创业环保2017年年度报告

2017 年年度报告
公司代码：600874                        公司简称：创业环保
            天津创业环保集团股份有限公司
                  2017 年年度报告
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                                        重要提示
一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，
   不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
二、 未出席董事情况
  未出席董事职务       未出席董事姓名      未出席董事的原因说明       被委托人姓名
                                          因公无法出席本次董事
    董事                安品东        会，委托董事付亚娜女士         付亚娜
                                          代为表决
三、 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。
四、 公司负责人刘玉军、主管会计工作负责人彭怡琳及会计机构负责人（会计主管人员）刘涛声
   明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
     经普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）及罗兵咸永道会计师事务所分别进行的审计
工作，2017 年度归属于母公司的净利润为人民币 50,825 万元，减去根据《中华人民共和国公司
法》和本公司《章程》的有关规定提取的法定盈余公积金人民币 3,498 万元，加上年初未分配利
润 247,311 万元，减去 2017 年已分配的 2016 年度现金股利 13,559 万元，本年度实际可供股东分
配利润为人民币 281,079 万元。
     因公司 A 股非公开发行的申请已经获得中国证监会的核准批文，目前相关募集资金发行工作
正在推进中。从公司长远发展、股东利益以及 A 股非公开发行批文有效期等因素综合考虑，公司
2017 年度暂不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本。
     该分配预案需提交 2017 年年度股东大会审议。
六、 前瞻性陈述的风险声明
□适用 √不适用
七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况
否
八、   是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
否
九、   重大风险提示
无
十、 其他
√适用 □不适用
本年度报告中涉及的财务数字如无特殊说明，所指币种均为人民币。
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                                                               目录
第一节     释义..................................................................................................................................... 4
第二节     公司简介和主要财务指标 ................................................................................................. 5
第三节     公司业务概要..................................................................................................................... 8
第四节     经营情况讨论与分析....................................................................................................... 10
第五节     重要事项........................................................................................................................... 25
第六节     普通股股份变动及股东情况 ........................................................................................... 37
第七节     优先股相关情况............................................................................................................... 42
第八节     董事、监事、高级管理人员和员工情况 ....................................................................... 43
第九节     公司治理........................................................................................................................... 51
第十节     公司债券相关情况........................................................................................................... 56
第十一节   财务报告........................................................................................................................... 60
第十二节   备查文件目录................................................................................................................. 172
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                                 第一节          释义
一、 释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
常用词语释义
本集团、集团公司、本公司、              指               天津创业环保集团股份有限公
公司                                                     司，包含母公司和合并报表范
                                                         围内子公司
子公司                                   指              合并报表范围内的子公司
母公司                                   指              本集团不包含子公司的母公司
天津城投、城投集团                       指              天津城市基础设施建设投资集
                                                         团有限公司
天津市政投资、市政投资                   指              天津市政投资有限公司
渤海化工                                 指              天津渤海化工（集团）股份有
                                                         限公司
天津市建委                               指              天津市城乡建设委员会
海河公司                                 指              天津市海河建设发展投资有限
                                                         公司
天津环境投资                             指              天津市环境建设投资有限公司
佳源兴创                                 指              天津佳源兴创新能源科技有限
                                                         公司
乐城置业                                 指              天津乐城置业有限公司
元易诚公司                               指              天津元易诚商业运营管理有限
                                                         公司
地铁公司                                 指              天津市地下铁道集团有限公司
排水公司                                 指              天津市排水公司
地铁资源                                 指              天津地铁资源投资有限公司
天津子牙投资                             指              天津子牙循环经济产业投资发
                                                         展有限公司
中水公司                                 指              天津中水有限公司
贵州公司                                 指              贵州创业水务有限公司
创业建材                                 指              天津创业建材有限公司
宝应公司                                 指              宝应创业水务有限责任公司
曲靖公司                                 指              曲靖创业水务有限公司
阜阳公司                                 指              阜阳创业水务有限公司
杭州公司                                 指              杭州天创水务有限公司
香港公司                                 指              天津创业环保（香港）有限公
                                                         司
文登公司                                 指              文登创业水务有限公司
静海公司                                 指              天津静海创业水务有限公司
西安公司                                 指              西安创业水务有限公司
凯英公司                                 指              天津凯英科技发展股份有限公
                                                         司
安国公司                                 指              安国创业水务有限公司
武汉公司                                 指              武汉天创环保有限公司
创环公司                                 指              天津创环水务有限公司
子创公司                                 指              天津子创工程投资有限公司
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津宁创环公司                              指             天津津宁创环水务有限公司
佳源天创                                  指             天津佳源天创新能源科技有限
                                                         公司
佳源盛创                                  指             天津佳源盛创新能源科技有限
                                                         公司
山东公司                                  指             山东创业环保科技发展有限公
                                                         司
克拉玛依公司                              指             克拉玛依天创水务有限公司
佳源滨创                                  指             天津佳源滨创新能源科技有限
                                                         公司
颍上公司                                  指             颍上创业水务有限公司
长沙公司                                  指             长沙天创水务有限公司
临夏公司                                  指             临夏市创业水务有限公司
安徽公司                                  指             安徽创业水务有限公司
大连春柳河公司                            指             大连春柳河水质净化有限公司
国际机械                                  指             天津国际机械有限公司
金融城物业公司                            指             天津金融城物业管理有限公司
管网公司                                  指             天津城市道路管网配套建设投
                                                         资有限公司
地铁集团                                  指             天津市地下铁道集团有限公司
地铁建设                                  指             天津地铁建设发展有限公司
华北地区                                  指             包含天津中心城区东郊、咸阳
                                                         路、津沽、北仓四座污水处理
                                                         厂及山东公司、安国公司、静
                                                         海公司、津宁创环公司
西南地区                                  指             包含贵州公司和曲靖公司
西北地区                                  指             包含西安公司、克拉玛依公司
                                                         巴彦淖尔金晟源公司、临夏公
                                                         司
华中地区                                  指             包含阜阳公司、武汉公司、颍
                                                         上公司和长沙公司
华东地区                                  指             包含杭州公司和宝应公司
东北地区                                  指             大连春柳河公司
                     第二节     公司简介和主要财务指标
一、 公司信息
公司的中文名称                       天津创业环保集团股份有限公司
公司的中文简称                       创业环保
公司的外文名称                       Tianjin Capital Environmental Protection Group
                                     Company Limited
公司的外文名称缩写                   TCEPC
公司的法定代表人                     刘玉军
二、 联系人和联系方式
                 董事会秘书            本公司香港秘书           证券事务代表
  姓名               牛波                  曹尔容                   郭凤先
联系地址 天津市南开区卫津南路76号    香港中环环球大厦22楼 天津市南开区卫津南路76号
                                        5 / 172
                                      2017 年年度报告
         创业环保大厦                                               创业环保大厦
  电话         86-22-23930128                852-21629620                 86-22-23930128
  传真         86-22-23930126                852-25010028                 86-22-23930126
电子信箱     [e-mail]               [e-mail]             [e-mail]
三、 基本情况简介
公司注册地址                              天津市和平区贵州路45号
公司注册地址的邮政编码
公司办公地址                              天津市南开区卫津南路76号创业环保大厦
公司办公地址的邮政编码
公司网址                                  http://www.tjcep.com
电子信箱                                  [e-mail]
四、 信息披露及备置地点
公司选定的信息披露媒体名称             《上海证券报》
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn
公司年度报告备置地点                   天津市南开区卫津南路76号创业环保大厦18楼董事
                                       会办公室
五、 公司股票简况
                                       公司股票简况
      股票种类        股票上市交易所     股票简称         股票代码             变更前股票简称
A股                 上海证券交易所 创业环保           600874                 渤海化工
H股                 香港联合交易所有 天津创业环保股份 01065                  天津渤海
                    限公司
六、 其他相关资料
                               名称                   普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）
公司聘请的会计师事务所（境     办公地址               上海市黄浦区湖滨路 202 号领展企业广场 2
内）                                                  座普华永道中心 11 楼
                               签字会计师姓名         李军 宋以晶
                               名称                   罗兵咸永道会计师事务所
公司聘请的会计师事务所（境
                               办公地址               香港中环太子大厦 22 楼
外）
                               签字会计师姓名         郑广安
七、 近三年主要会计数据和财务指标
(一) 主要会计数据
                                                                     单位：万元 币种：人民币
                                                                    本期比上年
          主要会计数据               2017年             2016年                      2015年
                                                                    同期增减(%)
营业收入                            214,834.1           195,866.6           9.68    193,420.6
归属于上市公司股东的净利润           50,825.1            44,316.8         14.69      33,053.7
归属于上市公司股东的扣除非经         46,887.7            40,683.3         15.25      29,723.7
常性损益的净利润
经营活动产生的现金流量净额           91,205.2            40,367.0        125.94     231,067.9
                                            6 / 172
                                      2017 年年度报告
                                                                       本期末比上
                                    2017年末            2016年末       年同期末增     2015年末
                                                                         减（%）
归属于上市公司股东的净资产          511,704.0            474,437.7            7.85     440,111.5
总资产                            1,245,289.0          1,064,089.7           17.03   1,004,930.2
(二)    主要财务指标
                                                                     本期比上年同
       主要财务指标               2017年               2016年                         2015年
                                                                       期增减(%)
基本每股收益（元／股）                 0.36                 0.31             16.13         0.23
稀释每股收益（元／股）                 0.36                 0.31             16.13         0.23
扣除非经常性损益后的基本每             0.33                 0.29             13.79         0.21
股收益（元／股）
加权平均净资产收益率（%）             10.33                 9.71     增加0.62个百          7.73
                                                                             分点
扣除非经常性损益后的加权平             9.53                 8.91     增加0.62个百          6.95
均净资产收益率（%）                                                          分点
报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明
□适用 √不适用
八、 境内外会计准则下会计数据差异
(一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东
     的净资产差异情况
□适用 √不适用
(二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的
     净资产差异情况
□适用 √不适用
(三) 境内外会计准则差异的说明：
□适用 √不适用
九、 2017 年分季度主要财务数据
                                                                       单位：万元 币种：人民币
                               第一季度     第二季度                 第三季度       第四季度
                             （1-3 月份） （4-6 月份）             （7-9 月份）  （10-12 月份）
营业收入                         48,807.1     49,856.4                 56,318.1         59,852.5
归属于上市公司股东的净利润       11,924.9     13,580.9                 15,503.7          9,815.6
归属于上市公司股东的扣除非
                                  11,852.5              12,217         15,544.6         7,273.6
经常性损益后的净利润
经营活动产生的现金流量净额         8,804.4             23,609.1         9,091.5        49,700.2
季度数据与已披露定期报告数据差异说明
□适用 √不适用
                                             7 / 172
                                    2017 年年度报告
十、 非经常性损益项目和金额
√适用 □不适用
                                                                 单位:万元 币种:人民币
          非经常性损益项目               2017 年金额      2016 年金额     2015 年金额
非流动资产处置损益                                -8.2             -68.1           0.4
计入当期损益的政府补助，但与公司正常          5,343.3          4,336.0         4,113.7
经营业务密切相关，符合国家政策规定、
按照一定标准定额或定量持续享受的政
府补助除外
除上述各项之外的其他营业外收入和支                -72.6          773.6           407.4
出
少数股东权益影响额                                -9.5          -147.6           -61.1
所得税影响额                                  -1,315.6        -1,260.4        -1,130.4
                合计                           3,937.4         3,633.5         3,330.0
十一、 采用公允价值计量的项目
□适用 √不适用
十二、 其他
□适用 √不适用
                              第三节     公司业务概要
一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明
（一）公司所从事的主要业务及经营模式
    与 2016 年相比，2017 年本公司主要业务没有发生重大变化，仍以水务业务及新能源供冷供
热业务为主。水务业务包括传统的污水处理、自来水供水及再生水业务。
    1、水务业务
    （1）污水处理业务。截至报告期末，本公司拥有污水处理项目总规模 471.3 万立方米/日，
其中权益类项目总规模 413 万立方米/日，比报告期初增加 46 万立方米/日；委托运营类项目规模
58.3 万立方米/日，比上年度略有减少。本公司污水处理业务以天津中心城区四座污水处理厂为
起点，目前已经扩展到华北、华中、华南、西北等地的 15 个省市，由 23 个项目公司进行专业运
营管理。
    公司权益类污水处理项目经营模式仍以 BOT、TOT、PPP 为主，与上年度相比没有变化。
    （2）自来水供水业务。本公司自来水业务规模 28.5 万立方米/日，比报告期初增加 8.5 万立
方米/日，主要分布在云南曲靖、内蒙古巴彦淖尔，以 BOT、TOT 模式经营。
    （3）再生水业务。本公司再生水业务规模 35.5 万立方米/日，比报告期初增加 11.5 万立方
米/日，主要分布在天津、安徽阜阳、内蒙古巴彦淖尔。
    公司再生水业务包括再生水的生产、销售业务及再生水管道接驳工程建设业务，再生水的生
产及销售采取产、供、销一体化模式，按照政府指导价收取再生水售水收入；再生水管道接驳工
程业务经营模式为按照政府相关规定，承揽再生水管道接驳工程，收取工程建设费用。与上年度
相比没有发生重大变化。
    2、新能源供冷供热业务
    新能源供冷供热业务主要分布在天津地区，服务总面积 200 万平方米，报告期内以既有项目
的运营、建设为主，没有新增项目。仍以 BOT 模式经营，与上年度相比没有变化。
    3、其他业务
    基于综合环境服务商的战略目标，为提升综合环境服务能力，在巩固基础水务业务的同时，
本公司坚持以科技为引领，向水务业务产业链两端延伸，研发污水厂全过程除臭等专利技术及产
                                        8 / 172
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品，并向市场推广；以自主技术为支持，向工业废水、污泥处理领域迈进，拓展业务范围。本公
司附属子公司凯英公司，作为公司科研成果转化的平台，承担上述业务的发展。
    另外，公司自 2015 年起开展环境污染第三方治理业务。截至报告期末，公司在山东临沂地区
开发两个危废处置项目，以焚烧、物化、安全填埋等方式处理沂水、郯城化工园区内的工业危险
废物，总规模 8 万吨/年，目前正在建设期。
（二）行业情况说明
      （1）综合环境服务成为市场主流需求
      经过多年的发展，城镇污水处理率不断提升，污水处理标准不断提高。最新修订的《水污染
防治法》表明，未来对综合水环境质量的要求会越来越高；国家《“十三五”全国城镇污水处理
及再生利用建设规划》等相关行业政策，在城镇污水处理设施建设、水资源综合利用、海绵城市
建设等多方面采取行动，提升水环境质量。因此，单纯的污水处理将向以提升及保证水环境质量
的水环境综合治理、提高水的综合利用转变，水环境综合治理项目将成为水务行业发展的一大趋
势。同时，随着农村生态文明建设的发展需求，农村水环境综合治理也将成为水务行业新的发展
领域。
    2017 年，国家出台多项环保政策，涉及水、大气、土壤等多方面的环境综合治理，“十九
大”报告更是对生态文明建设和环境保护提出了一系列新目标、新部署、新要求，因此未来环保
产业孕育巨大的机遇和挑战。
    本公司未来将在充分发挥水务项目运营能力、确保水处理质量的同时，还将重点关注污泥处
置、再生水利用、海绵城市建设、水环境修复等领域，提升水环境综合治理能力；同时在固废处
理、垃圾处理、土壤修复等领域持续开展业务，提升综合环境服务能力。
    （2）PPP 商业模式进一步规范
    近年来，环保产业中的 PPP 快速发展，为进一步对其进行规范，国家多个部门先后发布《关
于政府参与的污水、垃圾处理项目全面实施 PPP 模式的通知》、《关于规范政府和社会资本合作
(PPP)综合信息平台项目库管理的通知》等文件，要求政府参与的污水、垃圾处理项目全面实施政
府和社会资本合作(PPP)模式，规范 PPP 项目管理，加强 PPP 风险管控。PPP 模式的规范，进而有
利于环保产业的健康发展。
    （3）市场竞争日益激烈
    目前，国内实力较强的环保企业积极参与环保项目的角逐，凭借技术、资本等能力，通过兼并、
收购等模式快速发展，市场竞争激烈。本公司将充分发挥自身优势，积极参与市场竞争。
二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明
□适用 √不适用
三、报告期内核心竞争力分析
√适用 □不适用
    本集团核心竞争能力主要体现在以下四个方面：（1）安全、稳定、达标、高效的运营能力；（2）
实用、领先、灵活、持续的研发能力；（3）专业、尽责、合作、创新的员工团队；（4）诚信、担
当、规范、稳健的企业信誉。上述四项核心竞争力相辅相成，企业诚信、员工用心，技术创新最
终使客户放心，形成良好的创业环保品牌影响力。
      经过 2017 年的发展，公司进一步巩固自身优势，全面提升竞争能力。在市场开拓方面，取得
积极进展，获得巴彦淖尔污水处理再生水回用及供水一体化 PPP 项目等多个水处理项目，分布在
内蒙、甘肃、大连等地，扩大了在全国范围内的战略布局。在资本运作方面，于 2018 年 2 月 1
日，本公司拟进行的非公开发行 A 股股票事宜已获得中国证监会的批准，股权融资工作取得了重
要进展；经过多方努力，子公司凯英公司已在新三板正式挂牌，截至本报告日已引入战略投资人。
在业务发展方面，巩固主营业务的基础上，持续关注新能源、危险废弃物处理等环境服务领域。
此外，在技术研发方面，也持续通过自主研发与合作研发相结合的方式，积极储备环境治理技术
与新兴环保科技产品。
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                         第四节      经营情况讨论与分析
一、经营情况讨论与分析
    2017年,公司经理层在董事会的领导下，依照2017 年度经营策略及经营计划，继续扎实推进
基础管理、科技研发、市场开发等工作的创新和深化,稳步做好以下工作：
    1、充分发挥运营优势，确保项目运行质量和收益
    随着《水污染防治法》的修订，地方政府对提升和保证水环境质量的需求会愈加明确，水务
项目的达标稳定运行是水环境质量的基础保障。本公司充分利用运营和技术优势，一方面确保既
有项目高质量的提标建设，一方面保证项目达标稳定运行，同时做好项目的特许经营协议维护工
作，确保项目预期收益水平。
    2、加大市场开发力度，扩大水务业务规模
    报告期内，公司调整设立市场营销中心，集中力量进行市场拓展。2017年先后取得了内蒙古
巴彦淖尔市污水处理再生水回用及供水一体化PPP项目等多个水务PPP项目，新增污水处理规模46
万吨/日，新增供水规模8.5万吨/日、新增再生水规模11.5万吨/日，在提升水务项目业务规模的
同时，实现了集团区域发展的又一轮突破，填补了集团公司水务业务布局在辽宁、甘肃、内蒙古
的空白。
    3、大力发展战略新业务，逐步提升综合环境服务能力
    报告期内，公司在巩固及发展基础的水务业务同时，大力发展战略新业务。公司山东沂水危
废处置项目工程前期工作进度取得了一定进展，同时获得了规模同为4万吨/年的山东郯城危废处
置项目，同时积极推进了污水源热泵、电供暖、污水综合治理一体化设备、海绵城市建设等战略
新业务。
    4、推进直接融资工作，为业务发展提供支持
    公司非公开发行A股股票事项已经获得中国证监会无条件审核通过，目前正在筹备发行工作，
将为公司水务项目、新能源项目建设提供资金支持，为公司的快速发展补充力量。
    公司所属子公司凯英公司已成功在全国中小企业股份转让系统挂牌，并成功引入战略投资者，
为凯英公司未来发展提供助力和空间。
    5、继续推进研发工作，努力实现科技引领的作用
    报告期内，公司持续强化科技研发工作，自主研发的土壤/固废修复调理剂获得一项实用新型
专利，申报受理两项发明专利，为公司进入土壤修复业务领域奠定了技术基础。
二、报告期内主要经营情况
1、报告期内总体经营成果分析
   2017 年，本集团实现营业收入 214,834 万元，比上年度增长 9.68%；营业成本 129,117 万元，
比上年度增长 12.27%；实现归属于母公司净利润 50,825 万元，比上年度增加 14.69%。净利润增
加主要原因是：主营业务中污水处理业务收入较上年同期增加，同时由于汇兑收益增加本期财务
费用比上年同期减少。
2、 主营业务情况分析
   报告期内，本集团主营业务类型与上年度相比没有重大变化，仍以污水处理及污水厂建设、再
生水业务、自来水供水、新能源供冷供热业务、道路收费业务、科技成果转化业务为主。实现主
营业务收入 193,193 万元，比上年度增加 8.91%。
3、 其他业务情况分析
   本集团其他业务主要包括以技术服务模式进行的污水处理委托运营业务，以及技术、工程咨询
类业务，报告期内实现其他业务收入 21,641 万元，比上年度增加 17.07%。
(一)    主营业务分析
                           利润表及现金流量表相关科目变动分析表
                                                                单位:万元 币种:人民币
             科目                     本期数          上年同期数       变动比例（%）
营业收入                                214,834.1         195,866.6               9.68
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营业成本                                129,117.1         115,001.2              12.27
销售费用                                     646.7            996.4             -35.10
管理费用                                  13,974.9         11,648.1              19.98
财务费用                                  10,033.9         15,166.6             -33.84
资产减值损失                               2,192.8          5,205.7             -57.88
其他收益                                  18,527.0              0.0             100.00
投资收益                                      40.0           -364.0             110.99
营业外收入                                   387.0         19,429.5             -98.01
营业外支出                                   197.5            126.0              56.75
少数股东损益                               1,094.4          2,473.8             -55.76
经营活动产生的现金流量净额                91,205.2         40,367.0             125.94
投资活动产生的现金流量净额              -50,715.1         -14,248.0           -255.95
筹资活动产生的现金流量净额                30,766.8        -40,864.5             175.29
研发支出                                     425.5            314.1              35.47
1、营业收入变动原因说明:主要是污水处理收入及中水配套工程收入较上年同期增加。
2、营业成本变动原因说明:主要是业务量增加，成本增加。
3、销售费用变动原因说明:主要是人员经费减少。
4、管理费用变动原因说明:主要是业务量增加，人员费用增加。
5、财务费用变动原因说明:主要是本期汇兑收益增加，同时通过调整存量贷款利率等措施，利息
支出较上年同期减少。
6、资产减值损失变动原因说明：主要是本期计提的坏账损失和其他流动资产减值准备小于上年同
期。
7、其他收益变动原因说明：根据最新的企业会计准则要求，本期将与日常活动相关的政府补助由
“营业外收入”科目调入“其他收益”科目。
8、投资收益变动原因说明:主要是 2016 年底对天津国际机械有限公司全额计提减值准备后，本期
不再确认对其的投资损失。本期发生额为收到的天津北方人才港股份有限公司 40 万元股利分红。
9、营业外收入变动原因说明: 根据最新的企业会计准则要求，本期将与日常活动相关的政府补助
由“营业外收入”科目调入“其他收益”科目。
10、营业外支出变动原因说明: 主要是缴纳的土地使用税的滞纳金。
11、少数股东损益变动原因说明:主要是非全资子公司本期净利润减少。
12、经营活动产生的现金流量净额变动原因说明: 本期高于上年同期，主要是本期母公司收到的
污水处理服务费高于上年同期。
13、投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:主要是本期公司各类工程项目投资支出高于上年
同期。
14、筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明: 主要是本期借款额高于上年同期，同时还款额
小于上年同期。
15、研发支出变动原因说明:主要是根据本年的研发计划，资金支出增加。
1. 收入和成本分析
√适用 □不适用
    报告期内，本集团营业收入 214,834 万元，主要来源于主营业务，包括污水处理、自来水供
水、再生水业务及新能源供冷供热业务等，共实现收入 193,193 万元，占集团公司营业收入的
89.93%。其中污水处理及污水厂建设业务实现收入 141,249 万元，比上年度增加 3.64%，主要由
于部分子公司污水处理项目提标改造完成后污水处理服务费单价提高和新增加水务项目的影响；
再生水业务实现收入 30,090 万元，比上年度增加 59.53%，主要因售水量增大和中水配套工程结
算量增加；自来水供水业务实现收入 6,740 万元，与上年基本持平；新能源供冷供热业务，收入
7,125 万元，与上年度基本持平；道路收费业务，实现收入 6,266 万元，与上年度基本持平。
    报告期内，公司主营业务在努力拓展市场的同时，继续加强项目运营工作，包括成本控制及
协议维护等，尽量降低运营成本，及时调整污水处理服务费单价，保证项目收益。
                                        11 / 172
                                      2017 年年度报告
(1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况
                                                                  单位:万元 币种:人民币
                                 主营业务分行业情况
                                                      营业收入     营业成本    毛利率比
  分行业       营业收入    营业成本       毛利率（%） 比上年增     比上年增    上年增减
                                                      减（%）      减（%）       （%）
污水处理         141,249       86,080         39.06       3.64         8.48    减少 2.72
及污水处                                                                       个百分点
理厂建设
业务
再生水业          30,090       18,188           39.55     59.53        36.34   增加 10.27
务                                                                               个百分点
道路收费           6,266          712           88.64     -1.91         0.00   减少 0.21
业务                                                                             个百分点
自来水供           6,740        4,900           27.30      0.82        -0.26   增加 0.79
水业务                                                                           个百分点
供冷供热           7,125        4,886           31.42     -0.64         9.67   减少 6.45
业务                                                                             个百分点
科研成果           1,620        1,920          -18.52      1.57        59.20   减少 42.91
转化（注 1）                                                                     个百分点
其他（注 2）         103           83           19.42    -73.72       -79.51   增加 22.74
                                                                                 个百分点
                                 主营业务分地区情况
                                                      营业收入     营业成本    毛利率比
  分地区       营业收入    营业成本       毛利率（%） 比上年增     比上年增    上年增减
                                                      减（%）      减（%）       （%）
华北地区         129,044       70,765         45.16       11.09        10.29   增加 0.39
（注 3）                                                                         个百分点
西南地区          11,427        9,913           13.25    -16.35        -0.09   减少 14.12
（注 4）                                                                         个百分点
华东地区          27,025       19,033           29.57     12.24        28.81   减少 9.06
（注 5）                                                                         个百分点
西北地区          14,152       10,410           26.44     10.74        23.15   减少 7.41
（注 6）                                                                         个百分点
其他              11,545        6,648           42.42      7.87        -5.93   增加 8.45
                                                                                 个百分点
注 1：收入、成本均较上年同期增加，由于研发费用和人工费用的增长较高，本期业务出现亏损；
注 2：其他主要指建筑材料及其他零星销售业务，报告期内，由于销售量下降，收入、成本均较
上年同期大幅减少；
注 3：华北地区包含天津地区、安国公司、山东文登公司、山东公司；
注 4：西南地区包含曲靖公司和贵州公司，如剔除调价因素影响，运营收入与上年基本持平；
注 5：华东地区包含杭州公司和宝应公司，杭州公司污水厂完成提标改造工程，污水处理服务费
单价上调，收入增加，同时由于出水标准提高，运营成本增加；
注 6：西北地区包含西安公司、克拉玛依公司和临夏公司，因新增克拉玛依项目运营新增收入和
西安公司水量略增，收入增加，运营成本增加。
                                          12 / 172
                                     2017 年年度报告
主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明
□适用 √不适用
(2). 产销量情况分析表
□适用 √不适用
(3). 成本分析表
                                                                                 单位：万元
                                      分行业情况
                                                              本期金额
    成本               本期占               上年同期
分行              本期金             上年同                   较上年同          情况
    构成               总成本               占总成本
  业                额               期金额                   期变动比          说明
    项目               比例(%)              比例(%)
                                                                例(%)
       人工       11,725     10.04   11,301         10.83          3.75
       能源
       消耗
                  19,767     16.93   19,786         18.96        -0.10
       （电
       费）
                                                                          主要是由于污水处
污水
                                                                          理厂提标改造后，出
处理   材 料
                   7,664      6.56    5,032            4.82      52.31    水水质标准提高，同
及污   消耗
                                                                          时污水处理量增加，
水处
                                                                          材料消耗增加。
理厂
       折旧
建设
       及摊       27,093     23.20   25,296         24.23         7.10
       销
       其余
       制造       19,831     16.98   17,933         17.18        10.58
       费
       小计       86,080     73.72   79,348         76.02         8.48
       人工          776      0.66      715          0.69         8.53
       能源
       消耗
                     392      0.34       421           0.40      -6.89
       （电
       费）
       材料
                   2,673      2.29    2,653            2.54       0.75
自来   消耗
  水   折旧
       及摊          982      0.84       989           0.95      -0.71
       销
       其余
                                                                          主要是自来水厂维
       制造           77      0.07       135           0.13     -42.96
                                                                          修费减少。
       费
       小计        4,900      4.20    4,913            4.71      -0.26
       人工        1,548      1.33    1,390            1.33      11.37
再生   能源
水供   消耗
                     817      0.70       764           0.73       6.94
  水   （电
       费）
                                         13 / 172
                                   2017 年年度报告
       材料
                   595      0.51       578           0.55     2.94
       消耗
       折旧
       及摊      3,742      3.20    3,610            3.46     3.66
       销
       其余
                                                                     主要是管网养护维
       制造      1,745      1.49    1,426            1.37    22.37
                                                                     修费增加。
       费
       小计      8,447      7.23    7,768            7.44     8.74
再生   工程
                                                                     管网接驳业务结算
水管   建设      9,741      8.34    5,572            5.34    74.82
                                                                     量增加，成本增加。
网接   成本
  驳   小计      9,741      8.34    5,572            5.34    74.82
       人工        827      0.71      643            0.62    28.62
       能源
       消耗
                 1,909      1.63    1,712            1.64    11.51
       （电
       费）
       材料
                       59   0.05        50           0.05    18.00
能源   消耗
供给   折旧
       及摊      1,502      1.29    1,443            1.38     4.09
       销
       其余
       制造        589      0.50       607           0.58    -2.97
       费
       小计      4,886      4.18    4,455            4.27     9.67
       收费
道路
       管理        712      0.61       712           0.68       0
通行
       费
  费
       小计        712      0.61       712           0.68        0
       人工        784      0.67       580           0.56    35.17   主要是人员增加。
       材料
                                                                     主要是环保设备销
       款、设    1,049      0.90       467           0.45   124.63
科研                                                                 售量增加。
       备款
成果
       其他
转化                                                                 主要是劳务费有所
       制造            87   0.08       159           0.15   -45.28
                                                                     减少。
       费
       小计      1,920      1.65    1,206            1.16    59.20
       产品                                                          本年无管材销售，未
                        0     0        338           0.32     -100
       销售                                                          发生成本支出。
       其它
其他
       制造            83   0.07        67           0.06    23.88
       费
       小计          83     0.07       405          0.38    -79.51
合计            116,769      100   104,379        100.00     11.87
成本分析其他情况说明
□适用 √不适用
                                       14 / 172
                                        2017 年年度报告
(4). 主要销售客户及主要供应商情况
√适用 □不适用
前五名客户销售额 126,121.1 万元，占年度销售总额 58.71%；其中前五名客户销售额中关联方销
售额 0 万元，占年度销售总额 0 %。
前五名供应商采购额 33,295.93 万元，占年度采购总额 27.93%；其中前五名供应商采购额中关联
方采购额 0 万元，占年度采购总额 0%。
其他说明
无
2. 费用
√适用 □不适用
详见上述现金流量表、利润表科目变动分析。
3. 研发投入
研发投入情况表
√适用 □不适用
                                                                                单位：万元
本期费用化研发投入                                                                  375.92
本期资本化研发投入                                                                   49.54
研发投入合计                                                                        425.46
研发投入总额占营业收入比例（%）                                                        0.2
公司研发人员的数量
研发人员数量占公司总人数的比例（%）                                                   7.25
研发投入资本化的比重（%）                                                            11.64
情况说明
□适用 √不适用
4. 现金流
√适用 □不适用
详见上述现金流量表、利润表科目变动分析。
(二)      非主营业务导致利润重大变化的说明
□适用 √不适用
(三)      资产、负债情况分析
√适用 □不适用
1.     资产及负债状况
                                                                                单位：万元
                        本期期末                 上期期末    本期期末金
 项目      本期期末     数占总资    上期期末     数占总资    额较上期期
                                                                              情况说明
 名称        数         产的比例      数         产的比例    末变动比例
                          （%）                    （%）       （%）
货 币      190,567.8        15.30   119,905.8        11.27         58.93   主要是本年度收
                                            15 / 172
                                         2017 年年度报告
资金                                                                       到纪庄子污水厂
                                                                           和再生水厂迁建
                                                                           的土地整理储备
                                                                           补偿款。
应 收          190.0       0.02          40.0              0.00   375.00   主要是本期收到
票据                                                                       新的银行汇票
其 他        9,370.8       0.75       15,087.2             1.42   -37.89   主要是本期收回
应 收                                                                      了项目投标保证
款                                                                         金
其 他        8,544.9       0.69        4,910.7             0.46    74.01   主要为公司资产
流 动                                                                      购置产生待抵扣
资产                                                                       的增值税进项税
                                                                           重分类。
在 建        2,065.7       0.17         439.6              0.04   369.90   主要是本期非特
工程                                                                       许经营项目增加
                                                                           的投资。
其 他       59,843.3       4.81       18,774.4             1.76   218.75   主要是本期支付
非 流                                                                      巴彦淖尔项目投
动 资                                                                      资款 3.8 亿元。
产
短 期       49,900.0       4.01           0.0              0.00   100.00   主要是母公司新
借款                                                                       增的短期借款
应 付          191.2       0.02         143.8              0.01    32.96   主要是本期尚未
股利                                                                       支付的 2016 年度
                                                                           股利。
其 他       62,720.9       5.04       40,811.1             3.84    53.69   主要是增加的项
应 付                                                                      目建设应付款。
款
一 年       87,009.2       6.99       21,232.7             2.00   309.79   主要是将一年内
内 到                                                                      到期的中期票据
期 的                                                                      重分类至一年内
非 流                                                                      到期的非流动负
动 负                                                                      债科目
债
应 付       69,798.4       5.60   139,431.3             13.10     -49.94   主要是将一年内
债券                                                                       到期的中期票据
                                                                           重分类至一年内
                                                                           到期的非流动负
                                                                           债科目
递 延      212,906.4      17.10   144,697.1             13.60      47.14   主要是本年度收
收益                                                                       到纪庄子污水厂
                                                                           和再生水厂迁建
                                                                           的土地整理储备
                                                                           补偿款。
其他说明
无
2.     截至报告期末主要资产受限情况
□适用 √不适用
                                             16 / 172
                                   2017 年年度报告
3.     其他说明
□适用 √不适用
(四)      行业经营性信息分析
√适用 □不适用
   随着《水污染防治法》的修订，水质标准越来越严格，现有污水厂陆续开始升级改造，以适应
更高标准的出水水质标准。出水水质标准的提升，将进一步增加污水厂运行成本。
   《“十三五”全国城镇污水处理及再生利用设施建设规划》，提出到 2020 年底，实现城镇污
水处理设施全覆盖，地级以上城市建成区黑臭水体均控制在 10%以内、城市污泥无害化处置率达
到 75%，城市和县城再生水利用率进一步提高。上述规划目标，给市场提供了很大的机会。
   国务院《关于推进价格机制改革的若干意见》，要求按照“污染付费、公平负担、补偿成本、
合理盈利”的原则，合理提高污水处理收费标准，城镇污水处理收费标准不应低于污水处理和污
泥处理处置成本。
   上述行业政策，给水务行业的企业提供了很大的发展空间，也提出了很大的挑战，作为其中的
一个有着多年水务投资运营经验的企业，公司将竭尽全力扬长避短，抓住机遇，发展壮大。
                                       17 / 172
                                             2017 年年度报告
水务行业经营性信息分析
1.     报告期内产能和开工情况
√适用 □不适用
                   板块                                  产能                    产能利用率(%)
自来水供应                                     20 万立方米/日                                    57.7
污水处理                                       313 万立方米/日                                   97.4
再生水                                         24 万立方米/日                                    47.9
    地区                产能       报告期内新投产规模          在建项目的计划产能     预计投产时间
华北地区          184              0                           35                   2018 年至 2019
                                                                                    年
华中地区       37            0                    19                                2018 年
华东地区       65            0                    0                                 2018 年
西南地区       39            0
西北地区       27            5                    19                    2019 年
东北地区       0             0                    12                    2018 年
本公司中标的巴彦淖尔污水处理再生水回用及供水一体化 PPP 项目，包含污水处理规模 15 万立方
米/日、再生水回用规模 11.5 万立方米/日、供水规模 8.5 万立方米/日，因报告期内未全部完成
股权收购，因此未计入上述规模范围内。
2.     销售信息
√适用 □不适用
                                                                           单位：万元 币种：人民币
板块                    销售收入               成本                  毛利率(%)       同比变化(%)
自来水供应                           6,740                   4,900              27.3           0.79
污水处理                           141,249                  86,080             39.06          -2.81
再生水                               6,121                   8,447           -38.00           18.30
(1).自来水供应板块
1.1 各地区平均水价、定价原则及报告期内调整情况
√适用 □不适用
                                                                           单位：元 币种：人民币
       地区             平均水价          定价原则             报告期内调整情况 调价机制（如有）
曲靖                          1.688   补偿自来水项目           报告期内无调整      采用成本系数调
                                      运营维护成本并                               价法进行价格调
                                      给予合理的投资                               整
                                      回报为原则计算
                                      项目服务价格。
1.2 各客户类型平均水价、定价原则及报告期内调整情况
√适用 □不适用
                                                                            单位：元 币种：人民币
    客户类型              平均水价          定价原则            报告期内调整情况 调价机制（如有）
政府                            1.688   补偿自来水项目          报告期内无调整      采用成本系数调
                                        运营维护成本并                              价法进行价格调
                                        给予合理的投资                              整
                                                 18 / 172
                                     2017 年年度报告
                                   回报为原则计算
                                   项目服务价格。
(2).污水处理板块
2.1 各地区平均水价、定价原则及报告期内调整情况
√适用 □不适用
                                                                   单位：元 币种：人民币
    地区           平均水价            定价原则        报告期内调整情况 调价机制（如有）
