取。
（2）证券承销业务收入
核算公司采用全额承购包销方式代理发行证券的发行收入，或采用代销方式和
余额承购包销方式代理发行证券收取的手续费收入。它的确认主要以证券承销
项目结束，根据承销协议、实际证券承销数量和收取比例等收取承销手续费后
确认。
其中证券保荐业务收入和财务顾问收入于各项业务提供的相关服务完成时按
权责发生制确认收入。
（3）受托客户资产管理业务收入
于受托投资管理合同到期，与委托人结算时，按合同规定的比例计算应由公司
享有的管理费收益，确认为当期收益；或合同中规定公司按约定比例收取管理
费和业绩报酬，则在合同期内分期确认管理费和业绩报酬收益。
2、 利息收入
存款利息收入：在相关的收入金额能够可靠地计量，相关的经济利益可以收到
时，按资金使用时间和实际利率确认利息收入。实际利率与合同约定利率差别
较小的，按合同约定利率计算利息收入。
融资融券业务利息收入：根据与客户合约的约定，按出借资金或证券的时间和
约定利率确认收入；
买入返售证券收入：在买入与返售在同一会计期间的，按返售价格与买入成本
价格的差额，确认为当期收入；在不同会计期间的，按权责发生制计提利息确
认为相关期间的收入。实际利率与合同约定利率差别较小的，按合同约定利率
确认为当期收入。
3、 投资收益
公司持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、可供出售金融资
产期间取得的红利、股息或现金股利确认当期收益；处置可供出售金融资产时
所取得价款与该金融资产的账面价值之间的差额，计入投资收益；处置以公允
价值计量且其变动计入当期损益的金融资产其公允价值与初始入帐金额之间
的差额，确认为投资收益，同时调整公允价值变动损益。
采用成本法核算长期股权投资的，按被投资单位宣告发放的现金股利或利润中
属于公司的部分确认收益；采用权益法核算长期股权投资的，根据被投资单位
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实现的净利润或经调整的净利润计算应享有的份额确认投资收益。
4、 公允价值变动损益
公司对以公允价值计量且其变动进入当期损益的金融资产或金融负债等在资
产负债表日因公允价值变动形成的利得或损失计入当期损益。出售以公允价值
计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债等时，将原计入该金融资产、
金融负债的公允价值变动从公允价值变动损益转入投资收益。
5、 其他业务收入
其他业务收入主要是除主营业务活动以外的其他经营活动实现的收入，在同时
满足：收入的金额能够可靠地计量、相关的经济利益很可能流入公司、交易的
完工进度能够可靠地确定、交易中已发生和将发生的成本能够可靠地计量的条
件下，按照有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确认当期收入。
(三十) 政府补助
1、 类型
政府补助，是公司从政府无偿取得的货币性资产与非货币性资产，分为与资产
相关的政府补助和与收益相关的政府补助。
2、 会计处理方法
与收益相关的政府补助，用于补偿公司以后期间的相关费用或损失的，取得时
确认为递延收益，在确认相关费用的期间计入当期营业外收入；用于补偿公司
已发生的相关费用或损失的，取得时直接计入当期营业外收入。
与购建固定资产、无形资产等长期资产相关的政府补助，确认为递延收益，在
相关资产使用寿命内平均分配，计入营业外收入。
(三十一) 租赁
出租人实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁为融资租赁。融资
租赁以外的其他租赁为经营租赁。
1、 融资租赁
（1）融资租入资产：
在承租开始日，公司作为承租人，将租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值
之间较低者，加上公司发生的初始直接费用，作为租入资产的入账价值；将最
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低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额作为未确认融资费用。
公司在资产租赁期间内，对未确认融资费用以实际利率法摊销，计入财务费用。
（2）融资租出资产：
在租赁期开始日，公司作为出租人，将最低租赁收款额与初始直接费用之和确
认为应收融资租赁款；将最低租赁收款额、初始直接费用及未担保余值之和，
与租出资产价值的差额，确认为未实现融资收益
公司在租赁期内，对未实现融资收益以实际利率法分配确认相应期间的融资
收入；或有租金于实际发生时计入当期损益。
售后租回交易是指资产卖主(承租人)将资产出售后再从买主(出租人)租回的交
易。公司按照租赁准则的规定，将售后租回交易认定为融资租赁或经营租赁。
2、 经营租赁
（1）公司租入资产
作为承租人，公司租入资产所支付的租赁费，在不扣除免租期的整个租赁期内，
按直线法进行分摊，计入当期费用。公司支付的与租赁交易相关的初始直接费
用，计入当期费用。
资产出租方承担了应由公司承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从
租金总额中扣除，按扣除后的租金费用在租赁期内分摊，计入当期费用。
（2）公司出租资产
作为出租人，公司出租资产所收取的租赁费，在不扣除免租期的整个租赁期内，
按直线法进行分摊，确认为租赁收入。公司支付的与租赁交易相关的初始直接
费用，计入当期费用；如金额较大的，则予以资本化，在整个租赁期间内按照
与租赁收入确认相同的基础分期计入当期收益。
公司承担了应由承租方承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从租金
收入总额中扣除，按扣除后的租金费用在租赁期内分配。
(三十二) 套期会计
套期保值分为公允价值套期、现金流量套期和境外经营净投资套期。
目前公司以套期保值为目的参与股指期货交易的，对符合套期保值会计运用条件的，
公司采用套期会计方法进行处理。
公司采用公允价值套期，套期会计的运用条件：1、在套期开始时，公司对套期关系
有正式指定，并准备了关于套期关系、风险管理目标和套期策略的正式书面文件。
该文件载明了套期工具、被套期项目或交易，被套期风险的性质，以及公司对套期
工具有效性评价方法。2、该套期预期高度有效，且符合公司最初为该套期关系所确
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定的风险管理策略。3、套期有效性能够可靠的计量，即被套期风险引起的被套期项
目的公允价值以及套期工具的公允价值能够可靠地计量。4、公司持续地对套期有效
性进行评价，并确保该套期在套期关系被指定的会计期间内高度有效。
套期满足下列条件之一的，公司终止运用公允价值套期会计：1、套期工具已到期、
被出售、合同终止或已行使；2、该套期不再满足运用套期会计方法的条件；3、公
司撤销了对套期关系的指定。
(三十三) 融资融券业务
公司融资融券业务中，将资金借给客户，形成一项应收客户的债权确认为融出资金。
融出资金按借给客户资金的本金计量。
公司融资融券业务中，将自有的证券借给客户，约定到期后客户需归还相同数量的
同种证券，确认为融出证券。此项业务融出的证券不满足终止确认条件，继续确认
该金融资产；同时确认一项债权（融出证券）。
融资融券利息收入：根据融资融券业务中与客户协议确定的融资融券金额（额度）、
期限、利率等按期确认利息收入。
公司对融资类业务计提坏账准备，包括专项坏账准备和一般坏账准备。对于有充分
客观证据、可识别具体损失的融资类项目，公司根据客户状况和可能损失金额，分
析交易对手的资产运作、抵押证券、担保比例以及偿债能力等，采用专门的方法对
资产进行单独减值测试，依此计提专项坏账准备。对未计提专项坏账准备的融资类
业务，根据风险分类、按业务规模的一定比例计提一般坏账准备，用于弥补可能的
损失。
(三十四) 客户资产管理业务的核算方法
公司客户资产管理业务分为集合资产管理业务、定向资产管理业务及专项资产管理
业务。
公司集合资产管理业务及专项资产管理业务的会计核算，比照证券投资基金会计核
算办法进行。对所管理的不同集合资产计划以每个产品为会计核算主体，单独建账、
独立核算，单独编制财务会计报告。不同集合资产计划之间在名册登记、账户设置、
资金划拨、账簿记录等方面相互独立，并于每个估值日对集合资产计划按公允价值
进行会计估值。
公司受托经营定向资产管理业务，按实际受托管理客户资产的金额，同时确认一项
资产和一项负债；定向资产管理业务的客户资产进行证券买卖比照代买卖证券业务
进行核算。
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(三十五) 关联方
一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响，以及两方或两方以上同受一
方控制、共同控制的，构成关联方。关联方可以为个人或企业。仅仅同受国家控制
而不存在其他关联方关系的企业，不构成公司的关联方。
(三十六) 分部报告
公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部
为基础确定报告分部。经营分部，是指公司内同时满足下列条件的组成部分：
1、该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；
2、公司管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其
业绩；
3、公司能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。
如果两个或多个经营分部存在相似经济特征且同时具有相同或相似性的经营方式，
可以合并为一个经营分部。
(三十七) 资产证券化业务
公司将部分应收融资租赁款证券化，将基础资产出售给特定目的实体，由该实体向
投资者发行优先级资产支持证券，公司认购次级资产支持证券，次级资产支持证券
在优先级资产支持证券本息偿付完毕前不得转让。公司作为资产服务商，提供资产
维护、日常管理和定期编制资产服务报告等服务。基础财产对应的应收融资租赁款
在支付税负和相关费用之后，优先用于偿付优先级资产支持证券的本息，全部本息
偿付之后剩余的基础财产对应的应收融资租赁款作为次级资产支持证券的收益，归
公司所有。
在运用证券化金融资产的会计政策时，公司已考虑转移至其他实体的资产的风险和
报酬转移程度，以及公司对该实体行使控制权的程度：
①当公司已转移该金融资产所有权上几乎全部风险和报酬时，公司将终止确认该金
融资产；
②当公司保留该金融资产所有权上几乎全部风险和报酬时，公司将继续确认该金融
资产；
③如公司既未转移也未保留该金融资产所有权上几乎全部风险和报酬，公司将考虑
对该金融资产是否存在控制。如果公司并未保留控制权，公司将终止确认该金融资
产，并把在转移中产生或保留的权利及义务分别确认为资产或负债。如公司保留控
制权，则根据对金融资产的继续涉入程度确认金融资产，并相应确认有关负债。
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(三十八) 重要会计政策的确定依据以及会计估计中所采用的关键假设和不确定因素
1、重要会计政策的确定依据
公司重要会计政策的确定是依据财政部颁布的《企业会计准则——基本准则》和
相关具体会计准则等配套文件，作为公司财务报表的编制基础。详见本附注“四、
财务报表的编制基础”。
2、运用会计政策中，需要会计估计所采用的关键假设和不确定因素
（1）金融资产和金融负债公允价值的确定方法
除存在活跃市场、且资产负债表日有成交市价的投资品种，公司对下列证券均采
用估值方法。
①虽存在活跃市场，但资产负债表日无成交市价、且最近交易日后经济环境发生
了重大变化的
②交易所首次发行未上市的股票、债券和权证等；
③非公开发行有明确锁定期的股票；
④对交易明显不活跃的、交易市价无法真实反映投资品种价值的或交易所停止交
易的投资品种等。
⑤其他需要估值获取公允价值的金融产品。
针对上述项目，公司在谨慎性原则的基础上采用适当的估值技术，审慎确定该投
资品种的公允价值。
（2）金融资产（不含应收款项和融资类业务）的减值
公司对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产的账
面价值进行检查，若有客观证据表明该金融资产发生减值的，则计提减值准备。
其中权益工具投资发生的减值损失，不得通过损益转回。
这些金融资产包括持有至到期投资、贷款和应收款项和可供出售金融资产的减值
准备。公司对有减值迹象的持有至到期投资、贷款和应收款项，根据预计现金流
量的现值估计减值金额；对有减值迹象的可供出售金融资产，根据公允价值下降
形成的累计损失估计减值金额。具体详见本附注五、“(十)金融工具”之“6、金融资
产（不含应收款项和融资类业务）减值准备计提”。
（3）商誉的减值
公司至少在每年年度终了测试商誉的减值。如与商誉相关的资产组或者资产组组
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合存在减值迹象的，如相关资产组或者资产组组合的可收回金额低于其账面价值
的，确认商誉的减值损失。具体详见本附注五、“(二十二)商誉”。
（4）应收及其他应收款项的坏账准备
公司应收及其他应收款项对结算资金往来，单独或按组合进行减值测试。根据预
计未来的现金流量计算可收回金额，估计减值准备。可参见本附注五、“(十一)应
收及其他应收款项的坏账准备的确认标准、计提方法”。
（5）融资类业务坏账准备
公司对融出资金业务和买入返售金融资产等融资类业务计提坏账准备。详见本附
注五、“(三十三)融资融券业务”。
（6）所得税计算
在计提所得税时公司需进行大量的估计工作。日常经营活动中很多交易的最终税
务处理存在不确定性。对于可预计的税务问题，公司基于是否需要缴纳额外税款
的估计确认相应的负债。如果这些税务事项的最终结果同以往估计的金额存在差
异，则该差异将对其认定期间的所得税和递延税款的确定产生影响。
(三十九) 重要会计政策和会计估计的变更
1、 重要会计政策变更
本报告期无重要会计政策变更。
2、 会计估计变更
本报告期重要会计估计未变更。
六、 税项
主要税种及税率
税 种 计税依据 税率 说明
按应税收入为基础计算销项税额，在
6%、13%和
增值税 扣除当期允许抵扣的进项税额后，差 注1
17%
额部分为应交增值税
营业税 按应税营业收入计缴 5% 注 1、注 2
城市维护建设税 按实际缴纳的营业税、增值税计缴 1%或 7%
教育费附加 按实际缴纳的营业税、增值税计缴 3%
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地方教育费附加 按实际缴纳的营业税、增值税计缴 2%
企业所得税 按应纳税所得额计缴 25%、16.5% 注3
注 1：根据财政部、国家税务总局财税 [2016]36 号文《关于全面推开营业税改征增值税试点的通
知》的规定，自 2016 年 5 月 1 日起，在全国范围内全面推开营业税改征增值税试点，公司由
缴纳营业税改为缴纳增值税。
注 2：营业税
1、根据《财政部、国家税务总局关于降低金融、保险业营业税税率的通知》[财税（2001）21 号]，
从 2003 年起按营业收入的 5%计缴。
2、根据《财政部、国家税务总局关于资本市场有关营业税政策的通知》[财税（2004）203 号]，
准许证券公司代收的以下费用从其营业税计税营业额中扣除，按扣除后的净额纳税：
（1）为证券交易所代收的证券交易监管费；
（2）代理他人买卖证券代收的证券交易所经手费；
（3）为中国证券登记结算公司代收的股东帐户开户费（包括 A 股和 B 股）、特别转让股票开户
费、过户费、B 股结算费、转托管费。
3、根据《财政部、国家税务总局关于证券投资者保护基金有关营业税问题的通知》[财税（2006）
172 号]，准许证券公司上交的证券投资者保护基金从其营业税计税营业额中扣除。
4、自 2016 年 5 月 1 日起，根据财税[2016]36 号《关于全面推开营业税改征增值税试点的通知》，
公司不再缴纳营业税，上述政策相应不再执行。
注 3：企业所得税
1、公司及所属境内子公司的企业所得税税率为 25%，所属香港子公司按 16.5%的综合利得税率
执行，其他境外子公司按当地所得税税率缴纳。
2、根据《国家税务总局关于印发<跨地区经营汇总纳税企业所得税征收管理办法>的公告》（国家
税务总局公告 2012 年第 57 号）文件的有关规定，公司实行“统一计算、分级管理、就地预缴、汇
总清算、财政调库”的企业所得税征收管理办法。
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七、 合并财务报表项目注释
(一) 货币资金
1、 按类别列示
项 目 期末余额 年初余额
库存现金 336,330.28 534,385.26
银行存款 119,821,860,328.07 163,020,150,136.29
其中：客户存款 87,496,620,324.19 112,066,660,923.25
公司存款 32,325,240,003.88 50,953,489,213.04
其他货币资金 928,251,291.52 1,156,967,237.47
存放中央银行款项 274,303,425.07 834,885,291.75
其中：存放中央银行法定准备金 14,102,116.30 2,838,063.52
存放中央银行超额存款准备金 260,201,308.77 832,047,228.23
合 计 121,024,751,374.94 165,012,537,050.77
2、 按币种列示
期末余额 期初余额
项 目
外币金额 折算率 人民币金额 外币金额 折算率 人民币金额
库存现金：
人民币 62,684.07 168,730.15
美 元 1,653.88 6.9370 11,472.97 2,777.54 6.4936 18,036.23
港 币 220,513.64 0.89451 197,251.66 344,139.96 0.83778 288,313.58
欧 元 8,885.09 7.3068 64,921.58 8,358.51 7.0952 59,305.30
小 计 336,330.28 534,385.26
银行存款：
其中：客户资金：
人民币 64,011,914,713.82 87,459,798,732.52
美 元 1,163,385,356.18 6.9370 8,070,404,215.82 551,423,748.63 6.4936 3,580,725,254.10
港 币 11,830,126,200.24 0.89451 10,582,166,187.38 12,648,142,154.08 0.83778 10,596,360,533.85
其 他 91,142,076.71 139,285,747.16
小 计 82,755,627,193.73 101,776,170,267.63
客户信用资金：
人民币 4,740,993,130.46 10,290,490,655.62
小 计 4,740,993,130.46 10,290,490,655.62
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期末余额 期初余额
项 目
外币金额 折算率 人民币金额 外币金额 折算率 人民币金额
客户存款合计 87,496,620,324.19 112,066,660,923.25
公司自有资金：
人民币 24,859,211,060.73 44,316,025,411.33
美 元 355,169,778.95 6.9370 2,463,812,756.58 334,324,861.37 6.4936 2,170,971,919.79
港 币 4,857,095,433.16 0.89451 4,344,720,435.92 4,834,288,455.31 0.83778 4,050,070,182.09
欧 元 78,116,625.37 7.3068 570,782,558.25 18,144,689.23 7.0952 128,740,199.02
其 他 86,713,192.40 287,681,500.81
