昆工科技：2018年年度报告

2018

昆工科技NEEQ:831152

昆明理工恒达科技股份有限公司

昆明理工恒达科技股份有限公司年度报告

公司年度大事记

2018 年 5 月 25 日，全国中小企业股份转让系统下发股转系统公告【2018】627 号文件，发布创 新层挂牌公司名单，公司进入新三板创新层，并按照创新层的信息披露要求完成相关信息披露

工 作。

获授权专利三项

（1）与昆明理工大学、晋宁理工恒达科技有限公司共享的实用新型专利 1 件公司于 2018 年 04 月 27 日获得由中华人民共和国国家知识产权局颁发的“复合阳极材料与阳极板” 实用新型专利证书（专利号：ZL 2017 2 1166702.2）。

（2）与昆明理工大学共享的实用新型专利 1 件

公司于 2018 年 05 月 29 日共同获得由中华人民共和国国家知识产权局颁发的“一种湿法冶金电积 锌用新型铝阴极板”发明专利证书（专利号：ZL 2017 2 1506962.X）。

（3）与昆明理工大学共享的发明专利 1 件

公司于 2018 年 12 月 25 日获得由中华人民共和国国家知识产权局颁发的“锰电积用碳纤维基梯复合阳极材料及其制备方法”发明专利证书（专利号：CN201710478157.9）。

获授权专利三项

（1）与昆明理工大学、晋宁理工恒达科技有限公司共享的实用新型专利 1 件公司于 2018 年 04 月 27 日获得由中华人民共和国国家知识产权局颁发的“复合阳极材料与阳极板” 实用新型专利证书（专利号：ZL 2017 2 1166702.2）。

（2）与昆明理工大学共享的实用新型专利 1 件

公司于 2018 年 05 月 29 日共同获得由中华人民共和国国家知识产权局颁发的“一种湿法冶金电积 锌用新型铝阴极板”发明专利证书（专利号：ZL 2017 2 1506962.X）。

（3）与昆明理工大学共享的发明专利 1 件

公司于 2018 年 12 月 25 日获得由中华人民共和国国家知识产权局颁发的“锰电积用碳纤维基梯复合阳极材料及其制备方法”发明专利证书（专利号：CN201710478157.9）。注：本页内容原则上应当在一页之内完成。

注：本页内容原则上应当在一页之内完成。

2018 年 6 月，公司获批认定“云南省知识产权优势企业”。2018 年 8 月 17 日，根据云南省中青年学术和技术带头人后备人才及省技术创新人才培养对象选 拔及出站考核的有关规定，经单位推荐、专家评审，省科技厅研究，公司核心技术人员陈步明入选 “两类”人才。2018 年 10 月 8 日，公司董事长郭忠诚先生被中华人民共和国科学技术部颁发入选为创新人才推 进计划科技创新创业人才的证书。2018 年 10 月 9 日，公司收到人力资源社会保障部、全国博士后管委会下发的《关于批准安徽皖 维集团有限责任公司等 399 个单位设立博士后科研工作站的通知》（人社部函【2018】127 号），公司 获批设立博士后科研工作站。公司将做好此平台的建设，并依托此平台培养科技创新需要的高层次人 才。

2018 年 6 月，公司获批认定“云南省知识产权优势企业”。2018 年 8 月 17 日，根据云南省中青年学术和技术带头人后备人才及省技术创新人才培养对象选 拔及出站考核的有关规定，经单位推荐、专家评审，省科技厅研究，公司核心技术人员陈步明入选 “两类”人才。2018 年 10 月 8 日，公司董事长郭忠诚先生被中华人民共和国科学技术部颁发入选为创新人才推 进计划科技创新创业人才的证书。2018 年 10 月 9 日，公司收到人力资源社会保障部、全国博士后管委会下发的《关于批准安徽皖 维集团有限责任公司等 399 个单位设立博士后科研工作站的通知》（人社部函【2018】127 号），公司 获批设立博士后科研工作站。公司将做好此平台的建设，并依托此平台培养科技创新需要的高层次人 才。

重要的生产证书2018 年 5 月 2 日，子公司晋宁理工恒达科技有限公司获得昆明市安全生产监督管理局颁发的安全生产标准化证书，有效期至 2021 年 5 月，证书编号：云 AQB5301YSⅢ201800002。

重要的生产证书2018 年 5 月 2 日，子公司晋宁理工恒达科技有限公司获得昆明市安全生产监督管理局颁发的安全生产标准化证书，有效期至 2021 年 5 月，证书编号：云 AQB5301YSⅢ201800002。

重大销售合同2018 年 6 月 7 日，公司与紫金矿业物流有限公司签订 22,000 套阴阳极板买卖合同，合同总金额50,600,000 元。2018 年 7 月 3 日，公司与湖南株冶有色金属有限公司签订《锌电解阳极板（一、二系列）买卖合同》，合同总金额为人民币 97,426,207.28 元。

目录

第一节 声明与提示 ...... 5

第二节 公司概况 ...... 7

第三节 会计数据和财务指标摘要 ...... 9

第四节 管理层讨论与分析 ...... 12

第五节 重要事项 ...... 29

第六节 股本变动及股东情况 ...... 33

第七节 融资及利润分配情况 ...... 35

第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况 ...... 38

第九节 行业信息 ...... 42

第十节 公司治理及内部控制 ...... 43

第十一节 财务报告 ...... 52

释义

释义项目		释义
股转系统	指	全国中小企业股份转让系统有限公司
香港理工恒达	指	香港理工恒达科技实业投资有限公司
晋宁理工恒达	指	晋宁理工恒达科技有限公司
刚果金理工恒达	指	刚果金理工恒达电极材料制造简化股份有限公司
理工恒达商贸	指	云南理工恒达商贸有限公司
理工恒达塑料制品	指	昆明理工恒达塑料制品有限公司
湖南昆工恒源	指	湖南昆工恒源新材料科技有限公司
公司、我公司、本公司、母公司、昆工科技、理工恒达	指	昆明理工恒达科技股份有限公司
公司章程	指	昆明理工恒达科技股份有限公司章程
元、万元	指	人民币、万元
报告期	指	2018年1月1日至2018年12月31日
主办券商	指	申万宏源证券有限公司
高级管理人员	指	总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书
董事会	指	昆明理工恒达科技股份有限公司董事会
监事会	指	昆明理工恒达科技股份有限公司监事会
股东大会	指	昆明理工恒达科技股份有限公司股东大会

第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人郭忠诚、主管会计工作负责人朱承亮及会计机构负责人（会计主管人员）计慧保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。

事项	是或否
是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整	□是 √否
是否存在未出席董事会审议年度报告的董事	□是 √否
是否存在豁免披露事项	□是 √否

【重要风险提示表】

重要风险事项名称	重要风险事项简要描述
1.受宏观经济波动及有色金属行业影响的风险	公司目前主要产品为阴、阳极板，主要应用于有色金属冶炼行业。公司对有色金属冶炼行业的依赖程度较高。行业供需状况与下游有色金属冶炼行业的投产规模和增速紧密相关,受到国家宏观经济发展变化和产业政策的影响。若未来我国宏观经济发生重大波动，有色金属冶炼行业出现增速减缓或负增长的情形，将对公司的业绩增长产生一定程度的影响。
2. 原材料价格波动的影响	公司生产所需的主要原材料为铅、银、铜、不锈钢及锡等金属材料，其价格的波动与宏观经济、国际形势和市场供需情况密切相关。这些原材料成本占营业成本的比例较大，如果主要原材料的供求关系发生较大变化或宏观经济和国际形势等其他原因导致价格有异常波动，将可能会对公司的生产经营产生不利影响。
3. 对外投资项目存在不确定性的风险	公司对刚果金理工恒达的投资，因受国际政治环境及刚果（金）地缘政治等方面因素的影响，对外投资可能会存在一定的风险。
4. 市场竞争的风险	目前，电极材料行业内企业存在着生产规模不大、资金实力不强、产品传统化、同质化现象严重等突出问题，随着市场环境和市场要求的不断变化，竞争对手间存在相互压价的情况，传统阴阳极板的毛利率逐步下降，市场竞争激烈，如果公司不能紧跟行业发展的步伐，聚焦客户需求，不断研发新产品，优化升级产品技术，不能顺利实现新技术、新产品的市场覆盖，推进产品结构调整，提高产品综合毛利率，将会降低公司的竞争

	力，进而影响公司未来战略规划的进程。
5.开展期货套期保值业务的风险	通过期货套期保值操作可以规避铅、银、铜金属价格剧烈波动对公司生产经营的影响，有利于公司正常的生产经营，但同时也可能会存在一定风险：（1）市场风险：期货市场行情变化较快，可能会发生期货价格与现货价格走势背离或市场大幅波动等风险；（2）资金风险：由于交易保证金不足可能导致所持仓位被强制平仓，造成实际损失。（3）技术风险：由于无法控制或不可预测的系统、网络、通讯故障等造成交易系统非正常运行，使交易指令出现延迟、中断或数据错误等问题，从而带来相应风险。（4）操作风险：因内部控制不当等原因，导致操作不当而产生的意外损失。
6．流动资金不足的风险	公司生产所需原材料占生产成本比重较大，采购原材料所需资金量大，需要大量的营运资金以维持正常的生产经营。公司产品货款分阶段收取，销售结算周期长，公司目前通过自身积累和银行贷款基本可以正常满足营运资金需求，但是，随着未来公司生产及业务规模的不断扩大，产品生产装备及工艺过程自动化控制水平要求不断提高，对营运资金的需求将不断增加。公司若不能改变此种结算方式或者不能积极开拓资金筹措渠道，将面临营运资金的筹措能力不能满足生产经营需要，进而制约公司业务发展的风险。
7.子公司房产证未取得的风险	截至本报告出具日，位于晋宁二街工业园区的子公司厂房未办妥房产证。公司根据生产、经营发展的需要，在晋宁工业园二街工业区需要建设占地面积43亩的“25万片/年有色金属电积用极板产业化项目”的工业基地并设立全资子公司晋宁理工恒达，该项目于2013年6月28日取得了昆明市工业和信息化委员会的立项备案批复，2013年7月1日取得投资项目备案证，2013年8月30日公司取得了晋宁县工业园区管理委员会的入园批复， 2013年12月10日取得了昆明市环境保护局对项目的环评批复，2013年12月31日，晋宁县工业园区管理委员会、昆明理工恒达科技股份有限公司、晋宁二街镇人民政府签署了项目投资合同书，2014年3月20日，子公司支付晋宁工业园区管理委员会土地款1018.80万元，2014年4月11日取得了晋宁县规划局的建设用地规划许可证。2015年建成投产，公司一直积极与项目所在地政府相关部门沟通办理土地证的问题，直至2018年9月才取得昆明市国土资源晋宁分局给予办理的土地证。目前正在沟通办理房产证事宜，由于森林覆盖率达不到60%以上，存在着绿化工程验收不通过，影响房产证取得的风险。
本期重大风险是否发生重大变化：	是

第二节 公司概况

一、 基本信息

公司中文全称	昆明理工恒达科技股份有限公司
英文名称及缩写	Kunming Hendera Science and Technology Co.,Ltd
证券简称	昆工科技
证券代码	831152
法定代表人	郭忠诚
办公地址	昆明市高新区昌源北路1299号

二、 联系方式

董事会秘书	郭克娇
是否具备全国股转系统董事会秘书任职资格	是
电话	0871-63838203
传真	0871-68317456
电子邮箱	[e-mail]
公司网址	www.hendera.com
联系地址及邮政编码	昆明市高新区昌源北路1299号，650106
公司指定信息披露平台的网址	www.neeq.com.cn
公司年度报告备置地	公司董事会办公室

三、 企业信息

股票公开转让场所	全国中小企业股份转让系统
成立时间	2000年8月1日
挂牌时间	2014年9月24日
分层情况	创新层
行业（挂牌公司管理型行业分类）	制造业-有色金属冶炼和压延加工业-有色金属压延加工-其他有色 金属压延加工 C3269
主要产品与服务项目	新型节能降耗电极材料，新型高效储能材料的研发、设计、制造、销售和技术服务等业务
普通股股票转让方式	集合竞价转让
普通股总股本（股）	78,500,000
优先股总股本（股）	0
做市商数量	0
控股股东	郭忠诚
实际控制人及其一致行动人	郭忠诚

四、 注册情况

项目	内容	报告期内是否变更
统一社会信用代码	91530100719454513L	否
注册地址	昆明市高新区昌源北路1299号	否
注册资本（元）	78,500,000	是

五、 中介机构

主办券商	申万宏源
主办券商办公地址	上海市徐汇区常熟路239号
报告期内主办券商是否发生变化	否
会计师事务所	天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）
签字注册会计师姓名	童文光、左智勇
会计师事务所办公地址	北京市海淀区车公庄西路19号外文文化创意园12号楼

六、 自愿披露

□适用√不适用

七、 报告期后更新情况

□适用 √不适用

第三节 会计数据和财务指标摘要

一、 盈利能力

单位：元

	本期	上年同期	增减比例
营业收入	307,113,959.24	285,394,410.93	7.61%
毛利率%	19.11%	11.49%	-
归属于挂牌公司股东的净利润	21,450,261.06	3,521,200.05	509.17%
归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润	21,027,288.16	2,634,370.13	698.19%
加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）	13.33%	2.69%	-
加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）	13.06%	2.01%	-
基本每股收益	0.2733	0.0449	508.69%

二、 偿债能力

单位：元

	本期期末	上年期末	增减比例
资产总计	310,917,547.94	266,533,216.22	16.65%
负债总计	136,184,825.48	112,851,754.95	20.68%
归属于挂牌公司股东的净资产	170,678,001.19	151,209,870.97	12.87%
归属于挂牌公司股东的每股净资产	2.17	1.93	9.60%
资产负债率%（母公司）	42.07%	38.67%	-
资产负债率%（合并）	43.8%	42.34%	-
流动比率	1.40	1.30	-
利息保障倍数	7.06	2.90	-

三、 营运情况

单位：元

	本期	上年同期	增减比例
经营活动产生的现金流量净额	-24,462,886.22	-11,158,922.82	-119.22%
应收账款周转率	2.84	4.27	-
存货周转率	7.72	9.77	-

四、 成长情况

	本期	上年同期	增减比例
总资产增长率%	16.65%	17.16%	-

营业收入增长率%	7.61%	88.91%	-
净利润增长率%	460.08%	1.39%	-

五、 股本情况

单位：股

	本期期末	上年期末	增减比例
普通股总股本	78,500,000	76,500,000	2.61%
计入权益的优先股数量	0	0	0%
计入负债的优先股数量	0	0	0%

六、 非经常性损益

单位：元

项目	金额
非流动性资产处置损益	-2,608.37
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助外）	733,161.28
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益	-205,972.43
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-27,514.10
非经常性损益合计	497,066.38
所得税影响数	72,545.83
少数股东权益影响额（税后）	1,547.65
非经常性损益净额	422,972.90

七、 补充财务指标

□适用√不适用

八、 因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况

√会计政策变更 √会计差错更正 □不适用

单位：元

科目	上年期末（上年同期）		上上年期末（上上年同期）
	调整重述前	调整重述后	调整重述前	调整重述后
应收票据	8,048,350.00	12,425,510.00
预付账款	5,209,782.53	5,201,479.80
固定资产	85,246,474.84	85,175,878.56
无形资产	26,914,228.79	26,845,203.40
递延所得税资产	565,959.95	586,903.20

未分配利润	-8,828,446.80	-8,992,448.82
应付账款	12,363,485.25	12,469,345.99
应交税费	4,047,060.02	4,031,678.54
其他应付款
其他综合收益	-154,176.57	-153,374.85
其他流动负债	15,589.81	4,392,749.81
递延收益	3,521,576.69	1,884,798.74
营业成本	252,600,849.46	252,613,741.95
销售费用	6,814,473.20	6,904,952.48
管理费用	5,013,772.21	5,022,074.94
所得税费用	2,663,549.92	2,820,086.27

注：本次追溯重述是在2018年更正前期报表基础上进行的重述。

九、 业绩预告、业绩快报的差异说明

√适用□不适用

第四节 管理层讨论与分析

一、 业务概要

商业模式：

核心竞争力分析：

公司所属行业是属于国家鼓励发展的新材料产业。公司专注于节能降耗电极新材料及高效储能材料的产品设计和产业化，是一家核心技术完全基于自主知识产权、研发创新能力突出，集有色金属新材料的研发、产品设计、制造加工、销售和技术为一体的国家级高新技术企业。公司始终坚持“技术为魂，精造为根、质量为本”的经营理念，根据客户需求和行业发展趋势，开展新品预研，以技术优势引导产品的市场推广和应用，成为了“产品+设计”整体方案的提供商和解决者。公司通过自身技术优势和产学研合作的结合，开发出了一系列具有自主知识产权的创新工艺及技术，并形成了现有产业化产品。目前主要产品为新型节能降耗栅栏型铝基铅合金复合阳极板、传统铅基合金阳极板、不锈钢阴极板以及铝阴极板，公司的自主品牌产品栅栏型铝基铅合金复合阳极，与现有传统铅基合金阳极相比，采购成本降低了5%—15%，锌电积过程中电流效率提高2%—6%、槽电压降低0.05—0.15V、直流电耗2800—3100kWh，阴极电流密度可以升高到1000A/m2以上，提高了阴极产品的品级率。经中国有色金属工业协会及中科合创（北京）科技成功评价中心组织的专家组评价：栅栏型铝基铅合金复合阳极制备技术攻克了多个技术难题，革新了镀膜工艺技术，延长了阳极使用寿命，尤其是对湿法冶金电积过程的节能降耗和阴极产品质量的提高提供了技术保障，对湿法冶金行业阳极的升级改造和科技进步具有推动作用。该技术在2016年度获中国有色金属工业科学技术奖一等奖。公司产品主要应用于有色金属冶炼行业湿法冶炼中，产品销往全国并远销非洲大陆、东北亚、中亚和东南亚等地区，与国内多家知名客户如中金岭南、株冶集团、江西铜业、西部矿业、赤峰中色、巴彦淖尔、金鼎锌业、鑫联环保科技、汉中锌业、湖南轩华锌业、汉源锦泰等国内大型企业或主板上市公司建立了长期友好合作关系。公司生产所需主要原材料为有色金属铅、铜、银、铝等，公司根据客户订单及生产计划采用持续分批量的形式向供应商采购，目前，公司与一些规模较大的供应商建立了长期良好的战略合作关系，拥有稳定的原材料供货渠道。公司采取直销模式，主要通过参加公开招标及竞争性谈判等方式获取订单；以客户订单为导向组织产品的生产；以产定需科学合理确定原材料采购，进而向生产部门下达生产任务单，形成完整的产、供、销运行体系。在市场营销方面，公司做好市场与客户动态的跟踪分析，根据不同客户的特殊工艺条件及技术要求，有针对性地进行技术攻关、工艺改进和产品设计，为客户提供产品现场安装、指导、调试及培训服务，帮助客户解决产品应用的技术难题，提高客户产品品质，助推企业降低成本，让客户体验公司产品和技术带来的使用价值和经济价值，以良好的产品质量和售后服务赢得客户信赖。公司基于产品升级换代的目标，采取以“新旧板置换”及“试用”等营销模式，在销售传统阴阳极的基础上通过“以点带面”“样板工程”逐步扩大新产品销售范围及销售额，同时通过不断地自我创新，优化和稳定产品生产工艺，降本提质增效，进而提升销售业绩和利润回报。本报告期内，商业模式无重大变化。

1、技术创新优势

公司由一批具有技术背景和创业精神的科技人员创办，始终以技术创新为公司发展的先导和源泉，公司先后承担并完成了国家发展与改革委员会高技术产业化项目、国家863计划、国家自然科学基金、国家火炬计划、国家科技部科技型中小企业创新基金、国家财政部科技成果转化、省战略性新兴产业、科技

报告期内变化情况：

创新强省计划、省基金等研究项目30多项。建有国家级博士后科研工作站、云南省博士后科研工作站、云南省冶金电极材料工程技术研究中心、湿法冶金电极材料云南省创新团队、云南省企业技术中心。公司累计申请新材料和制备方法专利68件，申请国际（美国、澳大利亚、加拿大、智利、秘鲁、赞比亚、刚果金）发明专利7件（报告期内公司拥有已授权专利40件，其中发明专利22项），获省部级科技奖励7项，获国家重点新产品2项，独立制定国家标准GB/T26049-2010《银包铜粉》。公司取得的创新成果在同行业中名列前茅，整体技术水平处于国内外领先地位。

2、产品竞争优势

在电极材料领域，公司是有色金属电极材料的主要研发生产基地，公司自主研发的新产品栅栏型铝基铅合金复合材料阳极板，在锌和铜电积应用过程中，与传统的Pb-Ag合金阳极相比，节能达到5%以上、阴极锌、铜和锰的产量提高了2--10%、制作成本与传统铅基合金阳极相比降低了5--10%。该产品属世界首创，被国家科技部认定为国家重点新产品，改变了传统铅基合金阳极在湿法冶炼行业使用150多年的历史，是一项重大的技术革命，技术和市场范围可以覆盖全球湿法炼铜、锌、锰和镍等领域，该技术是我公司研发的重点技术之一，在同行业中目前具有不可替代性，有较强的市场竞争力。自挂牌以来，公司在持续技术创新和新产品推广应用的带动下，经营业绩连年增长。报告期内，公司栅栏型铝基铅合金复合材料阳极板在非洲刚果金推广应用，客户反馈该产品相比传统板具有显著优势，为我公司海外市场推广竖起了一面旗。

3、人才优势

公司创始人及核心技术人员带头人郭忠诚系原昆明理工大学冶金系教授、博士生导师，科技部科技创新创业人才，国务院特殊津贴获得者，国家百千万人才工程国家级人选，教育部新世纪优秀人才。核心技术人员中有云岭产业技术领军人才1人、云南省技术创新人才2人、云南省中青年学术和技术带头人2人、昆明市中青年学术和技术带头人1人，其他技术人员大多取得相关专业的硕士及以上学位或者取得了相关行业的高级工程师资格，公司的研发队伍的知识结构和年龄结构较为合理。公司汇聚相关人才，形成了一支学历和年龄结构合理、业务素质较高、稳定的科研、工程化和管理队伍。此外，昆明理工大学是公司国有股第一大股东，借助产学研的合作机制，可不断地为公司输送人才，为公司的人才梯队建设提供了保障。

4、品牌优势

公司是最早从事新型电极材料研发和成果产业化转化的企业之一，建有阴、阳极板制造生产线，并将自主研发项目栅栏型铝基铅合金复合阳极制备技术进行了产业化。公司能根据客户生产工艺要求，帮助客户进行阴、阳极产品全套设计和技术咨询，为客户提供产品现场安装、调试指导、生产操作培训等一体化、定制化服务，形成公司特有的技术研发、产品制造、产品销售和技术服务的完整业务模式。凭借高效的科研能力、专业化的人才队伍、优质的产品与服务，获得了客户的广泛赞誉，现已成为了细分行业龙头企业，树立了良好的“理工恒达”品牌形象，提升了品牌效应，行业地位优势显著。

5、公司产学研结合创新模式优势

昆明理工大学作为公司第二大股东，是我国有色金属冶金工业人才培养的摇篮和知识创新的基地，目前昆明理工大学设有国家级有色金属冶金重点学科、一级博士学位授权点和博士后流动站，国家发改委、科技部和教育部也分别在昆明理工大学设立了重点实验室和工程中心。公司与昆明理工大学建立了特殊的“产、学、研”合作机制，在该合作机制下，经过多年的研究开发，公司奠定了独特的研究基础，建立了较为完善的新材料知识产权保护体系，制定了阴阳极制造企业技术标准，行业技术背景深厚。除技术研发以外，公司与昆明理工大学之间的“产、学、研”合作模式为公司的产品应用试验、市场开拓等提供了难得的信息资源和反馈渠道，保证了公司研发与产业技术发展方向的高度吻合以及产品与市场需求的紧密结合，保证了公司在技术研发和技术升级，以及在人才梯队建设上具有强大的后勤支持。事项

事项

是或否

所处行业是否发生变化	□是 √否
主营业务是否发生变化	□是 √否
主要产品或服务是否发生变化	□是 √否
客户类型是否发生变化	□是 √否
关键资源是否发生变化	□是 √否
销售渠道是否发生变化	□是 √否
收入来源是否发生变化	□是 √否
商业模式是否发生变化	□是 √否

二、 经营情况回顾

(一) 经营计划

(二) 行业情况

铜的技术难题，公司经过半年多的试验研究，开发出针对电积铜过程的除铅剂，在400A/m2的电流密度下，每沉积一吨铜只需加入5kg左右的除铅剂和50g左右的硫酸钴，就能将阴极铜中的铅控制在5ppm以下。同时，该种除铅剂属于无机盐，对电积过程和后续废液返回萃取过程没有任何影响。报告期内，公司积极响应国家“一带一路”发展战略，于7月在刚果(金)湿法炼铜企业---中铁资源集团公司下属企业绿莎公司、MKM公司、华刚矿业公司，中色集团下属企业中色华鑫公司、中色刚果矿业公司、中色迪兹瓦项目，印度Somika公司等推广使用栅栏型阳极板新产品，单槽产量提高200--400㎏，产量提高了5--10%，表明该产品与传统铅合金阳极板相比，具有显著的优越性。紧接着中色刚果矿业公司、中色迪兹瓦项目、浙江华友、腾远钴业公司、中色马本德矿业等单位也已经订货，为我公司新产品在非洲市场的推广提振了信心。

1、宏观环境

2018年，经济全球化遭遇波折，多边主义受到冲击，国际金融市场震荡，特别是中美经贸摩擦加剧，国际大宗商品价格大幅波动，不稳定不确定性因素明显增加。我国经济运行稳中有变、变中有忧，供给侧结构改革需求端刺激投资、消费、出口需求，供给端传统产业去库存、去产能、去泡沫持续进行，新兴产业发展动能不足，产业结构调整，新旧动能转化，成本优势消失，新技术优势还未成长起来，新老矛盾交织，周期性、结构性问题叠加，经济下行压力加大，给一些企业生产经营、市场预期带来不利影响。中小企业面临着成本、资金压力大、债务违约风险大、融资难、融资贵、资源整合难的多重困难。行业状况

2、公司产品在相关产业链中的位置及地位

公司的产品阴、阳极板电极材料主要运用于有色金属湿法冶炼行业的铜、锌、锰领域，有色金属是国民经济、人民日常生活及国防工业、科学技术发展必不可少的基础材料和重要战略物资；中国有色金属产量和消耗量位居世界第一。多种有色金属冶炼以电化学冶金（简称湿法冶金）技术为主，如：锌、铜、镍、锰、钴等，其中90%锌、30%铜以及近100%锰是由电化学冶金技术提取获得最终产品。电化学冶金技术是整个冶炼产业链技术中的重要环节，电化学冶金的氧化—还原反应都发生在电极上，因此，电极材料是电化学冶金技术的核心部件，是心脏。湿法冶炼的生产成本、能耗和产品质量等都与电极材料密切相关，降低能耗的有效途径是提高电流效率，降低槽电压，而降低槽电压的主要手段是降低阳极析氧的超电压，而超电位的高低又与电极材料的性能密切相关。因此，传统的铅基合金阳极板和铝阴极板逐渐已经表现出需要更新换代的情况，是客户的需求，也是市场的需求，新型电极材料及其制造技术是冶金行业降低能耗、降低成本的必然选择，为公司当前主营产品的制造生产提供了极大的市场应用空间，同时也为公司自主研发的新型节能电极材料的后续推广应用铺就了一条可持续发展的道路。

