海航投资集团股份有限公司
2019年年度报告
2020年04月
第一节重要提示、目录和释义公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
公司负责人朱卫军、主管会计工作负责人刘腾键及会计机构负责人(会计主管人员)宋雪梅声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。
大华会计师事务所（特殊合伙）为本公司出具了带强调事项段无保留意见的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有进行详细说明，请投资者注意阅读。
报告期内，公司存在内部控制重大缺陷，本公司董事会、监事会对相关事项已有进行详细说明，请投资者注意阅读。
公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第3号—上市公司从事房地产业务》的披露要求
本报告详细描述了公司目前面临的主要风险及应对措施，敬请投资者查阅“第四节经营情况讨论与分析”。
公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。
目录
第一节重要提示、目录和释义 ...... 2
第二节公司简介和主要财务指标 ...... 5
第三节公司业务概要 ...... 9
第四节经营情况讨论与分析 ...... 13
第五节重要事项 ...... 34
第六节股份变动及股东情况 ...... 64
第七节优先股相关情况 ...... 69
第八节可转换公司债券相关情况 ...... 70
第九节董事、监事、高级管理人员和员工情况 ...... 71
第十节公司治理 ...... 77
第十一节公司债券相关情况 ...... 93
第十二节 财务报告 ...... 94
第十三节 备查文件目录 ...... 221
释义
| 释义项 | 指 | 释义内容 |
| 公司、本公司、海航投资 | 指 | 海航投资集团股份有限公司，股票简称为“海航投资” |
| 海航资本、控股股东 | 指 | 海航资本集团有限公司，公司控股股东 |
| 天津亿城山水 | 指 | 天津亿城山水房地产开发有限公司，公司全资子公司 |
| 亿城投资基金 | 指 | 亿城投资基金管理（北京）有限公司，公司全资子公司 |
| 养正投资 | 指 | 北京养正投资有限公司，公司全资子公司 |
| 铁狮门 | 指 | 铁狮门（TISHMAN SPEYER 简称：TSP）成立于1978年。是全球范围内房地产业开发商、运营商及基金管理公司。 |
| 华安财险 | 指 | 华安财产保险股份有限公司，公司持有其7.14%股权，公司参股公司 |
| 智度德普 | 指 | 北京智度德普股权投资中心（有限合伙），公司参股公司 |
| 深圳倍特力 | 指 | 深圳倍特力电池有限公司，公司持有其23.41%股权，公司参股公司 |
| 海投控股 | 指 | 海航投资控股有限公司，与公司控股股东为一致行动人 |
| 恒兴聚源 | 指 | 海南恒兴聚源股权投资基金合伙企业（有限合伙），公司全资子公司亿城投资基金作为GP持有0.07%基金份额；海航投资作为LP持有7.07%基金份额 |
| 海投一号 | 指 | 海南海投一号投资合伙企业（有限合伙），公司持有其77.70%基金份额 |
| 大连飞越 | 指 | 大连飞越文化产业发展合伙企业（有限合伙），公司全资子公司 |
| 大连众城 | 指 | 大连众城文化产业发展合伙企业(有限合伙) |
| 元、万元、亿元 | 指 | 人民币元、人民币万元、人民币亿元 |
| 报告期内、本报告期 | 指 | 2019年1月1日至2019年12月31日 |
第二节公司简介和主要财务指标
一、公司信息
| 股票简称 | 海航投资 | 股票代码 | 000616 |
| 股票上市证券交易所 | 深圳证券交易所 | ||
| 公司的中文名称 | 海航投资集团股份有限公司 | ||
| 公司的中文简称 | 海航投资 | ||
| 公司的外文名称（如有） | HNA INVESTMENT GROUP CO.,LTD | ||
| 公司的法定代表人 | 朱卫军 | ||
| 注册地址 | 大连市中山区长江路123 号长江写字楼2129 | ||
| 注册地址的邮政编码 | 116001 | ||
| 办公地址 | 北京市朝阳区霄云路甲26号海航大厦10层 | ||
| 办公地址的邮政编码 | 100125 | ||
| 公司网址 | www.hnainvestment.com | ||
| 电子信箱 | htgf@hnainvestment.com | ||
| 董事会秘书 | 证券事务代表 | |
| 姓名 | 朱西川 | 王艳 |
| 联系地址 | 北京市朝阳区霄云路甲26号海航大厦10层 | 北京市朝阳区霄云路甲26号海航大厦10层 |
| 电话 | 010-53321083 | 010-53321083 |
| 传真 | 010-59782006 | 010-59782006 |
| 电子信箱 | htgf@hnainvestment.com | htgf@hnainvestment.com |
| 公司选定的信息披露媒体的名称 | 中国证券报、证券日报、证券时报、上海证券报 |
| 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 | http://www.cninfo.com.cn |
| 公司年度报告备置地点 | 北京市朝阳区霄云路甲26号海航大厦10层海航投资集团股份有限公司董事会办公室 |
四、注册变更情况
五、其他有关资料
公司聘请的会计师事务所
| 会计师事务所名称 | 大华会计师事务所（特殊普通合伙） |
| 会计师事务所办公地址 | 北京市海淀区西四环中路16 号院7 号楼11 层1101 |
| 签字会计师姓名 | 刘其东、姚福欣 |
| 2019年 | 2018年 | 本年比上年增减 | 2017年 | |
| 营业收入（元） | 213,484,095.75 | 269,902,656.77 | -20.90% | 96,707,289.58 |
| 归属于上市公司股东的净利润（元） | 29,991,986.84 | 348,841,958.11 | -91.40% | 12,536,265.56 |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元） | -26,345,290.19 | -140,998,037.79 | 81.32% | -159,766,105.88 |
| 经营活动产生的现金流量净额（元） | 165,401,459.73 | 681,004,808.23 | -75.71% | 7,155,390.98 |
| 基本每股收益（元/股） | 0.02 | 0.24 | -91.67% | 0.01 |
| 稀释每股收益（元/股） | 0.02 | 0.24 | -91.67% | 0.01 |
| 加权平均净资产收益率 | 0.69% | 8.42% | -7.73% | 0.32% |
| 2019年末 | 2018年末 | 本年末比上年末增减 | 2017年末 | |
| 总资产（元） | 6,061,648,359.50 | 6,613,278,572.06 | -8.34% | 10,176,063,755.77 |
| 归属于上市公司股东的净资产（元） | 4,364,207,111.07 | 4,352,489,148.60 | 0.27% | 3,969,513,171.82 |
七、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
八、分季度主要财务指标
单位：元
| 第一季度 | 第二季度 | 第三季度 | 第四季度 | |
| 营业收入 | 41,298,062.05 | 60,899,286.32 | 71,599,091.69 | 39,687,655.69 |
| 归属于上市公司股东的净利润 | -12,361,881.43 | 13,051,137.41 | -6,104,084.17 | 35,406,815.03 |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | -6,885,601.08 | 10,515,367.15 | -6,109,995.01 | -23,865,061.25 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 34,262,976.75 | 61,658,508.15 | 41,493,000.50 | 27,986,974.33 |
| 项目 | 2019年金额 | 2018年金额 | 2017年金额 | 说明 |
| 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） | 29,891,686.64 | 473,277,628.96 | 3,932,818.25 | |
| 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） | 43,602.48 | 48,807.09 | ||
| 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 | 26,545,058.19 | |||
| 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价 | 102,689,197.29 |
| 值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 | ||||
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | -143,070.28 | 16,508,281.81 | 65,670,710.20 | |
| 减：所得税影响额 | -5,278.04 | 101,654.01 | ||
| 少数股东权益影响额（税后） | -111,299.71 | |||
| 合计 | 56,337,277.03 | 489,839,995.90 | 172,302,371.44 | -- |
第三节公司业务概要
一、报告期内公司从事的主要业务
报告期内，公司实现营业收入21,348.41万元，同比下降20.90%；实现归属于上市公司股东的净利润2999.20万元。净利润较上年同期下降的主要原因为本报告期公司股权转让实现的投资收益较上年同期下降所致。
1.房地产业务
报告期内，公司主要营业收入仍为房地产业务。公司体内存量房地产项目主要为天津亿城堂庭项目。2019年房地产业务销售收入主要来自于天津亿城堂庭项目LOFT公寓部分销售。公司2018年就LOFT酒店公寓回款事项，多次与交易对手进行谈判，并督促其调整销售策略及团队人员。原销售合作协议已于2018年9月30日到期。由于在合同履约过程中，存在销售进度及回款不如预期及约定的情况，公司、子公司天津亿城山水本着严谨、严格的原则，与交易对方进行了多轮谈判，最终天津亿城山水与北京星彩在原协议的基础上，就《亿城堂庭酒店式公寓项目销售合作协议补充协议》（以下简称“补充协议”）达成一致，双方于2018年12月21日正式签署补充协议，根据协议约定，交易对手方需于2019年6月30日之前完成所有公寓销售。报告期内，截至2019年6月30日，北京星彩完成94套房屋的签约销售工作，完成签约销售金额83,812,863元，因多方细节因素，未能按照合同约定全部完成销售，因此截止目前，北京星彩仍在负责LOFT公寓销售事项。
2019年度，天津亿城堂庭项目已完成208套房屋的签约销售工作，项目累计签约金额184,367,628元，回款累计171,566,362元。 截至2019年12月31日，该项目累计签约额448,972,148元，公司收到来自该项目424,698,499元回款。截至年报公告日，该项目累计签约额454,051,547元，公司收到来自该LOFT项目434,607,898元回款。
根据目前销售进展情况，公司积极采取各种措施减少本次新冠疫情对销售工作的影响，以尽快完成全部天津亿城堂庭项目LOFT公寓销售。
2、基金管理与投资业务
（1）对外投资成为大连众城有限合伙人
公司于2019年12月18日召开第八届董事会第十五次会议，审议通过了通过子公司大连飞越文化产业发展合伙企业（有限合伙）以现金出资10亿元的方式成为大连众城文化产业发展合伙企业（有限合伙）的有限合伙人的议案，在大连众城的合伙份额占99.989%。上市公司旗下大连飞越入伙大连众城后，大连众城将进一步增资天津格致创业科技有限公司，增资完成后大连众城持有天津格致49.21%股份。公司本次以自有资金投资合伙企业，是基于公司产业结构升级的发展需求，而采取的探索升级产业的举措，有利于公司稳健提升可持续发展能力。
公司认为，根据合伙协议，大连众城由其GP管理公司日常事务，在公司成为大连众城的普通合伙人之前不合并其会计报表，但是会计师认为上市公司承担了绝大部分的风险，因此自出资之日起大连众城纳入合并范围。另外，根据合作方口径，因疫情及工商注册等相关原因大连众城尚未完成工商备案工作。
（2）铁狮门一期
公司于2015年投资了铁狮门一期项目。根据铁狮门方提供的运营报告，截至2019年末，铁狮门一期项目工程方面已完成了地基工作，垂直施工在持续进行中，钢架已经超过了25层，混凝土浇筑超过了13层，计划于2022年底完工。租赁方面，项目已完成预租赁面积约150万平方英尺，占总可租赁面积的54%。根据美国政府行政命令，因新冠疫情影响，铁狮门一期项目暂停工至6月30日以后，后续施工情况视疫情发展而确定。
（3）铁狮门三期
公司于2016年投资了铁狮门二期项目，于2019年1月31日召开第八届董事会第五次会议，会议审议通过了《关于公司与关联方海航投资控股有限公司进行股权置换暨关联交易的议案》，并提交股东大会审议。2019年3月7日《关于公司与关联方海航投资控股有限公司进行股权置换暨关联交易的议案》通过2019年第一次临时股东大会表决，并于当月完成上述公司股权的工商变更。项目运营方面，根据铁狮门方提供的运营报告，截至2019年末，铁狮门三期项目已完成前期施工及前期市场推介工作。根据铁狮门三期2019年四季度运营报告，该项目于2020年1月31日与Whittle School &Studio完成整租合同签署。报告显示，因租户扩建装修需要，将于2020年3月初启动装修工作，预计将在2021年第三季度完成所有装修工作。铁狮门计划在2022年底完成该项目出售，同时要求我方额外支付一笔租户装修费用。
公司此前根据铁狮门方前期提供的运营报告、投资测算模型，对外披露了铁狮门三期项目已无后续投资、预计于2020年下半年完成交易、预计投资回报约为0.85亿美元等事项。此次2019年四季度运营报告与前期运营报告内容存在较大差异。针对前述报告差异，公司第一时间沟通铁狮门，要求对方就铁狮门三期项目退出时间延后、额外出资的合法性等问题做出合理解释，并明确告知铁狮门不同意任何追加投资，但未收到明确答复。
为进一步保护公司权益，公司以铁狮门欺诈投资方、恶意修改商业计划、多次擅自决策事项为法律立场，聘请海外律师团队向铁狮门方提起违约诉状，并于2020年3月9日正式起诉铁狮门方，要求其承担所有违约责任，后续公司将积极配合律师完成相关维权工作。因涉及到法律诉讼，公司暂时无法从铁狮门处获悉预计收益和财务测算模型等信息，公司将在收到确定信息后按照法律法规要求及时做好披露工作。
具体项目施工方面，受疫情影响，根据美国政府行政命令，铁狮门三期项目暂停工至6月30日后，后续施工情况视疫情发展而确定。
3、养老业务
报告期内公司继续通过全资子公司北京养正稳步推进养老机构品牌建设拓展工作。公司立足于养老机构运营等业务方向，以位于北京石景山核心区的和悦家国际颐养社区为基础，2019年把持续提升运营管理水平和服务品质作为工作重点方向，始终秉承“关怀、尊重、专业和真诚”的服务理念，通过构建“养、乐、食、居”四大服务特色，为中国老龄人群打造最具代表性、最具成长性的品质生活样本。
和悦家国际颐养社区项目位于美丽舒适的北京市石景山区，地处闹中取静的北京CRD休闲娱乐中心区，以总建筑面积4万平米，公共设施及配套1万平米，客房302间，床位403张之规模，面向城市中高端老龄客群，提供自理、介助、介护、康复在内的全套专业养老服务。
2019年7月29日，北京市石景山区市场监督管理局授予和悦家餐饮“3星A级”安全量化等级牌，并荣获“北京市健康食堂”称号。2019年8月，获评北京市民政局、北京市养老行业协会颁发的北京市养老机构二星等级。
截至2019年12月31日，和悦家国际颐养社区入住人数284，入住率80.8%。2019年，和悦家品牌以良好的服务和市场口碑，保持了社区的高入住率，成为北京区域城市中高端养老机构的代表性和标杆性品牌。
4、其他业务
公司于2017年12月22日召开第七届董事会第三十七次会议，会议审议通过了大连山东路项目退出的事项。截至目前，交易对方已根据协议约定支付首付款1.5亿元人民币及第二笔付款1.457亿元人民币。按照协议约定第三笔款项1亿元应于2018年12月31日前支付，但交易对方未按照协议约定时间支付对应款项，目前公司仍在跟进交易对方支付协议约定款项的相关事宜。我司法务部门根据《大连山东路项目合作协议之终止协议（23 号宗地）》的约定，分别于 2018 年 12 月、2019 年 4 月向付款方的担保方大连育龙中小企业发展基金管理有限公司发出《付款提示函》、《承担保证责任通知书》。截止公司2019年年度报告披露日，第三笔款项交易对方共向公司支付了700万元款项，截至目前出让保证金本金尚有 6300 万元未付。
我司后续将继续向付款方、担保方发出催款通知，加大催款力度。截止 2019年 12 月 31 日，公司享有转让土地出让保证金本金债权 6300万元，基于对方尚有付款义务和意愿，公司根据账龄分析法计提此应收款项坏账准备。
二、主要资产重大变化情况
1、主要资产重大变化情况
| 主要资产 | 重大变化说明 |
| 股权资产 | 公司本期长期股权投资较期初增加6.07亿元，主要为1.主要为通过股权转让，减少了对联营企业438-444 Eleventh Avenue HNA JV,L.P的投资11.64亿元所致。2、本期增加了以持有的全资子公司海南恒兴创展股权投资基金有限公司100%股权及债权置换海航投资控股有限公司所持有的海南海投一号投资合伙企业（有限合伙）77.70%LP份额7.21亿所致。3、增加了对天津格致创业科技有限公司10亿元出资所致。 |
| 存货 | 存货期末余额较期初减少了1.34亿，减少了9.52%。主要为天津亿城山水项目结转成本所致。 |
制流程，强化制度执行力，使公司经营管理水平及风险防范能力得到显著提升的同时，为公司经营的规范性、资产的安全性、财务报告及相关信息真实、完整性提供了有力保障。㈤成熟的管理团队和专业的人才队伍公司根据业务发展方向和经营需要，对经营管理团队人员结构进行了优化与调整，引进主营业务领域专家及资深人士，以期带领公司在竞争激烈的市场环境中保持和扩大竞争优势。公司坚持“以人为本”理念，加强人才资源能力建设为核心，建立一整套引进、培养、使用、激励专业人才的管理机制，加强人才获取与吸引力度，不断引进市场高端人才。 公司建立了完善的任职资格管理体系，为员工的职业发展提供通道，并配套完善的培训机制，促进和推动员工的专业能力提升，为公司的可持续发展奠定了坚实的基础。
第四节 经营情况讨论与分析
一、概述
2019年，国际环境错综复杂，世界经济持续下行，中美贸易摩擦仍有较大变数，在单边主义和保护主义抬头、地缘政治局势紧张等复杂多变的形势下，国际贸易负重前行。各国纷纷采取了宽松的货币及财政政策以应对当前局势。2020年，以上因素叠加新冠肺炎疫情的影响，全球经济下行趋势预计将持续。国家统计局数据显示，2019年我国国内生产总值为99.0865万亿元，比上年增长6.1%；按年平均汇率折算，人均GDP突破1万美元大关，达到10276美元。我国经济已经从高速增长阶段转向高质量发展阶段，不刻意追求经济增速，而是有质量、有效益的合理增速。中国经济稳定向好、长期向好的趋势并没有改变。2019年，全国房地产开发投资132194亿元，比上年增长9.9%，其中，住宅投资97071亿元，同比增长
13.9%；房地产开发企业房屋施工面积893821万平方米，比上年增长8.7%，其中，住宅施工面积627673万平方米，同比增长10.1%。
2019年，商品房销售面积171558万平方米，比上年下降0.1%，其中，住宅销售面积增长1.5%，办公楼销售面积下降14.7%，商业营业用房销售面积下降15.0%。商品房销售额159725亿元，比上年增长6.5%，其中，住宅销售额增长10.3%，办公楼销售额下降15.1%，商业营业用房销售额下降16.5%。
近年来，美国企业税改革以及更为宽松的调控环境为商业扩张及投资提供了有力助推。目前全球债券收益率持续走低，股票市场也未见好转甚至波动加剧，这种情况下，美国商业地产因其现金流和收益的稳健性，变得相对稳健。随着美国利率不断走低，融资环境相对宽松，虽受新冠疫情的暂时影响，从长期看来美国REITs及商业地产市场的表现预计将继续走强。
报告期内，公司实现营业收入21,348.41万元，同比下降20.90%；实现归属于上市公司股东的净利润2999.20万元。净利润较上年同期下降的主要原因为本报告期公司股权转让实现的投资收益较上年同期下降所致。。
1.房地产业务
报告期内，公司主要营业收入仍为房地产业务。公司体内存量房地产项目主要为天津亿城堂庭项目。2019年房地产业务销售收入主要来自于天津亿城堂庭项目LOFT公寓部分销售。公司2018年就LOFT酒店公寓回款事项，多次与交易对手进行谈判，并督促其调整销售策略及团队人员。原销售合作协议已于2018年9月30日到期。由于在合同履约过程中，存在销售进度及回款不如预期及约定的情况，公司、子公司天津亿城山水本着严谨、严格的原则，与交易对方进行了多轮谈判，最终天津亿城山水与北京星彩在原协议的基础上，就《亿城堂庭酒店式公寓项目销售合作协议补充协议》（以下简称“补充协议”）达成一致，双方于2018年12月21日正式签署补充协议，根据协议约定，交易对手方需于2019年6月30日之前完成所有公寓销售。报告期内，截至2019年6月30日，北京星彩完成94套房屋的签约销售工作，完成签约销售金额83,812,863元，因多方细节因素，未能按照合同约定全部完成销售，因此截止目前，北京星彩仍在负责LOFT公寓销售事项。
2019年度，天津亿城堂庭项目已完成208套房屋的签约销售工作，项目累计签约金额184,367,628元，回款累计171,566,362元。 截至2019年12月31日，该项目累计签约额448,972,148元，公司收到来自该项目424,698,499元回款。截至年报公告日，该项目累计签约额454,051,547元，公司收到来自该LOFT项目434,607,898元回款。
根据目前销售进展情况，公司积极采取各种措施减少本次新冠疫情对销售工作的影响，以尽快完成全部天津亿城堂庭项目LOFT公寓销售。
2、基金管理与投资业务
（1）对外投资成为大连众城有限合伙人
公司于2019年12月18日召开第八届董事会第十五次会议，审议通过了通过子公司大连飞越文化产业发展合伙企业（有限合伙）以现金出资10亿元的方式成为大连众城文化产业发展合伙企业（有限合伙）的有限合伙人的议案，在大连众城的合伙份额占99.989%。上市公司旗下大连飞越入伙大连众城后，大连众城将进一步增资天津格致创业科技有限公司，增资完成后大连众城持有天津格致49.21%股份。公司本次以自有资金投资合伙企业，是基于公司产业结构升级的发展需求，而采取的探索升级产业的举措，有利于公司稳健提升可持续发展能力。公司认为，根据合伙协议，大连众城由其GP管理公司日常事务，在公司成为大连众城的普通合伙人之前不合并其会计报表，但是会计师认为上市公司承担了绝大部分的风险，因此自出资之日起大连众城纳入合并范围。另外，根据合作方口径，因疫情及工商注册等相关原因大连众城尚未完成工商备案工作。
（2）铁狮门一期
公司于2015年投资了铁狮门一期项目。根据铁狮门方提供的运营报告，截至2019年末，铁狮门一期项目工程方面已完成了地基工作，垂直施工在持续进行中，钢架已经超过了25层，混凝土浇筑超过了13层，计划于2022年底完工。租赁方面，项目已完成预租赁面积约150万平方英尺，占总可租赁面积的54%。根据美国政府行政命令，因新冠疫情影响，铁狮门一期项目暂停工至6月30日以后，后续施工情况视疫情发展而确定。
（3）铁狮门三期
公司于2016年投资了铁狮门二期项目，于2019年1月31日召开第八届董事会第五次会议，会议审议通过了《关于公司与关联方海航投资控股有限公司进行股权置换暨关联交易的议案》，并提交股东大会审议。2019年3月7日《关于公司与关联方海航投资控股有限公司进行股权置换暨关联交易的议案》通过2019年第一次临时股东大会表决，并于当月完成上述公司股权的工商变更。
项目运营方面，根据铁狮门方提供的运营报告，截至2019年末，铁狮门三期项目已完成前期施工及前期市场推介工作。根据铁狮门三期2019年四季度运营报告，该项目于2020年1月31日与Whittle School &Studio完成整租合同签署。报告显示，因租户扩建装修需要，将于2020年3月初启动装修工作，预计将在2021年第三季度完成所有装修工作。铁狮门计划在2022年底完成该项目出售，同时要求我方额外支付一笔租户装修费用。
公司此前根据铁狮门方前期提供的运营报告、投资测算模型，对外披露了铁狮门三期项目已无后续投资、预计于2020年下半年完成交易、预计投资回报约为0.85亿美元等事项。此次2019年四季度运营报告与前期运营报告内容存在较大差异。针对前述报告差异，公司第一时间沟通铁狮门，要求对方就铁狮门三期项目退出时间延后、额外出资的合法性等问题做出合理解释，并明确告知铁狮门不同意任何追加投资，但未收到明确答复。
为进一步保护公司权益，公司以铁狮门欺诈投资方、恶意修改商业计划、多次擅自决策事项为法律立场，聘请海外律师团队向铁狮门方提起违约诉状，并于2020年3月9日正式起诉铁狮门方，要求其承担所有违约责任，后续公司将积极配合律师完成相关维权工作。因涉及到法律诉讼，公司暂时无法从铁狮门处获悉预计收益和财务测算模型等信息，公司将在收到确定信息后按照法律法规要求及时做好披露工作。
具体项目施工方面，受疫情影响，根据美国政府行政命令，铁狮门三期项目暂停工至6月30日后，后续施工情况视疫情发展而确定。
3、养老业务
报告期内公司继续通过全资子公司北京养正稳步推进养老机构品牌建设拓展工作。公司立足于养老机构运营等业务方向，以位于北京石景山核心区的和悦家国际颐养社区为基础，2019年把持续提升运营管理水平和服务品质作为工作重点方向，始终秉承“关怀、尊重、专业和真诚”的服务理念，通过构建“养、乐、食、居”四大服务特色，为中国老龄人群打造最具代表性、最具成长性的品质生活样本。
和悦家国际颐养社区项目位于美丽舒适的北京市石景山区，地处闹中取静的北京CRD休闲娱乐中心区，以总建筑面积4万平米，公共设施及配套1万平米，客房302间，床位403张之规模，面向城市中高端老龄客群，提供自理、介助、介护、康复在内的全套专业养老服务。
2019年7月29日，北京市石景山区市场监督管理局授予和悦家餐饮“3星A级”安全量化等级牌，并荣获“北京市健康食堂”称号。2019年8月，获评北京市民政局、北京市养老行业协会颁发的北京市养老机构二星等级。截至2019年12月31日，和悦家国际颐养社区入住人数284，入住率80.8%。2019年，和悦家品牌以良好的服务和市场口碑，保持了社区的高入住率，成为北京区域城市中高端养老机构的代表性和标杆性品牌。
4、其他业务
（1）大连山东路项目退出事项
公司于2017年12月22日召开第七届董事会第三十七次会议，会议审议通过了大连山东路项目退出的事项。截至目前，交易对方已根据协议约定支付首付款1.5亿元人民币及第二笔付款1.457亿元人民币。按照协议约定第三笔款项1亿元应于2018年12月31日前支付，但交易对方未按照协议约定时间支付对应款项，目前公司仍在跟进交易对方支付协议约定款项的相关事宜。我司法务部门根据《大连山东路项目合作协议之终止协议（23 号宗地）》的约定，分别于 2018 年 12 月、2019 年 4 月向付款方的担保方大连育龙中小企业发展基金管理有限公司发出《付款提示函》、《承担保证责任通知书》。截止公司2019年年度报告披露日，第三笔款项交易对方共向公司支付了700万元款项，截至目前出让保证金本金尚有 6300 万元未付。
我司后续将继续向付款方、担保方发出催款通知，加大催款力度。截止 2019年 12 月 31 日，公司享有转让土地出让保证金本金债权 6300万元，基于对方尚有付款义务和意愿，公司根据账龄分析法计提此应收款项坏账准备。
公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第3号——上市公司从事房地产业务》的披露要求
2019年，全国房地产开发投资132194亿元，比上年增长9.9%，其中，住宅投资97071亿元，同比增长
13.9%；房地产开发企业房屋施工面积893821万平方米，比上年增长8.7%，其中，住宅施工面积627673万平方米，同比增长10.1%。2019年，商品房销售面积171558万平方米，比上年下降0.1%，其中，住宅销售面积增长1.5%，办公楼销售面积下降14.7%，商业营业用房销售面积下降15.0%。商品房销售额159725亿元，比上年增长6.5%，其中，住宅销售额增长10.3%，办公楼销售额下降15.1%，商业营业用房销售额下降16.5%。
公司曾于2015年对外承诺，不再新增房地产开发业务，近年来履行承诺，并未进行任何新增土地储备、新增房地产开发项目相关工作。公司体内仅留存天津亿城堂庭项目，目前该项目剩余38套LOFT公寓待售，剩余76,243.05平米商场与20,798.38万平写字楼待售/租。房地产行业相关走势，对公司的整体业务影响有限。但整体宏观经济会在一定程度上影响公司待租/售物业的租金/估值。新增土地储备项目
| 宗地或项目名称 | 所在位置 | 土地规划用途 | 土地面积（㎡） | 计容建筑面积（㎡） | 土地取得方式 | 权益比例 | 土地总价款（万元） | 权益对价（万元） |
| 不涉及 | 不涉及 | 不涉及 | 0 | 0 | 不涉及 | 0.00% | 0 | 0 |
| 项目/区域名称 | 总占地面积（万㎡） | 总建筑面积（万㎡） | 剩余可开发建筑面积（万㎡） |
| 不涉及 | 0 | 0 | 0 |
| 总计 | 0 | 0 | 0 |
| 城市/区域 | 项目名称 | 所在位置 | 项目业态 | 权益比例 | 开工时间 | 开发进度 | 完工进度 | 土地面积（㎡） | 规划计容建筑面积（㎡） | 本期竣工面积（㎡） | 累计竣工面积（㎡） | 预计总投资金额（万元） | 累计投资总金额（万元） |
| 天津 | 亿城 | 红桥 | 城市 | 100.00 | 2010 | 竣工 | 100.00 | 93,113. | 538,28 | 0 | 538,28 | 495,00 | 454,00 |
| 堂庭 | 区勤俭道与光荣道交口 | 综合体 | % | 年03月01日 | % | 60 | 3.98 | 3.98 | 0 | 0 |
| 城市/区域 | 项目名称 | 所在位置 | 项目业态 | 权益比例 | 计容建筑面积 | 可售面积（㎡） | 累计预售（销售）面积（㎡） | 本期预售（销售）面积（㎡） | 本期预售（销售）金额（万元） | 累计结算面积（㎡） | 本期结算面积（㎡） | 本期结算金额（万元） |
| 天津 | 亿城堂庭 | 红桥区勤俭道与光荣道交口 | 城市综合体 | 100.00% | 330330.79 | 330330.79 | 225881.75 | 11803.49 | 17,156.64 | 225593.3 | 11782.45 | 17,946.14 |
| 项目名称 | 所在位置 | 项目业态 | 权益比例 | 可出租面积（㎡） | 累计已出租面积（㎡） | 平均出租率 |
| 天津亿城堂庭项目 | 天津 | 商场与写字楼物业 | 100.00% | 9.6万 | 0 | 0.00% |
| 融资途径 | 期末融资余额 | 融资成本区间/平均融资成本 | 期限结构 | |||
| 1年之内 | 1-2年 | 2-3年 | 3年以上 | |||
| 其他 | 105,181.81 | 6.59% | 105,181.81 | |||
2020年，就天津亿城堂庭项目，公司将完成剩余酒店式公寓的销售，以及根据写字楼及商业综合体等非住宅商品楼的行业与市场特点，与潜在合作方进一步磋商，进行综合考虑加速库存去存化工作。公司将在严格遵守政府房地产调控政策的基础上，积极推进酒店式公寓、写字楼及商业综合体的出售工作。
3、加速推进养老布局与养老品牌的建设
2020年，公司将继续提高现有养老项目的运营质量，以“和悦家”品牌为基础，深化品牌的市场影响力，加快推进医养结合的养老服务模式，持续提升服务标准化、管理智能化，树立标杆养老项目，进一步加速向现代服务产业转型进程，优化整体布局。
4、强化内部管理工作
通过不断加强内部管理，提升公司现有资产盈利能力。进一步完善公司运营组织结构，加强风险控制措施，降低企业运营风险。进一步推进管理团队转变思维，激发管理团队活力、干劲和创造力。积极开拓创新、开源节流，落实公司的全面预算管理，强调各项工作开展的计划性，确保经营管理活动中的收入、支出、费用等各类事项均符合预算边际。
向商品房承购人因银行抵押贷款提供担保
□ 适用 √ 不适用
董监高与上市公司共同投资（适用于投资主体为上市公司董监高）
□ 适用 √ 不适用
二、主营业务分析
1、概述
参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。
2、收入与成本
（1）营业收入构成
单位：元
| 2019年 | 2018年 | 同比增减 | |||
| 金额 | 占营业收入比重 | 金额 | 占营业收入比重 | ||
| 营业收入合计 | 213,484,095.75 | 100% | 269,902,656.77 | 100% | -20.90% |
| 分行业 | |||||
| 房地产行业 | 171,106,117.21 | 80.15% | 233,678,890.02 | 86.58% | -26.78% |
| 基金管理费及养老服务行业 | 42,377,978.54 | 19.85% | 36,223,766.75 | 13.42% | 16.99% |
| 分产品 | |||||
| 房产 | 171,106,117.21 | 80.15% | 233,678,890.02 | 86.58% | -26.78% |
| 基金管理费及养老服务行业 | 42,377,978.54 | 19.85% | 36,223,766.75 | 13.42% | 16.99% |
| 分地区 | |||||
| 北京 | 42,377,978.54 | 19.85% | 36,122,672.58 | 13.38% | 16.99% |
| 天津 | 171,106,117.21 | 80.15% | 233,774,323.82 | 86.62% | -26.78% |
| 上海 | 5,660.37 | 0.00% | -100.00% | ||
（2）占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
| 营业收入 | 营业成本 | 毛利率 | 营业收入比上年同期增减 | 营业成本比上年同期增减 | 毛利率比上年同期增减 | |
| 分行业 | ||||||
| 房地产行业 | 171,106,117.21 | 134,258,523.01 | 21.53% | -26.78% | -21.12% | -5.63% |
| 基金管理费及养老服务 | 42,377,978.54 | 33,510,069.15 | 20.93% | 16.99% | 9.70% | 5.26% |
| 分产品 | ||||||
| 房产 | 171,106,117.21 | 134,258,523.01 | 21.53% | -26.78% | -21.12% | -5.63% |
| 基金管理费及养老服务 | 42,377,978.54 | 33,510,069.15 | 20.93% | 16.99% | 9.70% | 5.26% |
| 分地区 | ||||||
| 北京 | 42,377,978.54 | 33,510,069.15 | 20.93% | 17.32% | 10.95% | 4.54% |
| 天津 | 171,106,117.21 | 134,258,523.01 | 21.53% | -26.81% | -21.28% | -5.51% |
| 行业分类 | 项目 | 单位 | 2019年 | 2018年 | 同比增减 |
| 房地产行业 | 销售量 | ||||
| 签约销售金额 | 亿元 | 1.76 | 2.34 | -24.79% | |
| 在施工面积 | 万平方米 | 0 | 0 | 0.00% | |
| 存货金额 | 元 | 1,276,284,852.21 | 1,410,544,567.73 | -9.52% |
| 行业分类 | 项目 | 2019年 | 2018年 | 同比增减 |
| 金额 | 占营业成本比重 | 金额 | 占营业成本比重 | |||
| 房地产业 | 134,258,523.01 | 80.03% | 170,206,342.93 | 84.78% | -21.12% | |
| 基金管理费及养老服务 | 33,510,069.15 | 19.97% | 30,547,868.16 | 15.22% | 9.70% |
| 产品分类 | 项目 | 2019年 | 2018年 | 同比增减 | ||
| 金额 | 占营业成本比重 | 金额 | 占营业成本比重 | |||
| 房产 | 134,258,523.01 | 80.03% | 170,206,342.93 | 84.78% | -21.12% | |
| 基金管理及养老服务 | 33,510,069.15 | 19.97% | 30,547,868.16 | 15.22% | 9.70% | |
| 名称 | 变更原因 |
| 大连飞越文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 新设 |
| 大连众城文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 新设 |
| 名称 | 变更原因 |
| 深圳市道勤投资有限公司 | 注销 |
| 北京海汉养老咨询服务有限公司 | 注销 |
| 海南恒兴创展股权投资基金有限公司 | 转让股权 |
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue LP LLC | 转让股权 |
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue GP, LLC | 转让股权 |
| 前五名客户合计销售金额（元） | 10,947,803.61 |
| 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 | 5.13% |
| 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 | 3.09% |
| 序号 | 客户名称 | 销售额（元） | 占年度销售总额比例 |
| 1 | 海南恒兴聚源股权投资基金合伙企业（有限合伙） | 6,603,773.61 | 3.09% |
| 2 | 李津文 | 1,086,736.00 | 0.51% |
| 3 | 张美娜 | 1,086,736.00 | 0.51% |
| 4 | 李健 | 1,086,736.00 | 0.51% |
| 5 | 马悦 | 1,083,822.00 | 0.51% |
| 合计 | -- | 10,947,803.61 | 5.13% |
| 前五名供应商合计采购金额（元） | 20,258,045.53 |
| 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 | 12.07% |
| 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 | 0.00% |
| 序号 | 供应商名称 | 采购额（元） | 占年度采购总额比例 |
| 1 | 北京德恒康成商贸有限公司 | 8,104,842.99 | 4.83% |
| 2 | 天津开发区经纬设备安装有限公司 | 4,600,000.00 | 2.74% |
| 3 | 深圳广田装饰集团股份有限公司 | 3,443,650.00 | 2.05% |
| 4 | 天津市房屋维修资金管理中心 | 2,709,552.54 | 1.62% |
| 5 | 天津市大通建设发展集团有限公司 | 1,400,000.00 | 0.83% |
| 合计 | -- | 20,258,045.53 | 12.07% |
| 2019年 | 2018年 | 同比增减 | 重大变动说明 | |
| 销售费用 | 3,503,139.48 | 6,584,728.94 | -46.80% | 主要为公司控制费用支出以及公司上期转让亿城集团上海投资有限公司股权，人工费用、营销推广费用减少所致。 |
| 管理费用 | 41,057,973.68 | 66,294,629.29 | -38.07% | 主要为公司控制费用支出以及公司本期转让海南恒兴创展股权投资基金有限公司股权，人工 |
| 费用、行政办公费用减少以及上年拟进行资产重组发生中介机构费用而本期未发生相关费用所致。 | ||||
| 财务费用 | 28,810,442.92 | 48,210,792.44 | -40.24% | 主要为上年公司偿还到期的“15海投债”，本期利息支出较上年减少所致。 |
| 项目 | 2019年 | 2018年 | 同比增减 |
| 经营活动现金流入小计 | 1,897,653,574.40 | 928,678,778.74 | 104.34% |
| 经营活动现金流出小计 | 1,732,252,114.67 | 247,673,970.51 | 599.41% |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 165,401,459.73 | 681,004,808.23 | -75.71% |
| 投资活动现金流入小计 | 29,379,804.16 | 1,112,645,299.94 | -97.36% |
| 投资活动现金流出小计 | 1,916,913,221.10 | 21,678,165.69 | 8,742.60% |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -1,887,533,416.94 | 1,090,967,134.25 | -273.01% |
| 筹资活动现金流入小计 | 110,000.00 | 8,164,914.54 | -98.65% |
| 筹资活动现金流出小计 | 201,029,885.78 | 1,943,898,875.84 | -89.66% |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | -200,919,885.78 | -1,935,733,961.30 | 89.62% |
| 现金及现金等价物净增加额 | -1,923,051,222.28 | -163,823,459.77 | -1,073.86% |
三、非主营业务分析
√ 适用 □ 不适用
单位：元
| 金额 | 占利润总额比例 | 形成原因说明 | 是否具有可持续性 | |
| 投资收益 | 62,184,292.08 | 206.15% | 主要为本期处置长期股权投资产生合并层面的投资收益及权益法核算确认的投资收益. | 否 |
| 公允价值变动损益 | 0.00 | 0.00% | 否 | |
| 资产减值 | 7,043,152.81 | 23.35% | 否 | |
| 营业外收入 | 31,536,049.71 | 104.55% | 主要为本期公司以持有的全资子公司海南恒兴创展股权投资基金有限公司100%股权及债权置换海航投资控股有限公司所持有的海南海投一号投资合伙企业（有限合伙）77.70%LP份额，对于换入的海南海投一号投资合伙企业（有限合伙）初始投资成本小于应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额26,545,058.19元，计入本期的营业外收入。 | 否 |
| 营业外支出 | 5,134,061.80 | 17.02% | 主要为本期对北京石景山养老项目改建工程中部分不适用的设施进行了处理，发生报废损失所致。 | 否 |
| 2019年末 | 2019年初 | 比重增减 | 重大变动说明 | |||
| 金额 | 占总资产 | 金额 | 占总资产 | |||
| 比例 | 比例 | |||||
| 货币资金 | 1,704,235,152.85 | 28.12% | 2,709,569,986.24 | 40.97% | -12.85% | |
| 应收账款 | 24,483,817.87 | 0.40% | 22,169,706.57 | 0.34% | 0.06% | |
| 存货 | 1,276,284,852.21 | 21.06% | 1,410,544,567.73 | 21.33% | -0.27% | |
| 长期股权投资 | 2,679,094,576.17 | 44.20% | 2,071,858,981.51 | 31.33% | 12.87% | 公司本期长期股权投资较期初增加6.07亿元，主要为1.主要为通过股权转让，减少了对联营企业438-444 Eleventh Avenue HNA JV,L.P的投资11.64亿元所致。2、本期增加了以持有的全资子公司海南恒兴创展股权投资基金有限公司100%股权及债权置换海航投资控股有限公司所持有的海南海投一号投资合伙企业（有限合伙）77.70%LP份额7.21亿所致。3、增加了对天津格致创业科技有限公司10亿元出资所致。 |
| 固定资产 | 4,351,579.63 | 0.07% | 5,601,484.94 | 0.08% | -0.01% | |
| 长期借款 | 1,086,418,247.11 | 17.92% | 1,239,979,730.00 | 18.75% | -0.83% | |
| 一年内到期的非流动负债 | 198,020,122.22 | 3.27% | 135,194,687.02 | 2.04% | 1.23% |
| 项目 | 余额 | 受限原因 |
| 货币资金 | 912,379,000.00 | 定期存款用于关联方借款质押 |
| 其他应收款 | 63,000,000.00 | 大连山东路项目23#地块部分应收交易款用于长期借款质押 |
| 存货 | 1,062,739,906.92 | 开发产品用于长期借款抵押 |
| 长期股权投资 | 838,546,958.61 | 华安保险股权用于长期借款质押 |
五、投资状况
1、总体情况
√ 适用 □ 不适用
| 报告期投资额（元） | 上年同期投资额（元） | 变动幅度 |
| 1,720,512,227.28 | 0.00 | 100.00% |
| 被投资公司名称 | 主要业务 | 投资方式 | 投资金额 | 持股比例 | 资金来源 | 合作方 | 投资期限 | 产品类型 | 截至资产负债表日的进展情况 | 预计收益 | 本期投资盈亏 | 是否涉诉 | 披露日期（如有） | 披露索引（如有） |