小 计 32,325,240,003.88 50,953,489,213.04
公司存款合计 32,325,240,003.88 50,953,489,213.04
其他货币资金：
人民币 890,611,482.30 570,391,989.29
美 元 4,732,646.17 6.9370 32,830,366.48 20,258,214.02 6.4936 131,548,738.56
港 币 5,376,622.67 0.89451 4,809,442.74 320,816,514.56 0.83778 268,773,659.57
其 他 186,252,850.05
小 计 928,251,291.52 1,156,967,237.47
存放中央银行款项：
人民币
美 元 20,132.75 6.9370 139,660.89 114,277.22 6.4936 742,070.56
欧 元 37,518,332.95 7.3068 274,138,955.20 117,532,544.64 7.0952 833,916,910.73
其 他 24,808.98 226,310.46
小 计 274,303,425.07 834,885,291.75
合 计 121,024,751,374.94 165,012,537,050.77
3、 截止 2016 年 12 月 31 日，受限制的货币资金为 1,803,289,985.69 元（2015 年
12 月 31 日：1,904,433,026.86 元），主要为风险准备专户存款、借款保证金存
款及质押定期存款等。
(二) 结算备付金
1、 按类别列示
项 目 期末余额 年初余额
客户备付金 9,325,892,434.58 14,211,925,824.89
公司备付金 2,866,006,839.21 1,535,189,967.76
合 计 12,191,899,273.79 15,747,115,792.65
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2、 按币种列示
期末余额 年初余额
类 别
外币金额 折算率 人民币金额 外币金额 折算率 人民币金额
客户普通备付
金：
人民币 7,377,991,251.51 11,298,546,855.47
美 元 21,804,174.82 6.937 151,255,560.73 20,918,812.01 6.4936 135,838,397.67
港 币 86,446,763.69 0.89451 77,327,494.59 104,311,944.71 0.83778 87,390,461.04
其 他 7,608,541.06
小 计 7,614,182,847.89 11,521,775,714.18
客户信用备付
金：
人民币 1,711,709,586.69 2,690,150,110.71
小 计 1,711,709,586.69 2,690,150,110.71
客户备付金合计 9,325,892,434.58 14,211,925,824.89
公司自有备付
金：
人民币 2,866,006,839.21 1,535,189,967.76
小 计 2,866,006,839.21 1,535,189,967.76
公司备付金合计 2,866,006,839.21 1,535,189,967.76
合 计 12,191,899,273.79 15,747,115,792.65
(三) 拆出资金
项 目 期末余额 年初余额
拆放银行 705,848,143.60 13,564,913.47
拆放非银行金融机构 170,768,952.05
合 计 705,848,143.60 184,333,865.52
(四) 融出资金
1、 按类别列示
项 目 期末余额 年初余额
融出资金 44,704,315,025.54 60,642,870,685.26
香港孖展融资业务等 18,712,156,326.29 15,822,409,975.86
合 计 63,416,471,351.83 76,465,280,661.12
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项 目 期末余额 年初余额
减：减值准备 203,551,549.68 140,313,405.37
融出资金净值 63,212,919,802.15 76,324,967,255.75
注：上述融出资金中因收益权转让受限金额为 56.10 亿元。
2、按账龄分析
期末余额 年初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
账龄 比例 比例
比例 比例
金额 （% 金额 金额 （% 金额
（%） （%）
） ）
1-3 个月 39,979,466,092.40 63.04 129,639,130.32 63.69 46,273,469,775.48 60.52 61,851,379.17 44.08
3-6 个月 4,751,726,202.84 7.49 7,901,911.72 3.88 6,884,377,612.96 9.00 13,817,466.79 9.85
6 个月以上 18,685,279,056.59 29.47 66,010,507.64 32.43 23,307,433,272.68 30.48 64,644,559.41 46.07
合计 63,416,471,351.83 100.00 203,551,549.68 100.00 76,465,280,661.12 100 140,313,405.37 100.00
3、 按客户列示
项 目 期末账面余额 年初账面余额
个人 40,266,692,391.30 50,036,694,924.76
机构 23,149,778,960.53 26,428,585,736.36
合 计 63,416,471,351.83 76,465,280,661.12
4、 融资融券业务担保物情况
担保物类别 期末公允价值 年初公允价值
资金 6,179,196,374.00 12,528,547,577.80
债券 727,957,879.39 173,228,420.36
基金
986,410,462.94 1,019,855,517.97
股票 220,524,535,878.17 279,880,232,318.07
合 计 228,418,100,594.50 293,601,863,834.20
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2016 年年度报告
(五) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
1、按项目列示
期末余额
公允价值 初始投资成本
指定为以公允价值计 指定为以公允价值计
为交易目的而持有的 为交易目的而持有的
项 目 量且其变动计入当期 公允价值合计 量且其变动计入当期 初始投资成本合计
金融资产 金融资产
损益的金融资产 损益的金融资产
债券 49,811,131,714.72 3,521,753,638.35 53,332,885,353.07 49,606,534,209.51 3,350,083,039.37 52,956,617,248.88
基金 13,749,786,531.00 3,305,156,749.31 17,054,943,280.31 13,732,692,837.71 3,304,637,675.67 17,037,330,513.38
股票 5,478,728,863.32 9,058,906,197.96 14,537,635,061.28 5,800,988,881.09 7,319,326,103.52 13,120,314,984.61
其他 286,444,369.37 7,135,585,490.95 7,422,029,860.32 289,810,352.93 7,947,514,188.55 8,237,324,541.48
合 计 69,326,091,478.41 23,021,402,076.57 92,347,493,554.98 69,430,026,281.24 21,921,561,007.11 91,351,587,288.35
期初余额
公允价值 初始投资成本
指定以公允价值计量 指定以公允价值计量
为交易目的而持有的 为交易目的而持有的
项 目 且变动计入当期损益 公允价值合计 且变动计入当期损益 初始投资成本合计
金融资产 金融资产
的金融资产 的金融资产
债券 39,647,885,178.80 612,753,037.43 40,260,638,216.23 37,913,540,942.47 608,843,505.07 38,522,384,447.54
基金 46,871,997,662.18 1,701,636,819.26 48,573,634,481.44 47,139,503,837.80 1,675,958,697.81 48,815,462,535.61
股票 6,727,918,155.73 11,058,656,184.59 17,786,574,340.32 6,534,185,510.91 8,307,700,499.00 14,841,886,009.91
其他 264,896,749.53 3,554,662,338.49 3,819,559,088.02 263,567,953.08 3,350,103,368.53 3,613,671,321.61
合 计 93,512,697,746.24 16,927,708,379.77 110,440,406,126.01 91,850,798,244.26 13,942,606,070.41 105,793,404,314.67
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2、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产中已融出证券情况
项目名称 期末公允价值
股票 13,939,498.58
合 计 13,939,498.58
期末融出证券担保情况详见附注七、（四）4。
3、有承诺条件的以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
项 目 限售条件或变现方面的其他重大限制 期末余额
债券 卖出回购交易 29,246,048,754.77
债券 债券借贷业务质押 3,586,538,387.50
债券 银行借款质押 4,974,338,314.07
股票 证券已融出 13,939,498.58
合 计 37,820,864,954.92
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2016 年年度报告
(六) 衍生金融工具
期末 年初
套期工具 非套期工具 套期工具 非套期工具
类 别
名义 公允价值 公允价值 名义 公允价值 公允价值
名义金额 名义金额
金额 资产 负债 资产 负债 金额 资产 负债 资产 负债
利率衍生工具(注 1) 70,757,884,098.64 2,717,682,748.40 1,827,642,165.38 90,420,988,934.42 2,288,424,109.03 2,257,776,291.26
货币衍生工具 1,581,079,056.18 41,788,387.64 52,557,940.92 2,630,333,573.74 5,575,691.98 34,282,360.89
权益衍生工具
（注 2、注 3、注 4） 508,666,611,496.57 456,460,959.54 405,149,369.31 260,554,189,839.02 400,771,431.54 296,596,847.75
信用衍生工具 2,327,059,105.70 66,534,044.07 44,686,437.40 3,522,741,477.60 79,507,581.21 624,012,237.19
其他衍生工具 10,199,712,427.24 652,605,209.16 263,973,368.95 10,040,056,981.44 653,887,576.68 505,448,551.77
合 计 3,935,071,348.81 2,594,009,281.96 3,428,166,390.44 3,718,116,288.86
注 1：公司持有的利率互换业务按结算方式分为每日无负债结算和非每日无负债结算。每日无负债结算下的利率互换按抵销后的净额列示，为人
民币零元。2016 年 12 月 31 日，公司的这类利率互换的名义金额为 2,454,700.00 万元，公允价值浮动为公允价值浮亏 9,535,523.70 元（ 2015 年
12 月 31 日，名义金额为 2,131,100.00 万元，公允价值浮亏为 5,265,069.79 元）。非每日无负债结算的利率互换业务以全额列示。2016 年 12 月 31
日公司相关业务的名义金额为 4,621,088.41 万元，公允价值浮盈为 2,717,682,748.40 元，公允价值浮亏为 1,827,642,165.38 元（2015 年 12 月 31 日，
名义金额为 6,910,998.89 万元，公允价值浮盈为 2,288,424,109.03 元，公允价值浮亏为 2,257,776,291.26 元)。
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2016 年年度报告
注 2：在每日无负债结算制度下，公司于 2016 年 12 月 31 日的股指期货投资按抵销后的净额列示，为人民币零元。2016 年 12 月 31 日，公司持
有的用于套期的未到期股指期货合约的公允价值为 0 元，用于非套期的未到期股指期货合约的公允价值浮盈为 1,257,420.00 元，公允价值浮亏为
2,063,00.00 元（2015 年 12 月 31 日浮盈 30,360.00 元），与应付款项股指期货待结算款相互抵销。
注 3：在每日无负债结算制度下，公司于 2016 年 12 月 31 日所持有的国债期货投资按抵销后的净额列示，为人民币零元。2016 年 12 月 31 日，
公司持有的未到期国债期货合约的公允价值为浮盈 17,123,150.00 元（2015 年 12 月 31 日浮亏 34,842,250.00 元），与应付款项国债期货待结算款
相互抵销。
注 4：在每日无负债结算制度下，公司于 2016 年 12 月 31 日所持有的商品期货投资按抵销后的净额列示，为人民币零元。2016 年 12 月 31 日，
公司持有的未到期商品期货合约的公允价值为浮盈 325,700.00 元，与应付款项商品期货待结算款相互抵销。
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2016 年年度报告
(七) 买入返售金融资产
1、 按标的物类别列示
项 目 期末余额 年初余额
股票 54,215,364,917.28 50,798,437,498.54
债券 13,303,922,950.46 9,137,970,700.32
基金 580,076.00 922,889.00
其他 17,183,460,150.11 17,670,000,000.00
合 计 84,703,328,093.85 77,607,331,087.86
减：减值准备 180,102,534.10 138,482,744.87
账面价值 84,523,225,559.75 77,468,848,342.99
注：上述买入返售金融资产中因收益权转让等原因受限金额为 63.66 亿元。
2、 按业务类别列示
项 目 期末余额 年初余额 备注
约定购回式证券 6,523,980,057.71 3,737,451,136.90
股票质押式回购 52,821,449,326.28 47,322,489,434.52
其他买入返售金融资产 25,357,898,709.86 26,547,390,516.44
合 计 84,703,328,093.85 77,607,331,087.86
3、 约定购回式证券、股票质押式回购等的剩余期限
(1) 约定购回式证券的剩余期限
年末剩余期限 期末余额 年初余额
一个月以内 2,989,180,284.30 1,287,819,638.24
一个月至三个月内 2,849,196,773.41 550,416,396.70
三个月至一年内 685,603,000.00 1,899,215,101.96
合 计 6,523,980,057.71 3,737,451,136.90
(2)股票质押式回购的剩余期限
年末剩余期限 期末余额 年初余额
一个月以内 2,613,565,584.91 1,918,488,334.47
一个月至三个月内 3,994,048,590.00 3,667,009,548.00
三个月至一年内 26,533,580,143.01 25,277,764,075.10
一年以上 19,680,255,008.36 16,459,227,476.95
合 计 52,821,449,326.28 47,322,489,434.52
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2016 年年度报告
4、 买入返售金融资产的担保物信息
担保物类别 期末公允价值 年初公允价值
权益工具 177,842,307,223.34 188,497,135,726.48
债务工具 23,125,736,436.33 26,540,476,312.72
合 计 200,968,043,659.67 215,037,612,039.20
(八) 应收款项
1、 按明细列示
项 目 期末余额 年初余额
应收清算款 5,657,278,350.32 5,332,294,954.18
应收手续费及管理费 870,520,813.69 805,282,945.89
其他 475,942,681.88 191,731,896.62
应收款项余额 7,003,741,845.89 6,329,309,796.69
减：减值准备 74,204,662.70 65,441,458.08
应收款项账面价值 6,929,537,183.19 6,263,868,338.61
2、 按账龄分析
期末余额 年初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
账 龄
比例 比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额
（%） （%） （%） （%）
1 年以内（含 1 年） 6,501,593,553.23 92.83 3,208,171.91 4.32 5,762,374,918.75 91.04 998,971.85 1.52
1-2 年（含 2 年） 290,699,764.29 4.15 60,704.50 0.08 55,794,192.78 0.88 1,457,551.01 2.23
2-3 年（含 3 年） 95,786,300.24 1.37 55,045,090.66 74.18 502,188,871.77 7.94 58,968,674.02 90.11
3 年以上 115,662,228.13 1.65 15,890,695.63 21.42 8,951,813.39 0.14 4,016,261.20 6.14
合 计 7,003,741,845.89 100 74,204,662.70 100 6,329,309,796.69 100 65,441,458.08 100
3、 按评估方式列示
期末余额 年初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
账 龄
比例 比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额
（%） （%） （%） （%）
单项计提减值准备 1,002,943,007.23 14.32 69,676,249.12 93.90 1,994,495,323.66 31.51 56,458,674.02 86.27