华北地区                   1.26    以补偿污水处理      无                  采用成本系数调
                                   项目运营维护成                          价法进行价格调
                                   本并给予合理的                          整
                                   投资回报为原则
                                   计算项目服务价
                                   格。
华中地区                   1.08    以补偿污水处理      无                采用成本系数调
                                   项目运营维护成                        价法进行价格调
                                   本并给予合理的                        整
                                   投资回报为原则
                                   计算项目服务价
                                   格。
华东地区                   1.12    以补偿污水处理      无                采用成本系数调
                                   项目运营维护成                        价法进行价格调
                                   本并给予合理的                        整
                                   投资回报为原则
                                   计算项目服务价
                                   格。
西南地区                   1.15    以补偿污水处理      无                采用成本系数调
                                   项目运营维护成                        价法进行价格调
                                   本并给予合理的                        整
                                   投资回报为原则
                                   计算项目服务价
                                   格。
西北地区                   1.24    以补偿污水处理      无                采用成本系数调
                                   项目运营维护成                        价法进行价格调
                                   本并给予合理的                        整
                                   投资回报为原则
                                   计算项目服务价
                                   格。
东北地区                   0.82    以补偿污水处理      无                采用成本系数调
                                   项目运营维护成                        价法进行价格调
                                   本并给予合理的                        整
                                   投资回报为原则
                                   计算项目服务价
                                   格。
2.2 各客户类型平均水价、定价原则及报告期内调整情况
√适用 □不适用
                                                                   单位：元 币种：人民币
    客户类型        平均水价           定价原则        报告期内调整情况 调价机制（如有）
政府                        1.11   以补偿污水处理      无                  采用成本系数调
                                         19 / 172
                                        2017 年年度报告
                                      项目运营维护成                            价法进行价格调
                                      本并给予合理的                            整
                                      投资回报为原则
                                      计算项目服务价
                                      格。
3.   主要采水点水源水质情况
√适用 □不适用
报告期内，公司已投产的自来水供水项目为曲靖第一、第二、第三自来水厂，采水水源分别为潇
湘水库、西河水库、水城水库。根据 2017 年曲靖至臻环境检测有限公司的检测数据显示，三个水
库水质指标达到地表水环境质量标准（GB3838-2002）Ⅱ类标准。
4.   自来水供应情况
√适用 □不适用
                                                                                 对公司经营的
     供水量        销售量       产销差率(%)     同比变化(%)          原因
                                                                                     影响
4213 万吨      4213 万吨                   0               2.4   居民生活及城    对公司经营不
                                                                 市绿化用水增    产生重大影响
                                                                 加
5.   重大资本性支出情况
√适用 □不适用
                                                                单位：万元 币种：人民币
报告期内资本性支出计                                                  资金成   项目投入
                                            资金来源
      划总金额                                                          本       情况
              257,335       项目资本金来源于公司自有资金，其余建设资 4.275%    详见下表
                            金来源于银行贷款
其中：项目投入情况
√适用 □不适用
                                                                    单位：万元 币种：人民币
                                                                                 项目进展出
                                      报告期                                     现重大变化
                    项目      项目      内     累计实际                          或者重大差
项目经营模式                                                   项目收益情况
                  总预算      进度    投入金   投入金额                         异的，应当说
                                        额                                       明并披露原
                                                                                     因
BOT 模式（天津 161,624      正在建    10,952   11,749.3    津沽、北仓污水厂提 无
津沽、北仓污水              设过程                         标工程项目收益情况
处理厂提标工                中                             详见“重大非股权”；
程、克拉玛依项                                             克拉玛依二期正在建
目二期工程）                                               设中，没有收益。
TOT 模式（克拉 95,711       预计      38,000      56,014   预计 2018 年陆续投产 无
玛依项目一期                2018 年
工程、巴彦淖尔              全部完
PPP 工程）                  成收购
                                            20 / 172
                                    2017 年年度报告
(五)    投资状况分析
1、 对外股权投资总体分析
√适用 □不适用
报告期内，公司对外股权投资分布于水务、危废业务领域，用于成立项目公司或收购项目公司股
权。2017 年度股权投资总额约 71,949 万元，比上年度增加 47,611 万元。
(1) 重大的股权投资
√适用 □不适用
（1）公司出资6,367万元成立全资子公司安徽公司，由于其投资、建设、特许经营合肥市于湾污
水处理厂PPP项目。该项目投资总额1.76亿元，预计2018年投产。目前安徽公司已经成立。
（2）公司出资4,500万元成立全资子公司临夏公司，用于其特许经营临夏市污水处理厂该扩建PPP
项目。该项目投资总额1.5亿元，预计2018年投产。目前临夏公司已经成立。
（3）2017年7月17日公司董事会同意出资重组大连春柳河公司。本公司现金出资4,798.087万元，
占大连春柳河公司注册资本的51%；大连彤阳市政工程集团有限公司现金出资2,525.089万元，占
大连春柳河公司注册资本的26.84%；大连市排水事业总公司以土地使用权1,896.6万元出资，占大
连春柳河公司注册资本的20.16%；大连市政工程有限公司现金出资94.079 万元，占大连春柳河公
司注册资本的1%的股权；天津市市政工程设计研究院现金出资94.079 万元，占大连春柳河公司注
册资本的1%。重组完成后，大连春柳河公司注册资金人民币9,407.934万元，用于其特许经营大连
春柳河污水处理厂一期升级扩建工程PPP项目。目前，该项目正在建设中，大连春柳河公司重组事
项已经完成。
（4）2017 年 12 月 7 日公司董事会同意与天津膜天膜科技股份有限公司（“膜天膜”）、长沙顺
泰投资管理有限公司（“顺泰投资公司”）、天津第二市政公路工程有限公司合资设立长沙公司
（“天津二市政”）。本公司认缴出资人民币 1,531.81 万元万元，持有长沙公司 80%的股权，膜
天膜认缴出资人民币 57.44 万元，持有长沙公司 3%的股权，顺泰投资公司认缴出资人民币 191.48
万元，持有长沙公司 10%的股权，天津二市政认缴出资 134.03 万元, 持有长沙公司的 7%股权。长
沙公司注册资金人民币 1,914.76 万元，用于其特许经营宁乡经济技术开发区污水处理及回用工程
PPP 项目。报告期内，长沙公司已经成立。
（5）2017年8月公司中标内蒙古巴彦淖尔市污水处理再生水回用及供水一体化 PPP 项目（以下简
称“该项目”）。该项目投标标的为巴彦淖尔市金晟源给排水有限公司（以下简称“金晟源公司”）
70%的国有股权，对应合作项目总资产价值为12.198亿元，包括：存量资产价值为10.676亿元（包
含融资租赁余额2.6781亿元），待建工程资产价值为1.522亿元。本次招标按照存量资产价值10.676
亿元的70%股权转让进行报价，待建工程资产按照工程完工后经审计评估的公允价值增资扩股。公
司以7.769亿元的代价中标。股权收购后，金晟源公司的注册资本金人民币10.676亿元（其中本公
司以现金受让7.769亿元（其中溢价部分0.296亿元）股权70%，巴彦淖尔市河套水务公司实物出资
3.203亿元占股30%），用于特许经营内蒙古巴彦淖尔市污水处理再生水回用及供水一体化PPP项目。
报告期内，公司支付了第一笔股权收购款3.8亿元。截至本报告日，该股权收购事项已经完成。该
项目预计2018年起陆续投产。
（6）公司董事会同意出资1.1亿元对全资子公司山东公司进行增资，用于其投资建设郯城危废综
合处置中心项目。该项目预估总投资约人民币35,064.81万元，一期投资约31,697.80万元，目前
正在建设中。增资后山东公司注册资金增至人民币1.92亿元。
（7）公司董事会同意出资756万元对全资子公司津宁创环公司增资，用于其投资建设宁河现代产
业区污水处理厂升级改造工程，该项目预计总投资约为人民币2,564.85万元，目前正在建设中。
本次增资后，津宁创环公司注册资本将增至2256万元。
（8）公司董事会同意出资2,555.3万元对全资子公司静海公司增资，用于其投资建设天宇科技园
污水处理厂提标改造工程，该项目预计总投资8,558.57万元人民币，目前正在建设中。本次增资
后，静海公司注册资本将增至3,755.30万元。
（9）公司董事会同意出资 2,172.89 万元对全资子公司武汉公司增资，用于其增资洪湖公司，由
洪湖公司投资建设洪湖市污水处理厂提标改造 PPP 项目，该项目预计总投资 8,036.64 万元人民
币，目前正在建设中。本次增资后，武汉公司注册资本将增至 12,496.89 万元。
                                        21 / 172
                                        2017 年年度报告
（10）公司董事会同意出资 1,500 万元对本公司全资子公司武汉公司增资，用于将其咸宁分公司
改造为独立法人，以该独立法人投资建设咸宁永安污水处理厂提标改造 PPP 项目。该项目预计总
投资 4,884.21 万元人民币，目前正在建设中。本次增资后，武汉公司注册资本将增至 13,996.89
万元。
(2) 重大的非股权投资
√适用 □不适用
    根据天津市最新《城镇污水处理厂污染物排放标准》，公司自 2016 年起对所属津沽、北仓污
水处理厂进行扩建提标改造工程，该工程投资总额约为 12.98 亿元，报告期内投资 5,384 万元，
截至报告期末累计投资 6,181 万元。按照计划，该工程投资资金来源于公司拟进行的非公开发行
A 股股票的股权融资募集资金，目前该股权融资方案已经得到监管部门的批准，正在进行发行工
作，公司暂以自有资金及银行贷款进行投资建设，待 A 股股票非公开发行完成后，将以募集资金
对已投入资金进行替换。
    目前该提标改造工程正在进行，提标改造期间将通过有效措施保证不影响原津沽、北仓污水厂
日常运营，且按照《特许经营协议补充协议》，提标改造期间仍按《特许经营协议》收取污水处
理服务费，因此对报告期内公司经营业绩未产生重要影响。
(3) 以公允价值计量的金融资产
□适用 √不适用
(六)        重大资产和股权出售
□适用 √不适用
(七)        主要控股参股公司分析
√适用 □不适用
                                                                                    单位：万元
       主
                                                       法
子     要                                注册资
                                                       人   所占股   资产规
公     营    主要产品或服务                本                                  净资产   净利润
                                                       类   权比例   模
司     业
                                                       别
       地
中                                                     有
             中水生产、销售；中水设施
水     天                                              限
             的开发、建设；中水设备制   10,000              100%     160,492   28,376   9,855
公     津                                              公
             造、安装、调试、运行等
司                                                     司
杭     浙                                              有
             污水处理和再生水利用设施
州     江                                              限
             的运营维护及其技术服务，   37,745              70%      116,215   62,244   3,788
公     杭                                              公
             技术培训等配套服务。
司     州                                              司
西     陕    市政污水处理厂和自来水及                  有
安     西    其配套设施等的开发、建设、                限
                                        33,400              100%     64,476    37,501   3,034
公     西    经营、管理；环保技术的研                  公
司     安    发和推广。                                司
佳                                                     有
             节能环保、系能源技术开发、
源     天                                              限
             咨询、服务、转让，物业管 19,160                100%     59,463    27,576   755
兴     津                                              公
             理服务
创                                                     司
                                            22 / 172
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凯                                              股
英 天                                           份
          环境工程治理、技术咨询等 2,000            100%      6,331    4,652   576
公 津                                           公
司                                              司
中水公司 2017 年实现主营业务收入 30,090 万元，营业利润 12,725 万元。
(八)    公司控制的结构化主体情况
□适用 √不适用
三、公司关于公司未来发展的讨论与分析
(一)    行业格局和趋势
√适用 □不适用
    在《十九大报告》“新时代”的“新目标”引领下，政府需要提供更多优质生态产品满足人
民日益增长的优美生态环境需求，因此必将为环保产业带来前所未有的发展机遇。具体而言，在
建设美丽中国的要求下，要着力解决突出的环境问题。这涉及加快水污染防治、实施流域环境和
近岸海域综合治理、强化土壤污染管控和修复、加强农业面源污染防治、加强固体废弃物和垃圾
处置、持续实施大气污染防治行动、推进资源全面节约和循环利用等具体领域。上述领域都将成
为未来环保产业发展的重点领域。从项目的特点来看，规模更大、综合环境治理要求更高、更加
复杂的商业模式也必将成为发展趋势。
    本公司经过多年的努力，拥有水务项目总规模约 535 万立方米/日，涉及供水、污水处理及再
生利用，在水务项目市场开发、运营管理等方面积累了丰富的经验和能力，已经成为国内知名的
水务公司。近几年，公司在污泥处置、工业废水处理、危废处置、土壤修复、新能源利用等领域
也有建树，逐步具备综合环境服务能力。在未来的环保产业重点发展领域，公司有能力有信心参
与竞争，为股东创造收益，为建设美丽中国贡献力量。
(二)    公司发展战略
√适用 □不适用
    公司将基于“综合环境服务商”定位与设定“十三五”期间的发展战略目标，持续推进企业
发展各方面的工作。公司不仅持续巩固以污水处理为核心的主营业务，而且积极拓展其他有潜力
的环保业务领域，进而通过业务结构的优化，致力于打造由全产业链支撑的综合环境服务能力。
公司在扎实推进业务拓展的过程中，也重视资本运作与科技研发。一方面通过资本运作满足企业
发展的资金需求，另一方面通过科技研发提供更加优质与高效的环境服务与产品。企业将持续秉
承开放共享的理念，为美丽中国建设与绿色发展贡献自身的力量。
(三)    经营计划
√适用 □不适用
  1.报告期内，公司发展战略及经营计划的进展情况
  2017 年是实施公司“十三五”战略规划的重要一年，集团公司开始以向“综合环境服务商”
转型为方向，落实“科技引领，资本拉动，适度规模，法律保障”为工作主线，全面布局、精心
计划、扎实推进，各方面工作取得关键性进展。在全体员工的努力下，年初董事会制定的经营策
略和经营计划基本完成，收入和费用、成本目标圆满完成。
  2. 2018 年，公司将以“十三五”战略规划为纲领，凝心聚力，以发展战略新业务、深化组织
机构改革、完善研发体系、紧抓精细化管理为工作主线，努力实现“企业定位、市场地位、综合
能力”三方面的升级，为最终实现“国内知名的综合环境服务商”的“十三五”战略规划目标打
好基础。2018 年经营策略如下：
    （1）转型发展增效益，战略升级求创新
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     市场开发方面，在保持传统水务业务持续增长的基础上，大力开发新能源、固废、土壤修复
等战略新业务，寻求设计、建设、设备领域新突破，寻找新的利润增长点，推动向综合环境服务
的转向和升级。
     （2）深化组织机构改革，强化基础管理工作
     落实矩阵式管理体系，在此基础上加强集团精细化管理体系建设，健全完善组织管理体系、
计划运营体系和资源保障体系、内部控制体系，有效保证向综合环境服务转型目标落地实施。
     （3）强化研发体系建设，提升科技创新能力
     以市场和企业自身需求为导向、以持续提升科技创新能力为目标、以优化科技创新资源配置
为核心，切实强化科技创新体系建设，集中力量开发具有自主知识产权、市场急需的关键技术和
主导产品，努力实现技术进步和产业升级，为集团公司持续发展壮大注入新活力。
     （4）加强人才培养，完善市场化方向的考核激励体系
     随着公司业务发展，各业务领域需求迫切。公司一方面通过各种渠道引进专业人才，另一方
面通过培训、选拔等措施，培养人才。进一步创新激励机制，优化目标考核与激励体系，针对不
同业务领域设置不同的考核与激励机制，激发员工热情，激发企业活力。
     （5）加强党建与监督管理，强化内部审计和法务管理
   进一步加强党建工作，切实抓好党风廉政建设，加强纪检监察、廉政监督。通过内控风险评估，
加强企业内部审计。强化企业法务管理，确保各项工作的法律合规审查。
   3.收入、费用成本计划：
   2018 年，本集团主营业务预计仍以污水处理业务为主，预计全年处理污水不低于 10 亿立方
米。随着各类资源能源费用、人力成本不断增加，项目运营成本增加，在所遵循的国家现行方
针政策、经营环境不发生重大变化的情况下，预计污水处理服务费收入及成本变动幅度不高于
20%。
   4．技术研发投入计划：
   2018 年，本集团计划投入不低于约 640 万元的技术研发、技改技革费用，继续围绕着污水
处理、污泥处理等领域的新工艺与应用型技术进行研发。
   5. 2018 年预计资本性支出 22 亿元，主要用于水务项目升级改造及新能源项目、危废项目
建设。
    2018 年，本集团经营、投资可能涉及的资金需求，将从集团现有的信贷、公司债券、股权融
资、战略合作等渠道解决。
(四)    可能面对的风险
√适用 □不适用
    1、可能面对的风险
    （1）政府信用的风险
    由于污水处理项目准经营性特点，污水处理服务费的资金主要来源于政府通过自来水销售收
取的污水处理费专用账户，不足部分由地方财政予以补足。现行推广的 PPP 打包项目，多包含管
网等基础设施的投资建设，社会资本的投资较大，投资收益依赖于政府污水处理服务费的支付。
因此，资金来源的唯一性，决定了政府信用的重要性与关键性。水务企业能否如期收回投资，取
得预期收益，取决于政府信用的高低。一旦出现政府信用风险，将导致项目公司现金流出现问题，
有可能派生财务风险和融资风险等资金风险。
    （2）政策变更的风险
    当前，我国正处于全面深化改革的特殊时期，未来一段时间内，经济、金融、物价、财税、
政府职能等方面的政策会有改革性的变化。而物价、税收等政策的变化会直接影响水价的调整，
PPP 模式可能存在的各种问题将在 3—5 年后逐渐显现。作为社会投资人，在长达 30 年的特许经
营期内，政策变更风险需重点关注。
    （3）运营管理风险
    伴随着国家“十三五”期间节能减排要求的陆续出台，环境治理领域的标准将更加严格，并
且逐步催生污水处理厂为了适应新标准的升级改造需求。在此背景下，一方面导致污水处理厂面
临改造与运营的风险，另一方面企业也面临原特许经营协议调整的风险。
    2. 风险管控措施
                                        24 / 172
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    （1）充分利用法律法规，维护企业合法利益
    强化依法治企观念，充分利用企业总法律顾问制度，维护企业合法权益。呼吁特许经营与 PPP
项目中进一步明确合同主体平等关系，严格绩效考核机制和利益分配机制，将政府履约付费义务
和投资人取得合理收益权纳入法律保护，从而降低投资人的政府信用风险和财务风险。
    （2）加强全面风险管理
    确定全面风险管理工作的目标，组建全面风险管理工作的组织机构，对不同业务环节隐含的
风险加以辨识、分析、评价和应对，完善风险管理制度，建立健全公司全面风险管理体系，提升
公司全面风险管理的时效性，实现对风险的动态管理和有效管控，为公司战略目标的实现提供合
理保障。
    （3）不断提高运营管理水平
作为环保领域的上市公司，公司按照相关政策变化，通过标准化的管理，及时管控生产运营风险，
具体风险管控措施包括着力人员培训，强化环保法制意识，提高技术管控水平；加强设施设备的
维保，做好资产保值，实现稳定运行；完善质量监测，推动全过程控制，确保最终产品的达标排
放；制定水环境救援预案，安全生产预案，力争实现不可抗力条件下，企业的谨慎运行和最佳的
环保效能。
(五)    其他
□适用 √不适用
四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明
□适用 √不适用
                                第五节        重要事项
一、普通股利润分配或资本公积金转增预案
(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况
√适用 □不适用
    为贯彻中国证监会《上市公司监管指引第 3 号——上市公司现金分红》的精神，建立持续、
清晰、透明的现金分红政策和科学的决策机制，提高公司信息披露的质量，本公司对《公司章程》
中的利润分配条款进行了修改。上述章程修改事项已经本公司于 2016 年 9 月 8 日召开的第七届董
事会第十六次会议和 2016 年 12 月 30 日召开的 2016 年第二次临时股东大会上审议通过。修订后
的《公司章程》第一百九十五条为：
    “一、公司利润分配政策的基本原则：
    （一）公司应充分考虑对投资者的回报。公司在弥补以前年度亏损、提取法定公积金及任意
公积金后，每年按当年实现的归属于母公司可供分配利润的一定比例向股东分配股利，具体比例
由股东大会届时通过决议决定。
    （二）公司的利润分配政策保持持续性和稳定性，同时兼顾公司的长远利益、全体股东的整
体利益及公司的可持续发展。
    （三）公司优先选用现金分红的利润分配方式。
    二、公司利润分配的具体政策：
    （一）利润分配形式：公司采用现金、股票或者现金与股票结合或者法律、法规允许的其他
方式分配利润。在具备现金分红条件的情况下，现金分红优先于股票股利。
    （二）利润分配的期间间隔：在公司当年实现盈利且可供分配利润为正数的前提下，公司应
每年进行一次利润分配。在公司当期的盈利规模、资金状况允许的情况下，可以进行中期现金分
配。
    （三）公司现金分红的条件：
    1. 公司当年实现盈利且累计未分配利润为正，且现金流充裕，实施现金分红不会影响公司
后续持续经营；
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    2. 会计师事务所对公司该年度财务报告出具了标准无保留意见的审计报告；
    3. 公司无重大投资计划或重大现金支出等事项发生（募集资金投资项目除外）。
    重大投资计划或重大现金支出是指公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或者购买设备
的累计支出达到或者超过公司最近一期经审计净资产的 30%。
    （四）现金分红的比例：
    在满足上述条件下，公司每年以现金形式分配的利润，不低于当年实现的归属于母公司可供
分配利润的 20%，且公司连续三个年度以现金方式累计分配的利润不低于三年内实现的归属于母
公司可供分配利润的 30%，具体每个年度的分红比例由董事会根据年度盈利状况和未来资金使用
计划作出决议。
    公司董事会应当综合考虑所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平以及是否有重
大资金支出安排等因素，区分下列情形，并按照本章程规定的程序，提出差异化的现金分红政策：
    1. 公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利
润分配中所占比例最低应达到 80%；
    2. 公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利
润分配中所占比例最低应达到 40%；
    3. 公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利
润分配中所占比例最低应达到 20%。
    公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。
    （五）公司发放股票股利的具体条件：公司经营情况良好，并且董事会认为公司股票价格与
公司股本规模不匹配、发放股票股利有利于公司全体股东整体利益时，可以在满足上述现金分红
的条件下，提出股票股利分配预案。采用股票股利方式进行利润分配的，应当具有公司成长性、
每股净资产的摊薄等真实合理因素。
    （六）公司利润分配不得超过累计可分配利润的范围，不得损害公司持续经营能力。
    （七）如果存在股东违规占用公司资金情况的，公司扣减该股东所分配的现金红利，以抵补
其占用的资金。
    三、公司利润分配的决策程序和机制：
    （一）利润分配政策的制定
    公司应当在综合分析公司经营发展实际、股东要求和意愿、社会资金成本、外部融资环境等
因素的基础上，科学地制定公司的利润分配政策。
    公司利润分配政策应当由股东大会经出席股东大会（包括股东代理人）的股东所持表决权的
2/3 以上审议通过，董事会、监事会以及单独或者合并持有公司 3%以上股份的股东均有权向公司
提出利润分配政策相关的提案。
    董事会应当就股东回报事宜进行专项研究论证，制定明确、清晰的股东回报规划，并详细说
明规划安排的理由等情况，公司董事会、监事会以及股东大会在公司利润分配政策的研究论证和
决策过程中，应充分听取和考虑股东（特别是中小股东）、独立董事和监事的意见。
    董事会、独立董事和符合一定条件的股东可以向公司股东征集其在股东大会的投票权。
    （二）利润分配具体方案的制定
    公司每年利润分配预案由公司管理层结合公司章程的规定及公司生产经营状况、现金流量状
况、未来业务发展规划等因素提出，拟定后提交公司董事会、监事会审议。公司监事会未对利润
分配预案提出异议的，董事会应就利润分配预案的合理性进行充分讨论，并充分听取独立董事意
见，形成专项决议以及独立董事对利润分配预案发表独立意见后提交股东大会审议批准。
    董事会在制订现金分红具体方案时，应当充分考虑公司正常生产经营的资金需求、投资安排、
公司的实际盈利状况、现金流量情况、股本规模、公司发展的持续性等因素，并认真研究和论证
公司现金分红的时机、条件和最低比例、调整的条件及其决策程序要求等事宜，独立董事应当发
表明确意见。
    独立董事可以征集中小股东的意见，提出分红提案，并直接提交董事会审议。
    股东大会对现金分红具体方案进行审议前，公司应当通过多种渠道（包括但不限于电话、传
真、邮箱、互动平台等）主动与股东特别是中小股东进行沟通和交流，充分听取中小股东的意见
和诉求，及时答复中小股东的问题；审议利润分配方案时，公司应当为股东提供网络投票方式。
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    （三）公司当年盈利，但董事会未提出以现金方式进行利润分配预案的，应说明原因以及未
用于现金分红的资金留存公司的用途和使用计划，并由独立董事对此发表独立意见并及时披露；
董事会审议通过后提交股东大会审议，同时在召开股东大会时，公司应当提供网络投票等方式以
便中小股东参与股东大会表决。
    四、利润分配政策的调整：
    公司应当严格执行本章程确定的利润分配政策以及股东大会审议批准的利润分配具体方案。
    公司遇到战争、自然灾害等不可抗力或者公司外部经营环境变化并对公司生产经营造成重大
影响，或公司自身经营状况发生较大变化时，或有关权力机构出台新的利润分配有关政策规定的
情况下，确需对本章程规定的利润分配政策尤其是现金分红政策进行调整的，公司可对利润分配
政策进行调整。董事会应就调整利润分配政策的合理性进行充分讨论，形成专项决议并经独立董
事发表独立意见后提交股东大会审议，且应当经出席股东大会的股东（或股东代理人）所持表决
权的三分之二以上通过。
    监事会应对调整利润分配政策发表审核意见。
    调整后的利润分配政策不得违反中国证监会和公司股票上市的证券交易所的有关规定。
    股东大会审议利润分配政策调整事项时，公司应当为股东提供网络投票方式或征集股东投票
权。
    五、定期报告中的披露：
    公司应在年度报告中详细披露现金分红政策的制定及执行情况，并对是否符合本章程的规定
或者股东大会决议的要求、分红标准和比例是否明确和清晰；相关的决策程序和机制是否完备；
独立董事是否履职尽责并发挥了应有的作用；中小股东是否有充分表达意见和诉求的机会，中小
股东的合法权益是否得到了充分保护等事项进行专项说明。
    对现金分红政策进行调整或变更的，还应对调整或变更的条件及程序是否合规和透明等进行
详细说明。
    公司在特殊情况下无法按照既定的现金分红政策或最低现金分红比例确定当年利润分配方案
的，董事会应在年度报告中详细说明未按本章程规定提出现金利润分配的原因、未用于现金利润
分配的资金留存公司的用途和使用计划，独立董事应对此发表独立意见并公开披露。
    六、监事会对利润分配的监督：
    监事会应对董事会和管理层拟定和执行公司利润分配政策和股东回报情况及决策程序进行监
督。
    监事会发现董事会存在以下情形之一的，应发表明确意见，并督促其及时改正：
    （一）未严格执行现金分红政策和股东回报规划；
    （二）未严格履行现金分红相应决策程序；
    （三）未能真实、准确、完整披露现金分红政策及其执行情况。”
    公司自 2000 年 12 月完成重组以来，一直重视对投资者的合理回报，截至 2016 年度，一直坚
持现金分红政策。
(二) 公司近三年（含报告期）的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案
                                                                    单位：万元   币种：人民币
                                                                分红年度合并     占合并报表中
          每 10 股送   每 10 股派                    现金分红   报表中归属于     归属于上市公
 分红                               每 10 股转
            红股数     息数(元)                        的数额   上市公司普通     司普通股股东
 年度                               增数（股）
            （股）     （含税）                      （含税）   股股东的净利     的净利润的比
                                                                      润             率(%)
2017 年            0           0             0              0       50,825.1
2016 年            0        0.95             0       13,559.0       44,316.8             30.60
2015 年            0        0.70             0        9,990.6       33,053.7             30.23
                                          27 / 172
                                     2017 年年度报告
(三) 以现金方式要约回购股份计入现金分红的情况
□适用 √不适用
(四) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配方案预
     案的，公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划
√适用 □不适用
报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为
                                                       未分配利润的用途和使用计划
正，但未提出普通股现金利润分配方案预案的原因
     经普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙） 待 A 股非公开发行完成后，公司将择机考虑
及罗兵咸永道会计师事务所分别进行的审计工作， 利润分配事宜。
2017 年度归属于母公司的净利润为人民币 50,825 万
元，减去根据《中华人民共和国公司法》和本公司
《章程》的有关规定提取的法定盈余公积金人民币
3,498 万元，加上年初未分配利润 247,311 万元，减
去 2017 年已分配的 2016 年度现金股利 13,559 万元，
本年度实际可供股东分配利润为人民币 281,079 万
元。
     因公司 A 股非公开发行的申请已经获得中国证
监会的核准批文，目前相关募集资金发行工作正在
推进中。从公司长远发展、股东利益以及 A 股非公
开发行批文有效期等因素综合考虑，公司 2017 年度
暂不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本。
二、承诺事项履行情况
(一)   公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告
       期内的承诺事项
□适用 √不适用
(二)   公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目
是否达到原盈利预测及其原因作出说明
□已达到 □未达到 √不适用
三、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况
□适用 √不适用
四、公司对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明
□适用 √不适用
五、公司对会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正原因和影响的分析说明
（一） 公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明
√适用 □不适用
     财政部于 2017 年颁布、修订并在当年生效的企业会计准则包括：《企业会计准则第 42 号—
—持有待售的非流动资产、处置组和终止经营》、《企业会计准则第 16 号——政府补助》和《关
于修订印发一般企业财务报表格式的通知》(财会[2017]30 号)。同时，财政部于 2017 年 7 月下
发文件，对《企业会计准则第 14 号——收入》进行了修订，要求在境内外同时上市的企业自 2018
年 1 月 1 日起施行。
     本公司已按照 2017 年度生效的准则和通知编制 2017 年度财务报表，上述会计政策变更，对
本公司资产总额、负债、净资产、净利润不产生影响。
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                                     2017 年年度报告
    本公司自 2018 年 1 月 1 日开始执行修订后的《企业会计准则第 14 号——收入》。该准则容
许采用未来适用法。即首次执行本准则的企业，应当根据首次执行本准则的累积影响数，调整首
次执行本准则当年年初留存收益及财务报表其他相关项目金额，对可比期间信息不予调整。管理
层已评估应用新准则对本公司财务报表的影响，并确定将有如下影响：公司应当在该段时间内按
照履约进度确认中水管道接驳收入。这会导致比原准则允许采用的在接驳工程完工时点一次性确
认收入，提早确认部分收入。
    除上述 4 项新准则外，本公司其他会计政策未变更。
    公司审计委员会、独立董事、监事会认为该会计政策变更，基于相关会计准则的调整，符合
公司的实际情况，因此同意该会计政策变更。
（二） 公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明
□适用 √不适用
（三） 与前任会计师事务所进行的沟通情况
□适用 √不适用
（四） 其他说明
□适用 √不适用
六、聘任、解聘会计师事务所情况
                                                               单位：万元 币种：人民币
                                                               现聘任
境内会计师事务所名称                           普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）
境内会计师事务所报酬
境内会计师事务所审计年限                                                           23 年
境外会计师事务所名称                                             罗兵咸永道会计师事务所
境外会计师事务所报酬
境外会计师事务所审计年限                                                           23 年
                                          名称                          报酬
内部控制审计会计师事务所      普华永道中天会计师事务所
                              （特殊普通合伙）
聘任、解聘会计师事务所的情况说明
√适用 □不适用
    报告期内，本公司未改聘会计师事务所，本公司聘任普华永道中天会计师事务所（特殊普通
合伙）为本公司的中国审计机构，聘任罗兵咸永道会计师事务所为本公司的香港审计机构，支付
两家审计机构上一年度审计工作的酬金共约 420 万元。截至上一报告期，以上两会计师事务所已
为本公司提供了 23 年审计服务。
审计期间改聘会计师事务所的情况说明
□适用 √不适用
七、面临暂停上市风险的情况
(一)    导致暂停上市的原因
□适用 √不适用
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(二)      公司拟采取的应对措施
□适用 √不适用
八、面临终止上市的情况和原因
□适用 √不适用
九、破产重整相关事项
□适用 √不适用
十、重大诉讼、仲裁事项
√本年度公司有重大诉讼、仲裁事项 □本年度公司无重大诉讼、仲裁事项
(一) 诉讼、仲裁事项已在临时公告披露且无后续进展的
□适用 √不适用
(二) 临时公告未披露或有后续进展的诉讼、仲裁情况
√适用 □不适用
                                                                         单位:万元 币种:人民币
报告期内:
                                                                 诉讼
                                                                                  诉讼
                                        诉讼                   (仲裁)     诉讼              诉讼
 起诉       应诉    承担连                      诉讼(仲                          (仲裁)
                             诉讼仲   (仲裁)                   是否形   (仲裁)            (仲裁)
(申请)      (被申   带责任                      裁)涉及                          审理结
                             裁类型   基本情                   成预计   进展情            判决执
 方         请)方     方                          金额                           果及影
                                          况                   负债及       况            行情况
                                                                                    响
                                                                 金额
安 国公   安国 市   无       仲裁     注1       5,142.32       否       注2      无       注2
司        政府
佳 源兴   天津 驱   无       诉讼     注3              1,203   否       一审诉   无       无
创        动传媒                                                        讼中
注 1：由于安国市政府未依约履行安国公司与安国市政府签署的《特许经营协议》相关条款，安
国公司于 2013 年向中国国际经济贸易仲裁委员会申请仲裁，请求安国市供水项目特许协议的解除；
要求安国市政府支付其欠付安国公司供水服务费及投资补偿款人民币 51,423,195.36 元。
注 2：2017 年 4 月 6 日，中国国际经济贸易仲裁委员会已对该案做出最终仲裁裁决，最终裁决如
下：（1）该案涉及供水项目以及污水处理厂项目相关协议于 2014 年 4 月 18 日终止履行，于 2014
年 7 月 10 日前移交完毕；（2）从 2012 年 11 月 1 日起至该案所涉供水项目移交前，所有用户欠
付的水费，由安国公司提供欠费明细，并协助安国市政府收取相关水费；（3）安国市政府在 2014
年 7 月 1 日前向安国公司支付 2012 年 11 月 1 日前欠付安国公司的供水服务费人民币 355.70 万元；
（4）安国市政府返还安国公司在本案项目中投入的全部资金人民币 47,475,320.86 元；（5）本
案仲裁费人民币 781,749 元，由双方当事人各承担 50%，即各承担人民币 390,874.5 元。鉴于上
述费用已与申请人预缴款项相冲抵，安国市政府应向安国创业水务有限公司支付人民币
390,874.50 元，以补偿安国创业水务有限公司为其垫付的仲裁费；上列第（1）（2）（3）项已
履行完毕，第（4）（5）项下的款项，安国公司正与安国市政府积极协商相关方案。
注 3：2012 年至 2016 年期间，佳源兴创与天津驱动传媒签订了《天津市非居民住宅供用冷合同》、
《天津市非居民住宅供用热合同》，约定由佳源公司为驱动传媒运营管理的天津文化中心大剧院
提供供冷、供热服务，驱动传媒未按照合同约定按时足额向佳源公司支付供冷、供热能源费，截
至佳源公司起诉之日，驱动传媒拖欠供冷、供热能源费共计 12,030,003 元。为维护佳源公司的合
法权益，佳源公司现已向天津市河西区人民法院提起民事诉讼。
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(三) 其他说明
□适用 √不适用
十一、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情
    况
□适用 √不适用
十二、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明
□适用 √不适用
十三、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响
(一) 相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的
□适用 √不适用
(二) 临时公告未披露或有后续进展的激励情况
股权激励情况
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
员工持股计划情况
□适用 √不适用
其他激励措施
□适用 √不适用
十四、重大关联交易
(一) 与日常经营相关的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
√适用 □不适用
                    事项概述                                        查询索引
2017 年 5 月 26 日，本公司子公司佳源兴创与乐      2017 年 5 月 27 日本公司于上海证券报、上海证
城置业及元易诚公司签署了供冷合同，为乐城置        券交易所网站(http://www.sse.com.cn)刊发的
业提供供冷服务，服务的单价为人民币 65 元／        “关于子公司与关联方签署供冷合同的公告”。
平方米，服务面积为 363,042 平方米，供冷服务
费为人民币 23,597,730 元。
2017 年 11 月 6 日，本公司子公司中水公司分别      2017 年 11 月 7 日本公司于上海证券交易所网站
与天津城投置地投资发展有限公司、天津瑞鼎置        (http://www.sse.com.cn)刊发的“H 股公告”。
业有限公司就天津五里小学、七里小学、雅湖里
小区的再生水工程签署建设施工合同，合同总金
额人民币 3,703,412 元。
2017 年 6 月 30 日，本公司与天津城投续签《张      2017 年 7 月 1 日本公司于上海证券报、上海证
贵庄污水处理厂委托运营协议》，由本公司继续        券交易所网站(http://www.sse.com.cn)刊发的
为天津城投投资建设的张贵庄污水处理厂提供          “关于与关联方续签《张贵庄污水处理厂委托运
运营服务，服务期限自 2017 年 7 月 1 日起至 2018   营协议》的日常关联交易公告”。
年 6 月 30 日止 12 个月，运营服务费为每月人民
币 419.8 万元，运营服务费总额预计为人民币
                                            31 / 172
                                         2017 年年度报告
5,037.6 万元。
2017 年 6 月 30 日，本公司与天津城投续签《张      2017 年 7 月 1 日本公司于上海证券交易所网站
贵庄污水处理厂污泥处置中心委托运营协议》，        (http://www.sse.com.cn) 刊 发 的 “H 股 公
由本公司为天津城投运营及维护张贵庄污水处          告”。
理厂污泥处置中心，服务期限自 2017 年 7 月 1
日起至 2018 年 6 月 30 日止 12 个月，服务费总
额预计将不高于人民币 945 万元。
2017 年 11 月 6 日，本公司子公司佳源兴创与乐      2017 年 11 月 7 日本公司于上海证券报、上海证
城置业及元易诚公司签署供热合同，为乐城置业        券交易所网站(http://www.sse.com.cn)刊发的
提供供热服务，服务单价为人民币 40 元/平方         “关于子公司与关联方签署供热合同的公告”。
米，服务面积为 363,042 平方米，服务费为人民
币 14,521,680 元。
2016 年 12 月 30 日，本公司与关联方天津金融       2016 年 12 月 30 日本公司于上海证券交易所网
城物业服务公司，就津沽等五座污水处理厂及公        站 (http://www.sse.com.cn) 刊 发 的 “H 股 公
司办公楼物业服务签署了 7 份《物业服务合同》，     告”。
合同期限为 2017 年全年，服务费总额 605.88
万元。
    上述关联交易中，本公司与天津城投续签的 2 份运营协议，与金融城物业服务公司签署的 7
份《物业服务合同》，根据香港联交所证券上市规则等相关规定，上述事项属于持续关连交易。
    本公司独立非执行董事已审核上述持续关连交易并确认：
    ①上述持续关连交易属本公司的日常业务；
    ②上述持续关连交易是按照一般商务条款进行；及
    ③上述持续关连交易是根据有关交易的协议条款进行，而交易条款属公平合理，并且符合本
公司及本公司股东的整体利益。
    本公司董事会亦确认其核数师已确认香港联交所证券上市规则第 14A.56 条所述事项。
    本公司 2017 年报内载有关联方交易或持续关联方交易详情，本公司确认根据香港联交所证券
上市规则第 14A 章已遵守有关披露规定。
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 临时公告未披露的事项
√适用 □不适用
                                                                             单位:元 币种:人民币
          关                                                                              交易价
关                                                     占同类
     关   联                关联                                                       市 格与市
联                                                     交易金
     联   交                交易 关联交易价 关联交易金                   关联交易结算 场 场参考
交             关联交易内容                            额的比
     关   易                定价     格         额                             方式    价 价格差
易                                                       例
     系   类                原则                                                       格 异较大
方                                                       (%)
          型                                                                              的原因
金   集   接   金融城公司为 双方     保洁3,798          663,504   9.87   按季度结算       无
融   团   受   中水公司、凯英 协商   元/人/月
城   兄   劳   公司提供物业          保安3,200
物   弟   务   服务，共签署两        元/人/月
业   公        份物业服务合
公   司        同
司
                                             32 / 172
                                           2017 年年度报告
管   集   其   中水公司为管    按照                       536,928   0.01 工程完工后一        无
网   团   它   网公司所属全    工程                                      次性支付
公   兄   流   运村周边八条    预算
司   弟   入   路绿化用水地    据实
     公        表新装进行工    结算
     司        程建设
地   集   其   中水公司为地    按照                 1,207,019       0.33 合同签署后预        无
铁   团   它   铁集团所属10    工程                                      付50%，工程验
集   兄   流   号线友谊路站    预算                                      收后支付45%，
团   弟   入   中水管线设施    据实                                      工程结算后支
     公        迁改工程进行    结算                                      付5%。
     司        建设
地   集   其   中水公司为地    按照                       596,388   0.17 同上                无
铁   团   它   铁建设所属5号   工程
建   兄   流   线体育中心站    预算
设   弟   入   中水管线回复    据实
     公        工程进行建设    结算
     司
          合计                  /          /        3,003,839                   /        /        /
大额销货退回的详细情况                无
关联交易的说明                        无
(二)资产或股权收购、出售发生的关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
4、 涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况
□适用 √不适用
(三) 共同对外投资的重大关联交易
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(四) 关联债权债务往来
1、 已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
□适用 √不适用
2、 已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
□适用 √不适用
                                               33 / 172
                                     2017 年年度报告
3、 临时公告未披露的事项
□适用 √不适用
(五) 其他
□适用 √不适用
十五、重大合同及其履行情况
(一)    托管、承包、租赁事项
1、 托管情况
□适用 √不适用
2、 承包情况
□适用 √不适用
3、 租赁情况
□适用 √不适用
(二)    担保情况
√适用 □不适用
                                                               单位: 万元 币种: 人民币
                      公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
      担保                担保
                                                  担保
      方与                发生                                     是否 是否
                                担保 担保         是否 担保
担保 上市 被担 担保金 日期                  担保            担保逾 存在 为关 关联
                                起始 到期         已经 是否
  方 公司 保方      额 (协议                类型            期金额 反担 联方 关系
                                  日  日          履行 逾期
      的关                签署                                     保 担保
                                                  完毕
    系                日)
报告期内担保发生额合计（不包括对子公
司的担保）
报告期末担保余额合计（A）（不包括对
子公司的担保）
                          公司及其子公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计                                              44,725
报告期末对子公司担保余额合计（B）                                          112,560
                      公司担保总额情况（包括对子公司的担保）
担保总额（A+B）                                                            112,560
担保总额占公司净资产的比例(%)                                                20.79
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保
的金额（C）
直接或间接为资产负债率超过70%的被担
保对象提供的债务担保金额（D）
担保总额超过净资产50%部分的金额（E）
上述三项担保金额合计（C+D+E）
未到期担保可能承担连带清偿责任说明                                           不适用
担保情况说明                                                                 不适用
                                         34 / 172
                                    2017 年年度报告
(三)    委托他人进行现金资产管理的情况
1、 委托理财情况
(1).委托理财总体情况
□适用 √不适用
其他情况
□适用 √不适用
(2).单项委托理财情况
□适用 √不适用
其他情况
□适用 √不适用
(3).委托理财减值准备
□适用 √不适用
2、 委托贷款情况
(1).委托贷款总体情况
□适用 √不适用
其他情况
□适用 √不适用
(2).单项委托贷款情况
□适用 √不适用
其他情况
□适用 √不适用
(3).委托贷款减值准备
□适用 √不适用
3、 其他情况
□适用 √不适用
(四)    其他重大合同
□适用 √不适用
十六、其他重大事项的说明
√适用 □不适用
    公司非公开发行 A 股股票方案已获得中国证监会批准，目前正在进行发行准备工作。
十七、积极履行社会责任的工作情况
(一)   上市公司扶贫工作情况
√适用 □不适用
     根据阜阳市扶贫任务分解，阜阳公司出资专项扶贫资金 12 万余，结对帮扶临泉县高塘乡冯楼
村 9 户贫困户，用于为临泉县高塘乡冯楼村购置山核桃或绿化景观花木。2018 年，阜阳公司将继
续按照阜阳市扶贫任务分解进行扶贫工作。
                                         35 / 172
                                          2017 年年度报告
    按照天津市扶贫工作安排，公司拟参与对天津市武清区南蔡镇南蔡村、西小良村、翁羊坊村
结对帮扶工作。2018 年 1 月份已支付专项帮扶资金 10 万元作为启动，并将与当地政府签署捐赠
帮扶协议，履行精准扶贫社会责任。
(二)     社会责任工作情况
√适用 □不适用
本公司已披露社会责任报告，具体内容详见 2018 年 3 月 28 日上海证券交易所网站
(http://www.sse.com.cn)。
(三)     环境信息情况
1.     属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其重要子公司的环保情况说明
√适用 □不适用
    本公司所从事的主要业务污水处理业务，工作过程是将收集的生活、市政污水进行生化处理，
去除主要污染物，处理后的水质达到国家或地方政府规定的排放标准，然后经评审确定的排污口
排放入地表河道，或进一步深度处理后进入再生水供水环节。按照上述国家或地方政府规定的污
水厂出水水质标准，污水厂出水均允许有一定类别、数量的污染物排放，污染物类别主要为化学
需氧量（COD）、生化需氧量（BOD）、悬浮物（SS）、总氮、氨氮及总磷等等，因此大多污水处
理项目均属于当地环保部门公布的重点排污单位。
    截至报告期末，本公司拥有污水处理项目 21 个，每个污水处理项目有 1 到 2 个出水排放口，
按协议所约定，目前执行的出水水质分别为《城镇污水处理厂污染物排放标准》（GB18918-2002）
的一级 A 或一级 B。常见的污染物基本控制项目包括化学需氧量（COD）、生化需氧量（BOD）、
悬浮物（SS）、总氮、氨氮及总磷等。基本控制项目最高允许排放浓度（日均值）详见下表。
                        基本控制项目最高允许排放浓度（日均值）   单位： mg/L
                                              36 / 172
                                     2017 年年度报告
    报告期内，本公司污水处理业务污染物排放浓度、总量均不高于上述标准，报告期内累计排
放化学需氧量（COD）约 2.9 万吨、生化需氧量（BOD）约 0.71 万吨、悬浮物（SS）约 0.83 万吨、
总氮约 1.41 万吨、氨氮约 0.13 万吨、总磷约 0.04 万吨；累计削弱环境污染物约 77.1 万吨，为
水体环境治理做出巨大贡献。
2.     重点排污单位之外的公司
√适用 □不适用
    本公司所从事的主要业务污水处理业务，所属项目均属于环境保护部门公布的重点排污单位
的公司，已在上述“属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其重要子公司的环保情况说
明”中进行了阐述。
3.     其他说明
□适用 √不适用
(四)     其他说明
□适用 √不适用
十八、可转换公司债券情况
(一) 转债发行情况
□适用 √不适用
(二) 报告期转债持有人及担保人情况
□适用 √不适用
(三) 报告期转债变动情况
□适用 √不适用
报告期转债累计转股情况
□适用 √不适用
(四) 转股价格历次调整情况
□适用 √不适用
(五) 公司的负债情况、资信变化情况及在未来年度还债的现金安排
□适用 √不适用
(六) 转债其他情况说明
□适用 √不适用
                      第六节     普通股股份变动及股东情况
一、 普通股股本变动情况
(一)    普通股股份变动情况表
1、 普通股股份变动情况表
报告期内，公司普通股股份总数及股本结构未发生变化。
2、 普通股股份变动情况说明
□适用 √不适用
3、 普通股股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）
□适用 √不适用
                                         37 / 172
                                       2017 年年度报告
4、 公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
□适用 √不适用
(二)   限售股份变动情况
□适用 √不适用
二、 证券发行与上市情况
(一)截至报告期内证券发行情况
√适用 □不适用
                                                                    单位：股 币种：人民币
  股票及其衍生                发行价格                                获准上市 交易终止日
                  发行日期               发行数量          上市日期
  证券的种类                  （或利率）                              交易数量     期
可转换公司债券、分离交易可转债、公司债类
          公司债 2016-10-25       0.0313 7,000,000                                2021-10-25
截至报告期内证券发行情况的说明（存续期内利率不同的债券，请分别说明）：
□适用 √不适用
(二)公司普通股股份总数及股东结构变动及公司资产和负债结构的变动情况
□适用 √不适用
(三)现存的内部职工股情况
□适用 √不适用
三、 股东和实际控制人情况
(一) 股东总数
截止报告期末普通股股东总数(户)                                                   109,101
年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数                                         109,708
(户)
截止报告期末表决权恢复的优先股股东总数                                             不适用
（户）
年度报告披露日前上一月末表决权恢复的优先                                           不适用
股股东总数（户）
注：上述股东户数均为 A 股和 H 股股东户数之和；截止报告期末普通股股东总数为 109,101 户，
其中 H 股股东 66 户；截止本年度报告披露日前上一月末的股东总数为 109,708 户，其中 H 股股东
65 户。
(二) 截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
                                                                                     单位:股
                                    前十名股东持股情况
                                                                  质押或冻结
                                                                     情况
                                                       持有有限
  股东名称        报告期内    期末持股数     比例                 股                股东
                                                       售条件股
  （全称）          增减          量         (%)                  份                性质
                                                       份数量           数量
                                                                  状
                                                                  态
天津市政投资              0   715,565,186     50.14           0             0   国有法人
                                                                  无
有限公司
                                            38 / 172
                                     2017 年年度报告
HKSCC              -6,000   337,824,900     23.67          0                未知
                                                               未
NOMINEES
                                                               知
LIMITED
中央汇金投资            0   14,169,800       0.99          0   未           国有法人
有限责任公司                                                   知
中国农业银行      127,400    1,880,783       0.13          0                未知
股份有限公司
－中证 500 交                                                  未
易型开放式指                                                   知
数证券投资基
金
浙江锦鑫建设    1,595,000    1,595,000       0.11          0   未           未知
工程有限公司                                                   知
沈阳铁道煤炭            0    1,500,000       0.11          0   未           国有法人
集团有限公司                                                   知
余荣琳          1,244,600    1,244,600       0.09          0   未           未知
                                                               知
吴建炎          1,126,270    1,126,270       0.08          0   未           未知
                                                               知
严丽萍          1,000,000    1,000,000       0.07          0   未           未知
                                                               知
中国建银投资            0    1,000,000       0.07          0   未           未知
有限责任公司                                                   知
                             前十名无限售条件股东持股情况
                                             持有无限售条件流通          股份种类及数量
                 股东名称
                                                 股的数量            种类          数量
天津市政投资有限公司                                 715,565,186     人民      715,565,186
                                                                     币普
                                                                     通股
HKSCC    NOMINEES LIMITED                              337,824,900   境外      337,824,900
                                                                     上市
                                                                     外资
                                                                       股
中央汇金投资有限责任公司                               14,169,800    人民        14,169,800
                                                                     币普
                                                                     通股
中国农业银行股份有限公司－中证 500 交易型               1,880,783    人民         1,880,783
开放式指数证券投资基金                                               币普
                                                                     通股