| 天津格致创业科技有限公司 | 技术推广服务;房地产租赁经营;房地产中介服务;物业管理服务;展览展示服务;工程设计、咨询;办公服务;劳务服务。(依法须经 | 增资 | 1,000,000,000.00 | 49.21% | 自有资金 | 张志强、王敏荣 | 2019-06-26至无固定期限 | 股权投资 | 已取得营业执照 | 0.00 | 0.00 | 否 | 2019年12月21日 | http://www.cninfo.com.cn |
| 批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动) | ||||||||||||||
| 海南海投一号投资合伙企业（有限合伙） | 受托资产管理（不得从事信托、金融资产管理、证券资产管理、证券资产及其他限制项目），投资管理（期货、保险、金融、证券除外），投资兴办实业（具体项目另 | 其他 | 720,512,227.28 | 77.70% | 股权置换 | 海航投资控股有限公司 | 2016-04-08至无固定期限 | 股权投资 | 已完成工商变更 | 0.00 | 0.00 | 否 | 2019年02月01日 | http://www.cninfo.com.cn |
| 行申报），投资顾问、经济信息咨询、财务信息咨询、投资咨询服务，国内贸易，经营进出口业务。 | ||||||||||||||
| 合计 | -- | -- | 1,720,512,227.28 | -- | -- | -- | -- | -- | -- | 0.00 | 0.00 | -- | -- | -- |
六、重大资产和股权出售
1、出售重大资产情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未出售重大资产。
2、出售重大股权情况
√ 适用 □ 不适用
| 交易对方 | 被出售股权 | 出售日 | 交易价格（万元） | 本期初起至出售日该股权为上市公司贡献的净利润（万元） | 出售对公司的影响 | 股权出售为上市公司贡献的净利润占净利润总额的比例 | 股权出售定价原则 | 是否为关联交易 | 与交易对方的关联关系 | 所涉及的股权是否已全部过户 | 是否按计划如期实施，如未按计划实施，应当说明原因及公司已采取的措施 | 披露日期 | 披露索引 |
| 海航投资控股有限公司 | 海南恒兴创展股权投资基金有限公司100%股权 | 2019年03月25日 | 72,051.22 | -178.32 | 出售股权使得公司合并财务报表层面确认投资收益2101.44万元 | -5.81% | 交易双方在对标的审计数据及所投资项目综合各方因素考量情形下，协商定价。 | 是 | 受同一实际控制人控制 | 是 | 是 | 2019年02月01日 | 2019-005:《海航投资集团股份有限公司关于与关联方海航投资控股有限公司进行股权置 |
| 换暨关联交易的公告》（巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn） | |||||||||||||
| 海航投资控股有限公司 | HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue LP LLC、HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue GP, LLC的57.9%股权 | 2019年03月25日 | 0 | -74.51 | 出售股权使得公司合并财务报表层面确认投资收益887.66万元 | -2.43% | 交易双方在对标的审计数据及所投资项目综合各方因素考量情形下，协商定价。 | 是 | 受同一实际控制人控制 | 是 | 是 | 2019年02月01日 | 2019-005:《海航投资集团股份有限公司关于与关联方海航投资控股有限公司进行股权置换暨关联交易的公告》（巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn） |
七、主要控股参股公司分析
√ 适用 □ 不适用
主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况
单位：元
| 公司名称 | 公司类型 | 主要业务 | 注册资本 | 总资产 | 净资产 | 营业收入 | 营业利润 | 净利润 |
| 天津亿城山水房地产开发有限公司 | 子公司 | 房地产开发 | 2,350,000,000.00 | 2,643,975,922.23 | 2,309,013,822.71 | 171,106,117.21 | -14,323,191.74 | -14,473,974.24 |
| 北京养正投资有限公司 | 子公司 | 养老服务 | 50,000,000.00 | 78,144,665.21 | 15,078,210.59 | 0.00 | -16,494,475.25 | -16,494,475.25 |
| 华安财产保险股份有限公司 | 参股公司 | 保险业务 | 2,100,000,000.00 | 18,436,347,233.68 | 5,016,500,329.77 | 13,604,906,710.64 | 179,240,372.96 | 159,460,431.51 |
| 公司名称 | 报告期内取得和处置子公司方式 | 对整体生产经营和业绩的影响 |
| 大连飞越文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 新设 | |
| 大连众城文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 新设 | |
| 深圳市道勤投资有限公司 | 注销 | |
| 北京海汉养老咨询服务有限公司 | 注销 | |
| 海南恒兴创展股权投资基金有限公司 | 转让股权 | 出售股权使得公司合并财务报表层面确认投资收益2101.44万元 |
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue LP LLC | 转让股权 | 出售股权使得公司合并财务报表层面确认投资收益887.66万元 |
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue GP, LLC | 转让股权 |
2019年，中国房地产行业的内外部形势深刻变化：一方面，中国对外贸易摩擦加剧对宏观经济运行、资本市场发展、就业和居民收入构成不利影响，经济三驾马车进出口、社会固定资产投资、居民消费均面临下行压力。另一方面，年中“不把房地产作为短期经济刺激手段”提出后，市场政策预期趋于统一。银行中长期社会贷款占比不断走低，房地产业银行贷款、信托融资政策迅速收紧，房地产业投资增速有所放缓，中小开发商融资困难显现；大城市在城市开发边界等“三线”划定后正普遍加速进入收缩式、内涵化发展阶段，《土地管理法》修订改革征地制度，推动农村集体建设用地入市，向构建城乡统一建设用地市场迈出关键一步。年初，调控“放松”的市场预期一度高涨，2019年4月19日政治局会议重点强调“房住不炒”“一城一策”，以“稳地价、稳房价、稳预期”为目标，聚焦防范、化解房地产市场风险，加速推进长效机制建设，着力维持房地产市场平稳健康发展成为中央和各地房地产市场调控政策的总思路。年内，调控政策频度达到历史高峰。十九届四中全会对中国未来发展建设的制度框架做出战略安排，以“房住不炒”为原则、“因城施策”为策略、“长短结合”为战术的房地产行业调控体系正加速形成。总体上，2019年，我国房地产市场运行的政策环境整体偏紧：中央聚焦房地产金融风险，坚持住房居住属性，不将房地产作为短期刺激经济的手段，房地产行业资金定向监管全年保持从紧态势；地方因城、因区、因势施策保持房地产市场稳定。同时，我国房地产行业运行基础制度更趋完善，为进一步落实房地产长效管理机制奠定更加坚实的基础。
2、养老行业
2019年以来，国家层面不断加快推进养老服务顶层设计和制度体系建设，一系列纲领性文件相继出台，对中国特色养老服务体系进行全面系统部署。我国的养老服务已经从宏观的制度建设、监管体系建设，中观的供给和支付体系建设，再到微观层面的老年人健康服务体系建设全面构建完成。
2019年初，根据党中央、国务院印发的《民政部职能配置、内设机构和人员编制规定》，民政部设立养老服务司，积极应对人口老龄化时代挑战，肩负起老年人福利工作和养老服务体系建设等重任。4月，国务院办公厅印发《关于推进养老服务发展的意见》，制定28条具体政策措施，打通“堵点”，消除“痛点”，养老服务发展障碍逐一破除，市场机制不断健全。经国务院同意，民政部于今年8月印发《关于进一步扩大养老服务供给促进养老服务消费的实施意见》，除障碍、强监管，进一步夯实了新时代养老服务发展根基。
与此同时，6月召开的全国政协双周协商座谈会围绕“构建居家社区机构‘三位一体’的养老服务体系”议题建言咨政、共商养老民生大计;近期召开的中央经济工作会议对养老服务专门部署，养老服务成为国民经济和社会发展的重要组成部分。
11月，中共中央、国务院印发《国家积极应对人口老龄化中长期规划》，为中国特色养老服务制度体系划定了“路线图”：到2022年，我国积极应对人口老龄化的制度框架初步建立;到2035年，积极应对人口老龄化的制度安排更加科学有效;到本世纪中叶，与社会主义现代化强国相适应的应对人口老龄化制度安排成熟完备。
国务院接连出台全面放开养老服务业市场、深化“放管服”改革政策，全面取消养老机构设立许可;养老机构内设医疗机构设置审批改为备案制;放开境外投资者在华投资养老服务，实行同等优惠;着力解决养老机构消防审批楼层设置限制等问题;《城企联动普惠养老专项行动实施方案》中土地、规划、融资、财税等一揽子政策支持包，为广大老年人提供买得到、买得起、买得好、买得放心的养老服务;《关于加强规划和用地保障支持养老服务发展的指导意见》，降低了社会资本进入养老服务行业的门槛，在供地政策支持下，社会资本投资养老服务业的积极性大幅提高。
截至目前，全国各类养老服务机构和设施共17.76万个，各类养老服务床位合计754.6万张，超过50%的养老机构和近40%的养老床位由社会力量举办。养老服务举办主体逐步从政府为主转变为政府加大投入，民间资本、社会力量广泛参与、竞相发展的新格局。
2020年，在国家坚持“稳”、“统筹”、“攻坚”重要方向背景下，未来养老政策将更加落地，会进一步落实各项内容，健康养老产业发展也将迎来新的发展机遇。
3、不动产基金行业
近年来，美国企业税改革以及更为宽松的调控环境为商业扩张及投资提供了有力助推。同时，受利于美国总人口不断增加，经济增长加速、就业率持续增长、资本市场连创新高的基本面，且在较为鸽派的美联储政策背景下，美国 REITs 的表现预计将继续走强。2019年国内地产基金行业呈现出的特点是：因“资管新规”的执行以及地产行业的调控升级，地产基金的新增数量和募集规模延续上年的下降态势，但是仍然保有一定的规模与活力。 优质基金管理人更加注重资管能力的打造，通过自建团队或与专业资管机构合作，提升资产运营和管理能力，拥有主动管理能力和价值创造能力的基金管理人凸显；不动产资产证券化方面，虽然公募REITs推出的实质性障碍尚未全部解决，但类REITs产品创新不断，为后续对接公募REITs做了较好的铺垫。
（二）公司未来发展战略
公司自2013年下半年以来，确定将从单一房地产开发业务转型至产业基金、不动产基金及养老和教育产业资产管理综合平台的发展战略，经过近几年的运作和整体布局，公司以不动产基金、养老为着力点，开展了多项不动产基金业务及养老业务。
近年来，党中央、国务院相继出台政策，支持海南自贸区的发展。根据发展规划，海南省将大力发展旅游、互联网、医疗健康、金融、会展等现代服务业于一体的自贸区。经过几年发展，公司基金业务团队拥有成熟的资产证券化项目经验及业务能力。公司希望借助自身在基金管理与投资业务领域内的优势，充分依托海南自贸区的政策支持及优质资产资源，在助力公司业务转型升级的同时，推动海南自贸区的建设和发展。
未来，公司将遵循行业发展规律，尽快重塑企业主业，并围绕新的主业继续发展，通过适时并购合适的资产发挥协同效应，实现公司业务的快速发展，为投资者创造更多回报。
（三）2019年经营计划
1、聚焦主营业务的探索和发展
公司将积极转变经营发展思路，充分借助上市公司平台优势，综合运用多种金融工具，通过对外投资、并购等方式，整合优质资产，聚焦主营业务的探索和发展。为公司的发展注入新的活力，提升公司的持续经营能力、盈利能力以及资产质量。
2、存量房地产项目去存化
2020年，就天津亿城堂庭项目，公司将完成剩余酒店式公寓的销售，以及根据写字楼及商业综合体等非住宅商品楼的行业与市场特点，与潜在合作方进一步磋商，进行综合考虑加速库存去存化工作。公司将在严格遵守政府房地产调控政策的基础上，积极推进酒店式公寓、写字楼及商业综合体的出售工作。
3、加速推进养老布局与养老品牌的建设
2020年，公司将继续提高现有养老项目的运营质量，以“和悦家”品牌为基础，深化品牌的市场影响力，加快推进医养结合的养老服务模式，持续提升服务标准化、管理智能化，树立标杆养老项目，进一步加速向现代服务产业转型进程，优化整体布局。
4、强化内部管理工作
通过不断加强内部管理，提升公司现有资产盈利能力。进一步完善公司运营组织结构，加强风险控制措施，降低企业运营风险。进一步推进管理团队转变思维，激发管理团队活力、干劲和创造力。积极开拓创新、开源节流，落实公司的全面预算管理，强调各项工作开展的计划性，确保经营管理活动中的收入、支出、费用等各类事项均符合预算边际。
（四）公司目前面临的主要风险及应对措施
1、宏观经济及政策风险
公司所属房地产行业受国家政策、信贷政策以及新冠疫情等多方面政策因素影响较大，受市场环境、供需情况的市场制约较多。中央在坚持“房住不炒”的总基调下，聚焦房地产金融风险，不将房地产作为短
期刺激经济的手段，地方因城、因区、因势施策保持房地产市场稳定。公司将就根据政策趋势加强政策研究，适应宏观调控政策的变化，及时把握市场格局变化，积极应对市场调整。
2、财务风险
在融资严监管大背景下，以及调控政策的延续，银行中长期社会贷款占比不断走低，房地产业银行贷款、信托融资政策迅速收紧，并且随着疫情使得经济进入“暂停”状态，市场整体融资环境仍处于较为严峻的态势中。
房地产及养老项目的开发周期长，资金需求量大，财务成本高，公司可能面临现金流量不足和资金周转困难的风险。对此，公司将加强公司内部各项目资金统筹规划；公司内部实行全面预算管理，实现全员全过程对资金使用的有效控制；公司将继续利用公司品牌优势和良好信誉，努力拓展各种筹资渠道，多方式筹集资金，以提高公司抗风险能力。
3、汇率风险
2019年，在中美经贸摩擦的背景下，人民币汇率双向波动幅度持续加大。展望 2020 年，新冠肺炎疫情冲击对全球金融市场带来了较大的不确定性，但不改中国经济长期向好的发展态势，国际收支顺差将保持稳定，人民币汇率短期将随疫情形势变化波动。
人民币汇率双向波动幅度持续加大将可能造成人民币较大幅度贬值，为公司海外不动产项目带来了不确定性。为防范中长期汇率变动风险，公司将加强对现有铁狮门项目的管理，尽力减少汇率变动对公司的影响。
4、地产项目去库存化风险
突如其来的新冠肺炎疫情对房地产市场造成明显冲击，公司天津亿城堂庭项目LOFT公寓项目的销售也受到了较大影响，未来的销售情况存在持续受到新冠肺炎疫情的风险。
各地区各部门及时出台了一系列政策措施，保障房地产市场持续平稳健康发展，若疫情按当前防控进展不出现反复，二季度随着复工陆续推进和线下售楼恢复，疫情的负面影响有望逐步消失，行业将回归供求基本面。
公司将根据当地政府对于疫情防控的政策要求，综合防控进展，与合作方稳定推进项目的销售工作。
5、疫情防控风险
2020年初突发的新冠肺炎疫情正在对国内乃至全球市场造成巨大影响，为全球金融市场及实体经济发展带来巨大的不确定性。疫情爆发后，公司和悦家国际颐养社区第一时间成立由第一负责人为组长、各部门主任为组员的专项工作组，负责院内感染管理工作的组织、相关制度的制定、落实，建立健全工作方案和应急预案，组织实时监测和防护，严格落实新型冠状病毒感染的肺炎疫情监测报告、应急响应和处置等工作，并协调物资、人员及紧急事件处置。公司完成了疫情防控的各项工作，并取得了阶段性胜利。截至目前，疫情仍在全球范围内扩散中。若短期内全球疫情无法得到有效控制，经济无法恢复正常运转，可能会对公司相关业务的开展产生不利影响。
6、为关联方提供担保的风险
海航投资公司存在为关联方提供担保的情况，截至2019年12月31日，担保责任尚未完全解除。公司及公司关联方目前在“海南省海航集团联合工作组”全面协助下，正积极推进收购华安财险股权等风险化解工作，但未来的不确定性可能对公司产生影响。 公司董事会和经营层拟通过以下措施消除该事项的及影响，具体措施如下：（1）涉及未履行程序为关联方提供担保事项，公司正督促责任人制定还款计划，尽快消除担保状态，恢复资金正常使用，维护全体股东权益。涉及违规关联担保事项，公司正督促责任人制定还款计划，尽快消除担保状态，恢复资金正常使用，维护全体股东权益。（2）在“海南省海航集团联合工作组”全面协助下，积极推进资产收购等风险化解工作，加快公司战略转型。在“海南省海航集团联合工作组”全面协助下，积极推进收购华安财险股权等风险化解工作，加快公司战略转型。（3）完善公司内控管理制度，加强公司管理力度，防范经营风险。公司将认真整改，逐项落实整改措施，并以此为契机，严格按照证券监管部门的要求，认真履行信息
披露义务，进一步提高规范运作意识，进一步完善担保审批制度，采取各种积极有效的措施，全面加强管控，确保公司在所有重大方面保持有效的内部控制。
十、接待调研、沟通、采访等活动情况
1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表
□ 适用 √ 不适用
公司报告期内未发生接待调研、沟通、采访等活动。
第五节重要事项
一、公司普通股利润分配及资本公积金转增股本情况
报告期内普通股利润分配政策，特别是现金分红政策的制定、执行或调整情况
√ 适用 □ 不适用
报告期内，公司根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》 、《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》、《 上市公司监管指引第3号上市公司现金分红》等相关法律法规、规范性文件以及《公司章程》的有关规定，为进一步强化回报股东意识，完善和健全公司分红决策和监督机制，保持利润分配政策的连续性和稳定性，积极回报股东，引导投资者树立长期投资和理性投资理念。公司在充分考虑本公司实际经营情况及未来发展需要的基础上，制定了《未来三年（2017一2019年）股东回报规划》。规划中约定，在满足现金分红条件时，未公司最近三年以现金方式累计分配的利润不少于最近三年实现的年均可分配利润的30%，该规划已经公司2016年年度股东大会审议通过。2019年5月22日，公司召开了2018年度股东大会，审议通过了公司2018年度利润分配方案：公司2018年度利润不分配，也不以公积金转增股本。
| 现金分红政策的专项说明 | |
| 是否符合公司章程的规定或股东大会决议的要求： | 是 |
| 分红标准和比例是否明确和清晰： | 是 |
| 相关的决策程序和机制是否完备： | 是 |
| 独立董事是否履职尽责并发挥了应有的作用： | 是 |
| 中小股东是否有充分表达意见和诉求的机会，其合法权益是否得到了充分保护： | 是 |
| 现金分红政策进行调整或变更的，条件及程序是否合规、透明： | 是 |
| 现金分红政策的专项说明 | |
| 是否符合公司章程的规定或股东大会决议的要求： | 是 |
| 分红标准和比例是否明确和清晰： | 是 |
| 相关的决策程序和机制是否完备： | 是 |
| 独立董事是否履职尽责并发挥了应有的作用： | 是 |
| 中小股东是否有充分表达意见和诉求的机会， | 是 |
| 其合法权益是否得到了充分保护： | |
| 现金分红政策进行调整或变更的，条件及程序是否合规、透明： | 是 |
| 分红年度 | 现金分红金额（含税） | 分红年度合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润 | 现金分红金额占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比率 | 以其他方式（如回购股份）现金分红的金额 | 以其他方式现金分红金额占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比例 | 现金分红总额（含其他方式） | 现金分红总额（含其他方式）占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比率 |
| 2019年 | 0.00 | 29,991,986.84 | 0.00% | 0.00 | 0.00% | 0.00 | 0.00% |
| 2018年 | 0.00 | 348,841,958.11 | 0.00% | 0.00 | 0.00% | 0.00 | 0.00% |
| 2017年 | 0.00 | 12,536,265.56 | 0.00% | 0.00 | 0.00% | 0.00 | 0.00% |
| 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正但未提出普通股现金红利分配预案的原因 | 公司未分配利润的用途和使用计划 |
| 公司主要业务涉及房地产、养老、基金管理行业。2020年以来，因新型冠状病毒肺炎疫情的持续扩散，公司房地产销售、养老社区入住等均受到了不同程度的负面影响，公司投资的铁狮门一期、三期项目也因美国新冠肺炎疫情的扩散停工，可能影响项目后续的施工进度。 虽然，目前国内疫情已经逐步得到控制，但面对依旧严峻的全球疫情防控形势和全球经济衰退可能带来的不确定性，以及疫情冲击对消费者的消费心理、消费意愿、消费方式、消费能力所带来的持续影响，公司全年的经营业绩将受到一定影响；同时，公司正处在战略升级转型、重塑新主业的关键阶段，公司未来可能需要持续投入大量资金，现阶段基本的现金流保障成为公司防范风险、稳健发展的必要基础。 因此，从市场环境特征和公司实际发展需要出发，经审慎研究，董事会拟定2019年度不进行现金分红，也不进行资本公积金转增股本。 | 公司2019年度未分配利润累计滚存至下一年度。公司未分配利润将用于公司战略转型需要，通过重组等方式重塑新主业，以及为公司产业拓展提供必要、充足的资本投入和流动资金的储备。公司承诺将严格按照《公司未来三年投资者回报规划》，积极履行利润分配义务，与全体投资者共享公司成长和发展的成果。 |
三、承诺事项履行情况
1、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内履行完毕及截至报告期末尚未履行完毕的承诺事项
√ 适用 □ 不适用
| 承诺事由 | 承诺方 | 承诺类型 | 承诺内容 | 承诺时间 | 承诺期限 | 履行情况 |
| 股改承诺 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | |
| 收购报告书或权益变动报告书中所作承诺 | 海航资本集团有限公司 | 收购承诺 | 我司控股股东海航资本于2013年8月份收购海航投资时承诺：“1、海航资本及其控制的其他企业将不直接或间接经营任何与上市公司及其下属子公司经营的业务构成竞争或可能构成竞争的业务，也不再参与投资任何与上市公司及其下属子公司生产的产品或经营的业务构成竞争或可能构成竞争的其他企业。2、如海航资本及其控制的其他企业正在公司开展业务的区域内发现新的房地产机会，将优先让予上市公 | 2013年08月06日 | 长期有效 | 报告期内，承诺人诚信地履行了上述承诺。 |
| 司经营。3、海航资本将严格遵守中国证监会、证券交易所有关规章制度及《公司章程》等公司管理制度的规定，与其他股东一样平等的行使权利、履行股东义务，不利用大股东的地位谋取不当利益，不损害公司和其他股东的合法权益。” | |||||
| 海航资本集团有限公司 | 收购承诺 | 关于避免同业竞争的承诺：1、本次权益变动完成后，承诺人及承诺人控制的其他企业将不直接或间接经营任何与上市公司及其下属子公司经营的业务构成竞争或可能构成竞争的业务，也不再参与投资任何与上市公司及其下属子公司生产的产品或经营的业务构成竞 | 2013年08月06日 | 长期有效 | 报告期内，承诺人诚信地履行了上述承诺。 |
| 争或可能构成竞争的其他企业。 2、本次权益变动完成后，如承诺人及承诺人控制的其他企业正在亿城股份开展业务的区域内发现新的房地产业务机会，将优先让予上市公司经营。 3、海航资本将严格遵守中国证监会、证券交易所有关规章及《公司章程》等公司管理制度的规定，与其他股东一样平等的行使股东权利、履行股东义务，不利用大股东的地位谋取不当利益，不损害公司和其他股东的合法权益。 | |||||
| 海航资本集团有限公司 | 收购承诺 | 关于关联交易的承诺：在海航资本作为上市公司第一大股东期间，将尽量减少并规范与上市 | 2013年08月06日 | 长期有效 | 报告期内，承诺人诚信地履行了上述承诺。 |
| 公司的关联交易。若有不可避免的关联交易，承诺人与上市公司将依法签订协议，履行合法程序，并将按照有关法律、法规和《深圳证券交易所股票上市规则》、《亿城集团股份有限公司章程》等有关规定履行信息披露义务和办理有关报批程序，保证不通过关联交易损害上市公司及上市公司其他股东的合法权益。 | ||||||
| 资产重组时所作承诺 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | |
| 首次公开发行或再融资时所作承诺 | 海航资本集团有限公司 | 非公开发行承诺 | 对华安财产保险股份有限公司诉讼损失的补偿承诺："截至《海航投资集团股份有限公司2015年非公开发行股票之海航资本集团有限公司附条件生效的股份认购协议》 | 2015年04月06日 | 长期有效 | 正常履行中 |
| 签署之日，因正常开展保险业务而引发的诉讼或仲裁以外，华安保险已发生的诉讼或仲裁未来导致华安保险承担对外赔偿责任，我司承诺向贵司进行相应的补偿。" | |||||
| 海航酒店控股集团有限公司 | 非公开发行承诺 | 对华安财产保险股份有限公司诉讼损失的补偿承诺："截至《海航投资集团股份有限公司2015年非公开发行股票之华安财产保险股份有限公司附条件生效的股份转让协议》签署之日，因正常开展保险业务而引发的诉讼或仲裁以外，华安保险已发生的诉讼或仲裁未来导致华安保险承担对外赔偿责任，我司承诺向贵司进行相应的 | 2015年04月16日 | 长期有效 | 正常履行中 |
| 补偿。 | |||||
| 海航集团有限公司 | 非公开发行承诺 | 我司控股股东海航资本之控股股东海航集团有限公司于2016年2月23日承诺：“一、海航集团承诺并保证以海航基础作为海航集团旗下基础产业投资建设运营板块的核心运作平台，并成为海航集团下属开展机场投资运营管理业务、房地产开发业务的唯一主体。二、海航集团及其控制的其他企业与海航基础存在部分同业竞争的情况，海航集团承诺，将采取如下各项措施解决同业竞争：（一）针对机场投资运营管理业务海航集团下属的三亚新机场、博鳌机场目前未实际开展机场投资建设 | 2016年02月23日 | 长期有效 | 正常履行中 |
| 将来可能获得任何与海航基础主营业务产生同业竞争的商业机会，海航集团将立即通知海航基础，将该等商业机会让与海航基础，并按照海航基础能够接受的合理条款和条件尽力促成该等商业机会。三、自本承诺函出具日起，海航基础如因海航集团违反本承诺任何条款而遭受或产生的损失，海航集团将予以全额赔偿。” | |||||
| 海航实业集团有限公司、海航基础控股集团有限公司 | 非公开发行承诺 | 我司同一实际控制人下关联方海航实业集团有限公司、海航基础控股集团有限公司于2016年2月23日承诺：“一、海航基础作为海航集团旗下基础产业投资建设运营板块的核心运 | 2016年02月23日 | 长期有效 | 正常履行中 |
| 股权激励承诺 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | 不适用 | |
| 其他对公司中小股东所作承诺 | 海航投资控股有限公司 | 增持承诺 | 海航投资控股有限公司作为公司控股股东海航资本集团有限公司一致行动人计划在未来12个月内，合计增持公司股票不超过公司总股本的3.5%股份。并承诺在增持计划实施期间及法定期限内不减持其所持有的本公司股份。 | 2017年05月31日 | 截至2019年1月25有效 | 海航投资控股有限公司于2019年1月10日增持了公司股份，其增持公司股份计划已经实施完毕。海航投资控股有限公司共计增持公司股份38.7万股，平均价格2.582元/股，总成交金额为99.9399万元。公司已于2019年1月11日在巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）披露相关公告（公告编号2019-001）。 |
| 承诺是否按时履行 | 是 | |||||
| 如承诺超期未履行完毕的，应当详细说明未完成履行的具体原因及下一步的工作计划 | 不涉及 | |||||
五、董事会、监事会、独立董事（如有）对会计师事务所本报告期“非标准审计报告”的说明
√ 适用 □ 不适用
海航投资集团股份有限公司（以下简称“海航投资”或“公司”）2019年度财务报告由大华会计师事务所（特殊普通合伙）审计，该所为公司出具了带强调事项段无保留意见审计报告。公司董事会对审计报告中涉及事项作专项说明如下：
1、审计报告中强调事项的内容
我们提醒财务报表使用者关注下列事项：
海航投资公司及公司关联方目前在“海南省海航集团联合工作组”全面协助下，积极推进资产收购等风险化解工作，以解决财务报表附注六之注释1及附注十一、（五）、5、（1）所述事项，但未来的不确定性可能对公司产生影响。
本段内容不影响已发表的审计意见。
2、董事会针对审计意见涉及事项的相关说明
公司董事会认为该审计意见客观反映了公司的实际情况，对该意见予以理解和认可。鉴于上述情况，为有效化解风险，保持并促进公司可持续发展，切实维护上市公司和广大股东尤其是中小股东的合法权益，董事会将积极督促各项整改措施的落实，尽快完成整改。
3、监事会针对审计意见涉及事项的相关说明
公司监事会对审计报告没有异议，认为其公正的反映了公司2019年财务状况及经营成果。同意公司董事会《对带强调事项段无保留意见审计报告的专项说明》。监事会希望董事会和管理层能就强调事项所涉及的内容，采取切实可行的办法和措施，完善公司内控管理制度，并加强经营管理，以实现公司的可持续发展。监事会将持续关注相关工作进展，切实维护上市公司和广大股东的合法权益。
4、独立董事针对审计意见涉及事项的独立意见
作为公司的独立董事，我们认为：大华会计师事务所对公司出具的带强调事项段无保留意见审计报告，真实客观地反映了本公司2019年财务状况和经营情况，该强调事项是审慎的，我们对审计报告无异议。公司已高度重视强调事项，并将采取积极措施予以解决，公司董事会就该审计意见做出了专项说明，如实说明了相关情况，希望公司管理层采取切实可行的办法和措施，有效化解风险，提高公司持续经营能力，切实维护上市公司和广大股东尤其是中小股东的合法权益。该强调事项段中涉及事项未违反企业会计准则及相关信息披露规范性规定，我们同意董事会作出的带强调事项的无保留意见审计报告的专项说明。
5、消除该事项及影响的具体措施
公司董事会和经营层拟通过以下措施消除该事项的及影响，具体措施如下：（1）涉及未履行程序为关联方提供担保事项，公司正督促责任人制定还款计划，尽快消除担保状态，恢复资金正常使用，维护全体股东权益。（2）在“海南省海航集团联合工作组”全面协助下，积极推进资产收购等风险化解工作，加快公司战略转型。（3）完善公司内控管理制度，加强公司管理力度，防范经营风险。公司将认真整改，逐项落实整改措施，并以此为契机，严格按照证券监管部门的要求，认真履行信息披露义务，进一步提高规范运作意识，进一步完善担保审批制度，采取各种积极有效的措施，全面加强管控，确保公司在所有重大方面保持有效的内部控制。
六、与上年度财务报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况说明
√ 适用 □ 不适用
会计政策变更说明：
1. 执行新金融工具准则对本公司的影响
本公司自2019年1月1日起执行财政部2017年修订的《企业会计准则第22号-金融工具确认和计量》、《企业会计准则第23号-金融资产转移》和《企业会计准则第24号-套期会计》、《企业会计准则第37号-金融工具列报》（以上四项统称<新金融工具准则>），变更后的会计政策详见附注四。
于2019年1月1日之前的金融工具确认和计量与新金融工具准则要求不一致的，本公司按照新金融工具准则的要求进行衔接调整。涉及前期比较财务报表数据与新金融工具准则要求不一致的，本公司未调整可比期间信息。金融工具原账面价值和新金融工具准则施行日的新账面价值之间的差额，计入2019年1月1日留存收益或其他综合收益。
执行新金融工具准则对本期期初资产负债表相关项目的影响列示如下：
| 项目 | 2018年12月31日 | 累积影响金额 | 2019年1月1日 | ||
| 分类和 计量影响 （注1） | 金融资产 减值影响 （注2） | 小计 | |||
| 可供出售金融资产 | 232,312,000.00 | -232,312,000.00 | -232,312,000.00 | ||
| 其他权益工具投资 | 32,312,000.00 | 32,312,000.00 | 32,312,000.00 | ||
| 其他非流动金融资产 | 200,000,000.00 | 200,000,000.00 | 200,000,000.00 | ||
| 资产合计 | 232,312,000.00 | 232,312,000.00 |
八、与上年度财务报告相比，合并报表范围发生变化的情况说明
√ 适用 □ 不适用
本期纳入合并财务报表范围的主体较上期相比，增加2户，减少5户，其中：
1. 本期新纳入合并范围的子公司、特殊目的主体、通过受托经营或承租等方式形成控制权的经营实体
| 名称 | 变更原因 |
| 大连飞越文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 新设 |
| 大连众城文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 新设 |
| 名称 | 变更原因 |
| 深圳市道勤投资有限公司 | 注销 |
| 北京海汉养老咨询服务有限公司 | 注销 |
| 海南恒兴创展股权投资基金有限公司 | 转让股权 |
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue LP LLC | 转让股权 |
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue GP, LLC | 转让股权 |
| 境内会计师事务所名称 | 大华会计师事务所（特殊普通合伙） |
| 境内会计师事务所报酬（万元） | 90 |
| 境内会计师事务所审计服务的连续年限 | 9 |
| 境内会计师事务所注册会计师姓名 | 刘其东、姚福欣 |
| 境内会计师事务所注册会计师审计服务的连续年限 | 2年、5年 |
十二、重大诉讼、仲裁事项
□ 适用 √ 不适用
本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项。
十三、处罚及整改情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在处罚及整改情况。
十四、公司及其控股股东、实际控制人的诚信状况
√ 适用 □ 不适用
报告期内公司及其控股股东、实际控制人不存在未履行法院生效判决等情况。因海航资本未在首次减持渤海租赁股份行为发生的十五个交易日前预先披露减持计划，且在连续九十个自然日内因集中竞价交易方式减持股份的总数超过公司股份总数的百分之一，该行为违反了深交所相关规定，深交所对海航资本给予通报批评的处分。
十五、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的实施情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期无股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施及其实施情况。
十六、重大关联交易
1、与日常经营相关的关联交易
□ 适用 √ 不适用
公司报告期未发生与日常经营相关的关联交易。
2、资产或股权收购、出售发生的关联交易
√ 适用 □ 不适用
| 关联方 | 关联关系 | 关联交易类型 | 关联交易内容 | 关联交易定价原则 | 转让资产的账面价值（万元） | 转让资产的评估价值（万元） | 转让价格（万元） | 关联交易结算方式 | 交易损益（万元） | 披露日期 | 披露索引 |
| 海航投资控股有限公司 | 受同一实际控制人控制 | 股权置换 | 公司以持有的海南恒兴创展100%股权及债权置换 | 交易双方在对标的审计数据及所投资项目综合各 | 69,929.03 | 72,051.22 | 股权置换 | 0 | 2019年02月01日 | 2019-005:《海航投资集团股份有限公司关于与关联 |
| 海投控股所持有的海南海投一号投资合伙企业（有限合伙）77.7%LP份额，以缩短公司项目投资期限、减少投资风险。 | 方因素考量情况下，协商定价 。 | 方海航投资控股有限公司进行股权置换暨关联交易的公告》（巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn） | ||
| 转让价格与账面价值或评估价值差异较大的原因（如有） | 无 | |||
| 对公司经营成果与财务状况的影响情况 | 出售股权使得公司合并财务报表层面确认投资收益2989万元。 | |||
| 如相关交易涉及业绩约定的，报告期内的业绩实现情况 | 无 | |||
公司报告期不存在托管情况。
（2）承包情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在承包情况。
（3）租赁情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在租赁情况。
2、重大担保
√ 适用 □ 不适用
（1）担保情况
单位：万元
| 公司及其子公司对外担保情况（不包括对子公司的担保） | ||||||||
| 担保对象名称 | 担保额度相关公告披露日期 | 担保额度 | 实际发生日期 | 实际担保金额 | 担保类型 | 担保期 | 是否履行完毕 | 是否为关联方担保 |
| 不适用 | ||||||||
| 公司对子公司的担保情况 | ||||||||
| 担保对象名称 | 担保额度相关公告披露日期 | 担保额度 | 实际发生日期 | 实际担保金额 | 担保类型 | 担保期 | 是否履行完毕 | 是否为关联方担保 |
| 不适用 | ||||||||
| 子公司对子公司的担保情况 | ||||||||
| 担保对象名称 | 担保额度相关公告披露日期 | 担保额度 | 实际发生日期 | 实际担保金额 | 担保类型 | 担保期 | 是否履行完毕 | 是否为关联方担保 |
| 不适用 | ||||||||
| 公司担保总额（即前三大项的合计） | ||||||||
| 其中： | ||||||||
| 担保对象名称 | 与上市公司的 | 违规担保金额 | 占最近一期经 | 担保类型 | 担保期 | 截至报告期末 | 占最近一期经 | 预计解除方式 | 预计解除金额 | 预计解除时间 |
| 关系 | 审计净资产的比例 | 违规担保余额 | 审计净资产的比例 | （月份） | ||||||
| 海航投资控股有限公司 | 受同一实际控制人控制 | 91,237.9 | 20.91% | 质押担保 | 1年-3年 | 91,237.9 | 20.91% | 资产收购 | 91,237.9 | 2020年6月30日 |
| 合计 | 91,237.9 | 20.91% | -- | -- | 91,237.9 | 20.91% | -- | -- | -- | |
| 被担保方 | 担保金额 | 担保起始日 | 担保到期日 | 担保是否已经履行完毕 |
| 海航投资控股有限公司 | 100,000,000.00 | 2019年05月07日 | 2022年05月07日 | 否 |
| 海航投资控股有限公司 | 180,000,000.00 | 2019年08月30日 | 2020年08月29日 | 否 |
| 海航投资控股有限公司 | 2,379,000.00 | 2019年08月30日 | 2020年02月29日 | 否 |
| 海航投资控股有限公司 | 530,000,000.00 | 2019年09月11日 | 2020年09月11日 | 否 |
| 海航投资控股有限公司 | 100,000,000.00 | 2019年11月27日 | 2020年11月27日 | 否 |
4、其他重大合同
√ 适用 □ 不适用
| 合同订立公司方名称 | 合同订立对方名称 | 合同标的 | 合同签订日期 | 合同涉及资产的账面价值（万元）（如有） | 合同涉及资产的评估价值（万元）（如有） | 评估机构名称（如有） | 评估基准日（如有） | 定价原则 | 交易价格（万元） | 是否关联交易 | 关联关系 | 截至报告期末的执行情况 | 披露日期 | 披露索引 |
| 海航投资集团股份有限公司 | 海航投资控股有限公司 | 海南恒兴创展股权投资基金有限公司100%股权 | 2019年03月25日 | 69,929.02 | 无 | 交易双方在对标的审计数据及所投资项目综合各方因素考量情形下，协商定价。 | 72,051.22 | 是 | 受同一实际控制人控制 | 已完成工商变更 | 2019年02月01日 | 2019-005:《海航投资集团股份有限公司关于与关联方海航投资控股有限公司进行股权置换暨关联交易的公告》（巨潮资讯网 http://www.cninfo.com.cn） |
| 大连众城文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 张志强、王敏荣 | 天津格致创业科技有限公司49.21%的股权 | 2019年12月25日 | 4,999.82 | 103,194.84 | 辽宁众华资产评估有限公司于 | 2019年07月31日 | 以天津格致股东全部权益评估价值 | 100,000 | 否 | 否 | 已完成工商变更 | 请补充 |
第六节股份变动及股东情况
一、股份变动情况
1、股份变动情况
单位：股
| 本次变动前 | 本次变动增减（＋，－） | 本次变动后 | |||||||
| 数量 | 比例 | 发行新股 | 送股 | 公积金转股 | 其他 | 小计 | 数量 | 比例 | |
| 一、有限售条件股份 | 0 | 0.00% | 0 | 0.00% | |||||
| 二、无限售条件股份 | 1,430,234,425 | 100.00% | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1,430,234,425 | 100.00% |
| 1、人民币普通股 | 1,430,234,425 | 100.00% | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1,430,234,425 | 100.00% |
| 三、股份总数 | 1,430,234,425 | 100.00% | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 1,430,234,425 | 100.00% |
2、公司股份总数及股东结构的变动、公司资产和负债结构的变动情况说明
□ 适用 √ 不适用
3、现存的内部职工股情况
□ 适用 √ 不适用
三、股东和实际控制人情况
1、公司股东数量及持股情况
单位：股
| 报告期末普通股股东总数 | 91,824 | 年度报告披露日前上一月末普通股股东总数 | 89,579 | 报告期末表决权恢复的优先股股东总数（如有）（参见注8） | 0 | 年度报告披露日前上一月末表决权恢复的优先股股东总数（如有）（参见注8） | 0 | ||||||
| 持股5%以上的股东或前10名股东持股情况 | |||||||||||||
| 股东名称 | 股东性质 | 持股比例 | 报告期末持股数量 | 报告期内增减变动情况 | 持有有限售条件的股份数量 | 持有无限售条件的股份数量 | 质押或冻结情况 | ||||||
| 股份状态 | 数量 | ||||||||||||
| 海航资本集团有限公司 | 境内非国有法人 | 19.98% | 285,776,423 | 0 | 质押 | 285,776,423 | |||||||
| 冻结 | 165,750,326 | ||||||||||||
| 中央汇金资产管理有限责任公司 | 国有法人 | 4.22% | 60,346,100 | 0 | |||||||||
| 朱盛兰 | 境内自然人 | 1.43% | 20,500,000 | 11,141,900 | |||||||||
| 方跃伦 | 境内自然人 | 1.08% | 15,486,100 | 81,700 | |||||||||
| 张琴华 | 境内自然人 | 0.73% | 10,482,992 | 0 | |||||||||
| 张素芬 | 境内自然人 | 0.53% | 7,620,000 | 7,620,000 | |||||||||
| 黄孝梅 | 境内自然人 | 0.50% | 7,180,000 | -710,000 | |||||||||
| 汪锡新 | 境内自然人 | 0.50% | 7,091,600 | 4,661,600 | |||||||||
| 王河 | 境内自然人 | 0.47% | 6,666,600 | 3,871,600 | |||||||||
| 宋信斌 | 境内自然人 | 0.44% | 6,334,898 | -1,024,300 | |||||||||
| 战略投资者或一般法人因配售新股成为前10名股东的情况（如有）（参见注3） | 无 | ||||||||||||
| 上述股东关联关系或一致行动的说明 | 公司第一大股东海航资本集团有限公司实际控制人为海南省慈航公益基金会，与上述其他股东不存在关联关系。除此之外，上述其他股东之间未 | ||||||||||||
| 知是否存在关联关系或属于一致行动人的情形。 | |||
| 前10名无限售条件股东持股情况 | |||
| 股东名称 | 报告期末持有无限售条件股份数量 | 股份种类 | |
| 股份种类 | 数量 | ||
| 海航资本集团有限公司 | 285,776,423 | 人民币普通股 | 285,776,423 |
| 中央汇金资产管理有限责任公司 | 60,346,100 | 人民币普通股 | 60,346,100 |
| 朱盛兰 | 20,500,000 | 人民币普通股 | 20,500,000 |
| 方跃伦 | 15,486,100 | 人民币普通股 | 15,486,100 |
| 张琴华 | 10,482,992 | 人民币普通股 | 10,482,992 |
| 张素芬 | 7,620,000 | 人民币普通股 | 7,620,000 |
| 黄孝梅 | 7,180,000 | 人民币普通股 | 7,180,000 |
| 汪锡新 | 7,091,600 | 人民币普通股 | 7,091,600 |
| 王河 | 6,666,600 | 人民币普通股 | 6,666,600 |
| 宋信斌 | 6,334,898 | 人民币普通股 | 6,334,898 |