组合计提减值准备 6,000,798,838.66 85.68 4,528,413.58 6.10 4,334,814,473.03 68.49 8,982,784.06 13.73
合 计 7,003,741,845.89 100 74,204,662.70 100 6,329,309,796.69 100 65,441,458.08 100
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2016 年年度报告
(九) 应收利息
项 目 期末余额 年初余额
债券投资 5,501,302,738.92 784,559,811.23
存放金融同业 416,074,710.99 158,295,790.11
融资融券 694,678,955.35 818,641,497.58
买入返售 269,588,381.13 329,674,169.12
信托理财 26,853,446.45 69,483,931.80
委托贷款 96,432,191.78
其他 417,129,774.58 132,037,698.58
合 计 7,422,060,199.20 2,292,692,898.42
(十) 存出保证金
1、 项目列示
项 目 期末余额 年初余额
交易保证金 393,665,820.20 625,334,235.18
信用保证金 54,391,696.12 395,371,370.29
转融通保证金 121,760,757.08 40,709,182.75
期货保证金 6,278,435,103.86 4,221,273,025.63
履约保证金（注） 1,623,483,311.30 2,274,412,766.66
其他 480,294,616.46 1,528,475.99
合 计 8,952,031,305.02 7,558,629,056.50
注:履约保证金中包含海通银行衍生品 csa 保证金。
2、 按币种列示
期末余额 年初余额
类 别
外币金额 折算率 人民币金额 外币金额 折算率 人民币金额
交易保证金：
人民币 191,995,714.93 614,178,872.41
美 元 5,919,017.00 6.937 41,060,220.93 270,000.00 6.4936 1,753,272.00
港 币 80,879,720.13 0.89451 72,347,718.45 11,222,625.00 0.83778 9,402,090.77
欧 元 12,070,320.31 7.3068 88,195,416.44
其 他 66,749.45
小 计 393,665,820.20 625,334,235.18
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2016 年年度报告
期末余额 年初余额
类 别
外币金额 折算率 人民币金额 外币金额 折算率 人民币金额
信用保证金：
人民币 54,391,696.12 249,337,034.35
欧 元 20,582,131.01 7.0952 146,034,335.94
小 计 54,391,696.12 395,371,370.29
转融通保证
金：
人民币 121,760,757.08 40,709,182.75
小 计 121,760,757.08 40,709,182.75
期货保证金：
人民币 6,265,820,616.50 4,121,159,213.30
港 币 14,102,120.00 0.89451 12,614,487.36 90,478,412.03 0.83778 75,801,004.03
欧 元 3,426,655.81 7.0952 24,312,808.30
小 计 6,278,435,103.86 4,221,273,025.63
履约保证金：
人民币 355,481,912.28 241,344,623.14
美 元 8,843,353.42 6.937 61,346,342.67
欧 元 147,955,000.00 7.3068 1,081,077,594.00 286,541,343.94 7.0952 2,033,068,143.52
其 他 125,577,462.35
小 计 1,623,483,311.30 2,274,412,766.66
其他：
人民币 307,261,609.72
美 元 499,623.93 6.937 3,465,891.20
港 币 1,816,306.90 0.89451 1,624,704.69 1,824,436.00 0.83778 1,528,475.99
欧 元 22,984,399.58 7.3068 167,942,410.85
小 计 480,294,616.46 1,528,475.99
合 计 8,952,031,305.02 7,558,629,056.50
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(十一) 可供出售金融资产
1、 按投资品种类别列示
期末 年初
项目名称
初始成本 公允价值变动 减值准备 账面价值 初始成本 公允价值变动 减值准备 账面价值
按公允价值计量
债券 12,396,765,786.79 396,311,063.94 229,387,251.80 12,563,689,598.93 4,027,007,644.89 195,588,015.48 82,892,747.14 4,139,702,913.23
基金 7,795,619,273.65 -342,696,312.82 112,941,903.56 7,339,981,057.27 5,880,071,823.92 -101,502,568.64 80,078.88 5,778,489,176.40
股票/股权 5,332,436,773.20 1,740,325,229.07 143,233,349.17 6,929,528,653.10 2,384,557,583.66 1,714,446,514.99 134,837,116.67 3,964,166,981.98
证券公司理财产品 3,668,942,170.31 223,717,270.20 46,012,720.24 3,846,646,720.27 2,134,949,113.84 273,926,611.85 2,408,875,725.69
信托计划 18,461,796.62 3,278,060.19 21,739,856.81
其他（注 3） 23,765,365,132.98 -1,089,449,983.28 37,346,637.96 22,638,568,511.74 24,580,804,254.75 -640,670,393.27 82,539,360.00 23,857,594,501.48
按成本计量
非上市股权投资(注 2) 4,935,802,699.53 225,379,412.65 4,710,423,286.88 4,452,386,100.57 132,604,190.74 4,319,781,909.83
合 计 57,894,931,836.46 928,207,267.11 794,301,275.38 58,028,837,828.19 43,478,238,318.25 1,445,066,240.60 432,953,493.43 44,490,351,065.42
注 1：公允价值计量的可供出售金融资产，公允价值变动累计计入其他综合收益 928,207,267.11 元，已计提减值准备 794,301,275.38 元；按成本计
量的可供出售金融资产本期现金红利 71,959,967.96 元。
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2016 年年度报告
注 2：期末按成本计量的可供出售金融资产
账面余额 减值准备 在被投资单
本期现金
被投资单位 位持股比例
期初 本期增加 本期减少 期末 期初 本期增加 本期减少 期末 红利
(%)
非上市股权投
资 4,452,386,100.57 1,220,096,222.60 736,679,623.64 4,935,802,699.53 132,604,190.74 92,775,221.91 225,379,412.65 71,959,967.96
合 计 4,452,386,100.57 1,220,096,222.60 736,679,623.64 4,935,802,699.53 132,604,190.74 92,775,221.91 225,379,412.65 71,959,967.96
注 3：于 2016 年 12 月 31 日，可供出售金融资产-其他包括公司对中国证券金融股份有限公司（以下简称“证金公司”）的专户投资。根据公司与证
金公司签订的相关合同，公司分别于 2015 年 7 月 6 日和 2015 年 9 月 1 日出资人民币 150 亿元和人民币 44.57 亿元投入该专户。该专户由公司与
其他投资该专户的证券公司按投资比例分担投资风险和分享投资收益，由证金公司进行统一运作与投资管理。
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2、 可供出售金融资产中已融出证券情况
项 目 期末公允价值 年初公允价值
基金 4,164,517.67 12,261,674.09
合 计 4,164,517.67 12,261,674.09
期末融出证券担保情况详见附注七、（四）4。
3、可供出售金融资产减值准备情况
本期内可供出售金融资产减值的变动情况
可供出售 可供出售
可供出售金融资产分类 合计
权益工具 债务工具
期初已计提减值金额 350,060,746.29 82,892,747.14 432,953,493.43
本年增加 216,909,198.41 146,494,504.66 363,403,703.07
其中：从其他综合收益转入
本年减少 2,055,921.12 2,055,921.12
其中：期后公允价值回升转回
期末已计提减值金额 564,914,023.58 229,387,251.80 794,301,275.38
4、 存在限售期限及有承诺条件的可供出售金融资产情况
（1）存在限售期限的可供出售金融资产
明细品种 限售期截止日 期末公允价值
股票 限售期内，明细见下 1,646,561,368.56
合 计 1,646,561,368.56
其中：存在限售期限的可供出售金融资产-股票明细
证券名称 证券代码 限售期截止日
奥飞娱乐 002292 2017 年 3 月 28 日
大唐电信 600198 2017 年 5 月 12 日
大唐电信 600198 2018 年 5 月 12 日
大唐电信 600198 2019 年 5 月 12 日
恺英网络 002517 2017 年 12 月 18 日
恺英网络 002517 2018 年 12 月 18 日
恺英网络 002517 2017 年 9 月 14 日
恺英网络 002517 2018 年 9 月 14 日
恺英网络 002517 2019 年 9 月 14 日
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证券名称 证券代码 限售期截止日
天顺股份 002800 2017 年 5 月 30 日
玲珑轮胎 601966 2017 年 7 月 6 日
*st 工新（汉柏科技借壳） 600701 2017 年 10 月 14 日
星美联合（欢瑞借壳） 000892 2017 年 12 月 6 日
华友钴业 603799 2017 年 4 月 27 日
神州优车 838006 2017 年 7 月 21 日
神州优车 838006 2018 年 7 月 21 日
（2）存在有承诺条件的可供出售金融资产
明细品种 承诺条件内容 期末公允价值
债券 卖出回购交易 1,123,170,267.63
专项资产管理计划 卖出回购交易 303,855,401.60
债券 债券借贷业务质押 446,753,380.00
基金 证券已融出 4,164,517.67
5、 可供出售金融资产期末余额较年初余额增加 135.38 亿元，增长 30.43%，主要
是本期债券投资增加。
(十二) 融券业务情况
1、 项目列示
项 目 期末公允价值 年初公允价值
融出证券 20,941,047.44 41,410,867.99
-以公允价值计量且其变动计入
13,939,498.58 29,149,193.90
当期损益的金融资产
-可供出售金融资产 4,164,517.67 12,261,674.09
-转融通融入证券 2,837,031.19
转融通融入证券总额 3,482,800.00
融出证券期末明细情况具体见附注七、（五）2 及（十一）2。
2、 融券业务违约概率情况
本期融券业务无违约情况。
(十三) 持有至到期投资
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期末 年初
项 目 减值 减值
账面余额 账面价值 公允价值 账面余额 账面价值 公允价值
准备 准备
公司债 83,508,859.69 83,508,859.69 82,678,664.79 82,732,751.13 82,732,751.13 81,986,918.52
合 计 83,508,859.69 83,508,859.69 82,678,664.79 82,732,751.13 82,732,751.13 81,986,918.52
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(十四) 长期股权投资
本期增、减变动
年初 期末 减值准备
被投资单位 权益法下确认的投 其他综合收 公司享有其 公司享有的现金股 计提减值
余额 追加投资 减少投资 其他 余额 期末余额
资收益 益调整 他权益变动 利或利润 准备
一、合营企业
Haitong-AC AsianSpecial Opportunities Fund 168,038,002.81 -212,267,053.04 32,850,406.63 11,378,643.60
HT Freedom Multi-Tranche Bond F 138,724,188.84 10,178,207.11 148,902,395.95
HT HYB Multi -Tranche Fund S.P. 1,728,618,089.78 -78,423,181.60 1,650,194,908.18
HT Multi Tranche Inv F II SP 513,803,657.06 1,578,303,264.20 18,926,979.63 34,792,047.40 2,145,825,948.29
Haitong Special Opportunities Fund I S.P. Class A 83,588,128.39 -100,095,994.06 10,847,722.77 5,660,142.90
Haitong China Select Investment Fund S.P. 286,406,121.58 -290,168,570.12 -15,631,448.75 19,393,897.29
Harveston Asset Management Pte. Ltd 9,177,884.53 -1,992,017.60 2,613,495.06 9,799,361.99
小计 1,061,013,794.37 3,445,645,542.82 -602,531,617.22 -23,243,331.81 73,838,226.25 3,954,722,614.41
二、联营企业
富国基金管理有限公司 700,094,172.42 208,841,073.22 -12,215,430.50 -214,978,500.00 681,741,315.14
吉林省现代农业和新兴产业投资基金有限公司 397,843,596.73 -8,570,506.64 52,893,388.56 442,166,478.65
西安航天新能源产业基金投资有限公司 412,179,803.19 7,491,759.00 9,426,342.35 -14,824,000.00 414,273,904.54
上海文化产业股权投资基金合伙企业
752,304,610.58 -19,708,000.00 -1,655,299.23 -1,603,008.00 -28,019,100.00 701,319,203.35
（有限合伙）
上海并购股权投资基金合伙企业 1,046,111,765.27 33,136,891.58 27,602,367.59 -13,825,217.53 1,093,025,806.91
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2016 年年度报告
本期增、减变动
年初 期末 减值准备
被投资单位 权益法下确认的投 其他综合收 公司享有其 公司享有的现金股 计提减值
余额 追加投资 减少投资 其他 余额 期末余额
资收益 益调整 他权益变动 利或利润 准备
（有限合伙）
海通（吉林）现代服务业创业投资基金合伙企业（有
102,968,582.58 -6,704,761.19 96,263,821.39
限合伙）
西安海创之星创业投资有限合伙企业 15,607,390.21 500,000.00 -52,224.46 16,055,165.75
山东华安新材料有限公司 95,562,119.97 -95,562,119.97
海通兴泰（安徽）新兴产业投资基金
248,844,294.05 3,000,000.00 824,428.52 3,204,605.44 255,873,328.01
（有限合伙）
海通齐东（威海）股权投资基金合伙企业
225,000,000.00 3,837,578.73 228,837,578.73
（有限合伙）
广东南方媒体融合发展投资基金
310,000,000.00 -3,971,613.80 306,028,386.20
（有限合伙）
海通（吉林）股权投资基金合伙企业
33,600,000.00 -341,490.02 91,058.14 33,349,568.12
（有限合伙）
上海彤关投资管理合伙企业（有限合伙） 100,100,000.00 100,100,000.00
西安军融电子卫星基金投资有限公司 150,100,000.00 150,100,000.00
Trinitus Asset Management Limited 5,123,493.98 -1,496,776.77 346,935.73 3,973,652.94
Diamond Head Capital International, Ltd Class E 225,566,863.89 -17,240,160.75 15,274,186.77 223,600,889.91
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2016 年年度报告
本期增、减变动
年初 期末 减值准备
被投资单位 权益法下确认的投 其他综合收 公司享有其 公司享有的现金股 计提减值
余额 追加投资 减少投资 其他 余额 期末余额
资收益 益调整 他权益变动 利或利润 准备
Coporgest, SA 9,397,428.89 -7,742,191.25 8,369,976.16 -10,025,213.80
Salgar Investments 16,807,533.32 2,064,018.89 18,871,552.21 40,847,496.30
Fundo Espírito Santo IBERIA I 43,051,876.21 -12,760,901.69 1,633,119.00 -5,137,216.37 -919,194.95 -408,200.34 25,459,481.86 2,481,879.99
MCO2 - Sociedade gestora de Fundos de Investimento
4,129,710.58 -423,770.82 123,183.47 3,829,123.23
Mobiliário, S.A.