3、有色金属行业2018年度运行情况

2018年有色行业产量平稳增长，铜、铝、铅、锌产量分别为903万吨、3580万吨、511万吨、568万吨，分别同比增长8.0%、7.4%、9.8%、-3.2%；铜材、铝材产量分别为1716万吨、4555万吨，分别同比增长

14.5%、2.6%。2018年，铜、铅现货均价分别为50689元/吨、19126元/吨，同比分别上涨2.9%、4.1%，涨幅同比回落26个、22个百分点，铝现货均价分别为14262元/吨，同比下降1.8%。有色行业固定资产投资同比增长1.2%，其中，冶炼及加工领域投资同比增长3.2%，由规模扩张转向加大环保、安全等技改以及高端材料、新技术等研发。规模以上有色金属企业营业收入、毛利及净利润方面，除了铝板块企业出现下滑，其他细分板块企业均实现同比正增长。从生产端看，受矿产、原料、煤炭、电力等原辅料成本普遍上涨以及环保投入不断增加等影响，综合成本提升。从消费端看，房地产、电力、汽车、家电等传统消费领域持续走弱，量大面广、带动性强的新兴应用领域有待拓展。部分中低端加工领域存在产能过剩风险，锂盐、三元材料前驱体等新兴领域也出

(三) 财务分析

1. 资产负债结构分析

单位：元

现阶段性产能快速扩张。高端材料依赖进口，部分冶炼行业实现特排限值要求还缺乏产业化技术支撑，高端制造和绿色冶炼是短板。供给侧结构性改革持续深入推进，有色金属行业控产能、调结构、行业整合重组、去杠杆、补短板、降成本，行业转型升级不断加快，环保政策趋严，铜、铝等冶炼能耗不断下降，绿色发展水平不断提高。随着禁止洋垃圾入境政策实施，废铜进口同比下降32.2%，精铜进口同比增长15.5%。在“一带一路”政策的推动下，海外资源开发积极推进，中铝集团、五矿集团、中金岭南、魏桥等境外项目取得新进展。总体来看，中国有色金属行业产能增长过快、需求增长有限，整体处于发展的转型期，但有色金属行业仍将会保持一定的增长态势。未来，有色金属行业将以“做优增量，加快有色新材料、新业态创新发展，优化存量，提升产业链智能化、绿色化发展水平，推进供给侧结构性改革，加强政策协调和服务，协调推动行业降成本，国企、民企互为促进，深化国际合作”为工作方向。

3、对公司业务的影响

我公司多年来为有色金属湿法冶炼企业铜电解、锌电解工序提供配套设备及技术服务，下游有色行业的产能规模、产量规划及发展增速直接影响到我公司的市场和销售，报告期内有色行业推进产能置换和淘汰落后产能，产能投放速度减缓，但整体产能、产量同比还是保持了一定增长。特别是铜产品受益于消费需求端主要是工业化、城镇化带动下的房地产、电网投资等传统行业及新能源汽车、智慧概念下的线缆行业、风能太阳能等清洁能源和可再生能源等新兴行业发展的影响，相较于其他产品产量同比增长较大，而锌虽行业整体产量同比降低，但报告期内海外新建项目、搬迁项目增多，也给公司带来了市场机遇。今后随着“十三五规划”、“制造强国”战略、“一带一路”倡议，积极的财政政策和稳健的货币政策及一系列发展实体经济的减税降费政策的持续推进，海外冶炼项目的陆续落地、投产、扩建，去产能政策力度边际的逐步减弱，有色金属产品需求将逐年稳定增长，公司作为有色金属湿法冶炼企业的配套设备供应商，这对于公司产品在湿法冶炼领域的应用带来极大的市场空间。多年来，阴阳极板行业内低价竞争导致了行业毛利率下降，下游有色行业生产端综合成本上升，对配套设备“阴阳极板”供应商也提出了更高的要求，只有产品质量优，生产效率高，配套服务好，具有一定的产能规模和资金实力、技术研发能力的企业才能承接大型项目。为提高市场竞争力，我公司不断提高生产管理能力，加强研发投入，优化改造产品工艺技术，加强自主研发新产品栅栏型铝基铅合金复合阳极板在有色金属湿法冶炼领域的国内外的推广，目前我公司在生产规模、创新能力、资金实力方面都处于有色金属湿法冶炼用电极材料细分行业的领先地位。项目

项目	本期期末		上年期末		本期期末与上年期末金额变动比例
	金额	占总资产的比重	金额	占总资产的比重
货币资金	2,945,960.67	0.95%	22,069,312.56	8.28%	-86.65%
应收票据及应收账款	127,920,694.31	41.14%	76,837,199.11	28.83%	66.48%
存货	31,993,962.76	10.29%	32,370,899.72	12.15%	-1.16%
投资性房地产	-	-	-	-	-
长期股权投资	10,173,013.23	3.27%	8,631,606.51	3.24%	17.86%
固定资产	84,497,193.86	27.18%	85,175,878.56	31.96%	-0.80%
在建工程	34,205.20	0.01%	989,616.09	0.37%	-96.54%

短期借款	81,250,000.00	26.13%	68,000,000.00	25.51%	19.49%
长期借款	116,458.46	0.04%	282,825.86	0.11%	-58.82%
其他应收款	14,408,522.03	4.63%	7,110,371.74	2.67%	102.64%
应付票据及应付账款	20,432,027.53	6.57%	12,469,345.99	4.68%	63.86%
预收款项	7,651,586.16	2.46%	19,085,442.08	7.16%	-59.91%
应交税费	9,396,406.19	3.02%	4,031,678.54	1.51%	133.06%
资产总计	310,917,547.94		266,533,216.22		16.65%

资产负债项目重大变动原因：

2. 营业情况分析

(1) 利润构成

单位：元

1、报告期内，货币资金较上年下降86.65%，与上年同期相比减少-19,123,351.89元，主要原因是报告期末集中交货，按合同未达到收款条件，生产垫付资金较多。

2、报告期内，应收票据及应收账款较上年增幅66.48%，与上年同期相比增加51,083,495.20元，主要原因是本期公司与紫金矿业、湖南株冶等客户签订的销售订单生产集中于四季度，应收账款未到结算期。

3、报告期末，在建工程下降96.54%，与上年同期相比减少955,410.89元，主要原因是上年度在建工程安装调试完毕转入固定资产。4报告期末，长期借款下降58.82%，与上年同期比较减少166,367.40元，主要原因是贷款按月归还，较上年度减少。

5、报告期内，其他应收款较上年增幅102.64%，与上年同期相比增加7,298,150.29元，主要原因是本期公司与紫金矿业、湖南株冶、西部矿业、安徽池州等客户签订销售订单支付履约保证金。

6、报告期内，应付票据及应付账款较上年增幅63.86%，与上年同期相比增加7,962,681.54元，主要原因是本期末签订了大额订单购买原材料入库，应付账款未到结算期。

7、报告期内，预收账款较上年下降59.91%，与上年同期相比减少11,433,855.92元，主要原因是因为本期收到的预收账款部分产品已发货确认应收账款。

8、报告期内，应交税费较上年增幅133.06%，与上年同期相比增加5,364,727.65元，主要原因是本期大额订单集中4季度，应缴纳增值税6,077,879.30元，较上年同期增加4,226,900.97元。

项目

项目	本期		上年同期		本期与上年同期金额变动比例
	金额	占营业收入的比重	金额	占营业收入的比重
营业收入	307,113,959.24	-	285,394,410.93	-	7.61%
营业成本	248,424,235.85	80.89%	252,613,741.95	88.51%	-1.66%
毛利率%	19.11%	-	11.49%	-	-
管理费用	5,295,946.45	1.72%	5,022,074.94	1.76%	5.45%
研发费用	8,318,030.29	2.71%	12,143,813.57	4.26%	-31.50%
销售费用	10,418,777.72	3.39%	6,904,952.48	2.39%	50.89%
财务费用	4,344,291.59	1.41%	3,650,958.02	1.28%	18.99%
资产减值损失	3,665,053.61	1.19%	446,533.44	0.16%	720.78%
其他收益	733,161.28	0.24%	3,391,907.93	1.19%	-78.38%
投资收益	835,676.67	0.27%	1,386,499.72	0.49%	-39.73%

公允价值变动收益	-	-	29,100.00	0.01%	-100.00%
资产处置收益	1,368.77	0.0004%	-34,709.95	-0.01%	-103.94%
汇兑收益	-	-	-	-	-
营业利润	25,288,683.68	8.23%	7,402,832.79	2.59%	241.61%
营业外收入	6,662.17	0.0022%	6,229.39	0.0022%	6.95%
营业外支出	38,153.41	0.01%	682,989.70	0.24%	-94.41%
净利润	21,876,503.58	7.12%	3,905,986.21	1.37%	460.08%

项目重大变动原因：

(2) 收入构成

单位：元

1、报告期内，研发费用较上年下降31.50%，与上年同期相比减少3,825,783.28元，主要原因是因为本期研发项目研发活动类型多为实质性改进和应用性研究，都处于研究阶段，目的是开展理论研究和实验探索，及对生产工艺、生产机械和质量控制工艺的改变。

2、报告期内，销售费用较上年上升50.89%，与上年同期相比增加3,513,825.24元，主要原因是因为本期销售订单较上年同期增加，招投标费、运杂费、业务招待费同比增长较大。

3、报告期内，资产减值损失较上年上升720.78%，与上年同期相比增加3,218,520.17元，主要原因是因为本期大额订单生产集中在四季度，未到结算期的货款按一年以内计提5%坏账准备所致。

4、报告期内，其他收益较上年下降78.38%，与上年同期相比减少2,658,746.65元，主要原因是因为本期收到的政府补助较上年同期减少。

5、报告期内，投资收益较上年下降39.73%，与上年同期相比减少550,823.05元，主要原因是因为上期商品期货投资产生的投资收益为56.62万元，确认刚果金理工恒达投资收益82.03万元。本期商品期货投资产生的投资收益为-20.60万元，确认刚果金理工恒达投资收益104.14万元。

6、报告期内，公允价值变动收益较上年下降100%，与上年同期相比减少29,100.00元，主要原因是报告期末期货商品持仓为0。

7、报告期内，资产处置收益与上年同期相比增加36,078.72元，主要原因是本期出售固定资产产生为处置收益。

8、报告期内，营业利润较上年上升241.61%，与上年同期相比增加17,885,850.89元，主要原因是本期营业收入较上年同期增加，毛利率较上年同期增加。

9、报告期内，营业外支出较上年下降94.41%，与上年同期相比-644,836.29元，主要原因是因为上期存在罚款及税收滞纳金而本期不存在罚款及税收滞纳金。10、报告期内，净利润较上年上升460.08%，与上年同期相比增加17,970,517.37元，主要原因是本期营业利润较上年同期增加17,885,850.89元。项目

项目	本期金额	上期金额	变动比例
主营业务收入	301,069,430.60	283,127,019.87	6.34%
其他业务收入	6,044,528.64	2,267,391.06	166.59%
主营业务成本	247,648,872.81	252,097,635.83	-1.76%
其他业务成本	775,363.04	516,106.12	50.23%

按产品分类分析：

单位：元

类别/项目

本期收入金额

占营业收入比例%

上期收入金额

占营业收入比例%

阴极板	19,186,136.27	6.25%	9,261,492.46	3.96%
阳极板	256,502,055.63	83.52%	155,034,101.72	54.32%
其他	31,425,767.34	10.23%	119,057,816.75	41.72%

按区域分类分析：

□适用√不适用

收入构成变动的原因：

(3) 主要客户情况

单位：元

1、报告期内，阳极板收入较上年同期增加95,429,239.59元，增长65.45%，主要原因是因为本期我公司中标紫金矿业、湖南株冶等大客户新建冶炼项目，公司产品质量、售后服务得到客户认可，因此阳极板销售订单较上年增加。

2、报告期内，其他类收入本期较上年同期减少93,469,018.89元，下降78.66%，主要原因是因为本期发生金属材料销售收入25,369,514.65元，较上年同期115,147,182.72元减少89,777,668.07元所致。序号

序号	客户	销售金额	年度销售占比	是否存在关联关系
1	紫金矿业物流有限公司	43,620,689.65	14.20%	否
2	湖南株冶有色金属有限公司	36,556,768.71	11.90%	否
3	云锡文山锌铟冶炼有限公司	28,628,384.95	9.32%	否
4	云南金鼎锌业有限公司	26,750,289.66	8.71%	否
5	湖南轩华锌业有限公司	20,090,431.03	6.54%	否
合计		155,646,564.00	50.67%	-

(4) 主要供应商情况

单位：元

序号	供应商	采购金额	年度采购占比	是否存在关联关系
1	云南个贵经贸有限公司	31,028,775.28	13.04%	否
2	陕西有色集团贸易有限公司	28,601,105.76	12.02%	否
3	上海九石金属材料有限公司	23,988,901.87	10.08%	否
4	中铜（昆明）铜业有限公司	21,763,446.93	9.14%	否
5	蒙自矿冶有限责任公司	14,831,403.04	6.23%	否
合计		120,213,632.88	50.51%	-

3. 现金流量状况

单位：元

项目	本期金额	上期金额	变动比例
经营活动产生的现金流量净额	-24,462,886.22	-11,158,922.82	-119.22%
投资活动产生的现金流量净额	-2,906,333.89	-18,777,510.64	84.52%
筹资活动产生的现金流量净额	7,623,949.88	21,635,888.81	-64.76%

现金流量分析：

(四) 投资状况分析

1、主要控股子公司、参股公司情况

报告期内，经营活动产生的现金流量净额较上年变动-119.22%，与上年同期相比减少13,303,963.40元，主要原因一是因为本期支付给职工以及为职工支付的现金较上年同期增加2,006,356.80元；二是因为本期支付给客户（湖南株冶、紫金矿业）履约保证金较上期增加。

2、投资活动产生的现金流量净额

报告期内，投资活动产生的现金流量净额较上年变动84.52%，与上年同期相比增加15,871,176.75元，主要原因一是因为本期无新增无形资产及大型生产设备的构建，导致固定资产、无形资产等支付的现金流较上年同期减少13,683,510.50元。

3、筹资活动产生的现金流量净额

报告期内，筹资活动产生的现金流量净额较上年变动-64.76%，与上年同期相比减少14,011,938.93元，主要原因一是因为本期较上年同期吸收投资收到的现金减少11,115,250.00元；二是因为本期进行利润分红支付2,335,000.00元

报告期内，公司无取得和处置子公司的情况。公司于2014年3月设立全资子公司晋宁理工恒达科技有限公司（以下简称“晋宁理工恒达”），主要是经营范围为：有色金属电极用惰性阳极板和阴极板的生产、销售与技术服务等。注册资本为3000万元人民币，公司以货币现金、专利技术和设备作为出资来源。报告期内，晋宁理工恒达实现营业收入261,794,033.07元，实现净利润19,242,643.63元。公司于2015年9月在香港成立控股子公司“香港理工恒达实业投资有限公司”（以下简称：“香港理工恒达”），公司持股75%，目的是与中国中铁股份有限公司下属的中铁资源环球有限公司合作，在非洲刚果（金）开展有关湿法炼铜所用阴阳极板产品的生产和旧板的修复等业务。主要经营范围为：货物进出口业务，电极材料的研发、生产与销售及技术服务等。香港理工恒达与中铁资源环球有限公司于2015年11月在刚果民主共和国成立公司“刚果金理工恒达电极材料制造简化股份有限公司”（以下简称：

“刚果金理工恒达”），公司资本：500,000美元，以现金出资，公司出资200,000美元，占注册资本的40%。主要经营范围为阳极板的加工制作和翻新，阴极板的制作和修复，电极材料的研究、开发、生产、销售及技术服务等。报告期内，香港理工恒达实现净利润1,041,352.73元，归属于公司所有者的净利润781,014.55元。公司于2016年11月21日成立全资子公司云南理工恒达商贸有限公司（以下简称“理工恒达商贸”），营业范围：电极材料、金属粉末、有色金属制品等材料的销售，注册资本500万元整，以现金出资。报告期内，理工恒达商贸实现营业收入1,185,823.55元，实现营业利润-101,141.05元，实现净利润-105,921.04元。公司于2017年2月4日成立控股子公司昆明理工恒达塑料制品有限公司（以下简称“理工恒达塑料制品”），主营业务为塑料制品的生产和销售，注册资本为60万元，公司以设备“注塑机”作价36.95万元投资，占注册资本的比例为61.58%。报告期内，理工恒达塑料制品实现营业收入2,383,024.58元，实现净利润643,491.23元，归属于公司所有者的净利润为396,261.90元。公司于2017年10月19日在湖南汨罗成立了控股子公司湖南昆工恒源新材料科技有限公司，主营业务为：电极材料及复合新型材料的研发、生产与销售及技术服务，注册资本为人民币1,000万元，公司以现金421万元和专利技术出资，占注册资本的比例为50.10%，其中专利技术评估价值为80.21万元，作价80万元人民币。报告期内，湖南昆工恒源因还未获得环评批复，未开展生产活动，营业收入2,055,537.90元来自于贸易业务，实现净利润-124,100.34元，归属于公司所有者的净利润为-62,174.27元。

2、委托理财及衍生品投资情况

(五) 研发情况

研发支出情况：

报告期内，公司不存在委托理财、委托贷款的情况。公司从事商品期货套期保值业务投资支付的现金

682.32万元，收回投资收到的现金726.90万元，产生投资收益-20.60万元，报告期末衍生金融工具产生的公允价值变动收益0元。项目

项目	本期金额/比例	上期金额/比例
研发支出金额	8,172,177.95	12,143,813.57
研发支出占营业收入的比例	2.66%	4.26%
研发支出中资本化的比例	-	-

研发人员情况：

教育程度	期初人数	期末人数
博士	5	4
硕士	15	5
本科以下	25	31
研发人员总计	45	40
研发人员占员工总量的比例	19.74%	22.60%

专利情况：

项目	本期数量	上期数量
公司拥有的专利数量	40	39
公司拥有的发明专利数量	22	21

研发项目情况：

(六) 审计情况

1. 非标准审计意见说明

□适用 √不适用

2. 关键审计事项说明：

共申请相关专利8件，其中国际发明专利4件，国内发明专利3件，实用新型专利1件。湿法冶金电极材料生产工艺优化升级及其关键性技术研究：

项目针对栅栏型新型阳极板、传统阴阳极板生产线的生产工艺进行了优化升级，以提升自动化水平，保障产品质量为目标，最终实现生产效率的大幅度提高。目前该项目已基本完成自动化升级改造工作，产能大幅度提高，生产效率及产品质量得到了有力保障。一种湿法冶金电积锌阴极板绝缘包边条及其组装结构研究：

项目以解决铝阴极板绝缘封边条材质耐受性差及易脱落问题为目标，完成了绝缘包边条塑料配方的改进，优化设计了包边条的组装结构样式，最终实现了绝缘包边条的使用性的大幅度提升，获得实用新型专利授权4件。

（2）产业化技术储备类研发

钛基贱金属氧化物涂层阳极材料的研究与开发项目：

该项目研究作为公司第三代产品的产业化储备技术，目前已完成电积锌、铜用钛基涂层阳极的制备工艺研究及相关中试验证，共申请相关专利7件，获发明授权5件，实用新型授权1件，有效的保障了公司在冶金电极材料行业的技术优势。铅酸电池用新型铝基铅合金复合材料的研究：

结合栅栏型铝基铅合金阳极在机械性能，耐蚀性及电化学性能等方面的优势以及铅酸蓄电池板栅相似的使用环境。通过实施铅酸蓄电池用铝基铅合金复合板栅材料的研究，以铝基铅合金复合板栅材料替代传统铅合金板栅，在减轻铅酸蓄电池重量、提升电池性能的同时有效降低铅酸蓄电池的成本，最终实现产品技术应用领域的拓宽。该项目已初步完成铝基铅合金板栅技术路线研究、铅酸蓄电池组装测试等系列工作研究，申请相关发明专利2件。锂离子电池用改性三元正极材料研究开发：

结合公司研发团队在电极材料方面的技术优势，为有效拓展公司的研发方向，储备必要的产业化技术资源。研发部实施了锂离子电池正极材料的相关基础研究工作，开展了正极材料前驱体制备及平台搭建等研究工作，有效确立了富锂锰正极材料的工艺研究路线。本年度研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因：

本年度研发投入占营业收入的比重较上年同期下降1.60%，主要原因是上期公司主营产品栅栏型铝基铅合金复合阳极板产业化关键技术研究已基本完成，前期研发投入的资金较多，而本期该产品相关研发集中于产品性能、工艺改进方面，所需投入的资金相对较少。

				关键审计事项	该事项在审计中是如何应对的
				[收入的确认]
				如附注六（二十八）所示，昆工科技2018年度营业收入307,113,959.24元，收入来源主要为极板销售收入，在商品所有权上的风险和报酬已转移至客户时确认收入，通常在客户收到产品并验收合格时确认。 由于收入是昆工科技的关键业绩指标之一，从	1、了解和评价管理层与收入确认相关的关键内部控制的设计和运行有效性； 2、选取样本检查销售合同，检查业务的真实性。 3、结合应收账款、销售额函证程序，执行细节测试，检查收条、结算单等收入确认的相关

(七) 会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正

□适用 √不适用

(八) 合并报表范围的变化情况

□适用 √不适用

(九) 企业社会责任

三、 持续经营评价

公司在不断为股东创造的价值的同时也坚持诚信经营、按章纳税、积极吸纳就业和保障员工合法权益，立足本职尽到了一个企业对社会的企业责任。

1.公司不断完善员工薪酬考核和激励机制，提高员工的工作积极性和主观能动性，注重对优秀员工的选拔和提升，加强人才梯队的建设。同时，公司特别关注人才的文化价值追求，对取得职称及各种资质证书的员工给予加薪和培训费报销的奖励，鼓励员工不断进修，提高员工的道德修养和科学文化素质，丰富员工的物质和精神生活，从而建立良好的企业文化。

2.加强安全生产管理的执行力度，提高日常现场隐患排查频率并下发隐患整改书；完善安全、环保、消防、职业健康管理文件；定期安排员工进行体检，预防、控制和有效消除职业危害；高度重视安全生产管理，积极开展员工安全生产教育，组织新员工、外来劳务人员、临时工、实习人员“三级安全教育培训”，组织全员或班组级以上人员安全、环保、消防职业健康预防培训，组织安全管理员参加外部培训并取得证书；对存在职业健康隐患的岗位实行轮岗制；组织清洁生产内审员查处清洁生产违规；保障员工的安全健康劳保防护用具以及食物的供应。

3.公司重视生产效率及生产质量的提高，加强精细化、标准化生产管理，不断完善生产工艺，推进生产工艺的优化和产品技术升级，为客户提供优质高效的产品和服务。

4.公司在新建项目时，认真履行企业主体责任，严格按照国家有关项目环境管理法规要求，进行了环境影响评价，做好环保措施，各项污染治理符合国家和地方的环境保护标准。

5.以节能降耗电极新材料和高效储能新材料的发展和市场需求为导向，以云南省冶金电极材料工程技术研究中心的建设和发展为平台，不断开发新技术和新产品，力争推动湿法冶金行业节能降耗、绿色环保的技术革命，促使湿法冶金产业结构升级换代。

1、从公司近两年的经营情况来看，公司在持续经营方面的能力不断增强。2017年度，公司实现营业收入285,394,410.93元，实现营业利润7,402,832.79元。报告期内，公司实现营业收入307,113,959.24元，实现营业利润25,288,683.68元。两年期间内，营业收入、营业利润持续增长。

2、报告期内，公司下游有色行业固定资产投资同比增长1.2%，其中冶炼及加工领域投资同比增长3.2%，产量平稳运行，保持小幅增长，行业不存在市场容量骤减、增长停滞的情况，行业经营环境和市场需求

四、 未来展望

(一) 行业发展趋势

不存在现实或可预见的重大不利变化。公司拥有稳健的经营模式和投资计划，公司的主要产品阳极板的市场占有率为细分市场第一，自主研发的新产品栅栏型铝基铅合金阳极板产品性能优于传统阳极板，革新了上百年的传统工艺技术，市场前景良好，公司具有可持续发展能力；公司坚持把创新作为引领发展的第一动力，强化企业技术创新主体地位，以技术驱动发展；公司在业务、资产、机构、财务等方面具有独立性和自主经营的能力；会计核算、财务经营管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；主要财务、业务等经营指标健康；经营管理层、核心技术人员队伍稳定，客户资源稳定；重要资产、核心技术或其他重大权益的取得合法，能够持续使用，不存在现实或可预见的重大不利变化；经营业绩对税收优惠不存在重大依赖；不存在可能严重影响公司持续经营的担保、诉讼、仲裁或其他重大事项；不存在债券违约、债务无法按期偿还的情况。报告期内，公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。

1、宏观经济环境及政策层面

2018年，经济全球化遭遇波折，多边主义受到冲击，国际金融市场震荡，特别是中美经贸摩擦加剧，国际大宗商品价格大幅波动，不稳定不确定性因素明显增加。我国经济增速小幅回落，经济面临下行压力，有色金属行业产业结构调整、转型升级持续推进，新旧动能转化，环保政策趋严，产能投放增速放缓，中小企业面临着成本、资金压力大、债务违约风险大、融资难、融资贵、资源整合难的多重困难，给一些企业生产经营、市场预期带来不利影响。有色金属行业作为国民经济的基础工业，今后随着“十三五规划”、“制造强国”战略、有色金属工业发展规划（2016-2020年）、“一带一路”战略，积极的财政政策和稳健的货币政策及一系列减税降费政策的持续推进，转型升级步伐进一步加快，工业生产稳定增长，产业结构持续优化，效益明显提高，新动能加速成长，海外冶炼项目的陆续落地、投产、扩建，去产能政策力度边际的逐步减弱，有色金属产品需求将呈现逐年稳定增长趋势，公司作为有色金属湿法冶炼企业的配套设备供应商，这对于公司产品在湿法冶炼领域的应用带来极大的市场空间。