| 前10名无限售流通股股东之间，以及前10名无限售流通股股东和前10名股东之间关联关系或一致行动的说明 | 公司第一大股东海航资本集团有限公司实际控制人为海南省慈航公益基金会，与上述其他股东不存在关联关系。除此之外，上述其他股东之间未知是否存在关联关系或属于一致行动人的情形。 | ||
| 前10名普通股股东参与融资融券业务情况说明（如有）（参见注4） | 第三大股东朱盛兰持有本公司20,500,000股，全部通过信用账户持有。第四大股东方跃伦持有本公司15,486,100股，全部通过信用账户持有。第五大股东方琴华持有本公司10,482,992股，全部通过信用账户持有。第九大股东王河持有本公司6,666,600股，其中5,499,500通过信用账户持有。第十大股东宋信斌持有本公司6,334,898股，其中5,468,498通过信用账户持有。 | ||
| 控股股东名称 | 法定代表人/单位负责人 | 成立日期 | 组织机构代码 | 主要经营业务 |
| 海航资本集团有限公司 | 金川 | 2007年05月16日 | 79872285-3 | 企业资产重组、购并及项目策划,财务顾问中介服务,信息咨询服务,交通能源新技术、新材料的投资开发,航空器材的销售及租赁业务,建筑材料、酒店管理,游艇码头设施投资。 |
| 控股股东报告期内控股 | 海航资本集团有限公司控股的其他上市公司有渤海租赁股份有限公司。 | |||
和参股的其他境内外上市公司的股权情况
控股股东报告期内变更
□ 适用 √ 不适用
公司报告期控股股东未发生变更。
3、公司实际控制人及其一致行动人
实际控制人性质：境内其他机构实际控制人类型：法人
| 实际控制人名称 | 法定代表人/单位负责人 | 成立日期 | 组织机构代码 | 主要经营业务 |
| 海南省慈航公益基金会 | 孙明宇 | 2010年10月08日 | 534600005624068701 | 接受社会各界捐赠；赈灾救助；救贫济困；慈善救助；公益援助；组织热心支持和参与慈善事业的志愿者队伍，开展多种形式的慈善活动。 |
| 实际控制人报告期内控制的其他境内外上市公司的股权情况 | 海航基础设施投资集团股份有限公司、供销大集集团股份有限公司、渤海租赁股份有限公司、海航创新股份有限公司、海越能源集团股份有限公司、海航科技股份有限公司、东北电气发展股份有限公司、CWTInternationalLimited、香港国际建设投资管理集团有限公司、中国顺客隆控股有限公司、海航科技投资控股有限公司、海福德集团控股有限公司。 | |||
□ 适用 √ 不适用
4、其他持股在10%以上的法人股东
□ 适用 √ 不适用
5、控股股东、实际控制人、重组方及其他承诺主体股份限制减持情况
□ 适用 √ 不适用
第七节优先股相关情况
□ 适用 √ 不适用
报告期公司不存在优先股。
第八节可转换公司债券相关情况
□ 适用 √ 不适用
报告期公司不存在可转换公司债券。
第九节董事、监事、高级管理人员和员工情况
一、董事、监事和高级管理人员持股变动
| 姓名 | 职务 | 任职状态 | 性别 | 年龄 | 任期起始日期 | 任期终止日期 | 期初持股数（股） | 本期增持股份数量（股） | 本期减持股份数量（股） | 其他增减变动（股） | 期末持股数（股） |
| 朱卫军 | 董事长 | 现任 | 男 | 48 | 2019年03月07日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 蒙永涛 | 董事 | 现任 | 男 | 37 | 2018年05月18日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 姜杰 | 董事 | 现任 | 男 | 56 | 2018年12月18日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 陈英杰 | 董事 | 现任 | 男 | 33 | 2019年03月07日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 姜尚君 | 独立董事 | 现任 | 男 | 66 | 2015年06月23日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 马刃 | 独立董事 | 现任 | 男 | 58 | 2015年06月23日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 杜传利 | 独立董事 | 现任 | 男 | 53 | 2015年06月23日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 艾兆元 | 监事长 | 现任 | 男 | 58 | 2018年12月18日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 吴陆鸿 | 员工代表监事 | 现任 | 女 | 54 | 2018年11月30日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 陶琰 | 监事 | 现任 | 男 | 32 | 2017年05月16日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 蒙永涛 | 总经理 | 现任 | 男 | 37 | 2019年10月29日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 林菡 | 副总经理 | 现任 | 女 | 42 | 2018年12月18日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 刘腾键 | 财务总监 | 现任 | 男 | 43 | 2019年10月29日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 张伟亮 | 总经理助理 | 现任 | 男 | 34 | 2018年12月18日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 朱西川 | 董事会秘书 | 现任 | 男 | 34 | 2018年04月16日 | 2021年06月21日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 于波 | 董事长 | 离任 | 男 | 41 | 2016年08月17日 | 2019年02月19日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 张晓帆 | 副董事长 | 离任 | 男 | 64 | 2018年12月18日 | 2019年02月19日 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 合计 | -- | -- | -- | -- | -- | -- | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
√ 适用 □ 不适用
| 姓名 | 担任的职务 | 类型 | 日期 | 原因 |
| 于波 | 董事长 | 离任 | 2019年02月19日 | 因个人工作变动原因。 |
| 张晓帆 | 副董事长 | 离任 | 2019年02月19日 | 因个人工作变动原因。 |
| 姜杰 | 总经理 | 离任 | 2019年10月29日 | 因个人工作变动原因。 |
| 蒙永涛 | 财务总监 | 任免 | 2019年10月29日 | 因个人工作调整原因。 |
外部董事。现任中国人寿财产保险股份有限公司独立董事、中国诚通控股集团有限公司外部董事、海航投资集团股份有限公司独立董事。
6、独立董事马刃先生
1962年出生，研究生学历，高级经济师职称。历任中国工商银行西安土门支行副行长、党委副书记、中国工商银行西安曲江支行党委书记、行长。2012年2月至2016年，任中国工商银行西安经济技术开发区支行任党委书记、行长。现任海航投资集团股份有限公司独立董事。
7、独立董事杜传利先生
1967年出生，研究生学历，中国注册会计师、资产评估师。历任河南商丘财会干校教师、海南大正会计师事务所部门经理、海南海正会计师事务所主任会计师、海马投资集团股份有限公司独立董事、第一投资招商股份有限公司独立董事。现任立信长江（海南）会计师事务所（特殊普通合伙）副主任会计师、海马汽车股份有限公司独立董事、海航投资集团股份有限公司独立董事。
8、监事会主席艾兆元先生
1962年出生,籍贯湖北武汉,中共党员，大学本科学历,中级经济师。曾任海航易控股有限公司副总裁，易食集团股份有限公司副总裁，天津神鹿能源有限公司总经理，天津北方石油有限公司副总裁。现任海航物流集团有限公司监事，海航投资集团股份有限公司监事会主席。
9、监事吴陆鸿女士
1966年出生，籍贯江西南昌，中共党员，大学本科学历,高级人力资源管理师，中级经济师。历任南昌大学外语系讲师，海南航空股份有限公司培训中心项目经理，海航集团有限公司财务稽核经理，海航金融服务有限公司综合管理部总经理，北京海航金融控股有限公司人资行政部总经理。现任海航投资集团股份有限公司人资行政部副总经理，海航投资集团股份有限公司职工代表监事。10、监事陶琰先生1988年出生，历任海航实业集团有限公司地产事业部财务管理中心税费经理；海航实业集团有限公司稽核法务部稽核事务中心经理；海航投资控股有限公司项目管理部投后管理中心VP；海航投资控股有限公司风险控制部总经理。现任海航投资集团股份有限公司监事、合规法务部总经理。
11、副总经理林菡女士
1978年出生，金融学硕士，历任海航酒店（集团）有限公司计划财务部副总经理，海航置业控股（集团）有限公司酒店事业部副总经理，海航机场控股(集团)有限公司财务总监，海航实业集团有限公司计划财务部副总经理，海航投资控股有限公司总裁，海航投资控股有限公司市场总监、副总裁、董事，北京海航金融控股有限公司产品研发部总经理、运营总裁，天津中亿渤海股权投资基金管理有限公司董事长兼总裁，海航投资集团股份有限公司运营总裁。现任海航投资集团股份有限公司副总经理。
12、财务总监刘腾键先生
1977年出生，硕士研究生学历。历任海口新城区建设开发有限公司财务总监、海航地产集团有限公司财务总监、海航物流集团有限公司财务副总监，海航基础设施投资集团股份有限公司财务总监。现任海航投资集团股份有限公司财务总监。
13.董事会秘书朱西川先生
1986年出生，本科学历，历任海航集团有限公司证券业务部规范管理中心业务总监、投资银行管理部市值管理中心业务经理、中心经理。现任海航投资集团股份有限公司董事会秘书。
14、总经理助理张伟亮先生
1986年出生，金融学学士，历任海航集团有限公司董事局主席秘书、办公室主任，海南海航商务服务有限公司监事，海航集团有限公司运营总裁、首席运营官，海航进出口有限公司董事长，SWISSPORTINTERNATIONAL董事，海航创新金融集团有限公司执行董事长，香港货运航空有限公司执行董事、董事会联席主席，海航现代物流集团有限公司董事长，海航物流集团有限公司首席执行官、常务副董事长，供销大集集团股份有限公司董事长。现任海航投资集团股份有限公司总经理助理。在股东单位任职情况
□ 适用 √ 不适用
在其他单位任职情况
√ 适用 □ 不适用
| 任职人员姓名 | 其他单位名称 | 在其他单位担任的职务 | 任期起始日期 | 任期终止日期 | 在其他单位是否领取报酬津贴 |
| 朱卫军 | 海航集团非航空资产管理事业部 | 常务副总裁 | 2019年10月14日 | 是 | |
| 朱卫军 | CWT INTERNATIONAL LIMITED | 执行董事、董事会联席主席 | 2019年07月01日 | 是 | |
| 姜尚君 | 中国人寿财产保险股份有限公司 | 独立董事 | 2014年12月26日 | 是 | |
| 姜尚君 | 中国诚通控股集团有限公司外部董事 | 外部董事 | 2016年06月03日 | 是 | |
| 杜传利 | 立信长江（海南）会计师事务所（特殊普通合伙）副主任会计师 | 主任会计师 | 2020年01月16日 | 是 | |
| 杜传利 | 海马汽车集团股份有限公司 | 独立董事 | 2015年05月05日 | 2021年04月25日 | 是 |
| 陈英杰 | 海南美兰国际空港股份有限公司 | 董事会办公室总经理 | 2018年06月01日 | 是 |
| 姓名 | 职务 | 性别 | 年龄 | 任职状态 | 从公司获得的税前报酬总额 | 是否在公司关联方获取报酬 |
| 朱卫军 | 董事长 | 男 | 48 | 现任 | 9.5 | 是 |
| 蒙永涛 | 董事兼财务总 | 男 | 37 | 现任 | 45.32 | 是 |
| 监 | ||||||
| 姜杰 | 董事 | 男 | 56 | 现任 | 45.96 | 否 |
| 陈英杰 | 董事 | 男 | 33 | 现任 | 0 | 是 |
| 姜尚君 | 独立董事 | 男 | 66 | 现任 | 10 | 否 |
| 马刃 | 独立董事 | 男 | 58 | 现任 | 10 | 否 |
| 杜传利 | 独立董事 | 男 | 53 | 现任 | 10 | 否 |
| 艾兆元 | 监事 | 男 | 58 | 现任 | 0 | 是 |
| 吴陆鸿 | 监事 | 女 | 54 | 现任 | 35.33 | 否 |
| 陶琰 | 监事 | 男 | 32 | 现任 | 34.17 | 否 |
| 刘腾键 | 财务总监 | 男 | 43 | 现任 | 5.61 | 否 |
| 林菡 | 副总经理 | 女 | 42 | 现任 | 45.23 | 否 |
| 张伟亮 | 总经理助理 | 男 | 34 | 现任 | 39.47 | 否 |
| 朱西川 | 董事会秘书 | 男 | 34 | 现任 | 44.55 | 否 |
| 于波 | 董事长 | 男 | 41 | 离任 | 6.73 | 否 |
| 张晓帆 | 副董事长 | 男 | 64 | 离任 | 3.44 | 是 |
| 合计 | -- | -- | -- | -- | 345.31 | -- |
| 母公司在职员工的数量（人） | 52 |
| 主要子公司在职员工的数量（人） | 127 |
| 在职员工的数量合计（人） | 179 |
| 当期领取薪酬员工总人数（人） | 179 |
| 母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工人数（人） | 1 |
| 专业构成 | |
| 专业构成类别 | 专业构成人数（人） |
| 生产人员 | 98 |
| 销售人员 | 3 |
| 技术人员 | 11 |
| 财务人员 | 17 |
| 行政人员 | 20 |
| 其他人员 | 30 |
| 合计 | 179 |
| 教育程度 | |
| 教育程度类别 | 数量（人） |
| 硕士及以上 | 19 |
| 本科 | 46 |
| 大专及以下 | 114 |
| 合计 | 179 |
| 劳务外包的工时总数（小时） | 19,176 |
| 劳务外包支付的报酬总额（元） | 594,000.00 |
第十节公司治理
一、公司治理的基本状况
公司严格按照《公司法》、《证券法》、《上市公司治理准则》、中国证监会有关规定以及《深圳证券交易所股票上市规则》等法律法规的要求，不断完善公司法人治理结构，建立健全公司内部控制制度，持续深入开展公司治理活动，提高公司规范运作水平。公司已制定《公司章程》、《股东大会议事规则》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》、《信息披露管理办法》、《募集资金管理办法》、《关联交易管理制度》、《对外担保管理制度》、《内幕信息知情人登记制度》、《关联方资金往来管理制度》、《重大信息内部报告制度》等规范公司运作的规章制度。报告期内，公司严格按照上述规章制度规范运作，提高公司的规范运作水平，保障上市公司及投资者的权益。报告期内，公司根据《上市公司股东大会规则》及本公司《股东大会议事规则》的要求，召集召开股东大会，会议召开及表决程序合法合规，平等对待所有股东，保障中小股东的平等地位，确保每一位股东都能行使自己的权利。
报告期内，公司根据《公司章程》、《董事会议事规则》等相关法律法规的规定，召集召开董事会，会议召集召开及表决程序合法合规。公司董事勤勉尽责，对公司经营战略、资产交易、重大资产重组、关联交易等事项尽责审议，公司监事、高级管理人员列席会议，对审议事项提出意见。
报告期内，公司根据《公司章程》、《监事会议事规则》等相关法律法规的规定，召集召开监事会，会议召集召开及表决程序合法合规。公司监事勤勉尽责，认真履行监督职责，保障公司及董事会的规范运作。
公司因内部控制执行不到位，导致未履行内部审批及相关审议程序对外担保及关联方资金往来等问题发生，目前公司管理层已识别出上述重大缺陷，并将其包含在企业内部控制评价报告中。目前公司及经营层已针对前述问题提出相关整改方案，公司将一方面持续督促控股股东严格落实相关整改措施，另一方面采取多项措施消除内部控制重大缺陷，提高内部控制执行效力。公司治理的实际状况与中国证监会发布的有关上市公司治理的规范性文件是否存在重大差异
□ 是 √ 否
公司治理的实际状况与中国证监会发布的有关上市公司治理的规范性文件不存在重大差异。
二、公司相对于控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面的独立情况
本公司设立以来，严格按照《公司法》、《证券法》等有关法律、法规和《公司章程》的要求规范运作，在业务、资产、人员、机构和财务等方面与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业完全独立。
1、业务独立公司拥有独立、完整的业务系统和必要的职能部门，拥有必要的经营设备、人员、资金和技术设备，能够独立自主地进行经营活动，与股东不存在业务上的依赖关系。
2、资产独立公司所有经营性资产均已办理了产权过户手续，并取得相关权属证明。于2019年期间存在部分资金受限的情形，提请尽快进行整改解决该事项，确保上市公司对所有资产具有完全的控制支配权。
3、人员独立公司逐步建立、健全了法人治理结构，董事、监事及高级管理人员严格按照《公司法》、《公司章程》的有关规定产生，程序合法有效；公司的人事及工资管理与股东单位完全分离；公司实行全员聘用制，员工均已参加了社会保险。公司高级管理人员专职在公司工作并领取报酬，均未在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业担任除董事、监事以外的职务。
4、机构独立公司拥有独立的生产经营和办公机构，不存在混合经营，合署办公等情况；公司股东及其职能部门与公司及其职能部门之间不存在上下级关系；公司成立了股东大会、董事会、监事会，公司的
董事由股东大会经过合法的选举程序产生，总经理等高级管理人员由董事会聘任，不存在控股股东干预公司董事会和股东大会人事任免的情况。
5、财务独立公司设立了独立的财务部门，配备了独立专职的财务人员，并已建立了符合有关会计制度要求的、独立的财务核算体系和财务管理制度，实施严格的财务监督管理。但2019年期间，公司出现内控失效的情形，建议下一步对公司财务独立事项高度重视，并进行整改。真正做到公司具有独立完整的业务、资产、人员、机构和财务体系，具有面向市场独立经营的能力。
三、同业竞争情况
√ 适用 □ 不适用
| 问题类型 | 控股股东名称 | 控股股东性质 | 问题成因 | 解决措施 | 工作进度及后续计划 |
| 同业竞争 | 海航资本集团有限公司 | 其他 | 控股股东变更 | 我司控股股东海航资本于2013年8月份收购海航投资时承诺：“1、海航资本及其控制的其他企业将不直接或间接经营任何与上市公司及其下属子公司经营的业务构成竞争或可能构成竞争的业务，也不再参与投资任何与上市公司及其下属子公司生产的产品或经营的业务构成竞争或可能构成竞争的其他企业。2、如海航资本及其控制的其他企业正在公司开展业务的区域内发现新的房地产机会，将优先让予上市公司经营。3、海航资本将严格遵守中国证监会、证券交易所有关规章制度及《公司章程》等公司管理制度的 | 正常履行中 |
| 规定，与其他股东一样平等的行使权利、履行股东义务，不利用大股东的地位谋取不当利益，不损害公司和其他股东的合法权益。” | |||||
| 同业竞争 | 海航资本集团有限公司 | 其他 | 非公开发行 | 我司控股股东海航资本之控股股东海航集团有限公司于2016年2月23日承诺：“一、海航集团承诺并保证以海航基础作为海航集团旗下基础产业投资建设运营板块的核心运作平台，并成为海航集团下属开展机场投资运营管理业务、房地产开发业务的唯一主体。二、海航集团及其控制的其他企业与海航基础存在部分同业竞争的情况，海航集团承诺，将采取如下各项措施解决同业竞争：（一）针对机场投资运营管理业务海航集团下属的三亚新机场、博鳌机场目前未实际开展机场投资建设运营相关业务，若该等公司未来从事机场的投资建设或运营，则在符 | 正常履行中 |
| 同业竞争 | 海航实业集团有限公司、海航基础控股集团有限公司 | 其他 | 非公开发行 | 我司同一实际控制人下关联方海航实业集团有限公司、海航基础控股集团有限公司于2016年2月23日承诺：“一、海航基础作为海航集团旗下基础产业投资建设运营板块的核心运作平台，将成为海航集团下属开展机场投资运营管理业务、房地产开发业务的唯一主体。二、海航实业、基础控股作为海航集团的全资子公司，将依据《海航集团有限公司关于避免同业竞争的承诺函》，积极采取各项措施解决与海航基础的同业竞争。三、海航实业与基础控股及上述两者控制的其他企业不会单独或与第三方，以任何形式直接或间接从事或参与任何与海航基础及其控制的企业目前及今后进行的主营业务构成直接竞争的业务或活动；不会以任何形式支持第三方直接或间接从事或参与任何与海航基础及其控制 | 正常履行中 |
的企业目前及今后进行的主营业务构成直接竞争的业务或活动。
四、若海航实业
与基础控股及上述两者控制的其他企业将来可能获得任何与海航基础主营业务产生同业竞争的商业机会，海航实业、基础控股将立即通知海航基础，将该等商业机会让与海航基础，并按照海航基础能够接受的合理条款和条件尽力促成该等商业机会。五、自本承诺函出具日起，海航基础如因海航实业、基础控股违反本承诺任何条款而遭受或产生的损失，海航实业、基础控股将予以全额赔偿。”
四、报告期内召开的年度股东大会和临时股东大会的有关情况
1、本报告期股东大会情况
| 会议届次 | 会议类型 | 投资者参与比例 | 召开日期 | 披露日期 | 披露索引 |
| 2019年第一次临时股东大会 | 临时股东大会 | 20.66% | 2019年03月07日 | 2019年03月08日 | http://www.cninfo.com.cn |
| 2018年年度股东大会 | 年度股东大会 | 20.28% | 2019年05月22日 | 2019年05月23日 | http://www.cninfo.com.cn |
| 2019年第二次临时股东大会 | 临时股东大会 | 1.84% | 2019年09月25日 | 2019年09月26日 | http://www.cninfo.com.cn |
| 2019年第三次临时股东大会 | 临时股东大会 | 7.14% | 2019年11月08日 | 2019年11月09日 | http://www.cninfo.com.cn |
2、表决权恢复的优先股股东请求召开临时股东大会
□ 适用 √ 不适用
五、报告期内独立董事履行职责的情况
1、独立董事出席董事会及股东大会的情况
| 独立董事出席董事会及股东大会的情况 | |||||||
| 独立董事姓名 | 本报告期应参加董事会次数 | 现场出席董事会次数 | 以通讯方式参加董事会次数 | 委托出席董事会次数 | 缺席董事会次数 | 是否连续两次未亲自参加董事会会议 | 出席股东大会次数 |
| 姜尚君 | 11 | 5 | 6 | 0 | 0 | 否 | 1 |
| 马刃 | 11 | 5 | 6 | 0 | 0 | 否 | 3 |
| 杜传利 | 11 | 6 | 5 | 0 | 0 | 否 | 4 |
审计团队进场后，审计委员会与主审注册会计师保持持续沟通，及时传递公司的经营情况及发展态势，了解审计工作进展和会计师关注的问题，安排公司有关部门给予有力支持，推动年度审计有序进行。年审注册会计师进场前，审计委员会对未经审计的财务报表发表首次书面意见。审计委员会认为：公司制订了合理的会计政策和恰当的会计估计，在会计政策与会计估计变更、确认、计量与列报各个方面均遵循了会计原则，会计信息真实可靠、内容完整。年审注册会计师形成初步审计意见后，审计委员会再次对公司财务会计报表进行审阅，发表如下意见：
会计信息真实可靠、内容完整，能够有效地反映公司的经营成果和财务状况。
大华会计师事务所出具2019年度审计报告后，审计委员会客观评价了其工作情况：年审过程中，大华会计师事务所严格按照审计法规执业，重视了解公司及公司的经营环境，了解公司的内部控制制度建立健全和实施情况，及时与审计委员会、独立董事及计划财务部、董事会办公室、监察审计部进行沟通，较好地完成了2019年度公司的财务报告审计工作。
2、监督公司内部控制制度的完善和落实情况
审计委员会高度关注公司内控制度的建设与实施，认真审阅了公司《2019年度内审工作报告》和《2019年度内部控制审计报告》，就报告所涉内容与公司相关部门进行了核实，认为报告内容真实可靠，反映了当前公司内控情况。
㈡ 薪酬与考核委员会的履职情况
报告期内，薪酬与考核委员会成员勤勉尽责，对董事、监事及高级管理人员的薪酬事项进行了审议，有效履行了职责。薪酬与考核委员会认为：本报告所披露的公司董事、监事及高级管理人员的薪酬情况真实、准确。
㈢ 战略委员会的履职情况
报告期内，战略委员会成员勤勉尽责，在对国家宏观形势、房地产、养老行业和企业自身进行全面分析、思考的基础上，对公司2020年经营规划进行了研究，提出了有价值的意见和建议。
㈣ 提名委员会的履职情况
报告期内，提名委员会成员勤勉尽责，研究董事、高级管理人员的任职标准与程序，对董事候选人和高级管理人员人选进行审查并提出建议。
七、监事会工作情况
监事会在报告期内的监督活动中发现公司是否存在风险
□ 是 √ 否
监事会对报告期内的监督事项无异议。
八、高级管理人员的考评及激励情况
根据公司《绩效管理制度》的规定，公司每年度结合公司战略，明确高级管理人员的年度绩效目标，并据此在月末、季末、年中、年末时进行评估，依据考核评估结果与业绩完成情况对高级管理人员实施奖惩。公司目前的考评和激励机制较好地调动了高级管理人员的积极性和创造性，促使其关注公司的当期效益和长远发展。
九、内部控制情况
1、报告期内发现的内部控制重大缺陷的具体情况
√ 是 □ 否
| 报告期内发现的内部控制重大缺陷的具体情况 |
| 大华会计师事务所（特殊普通合伙）对海航投资集团股份有限公司（以下简称“海航投资”或“公司”）2019年12月31日的财务报告内部控制的有效性进行审计，并出具了大华内字[2020]000151号《内部控制审计报告》，《内部控制审计报告》对公司内部控制有效性出具了否定意见。 1、《内部控制审计报告》中“导致否定意见的事项” 重大缺陷是内部控制中存在的、可能导致不能及时防止或发现并纠正财务报表出现重大错报的一项控制缺陷或多项控制缺陷的组合。 我们在内部控制审计过程中发现，海航投资公司财务报告内部控制存在以下重大缺陷： （1）未履行程序为关联方提供担保 于2019年度，海航投资公司存在为关联方提供担保的情况，截至2019年12月31日，担保责任尚未完全解除。海航投资公司在对外担保的过程中未履行公司内部控制制度的审批程序，未履行关联交易的决策程序且未及时进行信息披露，违反了海航投资公司《对外担保管理制度》、《关联交易管理制度》、《信息披露管理办法》等内控制度相关规定。 （2）未充分履行程序与关联方发生资金往来 于2019年度，海航投资公司存在未获得股东大会授权的情况下，与关联方发生资金往来，截至2019年12月31日，资金已全部收回。海航投资公司在办理资金支付时中未履行公司内部控制制度的审批程序，未履行关联交易的决策程序且未及时进行信息披露，违反了海航投资公司《关联方资金往来管理制度》、《关联交易管理制度》、《信息披露管理办法》等内控制度相关规定。 有效的内部控制能够为财务报告及相关信息的真实完整提供合理保证，而上述重大缺陷使海航投资公司内部控制失去这一功能。 2、关于上述重大缺陷的整改措施 针对报告期内发现的内部控制缺陷，公司将从以下方面进行完善和改进：（1）涉及未履行程序为关联方提供担保事项，公司正督促责任人制定还款计划，尽快消除担保状态，恢复资金正常使用，维护全体股东权益。在“海南省海航集团联合工作组”全面协助下，积极推进资产收购等风险化解工作，加快公司战略转型。（2）涉及未充分履行程序与关联方发生资金往来事项，公司董事会将继续督促公司进一步提升、完善内部控制体系和内控管理机制，同时进一步规范公司及董事会运作机制，强化董事、监事及高级管理人员行为规范，不断健全公司治理结构，提升公司规范化运作水平。（3）持续履行信息披露义务，根据《上市公司信息披露管理办法》及深圳证券交易所的相关规定，公司就相关事项的进展情况，及时履行信息披露义务。（4）公司董事会将积极采取进一步措施加强内控制度流程的落实和管控，组织管理人员加强《深圳证券交易所股票上市规则》、《深圳证券交易所主板上市公司规范运作指引》等法律法规及公司内控制度的学习和培训，严格按照监管规则和公司制度进行相关事项的运作和管理，提高公司内部控制管理水平。 2020年度公司将严格遵照相关规定，全面加强管控，确保公司在所有重大方面保持有效的内部控制。 |
| 内部控制评价报告全文披露日期 | 2020年04月30日 |
| 内部控制评价报告全文披露索引 | 巨潮资讯网 https://cninfo.com.cn《海航投资集团股份有限公司2019年内部控制评价报告》 |
| 纳入评价范围单位资产总额占公司合并财务报表资产总额的比例 | 61.85% |
| 纳入评价范围单位营业收入占公 | 96.91% |
| 司合并财务报表营业收入的比例 | ||
| 缺陷认定标准 | ||
| 类别 | 财务报告 | 非财务报告 |
| 定性标准 | 重大缺陷：发现公司管理层存在的任何程度的舞弊；财务核算以及报告披露存在重大疏漏和错误，导致财务报表严重失真；注册会计师发现当期财务报告存在重大错报，而内部控制在运行过程中未能发现该错报。重要缺陷：对于高风险的领域（例如：现金管理）没有岗位分离；没有进行及时的对账；存在没有经过授权/审批的业务操作；没有遵循会计操作准则也没有补偿性控制。一般缺陷：财务报告一般缺陷是指除上述重大缺陷、重要缺陷之外的其他控制缺陷。 | 出现以下情形的可认定为重大缺陷，其他情形按影响程度分别确定为重要缺陷或一般缺陷。（1）违反国家法律、行政法规和规范性文件；2）公司缺乏民主决策程序，或决策程序不科学，发生了决策失误；（3）管理人员或关键岗位技术人员纷纷流失； （4）内部控制评价的结果特别是重大或重要缺陷未得到整改；（5）重要业务缺乏制度控制或制度系统性失效。 |
| 定量标准 | 以经审计的2019年度财务合并报表数据为基准，确定公司内部控制缺陷认定标准。重大缺陷：错报大于或等于税前利润的3%；重要缺陷：错报大于或等于税前利润的1.5%，小于税前利润的3%；一般缺陷：错报小于税前利润的1.5%。 | 以经审计的2019年度财务合并报表数据为基准，确定公司内部控制缺陷认定标准。重大缺陷：损失大于或等于税前利润的3%；重要缺陷：损失大于或等于税前利润的1.5%，小于税前利润的3%；一般缺陷：损失小于税前利润的1.5%。 |
| 财务报告重大缺陷数量（个） | 2 | |
| 非财务报告重大缺陷数量（个） | 0 | |
| 财务报告重要缺陷数量（个） | 0 | |
| 非财务报告重要缺陷数量（个） | 0 | |
| 内部控制审计报告中的审议意见段 | |
| 我们认为，由于存在上述重大缺陷及其对实现控制目标的影响，海航投资公司于2019年12月31日未能按照《企业内部控制基本规范》和相关规定在所有重大方面保持有效的财务报告内部控制。 | |
| 内控审计报告披露情况 | 披露 |
| 内部控制审计报告全文披露日期 | 2020年04月30日 |
| 内部控制审计报告全文披露索引 | 巨潮资讯网（ www.cninfo.com.cn）《海航投资集团股份有限公司2019年内部控制审计报告》 |
| 内控审计报告意见类型 | 否定意见 |
| 非财务报告是否存在重大缺陷 | 是 |
√ 是 □ 否
会计师事务所出具非标准意见的内部控制审计报告的说明会计师事务所出具非标准意见的内部控制审计报告的说明重大缺陷是内部控制中存在的、可能导致不能及时防止或发现并纠正财务报表出现重大错报的一项控制缺陷或多项控制缺陷的组合。
我们在内部控制审计过程中发现，海航投资公司财务报告内部控制存在以下重大缺陷：
（一）未履行程序为关联方提供担保
于2019年度，海航投资公司存在为关联方提供担保的情况，截至2019年12月31日，担保责任尚未完全解除。海航投资公司在对外担保的过程中未履行公司内部控制制度的审批程序，未履行关联交易的决策程序且未及时进行信息披露，违反了海航投资公司《对外担保管理制度》、《关联交易管理制度》、《信息披露管理办法》等内控制度相关规定。
（二）未充分履行程序与关联方发生资金往来
于2019年度，海航投资公司存在未获得股东大会授权的情况下，与关联方发生资金往来，截至2019年12月31日，资金已全部收回。海航投资公司在办理资金支付时中未履行公司内部控制制度的审批程序，未履行关联交易的决策程序且未及时进行信息披露，违反了海航投资公司《关联方资金往来管理制度》、《关联交易管理制度》、《信息披露管理办法》等内控制度相关规定。
有效的内部控制能够为财务报告及相关信息的真实完整提供合理保证，而上述重大缺陷使海航投资公司内部控制失去这一功能。
海航投资公司管理层已识别出上述重大缺陷，并将其包含在企业内部控制评价报告中。上述缺陷在所有重大方面得到公允反映。在海航投资公司2019年财务报表审计中，我们已经考虑了上述重大缺陷对审计程序的性质、时间安排和范围的影响。本报告并未对我们在2020年4月28日对海航投资公司2019年财务报表出具的审计报告产生影响。
会计师事务所出具的内部控制审计报告与董事会的自我评价报告意见是否一致
√ 是 □ 否
第十一节公司债券相关情况公司是否存在公开发行并在证券交易所上市，且在年度报告批准报出日未到期或到期未能全额兑付的公司债券否
第十二节 财务报告
一、审计报告
| 审计意见类型 | 带强调事项段的无保留意见 |
| 审计报告签署日期 | 2020年04月28日 |
| 审计机构名称 | 大华会计师事务所（特殊普通合伙） |
| 审计报告文号 | 大华审字[2020]008248号 |
| 注册会计师姓名 | 刘其东、姚福欣 |
海航投资公司及公司关联方目前在“海南省海航集团联合工作组”全面协助下，积极推进资产收购等风险化解工作，以解决财务报表附注六之注释1及附注十一、（五）、5、（1）所述事项，但未来的不确定性可能对公司产生影响。
本段内容不影响已发表的审计意见。
四、关键审计事项
关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。
我们确定房地产开发项目的收入确认是需要在审计报告中沟通的关键审计事项。
1.事项描述
请参阅财务报表附注四、（二十七）及附注六之注释29。
本期海航投资公司房地产开发项目发生销售收入17,110.61万元，占贵公司2019年度营业收入总额的80.15%。
根据海航投资公司收入确认的会计政策，房地产销售收入确认的具体判断标准为：房地产销售在房产完工并验收合格，已签订销售合同，履行了销售合同规定的主要义务，取得了买方按销售合同约定交付房款证明时（通常收到销售合同首期款及已确认余下房款的付款安排），将开发产品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方，确认销售收入的实现。
由于房地产开发项目的收入对贵公司的重要性，以及房地产销售收入确认上的细小错误汇总起来可能对贵公司的利润产生重大影响，因此，我们将贵公司房地产开发项目的收入确认识别为关键审计事项。
2.审计应对
我们对于房地产开发项目的收入确认事项所实施的重要审计程序包括：
（1）了解与收入确认相关的关键内部控制，评价这些控制的设计，确定其是否得到执行，并测试相关内部控制的运行有效性；
（2）检查主要的房产销售合同，识别与商品所有权上的主要风险和报酬转移相关的条款，评价收入确认政策是否符合企业会计准则的规定；
（3）对收入按房产项目实施毛利率分析，识别是否存在重大或异常波动，并查明波动原因；
（4）从本年确认房产销售收入的项目中抽取样本，检查房产销售合同合同、收款情况及交房确认单，以评价相关房产销售收入是否已按照公司的收入确认政策确认；
（5）就资产负债表日前后确认房产销售收入的项目，选取样本，检查买卖合同、付款情况及入伙通知书，以评价相关房产销售收入是否在恰当的期间确认；
（6）检查与营业收入相关的信息是否已在财务报表中作出恰当列报。
基于已执行的审计工作，我们认为，海航投资公司房地产开发项目的收入确认符合其收入确认的会计政策。
五、其他信息
海航投资公司管理层对其他信息负责。其他信息包括2019年年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。
我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。
结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此
过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。
六、管理层和治理层对财务报表的责任
海航投资公司管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。在编制财务报表时，海航投资公司管理层负责评估海航投资公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非管理层计划清算海航投资公司、终止运营或别无其他现实的选择。
治理层负责监督海航投资公司的财务报告过程。
七、注册会计师对财务报表审计的责任
我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。
在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：
1．识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、
虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。
2．了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。3．评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。4．对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对海航投资公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报告使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致海航投资公司不能持续经营。5．评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。6．就海航投资公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表意见。我们负责指导、监督和执行集团审计。我们对审计意见承担全部责任。我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些
事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。
| 大华会计师事务所(特殊普通合伙) | 中国注册会计师： |
| 中国·北京 | （项目合伙人） 刘其东 |
| 中国注册会计师： | |
| 姚福欣 | |
| 二〇二〇年四月二十八日 |
1、合并资产负债表
编制单位：海航投资集团股份有限公司
2019年12月31日
单位：元
| 项目 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 |
| 流动资产： | ||
| 货币资金 | 1,704,235,152.85 | 2,709,569,986.24 |
| 结算备付金 | ||
| 拆出资金 | ||
| 交易性金融资产 | ||
| 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 | ||
| 衍生金融资产 | ||
| 应收票据 | ||
| 应收账款 | 24,483,817.87 | 22,169,706.57 |
| 应收款项融资 | ||
| 预付款项 | 10,184,328.34 | 2,909,920.76 |
| 应收保费 | ||
| 应收分保账款 | ||
| 应收分保合同准备金 | ||
| 其他应收款 | 66,619,298.29 | 80,501,448.13 |
| 其中：应收利息 | 5,511,666.67 | 6,401,166.67 |
| 应收股利 | ||
| 买入返售金融资产 | ||
| 存货 | 1,276,284,852.21 | 1,410,544,567.73 |
| 合同资产 | ||
| 持有待售资产 | ||
| 一年内到期的非流动资产 | ||
| 其他流动资产 | 12,986,094.48 | 8,778,597.79 |
| 流动资产合计 | 3,094,793,544.04 | 4,234,474,227.22 |
| 非流动资产： | ||
| 发放贷款和垫款 | ||
| 债权投资 | ||
| 可供出售金融资产 | 232,312,000.00 | |
| 其他债权投资 | ||
| 持有至到期投资 | ||
| 长期应收款 | ||
| 长期股权投资 | 2,679,094,576.17 | 2,071,858,981.51 |
| 其他权益工具投资 | 32,312,000.00 |
| 其他非流动金融资产 | 190,647,080.33 | |
| 投资性房地产 | ||
| 固定资产 | 4,351,579.63 | 5,601,484.94 |
| 在建工程 | ||
| 生产性生物资产 | ||
| 油气资产 | ||
| 使用权资产 | ||
| 无形资产 | 110,600.05 | 142,200.01 |
| 开发支出 | ||
| 商誉 | ||
| 长期待摊费用 | 60,338,979.28 | 68,889,678.38 |
| 递延所得税资产 | ||
| 其他非流动资产 | ||
| 非流动资产合计 | 2,966,854,815.46 | 2,378,804,344.84 |
| 资产总计 | 6,061,648,359.50 | 6,613,278,572.06 |
| 流动负债： | ||
| 短期借款 | ||
| 向中央银行借款 | ||
| 拆入资金 | ||
| 交易性金融负债 | ||
| 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 | ||
| 衍生金融负债 | ||
| 应付票据 | ||
| 应付账款 | 265,803,765.51 | 282,628,180.40 |
| 预收款项 | 27,867,846.13 | 41,793,038.94 |
| 合同负债 | ||
| 卖出回购金融资产款 | ||
| 吸收存款及同业存放 | ||
| 代理买卖证券款 | ||
| 代理承销证券款 | ||
| 应付职工薪酬 | 2,458,433.09 | 2,910,964.77 |
| 应交税费 | 1,590,375.75 | 7,130,306.53 |
| 其他应付款 | 86,838,019.74 | 102,669,270.93 |
| 其中：应付利息 | 28,804,860.01 | 39,590,788.94 |
| 应付股利 | ||
| 应付手续费及佣金 | ||
| 应付分保账款 | ||
| 持有待售负债 | ||
| 一年内到期的非流动负债 | 198,020,122.22 | 134,743,856.53 |
| 其他流动负债 | 22,765,941.85 | 682,769.41 |
| 流动负债合计 | 605,344,504.29 | 572,558,387.51 |
| 非流动负债： | ||
| 保险合同准备金 | ||
| 长期借款 | 1,086,418,247.11 | 1,239,538,080.00 |
| 应付债券 | ||
| 其中：优先股 | ||
| 永续债 | ||
| 租赁负债 | ||
| 长期应付款 | 5,568,497.19 | 3,712,331.43 |
| 长期应付职工薪酬 | ||
| 预计负债 | ||
| 递延收益 | ||
| 递延所得税负债 | ||
| 其他非流动负债 | ||
| 非流动负债合计 | 1,091,986,744.30 | 1,243,250,411.43 |
| 负债合计 | 1,697,331,248.59 | 1,815,808,798.94 |
| 所有者权益： | ||
| 股本 | 1,430,234,425.00 | 1,430,234,425.00 |
| 其他权益工具 | ||
| 其中：优先股 | ||
| 永续债 | ||
| 资本公积 | 201,613,143.75 | 201,700,978.50 |
| 减：库存股 | ||
| 其他综合收益 | 26,058,121.06 | 44,244,310.68 |
| 专项储备 | ||
| 盈余公积 | 363,145,120.64 | 341,631,936.14 |
| 一般风险准备 | ||
| 未分配利润 | 2,343,156,300.62 | 2,334,677,498.28 |
| 归属于母公司所有者权益合计 | 4,364,207,111.07 | 4,352,489,148.60 |
| 少数股东权益 | 109,999.84 | 444,980,624.52 |
| 所有者权益合计 | 4,364,317,110.91 | 4,797,469,773.12 |
| 负债和所有者权益总计 | 6,061,648,359.50 | 6,613,278,572.06 |
| 项目 | 2019年12月31日 | 2018年12月31日 |
| 流动资产： |
| 货币资金 | 11,397,193.34 | 98,612.86 |
| 交易性金融资产 | ||
| 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 | ||
| 衍生金融资产 | ||
| 应收票据 | ||
| 应收账款 | 0.00 | 0.00 |
| 应收款项融资 | ||
| 预付款项 | ||
| 其他应收款 | 1,008,615,943.49 | 2,665,577,101.48 |
| 其中：应收利息 | ||
| 应收股利 | ||
| 存货 | ||
| 合同资产 | ||
| 持有待售资产 | ||
| 一年内到期的非流动资产 | ||
| 其他流动资产 | 492,040.35 | 341,033.89 |
| 流动资产合计 | 1,020,505,177.18 | 2,666,016,748.23 |
| 非流动资产： | ||
| 债权投资 | ||
| 可供出售金融资产 | 231,312,000.00 | |
| 其他债权投资 | ||
| 持有至到期投资 | ||
| 长期应收款 | ||
| 长期股权投资 | 4,311,291,853.09 | 2,657,166,211.03 |