浙江锦鑫建设工程有限公司                                1,595,000    人民         1,595,000
                                                                     币普
                                                                     通股
沈阳铁道煤炭集团有限公司                                1,500,000    人民         1,500,000
                                                                     币普
                                                                     通股
余荣琳                                                  1,244,600    人民         1,244,600
                                                                     币普
                                                                     通股
                                          39 / 172
                                        2017 年年度报告
吴建炎                                                    1,126,270     人民      1,126,270
                                                                        币普
                                                                        通股
严丽萍                                                      1,000,000 人民        1,000,000
                                                                        币普
                                                                        通股
中国建银投资有限责任公司                                    1,000,000 人民        1,000,000
                                                                        币普
                                                                        通股
上述股东关联关系或一致行动的说明                 第 1 名至第 10 名股东之间未知是否存在关联关
                                                 系。
                                                 前十名无限售条件股东和前十名股东之间未知
                                                 是否存在关联关系。
                                                 注：（1）根据 HKSCC NOMINEES LIMITED (香港
                                                 中央结算(代理人)有限公司)提供的股东名册，
                                                 其持有之 H 股股份乃代表多个客户所持有，并
                                                 无任何个别客户持有本公司总股本 5%或以上之
                                                 权益。
                                                     （2）前十名股东均不是本公司的战略投资
                                                 者。
表决权恢复的优先股股东及持股数量的说明                              不适用
前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
□适用 √不适用
(三)    战略投资者或一般法人因配售新股成为前 10 名股东
□适用 √不适用
四、 控股股东及实际控制人情况
(一) 控股股东情况
1      法人
√适用 □不适用
名称                               天津市政投资有限公司
单位负责人或法定代表人             于中鹏
成立日期                           1998 年 1 月 20 日
主要经营业务                       以自有资金对城市基础设施、公路设施及配套设施进行投资、
                                   建设、经营及管理；房地产开发及经营、租赁；物业管理；
                                   设备租赁；自营和代理各类商品及技术的进出口业务（国家
                                   限定公司经营或禁止公司经营的商品和技术除外）；五金交
                                   电、化工（危险品除外）、日用百货、建材销售（以上经营
                                   范围涉及行业许可的凭许可证件，在有效期内经营，国家有
                                   专项专营规定的按规定办理）。
报告期内控股和参股的其他境内外     无
上市公司的股权情况
其他情况说明                       无
2      自然人
□适用 √不适用
3      公司不存在控股股东情况的特别说明
□适用 √不适用
                                            40 / 172
                                      2017 年年度报告
4   报告期内控股股东变更情况索引及日期
□适用 √不适用
5   公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用
(二) 实际控制人情况
1   法人
√适用 □不适用
名称                             天津城市基础设施建设投资集团有限公司
单位负责人或法定代表人           李宝锟
成立日期                         2004 年 7 月 23 日
主要经营业务                     以自有资金对海河综合开发改造、地铁、城际铁路、城市路
                                 桥、高速公路、污水处理、供水、供热、垃圾处理、停车场
                                 （楼）、地下管网、公园绿地等城市环境基础设施及其配套
                                 项目进行投资、建设运营管理；政府授权的土地整理、区域
                                 开发；历史风貌建筑的保护性建设、开发与经营；房屋建筑
                                 和市政公用类工程项目管理；投资策划；企业管理咨询；市
                                 场建设开发服务；自有房屋租赁；基础设施租赁以及公用设
                                 施项目开发经营；经政府授权进行基础设施特许经营；建设
                                 投资咨询（以上范围内国家有专营专项规定的按规定办理）。
报告期内控股和参股的其他境内外   无
上市公司的股权情况
其他情况说明                     无
2   自然人
□适用 √不适用
3   公司不存在实际控制人情况的特别说明
□适用 √不适用
4   报告期内实际控制人变更情况索引及日期
□适用 √不适用
5   公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图
√适用 □不适用
                                          41 / 172
                                     2017 年年度报告
6   实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司
□适用 √不适用
(三) 控股股东及实际控制人其他情况介绍
□适用 √不适用
五、 其他持股在百分之十以上的法人股东
□适用 √不适用
六、 股份限制减持情况说明
□适用 √不适用
                            第七节      优先股相关情况
□适用 √不适用
                                         42 / 172
                                                              2017 年年度报告
                                      第八节        董事、监事、高级管理人员和员工情况
一、持股变动情况及报酬情况
(一) 现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况
√适用 □不适用
                                                                                                                                     单位：股
                                                                                                                     报告期内从    是否在公司
                                         任期起始     任期终止     年初持股       年末持股   年度内股份   增减变动   公司获得的    关联方获取
 姓名     职务(注)        性别   年龄
                                           日期         日期         数             数       增减变动量     原因     税前报酬总        报酬
                                                                                                                     额（万元）
刘玉军   执 行 董    男          52      2015 年 3    2018 年 12              0          0            0   无变动           86.28   否
         事、董事                        月 13 日     月 17 日
         长
唐福生   总经理      男          44      2017 年 1    2018 年 12              0          0            0   无变动          66.34    否
                                         月 26 日     月 17 日
         执行董事                        2017 年 3    2018 年 12
                                         月 14 日     月 17 日
付亚娜   执 行 董    女          47      2012 年 12   2018 年 12              0          0            0   无变动          74.11    否
         事、副总                        月 18 日     月 17 日
         经理
彭怡琳   总会计师    女          37      2016 年 1    2018 年 12              0          0            0   无变动          76.01    否
                                         月 29 日     月 17 日
         执行董事                        2016 年 3    2018 年 12
                                         月 16 日     月 17 日
安品东   非执行董    男          49      2003 年 12   2018 年 12              0          0            0   无变动              0    是
         事                              月 20 日     月 17 日
陈银杏   非执行董    女          44      2009 年 12   2018 年 12              0          0            0   无变动              0    是
         事                              月 18 日     月 17 日
高宗泽   独立非执    男          78      2014 年 4    2018 年 12              0          0            0   无变动          22.00    否
         行董事                          月 15 日     月 17 日
王翔飞   独立非执    男          65      2015 年 12   2018 年 12              0          0            0   无变动          22.00    否
                                                                   43 / 172
                                                   2017 年年度报告
         行董事               月 18 日     月 17 日
郭永清   独立非执   男   43   2015 年 12   2018 年 12              0    0    0   无变动   22.00   否
         行董事               月 18 日     月 17 日
王静     监事会主   女   47   2016 年 11   2018 年 12              0    0    0   无变动   79.72   否
         席                   月 24 日     月 17 日
卢红妍   监事       女   48   2017 年 5    2018 年 12              0    0    0   无变动   66.60   否
                              月 17 日     月 17 日
聂有壮   监事       男   49   2003 年 12   2018 年 12          959     959   0   无变动   65.70   否
                              月 19 日     月 17 日
吴宝兰   监事       女   50   2011 年 8    2018 年 12              0    0    0   无变动   45.32   否
                              月 24 日     月 17 日
牛静     监事       女   48   2015 年 12   2018 年 12              0    0    0   无变动   45.02   否
                              月 18 日     月 17 日
李晓申   监事       男   59   2012 年 12   2018 年 12              0    0    0   无变动      0    是
                              月 18 日     月 17 日
赵毅     副总经理   男   47   2010 年 10   2018 年 12              0    0    0   无变动   79.88   否
                              月 18 日     月 17 日
张健     副总经理   男   48   2012 年 1    2018 年 12          822     822   0   无变动   90.48   否
                              月 17 日     月 17 日
张强     副总经理   男   54   2009 年 3    2018 年 12              0    0    0   无变动   74.91   否
                              月5日        月 17 日
李杨     原监事     男   49   2009 年 9    2017 年 3               0    0    0   无变动   90.41   否
                              月8日        月 15 日
         副总经理             2017 年 3    2018 年 12
                              月 15 日     月 17 日
齐丽品   总经济师   女   40   2015 年 10   2018 年 12              0    0    0   无变动   76.11   否
                              月 29 日     月 17 日
李金河   总工程师   男   47   2017 年 8    2018 年 12              0    0    0   无变动   26.23   否
                              月 29 日     月 17 日
牛波     董事会秘   男   41   2016 年 1    2018 年 12              0    0    0   无变动   68.45   否
         书                   月 29 日     月 17 日
                                                        44 / 172
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林文波     原总经理   男          61       2010 年 3    2017 年    1              0      0        0   无变动           22.09   否
                                           月 25 日     月 26 日
           原执行董                        2009 年 12   2017 年    1
           事                              月 18 日     月 26 日
李玉庆     原总工程   男          52       2009 年 6    2017 年    3              0      0        0   无变动           23.95   否
           师                              月 30 日     月1日
           原副总经                        2016 年 10   2017 年    3
           理                              月 18 日     月1日
王宏       原副总经   男          43       2010 年 3    2017 年    3              0      0        0   无变动           22.21   否
           理                              月 25 日     月1日
杨光       副总经理   男          52       2009 年 3    2017 年    4              0      0        0   无变动           28.57   否
                                           月5日        月 20 日
邓彪       副总经理   男          47       2009 年 3    2017 年    4              0      0        0   无变动           27.63   否
                                           月5日        月 20 日
 合计         /            /           /        /            /              1,781     1,781       0      /          1,302.02        /
    姓名                                                                主要工作经历
刘玉军        现任城投集团副总会计师、本公司董事长。刘玉军先生自 1996 年 12 月份至 2000 年 8 月份，任天津市第四市政工程有限公司总会计师；
              自 2000 年 8 月至 2007 年 10 月，任天津市地下铁道总公司总会计师；2007 年 10 月至 2008 年 11 月，任天津市地下铁道集团副总经理、
              总会计师；2008 年 11 月至 2011 年 4 月，任城投集团副总会计师兼天津市地下铁道集团副总经理、总会计师；2011 年 4 月至 2013 年 4
              月，任城投集团副总会计师、天津市地下铁道集团副总经理、总会计师兼任天津地铁资源投资公司党支部书记、董事长、总经理；2013
              年 4 月至今，任城投集团副总会计师，并自 2015 年 1 月至 3 月起，兼任天津海河金岸投资建设开发有限公司总经理、党总支书记、董事。
              刘玉军先生自 2015 年 3 月 13 日起任本公司董事、董事长。
唐福生        现任本公司董事、总经理。唐福生先生自 2001 年 7 月至 2009 年 4 月，先后出任本公司全资子公司中水公司开发部部长、副总经理、总
              经理；自 2009 年 4 月至 2010 年 2 月，任本公司总经理助理，同时兼任中水公司董事长、总经理；自 2010 年 3 月至 2015 年 2 月，一直
              任本公司副总经理。在任本公司副总经理期间，唐先生一直兼任中水公司董事长及本公司能源与资源事业部总经理职务，所任中水公司
              总经理职务至 2014 年 6 月因工作调整而停止；自 2011 年 6 月起兼任本公司全资子公司香港公司董事长，同时自 2014 年 6 月起兼任本公
              司全资子公司佳源兴创公司执行董事；2015 年 2 月，唐先生因工作调动辞去所任上述所有职务，调入天津城市道路管网配套建设投资有
              限公司，至今一直任该公司董事、总经理职务。唐先生自 2017 年 1 月 26 日起任本公司总经理，自 2017 年 3 月 14 日起任本公司董事。
付亚娜        现任本公司董事、副总经理，兼任本公司人力资源部经理、总经理办公室主任。付亚娜女士自 2003 年 12 月起任本公司董事、副总经理、
              董事会秘书，2010 年 11 月起兼任本公司人力资源部经理，2015 年 11 月起兼任本公司总经理办公室主任，2016 年 1 月 28 日起不再担任
                                                                       45 / 172
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         公司董事会秘书，自 2004 年 3 月至 2017 年 2 月任本公司参股子公司北方人才港股份有限公司董事。
彭怡琳   现任本公司董事、总会计师、总经理助理。彭怡琳女士自 2005 年 10 月至 2008 年 3 月，就职于天津海泰科技发展股份有限公司，任投资
         管理部项目经理；2008 年 3 月至 2015 年 9 月，就职于城投集团，先后任融资发展部部长助理、财务中心主管，2015 年 10 月 29 日起任
         本公司总经理助理，自 2016 年 1 月 29 日起任本公司总会计师，自 2016 年 3 月 16 日起任本公司董事。
安品东   现任本公司董事，城投集团副总经济师。安品东先生于 2000 年 12 月至 2005 年 2 月，任本公司总会计师职务，2005 年 2 月自 2016 年 4
         月任市政投资公司总经理。安品东先生自 2000 年 12 月起任本公司董事。
陈银杏   现任城投集团副总会计师、本公司董事，中国注册会计师。陈银杏女士自 2003 年 12 月至 2004 年 12 月，任市政投资公司副总经济师，
         兼综合办公室主任、资产管理部经理；2005 年 1 月加盟本公司，并于同年 2 月起任本公司总会计师；于 2009 年 3 月 5 日辞去本公司总会
         计师职务，并开始任城投集团副总会计师；陈银杏女士于 2009 年 12 月 18 日起任本公司董事。
高宗泽   现任本公司独立非执行董事。中国海商法协会顾问，中国海事仲裁委员会仲裁员，专家委员会委员，斯得哥尔摩商会仲裁院仲裁员，巴
         黎国际商会仲裁院仲裁员，香港仲裁中心仲裁员，中国社会科学院法学研究所特邀研究员、特邀教授，中国政法大学兼职教授，国家法
         官学院兼职教授，国家检察官学院兼职教授，中央财经大学法学院教授。高先生曾就读于中国大连海运学院，中国社会科学院研究生及
         美国哥伦比亚大学法学院。高先生 1998 年至 2001 年 11 月任中国法律服务（香港）公司董事长兼总经理，2001 年 12 月至 2004 年 7 月任
         北京孚晟律师事务所律师，2004 年 8 月至 2015 年 4 月任金杜律师事务所合伙人。高先生长期从事法律业务，精通海商法、国际贸易法、
         证券法律，曾担任最高人民法院特邀咨询员，中国海关总署原国家商检局，中国石化总公司，中国粮油、五金矿产、粮油食品等进出口
         总公司、中国工艺品进出口公司，中国华能国际电力公司等二十余家大公司的常年法律顾问。高先生 1995 年至 2005 年担任华能国际电
         力股份有限公司独立董事，2000 年至 2006 年担任漳泽电力股份有限公司独立董事，2003 年至 2006 年担任深圳大通股份有限公司独立董
         事，2006 年至 2011 年担任深圳信隆股份有限公司独立董事，2007 年至 2009 年担任北京天桥北大青鸟科技股份有限公司独立董事。高先
         生曾于 2002 年至 2008 年任本公司独立非执行董事，自 2014 年 4 月 15 日起再任本公司独立非执行董事。
王翔飞   现任本公司独立非执行董事。国开国际投资有限公司独立非执行董事，任中安石油国际有限公司副财务总监、安中国际石油控股有限公
         司财务顾问、南南资源实业有限公司执行董事。王翔飞先生为高级会计师，于中国人民大学毕业，主修金融，并获颁发经济学学士学位。
         王翔飞先生曾先后在数家从事银行及其他金融服务的公司担任高级管理职务。曾担任中信银行股份有限公司、财讯传媒集团有限公司及
         山东晨鸣纸业集团股份有限公司独立非执行董事，并曾于 2002 年 4 月至 2008 年 4 月任本公司独立非执行董事。
郭永清   现任本公司独立非执行董事。博士后，会计学教授，注册会计师。现任上海国家会计学院会计学教授，兼任三湘集团股份有限公司、重
         庆啤酒股份有限公司、重庆博腾制药科技股份有限公司独立董事。曾任上海国家会计学院部门主任。郭永清先生自 2015 年 12 月 18 日起
         任本公司独立非执行董事。
王静     现任本公司职工代表监事、监事会主席、党委副书记、工会主席。王女士于 2007 年 6 月至 2010 年 12 月，历任天津市政建设集团办公室
         副主任、主任、行政部部长；2010 年 12 月至 2016 年 7 月，历任天津子牙循环经济产业投资发展有限公司党支部委员、副书记、党总支
         书记、工会主席、董事，期间自 2012 年 9 月至 2016 年 7 月，挂任天津子牙循环经济产业区管理委员会委员、副书记、副主任；王女士
         自 2016 年 8 月起任本公司党委副书记、工会主席。王女士自 2016 年 11 月 24 日起任本公司职工代表监事、监事会主席
聂有壮   现任本公司监事、东北区域公司总经理。聂有壮先生自 2001 年 1 月加入本公司，任职于生产运营部，先后担任部门副经理、经理及公司
         副总工程师，2008 年 2 月至 2009 年 12 月任本公司水务一分公司总经理，自 2010 年 1 月至 2011 年 2 月任本公司天津水务事业部南部区
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         域总经理。2011 年 2 月至 2013 年 2 月任本公司天津水务事业部东部区域总经理兼东郊污水处理厂厂长。2013 年 2 月至 2016 年 1 月任本
         公司天津子创工程投资有限公司总经理， 2016 年 1 月至 2017 年 3 月起任本公司市场开发部副经理，自 2017 年 3 月起任东北区域公司总
         经理。聂有壮先生自 2003 年 12 月 19 日起任本公司监事。
卢红妍   现任本公司监事、总法律顾问。南开大学法学博士。于 2001 年 1 月至 2009 年 12 月,卢女士先后任职天津金诺律师事务所、天津泓毅律
         师事务所,律师;2010 年 1 月起加盟天津创业环保集团股份有限公司,任法务专员;2016 年 1 月至今,任天津创业环保集团股份有限公司总
         法律顾问,负责天津创业环保集团股份有限公司法务事务。卢红妍女士自 2017 年 5 月 17 日起任本公司监事。
吴宝兰   现任本公司监事、党群部部长。吴女士自 2000 年 12 月加入本公司，任人力资源部经理助理；自 2004 年 12 月至 2005 年 12 月，任市政
         投资公司日技园公司办公室主任；2005 年 12 月再次加盟本公司，历任本公司党群部副部长兼公司机关工会主席、党群部部长；吴女士自
         2011 年 8 月 24 日起任本公司职工代表监事。
李晓申   现任本公司监事，天津市政投资有限公司党总支副书记、工会主席。李晓申先生自 1975 年高中毕业后上山下乡，1976 年底参军；自 1985
         年 7 月至 1988 年 5 月，历任天津警备区司令部通信处副连职参谋、组织动员处副连职参谋；自 1988 年 5 月至 2001 年 4 月，历任天津警
         备区组织动员处正连职参谋、副营职参谋、副团职参谋、副处长；2001 年 4 月至 2002 年 3 月，任天津市塘沽区人民武装部副部长（正团）；
         2002 年 3 月至 2004 年 11 月，任天津警备区学生军训工作办公室主任；2004 年 11 月至 2009 年 8 月，历任天津城市基础设施建设投资集
         团有限公司（以下简称“城投集团”）党委工作部副部长、机关工会副主席；2009 年 8 月至 2011 年 4 月，历任城投集团党委工作部副部
         长、机关党总支副书记、机关工会副主席；2011 年 4 月至 2012 年 4 月，任本公司纪委书记；2012 年 5 月起任天津市政投资有限公司党
         总支副书记、工会主席。李晓申先生自 2012 年 12 月 18 日起任本公司监事。
牛静     现任本公司监事、法律审计部经理，助理会计师。牛静女士自 1993 年至 1995 年，任职于天津先达酒店会计；1995 年至 2002 年，任职于
         天津山东麦当劳食品有限公司财务主管；2002 年至 2009 年，先后任职天津家福商业有限公司财务经理、内部控制经理；2009 年 7 月加
         盟本公司，至今一直任职本公司法律审计部经理。自 2015 年 12 月 17 日起任本公司股东代表监事。
张强     现任本公司副总经理。张先生自 2007 年 10 月至 2009 年 2 月，任天津第七市政公路工程有限公司董事长兼总经理，主持全面工作；自 2009
         年 3 月 5 日起加盟本公司，并开始任本公司副总经理，期间曾兼任本公司市政工程事业部总经理，自 2010 年 12 月至 2016 年 1 月，兼任
         本公司第二工程分公司总经理。
赵毅     现任本公司副总经理。赵先生自 2005 年 8 月至 2009 年 3 月，历任曲靖公司、凯英公司总经理，2009 年 4 月至 2010 年 10 月任天津北洋
         园投资开发有限公司副总经理；自 2010 年 10 月 18 日起任本公司副总经理，并自 2010 年 11 月至 2016 年 1 月，任本公司外埠水务事业
         部总经理，同时自 2010 年 11 月至 2015 年 9 月兼任外埠事业部下属 8 个控股子公司董事长。
张健     现任本公司副总经理，兼任浙江地区总经理、杭州公司董事长，宝应公司董事、董事长。张先生自 2006 年 4 月至 2009 年 12 月担任杭州
         公司行政副总经理（主持工作）；2009 年 12 月至今担任外埠水务事业部浙江地区总经理、杭州公司总经理；2015 年 9 月起担任杭州公
         司董事长，宝应公司董事、董事长；自 2012 年 1 月起任本公司副总经理。
李杨     现任本公司副总经理，西北区域总经理，西安创业水务有限公司董事长，报告期内任本公司监事。李杨先生自 2005 年 11 月至 2009 年 4
         月，任阜阳公司总经理；2009 年 4 月至 2009 年 12 月任本公司水务二分公司总经理；自 2010 年 1 月至 2011 年 2 月任本公司天津水务事
         业部东部区域总经理；自 2011 年 2 月至 2017 年 5 月任西安公司总经理，自 2011 年 2 月起任本公司西北区域总经理；2012 年 1 月起任本
         公司总经理助理；2015 年 9 月起任西安公司董事长；自 2009 年 9 月 8 日起至 2017 年 3 月 15 日任本公司监事。李杨先生自 2017 年 3 月
                                                              47 / 172
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             15 日起任本公司副总经理。
齐丽品       现任公司总经济师、投资经营部经理。齐丽品女士 1999 年 7 月至 2001 年 2 月就职于滨海市政建设发展有限公司任职员。2001 年 2 月加
             盟本公司，历任项目开发部职员、市场开发部经理助理、资产管理与企业发展研究部副经理、企划部副经理、经营管理部经理，自 2010
             年 1 月起任本公司副总经济师兼经营管理部经理，自 2015 年 10 月起任本公司总经济师。齐女士曾于 2009 年 6 月至 2015 年 10 月任本公
             司监事。
李金河       现任本公司总工程师，兼任凯英公司董事长，正高级工程师。李先生 1993 年毕业于河北科技大学环境工程系环境工程专业。李金河先生
             自 1999 年 3 月起一直在中国市政工程华北设计研究总院有限公司设计九院工作,历任技术员、工艺二组组长、副总工程师、总工程师职
             务。李金河先生多年来一直从事市政工程设计及研究工作,在水处理设施、工艺的设计、研究及运行等领域具有非常丰富的经验。李金河
             先生自 2017 年 8 月 29 日起任本公司总工程师。
牛波         现任本公司董事会秘书、副总经济师，兼任香港公司董事长。牛波先生 2004 年 8 月加盟本公司，至 2009 年 12 月，历任公司市场开发部
             项目经理、部门副经理、部门经理职务；2009 年 12 月至今任本公司副总经济师；2015 年 2 月起兼任香港公司董事长；自 2016 年 1 月 29
             日起任本公司董事会秘书。
林文波       报告期内任本公司执行董事、总经理，现已退休，于 2017 年 1 月 26 日辞去公司董事、总经理职务。
李玉庆       报告期内任本公司副总经理、总工程师，兼任凯英公司董事长。2017 年 3 月 1 日，因工作调动辞去本公司所任职务。
王宏         报告期内任本公司副总经理，2017 年 3 月 1 日，因工作调动辞去本公司所任职务。
杨光         报告期内任本公司副总经理，2017 年 4 月 20 日，因工作调动辞去本公司所任职务。
邓彪         报告期内任本公司副总经理，2017 年 4 月 20 日，因工作调动辞去本公司所任职务。
其它情况说明
□适用 √不适用
(二) 董事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
□适用 √不适用
二、现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况
(一) 在股东单位任职情况
√适用 □不适用
       任职人员姓名                   股东单位名称                在股东单位担任的职务            任期起始日期           任期终止日期
李晓申                     市政投资                             党总支副书记、工会主席       2012 年 5 月 7 日
在股东单位任职情况的说明   无
                                                                  48 / 172
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(二) 在其他单位任职情况
□适用 √不适用
三、董事、监事、高级管理人员报酬情况
√适用 □不适用
董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序   公司董事、监事的报酬依据股东大会审议通过的董事、监事薪酬标准确定。高级管理人员的薪酬根据董
                                         事会通过的薪酬方案及公司经营绩效确定，实行年薪制和以年度目标考核为基础的年终奖制度。本公司
                                         除独立董事之外的其他董事及监事，不领取董事及监事酬金。
董事、监事、高级管理人员报酬确定依据     公司高管人员的报酬根据生产经营任务及其日常管理工作完成情况发放，并根据年度经营目标完成情况
                                         和考核结果兑现绩效年薪及发放年终奖。
董事、监事和高级管理人员报酬的实际支付情 本公司为董事、监事、高管发放的薪酬，符合公司工资及绩效考核的规定，并按规定发放。
况
报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际 人民币 1,302.02 万元
获得的报酬合计
四、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√适用 □不适用
             姓名                          担任的职务                         变动情形                         变动原因
林文波                           董事、总经理                       离任                           退休
唐福生                           董事、总经理                       聘任                           工作需要
李杨                             监事                               离任                           工作调动
卢红妍                           监事                               聘任                           工作需要
李杨                             副总经理                           聘任                           工作需要
李金河                           总工程师                           聘任                           工作需要
李玉庆                           副总经理、总工程师                 离任                           工作调动
王宏                             副总经理                           离任                           工作调动
杨光                             副总经理                           离任                           工作调动
邓彪                             副总经理                           离任                           工作调动
五、近三年受证券监管机构处罚的情况说明
□适用 √不适用
                                                               49 / 172
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六、母公司和主要子公司的员工情况
(一) 员工情况
母公司在职员工的数量
主要子公司在职员工的数量                                                       1,088
在职员工的数量合计                                                             1,558
母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工
人数
                                      专业构成
              专业构成类别                               专业构成人数
                生产人员
                销售人员
                技术人员
                财务人员
                行政人员
              企业管理人员
                   合计                                                        1,558
                                      教育程度
              教育程度类别                                数量（人）
博士
硕士
本科
大专
中专及技校
高中以下
                   合计                                                        1,558
(二) 薪酬政策
√适用 □不适用
公司建立了完善的薪酬制度，实行岗位职级薪酬制度及年终奖制度。公司年薪制员工薪酬由标准
年岗位职级工资及绩效年工资组成，公司月薪制员工薪酬由岗位职级工资、技能工资及绩效工资
组成。绩效年工资根据年度目标完成情况进行兑现。年终奖根据年度利润指标完成情况进行计提
和分配。
(三) 培训计划
√适用 □不适用
公司实行培训经费调控下的自主培训政策。公司各部门、各单位根据员工和企业需求制定培训计
划，确保培训科目的针对性，保障员工与企业共同成长。
(四) 劳务外包情况
□适用 √不适用
七、其他
□适用 √不适用
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                                第九节        公司治理
一、公司治理相关情况说明
√适用 □不适用
（一）公司治理情况
      报告期内，公司严格按照《公司法》、《上市公司治理准则》、《公司章程》及中国证监会
有关法律法规的要求，不断完善公司治理结构，规范公司日常运作。
      按照《公司章程》及相关法规，股东大会是公司最高权利机构，公司严格按照股东大会议事
规则，召集、召开股东大会，保证股东充分顺利地行使表决权。董事会在股东大会授权范围内，
负责公司整体经营管理工作，严格按照《董事会议事规则》召集董事会，各位董事以勤勉的态度
恪尽职守，独立履行职责，充分关注广大中小股东的利益；公司董事会下设审计委员会、薪酬与
考核委员会、提名委员会、战略委员会等专业委员会，各专业委员会按照专业委员会工作细则独
立开展工作，在各自的领域为董事会的科学决策提供支持。公司经理层按照《总经理议事规则》，
在董事会授权和领导下负责公司日常经营管理工作。监事会在股东大会授权范围内负责对董事会、
经理层履职的合法合规性进行监督。
      在控股股东与公司、董事与董事会、监事与监事会、绩效评价与激励约束机制、利益相关者、
信息披露与透明度等主要治理方面均符合监管部门相关要求，公司治理实际状况与《公司法》、
中国证监会相关规定的要求不存在差异。
      为进一步完善公司治理结构，保障股东利益，报告期内公司修订了《公司章程》、《股东大
会议事规则》、《董事会议事规则》。
      根据香港联合交易所《环境、社会及管治报告指引》，公司启动对环境及社会有重大影响又
或对权益人的评估及决策有重大影响的环境、社会及管治事宜的评价，并随本报告一起披露《环
境、社会及管治报告》（简称 ESG 报告）。
（二）企业管治报告
      1.关于企业管治常规
      公司根据监管机构关于企业管治规则的变化，不断修订本公司相关治理准则并严格执行。报
告期内，本公司遵守《企业管治守则》。
      2.关于董事的证券交易
      根据本公司《公司章程》及《内幕信息管理制度》，公司制订了《董事、监事、高级管理人
员持股管理制度》，规定董事、监事、经理以及其他高级管理人员应当在其任职期间内，定期向
公司申报其所持有的本公司股份；在任职期间每年转让的股份不得超过其所持有本公司股份总数
的百分之二十五，离职后六个月内不得转让其所持有的本公司的股份等等。
      3.关于董事会
      按照《公司章程》，本公司董事会由 9 名董事组成。报告期内，本公司董事会成员包括执行
董事刘玉军先生（董事会主席）、唐福生先生、付亚娜女士、彭怡琳女士，非执行董事安品东先
生、陈银杏女士，独立非执行董事高宗泽先生、王翔飞先生、郭永清先生；董事任期均至 2018
年 12 月 17 日。林文波先生因退休，于 2017 年 1 月 26 日起不再担任董事职务，经股东大会选举，
由唐福生先生接替任本公司执行董事，任期自 2017 年 3 月 14 日起至 2018 年 12 月 17 日。
      公司董事会各成员之间无任何包括财务、业务、家属或其他重大相关的关系。所有董事会成
员均拥有丰富的专业和管治经验。独立董事的资格和专业经验完全符合《上市规则》的要求，公
司董事会已经接受各位独立非执行董事二零一七年度的独立声明书，确认他们符合香港交易所上
市规则 3.13 条所列载有关独立性的规定。
      报告期内公司共举行董事会 20 次、股东大会 3 次,董事出席会议情况详细见本节“董事参加
董事会和股东大会的情况”。
    《公司章程》和《董事会议事规则》中对董事会和经理层的职责有清晰的界定描述；《董事会
议事规则》、《总经理办公会议事规则》分别对董事会和经理层的决策程序和决策依据作出明确
的规定，以保证董事和董事会、高级管理人员和经理层的决策科学、合法。在股东大会授权范围
内，按照上海交易所、香港联交所股票上市规则的规定，需要披露的事项均需提交公司董事会决
策并披露，低于需披露标准的事项，一般由公司经理层决策并执行。
      董事 2017 年培训情况
                                          51 / 172
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     由于公司业务不断发展及上市规则不断修订，持续的专业发展对于董事来说非常重要。为确
保董事继续培养履行职责所需的才能和知识，公司为董事安排一些培训，由公司董事会办公室保
存培训记录。
       4.关于主席及行政总裁
     按照《公司章程》，董事会主席和行政总裁（《公司章程》中称董事会主席为“董事长”，
行政总裁为“总经理”，因此以下简称为“董事长”及“总经理”）的主要职责区分明确，董事
长负责召集、主持董事会会议，董事会的高效运作，而公司总经理负责公司的各项经营活动，并
向公司董事会负责。董事长由公司全体董事过半数选举产生，总经理由董事长提名、董事会批准
聘任。
     报告期内，林文波先生因退休于 2017 年 1 月 26 日起不再担任本公司总经理，同日召开的董
事会选举唐福生先生为公司总经理。
       5.关于非执行董事
     2015 年 12 月 17 日选举产生的本公司第七届董事会非执行董事安品东先生、陈银杏女士，独
立非执行董事高宗泽先生、王翔飞先生、郭永清先生，任期均至 2018 年 12 月 17 日。
       6.关于董事会辖下委员会
    （1）薪酬与考核委员会由三名独立非执行董事组成，主席由王翔飞先生担任。采纳 B.1.2（c）
第二种模式，薪酬与考核委员会主要职责是向董事会建议董事及高级管理人员的薪酬方案，评价
公司业绩指标完成及考核情况。其书面职权范围可参见刊登于香港交易所网站的《薪酬与考核委
员会工作细则》。
     报告期内举行 5 次薪酬与考核委员会，主要讨论公司 2016 年度指标完成情况及考核情况，其
中包含执行董事的业绩及考核情况、新任董事、监事、和高级管理人员的薪酬建议以及调整员工
工资的建议。薪酬与考核委员会委员出席报告期内全部会议。
    （2）公司提名委员会委员由公司两名执行董事（董事长、总经理）以及三名独立董事组成，
主席由高宗泽先生担任。提名委员会其主要职责是对公司董事和高级管理人员的人选、选择标准
和程序进行研究并提出建议，其书面职权范围可参见刊登于香港交易所网站的《提名委员会工作
细则》。
     就董事提名程序及比选及推荐，按照本公司《公司章程》，本公司董事会、合计持有本公司
10%以上的股东，均可以提名本公司董事候选人；本公司董事会提名委员会按照《提名委员会工作
细则》对董事候选人的提名、比选及推荐给予董事会建议；由股东大会决定聘任执行董事。执行
董事唐福生先生的提名及聘任，履行上述提名、比选及推荐程序。独立非执行董事的任职资格还
需通过上海交易所的审核。提名委员会认为公司目前的董事成员，从性别、年龄、文化及教育背
景、专业经验、技能及知识等方面考虑，基本符合本公司《董事会提名委员会实施细则》及董事
多元化政策，符合公司现状及未来发展规划。
     报告期内，提名委员会共召开 3 次会议，讨论提名董事候选人、提名聘任总经理、副总经理、
总工程师等事项。
     提名委员会委员出席报告期内全部会议。
    （3）公司审计委员会委员由公司三名独立董事组成，主席由郭永清先生担任。审计委员会主
要职责包括审阅公司年度、半年度、季度财务报表，检讨及监控公司的财务管理、内部控制、风
险管理、企业管治，对外部审计师的聘任提出建议等，其书面职责详见刊登于香港交易所网站的
《审计委员会工作细则》。
     就审阅公司定期报告方面，于公司编制年度报告、半年度报告及季度报告过程中，审计委员
会单独召开会议，听取外部审计师、内部审计师的审计意见，审阅业绩报告；在公司内部审计部
门的协助下，审计委员会每年初检讨公司内部监控系统的有效性，并审阅公司年度内部控制评价
报告，随年度业绩报告一同披露。
     就企业管治而言，按照相关法律法规及公司实际情况，公司目前已经建立比较完善的公司治
理结构，企业管治情况请见上述“（一）公司治理情况”。审计委员会每年度对公司内部控制情
况进行检讨、评估，其中包含对企业管治情况的评价。
     报告期内举行 7 次审计委员会会议，主要讨论公司季度报告、半年度报告、年度报告财务信
息，检讨公司内控工作、对外部审计师的聘任建议等。审计委员会委员均出席报告期内全部会议。
                                         52 / 172
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    （4）公司战略委员会委员由由公司三名执行董事、一名非执行董事以及一名独立董事组成，
主席由董事长刘玉军先生担任。主要负责对公司中长期发展战略和重大投资决策进行研究并提出
建议。
     报告期内战略委员会共召开一次会议，对公司《十三五战略规划》进行了审议。
     7.关于核数师酬金
     报告期内，公司继续聘请普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）和罗兵咸永道会计师
事务所为公司外部审计机构并得到股东大会的批准，聘用协议详细列明其核数内容及所得报酬，
核数师酬金情况，请见本报告中“聘任及解聘会计师事务所情况”。
     报告期内核数师向本公司提供内部控制审计服务，对公司内部控制发表审计意见。公司与核
数师就该项非核数服务签署聘用协议，协议内容列明其审计内容及所得报酬。
     8.关于公司秘书
     报告期内，公司聘请香港李伟斌律师行法律顾问卢伟强先生为公司秘书，卢先生主要与本公
司董事会秘书牛波先生联系。卢先生已根据《上市规则》第 3.29 条于 2016 年财政年度参加了不
少于 15 小时的相关专业培训。2018 年 2 月 9 日卢伟强先生因个人原因辞去公司秘书职务，2018
年 2 月 9 日，公司董事会聘任供职于李伟斌律师行的曹尔容女士为公司秘书及香港上市规则第
3.05 条项下公司的授权代表。
     9.关于股东权利
     按照《公司章程》及《股东大会议事规则》的规定，单独或者合计持有公司 10%以上股份的
股东有权向董事会、监事会请求召开或自行召开临时股东大会，并明确规定申请召开、自行召开
股东大会的条件和程序。详细规则请见《公司章程》及《股东大会议事规则》。
     10.关于投资者关系
     报告期内，为进一步提高公司治理水平，保障投资者利益，公司组织修订了《公司章程》、
《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》。
     11.风险管理及内部监控
     报告期内，本公司已经建立起适当的内部控制体系，内部控制体系以公司各项关键业务及管
理活动可能面临的风险为导向而建立并逐步完善。公司投资经营部对风险管理及内部控制体系的
建设工作负责，公司法律审计部负责检讨公司风险管理及内部控制有效性的具体工作。
公司董事会审计委员会每年度适当时候听取法律审计部关于公司内部审计工作的年度总结及计划
的汇报，检查公司内部控制及风险管理工作情况。
     每年度，公司董事会检讨公司内部控制监控系统情况，并向投资者发出《年度内部控制自我
评估报告》。
     12.关于其他的具体披露
     董事负责监督编制每个财政期间的帐目，使该帐目能真实公平地反映公司在该期间的业务状
况、业绩等情况。在编制截至二零一七年十二月三十一日止年度帐目时，董事已选择适合的会计
政策并贯彻应用且已作出审慎合理判断及估计，并按持续经营基准编制帐目。
     董事认为，报告期内未发生可能会影响公司持续经营能力的重大不明朗事件或情况。
     公司董事会一直以来非常关注公司内部控制情况，于 2018 年 3 月 27 日召开的第七届董事会
第五十一次会议上，单独审议了公司 2017 年度内部控制情况，并出具了内部控制自我评估报告。
普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）对公司 2017 年内部控制情况进行了审计，并出具了
标准无保留审计意见。
公司治理与中国证监会相关规定的要求是否存在重大差异；如有重大差异，应当说明原因
□适用 √不适用
二、股东大会情况简介
                                                                         决议刊登的披露
    会议届次           召开日期         决议刊登的指定网站的查询索引
                                                                               日期
2017 年第一次临时 2017 年 3 月 14 日   上 海 证 券 交 易 所 网 站       2017 年 3 月 15 日
股东大会                               www.sse.com.cn；香港联交所网站
                                           53 / 172
                                          2017 年年度报告
                                          www.hkex.com.hk；讯捷财经印务有
                                          限     公     司      网     站
                                          http://www.ifn.com.hk/ir/tjcep/
2016 年年度股东大 2017 年 5 月 17 日      上 海 证 券 交 易 所 网 站           2017 年 5 月 18 日
会                                        www.sse.com.cn；香港联交所网站
                                          www.hkex.com.hk；讯捷财经印务有
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2017 年第二次临时 2017 年 7 月 3 日       上 海 证 券 交 易 所 网 站           2017 年 7 月 4 日
股东大会                                  www.sse.com.cn；香港联交所网站
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股东大会情况说明
□适用 √不适用
三、董事履行职责情况
(一) 董事参加董事会和股东大会的情况
                                                                                      参加股东
                                            参加董事会情况
                                                                                      大会情况
 董事       是否独
                     本年应参             以通讯                         是否连续两   出席股东
 姓名       立董事               亲自出                  委托出   缺席
                     加董事会             方式参                         次未亲自参   大会的次
                                 席次数                  席次数   次数
                       次数               加次数                            加会议      数
刘玉军      否              20      20        16              0      0   否
唐福生      否              18      18        16              0      0   否
付亚娜      否              20      20        16              0      0   否
彭怡琳      否              20      20        17              0      0   否
安品东      否              20      20        20              0      0   否
陈银杏      否              20      20        19              0      0   否
高宗泽      是              20      20        20              0      0   否
王翔飞      是              20      20        20              0      0   否
郭永清      是              20      20        20              0      0   否
林文波      否               1       1          1             0      0   否
连续两次未亲自出席董事会会议的说明
□适用 √不适用
年内召开董事会会议次数
其中：现场会议次数
通讯方式召开会议次数
现场结合通讯方式召开会议次数
(二) 独立董事对公司有关事项提出异议的情况
□适用 √不适用
(三) 其他
□适用 √不适用
                                              54 / 172
                                      2017 年年度报告
四、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责时所提出的重要意见和建议，存在异议事项的，
    应当披露具体情况
√适用 □不适用
1、董事会薪酬与考核委员会，报告期内共召开 5 次会议，主要讨论公司 2016 年度指标完成情况
及考核情况，其中包含执行董事的业绩及考核情况、新任董事、监事、和高级管理人员的薪酬建
议以及调整员工工资的建议，均获董事会、股东会的批准。
2、董事会提名委员会，报告期内共召开 3 次会议，讨论提名唐福生先生为董事、总经理，提名李
杨先生为副总经理，提名李金河先生为总工程师的建议，均获董事会、股东会的批准。
3、董事会审计委员会，报告期内共召开 7 次会议，主要讨论四次定期报告的财务报告及公司内部
控制、内部审计情况，没有提出重大异议。
4、战略委员会，报告期内共召开一次会议，讨论公司“十三五”战略规划，获得公司董事会、股
东会的批准。
五、监事会发现公司存在风险的说明
□适用 √不适用
六、公司就其与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面存在的不能保证独立性、不能
    保持自主经营能力的情况说明
□适用 √不适用
存在同业竞争的，公司相应的解决措施、工作进度及后续工作计划
□适用 √不适用
七、报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况
√适用 □不适用
    报告期内，公司对高级管理人员实行目标考核与岗位考核结合的考评机制。高级管理人员年
薪中的绩效年薪与个人目标完成考核结果挂钩，年终奖的计提与公司目标或各相关经营单位年度
利润完成情况挂钩，分配与个人目标考核和岗位考核结果挂钩。
    本公司会计年度内，获最高薪酬的五位人士的退休金供款资料如下：
                                                                      单位：人民币元
                    姓名                            退休金供款（人民币元）
                  刘玉军                                    35463.69
                    王静                                    35463.69
                    李杨                                    35463.69
                    张健                                    35463.69
                    赵毅                                    35463.69
注：以上五位人士基本薪酬均在 100 万元港币以内。
八、是否披露内部控制自我评价报告
√适用 □不适用
详见本公司于 2018 年 3 月 28 日在上海证券交易所网站披露的《2017 年度内部控制自我评价报告》。
报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明
□适用 √不适用
                                          55 / 172
                                         2017 年年度报告
九、内部控制审计报告的相关情况说明
√适用 □不适用
本公司聘请的普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）已对公司财务报告相关内部控制有效
性进行了审计，出具了标准无保留意见内部控制审计报告。
内部控制审计报告详见本公司于 2018 年 3 月 28 日在上海证券交易所网站披露的《2017 年度内部
控制审计报告》。
是否披露内部控制审计报告：是
十、其他
□适用 √不适用
                              第十节       公司债券相关情况
√适用 □不适用
一、公司债券基本情况
                                                                          单位:元 币种:人民币
                                                                                 还本
债券                                                                      利率           交易
           简称     代码        发行日        到期日        债券余额             付息
名称                                                                     （%）           场所
                                                                                 方式
天津    16 津     136801.SH   2016-10-25    2021-10-25     700,000,000   3.13% 按年     上海
创业    创 01                                                                    付息， 证券
环保                                                                             每年   交易
集团                                                                             付息   所
股份                                                                             一次，
有限                                                                             到期
公司                                                                             一次
公开                                                                             还本，
发行                                                                             最后
2016                                                                             一期
年公                                                                             利息
司债                                                                             随本
券(第                                                                            金的
一期)                                                                            兑付
                                                                                 一起
                                                                                 支付
公司债券付息兑付情况
√适用 □不适用
报告期内，公司已按期完成 16 津创 01 的 2017 年度付息工作。
公司债券其他情况的说明
√适用 □不适用
16 津创 01 未附发行人或投资者选择权条款、可交换条款等特殊条款。16 津创 01 的发行对象为符
合法律法规要求的合格投资者。
二、公司债券受托管理联系人、联系方式及资信评级机构联系方式
  债券受托管理人       名称                      平安证券股份有限公司
                                             56 / 172
                                      2017 年年度报告
                       办公地址               北京市西城区金融大街 9 号金融街中心北楼 16
                                              层
                       联系人                 李川
                       联系电话               010-56800258
                       名称                   联合信用评级有限公司
   资信评级机构        办公地址               天津市南开区水上公园北道 38 号爱俪园公寓
其他说明：
√适用 □不适用
报告期内，公司聘请的债券受托管理人、资信评级机构未发生变更。
三、公司债券募集资金使用情况
√适用 □不适用
16 津创 01 发行规模为 700,000,000.00 元，扣除承销费用后募集资金为 697,200,000.00 元。截
至 2017 年 12 月 31 日，该期债券募集资金已按照募集说明书承诺的用途使用完毕，余额为 0。
报告期内，募集资金专项账户运作情况良好。
公司严格遵循公司的资金管理制度及相关法律法规，履行募集资金使用的相关程序，募集资金使
用情况与募集说明书承诺的用途、使用计划及其他约定一致。
四、公司债券评级情况
√适用 □不适用
联合信用评级有限公司已于 2017 年 5 月 25 日对公司以及 16 津创 01 作出跟踪评级，维持公司主
体长期信用等级为“AA+，评级展望为“稳定”；维持公司债券信用等级为“AA+”。年度报告披露后的
两个月内，联合信用评级有限公司将会及时对公司债券作出最新跟踪评级，并在上海证券交易所
网站（www.sse.com.cn）进行披露，敬请广大投资者关注。
五、报告期内公司债券增信机制、偿债计划及其他相关情况
√适用 □不适用
报告期内，16 津创 01 的偿债计划和偿债保障措施执行情况良好，且与募集说明书的约定和相关
承诺一致，未发生变化。公司已针对该期债券设置专项偿债账户，已按规定完成专项偿债账户资
金提取工作，并与募集说明书的相关承诺一致。
六、公司债券持有人会议召开情况
√适用 □不适用
报告期内，公司未发生需召开债券持有人会议的事项。
七、公司债券受托管理人履职情况
√适用 □不适用
公司债券存续期内，债券受托管理人严格按照《债券受托管理协议》中的约定，对公司资信状况、
募集资金管理运用情况、公司债券本息偿付情况等进行了持续跟踪，并督促公司履行公司债券募
集说明书中所约定义务，积极行使了债券受托管理人职责，维护债券持有人的合法权益。
债券受托管理人将在 2018 年 6 月 30 日前出具公司债券受托管理事务报告（2017 年度），并预计
在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）进行披露，提醒投资者关注。
八、截至报告期末公司近 2 年的会计数据和财务指标
√适用 □不适用
                                          57 / 172
                                     2017 年年度报告
                                                                      单位:万元 币种:人民币
                                                              本期比上年同期增减
           主要指标              2017 年         2016 年                            变动原因
                                                                    （%）
息税折旧摊销前利润               119,036.8     109,156.9                     9.05 收入增加金
                                                                                  额大于成本
                                                                                  增加金额
流动比率                              1.31             1.89               -30.69 将一年内到
                                                                                  期的中期票
                                                                                  据重分类至
                                                                                  流动负债
速动比率                              1.31             1.87               -29.95 将一年内到
                                                                                  期的中期票
                                                                                  据重分类至
                                                                                  流动负债
资产负债率（%）                      56.53            52.98                  6.70 负债增加比
                                                                                  率大于资产
                                                                                  增加比率
EBITDA 全部债务比                     0.41             0.45                 -8.89 银行借款增
                                                                                  加
利息保障倍数                          6.47             5.26                 23.00 利润增加，
                                                                                  利息减少。
现金利息保障倍数                     10.22             3.83               166.84 经营活动产
                                                                                  生的现金净
                                                                                  流量净额增
                                                                                  加
EBITDA 利息保障倍数                   9.06             7.47                 21.29 利润增加，
                                                                                  利息减少。
贷款偿还率（%）                        100              100                  0.00
利息偿付率（%）                        100              100                  0.00
九、公司其他债券和债务融资工具的付息兑付情况
√适用 □不适用
报告期内，本公司其他债券和债务融资工具已按时付息兑付，不存在延期支付利息和本金以及无
法支付利息和本金的情况。
十、公司报告期内的银行授信情况
√适用 □不适用
截至报告期末，公司在工商银行、平安银行、民生银行、农业银行等多家银行的授信额度折合人
民币合计约 45.38 亿元，其中已使用授信额度约 6.10 亿元，尚余授信额度约 39.28 亿元。报告期
内，公司均已按时偿还各项银行贷款，未发生展期及减免情况。