2、公司行业地位

目前所处的有色金属电极材料领域的行业竞争比较激烈，从产品结构来看，绝大多数企业集中在传统铅基合金阳极板和铝阴极板制造方面，从规模上来说，整个行业并没有一家超大型的制造企业；从产品研发来看，绝大多数企业在技术研发投入上偏于谨慎，加上市场中的某些竞争者常用价格战的形式参与市场竞争，使得行业中的竞争更加激烈。从目前市场格局来看，具有较强的技术研发能力的企业逐渐占据市场的竞争优势。传统的铅基合金阳极板和铝阴极板逐渐已经表现出需要更新换代的情况，是客户的需求，也是市场的需求，节能降耗型产品将会逐渐替代传统的产品，将成为未来市场发展的主要方向。公司经过多年的努力，现已发展成为集电极材料研究开发、生产制造及技术咨询服务等为一体的高科技企业，研发和技术创新成果在同行业中名列前茅，整体技术水平处于行业领先地位，其中栅栏型铝基铅合金复合材料电极新产品属世界首创，在节约客户生产成本，节能降耗，提高产量等方面都处于市场竞争对手前列，具有较强的产品竞争优势。在国民经济及下游有色金属冶炼行业发展的推动下，有色金属电极材料行业得以不断发展，产业规模不断扩大，公司自挂牌新三板以来，主营业务和商业模式稳定，营收规模连年增长，2017年公司阳极板产品的营收为15,503.41万元，在国内阳极板市场排名第一，阴极板的营收为926.15万元，在国内阴极板市场排名第三，从国内有色金属电极材料的整体产销情况来看，公司细分市场综合排名第一。未来公司将不断加强研发投入，扩展市场份额，推动有色金属湿法冶炼阴阳极板电极材料行业的产业结构调整。

(二) 公司发展战略

(三) 经营计划或目标

未来，公司将秉持“以技术研发为先导，以市场扩张为手段，以资本为支持”的发展方向，坚持在细分市场深耕细琢，遵循“做专、做精、做优，然后做强、做大”的发展路径，同时依靠创新驱动，不断寻找新的产业增长点。公司未来发展战略主要考虑以下几点：

第一，大力推广新型节能降耗型产品，并不断进行技术革新，淘汰能耗高、效率低的传统产品，打造产业高端，抢占发展空间，脱离拼价格的低端产品竞争局面，推动产业升级换代。第二，以节能降耗电极新材料发展和市场需求为导向，依靠研发平台和创新团队，公司将继续保持冶金电极材料新产品、新工艺和新技术方面的领先地位和创新优势，力争逐步实现公司多代产品层级梯度发展的领先型产品开发战略规划，即湿法冶金电极材料已由过去第一代产品的单一纯金属或二元、三元合金材料，向第二代产品的金属基复合材料，第三代产品的表面涂层电极材料和第四代产品的高分子电极材料方向发展。研发一批，成就一批，储存一批，市场化一批，用技术创新带动企业发展。把公司建设成为国内重要的电极材料研发和产业化示范基地，湿法冶炼用电极材料这个细分行业的标杆企业。第三，加强产学研合作，将公司建成集研究开发、中试生产、产业化技术集成和成果辐射于一体的技术转移及科研成果转化示范基地。第四，以高效储能新材料为方向，着力于铅酸电池用新型铝基铅合金的复合材料的研究，寻求新的经济增长点，拓展新的业务领域，扩大公司规模，加强企业持续性和发展后生力。第五，加快加大走出去的步伐，积极开发布局国内国际市场，在非洲、南美洲建设电极材料生产线，建立集国际国内生产、销售于一体的市场体系。第六，走向资本市场，增强公司实力，实现企业价值的最大化。

经营目标：

根据各个部门的经营预测和费用预算，结合公司所掌握的信息资料，经过认真的研究分析，公司制定出2019年度的经营目标为：

2019年度公司预计实现营业收入3.5—4.5亿元。上述经营目标能否实现取决于市场状况变化，特别是有色金属价格波动状况等多种因素，存在不确定性，公司将积极面对各种不确定性因素，努力使公司朝预定的经营目标协调、持续、稳定、健康地发展。经营计划：

1、坚持技术创新，保持领先地位。

（1）公司坚持技术创新理念，加强校企联合，促进资源优势互补，加快科研成果的转化，就开展产业化合作、新技术推广、联合研发、学术交流、申报项目、人才培养等“产”、“学”、“研”方面建立长期、紧密、全面的合作伙伴关系，助力产业不断的升级发展，增强公司发展动力；

（2）强化技术创新激励机制，引进符合公司业务发展及技术规划等方面的专业技术创新型人才，加强科研平台建设，充实研发力量，力争技术水平始终保持领先地位；

（3）继续深入挖掘降本增效空间，聚焦“栅栏型铝基铅合金阳极板工业化应用过程的关键技术研究”项目，围绕新产品的结构设计、工艺方面不断探索，优化产品性能，不断推动产品升级，提高产品的附加值。

（4）加强研发力度，继续推进“锰电积用新型铅基多元合金阳极材料的研究”，力争逐步实现公司新产品在锰电积领域的产业化应用。

（5）技术预研继续坚持以市场需求为导向，完成富锂锰电池正极材料的小试和中试工作，为公司未来在储能材料领域做好项目储备和预研，拓展新的业绩增长点。

2、坚定落实国际国内两个市场的战略部署，提升品牌运作水平和营运能力。

(四) 不确定性因素

（1）技术开发、技术服务与销售互相协同，做好国内外市场的前期调研和销售渠道的布局，从设计源头开始重视产品的服务性，围绕客户的需求开展精准产品设计，持续跟进客户需求，完善产品售后服务及配套产品供应体系，最终实现服务助推销售业绩增长，让理工恒达品牌服务形象更加深入人心。

（2）进一步加强与中铁资源环球的合作，协商通过与“中铁资源环球”换股的方式实现对刚果金理工恒达的控股合并，力争在非洲建设新产品的生产线，拓展新产品在铜电积领域的运用，国企、民企互为促进，提升公司在海外市场的竞争力。

（3）积极推动对湖南长沙子公司的开工建设，开拓锰电积领域的市场，推动产业规模的扩张。

3、提升生产管理水平，打好质量和产能战役

（1）持续推进标准化、精益化生产，完善现有的生产管理制度和各工段工艺执行标准，完善定额计件工资执行标准，通过改进生产工艺，提升现场管理，优化培训模式，强化生产过程中的合格转序控制，加大质量考核奖惩力度等，多路径降低成本，提高产品质量和生产效率。

（1）建立生产现场定量管理系统，统筹资源，合理规划调配，加强生产进度管理及绩效引导管理，对操作工进行多岗位培训，提高生产计划执行力，使生产能力跟上市场需求。

4、加强人力资源管理体系的建设和运行

（1）公司将通过制定“员工培训制度”、“绩效考核制度”、“岗位晋升制度”等，建立科学的价值评价体系。在对员工的工作能力、工作态度、承担的责任以及为企业作出的贡献等方面进行综合评价的基础上，进行价值分配（薪酬及岗位提升等），以此实现公司可持续发展与员工自我价值实现的“双赢”局面。

5、规范内部流程，提升运营效率，助推企业转型升级

以资本市场内部治理规范运作为契机，严格遵照上市公司规范运作标准，不断完善公司及子公司各业务制度流程的梳理，培训和监督，强化公司及子公司的内部控制体系规范建设。特别提醒投资者注意：上述经营计划和经营目标并不构成公司对2019年度经营业绩的业绩承诺，请投资者对此保持足够的风险意识，理解经营计划不同于业绩承诺。

公司经营目标的实现存在以下主要不确定性因素：

1、资金不确定性

公司后续经营计划很大程度上依赖于资金充足程度，特别是异地建立生产线、市场拓展需要较大资金投入，公司将提前做好资金筹划工作，减少占用公司资金较大、时间较长的项目，加强与银行等金融机构的沟通，增加银行贷款额度、期限，并通过资本市场使用多种融资方式解决扩张所需资金。

2、有色金属产品价格不确定性

公司的生产的主要原材料为大宗有色金属，宏观经济、国际形势、供需状况等因素影响有色金属产品价格，将直接影响公司盈利水平。

3、国外市场拓展的不确定性

公司未来的发展受到国际国内宏观政治经济环境及投融资政策、环保政策、税收政策、市场环境等的影响，一旦刚果金政局不稳或者对外投资政策有变以及市场环境不好将会影响公司的国外市场的拓展。

五、 风险因素

(一) 持续到本年度的风险因素

公司经营目标的实现存在以下主要不确定性因素：

1、资金不确定性

公司后续经营计划很大程度上依赖于资金充足程度，特别是异地建立生产线、市场拓展需要较大资金投入，公司将提前做好资金筹划工作，减少占用公司资金较大、时间较长的项目，加强与银行等金融机构的沟通，增加银行贷款额度、期限，并通过资本市场使用多种融资方式解决扩张所需资金。

2、有色金属产品价格不确定性

公司的生产的主要原材料为大宗有色金属，宏观经济、国际形势、供需状况等因素影响有色金属产品价格，将直接影响公司盈利水平。

3、国外市场拓展的不确定性

公司未来的发展受到国际国内宏观政治经济环境及投融资政策、环保政策、税收政策、市场环境等的影响，一旦刚果金政局不稳或者对外投资政策有变以及市场环境不好将会影响公司的国外市场的拓展。

1.受宏观经济波动及有色金属行业影响的风险：

公司目前主要产品为阴、阳极板，主要应用于有色金属冶炼行业。公司对有色金属冶炼行业的依赖程度较高。行业供需状况与下游有色金属冶炼行业的固定资产投资规模和增速紧密相关,受到国家宏观经济

(二) 报告期内新增的风险因素

材料和产品价格波动风险。公司的期货套期保值业务只限于在上海期货交易所交易的有色金属期货合约，严禁进行以逐利为目的的任何投机交易。（2）严格控制套期保值的资金规模，合理计划和使用保证金。（3）公司将严格控制期货价格波动风险，在套期保值过程中设立止损线。（4）设立符合要求的计算机系统及相关设施，确保交易工作正常开展。当发生故障时，及时采取相应处理措施以减少损失。（5）根据生产经营所需及客户订单周期作为期货操作期，降低期货价格波动风险。（6）加强对国家及相关管理机构相关政策的把握和理解，及时合理地调整套期保值思路与方案。

6.子公司房屋产权证未取得的风险；

公司根据生产、经营发展的需要，在晋宁工业园二街工业区需要建设占地面积43亩的“25万片/年有色金属电积用极板产业化项目”的工业基地并设立全资子公司晋宁理工恒达，该项目于2013年6月28日取得了昆明市工业和信息化委员会的立项备案批复，2013年7月1日取得投资项目备案证，2013年8月30日公司取得了晋宁县工业园区管理委员会的入园批复，2013年12月10日取得了昆明市环境保护局对项目的环评批复，2013年12月31日，晋宁县工业园区管理委员会、昆明理工恒达科技股份有限公司、晋宁二街镇人民政府签署了项目投资合同书，2014年3月20日，子公司支付晋宁工业园区管理委员会土地款1018.80万元，2014年4月11日取得了晋宁县规划局的建设用地规划许可证。2015年建成投产，公司一直积极与项目所在地政府相关部门沟通办理土地证的问题，直至2018年9月才取得昆明市国土资源晋宁分局给予办理的土地证。目前正在与晋宁区相关政府部门沟通办理房产证，由于森林覆盖率达不到60%以上，存在着绿化工程验收不通过，影响房产证取得的风险。应对措施：晋宁区政府相关部门要求工厂周围的森林覆盖率要达到60%以上，我公司厂区的森林覆盖率没有达到60%以上，但绿化面积指标已达到了，公司正在积极与晋宁区政府部门沟通希望政府能放宽此条件的履行期限先予办理房产证，支持企业的发展。

流动资金不足的风险公司生产所需原材料占生产成本比重较大，采购原材料所需资金量大，需要大量的营运资金以维持正常的生产经营。公司产品的销售结算方式大都是合同签订后30%的预付款，发货后支付30%，使用验收合格后支付30%，质保金部分5-10%（质保期一年或者三年）。报告期内，公司与紫金矿业签署的5060万元的买卖合同的交货验收地为海外，船期+陆路运输时间约3个月，回款周期拉长，公司与株冶签订的9743万元的买卖合同，公司需先支付合同总价款的10%的履约保证金，此种结算方式公司需要垫付大笔资金，资金成本增加。公司目前通过自身积累和银行贷款可以正常满足营运资金需求，但是，随着未来公司生产及业务规模的不断扩大，产品生产装备及工艺过程自动化控制水平要求不断提高，对营运资金的需求将不断增加。公司若不能积极开拓资金筹措渠道，将面临营运资金的筹措能力不能满足生产经营需要，进而制约公司业务发展的风险。应对措施：1.公司加强对原材料价格波动的预期和研判，通过期货套期保值与现货购买锁定价格相结合的方式，加强上游原材料供应商的沟通合作，减少原材料价格上涨对公司资金的压力；2.加强对应收账款的控制和收款管理，缩短回款周期，减少下游客户以汇票方式结算货款的额度；3.加强资金使用的筹划和管理，提高资金使用效率；4.加强与银行等金融机构沟通增加公司贷款的额度，通过公司厂房、土地、设备抵押及大股东股权质押、保证等方式为贷款提供保证。

第五节 重要事项

一、 重要事项索引

事项	是或否	索引
是否存在诉讼、仲裁事项	□是 √否
是否存在对外担保事项	□是 √否
是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况	□是 √否
是否对外提供借款	□是 √否
是否存在日常性关联交易事项	√是 □否	五.二.(一)
是否存在偶发性关联交易事项	√是 □否	五.二.(二)
是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项	□是 √否
是否存在股权激励事项	□是 √否
是否存在股份回购事项	□是 √否
是否存在已披露的承诺事项	√是 □否	五.二.(三)
是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况	√是 □否	五.二.(四)
是否存在被调查处罚的事项	□是 √否
是否存在失信情况	□是 √否
是否存在自愿披露的其他重要事项	□是 √否

二、 重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列）

(一) 报告期内公司发生的日常性关联交易情况

单位：元

具体事项类型	预计金额	发生金额
1．购买原材料、燃料、动力	-	-
2．销售产品、商品、提供或者接受劳务，委托或者受托销售	30,000,000.00	60,000.00
3．投资（含共同投资、委托理财、委托贷款）	-	-
4．财务资助（挂牌公司接受的）	-	-
5．公司章程中约定适用于本公司的日常关联交易类型	-	-
6．其他	-	-

(二) 报告期内公司发生的偶发性关联交易情况

单位：元

关联方	交易内容	交易金额	是否履行必要决策程序	临时公告披露时间	临时公告编号
郭忠诚及其配偶	公司子公司晋宁理工恒达向富滇银行股份有限公司小企业信贷专营中	0.00	已事前及时履行	2018年1月3日	2018-003

	心贷款400万元。本次贷款由公司、公司控股股东、实际控制人郭忠诚及其配偶提供连带责任保证担保。
刚果金理工恒达电极材料制造简化股份有限公司	刚果金理工恒达委托公司子公司晋宁理工恒达就刚果金理工恒达各项工作提供有偿的技术咨询、技术管理服务，总金额为60万美元。	3,819,721.69	已事后补充履行	2018年8月9日	2018-019
郭忠诚及其配偶	公司向中国银行股份有限公司昆明市高新支行申请4,000万元人民币信贷额度，公司实际控制人郭忠诚及其配偶为上述授信提供连带责任保证担保。	0.00	已事后补充履行	2018年8月9日	2018-021
郭忠诚及其配偶	公司向中国农业银行昆明市西山区支行申请“科创贷”1000万元人民币，公司实际控制人、控股股东郭忠诚及其配偶提供连带责任保证。	0.00	已事前及时履行	2018年9月19日	2018-024
郭忠诚及其配偶	公司向云南红塔银行昆明分行申请流动资	0.00	已事前及时履行	2018年10月31日	2018-027

偶发性关联交易的必要性、持续性以及对公司生产经营的影响：

金贷款2000万元人民币，由云南省信用再担保有限责任公司及子公司晋宁理工恒达科技有限公司提供连带责任保证担保，并由公司及关联方提供反担保：公司实际控制人、控股股东郭忠诚先生及其配偶提供全额连带责任保证担保，同时郭忠诚先生质押股权1550万股给再担保公司。

1.公司控股股东、实际控制人郭忠诚及其配偶为公司子公司晋宁理工恒达向富滇银行股份有限公司小企业信贷专营中心贷款400万元提供连带责任保证担保。以上偶发性关联交易是为补充子公司生产经营及业务发展所需的流动资金，关联方未收取子公司担保费用、利息费用等，为子公司纯受益行为，属于关联方对公司及子公司发展的支持行为，预计以后会持续，不会对公司及子公司生产经营产生不利影响，符合公司和全体股东利益。

2.刚果金理工恒达委托公司子公司晋宁理工恒达就刚果金理工恒达各项工作提供有偿的技术咨询、技术管理服务。这次关联交易是子公司促进业务发展及生产经营的正常需要，是合理的、必要的。子公司与关联方的关联交易行为遵循市场公允原则，不构成公司、子公司业务对关联方的依赖，不影响公司的独立性；不存在损害公司及股东利益的情况，对公司的财务状况、经营成果、业务完整性和独立性无不利影响。

3.公司控股股东、实际控制人郭忠诚及其配偶为公司向中国银行股份有限公司昆明市高新支行申请4,000万元人民币信贷额度提供连带责任保证担保。以上偶发性关联交易是为补充公司生产经营及业务发展所需的流动资金，关联方未收取公司担保费用、利息费用等，为公司纯收益行为，属于关联方对公司发展的支持行为，不会对公司及子公司生产经营产生不利影响，符合公司和全体股东利益。

4.公司实际控制人、控股股东郭忠诚及其配偶为公司向中国农业银行昆明市西山区支行申请“科创贷”1000万元人民币提供连带责任保证。本次关联交易为公司的生产经营发展所需的资金提供融资支持，有利于公司扩大生产经营规模，促进公司持续发展，对公司有积极影响。

5.公司实际控制人、控股股东郭忠诚先生及其配偶为公司向云南红塔银行昆明分行申请流动资金贷款2000万元人民币提供反担保，反担保具体措施是：郭忠诚先生及其配偶提供全额连带责任保证担保，同时郭忠诚先生质押股权1550万股给云南省信用再担保有限责任公司。本次关联交易为公司的生产经营发展所需的资金提供融资支持，有利于补充公司流动资金，扩大生产经营规模，促进公司持续发展，对

(三) 承诺事项的履行情况

公司有积极影响。公司持股5%以上股东、实际控制人、公司董事、监事、高管均出具《避免同业竞争承诺函》、《关于减少及规范关联交易承诺函》，报告期内，上述承诺人均未发生违反承诺的事项。

(四) 被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的资产情况

单位：元

公司持股5%以上股东、实际控制人、公司董事、监事、高管均出具《避免同业竞争承诺函》、《关于减少及规范关联交易承诺函》，报告期内，上述承诺人均未发生违反承诺的事项。资产

资产	权利受限类型	账面价值	占总资产的比例	发生原因
货币资金	冻结	621,918.34	0.20%	开立保函保证金及履约保证
固定资产	抵押	22,183,180.64	7.13%	担保抵押贷款
无形资产	抵押	13,299,559.50	4.28%	担保抵押贷款
总计	-	36,104,658.48	11.61%	-

第六节 股本变动及股东情况

一、 普通股股本情况

(一) 普通股股本结构

单位：股

股份性质		期初		本期变动	期末
		数量	比例%		数量	比例%
无限售条件股份	无限售股份总数	48,086,250	62.86%	-98,500	47,987,750	61.13%
	其中：控股股东、实际控制人	8,165,250	10.67%	0	8,165,250	10.40%
	董事、监事、高管	10,327,250	13.50%	-156,500	10,170,750	12.96%
	核心员工	0	0.00%	0	0	0.00%
有限售条件股份	有限售股份总数	28,413,750	37.14%	2,098,500	30,512,250	38.87%
	其中：控股股东、实际控制人	24,495,750	32.02%	0	24,495,750	31.20%
	董事、监事、高管	28,275,750	36.96%	2,236,500	30,512,250	38.87%
	核心员工	0	0.00%	0	0	0%
总股本		76,500,000	-	2,000,000	78,500,000	-
普通股股东人数		74

(二) 普通股前十名股东情况

单位：股

序号	股东名称	期初持股数	持股变动	期末持股数	期末持 股比例%	期末持有限售股份数量	期末持有无限售股份数量
1	郭忠诚	32,661,000	0	32,661,000	41.61%	24,495,750	8,165,250
2	昆明理工大学科技产业经营管理有限公司	6,110,000	0	6,110,000	7.78%	0	6,110,000
3	红塔创新投资股份有限公司	6,000,000	0	6,000,000	7.64%	0	6,000,000
4	东方金海投资（北京）有限公司	5,610,000	0	5,610,000	7.15%	0	5,610,000
5	刘志平	3,000,000	0	3,000,000	3.82%	2,250,000	750,000
6	彭跃	1,024,000	1,680,000	2,704,000	3.44%	2,028,000	676,000
7	云南天赢投资咨询有限公司	1,900,000	-1,000	1,899,000	2.42%	0	1,899,000
8	黄太祥	1,632,000	0	1,632,000	2.08%	1,224,000	408,000
9	张广立	1,626,000	0	1,626,000	2.07%	0	1,626,000
10	张理全	1,454,000	0	1,454,000	1.85%	0	1,454,000

合计	61,017,000	1,679,000	62,696,000	79.86%	29,997,750	32,698,250
前十名股东间相互关系说明：报告期内，前十大股东中不存在任何关联关系。

二、 优先股股本基本情况

□适用 √不适用

三、 控股股东、实际控制人情况

是否合并披露：

√是 □否

第七节 融资及利润分配情况

一、 最近两个会计年度内普通股股票发行情况

√适用□不适用

单位：元/股

发行方案公告时间	新增股票挂牌转让日期	发行价格	发行数量	募集金额	发行对象中董监高与核心员工人数	发行对象中做市商家数	发行对象中外部自然人人数	发行对象中私募投资基金家数	发行对象中信托及资管产品家数	募集资金用途是否变更
2017年10月16日	2018年1月3日	6.00	2,000,000	12,000,000.00	2	0	0	0	0	否

募集资金使用情况：

二、 存续至本期的优先股股票相关情况

□适用 √不适用

三、 债券融资情况

□适用 √不适用

债券违约情况

□适用 √不适用

公开发行债券的特殊披露要求

□适用 √不适用

四、 可转换债券情况

□适用 √不适用

五、 间接融资情况

√适用□不适用

单位：元

融资方式	融资方	融资金额	利息率%	存续时间	是否违约
银行借款	云南红塔银行昆明分行	20,000,000.00	5.655%	2018年11月27日至2019年11月27日	否
银行借款	中国银行昆明高新支行	10,000,000.00	5.22%	2018年1月31日至2019年1月30日	否
银行借款	中国银行昆明高新支行	10,000,000.00	5.22%	2018年9月26日至2019年9月25日	否
银行借款	中国银行昆明高新支行	10,000,000.00	5.22%	2018年9月11日至2019年9月10日	否
银行借款	富滇银行昆明高新支行	4,000,000.00	6.525%	2018年3月2日至2019年3月1日	否
银行借款	富滇银行昆明高新支行	1,500,000.00	6.525%	2018年4月24日至2019年4月23日	否
银行借款	富滇银行昆明高新支行	1,500,000.00	6.525%	2018年8月6日至2019年8月5日	否
银行借款	富滇银行昆明高新支行	4,000,000.00	6.525%	2018年8月16日至2019年8月15日	否
银行借款	富滇银行昆明高新支行	2,000,000.00	6.525%	2018年10月12日至2019年4月11日	否
银行借款	晋宁农村信用合作联社二街信用社	7,000,000.00	7.02%	2018年11月14日至2019年11月14日	否
银行借款	富滇银行小企业信贷专营中心	4,000,000.00	5.655%	2018年4月13日至2019年4月12日	否
银行借款	农业银行昆明西山区支行	10,000,000.00	4.35%	2018年11月27日至2019年11月27日	否
合计	-	84,000,000.00	-	-	-

违约情况：

□适用 √不适用

六、 权益分派情况

(一) 报告期内的利润分配与公积金转增股本情况

√适用 □不适用

单位：元/股

股利分配日期	每10股派现数（含税）	每10股送股数	每10股转增数
2018年7月10日	0.3	0	0
合计	0.3	0	0

报告期内未执行完毕的利润分配与公积金转增股本的情况：

□适用√不适用

(二) 权益分配预案

□适用 √不适用

未提出利润分配预案的说明：

√适用 □不适用

第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况

一、 董事、监事、高级管理人员情况

(一) 基本情况

姓名	职务	性别	出生年月	学历	任期	年度薪酬
郭忠诚	董事长、总经理	男	1965年12月	博士	2016.10.10-2019.10.11	197,090.00
刘伟	董事	男	1965年7月	本科	2016.10.10-2019.10.11
刘贤钊	董事	男	1966年1月	硕士	2016.10.10-2019.10.11
何立芝	董事	男	1966年5月	本科	2016.10.10-2019.10.11
王吉坤	独立董事	男	1943年10月	博士	2016.10.10-2019.10.11	36,000.00
安树昆	独立董事	女	1955年10月	本科	2016.10.10-2019.10.11	36,000.00
钟德红	独立董事	男	1970年10月	硕士	2016.10.10-2019.10.11	36,000.00
刘志平	董事	男	1961年9月	本科	2017.09.20-2019.10.11
彭跃	董事、副总经理	男	1959年12月	大专	2017.09.20-2019.10.11	108,000.00
刘杨	监事会主席	男	1965年10月	本科	2016.10.10-2019.10.11
陈静	监事	女	1975年8月	本科	2016.10.10-2019.10.11
黄峰	职工监事	男	1980年11月	本科	2016.10.10-2019.10.11	137,433.36
黄太祥	副总经理	男	1965年3月	本科	2016.10.12-2019.10.11	128,460.00
汪飞	副总经理	男	1972年4月	大专	2016.10.12-2019.10.11	142,684.00
朱承亮	财务总监	男	1982年8月	本科	2017.09.01-2019.10.11	143,912.50
郭克娇	董事会秘书	女	1990年5月	本科	2016.10.12-2019.10.11	89,535.00
董事会人数：						9
监事会人数：						3
高级管理人员人数：						6

董事、监事、高级管理人员相互间关系及与控股股东、实际控制人间关系：

(二) 持股情况

单位：股

公司董事会秘书郭克娇是董事长郭忠诚的侄女；除此之外，董事、监事、高级管理人员相互间不存在关联关系，与控股股东、实际控制人间也不存在关联关系。姓名

姓名	职务	期初持普通股股数	数量变动	期末持普通股股数	期末普通股持股比例%	期末持有股票期权数量
郭忠诚	董事长、总经理	32,661,000	0	32,661,000	41.61%	0
刘志平	董事	3,000,000	0	3,000,000	3.82%	0
彭跃	董事、副总经理	1,024,000	1,680,000	2,704,000	3.44%	0
黄峰	监事	186,000	0	186,000	0.24%	0
黄太祥	副总经理	1,632,000	0	1,632,000	2.08%	0
汪飞	副总经理	100,000	0	100,000	0.13%	0
朱承亮	财务总监	0	400,000	400,000	0.51%	0
合计	-	38,603,000	2,080,000	40,683,000	51.83%	0

(三) 变动情况

信息统计	董事长是否发生变动	□是 √否
	总经理是否发生变动	□是 √否
	董事会秘书是否发生变动	□是 √否
	财务总监是否发生变动	□是 √否

报告期内董事、监事、高级管理人员变动详细情况：

√适用 □不适用

姓名	期初职务	变动类型	期末职务	变动原因
徐亚	董事	离任	无	个人原因
刘贤钊	无	新任	董事	增补董事席位

报告期内董事会秘书变动情况及任职资格的说明

年初至报告期末董秘是否发生变动	原董秘离职时间	现任董秘任职时间	现任董秘姓名	是否具备全国股转系统董事会秘书任职资格	临时公告查询索引
否	不适用	2016年10月12日	郭克娇	是	2016-026