| 其他权益工具投资 | 32,312,000.00 | |
| 其他非流动金融资产 | 189,647,080.33 | |
| 投资性房地产 | ||
| 固定资产 | 163,468.45 | 340,025.84 |
| 在建工程 | ||
| 生产性生物资产 | ||
| 油气资产 | ||
| 使用权资产 | ||
| 无形资产 | ||
| 开发支出 | ||
| 商誉 | ||
| 长期待摊费用 | ||
| 递延所得税资产 | ||
| 其他非流动资产 | ||
| 非流动资产合计 | 4,533,414,401.87 | 2,888,818,236.87 |
| 资产总计 | 5,553,919,579.05 | 5,554,834,985.10 |
| 流动负债： | ||
| 短期借款 | ||
| 交易性金融负债 | ||
| 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 | ||
| 衍生金融负债 | ||
| 应付票据 | ||
| 应付账款 | ||
| 预收款项 | ||
| 合同负债 | ||
| 应付职工薪酬 | 161,874.12 | |
| 应交税费 | 544,030.25 | 194,385.11 |
| 其他应付款 | 882,290,953.81 | 1,074,622,197.58 |
| 其中：应付利息 | ||
| 应付股利 | ||
| 持有待售负债 | ||
| 一年内到期的非流动负债 | 198,020,122.22 | 134,743,856.53 |
| 其他流动负债 | ||
| 流动负债合计 | 1,080,855,106.28 | 1,209,722,313.34 |
| 非流动负债： | ||
| 长期借款 | 33,178,750.00 | 132,000,000.00 |
| 应付债券 | ||
| 其中：优先股 | ||
| 永续债 | ||
| 租赁负债 | ||
| 长期应付款 | ||
| 长期应付职工薪酬 | ||
| 预计负债 | ||
| 递延收益 | ||
| 递延所得税负债 | ||
| 其他非流动负债 | ||
| 非流动负债合计 | 33,178,750.00 | 132,000,000.00 |
| 负债合计 | 1,114,033,856.28 | 1,341,722,313.34 |
| 所有者权益： | ||
| 股本 | 1,430,234,425.00 | 1,430,234,425.00 |
| 其他权益工具 | ||
| 其中：优先股 | ||
| 永续债 | ||
| 资本公积 | 225,153,086.88 | 225,240,921.63 |
| 减：库存股 | ||
| 其他综合收益 | 26,136,472.16 | 14,407,431.37 |
| 专项储备 | ||
| 盈余公积 | 363,145,120.64 | 341,631,936.14 |
| 未分配利润 | 2,395,216,618.09 | 2,201,597,957.62 |
| 所有者权益合计 | 4,439,885,722.77 | 4,213,112,671.76 |
| 负债和所有者权益总计 | 5,553,919,579.05 | 5,554,834,985.10 |
| 项目 | 2019年度 | 2018年度 |
| 一、营业总收入 | 213,484,095.75 | 269,902,656.77 |
| 其中：营业收入 | 213,484,095.75 | 269,902,656.77 |
| 利息收入 | ||
| 已赚保费 | ||
| 手续费及佣金收入 | ||
| 二、营业总成本 | 264,918,033.51 | 329,464,174.32 |
| 其中：营业成本 | 167,768,592.16 | 200,754,211.09 |
| 利息支出 | ||
| 手续费及佣金支出 | ||
| 退保金 | ||
| 赔付支出净额 | ||
| 提取保险责任合同准备金净额 | ||
| 保单红利支出 | ||
| 分保费用 | ||
| 税金及附加 | 23,777,885.27 | 7,619,812.56 |
| 销售费用 | 3,503,139.48 | 6,584,728.94 |
| 管理费用 | 41,057,973.68 | 66,294,629.29 |
| 研发费用 | ||
| 财务费用 | 28,810,442.92 | 48,210,792.44 |
| 其中：利息费用 | 98,615,438.67 | 174,584,978.56 |
| 利息收入 | 69,940,811.94 | 126,538,451.99 |
| 加：其他收益 | 55,040.57 | 48,807.09 |
| 投资收益（损失以“－”号填列） | 62,184,292.08 | 455,961,476.23 |
| 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 | 31,855,401.58 | -20,316,270.04 |
| 以摊余成本计量的金融资产终止确认收益 | ||
| 汇兑收益（损失以“-”号填列） |
| 净敞口套期收益（损失以“－”号填列） | ||
| 公允价值变动收益（损失以“－”号填列） | ||
| 信用减值损失（损失以“-”号填列） | -7,043,152.81 | |
| 资产减值损失（损失以“-”号填列） | -66,534,987.96 | |
| 资产处置收益（损失以“-”号填列） | ||
| 三、营业利润（亏损以“－”号填列） | 3,762,242.08 | 329,913,777.81 |
| 加：营业外收入 | 31,536,049.71 | 18,431,521.73 |
| 减：营业外支出 | 5,134,061.80 | 1,923,239.92 |
| 四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） | 30,164,229.99 | 346,422,059.62 |
| 减：所得税费用 | 172,243.31 | 298,604.72 |
| 五、净利润（净亏损以“－”号填列） | 29,991,986.68 | 346,123,454.90 |
| （一）按经营持续性分类 | ||
| 1.持续经营净利润（净亏损以“－”号填列） | 29,991,986.68 | 346,123,454.90 |
| 2.终止经营净利润（净亏损以“－”号填列） | ||
| （二）按所有权归属分类 | ||
| 1.归属于母公司所有者的净利润 | 29,991,986.84 | 348,841,958.11 |
| 2.少数股东损益 | -0.16 | -2,718,503.21 |
| 六、其他综合收益的税后净额 | -18,186,189.62 | 57,634,225.07 |
| 归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额 | -18,186,189.62 | 33,996,936.40 |
| （一）不能重分类进损益的其他综合收益 | ||
| 1.重新计量设定受益计划变动额 | ||
| 2.权益法下不能转损益的其他综合收益 | ||
| 3.其他权益工具投资公允价值变动 | ||
| 4.企业自身信用风险公允价值变动 | ||
| 5.其他 | ||
| （二）将重分类进损益的其 | -18,186,189.62 | 33,996,936.40 |
| 他综合收益 | ||
| 1.权益法下可转损益的其他综合收益 | 17,910,938.78 | 34,118,974.70 |
| 2.其他债权投资公允价值变动 | ||
| 3.可供出售金融资产公允价值变动损益 | ||
| 4.金融资产重分类计入其他综合收益的金额 | ||
| 5.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益 | ||
| 6.其他债权投资信用减值准备 | ||
| 7.现金流量套期储备 | ||
| 8.外币财务报表折算差额 | -36,097,128.40 | -122,038.30 |
| 9.其他 | ||
| 归属于少数股东的其他综合收益的税后净额 | 23,637,288.67 | |
| 七、综合收益总额 | 11,805,797.06 | 403,757,679.97 |
| 归属于母公司所有者的综合收益总额 | 11,805,797.22 | 382,838,894.51 |
| 归属于少数股东的综合收益总额 | -0.16 | 20,918,785.46 |
| 八、每股收益： | ||
| （一）基本每股收益 | 0.02 | 0.24 |
| （二）稀释每股收益 | 0.02 | 0.24 |
| 项目 | 2019年度 | 2018年度 |
| 一、营业收入 | 0.00 | 0.00 |
| 减：营业成本 | 0.00 | 0.00 |
| 税金及附加 | 349,645.14 | 877,645.46 |
| 销售费用 | ||
| 管理费用 | 3,047,598.94 | 6,817,254.93 |
| 研发费用 | ||
| 财务费用 | 502,868.56 | 42,534,006.55 |
| 其中：利息费用 | 532,724.14 | 42,661,545.30 |
| 利息收入 | 12,770.43 | 120,370.35 |
| 加：其他收益 | ||
| 投资收益（损失以“－”号填列） | 196,690,899.42 | 370,003,108.41 |
| 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 | 30,144,207.76 | -15,817,706.34 |
| 以摊余成本计量的金融资产终止确认收益（损失以“-”号填列） | ||
| 净敞口套期收益（损失以“－”号填列） | ||
| 公允价值变动收益（损失以“－”号填列） | ||
| 信用减值损失（损失以“-”号填列） | -4,204,000.00 | |
| 资产减值损失（损失以“-”号填列） | 2,240,315.06 | |
| 资产处置收益（损失以“-”号填列） | ||
| 二、营业利润（亏损以“－”号填列） | 188,586,786.78 | 322,014,516.53 |
| 加：营业外收入 | 26,545,058.19 | 15,480,000.00 |
| 减：营业外支出 | 590.73 | |
| 三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） | 215,131,844.97 | 337,493,925.80 |
| 减：所得税费用 | ||
| 四、净利润（净亏损以“－”号填列） | 215,131,844.97 | 337,493,925.80 |
| （一）持续经营净利润（净亏损以“－”号填列） | 215,131,844.97 | 337,493,925.80 |
| （二）终止经营净利润（净亏损以“－”号填列） | ||
| 五、其他综合收益的税后净额 | 11,729,040.79 | 1,559,028.65 |
| （一）不能重分类进损益的其他综合收益 | ||
| 1.重新计量设定受益计划变动额 | ||
| 2.权益法下不能转损 |
| 益的其他综合收益 | ||
| 3.其他权益工具投资公允价值变动 | ||
| 4.企业自身信用风险公允价值变动 | ||
| 5.其他 | ||
| （二）将重分类进损益的其他综合收益 | 11,729,040.79 | 1,559,028.65 |
| 1.权益法下可转损益的其他综合收益 | 11,729,040.79 | 1,559,028.65 |
| 2.其他债权投资公允价值变动 | ||
| 3.可供出售金融资产公允价值变动损益 | ||
| 4.金融资产重分类计入其他综合收益的金额 | ||
| 5.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益 | ||
| 6.其他债权投资信用减值准备 | ||
| 7.现金流量套期储备 | ||
| 8.外币财务报表折算差额 | ||
| 9.其他 | ||
| 六、综合收益总额 | 226,860,885.76 | 339,052,954.45 |
| 七、每股收益： | ||
| （一）基本每股收益 | ||
| （二）稀释每股收益 |
| 项目 | 2019年度 | 2018年度 |
| 一、经营活动产生的现金流量： | ||
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | 197,849,523.22 | 308,655,213.31 |
| 客户存款和同业存放款项净增加额 | ||
| 向中央银行借款净增加额 | ||
| 向其他金融机构拆入资金净增加额 |
| 收到原保险合同保费取得的现金 | ||
| 收到再保业务现金净额 | ||
| 保户储金及投资款净增加额 | ||
| 收取利息、手续费及佣金的现金 | ||
| 拆入资金净增加额 | ||
| 回购业务资金净增加额 | ||
| 代理买卖证券收到的现金净额 | ||
| 收到的税费返还 | 508,317.92 | |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 1,699,295,733.26 | 620,023,565.43 |
| 经营活动现金流入小计 | 1,897,653,574.40 | 928,678,778.74 |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | 43,266,828.34 | 129,467,997.14 |
| 客户贷款及垫款净增加额 | ||
| 存放中央银行和同业款项净增加额 | ||
| 支付原保险合同赔付款项的现金 | ||
| 拆出资金净增加额 | ||
| 支付利息、手续费及佣金的现金 | ||
| 支付保单红利的现金 | ||
| 支付给职工以及为职工支付的现金 | 34,780,268.41 | 48,783,496.13 |
| 支付的各项税费 | 15,655,073.21 | 38,654,605.14 |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 1,638,549,944.71 | 30,767,872.10 |
| 经营活动现金流出小计 | 1,732,252,114.67 | 247,673,970.51 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 165,401,459.73 | 681,004,808.23 |
| 二、投资活动产生的现金流量： | ||
| 收回投资收到的现金 | 10,231,657.21 | 600,000,000.00 |
| 取得投资收益收到的现金 | 19,226,949.89 | 12,592,763.36 |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | ||
| 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 | -78,802.94 | 500,052,536.58 |
| 收到其他与投资活动有关 |
| 的现金 | ||
| 投资活动现金流入小计 | 29,379,804.16 | 1,112,645,299.94 |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 2,434,221.10 | 9,370,775.15 |
| 投资支付的现金 | 1,002,100,000.00 | 12,307,390.54 |
| 质押贷款净增加额 | ||
| 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 | ||
| 支付其他与投资活动有关的现金 | 912,379,000.00 | |
| 投资活动现金流出小计 | 1,916,913,221.10 | 21,678,165.69 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -1,887,533,416.94 | 1,090,967,134.25 |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | ||
| 吸收投资收到的现金 | 110,000.00 | 8,164,914.54 |
| 其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 | 110,000.00 | 8,164,914.54 |
| 取得借款收到的现金 | ||
| 收到其他与筹资活动有关的现金 | ||
| 筹资活动现金流入小计 | 110,000.00 | 8,164,914.54 |
| 偿还债务支付的现金 | 92,510,564.64 | 1,734,718,063.47 |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 108,519,321.14 | 209,180,812.37 |
| 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 | ||
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | ||
| 筹资活动现金流出小计 | 201,029,885.78 | 1,943,898,875.84 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | -200,919,885.78 | -1,935,733,961.30 |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | 620.71 | -61,440.95 |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | -1,923,051,222.28 | -163,823,459.77 |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | 2,709,569,986.24 | 2,873,393,446.01 |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | 786,518,763.96 | 2,709,569,986.24 |
| 项目 | 2019年度 | 2018年度 |
| 一、经营活动产生的现金流量： |
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | ||
| 收到的税费返还 | ||
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 1,238,776,885.41 | 3,471,906,426.14 |
| 经营活动现金流入小计 | 1,238,776,885.41 | 3,471,906,426.14 |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | ||
| 支付给职工以及为职工支付的现金 | ||
| 支付的各项税费 | 5,204,011.51 | |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 142,085,414.01 | 2,742,882,543.64 |
| 经营活动现金流出小计 | 142,085,414.01 | 2,748,086,555.15 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 1,096,691,471.40 | 723,819,870.99 |
| 二、投资活动产生的现金流量： | ||
| 收回投资收到的现金 | 10,231,657.21 | 600,000,000.00 |
| 取得投资收益收到的现金 | 19,226,949.89 | 12,124,477.36 |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | ||
| 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 | 502,818,700.00 | |
| 收到其他与投资活动有关的现金 | ||
| 投资活动现金流入小计 | 29,458,607.10 | 1,114,943,177.36 |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | ||
| 投资支付的现金 | 1,057,820,000.00 | 42,461,920.00 |
| 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 | ||
| 支付其他与投资活动有关的现金 | ||
| 投资活动现金流出小计 | 1,057,820,000.00 | 42,461,920.00 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -1,028,361,392.90 | 1,072,481,257.36 |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | ||
| 吸收投资收到的现金 | ||
| 取得借款收到的现金 | ||
| 收到其他与筹资活动有关的现金 | ||
| 筹资活动现金流入小计 | ||
| 偿还债务支付的现金 | 36,790,564.64 | 1,692,256,143.47 |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 20,240,933.38 | 111,850,812.37 |
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | ||
| 筹资活动现金流出小计 | 57,031,498.02 | 1,804,106,955.84 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | -57,031,498.02 | -1,804,106,955.84 |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | ||
| 五、现金及现金等价物净增加额 | 11,298,580.48 | -7,805,827.49 |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | 98,612.86 | 7,904,440.35 |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | 11,397,193.34 | 98,612.86 |
| 项目 | 2019年度 | ||||||||||||||
| 归属于母公司所有者权益 | 少数股东权益 | 所有者权益合计 | |||||||||||||
| 股本 | 其他权益工具 | 资本公积 | 减：库存股 | 其他综合收益 | 专项储备 | 盈余公积 | 一般风险准备 | 未分配利润 | 其他 | 小计 | |||||
| 优先股 | 永续债 | 其他 | |||||||||||||
| 一、上年期末余额 | 1,430,234,425.00 | 201,700,978.50 | 44,244,310.68 | 341,631,936.14 | 2,334,677,498.28 | 4,352,489,148.60 | 444,980,624.52 | 4,797,469,773.12 | |||||||
| 加：会计政策变更 | |||||||||||||||
| 前期差错更正 | |||||||||||||||
| 同一控制下企业合并 | |||||||||||||||
| 其他 | |||||||||||||||
| 二、本年期初余额 | 1,430,234,425.00 | 201,700,978.50 | 44,244,310.68 | 341,631,936.14 | 2,334,677,498.28 | 4,352,489,148.60 | 444,980,624.52 | 4,797,469,773.12 | |||||||
| 三、本期增减 | -87,8 | -18,1 | 21,51 | 8,478, | 11,71 | -444, | -433, | ||||||||
| 变动金额（减少以“－”号填列） | 34.75 | 86,189.62 | 3,184.50 | 802.34 | 7,962.47 | 870,624.68 | 152,662.21 | ||||||||
| （一）综合收益总额 | -18,186,189.62 | 29,991,986.84 | 11,805,797.22 | -0.16 | 11,805,797.06 | ||||||||||
| （二）所有者投入和减少资本 | -444,870,624.52 | -444,870,624.52 | |||||||||||||
| 1．所有者投入的普通股 | 110,000.00 | 110,000.00 | |||||||||||||
| 2．其他权益工具持有者投入资本 | |||||||||||||||
| 3．股份支付计入所有者权益的金额 | |||||||||||||||
| 4．其他 | -444,980,624.52 | -444,980,624.52 | |||||||||||||
| （三）利润分配 | 21,513,184.50 | -21,513,184.50 | |||||||||||||
| 1．提取盈余公积 | 21,513,184.50 | -21,513,184.50 | |||||||||||||
| 2．提取一般风险准备 | |||||||||||||||
| 3．对所有者（或股东）的分配 | |||||||||||||||
| 4．其他 | |||||||||||||||
| （四）所有者权益内部结转 | |||||||||||||||
| 1．资本公积转增资本（或股本） | |||||||||||||||
| 2．盈余公积转增资本（或股本） |
| 3．盈余公积弥补亏损 | |||||||||||||||
| 4．设定受益计划变动额结转留存收益 | |||||||||||||||
| 5．其他综合收益结转留存收益 | |||||||||||||||
| 6．其他 | |||||||||||||||
| （五）专项储备 | |||||||||||||||
| 1．本期提取 | |||||||||||||||
| 2．本期使用 | |||||||||||||||
| （六）其他 | -87,834.75 | -87,834.75 | -87,834.75 | ||||||||||||
| 四、本期期末余额 | 1,430,234,425.00 | 201,613,143.75 | 26,058,121.06 | 363,145,120.64 | 2,343,156,300.62 | 4,364,207,111.07 | 109,999.84 | 4,364,317,110.91 |
| 项目 | 2018年年度 | ||||||||||||||
| 归属于母公司所有者权益 | 少数股东权益 | 所有者权益合计 | |||||||||||||
| 股本 | 其他权益工具 | 资本公积 | 减：库存股 | 其他综合收益 | 专项储备 | 盈余公积 | 一般风险准备 | 未分配利润 | 其他 | 小计 | |||||
| 优先股 | 永续债 | 其他 | |||||||||||||
| 一、上年期末余额 | 1,430,234,425.00 | 201,558,763.40 | 10,247,374.28 | 5,132.83 | 307,882,543.56 | 2,019,584,932.75 | 3,969,513,171.82 | 383,314,812.76 | 4,352,827,984.58 | ||||||
| 加：会计政策变更 | |||||||||||||||
| 前期差错更正 | |||||||||||||||
| 同一控制下企业合并 | |||||||||||||||
| 其他 | |||||||||||||||
| 二、本年期初余额 | 1,430,234,425.00 | 201,558,763.40 | 10,247,374.28 | 5,132.83 | 307,882,543.56 | 2,019,584,932.75 | 3,969,513,171.82 | 383,314,812.76 | 4,352,827,984.58 | ||||||
| 三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列） | 142,215.10 | 33,996,936.40 | -5,132.83 | 33,749,392.58 | 315,092,565.53 | 382,975,976.78 | 61,665,811.76 | 444,641,788.54 | |||||||
| （一）综合收益总额 | 33,996,936.40 | 348,841,958.11 | 382,838,894.51 | 20,918,785.46 | 403,757,679.97 | ||||||||||
| （二）所有者投入和减少资本 | 40,747,026.30 | 40,747,026.30 | |||||||||||||
| 1．所有者投入的普通股 | 8,164,914.54 | 8,164,914.54 | |||||||||||||
| 2．其他权益工具持有者投入资本 | |||||||||||||||
| 3．股份支付计入所有者权益的金额 | |||||||||||||||
| 4．其他 | 32,582,111.76 | 32,582,111.76 | |||||||||||||
| （三）利润分配 | 33,749,392.58 | -33,749,392.58 | |||||||||||||
| 1．提取盈余公积 | 33,749,392.58 | -33,749,392.58 | |||||||||||||
| 2．提取一般风险准备 | |||||||||||||||
| 3．对所有者（或股东）的分配 | |||||||||||||||
| 4．其他 | |||||||||||||||
| （四）所有者权益内部结转 | |||||||||||||||
| 1．资本公积 |
| 转增资本（或股本） | |||||||||||||||
| 2．盈余公积转增资本（或股本） | |||||||||||||||
| 3．盈余公积弥补亏损 | |||||||||||||||
| 4．设定受益计划变动额结转留存收益 | |||||||||||||||
| 5．其他综合收益结转留存收益 | |||||||||||||||
| 6．其他 | |||||||||||||||
| （五）专项储备 | |||||||||||||||
| 1．本期提取 | |||||||||||||||
| 2．本期使用 | |||||||||||||||
| （六）其他 | 142,215.10 | -5,132.83 | 137,082.27 | 137,082.27 | |||||||||||
| 四、本期期末余额 | 1,430,234,425.00 | 201,700,978.50 | 44,244,310.68 | 0.00 | 341,631,936.14 | 2,334,677,498.28 | 4,352,489,148.60 | 444,980,624.52 | 4,797,469,773.12 |
| 项目 | 2019年度 | |||||||||||
| 股本 | 其他权益工具 | 资本公积 | 减：库存股 | 其他综合收益 | 专项储备 | 盈余公积 | 未分配利润 | 其他 | 所有者权益合计 | |||
| 优先股 | 永续债 | 其他 | ||||||||||
| 一、上年期末余额 | 1,430,234,425.00 | 225,240,921.63 | 14,407,431.37 | 341,631,936.14 | 2,201,597,957.62 | 4,213,112,671.76 | ||||||
| 加：会计政策变更 | ||||||||||||
| 前期差错更正 | ||||||||||||
| 其他 | ||||||||||||
| 二、本年期初余额 | 1,430,234,425.00 | 225,240,921.63 | 14,407,431.37 | 341,631,936.14 | 2,201,597,957.62 | 4,213,112,671.76 | ||||||
| 三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列） | -87,834.75 | 11,729,040.79 | 21,513,184.50 | 193,618,660.47 | 226,773,051.01 | |||||||
| （一）综合收益总额 | 11,729,040.79 | 215,131,844.97 | 226,860,885.76 | |||||||||
| （二）所有者投入和减少资本 | ||||||||||||
| 1．所有者投入的普通股 | ||||||||||||
| 2．其他权益工具持有者投入资本 | ||||||||||||
| 3．股份支付计入所有者权益的金额 | ||||||||||||
| 4．其他 | ||||||||||||
| （三）利润分配 | 21,513,184.50 | -21,513,184.50 | ||||||||||
| 1．提取盈余公积 | 21,513,184.50 | -21,513,184.50 | ||||||||||
| 2．对所有者（或股东）的分配 | ||||||||||||
| 3．其他 | ||||||||||||
| （四）所有者权益内部结转 | ||||||||||||
| 1．资本公积转增资本（或股本） | ||||||||||||
| 2．盈余公积 |
| 转增资本（或股本） | ||||||||||||
| 3．盈余公积弥补亏损 | ||||||||||||
| 4．设定受益计划变动额结转留存收益 | ||||||||||||
| 5．其他综合收益结转留存收益 | ||||||||||||
| 6．其他 | ||||||||||||
| （五）专项储备 | ||||||||||||
| 1．本期提取 | ||||||||||||
| 2．本期使用 | ||||||||||||
| （六）其他 | -87,834.75 | -87,834.75 | ||||||||||
| 四、本期期末余额 | 1,430,234,425.00 | 225,153,086.88 | 26,136,472.16 | 363,145,120.64 | 2,395,216,618.09 | 4,439,885,722.77 |
| 项目 | 2018年年度 | |||||||||||
| 股本 | 其他权益工具 | 资本公积 | 减：库存股 | 其他综合收益 | 专项储备 | 盈余公积 | 未分配利润 | 其他 | 所有者权益合计 | |||
| 优先股 | 永续债 | 其他 | ||||||||||
| 一、上年期末余额 | 1,430,234,425.00 | 225,098,706.53 | 12,848,402.72 | 307,882,543.56 | 1,897,853,424.40 | 3,873,917,502.21 | ||||||
| 加：会计政策变更 | ||||||||||||
| 前期差错更正 | ||||||||||||
| 其他 | ||||||||||||
| 二、本年期初余额 | 1,430,234,425.00 | 225,098,706.53 | 12,848,402.72 | 307,882,543.56 | 1,897,853,424.40 | 3,873,917,502.21 | ||||||
| 三、本期增减变动金额（减 | 142,215.10 | 1,559,028.65 | 33,749,392.5 | 303,744,533.22 | 339,195,169.55 | |||||||
| 少以“－”号填列） | 8 | |||||||||||
| （一）综合收益总额 | 1,559,028.65 | 337,493,925.80 | 339,052,954.45 | |||||||||
| （二）所有者投入和减少资本 | ||||||||||||
| 1．所有者投入的普通股 | ||||||||||||
| 2．其他权益工具持有者投入资本 | ||||||||||||
| 3．股份支付计入所有者权益的金额 | ||||||||||||
| 4．其他 | ||||||||||||
| （三）利润分配 | 33,749,392.58 | -33,749,392.58 | ||||||||||
| 1．提取盈余公积 | 33,749,392.58 | -33,749,392.58 | ||||||||||
| 2．对所有者（或股东）的分配 | ||||||||||||
| 3．其他 | ||||||||||||
| （四）所有者权益内部结转 | ||||||||||||
| 1．资本公积转增资本（或股本） | ||||||||||||
| 2．盈余公积转增资本（或股本） | ||||||||||||
| 3．盈余公积弥补亏损 | ||||||||||||
| 4．设定受益计划变动额结转留存收益 |
| 5．其他综合收益结转留存收益 | ||||||||||||
| 6．其他 | ||||||||||||
| （五）专项储备 | ||||||||||||
| 1．本期提取 | ||||||||||||
| 2．本期使用 | ||||||||||||
| （六）其他 | 142,215.10 | 142,215.10 | ||||||||||
| 四、本期期末余额 | 1,430,234,425.00 | 225,240,921.63 | 14,407,431.37 | 341,631,936.14 | 2,201,597,957.62 | 4,213,112,671.76 |
海航投资集团股份有限公司2019年度财务报表附注
一、公司基本情况
(一)公司注册地、组织形式和总部地址
海航投资集团股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”）前身为大连渤海饭店（集团）股份有限公司、大连亿城集团股份有限公司、亿城集团股份有限公司、亿城投资集团股份有限公司，系由大连渤海集团有限公司联合大连华信信托投资股份有限公司、大连日兴实业公司发起，并经大连市体改委发（1993）62号文件批准，以定向募集方式设立的股份有限公司，于1993年5月27日正式注册成立，公司成立时的总股本为3,750万股。1996年10月，经中国证监会证监发字[1996]227号文件批准，公司向社会首次公开发行人民币普通股（A股）1,250万股，并于1996年11月8日在深圳证券交易所挂牌上市交易（证券代码000616），现持有统一社会信用代码为91210200241278804K的营业执照。
经过历年的派送红股、配售新股、转增股本及增发新股，截止2019年12月31日，本公司累计发行股本总数1,430,234,425股，注册资本为1,430,234,425元，注册地址：大连市中山区长江路123号长江写字楼2129，总部地址：北京市朝阳区霄云路甲26号海航大厦10层，母公司为海航资本集团有限公司，集团最终实际控制人为海南省慈航公益基金会。
(二)公司业务性质和主要经营活动
本公司属以房地产行业为主的综合类公司，公司及子公司主要产品、劳务包括：商品住宅及商铺的开发和销售、基金管理以及养老服务等。
(三)财务报表的批准报出
本财务报表业经公司第八届董事会第十六次会议于2020年4月28日批准报出。
二、合并财务报表范围
本期纳入合并财务报表范围的子公司共11户，具体包括：
| 子公司名称 | 子公司类型 | 级次 | 持股比例（%） | 表决权比例（%） |
| 亿城投资基金管理（北京）有限公司 | 全资子公司 | 一级 | 100 | 100 |
| 中嘉合创投资有限公司 | 全资子公司 | 一级 | 100 | 100 |
| 大连飞越文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 全资企业 | 一级 | 100 | 100 |
| 子公司名称 | 子公司类型 | 级次 | 持股比例（%） | 表决权比例（%） |
| 大连众城文化文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 控股企业 | 二级 | 99.989 | 99.989 |
| 北京养正投资有限公司 | 全资子公司 | 一级 | 100 | 100 |
| 北京海航嘉盛养老服务有限公司 | 全资子公司 | 二级 | 100 | 100 |
| 天津海航东方养生堂养老服务有限公司 | 全资子公司 | 二级 | 100 | 100 |
| 天津亿城山水房地产开发有限公司 | 全资子公司 | 一级 | 100 | 100 |
| 天津堂庭商业管理有限公司 | 全资子公司 | 二级 | 100 | 100 |
| 亿城投资集团香港有限公司 | 全资子公司 | 一级 | 100 | 100 |
| 上海亿淳股权投资基金管理有限公司 | 控股子公司 | 一级 | 51 | 51 |
| 名称 | 变更原因 |
| 大连飞越文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 新设 |
| 大连众城文化文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 新设 |
| 名称 | 变更原因 |
| 深圳市道勤投资有限公司 | 注销 |
| 北京海汉养老咨询服务有限公司 | 注销 |
| 海南恒兴创展股权投资基金有限公司 | 转让股权 |
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue LP LLC | |
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue GP, LLC |
定，编制财务报表。
(二)持续经营
本公司对报告期末起12个月的持续经营能力进行了评价，未发现对持续经营能力产生重大怀疑的事项或情况。因此，本财务报表系在持续经营假设的基础上编制。
四、重要会计政策、会计估计
(一)遵循企业会计准则的声明
本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了报告期公司的财务状况、经营成果、现金流量等有关信息。
(二)会计期间
自公历1月1日至12月31日止为一个会计年度。
(三)记账本位币
采用人民币为记账本位币。
境外子公司以其经营所处的主要经济环境中的货币为记账本位币，编制财务报表时折算为人民币。
(四)同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
1．分步实现企业合并过程中的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理
（1）这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；
（2）这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；
（3）一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；
（4）一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。
2． 同一控制下的企业合并
本公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日在被合并方资产、负债（包括最终控制方收购被合并方而形成的商誉）在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。在合并中取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，调整资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。
如果存在或有对价并需要确认预计负债或资产，该预计负债或资产金额与后续或有对价结算金额的差额，调整资本公积（资本溢价或股本溢价），资本公积不足的，调整留存收益。
对于通过多次交易最终实现企业合并的，属于一揽子交易的，将各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理；不属于一揽子交易的，在取得控制权日，长期股权投资初始投
资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。对于合并日之前持有的股权投资，因采用权益法核算或金融工具确认和计量准则核算而确认的其他综合收益，暂不进行会计处理，直至处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理；因采用权益法核算而确认的被投资单位净资产中除净损益、其他综合收益和利润分配以外的所有者权益其他变动，暂不进行会计处理，直至处置该项投资时转入当期损益。
3． 非同一控制下的企业合并购买日是指本公司实际取得对被购买方控制权的日期，即被购买方的净资产或生产经营决策的控制权转移给本公司的日期。同时满足下列条件时，本公司一般认为实现了控制权的转移：
①企业合并合同或协议已获本公司内部权力机构通过。
②企业合并事项需要经过国家有关主管部门审批的，已获得批准。
③已办理了必要的财产权转移手续。
④本公司已支付了合并价款的大部分，并且有能力、有计划支付剩余款项。
⑤本公司实际上已经控制了被购买方的财务和经营政策，并享有相应的利益、承担相应的风险。
本公司在购买日对作为企业合并对价付出的资产、发生或承担的负债按照公允价值计量，公允价值与其账面价值的差额，计入当期损益。
本公司对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，经复核后，计入当期损益。
通过多次交换交易分步实现的非同一控制下企业合并，属于一揽子交易的，将各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理；不属于一揽子交易的，合并日之前持有的股权投资采用权益法核算的，以购买日之前所持被购买方的股权投资的账面价值与购买日新增投资成本之和，作为该项投资的初始投资成本；购买日之前持有的股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。合并日之前持有的股权投资采用金融工具确认和计量准则核算的，以该股权投资在合并日的公允价值加上新增投资成本之和，作为合并日的初始投资成本。原持有股权的公允价值与账面价值之间的差额以及原计入其他综合收益的累计公允价值变动应全部转入合并日当期的投资收益。