十一、公司报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况
√适用 □不适用
报告期内，公司未出现违反公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况，对债券投资者利益无重
大影响。
十二、公司发生的重大事项及对公司经营情况和偿债能力的影响
√适用 □不适用
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                                    2017 年年度报告
报告期内，公司下属子公司安国公司涉及重大仲裁事项，具体情况详见第五节第十项“重大诉讼、
仲裁事项”。
除此之外，公司未发生《公司债券发行与交易管理办法》第四十五条列示的其他重大事项。
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                                         2017 年年度报告
                                   第十一节 财务报告
一、审计报告
√适用 □不适用
                                                            普华永道中天审字(2018)第 10031 号
天津创业环保集团股份有限公司全体股东：
    一、审计意见
  （一）我们审计的内容
     我们审计了天津创业环保集团股份有限公司（以下简称“创业环保”）的财务报表，包括 2017
年 12 月 31 日的合并及公司资产负债表，2017 年度的合并及公司利润表、合并及公司现金流量表、
合并及公司股东权益变动表以及财务报表附注。
  （二）我们的意见
    我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了创业
环保 2017 年 12 月 31 日的合并及公司财务状况以及 2017 年度的合并及公司经营成果和现金流量。
    二、形成审计意见的基础
    我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务
报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。我们相信，我们获取的审计证据
是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。
    按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于创业环保，并履行了职业道德方面的其他责
任。
    三、关键审计事项
    关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的
应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。
   我们在审计中识别出的关键审计事项如下：
 关键审计事项                                       我们的审计中如何应对关键审计事项
  超过信用期的应收账款的可收回性                    我们评估并测试了创业环保关于应收账款可
                                                    收回性的内部控制程序。
  请参阅财务报表附注四 2。
                                                    针对于 2017 年 12 月 31 日金额重大的应收账
  于 2017 年 12 月 31 日，总金额人民币              款余额，我们执行了函证程序，并将函证结果
  1,930,158 千 元 的 应 收 账 款 中 ， 人 民 币     与管理层记录的金额进行了核对。我们抽样检
  1,634,604 千元已经超过信用期，其中人民            查了应收账款账龄的准确性，并关注超过信用
  币 665,614 千元超过信用期一年以上。超过           期一年以上的应收账款。
  信用期一年以上的应收帐款占总资产的 5%。
                                                    我们对管理层进行了访谈，了解了超过信用期
  管理层需要对超过信用期的应收账款的可收            的主要债务人的信息以及管理层对于其可收
  回性进行评估，在评估时，需要考虑以前年            回性的解释。
  度的经验，实施判断以估计债务人的资信状
  况。                                              我们对管理层关于应收账款可收回性的解释
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                                    2017 年年度报告
                                               进行了审视，并通过检查历史付款记录、期后
  我们关注此事项是因为超过信用期的应收账       收款、期后还款计划及其他相关文件，对管理
  款金额重大且这些应收账款可收回性的评估       层的解释进行了验证。此外，我们还独立地核
  涉及管理层的判断。                           实了主要客户的背景信息。
                                               我们发现相关证据能够支持管理层关于相关
                                               应收账款的判断。
    四、其他信息
    创业环保管理层对其他信息负责。其他信息包括创业环保 2017 年年度报告中涵盖的信息，但
不包括财务报表和我们的审计报告。
    我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证
结论。
    结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否
与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。基于我们
已经执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们
无任何事项需要报告。
    五、管理层和治理层对财务报表的责任
    创业环保管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、
执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。
    在编制财务报表时，管理层负责评估创业环保的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项
（如适用），并运用持续经营假设，除非管理层计划清算创业环保、终止运营或别无其他现实的
选择。
    治理层负责监督创业环保的财务报告过程。
    六、注册会计师对财务报表审计的责任
    我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并
出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审
计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇
总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
    在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们
也执行以下工作：
  （一）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险；设计和实施审计程序以应对
这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、
伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高
于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
  （二）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。
  （三）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。
  （四）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导
致对创业环保持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我
们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报
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表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告
日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致创业环保不能持续经营。
  （五）评价财务报表的总体列报、结构和内容（包括披露），并评价财务报表是否公允反映相
关交易和事项。
  （六）就创业环保中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对合并财务报
表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。
    我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们
在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。
    我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合
理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。
    从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关
键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少
数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益
处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。
 普华永道中天                                     注册会计师
 会计师事务所（特殊普通合伙）                                      ———————
                                                                    李军（项目合伙人）
 中国上海市                                       注册会计师
 2018 年 3 月 27 日                                                ———————
                                                                          宋以晶
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                                     2017 年年度报告
二、财务报表
                                   合并资产负债表
                                  2017 年 12 月 31 日
编制单位: 天津创业环保集团股份有限公司
                                                                      单位:千元 币种:人民币
               项目                   附注             期末余额                期初余额
流动资产：
  货币资金                                                 1,905,678              1,199,058
  结算备付金
  拆出资金
  以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产
  衍生金融资产
  应收票据                                                     1,900
  应收账款                                                 1,930,158              1,815,420
  预付款项                                                   124,770                153,198
  应收保费
  应收分保账款
  应收分保合同准备金
  应收利息
  应收股利
  其他应收款                                                  93,708                150,872
  买入返售金融资产
  存货                                                        18,112                 24,491
  持有待售资产
  一年内到期的非流动资产
  其他流动资产                                                85,449                 49,107
    流动资产合计                                           4,159,775              3,392,546
非流动资产：
  发放贷款和垫款
  可供出售金融资产                                                2,000               2,000
  持有至到期投资
  长期应收款                                                 294,956                309,148
  长期股权投资
  投资性房地产                                                86,820                 97,590
  固定资产                                                   383,831                413,486
  在建工程                                                    20,657                  4,396
  工程物资
  固定资产清理
  生产性生物资产
  油气资产
  无形资产                                                 6,906,418              6,233,987
  开发支出
  商誉
  长期待摊费用
  递延所得税资产
  其他非流动资产                                             598,433                187,744
                                         63 / 172
                                   2017 年年度报告
    非流动资产合计                                    8,293,115    7,248,351
      资产总计                                       12,452,890   10,640,897
流动负债：
  短期借款                                              499,000
  向中央银行借款
  吸收存款及同业存放
  拆入资金
  以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融负债
  衍生金融负债
  应付票据
  应付账款                                              128,254      107,239
  预收款项                                              930,888      955,507
  卖出回购金融资产款
  应付手续费及佣金
  应付职工薪酬                                          44,550       34,411
  应交税费                                              63,741       69,080
  应付利息
  应付股利                                                1,912        1,438
  其他应付款                                            627,209      408,111
  应付分保账款
  保险合同准备金
  代理买卖证券款
  代理承销证券款
  持有待售负债
  一年内到期的非流动负债                                870,092      212,327
  其他流动负债                                            7,827        9,645
    流动负债合计                                      3,173,473    1,797,758
非流动负债：
  长期借款                                              581,517      510,428
  应付债券                                              697,984    1,394,313
  其中：优先股
    永续债
  长期应付款                                            263,887      285,208
  长期应付职工薪酬
  专项应付款
  预计负债                                               32,930       32,930
  递延收益                                            2,129,064    1,446,971
  递延所得税负债                                        120,259      126,108
  其他非流动负债                                         40,000       43,364
    非流动负债合计                                    3,865,641    3,839,322
      负债合计                                        7,039,114    5,637,080
所有者权益
  股本                                                1,427,228    1,427,228
  其他权益工具
  其中：优先股
    永续债
  资本公积                                              399,115      399,115
                                       64 / 172
                                    2017 年年度报告
  减：库存股
  其他综合收益
  专项储备
  盈余公积                                                  479,907                444,925
  一般风险准备
  未分配利润                                              2,810,790              2,473,109
  归属于母公司所有者权益合计                              5,117,040              4,744,377
  少数股东权益                                              296,736                259,440
    所有者权益合计                                        5,413,776              5,003,817
      负债和所有者权益总计                               12,452,890             10,640,897
法定代表人：刘玉军 主管会计工作负责人：彭怡琳 会计机构负责人：刘涛
                                   母公司资产负债表
                                 2017 年 12 月 31 日
编制单位:天津创业环保集团股份有限公司
                                                                     单位:千元 币种:人民币
               项目                  附注             期末余额                期初余额
流动资产：
  货币资金                                                  784,959                459,678
  以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产
  衍生金融资产
  应收票据
  应收账款                                                1,663,178              1,489,342
  预付款项                                                    1,114
  应收利息
  应收股利                                                   13,880                  8,713
  其他应收款                                                228,079                287,697
  存货                                                        4,116                  4,333
  持有待售资产
  一年内到期的非流动资产
  其他流动资产                                              173,452                103,843
    流动资产合计                                          2,868,778              2,354,029
非流动资产：
  可供出售金融资产                                               2,000               2,000
  持有至到期投资
  长期应收款                                                294,956                309,148
  长期股权投资                                            2,081,302              1,746,349
  投资性房地产                                               65,552                 75,818
  固定资产                                                  116,730                125,374
  在建工程
  工程物资
  固定资产清理
  生产性生物资产
  油气资产
  无形资产                                                3,321,141              3,393,326
                                        65 / 172
                                   2017 年年度报告
  开发支出
  商誉
  长期待摊费用
  递延所得税资产
  其他非流动资产                                       726,085     237,480
    非流动资产合计                                   6,607,766   5,889,495
      资产总计                                       9,476,544   8,243,524
流动负债：
  短期借款                                             499,000         -
  以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融负债
  衍生金融负债
  应付票据
  应付账款                                             42,027      20,089
  预收款项                                              5,123       5,994
  应付职工薪酬                                         26,067      22,920
  应交税费                                              7,802      38,154
  应付利息
  应付股利                                               1,912       1,438
  其他应付款                                           698,402     751,895
  持有待售负债
  一年内到期的非流动负债                               724,449      25,927
  其他流动负债                                          86,463      86,463
    流动负债合计                                     2,091,245     952,880
非流动负债：
  长期借款
  应付债券                                             697,984   1,394,313
  其中：优先股
    永续债
  长期应付款                                           263,887     285,208
  长期应付职工薪酬
  专项应付款
  预计负债                                              32,930      32,930
  递延收益                                           1,719,380   1,129,013
  递延所得税负债                                        61,929      54,224
  其他非流动负债                                       210,000     210,000
    非流动负债合计                                   2,986,110   3,105,688
      负债合计                                       5,077,355   4,058,568
所有者权益：
  股本                                               1,427,228   1,427,228
  其他权益工具
  其中：优先股
    永续债
  资本公积                                             380,788     380,788
  减：库存股
  其他综合收益
  专项储备
  盈余公积                                             479,907     444,925
                                       66 / 172
                                     2017 年年度报告
  未分配利润                                             2,111,266            1,932,015
    所有者权益合计                                       4,399,189            4,184,956
      负债和所有者权益总计                               9,476,544            8,243,524
法定代表人：刘玉军 主管会计工作负责人：彭怡琳 会计机构负责人：刘涛
                                      合并利润表
                                    2017 年 1—12 月
                                                                  单位:千元 币种:人民币
                 项目                        附注      本期发生额          上期发生额
一、营业总收入                                             2,148,341           1,958,666
其中：营业收入                                             2,148,341           1,958,666
      利息收入
      已赚保费
      手续费及佣金收入
二、营业总成本                                             1,617,118          1,525,850
其中：营业成本                                             1,291,171          1,150,012
      利息支出
      手续费及佣金支出
      退保金
      赔付支出净额
      提取保险合同准备金净额
      保单红利支出
      分保费用
      税金及附加                                              57,464             45,670
      销售费用                                                 6,467              9,964
      管理费用                                               139,749            116,481
      财务费用                                               100,339            151,666
      资产减值损失                                            21,928             52,057
  加：公允价值变动收益（损失以“－”号
填列）
      投资收益（损失以“－”号填列）                             400             -3,640
      其中：对联营企业和合营企业的投资                                           -3,640
收益
      资产处置收益（损失以“－”号填列）
      汇兑收益（损失以“－”号填列）
      其他收益                                               185,270
三、营业利润（亏损以“－”号填列）                           716,893            429,193
  加：营业外收入                                               3,870            194,295
  减：营业外支出                                               1,975              1,260
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）                       718,788            622,228
  减：所得税费用                                             199,593            154,322
五、净利润（净亏损以“－”号填列）                           519,195            467,906
  (一)按经营持续性分类
    1.持续经营净利润（净亏损以“－”号                       519,195            467,906
填列）
    2.终止经营净利润（净亏损以“－”号
                                           67 / 172
                                    2017 年年度报告
填列）
  (二)按所有权归属分类
    1.少数股东损益                                           10,944              24,738
    2.归属于母公司股东的净利润                              508,251             443,168
六、其他综合收益的税后净额
  归属母公司所有者的其他综合收益的税
后净额
    （一）以后不能重分类进损益的其他综
合收益
      1.重新计量设定受益计划净负债或
净资产的变动
      2.权益法下在被投资单位不能重分
类进损益的其他综合收益中享有的份额
    （二）以后将重分类进损益的其他综合
收益
      1.权益法下在被投资单位以后将重
分类进损益的其他综合收益中享有的份额
      2.可供出售金融资产公允价值变动
损益
      3.持有至到期投资重分类为可供出
售金融资产损益
      4.现金流量套期损益的有效部分
      5.外币财务报表折算差额
      6.其他
  归属于少数股东的其他综合收益的税后
净额
七、综合收益总额                                            519,195             467,906
  归属于母公司所有者的综合收益总额                          508,251             443,168
  归属于少数股东的综合收益总额                               10,944              24,738
八、每股收益：
  （一）基本每股收益(元/股)                                    0.36                0.31
  （二）稀释每股收益(元/股)                                    0.36                0.31
本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0 元,上期被合并方实现的
净利润为：0 元。
法定代表人：刘玉军 主管会计工作负责人：彭怡琳 会计机构负责人：刘涛
                                    母公司利润表
                                   2017 年 1—12 月
                                                                 单位:千元 币种:人民币
                项目                       附注       本期发生额          上期发生额
一、营业收入                                                999,237             958,983
  减：营业成本                                              517,053             506,081
      税金及附加                                              27,596              24,931
      销售费用
      管理费用                                               81,782              73,691
      财务费用                                               62,682             100,466
      资产减值损失                                            4,540              53,481
                                         68 / 172
                                      2017 年年度报告
  加：公允价值变动收益（损失以“－”号
填列）
       投资收益（损失以“－”号填列）                             45,067            93,730
       其中：对联营企业和合营企业的投资
收益
       资产处置收益（损失以“－”号填列）
       其他收益                                                  107,801
二、营业利润（亏损以“－”号填列）                               458,452           294,064
  加：营业外收入                                                     175           110,208
  减：营业外支出                                                     462
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）                           458,165           404,031
    减：所得税费用                                               108,344            98,544
四、净利润（净亏损以“－”号填列）                               349,821           305,487
    (一)持续经营净利润（净亏损以“－”                           349,821           305,487
号填列）
    （二）终止经营净利润（净亏损以“－”
号填列）
五、其他综合收益的税后净额
  （一）以后不能重分类进损益的其他综合
收益
     1.重新计量设定受益计划净负债或净
资产的变动
    2.权益法下在被投资单位不能重分类
进损益的其他综合收益中享有的份额
  （二）以后将重分类进损益的其他综合收
益
     1.权益法下在被投资单位以后将重分
类进损益的其他综合收益中享有的份额
     2.可供出售金融资产公允价值变动损
益
     3.持有至到期投资重分类为可供出售
金融资产损益
     4.现金流量套期损益的有效部分
     5.外币财务报表折算差额
     6.其他
六、综合收益总额                                                 349,821           305,487
七、每股收益：
    （一）基本每股收益(元/股)
    （二）稀释每股收益(元/股)
法定代表人：刘玉军 主管会计工作负责人：彭怡琳 会计机构负责人：刘涛
                                     合并现金流量表
                                     2017 年 1—12 月
                                                                   单位：千元 币种：人民币
              项目                     附注             本期发生额           上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
  销售商品、提供劳务收到的现金                               2,344,694           1,705,972
  客户存款和同业存放款项净增加额
                                            69 / 172
                                   2017 年年度报告
  向中央银行借款净增加额
  向其他金融机构拆入资金净增加额
  收到原保险合同保费取得的现金
  收到再保险业务现金净额
  保户储金及投资款净增加额
  处置以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产净增加额
  收取利息、手续费及佣金的现金
  拆入资金净增加额
  回购业务资金净增加额
  收到的税费返还                                       152,825     171,898
  收到其他与经营活动有关的现金                         302,636      82,453
    经营活动现金流入小计                             2,800,155   1,960,323
  购买商品、接受劳务支付的现金                         827,475     669,241
  客户贷款及垫款净增加额
  存放中央银行和同业款项净增加额
  支付原保险合同赔付款项的现金
  支付利息、手续费及佣金的现金
  支付保单红利的现金
  支付给职工以及为职工支付的现金                       256,738     236,295
  支付的各项税费                                       497,074     448,440
  支付其他与经营活动有关的现金                         306,816     202,677
    经营活动现金流出小计                             1,888,103   1,556,653
      经营活动产生的现金流量净额                       912,052     403,670
二、投资活动产生的现金流量：
  收回投资收到的现金
  取得投资收益收到的现金
  处置固定资产、无形资产和其他长                          531
期资产收回的现金净额
  处置子公司及其他营业单位收到的
现金净额
  收到其他与投资活动有关的现金                         732,961     344,312
    投资活动现金流入小计                               733,892     344,401
  购建固定资产、无形资产和其他长                       860,892     461,166
期资产支付的现金
  投资支付的现金                                      380,000
  质押贷款净增加额
  取得子公司及其他营业单位支付的
现金净额
  支付其他与投资活动有关的现金                             151      25,715
    投资活动现金流出小计                             1,241,043     486,881
      投资活动产生的现金流量净额                      -507,151    -142,480
三、筹资活动产生的现金流量：
  吸收投资收到的现金                                   27,132      19,474
  其中：子公司吸收少数股东投资收                       27,132      19,474
到的现金
  取得借款收到的现金                                   727,632     202,943
                                       70 / 172
                                    2017 年年度报告
  发行债券收到的现金                                                             700,000
  收到其他与筹资活动有关的现金
    筹资活动现金流入小计                                     754,764             922,417
  偿还债务支付的现金                                         201,482           1,067,925
  分配股利、利润或偿付利息支付的                             245,614             263,137
现金
  其中：子公司支付给少数股东的股
利、利润
  支付其他与筹资活动有关的现金
    筹资活动现金流出小计                                     447,096           1,331,062
      筹资活动产生的现金流量净额                             307,668            -408,645
四、汇率变动对现金及现金等价物的
影响
五、现金及现金等价物净增加额                                 712,569            -147,455
  加：期初现金及现金等价物余额                             1,181,120           1,328,575
六、期末现金及现金等价物余额                               1,893,689           1,181,120
法定代表人：刘玉军 主管会计工作负责人：彭怡琳 会计机构负责人：刘涛
                                   母公司现金流量表
                                   2017 年 1—12 月
                                                                   单位:千元 币种:人民币
              项目                   附注             本期发生额          上期发生额
一、经营活动产生的现金流量：
  销售商品、提供劳务收到的现金                             1,005,222             644,110
  收到的税费返还                                              76,350             110,782
  收到其他与经营活动有关的现金                               286,460              64,860
    经营活动现金流入小计                                   1,368,032             819,752
  购买商品、接受劳务支付的现金                               318,242             292,764
  支付给职工以及为职工支付的现金                             118,310             107,613
  支付的各项税费                                             272,901             281,641
  支付其他与经营活动有关的现金                               349,499             189,136
    经营活动现金流出小计                                   1,058,952             871,154
  经营活动产生的现金流量净额                                 309,080             -51,402
二、投资活动产生的现金流量：
  收回投资收到的现金                                                               4,000
  取得投资收益收到的现金                                      39,900              93,730
  处置固定资产、无形资产和其他长                                 144
期资产收回的现金净额
  处置子公司及其他营业单位收到的
现金净额
  收到其他与投资活动有关的现金                             1,171,518             441,238
    投资活动现金流入小计                                   1,211,562             538,969
  购建固定资产、无形资产和其他长                             143,368              66,436
期资产支付的现金
  投资支付的现金                                             719,493             243,375
  取得子公司及其他营业单位支付的
                                        71 / 172
                                          2017 年年度报告
现金净额
  支付其他与投资活动有关的现金                                          610,446                  388,843
    投资活动现金流出小计                                              1,473,307                  698,654
      投资活动产生的现金流量净额                                       -261,745                 -159,685
三、筹资活动产生的现金流量：
  吸收投资收到的现金
  取得借款收到的现金                                                    500,000                  290,000
  发行债券收到的现金                                                                             700,000
  收到其他与筹资活动有关的现金
    筹资活动现金流入小计                                                500,000                  990,000
  偿还债务支付的现金                                                      1,000                  700,000
  分配股利、利润或偿付利息支付的                                        221,205                  220,934
现金
  支付其他与筹资活动有关的现金
    筹资活动现金流出小计                                                222,205                 920,934
      筹资活动产生的现金流量净额                                        277,795                   69,066
四、汇率变动对现金及现金等价物的
影响
五、现金及现金等价物净增加额                                            325,130                 -142,021
  加：期初现金及现金等价物余额                                          454,678                  596,699
六、期末现金及现金等价物余额                                            779,808                  454,678
法定代表人：刘玉军 主管会计工作负责人：彭怡琳 会计机构负责人：刘涛
                                     合并所有者权益变动表
                                       2017 年 1—12 月
                                                                              单位:千元 币种:人民币
                                                                本期
                                          归属于母公司所有者权益
                  其他权益工                       其                  一
 项目                 具                  减：     他   专             般              少数股   所有者权
                                 资本公   库       综   项   盈余公    风   未分配利   东权益   益合计
         股本     优   永
                            其     积     存       合   储     积      险     润
                  先   续
                            他            股       收   备             准
                  股   债
                                                   益                  备
一、上 1,427,22                  399,11                      444,92         2,473,10   259,44    5,003,81
年期          8                       5                           5                9        0
末余
额
加：会
计政
策变
更
     前
期差
错更
正
     同
一控
制下
                                                 72 / 172
                           2017 年年度报告
企业
合并
     其
他
二、本 1,427,22   399,11                     444,92   2,473,10   259,44   5,003,81
年期          8        5                          5          9        0
初余
额
三、本                                       34,982   337,681    37,296   409,959
期增
减变
动金
额（减
少以
“－
”号
填列）
（一）                                                508,251    10,944   519,195
综合
收益
总额
（二）                                                           27,132    27,132
所有
者投
入和
减少
资本
1．股                                                            27,132    27,132
东投
入的
普通
股
2．其
他权
益工
具持
有者
投入
资本
3．股
份支
付计
入所
有者
权益
的金
额
4．其
他
（三）                                       34,982   -170,570    -780    -136,368
利润
分配
1．提                                        34,982   -34,982
取盈
余公
积
2．提
取一
                               73 / 172
                                          2017 年年度报告
般风
险准
备
3．对                                                                       -135,588     -780   -136,368
所有
者（或
股东）
的分
配
4．其
他
（四）
所有
者权
益内
部结
转
1．资
本公
积转
增资
本（或
股本）
2．盈
余公
积转
增资
本（或
股本）
3．盈
余公
积弥
补亏
损
4．其
他
（五）
专项
储备
1．本
期提
取
2．本
期使
用
（六）
其他
四、本   1,427,22                399,11                      479,90         2,810,79   296,73   5,413,77
期期            8                     5                           7                0        6
末余
额
                                                                上期
                                          归属于母公司所有者权益
项目                                                                                   少数股   所有者权
                    其他权益工   资本公   减：     其   专   盈余公    一   未分配利   东权益     益合计
          股本
                        具         积     库       他   项     积      般       润
                                                 74 / 172
                                          2017 年年度报告
                                          存     综   储             风
                  优   永
                            其            股     合   备             险
                  先   续
                            他                   收                  准
                  股   债
                                                 益                  备
一、上 1,427,22                  382,31                     414,37        2,177,20   217,63   4,618,75
年期          8                       1                          6               0        8
末余
额
加：会
计政
策变
更
     前
期差
错更
正
     同
一控
制下
企业
合并
     其
他
二、本 1,427,22                  382,31                     414,37        2,177,20   217,63   4,618,75
年期          8                       1                          6               0        8
初余
额
三、本                           16,804                     30,549        295,909    41,802   385,064
期增
减变
动金
额（减
少以
“－
”号
填列）
（一）                                                                    443,168    24,738   467,906
综合
收益
总额
（二）                           16,804                                   -16,804    19,474    19,474
所有
者投
入和
减少
资本
1．股                                                                                19,474    19,474
东投
入的
普通
股
2．其
他权
益工
具持
有者
投入
资本
                                               75 / 172
                  2017 年年度报告
3．股
份支
付计
入所
有者
权益
的金
额
4．其    16,804                               -16,804
他
（三）                              30,549   -130,455   -2,410   -102,316
利润
分配
1．提                               30,549    -30,549
取盈
余公
积
2．提
取一
般风
险准
备
3．对                                         -99,906   -2,410   -102,316
所有
者（或
股东）
的分
配
4．其
他
（四）
所有
者权
益内
部结
转
1．资
本公
积转
增资
本（或
股本）
2．盈
余公
积转
增资
本（或
股本）
3．盈
余公
积弥
补亏
损
4．其
他
（五）
专项
储备
                      76 / 172
                                              2017 年年度报告
1．本
期提
取
2．本
期使
用
（六）
其他
四、本    1,427,22                  399,11                      444,92      2,473,10     259,44   5,003,81
期期             8                       5                           5             9          0
末余
额
法定代表人：刘玉军 主管会计工作负责人：彭怡琳 会计机构负责人：刘涛
                                       母公司所有者权益变动表
                                           2017 年 1—12 月
                                                                              单位:千元 币种:人民币
                                                            本期
                          其他权益工具                          其
                                                                他   专
                                                       减：
   项目                   优   永            资本公             综   项   盈余公    未分配利      所有者权
                 股本                 其               库存
                          先   续              积               合   储     积          润          益合计
                                      他               股
                          股   债                               收   备
                                                                益
一、上年期    1,427,228                      380,788                      444,925   1,932,015     4,184,956
末余额
加：会计政
策变更
     前期差
错更正
     其他
二、本年期    1,427,228                      380,788                      444,925   1,932,015     4,184,956
初余额
三、本期增                                                                 34,982      179,251     214,233
减变动金额
（减少以
“－”号填
列）
（一）综合                                                                             349,821     349,821
收益总额
（二）所有
者投入和减
少资本
1．股东投入
的普通股
2．其他权益
工具持有者
投入资本
3．股份支付
计入所有者
权益的金额
4．其他
（三）利润                                                                 34,982    -170,570      -135,588
分配
                                                  77 / 172
                                           2017 年年度报告
1．提取盈余                                                             34,982     -34,982
公积
2．对所有者                                                                       -135,588    -135,588
（或股东）
的分配
3．其他
（四）所有
者权益内部
结转
1．资本公积
转增资本
（或股本）
2．盈余公积
转增资本
（或股本）
3．盈余公积
弥补亏损
4．其他
  （五）专项
储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他
四、本期期     1,427,228                  380,788                      479,907   2,111,266   4,399,189
末余额
                                                         上期
                           其他权益工具                      其
                                                             他   专
                                                    减：
    项目                   优   永        资本公             综   项   盈余公    未分配利    所有者权
                 股本                其             库存
                           先   续          积               合   储     积        润          益合计
                                     他             股
                           股   债                           收   备
                                                             益
一、上年期     1,427,228                  380,788                      414,376   1,756,983   3,979,375
末余额
加：会计政
策变更
     前期
差错更正
     其他
二、本年期     1,427,228                  380,788                      414,376   1,756,983   3,979,375
初余额
三、本期增                                                              30,549     175,032    205,581
减变动金额
（减少以
“－”号填
列）
（一）综合                                                                         305,487    305,487
收益总额
（二）所有
者投入和减
少资本
1．股东投入
的普通股
2．其他权益
工具持有者
                                               78 / 172
                                    2017 年年度报告
 投入资本
 3．股份支付
 计入所有者
 权益的金额
 4．其他
 （三）利润                                                30,549     -130,455    -99,906
 分配
 1．提取盈余                                               30,549      -30,549
 公积
 2．对所有者                                                           -99,906    -99,906
 （或股东）
 的分配
 3．其他
 （四）所有
 者权益内部
 结转
 1．资本公积
 转增资本
 （或股本）
 2．盈余公积
 转增资本
 （或股本）
 3．盈余公积
 弥补亏损
 4．其他
   （五）专项
 储备
 1．本期提取
 2．本期使用
 （六）其他
 四、本期期     1,427,228         380,788                 444,925    1,932,015   4,184,956
 末余额
法定代表人：刘玉军 主管会计工作负责人：彭怡琳 会计机构负责人：刘涛
三、公司基本情况
1. 公司概况
√适用 □不适用
天津创业环保集团股份有限公司(“本公司”) 的前身是天津渤海化工(集团)股份有限公司(“渤
海化工”)。渤海化工于1993年6月8日在中华人民共和国(“中国”)天津市注册成立，在香港联合
交易所有限公司上市的股份(“H股”)于1994年5月挂牌交易，在上海证券交易所上市的股份(“A
股”)于1995年6月挂牌交易。渤海化工1998年、1999年连续两年出现较大亏损，经天津市政府批
准，本公司于2000年底完成对渤海化工重大的股权和资产重组。本公司注册地址为天津市和平区
贵州路45号。天津市政投资有限公司(“市政投资”)为本公司的母公司，天津城市基础设施建设
投资集团有限公司(“天津城投”)为本公司的最终控股公司。于2017年12月31日，本公司的总股
本为人民币14.27亿元，每股面值人民币1元。
本公司及其子公司(“本集团”)的主要业务包括污水处理及相关设施的建设管理，自来水供水、
中水、供热供冷服务及相关设施的建设和管理等业务，具体如下：
(a)   污水处理业务
                                        79 / 172
                                   2017 年年度报告
依照相关协议(“《特许经营协议》”)，本集团通过以下污水处理厂提供污水处理服务：
位置                                 协议签订日期                                授权单位
贵州贵阳                         2004 年 9 月 16 日                       贵阳城市管理局
江苏宝应                         2005 年 6 月 13 日                         宝应县建设局
湖北赤壁                         2005 年 7 月 15 日                         赤壁市建设局
安徽阜阳                        2005 年 12 月 18 日                   阜阳市建设委员会
                                                                          曲靖市建设局
云南曲靖                        2005 年 12 月 25 日    (现更名为曲靖市住房和城乡建设局)
湖北洪湖                        2005 年 12 月 29 日                         洪湖市建设局
浙江杭州                        2006 年 11 月 20 日                  杭州市排水有限公司
                                                                     天津新技术产业园区
天津静海                         2007 年 9 月 12 日                天宇科技园管理委员会
山东文登                        2007 年 12 月 19 日                         文登市建设局
陕西西安                         2008 年 3 月 18 日        西安市基础设施建设投资总公司
河北安国                        2008 年 10 月 14 日                       安国市人民政府
湖北咸宁                        2008 年 10 月 16 日                      咸宁市建设委员会
安徽颖东                         2009 年 8 月 10 日                      阜阳市颖东建设局
云南曲靖                         2011 年 8 月 16 日              曲靖市住房和城乡建设局
安徽巢湖                         2011 年 8 月 25 日             含山县住房和城乡建设局
                                                                    天津市城乡建设委员会
天津津沽                         2014 年 2 月 18 日      (“天津市建委”)和天津市水务局
天津咸阳路                       2014 年 2 月 18 日            天津市建委和天津市水务局
天津东郊                         2014 年 2 月 18 日            天津市建委和天津市水务局
天津北仓                         2014 年 2 月 18 日            天津市建委和天津市水务局
安徽颍上                         2016 年 6 月 16 日              颍上县住房和城乡建设局
新疆克拉玛依                     2016 年 11 月 4 日                      克拉玛依市建设局
甘肃临夏                         2017 年 5 月 13 日              临夏市住房和城乡建设局
长沙宁乡                          2017 年 6 月 5 日        宁乡经济技术开发区管理委员会
安徽合肥                         2017 年 6 月 16 日                合肥市城乡建设委员会
辽宁大连                         2017 年 11 月 1 日                大连市城市建设管理局
本集团依照特许经营协议提供污水处理服务并按照约定的单价收取污水处理费。
(b) 污水处理设施的建设管理业务
本集团提供包括污水处理厂设计、建设与运营以及污水处理厂工程的融资建设和移交的服务。
(c) 自来水供水业务
依照相关协议，本集团以初始约定价格提供自来水供水服务，并且上述供水服务单价将定期按照
合同约定的条款根据影响水价成本因素的变动而进行调整。
(d) 中水业务
主要包括再生水利用项目的开发、建设和运营，再生水的生产、销售，再生水处理工艺和水处理
设备的研究、开发和技术咨询等。
(e) 供热及供冷服务
供热及供冷服务包括设计、建设、运营和转让集中供热、供冷设施以及提供供热、供冷服务。
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(f) 本年度纳入合并范围的子公司以及新纳入合并范围的子公司详见附注。
(g) 本财务报表由本公司董事会于2018年3月27日批准报出。
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2. 合并财务报表范围
√适用 □不适用
编制合并财务报表时，合并范围包括本公司及全部子公司。
从取得子公司的实际控制权之日起，本集团开始将其纳入合并范围；从丧失实际控制权之日起停
止纳入合并范围。
四、财务报表的编制基础
1.   编制基础
本公司财务报表以持续经营为编制基础。本财务报表按照财政部于 2006 年 2 月 15 日及以后期间
颁布的《企业会计准则——基本准则》、各项具体会计准则及相关规定(以下合称“企业会计准则”)、