报告期内新任董事、监事、高级管理人员简要职业经历：

√适用 □不适用

二、 员工情况

(一) 在职员工（公司及控股子公司）基本情况

1988年08月至1992年01月，在首都钢铁总公司培训中心任助教；1992年02月至1998年07月，在化学工业部政策法规司政策研究室任主任科员；2000年09月至2002年09月，在北京中正泰投资发展有限公司任副总经理及投资部经理；2002年11月至2017年05月，在红塔创新投资股份有限公司投资部任总经理；2017年05月至2018年09月，在红塔创新投资股份有限公司任总裁助理；2018年09月至今，在红塔创新投资股份有限公司任副总裁。其他任职：2009年03月至今，在吉林新亚强生物化工有限公司任董事；2010年11月至今，在北方光电股份有限公司任董事；2017年05月至今，在冰轮环境技术股份有限公司任董事；2018年11月至今，在苏州世名科技股份有限公司任监事。刘贤钊先生不属于失信联合惩戒对象。按工作性质分类

按工作性质分类	期初人数	期末人数
行政管理人员	21	18
生产人员	143	99
销售人员	10	11
技术人员	45	40
财务人员	9	9
员工总计	228	177

按教育程度分类	期初人数	期末人数
博士	5	4
硕士	15	5
本科	29	50
专科	18	15
专科以下	161	103
员工总计	228	177

员工薪酬政策、培训计划以及需公司承担费用的离退休职工人数等情况：

(二) 核心人员（公司及控股子公司）基本情况

√适用□不适用

（3）福利补贴：包括午餐补贴、交通补贴、通讯补贴、生日补贴等。

不同岗位人员根据工作性质进行不同薪酬结构的组合，基础月薪与福利补贴每月固定发放，浮动绩效工资根据公司各机构的相关绩效考核制度可与考核结果进行部分或全额挂钩。

3、员工培训计划

培训分为内部培训和外部培训，内部培训包括新员工的入职培训、安全三级教育培训、在职人员业务培训、生产技术技能培训等；外部培训包括专业技能培训、特种作业上岗能力培训、企业管理及其他管理能力培训等。此外公司为培养和激励人才，设置进修培训制度，鼓励员工进修、培训提高专业技术水平，以形成稳定的人才梯度。

4、人才引进、招聘情况

公司坚持公开招聘、平等竞争、择优录用的原则,通过校园招聘、社会招聘、内部竞聘等,选用优秀人才并提供与其自身价值相适应的岗位，为公司的发展提供稳定的人力资源保障。报告期内，公司不存在需要公司承担费用的离退休职工。核心人员

核心人员	期初人数	期末人数
核心员工	0	0
其他对公司有重大影响的人员（非董事、监事、高级管理人员）	7	7

核心人员的变动情况

第九节 行业信息是否自愿披露

√是□否

第十节 公司治理及内部控制

事项	是或否
年度内是否建立新的公司治理制度	√是 □否
董事会是否设置专门委员会	√是 □否
董事会是否设置独立董事	√是 □否
投资机构是否派驻董事	√是 □否
监事会对本年监督事项是否存在异议	□是 √否
管理层是否引入职业经理人	□是 √否
会计核算体系、财务管理、风险控制及其他重大内部管理制度本年是否发现重大缺陷	□是 √否
是否建立年度报告重大差错责任追究制度	√是 □否

一、 公司治理

(一) 制度与评估

1、 公司治理基本状况

2、 公司治理机制是否给所有股东提供合适的保护和平等权利的评估意见

报告期内，公司根据《公司法》、《证券法》、《非上市公众公司监督管理办法》以及全国中小企业股份转让系统有限责任公司制定的相关法律法规及规范性文件的要求及其他相关法律、法规的要求，不断完善法人治理结构，加强制度体系建设和内控运行体系建设。公司股东大会、董事会、监事会的召集、召开、表决程序均符合有关法律法规要求，公司重大生产经营决策、投资决策及财务决策均按照《公司章程》及有关制度规定的程序和规则进行，三会规范运作，各司其职，相互制衡，协调运营，有效决策。三会人员、高管的聘任选任符合有关法律、法规的要求，相关人员均严格按照相关法律法规，履行各自的权利和义务。公司持续关注行业动态及监管政策，不断完善公司治理，增强公司持续经营能力。

为保障公司所有股东，特别是中、小股东的合法权益，公司通过《公司章程》、《股东大会议事规则》、《投资者关系管理制度》及各项管理制度建立了投资者关系管理、累积投票制、关联股东和董事回避制度、纠纷解决机制以及与财务管理、风险控制相关的内部管理机制，保证股东充分行使知情权、参与权、质询权和表决权等权利。公司章程及相关制度明确规定的股东的各项权利、义务，能够保障中小股东充分行使其合法权利。

3、 公司重大决策是否履行规定程序的评估意见

为保障公司所有股东，特别是中、小股东的合法权益，公司通过《公司章程》、《股东大会议事规则》、《投资者关系管理制度》及各项管理制度建立了投资者关系管理、累积投票制、关联股东和董事回避制度、纠纷解决机制以及与财务管理、风险控制相关的内部管理机制，保证股东充分行使知情权、参与权、质询权和表决权等权利。公司章程及相关制度明确规定的股东的各项权利、义务，能够保障中小股东充分行使其合法权利。报告期内，公司重要的人事变动、对外投资、融资、关联交易、担保等事项均已履行规定程序。

4、 公司章程的修改情况

报告期内，公司重要的人事变动、对外投资、融资、关联交易、担保等事项均已履行规定程序。

公司第二届董事会第十五次会议及2017年年度股东大会审议通过了《关于修改<公司章程>的议案》，具体修改情况如下：

修改一：第五十条原为：

第五十条 股东大会拟讨论董事、监事选举事项的，股东大会通知中应充分披露董事、监事候选人的详细资料，至少包括以下内容：

（一）教育背景、工作经历、兼职等个人情况；

（二）与公司或公司的控股股东及实际控制人是否存在关联关系；

(二) 三会运作情况

1、 三会召开情况

（四）连续十二个月内按照累计计算原则，担保金额达到或超过公司最近一期经审计总资产的30%；

（五）连续十二个月内按照累计计算原则，担保金额达到或超过公司最近一期经审计净资产的50%且绝对金额超过3,000万元；

（六）对股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员及其关联人提供的担保；

（七）法律、行政法规要求的其他须由股东大会批准的对外担保事项。

股东大会审议前款第（四）项担保事项时，应经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过。修改九：第二百一十八条原为：

第二百一十八条 股东大会在审议为股东、实际控制人及其关联方提供的担保议案时，该股东或受该实际控制人支配的股东，不得参与该项表决，该项表决由出席股东大会的其他股东所持表决权的半数以上通过。现修改为：

第二百一十六条 股东大会在审议为股东、实际控制人及其关联方提供的担保议案时，该股东或受该实际控制人支配的股东，不得参与该项表决，该项表决由出席股东大会的其他股东所持表决权的过半数通过。会议类型

会议类型	报告期内会议召开的次数	经审议的重大事项（简要描述）
董事会	5	第二届董事会第十五次会议：审议通过了《2017年度董事会工作报告》、《2017年年度报告及年度报告摘要》、《2017年度总经理工作报告》、《2017年度财务决算报告》、《2017年度财务预算报告》、《2017年度利润分配方案》、《关于预计2018年度公司日常性关联交易的议案》、《2017年度募集资金存放与使用情况的专项报告》、《关于修改<公司章程>的议案》、《关于设立董事会战略委员会的议案》、《关于设立董事会审计委员会的议案》、《关于制定<董事会战略委员会工作制度>的议案》、《关于制定<董事会审计委员会工作制度>的议案》、《关于制定<内部控制制度>的议案》、《关于制定<内部审计制度>的议案》、《关于制定<利润分配管理制度>的议案》、《关于制定<承诺管理制度>的议案》、《关于修订<董事会议事规则>的议案》、《关于修订<股东大会议事规则>的议案》、《关于修订<对外投资管理办法>的议案》、《关于修订<对外担保决策制度>的议案》、《关于修订<关联交易管理制度>的议案》、《关于修订<投资者关系管理办法>的议案》、《关于开展2018年期货套期保值业务的议案》；第二届董事会第十六次会议：审议通过了《2018年半年度报告》、《关于子公司偶发性关联交易的议案》、《2018年半年

		度募集资金存放与使用情况的专项报告》、《关于公司向中国银行昆明市高新支行申请4650万元信贷额度的议案》；第二届董事会第十七次会议：审议通过了《关于公司拟向中国农业银行昆明市西山区支行申请贷款并由关联方提供担保的议案》、《关于公司拟向中国银行昆明市高新区支行申请贷款2000万元并由关联方提供担保的议案》；第二届董事会第十八次会议：审议通过了《2018年第三季度报告》、《关于聘请（续聘）2018年度审计机构的议案》、《关于公司拟向招商银行昆明市高新区支行申请贷款并由关联方提供担保的议案》、《关于子公司拟向昆明市晋宁区农村信用合作联社二街信用社申请贷款的议案》、《关于公司拟向云南红塔银行昆明分行申请贷款2000万元并由关联方提供担保的议案》、《关于提议召开公司2018年第二次临时股东大会的议案》；第二届董事会第十九次会议：审议通过了《关于提名刘贤钊先生为公司董事的议案》、《关于提议召开公司2018年第三次临时股东大会的议案》。
监事会	3	第二届监事会第四次会议：审议通过了《2017年度监事会工作报告》、《关于修改<监事会议事规则>的议案》、《2017年年度报告及年度报告摘要》；第二届监事会第五次会议：审议通过了《2018年半年度报告》；第二届监事会第六次会议：审议通过了《2018年第三季度报告》。
股东大会	4	2018年第一次临时股东大会：审议通过了《关于子公司向富滇银行小企业信贷专营中心贷款400万元并由关联方提供担保的议案》；2017年年度股东大会会议：审议通过了《2017年度董事会工作报告》、《2017年度监事会工作报告》、《2017年年度报告及年度报告摘要》、《2017年度财务决算报告》、《2017年度财务预算报告》、《2017年度利润分配方案》、《关于预计2018年度公司日常性关联交易的议案》、《关于修改<公司章程>的议案》、《关于设立董事会战略委员会的议案》、《关于设立董事会审计委员会的议案》、《关于制定<董事会战略委员会工作制度>的议案》、《关于制定<董事会审计委员会工作制度>的议案》、《关于制定<内部控制制度>的议案》、《关于制定<内部审计制度>的议案》、《关于制定<利润分配管理制度>的议案》、《关于制定<承诺管理制度>的议案》、《关于修订<董事会议事规则>的议案》、《关于修订<

2、 三会的召集、召开、表决程序是否符合法律法规要求的评估意见

股东大会议事规则>的议案》、《关于修改<监事会议事规则>的议案》、《关于修订<对外投资管理办法>的议案》、《关于修订<对外担保决策制度>的议案》、《关于修订<关联交易管理制度>的议案》、《关于修订<投资者关系管理办法>的议案》、《关于开展2018年期货套期保值业务的议案》；2018年第二次临时股东大会：审议通过了《关于聘请（续聘）2018年度审计机构的议案》；2018年第三次临时股东大会：审议通过了《关于提名刘贤钊先生为公司董事的议案》。报告期内，公司股东大会、董事会、监事会的召集、提案审议、通知时间、召开程序、授权委托、表决和决议等事项均符合《公司法》、《公司章程》和相关议事规则的规定。

(三) 公司治理改进情况

报告期内，公司股东大会、董事会、监事会的召集、提案审议、通知时间、召开程序、授权委托、表决和决议等事项均符合《公司法》、《公司章程》和相关议事规则的规定。

公司已严格按照《公司法》、《非上市公司监督管理办法》等相关法律法规，结合公司实际情况对三会议事规则、《关联交易管理制度》、《对外担保管理办法》、《对外投资管理办法》、《投资者关系管理办法》等制度及办法进行了修订，并制订了《董事会审计委员会工作制度》、《董事会战略委员会工作制度》、《内部控制制度》、《内部审计制度》、《承诺管理制度》、《利润分配管理制度》，全面推行制度化、规范化管理，形成了股东大会、董事会、监事会和管理层各司其职、各负其责、相互制约的科学有效的工作机制。公司重大生产经营决策、投资决策及财务决策均按照《公司章程》及有关制度规定的程序和规则进行，三会运作规范，未出现违法、违规现象和重大缺陷，股东、董监高人员能够切实履行应尽的职责和义务。公司还将在今后的工作中进一步完善相关治理制度，为公司稳定发展奠定坚实的基础。

(四) 投资者关系管理情况

公司已严格按照《公司法》、《非上市公司监督管理办法》等相关法律法规，结合公司实际情况对三会议事规则、《关联交易管理制度》、《对外担保管理办法》、《对外投资管理办法》、《投资者关系管理办法》等制度及办法进行了修订，并制订了《董事会审计委员会工作制度》、《董事会战略委员会工作制度》、《内部控制制度》、《内部审计制度》、《承诺管理制度》、《利润分配管理制度》，全面推行制度化、规范化管理，形成了股东大会、董事会、监事会和管理层各司其职、各负其责、相互制约的科学有效的工作机制。公司重大生产经营决策、投资决策及财务决策均按照《公司章程》及有关制度规定的程序和规则进行，三会运作规范，未出现违法、违规现象和重大缺陷，股东、董监高人员能够切实履行应尽的职责和义务。公司还将在今后的工作中进一步完善相关治理制度，为公司稳定发展奠定坚实的基础。

报告期内，公司以《公司章程》、《股东大会议事规则》、《投资者关系管理制度》等相关文件为指导，在严格履行披露义务的前提下，公司重视投资者关系管理工作。公司在官方网站公示了公司住所、联系电话、传真、电子邮箱等信息，便于投资者通过上述途径与公司沟通；充分利用投资者专线、实地调研等渠道和方式，与投资者积极互动，听取投资者的声音，耐心解答投资者的问题，增进投资者对公司的了解和认同，并将投资者的合理意见和建议及时传递给公司管理层，构建投资者与公司沟通的桥梁。

(五) 董事会下设专门委员会在本年度内履行职责时所提出的重要意见和建议

√适用 □不适用

报告期内，公司以《公司章程》、《股东大会议事规则》、《投资者关系管理制度》等相关文件为指导，在严格履行披露义务的前提下，公司重视投资者关系管理工作。公司在官方网站公示了公司住所、联系电话、传真、电子邮箱等信息，便于投资者通过上述途径与公司沟通；充分利用投资者专线、实地调研等渠道和方式，与投资者积极互动，听取投资者的声音，耐心解答投资者的问题，增进投资者对公司的了解和认同，并将投资者的合理意见和建议及时传递给公司管理层，构建投资者与公司沟通的桥梁。

董事会下设专门委员会严格按照相关法律法规、公司章程和工作细则的要求，认真履行职责，维护公司整体利益，关注中小股东的合法权益不受损害。报告期内，专门委员会认为公司的战略规划是在对行业发展状况、发展趋势、市场需求做了分析后的决策，有利于公司的可持续发展，且未发现公司在内控方面存在重大风险事项，认为公司财务报表按照相关会计准则编制基础的规定公允地反映了公司的财务状况和经营成果。

(六) 独立董事履行职责情况

√适用 □不适用

姓名	本年应参加董事会次数	亲自出席次数	委托出席次数	缺席次数
王吉坤	5	5	0	0
安树昆	5	5	0	0
钟德红	5	5	0	0

独立董事的意见：

二、 内部控制

(一) 监事会就年度内监督事项的意见

报告期内，公司独立董事遵照有关法律法规、公司《独立董事工作制度》、《董事会议事规则》和《公司章程》的规定履行职责，积极参加公司董事会，了解公司的生产经营和运作情况，认真审核董事会各项议题，并对提名、任免董事，聘任、解聘高级管理人员，关联交易、现金分红、关联资金往来、股票发行、募集资金存放及使用等相关事项发表独立意见，提高了董事会决策的科学性与客观性，切实维护公司和全体股东的利益。三位独立董事一致认为，在履职过程中，未发现公司存在重大风险事项，对本年度内董事会作出的各项重大决策事项无异议。报告期内，监事会检查公司的财务，对公司的重大事项、关联交易、财务活动以及董事、高级管理人员执行职责的合法、合规性进行有效监督，未发现公司生产经营管理活动存在重大风险事项，监事会对报告期内的监督事项无异议。

(二) 公司保持独立性、自主经营能力的说明

报告期内，监事会检查公司的财务，对公司的重大事项、关联交易、财务活动以及董事、高级管理人员执行职责的合法、合规性进行有效监督，未发现公司生产经营管理活动存在重大风险事项，监事会对报告期内的监督事项无异议。

1、业务独立：

公司拥有独立完整的业务体系，能够面向市场独立经营，独立核算和决策，独立承担责任与风险，未受到公司控股股东的干涉、控制，亦未因与公司控股股东及其控制的其他企业之间存在关联关系而使公司经营自主权的完整性、独立性受到不良影响。人员独立：

公司董事、监事及其他高级管理人员均按照《公司法》及公司《公司章程》合法产生；公司的总经理、副总经理、财务负责人等高级管理人员未在控股股东及其控制的其他企业中担任除董事、监事以外的其它职务，未在控股股东及其控制的其他企业中领薪；公司财务人员未在控股股东及其控制的其他企业中兼职。公司建立了独立完整的劳动、人事和工资管理等制度，公司员工的劳动人事、工资报酬和相应的社会保障待遇完全独立管理。资产独立：

公司资产权属清晰，公司合法拥有与目前业务有关的土地、房屋、设备以及商标等资产的所有权或使用权，并完全独立运营。公司独立拥有该等资产，不存在被股东单位或其他关联方占用的情形。机构独立：

公司已依法建立健全股东大会、董事会、监事会等机构，聘请了总经理、财务负责人等高级管理人员在内的高级管理层；建立了完善的组织结构，科学地划分了每个部门的责、权、利，形成了互相制衡、独立完整的销售、研发和后勤支持系统，依法独立行使经营管理职权，独立于公司的控股股东、实际控制人及其控制的其他企业，不存在机构混同、混合经营及合署办公的情形。财务独立：

(三) 对重大内部管理制度的评价

公司设立了独立的财务会计部门，并依据《中华人民共和国会计法》、《企业会计准则》建立了独立的财务核算体系和规范的财务管理制度，财务部门岗位齐备，财务人员具备专业知识和工作经验，能够独立作出财务决策。公司在银行独立开立账户，不存在与控股股东、实际控制人及其控制的其它企业共用银行账户、互相占用资金及利用员工账户或其他个人账户进行货款收支或其他与公司业务相关的款项往来的情形。公司依法进行纳税申报和履行纳税义务，独立对外签订合同。

公司现行的内部管理制度均是依据《公司法》、《公司章程》和国家有关法律法规的规定，结合公司自身的实际情况制定的，符合现代企业制度的要求，在完整性和合理性方面不存在重大缺陷。在公司运营中内部管理制度能够得到贯彻执行，对公司的经营风险能够起到有效的防范和控制作用，并能促进公司的各经营管理体系顺畅运行。由于内部控制是一项长期、持续的系统工程，报告期内公司根据所处行业、经营现状和发展情况不断调整和完善，公司将进一步修订和完善内部管理制度，建立系统的内控体系。

1、关于会计核算体系

报告期内，公司严格按照国家法律法规关于会计核算的规定，从公司自身情况出发，制定会计核算的具体细节制度，并按照要求进行独立核算，保证公司正常开展会计核算工作。

2、关于财务管理体系

报告期内，公司严格贯彻和落实各项公司财务管理制度，在国家政策及制度的指引下，做到有序工作、严格管理，继续完善公司财务管理体系。

3、关于风险控制体系

报告期内，公司紧紧围绕企业风险控制制度，在有效分析市场风险、政策风险、经营风险、法律风险等的前提下，采取事前防范、事中控制等措施，从企业规范的角度继续完善风险控制体系。报告期内，未发现上述管理制度存在重大缺陷。

(四) 年度报告差错责任追究制度相关情况

公司现行的内部管理制度均是依据《公司法》、《公司章程》和国家有关法律法规的规定，结合公司自身的实际情况制定的，符合现代企业制度的要求，在完整性和合理性方面不存在重大缺陷。在公司运营中内部管理制度能够得到贯彻执行，对公司的经营风险能够起到有效的防范和控制作用，并能促进公司的各经营管理体系顺畅运行。由于内部控制是一项长期、持续的系统工程，报告期内公司根据所处行业、经营现状和发展情况不断调整和完善，公司将进一步修订和完善内部管理制度，建立系统的内控体系。

1、关于会计核算体系

报告期内，公司严格按照国家法律法规关于会计核算的规定，从公司自身情况出发，制定会计核算的具体细节制度，并按照要求进行独立核算，保证公司正常开展会计核算工作。

2、关于财务管理体系

报告期内，公司严格贯彻和落实各项公司财务管理制度，在国家政策及制度的指引下，做到有序工作、严格管理，继续完善公司财务管理体系。

3、关于风险控制体系

报告期内，公司紧紧围绕企业风险控制制度，在有效分析市场风险、政策风险、经营风险、法律风险等的前提下，采取事前防范、事中控制等措施，从企业规范的角度继续完善风险控制体系。报告期内，未发现上述管理制度存在重大缺陷。公司制定的《年度报告信息披露重大差错责任追究制度》，明确了在年度报告信息披露工作中有关人员不履行或者不正确履行职责、义务或其他个人原因，对公司造成重大经济损失或造成不良社会影响时的追究与处理制度，提高了公司的规范运作水平，加大了对年报信息披露责任人的问责力度，提高了年度报告信息披露的质量和透明度，确保了公司年报信息披露的真实性、准确性、完整性和及时性。

第十一节 财务报告

一、 审计报告

是否审计	是
审计意见	无保留意见
审计报告中的特别段落	√无 □强调事项段 □其他事项段 □持续经营重大不确定段落 □其他信息段落中包含其他信息存在未更正重大错报说明
审计报告编号	天职业字[2019]25449号
审计机构名称	天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）
审计机构地址	北京市海淀区车公庄西路19号外文文化创意园12号楼
审计报告日期	2019-04-30
注册会计师姓名	童文光、左智勇
会计师事务所是否变更	否
会计师事务所连续服务年限	8
会计师事务所审计报酬	180,000.00
审计报告正文：

二、 财务报表

(一) 合并资产负债表

单位：元

项目	附注	期末余额	期初余额
流动资产：
货币资金	六（一）	2,945,960.67	22,069,312.56
结算备付金			-
拆出资金			-
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产	六（二）		651,798.00
衍生金融资产			-
应收票据及应收账款	六（三）	127,920,694.31	76,837,199.11
其中：应收票据		15,010,538.13	12,425,510.00
应收账款		112,910,156.18	64,411,689.11
预付款项	六（四）	10,933,361.65	5,201,479.80
应收保费			-
应收分保账款			-
应收分保合同准备金			-
其他应收款	六（五）	14,408,522.03	7,110,371.74
其中：应收利息
应收股利
买入返售金融资产			-
存货	六（六）	31,993,962.76	32,370,899.72

持有待售资产			-
一年内到期的非流动资产			-
其他流动资产	六（七）	141,662.18	62,947.53
流动资产合计		188,344,163.60	144,304,008.46
非流动资产：
发放贷款及垫款			-
可供出售金融资产			-
持有至到期投资			-
长期应收款			-
长期股权投资	六（八）	10,173,013.23	8,631,606.51
投资性房地产		-	-
固定资产	六（九）	84,497,193.86	85,175,878.56
在建工程	六（十）	34,205.20	989,616.09
生产性生物资产			-
油气资产			-
无形资产	六（十一）	27,327,881.10	26,845,203.40
开发支出			-
商誉			-
长期待摊费用			-
递延所得税资产	六（十二）	541,090.95	586,903.20
其他非流动资产			-
非流动资产合计		122,573,384.34	122,229,207.76
资产总计		310,917,547.94	266,533,216.22
流动负债：
短期借款	六（十三）	81,250,000.00	68,000,000.00
向中央银行借款			-
吸收存款及同业存放			-
拆入资金			-
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债			-
衍生金融负债			-
应付票据及应付账款	六（十四）	20,432,027.53	12,469,345.99
其中：应付票据
应付账款		20,432,027.53	12,469,345.99
预收款项	六（十五）	7,651,586.16	19,085,442.08
卖出回购金融资产			-
应付手续费及佣金			-
应付职工薪酬	六（十六）	1,445,265.93	1,383,069.59
应交税费	六（十七）	9,396,406.19	4,031,678.54
其他应付款	六（十八）	996,712.75	1,160,589.77
其中：应付利息		136,335.10	115,367.07
应付股利
应付分保账款			-

保险合同准备金			-
代理买卖证券款			-
代理承销证券款			-
持有待售负债			-
一年内到期的非流动负债	六（十九）	166,367.40	156,889.57
其他流动负债	六（二十）	13,063,563.60	4,392,749.81
流动负债合计		134,401,929.56	110,679,765.35
非流动负债：
长期借款	六（二十一）	116,458.46	282,825.86
应付债券			-
其中：优先股			-
永续债			-
长期应付款			-
长期应付职工薪酬			-
预计负债			-
递延收益	六（二十二）	1,666,437.46	1,884,798.74
递延所得税负债	六（十二）		4,365.00
其他非流动负债			-
非流动负债合计		1,782,895.92	2,171,989.60
负债合计		136,184,825.48	112,851,754.95
所有者权益（或股东权益）：
股本	六（二十三）	78,500,000.00	78,500,000.00
其他权益工具			-
其中：优先股			-
永续债			-
资本公积	六（二十四）	81,415,879.9	81,415,124.78
减：库存股			-
其他综合收益	六（二十五）	219,494.31	-153,374.85
专项储备			-
盈余公积	六（二十六）	440,569.86	440,569.86
一般风险准备			-
未分配利润	六（二十七）	10,102,057.12	-8,992,448.82
归属于母公司所有者权益合计		170,678,001.19	151,209,870.97
少数股东权益		4,054,721.27	2,471,590.30
所有者权益合计		174,732,722.46	153,681,461.27
负债和所有者权益总计		310,917,547.94	266,533,216.22