小计 4,075,593,241.87 822,300,000.00 -40,211,092.94 223,678,222.53 74,262,107.21 -271,646,817.53 -919,194.95 -88,187,209.25 4,794,869,256.94 43,329,376.29
合 计 5,136,607,036.24 4,267,945,542.82 -642,742,710.16 200,434,890.72 74,262,107.21 -271,646,817.53 -919,194.95 -14,348,983.00 8,749,591,871.35 43,329,376.29
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2016 年年度报告
(十五) 投资性房地产
项 目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额
1．账面原值合计 37,609,994.25 37,609,994.25
（1）房屋、建筑物 37,609,994.25 37,609,994.25
（2）土地使用权
2．累计折旧和累计摊销合计 18,355,641.68 1,195,140.12 19,550,781.80
（1）房屋、建筑物 18,355,641.68 1,195,140.12 19,550,781.80
（2）土地使用权
3．投资性房地产净值合计 19,254,352.57 -1,195,140.12 18,059,212.45
（1）房屋、建筑物 19,254,352.57 -1,195,140.12 18,059,212.45
（2）土地使用权
4．投资性房地产减值准备累计金额合计
（1）房屋、建筑物
（2）土地使用权
5．投资性房地产账面价值合计 19,254,352.57 -1,195,140.12 18,059,212.45
（1）房屋、建筑物 19,254,352.57 -1,195,140.12 18,059,212.45
（2）土地使用权
截止 2016 年 12 月 31 日公司无作为抵押或担保的投资性房地产。
(十六) 固定资产
1、 账面价值
项 目 期末余额 年初余额
固定资产原价 2,977,065,644.60 2,566,832,223.40
减：累计折旧 1,525,926,840.31 1,403,324,238.09
固定资产减值准备 30,381,872.93 30,381,872.93
固定资产账面价值合计 1,420,756,931.36 1,133,126,112.38
2、 固定资产增减变动表
项 目 房屋及建筑物 电子通讯设备 交通运输工具 机器设备 合计
一、原价：
1.年初余额 1,105,504,812.47 1,034,315,898.43 173,746,610.04 253,264,902.46 2,566,832,223.40
2.本期增加 4,844,554.41 192,825,888.60 299,207,704.63 27,300,284.40 524,178,432.04
（1）本期购置 4,378,434.45 177,033,128.81 299,207,704.63 26,397,754.18 507,017,022.07
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2016 年年度报告
项 目 房屋及建筑物 电子通讯设备 交通运输工具 机器设备 合计
（2）在建工程转入 466,119.96 15,792,759.79 902,530.22 17,161,409.97
（3）其他增加
3.本期减少 4,691,649.87 91,040,376.40 8,654,114.06 17,626,418.54 122,012,558.87
（1）转让和出售 4,691,649.87 4,691,649.87
（2）清理报废 91,040,376.40 8,654,114.06 17,626,418.54 117,320,909.00
（3）其他减少
4.外币报表折算差额 4,638,014.56 7,132,500.50 -9,038,676.15 5,335,709.12 8,067,548.03
5.期末余额 1,110,295,731.57 1,143,233,911.13 455,261,524.46 268,274,477.44 2,977,065,644.60
二、累计折旧：
年初余额 362,524,707.27 742,093,513.54 111,232,292.27 187,473,725.01 1,403,324,238.09
本期新增
本期计提 32,049,870.19 146,137,531.52 17,388,597.74 21,538,585.35 217,114,584.80
本期减少 82,502.64 84,330,950.65 7,601,541.93 14,085,402.51 106,100,397.73
外币报表折算差额 83,659.42 5,907,296.00 67,095.76 5,530,363.97 11,588,415.15
期末余额 394,575,734.24 809,807,390.41 121,086,443.84 200,457,271.82 1,525,926,840.31
三、减值准备：
年初余额 30,381,872.93 30,381,872.93
本期计提
本期减少
外币报表折算差额
期末余额 30,381,872.93 30,381,872.93
四、账面价值：
1.期末账面价值 685,338,124.40 333,426,520.72 334,175,080.62 67,817,205.62 1,420,756,931.36
2.年初账面价值 712,598,232.27 292,222,384.89 62,514,317.77 65,791,177.45 1,133,126,112.38
期末公司无作为抵押或担保的固定资产。
3、 期末未办妥产权证书的固定资产情况
项 目 账面原价 累计折旧 账面价值 未办妥产权证书原因
鞍山市二道街 90 号 1,249,800.00 828,409.26 421,390.74 注1
鞍山市二道街 90 号 2,896,604.00 1,987,685.35 908,918.65 注2
哈尔滨市松北大道 58 40,000,000.00 5,066,666.88 注3
号 34,933,333.12
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2016 年年度报告
合 计 44,146,404.00 7,882,761.49 36,263,642.51
注 1：该房产属交通银行鞍山分行于 1988 年向“鞍山物贸大厦”购买，当时未取得房
屋所有权证（购房发票在交行财务部）。1995 年交通银行鞍山分行证券部改
制成为海通鞍山营业部，该处房产作为改制移交资产，现为营业部营业用房。
因“鞍山物贸大厦”已经解体，致使无法办理产权证，目前与相关部门交涉，寻
找解决方法。
注 2：该房产于 1997 年公司鞍山营业部向鞍山市地方税务局购买，现为鞍山营业部
营业用房。因历史原因一直无法办妥房屋所有权证。
注 3：该房产于 2012 年 12 月办妥入住手续，但由于开发商尚未取得工程验收许可
证，无法办理房产证。
(十七) 在建工程
1、 在建工程账面价值
期末余额 年初余额
项 目
账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
营业办公楼装修 32,817,073.79 32,817,073.79 25,364,455.04 25,364,455.04
软件系统 14,744,200.25 14,744,200.25 45,718,776.43 45,718,776.43
合 计 47,561,274.04 47,561,274.04 71,083,231.47 71,083,231.47
2、 在建工程项目变动情况
本期减少
工程名称 资金来源 年初余额 本期增加 期末余额
本期转入固定资产 其他减少
营业办公楼装修 自有资金 25,364,455.04 49,759,865.00 17,161,409.97 25,145,836.28 32,817,073.79
软件系统 自有资金 45,718,776.43 18,657,961.24 49,632,537.42 14,744,200.25
合 计 71,083,231.47 68,417,826.24 17,161,409.97 74,778,373.70 47,561,274.04
(十八) 无形资产
1、 无形资产增减变动表
项 目 房屋使用权 软件 交易席位费 车位使用权 其他 合计
原价
年初余额 40,166,151.96 809,302,619.74 222,556,463.78 32,039,678.00 52,281,792.25 1,156,346,705.73
136,106,641.38 2,800,000.00 138,906,641.38
本期增加
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项 目 房屋使用权 软件 交易席位费 车位使用权 其他 合计
6,891,048.61 50,000.00 6,941,048.61
本期减少
19,353,201.34 374,914.10 3,093,889.19 22,822,004.63
外币报表折算差额
40,166,151.96 957,871,413.85 222,931,377.88 32,039,678.00 58,125,681.44 1,311,134,303.13
期末余额
累计摊销
13,032,800.37 562,205,979.18 117,200,323.50 32,039,678.00 12,793,182.55 737,271,963.60
年初余额
812,136.12 93,553,635.47 2,780,015.05 97,145,786.64
本期增加
4,665,483.98 50,000.00 4,715,483.98
本期减少
12,985,602.58 436,823.54 13,422,426.12
外币报表折算差额
13,844,936.49 664,079,733.25 117,200,323.50 32,039,678.00 15,960,021.14 843,124,692.38
期末余额
减值准备
年初余额
本期增加
本期减少
外币报表折算差额
期末余额
账面价值
27,133,351.59 247,096,640.56 105,356,140.28 39,488,609.70 419,074,742.13
年初余额
26,321,215.47 293,791,680.60 105,731,054.38 42,165,660.30 468,009,610.75
期末余额
2、 期末无用于抵押或担保的无形资产。
(十九) 商誉
被投资单位名称 年初余额 期末余额 期末减值准备
非同一控制下企业合并-合并海通期
5,896,464.26 5,896,464.26
货有限公司（注 1）
非同一控制下企业合并-合并海通国
际证券集团有限公司（注 1）、 657,641,264.41 702,173,228.57
（注 2）
非同一控制下企业合并-合并海通恒
信金融集团有限公司（注 1）、 2,097,950,573.96 2,240,012,614.19
（注 3）
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2016 年年度报告
被投资单位名称 年初余额 期末余额 期末减值准备
非同一控制下企业合并-合并
Haitong International Holdings (UK) 123,860,392.78 132,247,558.96
Limited（注 1）、（注 4）
非同一控制下企业合并-合并海通银
872,248,263.88 1,038,404,292.08
行（注 1）、（注 5）
合 计 3,757,596,959.29 4,118,734,158.06
注 1：因非同一控制下企业合并形成的商誉账面价值按照预计未来现金流量现值进行计
算其可收回金额高于账面价值，未发生减值。
注 2：海通国际控股以每股收购价港币 4.88 元非同一控制下企业合并海通国际证券形
成的商誉为 HK$784,980,859.43 元，按 2015 年 12 月 31 日期末汇率 0.83778 折合人民
币为 657,641,264.41 元，本期末该商誉按 2016 年 12 月 31 日期末汇率 0.89451 折合人
民币为 702,173,228.57 元。
注 3：海通国际控股收购非同一控制下企业合并恒信金融集团有限公司形成的暂估商誉
为 HK$2,504,178,392.85 元，按 2015 年 12 月 31 日期末汇率 0.83778 折合人民币为
2,097,950,573.96 元，本期末该商誉按 2016 年 12 月 31 日期末汇率 0.89451 折合人民币
2,240,012,614.19 元。
注 4：海通国际证券集团有限公司收购非同一控制下企业合并 Haitong International
Holdings (UK) Limited ( 原 Japaninvest Group plc)( 简 称 \"Japaninvest\") 形 成 的 商 誉 为
HK$147,843,578.00 元，该商誉按 2015 年 12 月 31 日期末汇率 0.83778 折合人民币为
123,860,392.78 元，本期末该商誉按 2016 年 12 月 31 日期末汇率 0.89451 折合人民币
132,247,558.96 元。
注 5：海通国际控股因取得非同一控制下企业合并海通银行购买日已存在的情况的进一
步信息，于 2016 年度对所取得的可辨认资产、负债的暂时性价值进行调整，增加商誉
HK$ 116,488,263.36 元，折合人民币 95,568,136.15 元，其他变动主要为汇率影响。
(二十) 其他资产
1、 项目列示
项 目 期末余额 年初余额
其他应收款 2,279,758,358.62 630,460,187.18
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项 目 期末余额 年初余额
应收款项类投资 33,698,565,383.79 16,145,142,127.87
长期待摊费用 162,265,020.43 158,687,320.47
抵债资产 51,992,911.52 52,764,787.76
长期应收款 36,555,220,298.19 27,393,886,905.32
委托贷款 899,780,914.86 901,531,879.69
应收保理款 3,873,072,274.96 1,145,726,952.28
发放贷款和垫款 5,612,288,771.59 7,325,275,853.80
其他 752,888,142.76 322,338,999.87
合 计 83,885,832,076.72 54,075,815,014.24
2、 其他应收款
（1）其他应收款明细列示
项 目 期末余额 年初余额
浙江斯文新技术投资有限公司 440,894,056.51 462,911,926.48
暂付款项 1,585,010,773.07 473,455,195.08
其他 715,662,823.63 177,279,969.63
其他应收款余额 2,741,567,653.21 1,113,647,091.19
减：坏账准备 461,809,294.59 483,186,904.01
其他应收款净值 2,279,758,358.62 630,460,187.18
（2）其他应收款按账龄分析
期末余额 年初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
账龄
比例 比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额
(%) (%) (%) (%)
1 年以内 1,919,103,585.65 70.00 931,287.52 0.20 443,619,146.22 39.83 395,155.55 0.08
1-2 年 283,936,233.29 10.36 2,711,431.32 0.59 120,448,094.95 10.82 1,382,680.19 0.28
2-3 年 51,572,413.84 1.88 1,653,683.47 0.36 38,505,802.50 3.46 1,911,010.70 0.40
3 年以上 486,955,420.43 17.76 456,512,892.28 98.85 511,074,047.52 45.89 479,498,057.57 99.24
合计 2,741,567,653.21 100.00 461,809,294.59 100.00 1,113,647,091.19 100 483,186,904.01 100
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2016 年年度报告
（3）其他应收款按种类分析
期末余额 年初余额
账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备
种 类
比例 比例 比例 比例
金额 金额 金额 金额
(%) (%) (%) (%)
单项金额重大的其
1,430,894,056.51 52.19 440,894,056.51 95.47 462,911,926.48 41.57 462,911,926.48 95.80
他应收款
单项金额不重大但
按信用风险特征组
合后该组合的风险
较大的其他应收款
其他不重大其他应
1,310,673,596.70 47.81 20,915,238.08 4.53 650,735,164.71 58.43 20,274,977.53 4.20
收款
合 计 2,741,567,653.21 100.00 461,809,294.59 100 1,113,647,091.19 100 483,186,904.01 100
（4）期末单项金额重大的其他应收款坏账准备计提
其他应收款内容 账面余额 坏账准备金额 计提比例(%) 理由
应收浙江斯文新技术投资有限公司往来款
440,894,056.51 440,894,056.51 100.00
（注）
合 计 440,894,056.51 440,894,056.51
注：该款项是公司通过浙江斯文新技术投资有限公司存放在广东证券的保证金，公
司已根据可收回情况计提了 100%的坏账准备。
（5）期末其他应收款金额前五名情况
占其他应收款
项 目 金额 年限 性质或内容
总额比例(%)
海通资管集合产品代垫款 990,000,000.00 1 年以内 36.11 集合产品代垫款
浙江斯文新技术投资有限公司 440,894,056.51 3 年以上 16.08 往来款
海通国际暂付款项 287,124,550.93 1 年以内 10.47 暂付款项
海通创新暂付款项 145,094,199.73 1 年以内 5.29 保证金
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2016 年年度报告
占其他应收款
项 目 金额 年限 性质或内容
总额比例(%)
浙江迪凯金宏房地产有限公司 50,182,860.00 1 年以内 1.83 购房款
（6） 期末其他应收款项余额中无持公司 5%以上（含 5%）表决权股份的股东单位欠
款。
3、 应收款项类投资
项 目 期末余额 年初余额
银行理财产品 18,068,740,400.00 6,383,440,000.00
信托理财投资 916,800,000.00 2,461,780,000.00
资产管理计划 6,094,314,994.14 3,554,936,273.44
债项投资 7,361,330,062.28 3,448,861,210.39
其他类投资 1,438,120,000.00 362,700,000.00
应收款项类投资余额 33,879,305,456.42 16,211,717,483.83
减：减值准备 180,740,072.63 66,575,355.96
应收款项类投资净值 33,698,565,383.79 16,145,142,127.87
4、 长期待摊费用
项 目 年初余额 本期增加额 本期摊销额 其他减少 期末余额
装修及布线改造
158,687,320.47 67,211,055.29 63,633,355.33 162,265,020.43
等
5、 长期应收款
（1）长期应收款均为恒信金融集团应收融资租赁款。
项 目 期末余额 年初余额
最低租赁收款额 42,203,603,505.84 31,779,770,004.32
减：未实现融资收益 4,336,323,472.92 3,578,300,979.68
应收融资租赁款余额 37,867,280,032.92 28,201,469,024.64
减：减值准备 1,312,059,734.73 807,582,119.32
应收融资租赁款净额 36,555,220,298.19 27,393,886,905.32
注：期末应收融资租赁款中银行借款质押受限金额为 262.83 亿元。
（2）最低租赁收款额按到期日期限分析
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期末余额 期初余额
项 目
金额 比例(%) 金额 比例(%)
1 年以内 16,758,151,761.87 39.71 11,560,346,597.29 36.38
1-2 年 12,958,309,721.04 30.70 8,583,385,457.92 27.01
2-3 年 7,614,175,306.49 18.04 6,468,543,872.80 20.35
3 年以上 4,872,966,716.44 11.55 5,167,494,076.31 16.26
合 计 42,203,603,505.84 100 31,779,770,004.32
(3) 最低租赁收款额按行业分类
期末余额 期初余额
项 目
金额 比例(%) 金额 比例(%)
公共服务 13,778,352,998.38 32.65 13,516,248,301.14 42.53
交通运输 8,944,126,469.07 21.19 1,825,687,101.44 5.74
工业设备 6,942,224,272.68 16.45 6,507,240,158.37 20.48
医疗健康 3,818,978,391.78 9.05 5,033,922,927.17 15.84
建筑建设 2,399,523,039.12 5.69 402,654,260.13 1.27
农林 1,460,060,054.95 3.46 947,483,059.16 2.98
电子 1,314,120,152.62 3.11 759,625,812.68 2.39
节能环保 1,528,180,720.91 3.62 611,619,847.20 1.92
印刷包装 827,871,222.07 1.96 1,563,041,665.81 4.92
其他 1,190,166,184.26 2.82 612,246,871.22 1.93
应收融资租赁款总额 42,203,603,505.84 100 31,779,770,004.32
6、委托贷款
项 目 期末余额 年初余额
委托贷款余额 924,677,312.07 914,701,290.36
减：减值准备 24,896,397.21 13,169,410.67
委托贷款净额 899,780,914.86 901,531,879.69