4． 为合并发生的相关费用
为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他直接相关费用，于发生时计入当期损益；为企业合并而发行权益性证券的交易费用，可直接归属于权益性交易的从权益中扣减。
(五)合并财务报表的编制方法
1． 合并范围
本公司合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，所有子公司（包括本公司所控制的单独主体）均纳入合并财务报表。
2． 合并程序
本公司以自身和各子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，编制合并财务报表。本公司编制合并财务报表，将整个企业集团视为一个会计主体，依据相关企业会计准则的确认、计量和列报要求，按照统一的会计政策，反映本企业集团整体财务状况、经营成果和现金流量。
所有纳入合并财务报表合并范围的子公司所采用的会计政策、会计期间与本公司一致，如子公司采用的会计政策、会计期间与本公司不一致的，在编制合并财务报表时，按本公司的会计政策、会计期间进行必要的调整。
合并财务报表时抵销本公司与各子公司、各子公司相互之间发生的内部交易对合并资产负债表、合并利润表、合并现金流量表、合并股东权益变动表的影响。如果站在企业集团合并财务报表角度与以本公司或子公司为会计主体对同一交易的认定不同时，从企业集团的角度对该交易予以调整。
子公司所有者权益、当期净损益和当期综合收益中属于少数股东的份额分别在合并资产负债表中所有者权益项目下、合并利润表中净利润项目下和综合收益总额项目下单独列示。子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有份额而形成的余额，冲减少数股东权益。
对于同一控制下企业合并取得的子公司，以其资产、负债（包括最终控制方收购该子公司而形成的商誉）在最终控制方财务报表中的账面价值为基础对其财务报表进行调整。
对于非同一控制下企业合并取得的子公司，以购买日可辨认净资产公允价值为基础对其财务报表进行调整
（1）增加子公司或业务
在报告期内，若因同一控制下企业合并增加子公司或业务的，则调整合并资产负债表的期初数；将子公司或业务合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；将子公司或业务合并当期期初至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表，同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。
因追加投资等原因能够对同一控制下的被投资方实施控制的，视同参与合并的各方在最终控制方开始控制时即以目前的状态存在进行调整。在取得被合并方控制权之前持有的股权投资，在取得原股权之日与合并方和被合并方同处于同一控制之日孰晚日起至合并日之间已确认有关损益、其他综合收益以及其他净资产变动，分别冲减比较报表期间的期初留存收益或当期损益。在报告期内，若因非同一控制下企业合并增加子公司或业务的，则不调整合并资产负债表期初数；将该子公司或业务自购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；该子公司或业务自购买日至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。
因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资方实施控制的，对于购买日之前持有的被购买方的股权，本公司按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益。购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益以及除净损益、其他综合收益和利润分配之外的其他所有者权益变动的，与其相关的其他综合收益、其他所有者权益变动转为购买日所属当期投资收益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。
（2）处置子公司或业务
1）一般处理方法
在报告期内，本公司处置子公司或业务，则该子公司或业务期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利润表；该子公司或业务期初至处置日的现金流量纳入合并现金流量表。
因处置部分股权投资或其他原因丧失了对被投资方控制权时，对于处置后的剩余股权投资，本公司按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额与商誉之和的差额，计入丧失控制权当期的投资收益。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益或除净损益、其他综合收益及利润分配之外的其他所有者权益变动，在丧失控制权时转为当期投资收益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。
2）分步处置子公司
通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，处置对子公司股权投资的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明应将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理：
A.这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；
B.这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；
C.一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；
D.一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，本公司将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易不属于一揽子交易的，在丧失控制权之前，按不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资的相关政策进行会计处理；在丧失控制权时，按处置子公司一般处理方法进行会计处理。
（3）购买子公司少数股权
本公司因购买少数股权新取得的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公司自购买日（或合并日）开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整合并资产负债表中的资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。
（4）不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资
在不丧失控制权的情况下因部分处置对子公司的长期股权投资而取得的处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整合并资产负债表中的资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。
(六)合营安排分类及共同经营会计处理方法
1．合营安排的分类
本公司根据合营安排的结构、法律形式以及合营安排中约定的条款、其他相关事实和情况等因素，将合营安排分为共同经营和合营企业。
未通过单独主体达成的合营安排，划分为共同经营；通过单独主体达成的合营安排，通常划分为合营企业；但有确凿证据表明满足下列任一条件并且符合相关法律法规规定的合营安排划分为共同经营：
（1）合营安排的法律形式表明，合营方对该安排中的相关资产和负债分别享有权利和承担义务。
（2）合营安排的合同条款约定，合营方对该安排中的相关资产和负债分别享有权利和承担义务。
（3）其他相关事实和情况表明，合营方对该安排中的相关资产和负债分别享有权利和承担义务，如合营方享有与合营安排相关的几乎所有产出，并且该安排中负债的清偿持续依赖于合营方的支持。
2．共同经营会计处理方法
本公司确认共同经营中利益份额中与本公司相关的下列项目，并按照相关企业会计准则的规定进行会计处理：
（1）确认单独所持有的资产，以及按其份额确认共同持有的资产；
（2）确认单独所承担的负债，以及按其份额确认共同承担的负债；
（3）确认出售其享有的共同经营产出份额所产生的收入；
（4）按其份额确认共同经营因出售产出所产生的收入；
（5）确认单独所发生的费用，以及按其份额确认共同经营发生的费用。
本公司向共同经营投出或出售资产等（该资产构成业务的除外），在该资产等由共同经营出售给第三方之前，仅确认因该交易产生的损益中归属于共同经营其他参与方的部分。投出或出售的资产发生符合《企业会计准则第8号——资产减值》等规定的资产减值损失的，本公司全额确认该损失。
本公司自共同经营购买资产等（该资产构成业务的除外），在将该资产等出售给第三方之前，仅确认因该交易产生的损益中归属于共同经营其他参与方的部分。购入的资产发生符合《企业会计准则第8号——资产减值》等规定的资产减值损失的，本公司按承担的份额确认该部分损失。
本公司对共同经营不享有共同控制，如果本公司享有该共同经营相关资产且承担该共同经营相关负债的，仍按上述原则进行会计处理，否则，应当按照相关企业会计准则的规定进行会计处理。
(七)现金及现金等价物的确定标准
在编制现金流量表时，将本公司库存现金以及可以随时用于支付的存款确认为现金。将同时具备期限短（一般从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额的现金、价值变动风险很小四个条件的投资，确定为现金等价物。
(八)外币业务和外币报表折算
1． 外币业务
外币业务交易在初始确认时，采用交易发生日的即期汇率作为折算汇率折合成人民币记账。
资产负债表日，外币货币性项目按资产负债表日即期汇率折算，由此产生的汇兑差额，除属于与购建符合资本化条件的资产相关的外币专门借款产生的汇兑差额按照借款费用资本化的原则处理外，均计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算，不改变其记账本位币金额。
以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，由此产生
的汇兑差额作为公允价值变动损益计入当期损益。如属于可供出售外币非货币性项目的，形成的汇兑差额计入其他综合收益。2． 外币财务报表的折算资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日的当期平均汇率折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额计入其他综合收益。处置境外经营时，将资产负债表中其他综合收益项目中列示的、与该境外经营相关的外币财务报表折算差额，自其他综合收益项目转入处置当期损益；在处置部分股权投资或其他原因导致持有境外经营权益比例降低但不丧失对境外经营控制权时，与该境外经营处置部分相关的外币报表折算差额将归属于少数股东权益，不转入当期损益。在处置境外经营为联营企业或合营企业的部分股权时，与该境外经营相关的外币报表折算差额，按处置该境外经营的比例转入处置当期损益。
(九)金融工具
在本公司成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。实际利率法是指计算金融资产或金融负债的摊余成本以及将利息收入或利息费用分摊计入各会计期间的方法。实际利率，是指将金融资产或金融负债在预计存续期的估计未来现金流量，折现为该金融资产账面余额或该金融负债摊余成本所使用的利率。在确定实际利率时，在考虑金融资产或金融负债所有合同条款(如提前还款、展期、看涨期权或其他类似期权等)的基础上估计预期现金流量，但不考虑预期信用损失。
金融资产或金融负债的摊余成本是以该金融资产或金融负债的初始确认金额扣除已偿还的本金，加上或减去采用实际利率法将该初始确认金额与到期日金额之间的差额进行摊销形成的累计摊销额，再扣除累计计提的损失准备(仅适用于金融资产)。1．金融资产分类和计量本公司根据所管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，将金融资产划分为以下三类：
（1）以摊余成本计量的金融资产。
（2）以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。
（3）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
金融资产在初始确认时以公允价值计量，但是因销售商品或提供服务等产生的应收账款或应收票据未包含重大融资成分或不考虑不超过一年的融资成分的，按照交易价格进行初始
计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益，其他类别的金融资产相关交易费用计入其初始确认金额。金融资产的后续计量取决于其分类，当且仅当本公司改变管理金融资产的业务模式时，才对所有受影响的相关金融资产进行重分类。
（1）分类为以摊余成本计量的金融资产
金融资产的合同条款规定在特定日期产生的现金流量仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付，且管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标，则本公司将该金融资产分类为以摊余成本计量的金融资产。本公司分类为以摊余成本计量的金融资产包括货币资金、应收票据及应收账款、其他应收款、长期应收款、债权投资等。本公司对此类金融资产采用实际利率法确认利息收入，按摊余成本进行后续计量，其发生减值时或终止确认、修改产生的利得或损失，计入当期损益。除下列情况外，本公司根据金融资产账面余额乘以实际利率计算确定利息收入：
1）对于购入或源生的已发生信用减值的金融资产，本公司自初始确认起，按照该金融资产的摊余成本和经信用调整的实际利率计算确定其利息收入。
2）对于购入或源生的未发生信用减值、但在后续期间成为已发生信用减值的金融资产，本公司在后续期间，按照该金融资产的摊余成本和实际利率计算确定其利息收入。若该金融工具在后续期间因其信用风险有所改善而不再存在信用减值，本公司转按实际利率乘以该金融资产账面余额来计算确定利息收入。
（2）分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产
金融资产的合同条款规定在特定日期产生的现金流量仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付，且管理该金融资产的业务模式既以收取合同现金流量为目标又以出售该金融资产为目标，则本公司将该金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。
本公司对此类金融资产采用实际利率法确认利息收入。除利息收入、减值损失及汇兑差额确认为当期损益外，其余公允价值变动计入其他综合收益。当该金融资产终止确认时，之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。
以公允价值计量且变动计入其他综合收益的应收票据及应收账款列报为应收款项融资，其他此类金融资产列报为其他债权投资，其中：自资产负债表日起一年内到期的其他债权投资列报为一年内到期的非流动资产，原到期日在一年以内的其他债权投资列报为其他流动资产。
（3）指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产
在初始确认时，本公司可以单项金融资产为基础不可撤销地将非交易性权益工具投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。此类金融资产的公允价值变动计入其他综合收益，不需计提减值准备。该金融资产终止确认时，之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。本公司持有该权益工具投资期间，在本公司收取股利的权利已经确立，与股利相关的经济利益很可能流入本公司，且股利的金额能够可靠计量时，确认股利收入并计入当期损益。本公司对此类金融资产在其他权益工具投资项目下列报。权益工具投资满足下列条件之一的，表明企业持有该金融资产或承担该金融负债的目的是交易性的：取得该金融资产的目的主要是为了近期出售；初始确认时属于集中管理的可辨认金融资产工具组合的一部分，且有客观证据表明近期实际存在短期获利模式；属于衍生工具（符合财务担保合同定义的以及被指定为有效套期工具的衍生工具除外）。
（4）分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
不符合分类为以摊余成本计量或以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产条件、亦不指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产均分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
本公司对此类金融资产采用公允价值进行后续计量，将公允价值变动形成的利得或损失以及与此类金融资产相关的股利和利息收入计入当期损益。
本公司对此类金融资产根据其流动性在交易性金融资产、其他非流动金融资产项目列报。
（5）指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
在初始确认时，本公司为了消除或显著减少会计错配，可以单项金融资产为基础不可撤销地将金融资产指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
混合合同包含一项或多项嵌入衍生工具，且其主合同不属于以上金融资产的，本公司可以将其整体指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具。但下列情况除外：
1）嵌入衍生工具不会对混合合同的现金流量产生重大改变。
2）在初次确定类似的混合合同是否需要分拆时，几乎不需分析就能明确其包含的嵌入衍生工具不应分拆。如嵌入贷款的提前还款权，允许持有人以接近摊余成本的金额提前偿还贷款，该提前还款权不需要分拆。
本公司对此类金融资产采用公允价值进行后续计量，将公允价值变动形成的利得或损失以及与此类金融资产相关的股利和利息收入计入当期损益。
本公司对此类金融资产根据其流动性在交易性金融资产、其他非流动金融资产项目列报。
2．金融负债分类和计量
本公司根据所发行金融工具的合同条款及其所反映的经济实质而非仅以法律形式，结合
金融负债和权益工具的定义，在初始确认时将该金融工具或其组成部分分类为金融负债或权益工具。金融负债在初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债、其他金融负债、被指定为有效套期工具的衍生工具。金融负债在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，相关的交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。金融负债的后续计量取决于其分类：
（1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
此类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。
满足下列条件之一的，属于交易性金融负债：承担相关金融负债的目的主要是为了在近期内出售或回购；属于集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明企业近期采用短期获利方式模式；属于衍生工具，但是，被指定且为有效套期工具的衍生工具、符合财务担保合同的衍生工具除外。交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具），按照公允价值进行后续计量，除与套期会计有关外，所有公允价值变动均计入当期损益。
在初始确认时，为了提供更相关的会计信息，本公司将满足下列条件之一的金融负债不可撤销地指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债：
1）能够消除或显著减少会计错配。
2）根据正式书面文件载明的企业风险管理或投资策略，以公允价值为基础对金融负债组合或金融资产和金融负债组合进行管理和业绩评价，并在企业内部以此为基础向关键管理人员报告。
本公司对此类金融负债采用公允价值进行后续计量，除由本公司自身信用风险变动引起的公允价值变动计入其他综合收益之外，其他公允价值变动计入当期损益。除非由本公司自身信用风险变动引起的公允价值变动计入其他综合收益会造成或扩大损益中的会计错配，本公司将所有公允价值变动（包括自身信用风险变动的影响金额）计入当期损益。
（2）其他金融负债
除下列各项外，公司将金融负债分类为以摊余成本计量的金融负债，对此类金融负债采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量，终止确认或摊销产生的利得或损失计入当期损益：
1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。
2）金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债。
3）不属于本条前两类情形的财务担保合同，以及不属于本条第1）类情形的以低于市
场利率贷款的贷款承诺。
财务担保合同是指当特定债务人到期不能按照最初或修改后的债务工具条款偿付债务时，要求发行方向蒙受损失的合同持有人赔付特定金额的合同。不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同，在初始确认后按照损失准备金额以及初始确认金额扣除担保期内的累计摊销额后的余额孰高进行计量。
3．金融资产和金融负债的终止确认
（1）金融资产满足下列条件之一的，终止确认金融资产，即从其账户和资产负债表内予以转销：
1）收取该金融资产现金流量的合同权利终止。
2）该金融资产已转移，且该转移满足金融资产终止确认的规定。
（2）金融负债终止确认条件
金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除的，则终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。
本公司与借出方之间签订协议，以承担新金融负债方式替换原金融负债，且新金融负债与原金融负债的合同条款实质上不同的，或对原金融负债（或其一部分）的合同条款做出实质性修改的，则终止确认原金融负债，同时确认一项新金融负债，账面价值与支付的对价（包括转出的非现金资产或承担的负债）之间的差额，计入当期损益。
本公司回购金融负债一部分的，按照继续确认部分和终止确认部分在回购日各自的公允价值占整体公允价值的比例，对该金融负债整体的账面价值进行分配。分配给终止确认部分的账面价值与支付的对价（包括转出的非现金资产或承担的负债）之间的差额，应当计入当期损益。
4． 金融资产转移的确认依据和计量方法
本公司在发生金融资产转移时，评估其保留金融资产所有权上的风险和报酬的程度，并分别下列情形处理：
（1）转移了金融资产所有权上几乎所有风险和报酬的，则终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债。
（2）保留了金融资产所有权上几乎所有风险和报酬的，则继续确认该金融资产。
（3）既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有风险和报酬的（即除本条（1）、
（2）之外的其他情形），则根据其是否保留了对金融资产的控制，分别下列情形处理：
1）未保留对该金融资产控制的，则终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债。
2）保留了对该金融资产控制的，则按照其继续涉入被转移金融资产的程度继续确认有
关金融资产，并相应确认相关负债。继续涉入被转移金融资产的程度，是指本公司承担的被转移金融资产价值变动风险或报酬的程度。在判断金融资产转移是否满足上述金融资产终止确认条件时，采用实质重于形式的原则。公司将金融资产转移区分为金融资产整体转移和部分转移。
（1）金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：
1）被转移金融资产在终止确认日的账面价值。2）因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产）之和。
（2）金融资产部分转移且该被转移部分整体满足终止确认条件的，将转移前金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和继续确认部分（在此种情形下，所保留的服务资产应当视同继续确认金融资产的一部分）之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：
1）终止确认部分在终止确认日的账面价值。
2）终止确认部分收到的对价，与原计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产）之和。
金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认该金融资产，所收到的对价确认为一项金融负债。
5． 金融资产和金融负债公允价值的确定方法
存在活跃市场的金融资产或金融负债，以活跃市场的报价确定其公允价值，除非该项金融资产存在针对资产本身的限售期。对于针对资产本身的限售的金融资产，按照活跃市场的报价扣除市场参与者因承担指定期间内无法在公开市场上出售该金融资产的风险而要求获得的补偿金额后确定。活跃市场的报价包括易于且可定期从交易所、交易商、经纪人、行业集团、定价机构或监管机构等获得相关资产或负债的报价，且能代表在公平交易基础上实际并经常发生的市场交易。
初始取得或衍生的金融资产或承担的金融负债，以市场交易价格作为确定其公允价值的基础。
不存在活跃市场的金融资产或金融负债，采用估值技术确定其公允价值。在估值时，本公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术，选择与市场参与者在相关资产或负债的交易中所考虑的资产或负债特征相一致的输入值，并尽可能优先使用相关可观察输入值。在相关可观察输入值无法取得或取得不切实可行的情况下，使用不
可观察输入值。
6． 金融工具减值本公司以预期信用损失为基础，对分类为以摊余成本计量的金融资产、分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产以及财务担保合同，进行减值会计处理并确认损失准备。
预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指本公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于本公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，应按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。
对由收入准则规范的交易形成的应收款项，本公司运用简化计量方法，按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备。
对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，在资产负债表日仅将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。在每个资产负债表日，将整个存续期内预期信用损失的变动金额作为减值损失或利得计入当期损益。即使该资产负债表日确定的整个存续期内预期信用损失小于初始确认时估计现金流量所反映的预期信用损失的金额，也将预期信用损失的有利变动确认为减值利得。
除上述采用简化计量方法和购买或源生的已发生信用减值以外的其他金融资产，本公司在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加，并按照下列情形分别计量其损失准备、确认预期信用损失及其变动：
（1）如果该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加，处于第一阶段，则按照相当于该金融工具未来 12 个月内预期信用损失的金额计量其损失准备，并按照账面余额和实际利率计算利息收入。
（2）如果该金融工具的信用风险自初始确认后已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，则按照相当于该金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备，并按照账面余额和实际利率计算利息收入。
（3）如果该金融工具自初始确认后已经发生信用减值的，处于第三阶段，本公司按照相当于该金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备，并按照摊余成本和实际利率计算利息收入。
金融工具信用损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。除分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产外，信用损失准备抵减金融资产的账面余额。对于分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产，本公司在其他综合收益中确认其信用损失准备，不减少该金融资产在资产负债表中列示的账面价值。
本公司在前一会计期间已经按照相当于金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量了损失准备，但在当期资产负债表日，该金融工具已不再属于自初始确认后信用风险显著增加的情形的，本公司在当期资产负债表日按照相当于未来12个月内预期信用损失的金额计量该金融工具的损失准备，由此形成的损失准备的转回金额作为减值利得计入当期损益。
（1）信用风险显著增加
本公司利用可获得的合理且有依据的前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。对于财务担保合同，本公司在应用金融工具减值规定时，将本公司成为做出不可撤销承诺的一方之日作为初始确认日。
本公司在评估信用风险是否显著增加时会考虑如下因素：
1）债务人经营成果实际或预期是否发生显著变化；
2）债务人所处的监管、经济或技术环境是否发生显著不利变化；
3）作为债务抵押的担保物价值或第三方提供的担保或信用增级质量是否发生显著变化，这些变化预期将降低债务人按合同规定期限还款的经济动机或者影响违约概率；
4）债务人预期表现和还款行为是否发生显著变化；
5）本公司对金融工具信用管理方法是否发生变化等。
于资产负债表日，若本公司判断金融工具只具有较低的信用风险，则本公司假定该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。如果金融工具的违约风险较低，借款人在短期内履行其合同现金流量义务的能力很强，并且即使较长时期内经济形势和经营环境存在不利变化，但未必一定降低借款人履行其合同现金流量义务的能力，则该金融工具被视为具有较低的信用风险。
（2）已发生信用减值的金融资产
当对金融资产预期未来现金流量具有不利影响的一项或多项事件发生时，该金融资产成为已发生信用减值的金融资产。金融资产已发生信用减值的证据包括下列可观察信息：
1）发行方或债务人发生重大财务困难；
2）债务人违反合同，如偿付利息或本金违约或逾期等；
3）债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况下都不会做出的让步；
4）债务人很可能破产或进行其他财务重组；
5）发行方或债务人财务困难导致该金融资产的活跃市场消失；
6）以大幅折扣购买或源生一项金融资产，该折扣反映了发生信用损失的事实。
金融资产发生信用减值，有可能是多个事件的共同作用所致，未必是可单独识别的事件
所致。
（3）预期信用损失的确定
本公司基于单项和组合评估金融工具的预期信用损失，在评估预期信用损失时，考虑有关过去事项、当前状况以及未来经济状况预测的合理且有依据的信息。本公司以共同信用风险特征为依据，将金融工具分为不同组合。本公司采用的共同信用风险特征包括：金融工具类型、信用风险评级、账龄组合等。相关金融工具的单项评估标准和组合信用风险特征详见相关金融工具的会计政策。
本公司按照下列方法确定相关金融工具的预期信用损失：
1）对于金融资产，信用损失为本公司应收取的合同现金流量与预期收取的现金流量之间差额的现值。
2） 对于财务担保合同，信用损失为本公司就该合同持有人发生的信用损失向其做出赔付的预计付款额，减去本公司预期向该合同持有人、债务人或任何其他方收取的金额之间差额的现值。
3）对于资产负债表日已发生信用减值但并非购买或源生已发生信用减值的金融资产，信用损失为该金融资产账面余额与按原实际利率折现的估计未来现金流量的现值之间的差额。
本公司计量金融工具预期信用损失的方法反映的因素包括：通过评价一系列可能的结果而确定的无偏概率加权平均金额；货币时间价值；在资产负债表日无须付出不必要的额外成本或努力即可获得的有关过去事项、当前状况以及未来经济状况预测的合理且有依据的信息。
（4）减记金融资产
当本公司不再合理预期金融资产合同现金流量能够全部或部分收回的，直接减记该金融资产的账面余额。这种减记构成相关金融资产的终止确认。
7． 金融资产及金融负债的抵销
金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，没有相互抵销。但是，同时满足下列条件的，以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：
（1）本公司具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；
（2）本公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。
(十)应收票据
本公司对应收票据的预期信用损失的确定方法及会计处理方法详见本附注四／（九）6.金融工具减值。
本公司对在单项工具层面能以合理成本评估预期信用损失的充分证据的应收票据单独
确定其信用损失。
当在单项工具层面无法以合理成本评估预期信用损失的充分证据时，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的判断，依据信用风险特征将应收票据划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失。确定组合的依据如下：
| 组合名称 | 确定组合的依据 | 计提方法 |
| 无风险银行承兑票据组合 | 出票人具有较高的信用评级，历史上未发生票据违约，信用损失风险极低，在短期内履行其支付合同现金流量义务的能力很强 | 参考历史信用损失经验不计提坏账准备 |
| 商业承兑汇票 | 根据承兑人的信用风险划分，与“应收账款”组合划分相同 | 参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失 |
| 组合名称 | 确定组合的依据 | 计提方法 |
| 房产销售组合 | 房产销售客户 | 按账龄与整个存续期预期信用损失率对照表计提 |
| 养老业务组合 | 养老业务客户 | 按账龄与整个存续期预期信用损失率对照表计提 |
| 合并范围内关联方组合 | 合并范围内的关联方 | 参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济情况的预期，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率计提 |
| 其他组合 | 除上述组合以外的款项 | 按账龄与整个存续期预期信用损失率对照表计提 |
独确定其信用损失。
当在单项工具层面无法以合理成本评估预期信用损失的充分证据时，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的判断，依据信用风险特征将其他应收款划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失。确定组合的依据如下：
| 组合名称 | 确定组合的依据 | 计提方法 |
| 备用金保证金押金组合 | 备用金、保证金、押金 | 按账龄与未来十二个月或整个存续期预期信用损失率对照表计提 |
| 合并范围内关联方组合 | 合并范围内的关联方 | 参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济情况的预期计提 |
| 其他组合 | 除上述组合以外的款项 | 按账龄与未来十二个月或整个存续期预期信用损失率对照表计提 |
采用永续盘存制。5．低值易耗品和包装物的摊销方法
（1）低值易耗品采用分期摊销法；
（2）其他周转材料采用一次转销法摊销。
6．开发用土地的核算方法纯土地开发项目，其费用支出单独构成土地开发成本；连同房产整体开发的项目，其费用可分清负担对象的，一般按实际面积分摊记入商品房成本。
7．公共配套设施费用的核算方法不能有偿转让的公共配套设施：按受益比例确定标准分配计入商品房成本；能有偿转让的公共配套设施：以各配套设施项目作为成本核算对象，归集所发生的成本。8．维修基金的核算方法根据开发项目所在地的有关规定，维修基金在开发产品销售（预售）时，向购房人收取或由公司计提计入有关开发产品的开发成本，并统一上缴维修基金管理部门。9．质量保证金的核算方法质量保证金根据施工合同规定从施工单位工程款中预留。在开发产品保修期内发生的维修费，冲减质量保证金；在开发产品约定的保修期届满，质量保证金余额退还施工单位。
(十五)持有待售
1． 划分为持有待售确认标准本公司将同时满足下列条件的非流动资产或处置组确认为持有待售组成部分：
（1）根据类似交易中出售此类资产或处置组的惯例，在当前状况下即可立即出售；
（2）出售极可能发生，即本公司已经就一项出售计划作出决议，并已获得监管部门批准（如适用），且获得确定的购买承诺，预计出售将在一年内完成。确定的购买承诺，是指本公司与其他方签订的具有法律约束力的购买协议，该协议包含交易价格、时间和足够严厉的违约惩罚等重要条款，使协议出现重大调整或者撤销的可能性极小。
2． 持有待售核算方法
本公司对于持有待售的非流动资产或处置组不计提折旧或摊销，其账面价值高于公允价值减去出售费用后的净额的，应当将账面价值减记至公允价值减去出售费用后的净额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提持有待售资产减值准备。
对于取得日划分为持有待售类别的非流动资产或处置组，在初始计量时比较假定其不划分为持有待售类别情况下的初始计量金额和公允价值减去出售费用后的净额，以两者孰低计
量。上述原则适用于所有非流动资产，但不包括采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产、采用公允价值减去出售费用后的净额计量的生物资产、职工薪酬形成的资产、递延所得税资产、由金融工具相关会计准则规范的金融资产、由保险合同相关会计准则规范的保险合同所产生的权利。
(十六)其他债权投资
本公司对其他债权投资的预期信用损失的确定方法及会计处理方法详见本附注四／（九）
6.金融工具减值。
(十七)长期应收款
本公司对长期应收款的预期信用损失的确定方法及会计处理方法详见本附注四／（九）
6.金融工具减值。
本公司对在单项工具层面能以合理成本评估预期信用损失的充分证据的长期应收款单独确定其信用损失。当在单项工具层面无法以合理成本评估预期信用损失的充分证据时，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的判断，依据信用风险特征将长期应收款划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失。
(十八)长期股权投资
1． 初始投资成本的确定
（1）企业合并形成的长期股权投资，具体会计政策详见本附注四／（四）同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法。
（2）其他方式取得的长期股权投资
以支付现金方式取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。初始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出。
以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本；发行或取得自身权益工具时发生的交易费用，可直接归属于权益性交易的从权益中扣减。
在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下，非货币性资产交换换入的长期股权投资以换出资产的公允价值为基础确定其初始投资成本，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入长期股权投资的初始投资成本。
通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照公允价值为基础确定。
2． 后续计量及损益确认
（1）成本法
本公司能够对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算，并按照初始投资成本计价，追加或收回投资调整长期股权投资的成本。除取得投资时实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润外，本公司按照享有被投资单位宣告分派的现金股利或利润确认为当期投资收益。
（2）权益法
本公司对联营企业和合营企业的长期股权投资采用权益法核算；对于其中一部分通过风险投资机构、共同基金、信托公司或包括投连险基金在内的类似主体间接持有的联营企业的权益性投资，采用公允价值计量且其变动计入损益。
长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，不调整长期股权投资的初始投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，计入当期损益。
本公司取得长期股权投资后，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价值；并按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值；对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益。
本公司在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价值为基础，对被投资单位的净利润进行调整后确认。本公司与联营企业、合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照应享有的比例计算归属于本公司的部分予以抵销，在此基础上确认投资损益。
本公司确认应分担被投资单位发生的亏损时，按照以下顺序进行处理：首先，冲减长期股权投资的账面价值。其次，长期股权投资的账面价值不足以冲减的，以其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益账面价值为限继续确认投资损失，冲减长期应收项目等的账面价值。最后，经过上述处理，按照投资合同或协议约定企业仍承担额外义务的，按预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。
被投资单位以后期间实现盈利的，公司在扣除未确认的亏损分担额后，按与上述相反的顺序处理，减记已确认预计负债的账面余额、恢复其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益及长期股权投资的账面价值后，恢复确认投资收益。
3． 长期股权投资核算方法的转换
（1）公允价值计量转权益法核算
本公司原持有的对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响的按金融工具确认和计量准则进行会计处理的权益性投资，因追加投资等原因能够对被投资单位施加重大影响或实施共同控制但不构成控制的，按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》确定的原持有的股权投资的公允价值加上新增投资成本之和，作为改按权益法核算的初始投资成本。
原持有的股权投资分类为可供出售金融资产的，其公允价值与账面价值之间的差额，以及原计入其他综合收益的累计公允价值变动转入改按权益法核算的当期损益。
按权益法核算的初始投资成本小于按照追加投资后全新的持股比例计算确定的应享有被投资单位在追加投资日可辨认净资产公允价值份额之间的差额，调整长期股权投资的账面价值，并计入当期营业外收入。
（2）公允价值计量或权益法核算转成本法核算
本公司原持有的对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响的按金融工具确认和计量准则进行会计处理的权益性投资，或原持有对联营企业、合营企业的长期股权投资，因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资单位实施控制的，在编制个别财务报表时，按照原持有的股权投资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的初始投资成本。
购买日之前持有的股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。
购买日之前持有的股权投资按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的有关规定进行会计处理的，原计入其他综合收益的累计公允价值变动在改按成本法核算时转入当期损益。
（3）权益法核算转公允价值计量
本公司因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资单位的共同控制或重大影响的，处置后的剩余股权改按《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》核算，其在丧失共同控制或重大影响之日的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。
原股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在终止采用权益法核算时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。
（4）成本法转权益法