法定代表人：郭忠诚 主管会计工作负责人：朱承亮 会计机构负责人：计慧

(二) 母公司资产负债表

单位：元

项目

附注

期末余额

期初余额

流动资产：
货币资金		1,488,775.16	21,257,473.02
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产			651,798.00
衍生金融资产
应收票据及应收账款	十五（一）	119,513,329.16	87,394,378.45
其中：应收票据		7,618,464.53	11,825,510.00
应收账款		111,894,864.63	75,568,868.45
预付款项		7,785,788.32	2,399,292.73
其他应收款	十五（二）	35,499,260.78	39,521,013.00
其中：应收利息
应收股利
存货		22,521,604.88	24,036,635.32
持有待售资产
一年内到期的非流动资产
其他流动资产		109,404.65	4,675.00
流动资产合计		186,918,162.95	175,265,265.52
非流动资产：
可供出售金融资产
持有至到期投资
长期应收款
长期股权投资	十五（三）	43,093,225.00	41,293,225.00
投资性房地产
固定资产		24,469,888.76	23,184,549.51
在建工程		34,205.20	939,909.83
生产性生物资产
油气资产
无形资产		13,300,692.86	13,668,416.06
开发支出
商誉
长期待摊费用
递延所得税资产		249,965.62	291,922.83
其他非流动资产
非流动资产合计		81,147,977.44	79,378,023.23
资产总计		268,066,140.39	254,643,288.75
流动负债：
短期借款		70,250,000.00	61,000,000.00
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
衍生金融负债
应付票据及应付账款		22,017,040.11	7,747,120.84
其中：应付票据
应付账款		22,017,040.11	7,747,120.84

预收款项		8,193,678.47	19,085,442.08
应付职工薪酬		297,697.70	596,831.63
应交税费		3,215,250.89	2,813,243.16
其他应付款		1,188,400.07	1,089,701.55
其中：应付利息		116,401.77	100,352.07
应付股利
持有待售负债
一年内到期的非流动负债		166,367.40	156,889.57
其他流动负债		5,666,600.00	3,792,749.81
流动负债合计		110,995,034.64	96,281,978.64
非流动负债：
长期借款		116,458.46	282,825.86
应付债券
其中：优先股
永续债
长期应付款
长期应付职工薪酬
预计负债
递延收益		1,666,437.46	1,884,798.74
递延所得税负债			4,365.00
其他非流动负债
非流动负债合计		1,782,895.92	2,171,989.60
负债合计		112,777,930.56	98,453,968.24
所有者权益：
股本		78,500,000.00	78,500,000.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积		81,415,124.78	81,415,124.78
减：库存股
其他综合收益
专项储备
盈余公积		440,569.86	440,569.86
一般风险准备
未分配利润		-5,067,484.81	-4,160,374.13
所有者权益合计		155,288,209.83	156,189,320.51
负债和所有者权益合计		268,066,140.39	254,643,288.75

(三) 合并利润表

单位：元

项目	附注	本期金额	上期金额
一、营业总收入		307,113,959.24	285,394,410.93

其中：营业收入	六（二十八）	307,113,959.24	285,394,410.93
利息收入
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本		283,395,482.28	282,764,375.84
其中：营业成本	六（二十八）	248,424,235.85	252,613,741.95
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险合同准备金净额
保单红利支出
分保费用
税金及附加	六（二十九）	2,929,146.77	1,982,301.44
销售费用	六（三十）	10,418,777.72	6,904,952.48
管理费用	六（三十一）	5,295,946.45	5,022,074.94
研发费用	六（三十二）	8,318,030.29	12,143,813.57
财务费用	六（三十三）	4,344,291.59	3,650,958.02
其中：利息费用		4,165,128.58	3,532,182.73
利息收入		18,164.17	60,609.55
资产减值损失	六（三十四）	3,665,053.61	446,533.44
加：其他收益	六（三十五）	733,161.28	3,391,907.93
投资收益（损失以“－”号填列）	六（三十六）	835,676.67	1,386,499.72
其中：对联营企业和合营企业的投资收益
公允价值变动收益（损失以“－”号填列）	六（三十七）	-	29,100.00
资产处置收益（损失以“-”号填列）	六（三十八）	1,368.77	-34,709.95
汇兑收益（损失以“-”号填列）		-	-
三、营业利润（亏损以“－”号填列）		25,288,683.68	7,402,832.79
加：营业外收入	六（三十九）	6,662.17	6,229.39
减：营业外支出	六（四十）	38,153.41	682,989.70
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		25,257,192.44	6,726,072.48

减：所得税费用	六(四十一)	3,380,688.86	2,820,086.27
五、净利润（净亏损以“－”号填列）		21,876,503.58	3,905,986.21
其中：被合并方在合并前实现的净利润
(一)按经营持续性分类：	-	-	-
1.持续经营净利润（净亏损以“-”号填列）		21,876,503.58	3,905,986.21
2.终止经营净利润（净亏损以“-”号填列）
(二)按所有权归属分类：	-	-	-
1.少数股东损益		426,242.52	384,786.16
2.归属于母公司所有者的净利润		21,450,261.06	3,521,200.05
六、其他综合收益的税后净额		499,757.61	-205,568.76
归属于母公司所有者的其他综合收益的税后净额		372,869.16	-153,374.85
（一）不能重分类进损益的其他综合收益
1.重新计量设定受益计划变动额
2.权益法下不能转损益的其他综合收益
（二）将重分类进损益的其他综合收益		372,869.16	-153,374.85
1.权益法下可转损益的其他综合收益
2.可供出售金融资产公允价值变动损益
3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益
4.现金流量套期损益的有效部分
5.外币财务报表折算差额		372,869.16	-153,374.85
6.其他
归属于少数股东的其他综合收益的税后净额		126,888.45	-52,193.91
七、综合收益总额		22,376,261.19	3,700,417.45
归属于母公司所有者的综合收益总额		21,823,130.22	3,367,825.20
归属于少数股东的综合收益总额		553,130.97	332,592.25
八、每股收益：
（一）基本每股收益（元/股）		0.2733	0.0449
（二）稀释每股收益（元/股）		0.2733	0.0449

法定代表人：郭忠诚 主管会计工作负责人：朱承亮 会计机构负责人：计慧

(四) 母公司利润表

单位：元

项目	附注	本期金额	上期金额
一、营业收入	十五（四）	417,979,125.87	204,893,406.45
减：营业成本	十五（四）	395,218,652.93	187,196,289.43
税金及附加		1,375,156.58	987,820.72
销售费用		3,235,790.94	3,156,788.12
管理费用		2,957,500.94	3,194,451.95
研发费用		7,129,200.21	10,045,893.37

财务费用		3,793,694.26	3,052,252.70
其中：利息费用		3,544,191.92	2,940,268.83
利息收入		13,792.36	56,390.26
资产减值损失		3,688,503.83	387,975.92
加：其他收益		443,161.28	2,940,347.93
投资收益（损失以“－”号填列）	十五（五）	-205,972.43	566,196.64
其中：对联营企业和合营企业的投资收益
公允价值变动收益（损失以“－”号填列）			29,100.00
资产处置收益（损失以“-”号填列）		2,041.64	-34,709.95
汇兑收益（损失以“-”号填列）
二、营业利润（亏损以“－”号填列）		819,856.67	372,868.86
加：营业外收入		806,300.00	3,000.09
减：营业外支出		10,310.14	0.49
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		1,615,846.53	375,868.46
减：所得税费用		161,957.21	1,357,371.34
四、净利润（净亏损以“－”号填列）		1,453,889.32	-981,502.88
（一）持续经营净利润		1,453,889.32	-981,502.88
（二）终止经营净利润
五、其他综合收益的税后净额
（一）不能重分类进损益的其他综合收益
1.重新计量设定受益计划变动额
2.权益法下不能转损益的其他综合收益
（二）将重分类进损益的其他综合收益
1.权益法下可转损益的其他综合收益
2.可供出售金融资产公允价值变动损益
3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益
4.现金流量套期损益的有效部分
5.外币财务报表折算差额
6.其他
六、综合收益总额		1,453,889.32	-981,502.88
七、每股收益：
（一）基本每股收益（元/股）
（二）稀释每股收益（元/股）

(五) 合并现金流量表

单位：元

项目	附注	本期金额	上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金		237,443,622.55	271,294,298.17

客户存款和同业存放款项净增加额			-
向中央银行借款净增加额			-
向其他金融机构拆入资金净增加额			-
收到原保险合同保费取得的现金			-
收到再保险业务现金净额			-
保户储金及投资款净增加额			-
处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产净增加额			-
收取利息、手续费及佣金的现金			-
拆入资金净增加额			-
回购业务资金净增加额			-
收到的税费返还			-
收到其他与经营活动有关的现金	六（四十二）	93,523,731.50	17,934,869.27
经营活动现金流入小计		330,967,354.05	289,229,167.44
购买商品、接受劳务支付的现金		214,043,264.05	258,004,065.04
客户贷款及垫款净增加额			-
存放中央银行和同业款项净增加额			-
支付原保险合同赔付款项的现金			-
支付利息、手续费及佣金的现金			-
支付保单红利的现金			-
支付给职工以及为职工支付的现金		14,744,970.77	12,738,613.97
支付的各项税费		10,615,356.73	10,559,319.36
支付其他与经营活动有关的现金	六（四十二）	116,026,648.72	19,086,091.89
经营活动现金流出小计		355,430,240.27	300,388,090.26
经营活动产生的现金流量净额		-24,462,886.22	-11,158,922.82
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金		7,269,048.75	7,621,332.94
取得投资收益收到的现金			566,196.64
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额		222,100.00	59.68
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额			-
收到其他与投资活动有关的现金			-
投资活动现金流入小计		7,491,148.75	8,187,589.26
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金		3,574,259.46	17,257,769.96
投资支付的现金		6,823,223.18	7,985,604.94
质押贷款净增加额			-
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额			1,721,725.00
支付其他与投资活动有关的现金			-
投资活动现金流出小计		10,397,482.64	26,965,099.90
投资活动产生的现金流量净额		-2,906,333.89	-18,777,510.64

三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金		1,030,000.00	12,145,250.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金		1,030,000.00	145,250.00
取得借款收到的现金		84,000,000.00	68,490,000.00
发行债券收到的现金			-
收到其他与筹资活动有关的现金			-
筹资活动现金流入小计		85,030,000.00	80,635,250.00
偿还债务支付的现金		70,906,889.57	55,050,284.57
分配股利、利润或偿付利息支付的现金		6,499,160.55	3,509,453.98
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润			-
支付其他与筹资活动有关的现金	六（四十二）		439,622.64
筹资活动现金流出小计		77,406,050.12	58,999,361.19
筹资活动产生的现金流量净额		7,623,949.88	21,635,888.81
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响			-
五、现金及现金等价物净增加额		-19,745,270.23	-8,300,544.65
加：期初现金及现金等价物余额		22,069,312.56	30,369,857.21
六、期末现金及现金等价物余额		2,324,042.33	22,069,312.56

法定代表人：郭忠诚 主管会计工作负责人：朱承亮 会计机构负责人：计慧

(六) 母公司现金流量表

单位：元

项目	附注	本期金额	上期金额
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金		216,316,480.12	174,878,291.87
收到的税费返还			-
收到其他与经营活动有关的现金		19,761,178.46	13,503,614.88
经营活动现金流入小计		236,077,658.58	188,381,906.75
购买商品、接受劳务支付的现金		221,910,782.52	169,498,075.36
支付给职工以及为职工支付的现金		6,423,052.63	5,990,071.14
支付的各项税费		4,284,657.03	6,708,612.49
支付其他与经营活动有关的现金		24,975,346.26	16,252,346.99
经营活动现金流出小计		257,593,838.44	198,449,105.98
经营活动产生的现金流量净额		-21,516,179.86	-10,067,199.23
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金		7,063,076.32	7,621,332.94
取得投资收益收到的现金			566,196.64
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额		600.00	1,671.88
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额			-
收到其他与投资活动有关的现金			-

投资活动现金流入小计		7,063,676.32	8,189,201.46
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金		1,530,830.12	14,531,733.61
投资支付的现金		7,617,250.75	7,985,604.94
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额			6,777,413.03
支付其他与投资活动有关的现金			-
投资活动现金流出小计		9,148,080.87	29,294,751.58
投资活动产生的现金流量净额		-2,084,404.55	-21,105,550.12
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金			12,000,000.00
取得借款收到的现金		73,000,000.00	61,490,000.00
发行债券收到的现金			-
收到其他与筹资活动有关的现金			-
筹资活动现金流入小计		73,000,000.00	73,490,000.00
偿还债务支付的现金		63,906,889.57	48,050,284.57
分配股利、利润或偿付利息支付的现金		5,883,142.22	2,917,540.08
支付其他与筹资活动有关的现金			439,622.64
筹资活动现金流出小计		69,790,031.79	51,407,447.29
筹资活动产生的现金流量净额		3,209,968.21	22,082,552.71
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响			-
五、现金及现金等价物净增加额		-20,390,616.20	-9,090,196.64
加：期初现金及现金等价物余额		21,257,473.02	30,347,669.66
六、期末现金及现金等价物余额		866,856.82	21,257,473.02

(七) 合并股东权益变动表

单位：元

项目	本期
	归属于母公司所有者权益											少数股东权益	所有者权益
	股本	其他权益工具			资本 公积	减：库存股	其他综合收益	专项 储备	盈余 公积	一般风险准备	未分配利润
		优先股	永续债	其他
一、上年期末余额	78,500,000.00				81,415,879.90		-153,374.85		440,569.86		-8,993,203.94	2,471,590.30	153,681,461.27
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业合并
其他
二、本年期初余额	78,500,000.00				81,415,879.90		-153,374.85		440,569.86		-8,993,203.94	2,471,590.30	153,681,461.27
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）							372,869.16				19,095,261.06	1,583,130.97	21,051,261.19
（一）综合收益总额							372,869.16				21,450,261.06	553,130.97	22,376,261.19
（二）所有者投入和减少资本												1,030,000.00	1,030,000.00
1．股东投入的普通股												1,030,000.00	1,030,000.00
2．其他权益工具持有

者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配

-2,355,000.00

-2,355,000.00

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的分配

-2,355,000.00

-2,355,000.00

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1.资本公积转增资本（或股本）

2.盈余公积转增资本（或股本）

3.盈余公积弥补亏损

4.设定受益计划变动额结转留存收益

5.其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本年期末余额

78,500,000.00

81,415,879.90

219,494.31

440,569.86

10,102,057.12

4,054,721.27

174,732,722.46

项目	上期
	归属于母公司所有者权益											少数股东权益	所有者权益
	股本	其他权益工具			资本 公积	减：库存股	其他综合收益	专项 储备	盈余 公积	一般风险准备	未分配利润
		优先股	永续债	其他
一、上年期末余额	71,500,000.00				46,854,747.42				440,569.86		-12,513,648.87	1,993,748.05	108,275,416.46
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业合并
其他
二、本年期初余额	71,500,000.00				46,854,747.42				440,569.86		-12,513,648.87	1,993,748.05	108,275,416.46
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）	7,000,000.00				34,561,132.48		-153,374.85				3,521,200.05	477,842.25	45,406,799.93
（一）综合收益总额							-153,374.85				3,521,200.05	332,592.25	3,700,417.45
（二）所有者投入和减少资本	7,000,000.00				34,561,132.48							145,250.00	41,706,382.48
1．股东投入的普通股	7,000,000.00				34,561,132.48							145,250.00	41,706,382.48
2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的分配

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1.资本公积转增资本（或股本）

2.盈余公积转增资本（或股本）

3.盈余公积弥补亏损

4.设定受益计划变动额结转留存收益

5.其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本年期末余额

78,500,000.00

81,415,879.90

-153,374.85

440,569.86

-8,993,203.94

2,471,590.30

153,681,461.27

法定代表人：郭忠诚 主管会计工作负责人：朱承亮 会计机构负责人：计慧

(八) 母公司股东权益变动表

单位：元

项目

本期

股本

其他权益工具

资本公积

减：库存股

其他综合收益

专项储备

盈余公积

一般风险准备

未分配利润

所有者权益合计

优先股

永续债

其他

一、上年期末余额

78,500,000.00

81,415,124.78

440,569.86

-4,166,374.13

156,189,320.51

加：会计政策变更

前期差错更正

其他

二、本年期初余额

78,500,000.00

81,415,124.78

440,569.86

-4,166,374.13

156,189,320.51

三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）

-901,110.68

-901,110.68

（一）综合收益总额

1,453,889.32

1,453,889.32

（二）所有者投入和减少资本

1．股东投入的普通股

2．其他权益工具持有者投入资本

3．股份支付计入所有者权益的金额

4．其他

（三）利润分配

-2,355,000.00

-2,355,000.00

1．提取盈余公积

2．提取一般风险准备

3．对所有者（或股东）的分配

-2,355,000.00

-2,355,000.00

4．其他

（四）所有者权益内部结转

1.资本公积转增资本（或股本）

2.盈余公积转增资本（或股本）

3.盈余公积弥补亏损

4.设定受益计划变动额结转留存收益

5.其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本年期末余额

78,500,000.00

81,415,124.78

440,569.86

-5,067,484.81

155,288,209.83

项目

上期

股本

其他权益工具

资本公积

减：库存股

其他综合收益

专项储备

盈余公积

一般风险准备

未分配利润

所有者权益合计

优先股

永续债

其他

一、上年期末余额

71,500,000.00

46,854,747.42

440,569.86

-3,184,871.25

115,610,446.03

加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额	71,500,000.00				46,854,747.42				440,569.86		-3,184,871.25	115,610,446.03
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）	7,000,000.00				34,560,377.36						-3,336,502.88	38,223,874.48
（一）综合收益总额											-981,502.88	-981,502.88
（二）所有者投入和减少资本	7,000,000.00				34,560,377.36							41,560,377.36
1．股东投入的普通股	7,000,000.00				34,560,377.36							41,560,377.36
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额
4．其他
（三）利润分配											-2,355,000.00	-2,355,000.00
1．提取盈余公积
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）的分配											-2,355,000.00	-2,355,000.00
4．其他
（四）所有者权益内部结转
1.资本公积转增资本（或股本）
2.盈余公积转增资本（或股

本）

3.盈余公积弥补亏损

4.设定受益计划变动额结转留存收益

5.其他

（五）专项储备

1．本期提取

2．本期使用

（六）其他

四、本年期末余额

78,500,000.00

81,415,124.78

440,569.86

-4,166,374.13

156,189,320.51

昆明理工恒达科技股份有限公司

2018年度财务报表附注

（除另有注明外，所有金额均以人民币元为货币单位）

一、公司的基本情况

1.公司注册地、组织形式和总部地址

昆明理工恒达科技股份有限公司（以下简称“本公司”、“昆工科技”）原名昆明理工恒达表面技术开发有限公司，系由昆明理工大学、郭忠诚、翟大成、周晓奎、朱晓云共同出资组建，并于2000年8月1日取得昆明市工商行政管理局核准的注册号为530100100028083号企业法人营业执照，注册资本为人民币30万元，该注册资本经云南云达会计师事务所有限公司验证，并出具云达验字(2000)第017号验证报告。

根据公司2001年2月股东会决议和修改后章程的规定，公司申请增加注册资本人民币90万元，由昆明理工大学、郭忠诚、翟大成、周晓奎、朱晓云、郭忠玉、龙晋明、樊爱明、郜华萍、侯云认缴，该出资经云南谊林会计师事务所有限责任公司验证，并出具云谊会验字（2001）第097号验资报告。

根据公司2003年2月17日股东会决议和修改后章程的规定，公司申请增加注册资本人民币180万元，由昆明理工大学、黄太祥、郭忠诚、翟大成认缴，该次出资经云南亚太会计师事务所有限公司验证，并出具亚太验资K字（2003）第14号验资报告。

公司于2003年5月7日将公司名称变更为昆明理工恒达科技有限公司。

2010年5月经股东会一致通过决议增加注册资本至420万元，引入投资者深圳市长润创业投资企业、东方金海投资（北京）有限公司、孙于斐等共13名股东。于2010年5月13日原股东与新投资方签订《昆明理工恒达科技有限公司的增资扩股合同》由新增股东出资认购公司28.57%的股份，认购款1344万元，其中120万元为注册资本，股本溢价1224万元计入资本公积，该次增资经昆明云木会计师所有限公司审验，出具云木验字（2010）第120号验资报告，并经工商局登记备案。

2010年7月14日股东会形成决议：公司资本公积1180万元转增资本，注册资本由原来的420万元增加为1600万元。该次增资经昆明云木会计师所有限公司审验，出具云木验字（2010）第134号验资报告，并经工商局登记备案。

2011年5月31日原股东与新投资方签订《昆明理工恒达科技有限公司的增资扩股合同》，增加注册资本至1900万元，由新增股东出资认购公司1.62%的股份，出资123.12万元、原股东出资1076.88万元，其中300万元为注册资本，股本溢价900万元计入资本公积，该次增资经云南方瑞会计师事务所审验，出具方瑞验字（2011）第078号验资报告，并经工商局登记备案。

2011年10月24日经股东会一致通过决议增加注册资本至2111.11万元，于2011年10月24日原股东与新投资方签订《昆明理工恒达科技有限公司的增资扩股合同》由新增股东出资认购公司10%的股份，认购款1680万元，其中211.11万元为注册资本，股本溢价1468.89万元计入资本公积，该次增资经云南方瑞会计师事务所审验，出具方瑞验字（2011）第101号验资报告，并经工商局登记备案。昆明理工恒达科技有限公司全体出资人以其拥有的昆明理工恒达科技有限公司经审计的2013年7月31日净资产64384.47万元折合为昆明理工恒达科技有限公司实收资本(股本，下同)6000万元和资本溢价438.47万元，已经天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）验资并出具验资报告（天职业字[2013]776-1号）。

2013年9月29日，昆明理工恒达科技有限公司办理完毕工商变更登记，正式更名为昆明理工恒达科技股份有限公司，注册资本正式变更为6000万元整 。

2014年3月10日经股东会一致通过决议增加注册资本至6300万元，引入赵巧红、敖宁、刘子杰等17名股东。其中300万元为注册资本，股本溢价300万元计入资本公积，该次增资已经工商局登记备案。

2015年5月28日经股东会一致通过决议增加注册资本至7000万元，引入云南天赢投资咨询有限公司、张志勇、陈阵等15名股东。其中700万元为注册资本，股本溢价3,434.45万元计入资本公积，该次增资已经工商局登记备案。

2015年9月12日经股东会一致通过决议增加注册资本至7150万元，引入广发证券股份有限公司、中原证券股份有限公司2名法人股东，其中150万元为注册资本，股本溢价512.49万元计入资本公积，该次增资已经工商局登记备案。

根据公司2016年11月9日召开的临时股东大会一致通过决议增加注册资本至7650万元、公司向刘志平、杨云林、深圳前海中钊资本管理有限公司共3位投资者，非公开发售人民币普通股股票500.00万股，该次增资已经工商局登记备案。

根据公司2017年11月2日召开的临时股东大会一致通过决议增加注册资本至7850万元、公司向朱承亮、彭跃共2位投资者，非公开发售人民币普通股股票200.00万股，该次增资已经工商局登记备案。

2.公司的业务性质和主要经营活动。（如企业所处的行业、所提供的主要产品或服务、客户的性质、销售策略、监管环境的性质等）

本公司经营范围：电极材料、高效储能材料、复合型新材料的研发、生产与销售及技术服务；银粉、铜粉、银包铜粉以及其它有色金属产品的研制、开发与生产；金属材料的销售；节能技术咨询、技术服务；材料表面处理新产品开发、生产、销售及技术咨询；货物及技术进出口业务；自有房屋租赁（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。

3.母公司以及最终母公司的名称

本公司无母公司，实际控制人为郭忠诚先生。

4.财务报告的批准报出机构和财务报告批准报出日

本公司财务报告批准报出机构为：昆明理工恒达科技股份有限公司董事会；财务报告批准报出日为：2019年4月30号。

5.公司为营业期限无限的公司

二、财务报表的编制基础

（一）编制基础

本财务报表以公司持续经营假设为基础，根据实际发生的交易事项，按照企业会计准则的有关规定，并基于以下所述重要会计政策、会计估计进行编制。

（二）持续经营

公司自报告期末起12个月无持续经营存在重大疑虑的问题。

三、重要会计政策及会计估计

（一）遵循企业会计准则的声明

本集团基于上述编制基础编制的财务报表符合财政部已颁布的最新企业会计准则及其应用指南、解释以及其他相关规定（统称“企业会计准则”）的要求，真实完整地反映了公司的财务状况、经营成果和现金流量等有关信息。

此外，本财务报告编制参照了证监会发布的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号——财务报告的一般规定》（2014年修订）以及《关于上市公司执行新企业会计准则有关事项的通知》（会计部函〔2018〕453号）的列报和披露要求。

（二）会计期间和经营周期

本集团的会计年度从公历1月1日至12月31日止。

（三）记账本位币

本集团采用人民币作为记账本位币。

（四）计量属性在本期发生变化的报表项目及其本期采用的计量属性

本集团采用的计量属性包括历史成本、重置成本、可变现净值、现值和公允价值。

（五）企业合并

1.同一控制下企业合并的会计处理方法

本集团在一次交易取得或通过多次交易分步实现同一控制下企业合并，企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方在最终控制方合并财务报表中的的账面价值计量。本集团取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

2.非同一控制下企业合并的会计处理方法

本集团在购买日对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；如果合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额，首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价值以及合并成本的计量进行复核，经复核后合并成本仍小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益。

通过多次交易分步实现非同一控制下企业合并，应按以下顺序处理：

（1）调整长期股权投资初始投资成本。购买日之前持有股权采用权益法核算的，按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益；购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益、其他所有者权益变动的，转为购买日所属当期收益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

（2）确认商誉（或计入当期损益的金额）。将第一步调整后长期股权投资初始投资成本与购买日应享有子公司可辨认净资产公允价值份额比较，前者大于后者，差额确认为商誉；前者小于后者，差额计入当期损益。

通过多次交易分步处置股权至丧失对子公司控制权的情形

（1）判断分步处置股权至丧失对子公司控制权过程中的各项交易是否属于“一揽子交易”的原则

处置对子公司股权投资的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明应将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理：

1）这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；2）这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；3）一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；4）一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。

（2）分步处置股权至丧失对子公司控制权过程中的各项交易属于“一揽子交易”的会计处理方法

处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，应当将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中应当确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

在合并财务报表中，对于剩余股权，应当按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原子公司自购买日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益。与原子公司股权投资相关的其他综合收益，应当在丧失控制权时转为当期投资收益。

（3）分步处置股权至丧失对子公司控制权过程中的各项交易不属于“一揽子交易”的会计处理方法处置对子公司的投资未丧失控制权的，合并财务报表中处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额计入资本公积（资本溢价或股本溢价），资本溢价不足冲减的，应当调整留存收益。

处置对子公司的投资丧失控制权的，在合并财务报表中，对于剩余股权，应当按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益，应当在丧失控制权时转为当期投资收益。

（六）合并财务报表的编制方法

合并财务报表以母公司及其子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，由本集团按照《企业会计准则第33号——合并财务报表》编制。

（七）合营安排分类及共同经营会计处理方法

1.合营安排的认定和分类

合营安排，是指一项由两个或两个以上的参与方共同控制的安排。合营安排具有下列特征：（1）各参与方均受到该安排的约束；（2）两个或两个以上的参与方对该安排实施共同控制。任何一个参与方都不能够单独控制该安排，对该安排具有共同控制的任何一个参与方均能够阻止其他参与方或参与方组合单独控制该安排。