其中：一年内到期的委托贷款净额 385,153,213.61 391,888,970.91
一年后到期的委托贷款净额 514,627,701.25 509,642,908.78
合 计 899,780,914.86 901,531,879.69
7、应收保理款
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2016 年年度报告
项 目 期末余额 年初余额
资产负债表日后第 1 年 2,512,709,738.81 503,554,248.09
资产负债表日后第 2 年 1,101,341,669.47 502,568,338.02
资产负债表日后第 3 年 285,994,182.26 226,365,744.89
以后年度 479,695,218.88
应收保理款合计 4,379,740,809.42 1,232,488,331.00
减：利息调整 425,734,434.02 65,016,566.64
应收保理款余额 3,954,006,375.40 1,167,471,764.36
减：减值准备 80,934,100.44 21,744,812.08
其中：单项计提数
组合计提数 80,934,100.44 21,744,812.08
应收保理款净额 3,873,072,274.96 1,145,726,952.28
其中： 1 年内到期的应收保理款净额 2,222,027,934.50 468,106,398.62
1 年后到期的应收保理款净额 1,651,044,340.46 677,620,553.66
8、发放贷款和垫款
项 目 期末余额 年初余额
个人贷款和垫款 2,703,760.68 2,775,361.91
-信用卡
-住房抵押贷款
-其他 2,703,760.68 2,775,361.91
企业贷款和垫款 7,473,234,123.51 9,634,717,155.43
-贷款 7,473,234,123.51 9,634,717,155.43
-贴现
-其他
贷款和垫款总额 7,475,937,884.19 9,637,492,517.34
减：贷款损失准备 1,863,649,112.60 2,312,216,663.54
其中：单项计提数 1,842,454,773.10 2,284,651,646.97
组合计提数 21,194,339.50 27,565,016.57
贷款和垫款账面价值 5,612,288,771.59 7,325,275,853.80
9、其他资产期末余额较年初余额增加 298.10 亿元，增长 55.13%，主要是应收融资
租赁款和应收款项类投资增加。
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(二十一) 递延所得税资产和递延所得税负债
1、 递延所得税资产
期末余额 年初余额
项 目
可抵扣暂时性差异 递延所得税资产 可抵扣暂时性差异 递延所得税资产
以公允价值计量且其变动计
4,425,482.72 1,106,370.68 20,955,822.40 5,238,955.60
入当期损益的金融资产
可供出售金融资产 1,282,355,540.01 320,588,885.00 657,614,212.48 164,403,553.12
衍生金融负债 150,956,275.52 37,739,068.88 559,442,602.12 139,860,650.53
衍生金融资产（注） 411,504,683.27 67,898,272.74
融出资金 292,089,306.81 73,022,326.70 256,743,848.24 64,185,962.06
买入返售金融资产 16,220,889.22 4,055,222.31
应 付 未付 款项 可抵 扣税 款
3,833,292,270.62 958,323,067.67 4,051,644,278.09 1,016,319,670.56
（注）
其他资产（注） 4,264,503,546.05 1,066,125,886.51 3,477,146,725.17 932,441,784.75
可抵扣亏损等（注） 1,917,371,941.56 316,906,511.28 439,492,066.14 121,739,302.32
合 计 11,744,994,363.29 2,773,812,116.72 9,890,765,127.13 2,516,143,373.99
2、 递延所得税负债
期末余额 年初余额
项 目
应纳税暂时性差异 递延所得税负债 应纳税暂时性差异 递延所得税负债
以公允价值计量且其变动计
125,686,152.11 31,421,538.03 875,263,056.49 218,815,764.12
入当期损益的金融资产
可供出售金融资产 1,810,759,521.41 446,251,567.51 1,684,617,947.84 421,154,486.94
衍生金融资产 304,638,327.35 52,227,484.20 1,372,200.00 343,050.00
无形资产、固定资产及长期
100,234,992.32 16,560,185.61 104,259,357.70 17,232,800.77
待摊费用（注）
权益法核算合伙企业利润 9,337,044.71 2,334,261.02 27,945,768.06 6,986,442.02
其他（注） 52,587,528.75 8,676,942.24 4,968,596.02 1,376,301.11
合 计 2,403,243,566.65 557,471,978.61 2,698,426,926.11 665,908,844.96
注：此项递延所得税资产和递延所得税负债主要由境外子公司形成的，其中香港子公
司 2016 年度的综合利得税率为 16.50%，其他境外子公司按当地所得税税率。
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(二十二) 资产减值准备变动表
本期减少
项 目 年初余额 本期增加 期末余额
转回 转销 其他减少
应收款项坏账准备 65,441,458.08 37,603,083.14 33,435,635.41 2,502,070.72 -7,097,827.61 74,204,662.70
其他应收款坏账准备 483,186,904.01 -21,667,674.99 -300,130.38 10,064.81 461,809,294.59
可供出售金融资产减值准备 432,953,493.43 363,403,734.13 2,055,952.18 794,301,275.38
固定资产减值准备 30,381,872.93 30,381,872.93
融出资金减值准备 140,313,405.37 63,238,144.31 203,551,549.68
买入返售金融资产减值准备 138,482,744.87 57,840,678.45 16,220,889.22 180,102,534.10
贷款损失准备 2,312,216,663.54 517,418,428.53 175,363,200.00 790,622,779.47 1,863,649,112.60
应收融资租赁款减值准备 807,582,119.32 515,886,578.77 11,408,963.36 1,312,059,734.73
回收融资租赁设备减值准备 21,715,754.70 4,219,652.18 6,754,064.63 19,181,342.25
应收保理款坏账准备 21,744,812.08 59,189,288.36 80,934,100.44
其他资产减值准备 9,266,294.17 65,169,745.83 26,182,677.87 7,168,575.98 41,084,786.15
委托贷款减值准备 13,169,410.67 11,726,986.54 24,896,397.21
应收款项类投资减值准备 66,575,355.96 114,164,716.67 180,740,072.63
商誉 3,936,436.85 3,936,436.85
长期股权投资减值准备 41,181,794.68 2,147,581.61 43,329,376.29
拆出资金减值准备 109,246,792.51 10,387,959.64 6,968,988.42 112,665,763.73
预计负债 60,610,601.60 156,496,826.29 122,031,680.37 30,668,008.05 64,407,739.47
合 计 4,754,069,477.92 1,961,162,166.31 188,318,851.69 209,199,328.53 830,413,849.13 5,487,299,614.88
(二十三) 短期借款
项 目 期末余额 年初余额
信用借款 28,577,996,033.51 12,416,410,008.76
质押借款 9,957,771,147.50 11,837,109,909.00
保证借款 29,000,000.00
合 计 38,564,767,181.01 24,253,519,917.76
注：短期借款质押情况详见附注十三、（二）1。
短期借款期末比期初增加 143.11 亿元，增长 59.01%，主要是信用借款增加。
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(二十四) 应付短期融资款
类 型 发行日期 到期日期 票面利率 年初账面余额 本期增加 本期减少 期末账面余额
短期公司债（注 1） 2015-5-13 2016-5-12 5.00% 8,000,000,000.00 8,000,000,000.00
短期公司债（注 1） 2016-3-9 2016-6-7 2.45% 2,000,000,000.00 2,000,000,000.00
短期收益凭证（注 2） 2015-8-20 至 2016-12-30 2016-5-4 至 2018-1-1 2.9%至 12.31% 14,336,951,000.00 57,089,639,000.00 51,562,473,000.00 19,864,117,000.00
合 计 22,336,951,000.00 59,089,639,000.00 61,562,473,000.00 19,864,117,000.00
注 1：根据中国证监会《关于证券公司试点发行短期公司债券有关事宜的通知》（证券基金机构监管部部函[2014]1526 号），公司获准试点发行证
券公司短期公司债券。
注 2：根据中国证监会《关于同意开展场外市场收益凭证业务试点的函》(中证协函[2014]285 号)，公司获准试点开展收益凭证业务。
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2016 年年度报告
(二十五) 拆入资金
项 目 期末余额 年初余额
银行拆入 7,509,461,725.51 7,260,351,781.63
转融通业务融入 1,300,000,000.00
合 计 8,809,461,725.51 7,260,351,781.63
公司转融通融入资金的剩余期限及利率区间如下表所示：
项 目 期末余额 利率 年初余额
3 个月以内 1,300,000,000.00 3.00%
合 计 1,300,000,000.00
(二十六) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
期末公允价值
指定为以公允价值计量
为交易目的而持有的
项 目 且其变动计入当期损益 公允价值合计
金融负债
的金融负债
黄金租赁 4,433,520,000.00 4,433,520,000.00
结构化主体 12,655,009,214.25 12,655,009,214.25
结构化收益产品 13,058,951,032.81 13,058,951,032.81
其他 8,492,150,757.26 8,492,150,757.26
合 计 8,492,150,757.26 30,147,480,247.06 38,639,631,004.32
期初公允价值
指定为以公允价值计量
为交易目的而持有的
项 目 且其变动计入当期损益 公允价值合计
金融负债
的金融负债
黄金租赁 5,044,213,240.00 5,044,213,240.00
结构化主体 16,882,364,180.02 16,882,364,180.02
结构化收益产品 6,975,410,172.39 6,975,410,172.39
其他 2,123,624,245.83 2,123,624,245.83
合 计 2,123,624,245.83 28,901,987,592.41 31,025,611,838.24
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2016 年年度报告
(二十七) 卖出回购金融资产款
1、 按金融资产种类列示
项 目 期末账面余额 年初账面余额
股票 998,382,229.84
债券 32,995,726,557.56 29,633,243,674.56
其他 10,736,000,000.00 67,944,910,000.01
合 计 43,731,726,557.56 98,576,535,904.41
2、 按业务类别列示
项 目 期末余额 年初余额 备注
债券质押式报价回购 290,193,000.00 8,390,139,884.46
其他质押式回购 32,609,577,064.41 22,739,212,500.85
买断式回购 95,956,493.15 2,482,273,519.10
其他卖出回购金融资产款 10,736,000,000.00 64,964,910,000.00
合 计 43,731,726,557.56 98,576,535,904.41
3、 债券质押式报价回购的剩余期限和利率区间
剩余期限 期末余额 利率区间 年初余额 利率区间
一个月以内 284,589,000.00 8,027,488,515.05
一个月至三个月内 5,604,000.00 227,354,166.67
三个月至一年内 1.38%-4.73% 41,575,375.62 3.00%-6.00%
一年以上 93,721,827.12
合 计 290,193,000.00 8,390,139,884.46
4、 卖出回购金融资产款的担保物信息
担保物类别 期末公允价值 年初公允价值
债券 27,131,616,130.40 31,307,914,086.45
其他 19,516,818,688.83 71,855,776,576.93
合 计 46,648,434,819.23 103,163,690,663.38
5、 卖出回购金融资产款期末余额较年初余额减少 548.45 亿元，下降 55.64%，主
要是其他卖出回购金融资产减少。
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2016 年年度报告
(二十八) 代理买卖证券款
项 目 期末余额 年初余额
普通经纪业务 97,564,647,847.59 116,320,295,402.59
-个人 67,417,932,108.78 85,275,329,352.60
-机构 30,146,715,738.81 31,044,966,049.99
信用业务 6,494,638,852.99 12,706,040,972.20
-个人 5,856,547,730.09 11,963,198,398.23
-机构 638,091,122.90 742,842,573.97
合 计 104,059,286,700.58 129,026,336,374.79
(二十九) 代理承销证券款
项 目 期末余额 年初余额
代理承销股票款 1,054,351,430.62 540,951,773.15
合 计 1,054,351,430.62 540,951,773.15
(三十) 应付职工薪酬
1、 应付职工薪酬列示
项 目 期末余额 年初余额
短期薪酬 4,299,854,369.66 4,435,477,224.99
离职后福利-设定提存计划 2,496,306.06 2,277,210.61
辞退福利
离职后福利-设定受益计划净负债 24,740,811.21
其他长期职工福利 395,439,224.10 300,612,455.15
合 计 4,722,530,711.03 4,738,366,890.75
2、短期薪酬及其他长期职工福利列示
项 目 年初数 本期增加额 本期支付额 期末余额
一、工资、奖金、津贴和补贴 4,653,555,835.65 4,946,239,248.93 4,955,333,424.84 4,644,461,659.74
二、职工福利费 27,835,993.30 209,234,538.14 236,366,081.28 704,450.16
三、社会保险费 9,278,722.29 196,373,976.11 197,767,715.86 7,884,982.54
四、住房公积金 253,947.84 134,808,977.33 134,670,677.39 392,247.78
五、工会经费和职工教育经费 45,165,181.06 68,839,354.51 72,154,282.03 41,850,253.54
六、非货币性福利
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2016 年年度报告
项 目 年初数 本期增加额 本期支付额 期末余额
七、因解除劳动关系给予的补偿
八、其他 105,446,397.79 105,446,397.79
其中：以现金结算的股份支付
合 计 4,736,089,680.14 5,660,942,492.81 5,701,738,579.19 4,695,293,593.76
其中：短期薪酬 4,435,477,224.99 4,299,854,369.66
其他长期职工福利 300,612,455.15 395,439,224.10
3、设定提存计划
项 目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额
基本养老保险 2,195,709.51 244,334,155.76 244,234,363.98 2,295,501.29
失业保险费 81,501.10 11,340,378.45 11,221,074.78 200,804.77
企业年金缴费 222,377,318.52 222,377,318.52
合 计 2,277,210.61 478,051,852.73 477,832,757.28 2,496,306.06
(三十一) 应交税费
税费项目 期末余额 年初余额 报告期执行的法定税率
增值税 266,878,992.10 228,141.08 6%、13%和 17%
营业税 4,447,021.08 516,348,827.65 5%
城建税 18,916,038.34 37,233,950.48 1%或 7%
教育费附加及地方教育费附加 15,936,080.86 30,743,107.03 2%或 3%
企业所得税 1,748,845,662.97 3,895,437,791.03 16.5%、25%（注）
个人所得税 308,643,781.77 230,772,853.41
其他 27,970,770.06 95,496,906.44
合 计 2,391,638,347.18 4,806,261,577.12
注：公司及境内子公司的企业所得税税率为 25%，香港子公司按 16.5%的综合利得税
率执行，其他境外子公司按当地所得税税率缴纳。
(三十二) 应付款项
项 目 期末余额 年初余额
应付手续费及佣金 18,741,041.78 19,625,289.54
应付各类清算款 4,927,226,982.35 3,799,580,092.61
应付赎回款 1,059,993.77
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2016 年年度报告
项 目 期末余额 年初余额
应付租赁保证金 585,180,541.30 445,104,388.12
应付票据 3,376,786,551.92 338,400,819.00
合 计 8,907,935,117.35 4,603,770,583.04
期末余额中无欠持公司 5%以上（含 5%）表决权股份的股东单位款项。
(三十三) 应付利息
项 目 期末余额 年初余额
客户资金 7,794,209.60 11,164,747.05
短期借款 445,158,773.02 355,563,351.59
拆入资金 12,634,439.04 192,666.67
其中：转融通融入资金
应付债券 2,362,077,783.74 1,862,623,384.91
卖出回购证券款 35,049,362.19 543,325,249.58
长期借款 430,229,919.97 68,528,603.36
应付短期融资款 197,090,047.67 502,080,707.57
应付黄金租赁利息 49,145,741.71 119,267,286.13
其他 29,049,998.38 42,934,129.54
合 计 3,568,230,275.32 3,505,680,126.40
(三十四) 预计负债
项 目 期末余额 年初余额 形成原因
对外提供担保 12,047,516.41
未决诉讼 60,610,601.60
产品预计亏损 60,213,781.82
其他 52,360,223.12 境外子公司可能税项损失等
合 计 124,621,521.35 60,610,601.60
(三十五) 长期借款
项 目 期末余额 年初余额 利率区间
质押借款 20,650,429,717.83 15,370,704,684.46 1M Hibor+100bps-5.3%
信用借款 1,933,358,500.00 990,278,580.17 2.9291%-4.75%
合 计 22,583,788,217.83 16,360,983,264.63
注：长期借款质押情况详见附注十三、（二）1。
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2016 年年度报告
(三十六) 应付债券
债券类型 面值 发行日期 到期日期 发行金额 票面利率 期末账面余额 年初账面余额 注
公司债券 7,260,000,000.00 2013-11-25 2016-11-25 7,260,000,000.00 6.05% 7,254,917,459.38 注1
公司债券 2,350,000,000.00 2013-11-25 2018-11-25 2,350,000,000.00 6.15% 2,346,540,147.17 2,344,715,498.51 注1
公司债券 2,390,000,000.00 2013-11-25 2023-11-25 2,390,000,000.00 6.18% 2,377,223,004.59 2,375,367,298.11 注1
公司债券 5,650,000,000.00 2014-7-14 2017-7-14 5,650,000,000.00 5.25% 5,650,000,000.00 5,650,000,000.00 注2
公司债券 4,550,000,000.00 2014-7-14 2019-7-14 4,550,000,000.00 5.45% 4,550,000,000.00 4,550,000,000.00 注2
公司债券 800,000,000.00 2014-7-14 2024-7-14 800,000,000.00 5.85% 800,000,000.00 800,000,000.00 注2