以及中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第 15 号——财务报告的
一般规定》的披露规定编制。
2.   持续经营
√适用 □不适用
本财务报表以持续经营为基础编制。
五、重要会计政策及会计估计
具体会计政策和会计估计提示：
√适用 □不适用
本集团根据生产经营特点确定具体会计政策和会计估计，主要体现在应收款项坏账准备的计提方
法、投资性房地产的计量模式、固定资产折旧和无形资产摊销、特许经营权的确认及摊销、收入
的确认时点等。
1.   遵循企业会计准则的声明
本公司 2017 年度财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本公司 2017 年 12 月
31 日的合并及公司财务状况以及 2017 年度的合并及公司经营成果和现金流量等有关信息。
2.   会计期间
本公司会计年度自公历 1 月 1 日起至 12 月 31 日止。
3.   营业周期
□适用 √不适用
4.   记账本位币
本公司的记账本位币为人民币。本公司下属子公司根据其经营所处的主要经济环境确定其记账本
位币，天津创业环保(香港)有限公司的记账本位为港币。本财务报表以人民币列示。
5.   同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
□适用 √不适用
6.   合并财务报表的编制方法
√适用 □不适用
编制合并财务报表时，合并范围包括本公司及全部子公司。
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从取得子公司的实际控制权之日起，本集团开始将其纳入合并范围；从丧失实际控制权之日起停
止纳入合并范围。
在编制合并财务报表时，子公司与本公司采用的会计政策或会计期间不一致的，按照本公司的会
计政策和会计期间对子公司财务报表进行必要的调整。
集团内所有重大往来余额、交易及未实现利润在合并财务报表编制时予以抵销。子公司的股东权
益、当期净损益及综合收益中不属于本公司所拥有的部分分别作为少数股东权益、少数股东损益
及归属于少数股东的综合收益总额在合并财务报表中股东权益、净利润及综合收益总额项下单独
列示。本公司向子公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，全额抵销归属于母公司股东的净
利润；子公司向本公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，按本公司对该子公司的分配比例
在归属于母公司股东的净利润和少数股东损益之间分配抵销。子公司之间出售资产所发生的未实
现内部交易损益，按照母公司对出售方子公司的分配比例在归属于母公司股东的净利润和少数股
东损益之间分配抵销。
如果以本集团为会计主体与以本公司或子公司为会计主体对同一交易的认定不同时，从本集团的
角度对该交易予以调整。
7.   合营安排分类及共同经营会计处理方法
□适用 √不适用
8.   现金及现金等价物的确定标准
现金是指库存现金，可随时用于支付的存款。
9.   外币业务和外币报表折算
√适用 □不适用
(a) 外币交易
外币交易按交易发生日的即期汇率将外币金额折算为记账本位币入账。
于资产负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日的即期汇率折算为记账本位币。为购建符合
借款费用资本化条件的资产而借入的外币专门借款产生的汇兑差额在资本化期间内予以资本化；
其他汇兑差额直接计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，于资产负债表日采用交
易发生日的即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额在现金流量表中单独列示。
(b) 外币财务报表的折算
境外经营的资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算，股东权益中除
未分配利润项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。境外经营的利润表中的收入与费用项
目，采用交易发生日的即期汇率折算。上述折算产生的外币报表折算差额，计入其他综合收益。
境外经营的现金流量项目，采用现金流量发生日的即期汇率折算。汇率变动对现金的影响额，在
现金流量表中单独列示。
10. 金融工具
√适用 □不适用
(a) 金融资产
(i) 金融资产分类
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金融资产于初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、应收款项、
可供出售金融资产和持有至到期投资。金融资产的分类取决于本集团对金融资产的持有意图和持
有能力。本集团的金融资产为应收款项及可供出售金融资产。
应收款项
应收款项是指在活跃市场中没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产。
可供出售金融资产
可供出售金融资产包括初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产及未被划分为其他类的
金融资产。自资产负债表日起12个月内将出售的可供出售金融资产在资产负债表中列示为其他流
动资产。
(ii)确认和计量
金融资产于本集团成为金融工具合同的一方时，按公允价值在资产负债表内确认。取得时发生的
相关交易费用计入初始确认金额。
可供出售金融资产按照公允价值进行后续计量，但在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠
计量的权益工具投资，按照成本计量。应收款项采用实际利率法，以摊余成本计量。
(iii)金融资产减值
本集团于资产负债表日对金融资产的账面价值进行检查，如果有客观证据表明某项金融资产发生
减值的，计提减值准备。
表明金融资产发生减值的客观证据，是指金融资产初始确认后实际发生的、对该金融资产的预计
未来现金流量有影响，且本集团能够对该影响进行可靠计量的事项。
以摊余成本计量的金融资产发生减值时，按预计未来现金流量(不包括尚未发生的未来信用损失)
现值低于账面价值的差额，计提减值准备。如果有客观证据表明该金融资产价值已恢复，且客观
上与确认该损失后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回，计入当期损益。
以成本计量的可供出售金融资产发生减值时，将其账面价值与按照类似金融资产当时市场收益率
对未来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认为减值损失，计入当期损益。已发生的减值损
失以后期间不再转回。
(iv)金融资产的终止确认
金融资产满足下列条件之一的，予以终止确认：(1) 收取该金融资产现金流量的合同权利终止；
(2) 该金融资产已转移，且本集团将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；或
者(3) 该金融资产已转移，虽然本集团既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险
和报酬，但是放弃了对该金融资产控制。
金融资产终止确认时，其账面价值与收到的对价以及原直接计入股东权益的公允价值变动累计额
之和的差额，计入当期损益。
(b) 金融负债
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金融负债于初始确认时分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融
负债。本集团的金融负债主要为其他金融负债，包括应付款项、借款及应付债券等。
应付款项包括应付账款、其他应付款等，以公允价值进行初始计量，并采用实际利率法按摊余成
本进行后续计量。
借款及应付债券按其公允价值扣除交易费用后的金额进行初始计量，并采用实际利率法按摊余成
本进行后续计量。
金融负债期限在一年以下(含一年)的，列示为流动负债；期限在一年以上但自资产负债表日起一
年内(含一年)到期的，列示为一年内到期的非流动负债；其余列示为非流动负债。
当金融负债的现时义务全部或部分已经解除时，终止确认该金融负债或义务已解除的部分。终止
确认部分的账面价值与支付的对价之间的差额，计入当期损益。
11. 应收款项
(1).单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项
√适用 □不适用
单项金额重大的判断依据或金额标准               单项金额超过人民币5,000万元。
单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法       根据应收款项的预计未来现金流量现值低于其
                                               账面价值的差额进行计提。
(2).按信用风险特征组合计提坏账准备的应收款项：
√适用 □不适用
按信用风险特征组合计提坏账准备的计提方法（账龄分析法、余额百分比法、其他方法）
一般信用组合                                账龄分析法
项目保证金组合                              不计提坏账准备
增值税退税组合                              不计提坏账准备
子公司款项组合                              不计提坏账准备
其他组合                                    账龄分析法
银行承兑汇票                                不计提坏账准备
组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的
√适用 □不适用
             账龄                 应收账款计提比例(%)          其他应收款计提比例(%)
1 年以内（含 1 年）                                     0
1－2 年                                                 0
2－3 年                                                 0
3 年以上                                              100
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的
□适用 √不适用
(3).单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项：
√适用 □不适用
单项计提坏账准备的理由                     存在客观证据表明本集团将无法按应收款项的原
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                                            有条款收回款项。
坏账准备的计提方法                          根据应收款项的预计未来现金流量现值低于其账
                                            面价值的差额进行计提。
12. 存货
√适用 □不适用
（a）分类
存货包括原材料、产成品、零部件及低值易耗品和工程施工等，按成本与可变现净值孰低计量。
(b)发出存货的计价方法
工程施工金额根据已发生的合同成本，加上利润或减去已确认亏损和已结算金额，按照单项合同
计算确定。当余额为正时，确认为资产；当余额为负时，确认为负债。
除工程施工外，原材料、产成品和低值易耗品的成本按照加权平均法确定。产成品成本包括原材
料、直接人工以及在正常生产能力下按系统的方法分配的制造费用。
(c)存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法
存货跌价准备按存货成本高于其可变现净值的差额计提。可变现净值按日常活动中，以存货的估
计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额确定。
(d)本集团的存货盘存制度采用永续盘存制。
(e)零部件及低值易耗品采用一次转销法进行摊销。
13. 持有待售资产
□适用 √不适用
14. 长期股权投资
√适用 □不适用
长期股权投资包括：本公司对子公司的长期股权投资，以及本集团对合营企业和联营企业的长期
股权投资。
子公司为本公司能够对其实施控制的被投资单位。联营企业为本集团能够对其财务和经营决策具
有重大影响的被投资单位。
对子公司的投资，在公司财务报表中按照成本法确定的金额列示，在编制合并财务报表时按权益
法调整后进行合并；对合营企业和联营企业投资采用权益法核算。
(a) 投资成本确定
支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。
(b) 后续计量及损益确认方法
采用成本法核算的长期股权投资，按照初始投资成本计量，被投资单位宣告分派的现金股利或利
润，确认为投资收益计入当期损益。
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采用权益法核算的长期股权投资，初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允
价值份额的，以初始投资成本作为长期股权投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投资单
位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，并相应调增长期股权投资成本。
采用权益法核算的长期股权投资，本集团按应享有或应分担的被投资单位的净损益份额确认当期
投资损益。确认被投资单位发生的净亏损，以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被
投资单位净投资的长期权益减记至零为限，但本集团负有承担额外损失义务且符合预计负债确认
条件的，继续确认预计将承担的损失金额。被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外
所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入资本公积。被投资单位分派的利润
或现金股利于宣告分派时按照本集团应分得的部分，相应减少长期股权投资的账面价值。本集团
与被投资单位之间未实现的内部交易损益按照持股比例计算归属于本集团的部分，予以抵销，在
此基础上确认投资损益。本集团与被投资单位发生的内部交易损失，其中属于资产减值损失的部
分，相应的未实现损失不予抵销。
(c) 确定对被投资单位具有控制、共同控制、重大影响的依据
控制是指拥有对被投资单位的权力，通过参与被投资单位的相关活动而享有可变回报，并且有能
力运用对被投资单位的权力影响其回报金额。
共同控制是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须分享控制权的
参与方一致同意后才能决策。
重大影响是指对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方
一起共同控制这些政策的制定。
(d) 长期股权投资减值
对子公司、合营企业、联营企业的长期股权投资，当其可收回金额低于其账面价值时，账面价值
减记至可收回金额。
15. 投资性房地产
(1).如果采用成本计量模式的：
折旧或摊销方法
投资性房地产是以出租为目的的房屋，以成本进行初始计量。与投资性房地产有关的后续支出，
在相关的经济利益很可能流入本集团且其成本能够可靠的计量时，计入投资性房地产成本；否则，
在发生时计入当期损益。
本集团对所有投资性房地产采用成本模式进行后续计量，按其预计使用寿命及净残值率对建筑物
计提折旧或摊销。投资性房地产的预计使用寿命、净残值率及年折旧率列示如下：
                               预计使用寿命           预计净残值率              年折旧率
房屋                               40至50年                     5%             1.9%-2.4%
投资性房地产的用途改变为自用时，自改变之日起，将该投资性房地产转换为固定资产。自用房
地产的用途改变为赚取租金或资本增值时，自改变之日起，将固定资产转换为投资性房地产。发
生转换时，以转换前的账面价值作为转换后的入账价值。
对投资性房地产的预计使用寿命、预计净残值和折旧方法于每年年度终了进行复核并作适当调
整。
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当投资性房地产被处置、或者永久退出使用且预计不能从其处置中取得经济利益时，终止确认该
项投资性房地产。投资性房地产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费
后计入当期损益。
当投资性房地产的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额。
16. 固定资产
(1).确认条件
√适用 □不适用
固定资产确认及初始计量
固定资产包括房屋及建筑物、机器设备、运输车辆及其他等。
固定资产在与其有关的经济利益很可能流入本集团、且其成本能够可靠计量时予以确认。购置或
新建的固定资产按取得时的成本进行初始计量。
与固定资产有关的后续支出，在与其有关的经济利益很可能流入本集团且其成本能够可靠的计量
时，计入固定资产成本；对于被替换的部分，终止确认其账面价值；所有其他后续支出于发生时
计入当期损益。
(2).折旧方法
√适用 □不适用
      类别          折旧方法       折旧年限（年）          残值率        年折旧率
房屋及建筑物    年限平均法        10 至 50 年         0%至 5%        1.9%至 10%
机器设备        年限平均法        10 至 20 年         0%至 5%        4.8%至 10%
运输车辆及其他 年限平均法         5 至 10 年          0%至 5%        9.5%至 20%
固定资产的折旧方法
固定资产折旧采用年限平均法并按其入账价值减去预计净残值后在预计使用寿命内计提。对计提
了减值准备的固定资产，则在未来期间按扣除减值准备后的账面价值及尚可使用年限确定折旧额。
建筑物包括厂房和铺设的管网，预计使用年限为 25 年。
对固定资产的预计使用寿命、预计净残值和折旧方法于每年年度终了进行复核并作适当调整。
(3).融资租入固定资产的认定依据、计价和折旧方法
□适用 √不适用
17. 在建工程
√适用 □不适用
在建工程按实际发生的成本计量。实际成本包括建筑成本、安装成本、符合资本化条件的借款费
用以及其他为使在建工程达到预定可使用状态所发生的必要支出。在建工程在达到预定可使用状
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态时，转入固定资产并自次月起开始计提折旧。当在建工程的可收回金额低于其账面价值时，账
面价值减记至可收回金额。
18. 借款费用
√适用 □不适用
本集团发生的可直接归属于需要经过相当长时间的购建活动才能达到预定可使用状态之资产的购
建的借款费用，在资产支出及借款费用已经发生、为使资产达到预定可使用状态所必要的购建活
动已经开始时，开始资本化并计入该资产的成本。当购建的资产达到预定可使用状态时停止资本
化，其后发生的借款费用计入当期损益。如果资产的购建活动发生非正常中断，并且中断时间连
续超过3个月，暂停借款费用的资本化，直至资产的购建活动重新开始。
对于为购建符合资本化条件的资产而借入的专门借款，以专门借款当期实际发生的利息费用减去
尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定专
门借款借款费用的资本化金额。
对于为购建符合资本化条件的资产而占用的一般借款，按照累计资产支出超过专门借款部分的资
本支出加权平均数乘以所占用一般借款的加权平均实际利率计算确定一般借款借款费用的资本化
金额。实际利率为将借款在预期存续期间或适用的更短期间内的未来现金流量折现为该借款初始
确认金额所使用的利率。
19. 生物资产
□适用 √不适用
20. 油气资产
□适用 √不适用
21. 无形资产
(1). 计价方法、使用寿命、减值测试
√适用 □不适用
无形资产包括土地使用权、特许经营权、专有技术及软件等，以成本计量。
(a)土地使用权
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土地使用权按使用年限25至50年平均摊销。外购土地及建筑物的价款难以在土地使用权与建筑物
之间合理分配的，全部作为固定资产。
(b)特许经营权
在特定时期内(“特许经营期间”)，本集团与政府机构或其下属公司合作，从事开发、融资、营
运及维护公共服务(“特许经营服务”)设施。本集团可以根据合作协议中的条款运营此设施并提
供特许经营服务，并在特许经营期结束时将该等设施移交给政府机构。
《特许经营服务协议》约定了特许经营服务的执行标准以及价格调整机制，以订明本集团执行的
特许经营服务。特许经营服务协议属于《企业会计准则解释第2号》的适用范围，因此特许经营安
排下的资产可列作无形资产或金融资产。如果经营者取得权利(特许权)向公共服务使用者收费，
则将资产列作无形资产；如由授权当局无条件支付或保证最低收费部分，则列作金融资产。本集
团将特许经营服务的相关权利确认为无形资产-特许经营权，并根据特许经营期限以直线法按照25
至30年平均摊销。
(c)专有技术及软件
单独购入的专有技术及软件按历史成本列示。专有技术及软件有预计的可使用年限，并按成本减
累计摊销后的净值列示。专有技术及软件的成本按直线法分摊至其估计可使用年限。
(d)定期复核使用寿命和摊销方法
对使用寿命有限的无形资产的预计使用寿命及摊销方法于每年年度终了进行复核并作适当调整。
(e)无形资产减值
当无形资产的可收回金额低于其账面价值时，账面价值减记至可收回金额。
(2). 内部研究开发支出会计政策
□适用 √不适用
22. 长期资产减值
√适用 □不适用
固定资产、在建工程、使用寿命有限的无形资产、以成本模式计量的投资性房地产及对子公司、
合营及联营公司的长期股权投资等，于资产负债表日存在减值迹象的，进行减值测试；尚未达到
可使用状态的无形资产，无论是否存在减值迹象，至少每年进行减值测试。减值测试结果表明资
产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值损失。可收回金额为资产
的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资产减值
准备按单项资产为基础计算并确认，如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所
属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生现金流入的最小资产组合。
上述资产减值损失一经确认，以后期间不予转回价值得以恢复的部分。
23. 长期待摊费用
□适用 √不适用
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24. 职工薪酬
(1)、短期薪酬的会计处理方法
√适用 □不适用
短期薪酬包括工资、奖金、津贴和补贴、职工福利费、医疗保险费、工伤保险费、生育保险费、
住房公积金、工会和教育经费、短期带薪缺勤等。本集团在职工提供服务的会计期间，将实际发
生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。其中，非货币性福利按照公允价值
计量。
(2)、离职后福利的会计处理方法
√适用 □不适用
本集团将离职后福利计划分类为设定提存计划和设定受益计划。设定提存计划是本集团向独立的
基金缴存固定费用后，不再承担进一步支付义务的离职后福利计划；设定受益计划是除设定提存
计划以外的离职后福利计划。于报告期内，本集团的离职后福利主要是为员工缴纳的基本养老保
险和失业保险，均属于设定提存计划。
基本养老保险
本集团职工参加了由当地劳动和社会保障部门组织实施的社会基本养老保险。本集团以当地规定
的社会基本养老保险缴纳基数和比例，按月向当地社会基本养老保险经办机构缴纳养老保险费。
职工退休后，当地劳动及社会保障部门有责任向已退休员工支付社会基本养老金。本集团在职工
提供服务的会计期间，将根据上述社保规定计算应缴纳的金额确认为负债，并计入当期损益或相
关资产成本。
(3)、辞退福利的会计处理方法
□适用 √不适用
(4)、其他长期职工福利的会计处理方法
□适用 √不适用
25. 预计负债
√适用 □不适用
因污水处理厂维修产生的现时义务，当履行该义务很可能导致经济利益的流出，且其金额能够可
靠计量时，确认为预计负债。
预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量，并综合考虑与或有事项有
关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。货币时间价值影响重大的，通过对相关未来现金流
出进行折现后确定最佳估计数；因随着时间推移所进行的折现还原而导致的预计负债账面价值的
增加金额，确认为利息费用。
于资产负债表日，对预计负债的账面价值进行复核并作适当调整，以反映当前的最佳估计数。
预期在资产负债表日起一年内需支付的预计负债，列示为流动负债。
26. 股份支付
□适用 √不适用
27. 优先股、永续债等其他金融工具
□适用 √不适用
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28. 收入
√适用 □不适用
收入的金额按照本集团在日常经营活动中销售商品和提供劳务时，已收或应收合同或协议价款的
公允价值确定。收入按扣除销售折让及销售退回的净额列示。
与交易相关的经济利益很可能流入本集团，相关的收入能够可靠计量且满足下列各项经营活动的
特定收入确认标准时，确认相关的收入：
(a) 污水处理服务及供冷供热服务收入
污水处理服务收入及供冷供热收入于提供服务时确认。
(b) 污水处理设施建设服务收入
如果建造的结果能够可靠估计，在资产负债表日收入和成本应参照合同完工的百分比计入当期损
益。完工百分比通常按照已经发生的成本与合同预计总成本的比例确定。合同的变更、索赔及奖
励，若能够可靠地计量，也应计入合同收入。
如果建造的结果不能可靠估计的，合同收入应按照最有可能收回的合同成本的金额确认。合同成
本应按照当期发生的费用确认。当合同总成本有可能超过合同总收益，预计的损失应被确认为当
期费用。
(c) 自来水及中水销售收入
自来水及中水销售收入在已将产品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方，一般指自来水及中
水已输送到客户时确认。
(d) 中水管道接驳收入
中水管道接驳收入于接驳完成，且中水可以输送到客户时确认。
(e) 环保设备销售收入
如果建造的结果能够可靠估计，在资产负债表日收入和成本应参照合同完工的百分比计入当期损
益。完工百分比通常按照已经发生的成本与合同预计总成本的比例确定。合同的变更、索赔及奖
励，若能够可靠地计量，也应计入合同收入。本集团销售的环保设备主要是环保专利技术的科研
转化成果。收入的金额按照本集团在日常经营活动中销售商品和提供劳务时，已收或应收合同或
协议价款的公允价值确定。收入按扣除销售折让及销售退回的净额列示。
(f) 委托运营收入
委托运营收入根据服务协议按照权责发生制进行确认。
(g) 技术服务收入
技术服务收入在服务提供的会计期间内确认，根据已发生成本占估计总成本的比例确定完工
进度，按照完工百分比确认收入。
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29. 政府补助
(1)、与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法
√适用 □不适用
与资产相关的政府补助，是指本集团取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助。
与资产相关的政府补助，冲减相关资产的账面价值，或确认为递延收益并在相关资产使用寿命内
按照合理、系统的方法分摊计入损益。
(2)、与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法
√适用 □不适用
与收益相关的政府补助，是指除与资产相关的政府补助之外的政府补助。
与收益相关的政府补助，用于补偿以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确
认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益或冲减相关成本，用于补偿已发生的相关费用或损
失的，直接计入当期损益或冲减相关成本。
30. 递延所得税资产/递延所得税负债
√适用 □不适用
递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的差额(暂时性差异)
计算确认。对于按照税法规定能够于以后年度抵减应纳税所得额的可抵扣亏损，确认相应的递延
所得税资产。对于商誉的初始确认产生的暂时性差异，不确认相应的递延所得税负债。对于既不
影响会计利润也不影响应纳税所得额(或可抵扣亏损)的非企业合并的交易中产生的资产或负债的
初始确认形成的暂时性差异，不确认相应的递延所得税资产和递延所得税负债。于资产负债表日，
递延所得税资产和递延所得税负债，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。
递延所得税资产的确认以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的应纳
税所得额为限。
对与子公司、联营企业及合营企业投资相关的应纳税暂时性差异，确认递延所得税负债，除非本
集团能够控制该暂时性差异转回的时间且该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。对与子
公司、联营企业及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，当该暂时性差异在可预见的未来很可
能转回且未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额时，确认为递延所得税资
产。
同时满足下列条件的递延所得税资产和递延所得税负债以抵销后的净额列示：
     递延所得税资产和递延所得税负债与同一税收征管部门对本集团内同一纳税主体征收的所
     得税相关；
     本集团内该纳税主体拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利。
31. 租赁
(1)、经营租赁的会计处理方法
√适用 □不适用
经营租赁的租金支出在租赁期内按照直线法计入相关资产成本或当期损益。
经营租赁的租金收入在租赁期内按照直线法确认。
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(2)、融资租赁的会计处理方法
□适用 √不适用
32. 其他重要的会计政策和会计估计
√适用 □不适用
本集团根据历史经验和其他因素，包括对未来事项的合理预期，对所采用的重要会计估计和
关键判断进行持续的评价。
(a) 重要会计估计及其关键假设
下列重要会计估计及关键判断存在会导致下一会计年度资产和负债账面价值出现重大调整的
重要风险：
(i)   应收款项的坏账
集团根据应收账款的可收回性评估坏账准备。当存在客观证据表明本集团将无法按应收款项
的原有条款收回所有款项时，计提坏账准备。在评估坏账准备时，本集团需要做出判断和估
计。当会计估计发生变化时，应收账款账面价值和计入资产减值损失的坏账准备也随之变化。
(ii) 所得税
本集团在多个地区缴纳企业所得税。在正常的经营活动中，部分交易和事项的最终税务处理
存在不确定性。在计提各个地区的所得税费用时，本集团需要作出重大判断。如果这些税务
事项的最终认定结果与最初入账的金额存在差异，该差异将对作出上述最终认定期间的所得
税费用和递延所得税的金额产生影响。
(iii)长期资产减值
集团根据长期资产的可收回金额评估长期资产减值准备。当资产的可收回金额低于其账面价
值时，按其差额计提减值准备并计入减值损失。在评估减值准备时，本集团需要做出判断和
估计。当会计估计发生变化时，长期资产账面价值和计入资产减值损失的减值准备也随之变
化。 长期资产减值损失一经确认，在处置前不予转回价值得以恢复的部分。
33. 重要会计政策和会计估计的变更
(1)、重要会计政策变更
√适用 □不适用
                                                                      单位：千元
                                                       备注(受重要影响的报表项目
 会计政策变更的内容和原因            审批程序
                                                              名称和金额)
本集团将 2017 年度获得的增                             不适用
值税返还计入其他收益项目。
2016 年度的比较财务报表未
重列。
本集团将 2017 年度发生的与                             不适用
日常经营活动相关的政府补助
计入其他收益，与日常经营活
动无关的计入营业外收入。
2016 年度的比较财务报表未
重列。
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本集团将 2017 年度处置固定                                资产处置收益 17
资产和无形资产产生的利得和                                营业外收入-17
损失计入资产处置收益项目。
2016 年度的比较财务报表已
相应调整。
其他说明
财政部已发布了修订后的《企业会计准则第14号——收入》，这将取代《企业会计准则第14号—
—收入》和《企业会计准则第15号——建造合同》，并于2018年1月1日起生效。
新准则的原则为企业应当在履行了合同中的约定义务，即在客户取得相关商品控制权时确认收入。
此准则容许采用未来适用法。即首次执行本准则的企业，应当根据首次执行本准则的累积影响数，
调整首次执行本准则当年年初留存收益及财务报表其他相关项目金额，对可比期间信息不予调整。
管理层已评估应用新准则对本集团财务报表的影响，并确定将有如下影响：
中水管道接驳收入的会计处理——修订后的《企业会计准则第 14 号——收入》规定，对于在某
一时段内履行的履约义务，企业应当在该段时间内按照履约进度确认收入。这会导致比原准则允
许采用的在接驳工程完工时点一次性确认收入，提早确认部分收入。本集团估计，于 2018 年 1
月 1 日，预收账款将减少约人民币 342 百万，预付账款减少约人民币 91 百万，而应付账款增加
约人民币 9 百万，留存收益将增加约人民币 171 百万。
本集团采纳日期：2018年1月1日开始的财政年度采纳。
(2)、重要会计估计变更
□适用 √不适用
34. 其他
√适用 □不适用
分部信息：
本集团以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部，以经营分部为基础确定
报告分部并披露分部信息。
经营分部是指本集团内同时满足下列条件的组成部分：
(1) 该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；
(2)本集团管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；
(3)本集团能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。如果两个或多
个经营分部具有相似的经济特征，并且满足一定条件的，则合并为一个经营分部。
六、税项
1.   主要税种及税率
主要税种及税率情况
√适用 □不适用
           税种                      计税依据                        税率
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增值税                     应纳税增值额(应纳税额按应纳     3%-17%
                           税销售额乘以适用税率扣除当
                           期允许抵扣的进项税后的余额
                           计算)
消费税
营业税
城市维护建设税             缴纳的增值税                    7%
教育费附加                 缴纳的增值税                    3%
企业所得税                 应纳税所得额                    0% - 25%
存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明
□适用 √不适用
2.   税收优惠
√适用 □不适用
本集团内享受所得税税收优惠的子公司信息如下：
子公司名称                  2017 年度 享受优惠所得税税率原因
                            所得税税
                            率
阜阳创业水务有限公司        12.5%       从事符合条件的环境保护、节能节水项目所得从
                                        2014 年开始享受“三免三减半”税收优惠
贵州创业水务有限公司        15%         自 2011 年至 2020 年，根据《贵州省国家税务局关
                                        于执行西部大开发税收优惠政策的通知》(黔国税
                                        函[2011]19 号) 享受优惠的企业所得税税率
西安创业水务有限公司        15 %        自 2011 年至 2020 年，根据《陕西省国家税务局关
                                        于发布<西部大开发企业所得税优惠政策审核管理
                                        办法>的公告》(公告 2010 年第 3 号)享受优惠的企
                                        业所得税税率
杭州天创水务有限公司        0%          从事符合条件的环境保护、节能节水项目所得从
                                        2016 年 7 月 1 日开始享受“三免三减半”税收优惠
天津凯英科技发展股份有限公 15%          自 2013 年至 2018 年被认定为高新技术企业，享受
司                                      优惠的企业所得税税率
天津中水有限公司            收 入 减 按 根据财税[2008]47 号文，企业自 2008 年 1 月 1 日
                            90%计算应 起，符合国家或行业相关标准的产品取得的收入，
                            纳 税 所 得 在计算应纳税所得额时，减按 90%计入当年收入总
                            额          额
克拉玛依天创水务有限公司    0%          从事符合条件的环境保护、节能节水项目所得从
                                        2017 年开始享受“三免三减半”税收优惠
3.   其他
√适用 □不适用
2015 年 6 月 12 日，财政部和国家税务总局印发《资源综合利用产品和劳务增值税优惠目录》财
税[2015]78 号(以下简称“78 号文”)，规定自 2015 年 7 月 1 日起，本集团污水处理业务及再生
水业务，适用增值税。其中，污水处理业务缴纳的增值税 70%部分和再生水业务缴纳的增值税 50%
部分即征即退。
七、合并财务报表项目注释
1、 货币资金
√适用 □不适用
                                          96 / 172
                                     2017 年年度报告
                                                                单位：千元 币种：人民币
          项目                     期末余额                         期初余额
库存现金                                             144
银行存款                                       1,893,545                     1,180,947
其他货币资金                                      11,989                         17,938
合计                                           1,905,678                     1,199,058
其中：存放在境外的款项                             8,203                           9,143
总额
其他说明
(a) 列示于现金流量表的现金包括：
                                  2017 年 12 月 31 日         2016 年 12 月 31 日
 货币资金                                       1,905,678                   1,199,058
 减：受限银行存款(注释(i))                        -11,989                     -17,938
 列示于现金流量表的现金                         1,893,689                   1,181,120
(i) 受限的银行存款为向银行申请开具无条件、不可撤销的担保函所存入的保证金存款。
2、 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
□适用 √不适用
3、 衍生金融资产
□适用 √不适用
4、 应收票据
(1). 应收票据分类列示
□适用 √不适用
(2). 期末公司已质押的应收票据
□适用 √不适用
(3). 期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据：
□适用 √不适用
(4). 期末公司因出票人未履约而将其转应收账款的票据
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
5、 应收账款
(1). 应收账款分类披露
√适用 □不适用
                                                                单位：千元 币种：人民币
                           期末余额                                期初余额
               账面余额      坏账准备                  账面余额       坏账准备
   类别                            计提    账面                             计提 账面
                     比例                                    比例
               金额          金额 比例     价值        金额          金额 比例   价值
                       (%)                                     (%)
                                    (%)                                     (%)
                                          97 / 172
                                           2017 年年度报告
单项金额重 1,719,508    88 20,329          1 1,699,179 1,512,493          82 16,992            1 1,495,501
大并单独计
提坏账准备
的应收账款
按信用风险   236,842    12 5,863           2     230,979        325,330   18       5,411       2     319,919
特征组合计
提坏账准备
的应收账款
单项金额不     7,909       0 7,909     100                 0          0       0        0       0
重大但单独
计提坏账准
备的应收账
款
    合计   1,964,259   /    34,101     /       1,930,158 1,837,823        /       22,403   /       1,815,420
期末单项金额重大并单项计提坏帐准备的应收账款
√适用 □不适用
                                                                     单位：千元 币种：人民币
    应收账款                                             期末余额
    （按单位）         应收账款                 坏账准备       计提比例（%）       计提理由
天津市水务局             1,534,573                         0                0 本公司应收天津
                                                                               市水务局的款项
                                                                               始终保持持续收
                                                                               款，未发现坏账
                                                                               风险。
曲靖市城市供排水             126,219                  20,329               16 于 2017 年 12 月
总公司                                                                         31 日，本集团应
                                                                               收曲靖市城市供
                                                                               排水总公司的污
                                                                               水处理费及自来
                                                                               水费共计人民币
                                                                               126 百万元。管
                                                                               理层对账龄在二
                                                                               年以上预计未来
                                                                               可能无法收回的
                                                                               应收账款 20 百
                                                                               万元，全额计提
                                                                               坏账准备。
杭州市排水有限公             58,716                        0                0 杭州天创水务有
司                                                                             限公司应收杭州
                                                                               市排水有限公司
                                                                               的款项始终保持
                                                                               持续收款，未发
                                                                               现坏账风险。
      合计                 1,719,508                  20,329         /                 /
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
√适用 □不适用
                                                                              单位：千元 币种：人民币
       账龄                                                    期末余额
                                                98 / 172
                                      2017 年年度报告
                          应收账款                   坏账准备              计提比例（%）
1 年以内
其中：1 年以内分项
                                  210,064
1 年以内小计                      210,064
1至2年                             15,510
2至3年                             11,268                       5,863
3 年以上
3至4年
4至5年
5 年以上
       合计                       236,842                       5,863
确定该组合依据的说明：
无
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的应收账款：
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的应收账款：
□适用 √不适用
(2). 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
本期计提坏账准备金额 11,697,317.53 元；本期收回或转回坏账准备金额 0 元。
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用 √不适用
(3). 本期实际核销的应收账款情况
□适用 √不适用
(4). 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：
√适用 □不适用
    单位名称           与本集团          金额         年限      坏账准备 占应收账款总
                             关系                                     金额       额比例
天津市水务局                 第三方           927,221    一年以内            -             47%
                                              607,352    一至二年            -             31%
曲靖市城市供排水总公司       第三方            68,543    一年以内            -              3%
                                               37,347    一至二年            -              2%
                                               20,329    二至三年       20,329              1%
杭州市排水有限公司           第三方            58,716    一年以内            -              3%
天津乐城置业有限公司      同受同一最            38,171   一年以内           -              2%
                                          99 / 172
                                       2017 年年度报告
                           终控股公司
                             控制
天津城投                   最终控股公             28,570     一年以内           -              1%
                               司
合计                                        1,786,249                   20,329                 90%
(5). 因金融资产转移而终止确认的应收账款：
□适用 √不适用
(6). 转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额：
□适用 √不适用
其他说明：
√适用 □不适用
应收持有本公司5 %(含5%)以上表决权股份的股东单位的应收账款分析如下：
                                           2017年12月31日                     2016年12月31日
天津城投                                                   28,570                        29,337
于2017年12月31日，应收账款1,635百万元(2016年12月31日：1,485百万元)已逾期，但基于
对客户财务状况及其信用记录的分析，本集团认为这部分款项可以收回，没有发生减值，故
未单独计提减值准备。这部分应收账款的逾期账龄分析如下：
                                         2017年12月31日                         2016年12月31日
逾期一年以内                                         968,990                           1,019,083
逾期一到二年                                         660,209                             458,992
逾期二到三年                                           5,405                               7,360
                                                   1,634,604                           1,485,435
6、 预付款项
(1). 预付款项按账龄列示
√适用 □不适用
                                                                     单位：千元 币种：人民币
                            期末余额                                   期初余额
    账龄
                   金额                 比例(%)                 金额            比例(%)
1 年以内                  43,069                      35             75,282
1至2年                    71,489                      57             50,031
2至3年                    10,212                       8             27,885
3 年以上
    合计               124,770                     100              153,198
账龄超过 1 年且金额重要的预付款项未及时结算原因的说明：
                                          100 / 172
                                       2017 年年度报告
于 2017 年 12 月 31 日，账龄超过一年的预付款项为 82 百万元(2016 年 12 月 31 日：78 百万元)，
主要为中水管道接驳工程款。因为工程尚未竣工，该款项尚未结清。
(2). 按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况：
√适用 □不适用
于 2017 年 12 月 31 日，本集团按欠款方归集的余额前五名的预付款项汇总分析如下：
                                                          金额      占预付账款总额比例
余额前五名的预付款项总额                                   17,462                       14%
其他说明
□适用 √不适用
7、 应收利息
(1). 应收利息分类
□适用 √不适用
(2). 重要逾期利息
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
8、 应收股利
(1). 应收股利
□适用 √不适用
(2). 重要的账龄超过 1 年的应收股利：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
9、 其他应收款
(1). 其他应收款分类披露
√适用 □不适用
                                                                    单位：千元 币种：人民币
                            期末余额                                  期初余额
                 账面余额       坏账准备                   账面余额       坏账准备
   类别                                       账面                                     账面
                       比例          计提比                      比例          计提比
               金额           金额            价值       金额           金额           价值
                       (%)            例(%)                      (%)            例(%)
单项金额重
大并单独计
提坏账准备
的其他应收
款
按信用风险     93,708    100      0        0 93,708 150,872         100     0      0 150,872
特征组合计
提坏账准备
的其他应收
款
                                          101 / 172
                                     2017 年年度报告
单项金额不
重大但单独
计提坏账准
备的其他应
收款
    合计       93,708   /        0    /      93,708 150,872       /          0    /   150,872
期末单项金额重大并单项计提坏帐准备的其他应收款
□适用 √不适用
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
√适用 □不适用
                                                                      单位：千元 币种：人民币
                                                       期末余额
         账龄               其他应收款                 坏账准备              计提比例（%）
1 年以内
其中：1 年以内分项
                                      66,515                            0
1 年以内小计                          66,515                            0
1至2年                                22,850                            0
2至3年                                 1,413                            0
3 年以上                               2,930                            0
3至4年
4至5年
5 年以上
         合计                         93,708                            0
确定该组合依据的说明：
无
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
(2). 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
本期计提坏账准备金额 0 元；本期收回或转回坏账准备金额 0 元。
其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：
□适用 √不适用
(3). 本期实际核销的其他应收款情况
□适用 √不适用
其中重要的其他应收款核销情况：
□适用 √不适用
其他应收款核销说明：
□适用 √不适用
                                          102 / 172
                                         2017 年年度报告
(4). 其他应收款按款项性质分类情况
√适用 □不适用
                                                                           单位：千元 币种：人民币
          款项性质                        期末账面余额                         期初账面余额
项目保证金                                                   74,284                         120,149
增值税退税                                                    9,525                          27,810
其他                                                          9,899                           2,913
            合计                                             93,708                         150,872
(5). 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：
√适用 □不适用
                                                                         单位：千元 币种：人民币
                                                                 占其他应收款期末
                                                                                    坏账准备
  单位名称        款项的性质       期末余额         账龄         余额合计数的比例
                                                                                    期末余额
                                                                       (%)
长沙市望城区      项目保证金          35,000 一年以内                          37
公共资源交易
中心
临夏市供排水      项目保证金          30,000 一年以内                            32
公司
天津国家税务      应收增值税           5,343 一年以内                             6
局直属税务分      返还
局
西安市高新国      应收增值税           3,247 一年以内                             3
税局              返还
临夏市人力资      其他                 1,816 一年以内                             2
源和社会保障
局
     合计              /              75,406          /                          80
(6). 涉及政府补助的应收款项
√适用 □不适用
                                                                         单位：千元 币种：人民币
                       政府补助项目                                              预计收取的时间、
     单位名称                                  期末余额            期末账龄
                           名称                                                      金额及依据
                       增值税退税                      5,343     一年以内        已于 2018 年第一
天津市国家税务局                                                                 季度收回
                       增值税退税                      3,247     一年以内         已于 2018 年第一
西安市国家税务局                                                                  季度收回
                       增值税退税                          935   一年以内         已于 2018 年第一
其他省市国税局                                                                    季度收回
           合计                /                       9,525           /                  /
其他说明
无
                                               103 / 172
                                         2017 年年度报告
(7). 因金融资产转移而终止确认的其他应收款：
□适用 √不适用
(8). 转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债的金额：
□适用 √不适用
其他说明：
√适用 □不适用
于 2017 年 12 月 31 日，其他应收款余额中没有持有本公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东的欠
款(2016 年 12 月 31 日：无)，并且没有应收本集团关联方的款项 (2016 年 12 月 31 日：无)。
10、      存货
(1). 存货分类
√适用 □不适用
                                                                     单位：千元 币种：人民币
                              期末余额                                 期初余额
       项目
                  账面余额    跌价准备       账面价值      账面余额    跌价准备   账面价值
原材料                8,251                      8,251         10,114                 10,114
在产品
库存商品
周转材料
消耗性生物资
产
建造合同形成
的已完工未结
算资产
产成品                3,198                       3,198        3,766                  3,766
零部件及低值            414                         414          188
易耗品
工程施工              6,249                       6,249       10,423                 10,423
    合计             18,112                      18,112       24,491                 24,491
(2). 存货跌价准备
□适用 √不适用
(3). 存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明：
□适用 √不适用
(4). 期末建造合同形成的已完工未结算资产情况：
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
11、 持有待售资产
□适用 √不适用
                                            104 / 172
                                             2017 年年度报告
 12、 一年内到期的非流动资产
 □适用 √不适用
 13、 其他流动资产
 √适用 □不适用
                                                                            单位：千元 币种：人民币
                   项目                            期末余额                         期初余额
安国水务资产                                                     36,913                      47,143
待抵扣进项税额                                                   47,219
待认证进项税额                                                       38
其他                                                              1,279                        1,964
              合计                                               85,449                      49,107
 其他说明
 无
 14、 可供出售金融资产
 (1).    可供出售金融资产情况
 √适用 □不适用
                                                                            单位：千元 币种：人民币
                                          期末余额                              期初余额
            项目
                              账面余额    减值准备        账面价值    账面余额 减值准备 账面价值
 可供出售债务工具：
 可供出售权益工具：               2,000               0       2,000       2,000         0      2,000
   按公允价值计量的
   按成本计量的                   2,000               0       2,000       2,000         0      2,000
            合计                  2,000               0       2,000       2,000         0      2,000
 (2).    期末按公允价值计量的可供出售金融资产
 □适用 √不适用
 (3).    期末按成本计量的可供出售金融资产
 √适用 □不适用
                                                                              单位：千元 币种：人民
                                                                                                 币
                                                                                      在被投
  被投                    账面余额                               减值准备                      本期
                                                                                      资单位
  资                                                                                           现金
                      本期      本期                         本期    本期             持股比
  单位      期初                          期末     期初                      期末              红利
                      增加      减少                         增加    减少             例(%)
            2,000         0       0       2,000           0      0       0       0     6.1      400
  天津      2,000     0         0         2,000   0         0      0       0       6.1     0
  北方
  人才
  港股
  份有
                                                  105 / 172
                                         2017 年年度报告
 限公
 司
 合计     2,000        0          0   2,000          0       0       0   0       /     400
(4).    报告期内可供出售金融资产减值的变动情况
□适用 √不适用
(5).    可供出售权益工具期末公允价值严重下跌或非暂时性下跌但未计提减值准备的相关说明：
□适用 √不适用
其他说明
√适用 □不适用
这些投资没有活跃市场报价，其公允价值合理估计数的变动区间较大，且各种用于确定公允价值
估计数的概率不能合理地确定，因此其公允价值不能可靠计量。本集团尚无处置这些投资的计划。
15、 持有至到期投资
(1).持有至到期投资情况：
□适用 √不适用
(2).期末重要的持有至到期投资：
□适用 √不适用
(3).本期重分类的持有至到期投资：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
16、 长期应收款
(1) 长期应收款情况：
√适用 □不适用
                                                             单位：千元 币种：人民币
                                期末余额                   期初余额           折现率
    项目
                       账面余额 坏账准备 账面价值 账面余额 坏账准备 账面价值    区间
融资租赁款
    其中：未实现融资
收益
分期收款销售商品
分期收款提供劳务
道路特许经营权          294,956                294,956     309,148           309,148
    合计            294,956                294,956     309,148           309,148   /
(2) 因金融资产转移而终止确认的长期应收款
□适用 √不适用
                                              106 / 172
                                         2017 年年度报告
(3) 转移长期应收款且继续涉入形成的资产、负债金额
□适用 √不适用
其他说明
√适用 □不适用
道路特许经营权所产生应收款项指在特许经营期内以未来保证最低交通流量为基础按照实际利率
法确定的摊余成本。
17、 长期股权投资
√适用 □不适用
                                                                         单位：千元 币种：人民币
                                         本期增减变动
                                  权益                        宣告
                                                                                               减值
 被投                             法下   其他                 发放
           期初                                     其他               计提           期末     准备
 资单             追加     减少   确认   综合                 现金