共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。

合营安排分为共同经营和合营企业。共同经营，是指合营方享有该安排相关资产且承担该安排相关负债的合营安排。合营企业，是指合营方仅对该安排的净资产享有权利的合营安排。

2.合营安排的会计处理

共同经营参与方应当确认其与共同经营中利益份额相关的下列项目，并按照相关企业会计准则的规定进行会计处理：（1）确认单独所持有的资产，以及按其份额确认共同持有的资产；（2）确认单独所承担的负债，以及按其份额确认共同承担的负债；（3）确认出售其享有的共同经营产出份额所产生的收入；（4）按其份额确认共同经营因出售产出所产生的收入；

（5）确认单独所发生的费用，以及按其份额确认共同经营发生的费用。

合营企业参与方应当按照《企业会计准则第2号——长期股权投资》的规定对合营企业的投资进行会计处理。

（八）现金及现金等价物的确定标准

现金流量表的现金指企业库存现金及可以随时用于支付的存款。现金等价物指持有的期

限短（一般是指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

（九）外币业务和外币报表折算

1.外币业务折算

外币交易在初始确认时，采用交易发生日的即期汇率折算为人民币金额。资产负债表日，外币货币性项目采用资产负债表日即期汇率折算，因汇率不同而产生的汇兑差额，除与购建符合资本化条件资产有关的外币专门借款本金及利息的汇兑差额外，计入当期损益；以历史成本计量的外币非货币性项目仍采用交易发生日的即期汇率折算，不改变其人民币金额；以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，差额计入当期损益或其他综合收益。

2.外币财务报表折算

资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用交易发生日的即期汇率折算；利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日的即期汇率折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，确认为其他综合收益。

（十）金融工具

1.金融资产和金融负债的分类

金融资产在初始确认时划分为以下四类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产（包括交易性金融资产和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产）、持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产。

金融负债在初始确认时划分为以下两类：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债（包括交易性金融负债和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债）、其他金融负债。

2.金融资产和金融负债的确认依据、计量方法和终止确认条件

本集团成为金融工具合同的一方时，确认一项金融资产或金融负债。初始确认金融资产或金融负债时，按照公允价值计量；对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，相关交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融资产或金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。

本集团按照公允价值对金融资产进行后续计量，且不扣除将来处置该金融资产时可能发生的交易费用，但下列情况除外：（1）持有至到期投资以及贷款和应收款项采用实际利率法，按摊余成本计量；（2）在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，以及与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产，按照成本计量。

本集团采用实际利率法，按摊余成本对金融负债进行后续计量，但下列情况除外：（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，按照公允价值计量，且不扣除将来结清

金融负债时可能发生的交易费用；（2）与在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融负债，按照成本计量；（3）不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同，或没有指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益并将以低于市场利率贷款的贷款承诺，在初始确认后按照下列两项金额之中的较高者进行后续计量：（1）按照《企业会计准则第13号——或有事项》确定的金额；（2）初始确认金额扣除按照《企业会计准则第14号——收入》的原则确定的累积摊销额后的余额。金融资产或金融负债公允价值变动形成的利得或损失，除与套期保值有关外，按照如下方法处理：（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债公允价值变动形成的利得或损失，计入公允价值变动损益；在资产持有期间所取得的利息或现金股利，确认为投资收益；处置时，将实际收到的金额与初始入账金额之间的差额确认为投资收益，同时调整公允价值变动损益。（2）可供出售金融资产的公允价值变动计入其他综合收益；持有期间按实际利率法计算的利息，计入投资收益；可供出售权益工具投资的现金股利，于被投资单位宣告发放股利时计入投资收益；处置时，将实际收到的金额与账面价值扣除原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额之后的差额确认为投资收益。当收取某项金融资产现金流量的合同权利已终止或该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬已转移时，终止确认该金融资产；当金融负债的现时义务全部或部分解除时，相应终止确认该金融负债或其一部分。

3.金融资产转移的确认依据和计量方法

本集团已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给了转入方的，终止确认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，继续确认所转移的金融资产，并将收到的对价确认为一项金融负债。本集团既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，分别下列情况处理：（1）放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产；（2）未放弃对该金融资产控制的，按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：（1）所转移金融资产的账面价值；（2）因转移而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和。金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和未终止确认部分之间，按照各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：（1）终止确认部分的账面价值；（2）终止确认部分的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额之和。

4.主要金融资产和金融负债的公允价值确定方法

存在活跃市场的金融资产或金融负债，以活跃市场的报价确定其公允价值；不存在活跃市场的金融资产或金融负债，采用估值技术（包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等）确定其公允价值；初始取得或源生的金融资产或承担的金融负债，以

市场交易价格作为确定其公允价值的基础。

5.金融资产的减值测试和减值准备计提方法

资产负债表日对以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产以外的金融资产的账面价值进行检查，如有客观证据表明该金融资产发生减值的，计提减值准备。对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试；对单项金额不重大的金融资产，可以单独进行减值测试，或包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试；单独测试未发生减值的金融资产（包括单项金额重大和不重大的金融资产），包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中再进行减值测试。

按摊余成本计量的金融资产，期末有客观证据表明其发生了减值的，根据其账面价值与预计未来现金流量现值之间的差额确认减值损失。在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资，或与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生金融资产发生减值时，将该权益工具投资或衍生金融资产的账面价值，与按照类似金融资产当时市场收益率对未来现金流量折现确定的现值之间的差额，确认为减值损失。

可供出售金融资产的公允价值发生较大幅度下降，或在综合考虑各种相关因素后，预期这种下降趋势属于非暂时性的，确认其减值损失，并将原直接计入其他综合收益的公允价值累计损失一并转出计入减值损失。

6.本期将尚未到期的持有至到期投资重分类为可供出售金融资产，持有意图或能力发生改变的依据：

（十一）应收款项

1.单项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项

单项金额重大的判断依据或金额标准	一般以“金额100万元以上（含）或占应收款项账面余额10%以上的款项”等为标准。
单项金额重大并单项计提坏账准备的计提方法	单独进行减值测试，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额计提坏账准备。

2.按组合计提坏账准备的应收款项

（1）确定组合的依据及坏账准备的计提方法：账龄分析法。

（2）账龄分析法

账龄	应收账款计提比例（%）	其他应收款计提比例（%）
1年以内（含1年，以下同）	5	5
1-2年	10	10
2-3年	20	20
3-4年	30	30
4-5年	50	50
5年以上	100	100

3.单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的应收款项

单项计提坏账准备的理由	应收款项的未来现金流量现值与以账龄为信用风险特征的应收款项组合的未来现金流量现值存在显著差异
坏账准备的计提方法	单独进行减值测试，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额计提坏账准备

对应收票据、预付款项、应收利息、长期应收款等其他应收款项，根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额计提坏账准备。

（十二）存货

1.存货的分类

存货包括在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程中的在产品、在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等。

2.发出存货的计价方法

发出存货采用月末一次加权平均法。

3.存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法

资产负债表日，存货采用成本与可变现净值孰低计量，按照单个存货/存货类别成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。直接用于出售的存货，在正常生产经营过程中以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常生产经营过程中以所生产的产成品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值；资产负债表日，同一项存货中一部分有合同价格约定、其他部分不存在合同价格的，分别确定其可变现净值，并与其对应的成本进行比较，分别确定存货跌价准备的计提或转回的金额。

4.存货的盘存制度

存货的盘存制度为永续盘存制

5.低值易耗品和包装物的摊销方法

（1）低值易耗品

按照一次转销法进行摊销。

（2）包装物

按照一次转销法进行摊销。

（十三）持有待售资产

本集团将同时满足下列条件的企业组成部分（或非流动资产）划分为持有待售：（1）根据类似交易中出售此类资产或处置组的惯例，在当前状况下即可立即出售；（2）出售极可能发生，已经就一项出售计划作出决议且获得确定的购买承诺（确定的购买承诺，是指企业与其他方签订的具有法律约束力的购买协议，该协议包含交易价格、时间和足够严厉的违约惩

罚等重要条款，使协议出现重大调整或者撤销的可能性极小。预计出售将在一年内完成。已经获得按照有关规定需得到相关权力机构或者监管部门的批准。本集团将持有待售的预计净残值调整为反映其公允价值减去出售费用后的净额（但不得超过该项持有待售的原账面价值），原账面价值高于调整后预计净残值的差额，作为资产减值损失计入当期损益，同时计提持有待售资产减值准备。对于持有待售的处置组确认的资产减值损失金额，应当先抵减处置组中商誉的账面价值，再根据处置组中适用本准则计量规定的各项非流动资产账面价值所占比重，按比例抵减其账面价值。后续资产负债表日持有待售的非流动资产公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记的金额应当予以恢复，并在划分为持有待售类别后确认的资产减值损失金额内转回，转回金额计入当期损益。划分为持有待售类别前确认的资产减值损失不得转回。后续资产负债表日持有待售的处置组公允价值减去出售费用后的净额增加的，以前减记的金额应当予以恢复，并在划分为持有待售类别后适用本准则计量规定的非流动资产确认的资产减值损失金额内转回，转回金额计入当期损益。已抵减的商誉账面价值，以及适用本准则计量规定的非流动资产在划分为持有待售类别前确认的资产减值损失不得转回。持有待售的处置组确认的资产减值损失后续转回金额， 应当根据处置组中除商誉外适用本准则计量规定的各项非流动资产账面价值所占比重，按比例增加其账面价值。企业因出售对子公司的投资等原因导致其丧失对子公司控制权的，无论出售后企业是否保留部分权益性投资，应当在拟出售的对子公司投资满足持有待售类别划分条件时，在母公司个别财务报表中将对子公司投资整体划分为持有待售类别，在合并财务报表中将子公司所有资产和负债划分为持有待售类别。

（十四）长期股权投资

1.投资成本的确定

（1）同一控制下的企业合并形成的，合并方以支付现金、转让非现金资产、承担债务或发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为其初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的合并对价的账面价值或发行股份的面值总额之间的差额调整资本公积(资本溢价或股本溢价)；资本公积不足冲减的，调整留存收益。

分步实现同一控制下企业合并的，应当以持股比例计算的合并日应享有被合并方账面所有者权益份额作为该项投资的初始投资成本。初始投资成本与其原长期股权投资账面价值加上合并日取得进一步股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积（资本溢价或股本溢价），资本公积不足冲减的，冲减留存收益。

（2）非同一控制下的企业合并形成的，在购买日按照支付的合并对价的公允价值作为其初始投资成本。

（3）除企业合并形成以外的：以支付现金取得的，按照实际支付的购买价款作为其初始投资成本；以发行权益性证券取得的，按照发行权益性证券的公允价值作为其初始投资成

本；投资者投入的，按照投资合同或协议约定的价值作为其初始投资成本（合同或协议约定价值不公允的除外）。

2.后续计量及损益确认方法

本集团能够对被投资单位实施控制的长期股权投资,在本集团个别财务报表中采用成本法核算；对具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。

采用成本法时,长期股权投资按初始投资成本计价,除取得投资时实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润外,按享有被投资单位宣告分派的现金股利或利润,确认为当期投资收益,并同时根据有关资产减值政策考虑长期投资是否减值。

采用权益法时,长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的,归入长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的,其差额计入当期损益,同时调整长期股权投资的成本。

采用权益法时,取得长期股权投资后,按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益的份额,确认投资损益并调整长期股权投资的账面价值。在确认应享有被投资单位净损益的份额时,以取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价值为基础,按照本集团的会计政策及会计期间,并抵销与联营企业及合营企业之间发生的内部交易损益按照持股比例计算归属于投资企业的部分(但内部交易损失属于资产减值损失的,应全额确认)，对被投资单位的净利润进行调整后确认。按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应分得的部分,相应减少长期股权投资的账面价值。本集团确认被投资单位发生的净亏损,以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益减记至零为限,本集团负有承担额外损失义务的除外。对于被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动,调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益。

3.确定对被投资单位具有控制、重大影响的依据

控制，是指拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响回报金额；重大影响，是指投资方对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。

4.长期股权投资的处置

（1）部分处置对子公司的长期股权投资，但不丧失控制权的情形

部分处置对子公司的长期股权投资，但不丧失控制权时，应当将处置价款与处置投资对应的账面价值的差额确认为当期投资收益。

（2）部分处置股权投资或其他原因丧失了对子公司控制权的情形

部分处置股权投资或其他原因丧失了对子公司控制权的，对于处置的股权，应结转与所售股权相对应的长期股权投资的账面价值，出售所得价款与处置长期股权投资账面价值之间差额，确认为投资收益（损失）；同时，对于剩余股权，应当按其账面价值确认为长期股权

投资或其它相关金融资产。处置后的剩余股权能够对子公司实施共同控制或重大影响的，应按有关成本法转为权益法的相关规定进行会计处理。

5.减值测试方法及减值准备计提方法

对子公司、联营企业及合营企业的投资，在资产负债表日有客观证据表明其发生减值的，按照账面价值与可收回金额的差额计提相应的减值准备。

（十五）投资性房地产

1.投资性房地产包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权和已出租的建筑物。

2.投资性房地产按照成本进行初始计量，采用成本模式进行后续计量，并采用与固定资产和无形资产相同的方法计提折旧或进行摊销。资产负债表日，有迹象表明投资性房地产发生减值的，按照账面价值与可收回金额的差额计提相应的减值准备。

（十六）固定资产

1.固定资产确认条件、计价和折旧方法

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用年限超过一个会计年度的有形资产。

固定资产以取得时的实际成本入账，并从其达到预定可使用状态的次月起采用年限平均法计提折旧。

2.各类固定资产的折旧方法

类别	折旧方法	折旧年限（年）	净残值率（%）	年折旧率（%）
房屋及建筑物	年限平均法	10-40	5	9.50-2.38
机器设备	年限平均法	3-10	5	9.5-31.67
电子设备	年限平均法	3-5	5	19-31.67
运输工具	年限平均法	5	5	19
其他设备	年限平均法	3-5	5	19-31.67

3.固定资产的减值测试方法、减值准备计提方法

资产负债表日，有迹象表明固定资产发生减值的，按照账面价值与可收回金额的差额计提相应的减值准备。

（十七）在建工程

1.在建工程达到预定可使用状态时，按工程实际成本转入固定资产。已达到预定可使用状态但尚未办理竣工决算的，先按估计价值转入固定资产，待办理竣工决算后再按实际成本调整原暂估价值，但不再调整原已计提的折旧。

2.资产负债表日，有迹象表明在建工程发生减值的，按照账面价值与可收回金额的差额计提相应的减值准备。

（十八）借款费用

1.借款费用资本化的确认原则

本集团发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时确认为费用，计入当期损益。

2.借款费用资本化期间

（1）当借款费用同时满足下列条件时，开始资本化：1）资产支出已经发生；2）借款费用已经发生；3）为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。

（2）若符合资本化条件的资产在购建或者生产过程中发生非正常中断，并且中断时间连续超过3个月，暂停借款费用的资本化；中断期间发生的借款费用确认为当期费用，直至资产的购建或者生产活动重新开始。

（3）当所购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或可销售状态时，借款费用停止资本化。

3.借款费用资本化金额

为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用（包括按照实际利率法确定的折价或溢价的摊销），减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额，确定应予资本化的利息金额；为购建或者生产符合资本化条件的资产占用了一般借款的，根据累计资产支出超过专门借款的资产支出加权平均数乘以占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。

（十九）无形资产

1.无形资产包括土地使用权、软件、商标权、专利权及非专利技术等，按成本进行初始计量。

2.使用寿命有限的无形资产，在使用寿命内按照与该项无形资产有关的经济利益的预期实现方式系统合理地摊销，无法可靠确定预期实现方式的，采用直线法摊销。具体年限如下：

项目	摊销年限（年）
土地使用权	证载年限
专利技术	证载年限
非专利权技术	10
商标权	10
财务、办公等软件	5

3.使用寿命确定的无形资产，在资产负债表日有迹象表明发生减值的，按照账面价值与可收回金额的差额计提相应的减值准备；使用寿命不确定的无形资产和尚未达到可使用状态的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年均进行减值测试。

4.内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件的，确认为无形资产：（1）完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；（2）具有完成该无形资产并使用或出售的意图；（3）无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能证明其有用性；（4）有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；（5）归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。

（二十）长期资产减值

企业应当在资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象。

因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都应当进行减值测试。

存在下列迹象的，表明资产可能发生了减值：

（1）资产的市价当期大幅度下跌，其跌幅明显高于因时间的推移或者正常使用而预计的下跌；（2）企业经营所处的经济、技术或者法律等环境以及资产所处的市场在当期或者将在近期发生重大变化，从而对企业产生不利影响；（3）市场利率或者其他市场投资报酬率在当期已经提高，从而影响企业计算资产预计未来现金流量现值的折现率， 导致资产可收回金额大幅度降低；（4）有证据表明资产已经陈旧过时或者其实体已经损坏；（5）资产已经或者将被闲置、终止使用或者计划提前处置；（6）企业内部报告的证据表明资产的经济绩效已经低于或者将低于预期，如资产所创造的净现金流量或者实现的营业利润（或者亏损）远远低于（或者高于）预计金额等；（7）其他表明资产可能已经发生减值的迹象。

资产存在减值迹象的，应当估计其可收回金额。

可收回金额应当根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。

处置费用包括与资产处置有关的法律费用、相关税费、搬运费以及为使资产达到可销售状态所发生的直接费用等。

资产预计未来现金流量的现值，应当按照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量，选择恰当的折现率对其进行折现后的金额加以确定。预计资产未来现金流量的现值，应当综合考虑资产的预计未来现金流量、使用寿命和折现率等因素。

可收回金额的计量结果表明，资产的可收回金额低于其账面价值的，应当将资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。

（二十一）长期待摊费用

费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。

（二十二）职工薪酬

职工薪酬,是指本公司为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予的除股份支付以外各种形式的报酬或补偿。职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工福利。本公司提供给职工配偶、子女、受赡养人、已故员工遗属及其他受益人等的福利，也属于职工薪酬。

1.短期薪酬

本公司在职工提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。其中，非货币性福利按照公允价值计量。

2.辞退福利

本公司在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系、或者为鼓励职工自愿接受裁减而提出给予补偿，在本公司不能单方面撤回解除劳动关系计划或裁减建议时和确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时两者孰早日，确认因解除与职工的劳动关系给予补偿而产生的负债，同时计入当期损益。

3.设定提存计划

本公司职工参加了由当地劳动和社会保障部门组织实施的社会基本养老保险。本公司以当地规定的社会基本养老保险缴纳基数和比例，按月向当地社会基本养老保险经办机构缴纳养老保险费。职工退休后，当地劳动及社会保障部门有责任向已退休员工支付社会基本养老金。本公司在职工提供服务的会计期间，将根据上述社保规定计算应缴纳的金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

（二十三）预计负债

1.因对外提供担保、诉讼事项、产品质量保证、亏损合同等或有事项形成的义务成为本集团承担的现时义务，履行该义务很可能导致经济利益流出本集团，且该义务的金额能够可靠的计量时，本集团将该项义务确认为预计负债。

2.本集团按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数对预计负债进行初始计量，并在资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。

（二十四）股份支付

1.股份支付的种类

包括以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。

2.权益工具公允价值的确定方法

（1）存在活跃市场的，按照活跃市场中的报价确定。

（2）不存在活跃市场的，采用估值技术确定，包括参考熟悉情况并自愿交易的各方最近进行的市场交易中使用的价格、参照实质上相同的其他金融工具的当前公允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。

3.确认可行权权益工具最佳估计的依据

根据最新取得的可行权职工数变动等后续信息进行估计。

4.实施、修改、终止股份支付计划的相关会计处理

（1）以权益结算的股份支付

授予后立即可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在授予日按照权益工具的公允价值计入相关成本或费用，相应调整资本公积。完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用，相应调整资本公积。

换取其他方服务的权益结算的股份支付，如果其他方服务的公允价值能够可靠计量的，按照其他方服务在取得日的公允价值计量；如果其他方服务的公允价值不能可靠计量，但权益工具的公允价值能够可靠计量的，按照权益工具在服务取得日的公允价值计量，计入相关成本或费用，相应增加所有者权益。

（2）以现金结算的股份支付

授予后立即可行权的换取职工服务的以现金结算的股份支付，在授予日按本集团承担负债的公允价值计入相关成本或费用，相应增加负债。完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的换取职工服务的以现金结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权情况的最佳估计为基础，按本集团承担负债的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用和相应的负债。

（3）修改、终止股份支付计划

如果修改增加了所授予的权益工具的公允价值，本集团按照权益工具公允价值的增加相应地确认取得服务的增加；如果修改增加了所授予的权益工具的数量，本集团将增加的权益工具的公允价值相应地确认为取得服务的增加；如果本集团按照有利于职工的方式修改可行权条件，公司在处理可行权条件时，考虑修改后的可行权条件。

如果修改减少了授予的权益工具的公允价值，本集团继续以权益工具在授予日的公允价值为基础，确认取得服务的金额，而不考虑权益工具公允价值的减少；如果修改减少了授予的权益工具的数量，本集团将减少部分作为已授予的权益工具的取消来进行处理；如果以不利于职工的方式修改了可行权条件，在处理可行权条件时，不考虑修改后的可行权条件。

如果本集团在等待期内取消了所授予的权益工具或结算了所授予的权益工具（因未满足可行权条件而被取消的除外），则将取消或结算作为加速可行权处理，立即确认原本在剩余等待期内确认的金额。

（二十五）收入

1.销售商品

销售商品收入在同时满足下列条件时予以确认：（1）将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方；（2）不再保留通常与所有权相联系的继续管理权，也不再对已售出的商品实施有效控制；（3）收入的金额能够可靠地计量；（4）相关的经济利益很可能流入；（5）相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量。

2.提供劳务

提供劳务交易的结果在资产负债表日能够可靠估计的（同时满足收入的金额能够可靠地计量、相关经济利益很可能流入、交易的完工进度能够可靠地确定、交易中已发生和将发生的成本能够可靠地计量），采用完工百分比法确认提供劳务的收入，并按已经发生的成本占估计总成本的比例确定提供劳务交易的完工进度。提供劳务交易的结果在资产负债表日不能够可靠估计的，若已经发生的劳务成本预计能够得到补偿，按已经发生的劳务成本金额确认提供劳务收入，并按相同金额结转劳务成本；若已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿，将已经发生的劳务成本计入当期损益，不确认劳务收入。

3.让渡资产使用权

让渡资产使用权在同时满足相关的经济利益很可能流入、收入金额能够可靠计量时，确认让渡资产使用权的收入。利息收入按照他人使用本公司货币资金的时间和实际利率计算确定；使用费收入按有关合同或协议约定的收费时间和方法计算确定。

（二十六）政府补助

政府补助，是指本公司从政府无偿取得货币性资产或非货币性资产，但不包括政府作为所有者投入的资本。政府补助分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。

1.区分与资产相关政府补助和与收益相关政府补助的具体标准

与资产相关的政府补助，是指本公司取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助；与收益相关的政府补助，是指除与资产相关的政府补助之外的政府补助。

2.与政府补助相关的递延收益的摊销方法以及摊销期限的确认方法

本公司收到的与资产相关的政府补助，在收到时确认为递延收益，并在相关资产使用寿命内平均分配，计入当期损益。但是，按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。

本公司收到的与收益相关的政府补助，如果用于补偿本公司以后期间的相关费用或损失，则确认为递延收益，并在确认相关费用的期间，计入当期损益；如果用于补偿本公司已发生的相关费用或损失的，直接计入当期损益。

本公司已确认的政府补助需要返还的，如果存在相关递延收益，则冲减相关递延收益账面余额，超出部分计入当期损益；不存在相关递延收益时，直接将返还的金额计入当期损益。

3.政府补助的确认时点

只有在能够满足政府补助所附条件以及能够收到时，本公司才确认政府补助。本公司收到的货币性政府补助，按照收到或应收的金额计量；收到的非货币性政府补助，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额计量。

（二十七）递延所得税资产和递延所得税负债

1.根据资产、负债的账面价值与其计税基础之间的差额（未作为资产和负债确认的项目按照税法规定可以确定其计税基础的，该计税基础与其账面数之间的差额），按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计算确认递延所得税资产或递延所得税负债。

2.确认递延所得税资产以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前会计期间未确认的递延所得税资产。

3.资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。

4.本公司当期所得税和递延所得税作为所得税费用或收益计入当期损益，但不包括下列情况产生的所得税：（1）企业合并；（2）直接在所有者权益中确认的交易或者事项。

（二十八）租赁

1.经营租赁

本公司为承租人时，在租赁期内各个期间按照直线法将租金计入相关资产成本或确认为当期损益，发生的初始直接费用，直接计入当期损益。或有租金在实际发生时计入当期损益。

本公司为出租人时，在租赁期内各个期间按照直线法将租金确认为当期损益，发生的初始直接费用，除金额较大的予以资本化并分期计入损益外，均直接计入当期损益。或有租金在实际发生时计入当期损益。

2.融资租赁

本公司为承租人时，在租赁期开始日，本公司以租赁开始日租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值中两者较低者作为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额为未确认融资费用，发生的初始直接费用，计入租赁资产价值。在租赁期各个期间，采用实际利率法计算确认当期的融资费用。

本公司为出租人时，在租赁期开始日，本公司以租赁开始日最低租赁收款额与初始直接费用之和作为应收融资租赁款的入账价值，同时记录未担保余值；将最低租赁收款额、初始直接费用及未担保余值之和与其现值之和的差额确认为未实现融资收益。在租赁期各个期间，采用实际利率法计算确认当期的融资收入。

四、税项

（一）主要税种及税率

税 种	计 税 依 据	税 率
增值税	销售货物或提供应税劳务	17%、16%、10%、5%
房产税	从价计征的，按房产原值一次减除30%后余值的1.2%计缴；从租计征的，按租金收入的12%计缴	1.2%、12%
城市维护建设税	应缴流转税税额	7%
教育费附加	应缴流转税税额	3%
地方教育费附加	应缴流转税税额	2%
企业所得税	应纳税所得额	20%、15%、25%

存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明

纳税主体名称	所得税税率
昆明理工恒达科技股份有限公司	15%
晋宁理工恒达科技有限公司	15%
湖南昆工恒源新材料科技有限公司	20%
昆明理工恒达塑料制品有限公司	20%
云南理工恒达商贸有限公司	20%

（二）重要税收优惠政策及其依据

昆明理工恒达科技股份有限公司于2009年首次取得高新技术企业资格证书，2018年复审通过，自2018年起，有效期

年内按15%的税率缴纳企业所得税。

晋宁理工恒达科技有限公司享受西部大开发所得税优惠政策，减按15%的税率征收企业所得税。

湖南昆工恒源新材料科技有限公司、昆明理工恒达塑料制品有限公司、云南理工恒达商贸有限公司属于小型微利企业，其所得减按

％计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。

五、会计政策变更的说明

1.会计政策的变更

本公司自2018年1月1日采用财政部《关于修订印发2018年度一般企业财务报表格式的通知》（财会〔2018〕15号）相关规定。会计政策变更导致影响如下：

会计政策变更的内容和原因	受影响的报表项目名称和金额
（1）将应收账款与应收票据合并为“应收票据及应收账款”列示	资产负债表应收票据及应收账款本期列示金额115,227,908.31元，上期列示金额72,460,039.11元。
（2）将应收利息、应收股利、其他应收款合并为“其他应收款”列示	无影响