次级债券 15,000,000,000.00 2015-4-8 2020-4-8 15,000,000,000.00 5.50% 14,985,854,246.60 14,974,623,561.67 注3
次级债券 15,000,000,000.00 2015-6-12 2018-6-12 15,000,000,000.00 5.30% 14,995,368,493.15 14,984,839,726.02 注4
次级债券 5,000,000,000.00 2015-6-12 2020-6-12 5,000,000,000.00 5.38% 4,995,964,931.52 4,993,157,260.28 注4
次级债券 4,000,000,000.00 2016-11-17 2019-11-17 4,000,000,000.00 3.30% 4,000,000,000.00 注5
次级债券 2,000,000,000.00 2016-11-17 2021-11-17 2,000,000,000.00 3.40% 2,000,000,000.00 注5
公司债券 15,000,000,000.00 2016-5-18 2020-5-17 15,000,000,000.00 3.60% 15,000,000,000.00 注6
公司债券 5,000,000,000.00 2016-5-18 2021-5-17 5,000,000,000.00 3.80% 5,000,000,000.00 注6
2016-1-4 至 2017-1-1 至
收益凭证 10,023,166,000.00 10,023,166,000.00 3.20%至 4.29% 10,117,362,746.26 10,646,110,147.98 注7
2016-11-28 2018-4-19
2016-11-11 至 2017-11-20 至
收益凭证 447,300,000.00 447,300,000.00 4.20%至 4.50% 447,300,000.00 注7
2016-11-18 2017-11-30
可转换债券 HK$1,008,000,000.00 2013-7-18 2018-7-18 HK$1,019,600,000.00 1.25% 1,935,683.80 1,764,474.76 注8
可转换债券 HK$1,164,000,000.00 2014-11-4 2019-11-4 HK$1,146,540,000.00 1.25% 120,927,478.41 110,827,592.15 注8
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2016 年年度报告
债券类型 面值 发行日期 到期日期 发行金额 票面利率 期末账面余额 年初账面余额 注
担保债券 US$600,000,000.00 2014-9-11 2019-9-11 US$592,854,000.00 3.99% 4,123,318,700.13 3,846,913,905.03 注9
担保债券 US$700,000,000.00 2015-1-29 2020-1-29 US$700,000,000.00 4.20% 4,776,231,215.64 4,478,274,129.72 注 10
公司债券 US$900,000,000.00 2013-10-29 2018-10-29 US$896,166,000.00 3.95% 6,119,401,537.30 5,669,139,722.98 注 11
担保债券 US$670,000,000.00 2015-4-21 2020-4-20 US$670,000,000.00 3.50% 4,634,840,022.07 4,335,195,808.54 注 12
中期票据 500,000,000.00 2014-5-30 2017-5-30 495,795,040.95 5.80% 499,368,154.39 497,915,764.75 注 13
中期票据 1,600,000,000.00 2014-9-18 2017-9-18 1,594,351,433.34 5.60% 1,598,502,130.12 1,596,606,419.96 注 13
中期票据 400,000,000.00 2014-11-18 2017-11-20 399,200,000.00 5.39% 399,244,550.07 399,243,474.52 注 13
资产证券化 1,362,000,000.00 2015-5-7 2019-7-23 1,362,000,000.00 5.6%至 6.55% 454,353,417.73 1,092,971,590.16 注 14
中期票据 1,000,000,000.00 2015-7-2 2018-7-2 1,000,000,000.00 5.15% 997,501,073.76 996,207,118.19 注 15
次级债券 215,000.00 2003-10-13 2033-10-13 215,000.00 与 CMS 指数挂钩 1,525,459.15 注 16
2015-02-26 至 2017-01-20 至
中期票据 2,041,370,216.10 2,041,370,216.10 2.05%至 5.40% 2,279,116,812.69 2,062,437,521.75 注 17
2016-11-08 2019-06-13
折 CNY 2013-6-6 至 2017-2-10 至 折 CNY
金融债券 注 18
162,884,019.55 2016-12-26 2018-12-26 162,884,019.55 0.18%至 16.08% 162,884,019.55 432,435,627.84
折 CNY 2005-11-14 至 2017-1-30 至 折 CNY
中期票据 注 18
2,485,582,180.39 2016-3-30 2022-11-21 2,332,521,997.82 0 至 9.70% 2,310,944,112.88 3,426,833,365.20
次级债券 500,000,000.00 2015-12-15 2021-12-14 500,000,000.00 4.94% 498,659,717.81 497,550,537.11 注 19
可转换债券 HK$3,880,000,000.00 2016-10-25 2021-10-25 HK$3,880,000,000.00 0.00% 3,278,538,921.92 注 20
公司债券 100,000,000.00 2016-5-18 2021-5-17 100,000,000.00 1.60%
1,600,803,425.38 注 21
公司债券 120,000,000.00 2016-5-26 2021-5-26 120,000,000.00 1.60%
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2016 年年度报告
债券类型 面值 发行日期 到期日期 发行金额 票面利率 期末账面余额 年初账面余额 注
资产证券化 1,200,000,000.00 2016-4-22 2019-3-14 1,200,000,000.00 4.50% 1,134,888,671.63 注 22
中期票据 600,000,000.00 2016-6-3 2021-6-3 600,000,000.00 4.07% 597,226,256.73 注 23
中期票据 400,000,000.00 2016-1-19 2019-1-19 400,000,000.00 3.60% 398,154,219.47 注 24
境外私募债 US$24,000,000.00 2016-9-28 2019-8-28 US$24,000,000.00 2.90%
442,630,346.74 注 25
境外私募债 US$40,000,000.00 2016-9-28 2019-8-28 US$40,000,000.00 3.00%
中期票据 600,000,000.00 2016-7-15 2021-7-15 600,000,000.00 3.70% 597,344,184.82 注 26
资产证券化 1,500,000,000.00 2016-11-15 2019-10-21 1,500,000,000.00 3.72% 1,418,841,522.05 注 27
次级债券 1,000,000,000.00 2015-11-9 2020-11-9 1,000,000,000.00 4.95% 400,000,000.00 400,000,000.00 注 28
PPN 私募债 200,000,000.00 2015-5-15 2018-5-14 200,000,000.00 5.90% 199,679,893.33 199,509,333.33 注 29
公司债券 1,400,000,000.00 2015-12-3 2020-12-3 1,400,000,000.00 4.25% 1,388,366,489.71 1,386,181,416.67 注 30
公司债券 600,000,000.00 2015-12-3 2018-12-3 600,000,000.00 3.90% 595,876,134.86 594,143,850.00 注 30
合 计 128,295,192,262.28 100,599,408,063.76
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2016 年年度报告
注 1：公司于 2013 年 11 月 25 日发行了面值为人民币 120 亿元的公司债券，本期债券
分为 3 年期固定利率、5 年期固定利率和 10 年期固定利率三个品种，最终发行规模分
别为人民币 72.6 亿元、人民币 23.5 亿元和人民币 23.9 亿元。
注 2：公司于 2014 年 7 月 14 日发行了面值为人民币 110 亿元的公司债券，本期债券
分为 3 年期固定利率、5 年期固定利率和 10 年期固定利率三个品种，最终发行规模分
别为人民币 56.5 亿元、人民币 45.5 亿元和人民币 8 亿元。
注 3：公司于 2015 年 4 月 8 日发行了面值为人民币 150 亿元的次级债券，期限为 5 年
期（在第 3 年末附发行人赎回权），最终发行规模分别为人民币 150 亿元。
注 4：公司于 2015 年 6 月 12 日发行了面值为人民币 200 亿元的次级债券，本期债券
分为 3 年期固定利率（在第 2 年末附发行人赎回权）和 5 年期固定利率（在第 3 年末
附发行人赎回权），最终发行规模分别为人民币 150 亿元和人民币 50 亿元。
注 5：公司于 2016 年 11 月 17 日发行了面值为人民币 60 亿元的次级债券，本期债券
分为 3 年期固定利率和 5 年期固定利率，最终发行规模分别为人民币 40 亿元和人民
币 20 亿元。
注 6：公司于 2016 年 5 月 18 日发行了面值为人民币 200 亿元的非公开发行公司债
券，本期债券分为 4 年期固定利率（在第 3 年末附发行人赎回选择权）和 5 年期固
定利率，最终发行规模分别为人民币 150 亿元和人民币 50 亿元。
注 7：根据中国证监会《关于同意开展场外市场收益凭证业务试点的函》(中证协函
[2014]285 号)，本公司获准试点开展收益凭证业务。
注 8：公司子公司海通国际证券集团有限公司在 2013 年和 2014 年分别发行了面值为
港币 10.08 亿元和港币 11.64 亿元上市可转换债券。上述可转换债券固定年利率为
1.25%，5 年到期。债务部分和权益部分的总价值于债券发行之日确定。截止 2016 年
12 月 31 日，在 2016 年 11 月 1 日以股票股利形式发放中期股利港币 0.75 元/股的新股
之后，海通国际证券 2013 年和 2014 年发行的可转债转换价格分别被调整为港币 2.87
元/股和港币 4.80 元/股。在 2015 年度，公司 2013 年和 2014 年分别发行的面值为港币
6.81 亿元（2014 年 12 月 31 为港币 3.25 亿元）和港币 10.27 亿元被转换为海通国际证
券的普通股。2016 年度，没有 2013 及 2014 年由公司发行的可转换债券被转换为普通
股。
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2016 年年度报告
注 9：公司子公司 Haitong International Finance Holdings 2014 Limited 于 2014 年 9 月 11
日发行了面值为美元 6 亿元的上市担保债券，到期还本。公司为上述债券提供了维好
协议。根据维好协议，公司将督促海通国际控股有限公司在任何时候均有偿付能力，
并且拥有足够的流动性以按时偿付债券条款中约定的与该债券相关的应付款项。
注 10：公司子公司海通国际证券集团有限公司于 2015 年 1 月 29 日发行了面值为美元
7 亿元的上市担保债券，到期还本。公司为上述债券提供了维好协议。根据维好协议，
公司将督促海通国际控股有限公司在任何时候均有偿付能力，并且拥有足够的流动性
以按时偿付债券条款中约定的与该债券相关的应付款项。
注 11：公司子公司海通国际控股有限公司于 2013 年 10 月 29 日，在香港交易所发行
了面值为美元 9 亿元的公司债券,到期期限为 5 年。该债券每半年付息一次，付息日为
每年的 4 月 29 日以及 10 月 29 日，并且首次付息日为 2014 年 4 月 29 日。该债券由
中国银行新加坡分行开立备用信用证担保。债券的面值将于到期日全额赎回。公司为
上述债券提供了维好协议。根据维好协议，公司将督促海通国际控股有限公司在任何
时候均有偿付能力，并且拥有足够的流动性以按时偿付债券条款中约定的与该债券相
关的应付款项。公司董事会临时会议审议并通过了《关于为间接全资附属公司发行首
期境外债券向担保人提供反担保的议案》，同意公司为上述债券向中国银行新加坡分
行出具反担保函，反担保金额不超过本次债券本息合计人民币 85 亿元等值美元。
注 12：公司的债券发行主体 Haitong International Finance Holdings 2015 Limited 于 2015
年 4 月 21 日发行了面值为美元 6.7 亿元的企业债券，到期期限为 5 年。该债券每半年
付息一次，付息日为每年的 4 月 21 日以及 10 月 21 日。
注 13：公司子公司 Unican Limited 于 2014 年 5 月 30 日以及 2014 年 9 月 18 日，在香
港交易所分别发行了总面值为人民币 5 亿元以及人民币 16 亿元的有担保的固定利率
中期票据，期限为 3 年。公司子公司海通恒信国际租赁有限公司于 2014 年 11 月 18 日
发行了总面值为人民币 4 亿元的固定利率中期票据，期限为 3 年。
注 14：公司子公司海通恒信国际租赁有限公司于 2015 年 5 月 7 日发行了总面值为人
民币 13.62 亿元的资产支持专项计划，并自行购买了其中人民币 0.14 亿元的次级资产
支持证券；该专项计划实际收到的优先级资产支持证券的认购款为人民币 13.48 亿元。
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2016 年年度报告
注 15：Unican Limited 于 2015 年 7 月 2 日发行了面值为人民币 10 亿元的固定利率中
期票据，到期期限为 3 年。
注 16：公司子公司海通银行于 2003 年发行了面值为欧元 21.5 万元的次级债，本年度
已赎回。2016 年度和 2015 年度，海通银行未发行任何次级债。
注 17：截止 2016 年 12 月 31 日，公司子公司海通国际证券根据“中期票据计划”发
行的未担保且无抵押的不可转换票据余额为港币 25.48 亿元（折合人民币 22.79 亿元），
票面年利率为 2.05%至 5.40%。
注 18：2016 年, 海通银行发行了欧元 3,106.30 万元(折合人民币 2.27 亿元)(2015 年：
欧元 1.16 亿元元(折合人民币 8.21 亿元))的债券并且偿还了欧元 2.01 亿元(折合人民币
14.72 亿元)(2015 年：欧元 5.48 亿元(折合人民币 38.88 亿元))。
注 19：公司子公司海通期货有限公司于 2015 年 12 月 15 日发行了面值总额为人民币
5 亿元的次级债券，债券为 6 年期，在第 3 年末附发行人赎回权。
注 20：公司子公司海通国际证券集团有限公司于 2016 年 10 月 25 日发行了面值为港
币 38.80 亿元零息可转换债券，到期期限为 5 年。债务部分和权益部分总价值于债券
发行之日确定。
注 21：公司子公司 Haitong International Finance Holdings 2015 Limited 分别于 2016 年
5 月 18 日和 2016 年 5 月 26 日在境外发行了面值分别为欧元 1 亿元固定利率债券和欧
元 1.2 亿元固定利率债券，期限为 5 年。上述债券由本公司担保。
注 22：公司子公司海通恒信国际租赁有限公司于 2016 年 4 月 22 日发行了总面值为人
民币 12 亿元的资产支持专项计划，并自行购买了其中人民币 0.6 亿元的次级资产支持
证券。
注 23：公司子公司海通恒信国际租赁有限公司于 2016 年 6 月 3 日发行了总面值为人
民币 6 亿元的固定利率中期票据，期限为 5 年(3+2)，附第 3 年末发行人调整票面利率
选择权和投资者回售选择权，年利率为 4.07%。
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2016 年年度报告
注 24：公司子公司海通恒信国际租赁有限公司于 2016 年 1 月 19 日发行了总面值为人
民币 4 亿元的固定利率中期票据，期限为 3 年，年利率为 3.6%。
注 25：公司子公司 Unican Limited 于 2016 年 9 月 28 日在香港股票交易所发行了总面
值为美元 6,400.00 万元的固定利率中期票据，期限为 35 个月，其中美元 2,400.00 万元
的发行利率为 2.90%，美元 4,000.00 万元的发行利率为 3.00%。
注 26：公司子公司海通恒信国际租赁有限公司于 2016 年 7 月 15 日发行了总面值为人
民币 6 亿元的固定利率中期票据，期限为 5 年（3+2），附第 3 年末发行人调整票面利
率选择权和投资者回售选择权，年利率为 3.7%。
注 27：公司子公司海通恒信国际租赁有限公司于 2016 年 11 月 15 日发行了总面值为
人民币 15 亿元的资产支持专项计划，并自行购买了其中人民币 0.75 亿元的次级资产
支持证券。
注 28：公司子公司上海海通证券资产管理有限公司于 2015 年 11 月 9 日发行了总面值
为人民币 10 亿元的次级债券，到期期限为 5 年，并自行认购了其中人民币 6 亿元的次
级债券。
注 29：公司子公司海通开元投资有限公司于 2015 年 5 月 15 日发行了总面值为人民币
2 亿元的非公开定向债务融资工具，到期期限为 3 年。
注 30：公司子公司海通开元投资有限公司于 2015 年 12 月 3 日公开发行了总面值为人
民币 20 亿元的公司债券，本期债券分为 3 年期固定利率和 5 年期固定利率两个品种，
最终发行规模为人民币 6 亿元和人民币 14 亿元。
(三十七) 其他负债
1、 按类别列示
项 目 期末余额 年初余额
其他应付款 1,332,505,300.31 1,531,762,315.72
应付股利 7,535,561.12 7,535,561.12
代理兑付债券款 17,582,361.22 17,582,361.22
长期应付款 3,539,520,706.04 2,336,207,679.05
中央银行款项及国家外汇存款 438,407,759.39 433,514,203.90
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2016 年年度报告
项 目 期末余额 年初余额
吸收存款 4,757,573,279.19 2,819,159,480.17
同业存放 14,586,297.89 2,667,703.37
其他 330,974,200.74 293,427,238.98
合 计 10,438,685,465.90 7,441,856,543.53
2、 其他应付款
（1）明细列示
项 目 期末余额 期初余额
应付投资者保护基金及风险准备金等 266,225,279.51 309,558,157.58
应付深交所报盘流量费 52,264,053.23
应付代理承销证券款 4,549,195.08 32,495,358.08
应付服务费 47,318,849.02 30,136,950.70
以前年度待处理应付款 13,345,742.48 13,277,960.66
其他 1,001,066,234.22 1,094,029,835.47
合 计 1,332,505,300.31 1,531,762,315.72
（2）期末数中无欠持公司 5％以上（含 5％）表决权股份的股东单位款项。
3、 应付股利
项 目 期末余额 年初余额
应付公司股东股利 7,535,561.12 7,535,561.12
合 计 7,535,561.12 7,535,561.12
4、 代理兑付债券款
本期收到兑付 本期已兑付 本期手续费
项 目 年初余额 期末金额
现金 债券 收入
国债 11,037,480.71 11,037,480.71
企业债券 2,540,588.04 2,540,588.04
金融债券 6,425.00 6,425.00
其他债券 3,997,867.47 3,997,867.47
合 计 17,582,361.22 17,582,361.22
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2016 年年度报告
5、长期应付款
项 目 期末余额 年初余额
承租人保证金 3,312,227,867.97 2,278,606,379.22
其他 227,292,838.07 57,601,299.83
合 计 3,539,520,706.04 2,336,207,679.05
6、中央银行款项及国家外汇存款
项 目 期末余额 年初余额
中央银行款项 438,407,759.39 433,514,203.90
合 计 438,407,759.39 433,514,203.90
7、吸收存款
项 目 期末余额 年初余额
活期存款 136,624,643.40 66,334,912.99
-公司 134,728,000.24 64,986,638.33
-个人 1,896,643.16 1,348,274.66
定期存款(含通知存款) 4,620,948,635.79 2,752,824,567.18
-公司 4,376,873,702.22 2,743,832,268.46
-个人 244,074,933.57 8,992,298.72
合 计 4,757,573,279.19 2,819,159,480.17
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2016 年年度报告
(三十八) 股本
本期变动增（+）减（－）
项 目 年初余额 期末余额
发行新股 送股 国有股减持 限售股上市流通 小计
1．有限售条件股份
(1)国家持股
(2)国有法人持股
(3)其他境内法人持股
有限售条件股份合计
2．无限售条件流通股份
A股 8,092,131,180.00 8,092,131,180.00
H股 3,409,568,820.00 3,409,568,820.00
无限售条件流通股份合计 11,501,700,000.00 11,501,700,000.00
合 计 11,501,700,000.00 11,501,700,000.00