           余额                                     权益               减值   其他    余额     期末
 位               投资     投资   的投   收益                 股利
                                                    变动               准备                    余额
                                  资损   调整                 或利
                                    益                        润
一、合营企业
小计
二、联营企业
            0
天 津
国 际
机 械
有 限
公司
 小计        0
  合计       0
 其他说明
(a) 联营企业
                                   企业类型                注册地        注册资本    持股/表决权比例
天津国际机械有限公司               有限公司                  天津         120,000             27.50%
天津国际机械有限公司(“国际机械”)为一家注册于天津市经济技术开发区的中外合资企业，
其业务范围为阀门及驱动装置、换热器及机组、环保设备、通用机械设备的研发、生产、销
售、安装等。
本集团对国际机械的投资变动如下：
                初始       2016年 按权益法          宣告发放         计提减     2017年    减值准备
            投资成本     12月31日 调整的净亏        现金股利         值准备   12月31日    年末余额
                                          损          或利润
国际机械      33,000             -          -             -              -            -   (22,358)
                                              107 / 172
                                   2017 年年度报告
本集团 2016 年度对国际机械的长期股权投资全额计提了减值准备人民币 22 百万元。
不重要联营企业的信息：
                                                        2017 年度                  2016 年度
投资账面价值合计                                               -                          -
下列各项按持股比例计算的金额
净亏损(注释(i))                                                  -                   (3,640)
其他综合收益(注释(i))                                            -                        -
综合收益总额                                                     -                   (3,640)
(i)净亏损和其他综合收益均已考虑取得投资时可辨认资产和负债的公允价值以及统一会计
政策的调整影响。
(b)合营企业和联营企业发生的超额亏损
                                    年初累积                      本年度            年末累积
                                未确认的损失                未确认的损失        未确认的损失
天津国际机械有限公司                      -                         644
(c)长期股权投资减值准备
                                         2016 年                                    2017 年
                                      12 月 31 日    本年增加        本年减少    12 月 31 日
天津国际机械有限公司                      22,358           -               -         22,358
                                          22,358           -               -         22,358
18、 投资性房地产
投资性房地产计量模式
(1). 采用成本计量模式的投资性房地产
                                                                 单位：千元 币种：人民币
           项目           房屋、建筑物         土地使用权        在建工程       合计
一、账面原值
  1.期初余额                    137,374                                            137,374
  2.本期增加金额
  （1）外购
  （2）存货\固定资产\在
建工程转入
  （3）企业合并增加
  3.本期减少金额                 18,966                                             18,966
  （1）处置
  （2）其他转出
  （3）转入固定资产              18,966                                             18,966
    4.期末余额                  118,408                                            118,408
                                         108 / 172
                                      2017 年年度报告
二、累计折旧和累计摊销
    1.期初余额                      39,784                                            39,784
    2.本期增加金额                   3,673                                             3,673
  （1）计提或摊销                    3,673                                             3,673
     3.本期减少金额                 11,869                                            11,869
   （1）处置
   （2）其他转出
   （3）转入固定资产                11,869                                            11,869
    4.期末余额                      31,588                                            31,588
三、减值准备
    1.期初余额
    2.本期增加金额
  （1）计提
    3、本期减少金额
    （1）处置
    （2）其他转出
    4.期末余额
四、账面价值
  1.期末账面价值                    86,820                                            86,820
  2.期初账面价值                    97,590                                            97,590
(2). 未办妥产权证书的投资性房地产情况：
□适用 √不适用
其他说明
√适用 □不适用
投资性房地产主要为本公司及中水公司位于天津的办公楼及房屋用于对外出租部分所占的成本。
根据本集团管理层估值，本公司办公楼用于对外出租部分于 2017 年 12 月 31 日的公允价值约为人
民币 122 百万元(2016 年：260 百万元)，其账面净值约为人民币 66 百万元。中水公司房产用于对
外出租部分于 2017 年 12 月 31 日的公允价值约为人民币 117 百万元(2016 年：70 百万元)，其账
面净值约为人民币 21 百万元。
19、 固定资产
(1). 固定资产情况
√适用 □不适用
                                                                     单位：千元 币种：人民币
          项目             房屋及建筑物        机器设备          运输工具         合计
一、账面原值：
    1.期初余额                   280,859               319,111       66,505          666,475
    2.本期增加金额                18,966                 1,020        2,903           22,889
      （1）购置
      （2）在建工程转入                                   405             0
                                           109 / 172
                                      2017 年年度报告
       （3）企业合并增加
       （4）投资性房地产
                                  18,966                     0        0        18,966
转入
      （5）本年其他增加                 0                  615     2,903        3,518
     3.本期减少金额                     0                    0     1,869        1,869
      （1）处置或报废
      （2）本年其他减少               0                       0    1,869        1,869
    4.期末余额                  299,825                 320,131   67,539      687,495
二、累计折旧
    1.期初余额                    72,144                129,024   51,821      252,989
    2.本期增加金额                30,688                 19,325    1,918       51,931
      （1）计提                   18,819                 19,325    1,918       40,062
      （2）投资性房地产           11,869                                       11,869
转入
    3.本期减少金额                      0                    0     1,256        1,256
      （1）处置或报废
      （2）本年其他减少               0                       0    1,256        1,256
    4.期末余额                  102,832                 148,349   52,483      303,664
三、减值准备
    1.期初余额
    2.本期增加金额
      （1）计提
    3.本期减少金额
      （1）处置或报废
    4.期末余额
四、账面价值
    1.期末账面价值              196,993                 171,782   15,056      383,831
    2.期初账面价值              208,715                 190,087   14,684      413,486
(2). 暂时闲置的固定资产情况
□适用 √不适用
(3). 通过融资租赁租入的固定资产情况
□适用 √不适用
(4). 通过经营租赁租出的固定资产
□适用 √不适用
(5). 未办妥产权证书的固定资产情况
□适用 √不适用
其他说明：
√适用 □不适用
(i) 本集团的所有房屋及建筑物均位于中国境内。
(ii)2017 年度计入营业成本及管理费用和销售费用的固定资产折旧费用分别为人民币 36 百万元
及人民币 4 百万元 (2016 年度：人民币 36 百万元及人民币 4 百万元) 。
                                            110 / 172
                                                2017 年年度报告
(iii)于 2017 年 12 月 31 日，固定资产、土地使用权和投资性房地产中包括原价为人民币 175 百
万元、账面价值约为人民币 118 百万元的外购资产 (2016 年 12 月 31 日：原价为人民币 175 百万
元、账面价值人民币 123 百万元) ，其产权转让手续尚未办理或正在办理中。鉴于上述外购资产
均依照相关合法协议进行，本公司管理层确信其产权转移不存在任何法律障碍，也不会产生重大
的追加成本。
20、 在建工程
(1). 在建工程情况
√适用 □不适用
                                                                              单位：千元 币种：人民币
                                         期末余额                                 期初余额
       项目
                      账面余额           减值准备      账面价值       账面余额    减值准备 账面价值
其他项目                20,657                           20,657           4,396                  4,396
       合计                 20,657                        20,657          4,396                    4,396
(2). 重要在建工程项目本期变动情况
√适用 □不适用
                                                                               单位：千元 币种：人民币
                                           本
                                           期               本
                                                                         工程           其
                                           转               期
                                                                         累计      利息 中： 本期
                                           入    本期转     其                                       资
                                                                         投入      资本 本期 利息
项目                 期初       本期增     固    入无形     他      期末      工程                   金
       预算数                                                            占预      化累 利息 资本
名称                 余额       加金额     定    资产金     减      余额      进度                   来
                                                                         算比      计金 资本 化率
                                           资      额       少                                       源
                                                                         例        额 化金 (%)
                                           产               金
                                                                         (%)            额
                                           金               额
                                           额
天津
-津
沽污
                                                                                                     自
水处       835,590          0    34,814 0        34,814         0    0     5      5%   0   0   0
                                                                                                     筹
理厂
提标
工程
天津
-北
辰污
                                                                                                     自
水处   462,880         0        19,022      0    19,022         0    0     5      5%   0   0   0
                                                                                                     筹
理厂
提标
工程
                                                    111 / 172
                                     2017 年年度报告
天津
-佳
源兴
                                                                                          自
创黑   247,270    0    59,546    0    59,546        0     0      36   36%   0    0    0
                                                                                          筹
牛城
道能
源站
天津
-佳
源兴
创滨                                                                                      自
       109,111   3,690 76,875    0    80,565        0     0      74   74%   0    0    0
海文                                                                                      筹
化中
心能
源站
阜阳
-界
首市
                                                                                          自
污水   279,945    91   29,986    0    30,077        0     0      11   11%   0    0    0
                                                                                          筹
运营
PPP
项目
山东
-沂
水、
                                                                                          自
郯城   640,000   456   18,954    0       0          0   19,410   3    3%    0    0    0
                                                                                          筹
固废
处理
项目
颍上                                                                                      专
-城                                                                                       项
南污                                                                                      借
       176,000    0    94,770    0    94,770        0     0      34   34%   51   51   4
水处                                                                                      款/
理工                                                                                      自
  程                                                                                      筹
长沙
-宁                                                                                       专
乡污                                                                                      项
水处                                                                                      借
       200,000    71   110,452   0    110,523       0     0      55   55% 153 153     5
理及                                                                                      款/
配套                                                                                      自
管网                                                                                      筹
工程
安徽                                                                                      专
-合                                                                                       项
肥于                                                                                      借
       277,000    0    35,620    0    35,620        0     0      13   13%   78   78   5
湾污                                                                                      款/
水项                                                                                      自
  目                                                                                      筹
                                        112 / 172
                                         2017 年年度报告
新疆
-克
拉玛
依污                                                                                          自
       497,915        0   54,482    0     54,482        0     0      11   11%   0    0    0
水处                                                                                          筹
  理
PPP
项目
临夏
-临
夏市
                                                                                              自
污水   220,000        0   47,631    0     47,631        0     0      22   22%   0    0    0
                                                                                              筹
处理
PPP
项目
大连
-大
连春
                                                                                              自
柳河   220,730        0   83,426    0     83,426        0     0      38   38%   0    0    0
                                                                                              筹
污水
处理
项目
其他
                     88   10,014   405     8,450        0   1,247    0     0    0    0    0
项目
合计 4,166,441      4,396 675,592 405 658,926           0   20,657              282 282
(3). 本期计提在建工程减值准备情况：
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
21、 工程物资
□适用 √不适用
22、 固定资产清理
□适用 √不适用
23、 生产性生物资产
(1). 采用成本计量模式的生产性生物资产
□适用 √不适用
(2). 采用公允价值计量模式的生产性生物资产
□适用 √不适用
其他说明
                                            113 / 172
                                    2017 年年度报告
□适用 √不适用
24、 油气资产
□适用 √不适用
25、 无形资产
(1). 无形资产情况
√适用 □不适用
                                                                 单位：千元 币种：人民币
                                           非专利                  专有技术
    项目        土地使用权   专利权               特许经营权                合计
                                             技术                  及软件
一、账面原值
     1.期初余额         17,841                         7,703,498     11,518    7,732,857
     2.本期增加金       22,321                           946,500         23      968,844
额
       (1)购置
       (2)内部研
发
      (3)企业合
并增加
      (4)其他增         22,321                           287,574         23      309,918
加
      (5)在建工                                          658,926                 658,926
程转入
    3.本期减少金
额
       (1)处置
     4.期末余额         40,162                         8,649,998     11,541    8,701,701
二、累计摊销
     1.期初余额          2,855                         1,437,970      5,962    1,446,787
     2.本期增加金          590                           295,349        474      296,413
额
       （1）计提           590                           295,349        474      296,413
     3.本期减少金
额
        (1)处置
     4.期末余额          3,445                         1,733,319      6,436    1,743,200
三、减值准备
     1.期初余额                                          52,083                   52,083
     2.本期增加金
额
                                          114 / 172
                                      2017 年年度报告
       （1）计提
     3.本期减少金
额
       (1)处置
     4.期末余额                                           52,083                    52,083
四、账面价值
    1.期末账面价         36,717                         6,864,596     5,105      6,906,418
值
    2.期初账面价         14,986                         6,213,445     5,556      6,233,987
值
本期末通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产余额的比例 0
(2). 未办妥产权证书的土地使用权情况：
□适用 √不适用
其他说明：
√适用 □不适用
(i) 于 2017 年 12 月 31 日，原价为人民币 302 百万元，账面净值为人民币 181 百万元(2016 年 12
月 31 日：原价为人民币 302 百万元，账面净值为人民币 191 百万元)的特许经营权，作为人民币
25 百万元长期借款(2016 年 12 月 31 日：人民币 50 百万元)的抵押物。
(ii)特许经营权的剩余经营年限为 12 至 30 年。
(iii)本集团 2017 年度计入营业成本及管理费用的无形资产摊销分别为人民币 295 百万元及人民
币 1 百万元 (2016 年度：人民币 278 百万元及人民币 1 百万元) 。
26、 开发支出
□适用 √不适用
27、 商誉
(1). 商誉账面原值
□适用 √不适用
(2). 商誉减值准备
□适用 √不适用
说明商誉减值测试过程、参数及商誉减值损失的确认方法
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
28、 长期待摊费用
□适用 √不适用
                                         115 / 172
                                      2017 年年度报告
29、 递延所得税资产/ 递延所得税负债
(1). 未经抵销的递延所得税资产
□适用 √不适用
(2). 未经抵销的递延所得税负债
√适用 □不适用
                                                                     单位：千元 币种：人民币
                                 期末余额                                  期初余额
    项目
                       应纳税暂时性    递延所得税                应纳税暂时性    递延所得税
                           差异           负债                       差异           负债
非同一控制企业合并资
产评估增值
可供出售金融资产公允
价值变动
固定资产折旧                 481,036                 120,259          504,432        126,108
    合计                 481,036                 120,259          504,432        126,108
(3). 以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债：
□适用 √不适用
(4). 未确认递延所得税资产明细
√适用 □不适用
                                                                     单位：千元 币种：人民币
           项目                        期末余额                            期初余额
可抵扣暂时性差异                                       147,977                        126,049
可抵扣亏损                                              43,261                         57,999
污水处理厂大修费                                        39,393                         39,393
          合计                                         230,631                        223,441
(5). 未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期
√适用 □不适用
                                                                   单位：千元 币种：人民币
       年份              期末金额                      期初金额               备注
2017                                  0                        18,204
2018                             10,372                        10,372
2019                             18,056                        18,056
2020                              6,243                         6,243
2021                              5,124                         5,124
2022                              3,466
       合计                      43,261                        57,999           /
其他说明：
□适用 √不适用
                                         116 / 172
                                   2017 年年度报告
30、 其他非流动资产
√适用 □不适用
                                                                单位：千元 币种：人民币
            项目                     期末余额                         期初余额
巴彦淖尔项目股权预付款                               380,000
预付工程款                                           209,824
克拉玛依污水处理厂特许经营                                 0                     180,145
权预付款项
其他                                                   8,609                       7,599
            合计                                     598,433                     187,744
其他说明：
无
31、 短期借款
(1). 短期借款分类
√适用 □不适用
                                                                单位：千元 币种：人民币
             项目                    期末余额                         期初余额
质押借款
抵押借款
保证借款
信用借款                                          499,000
            合计                                  499,000
短期借款分类的说明：
                                        2017 年 12 月 31 日          2016 年 12 月 31 日
借款来自：
中国工商银行天津新华支行                              200,000
天津农村商业银行股份有限公
                                                      150,000
司
中国银行河西支行                                      100,000
光大银行天津和平支行                                   49,000
合计                                                  499,000
(2). 已逾期未偿还的短期借款情况
□适用 √不适用
其中重要的已逾期未偿还的短期借款情况如下：
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
                                      117 / 172
                                   2017 年年度报告
32、 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
□适用 √不适用
33、 衍生金融负债
□适用 √不适用
34、 应付票据
□适用 √不适用
35、 应付账款
(1). 应付账款列示
√适用 □不适用
                                                               单位：千元 币种：人民币
             项目                  期末余额                          期初余额
存货采购款                                      128,254                         107,239
             合计                               128,254                         107,239
(2). 账龄超过 1 年的重要应付账款
√适用 □不适用
                                                                单位：千元 币种：人民币
            项目                       期末余额                   未偿还或结转的原因
曲靖创业水务有限公司的应付                           30,126   由于本集团尚未收回相关源
源水费                                                        水处理费，因此该款项未进
                                                              行最后结算
               合计                                  30,126               /
其他说明
√适用 □不适用
于2017年12月31日，应付账款余额中无持有本公司5% (含5%)以上表决权股份的股东的款项
(2016年12月31日：无)，并且无本集团关联方的应付款项 (2016年12月31日：无) 。
36、 预收款项
(1). 预收账款项列示
√适用 □不适用
                                                               单位：千元 币种：人民币
          项目                       期末余额                        期初余额
预收中水管道接驳费                                916,513                       941,081
预收供热服务费                                      4,749                         3,069
预收汉沽项目款                                      4,467                         4,467
其他                                                5,159                         6,890
                                      118 / 172
                                      2017 年年度报告
           合计                                          930,888                      955,507
(2). 账龄超过 1 年的重要预收款项
√适用 □不适用
                                                                     单位：千元 币种：人民币
            项目                        期末余额                       未偿还或结转的原因
中水管道接驳服务项目                                     695,528   因相关工程尚未竣工，因此该
                                                                   款项尚未结算
           合计                                          695,528                /
(3). 期末建造合同形成的已结算未完工项目情况：
□适用 √不适用
其他说明
√适用 □不适用
于2017年12月31日，预收款项余额中无持有本公司5%(含5%)以上表决权股份的股东的款项(2016
年12月31日：无)，并且无本集团关联方的预收款项 (2016年12月31日：无) 。
37、 应付职工薪酬
(1).应付职工薪酬列示：
√适用 □不适用
                                                                     单位：千元 币种：人民币
          项目             期初余额              本期增加          本期减少       期末余额
一、短期薪酬                   34,269                235,967           225,823        44,413
二、离职后福利-设定提存            142                30,910            30,915
计划
三、辞退福利
四、一年内到期的其他福
利
          合计                     34,411               266,877        256,738         44,550
(2).短期薪酬列示：
√适用 □不适用
                                                                       单位：千元 币种:人民币
          项目              期初余额             本期增加          本期减少       期末余额
一、工资、奖金、津贴和          27,169               175,807           165,040         37,936
补贴
二、职工福利费                          0                 8,824          8,824
三、社会保险费                        110                14,504         14,512
其中：医疗保险费                      101                13,351         13,357
      工伤保险费                        1                   487            487
      生育保险费                        8                   666            668
四、住房公积金                        301                31,700         31,989
五、工会经费和职工教育              6,689                 5,132          5,458          6,363
经费
六、短期带薪缺勤
                                            119 / 172
                                    2017 年年度报告
七、短期利润分享计划
          合计                  34,269               235,967       225,823         44,413
(3).设定提存计划列示
√适用 □不适用
                                                                  单位：千元 币种：人民币
         项目              期初余额           本期增加          本期减少       期末余额
1、基本养老保险                    132            22,594            22,594
2、失业保险费                       10                807               812
3、企业年金缴费                      0              7,509             7,509
         合计                      142            30,910            30,915
其他说明：
√适用 □不适用
于2017年12月31日，应付职工薪酬中没有属于拖欠性质的应付款，且该余额预计将于2018年度全
部发放和使用完毕。
2017 年度，本公司董事的薪酬如下：
                                               费用      薪酬及其它报酬              总计
执行董事:
刘玉军                                               -             863
彭怡琳                                               -             760
付亚娜                                               -             741
唐福生(注释(i))                                      -             546
林文波(注释(i))                                      -             221
非执行董事:
高宗泽                                          220                  -
王翔飞                                          220                  -
郭永清                                          220                  -
                                                660              3,131              3,791
2016 年度，本公司董事的薪酬如下：
                                               费用      薪酬及其它报酬              总计
执行董事:
刘玉军                                               -             891
林文波(注释(i))                                      -             869
付亚娜                                               -             720
彭怡琳(注释(ii))                                     -             663
曹硕(注释(iii))                                      -             153
非执行董事:
高宗泽                                          220                  -
王翔飞                                          220                  -
郭永清                                          220                  -
                                                660              3,296              3,956
                                         120 / 172
                                             2017 年年度报告
(i)     2016 年度，林文波先生担任本公司执行董事兼总经理。于 2017 年 1 月 25 日，经本公司第七
    届董事会第二十六次会议批准，林文波先生因达到法定退休年龄不再担任本公司执行董事兼
    总经理，由唐福生先生接替林文波先生担任本公司总经理。
(ii)    于 2016 年 3 月 16 日，经本公司 2016 年第一次临时股东大会批准，选举彭怡琳女士担任本
    公司执行董事。
(iii)   于 2016 年 1 月 29 日，经本公司第七届董事会第三次会议批准，曹硕女士因个人原因不再担
    任本公司执行董事。
    38、 应交税费
        √适用 □不适用
                                                                        单位：千元 币种：人民币
                     项目                       期末余额                      期初余额
    增值税                                                 15,463                    22,011
    消费税
    营业税
    企业所得税                                             39,477                     42,589
    个人所得税
    城市维护建设税
    其他                                                    8,801                      4,480
                     合计                                      63,741                     69,080
    其他说明：
    无
    39、 应付利息
        □适用 √不适用
    重要的已逾期未支付的利息情况：
        □适用 √不适用
    其他说明：
        □适用 √不适用
    40、 应付股利
        √适用 □不适用
                                                                        单位：千元 币种：人民币
                     项目                      期末余额                       期初余额
    普通股股利                                         1,912                         1,438
    划分为权益工具的优先股\永
    续债股利
            优先股\永续债股利-XXX
            优先股\永续债股利-XXX
    应付股利-XXX
    应付股利-XXX
                   合计                                    1,912                          1,438
    其他说明，包括重要的超过 1 年未支付的应付股利，应披露未支付原因：
    无
                                                121 / 172
                                      2017 年年度报告
41、 其他应付款
(1). 按款项性质列示其他应付款
√适用 □不适用
                                                                   单位：千元 币种：人民币
          项目                          期末余额                         期初余额
应付工程款及质保金                                    525,603                       300,161
应付购买固定资产和特许经                               13,892                        13,892
营权款项
应付利息                                               26,586                          26,575
其他                                                   61,128                          67,483
          合计                                        627,209                          408,111
(2). 账龄超过 1 年的重要其他应付款
√适用 □不适用
                                                                    单位：千元 币种：人民币
          项目                          期末余额                      未偿还或结转的原因
本集团应付杭州七格污水厂                              225,947   因为工程尚未完成竣工结算，
提标、纪庄子迁建、西安北                                        所以该款项尚未结清。
石桥、邓家村提标等建设项
目工程款和质保金
          合计                                        225,947                 /
其他说明
√适用 □不适用
于2017年12月31日，其他应付款余额中无持有本公司5%(含5%)以上表决权股份股东的款项
(2016年12月31日：无)，并且无本集团关联方的其他应付款项 (2016年12月31日：无) 。
42、 持有待售负债
□适用 √不适用
43、 1 年内到期的非流动负债
√适用 □不适用
                                                                   单位：千元 币种：人民币
            项目                        期末余额                         期初余额
1 年内到期的长期借款                                  145,643                       186,400
1 年内到期的应付债券                                  698,957
1 年内到期的长期应付款                                 25,492                        25,927
            合计                                      870,092                       212,327
其他说明：
按照一年内到期的长期借款条件汇总如下：
                              2017 年 12 月 31 日                2016 年 12 月 31 日
抵押借款                      25,000                             25,000
保证借款                      27,000                             26,000
信用借款                      93,643                             135,400
合计                          145,643                            186,400
                                          122 / 172
                                               2017 年年度报告
      于 2017 年 12 月 31 日，一年以内到期银行抵押借款人民币 25 百万元(2016 年 12 月 31 日：人民
      币 25 百万元)系由无形资产特许经营权作抵押。
      于 2017 年 12 月 31 日，一年以内到期银行保证借款人民币 27 百万元(2016 年 12 月 31 日：人民
      币 26 百万元)由天津城投为本公司的子公司西安创业水务有限公司提供担保。
      于2017年12月31日金额前五名的一年内到期的长期借款：
                                  借款起始日           还款日期            币种    利率(%)       金额
      中国建设银行                2008.09.28         2018.09.27          人民币      4.66%     27,000
      中国建设银行                2006.05.26         2018.05.25          人民币      4.90%     25,000
      工商银行                    2012.06.29         2018.05.25          人民币      4.41%     17,078
      民生银行                    2016.06.17         2018.06.17          人民币      4.28%     16,800
      工商银行                    2017.03.20         2018.07.30          人民币      4.90%      6,900
      合计                                                                                     92,778
      1 年内到期的应付债券信息：
                      面值                     发行日期             债券期限       发行金额
       中期融资券 II 700,000                   2013-5-29            5年            700,000
                      2016 年 12 月 31 日      本年应计利息         本年已付利     2017 年 12 月 31 日
                                                                    息
      中期融资券 II      22,554                3,815                -3,815         22,554
      本公司于 2013 年 5 月 29 日在中国银行间市场交易商协会发行面值为人民币 7 亿元的公司债券。
      此债券期限 5 年，按 5.45%的固定年利率计息并于每年付息一次。债券本金将于到期日一次偿还。
      到期日为 2018 年 5 月 30 日，因此将其分类至一年内到期的非流动负债。
(i)
      44、 其他流动负债
      其他流动负债情况
      √适用 □不适用
                                                                             单位：千元 币种：人民币
                项目                           期末余额                            期初余额
      短期应付债券
      将于一年内支付的预计负                                     6,463                           6,463
      债
      中水厂建设国债转贷资金                                     1,364                           3,182
      一年内到期部分
                合计                                             7,827                           9,645
      短期应付债券的增减变动：
      □适用 √不适用
      其他说明：
      √适用 □不适用
      天津中水有限公司自天津市政局取得的国债转贷资金，作为 2003 年中水厂建设专项资金。此借款
      从 2007 年起分 11 年平均偿还，于 2018 年到期的短期部分约为人民币 1 百万元 (2016 年：人民
      币 3 百万元)，已重分类至其他流动负债。借款年利率为 1 年期存款利率上浮 0.3 个百分点。
                                                  123 / 172
                                   2017 年年度报告
45、 长期借款
(1). 长期借款分类
√适用 □不适用
                                                             单位：千元 币种：人民币
            项目                      期末余额                     期初余额
质押借款
抵押借款                                                                       25,000
保证借款                                          147,000                     174,000
信用借款                                          434,517                     311,428
            合计                                  581,517                     510,428
长期借款分类的说明：
于2017年12月31日，一年以上到期银行保证借款人民币147百万元(2016年12月31日：人民币
174百万元)由天津城投为本公司的子公司西安创业水务有限公司提供担保。
其他说明，包括利率区间：
√适用 □不适用
 于2017年12月31日，长期借款的年利率区间为4.275%至7.830%(2016年12月31日：4.275%至
 5.460% )。
按照长期借款银行名称汇总如下：
                                  2017 年 12 月 31 日              2016 年 12 月 31 日
借款来自：
中国建设银行                                 199,000                         250,000
中国工商银行                                 168,517                         134,078
民生银行                                     124,000                         144,900
中国银行                                      67,372                          10,000
国家开发银行                                  64,100                          78,600
兴业银行                                      46,571                          40,250
交通银行                                      30,000                               -
中国农业银行                                  27,600                          39,000
合计                                         727,160                         696,828
长期借款的到期日分析如下：
                                  2017 年 12 月 31 日              2016 年 12 月 31 日
一年以内                                     145,643                          186,400
一到二年                                     142,332                          131,053
二到五年                                     316,488                          287,975
五年以上                                     122,697                           91,400
合计                                         727,160                          696,828
于 2017 年 12 月 31 日金额前五名的一年以上到期的长期借款：
                                      124 / 172
                                       2017 年年度报告
                          借款起始日         借款终止日              币种   利率(%)        金额
中国建设银行              2008.09.28         2022.09.27            人民币     4.66%     147,000
工商银行                  2016.08.21         2020.03.29            人民币     4.90%      71,200
民生银行                  2016.06.17         2021.06.17            人民币     4.28%      49,800
中国银行                  2017.10.20         2031.09.18            人民币     4.90%      45,786
工商银行                  2016.04.01         2026.03.29            人民币     4.90%      45,000
合计                                                                                    358,786
按照合同规定的利息变动期间披露借款如下：
                                2017 年 12 月 31 日                         2016 年 12 月 31 日
  6 至 12 个月                             727,160                                     696,828
于 2017 年 12 月 31 日，本集团有如下未使用的银行授信额度：
                                  2017 年 12 月 31 日                       2016 年 12 月 31 日
浮动利率且 1 年以内到期                      3,228,000                                1,900,000
浮动利率且 1 年以上到期
                                               700,000                                1,879,800
合计                                         3,928,000                                3,779,800
46、 应付债券
(1).   应付债券
√适用 □不适用
                                                                     单位：千元 币种：人民币
            项目                          期末余额                         期初余额
本金                                                     700,000                      1,400,000
发行费用                                                  -2,016                         -5,687
            合计                                         697,984                      1,394,313
(2).   应付债券的增减变动：（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）
√适用 □不适用
                                                           单位：千元 币种：人民币
                                                     按面值
  债券          发行     债券  发行    期初   本期           溢折价 本期      期末
       面值                                          计提利
  名称          日期     期限  金额    余额   发行             摊销   偿还    余额
                                                       息
公司 700,000 2016-10-25 5 年 700,000 697,455       0       0     -529      0 697,984
债券
  合计   /        /        /  700,000 697,455      0       0     -529      0 697,984
(3).   可转换公司债券的转股条件、转股时间说明：
□适用 √不适用
                                          125 / 172
                                          2017 年年度报告
    (4).   划分为金融负债的其他金融工具说明：
    期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况
    □适用 √不适用
    期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表
    □适用 √不适用
    其他金融工具划分为金融负债的依据说明
    □适用 √不适用
    其他说明：
    √适用 □不适用
    债券之应计利息分析如下：
                    2016 年 12 月 31 日 本年应计利息                本年已付利息     2017 年 12 月 31 日
    公司债券                     4,021        2,191                       -2,191                  4,021
(i) 经中国证券监督管理委员会证监许可[2016]1896号文核准本公司于2016年10月25日在上海证
    券交易所发行面值为人民币7亿元的公司债券。此债券期限5年，按3.13%的固定利率计息并于
    每年付息一次。债券本金将于到期日一次偿还。
    47、 长期应付
    (1) 按款项性质列示长期应付款：
    √适用 □不适用
                                                                             单位：千元 币种：人民币
                项目                            期初余额                           期末余额
    应付资产收购款                                              311,135                       289,379
    合计                                                        311,135                       289,379
    其他说明：
    √适用 □不适用
    长期应付款有关信息如下：
                    2017 年 12 月 31 日                                     2016 年 12 月 31 日
                                     未确认融                                      未确认融资
                         应付金额      资费用         合计            应付金额           费用        合计
       应付资产收购        462,123   -172,744      289,379              507,827      -196,692     311,135