（3）将固定资产清理、固定资产合并为“固定资产”列示	无影响
（4）将在建工程、工程物资合并为“在建工程”列示	无影响
（5）将应付票据、应付账款合并在“应付票据及应付账款”列示	无影响
（6）将应付利息、应付股利、其他应付款合并在“其他应付款”中列示	资产负债表其他应付款本期列示金额996,712.75元，上期列示金额1,160,589.77元。
（7）将专项应付款、长期应付款合并在“长期应付款”中列示	无影响
（8）财务费用项目下新增利息收入、利息费用项目	2018年度利息费用列示金额4,165,128.58元、利息收入列示金额18,164.17元，2017年度利息费用列示金额3,532,182.73元、利息收入列示金额60,609.55元。
（9）新增研发费用报表科目，研发费用不再在管理费用科目核算	2018年度增加利润表研发费用8,172,177.95元、减少管理费用8,172,177.95元，2017年度增加利润表研发费用12,143,813.57元、减少管理费用12,143,813.57元。

六、合并财务报表主要项目注释

说明：期初指2017年

月

日，期末指2018年

月

日，上期指2017年度，本期指2018年度。

（一）货币资金

1.分类列示

项目	期末余额	期初余额
现金	32,683.76	99,204.79
银行存款	1,770,069.33	20,245,788.71
其他货币资金	1,143,207.58	1,724,319.06
合计	2,945,960.67	22,069,312.56
其中：存放在境外的款项总额

2.期末存在抵押、质押、冻结等对使用有限制款项621,918.34元，为保函保证金。

（二）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

项目	期末余额	期初余额
交易性金融资产	-	651,798.00
其中:权益工具投资	-	651,798.00
合计	-	651,798.00

（三）应收票据及应收账款

1.总表情况

（

）分类列示

项目	期末余额	期初余额
应收票据	15,010,538.13	12,425,510.00
应收账款	112,910,156.18	64,411,689.11
合计	127,920,694.31	76,837,199.11

2.应收票据

（

）应收票据分类列示

项目	期末余额	期初余额
银行承兑汇票	7,965,763.60	12,425,510.00
商业承兑汇票	7,044,774.53	-
合计	15,010,538.13	12,425,510.00

（

）期末已背书或贴现且在资产负债表日但尚未到期的应收票据

项目	期末终止确认金额	期末未终止确认金额	备注
银行承兑汇票	14,069,164.00	-
商业承兑汇票	5,000,000.00	-
合计	19,069,164.00	-

3.应收账款

（

）应收账款分类披露

类别	期末余额
	账面余额		坏账准备		账面价值
	金额	比例（%）	金额	计提比例（%）
单项金额重大并单独计提坏账准备的应收账款	-	-	-	-	-
按信用风险特征组合计提坏账准备的应收账款	119,748,231.21	100.00	6,838,075.03	5.71	112,910,156.18
1.账龄分析法组合	119,748,231.21	100.00	6,838,075.03	5.71	112,910,156.18
单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收账款	-	-	-	-	-
合计	119,748,231.21	100.00	6,838,075.03	5.71	112,910,156.18

续上表：

类别

期初余额

	账面余额		坏账准备		账面价值
	金额	比例（%）	金额	计提比例（%）
单项金额重大并单独计提坏账准备的应收账款	-	-	-	-	-
按信用风险特征组合计提坏账准备的应收账款	68,456,781.23	100.00	4,045,092.12	5.91	64,411,689.11
1.账龄分析法组合	68,456,781.23	100.00	4,045,092.12	5.91	64,411,689.11
单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收账款	-	-	-	-	-
合计	68,456,781.23	100.00	4,045,092.12	5.91	64,411,689.11

组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款

账龄	期末余额
	应收账款	坏账准备	计提比例（%）
1年以内（含1年）	110,019,756.91	5,500,987.86	5.00
1-2年（含2年）	8,560,740.37	856,074.04	10.00
2-3年（含3年）	425,734.28	85,146.86	20.00
3-4年（含4年）	241,948.40	72,584.52	30.00
4-5年（含5年）	353,539.00	176,769.50	50.00
5年以上	146,512.25	146,512.25	100.00
合计	119,748,231.21	6,838,075.03

（

）本期计提、收回或转回的坏账准备情况

项目	本期发生额
本期计提应收账款坏账准备	2,792,982.91
本期收回或转回的应收账款坏账准备	-

（

）按欠款方归集的期末应收账款金额前五名情况

单位名称	款项性质	期末余额	账龄	占应收账款	坏账准备期末余额
				总额的比例（%）
湖南株冶有色金属有限公司	货款	32,663,230.97	1年内	27.28	1,633,161.55
紫金矿业物流有限公司	货款	20,240,000.00	1年内	16.90	1,012,000.00
湖南轩华锌业有限公司	货款	10,156,680.00	1年内	8.48	507,834.00
云南金鼎锌业有限公司	货款	7,450,870.00	1年内	6.22	372,543.50
高斯贝尔数码科技股份有限公司	货款	7,187,419.10	1年内	6.00	359,370.96
合计		77,698,200.07		64.88	3,884,910.01

（四）预付款项

1.预付款项按账龄列示

账龄	期末余额		期初余额
	余额	比例（%）	余额	比例（%）
1年以内（含1年）	10,475,321.87	95.81	4,927,112.70	94.73
1-2年（含2年）	303,649.65	2.78	125,641.15	2.41
2-3年（含3年）	37,257.18	0.34	122,925.95	2.36
3年以上	117,132.95	1.07	25,800.00	0.50
合计	10,933,361.65	100.00	5,201,479.80	100.00

2.按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况

单位名称	与本公司关系	金额	账龄	未结算原因	占预付账款总额的比例（%）
云南腾俊供应链管理有限公司	非关联方	2,171,051.09	1年内	未到结算期	19.84
上海九石金属材料有限公司	非关联方	1,004,386.14	1年内	未到结算期	9.18
云南骏业投资有限公司	非关联方	800,000.00	1年内	未到结算期	7.31
云南新铜人实业有限公司	非关联方	800,000.00	1年内	未到结算期	7.31
长沙忠嘉塑料科技有限公司	非关联方	676,153.86	1年内	未到结算期	6.18
合计		5,451,591.09			49.82

（五）其他应收款

1.总表情况

（

）分类列示

项目	期末余额	期初余额
应收利息	-	-
应收股利	-	-
其他应收款	14,408,522.03	7,110,371.74
合计	14,408,522.03	7,110,371.74

2.其他应收款

（

）其他应收款分类披露

类别	期末余额
	账面余额		坏账准备		账面价值
	金额	比例（%）	金额	计提比例（%）
单项金额重大并单独计提坏账准备的其他应收款	-	-	-	-	-
按信用风险特征组合计提坏账准备的其他应收款	15,396,159.96	100.00	987,637.93	6.41	14,408,522.03
1.账龄分析法组合	15,396,159.96	100.00	987,637.93	6.41	14,408,522.03
单项金额不重大但单独计提坏账准备的其他应收款	-	-	-	-	-
合计	15,396,159.96	100.00	987,637.93	6.41	14,408,522.03

续上表：

类别	期初余额
	账面余额		坏账准备		账面价值
	金额	比例（%）	金额	计提比例（%）
单项金额重大并单独计提坏账准备的其他应收款	-	-	-	-	-
按信用风险特征组合计提坏账准备的其他应收款	7,596,716.57	100.00	486,344.83	6.40	7,110,371.74
1.账龄分析法组合	7,596,716.57	100.00	486,344.83	6.40	7,110,371.74
单项金额不重大但单独计提坏账准备的其他应收款	-	-	-	-	-
合计	7,596,716.57	100.00	486,344.83	6.40	7,110,371.74

（

）组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款

账龄	期末余额
	其他应收款	坏账准备	计提比例（%）
1年以内（含1年）	13,571,221.09	678,561.06	5.00
1-2年（含2年）	699,289.01	69,928.90	10.00
2-3年（含3年）	1,086,269.86	217,253.97	20.00
3-4年（含4年）	24,980.00	7,494.00	30.00
4-5年（含5年）	-	-
5年以上	14,400.00	14,400.00	100.00
合计	15,396,159.96	987,637.93

（3）按款项性质分类情况

款项性质	期末账面余额	期初账面余额
保证金	15,313,754.55	6,226,755.00
备用金	11,581.06	401,409.52
往来款	27,812.50	954,037.05
押金	14,000.00	14,515.00
员工社保	29,011.85	-
合计	15,396,159.96	7,596,716.57

（4）本期计提、收回或转回的坏账准备情况

项目	本期发生额
本期计提其他应收款坏账准备	501,293.10
本期收回或转回的其他应收款坏账准备	-

（5）按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况

单位名称	款项性质	期末余额	账龄	占其他应收款 总额的比例（%）	坏账准备期末余额
湖南株冶有色金属有限公司	履约保证金	9,742,620.73	1年内	63.28	487,131.04
西部矿业股份有限公司锌业分公司	履约保证金	3,067,500.00	1年内、2-3年	19.92	310,095.00
紫金矿业物流有限公司	履约保证金	1,000,000.00	1年内	6.50	50,000.00
安徽铜冠有色金属（池州）有限责任公司	履约保证金	267,755.00	1-2年	1.74	26,775.50
浙江华友进出口有限公司	履约保证金	260,000.00	1年内	1.69	13,000.00
合计		14,337,875.73		93.13	887,001.54

（六）存货

1.分类列示

项目	期末余额			期初余额
	账面	跌价	账面	账面	跌价	账面
	余额	准备	价值	余额	准备	价值
原材料	12,406,824.64	-	12,406,824.64	17,811,981.33	-	17,811,981.33
在产品	3,497,989.89	-	3,497,989.89	1,442,069.49	-	1,442,069.49
库存商品	9,009,975.89	-	9,490,943.35	5,014,120.34	6,994.92	5,007,125.42
周转材料	687,632.37	-	687,632.37	494,177.78	-	494,177.78
委托加工物资	1,219,249.63	-	1,219,249.63	-	-	-
发出商品	4,691,322.88	-	4,691,322.88	7,669,904.22	54,358.52	7,615,545.70
合计	31,512,995.30	-	31,993,962.76	32,432,253.16	61,353.44	32,370,899.72

2.存货跌价准备

项目	期初余额	本期增加金额		本期减少金额		期末余额
		计提	其他	转回或转销	其他
库存商品	6,994.92	-	-	6,994.92	-	-
发出商品	54,358.52	-	-	54,358.52	-	-
合计	61,353.44	-	-	61,353.44	-	-

（七）其他流动资产

项目	期末余额	期初余额
预缴企业所得税	135,724.15	-
增值税留抵税额	-	54,872.51
待抵扣进项税	275.01	8,075.02
待认证进项税	3,586.20	-
预缴个人所得税	2,076.82	-
合计	141,662.18	62,947.53

（八）长期股权投资

被投资单位名称	期初余额	本期增减变动
		追加投资	减少投资
刚果（金）理工恒达电极材料制造简化股份有限公司	8,631,606.51	-	-
合计	8,631,606.51	-	-

接上表：

本期增减变动
权益法下确认的投资损益	其他综合收益调整	其他权益变动	宣告发放现金 红利或利润
1,041,649.10	499,757.62	-	-
1,041,649.10	499,757.62	-	-

接上表：

本期增减变动		期末余额	减值准备期末余额
本期计提减值准备	其他
-	-	10,173,013.23	-
-	-	10,173,013.23	-

（九）固定资产

1.总表情况

（1）分类列示

项目	期末余额	期初余额
固定资产	84,497,193.86	85,175,878.56
固定资产清理	-	-
合计	84, 497,193.86	85,175,878.56

2.固定资产

（1）固定资产情况

项目	房屋及建筑物	机器设备	运输工具	办公设备	其他设备	合计
一、账面原值
1.期初余额	81,761,518.81	16,784,790.74	2,441,950.67	378,869.48	551,372.98	101,918,502.68
2.本期增加金额	-	3,358,920.31	94,017.09	42,368.24	24,199.38	3,519,505.02
（1）购置	-	2,048,168.50	94,017.09	42,368.24	24,199.38	2,042,737.21
（2）在建工程转入	-	1,310,751.81	-	-	-	1,310,751.81
3.本期减少金额	-	284,768.88	149,359.07	-	-	434,127.95
（1）处置或报废	-	284,768.88	149,359.07	-	-	434,127.95
4.期末余额	81,761,518.81	19,858,942.17	2,386,608.69	421,237.72	575,572.36	105,003,879.75

二、累计折旧	-	-	-	-	-	-
1.期初余额	10,780,756.50	4,043,268.81	1,494,719.43	236,091.96	187,787.42	16,672,027.84
2.本期增加金额	1,836,879.39	1,852,911.97	180,763.07	47,282.38	84,464.29	3,833,264.54
（1）计提	1,836,879.39	1,852,911.97	180,763.07	47,282.38	84,464.29	3,833,264.54
3.本期减少金额	-	128,014.85	110,224.48	-	-	238,239.33
（1）处置或报废	-	128,014.85	110,224.48	-	-	238,239.33
4.期末余额	12,617,635.89	5,768,165.93	1,565,258.02	283,374.34	272,251.71	20,267,053.05
三、减值准备	-	-	-	-	-	-
1.期初余额	-	-	-	-	-	-
2.本期增加金额	-	-	-	-	-	-
（1）计提	-	-	-	-	-	-
3.本期减少金额	-	-	-	-	-	-
（1）处置或报废	-	-	-	-	-	-
4.期末余额	-	-	-	-	-	-
四、账面价值	-	-	-	-	-	-
1.期末账面价值	69,143,882.92	14,090,776.24	821,350.67	137,863.38	303,320.65	84,497,193.86
2.期初账面价值	70,980,762.31	12,741,521.93	947,231.24	142,777.52	363,585.56	85,175,878.56

（2）通过经营租赁租出的固定资产情况

固定资产类别	期末账面价值
房屋、建筑物	8,970,420.69

（3）未办妥产权证书的固定资产情况

项目	账面价值	未办妥产权证书原因
房屋建筑物	55,687,380.07	2018年9月园区才取得土地证，房屋产权证尚在办理中

（十）在建工程

1.总表情况

（1）分类列示

项目	期末余额	期初余额
在建工程	34,205.20	989,616.09
工程物资	-	-
合计	34,205.20	989,616.09

2.在建工程

（1）在建工程情况

项目	期末余额			期初余额
	账面余额	减值准备	账面价值	账面余额	减值准备	账面价值
生产线改造-大型栅栏阳极板	-	-	-	939,909.83	-	939,909.83
待安装设备	34,205.20	-	34,205.20	49,706.26	-	49,706.26
合计	34,205.20	-	34,205.20	989,616.09	-	989,616.09

（十一）无形资产

1.无形资产情况

项目	土地使用权	专利权	非专利技术	商标权	软件使用权	合计
一、账面原值
1.期初余额	24,923,558.49	-	7,888,619.78	11,335.00	88,705.53	32,912,218.80
2.本期增加金额	1,827,118.40	-	-	-	-	1,827,118.40
（1）购置	1,827,118.40	-	-	-	-	1,827,118.40
（2）内部研发	-	-	-	-	-	-
（3）企业合并增加	-	-	-	-	-	-
（4）其他	-	-	-	-	-	-
3.本期减少金额	-	-	-	-	-	-
（1）处置	-	-	-	-	-	-
4.期末余额	26,750,676.89	-	7,888,619.78	11,335.00	88,705.53	34,739,337.20
二、累计摊销	-	-	-	-	-	-
1.期初余额	3,029,052.89	-	2,958,232.44	9,068.12	70,661.95	6,067,015.40
2.本期增加金额	536,401.64	-	857,887.36	1,133.51	18,043.58	1,413,466.09
（1）计提	536,401.64	-	857,887.36	1,133.51	18,043.58	1,413,466.09
3.本期减少金额	-	-	-	-	-	-
（1）处置	-	-	-	-	-	-
4.期末余额	3,565,454.53	-	3,816,119.80	10,201.63	88,705.53	7,480,481.49
三、减值准备	-	-	-	-	-	-
1.期初余额	-	-	-	-	-	-
2.本期增加金额	-	-	-	-	-	-
（1）计提	-	-	-	-	-	-
3.本期减少金额	-	-	-	-	-	-
（1）处置	-	-	-	-	-	-
4.期末余额	-	-	-	-	-	-
四、账面价值	-	-	-	-	-	-
1.期末账面价值	23,185,222.36	-	4,072,499.98	1,133.37	-	27,064,927.12
2.期初账面价值	21,894,505.60	-	4,930,387.34	2,266.88	18,043.58	26,845,203.40

（十二）递延所得税资产及递延所得税负债

1.未经抵销的递延所得税资产

项目	期末余额		期初余额
	可抵扣暂时性差异	递延所得税资产	可抵扣暂时性差异	递延所得税资产
存货跌价准备			61,353.44	9,203.02
递延收益	1,954,274.62	293,141.19	1,884,798.74	365,406.98
评估增值导致计税基础与合并层面账面价值差额	1,652,998.40	247,949.76	1,275,666.38	212,293.20
存货中未实现销售			551,247.77
合计	3,607,273.02	541,090.95	3,773,066.33	586,903.20

2.未抵销的递延所得税负债

项目	期末余额		期初余额
	应纳税暂时性差异	递延所得税负债	应纳税暂时性差异	递延所得税负债

交易性金融资产公允价值变动	-	-	29,100.00	4,365.00
合计	-	-	29,100.00	4,365.00

（十三）短期借款

1.短期借款分类

项目	期末余额	期初余额
信用借款	-	-
抵押借款	77,250,000.00	41,000,000.00
保证借款	4,000,000.00	27,000,000.00
质押借款	-	-
合计	81,250,000.00	68,000,000.00

注：（1）2017年7月31日昆明理工恒达科技股份有限公司与富滇银行高新支行签订《公司类授信协议》，授信额度1,100.00万元，2018年3月1日、2018年4月20日、2018年8月6日、2018年8月16日、2018年10月9日昆明理工恒达科技股份有限公司向富滇银行股份有限公司昆明高新支行借款，签订借款合同，合同编号为富滇银公司借记9320217074010003、9320217074010004、9320217074010005、9320217074010006借款金额分别为400.00万元人民币、150.00万元人民币、

150.00万元人民币、400.00万元人民币，借款期限分别为2018年3月2日至2019年3月1日、2018年4月24日至2019年4月23日、2018年8月6日至2019年8月5日、2018年8月16日至2019年8月15日，年利率6.525%。该借款为担保抵押借款，签订《担保抵押合同》，抵押物为土地及房产，云（2017）嵩明县不动产权第0005714号、云（2017）嵩明县不动产权第0005713号。签订《担保保证合同》，保证人为晋宁理工恒达科技有限公司、郭忠诚。

（2）2018年8月1日昆明理工恒达科技股份有限公司与中国银行股份有限公司昆明市高新支行签订《授信额度协议》，合同编号为2018年高授字001号，授信额度4,000.00万元，借款金额分别为1,000.00万元人民币，期限为2018年1月31日至2019年1月30日，借款金额1,000.00万元人民币，期限为2018年9月26日至2019年9月25日，借款金额1,000.00万元人民币，期限为2018年9月11日至2019年9月10日，年利率为5.22%。该借款为抵押借款，签订《最高额抵押合同》，抵押物为土地及房产，土地使用权证编号为五（高新）国用（2014）第00008号，房产证号为昆房权证（昆明市）字第201473031号，昆房权证（昆明市）字第201473032号。控股股东、实际控制人及其配偶提供连带责任保证。

（3）2018年11月27日昆明理工恒达科技股份有限公司与云南红塔银行股份有限公司昆明分行签订《流动资金借款合同》，合同编号为10028101201800427，借款金额2,000.00万元人民币，期限为2018年11月27日至2019年11月27日，年利率为5.655%。该借款为担保保证借款，签订《保证合同》，保证人为晋宁理工恒达科技有限公司、郭忠诚及其配偶。

（4）2018年11月27日昆明理工恒达科技股份有限公司与中国农业银行股份有限公司昆明西山区支行签订《流动资金借款合同》，合同编号为53010120180001270，借款金额1,000.00万元人民币，期限为2018年11月27日至2019年11月27日，年利率为4.350%。该借款为担保保证

借款，签订《保证合同》，保证人为郭忠诚。

（5）2017年12月17日晋宁理工恒达科技有限公司向富滇银行股份有限公司小企业信贷专营中心借款，签订借款合同，合同编号为930011712101105，借款金额400.00万元人民币，借款期限为2018年4月13日至2019年4月12日，年利率为5.655%。该借款为保证借款，保证人为昆明理工恒达科技股份有限公司、郭忠诚及其配偶。

（6）2018年11月14日晋宁理工恒达科技有限公司向晋宁县农村信用合作联社二街信用社借款，签订借款合同，合同编号为0111090288181113510000030，借款金额700.00万元人民币，借款期限为2018年11月14日至2019年11月14日，年利率为7.02%。该借款为抵押借款，签订《抵押合同》，抵押物为土地，土地使用权证编号为云（2018）晋宁县不动产权第0004181号。

（十四）应付票据及应付账款

1.总表情况

（1）分类列示

项目	期末余额	期初余额
应付票据	-	-
应付账款	20,432,027.53	12,469,346.01
合计	20,432,027.53	12,469,346.01

2.应付账款

（1）应付账款列示

项目	期末余额	期初余额
材料款	17,530,511.79	9,581,052.86
工程款	2,901,515.74	2,888,293.15
合计	20,432,027.53	12,469,346.01

（十五）预收款项

1.预收款项列示

项目	期末余额	期初余额
预收货款	7,651,586.16	19,085,442.08
合计	7,651,586.16	19,085,442.08

（十六）应付职工薪酬

1.应付职工薪酬列示

项 目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
一、短期薪酬	1,383,069.59	14,426,217.40	14,364,021.06	1,445,265.93
二、离职后福利中-设定提存计划负债	-	693,023.22	693,023.22	-

三、辞退福利	-	-	-	-
四、一年内到期的其他福利	-	-	-	-
合计	1,383,069.59	15,119,240.62	15,057,044.28	1,445,265.93

2.短期薪酬列示

项 目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
一、工资、奖金、津贴和补贴	1,226,703.97	12,745,920.19	12,634,105.00	1,338,519.16
二、职工福利费	-	984,445.33	984,445.33	-
三、社会保险费	-0.01	385,157.26	385,157.25	-
其中：医疗保险费	-	354,745.02	354,745.02	-
工伤保险费	-0.01	30,412.24	30,412.23	-
生育保险费	-	-	-	-
四、住房公积金	2,236.00	71,918.00	72,546.00	1,608.00
五、工会经费和职工教育经费	154,129.63	238,776.62	287,767.48	105,138.77
六、短期带薪缺勤	-	-	-	-
七、短期利润分享计划	-	-	-	-
八、其他短期薪酬	-	-	-	-
合计	1,383,069.59	14,426,217.40	14,364,021.06	1,445,265.93

3.设定提存计划列示

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
1.基本养老保险	-	679,655.58	679,655.58	-
2.失业保险费	-	13,367.64	13,367.64	-
合计	-	693,023.22	693,023.22	-

（十七）应交税费

税费项目	期末余额	期初余额
企业所得税	1,989,817.94	1,447,807.58
增值税	6,020,349.31	1,835,596.85
土地使用税	67,487.63	68,000.71
房产税	182,588.82	198,779.26
城市维护建设税	460,084.46	199,014.29
教育费附加	388,697.82	143,372.68
代扣代缴个人所得税	42,821.01	12,191.83
印花税	244,505.86	126,915.34
其他	53.34
合计	9,396,406.19	4,031,678.54

（十八）其他应付款

1.总表情况

（1）分类列示

项目	期末余额	期初余额
应付利息	136,335.10	115,367.07
应付股利	-	-
其他应付款	860,377.65	1,045,222.70
合计	996,712.75	1,160,589.77

2.应付利息

（1）分类列示

项目	期末余额	期初余额
短期借款应付利息	136,335.10	115,367.07
合计	136,335.10	115,367.07

3.其他应付款

（1）按款项性质列示其他应付款

款项性质	期末余额	期初余额
代付款项及社保	671,998.30	-
押金	100,000.00	-
零星工程款	3,940.00	-
借款	-	41,929.20
运输费	65,015.00	747,144.24
其他	19,424.35	256,149.26
合计	860,377.65	1,045,222.70

（十九）1年内到期的非流动负债

项目	期末余额	期初余额
1年内到期的长期借款	166,367.40	156,889.57
合计	166,367.40	156,889.57

（二十）其他流动负债

1.其他流动负债情况

项目	期末余额	期初余额
待转销项税额 期末背书未终止确认的应收票据	13,063,563.60-	15,589.81 4,377,160.00
合计	13,063,563.60-	4,392,749.81

（二十一）长期借款

借款条件类别	期末余额	期初余额	利率区间
抵押借款	116,458.46	282,825.86
合计	116,458.46	282,825.86

（二十二）递延收益

递延收益情况

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额	形成原因
政府补助	1,884,798.74	-	218,361.28	1,666,437.46
合计	1,884,798.74	-	218,361.28	1,666,437.46

涉及政府补助的项目：

项目	期初余额	本期新增 补助金额	本期计入营业 外收入金额	本期计入其他收益金额	其他变动	期末余额	与资产相关/与收益相关
10万片/年栅栏型铝基铅合金复合惰性阳极制备产业化关键技术研究项目	441,666.67	-	-	50,000.00	-	391,666.67	与资产相关
冶金电极材料技术创新平台项目（项目编号：2015DH002）	1,443,132.07	-	-	168,361.28	-	1,274,770.79	与资产相关
合计	1,884,798.74	-	-	218,361.28	-	1,666,437.46	-

（二十三）股本

项目	期初余额	本期增减变动（+、-）					期末余额
		发行新股	送股	公积金转股	其他	合计
一、有限售条件股份	30,413,750.00	-	-	-	98,500.00	98,500.00	30,512,250.00
1.国家持股	-	-		-	-	-	-
2.国有法人持股	-	-	-	-	-	-	-
3.其他内资持股	30,413,750.00	-	-	-	98,500.00	98,500.00	30,512,250.00
其中：境内法人持股	1,000,000.00	-	-	-	-1,000,000.00	-1,000,000.00	-
境内自然人持股	29,413,750.00	-	-	-	1,098,500.00	1,098,500.00	30,512,250.00
4.境外持股	-	-	-	-	-	-	-
其中：境外法人持股	-	-	-	-	-	-	-
境外自然人持股	-	-	-	-	-	-	-

二、无限售条件流通股份	48,086,250.00	-	-	-	-98,500.00	-98,500.00	47,987,750.00
1.人民币普通股	48,086,250.00	-	-	-	-98,500.00	-98,500.00	47,987,750.00
2.境内上市外资股	-	-	-	-	-	-	-
3.境外上市外资股	-	-	-	-	-	-	-
4.其他	-	-	-	-	-	-	-
股份合计	78,500,000.00	-	-	-	-	-	78,500,000.00

（二十四）资本公积

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
股本溢价	81,415,124.78	-	-	81,415,124.78
其他资本公积		755.12		755.12
合计	81,415,124.78	755.12-	-	81,415,879.90