本公司因处置部分权益性投资等原因丧失了对被投资单位的控制的，在编制个别财务报表时，处置后的剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按权益法核算，并对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核算进行调整。
（5）成本法转公允价值计量
本公司因处置部分权益性投资等原因丧失了对被投资单位的控制的，在编制个别财务报
表时，处置后的剩余股权不能对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的有关规定进行会计处理，其在丧失控制之日的公允价值与账面价值间的差额计入当期损益。4． 长期股权投资的处置处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款之间的差额，应当计入当期损益。采用权益法核算的长期股权投资，在处置该项投资时，采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础，按相应比例对原计入其他综合收益的部分进行会计处理。处置对子公司股权投资的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理：
（1）这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；
（2）这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；
（3）一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；
（4）一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司控制权的，不属于一揽子交易的，区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：
（1）在个别财务报表中，对于处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额计入当期损益。处置后的剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按权益法核算，并对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核算进行调整；处置后的剩余股权不能对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的有关规定进行会计处理，其在丧失控制之日的公允价值与账面价值间的差额计入当期损益。
（2）在合并财务报表中，对于在丧失对子公司控制权以前的各项交易，处置价款与处置长期股权投资相应对享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（股本溢价），资本公积不足冲减的，调整留存收益；在丧失对子公司控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，在丧失控制权时转为当期投资收益。
处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，将各项交易作为一项处置子公司股权投资并丧失控制权的交易进行会计处理，区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：
（1）在个别财务报表中，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置的股权对应的长期
股权投资账面价值之间的差额，确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。
（2）在合并财务报表中，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。
5． 共同控制、重大影响的判断标准
如果本公司按照相关约定与其他参与方集体控制某项安排，并且对该安排回报具有重大影响的活动决策，需要经过分享控制权的参与方一致同意时才存在，则视为本公司与其他参与方共同控制某项安排，该安排即属于合营安排。
合营安排通过单独主体达成的，根据相关约定判断本公司对该单独主体的净资产享有权利时，将该单独主体作为合营企业，采用权益法核算。若根据相关约定判断本公司并非对该单独主体的净资产享有权利时，该单独主体作为共同经营，本公司确认与共同经营利益份额相关的项目，并按照相关企业会计准则的规定进行会计处理。
重大影响，是指投资方对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。本公司通过以下一种或多种情形，并综合考虑所有事实和情况后，判断对被投资单位具有重大影响：（1）在被投资单位的董事会或类似权力机构中派有代表；（2）参与被投资单位财务和经营政策制定过程；（3）与被投资单位之间发生重要交易；（4）向被投资单位派出管理人员；（5）向被投资单位提供关键技术资料。
(十九)固定资产
1． 固定资产确认条件
固定资产指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有，并且使用寿命超过一个会计年度的有形资产。固定资产在同时满足下列条件时予以确认：
（1）与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业；
（2）该固定资产的成本能够可靠地计量。
2． 固定资产初始计量
本公司固定资产按成本进行初始计量。
（1）外购的固定资产的成本包括买价、进口关税等相关税费，以及为使固定资产达到预定可使用状态前所发生的可直接归属于该资产的其他支出。
（2）自行建造固定资产的成本，由建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出构成。
（3）投资者投入的固定资产，按投资合同或协议约定的价值作为入账价值，但合同或协议约定价值不公允的按公允价值入账。
（4）购买固定资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质的，固定资产的成本以购买价款的现值为基础确定。实际支付的价款与购买价款的现值之间的差额，除应予资本化的以外，在信用期间内计入当期损益。
3． 固定资产后续计量及处置
（1）固定资产折旧
固定资产折旧按其入账价值减去预计净残值后在预计使用寿命内计提。对计提了减值准备的固定资产，则在未来期间按扣除减值准备后的账面价值及依据尚可使用年限确定折旧额；已提足折旧仍继续使用的固定资产不计提折旧。
本公司根据固定资产的性质和使用情况，确定固定资产的使用寿命和预计净残值。并在年度终了，对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如与原先估计数存在差异的，进行相应的调整。
各类固定资产的折旧方法、折旧年限和年折旧率如下：
| 类别 | 折旧方法 | 折旧年限（年） | 残值率（%） | 年折旧率（%） |
| 房屋及建筑物 | 年限平均法 | 20-40 | 5 | 2.375-4.75 |
| 机器设备 | 年限平均法 | 5-15 | 5 | 6.33-19 |
| 电子设备 | 年限平均法 | 5 | 5 | 19 |
| 运输设备 | 年限平均法 | 8 | 5 | 11.875 |
| 其他 | 年限平均法 | 5-20 | 0-5 | 4.75-20 |
（4）本公司在租赁开始日的最低租赁付款额现值，几乎相当于租赁开始日租赁资产公允价值。
（5）租赁资产性质特殊，如果不作较大改造，只有本公司才能使用。
融资租赁租入的固定资产，按租赁开始日租赁资产公允价值与最低租赁付款额的现值两者中较低者，作为入账价值。最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额作为未确认融资费用。在租赁谈判和签订租赁合同过程中发生的，可归属于租赁项目的手续费、律师费、差旅费、印花税等初始直接费用，计入租入资产价值。未确认融资费用在租赁期内各个期间采用实际利率法进行分摊。
本公司采用与自有固定资产相一致的折旧政策计提融资租入固定资产折旧。能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的，在租赁资产使用寿命内计提折旧。无法合理确定租赁期届满时能够取得租赁资产所有权的，在租赁期与租赁资产使用寿命两者中较短的期间内计提折旧。
(二十)在建工程
1． 在建工程初始计量
本公司自行建造的在建工程按实际成本计价，实际成本由建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出构成，包括工程用物资成本、人工成本、交纳的相关税费、应予资本化的借款费用以及应分摊的间接费用等。
2． 在建工程结转为固定资产的标准和时点
在建工程项目按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的全部支出，作为固定资产的入账价值。所建造的在建工程已达到预定可使用状态，但尚未办理竣工决算的，自达到预定可使用状态之日起，根据工程预算、造价或者工程实际成本等，按估计的价值转入固定资产，并按本公司固定资产折旧政策计提固定资产的折旧，待办理竣工决算后，再按实际成本调整原来的暂估价值，但不调整原已计提的折旧额。
(二十一)借款费用
1． 借款费用资本化的确认原则
本公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，予以资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。
符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产。
借款费用同时满足下列条件时开始资本化：
（1）资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支付现金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出；
（2）借款费用已经发生；
（3）为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。
2． 借款费用资本化期间
资本化期间，指从借款费用开始资本化时点到停止资本化时点的期间，借款费用暂停资本化的期间不包括在内。
当购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费用停止资本化。
当购建或者生产符合资本化条件的资产中部分项目分别完工且可单独使用时，该部分资产借款费用停止资本化。
购建或者生产的资产的各部分分别完工，但必须等到整体完工后才可使用或可对外销售的，在该资产整体完工时停止借款费用资本化。
3． 暂停资本化期间
符合资本化条件的资产在购建或生产过程中发生的非正常中断、且中断时间连续超过3个月的，则借款费用暂停资本化；该项中断如是所购建或生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用状态或者可销售状态必要的程序，则借款费用继续资本化。在中断期间发生的借款费用确认为当期损益，直至资产的购建或者生产活动重新开始后借款费用继续资本化。
4． 借款费用资本化金额的计算方法
专门借款的利息费用（扣除尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或者进行暂时性投资取得的投资收益）及其辅助费用在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态前，予以资本化。
根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数（按每月月末平均）乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。
借款存在折价或者溢价的，按照实际利率法确定每一会计期间应摊销的折价或者溢价金额，调整每期利息金额。
(二十二)无形资产与开发支出
无形资产是指本公司拥有或者控制的没有实物形态的可辨认非货币性资产，包括软件。
1．无形资产的初始计量
外购无形资产的成本，包括购买价款、相关税费以及直接归属于使该项资产达到预定用途所发生的其他支出。购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性
质的，无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定。
债务重组取得债务人用以抵债的无形资产，以该无形资产的公允价值为基础确定其入账价值，并将重组债务的账面价值与该用以抵债的无形资产公允价值之间的差额，计入当期损益。
在非货币性资产交换具备商业实质且换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下，非货币性资产交换换入的无形资产以换出资产的公允价值为基础确定其入账价值，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入无形资产的成本，不确认损益。
以同一控制下的企业吸收合并方式取得的无形资产按被合并方的账面价值确定其入账价值；以非同一控制下的企业吸收合并方式取得的无形资产按公允价值确定其入账价值。
内部自行开发的无形资产，其成本包括：开发该无形资产时耗用的材料、劳务成本、注册费、在开发过程中使用的其他专利权和特许权的摊销以及满足资本化条件的利息费用，以及为使该无形资产达到预定用途前所发生的其他直接费用。
2．无形资产的后续计量
本公司在取得无形资产时分析判断其使用寿命，划分为使用寿命有限和使用寿命不确定的无形资产。
（1）使用寿命有限的无形资产
对于使用寿命有限的无形资产，在为企业带来经济利益的期限内按直线法摊销。使用寿命有限的无形资产预计寿命及依据如下：
| 项目 | 预计使用寿命 | 依据 |
| 软件 | 10年 |
以生产出新的或具有实质性改进的材料、装置、产品等活动的阶段。
内部研究开发项目研究阶段的支出，在发生时计入当期损益。4．开发阶段支出符合资本化的具体标准内部研究开发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件时确认为无形资产：
（1）完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；
（2）具有完成该无形资产并使用或出售的意图；
（3）无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能够证明其有用性；
（4）有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；
（5）归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。
不满足上述条件的开发阶段的支出，于发生时计入当期损益。以前期间已计入损益的开发支出不在以后期间重新确认为资产。已资本化的开发阶段的支出在资产负债表上列示为开发支出，自该项目达到预定用途之日起转为无形资产。
(二十三)长期资产减值
本公司在资产负债表日判断长期资产是否存在可能发生减值的迹象。如果长期资产存在减值迹象的，以单项资产为基础估计其可收回金额；难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。
资产可收回金额的估计，根据其公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。
可收回金额的计量结果表明，长期资产的可收回金额低于其账面价值的，将长期资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。资产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。
资产减值损失确认后，减值资产的折旧或者摊销费用在未来期间作相应调整，以使该资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的资产账面价值（扣除预计净残值）。
因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。
在对商誉进行减值测试时，将商誉的账面价值分摊至预期从企业合并的协同效应中受益的资产组或资产组组合。在对包含商誉的相关资产组或者资产组组合进行减值测试时，如与商誉相关的资产组或者资产组组合存在减值迹象的，先对不包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试，计算可收回金额，并与相关账面价值相比较，确认相应的减值损失。再对包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试，比较这些相关资产组或者资产组组合的账
面价值（包括所分摊的商誉的账面价值部分）与其可收回金额，如相关资产组或者资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认商誉的减值损失。
(二十四)长期待摊费用
1． 摊销方法长期待摊费用，是指本公司已经发生但应由本期和以后各期负担的分摊期限在1年以上的各项费用。长期待摊费用在受益期内按直线法分期摊销。
2． 摊销年限
| 类别 | 摊销年限 | 备注 |
| 北京石景山养老项目改建工程 | 20年 | 按租赁合同租赁期限摊销 |
的退休年龄、经本公司管理层批准自愿退出工作岗位的职工支付的工资及为其缴纳的社会保险费等。本公司自内部退休安排开始之日起至职工达到正常退休年龄止，向内退职工支付内部退养福利。对于内退福利，本公司比照辞退福利进行会计处理，在符合辞退福利相关确认条件时，将自职工停止提供服务日至正常退休日期间拟支付的内退职工工资和缴纳的社会保险费等，确认为负债，一次性计入当期损益。内退福利的精算假设变化及福利标准调整引起的差异于发生时计入当期损益。
4．其他长期职工福利其他长期职工福利是指除短期薪酬、离职后福利、辞退福利之外的其他所有职工福利。对符合设定提存计划条件的其他长期职工福利，在职工为本公司提供服务的会计期间，将应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本；除上述情形外的其他长期职工福利，在资产负债表日，将设定受益计划产生的福利义务归属于职工提供服务的期间，并计入当期损益或相关资产成本。
(二十六)预计负债
1． 预计负债的确认标准与或有事项相关的义务同时满足下列条件时，本公司确认为预计负债：
该义务是本公司承担的现时义务；履行该义务很可能导致经济利益流出本公司；该义务的金额能够可靠地计量。2． 预计负债的计量方法本公司预计负债按履行相关现时义务所需的支出的最佳估计数进行初始计量。本公司在确定最佳估计数时，综合考虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。对于货币时间价值影响重大的，通过对相关未来现金流出进行折现后确定最佳估计数。
最佳估计数分别以下情况处理：
所需支出存在一个连续范围（或区间），且该范围内各种结果发生的可能性相同的，则最佳估计数按照该范围的中间值即上下限金额的平均数确定。所需支出不存在一个连续范围（或区间），或虽然存在一个连续范围但该范围内各种结果发生的可能性不相同的，如或有事项涉及单个项目的，则最佳估计数按照最可能发生金额确定；如或有事项涉及多个项目的，则最佳估计数按各种可能结果及相关概率计算确定。本公司清偿预计负债所需支出全部或部分预期由第三方补偿的，补偿金额在基本确定能够收到时，作为资产单独确认，确认的补偿金额不超过预计负债的账面价值。
(二十七)收入
1．销售商品收入确认时间的具体判断标准公司已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方；公司既没有保留与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施有效控制；收入的金额能够可靠地计量；相关的经济利益很可能流入企业；相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量时，确认商品销售收入实现。合同或协议价款的收取采用递延方式，实质上具有融资性质的，按照应收的合同或协议价款的公允价值确定销售商品收入金额。2． 房地产销售收入确认时间的具体判断标准房地产销售在房产完工并验收合格，已签订销售合同，履行了销售合同规定的主要义务，取得了买方按销售合同约定交付房款证明时（通常收到销售合同首期款及已确认余下房款的付款安排），将开发产品所有权上的主要风险和报酬转移给购买方，确认销售收入的实现。
3．提供劳务收入的确认依据和方法在资产负债表日提供劳务交易的结果能够可靠估计的，采用完工百分比法确认提供劳务收入。提供劳务交易的完工进度，依据已完工作的测量确定。提供劳务交易的结果能够可靠估计，是指同时满足下列条件：
（1）收入的金额能够可靠地计量；
（2）相关的经济利益很可能流入企业；
（3）交易的完工进度能够可靠地确定；
（4）交易中已发生和将发生的成本能够可靠地计量。
按照已收或应收的合同或协议价款确定提供劳务收入总额，但已收或应收的合同或协议价款不公允的除外。资产负债表日按照提供劳务收入总额乘以完工进度扣除以前会计期间累计已确认提供劳务收入后的金额，确认当期提供劳务收入；同时，按照提供劳务估计总成本乘以完工进度扣除以前会计期间累计已确认劳务成本后的金额，结转当期劳务成本。在资产负债表日提供劳务交易结果不能够可靠估计的，分别下列情况处理：
（1）已经发生的劳务成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的劳务成本金额确认提供劳务收入，并按相同金额结转劳务成本。
（2）已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿的，将已经发生的劳务成本计入当期损益，不确认提供劳务收入。
本公司与其他企业签订的合同或协议包括销售商品和提供劳务时，销售商品部分和提供劳务部分能够区分且能够单独计量的，将销售商品的部分作为销售商品处理，将提供劳务的部分作为提供劳务处理。销售商品部分和提供劳务部分不能够区分，或虽能区分但不能够单
独计量的，将销售商品部分和提供劳务部分全部作为销售商品处理。4．附回购条件的资产转让公司销售产品或转让其他资产时，与购买方签订了所销售的产品或转让资产回购协议，根据协议条款判断销售商品是否满足收入确认条件。如售后回购属于融资交易，则在交付产品或资产时，本公司不确认销售收入。回购价款大于销售价款的差额，在回购期间按期计提利息，计入财务费用。
(二十八)政府补助
1． 类型政府补助，是本公司从政府无偿取得的货币性资产与非货币性资产。根据相关政府文件规定的补助对象，将政府补助划分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。
与资产相关的政府补助，是指本公司取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助。与收益相关的政府补助，是指除与资产相关的政府补助之外的政府补助。2． 政府补助的确认对期末有证据表明公司能够符合财政扶持政策规定的相关条件且预计能够收到财政扶持资金的，按应收金额确认政府补助。除此之外，政府补助均在实际收到时确认。政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能够可靠取得的，按照名义金额（人民币1元）计量。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。
3． 会计处理方法
本公司根据经济业务的实质，确定政府补助业务采用总额法进行会计处理。
与资产相关的政府补助，应当冲减相关资产的账面价值或确认为递延收益。与资产相关的政府补助确认为递延收益的，在所建造或购买资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入损益。
与收益相关的政府补助，用于补偿企业以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收益，在确认相关费用或损失的期间计入当期损益或冲减相关成本；用于补偿企业已发生的相关费用或损失的，取得时直接计入当期损益或冲减相关成本。
与企业日常活动相关的政府补助计入其他收益或冲减相关成本费用；与企业日常活动无关的政府补助计入营业外收支。
收到与政策性优惠贷款贴息相关的政府补助冲减相关借款费用；取得贷款银行提供的政策性优惠利率贷款的，以实际收到的借款金额作为借款的入账价值，按照借款本金和该政策性优惠利率计算相关借款费用。
已确认的政府补助需要返还时，初始确认时冲减相关资产账面价值的，调整资产账面价
值；存在相关递延收益余额的，冲减相关递延收益账面余额，超出部分计入当期损益；不存在相关递延收益的，直接计入当期损益。
(二十九)递延所得税资产和递延所得税负债
递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的差额(暂时性差异)计算确认。于资产负债表日，递延所得税资产和递延所得税负债，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。
1．确认递延所得税资产的依据
本公司以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减的应纳税所得额为限，确认由可抵扣暂时性差异产生的递延所得税资产。但是，同时具有下列特征的交易中因资产或负债的初始确认所产生的递延所得税资产不予确认：（1）该交易不是企业合并；（2）交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额或可抵扣亏损。
对于与联营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列条件的，确认相应的递延所得税资产：暂时性差异在可预见的未来很可能转回，且未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额。
2．确认递延所得税负债的依据
公司将当期与以前期间应交未交的应纳税暂时性差异确认为递延所得税负债。但不包括：
（1）商誉的初始确认所形成的暂时性差异；
（2）非企业合并形成的交易或事项，且该交易或事项发生时既不影响会计利润，也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）所形成的暂时性差异；
（3）对于与子公司、联营企业投资相关的应纳税暂时性差异，该暂时性差异转回的时间能够控制并且该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。
(三十)租赁
如果租赁条款在实质上将与租赁资产所有权有关的全部风险和报酬转移给承租人，该租赁为融资租赁，其他租赁则为经营租赁。
1． 经营租赁会计处理
（1）经营租入资产
公司租入资产所支付的租赁费，在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分摊，计入当期费用。公司支付的与租赁交易相关的初始直接费用，计入当期费用。
资产出租方承担了应由公司承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从租金总额中扣除，按扣除后的租金费用在租赁期内分摊，计入当期费用。
（2）经营租出资产
公司出租资产所收取的租赁费，在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分摊，确认为租赁收入。公司支付的与租赁交易相关的初始直接费用，计入当期费用；如金额较大的，则予以资本化，在整个租赁期间内按照与租赁收入确认相同的基础分期计入当期收益。
公司承担了应由承租方承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从租金收入总额中扣除，按扣除后的租金费用在租赁期内分配。
2． 融资租赁会计处理
（1）融资租入资产：公司在承租开始日，将租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值两者中较低者作为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额作为未确认的融资费用。融资租入资产的认定依据、计价和折旧方法详见本附注四／
（十九）固定资产。
公司采用实际利率法对未确认的融资费用，在资产租赁期间内摊销，计入财务费用。
（2）融资租出资产：公司在租赁开始日，将应收融资租赁款，未担保余值之和与其现值的差额确认为未实现融资收益，在将来收到租金的各期间内确认为租赁收入，公司发生的与出租交易相关的初始直接费用，计入应收融资租赁款的初始计量中，并减少租赁期内确认的收益金额。
(三十一)终止经营
本公司将满足下列条件之一的，且该组成部分已经处置或划归为持有待售类别的、能够单独区分的组成部分确认为终止经营组成部分：
（1）该组成部分代表一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区。
（2）该组成部分是拟对一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区进行处置的一项相关联计划的一部分。
（3）该组成部分是专为转售而取得的子公司。
终止经营的减值损失和转回金额等经营损益及处置损益作为终止经营损益在利润表中列示。
(三十二)财务报表列报项目变更说明
财政部于2019年发布了《关于修订印发2019年度一般企业财务报表格式的通知》（财会〔2019〕6号）和《关于修订印发合并财务报表格式(2019版)的通知》（财会〔2019〕16号），对一般企业财务报表格式进行了修订，拆分部分资产负债表项目和调整利润表项目等。本公司已经根据新的企业财务报表格式的要求编制财务报表，财务报表的列报项目因此发生变更的，已经按照《企业会计准则第30号——财务报表列报》等的相关规定，对可比期间
的比较数据进行调整。对可比期间的财务报表列报项目及金额的影响如下：
| 列报项目 | 列报变更前金额 | 影响金额 | 列报变更后金额 | 备注 |
| 应收票据 | ||||
| 应收账款 | 22,169,706.57 | 22,169,706.57 | ||
| 应收票据及应收账款 | 22,169,706.57 | -22,169,706.57 | ||
| 应付票据 | ||||
| 应付账款 | 282,628,180.40 | 282,628,180.40 | ||
| 应付票据及应付账款 | 282,628,180.40 | -282,628,180.40 | ||
| 其他应付款 | 102,669,270.93 | -892,480.49 | 101,776,790.44 | |
| 一年内到期的非流动负债 | 134,743,856.53 | 450,830.49 | 135,194,687.02 | |
| 长期借款 | 1,239,538,080.00 | 441,650.00 | 1,239,979,730.00 |
| 会计政策变更的内容和原因 | 审批程序 | 备注 |
| 本公司自2019年1月1日起执行财政部2017年修订的《企业会计准则第22号-金融工具确认和计量》、《企业会计准则第23号-金融资产转移》和《企业会计准则第24号-套期会计》、《企业会计准则第37号-金融工具列报》 | 相关会计政策变更已经本公司第 八届董事会第十六次会议批准 | （1） |
| 本公司自2019 年6 月10 日起执行财政部2019年修订的《企业会计准则第7 号——非货币性资产交换》，自2019 年6 月17 日起执行财政部2019年修订的《企业会计准则第12 号——债务重组》 | 相关会计政策变更已经本公司第 八届董事会第十六次会议批准 | （2） |
要求不一致的，本公司未调整可比期间信息。金融工具原账面价值和新金融工具准则施行日的新账面价值之间的差额，计入2019年1月1日留存收益或其他综合收益。
执行新金融工具准则对本期期初资产负债表相关项目的影响列示如下：
| 项目 | 2018年12月31日 | 累积影响金额 | 2019年1月1日 | ||
| 分类和 计量影响 （注1） | 金融资产 减值影响 （注2） | 小计 | |||
| 可供出售金融资产 | 232,312,000.00 | -232,312,000.00 | -232,312,000.00 | ||
| 其他权益工具投资 | 32,312,000.00 | 32,312,000.00 | 32,312,000.00 | ||
| 其他非流动金融资产 | 200,000,000.00 | 200,000,000.00 | 200,000,000.00 | ||
| 资产合计 | 232,312,000.00 | 232,312,000.00 | |||
| 税种 | 计税依据 | 税率 | 备注 |
| 增值税 | 境内销售；提供加工、修理修配劳务 | 13% | 注1 |
| 不动产租赁服务；销售不动产 | 9% | 注1 |
| 税种 | 计税依据 | 税率 | 备注 |
| 其他应税销售服务行为 | 6% | ||
| 简易计税方法 | 5%或3% | ||
| 城市维护建设税 | 实缴流转税税额 | 7% | |
| 企业所得税 | 应纳税所得额 | 25% | 注2 |
| 房产税 | 按照房产原值的70%（或租金收入）为纳税基准 | 1.2%或12% | |
| 土地增值税 | 土地增值额 | 30%-60% | |
| 教育费附加 | 实缴流转税税额 | 3% | |
| 地方教育费 | 实缴流转税税额 | 2% |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 库存现金 | ||
| 银行存款 | 1,698,897,763.96 | 2,709,569,986.24 |
| 其他货币资金 | ||
| 未到期应收利息 | 5,337,388.89 | |
| 合计 | 1,704,235,152.85 | 2,709,569,986.24 |
| 其中：存放在境外的款项总额 | 33,539.44 | 88,019.10 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 用于担保的定期存款或通知存款 | 912,379,000.00 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 合计 | 912,379,000.00 |
| 账龄 | 期末余额 | 期初余额 |
| 1年以内 | 25,055,811.93 | 22,645,525.94 |
| 1－2年 | 1,729.67 | 1,640.00 |
| 2－3年 | 1,640.00 | 252,588.00 |
| 3－4年 | 252,588.00 | |
| 4－5年 | ||
| 5年以上 | ||
| 小计 | 25,311,769.60 | 22,899,753.94 |
| 减：坏账准备 | 827,951.73 | 730,047.37 |
| 合计 | 24,483,817.87 | 22,169,706.57 |
| 类别 | 期末余额 | ||||
| 账面余额 | 坏账准备 | 账面价值 | |||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 计提比例（%） | ||
| 单项计提预期信用损失的应收账款 | |||||
| 按组合计提预期信用损失的应收账款 | |||||
| 其中：房产销售组合 | 24,170,375.27 | 95.49 | 725,111.26 | 3.00 | 23,445,264.01 |
| 养老业务组合 | 887,196.33 | 3.51 | 26,742.07 | 3.01 | 860,454.26 |
| 类别 | 期末余额 | ||||
| 账面余额 | 坏账准备 | 账面价值 | |||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 计提比例（%） | ||
| 其他组合 | 254,198.00 | 1.00 | 76,098.40 | 29.94 | 178,099.60 |
| 合计 | 25,311,769.60 | 100 | 827,951.73 | 3.27 | 24,483,817.87 |
| 类别 | 期初余额 | ||||
| 账面余额 | 坏账准备 | 账面价值 | |||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 计提比例（%） | ||
| 单项计提预期信用损失的应收账款 | |||||
| 按组合计提预期信用损失的应收账款 | |||||
| 其中：房产销售组合 | 18,828,571.48 | 82.22 | 564,857.14 | 3.00 | 18,263,714.34 |
| 养老业务组合 | 816,984.46 | 3.57 | 24,511.63 | 3.00 | 792,472.83 |
| 其他组合 | 3,254,198.00 | 14.21 | 140,678.60 | 4.32 | 3,113,519.40 |
| 合计 | 22,899,753.94 | 100 | 730,047.37 | 3.19 | 22,169,706.57 |
| 账龄 | 期末余额 | ||
| 账面余额 | 坏账准备 | 计提比例（%） | |
| 1年以内 | 24,170,375.27 | 725,111.26 | 3 |
| 1－2年 | |||
| 2－3年 | |||
| 3－4年 | |||
| 4－5年 | |||
| 5年以上 | |||
| 合计 | 24,170,375.27 | 725,111.26 | |
| 账龄 | 期末余额 | ||
| 账面余额 | 坏账准备 | 计提比例（%） | |
| 1年以内 | 885,436.66 | 26,563.10 | 3 |
| 账龄 | 期末余额 | ||
| 账面余额 | 坏账准备 | 计提比例（%） | |
| 1－2年 | 1,729.67 | 172.97 | 10 |
| 2－3年 | 30.00 | 6.00 | 20 |
| 3－4年 | |||
| 4－5年 | |||
| 5年以上 | |||
| 合计 | 887,196.33 | 26,742.07 | |
| 账龄 | 期末余额 | ||
| 账面余额 | 坏账准备 | 计提比例（%） | |
| 1年以内 | 3 | ||
| 1－2年 | 10 | ||
| 2－3年 | 1,610.00 | 322.00 | 20 |
| 3－4年 | 252,588.00 | 75,776.40 | 30 |
| 4－5年 | |||
| 5年以上 | |||
| 合计 | 254,198.00 | 76,098.40 | |
| 类别 | 期初余额 | 本期变动情况 | 期末余额 | |||
| 计提 | 收回或转回 | 核销 | 其他变动 | |||
| 单项计提预期信用损失的应收账款 | ||||||
| 按组合计提预期信用损失的应收账款 | ||||||
| 其中：房产销售组合 | 564,857.14 | 160,254.12 | 725,111.26 | |||
| 养老业务组合 | 24,511.63 | 2,230.44 | 26,742.07 | |||
| 其他组合 | 140,678.60 | 25,419.80 | 90,000.00 | 76,098.40 | ||
| 合计 | 730,047.37 | 187,904.36 | 90,000.00 | 827,951.73 | ||
| 单位名称 | 转回或收回金额 | 转回或收回方式 | 备注 |
| 海南恒兴聚源股权投资基金合伙企业（有限合伙） | 3,000,000.00 | 货币资金 | 注1 |
| 合计 | 3,000,000.00 |
注1：本期公司子公司亿城投资基金管理（北京）有限公司收到了海南恒兴聚源股权投资基金合伙企业（有限合伙）支付的基金管理费3,000,000.00元。
5．本期无实际核销的应收账款
6．按欠款方归集的期末余额前五名应收账款
| 单位名称 | 期末余额 | 占应收账款期末余额的比例(%) | 已计提坏账准备 |
| 期末余额前五名应收账款汇总 | 2,409,523.81 | 9.52 | 72,285.71 |
| 账龄 | 期末余额 | 期初余额 | ||
| 金额 | 比例(%) | 金额 | 比例(%) | |
| 1年以内 | 10,183,785.15 | 99.99 | 2,898,960.23 | 99.62 |
| 1至2年 | 543.19 | 0.01 | ||
| 2至3年 | 10,960.53 | 0.38 | ||
| 3年以上 | ||||
| 合计 | 10,184,328.34 | 100 | 2,909,920.76 | 100 |
| 单位名称 | 期末余额 | 占预付款项总额的比例(%) |
| 期末余额前五名预付款项汇总 | 10,180,800.00 | 99.97 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 应收利息 | 5,511,666.67 | 6,401,166.67 |
| 应收股利 | ||
| 其他应收款 | 61,107,631.62 | 74,100,281.46 |
| 合计 | 66,619,298.29 | 80,501,448.13 |
1．应收利息分类
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 大额存单 | 5,511,666.67 | 6,401,166.67 |
| 合计 | 5,511,666.67 | 6,401,166.67 |
| 账龄 | 期末余额 | 期初余额 |
| 1年以内 | 1,314,778.15 | 70,050,315.00 |
| 1－2年 | 63,013,235.00 | 3,824,874.54 |
| 2－3年 | 3,664,700.00 | 86,700.80 |
| 3－4年 | 86,700.80 | 420,794.50 |
| 4－5年 | 255,869.50 | 4,690,344.08 |
| 5年以上 | 6,319,344.08 | 1,629,000.00 |
| 小计 | 74,654,627.53 | 80,702,028.92 |
| 减：坏账准备 | 13,546,995.91 | 6,601,747.46 |
| 合计 | 61,107,631.62 | 74,100,281.46 |
| 款项性质 | 期末余额 | 期初余额 |
| 保证金及押金 | 10,032,209.02 | 9,452,305.00 |
| 应收大连山东路项目交易款 | 63,000,000.00 | 70,000,000.00 |
| 代垫业主款项 | 1,138,180.38 | 919,756.58 |
| 暂付代垫款 | 484,238.13 | 329,967.34 |
| 合计 | 74,654,627.53 | 80,702,028.92 |
| 类别 | 期末余额 | ||||
| 账面余额 | 坏账准备 | 账面价值 | |||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 计提比例（%） | ||
| 单项计提预期信用损失的其他应收款 | |||||
| 按组合计提预期信用损失的其他应收款 | |||||
| 其中：备用金保证金押金组合 | 10,032,209.02 | 13.44 | 6,514,483.02 | 64.94 | 3,517,726.00 |
| 其他组合 | 64,622,418.51 | 86.56 | 7,032,512.89 | 10.88 | 57,589,905.62 |
| 合计 | 74,654,627.53 | 100.00 | 13,546,995.91 | 18.15 | 61,107,631.62 |
续：
| 类别 | 期初余额 | ||||
| 账面余额 | 坏账准备 | 账面价值 | |||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 计提比例（%） | ||
| 单项计提预期信用损失的其他应收款 | |||||
| 按组合计提预期信用损失的其他应收款 | |||||
| 其中：备用金保证金押金组合 | 9,462,305.00 | 11.72 | 4,066,676.25 | 42.98 | 5,395,628.75 |
| 其他组合 | 71,239,723.92 | 88.28 | 2,535,071.21 | 3.56 | 68,704,652.71 |
| 合计 | 80,702,028.92 | 100.00 | 6,601,747.46 | 8.18 | 74,100,281.46 |
| 账龄 | 期末余额 | ||
| 账面余额 | 坏账准备 | 计提比例（%） | |
| 1年以内 | 569,484.02 | 17,084.52 | 3 |
| 1－2年 | 2,095.00 | 209.50 | 10 |
| 2－3年 | 3,660,000.00 | 732,000.00 | 20 |
| 3－4年 | 630.00 | 189.00 | 30 |
| 4－5年 | 70,000.00 | 35,000.00 | 50 |
| 5年以上 | 5,730,000.00 | 5,730,000.00 | 100 |
| 合计 | 10,032,209.02 | 6,514,483.02 | |
| 逾期天数 | 期末余额 | ||
| 账面余额 | 坏账准备 | 计提比例（%） | |
| 1年以内 | 745,294.13 | 22,358.82 | 3 |
| 1－2年 | 63,011,140.00 | 6,301,114.00 | 10 |
| 2－3年 | 4,700.00 | 940.00 | 20 |
| 3－4年 | 86,070.80 | 25,821.24 | 30 |
| 4－5年 | 185,869.50 | 92,934.75 | 50 |
| 5年以上 | 589,344.08 | 589,344.08 | 100 |
| 合计 | 64,622,418.51 | 7,032,512.89 | |
| 坏账准备 | 第一阶段 | 第二阶段 | 第三阶段 | 合计 |
| 未来12个月预期信用损失 | 整个存续期预期信用损失(未发生信用减值) | 整个存续期预期信用损失(已发生信用减值) | ||
| 期初余额 | 4,001,747.46 | 2,100,000.00 | 500,000.00 | 6,601,747.46 |
| 期初余额在本期 | ||||
| —转入第二阶段 | ||||
| —转入第三阶段 | ||||
| —转回第二阶段 | ||||
| —转回第一阶段 | ||||
| 本期计提 | 2,745,248.45 | 4,200,000.00 | 6,945,248.45 | |
| 本期转回 | ||||
| 本期转销 | ||||
| 本期核销 | ||||
| 其他变动 | ||||
| 期末余额 | 6,746,995.91 | 6,300,000.00 | 500,000.00 | 13,546,995.91 |