           款
                                                                                                   长期应
                                           初始金            实际       年末      其中一年内到     付款余
                               到期日          额            利率       余额                期         额
                       2041 年 3 月 20    430,314           5.94%    289,379            25,492    263,887
     天津市排水公司                 日
    应付天津市排水公司(“排水公司”)款项为本集团收购其污水处理资产。于2017年12月31日止，
    未支付的金额扣除未确认融资费用后的余额，计入长期应付款。
                                                126 / 172
                                        2017 年年度报告
根据本集团与排水公司签订的《关于海河流域天津污水处理工程项目、北仓污水处理项目外资银
行贷款形成的资产转让协议》(“转让协议”)，排水公司已将其利用外资贷款形成的资产转让予
本公司。转让对价首付款为人民币261百万元，余额将在未来年限内按照外资贷款约定的还款计划
以实际还款时汇率折算的等值人民币向排水公司支付相应款项。长期应付款初始确认的公允价值
根据现金流量以实际利率5.94%折现计算。
长期应付款余额由下列币种组成：
                                    2017 年 12 月 31 日                        2016 年 12 月 31 日
日元                                           197,719                                    209,411
美元                                            91,660                                    101,724
合计                                           289,379                                    311,135
长期应付款的应付金额(包含利息)由下列币种组成：
                                   2017 年 12 月 31 日                2016 年 12 月 31 日
日元                                          345,507                            373,437
美元                                          116,616                            134,390
合计                                          462,123                            507,827
以美元计价的长期应付款的利率为 6 月期伦敦同业拆借利率上浮 0.6%；以日元计价的应付款的利
率为固定利率，年利率分别为 1%和 1.55%。
长期应付款到期日分析如下表所示。于 2017 年 12 月 31 日，长期应付款中于 1 年内到期部分人民
币 25 百万元(2016 年 12 月 31 日：26 百万元)，已作为流动负债列示。
                                     2017 年 12 月 31 日                2016 年 12 月 31 日
一年以内                                         25,492                             25,927
一到二年                                         24,691                             25,070
二到五年                                         70,080                             70,901
五年以上                                        169,116                            189,237
合计                                            289,379                            311,135
48、 长期应付职工薪酬
□适用 √不适用
49、 专项应付款
□适用 √不适用
50、 预计负债
√适用 □不适用
                                                                        单位：千元 币种：人民币
    项目                 期初余额                     期末余额                形成原因
对外提供担保
未决诉讼
产品质量保证
重组义务
待执行的亏损合同
其他
污水处理厂大修费                        39,393                       39,393
                                           127 / 172
                                           2017 年年度报告
减：将于一年内支付的                       -6,463                       -6,463
预计负债
    合计                               32,930                       32,930             /
其他说明，包括重要预计负债的相关重要假设、估计说明：
无
51、 递延收益
递延收益情况
√适用 □不适用
                                                                            单位：千元 币种：人民币
    项目           期初余额        本期增加          本期减少             期末余额     形成原因
政府补助             1,446,971         729,887           47,794             2,129,064
     合计           1,446,971             729,887              47,794      2,129,064           /
涉及政府补助的项目：
√适用 □不适用
                                                                           单位：千元 币种：人民币
                        本期新增补助 本期计入营业                                     与资产相关/与
 负债项目    期初余额                                          其他变动     期末余额
                            金额     外收入金额                                         收益相关
津沽污水处      717,306     625,589        31,362                           1,311,533 与资产相关
理厂
咸阳路升级        63,805             0              2,363                         61,442 与资产相关
改造目
东郊升级改        44,772             0              1,658                         43,114 与资产相关
造项目
北石桥厂升        11,792             0                719                         11,073 与资产相关
级改造项目
水体污染治        6,659              0                    82                       6,577 与收益相关
理与控制项
目
津沽污水处      163,000              0                     0                     163,000 与资产相关
理厂提标改
造项目
北辰污水处        90,000             0                     0                      90,000 与资产相关
理厂提标改
造项目
津沽再生水      156,628          58,351             4,301                        210,678 与资产相关
厂
东郊再生水        22,431             0                675                         21,756 与资产相关
项目
北辰再生水        19,162             0                525                         18,637 与资产相关
项目
咸阳路再生        13,668             0                441                         13,227 与资产相关
水项目
                                              128 / 172
                                      2017 年年度报告
供热供冷项       133,281     42,921            4,532                   171,670 与资产相关
目
其他               4,467      3,026            1,136                     6,357 与收益相关
合计           1,446,971    729,887           47,794                 2,129,064       /
其他说明：
□适用 √不适用
52、 其他非流动负债
√适用 □不适用
                                                                    单位：千元 币种：人民币
             项目                          期末余额                         期初余额
供热补偿款                                              40,000                       42,000
中水厂国债转贷资金                                           0                         1,364
            合计                                         40,000                      43,364
其他说明：
天津中水有限公司自天津市政局取得的国债转贷资金，作为 2003 年中水厂建设专项资金。此
借款从 2007 年起分 11 年平均偿还，于 2018 年到期的短期部分约为人民币 1 百万元 (2016
年：人民币 3 百万元)，已重分类至其他流动负债。借款年利率为 1 年期存款利率上浮 0.3 个
百分点。
53、 股本
√适用 □不适用
                                                                    单位：千元 币种：人民币
                                        本次变动增减（+、一）
             期初余额      发行               公积金                                  期末余额
                                      送股                 其他             小计
                           新股                 转股
股份总数       1,427,228                                                               1,427,228
其他说明：
本公司的法定、已发行及缴足股本的变动表如下。所有本公司的股份均为每股面值人民币1
元的普通股。
                                       A 股流通股份        H 股流通股份             合计
2016 年 12 月 31 日及 2017 年 12 月 31
日                                         1,087,228              340,000          1,427,228
所有A股和H股在各方面均享有同等权益。
54、 其他权益工具
(1) 期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况
□适用 √不适用
(2) 期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表
□适用 √不适用
其他权益工具本期增减变动情况、变动原因说明，以及相关会计处理的依据：
□适用 √不适用
                                          129 / 172
                                      2017 年年度报告
其他说明:
□适用 √不适用
55、 资本公积
√适用 □不适用
                                                                  单位：千元 币种：人民币
      项目             期初余额        本期增加             本期减少         期末余额
资本溢价（股本溢           382,311                      0               0        382,311
价）
其他资本公积
子公司改制为                 16,804                     0                0         16,804
股份有限公司
      合计                399,115                       0                0        399,115
其他说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：
无
56、 库存股
□适用 √不适用
57、 其他综合收益
□适用 √不适用
58、 专项储备
□适用 √不适用
59、 盈余公积
√适用 □不适用
                                                                  单位：千元 币种：人民币
      项目             期初余额        本期增加             本期减少         期末余额
法定盈余公积               444,925         34,982                     0            479,907
任意盈余公积
储备基金
企业发展基金
其他
      合计                444,925            34,982                  0            479,907
盈余公积说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：
根据《中华人民共和国公司法》和本公司章程，本公司按年度净利润的10%提取法定盈余公积金，
当法定盈余公积金累计额达到股本的50%以上时，可不再提取。法定盈余公积金经批准后可用于弥
补亏损，或者增加股本。
60、 未分配利润
√适用 □不适用
                                                                 单位：千元 币种：人民币
                项目                           本期                        上期
                                         130 / 172
                                       2017 年年度报告
 调整前上期末未分配利润                                  2,473,109                2,177,200
 调整期初未分配利润合计数（调增+，                               0
 调减－）
 调整后期初未分配利润                                    2,473,109                2,177,200
 加：本期归属于母公司所有者的净利                          508,251                  443,168
 润
 减：提取法定盈余公积                                       34,982                   30,549
     提取任意盈余公积
     提取一般风险准备
     应付普通股股利                                        135,588                   99,906
     转作股本的普通股股利
 子公司改制为股份有限公司                                                            16,804
 期末未分配利润                                          2,810,790                2,473,109
 调整期初未分配利润明细：
 1、由于《企业会计准则》及其相关新规定进行追溯调整，影响期初未分配利润 0 元。
 2、由于会计政策变更，影响期初未分配利润 0 元。
 3、由于重大会计差错更正，影响期初未分配利润 0 元。
 4、由于同一控制导致的合并范围变更，影响期初未分配利润 0 元。
 5、其他调整合计影响期初未分配利润 0 元。
 本公司于2017年5月17日召开的股东大会通过决议，截至2016年12月31日止年度之股利以2017年7
 月13日之总股本14.27亿股为基数，每1股派发现金股利人民币0.095元(含税)予股东，共计人民币
 约1.36亿元。
 本公司2017年度暂不进行利润分配，拟在A股非公开发行股票完成后另行考虑。
 经2016年9月14日临时股东大会决议批准，本公司的子公司凯英科技发展有限公司整体变更为股份
 有限公司。以2016年8月31日为基准日，按照企业会计准则相关的规定核算的净资产37百万元为基
 础，折算股本20百万元作为改制后的凯英科技发展股份有限公司的股本总额，其余净资产结转为
 资本公积。
 61、 营业收入和营业成本
 √适用 □不适用
                                                                   单位：千元 币种：人民币
                           本期发生额                                上期发生额
      项目
                      收入            成本                     收入             成本
  主营业务            1,931,928       1,167,688                1,773,814        1,043,787
  其他业务              216,413         123,483                  184,852            106,225
      合计            2,148,341       1,291,171                1,958,666        1,150,012
 (a) 主营业务收入和主营业务成本
按提供劳务类型分析如下：
                                                              合并
                                            2017年度                      2016年度
                                      主营业务       主营业务         主营业务     主营业务
                                          收入           成本             收入          成本
 污水处理及污水处理厂建设收入        1,412,489       860,803         1,362,882       793,482
                                          131 / 172
                                    2017 年年度报告
中水处理及中水配套工程             300,897              181,881       188,616     133,404
供热及供冷服务                      71,250               48,857        71,707      44,551
自来水处理                          67,401               49,002        66,851      49,131
环保设备销售                        16,200               19,195        15,946      12,063
其他                                63,691                7,950        67,812      11,156
合计                             1,931,928            1,167,688     1,773,814   1,043,787
按地区分析如下：
                                  合并
                                         2017年度                 2016年度
                                  主营业务         主营业务  主营业务      主营业务
                                       收入            成本       收入          成本
天津                             1,250,411          681,943 1,121,162        614,662
杭州                                252,000         177,408    222,473       134,888
西安                                120,860          85,352    127,791        84,529
曲靖                                100,595          68,733     99,202        69,560
其他                                208,062         154,252    203,186       140,148
合计                             1,931,928        1,167,688 1,773,814     1,043,787
(b) 其他业务收入和其他业务成本
                                     合并
                                         2017年度               2016年度
                                  其他业务        其他业务 其他业务      其他业务
                                       收入           成本      收入          成本
委托运营收入                        147,706       111,286    138,707        95,597
技术服务收入                         56,802         5,491     36,099         4,403
租金                                  7,695         4,266      6,953         4,884
其他                                  4,210         2,440      3,093         1,341
合计                                216,413       123,483    184,852       106,225
(c) 本集团前五名客户的营业收入情况
本集团前五名客户营业收入的总额为人民币1,261百万元(2016年：人民币1,282百万元)，占本集
团全部营业收入的比例为60%(2016年：65%)，具体情况如下：
                                                                       占本集团全部
                                                       营业收入    营业收入的比例(%)
天津市水务局                                            792,497                  37%
杭州市排水有限公司                                      252,000                  12%
西安市城市基础设施建设投资集团有限公司                  120,860                   6%
曲靖市城市供排水总公司                                   33,195                   2%
天津市交通运输委员会                                     62,659                   3%
合计                                                  1,261,211                  60%
62、 税金及附加
√适用 □不适用
                                                                  单位：千元 币种：人民币
           项目                     本期发生额                        上期发生额
消费税
营业税
                                       132 / 172
                                    2017 年年度报告
城市维护建设税                                        16,217                     14,981
教育费附加                                            11,804                     10,945
资源税
房产税                                                 6,210                      5,294
土地使用税                                            20,259                      6,199
车船使用税
印花税
其他                                                   2,974                      8,251
             合计                                     57,464                     45,670
其他说明：
无
63、 销售费用
√适用 □不适用
                                                                单位：千元 币种：人民币
             项目                       本期发生额                    上期发生额
员工薪酬                                                5,953                      8,828
咨询服务费                                                  0
差旅会务、交通及业务招待费                                416
固定资产折旧                                               16
办公费                                                     16
其他                                                       66
             合计                                       6,467                      9,964
其他说明：
2017 年度，本集团发生销售费用人民币 6 百万元，主要为除臭设备的市场开发人员的薪酬。
64、 管理费用
√适用 □不适用
                                                                单位：千元 币种：人民币
                    项目                      本期发生额                上期发生额
员工薪酬                                                   83,920                 77,063
咨询服务费                                                  9,850                  7,652
差旅会务、交通及业务招待费                                  5,537                  4,372
董事会费用                                                  5,227                  3,905
审计费                                                      4,200                  4,200
固定资产折旧                                                4,127                  3,878
办公费                                                      4,072                  2,803
维修及保养费用                                              3,556                  4,590
动力燃气费                                                  2,841                  2,162
其他税费                                                    1,833                  1,996
无形资产摊销                                                1,066                  1,162
其他                                                       13,520                  2,698
合计                                                      139,749                116,481
其他说明：
                                       133 / 172
                                    2017 年年度报告
无
65、 财务费用
√适用 □不适用
                                                              单位：千元 币种：人民币
                项目                          本期发生额              上期发生额
利息支出                                                131,714                146,959
减：资本化利息                                             -282                   -735
减：利息收入                                            -19,293                -23,457
汇兑损益(注释(a))                                       -14,902                 24,582
其他                                                      3,102                  4,317
合计                                                    100,339                151,666
其他说明：
(a)于 2017 年度，本公司以日元及美元计价的长期应付款发生汇兑收益约人民币 15 百万元(2016
年度：汇兑损失约人民币 25 百万元)。
66、 资产减值损失
√适用 □不适用
                                                               单位：千元 币种：人民币
              项目                     本期发生额                    上期发生额
一、坏账损失                                          11,698                    12,904
二、存货跌价损失
三、可供出售金融资产减值损失
四、持有至到期投资减值损失
五、长期股权投资减值损失                                  0                     22,358
六、投资性房地产减值损失
七、固定资产减值损失
八、工程物资减值损失
九、在建工程减值损失
十、生产性生物资产减值损失
十一、油气资产减值损失
十二、无形资产减值损失                                    0                     16,795
十三、商誉减值损失
十四、其他                                            10,230
              合计                                    21,928                    52,057
其他说明：
无
67、 公允价值变动收益
□适用 √不适用
68、 投资收益
√适用 □不适用
                                       134 / 172
                                      2017 年年度报告
                                                                    单位：千元 币种：人民币
              项目                       本期发生额                       上期发生额
权益法核算的长期股权投资收益                               0                         -3,640
处置长期股权投资产生的投资收益
以公允价值计量且其变动计入当期
损益的金融资产在持有期间的投资
收益
处置以公允价值计量且其变动计入
当期损益的金融资产取得的投资收
益
持有至到期投资在持有期间的投资
收益
可供出售金融资产等取得的投资收
益
处置可供出售金融资产取得的投资
收益
丧失控制权后，剩余股权按公允价
值重新计量产生的利得
其他                                                     400
              合计                                       400                         -3,640
其他说明：
无
69、 营业外收入
营业外收入情况
√适用 □不适用
                                                                    单位：千元 币种：人民币
                                                                        计入当期非经常性损益
       项目              本期发生额                  上期发生额
                                                                              的金额
非流动资产处置利得
合计
其中：固定资产处置
利得
      无形资产处置
利得
债务重组利得
非货币性资产交换利
得
接受捐赠
政府补助                          2,703                         43,360                2,703
其他                              1,167                        150,935                1,167
       合计                       3,870                        194,295                3,870
计入当期损益的政府补助
√适用 □不适用
                                         135 / 172
                                   2017 年年度报告
                                                                   单位：千元 币种：人民币
       补助项目       本期发生金额                上期发生金额          与资产相关/与收益相关
子公司新三板上市补                 1,000                            0 与收益相关
助
污水厂建设补助                         0                    32,416 与资产相关
中水厂建设补助                         0                     5,310 与资产相关
供热供冷建设补助                       0                     4,308 与资产相关
其他                               1,703                     1,326 与收益相关
    合计                       2,703                    43,360
其他说明：
□适用 √不适用
70、 营业外支出
√适用 □不适用
                                                                   单位：千元 币种：人民币
                                                                       计入当期非经常性损益
    项目          本期发生额                   上期发生额
                                                                             的金额
非流动资产处置损                     82                           698
失合计
其中：固定资产处置                   82                           698
损失
      无形资产处
置损失
债务重组损失
非货币性资产交换
损失
对外捐赠
其他                               1,893                          562                   1,893
合计                               1,975                        1,260                   1,975
其他说明：
无
71、 所得税费用
(1) 所得税费用表
√适用 □不适用
                                                                   单位：千元 币种：人民币
            项目                      本期发生额                         上期发生额
当期所得税费用                                        205,442                       134,024
递延所得税费用                                         -5,849                        20,298
               合计                                  199,593                          154,322
                                      136 / 172
                                     2017 年年度报告
(2) 会计利润与所得税费用调整过程：
√适用 □不适用
                                                               单位：千元 币种：人民币
                    项目                                     本期发生额
利润总额                                                                      718,788
按法定/适用税率计算的所得税费用                                               179,697
子公司适用不同税率的影响                                                        -2,391
调整以前期间所得税的影响
非应税收入的影响                                                                 -11,086
不可抵扣的成本、费用和损失的影响                                                  31,087
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损                                          -4,063
的影响
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差                                           6,349
异或可抵扣亏损的影响
所得税费用                                                                       199,593
其他说明：
□适用 √不适用
72、 其他综合收益
□适用 √不适用
73、 现金流量表项目
(1).   收到的其他与经营活动有关的现金：
√适用 □不适用
                                                                 单位：千元 币种：人民币
              项目                        本期发生额                   上期发生额
收回的项目投标保证金                                   284,021                    52,587
银行存款利息                                             8,782                    12,597
收回的代垫款项                                                                      5,262
收到的补贴款项                                           3,026                      3,707
其他                                                     6,807                      8,300
              合计                                     302,636                    82,453
收到的其他与经营活动有关的现金说明：
无
(2).   支付的其他与经营活动有关的现金：
√适用 □不适用
                                                                 单位：千元 币种：人民币
              项目                        本期发生额                   上期发生额
支付的投标保证金                                       238,139                    163,452
咨询服务费                                              18,250                     11,880
差旅、会务及业务招待费                                   5,953                      4,914
                                        137 / 172
                                   2017 年年度报告
维修及保养费用                                            3,556                     4,590
董事会费用                                                5,227                     3,905
其他                                                     35,691                    13,936
              合计                                      306,816                   202,677
支付的其他与经营活动有关的现金说明：
无
(3).   收到的其他与投资活动有关的现金
√适用 □不适用
                                                                  单位：千元 币种:人民币
              项目                         本期发生额                   上期发生额
收到的受限保证金存款                                      6,100                      3,362
收到的政府补助                                          726,861                    340,950
              合计                                      732,961                    344,312
收到的其他与投资活动有关的现金说明：
无
(4).   支付的其他与投资活动有关的现金
√适用 □不适用
                                                                单位：千元 币种：人民币
              项目                         本期发生额                 上期发生额
支付的迁建支出                                                0                  25,715
支付的受限保证金存款                                        151
              合计                                          151                  25,715
支付的其他与投资活动有关的现金说明：
无
(5).    收到的其他与筹资活动有关的现金
□适用 √不适用
(6).    支付的其他与筹资活动有关的现金
□适用 √不适用
74、 现金流量表补充资料
(1) 现金流量表补充资料
√适用 □不适用
                                                                  单位：千元 币种：人民币
            补充资料                        本期金额                      上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流
量：
净利润                                                  519,195                   467,906
加：资产减值准备                                         21,928                    52,057
固定资产折旧、油气资产折耗、生产                         43,735                    44,095
                                         138 / 172
                                     2017 年年度报告
性生物资产折旧
无形资产摊销                                             296,413                   279,022
长期待摊费用摊销
处置固定资产、无形资产和其他长期                             82
资产的损失（收益以“－”号填列）
固定资产报废损失（收益以“－”号
填列）
公允价值变动损失（收益以“－”号
填列）
财务费用（收益以“－”号填列）                           116,530                   170,806
投资损失（收益以“－”号填列）                              -400                     3,640
递延所得税资产减少（增加以“－”
号填列）
递延所得税负债增加（减少以“－”                         -5,849                     20,298
号填列）
存货的减少（增加以“－”号填列）                           6,379                     2,660
经营性应收项目的减少（增加以                             -75,925                  -694,356
“－”号填列）
经营性应付项目的增加（减少以                             36,540                     98,895
“－”号填列）
其他                                                     -46,576                   -42,034
经营活动产生的现金流量净额                               912,052                   403,670
2．不涉及现金收支的重大投资和筹
资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额                                         1,893,689                 1,181,120
减：现金的期初余额                                     1,181,120                 1,328,575
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额
现金及现金等价物净增加额                                 712,569                  -147,455
(2) 本期支付的取得子公司的现金净额
□适用 √不适用
(3) 本期收到的处置子公司的现金净额
□适用 √不适用
(4) 现金和现金等价物的构成
√适用 □不适用
                                                                   单位：千元 币种：人民币
            项目                           期末余额                        期初余额
一、现金                                           1,893,689                      1,181,120
其中：库存现金                                           144
    可随时用于支付的银行存款                       1,893,545                      1,180,947
                                        139 / 172
                                    2017 年年度报告
     可随时用于支付的其他货币资
金
     可用于支付的存放中央银行款
项
    存放同业款项
    拆放同业款项
二、现金等价物
其中：三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额
其中：母公司或集团内子公司使用
受限制的现金和现金等价物
其他说明：
□适用 √不适用
75、 所有者权益变动表项目注释
说明对上年期末余额进行调整的“其他”项目名称及调整金额等事项：
□适用 √不适用
76、 所有权或使用权受到限制的资产
√适用 □不适用
                                                               单位：千元 币种：人民币
             项目                      期末账面价值                    受限原因
货币资金                                              11,989 受限的银行存款为向银行
                                                             申请开具无条件、不可撤销
                                                             的担保函 所存入的保证金
                                                             存款
应收票据
存货
固定资产
无形资产
             合计                                     11,989            /
其他说明：
无
77、 外币货币性项目
(1).   外币货币性项目：
□适用 √不适用
(2). 境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位
    币及选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因。
                                       140 / 172
                                  2017 年年度报告
□适用 √不适用
78、 套期
□适用 √不适用
79、 政府补助
1.   政府补助基本情况
√适用 □不适用
                                                            单位：千元 币种：人民币
    种类               金额                  列报项目         计入当期损益的金额
纪庄子污水处理厂迁                31,362   其他收益                           31,362
建补偿款
佳源兴创供热补助款                 6,051   其他收益                           6,051
纪庄子再生水厂迁建                 4,301   其他收益                           4,301
补偿款
咸阳路升级专项建设                 2,363   其他收益                           2,363
资金
东郊污水厂改造项目                 1,658   其他收益                           1,658
专项建设资金
西安公司市政污泥补                 1,200   其他收益                           1,200
贴
子公司新三板上市补                 1,000   营业外收入                         1,000
助
其他                               5,498   其他收益/营业外收入               5,498,
合计                              53,433                                     53,433
2.   政府补助退回情况
□适用 √不适用
其他说明
无
80、 其他
□适用 √不适用
八、合并范围的变更
1、 非同一控制下企业合并
□适用 √不适用
2、 同一控制下企业合并
□适用 √不适用
3、 反向购买
□适用 √不适用
                                     141 / 172
                                                            2017 年年度报告
4、 处置子公司
是否存在单次处置对子公司投资即丧失控制权的情形
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
是否存在通过多次交易分步处置对子公司投资且在本期丧失控制权的情形
□适用√不适用
5、 其他原因的合并范围变动
说明其他原因导致的合并范围变动（如，新设子公司、清算子公司等）及其相关情况：
√适用 □不适用
本公司 2017 年以货币出资成立子公司安徽天创水务有限公司、临夏创业水务有限公司、以及大连东方春柳河水质净化有限公司。
6、 其他
□适用 √不适用
                                                               142 / 172
                                    2017 年年度报告
九、在其他主体中的权益
1、 在子公司中的权益
(1).   企业集团的构成
√适用 □不适用
  子公司                                                持股比例(%)               取得
           主要经营地      注册地    业务性质
   名称                                               直接        间接            方式
曲靖创业   曲靖          曲靖       污水处理、             87             0   出资设立
水务有限                            自来水供水
公司
贵州创业   贵州          贵州       污水处理               95             0   出资设立
水务有限
公司
宝应创业   宝应          宝应       污水处理               70             0   出资设立
水务有限
责任公司
杭州天创   杭州          杭州       污水处理               70             0   出资设立
水务有限
公司
天津创业   天津          天津       新型建筑材             71             0   出资设立
建材有限                            料的制造及
公司                                销售
阜阳创业   阜阳          阜阳       污水处理              100             0   出资设立
水务有限
公司
天津创业   香港          香港       污水处理              100             0   出资设立
环保(香
港)有限公
司
文登创业   文登          文登       污水处理              100             0   出资设立
水务有限
公司
天津静海   天津          天津       污水处理              100             0   出资设立
创业水务
有限公司
天津中水   天津          天津       中水生产销            100             0   出资设立
有限公司                            售、中水设
                                    施开发建
                                    设、中水技
                                    术咨询
西安创业    西安         西安       污水处理              100             0   出资设立
水务有限
公司
天津凯英    天津         天津       环境工程治             80            20   出资设立
科技发展                            理、技术咨
股份有限                            询等
公司
安国创业    安国         安国       城区供水、            100             0   出资设立
水务有限                            排水，污水
                                       143 / 172
                                   2017 年年度报告
公司                               处理
武汉天创   武汉        武汉        污水处理和        100   0   出资设立
环保有限                           自来水供水
公司
天津创环   天津        天津        污水处理          100   0   出资设立
水务有限
公司
天津子创   天津        天津        工程项目投        100   0   出资设立
工程投资                           资
有限公司
天津津宁   天津        天津        污水处理          100   0   出资设立
创环水务
有限公司
天津佳源   天津        天津        节能环保、        100   0   出资设立
兴创新能                           新能源技术
源科技有                           开发、咨询、
限公司                             服务、转让，
                                   物业管理服
                                   务
颍上创业   颍上        颍上        污水处理          100   0   出资设立
水务有限
公司
山东创业   山东        山东        污水处理设        100   0   出资设立
环保科技                           备的投资、
发展有限                           建设
公司
长沙天创   长沙        长沙        污水处理          81    0   出资设立
环保有限
公司
克拉玛依   克拉玛依    克拉玛依    污水处理          90    0   出资设立
天创水务
有限公司
安徽天创   合肥        合肥        污水处理          100   0   出资设立
水务有限
公司
临夏市创   临夏        临夏        污水处理          100   0   出资设立
业水务有
限公司
大连东方   大连        大连        污水处理          64    0   出资设立
春柳河水
质净化有
限公司
长沙天创   长沙        长沙        污水处理          80    0   出资设立
水务有限
公司
在子公司的持股比例不同于表决权比例的说明：
无
                                      144 / 172
                                        2017 年年度报告
持有半数或以下表决权但仍控制被投资单位、以及持有半数以上表决权但不控制被投资单位的依
据：
无
对于纳入合并范围的重要的结构化主体，控制的依据：
无
确定公司是代理人还是委托人的依据：
无
其他说明：
无
(2).   重要的非全资子公司
√适用 □不适用
                                                                         单位:千元 币种:人民币
                    少数股东持股     本期归属于少数股          本期向少数股东宣 期末少数股东权
 子公司名称
                        比例             东的损益                告分派的股利       益余额
杭州天创水务                30.00%             11,363                          0        186,733
有限公司
曲靖创业水务                13.44%                  2,140                     0             34,892
有限公司
大连东方春柳                36.12%                 -3,379                     0             23,753
河水质净化有
限公司
子公司少数股东的持股比例不同于表决权比例的说明：
□适用 √不适用
其他说明：
□适用 √不适用
(3).   重要非全资子公司的主要财务信息
√适用 □不适用
                                                                         单位:千元 币种:人民币
子                    期末余额                                         期初余额
公
             非流                    非流                      非流                  非流
司 流动             资产    流动            负债     流动             资产    流动           负债
             动资                    动负                      动资                  动负
名 资产             合计    负债            合计     资产             合计    负债           合计
             产                      债                        产                    债
称
杭 317,      844,   1,162   171,     367,   539,        205,   853,   1,058   135,   339,     474,
州 850        299    ,149    972      734    706         659    169    ,828    253    010      263
天
创
水
务
有
限
公
                                            145 / 172
                                      2017 年年度报告
司
曲 121,    280,   401,2     89,4   56,6     146,        108,    295,     403,1    83,3   80,6     163,
靖 223      004      27       87     21      108         149     004        53      56     02      958
创
业
水
务
有
限
公
司
大 18,5    83,5   102,1     36,7      0     36,7
连   99      55      54       39
东
方
春
柳
河
水
质
净
化
有
限
公
司
                            本期发生额                                      上期发生额
                                               经营活                                       经营活
 子公司名称    营业收              综合收                      营业收              综合收
                          净利润               动现金                    净利润             动现金
                 入                益总额                        入                益总额
                                                 流量                                         流量
杭州天创水务   252,381    37,877   37,877      153,338         222,941   73,187    73,187       76,536
有限公司
曲靖创业水务   103,002    15,923   15,923       33,551         101,437    9,085     9,085       33,846
有限公司
大连东方春柳       115    -9,699   -9,699      -13,080
河水质净化有
限公司
其他说明：
上述信息为本集团内各企业之间相互抵销前的金额。
(4).   使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制：
□适用 √不适用
(5).   向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持：
□适用 √不适用
                                            146 / 172
                                    2017 年年度报告
其他说明：
□适用 √不适用
2、 在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易
□适用 √不适用
3、 在合营企业或联营企业中的权益
√适用 □不适用
(1). 重要的合营企业或联营企业
□适用 √不适用
(2). 重要合营企业的主要财务信息
□适用 √不适用
(3). 重要联营企业的主要财务信息
□适用 √不适用
(4). 不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息
√适用 □不适用
                                                            单位：千元 币种：人民币
                                期末余额/ 本期发生额        期初余额/ 上期发生额
合营企业：
投资账面价值合计
下列各项按持股比例计算的
合计数
--净利润
--其他综合收益
--综合收益总额
联营企业：
投资账面价值合计                                      0
下列各项按持股比例计算的
合计数
--净利润                                                                      -3,640
--其他综合收益
--综合收益总额                                                                -3,640
其他说明
净亏损和其他综合收益均已考虑取得投资时可辨认资产和负债的公允价值以及统一会计政策的调
整影响。
                                       147 / 172
                                     2017 年年度报告
(5). 合营企业或联营企业向本公司转移资金的能力存在重大限制的说明：
□适用 √不适用
(6). 合营企业或联营企业发生的超额亏损
√适用 □不适用
                                                                    单位:千元 币种:人民币
合营企业或联营企     累积未确认前期累计          本期未确认的损失       本期末累积未确认的
      业名称               的损失            （或本期分享的净利润）           损失
天津国际机械有限                       0                          644
公司
其他说明
无
(7). 与合营企业投资相关的未确认承诺
□适用 √不适用
(8). 与合营企业或联营企业投资相关的或有负债
□适用 √不适用
4、 重要的共同经营
□适用 √不适用
5、 在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益
未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：
□适用 √不适用
6、 其他
√适用 □不适用
                  企业类型        注册地            注册资本        持股/表决权比例
天津国际机械 有 有限公司          天津              120,000         27.50%
限公司
天津国际机械有限公司(“国际机械”)为一家注册于天津市经济技术开发区的中外合资企业，其
业务范围为阀门及驱动装置、换热器及机组、环保设备、通用机械设备的研发、生产、销售、安
装等。
本集团对国际机械的投资变动如下：
           初始        2016 年    按权益法 宣告发放 计 提 减 值 2017 年      减值准备
           投资成本 12 月 31 调 整 的 净 现金股利 准备            12 月 31 年末余额
                       日         亏损       或利润               日
国际机械 33,000        0          0          0        0           0          -22,358
本集团 2016 年度对国际机械的长期股权投资全额计提了减值准备人民币 22 百万元。
长期股权投资减值准备:
                  2016 年           本年增加        本年增加          2017 年
                  12 月 31 日                                         12 月 31 日
天津国际机械 有 22,358              0               0                 22,358
                                           148 / 172
                                      2017 年年度报告
限公司
十、与金融工具相关的风险
√适用 □不适用
本集团的经营活动会面临各种金融风险。本集团整体的风险管理计划针对金融市场的不可预见性，
力求减少对本集团财务业绩的潜在不利影响。
(a)市场风险：
(i)外汇风险：
本集团各子公司的经营及客户均位于中国境内，其大部分运营资产及交易均采用人民币结算，且
本集团所有借款均以人民币计价，因此本集团无重大汇率风险。本集团的唯一外汇风险来自于长
期应付款，该长期应付款系因本公司与排水公司签订购买外资银行贷款形成的资产转让协议而产
生，并主要涉及美元和日元(附注四 16(c)(ii))。
于 2017 年 12 月 31 日，如果人民币对美元升值或贬值 5%，其他因素保持不变，则本集团将增加
或减少净利润人民币 3 百万元(2016 年 12 月 31 日：人民币 4 百万元)。于 2017 年 12 月 31 日，
如果人民币对日元升值或贬值 5%，其他因素保持不变，则本集团将增加或减少净利润人民币 8 百
万元(2016 年：人民币 8 百万元)。
(ii)利率风险：
本集团的利率风险主要来自借款、长期应付款及应付债券等带息债务。
本集团拥有借款、长期应付款和应付债券。浮动利率的借款和长期应付款令本集团承受现金流量