（二十五）其他综合收益

项目	期初余额	本期发生金额					期末余额
		本期所得税前发生额	减：前期计入其他综合收益当期转入损益	减：所得税费用	税后归属于母公司	税后归属于少数股东
一、将重分类进损益的其他综合收益	-	-	-	-	-	-	-
1.外币财务报表折算差额	-154,176.57	499,757.63	-	-	372,869.16	126,888.45	219,494.31
合计	-154,176.57	499,757.63	-	-	372,869.16	126,888.45	219,494.31

（二十六）盈余公积

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
法定盈余公积	440,569.86	-	-	440,569.86
合计	440,569.86	-	-	440,569.86

（二十七）未分配利润

项目	本期金额	上期金额
调整前上期期末未分配利润	-8,993203.94	-12,514,403.95
调整期初未分配利润调整合计数（调增+，调减-）
调整后期初未分配利润	-8,993203.94	-12,514,403.95
加：本期归属于母公司所有者的净利润	21,450,261.06	3,521,200.05
减：提取法定盈余公积	-	-
提取任意盈余公积	-	-
提取一般风险准备	-	-
应付普通股股利	-	-

转作股本的普通股股利	2,355,000.00	-
期末未分配利润	10,102,057.12	--8,993203.94

（二十八）营业收入、营业成本

项目	本期发生额		上期发生额
	收入	成本	收入	成本
主营业务	301,050,598.70	247,648,872.81	283,127,019.87	252,084,743.34
其他业务	6,063,360.54	775,363.04	2,267,391.06	516,106.12
合计	307,113,959.24	248,424,235.85	285,394,410.93	252,600,849.46

（二十九）税金及附加

项目	本期发生额	上期发生额	计缴标准
城市维护建设税	549,290.65	323,508.02	7%
教育费附加	487,783.16	251,475.08	5%、3%
房产税	1,042,345.00	839,075.97
土地使用税	310,106.58	285,382.39
车船使用税	7,380.00	5,360.28
印花税	532,052.22	277,499.70
其他	189.16	-
合计	2,929,146.77	1,982,301.44

（三十）销售费用

费用性质	本期发生额	上期发生额
职工薪酬	749,059.73	829,541.34
差旅费	362,063.95	482,066.13
通讯及邮递费	12,998.00	10,202.00
业务招待费	288,581.22	171,245.38
办公费	36,986.46	30,729.73
车辆费用	10,162.18	18,138.50
折旧	8,624.87	9,418.99
运杂费	7335287.81	445213.40
招投标费	522,408.67	345,743.96
广告费	24,490.57	42,986.26
修理费	527,462.91	381,960.26
装卸费	8,950.00	-
咨询费	500,000.00	-
其他	31,701.35	130,796.53
合计	10,418,777.72	6,904,952.48

（三十一）管理费用

费用性质	本期发生额	上期发生额
职工薪酬及福利费	2,263,964.12	2,410,225.90
中介代理咨询费	326,261.68	570,585.87
审计及评估费	186,792.44	182,971.56
办公及差旅费	460,425.37	191,030.12
通讯费	25,844.75	27,680.08
业务招待费	141,228.40	149,983.18
车辆费用	252,816.09	266,703.38

折旧	394,312.04	424,564.63
水电费	182,848.97	90,595.81
修理费	73,737.41	97,994.53
会议费	2,950.00	21,187.76
无形资产摊销	295,646.90	224,811.09
专利费	265,656.19	31,186.75
邮电费	16,984.41	9,832.00
残疾人就业保障金	106,758.51	139,153.86
董事会费	4,065.00
其他	295,654.17	174,668.83
合计	5,295,946.45	5,022,074.94

（三十二）研发费用

费用性质	本期发生额	上期发生额
职工薪酬	2,155,869.99	2,185,541.04
材料	5,635,083.49	9,418,035.47
折旧	320,671.97	245,793.69
差旅费	107,057.64	58,179.55
办公费	24,569.00	27,510.25
其他	74,778.20	208,753.57
合计	8,318,030.29	12,143,813.57

（三十三）财务费用

费用性质	本期发生额	上期发生额
利息支出	4,165,128.58	3,532,182.73
利息收入	-18,164.17	-60,609.55
汇兑损益(收益以负数表示)	-76,746.19	10.84
其他	274,073.37	179,374.00
合计	4,344,291.59	3,650,958.02

（三十四）资产减值损失

项 目	本期发生额	上期发生额
一、坏账损失	3,665,053.61	660,907.42
二、存货跌价损失	-	-214,373.98
合计	3,665,053.61	446,533.44

（三十五）其他收益

项目	本期发生额	上期发生额	与资产相关/与收益相关
研发后补助	353,000.00	1,788,540.00	与收益相关
高新区上市培育专项扶持资金	-	600,000.00	与收益相关
2016年云南省认定企业技术中心奖励	-	400,000.00	与收益相关
2017年昆明市中小新兴产业企业扶持资金	-	300,000.00	与收益相关
冶金电极材料技术创新平台项目递延收益确认营业外收入	168,361.28	56,867.93	与资产相关

昆明市高新区技术产业开发区管理委员会扩销促产补助	40,000.00	60,000.00	与收益相关
10万片/年栅栏型铝基铅合金复合惰性阳极制备产业化关键技术研究项目递延收益确认营业外收入	50,000.00	50,000.00	与资产相关
收昆明市科学技术局款一种有色金属电积用栅栏型阳极板项目资金	-	30,000.00	与收益相关
昆明市晋宁区发展改革和经济贸易局“鼓励扩大工业投资专项”扶持项目（第二批）补助资金	-	100,000.00	与收益相关
昆明市晋宁区科学技术与信息化局补助资金	-	5,000.00	与收益相关
鼓励非国有企业就近就地吸纳安置劳动者就业奖励	6,800.00	1,500.00	与收益相关
云南省知识产权局专利资助	55,000.00	-	与收益相关
昆明市科学技术局拨付有色金属电解阴极板用高性能绝缘材料经费	40,000.00	-	与收益相关
昆明市晋宁区发展改革和经济贸易局2017年物流补助资金	20,000.00	-	与收益相关
合计	733,161.28	3,391,907.93

（三十六）投资收益

产生投资收益的来源	本期发生额	上期发生额
权益法核算的长期股权投资收益	1,041,649.10	820,303.08
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的投资收益	-205,972.43	566,196.64
合计	835,676.67	1,386,499.72

（三十七）公允价值变动收益

产生公允价值变动收益的来源	本期发生额	上期发生额
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产	-	29,100.00
其中：衍生金融工具产生的公允价值变动收益	-	29,100.00
合计	-	29,100.00

（三十八）资产处置收益

项目	本期发生额	上期发生额
固定资产处置收益	1,368.77	-34,709.95
合计	1,368.77	-34,709.95

（三十九）营业外收入

1.分类列示

项 目	本期发生额	上期发生额	计入当期非经常性 损益的金额
其他	6,662.17	6,229.39	6,662.17

合计

6,662.17

6,229.39

6,662.17

（四十）营业外支出

项目	本期发生额	上期发生额	计入当期非经常性损益的金额
非流动资产报废损失合计：	3,977.14	-	3,977.14
其中：固定资产报废损失	3,977.14	-	3,977.14
罚款及滞纳金	-	682,083.77	-
其他	34,176.27	905.93	34,176.27
合计	38,153.41	682,989.70	38,153.41

（四十一）所得税费用

1.所得税费用表

项目	本期发生额	上期发生额
当期所得税费用	3,339,241.61	2,693,541.00
递延所得税费用	41,447.25	-29,991.08
合计	3,380,688.86	2,663,549.92

2.会计利润与所得税费用调整过程

项目	本期发生额	上期发生额
利润总额	25,141,304.83	6,726,072.48
按法定/适用税率计算的所得税费用	3,771,195.72	1,008,910.87
子公司适用不同税率的影响	23,689.93	72,375.33
调整以前期间所得税的影响	-	-
非应税收入的影响	-156,247.37	-123,045.46
研发加计扣除	-865,093.94	-237,186.64
不可抵扣的成本、费用和损失的影响	40,003.33	2,099,032.17
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响	-
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏损的影响	567,141.19-	-
所得税费用合计	3,297,780.49	2,820,086.27

（四十二）现金流量表项目注释

1.收到的其他与经营活动有关的现金

项目	本期发生额	上期发生额
收到保证金等往来款	93,240,767.33	14,190,719.72
利息收入	18,164.17	60,609.55
收到政府补助	264,800.00	3,683,540.00
合计	93,523,731.50	17,934,869.27

2.支付的其他与经营活动有关的现金

项目

本期发生额

上期发生额

支付往来款	99,808,058.64	10,385,998.85
招待费、差旅费、办公费等	15,944,516.71	8,520,708.20
手续费	274,073.37	179,384.84
合计	116,026,648.72	19,086,091.89

3.支付的其他与筹资活动有关的现金

项目	本期发生额	上期发生额
定增手续费	-	439,622.64
合计	-	439,622.64

（四十三）现金流量表补充资料

1.现金流量表补充资料

一、将净利润调节为经营活动现金流量	本期发生额	上期发生额
净利润	21,876,503.58	3,521,200.05
加：资产减值准备	3,665,053.61	446,533.44
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧	4,002,301.10	3,363,444.11
无形资产摊销	1,676,420.07	3,399,964.97
长期待摊费用摊销	-	-
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以“－”号填列）	-1,368.77	34,709.95
固定资产报废损失（收益以“－”号填列）	3,977.14	-
公允价值变动损失（收益以“－”号填列）	-	-29,100.00
财务费用（收益以“－”号填列）	4,165,128.58	3,532,182.73
投资损失（收益以“－”号填列）	-835,676.67	-1,386,499.72
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）	45,812.25	124,475.27
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）	-4,365.00	2,070.00
存货的减少（增加以“－”号填列）	919,257.86	-13,040,833.66
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列）	-59,552,614.59	-29,229,128.15
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列）	-423,315.38	17,717,272.03
其他	-	-
经营活动产生的现金流量净额	-24,462,886.22	-11,158,922.82
二、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：	-	-
债务转为资本	-	-
一年内到期的可转换公司债券	-	-
融资租入固定资产	-	-
三、现金及现金等价物净变动情况：	-	-
现金的期末余额	2,324,042.33	22,069,312.56
减：现金的期初余额	22,069,312.56	30,369,857.21
加：现金等价物的期末余额	-	-
减：现金等价物的期初余额	-	-
现金及现金等价物净增加额	-19,745,270.23	-8,300,544.65

2.现金和现金等价物的构成

项目	期末余额	期初余额
一、现金	2,324,042.33	22,069,312.56
其中：库存现金	32,683.76	99,204.79
可随时用于支付的银行存款	1,770,069.33	20,245,788.71

可随时用于支付的其他货币资金	521,289.24	1,724,319.06
可用于支付的存放中央银行款项	-	-
存放同业款项	-	-
拆放同业款项	-	-
二、现金等价物	-	-
其中：三个月内到期的债券投资	-	-
三、期末现金及现金等价物余额	2,324,042.33	22,069,312.56
其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物	-	-

（四十四）所有权或使用权受到限制的资产

项目	期末账面价值	受限原因
货币资金	621,918.34	保函保证金
固定资产	22,183,180.64	担保抵押贷款
无形资产	13,299,559.50	担保抵押贷款
合计	36,104,658.48

（四十五）政府补助

1.政府补助基本情况

种类	金额	列报项目	计入当期损益的金额
与日常经营相关	733,161.28	其他收益	733,161.28
合计	733,161.28		-

七、合并范围的变更

（一）非同一控制下企业合并

本期无非同一控制下企业合并的情况。

（二）同一控制下企业合并

本期无同一控制下企业合并的情况。

八、在其他主体中的权益

（一）在子公司中的权益

1.本公司的构成

子公司全称	主要经营地	注册地	业务性质	持股比例（%）		表决权比例(%)	取得方式
				直接	间接
晋宁理工恒达科技有限公司	云南省	昆明市	专业技术服务	100.00		100.00	投资设立
香港理工恒达实业投资有限公司	香港	香港	投资	75.00		75.00	投资设立
云南理工恒达商贸有限公司	云南省	昆明市	贸易	100.00		100.00	投资设立

昆明理工恒达塑料制品有限公司	云南省	昆明市	塑料制品技术的研发及产品的生产	61.58		61.58	投资设立
湖南昆工恒源新材料科技有限公司	湖南省	岳阳市	电极材料的研发、生产与销售及技术服务	50.10		50.10	投资设立

九、与金融工具相关的风险

无。

十、公允价值的披露

无。

十一、关联方关系及其交易

（一）关联方的认定标准：

一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响，以及两方或两方以上同受一方控制、共同控制或重大影响的，构成关联方。

（二）本公司的母公司有关信息

本公司的最终控方为自然人股东郭忠诚，不存在企业法人母公司。

（三）本公司的子公司情况

本公司子公司的情况详见附注八。

（四）本公司的合营和联营企业情况

子公司香港理工恒达实业投资有限公司投资联营企业刚果（金）理工恒达电极材料制造简化股份有限公司，持股比例40%。

（五）本公司的其他关联方情况

其他关联方名称	其他关联方与本公司关系
郭忠诚	公司的控股股东、实际控制人、董事长兼总经理
郭忠玉	公司的控股股东、实际控制人的弟弟，公司股东
汪飞	副总经理、公司股东
黄太祥	副总经理、公司股东
朱承亮	财务总监
郭克娇	董事会秘书
刘伟	董事（公司股东昆明理工大学科技产业经营管理有限公司的派出代表）
刘贤钊	董事（公司股东红塔创新投资股份有限公司的派出代表）
何立芝	董事（公司股东东方金海投资（北京）有限公司的法人代表、总经理）
刘志平	董事

彭跃	董事、副总经理
王吉坤	独立董事
安树昆	独立董事
钟德红	独立董事
刘杨	监事（公司股东昆明理工大学科技产业经营管理有限公司的派出代表）
陈静	监事（公司股东天赢投资的派出代表）
黄峰	监事、公司股东
昆明理工大学科技产业经营管理有限公司	公司股东；董事刘伟在该公司任高级工程师、副总经理兼企业管理部主任；监事刘伟在该公司任正高级工程师
红塔创新投资股份有限公司	公司股东
东方金海投资（北京）有限公司	公司股东；公司董事何立芝在该公司任总经理、法人代表
云南天赢投资咨询有限公司	公司股东；公司监事陈静是该公司在我公司的派出代表且在该公司任副总经理
云南云天化股份有限公司	公司独立董事钟德红在该公司任财务总监、董事会秘书
云南冶金集团股份有限公司	独立董事王吉坤在该公司任科技部主任、副总工程师

（六）关联方交易

1.购销商品、提供和接受劳务的关联交易

（1）销售商品/提供劳务情况表

关联方	关联交易内容	本期发生额	上期发生额
刚果（金）理工恒达电极材料制造简化股份有限公司	提供劳务	3,819,721.69
刚果（金）理工恒达电极材料制造简化股份有限公司	出售商品	60,000.00

（2）采购商品/接受劳务情况表

关联方	关联交易内容	本期发生额	上期发生额
昆明明德知识产权事务代理有限公司	接受劳务	3,301.89

2、关联方资金拆借

关联方	拆借金额	起止日	到期日	利率	说明
拆入
朱承亮	152,000.00	2018年9月14日	2018年9月30日
朱承亮	50,000.00	2018年9月14日	2018年10月23日
朱承亮	350,000.00	2017年11月9日	2017年11月14日

3.关联担保情况

（1）本公司作为被担保方

担保方	担保金额	担保起始日	担保到期日	担保是否已经履行完毕
郭忠诚及其配偶	4000万元	2017年7月21日	2020年7月21日	是

郭忠诚	1100万元	2017年7月31日	2020年7月30日	是
郭忠诚及其配偶	2000万元	2017年11月9日	2018年10月23日	是
郭忠诚	1100万元	2017年7月31日	2020年7月30日	否
郭忠诚及其配偶	4000万元	2018年8月1日	2019年7月11日	否
郭忠诚及其配偶	2000万元	2018年11月27日	2019年11月27日	否
郭忠诚及其配偶	1000万元	2018年9月29日	2021年9月29日	否
郭忠诚及其配偶	400万元	2018年4月13日	2021年4月13日	否

4.关键管理人员薪酬

项目	本期发生额	上期发生额
关键管理人员报酬	1,074,194.86	1,300,203.09

（七）关联方应收应付款项

1.应收项目

项目名称	关联方	期末金额		期初金额
		账面余额	坏账准备	账面余额	坏账准备
应收账款	刚果（金）理工恒达电极材料制造简化股份有限公司	1,031,325.00	51,566.25

（八）关联方承诺事项

无。

十二、承诺及或有事项

（一）重要承诺事项

截止资产负债表日，本公司不存在需要披露的承诺事项。

（二）或有事项

截止资产负债表日，本公司无需披露的或有事项。

（三）其他

无。

十三、资产负债表日后事项

2019年3月1日第二届董事会第二十一次会议审议通过了《关于公司拟注销控股子公司的议案》，为降低营运和管理成本，优化资产和资源配置，公司拟将昆明理工恒达塑料制品有限公司注销，注销时间以工商行政管理部门办理结果为准。

十四、其他重要事项

（一）租赁

1.经营租赁出租人租出资产情况

资产类别	期末余额	期初余额
房屋建筑物	13,461,769.14	13,874,472.37
合计	13,461,769.14	13,874,472.37

十五、母公司财务报表项目注释

（一）应收账款

1.应收账款分类披露

类别	期末余额
	账面余额		坏账准备		账面价值
	金额	比例（%）	金额	计提比例（%）
单项金额重大并单独计提坏账准备的应收账款	-	-	-	-	-
按信用风险特征组合计提坏账准备的应收账款	118,674,059.65	100.00	6,779,195.02	5.71	111,894,864.63
1.账龄分析法组合	118,573,031.31	99.91	6,779,195.02	5.72	111,793,836.29
2.关联方组合	101,028.34	0.09	-	-	101,028.34
单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收账款	-	-	-	-	-
合计	118,674,059.65	100.00	6,779,195.02	5.71	111,894,864.63

续上表：

类别	期初余额
	账面余额		坏账准备		账面价值
	金额	比例（%）	金额	计提比例（%）
单项金额重大并单独计提坏账准备的应收账款	-	-	-	-	-
按信用风险特征组合计提坏账准备的应收账款	79,583,157.25	100.00	4,014,288.80	5.04	75,568,868.45
1.账龄分析法组合	67,840,714.75	85.25	4,014,288.80	5.92	63,826,425.95
2.关联方组合	11,742,442.50	14.75	-	-	11,742,442.50
单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收账款	-	-	-	-	-
合计	79,583,157.25	100.00	4,014,288.80	5.04	75,568,868.45

2.组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款

账龄	期末余额
	应收账款	坏账准备	计提比例（%）
1年以内（含1年）	108,846,957.01	5,442,347.85	5.00
1-2年（含2年）	8,558,340.37	855,834.04	10.00
2-3年（含3年）	425,734.28	85,146.86	20.00
3-4年（含4年）	241,948.40	72,584.52	30.00
4-5年（含5年）	353,539.00	176,769.50	50.00
5年以上	146,512.25	146,512.25	100.00
合计	118,573,031.31	6,779,195.02

3.组合中，采用其他方法计提坏账准备的应收账款

组合名称	期末余额
	应收账款	坏账准备	计提比例（%）
关联方组合	101,028.34	-
合计	101,028.34	-

4.本期计提、收回或转回的坏账准备情况

项目	本期发生额
本期计提应收账款坏账准备	2,764,906.22
合计	2,764,906.22

5.按欠款方归集的期末应收账款金额前五名情况

单位名称	款项性质	期末余额	账龄	占应收账款	坏账准备期末余额
				总额的比例（%）
湖南株冶有色金属有限公司	货款	32,663,230.97	1年内	27.52	1,633,161.55
紫金矿业物流有限公司	货款	20,240,000.00	1年内	17.06	1,012,000.00
湖南轩华锌业有限公司	货款	10,156,680.00	1年内	8.56	507,834.00
云南金鼎锌业有限公司	货款	7,450,870.00	1年内	6.28	372,543.50
高斯贝尔数码科技股份有限公司	货款	7,187,419.10	1年内	6.06	359,370.96
合计		77,698,200.07		65.48	3,884,910.01

（二）其他应收款

1.总表情况

（1）分类列示

项目	期末余额	期初余额
应收利息	-	-
应收股利	-	-

其他应收款	35,499,260.78	39,521,013.00
合计	35,499,260.78	39,521,013.00

2.其他应收款

（1）其他应收款分类披露

类别	期末余额
	账面余额		坏账准备		账面 价值
	金额	比例（%）	金额	计提比例（%）
单项金额重大并单独计提坏账准备的其他应收款	-	-	-	-	-
按信用风险特征组合计提坏账准备的其他应收款	36,473,404.68	100.00	974,143.90	2.67	35,499,260.78
1.账龄分析法组合	15,313,754.55	41.99	974,143.90	6.36	14,339,610.65
2.关联方组合	21,159,650.13	58.01	-	-	21,159,650.13
单项金额不重大但单独计提坏账准备的其他应收款	-	-	-	-	-
合计	36,473,404.68	100.00	974,143.90	2.67	35,499,260.78

续上表：

类别	期初余额
	账面余额		坏账准备		账面 价值
	金额	比例（%）	金额	计提比例（%）
单项金额重大并单独计提坏账准备的其他应收款	-	-	-	-	-
按信用风险特征组合计提坏账准备的其他应收款	39,937,446.89	100.00	416,433.89	1.04	39,521,013.00
1.账龄分析法组合	6,335,757.12	15.86	416,433.89	6.57	5,919,323.23
2.关联方组合	33,601,689.77	84.14	-	-	33,601,689.77
单项金额不重大但单独计提坏账准备的其他应收款	-	-	-	-	-
合计	39,937,446.89	100.00	416,433.89	1.04	39,521,013.00

组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款

账龄	期末余额
	其他应收款	坏账准备	计提比例（%）

1年以内（含1年）	13,535,591.15	676,779.56	5.00
1-2年（含2年）	697,883.40	69,788.34	10.00
2-3年（含3年）	1,065,880.00	213,176.00	20.00
3-4年（含4年）	-	-	-
4-5年（含5年）	-	-	-
5年以上	14,400.00	14,400.00	100.00
合计	15,313,754.55	974,143.90

组合中，采用其他方法计提坏账准备的其他应收款

组合名称	期末余额	坏账准备期末余额	计提比例（%）	计提理由
关联方组合	21,159,650.13	-	-
合计	21,159,650.13	-	-

（2）按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况

单位名称	款项性质	期末余额	账龄	占其他应收款 总额的比例（%）	坏账准备期末余额
晋宁理工恒达科技有限公司	关联资金周转	20,935,069.85	1年内、1-2年、2-3年	57.40
湖南株冶有色金属有限公司	履约保证金	9,742,620.73	1年内	26.71	487,131.04
西部矿业股份有限公司锌业分公司	履约保证金	3,067,500.00	1年内、2-3年	8.41	310,095.00
紫金矿业物流有限公司	履约保证金	1,000,000.00	1年内	2.74	50,000.00
安徽铜冠有色金属（池州）有限责任公司	履约保证金	267,755.00	1-2年	0.73	26,775.50
合计		35,012,945.58		95.99	874,001.54

（三）长期股权投资

项目	期末余额			期初余额
	账面余额	减值准备	账面价值	账面余额	减值准备	账面价值
对子公司投资	42,293,225.00	-	42,293,225.00	41,293,225.00	-	41,293,225.00
对联营、合营企业投资	-	-	-	-	-	-
合计	42,293,225.00		42,293,225.00	41,293,225.00		41,293,225.00

1.对子公司投资

被投资单位	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额	本期计提减值准备	减值准备期末余额
晋宁理工恒达科技有限公司	30,000,000.00	-	-	30,000,000.00	-	-

香港理工恒达实业投资有限公司	5,923,725.00	-	-	5,923,725.00	-	-
云南理工恒达商贸有限公司	5,000,000.00	-	-	5,000,000.00	-	-
昆明理工恒达塑料制品有限公司	369,500.00	-	-	369,500.00	-	-
湖南昆工恒源新材料科技有限公司	-	1,000,000.00	-	1,000,000.00	-	-
合计	41,293,225.00	1,000,000.00	-	42,293,225.00	-	-

（四）营业收入、营业成本

项目	本期发生额		上期发生额
	收入	成本	收入	成本
主营业务	415,754,318.92	394,443,289.89	202,637,336.14	186,630,102.58
其他业务	2,224,806.95	775,363.04	2,256,070.31	566,186.85
合计	417,979,125.87	395,218,652.93	204,893,406.45	187,196,289.43

（五）投资收益

产生投资收益的来源	本期发生额	上期发生额
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产在持有期间的投资收益	-205,972.43	566,196.64
合计	-205,972.43	566,196.64

十六、补充资料

（一）按照证监会《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》的要求，报告期非经常性损益情况

1.报告期非经常性损益明细

非经常性损益明细	金额	说明
（1）非流动性资产处置损益	-2,608.37
（2）越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免
（3）计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）	733,161.28
（4）计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
（5）企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
（6）非货币性资产交换损益
（7）委托他人投资或管理资产的损益

（8）因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备
（9）债务重组损益
（10）企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
（11）交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
（12）同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益
（13）与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
（14）除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益	-205,972.43
（15）单独进行减值测试的应收款项减值准备转回
（16）对外委托贷款取得的损益
（17）采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益
（18）根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响
（19）受托经营取得的托管费收入
（20）除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-27,514.10
（21）其他符合非经常性损益定义的损益项目
非经常性损益合计	497,066.38
减：所得税影响金额	72,545.83
扣除所得税影响后的非经常性损益	424,520.55
其中：归属于母公司所有者的非经常性损益	422,972.90
归属于少数股东的非经常性损益	1,547.65

（二）净资产收益率及每股收益

报告期利润	加权平均净资产收益率（%）	每股收益
		基本每股收益	稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润	13.33	0.27	0.27
扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润	13.06	0.27	0.27

十六、补充资料

（一）按照证监会《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》的要求，报告期非经常性损益情况

1.报告期非经常性损益明细

非经常性损益明细

金额

说明

（1）非流动性资产处置损益	-2,608.37
（2）越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免
（3）计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）	733,161.28
（4）计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
（5）企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
（6）非货币性资产交换损益
（7）委托他人投资或管理资产的损益
（8）因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备
（9）债务重组损益
（10）企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
（11）交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
（12）同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益
（13）与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
（14）除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益	-205,972.43
（15）单独进行减值测试的应收款项减值准备转回
（16）对外委托贷款取得的损益
（17）采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益
（18）根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响
（19）受托经营取得的托管费收入
（20）除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-27,514.10
（21）其他符合非经常性损益定义的损益项目
非经常性损益合计	497,066.38
减：所得税影响金额	72,545.83
扣除所得税影响后的非经常性损益	424,520.55
其中：归属于母公司所有者的非经常性损益	422,972.90
归属于少数股东的非经常性损益	1,547.65

（二）净资产收益率及每股收益

报告期利润	加权平均净资产收益率（%）	每股收益
		基本每股收益	稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润	13.33	0.27	0.27

扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润

13.06

0.27

0.27

附：

备查文件目录

（一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表。

（二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。

（三）年度内在指定信息披露平台上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。

文件备置地址：