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2016 年年度报告
(三十九) 资本公积
项 目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额
资本溢价（股本溢价）
(1)投资者投入的资本（注） 56,646,345,516.23 56,646,345,516.23
(2)非同一控制下企业合并后购买子公司少数股权的影响等（注） -270,596,709.10 37,279,233.56 -307,875,942.66
合 计 56,375,748,807.13 37,279,233.56 56,338,469,573.57
注：本期资本溢价的变动主要系购买子公司海通国际证券股权，以及购买子公司 Haitong Securities India Private Limited 少数股东股权等产生。
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2016 年年度报告
(四十) 其他综合收益
本期发生金额
减：前期计入其
项 目 年初余额 本期所得税前 税后归属于 税后归属于 期末余额
他综合收益当期 减：所得税费用
发生额 母公司 少数股东
转入损益
1．以后不能重分类进损益的其他综合收益 -56,683,223.81 -31,382,688.78 -8,357,574.89 -23,025,113.89 -79,708,337.70
其中：重新计算设定受益计划净负债和净资产的变动 -56,683,223.81 -31,382,688.78 -8,357,574.89 -23,025,113.89 -79,708,337.70
权益法下在被投资单位不能重分类进损益的其他综合收益
中享有的份额
2．以后将重分类进损益的其他综合收益 560,128,192.08 903,015,439.60 680,839,766.66 -82,432,762.82 -371,682,623.98 676,291,059.74 188,445,568.10
其中：权益法下在被投资单位以后将重分类进损益的其他综合收
143,378,648.51 74,262,107.21 74,262,107.21 217,640,755.72
益中享有的份额
可供出售金融资产公允价值变动损益 970,611,414.69 369,049,239.83 680,839,766.66 -82,432,762.82 -300,412,450.23 71,054,686.22 670,198,964.46
持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益
现金流量套期损益的有效部分
外币财务报表折算差额 -551,301,386.99 493,982,689.62 -124,397,181.88 618,379,871.50 -675,698,568.87
其他 -2,560,484.13 -34,278,597.06 -21,135,099.08 -13,143,497.98 -23,695,583.21
其他综合收益合计 503,444,968.27 871,632,750.82 680,839,766.66 -90,790,337.71 -394,707,737.87 676,291,059.74 108,737,230.40
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2016 年年度报告
(四十一) 盈余公积
项 目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额
法定盈余公积 4,512,689,057.15 572,467,539.39 5,085,156,596.54
合 计 4,512,689,057.15 572,467,539.39 5,085,156,596.54
注：盈余公积提取情况详见附注七、（四十三）注 1。
(四十二) 一般风险准备
项 目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额
一般风险准备 4,968,288,664.09 710,979,282.63 5,679,267,946.72
交易风险准备 4,512,689,057.15 572,467,539.39 5,085,156,596.54
合 计 9,480,977,721.24 1,283,446,822.02 10,764,424,543.26
注：一般风险准备和交易风险准备提取情况详见附注七、（四十三）注 1。
(四十三) 未分配利润
项 目 本期 上期 提取或分配比例
年初未分配利润 25,319,984,185.00 16,557,451,328.10
加：会计政策变更对年初未分配利润影响
本期归属于母公司所有者的净利润 8,043,334,519.30 15,838,850,897.61
减：提取法定盈余公积 572,467,539.39 1,351,578,485.18 10%，注 1
提取一般风险准备 1,283,446,822.02 2,849,314,555.53 20%，注 1
应付普通股股利 5,175,765,000.00 2,875,425,000.00 注2
期末未分配利润 26,331,639,342.89 25,319,984,185.00
注 1：公司每年末对税后净利润根据《公司法》规定计提 10%法定盈余公积，根据
《金融企业财务规则》计提 10%一般（风险）准备，根据《证券法》计提 10%交易
风险准备。一般风险准备还包括公司下属子公司根据所属行业或所属地区适用法规
提取的一般风险准备。
注 2：根据海通证券 2015 年度股东大会决议，公司以实施分红股权登记日总股本
11,501,700,000 股为基数，向全体股东每 10 股派发现金股利 4.50 元（含税），共计
分配现金股利 5,175,765,000.00 元，现金股利发放日为 2016 年 6 月 7 日。
(四十四) 手续费及佣金净收入
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2016 年年度报告
1、 按类别列示
项 目 本期金额 上期金额
手续费及佣金收入 12,711,293,177.52 21,812,615,828.76
1.经纪业务收入 6,957,664,509.31 16,332,426,817.84
其中：证券经纪业务收入 6,406,529,280.34 15,852,453,285.91
其中：代理买卖证券业务 5,628,260,004.27 14,779,949,814.82
交易单元席位租赁 680,081,526.49 974,394,617.96
代销金融产品业务 98,187,749.58 98,108,853.13
期货经纪业务收入 551,135,228.97 479,973,531.93
2.投资银行业务收入 3,403,549,605.09 2,365,399,623.26
其中：证券承销业务 2,576,387,634.24 1,628,335,589.21
保荐服务业务 42,912,200.75 16,644,124.99
财务顾问业务 784,249,770.10 720,419,909.06
3.投资咨询业务收入 676,733,909.79 620,655,710.87
4.资产管理业务收入 589,726,513.36 1,350,691,694.67
5.基金管理业务收入 1,052,128,250.51 1,114,435,207.85
6.杠杆外汇业务收入 30,828,311.42 27,573,962.93
7.黄金买卖业务收入 662,078.04 1,432,811.34
手续费及佣金支出 1,746,284,322.95 3,842,160,325.20
1.经纪业务支出 1,643,254,705.02 3,745,932,287.47
其中：证券经纪业务支出 1,560,534,076.09 3,692,914,977.80
其中：代理买卖证券业务 1,560,534,076.09 3,623,248,113.73
交易单元席位租赁
代销金融产品业务 69,666,864.07
期货经纪业务支出 82,720,628.93 53,017,309.67
2.投资银行业务支出 47,530,045.03 49,218,057.99
其中：证券承销业务 32,926,271.39 40,850,552.99
保荐服务业务
财务顾问业务 14,603,773.64 8,367,505.00
3.投资咨询业务支出 45,616,280.46 40,384,772.54
4.资产管理业务支出
5.基金管理业务支出 1,032,334.31 333,891.02
6.杠杆外汇业务支出 4,617,408.93 3,211,936.69
239 / 316
2016 年年度报告
项 目 本期金额 上期金额
7.黄金买卖业务支出 4,233,549.20 3,079,379.49
手续费及佣金净收入 10,965,008,854.57 17,970,455,503.56
2、 财务顾问业务净收入按类别列示
项 目 本期发生额 上期发生额
并购重组财务顾问业务净收入-境内上市公司 134,843,396.21 215,855,989.00
并购重组财务顾问业务净收入-其他 250,079,666.20 37,821,300.95
其他财务顾问业务净收入 384,722,934.05 458,375,114.11
合 计 769,645,996.46 712,052,404.06
3、 代理销售金融产品业务收入情况
代理销售金融 本期 上期
产品业务 销售总金额 销售总收入 销售总金额 销售总收入
基金 16,635,465,242.89 85,657,160.36 50,339,892,521.11 86,471,523.92
证券公司理财产品 261,846,840,042.93 11,506,948.74 842,699,856,852.08 4,993,329.21
其他 71,209,259,000.00 1,023,640.48 1,895,000,000.00 6,644,000.00
合 计 349,691,564,285.82 98,187,749.58 894,934,749,373.19 98,108,853.13
4、 资产管理业务净收入情况
项 目 集合资产管理业务 定向资产管理业务 专项资产管理业务
期末产品数量 290.00 286.00 1.00
期末客户数量 107,568.00 286.00 14.00
其中：个人客户 107,070.00 26.00
机构客户 498.00 260.00 14.00
年初受托资金 59,201,775,243.90 359,955,876,951.11 1,081,000,000.00
其中：自有资金投入 1,285,160,953.20
个人客户 28,375,752,274.24 2,473,596,083.89
机构客户 30,826,022,969.66 357,482,280,867.22 1,081,000,000.00
期末受托资金 74,117,583,800.82 768,219,771,094.24 780,500,000.00
其中：自有资金投入 1,825,472,492.52
个人客户 34,836,076,463.23 1,298,030,065.74
机构客户 39,281,507,337.59 766,921,741,028.50 780,500,000.00
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2016 年年度报告
项 目 集合资产管理业务 定向资产管理业务 专项资产管理业务
期末主要受托资产初始成本 73,573,630,806.61 766,765,866,929.52 720,794,053.21
其中：股票
16,391,972,357.80 15,367,531,715.89
基金
3,932,087,124.02 4,762,879,936.28
国债
86,316,809.85
其他债券
16,861,351,002.52 14,792,264,356.61
资产支持证券
50,018,437.74 286,870,696.00
期货
65,466,552.00
银行理财计划
1,886,521,232.00 226,223,000,000.00
信托计划
401,180,555.55 47,489,535,543.74
专项资产管理计划
199,000,000.00 54,103,066,421.05
银行承兑汇票
197,942,879,159.22
资产收益权
85,761,045,042.31
其他（买入返售、协议
存款、回购） 33,699,716,735.13 120,036,794,058.42 720,794,053.21
当期资产管理业务净收入 282,060,856.39 306,923,358.82 742,298.15
5、手续费及佣金净收入本期发生额比上期发生额减少 70.05 亿元，减少 38.98%，主
要是证券经纪业务净收入减少。
(四十五) 利息净收入
1、按类别列示
项 目 本期金额 上期金额
利息收入 16,180,547,566.55 18,322,037,172.45
存放金融同业利息收入 3,164,933,385.99 3,596,340,739.05
其中：自有资金存款利息收入 1,289,277,721.03 1,379,314,674.46
客户资金存款利息收入 1,875,655,664.96 2,217,026,064.59
融资融券利息收入 5,047,766,520.32 7,963,583,196.78
买入返售金融资产利息收入 4,743,988,725.02 4,529,820,768.13
其中：约定购回利息收入 61,677,088.07 136,039,736.02
股票质押回购利息收入 2,611,733,044.08 3,011,908,650.03
融资租赁利息收入 2,401,560,137.06 1,986,669,645.90
客户贷款利息收入 694,180,454.41 145,162,801.72
其他利息收入 128,118,343.75 100,460,020.87
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2016 年年度报告
项 目 本期金额 上期金额
利息支出 12,340,937,211.15 13,566,443,199.77
客户资金存款利息支出 345,376,669.44 444,308,744.99
卖出回购金融资产利息支出 2,627,624,880.92 5,334,166,767.10
其中：报价回购利息支出 4,951,241.93 24,191,435.42
借款利息支出 2,768,182,362.77 2,050,102,277.26
拆入资金利息支出 367,073,495.50 336,220,445.61
其中：转融通融资利息支出 22,926,514.47 231,735,211.18
应付债券利息支出 6,038,402,242.25 5,097,048,482.27
其他利息支出 194,277,560.27 304,596,482.54
利息净收入 3,839,610,355.40 4,755,593,972.68
(四十六) 投资收益
1、 按类别列示
项 目 本期金额 上期金额
权益法核算的长期股权投资收益 200,434,890.72 481,444,650.15
处置长期股权投资产生的投资收益
金融工具投资收益 5,333,121,506.52 12,118,314,547.86
其中：持有期间取得的收益
5,421,087,079.50 5,576,457,925.43
-以公允价值计量且其变动计入当期损益的
4,911,460,714.88 5,396,953,021.92
金融资产
-持有至到期投资 7,759,205.53 52,804,909.14
-可供出售金融资产 927,332,992.12 658,901,322.73
-以公允价值计量且其变动计入当期损益的
-425,465,833.03 -532,201,328.36
金融负债
处置金融工具取得的收益 -87,965,572.98 6,541,856,622.43
-以公允价值计量且其变动计入当期损益的
-1,371,932,923.25 4,081,349,422.63
金融资产
-持有至到期投资 35,938.36 7,618,982.16
-可供出售金融资产 1,631,264,881.42 1,756,133,957.53
-衍生金融工具 496,784,554.92 874,716,304.33
-以公允价值计量且其变动计入当期损益的 -844,118,024.43 -85,248,000.49
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2016 年年度报告
项 目 本期金额 上期金额
金融负债
-股指期货套期保值业务收益 -92,714,043.73
应收款项类投资的投资收益 942,231,822.52 818,456,997.67
其他 63,903,827.59 43,885,811.84
合 计 6,539,692,047.35 13,462,102,007.52
2、 按权益法核算的长期股权投资收益
本期按权益法核算的长期股权投资收益总数为 200,434,890.72 元，详见附注七、（十四）。
本期比上期增减变
被投资单位 本期金额 上期金额
动的原因
富国基金管理有限公司 208,841,073.22 324,135,365.36 被投资单位净利润发生变动
Haitong-AC AsianSpecial Opportunities Fund 32,850,406.63 21,792,236.88 被投资单位净利润发生变动
HT Freedom Multi-Tranche Bond F 10,178,207.11 被投资单位净利润发生变动
HT HYB Multi -Tranche Fund S.P. -78,423,181.60 被投资单位净利润发生变动
HT Multi Tranche Inv F II SP 18,926,979.63 -120,655,516.09 被投资单位净利润发生变动
Haitong Special Opportunities Fund I S.P. Class A 10,847,722.77 -10,211,455.84 被投资单位净利润发生变动
Haitong China Select Investment Fund S.P. -15,631,448.75 89,967,153.41 被投资单位净利润发生变动
上海并购股权投资基金合伙企业（有限合伙） 33,136,891.58 165,540,251.32 被投资单位净利润发生变动
Diamond Head Capital International, Ltd Class E -17,240,160.75 6,949,721.85 被投资单位净利润发生变动
其他 -3,051,599.12 3,926,893.26 被投资单位净利润发生变动
合 计 200,434,890.72 481,444,650.15
3、 投资收益汇回限制情况
除受外汇管制外，投资收益汇回无重大限制，详见附注九、（一）、4。
4、投资收益本期发生额比去上期发生额减少 69.22 亿元，下降 51.42%。主要是处
置金融工具产生的投资收益减少。
(四十七) 公允价值变动收益
产生公允价值变动收益的来源 本期发生额 上期发生额
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融 -3,864,813,334.91 1,856,170,491.20
243 / 316
2016 年年度报告
资产公允价值变动损益
衍生工具公允价值变动损益 2,143,590,099.44 -1,133,055,520.47
股指期货套期保值业务的公允价值变动损益 104,543,304.85
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融
1,489,889,494.28 -2,610,883,955.36
负债公允价值变动损益
处置被套期项目转出 -140,298,352.75
合 计 -231,333,741.19 -1,923,524,032.53
(四十八) 其他业务收入
项 目 本期金额 上期金额
出租收入 14,369,423.49 16,195,698.96
销售收入 5,917,019,492.92 3,596,197,100.14
其他 909,149,523.02 36,281,663.33
合 计 6,840,538,439.43 3,648,674,462.43
其他业务收入本期发生额比去上期发生额增加 31.92 亿元，增长 87.48%。主要是子
公司销售收入增加。
(四十九) 税金及附加
项 目 本期发生额 上期发生额 计缴标准
营业税 342,590,467.08 1,648,658,895.12 5%
城建税 68,364,965.99 136,013,351.18 1%或 7%
教育费附加及地方教育费附加 48,347,345.30 94,101,901.98 3%及 2%
房产税 9,216,086.34
印花税 7,388,780.76
其他 14,778,081.22 36,293,675.01
合 计 490,685,726.69 1,915,067,823.29
(五十) 业务及管理费
项 目 本期发生额 上期发生额
职工薪酬 6,168,039,704.52 7,829,711,996.82
244 / 316
2016 年年度报告
项 目 本期发生额 上期发生额
租赁费 407,757,501.24 345,089,430.61
公杂费 231,278,026.12 214,730,607.78
咨询费 217,841,130.57 609,083,816.50
固定资产折旧费 217,114,584.80 164,017,234.13
差旅费 204,332,975.44 171,158,043.25
证券、期货投资保护基金 202,952,726.77 171,943,793.56
邮电通讯费 192,653,389.26 151,436,556.38
电子设备运转费 182,510,783.32 169,632,530.53
聘请中介机构费 173,393,922.67 103,651,364.83
其他 1,365,667,583.07 1,283,601,986.11
合 计 9,563,542,327.78 11,214,057,360.50
(五十一) 资产减值损失
项 目 本期金额 上期金额
可供出售金融资产 240,545,714.47 168,594,927.89
应收账款及其他应收款 -23,043,826.58 -5,140,910.35
融出资金 62,843,272.09 19,261,017.19
买入返售金融资产 57,840,678.45 79,161,948.90
发放贷款和垫款 373,760,689.00 33,083,785.76
应收融资租赁款 507,743,356.07 648,708,490.85
应收保理款 59,189,288.36 21,744,812.08
委托贷款 10,835,224.18 13,169,410.67
回收融资租赁设备 2,970,362.80 66,575,355.96
其他资产 104,481,233.88 45,654,705.92
商誉 3,936,436.85
长期股权投资 919,194.95
拆出资金 79,371.09
预计负债 17,391,725.12