| 单位名称 | 款项性质 | 期末余额 | 账龄 | 占其他应收款期末余额的比例(%) | 坏账准备 期末余额 |
| 刘兴杰、刘兴刚 | 大连山东路项目23#地块交易款 | 63,000,000.00 | 1-2年 | 84.39 | 6,300,000.00 |
| 天津市红桥区建设管理委员会 | 保证金 | 5,000,000.00 | 5年以上 | 6.70 | 5,000,000.00 |
| 北京海韵假期体育健身有限公司 | 保证金 | 3,660,000.00 | 2-3年 | 4.90 | 732,000.00 |
| 北京科航投资有限公司 | 房租押金 | 514,037.30 | 1年以内 | 0.69 | 15,421.12 |
| 大连建设工程劳动保险费用管理办公室 | 保证金 | 500,000.00 | 5年以上 | 0.67 | 500,000.00 |
| 合计 | 72,674,037.30 | 97.35 | 12,547,421.12 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 | ||||
| 账面余额 | 跌价准备 | 账面价值 | 账面余额 | 跌价准备 | 账面价值 | |
| 开发产品 | 1,275,935,150.73 | 1,275,935,150.73 | 1,410,193,673.74 | 1,410,193,673.74 | ||
| 其他存货 | 349,701.48 | 349,701.48 | 350,893.99 | 350,893.99 | ||
| 合计 | 1,276,284,852.21 | 1,276,284,852.21 | 1,410,544,567.73 | 1,410,544,567.73 | ||
2．存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明
| 存货项目名称 | 期初余额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末余额 | 本期确认资本化金额的资本化率(%) | |
| 出售减少 | 其他减少 | |||||
| 天津亿城堂庭项目 | 84,793,031.33 | 84,793,031.33 | ||||
| 合计 | 84,793,031.33 | 84,793,031.33 | ||||
| 项目名称 | 竣工时间 | 期初余额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末余额 | 利息资本化累计金额 | 其中：本期利息资本化金额 |
| 天津亿城堂庭项目 | 2015.10 | 1,410,193,673.74 | 134,258,523.01 | 1,275,935,150.73 | 84,793,031.33 | ||
| 合计 | 1,410,193,673.74 | 134,258,523.01 | 1,275,935,150.73 | 84,793,031.33 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 增值税留抵扣额 | 492,040.35 | 341,033.89 |
| 所得税预缴税额 | 508,317.92 | |
| 土地增值税预缴税额 | 12,494,054.13 | 7,929,245.98 |
| 合计 | 12,986,094.48 | 8,778,597.79 |
| 被投资单位 | 期初余额 | 本期增减变动 | |||
| 追加投资 | 减少投资 | 权益法确认的投资损益 | 其他综合收益调整 | ||
| 一．合营企业 | |||||
| 深圳中亿城信基金管理有限公司 | 353,923.02 | -878,737.54 | 524,814.52 | ||
| 北京知友健康服务发展中心 | 50,386.92 | 2,738.77 | |||
| 养庭（上海）企业管理咨询有限公司 | 1,004,066.73 | 1,208.59 | |||
| 小计 | 1,408,376.67 | -878,737.54 | 528,761.88 | ||
| 被投资单位 | 期初余额 | 本期增减变动 | |||
| 追加投资 | 减少投资 | 权益法确认的投资损益 | 其他综合收益调整 | ||
| 二．联营企业 | |||||
| 深圳市倍特力电池有限公司 | 63,218,995.61 | 1,707,246.46 | |||
| 华安财产保险股份有限公司 | 842,524,113.55 | 10,873,514.43 | 3,237,165.38 | ||
| 海南海投一号投资合伙企业（有限合伙） | 747,057,285.47 | 18,532,493.59 | 8,491,875.41 | ||
| 恒泰海航（北京）投资管理有限公司 | 1,056,985.30 | 213,385.22 | |||
| 438-444 Eleventh Avenue HNA JV, L.P | 1,163,650,510.38 | -1,163,650,510.38 | |||
| 天津格致创业科技有限公司 | 1,000,000,000.00 | ||||
| 小计 | 2,070,450,604.84 | 1,747,057,285.47 | -1,163,650,510.38 | 31,326,639.70 | 11,729,040.79 |
| 合计 | 2,071,858,981.51 | 1,747,057,285.47 | -1,164,529,247.92 | 31,855,401.58 | 11,729,040.79 |
| 被投资单位 | 本期增减变动 | 期末余额 | 减值准备期末余额 | |||
| 其他权益变动 | 宣告发放现金股利或利润 | 计提减值准备 | 其他 | |||
| 一．合营企业 | ||||||
| 深圳中亿城信基金管理有限公司 | ||||||
| 北京知友健康服务发展中心 | 53,125.69 | |||||
| 养庭（上海）企业管理咨询有限公司 | 1,005,275.32 | |||||
| 小计 | 1,058,401.01 | |||||
| 二．联营企业 | ||||||
| 深圳市倍特力电池有限公司 | 64,926,242.07 | |||||
| 华安财产保险股份有限公司 | -87,834.75 | -18,000,000.00 | 838,546,958.61 | |||
| 海南海投一号投资合伙企业（有限合伙） | 774,081,654.47 | |||||
| 恒泰海航（北京）投资管理有限公司 | -789,050.51 | 481,320.01 | ||||
| 438-444 Eleventh Avenue HNA JV, L.P | ||||||
| 天津格致创业科技有限公司 | 1,000,000,000.00 | |||||
| 小计 | -87,834.75 | -18,789,050.51 | 2,678,036,175.16 | |||
| 合计 | -87,834.75 | -18,789,050.51 | 2,679,094,576.17 | |||
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 上海中城联盟投资管理股份有限公司 | 32,312,000.00 | 32,312,000.00 |
| 合计 | 32,312,000.00 | 32,312,000.00 |
2. 非交易性权益工具投资的情况
| 项目 | 指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的原因 | 本期确认的 股利收入 | 累计利得 | 累计损失 | 其他综合收益转入留存收益的金额 | 其他综合收益转入留存收益的原因 |
| 上海中城联盟投资管理股份有限公司 | 非交易性权益工具投资 拟长期持有 | |||||
| 合计 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 债务工具投资 | ||
| 权益工具投资 | ||
| 混合工具 | ||
| 衍生金融工具 | ||
| 其他 | 190,647,080.33 | 200,000,000.00 |
| 其中：海南恒兴聚源股权投资基金合伙企业（有限合伙） | 100,000,000.00 | 100,000,000.00 |
| 北京智度德普股权投资中心（有限合伙） | 90,647,080.33 | 100,000,000.00 |
| 合计 | 190,647,080.33 | 200,000,000.00 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 固定资产 | 4,351,579.63 | 5,601,484.94 |
| 固定资产清理 | ||
| 合计 | 4,351,579.63 | 5,601,484.94 |
| 项目 | 机器设备 | 电子设备 | 其他 | 合计 |
| 一. 账面原值 | ||||
| 1．期初余额 | 1,098,350.00 | 5,184,152.60 | 1,611,695.46 | 7,894,198.06 |
| 2．本期增加金额 | 137,802.00 | 23,109.04 | 160,911.04 | |
| 购置 | 137,802.00 | 23,109.04 | 160,911.04 | |
| …… | ||||
| 3．本期减少金额 | ||||
| …… | ||||
| 4．期末余额 | 1,236,152.00 | 5,184,152.60 | 1,634,804.50 | 8,055,109.10 |
| 二. 累计折旧 | ||||
| 1．期初余额 | 205,017.13 | 1,617,724.39 | 469,971.60 | 2,292,713.12 |
| 2．本期增加金额 | 231,877.57 | 832,982.25 | 345,956.53 | 1,410,816.35 |
| 本期计提 | 231,877.57 | 832,982.25 | 345,956.53 | 1,410,816.35 |
| …… | ||||
| 3．本期减少金额 | ||||
| …… | ||||
| 4．期末余额 | 436,894.70 | 2,450,706.64 | 815,928.13 | 3,703,529.47 |
| 三. 减值准备 | ||||
| 1．期初余额 | ||||
| 2．本期增加金额 | ||||
| …… | ||||
| 3．本期减少金额 | ||||
| …… | ||||
| 4．期末余额 | ||||
| 四. 账面价值 | ||||
| 1．期末账面价值 | 799,257.30 | 2,733,445.96 | 818,876.37 | 4,351,579.63 |
| 2．期初账面价值 | 893,332.87 | 3,566,428.21 | 1,141,723.86 | 5,601,484.94 |
期末无暂时闲置的固定资产。3．期末通过融资租赁租入的固定资产期末无通过融资租赁租入的固定资产。4．通过经营租赁租出的固定资产期末无经营租赁租出的固定资产。5．期末未办妥产权证书的固定资产期末无未办妥产权证书的固定资产。注释11．无形资产1．无形资产情况
| 项目 | 软件 | 合计 |
| 一. 账面原值 | ||
| 1．期初余额 | 158,000.00 | 158,000.00 |
| 2．本期增加金额 | ||
| …… | ||
| 3．本期减少金额 | ||
| …… | ||
| 4．期末余额 | 158,000.00 | 158,000.00 |
| 二. 累计摊销 | ||
| 1．期初余额 | 15,799.99 | 15,799.99 |
| 2．本期增加金额 | 31,599.96 | 31,599.96 |
| 本期计提 | 31,599.96 | 31,599.96 |
| …… | ||
| 3．本期减少金额 | ||
| …… | ||
| 4．期末余额 | 47,399.95 | 47,399.95 |
| 三. 减值准备 | ||
| 1．期初余额 | ||
| 2．本期增加金额 | ||
| …… | ||
| 3．本期减少金额 | ||
| …… | ||
| 4．期末余额 | ||
| 四. 账面价值 |
| 项目 | 软件 | 合计 |
| 1．期末账面价值 | 110,600.05 | 110,600.05 |
| 2．期初账面价值 | 142,200.01 | 142,200.01 |
| 被投资单位名称或形成商誉的事项 | 期初余额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末余额 | ||
| 企业合并形成 | …… | 处置 | …… | |||
| 深圳市道勤投资有限公司 | 16,708,571.55 | 16,708,571.55 | ||||
| 北京海汉养老咨询服务有限公司 | 454,458.56 | 454,458.56 | ||||
| 合计 | 17,163,030.11 | 17,163,030.11 | ||||
| 被投资单位名称或形成商誉的事项 | 期初余额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末余额 | ||
| 计提 | …… | 处置 | …… | |||
| 深圳市道勤投资有限公司 | 16,708,571.55 | 16,708,571.55 | ||||
| 北京海汉养老咨询服务有限公司 | 454,458.56 | 454,458.56 | ||||
| 合计 | 17,163,030.11 | 17,163,030.11 | ||||
| 项目 | 期初余额 | 本期增加额 | 本期摊销额 | 其他减少额 | 期末余额 |
| 北京石景山养老项目改建工程 | 68,889,678.38 | 3,688,278.06 | 4,862,421.04 | 60,338,979.28 | |
| 合计 | 68,889,678.38 | 3,688,278.06 | 4,862,421.04 | 60,338,979.28 |
注释14．递延所得税资产和递延所得税负债1．未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异明细
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 资产减值准备 | 7,331,794.83 | |
| 预计信用损失 | 14,374,947.64 | |
| 可以结转以后年度税前扣除的广告宣传费 | 517,954.14 | 610,981.14 |
| 可抵扣亏损 | 234,980,105.42 | 205,941,622.38 |
| 合计 | 249,873,007.20 | 213,884,398.35 |
| 年份 | 期末余额 | 期初余额 | 备注 |
| 2019 | 423,181.46 | ||
| 2020 | 4,767,845.89 | 4,825,119.37 | |
| 2021 | 36,888,493.53 | 51,298,170.83 | |
| 2022 | 60,970,287.85 | 62,914,231.36 | |
| 2023 | 80,132,634.17 | 86,480,919.36 | |
| 2024 | 52,220,843.98 | ||
| 合计 | 234,980,105.42 | 205,941,622.38 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 应付工程款 | 260,365,874.37 | 278,987,665.04 |
| 应付材料、设备款 | 3,048,696.25 | 2,768,401.32 |
| 其他 | 2,389,194.89 | 872,114.04 |
| 合计 | 265,803,765.51 | 282,628,180.40 |
注释16．预收款项1．预收款项情况
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 预收房款 | 5,822,205.43 | 15,316,298.76 |
| 预收养老服务款 | 22,045,640.70 | 26,476,740.18 |
| 合计 | 27,867,846.13 | 41,793,038.94 |
| 项目名称 | 期末余额 | 期初余额 | 预计竣工时间 | 预售比例(%) |
| 天津亿城堂庭 | 5,822,205.43 | 15,316,298.76 | ||
| 合计 | 5,822,205.43 | 15,316,298.76 |
| 项目 | 期初余额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末余额 |
| 短期薪酬 | 2,837,245.59 | 28,624,200.67 | 29,229,803.77 | 2,231,642.49 |
| 离职后福利-设定提存计划 | 73,719.18 | 3,497,625.29 | 3,557,287.87 | 14,056.60 |
| 辞退福利 | 1,332,532.40 | 1,119,798.40 | 212,734.00 | |
| 一年内到期的其他福利 | ||||
| 合计 | 2,910,964.77 | 33,454,358.36 | 33,906,890.04 | 2,458,433.09 |
| 项目 | 期初余额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末余额 |
| 工资、奖金、津贴和补贴 | 1,754,304.61 | 24,208,143.75 | 24,739,418.42 | 1,223,029.94 |
| 职工福利费 | 1,945.78 | 16,541.47 | 18,487.25 | |
| 社会保险费 | 102,285.60 | 2,175,627.28 | 2,260,597.11 | 17,315.77 |
| 其中：基本医疗保险费 | 95,287.56 | 1,967,031.84 | 2,051,034.87 | 11,284.53 |
| 补充医疗保险 | 30,146.00 | 30,146.00 | ||
| 工伤保险费 | 3,526.95 | 45,083.59 | 45,359.82 | 3,250.72 |
| 生育保险费 | 3,471.09 | 133,365.85 | 134,056.42 | 2,780.52 |
| 住房公积金 | 103,337.99 | 2,097,998.00 | 2,141,585.99 | 59,750.00 |
| 工会经费和职工教育经费 | 875,371.61 | 125,890.17 | 69,715.00 | 931,546.78 |
| 短期累积带薪缺勤 | ||||
| 短期利润（奖金）分享计划 | ||||
| 以现金结算的股份支付 | ||||
| 其他短期薪酬 | ||||
| 合计 | 2,837,245.59 | 28,624,200.67 | 29,229,803.77 | 2,231,642.49 |
| 项目 | 期初余额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末余额 |
| 基本养老保险 | 73,077.94 | 3,371,011.87 | 3,430,424.23 | 13,665.58 |
| 失业保险费 | 641.24 | 126,613.42 | 126,863.64 | 391.02 |
| 合计 | 73,719.18 | 3,497,625.29 | 3,557,287.87 | 14,056.60 |
| 税费项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 增值税 | 762,605.24 | 1,947,611.45 |
| 企业所得税 | 4,629,570.19 | |
| 个人所得税 | 284,117.08 | 287,565.12 |
| 城市维护建设税 | 111,538.82 | 145,855.66 |
| 印花税 | 352,049.17 | |
| 教育费附加 | 52,004.22 | 60,943.25 |
| 地方教育费附加 | 27,667.89 | 40,630.29 |
| 其他 | 393.33 | 18,130.57 |
| 合计 | 1,590,375.75 | 7,130,306.53 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 应付利息 | 28,804,860.01 | 40,483,259.43 |
| 应付股利 | ||
| 其他应付款 | 58,033,159.73 | 61,293,531.01 |
| 合计 | 86,838,019.74 | 101,776,790.44 |
（一）应付利息
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 分期付息到期还本的长期借款利息 | 28,804,860.01 | 40,483,259.43 |
| 企业债券利息 | ||
| 短期借款应付利息 | ||
| 划分为金融负债的优先股\永续债利息 | ||
| 其中：工具1 | ||
| 非金融机构借款应付利息 | ||
| 合计 | 28,804,860.01 | 40,483,259.43 |
| 借款单位 | 逾期金额 | 逾期原因 |
| 百年人寿保险股份有限公司 | 28,804,860.01 | 2020年3月已支付全部利息 |
| 合计 | 28,804,860.01 |
| 款项性质 | 期末余额 | 期初余额 |
| 代收业主款项 | 1,777,935.39 | 2,196,590.23 |
| 押金及保证金 | 10,725,312.50 | 18,207,943.50 |
| 养老服务押金及意向金 | 38,283,768.06 | 36,273,000.00 |
| 往来款 | 6,950,781.19 | 4,344,251.87 |
| 其他 | 295,362.59 | 271,745.41 |
| 合计 | 58,033,159.73 | 61,293,531.01 |
| 单位名称 | 期末余额 | 未偿还或结转的原因 |
| 北京星彩房地产经纪有限公司 | 9,435,395.97 | 履约保证金 |
| 合计 | 9,435,395.97 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 一年内到期的长期借款 | 198,020,122.22 | 135,194,687.02 |
| 一年内到期的应付债券 | ||
| 一年内到期的长期应付款 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| …… | ||
| 合计 | 198,020,122.22 | 135,194,687.02 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 预提土地增值税 | 22,765,941.85 | 682,769.41 |
| 合计 | 22,765,941.85 | 682,769.41 |
| 借款类别 | 期末余额 | 期初余额 |
| 质押借款 | 229,953,291.89 | 266,743,856.53 |
| 抵押借款 | 1,051,818,080.00 | 1,107,538,080.00 |
| 保证借款 | ||
| 信用借款 | ||
| 未到期应付利息 | 2,666,997.44 | 892,480.49 |
| …… | ||
| 减：一年内到期的长期借款 | 198,020,122.22 | 135,194,687.02 |
| 合计 | 1,086,418,247.11 | 1,239,979,730.00 |
注释23．长期应付款
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 长期应付款 | 5,568,497.19 | 3,712,331.43 |
| 专项应付款 | ||
| 合计 | 5,568,497.19 | 3,712,331.43 |
| 款项性质 | 期末余额 | 期初余额 |
| 应付租赁款 | 5,568,497.19 | 3,712,331.43 |
| 减：一年内到期的长期应付款 | ||
| 合计 | 5,568,497.19 | 3,712,331.43 |
| 项目 | 期初余额 | 本期变动增（+）减（－） | 期末余额 | ||||
| 发行新股 | 送股 | 公积金转股 | 其他 | 小计 | |||
| 股份总数 | 1,430,234,425 | 1,430,234,425 | |||||
| 项 目 | 期初余额 | 本期变动增（+）减（－） | 期末余额 | ||||
| 发行新股 | 送股 | 公积金转股 | 其他 | 小计 | |||
| 1．有限售条件股份 | |||||||
| (1)国家持股 | |||||||
| (2)国有法人持股 | |||||||
| (3)其他内资持股 | |||||||
| 其中： | |||||||
| 境内法人持股 | |||||||
| 境内自然人持股 | |||||||
| (4). 外资持股 | |||||||
| 其中： | |||||||
| 项 目 | 期初余额 | 本期变动增（+）减（－） | 期末余额 | ||||
| 发行新股 | 送股 | 公积金转股 | 其他 | 小计 | |||
| 境外法人持股 | |||||||
| 境外自然人持股 | |||||||
| 有限售条件股份合计 | |||||||
| 2．无限售条件流通股份 | |||||||
| (1). 人民币普通股 | 1,430,234,425 | 1,430,234,425 | |||||
| (2)境内上市的外资股 | |||||||
| (3)境外上市的外资股 | |||||||
| (4)其他 | |||||||
| 无限售条件流通股份合计 | 1,430,234,425 | 1,430,234,425 | |||||
| 合计 | 1,430,234,425 | 1,430,234,425 | |||||
| 项目 | 期初余额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末余额 |
| 资本溢价（股本溢价） | 201,564,365.22 | 201,564,365.22 | ||
| （1）投资者投入的资本 | 225,094,223.21 | 225,094,223.21 | ||
| （2）收购子公司少数股权冲减资本公积 | -23,539,943.13 | -23,539,943.13 | ||
| （3）零碎股股息 | 10,085.14 | 10,085.14 | ||
| 其他资本公积 | 136,613.28 | 87,834.75 | 48,778.53 | |
| …… | ||||
| 合计 | 201,700,978.50 | 87,834.75 | 201,613,143.75 |
注释26．其他综合收益
| 项目 | 2018年12月31日 | 2019年1月1日 | 本期发生额 | 2019年12月31日 | ||||||||
| 本期所得税前发生额 | 减：前期计入其他综合收益当期转入损益 | 减：前期计入其他综合收益当期转入留存收益 | 减：套期储备转入相关资产或负债 | 减：所得税费用 | 税后归属于母公司 | 税后归属于少数股东 | 减：结转重新计量设定受益计划变动额 | 减：前期计入其他综合收益当期转入留存收益 | ||||
| 一、不能重分类进损益的其他综合收益 | ||||||||||||
| 1.重新计量设定受益计划变动额 | ||||||||||||
| 2.权益法下不能转损益的其他综合收益 | ||||||||||||
| 3.其他权益工具投资公允价值变动 | ||||||||||||
| 4.企业自身信用风险公允价值变动 | ||||||||||||
| 5.…… | ||||||||||||
| 二、将重分类进损益的其他综合收益 | 44,244,310.68 | 44,244,310.68 | 11,704,801.50 | 29,890,991.12 | -18,186,189.62 | 26,058,121.06 | ||||||
| 1.权益法下可转损益的其他综合收益 | 8,225,533.38 | 8,225,533.38 | 11,729,040.79 | -6,181,897.99 | 17,910,938.78 | 26,136,472.16 | ||||||
| 2.可供出售金融资产公允价值变动损益 | — | |||||||||||
| 3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益 | — | |||||||||||
| 4.其他债权投资公允价值变动 | ||||||||||||
| 5.金融资产重分类计入其他综合收益的金额 | ||||||||||||
| 6.其他债权投资信用减值准备 | ||||||||||||
| 7.现金流量套期储备 | ||||||||||||
| 8.外币报表折算差额 | 36,018,777.30 | 36,018,777.30 | -24,239.29 | 36,072,889.11 | -36,097,128.40 | -78,351.10 | ||||||
| 9.一揽子处置子公司在丧失控制权之前产生的处置收益 | ||||||||||||
| 10.其他资产转换为公允价值模式计量的投资性房地产 | ||||||||||||
| 11.…… | ||||||||||||
| 其他综合收益合计 | 44,244,310.68 | 44,244,310.68 | 11,704,801.50 | 29,890,991.12 | -18,186,189.62 | 26,058,121.06 |
注释27．盈余公积
| 项目 | 期初余额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末余额 |
| 法定盈余公积 | 341,631,936.14 | 21,513,184.50 | 363,145,120.64 | |
| 任意盈余公积 | ||||
| 储备基金 | ||||
| 企业发展基金 | ||||
| 利润归还投资 | ||||
| 其他 | ||||
| 合计 | 341,631,936.14 | 21,513,184.50 | 363,145,120.64 |
| 项目 | 金额 | 提取或分配比例(%) |
| 调整前上期末未分配利润 | 2,334,677,498.28 | — |
| 调整期初未分配利润合计数（调增+，调减-） | — | |
| 调整后期初未分配利润 | 2,334,677,498.28 | — |
| 加：本期归属于母公司所有者的净利润 | 29,991,986.84 | — |
| 减：提取法定盈余公积 | 21,513,184.50 | 10 |
| 提取任意盈余公积 | ||
| 提取储备基金 | ||
| 提取企业发展基金 | ||
| 利润归还投资 | ||
| 提取职工奖福基金 | ||
| 提取一般风险准备 | ||
| 应付普通股股利 | ||
| 转为股本的普通股股利 | ||
| 优先股股利 | ||
| 对股东的其他分配 | ||
| 利润归还投资 | ||
| 其他利润分配 | ||
| 加：盈余公积弥补亏损 | ||
| 设定受益计划变动额结转留存收益 | ||
| 其他综合收益结转留存收益 | ||
| 所有者权益其他内部结转 | ||
| …… | ||
| 期末未分配利润 | 2,343,156,300.62 |
1．未分配利润的其他说明依据2020年4月28日召开的公司第八届董事会第十六会议通过的2019年度利润分配预案：公司按照2019年度母公司实现的净利润，提取10%的法定盈余公积21,513,184.50元。上述利润分配预案尚待公司股东大会审议通过。
注释29．营业收入和营业成本1．营业收入、营业成本
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 | ||
| 收入 | 成本 | 收入 | 成本 | |
| 主营业务 | 213,484,095.75 | 167,768,592.16 | 269,896,996.40 | 200,754,211.09 |
| 其他业务 | 5,660.37 | |||
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 天津堂庭项目 | 171,106,117.21 | 233,673,229.65 |
| 合计 | 171,106,117.21 | 233,673,229.65 |
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 城市维护建设税 | 626,349.54 | 833,355.50 |
| 教育费附加 | 268,404.50 | 357,152.36 |
| 地方教育费附加 | 178,936.33 | 238,101.59 |
| 房产税 | 73,455.36 | 73,932.08 |
| 土地使用税 | 106,269.43 | 125,416.70 |
| 印花税 | 441,297.67 | 1,032,406.90 |
| 土地增值税 | 22,083,172.44 | 4,802,160.49 |
| 其他 | 157,286.94 | |
| 合计 | 23,777,885.27 | 7,619,812.56 |
注释31．销售费用
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 人工费用 | 775,786.66 | 2,484,874.18 |
| 折旧及摊销 | 2,612.80 | 12,972.28 |
| 营销推广费用 | 174,468.08 | 861,930.53 |
| 行政费用 | 54,105.00 | 1,429,890.83 |
| 空置房物业费用 | 2,496,166.94 | 1,795,061.12 |
| 合计 | 3,503,139.48 | 6,584,728.94 |
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 人工费用 | 22,471,822.76 | 36,680,076.72 |
| 折旧及摊销 | 4,934,728.01 | 5,190,591.12 |
| 技术服务费 | 384,366.34 | 411,006.33 |
| 业务招待费 | 70,084.00 | 189,306.15 |
| 差旅费 | 472,929.59 | 1,080,515.26 |
| 中介机构费用 | 1,488,411.17 | 4,343,836.27 |
| 咨询顾问费 | 720,052.86 | 1,027,869.07 |
| 租赁费 | 5,077,992.06 | 6,032,858.77 |
| 行政办公费 | 4,675,881.53 | 10,643,603.65 |
| 其他 | 761,705.36 | 694,965.95 |
| 合计 | 41,057,973.68 | 66,294,629.29 |
注释33．财务费用
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 利息支出 | 98,615,438.67 | 174,584,978.56 |
| 减：利息收入 | 69,940,811.94 | 126,538,451.99 |
| 汇兑损益 | -24,860.00 | -82.70 |
| 银行手续费 | 160,676.19 | 164,348.57 |
| 其他 | ||
| 合计 | 28,810,442.92 | 48,210,792.44 |
| 产生其他收益的来源 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 政府补助 | 43,602.48 | 22,735.65 |
| 个税手续费返还 | 11,438.09 | 26,071.44 |
| 合计 | 55,040.57 | 48,807.09 |
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 | 与资产相关/ 与收益相关 |
| 稳岗补贴 | 43,311.55 | 6,157.65 | 与收益相关 |
| 消防补贴 | 16,578.00 | ||
| 增值税加计抵减 | 290.93 | 与收益相关 | |
| 合计 | 43,602.48 | 22,735.65 |
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 权益法核算的长期股权投资收益 | 31,855,401.58 | -20,316,270.04 |
| 成本法核算的长期股权投资收益 | ||
| 处置长期股权投资产生的投资收益 | 29,891,686.64 | 473,275,631.52 |
| 以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产在持有期间的投资收益 | —— |
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 处置以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产取得的投资收益 | —— | |
| 持有至到期投资在持有期间的投资收益 | —— | |
| 处置持有至到期投资取得的投资收益 | —— | |
| 可供出售金融资产在持有期间的投资收益 | —— | 3,000,117.31 |
| 处置可供出售金融资产取得的投资收益 | —— | |
| 交易性金融资产持有期间的投资收益 | 437,203.86 | —— |
| 处置交易性金融资产取得的投资收益 | —— | |
| 债权投资持有期间的投资收益 | —— | |
| 处置债权投资取得的投资收益 | —— | |
| 其他债权投资持有期间的投资收益 | —— | |
| 处置其他债权投资取得的投资收益 | —— | |
| 其他权益工具投资持有期间的股利收入 | —— | |
| 本期终止确认的其他权益工具股利收入 | —— | |
| 以摊余成本计量的金融资产终止确认收益 | —— | |
| 取得控制权时股权按公允价值重新计量产生的利得 | ||
| 丧失控制权后剩余股权按公允价值重新计量产生的利得 | ||
| 现金流量套期的无效部分的已实现收益（损失） | ||
| 其他 | 1,997.44 | |
| 合计 | 62,184,292.08 | 455,961,476.23 |
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 坏账损失 | -7,043,152.81 | |
| 债权投资信用减值损失 | ||
| 其他债权投资减值损失 | ||
| 财务担保合同减值 | ||
| …… | ||
| 其他 | ||
| 合计 | -7,043,152.81 |
注释37．资产减值损失
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 坏账损失 | —— | -66,534,987.96 |
| 存货跌价损失 | ||
| 可供出售金融资产减值损失 | —— | |
| 持有至到期投资减值损失 | —— | |
| 长期股权投资减值损失 | ||
| 投资性房地产减值损失 | ||
| 固定资产减值损失 | ||
| 工程物资减值损失 | ||
| 在建工程减值损失 | ||
| 生产性生物资产减值损失 | ||
| 油气资产减值损失 | ||
| 无形资产减值损失 | ||
| 商誉减值损失 | ||
| 持有待售资产减值损失 | ||
| 其他 | ||
| 合计 | -66,534,987.96 |
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 | 计入当期非经常性损益的金额 |
| 债务重组利得 | —— | ||
| 接受捐赠 | |||
| 与日常活动无关的政府补助 | |||
| 盘盈利得 | |||
| 违约赔偿收入 | 18,431,521.73 | ||
| 久悬未决收入 | 4,448,689.46 | 4,448,689.46 | |
| 其他 | 27,087,360.25 | 27,087,360.25 | |
| 合计 | 31,536,049.71 | 18,431,521.73 | 31,536,049.71 |
注释39．营业外支出
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 | 计入本期非经常性损益的金额 |
| 债务重组损失 | —— | ||
| 对外捐赠 | |||
| 久悬未决支出 | |||
| 非常损失 | |||
| 盘亏损失 | |||
| 非流动资产毁损报废损失 | 4,862,421.04 | 1,106,755.70 | 4,862,421.04 |
| 税收滞纳金 | 15,285.63 | ||
| 违约赔偿支出 | 251,640.76 | 689,269.06 | 251,640.76 |
| 其他 | 20,000.00 | 111,929.53 | 20,000.00 |
| 合计 | 5,134,061.80 | 1,923,239.92 | 5,134,061.80 |
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 当期所得税费用 | 172,243.31 | 298,604.72 |
| 递延所得税费用 | ||
| 合计 | 172,243.31 | 298,604.72 |
| 项目 | 本期发生额 |
| 利润总额 | 30,164,229.99 |
| 按法定/适用税率计算的所得税费用 | 7,541,057.50 |
| 子公司适用不同税率的影响 | 608.09 |
| 调整以前期间所得税的影响 | 172,243.31 |
| 非应税收入的影响 | -14,600,114.94 |
| 不可抵扣的成本、费用和损失影响 | 24,975.43 |
| 使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响 | -7,758,512.39 |
| 本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏损的影响 | 14,791,986.31 |
| 所得税费用 | 172,243.31 |
3．所得税费用其他说明所得税费用本期发生额较上期减少126,361.41元，降低了42.32%，主要为本期母公司应纳税所得额弥补以前年度亏损所致。注释41．现金流量表附注1．收到其他与经营活动有关的现金
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 利息收入 | 65,490,690.73 | 120,137,285.32 |
| 收到的关联方往来款 | 1,604,927,464.15 | |
| 司法冻结的银行存款解冻 | 6,000,000.00 | |
| 处置子公司收回的债权 | 296,702,893.23 | |
| 其他往来款 | 1,676,452.08 | 2,914,291.19 |
| 代收款项 | 6,805,995.40 | 2,048,336.60 |
| 押金及保证金 | 24,875,635.28 | |
| 养老服务押金及意向金 | 13,350,000.00 | 6,115,333.30 |
| 退出大连山东路项目21/22号宗地保证金及溢价款、23号宗地首期款 | 7,000,000.00 | 145,700,000.00 |
| 延迟付款违约金 | 15,480,000.00 | |
| 其他 | 45,130.90 | 49,790.51 |
| 合计 | 1,699,295,733.26 | 620,023,565.43 |
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 支付的关联方往来款 | 1,604,927,464.15 | |
| 费用支出 | 13,470,199.13 | 26,566,544.42 |
| 押金及保证金 | 11,908,715.96 | 135,000.00 |
| 往来款 | 1,097,500.00 | 3,252,490.82 |
| 代付款项 | 7,093,596.99 | |
| 违约金、赔偿款等 | 40,800.50 | 778,069.06 |
| 其他 | 11,667.98 | 35,767.80 |
| 合计 | 1,638,549,944.71 | 30,767,872.10 |
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 用于质押的定期存款 | 912,379,000.00 | |
| 合计 | 912,379,000.00 |
注释42．现金流量表补充资料1．现金流量表补充资料
| 项目 | 本期金额 | 上期金额 |
| 1．将净利润调节为经营活动现金流量 | ||
| 净利润 | 29,991,986.68 | 346,123,454.90 |
| 加：信用减值损失 | 7,043,152.81 | |
| 资产减值准备 | 66,534,987.96 | |
| 固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧 | 1,410,816.35 | 1,440,413.20 |
| 无形资产摊销 | 31,599.96 | 20,832.63 |
| 长期待摊费用摊销 | 3,688,278.06 | 3,835,471.34 |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失 （收益以“－”号填列） | 4,862,421.04 | 1,106,755.70 |
| 固定资产报废损失（收益以“－”号填列） | ||
| 公允价值变动损失（收益以“－”号填列） | ||
| 财务费用（收益以“－”号填列） | 98,615,438.67 | 174,584,895.59 |
| 投资损失（收益以“－”号填列） | -62,184,292.08 | -455,961,476.23 |
| 递延所得税资产减少（增加以“－”号填列） | ||
| 递延所得税负债增加（减少以“－”号填列） | ||