利率风险，而固定利率的借款、长期应付款及应付债券令本集团承受公允值利率风险。
以下表格反映了本集团及本公司的利率风险。包含在以下表格中的负债为账面价值，以到期日分
类。
                                            固定利率      浮动利率             合计
2017 年 12 月 31 日
短期借款                                    199,000         300,000         499,000
一年内到期的其他非流动负债：
                                                         -      145,643          145,643
一年内到期的长期借款
                                                698,957               -          698,957
一年内到期的应付债券
                                                     15,688       9,804           25,492
一年内到期的长期应付款
长期借款                                              -         581,517          581,517
长期应付款                                      182,031          81,856          263,887
应付债券                                        697,984               -          697,984
合计                                          1,793,660       1,118,820        2,912,480
                                               固定利率        浮动利率              合计
2016 年 12 月 31 日
一年内到期的其他非流动负债：
一年内到期的长期借款                                      -     186,400          186,400
                                         149 / 172
                                        2017 年年度报告
一年内到期的长期应付款                                 16,292           9,635             25,927
长期借款                                                    -         510,428            510,428
长期应付款                                            193,119          92,089            285,208
应付债券                                            1,394,313               -          1,394,313
合计                                                1,603,724         798,552          2,402,276
于 2017 年 12 月 31 日，假若借款利率升高/降低 1%，而所有其他因素维持不变，则本集团该年度
的净利润会降低/增加人民币 8 百万元(2016 年度：人民币 6 百万元)。
本集团亦考虑利用再融资、现有借款的展期及其他可行的融资等方案降低其利率风险。
(b) 信用风险：
信用风险来自现金及银行存款，和来自于客户的信用风险。
本集团对银行存款的信用风险管理，是将大部分现金及银行存款存储在中国境内的国有银行及其
他大中型上市银行。本集团认为其不存在重大的信用风险，不会产生因对方单位违约而导致的任
何重大损失。
本集团主要客户均为政府所属机构或控股公司，管理层认为应收账款信用风险较低。
本公司的信用风险主要来自于账面金融资产，以及已知为其子公司提供的财务担保合同。于 2017
年 12 月 31 日，本公司已为子公司的银行借款额度作出担保约人民币 1,126 百万元(2016 年：人
民币 1,210 百万元)。其中，人民币 528 百万元的借款已由子公司提款。董事认为子公司能以各种
财政财力来承担自己的义务。
(c) 流动性风险：
本集团内各子公司负责其自身的现金流量预测。总部财务部门在汇总各子公司现金流量预测的基
础上，在集团层面持续监控短期和长期的资金需求，以确保维持充裕的现金储备和可供随时变现
的有价证券；同时持续监控是否符合借款协议的规定，从主要金融机构获得提供足够备用资金的
承诺，以满足短期和长期的资金需求。
于资产负债表日，本集团各项金融负债以未折现的合同金额流量按到期日列示如下：
                     1 年以内 1 年到 2 年 2 年到 5 年 5 年以上       合计  账面价值
2017 年 12 月 31 日
      短期借款        519,489           -          -        -     519,489    499,000
      长期借款        176,508     172,314   366,598 130,229       845,649    727,160
    长期应付款         27,849      28,582     91,095 314,596      462,122    289,379
      应付账款        128,254           -          -        -     128,254    128,254
    其他应付款        627,209           -          -        -     627,209    627,209
      应付债券        760,060      21,910   718,258         - 1,500,228 1,396,941
      应付股利          1,912           -          -        -       1,912      1,912
      其他负债          1,409           -          -        -       1,409      1,364
                    2,242,690     222,806 1,175,951 444,825 4,086,272 3,671,219
                      1 年以内   1 年到 2 年     2 年到 5 年    5 年以上        合计    账面价值
2016 年 12 月 31 日
    长期借款          214,930      152,081          321,351     107,561    795,923       696,828
                                               150 / 172
                                   2017 年年度报告
    长期应付款      28,321      29,017         92,143     358,346   507,827     311,135
      应付账款     107,239           -              -           -   107,239     107,239
    其他应付款     408,111           -              -           -   408,111     408,111
      应付债券      60,060      60,060        737,806     710,955 1,568,881   1,394,313
      应付股利       1,438           -              -           -     1,438       1,438
      其他负债       3,332       1,409              -           -     4,741       4,546
                   823,431     242,567      1,151,300   1,176,862 3,394,160   2,923,610
十一、 公允价值的披露
1、 以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值
□适用 √不适用
2、 持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据
□适用 √不适用
3、 持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息
□适用 √不适用
4、 持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息
□适用 √不适用
5、 持续的第三层次公允价值计量项目，期初与期末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏感
    性分析
□适用 √不适用
6、 持续的公允价值计量项目，本期内发生各层级之间转换的，转换的原因及确定转换时点的政
    策
□适用 √不适用
7、 本期内发生的估值技术变更及变更原因
□适用 √不适用
8、 不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况
□适用 √不适用
9、 其他
√适用 □不适用
公允价值计量结果所属的层次，由对公允价值计量整体而言具有重要意义的输入值所属的最低层
次决定：
第一层次：相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价。
第二层次：除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值。
第三层次：相关资产或负债的不可观察输入值。
本集团无以公允价值进行后续计量的资产和负债。
                                         151 / 172
                                        2017 年年度报告
(a) 不以公允价值计量但披露其公允价值的资产和负债
本集团以摊余成本计量的金融资产和金融负债主要包括：应收款项、长期应收款、应付款项、短
期借款、长期借款、应付债券和长期应付款等。
本集团不以公允价值计量的金融资产和金融负债的账面价值与公允价值差异很小。
十二、 关联方及关联交易
1、 本企业的母公司情况
√适用 □不适用
                                                                   单位：千元 币种：人民币
                                                             母公司对本企
                                                                             母公司对本企业
母公司名称        注册地     业务性质         注册资本       业的持股比例
                                                                           的表决权比例(%)
                                                                 (%)
             中国天津      市政基础设          1,820,000             50.14             50.14
天津市政投                 施的开发建
资有限公司                 设及经营管
                           理
本企业的母公司情况的说明
无
本企业最终控制方是天津城市基础设施建设投资集团有限公司
其他说明：
无
2、 本企业的子公司情况
本企业子公司的情况详见附注
□适用 √不适用
3、 本企业合营和联营企业情况
本企业重要的合营或联营企业详见附注
□适用 √不适用
本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业
情况如下
□适用 √不适用
其他说明
□适用 √不适用
4、 其他关联方情况
√适用 □不适用
          其他关联方名称                                  其他关联方与本企业关系
天津乐城置业有限公司                      集团兄弟公司
天津城投城市资源经营有限公司              集团兄弟公司
天津地铁资源投资有限公司                  集团兄弟公司
天津市海河建设发展投资有限公司            集团兄弟公司
天津金融城物业管理有限公司                集团兄弟公司
天津金融城物业管理有限公司                集团兄弟公司
天津瑞鼎置业有限公司                      集团兄弟公司
天津地铁建设发展有限公司                  集团兄弟公司
天津市地下铁道集团有限公司                集团兄弟公司
                                           152 / 172
                                     2017 年年度报告
天津城投置地投资发展有限公司           集团兄弟公司
天津城市道路管网配套建设投资有限公     集团兄弟公司
司
天津机电进出口有限公司                 其他
其他说明
无
5、 关联交易情况
(1). 购销商品、提供和接受劳务的关联交易
采购商品/接受劳务情况表
√适用 □不适用
                                                                    单位：千元 币种：人民币
    关联方             关联交易内容                本期发生额             上期发生额
天津机电进出口有限公司 采购设备                                  73,150                 1,179
天津金融城物业管理有限 接受物业管理劳务                           6,722
公司
出售商品/提供劳务情况表
√适用 □不适用
                                                                    单位：千元 币种：人民币
    关联方             关联交易内容                本期发生额           上期发生额
天津城投               委托运营收入                              54,685               57,113
天津乐城置业有限公司 供热/供冷收入                               38,488               38,996
天津地铁资源投资有限公 供热/供冷收入                                905                2,317
司
天津地铁建设发展有限公 中水管道建设工程                            579
司
天津市海河建设发展投资 污水厂建设收入                              421
有限公司
天津城投               代建收入                                      0
购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明
√适用 □不适用
本集团向关联方提供供热服务以及管道建设服务以政府颁布的市场参考价格作为定价基础；向关
联方提供其他服务以市场价格和双方商议结果作为定价基础。
(2). 关联受托管理/承包及委托管理/出包情况
本公司受托管理/承包情况表：
□适用 √不适用
关联托管/承包情况说明
□适用 √不适用
本公司委托管理/出包情况表：
□适用 √不适用
关联管理/出包情况说明
□适用 √不适用
                                        153 / 172
                                          2017 年年度报告
(3). 关联租赁情况
本公司作为出租方：
□适用 √不适用
本公司作为承租方：
□适用 √不适用
关联租赁情况说明
□适用 √不适用
(4). 关联担保情况
本公司作为担保方
□适用 √不适用
本公司作为被担保方
√适用 □不适用
                                                                     单位：千元 币种：人民币
                                                                           担保是否已经履行完
    担保方           担保金额           担保起始日           担保到期日
                                                                                   毕
天津城投                    174,000 2008 年              2022 年         否
                                    9 月 28 日           9 月 27 日
关联担保情况说明
□适用 √不适用
(5). 关联方资金拆借
□适用 √不适用
(6). 关联方资产转让、债务重组情况
□适用 √不适用
(7). 关键管理人员报酬
√适用 □不适用
                                                                        单位：千元 币种：人民币
            项目                                 本期发生额                     上期发生额
关键管理人员报酬                                                  13,020                  13,373
(8). 其他关联交易
□适用 √不适用
6、 关联方应收应付款项
(1). 应收项目
√适用 □不适用
                                                                         单位:千元 币种:人民币
                                        期末余额                            期初余额
  项目名称         关联方
                                  账面余额    坏账准备             账面余额         坏账准备
             天津乐城置业             38,171           0               35,139
应收账款
             有限公司
应收账款     天津城投                  28,570                 0         29,337
             天津地铁资                 1,673                 0          6,495
应收账款
             源投资有限
                                             154 / 172
                                    2017 年年度报告
             公司
             天津城投城             401               0         401
应收账款     市资源经营
             有限公司
应收关联方款项主要来自日常交易，并在交易日期起后一年内支付。应收款并无抵押且无利息。
应收关联方款项并未计提准备。
(2). 应付项目
√适用 □不适用
                                                              单位:千元 币种:人民币
      项目名称            关联方            期末账面余额          期初账面余额
应付账款            天津城投                           8,723
                    天津机电进出口有限                15,523                   1,179
其他应付款
                    公司
                    天津瑞鼎置业有限公                 3,046
预收账款
                    司
                    天津市地下铁道集团                   839
预收账款
                    有限公司
                    天津城投置地投资发                   592
预收账款
                    展有限公司
                    天津城市道路管网配                   484
预收账款
                    套建设投资有限公司
应付关联方款项主要来自购货交易和中水工程建设，并在采购完成后一年内到期支付。应付款项
并无利息。
7、 关联方承诺
√适用 □不适用
以下为本集团于资产负债表日，已签约而尚不必在资产负债表上列示的与关联方有关的承诺事项：
接受担保                              2017 年 12 月 31 日         2016 年 12 月 31 日
天津城投                                           174,000                  200,000
8、 其他
√适用 □不适用
目前本集团运营所处的经济环境，直接或间接由中国政府拥有或控股的企业(以下统称为“国有企
业”)占主导地位。
本年度，本集团与这些国有企业的重大交易主要包括污水处理、相关设施的建设管理、污水处理
厂及再生水厂委托运营服务、中水和自来水供水以及供热供冷服务。本年末，本集团的现金及银
行存款结余及借款主要存放/取得自国有银行。
十三、 股份支付
1、 股份支付总体情况
□适用 √不适用
2、 以权益结算的股份支付情况
□适用 √不适用
                                       155 / 172
                                      2017 年年度报告
3、 以现金结算的股份支付情况
□适用 √不适用
4、 股份支付的修改、终止情况
□适用 √不适用
5、 其他
□适用 √不适用
十四、 承诺及或有事项
1、 重要承诺事项
√适用 □不适用
资产负债表日存在的对外重要承诺、性质、金额
于资产负债表日，本集团的资本承诺如下：
                              已签约未拨备                         已批准未签约
                                  2017 年       2016 年         2017 年         2016 年
                               12 月 31 日   12 月 31 日     12 月 31 日     12 月 31 日
                                  人民币        人民币          人民币          人民币
                                  百万元        百万元          百万元          百万元
污水处理厂项目：
－天津津沽污水处理
  厂提标改造项目                      463                -          333               -
－巴彦淖尔 PPP 项目                   397                -            -               -
－天津北辰污水处理
  厂提标改造项目                      224                -          217               -
－克拉玛依污水厂建
设项目                                179                -          263
－大连春柳河污水厂
建设项目                              136                -            -
－界首污水处理厂提
标改造项目                            122                -          105               -
－合肥于湾污水处理
PPP 项目                               71                -          158               -
－颍上城南污水厂建
设项目                                 14               71           63
－临夏污水处理厂改
    扩建 PPP 项目                      13                -           81               -
－长沙宁乡污水厂建
设项目                                  9                1           67
－杭州七格污水厂升
级改造项目                              -                -            -
                                         156 / 172
                                      2017 年年度报告
－西安邓家村及北石
桥污水厂升级改造项
    目                              -                -          -
固废处理项目：
－山东沂水固废处理
项目                                   13                -        262                -
－山东郯城固废处理
项目                                    9                -        337                -
能源站项目：
－天津黑牛城道能源
站项目                                 49               62        109
－天津滨海文化中心
能源站项目                              6                4         20
－天津侯台风景区能
源站项目
                                        3                 -       108                -
合计                                1,708               138     2,123            1,126
(2) 对外投资承诺事项
(a) 根据本公司与天津第二市政公路工程有限公司、天津膜天膜科技股份有限公司于 2017 年 6
月 5 日签订的合资协议，本公司承诺向子公司长沙天创水务有限公司出资 15.3 百万元，持股比例
80%。于 2017 年 12 月 31 日，本公司尚未支付上述款项。
(b) 根据本公司与巴彦淖尔市河套水务集团有限公司于 2017 年 12 月 8 日签订的产权交易合同，
本公司承诺向巴彦淖尔市河套水务集团有限公司支付 777 百万元，购买巴彦淖尔市金晟源给排水
有限公司 70%股权。于 2017 年 12 月 31 日，本公司支付股权预付款 380 百万元，尚有 397 百万元
款项未支付。
(c) 根据本公司 2017 年 4 月 26 日第七届董事会第三十二次会议决议，本公司承诺对全资子公司
山东创业增资 110 百万元，用于其投资建设运营郯城危废综合处置中心项目，及未来拓展危险废
物业务。于 2017 年 12 月 31 日，本公司尚有 64 百万元款项未支付。
2、 或有事项
(1). 资产负债表日存在的重要或有事项
□适用 √不适用
(2). 公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明：
□适用 √不适用
3、 其他
□适用 √不适用
                                         157 / 172
                                     2017 年年度报告
十五、 资产负债表日后事项
1、 重要的非调整事项
□适用 √不适用
2、 利润分配情况
√适用 □不适用
                                                                单位：元 币种：人民币
拟分配的利润或股利
经审议批准宣告发放的利润或股利
本公司 2017 年度暂不进行利润分配，拟在 A 股非公开发行股票完成后另行考虑。
3、 销售退回
□适用 √不适用
4、 其他资产负债表日后事项说明
√适用 □不适用
(1) 本公司于 2018 年 2 月 1 日收到中国证券监督管理委员会《关于核准天津创业环保集团股份有
限公司非公开发行股票的批复》。截止本报告日非公开发行尚未完成。
(2) 于 2018 年 3 月 15 日，北京碧水源科技股份有限公司以现金认购本公司的子公司天津凯英科
技发展股份有限公司（以下简称“凯英科技”）增发的股票，认购股数为 13,333,333 股，认购金
额为 60,066,667 元。该认购完成后，本公司对凯英科技的直接持股比例变为 48%，间接持股比例
变为 12%。
十六、 其他重要事项
1、 前期会计差错更正
(1). 追溯重述法
□适用 √不适用
(2). 未来适用法
□适用 √不适用
2、 债务重组
□适用 √不适用
3、 资产置换
(1).   非货币性资产交换
□适用 √不适用
(2).   其他资产置换
□适用 √不适用
4、 年金计划
□适用 √不适用
                                        158 / 172
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5、 终止经营
□适用 √不适用
6、 分部信息
(1).     报告分部的确定依据与会计政策：
√适用 □不适用
本集团的报告分部是提供不同产品或服务、或在不同地区经营的业务单元。由于各种业务或地区
需要不同的技术和市场战略，因此，本集团分别独立管理各个报告分部的生产经营活动，分别评
价其经营成果，以决定向其配置资源并评价其业绩。
本集团从提供服务和地区两个角度考虑经营。从提供服务角度，管理层评估污水处理及污水处理
厂建设、中水处理及管道接驳、供热供冷、自来水供水及环保设备销售的业绩。污水处理及污水
处理厂建设服务进一步按地区基准（天津厂、杭州厂和其他地区）评估。销售的环保设备主要是
环保专利技术的科研转化成果。其他服务包括委托运营、房屋租赁以及技术服务等，此类服务未
单独列示于报告经营分部中，而一并包含于“其他分部”一栏中。资产根据分部的经营以及资产
的所在位置进行分配，负债根据分部的经营进行分配，间接归属于各分部的费用按照收入比例在
分部之间进行分配。
(2).     报告分部的财务信息
√适用 □不适用
                                                                              单位：千元 币种：人民币
 项目    污水处理    污水处理    污水处理      中水       供热供    自来水    环保设    其他分部     合计
         及污水处    及污水处    及污水处                   冷                备销售
         理厂建设-   理厂建设-   理厂建设-
           天津        杭州        其他
对外交     798,592     252,000     361,897     300,897    71,250    67,401    16,200    280,104    2,148,341
易收入
营业成    -424,062    -177,408    -259,333    -181,881    -48,857   -49,002   -19,195   -131,433   -1,291,171
本
利息收      13,504       1,389       1,566       1,769        682       20          0       363       19,293
入
利息费     -77,589     -18,458     -26,997       -194     -2,785    -3,345          0    -2,064      -131,432
用
应占联     320,925     67,969      64,507      113,637    23,117    11,173    -6,805    124,265      718,788
营公司
利润前
业绩
对联营           0           0           0            0         0         0         0          0
企业的
投资亏
损
折旧费        -120           0        -343     -37,206       -127        0      -776     -5,163       -43,735
摊销费    -126,851     -57,448     -86,167        -212    -14,889   -9,815         0     -1,031      -296,413
利润总     320,925      67,969      64,507     113,637     23,117   11,173    -6,805    124,265       718,788
额
所得税     -93,053     -30,435     -20,638     -28,209    -6,220    -4,228          0   -16,810      -199,593
费用
净利润     227,872      37,534      43,869      85,428     16,897     6,945   -6,805    107,455       519,195
资产总   5,679,104   1,147,042   2,690,885   1,549,175    593,280   215,711   13,508    564,185    12,452,890
额
负债总   4,262,871     424,806     791,116   1,099,796    240,864   42,317      3,583   173,761    7,039,114
额
对联营           0           0           0            0         0         0         0          0
企业的
                                                 159 / 172
                                                 2017 年年度报告
长期股
权投资
非流动      54,723       47,713      700,929        1,720    141,813          0         0    42,130      989,028
资产增
加额
(i)
(i)非流动资产不包括金融资产、长期股权投资和递延所得税资产。
2016 年度及 2016 年 12 月 31 日分部信息列示如下：
             污水处理及污水处理厂建设                        供热供               环保设
           天津         杭州         其他         中水         冷       自来水    备销售    其他分部     合并
 对外
 交易
 收入      772,110      222,473      368,299      188,616    71,707     66,851    15,946    252,664    1,958,666
 营业
 成本     -415,095     -134,888     -243,499     -133,404    -44,551    -49,131   -12,063   -117,381   -1,150,012
 利息
 收入      16,685           529        2,047        3,953         60        18          -       165       23,457
 利息
 费用      -88,693      -13,605      -33,723        -104     -3,574     -4,665          -    -1,860      -146,224
 应占
 联营
 公司
 利润
 前业
   绩      268,155      88,438       91,495       54,323     24,599     10,443    -3,334     91,749      625,868
 对联
 营企
 业的
 投资
 亏损             -            -            -            -          -         -         -    -3,640       -3,640
 折旧
 费          -123              -         -99      -36,994        -214         -     -814     -5,851      -44,095
 摊销
 费       -125,344      -47,190      -80,942        -213     -14,273    -9,886          -    -1,174      -279,022
 利润
 总额      268,155      88,438       91,495       54,323     24,599     10,443    -3,334     88,109      622,228
 所得
 税费
 用        -85,871      -15,670      -19,057      -8,602     -6,186     -3,713          -   -15,223      -154,322
 净利
 润        182,284      72,768       72,438       45,721     18,413       6,730   -3,334     72,886      467,906
 资产
 总额    4,852,703    1,044,587    2,131,136    1,523,983    599,954    222,883   19,043    246,608    10,640,897
 负债
 总额    3,412,214      329,363      538,854    1,022,578    215,836    39,250      6,153    72,832    5,637,080
 对联
 营企
 业的
 长期
 股权
 投资             -            -            -            -          -         -         -          -            -
 非流
 动资
 产增        8,251      209,355      18,832         1,134    35,187           -         -     1,490      274,249
                                                     160 / 172
                                       2017 年年度报告
加额
(i)
(i) 非流动资产不包括金融资产、长期股权投资和递延所得税资产。
(3).    公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因
□适用 √不适用
(4).    其他说明：
√适用 □不适用
本集团对外交易收入全部来源于中华人民共和国。
本集团非流动资产全部位于中华人民共和国。
本集团自被划分至污水处理和污水厂建设服务此分部的一个客户取得的营业收入为人民币 792 百
万元，占本集团营业收入的 37%(2016 年：人民币 769 百万元，39%)。
7、 其他对投资者决策有影响的重要交易和事项
□适用 √不适用
8、 其他
□适用 √不适用
十七、 母公司财务报表主要项目注释
1、 应收账款
 (1).    应收账款分类披露：
√适用 □不适用
                                                                    单位：千元 币种：人民币
                              期末余额                                期初余额
                  账面余额      坏账准备                  账面余额      坏账准备
     种类                             计提     账面                           计提     账面
                         比例                                    比例
                 金额           金额 比例      价值      金额           金额 比例      价值
                          (%)                                     (%)
                                       (%)                                     (%)
单 项 金 额 重 1,534,573    92      0      0 1,534,573 1,397,293    94      0      0 1,397,293
大并单独计
提坏账准备
的应收账款
按 信 用 风 险 128,605        8     0      0 128,605      92,049      6     0      0    92,049
特征组合计
提坏账准备
的应收账款
单项金额不
重大但单独
计提坏账准
备的应收账
款
     合计      1,663,178 /          0 / 1,663,178 1,489,342 /               0 / 1,489,342
                                           161 / 172
                                       2017 年年度报告
期末单项金额重大并单项计提坏账准备的应收账款：
√适用 □不适用
                                                                  单位：千元 币种：人民币
                                                        期末余额
     应收账款（按单位）
                             应收账款           坏账准备      计提比例（%）    计提理由
天津市水务局(注释(i))          1,534,573                  0
          合计              1,534,573               0         /                     /
(i) 本公司应收天津市水务局款项始终保持持续收款，未发现坏账风险。
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款：
√适用 □不适用
                                                                    单位：千元 币种：人民币
                                                         期末余额
           账龄
                                应收账款                 坏账准备           计提比例（%）
1 年以内                                88,057                        0
其中：1 年以内分项
1 年以内小计                               88,057                     0
1至2年                                     17,886                     0
2至3年                                     22,662                     0
3 年以上
3至4年
4至5年
5 年以上
           合计                         128,605                       0
确定该组合依据的说明：
无
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的应收账款：
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的应收账款：
□适用 √不适用
 (2).     本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
本期计提坏账准备金额 0 元；本期收回或转回坏账准备金额 0 元。
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
□适用 √不适用
 (3).     本期实际核销的应收账款情况
□适用 √不适用
其中重要的应收账款核销情况
                                           162 / 172
                                        2017 年年度报告
□适用 √不适用
 (4).     按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况：
√适用 □不适用
                      与本公司关                               坏账准
单位名称                      系           金额        年限    备金额   占应收账款总额比例
天津市水务局              第三方        927,221    一年以内        -                    56%
                                        607,352    一至二年        -                    37%
天津中水有限公司      附属子公司         14,040    一年以内        -                     1%
                                         14,040    一至二年        -                     1%
                                         14,040    二至三年        -                     1%
                                          7,020    三年以上        -                      -
天津城投              最终控股公         28,570    一年以内        -                     2%
                              司
天津市双口生活垃          第三方        11,674     一年以内         -                    1%
圾卫生填埋场
                                         3,625     一至二年         -                     -
天津市市容环卫建             第三方     11,496     一年以内         -                     -
设发展有限公司
合计                                  1,639,078                     -                   99%
 (5).     因金融资产转移而终止确认的应收账款：
□适用 √不适用
 (6).     转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额：
□适用 √不适用
其他说明：
√适用 □不适用
收持有本公司 5 %(含 5%)以上表决权股份的股东单位的应收账款分析如下：
                                      2017 年 12 月 31 日                2016 年 12 月 31 日
天津城投                                            28,570                           29,337
2、 其他应收款
(1). 其他应收款分类披露：
√适用 □不适用
                                                                      单位：千元 币种：人民币
                             期末余额                                   期初余额
                账面余额         坏账准备                   账面余额        坏账准备
   类别                                           账面                                  账面
                      比例            计提比                      比例           计提比
              金额             金额               价值    金额            金额          价值
                      (%)              例(%)                      (%)             例(%)
                                           163 / 172
                                   2017 年年度报告
单项金额重
大并单独计
提坏账准备
的其他应收
款
按信用风险 228,079       100   0        0 228,079 287,697   100        0       0 287,697
特征组合计
提坏账准备
的其他应收
款
单项金额不
重大但单独
计提坏账准
备的其他应
收款
    合计   228,079    /        0    /     228,079 287,697   /          0   /    287,697
期末单项金额重大并单项计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款：
√适用 □不适用
                                                              单位：千元 币种：人民币
                                                        期末余额
               账龄
                                    其他应收款          坏账准备        计提比例（%）
1 年以内                                  204,065                   0
其中：1 年以内分项
1 年以内小计                                204,065                0
1至2年                                       22,480                0
2至3年                                           65                0
3 年以上                                      1,469                0
3至4年
4至5年
5 年以上
              合计                          228,079                0
确定该组合依据的说明：
无
组合中，采用余额百分比法计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款：
□适用 √不适用
                                        164 / 172
                                         2017 年年度报告
(2). 本期计提、收回或转回的坏账准备情况：
本期计提坏账准备金额 0 元；本期收回或转回坏账准备金额 0 元。
其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：
□适用 √不适用
(3). 本期实际核销的其他应收款情况
□适用 √不适用
(4). 其他应收款按款项性质分类情况
√适用 □不适用
                                                                         单位：千元 币种：人民币
          款项性质                        期末账面余额                       期初账面余额
应收子公司款项                                             152,146                        159,039
项目保证金                                                  68,847                        116,213
应收增值税退税                                               5,343                         11,204
其他                                                         1,743                          1,241
            合计                                           228,079                        287,697
(5). 按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况：
√适用 □不适用
                                                                       单位：千元 币种：人民币
                                                               占其他应收款期末
                                                                                  坏账准备
  单位名称        款项的性质       期末余额         账龄       余额合计数的比例
                                                                                  期末余额
                                                                     (%)
临夏市创业水      子公司往来          75,000 一年以内                        33
务有限公司        款
长沙市望城区      项目保证金          35,000 一年以内                          15
公共资源交易
临夏市供排水      项目保证金          30,000 一年以内                          13
公司
西安创业水务      子公司往来          25,000 一年以内                          11
有限公司          款
长沙天创环保      子公司往来          14,955 一年以内                           7
有限公司          款
     合计               /            179,955          /                        79
(6). 涉及政府补助的应收款项
√适用 □不适用
                                                                     单位：千元 币种：人民币
                       政府补助项目                                          预计收取的时间、
     单位名称                                  期末余额          期末账龄
                           名称                                                  金额及依据
天津市国家税务局       增值税退税                      5,343       一年以内 已于 2018 年第一
                                                                             季度收回。
           合计                /                       5,343         /                  /
其他说明
无
                                               165 / 172
                                        2017 年年度报告
(7). 因金融资产转移而终止确认的其他应收款：
□适用 √不适用
(8). 转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债金额：
□适用 √不适用
其他说明：
√适用 □不适用
于 2017 年 12 月 31 日，其他应收款余额中没有持有本公司 5%(含 5%)以上表决权股份的股东的欠
款(2016 年 12 月 31 日：无)，并且没有应收本集团关联方的款项(2016 年 12 月 31 日：无)。
3、 长期股权投资
√适用 □不适用
                                                             单位：千元 币种：人民币
                                   期末余额                      期初余额
    项目
                         账面余额 减值准备 账面价值 账面余额 减值准备 账面价值
对子公司投资             2,218,623   137,321 2,081,302 1,879,130   132,781 1,746,349
对联营、合营企业投资
    合计             2,218,623     137,321 2,081,302 1,879,130          132,781 1,746,349
(1) 对子公司投资
√适用 □不适用
                                                                      单位：千元 币种：人民币
                                                                          本期计提   减值准备
  被投资单位       期初余额     本期增加        本期减少      期末余额
                                                                          减值准备   期末余额
西安创业水务有      334,000              0                0     334,000           0
限公司
杭州天创水务有      264,212              0                0    264,212           0
限公司
曲靖创业水务有      154,918              0                0    154,918           0
限公司
贵州创业水务有      114,000              0                0    114,000           0
限公司
阜阳创业水务有      107,302              0                0    107,302           0
限公司
天津中水有限公      100,436              0                0    100,436           0
司
武汉天创环保有         98,500        36,729               0    135,229           0
限公司(注释(i))
天津创业环保(香        12,706            0                0     12,706           0     50,281
港)有限公司
文登创业水务有         61,400            0                0     61,400           0
限公司
天津佳源兴创新      191,600              0                0    191,600           0
能源科技有限公
司
安国创业水务有             0             0                0          0           0     41,000
限公司
                                              166 / 172
                                    2017 年年度报告
宝应创业水务有       37,100           0                     37,100       0
限责任公司
天津创业建材有            0           0               0          0       0     26,500
限公司
天津子创工程投       23,400           0               0     23,400       0
资有限公司
天津凯英科技发       16,000           0               0     16,000       0
展股份有限公司
天津津宁创环水            0      7,560                0      7,560       0     15,000
务有限公司(注释
(i))
天津静海创业水       12,000     25,553                0     37,553       0
务有限公司(注释
(i))
天津创环水务有       10,000           0               0     10,000    4,540     4,540
限公司
颍上创业水务有       53,000           0               0     53,000       0
限公司
山东创业环保科       15,000    113,000                0     128,000      0
技发展有限公司
(注释(i))
长沙天创环保有       32,775           0               0     32,775       0
限公司
克拉玛依天创水      108,000           0               0     108,000      0
务有限公司
安徽天创水务有            0     63,670                0     63,670       0
限公司(注释
(ii))
临夏市创业水务            0     45,000                0     45,000       0
有限公司(注释
(ii))
大连东方春柳河            0     47,981                0     47,981       0
水质净化有限公
司(注释(ii))
      合计        1,746,349    339,493                0   2,085,842   4,540   137,321
(i) 本年本公司向子公司武汉天创环保有限公司增资 36.7 百万元，用于建设及运营洪湖市污水处
理厂提标改造和咸宁永安污水处理厂提标改造两个项目。本年本公司向子公司天津津宁创环水务
有限公司增资 7.6 百万元，用于建设及运营天津宁河现代产业区污水处理厂第一阶段提标改造项
目。本年本公司向子公司山东创业环保科技发展有限公司增资 113 百万元，用于投资建设运营山
东沂水、郯城两个危废综合处置中心项目及未来拓展危险废物业务。本年本公司向子公司天津静
海创业水务有限公司增资 25.6 百万元，用于投资建设天宇科技园污水处理厂提标改造项目。
(ii)于 2017 年度，本公司出资人民币 45 百万元成立临夏创业水务有限公司；出资人民币 63.67
百万元成立安徽天创水务有限公司；出资人民币 47.98 百万元投资大连春柳河水质净化有限公司
(“大连公司”)；持股比例分别为 100%、100%和 64%。
本公司对大连公司的股权比例为 64%。本公司在大连公司的董事会中拥有 3/5 的表决权等权利。
根据公司章程，董事会决议过半数通过生效。因此本公司对大连公司拥有控制权。
                                          167 / 172
                                        2017 年年度报告
(2) 对联营、合营企业投资
□适用 √不适用
其他说明：
长期股权投资减值准备：
                       2016 年           本年增加            本年减少             2017 年
                      12 月 31 日                                               12 月 31 日
天津创业环保(香
港)有限公司                 50,281                     -             -                   50,281
安国创业水务有
限公司                      41,000                     -             -                   41,000
天津创业建材有
限公司                      26,500                     -             -                   26,500
天津津宁创环水
务有限公司                  15,000                     -             -                   15,000
天津创环水务有
                                                                                          4,540
限公司                           -             4,540                 -
                           132,781             4,540                 -                 137,321
4、 营业收入和营业成本：
√适用 □不适用
                                                                  单位：千元 币种：人民币
                                          本期发生额                    上期发生额
             项目
                                     收入            成本           收入           成本
主营业务                               855,156         437,016        835,987      424,674
其他业务                               144,081          80,037        122,996        81,407
             合计                      999,237         517,053        958,983      506,081
其他说明：
(a) 主营业务收入和主营业务成本
按提供劳务类型分析如下：
                            2017 年度                               2016 年度
                    主营业务收入      主营业务成本         主营业务收入           主营业务成本
污水处理及污
水处理厂建设
     收入                792,497           429,896               772,110               417,554
道路收费                  62,659             7,120                63,877                 7,120
合计                     855,156           437,016               835,987               424,674
(b) 其他业务收入和其他业务成本：
                            2017 年度                               2016 年度
                    其他业务收入       其他业务成本        其他业务收入           其他业务成本
委托运营收入              74,450             59,840              72,486                  60,669
技术服务费                42,664              2,494              29,139                   2,117
租金                      18,241             17,208              17,632                  18,032
                                           168 / 172
                                   2017 年年度报告
其他                      8,726              495                3,739
合计                     144,081         80,037               122,996            81,407
5、 投资收益
√适用 □不适用
                                                              单位：千元 币种：人民币
                项目                          本期发生额              上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益                            44,667                  92,185
权益法核算的长期股权投资收益
处置长期股权投资产生的投资收益                                                    1,545
以公允价值计量且其变动计入当期损益的
金融资产在持有期间的投资收益
处置以公允价值计量且其变动计入当期损
益的金融资产取得的投资收益
持有至到期投资在持有期间的投资收益
可供出售金融资产在持有期间的投资收益
处置可供出售金融资产取得的投资收益
丧失控制权后，剩余股权按公允价值重新
计量产生的利得
                  合计                                    45,067                 93,730
6、 其他
□适用 √不适用
十八、 补充资料
1、 当期非经常性损益明细表
√适用 □不适用
                                                                单位：万元 币种：人民币
                项目                               金额                    说明
非流动资产处置损益                                          -8.2
越权审批或无正式批准文件的税收返还、
减免
计入当期损益的政府补助（与企业业务密                      5,343.3
切相关，按照国家统一标准定额或定量享
受的政府补助除外）
计入当期损益的对非金融企业收取的资金
占用费
企业取得子公司、联营企业及合营企业的
投资成本小于取得投资时应享有被投资单
位可辨认净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提
的各项资产减值准备
                                       169 / 172
                                    2017 年年度报告
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合
费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允
价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至
合并日的当期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生
的损益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保
值业务外，持有交易性金融资产、交易性
金融负债产生的公允价值变动损益，以及
处置交易性金融资产、交易性金融负债和
可供出售金融资产取得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项减值准备转
回
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后续计量的投资性
房地产公允价值变动产生的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当
期损益进行一次性调整对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入和支出                        -72.6
其他符合非经常性损益定义的损益项目
所得税影响额                                             -1,315.6
少数股东权益影响额                                           -9.5
                合计                                      3,937.4
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非
经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》
中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。
□适用 √不适用
2、 净资产收益率及每股收益
√适用 □不适用
                             加权平均净资产                          每股收益
       报告期利润
                               收益率（%）            基本每股收益              稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净               10.33                     0.36                      0.36
利润
扣除非经常性损益后归属于                9.53                     0.33                      0.33
公司普通股股东的净利润
3、 境内外会计准则下会计数据差异
□适用 √不适用
                                       170 / 172
                  2017 年年度报告
4、 其他
□适用 √不适用
                     171 / 172
                                2017 年年度报告
                         第十二节 备查文件目录
                   载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人
    备查文件目录
                   员）签名并盖章的财务报表
    备查文件目录   载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件
                   报告期内在中国证监会指定网站上公开披露过的所有公司文件的正本及
    备查文件目录
                   公告的原稿
    备查文件目录   在其他证券市场公布的年度报告
                                                                        董事长：刘玉军
                                                  董事会批准报送日期：2018 年 3 月 27 日
修订信息
□适用 √不适用
                                   172 / 172