合 计 1,419,492,720.73 1,090,813,544.87
(五十二) 其他业务成本
项 目 本期发生额 上期发生额
245 / 316
2016 年年度报告
销售成本 5,863,536,149.05 2,879,878,361.76
出租成本 1,195,140.12 1,200,898.08
其他 24,196,819.11 32,772,328.67
合 计 5,888,928,108.28 2,913,851,588.51
其他业务成本本期发生额比去上期发生额增加 29.75 亿元，增长 102.10%。主要是子公
司销售成本增加。
(五十三) 营业外收入
1、 按类别列示
计入本期非经常性
项 目 本期发生额 上期发生额
损益的金额
非流动资产处置利得 3,792,256.96 2,999,908.56 3,792,256.96
政府补助 568,028,571.86 249,572,706.80 568,028,571.86
其他 21,983,296.61 19,553,599.04 21,983,296.61
合 计 593,804,125.43 272,126,214.40 593,804,125.43
2、 政府补助明细
项 目 本期发生金额 上期发生金额
公司收到拨付的扶持资金 396,120,819.15 141,826,470.00
子公司收到重点企业扶持基金等 171,907,752.71 107,746,236.80
合 计 568,028,571.86 249,572,706.80
(五十四) 营业外支出
计入本期非经常性
项 目 本期发生额 上期发生额
损益的金额
非流动资产处置损失 4,985,408.85 5,460,061.88 4,985,408.85
捐赠支出 8,681,413.92 6,143,266.07 8,681,413.92
证券交易差错损失 265,210.63 442,127.06 265,210.63
罚款支出 1,001,089.29 87,444,648.06 1,001,089.29
预计负债 43,992,892.60 -1,500,000.00 43,992,892.60
其他 22,167,538.68 7,745,055.43 22,167,538.68
合 计 81,093,553.97 105,735,158.50 81,093,553.97
(五十五) 所得税费用
1、 所得税费用表
246 / 316
2016 年年度报告
项 目 本期发生额 上期发生额
当期所得税费用 2,391,025,912.23 5,617,973,424.17
递延所得税费用 -159,817,172.34 -1,340,420,620.15
合 计 2,231,208,739.89 4,277,552,804.02
2、 会计利润与所得税费用调整过程
项 目 本期金额 上期金额
利润总额 11,161,726,994.30 21,118,868,459.10
按法定[或适用]税率计算的所得税费用 2,790,431,748.57 5,279,717,114.78
子公司适用不同税率的影响 -164,853,280.99 -199,742,331.14
对以前期间所得税的调整影响 -46,582,463.77 15,508,617.93
归属于合营企业和联营企业的损益 -53,111,042.81 -120,361,286.44
不征税、减免税收入 -986,764,675.81 -968,666,669.07
不得税前扣除的成本、费用和损失 667,132,350.37 317,613,100.01
其他 24,956,104.33 -46,515,742.05
所得税费用 2,231,208,739.89 4,277,552,804.02
所得税费用本期发生额比上期发生额减少 20.46 亿元，减少 47.84%，主要是实现利
润减少所致。
(五十六) 现金流量表项目注释
1、 收到的其他与经营活动有关的现金
项 目 本期金额 上期金额
其他业务收入 6,840,538,439.43 3,648,674,462.43
营业外收入 590,011,868.47 269,126,305.84
收回发放的客户贷款及垫款 1,171,998,473.24 679,946,426.04
吸收存款的增加 1,938,413,799.02 641,198,183.74
受限货币资金减少 3,690,782,832.76
其他 1,213,919,198.45 146,157,702.72
合 计 15,445,664,611.37 5,385,103,080.77
2、 支付的其他与经营活动有关的现金
247 / 316
2016 年年度报告
项 目 本期金额 上期金额
存出保证金增加 1,393,402,248.52 697,608,338.41
其他业务成本 5,887,732,968.16 2,912,650,690.43
日常经营费用等 2,976,405,177.46 3,085,583,984.74
营业外支出 32,115,252.52 14,330,448.56
融资租赁支付的款项 6,070,662,730.02 5,587,662,917.15
保理、贷款支付的款项 2,796,510,632.75 2,056,686,587.39
存放中央银行款项增加 560,581,866.68 831,373,116.54
受限货币资金增加 1,463,900,150.79
其他 3,007,539,483.99 2,579,142,537.16
合 计 22,724,950,360.10 19,228,938,771.17
3、 收到的其他与投资活动有关的现金
项 目 本期金额 上期金额
处置固定资产等长期资产收到的现金 31,535,973.88 55,658,999.50
合 计 31,535,973.88 55,658,999.50
4、 支付其他与筹资活动有关的现金
项 目 本期金额 上期金额
向少数股东购买子公司股份 233,430,636.71 746,478,557.57
发行债券支付的承销费用等 84,725,554.95 105,572,217.37
H 股发行及供股等费用 128,856,673.72
合 计 318,156,191.66 980,907,448.66
(五十七) 现金流量表补充资料
1、 现金流量表补充资料
项 目 本期金额 上期金额
1、将净利润调节为经营活动现金流量
净利润 8,930,518,254.41 16,841,315,655.08
加：资产减值准备 1,419,492,720.73 1,090,813,544.87
固定资产折旧 218,309,724.92 165,218,132.21
无形资产摊销 97,145,786.63 67,758,862.56
长期待摊费用摊销 63,633,355.33 66,985,282.25
248 / 316
2016 年年度报告
项 目 本期金额 上期金额
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失
1,193,151.89 2,460,153.30
（收益以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号填列）
公允价值变动损失（收益以“－”号填列） 231,333,741.19 1,923,524,032.53
利息支出 8,806,584,605.02 7,147,150,759.53
汇兑损失（收益以“－”号填列） -1,530,590,010.21 -859,382,289.53
投资损失（收益以“－”号填列） -3,772,963,558.26 -3,775,360,819.38
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） -13,650,682.39 -1,026,931,149.36
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） -133,531,564.07 -313,489,470.79
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资
23,844,586,030.65 -33,017,831,749.89
产等的减少（增加以“－”号填列）
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） -15,018,408,206.72 -37,462,182,052.91
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） -73,321,334,817.62 64,732,949,409.61
其他
经营活动产生的现金流量净额 -50,177,681,468.50 15,582,998,300.08
2、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3、现金及现金等价物净变动情况
现金的期末余额 131,153,159,354.26 178,023,172,588.34
减：现金的年初余额 178,023,172,588.34 100,469,264,938.38
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的年初余额
现金及现金等价物净增加额 -46,870,013,234.08 77,553,907,649.96
2、 现金和现金等价物的构成：
项 目 期末余额 年初余额
（1）现金 131,153,159,354.26 178,023,172,588.34
其中：库存现金 336,330.28 534,385.26
可随时用于支付的银行存款 118,709,331,263.43 161,922,163,126.81
可随时用于支付的其他货币资金 251,592,486.76 353,359,283.62
结算备付金 12,191,899,273.79 15,747,115,792.65
（2）现金等价物
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2016 年年度报告
项 目 期末余额 年初余额
（3）期末现金及现金等价物余额 131,153,159,354.26 178,023,172,588.34
其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现
金等价物
(五十八) 受托客户资产管理业务
项 目 期末余额 年初余额
银行存款—受托管理客户存款 208,901,710.72 520,561,857.20
结算备付金—受托管理客户备付金 2,484,469,109.88 4,664,940,670.99
存出与托管客户资金 6,843,951,254.48 8,499,287,062.53
应收款项 1,124,520,156.16 855,365,611.17
受托投资 835,566,924,741.29 406,088,070,547.78
其中：投资成本 839,656,315,612.22 412,732,554,537.45
已实现未结算损益（注） -4,089,390,870.93 -6,644,483,989.67
代理业务资产总计 846,228,766,972.53 420,628,225,749.67
受托资金 843,117,854,895.06 420,238,652,195.07
应付款项 3,110,912,077.47 260,952,263.30
其他负债 128,621,291.30
代理业务负债总计 846,228,766,972.53 420,628,225,749.67
注：“已实现未结算损益”亏损为正数，盈利为负数。
(五十九) 所有权或使用权受到限制的资产
项 目 期末账面价值 受限原因
货币资金 1,803,289,985.69 详见附注七、（一）3
融出资金 5,609,655,000.00 详见附注七、（四）1
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 37,820,864,954.92 详见附注七、（五）3
买入返售金融资产 6,366,163,095.23 详见附注七、（七）1
可供出售金融资产 3,524,504,935.46 详见附注七、（十一）4
固定资产 36,263,642.51 详见附注七、（十六）3
其他资产-长期应收款 26,282,711,396.83 详见附注七、（二十）5
合 计 81,443,453,010.64
八、 合并范围的变更
(一) 非同一控制下企业合并
公司本期无通过非同一控制下企业合并取得的子公司。
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2016 年年度报告
(二) 同一控制下企业合并
公司本期无通过同一控制下企业合并取得的子公司。
(三) 其他原因的合并范围变动
1、新设子公司
单位：万元
名 称 期末净资产 本期净利润
西安航天军民融合先导基金有限公司 15,075.39 75.39
海通齐东（威海）股权投资基金管理有限公司 910.65 -89.35
广东省海通粤科投资管理有限公司 299.52 -0.48
海通众投金融服务（上海）有限责任公司 4,384.79 -615.21
合肥海通兴泰新兴产业投资管理有限公司 299.89 -0.06
海通昆仑股权投资管理（上海）有限公司 1,897.44 -126.65
Haitong International Holdings (Australia) Pty Ltd. 0.05
Haitong International Securities (Australia) Pty Ltd. -17.88 -17.88
Haitong Unitrust No.1 Limited 463.23 463.23
2、注销子公司
海通银行注销 1 家子公司 Haitong & Company (UK) Limited，处置日公司享有的
净资产份额为欧元 303 万元。
海通国际控股有限公司注销 1 家子公司深圳海通开兆投资咨询有限公司，处置日
公司享有的净资产份额为港币 853 万元。
3、结构化主体或通过受托经营等方式形成控制权的经营实体
公司对由子公司作为管理人的结构化主体，综合考虑合并报表范围内的公司合计
享有这些结构化主体的可变回报，或承担的风险敞口等因素，认定将 19 个结构
化主体纳入合并报表范围。
本年新增 8 个结构化主体纳入合并报表范围；因持有份额变化等原因丧失控制权
减少 15 个结构化主体。
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2016 年年度报告
九、 在其他主体中的权益
(一) 在子公司中的权益
1、 企业集团的构成
期末实际 持股比例(%) 表决权比例(%)
子公司全称 注册及营业地 注册资本 业务性质 取得方式
出资额 直接 间接 直接 间接
海富通基金管理有限公司 上海 RMB15,000 万元 基金管理 RMB6,700 万元 51 51 设立或投资等方式
海富通资产管理(香港)有限公司 香港 HK$6,000 万元 资产管理 HK$6,000 万元 51 100 设立或投资等方式
上海富诚海富通资产管理有限公司 上海 RMB10,000 万元 资产管理 RMB10,000 万元 51 100 设立或投资等方式
海富产业投资基金管理有限公司 上海 RMB10,000 万元 基金管理 RMB6,365 万元 67 67 设立或投资等方式
海通开元投资有限公司 上海 RMB1,065,000 万元 股权投资 RMB1,065,000 万元 100 100 设立或投资等方式
海通吉禾股权投资基金管理有限责任公司 上海 RMB5,000 万元 股权投资管理 RMB2,550 万元 51 51 设立或投资等方式
海通创新资本管理有限公司 上海 RMB5,000 万元 投资管理 RMB2,550 万元 51 51 设立或投资等方式
海通创意资本管理有限公司 上海 RMB12,000 万元 股权投资管理 RMB6,390 万元 53.25 53.25 设立或投资等方式
海通新能源股权投资管理有限公司 上海 RMB 5,000 万元 股权投资管理 RMB 2,550 万元 51 51 设立或投资等方式
辽宁海通新能源低碳产业股权投资基金有限公司 沈阳 RMB 100,000 万元 股权投资 RMB51,000 万元 51 51 设立或投资等方式
海通并购资本管理（上海）有限公司 上海 RMB10,000 万元 投资业务 RMB5,100 万元 51 51 设立或投资等方式
上海海通旭禹股权投资有限公司 上海 RMB 50,000 万元 股权投资 RMB 50,000 万元 100 100 设立或投资等方式
西安海通安元投资管理有限公司 西安 RMB 500 万元 股权投资 RMB 350 万元 35.70 70 设立或投资等方式
杭州辽通鼎能股权投资合伙企业（有限合伙） 杭州 RMB 39,250 万元 股权投资 RMB 25,050 万元 32.55 63.82 设立或投资等方式
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2016 年年度报告
期末实际 持股比例(%) 表决权比例(%)
子公司全称 注册及营业地 注册资本 业务性质 取得方式
出资额 直接 间接 直接 间接
杭州辽通投资管理有限公司 上海 RMB 100 万元 股权投资 RMB 50 万元 51 100 设立或投资等方式
海通新创投资管理有限公司 上海 RMB 5,000 万元 股权投资 RMB 600 万元 60 60 设立或投资等方式
上海海通创世投资管理有限公司 上海 RMB 100 万元 股权投资 RMB 100 万元 53.25 100 设立或投资等方式
西安航天军民融合先导基金有限公司 西安 RMB 15,000 万元 投资服务 RMB 10,000 万元 66.67 66.67 设立或投资等方式
海通齐东（威海）股权投资基金管理有限公司 山东 RMB 1,000 万元 股权投资 RMB 600 万元 60 60 设立或投资等方式
广东省海通粤科投资管理有限公司 深圳 RMB 1,000 万元 股权投资 RMB 153 万元 51 51 设立或投资等方式
海通众投金融服务（上海）有限责任公司 上海 RMB10,000 万元 金融服务 RMB 5,000 万元 100 100 设立或投资等方式
RMB1,000 万元 RMB 300 万元
合肥海通兴泰新兴产业投资管理有限公司 安徽 股权投资 100 100 设立或投资等方式
RMB2,000 万元 RMB1,100 万元
海通昆仑股权投资管理（上海）有限公司 上海 投资管理 55 55 设立或投资等方式
海通创新证券投资有限公司 上海 RMB350,000 万元 投资管理 RMB350,000 万元 100 100 设立或投资等方式
上海海通证券资产管理有限公司 上海 RMB220,000 万元 证券资产管理 RMB220,000 万元 100 100 设立或投资等方式
海通国际控股有限公司
香港 HK$885,000 万元 投资业务 HK$885,000 万元 100 100 设立或投资等方式
(原名海通(香港)金融控股有限公司)
Haitong International Finance Holdings Limited 英属维尔京群岛 US$50,000 元 暂无业务 US$1 元 100 100 设立或投资等方式
海通开元国际投资有限公司 香港 HK$10,000 元 投资业务 HK$1 元 100 100 设立或投资等方式
Haitong Innovation International Capital Management Co.,Ltd 开曼群岛 US$50,000 元 投资业务 US$20,000 元 100 100 设立或投资等方式
Haitong Capital International Invertment Fund L.P. 开曼群岛 US$3,901 万元 投资业务 US$3,901 万元 100 100 设立或投资等方式
上海海通创新成长股权投资基金合伙企业（有限合伙） 上海 US$3,501 万元 投资业务 US$3,501 万元 100 100 设立或投资等方式
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2016 年年度报告
期末实际 持股比例(%) 表决权比例(%)
子公司全称 注册及营业地 注册资本 业务性质 取得方式
出资额 直接 间接 直接 间接
仪征海之创管理咨询有限公司 江苏仪征 US$3,900 万元 投资业务 US$3,490 万元 100 100 设立或投资等方式
Haitong International Strategic Investment Europe Limited 英属维尔京群岛 US$50,000 元 投资业务 US$1 元 100 100 设立或投资等方式
Haitong International Global Strategic Investment Limited 开曼群岛 US$50,000 元 投资业务 US$1 元 100 100 设立或投资等方式
Haitong International Finance Holdings 2015 Limited 英属维尔京群岛 US$50,000 元 暂无业务 US$1 元 100 100 设立或投资等方式
海通证券研究（香港）有限公司 香港 HK$1 元 暂无业务 HK$1 元 100 100 设立或投资等方式
海通期货有限公司 上海 RMB130,000 万元 期货代理 RMB136,919.18 万元 66.667 66.667 非同一控制下企业合并
上海海通资源管理有限公司 上海 RMB20,000 万元 资源管理 RMB20,000 万元 66.667 100 非同一控制下企业合并
海通期货香港有限公司 香港 HK$3,000 万元 期货经纪 HK$3,000 万元 66.667 100 非同一控制下企业合并
海通国际证券集团有限公司 百慕达 HK$53,365 万元 投资控股 HK$1,251,655 万元 61.78 61.78 非同一控制下企业合并
海通资产管理(香港)有限公司(注 1) 香港 HK$2,000 万元 证券业务 HK$2,000 万元 61.78 100 非同一控制下企业合并
海通融资(香港)有限公司(注 1) 香港 HK$1,000 万元 企业融资 HK$1,000 万元 61.78 100 非同一控制下企业合并
海通国际资产管理有限公司(注 1) 香港 HK$1,300 万元 证券业务 HK$1,300 万元 61.78 100 非同一控制下企业合并
海通国际金业有限公司(注 1) 香港 HK$700 万元 证券业务 HK$700 万元 61.78 100 非同一控制下企业合并
海通国际资本有限公司(注 1) 香港 HK$2,000 万元 咨询服務 HK$2,000 万元 61.78 100 非同一控制下企业合并
海通国际顾问有限公司(注 1) 香港 HK$500 万元 咨询服务 HK$500 万元 61.78 100 非同一控制下企业合并
海通国际信贷有限公司(注 1)
香港 HK$600 万元 投资控股 HK$600 万元 61.78 100 非同一控制下企业合并
（原名为海通国际資產管理代理人有限公司）
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2016 年年度报告
期末实际 持股比例(%) 表决权比例(%)
子公司全称 注册及营业地 注册资本 业务性质 取得方式
出资额 直接 间接 直接 间接
HK$300,000,002 元 HK$300,000,002 元
(无投票权递延股 (无投票权递延股
海通国际财务有限公司(注 1) 香港 证券业务 61.78 100 非同一控制下企业合并
HK$100,700,001 元) HK$100,7