| 存货的减少（增加以“－”号填列） | 134,259,715.52 | 119,647,728.60 |
| 经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列） | -12,176,367.86 | 67,772,052.58 |
| 经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列） | -13,596,231.23 | 355,899,691.96 |
| 其他 | -26,545,058.19 | |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 165,401,459.73 | 681,004,808.23 |
| 2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动 | ||
| 债务转为资本 | ||
| 一年内到期的可转换公司债券 | ||
| 融资租入固定资产 | ||
| 3．现金及现金等价物净变动情况 | ||
| 现金的期末余额 | 786,518,763.96 | 2,709,569,986.24 |
| 减：现金的期初余额 | 2,709,569,986.24 | 2,873,393,446.01 |
| 加：现金等价物的期末余额 | ||
| 减：现金等价物的期初余额 | ||
| 现金及现金等价物净增加额 | -1,923,051,222.28 | -163,823,459.77 |
2．本期收到的处置子公司的现金净额
| 项目 | 本期金额 |
| 本期处置子公司于本期收到的现金或现金等价物 | |
| 其中：海南恒兴创展股权投资基金有限公司 | |
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue LP LLC | |
| 减：丧失控制权日子公司持有的现金及现金等价物 | 78,802.94 |
| 其中：海南恒兴创展股权投资基金有限公司 | 30,856.62 |
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue LP LLC | 47,946.32 |
| 加：以前期间处置子公司于本期收到的现金或现金等价物 | |
| 其中： | |
| 处置子公司收到的现金净额 | -78,802.94 |
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 一、现金 | 786,518,763.96 | 2,709,569,986.24 |
| 其中：库存现金 | ||
| 可随时用于支付的银行存款 | 786,518,763.96 | 2,709,569,986.24 |
| 可随时用于支付的其他货币资金 | ||
| 二、现金等价物 | ||
| 其中：三个月内到期的债券投资 | ||
| 三、期末现金及现金等价物余额 | 786,518,763.96 | 2,709,569,986.24 |
| 其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金及现金等价物 |
| 项目 | 余额 | 受限原因 |
| 货币资金 | 912,379,000.00 | 定期存款用于关联方借款质押 |
| 其他应收款 | 63,000,000.00 | 大连山东路项目23#地块部分应收交易款用于长期借款质押 |
| 存货 | 1,062,739,906.92 | 开发产品用于长期借款抵押 |
| 长期股权投资 | 838,546,958.61 | 华安保险股权用于长期借款质押 |
| 合计 | 2,876,665,865.53 |
| 项目 | 期末外币余额 | 折算汇率 | 期末折算人民币余额 |
| 货币资金 |
| 项目 | 期末外币余额 | 折算汇率 | 期末折算人民币余额 |
| 其中：美元 | 4,807.70 | 6.9762 | 33,539.44 |
| …… | |||
| 其他应付款 | |||
| 其中：美元 | 220,000.00 | 6.9762 | 1,534,764.00 |
| …… |
| 子公司名称 | 主要经营地 | 注册地 | 记账本位币 |
| 亿城投资集团香港有限公司 | 香港 | 香港 | 美元 |
| 政府补助种类 | 本期发生额 | 计入当期损益的金额 | 备注 |
| 计入递延收益的政府补助 | |||
| 计入其他收益的政府补助 | 43,602.48 | 43,602.48 | 详见附注六注释34 |
| 计入营业外收入的政府补助 |
| 冲减相关资产账面价值的政府补助 | |||
| 冲减成本费用的政府补助 | |||
| 减：退回的政府补助 |
| 合计 | 43,602.48 | 43,602.48 |
| 子公司名称 | 股权处置 价款 | 股权处置比例（%） | 股权处置方式 | 丧失控制权的时点 | 丧失控制权时点的确定依据 | 处置价款与处置投资对应的合并财务报表层面享有该子公司净资产份额的差额 |
| 海南恒兴创展股权投资基金有限公司 | 720,512,227.28 | 100 | 置换 | 2019年1月 | 股权交割日 | |
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue LP LLC | 57.90 | |||||
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue GP, LLC | 57.90 |
| 子公司名称 | 丧失控制权之日剩余股权的比例(%) | 丧失控制权之日剩余股权的账面价值 | 丧失控制权之日剩余股权的公允价值 | 按照公允价值重新计量剩余股权产生的利得或损失 | 丧失控制权之日剩余股权公允价值的确定方法及主要假设 | 与原子公司股权投资相关的其他综合收益转入投资损益的金额 |
| 海南恒兴创展股权投资基金有限公司 | 29,890,991.12 | |||||
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue LP LLC | ||||||
| HNA Holdings 438-444 Eleventh Avenue GP, LLC |
| 子公司名称 | 主要经营地 | 注册地 | 业务 性质 | 持股比例(%) | 取得方式 | |
| 直接 | 间接 | |||||
| 亿城投资基金管理（北京）有限公司 | 北京 | 北京 | 投资 | 100 | 投资设立 | |
| 子公司名称 | 主要经营地 | 注册地 | 业务 性质 | 持股比例(%) | 取得方式 | |
| 中嘉合创投资有限公司 | 北京 | 北京 | 投资 | 100 | 投资设立 | |
| 大连飞越文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 大连 | 大连 | 投资 | 100 | 投资设立 | |
| 大连众城文化文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 大连 | 大连 | 投资 | 99.989 | 投资设立 | |
| 北京养正投资有限公司 | 北京 | 北京 | 投资 | 100 | 投资设立 | |
| 北京海航嘉盛养老服务有限公司 | 北京 | 北京 | 服务 | 100 | 投资设立 | |
| 天津海航东方养生堂养老服务有限公司 | 天津 | 天津 | 服务 | 100 | 投资设立 | |
| 天津亿城山水房地产开发有限公司 | 天津 | 天津 | 房地产 | 100 | 投资设立 | |
| 天津堂庭商业管理有限公司 | 天津 | 天津 | 商业管理 | 100 | 投资设立 | |
| 亿城投资集团香港有限公司 | 香港 | 香港 | 投资 | 100 | 投资设立 | |
| 上海亿淳股权投资基金管理有限公司 | 上海 | 上海 | 投资 | 51 | 投资设立 | |
| 合营企业或联营企业名称 | 主要经营地 | 注册地 | 业务 性质 | 持股比例(%) | 会计处理方法 | |
| 直接 | 间接 | |||||
| 深圳市倍特力电池有限公司 | 深圳 | 深圳 | 制造 | 23.4143 | 权益法 | |
| 华安财产保险股份有限公司 | 深圳 | 深圳 | 保险 | 7.143 | 权益法 | |
| 恒泰海航（北京）投资管理有限公司 | 北京 | 北京 | 投资管理 | 49 | 权益法 | |
| 海南海投一号投资合伙企业（有限合伙） | 海口 | 海口 | 投资管理 | 77.70 | 权益法 | |
| 北京知友健康服务发展中心 | 北京 | 北京 | 咨询服务 | 50 | 权益法 | |
| 养庭（上海）企业管理咨询有限公司 | 上海 | 上海 | 管理咨询 | 51 | 权益法 | |
| 天津格致创业科技有限公司 | 北京 | 天津 | 房屋租赁 | 49.2138 | 权益法 | |
庭（上海）投资有限公司（以下简称“欧葆庭”）出资设立了养庭（上海）企业管理咨询有限公司（以下简称“养庭公司”），注册资本1,000万元，截至2019年12月31日，实际出资200万元，其中，北京养正出资102万元，占实际出资的51%，欧葆庭出资98万元，占实际出资的49%。
根据北京养正与欧葆庭签订的《合资经营合同》以及养庭公司的章程，董事会是养庭公司的最高权力机构，涉及公司年度经营战略和计划、预算和财务报告、就养老院机构管理服务订立的管理合同、融资等事项的决议，只有经亲自出席、通过电话或代理人出席正式组成并召开的董事会会议的全体董事投票一致赞成方可通过。故本公司不控制养庭公司，将养庭公司做为合营企业，采用权益法核算。
②本公司和恒泰先锋投资有限公司共同出资成立恒泰海航（北京）投资管理有限公司，注册资本200万元，恒泰先锋投资有限公司出资102万元，持有51%股权，本公司出资98万元，持有49%股权，截止2019年12月31日，双方尚未实际缴付出资。
2．重要联营企业的主要财务信息
| 项目 | 期末余额/本期发生额 | |||
| 华安财产保险股份有限公司 | 深圳市倍特力电池有限公司 | 海南海投一号投资合伙企业（有限合伙） | 天津格致创业科技有限公司 | |
| 流动资产 | 4,246,634,806.31 | 158,506,962.30 | 127,087,285.06 | 72,191,930.78 |
| 非流动资产 | 14,189,712,427.37 | 57,117,254.89 | 1,786,839,251.92 | 1,000,000,000.00 |
| 资产合计 | 18,436,347,233.68 | 215,624,217.19 | 1,913,926,536.98 | 1,072,191,930.78 |
| 流动负债 | 12,861,932,978.06 | 82,845,216.69 | 451,176,599.14 | 22,914,797.68 |
| 非流动负债 | 557,913,925.85 | |||
| 负债合计 | 13,419,846,903.91 | 82,845,216.69 | 451,176,599.14 | 22,914,797.68 |
| 少数股东权益 | 117,791,312.74 | 466,505,852.30 | ||
| 归属于母公司股东权益 | 4,898,709,017.03 | 132,779,000.50 | 996,244,085.54 | 1,049,277,133.10 |
| 按持股比例计算的净资产份额 | 349,914,785.09 | 31,089,273.51 | 774,081,654.46 | 516,389,674.37 |
| 调整事项 | ||||
| —商誉 | 488,632,173.52 | 33,836,968.56 | 483,610,325.63 | |
| —内部交易未实现利润 | ||||
| —其他 | ||||
| 对联营企业权益投资的账面价值 | 838,546,958.61 | 64,926,242.07 | 774,081,654.47 | 1,000,000,000.00 |
| 存在公开报价的权益投资的公允价值 | ||||
| 营业收入 | 13,604,906,710.64 | 247,741,023.30 | 36,044,513.36 | |
| 净利润 | 152,231,197.43 | 7,291,469.14 | 23,851,343.10 | -722,866.90 |
| 终止经营的净利润 | ||||
| 项目 | 期末余额/本期发生额 | |||
| 华安财产保险股份有限公司 | 深圳市倍特力电池有限公司 | 海南海投一号投资合伙企业（有限合伙） | 天津格致创业科技有限公司 | |
| 其他综合收益 | 45,319,408.87 | 10,929,054.58 | ||
| 综合收益总额 | 197,550,606.30 | 7,291,469.14 | 34,780,397.68 | -722,866.90 |
| 企业本期收到的来自联营企业的股利 | 18,000,000.00 | |||
| 项目 | 期初余额/上期发生额 | |||
| 华安财产保险股份有限公司 | 深圳市倍特力电池有限公司 | 438-444 Eleventh Avenue HNA JV, L.P | ||
| 流动资产 | 5,341,609,766.51 | 216,791,128.96 | 389,109.12 | |
| 非流动资产 | 11,089,906,341.89 | 59,306,181.46 | 1,168,532,796.99 | |
| 资产合计 | 16,431,516,108.40 | 276,097,310.42 | 1,168,921,906.11 | |
| 流动负债 | 11,011,268,656.37 | 150,609,779.06 | 2,828,887.50 | |
| 非流动负债 | 433,996,168.64 | |||
| 负债合计 | 11,445,264,825.01 | 150,609,779.06 | 2,828,887.50 | |
| 少数股东权益 | 31,863,210.68 | |||
| 归属于母公司股东权益 | 4,954,388,072.71 | 125,487,531.36 | 1,166,093,018.61 | |
| 按持股比例计算的净资产份额 | 353,891,940.03 | 29,382,027.05 | 1,163,650,510.38 | |
| 调整事项 | ||||
| —商誉 | 488,632,173.52 | 33,836,968.56 | ||
| —内部交易未实现利润 | ||||
| —其他 | ||||
| 对联营企业权益投资的账面价值 | 842,524,113.55 | 63,218,995.61 | 1,163,650,510.38 | |
| 存在公开报价的权益投资的公允价值 | ||||
| 营业收入 | 12,410,174,756.13 | 289,482,594.35 | ||
| 净利润 | -233,478,385.09 | 4,099,560.87 | -5,453,808.45 | |
| 终止经营的净利润 | ||||
| 其他综合收益 | 21,825,964.55 | 56,374,424.71 | ||
| 综合收益总额 | -211,648,220.62 | 4,099,560.87 | 50,920,616.26 | |
| 企业本期收到的来自联营企业的股利 | 7,500,000.00 | 468,286.00 | ||
| 项目 | 期末余额/本期发生额 | 期初余额/上期发生额 |
| 合营企业投资账面价值合计 | 1,058,401.01 | 1,054,453.65 |
| 项目 | 期末余额/本期发生额 | 期初余额/上期发生额 |
| 下列各项按持股比例计算的合计数 | — | — |
| 净利润 | 3,947.36 | -15,546.35 |
| 其他综合收益 | ||
| 综合收益总额 | 3,947.36 | -15,546.35 |
| 联营企业投资账面价值合计 | 481,320.01 | 1,056,985.30 |
| 下列各项按持股比例计算的合计数 | — | — |
| 净利润 | 213,385.22 | 876,722.78 |
| 其他综合收益 | ||
| 综合收益总额 | 213,385.22 | 876,722.78 |
状况、从第三方获取担保的可能性、信用记录及其它因素诸如目前市场状况等评估客户的信用资质并设置相应信用期。本公司对应收票据、应收账款余额及收回情况进行持续监控，对于信用记录不良的客户，本公司会采用书面催款、缩短信用期或取消信用期等方式，以确保本公司不致面临重大信用损失。此外，本公司于每个资产负债表日审核金融资产的回收情况，以确保相关金融资产计提了充分的预期信用损失准备。本公司其他金融资产包括货币资金、其他应收款等，这些金融资产的信用风险源自于交易对手违约，最大信用风险敞口为资产负债表中每项金融资产的账面金额。除附注十一、（五）、
5、（1）所载本公司作出的财务担保外，本公司没有提供任何其他可能令本公司承受信用风险的担保。
本公司持有的货币资金主要存放于国有控股银行和其他大中型商业银行等金融机构，管理层认为这些商业银行具备较高信誉和资产状况，不存在重大的信用风险，不会产生因对方单位违约而导致的任何重大损失。本公司的政策是根据各知名金融机构的市场信誉、经营规模及财务背景来控制存放当中的存款金额，以限制对任何单个金融机构的信用风险金额。作为本公司信用风险资产管理的一部分，本公司利用账龄来评估应收账款和其他应收款的减值损失。本公司的应收账款和其他应收款涉及大量客户，账龄信息可以反映这些客户对于应收账款和其他应收款的偿付能力和坏账风险。本公司根据历史数据计算不同账龄期间的历史实际坏账率，并考虑了当前及未来经济状况的预测，如国家GDP增速、基建投资总额、国家货币政策等前瞻性信息进行调整得出预期损失率。
截止2019年12月31日，相关资产的账面余额与预期信用减值损失情况如下：
| 账龄 | 账面余额 | 减值准备 |
| 应收账款 | 27,626,055.32 | 827,951.73 |
| 其他应收款 | 74,654,627.53 | 13,546,995.91 |
| 合计 | 102,280,682.85 | 14,374,947.64 |
集中风险。截止2019年12月31日，本公司的前五大客户的应收账款占本公司应收账款总额8.89% (2018年：22%) 。
（二） 流动性风险
流动性风险是指本公司在履行以交付现金或其他金融资产的方式结算的义务时发生资金短缺的风险。本公司下属成员企业各自负责其现金流量预测。公司下属财务部门基于各成员企业的现金流量预测结果，在公司层面持续监控公司短期和长期的资金需求，以确保维持充裕的现金储备；同时持续监控是否符合借款协议的规定，从主要金融机构获得提供足够备用资金的承诺，以满足短期和长期的资金需求。截止2019年12月31日，本公司金融负债和表外担保项目以未折现的合同现金流量按合同剩余期限列示如下：
| 项目 | 期末余额 | |||||
| 即时偿还 | 1年以内 | 1-2年 | 2-5年 | 5年以上 | 合计 | |
| 非衍生金融负债 | ||||||
| 应付账款 | 265,803,765.51 | 265,803,765.51 | ||||
| 其他应付款 | 86,838,019.74 | 86,838,019.74 | ||||
| 一年内到期的非流动负债 | 198,020,122.22 | 198,020,122.22 | ||||
| 长期借款 | 33,178,750.00 | 1,053,239,497.11 | 1,086,418,247.11 | |||
| 长期应付款 | 5,568,497.19 | 5,568,497.19 | ||||
| 非衍生金融负债小计 | 352,641,785.25 | 198,020,122.22 | 33,178,750.00 | 1,053,239,497.11 | 5,568,497.19 | 1,642,648,651.77 |
| 财务担保 | ||||||
| 合计 | 352,641,785.25 | 198,020,122.22 | 33,178,750.00 | 1,053,239,497.11 | 5,568,497.19 | 1,642,648,651.77 |
| 项目 | 期末余额 | |||
| 美元项目 | 合计 | |||
| 外币金融资产： | ||||
| 货币资金 | 33,539.44 | 33,539.44 | ||
| …… | ||||
| 小计 | 33,539.44 | 33,539.44 | ||
| 外币金融负债： | ||||
| 其他应付款 | 1,534,764.00 | 1,534,764.00 | ||
| …… | ||||
| 小计 | 1,534,764.00 | 1,534,764.00 | ||
本公司按公允价值三个层次列示了以公允价值计量的金融资产工具于2019年12月31日的账面价值。公允价值整体归类于三个层次时，依据的是公允价值计量时使用的各重要输入值所属三个层次中的最低层次。三个层次的定义如下：
第1层次：是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；
第2层次：是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；
第二层次输入值包括：1）活跃市场中类似资产或负债的报价；2）非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；3）除报价以外的其他可观察输入值，包括在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线、隐含波动率和信用利差等；4）市场验证的输入值等。
第3层次：是相关资产或负债的不可观察输入值。
（二）期末公允价值计量
1．持续的公允价值计量
| 项目 | 期末公允价值 | |||
| 第1层次 | 第2层次 | 第3层次 | 合计 | |
| 其他权益工具投资 | 32,312,000.00 | 32,312,000.00 | ||
| 其他非流动金融资产 | 190,647,080.33 | 190,647,080.33 | ||
| 资产合计 | 222,959,080.33 | 222,959,080.33 | ||
| …… | ||||
| 负债合计 | ||||
其他非流动金融资产因本公司持有出资份额的海南恒兴聚源股权投资基金合伙企业（有限合伙）、北京智度德普股权投资中心（有限合伙），本期的经营环境和经营情况、财务状况未发生重大变化，所以公司按投资成本作为公允价值的合理估计进行计量。
（六）持续的公允价值计量项目，本期内发生各层次之间的转换的，转换的原因及确定转换时点的政策
本公司上述持续的公允价值计量项目在本年度未发生各层次之间的转换。
（七）本期内发生的估值技术变更及变更原因
本公司金融工具的公允价值估值技术在本年度未发生变更；
（八）不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况
不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括：应收款项、应付款项、一年内到期的非流动负债和长期借款、在活跃市场中没有报价且其公允价值不能可靠计量的权益工具投资。
上述不以公允价值计量的金融资产和负债的账面价值与公允价值相差很小。
十一、关联方及关联交易
(一)本企业的母公司情况
| 母公司名称 | 注册地 | 业务性质 | 注册资本 (万元) | 对本公司的持股比例(%) | 对本公司的表决权比例(%) |
| 海航资本集团有限公司 | 海南 | 投资管理 | 3,348,035.00 | 19.98 | 19.98 |
(四)其他关联方情况
| 其他关联方名称 | 其他关联方与本公司的关系 |
| 海航集团有限公司 | 母公司之母公司 |
| 渤海金控投资股份有限公司 | 受同一母公司控制 |
| 海航投资控股有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 海航资产管理集团有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 海航实业集团有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 海航股权管理有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 易航科技股份有限公司（原名：海南易建科技股份有限公司） | 受同一实际控制人控制 |
| 北京海韵假期体育健身有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 天津亿城地产有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 北京科航投资有限公司 | 非同一实际控制人下关联方、海南航空子公司 |
| 北京科航投资有限公司北京海航大厦万豪酒店 | 北京科航投资有限公司的分公司 |
| 海航美洲置业有限责任公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 北京一卡通物业管理有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 海南一卡通物业管理股份有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 天津市大通物业管理有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 北京亿城物业管理有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 海南海航地产营销管理有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 渤海人寿保险股份有限公司 | 渤海金控投资股份有限公司的联营企业 |
| 天津市大通装饰工程有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 天津宁河海航置业投资开发有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 天津海航建筑设计有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 天津市大通建设发展集团有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 海南海航商务服务有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 安途商务旅行服务有限责任公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 海航生态科技集团有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 北京新生医疗投资管理有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 海南百成信息系统有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 海南新生飞翔文化传媒股份有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 香港海航实业集团有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 北京亿城房地产开发有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 北京海航金融控股有限公司 | 受同一实际控制人控制 |
| 海南恒兴聚源股权投资基金合伙企业（有限合伙） | 与关联方设立的有限合伙基金 |
| 扬子江保险经纪有限公司 | 其他关联方 |
| 海南海航航空信息系统有限公司 | 其他关联方 |
(五)关联方交易
1．存在控制关系且已纳入本公司合并财务报表范围的子公司，其相互间交易及母子公司交易已作抵销。2．购买商品、接受劳务的关联交易
| 关联方 | 关联交易内容 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 易航科技股份有限公司（原名：海南易建科技股份有限公司） | 技术服务费 | 514.00 | 94,192.40 |
| 海南百成信息系统有限公司 | 技术服务费 | 184,571.21 | |
| 海航生态科技集团有限公司 | 电信服务费 | 2,273.00 | |
| 天津市大通物业管理有限公司 | 物业服务 | 53,047.46 | |
| 北京亿城物业管理有限公司天津分公司 | 物业服务 | 2,476,272.99 | 1,630,731.85 |
| 海南海航地产营销管理有限公司 | 营销顾问费 | 1,350,000.00 | |
| 北京一卡通物业管理有限公司 | 物业服务 | 249,985.03 | 133,603.40 |
| 海南海航商务服务有限公司 | 商务服务 | 1,600.00 | 30,730.00 |
| 安途商务旅行服务有限责任公司 | 商务服务 | 8,840.00 | 1,704.72 |
| 海南海航航空信息系统有限公司 | 技术服务费 | 358.86 | 90,566.04 |
| 北京优联美汇门诊部有限公司 | 体检费 | 122,310.00 | |
| 渤海人寿保险股份有限公司 | 保险服务 | 62,307.68 | 97,612.00 |
| 海南新生飞翔文化传媒股份有限公司 | 采购商品 | 27,624.00 | |
| 扬子江保险经纪有限公司 | 保险服务 | 30,146.00 | 389,600.00 |
| 合计 | 3,014,595.77 | 4,023,994.87 |
| 关联方 | 关联交易内容 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 海南恒兴聚源股权投资基金合伙企业（有限合伙） | 基金管理服务 | 6,603,773.52 | 6,603,773.59 |
| 合计 | 6,603,773.52 | 6,603,773.59 |
| 出租方名称 | 租赁资产种类 | 本期确认的租赁费 | 上期确认的租赁费 |
| 北京海韵假期体育健身有限公司 | 经营用房 | 16,526,165.77 | 16,526,165.77 |
| 北京科航投资有限公司 | 办公用房 | 1,715,382.90 | |
| 合计 | 18,241,548.67 | 16,526,165.77 |
5．关联担保情况
（1）本公司作为担保方
| 被担保方 | 担保金额 | 担保起始日 | 担保到期日 | 担保是否已经履行完毕 |
| 海航投资控股有限公司 | 100,000,000.00 | 2019.05.07 | 2022.05.07 | 否 |
| 海航投资控股有限公司 | 180,000,000.00 | 2019.08.30 | 2020.08.29 | 否 |
| 海航投资控股有限公司 | 2,379,000.00 | 2019.08.30 | 2020.02.29 | 否 |
| 海航投资控股有限公司 | 530,000,000.00 | 2019.09.11 | 2020.09.11 | 否 |
| 海航投资控股有限公司 | 100,000,000.00 | 2019.11.27 | 2020.11.27 | 否 |
| 合计 | 912,379,000.00 |
| 担保方 | 担保金额 | 担保起始日 | 担保到期日 | 担保是否已经履行完毕 |
| 海航实业集团有限公司 | 1,051,818,080.00 | 2017.01.25 | 2022.01.24 | 否 |
| 北京海航金融控股有限公司 | ||||
| 北京新生医疗投资管理有限公司 | 229,953,291.89 | 2016.12.06 | 2021.12.05 | 否 |
| 北京海航金融控股有限公司 | ||||
| 合计 | 1,281,771,371.89 |
| 关联方 | 关联交易内容 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 海航股权管理有限公司 | 转让子公司股权及债权 | 37,818,700.00 | |
| 海航投资控股有限公司 | 债权及股权置换 | 720,512,227.28 | |
| 合计 | 720,512,227.28 | 37,818,700.00 |
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 关键管理人员薪酬 | 345.31万元 | 305.70万元 |
| 项目名称 | 关联方 | 期末余额 | 期初余额 | ||
| 账面余额 | 坏账准备 | 账面余额 | 坏账准备 | ||
| 应收账款 | |||||
| 天津市大通物业管理有限公司 | 28,030.00 | 8,409.00 | 28,030.00 | 5,606.00 | |
| 项目名称 | 关联方 | 期末余额 | 期初余额 | ||
| 账面余额 | 坏账准备 | 账面余额 | 坏账准备 | ||
| 天津宁河海航置业投资开发有限公司 | 226,168.00 | 75,257.50 | 226,168.00 | 45,233.60 | |
| 海南恒兴聚源股权投资基金合伙企业（有限合伙） | 3,000,000.00 | 90,000.00 | |||
| 预付款项 | |||||
| 北京海韵假期体育健身有限公司 | 321,799.90 | 2,779,999.90 | |||
| 天津市大通装饰工程有限公司 | 9,707,500.00 | ||||
| 其他应收款 | |||||
| 北京科航投资有限公司北京海航大厦万豪酒店 | 20,000.00 | 10,000.00 | 20,000.00 | 6,000.00 | |
| 北京海韵假期体育健身有限公司 | 3,660,000.00 | 732,000.00 | 3,660,000.00 | 366,000.00 | |
| 海航投资控股有限公司 | 77,846.14 | 2,335.38 | |||
| 北京科航投资有限公司 | 514,037.30 | 15,421.12 | |||
| 北京一卡通物业管理有限公司 | 55,446.72 | 1,663.40 | |||
| 项目名称 | 关联方 | 期末余额 | 期初余额 |
| 应付账款 | |||
| 天津海航建筑设计有限公司 | 448,500.00 | 448,500.00 | |
| 天津市大通物业管理有限公司 | 572,114.04 | 572,114.04 | |
| 天津市大通装饰工程有限公司 | 872,402.17 | 2,932,402.17 | |
| 易航科技股份有限公司（原名：海南易建科技股份有限公司） | 477,124.38 | 477,124.38 | |
| 其他应付款 | |||
| 北京亿城房地产开发有限公司 | 38,356.98 | 38,356.98 | |
| 海南海航地产营销管理有限公司 | 1,200,000.00 | 1,200,000.00 | |
| 天津亿城地产有限公司 | 426,232.38 | 426,232.38 | |
| 天津宁河海航置业投资开发有限公司 | 32,705.00 | 32,705.00 | |
| 海航实业集团有限公司 | 6,116.66 | 6,116.66 | |
| 北京一卡通物业管理有限公司 | 40,838.24 | 100,202.55 | |
| 易航科技股份有限公司（原名：海南易建科技股份有限公司） | 39,142.40 | 5,718.00 | |
| 安途商务旅行服务有限责任公司 | 300.00 |
| 项目名称 | 关联方 | 期末余额 | 期初余额 |
| 北京亿城物业管理有限公司天津分公司 | 877,657.61 | ||
| 北京科航投资有限公司 | 935,663.40 | ||
| 养庭（上海）企业管理咨询有限公司 | 1,000,000.00 |
| 支付租赁款时间 | 最低租赁付款额（万元） |
| 1年以内（含1年） | 1,467.00 |
| 1年以上2年以内（含2年） | 1,467.00 |
| 2年以上3年以内（含3年） | 1,584.36 |
| 3年以上 | 24,132.97 |
| 合计 | 28,651.33 |
| （2）名 称 | 截止2019年12月31日剩余抵押面积(平方米) | 借款余额 | 影响 |
| 天津亿城堂庭二期虹都中心1、2号楼商业；虹都中心3、4号楼；虹都名苑2-3号楼次主力店；虹都中心1-4号楼、虹都名苑1-5、19、20号楼地下-101商业；虹都中心1、2号楼部分(注1) | 房屋：97,729.10 | 1,051,818,080.00 | 无 |
| 合 计 | 1,051,818,080.00 |
十三、资产负债表日后事项
（一） 重要的非调整事项
1．新冠肺炎疫情的影响自2020 年初以来，新型冠状病毒肺炎疫情在我国以及其他国家和地区传播，公司严格遵守当地政府和上级单位关于疫情防控的各项指示，第一时间成立疫情防控专项工作组，制定疫情防控专项工作方案。公司全资子公司北京海航嘉盛养老服务有限公司也及时响应，成立由第一负责人为组长、各部门主任为组员的专项工作组，负责院内感染管理工作的组织、相关制度的制定、落实，建立健全工作方案和应急预案，组织实时监测和防护，严格落实疫情监测报告、应急响应和处置等工作，并协调物资、人员及紧急事件处置。为加强管理，应对疫情，养老服务场所自1月25日起至今实行封闭管理，禁止家属探视及外来人员进入，期间暂缓招收新入住老人。疫情对本公司的养老服务、房地产销售等业务造成了一定的暂时性影响，影响程度取决于疫情防控的进展情况、持续时间以及各地防控政策的实施情况。本公司将持续密切关注疫情的发展情况，积极应对及评估其对财务状况、经营成果等方面的影响。截止本报告日，该项工作尚在进行中。
2．重要的投资计划公司拟与海航资本集团有限公司签署《收购意向协议》。目前，公司持有华安财产保险股份有限公司（以下简称“华安财险”）7.143%股权，综合多方因素，公司计划继续收购该标的部分股权。公司拟以现金方式向海航资本受让其持有的华安财险股权7.74%股权。公司将以担保涉及的资金，用于收购华安财险部分股权。公司间接控股股东海航集团有限公司截止目前正在“海南省海航集团联合工作组”全面协助下，积极推进完成包括但不限于资产收购等相关工作，以解除担保风险。
（二） 利润分配情况
| 拟分配的利润或股利 | 不分配不转增 |
| 经审议批准宣告发放的利润或股利 |
2．未来适用法本报告期未发现采用未来适用法的前期会计差错。
（二） 资产置换
1．其他资产置换2019年1月31日，公司第八届董事会第五次审议通过了《关于公司与海航投资控股有限公司进行股权置换暨关联交易的议案》。议案业经2019年3月7日召开的公司2019年第一次临时股东大会审议通过。公司以持有的全资子公司海南恒兴创展股权投资基金有限公司（以下简称“海南恒兴创展”）100%股权及599,290,283.33元债权置换海航投资控股有限公司（以下简称“海投控股”）所持有的海南海投一号投资合伙企业（有限合伙）（以下简称“海投一号”）77.70%LP份额。海投一号与同一实际控制人旗下关联方海航美洲置业有限责任公司通过层层架构，投资于422 Fulton HNA REIT, LLC.（以下简称“HNA REIT”）。HNA REIT计划投资于纽约市布鲁克林梅西百货商场已有建筑基础上再加建的一幢10 层写字楼，预计2020年下半年通过交易，为HNA REIT以及其成员提供资金流动性。
2019年3月 25日，已完成海南恒兴创展股权投资基金有限公司股东名录的变更登记。
（三） 分部信息
1．报告分部的确定依据与会计政策本公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部。本公司的经营分部是指同时满足下列条件的组成部分：
（1）该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；
（2）管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；
（3）能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。本公司以经营分部为基础确定报告分部，满足下列条件之一的经营分部确定为报告分部：
（1）该经营分部的分部收入占所有分部收入合计的10%或者以上；
（2）该分部的分部利润（亏损）的绝对额，占所有盈利分部利润合计额或者所有亏损分部亏损合计额的绝对额两者中较大者的10%或者以上。按上述会计政策确定的报告分部的经营分部的对外交易收入合计额占合并总收入的比重未达到75%时，增加报告分部的数量，按下述规定将其他未作为报告分部的经营分部纳入报告分部的范围，直到该比重达到75%：
（1）将管理层认为披露该经营分部信息对会计信息使用者有用的经营分部确定为报告分部；
（2）将该经营分部与一个或一个以上的具有相似经济特征、满足经营分部合并条件的其他经营分部合并，作为一个报告分部。
分部间转移价格参照市场价格确定，与各分部共同使用的资产、相关的费用按照收入比例在不同的分部之间分配。
2．本公司确定报告分部考虑的因素、报告分部的产品和劳务的类型
根据公司的内部组织结构、管理要求及内部报告制度，本公司的报告分部都是提供不同产品和劳务的业务单元。由于各种业务需要不同的技术和市场战略，因此本公司分别独立管理各个报告分部的生产经营活动，分别评价其经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩。
本公司有3个报告分部：房地产分部、基金管理分部、养老服务分部。
3．报告分部的财务信息
金额单位：万元
| 项目 | 期末余额/本期发生额 | |||||
| 房地产分部 | 基金管理分部 | 养老服务分部 | 其他 | 抵销 | 合计 | |
| 一.营业收入 | 17,110.61 | 660.38 | 3,577.42 | 21,348.41 | ||
| 其中：对外交易收入 | 17,110.61 | 660.38 | 3,577.42 | 21,348.41 | ||
| 分部间交易收入 | ||||||
| 二.营业费用 | 18,294.36 | 1,491.90 | 5,760.85 | 944.68 | 26,491.80 | |
| 其中：折旧费和摊销费 | 2.41 | 17.66 | 493.01 | 513.07 | ||
| 三.对联营和合营企业的投资收益 | 3,014.42 | 0.39 | 170.72 | 3,185.54 | ||
| 四.信用减值损失 | 251.43 | 411.63 | 162.11 | 1.72 | 122.58 | 704.32 |
| 五.资产减值损失 | ||||||
| 六.利润总额 | -1,448.34 | 21,080.46 | -3,171.84 | -6,595.36 | 6,848.50 | 3,016.42 |
| 七.所得税费用 | 17.22 | 17.22 | ||||
| 八.净利润 | -1,448.34 | 21,063.24 | -3,171.84 | -6,595.36 | 6,848.50 | 2,999.20 |
| 九.资产总额 | 297,399.10 | 635,914.75 | 72,023.18 | 332,710.15 | 731,882.36 | 606,164.84 |
| 十.负债总额 | 61,683.53 | 157,300.80 | 74,458.04 | 127,473.11 | 251,182.36 | 169,733.12 |
| 十一.其他重要的非现金项目 | ||||||
| 1. 资本性支出 | ||||||
| 2. | ||||||
的普通合伙人大连大白鲸海洋传奇文化旅游有限公司（简称“大连大白鲸”）及有限合伙人王敏荣、张志强等三方（合称“现合伙人”）签署了《大连众城文化产业发展合伙企业（有限合伙）入伙协议》和《大连众城文化产业发展合伙企业（有限合伙）合伙协议》（统称“协议”）。根据协议，大连众城现合伙人一致同意大连飞越以货币方式出资10亿元人民币成为大连众城的LP有限合伙人，拟共同打造产业地产项目的投资与运营平台，目标项目类型主要为共享办公项目、文旅项目、康养项目等。大连飞越出资后，出资比例占大连众城出资总额的99.989%。大连飞越入伙大连众城后，大连众城进一步增资天津格致创业科技有限公司（简称“天津格致”）。2019年7月30日天津格致与天津势竹实业投资有限公司签订了《房屋租赁合同》（编号：TJGZ2019001），合同约定天津格致租赁北京市朝阳区办公及商业项目的《房屋租赁合同》中的标的物业。天津格致租赁该房屋14.88万平方米的物业单元，其中地上建筑面积约为9.88万平方米，地下建筑面积约为5.00万平方米。根据辽宁众华资产评估有限公司于2019年12月16日出具的《天津格致创业科技有限公司拟增资扩股行为涉及的天津格致创业科技有限公司股东全部权益价值项目资产评估报告》（众华评报字[2019]第116 号），以2019年7月31日为评估基准日，天津格致股东全部权益评估价值为人民币103,194.84万元。根据评估报告：天津格致申报的主要资产为其他无形资产—合同权益（特指上文编号TJGZ2019001合同）。大连众城对天津格致增资10亿元后天津格致的股权结构为：注册资本98,452,035.00元，王敏荣和张志强合计持股50.7862%，大连众城持股49.2138%。
十五、母公司财务报表主要项目注释
注释1．其他应收款
| 项目 | 期末余额 | 期初余额 |
| 应收利息 | ||
| 应收股利 | ||
| 其他应收款 | 1,008,615,943.49 | 2,665,577,101.48 |
| 合计 | 1,008,615,943.49 | 2,665,577,101.48 |
| 账龄 | 期末余额 | ||
| 其他应收款 | 坏账准备 | 计提比例（%） | |
| 1年以内 | 951,905,943.49 | ||
| 1－2年 | 63,000,000.00 | 6,300,000.00 | 10 |
| 2－3年 | 20 | ||
| 3－4年 | 30 | ||
| 4－5年 | 20,000.00 | 10,000.00 | 50 |
| 5年以上 | 500,000.00 | 500,000.00 | 100 |
| 小计 | 1,015,425,943.49 | 6,810,000.00 | |
| 减：坏账准备 | 6,810,000.00 | ||
| 合计 | 1,008,615,943.49 | 6,810,000.00 | |
| 款项性质 | 期末余额 | 期初余额 |
| 应收大连山东路项目交易款 | 63,000,000.00 | 70,000,000.00 |
| 合并范围内关联方往来款 | 951,905,943.49 | 2,597,663,101.48 |
| 保证金及押金 | 520,000.00 | 520,000.00 |
| 合计 | 1,015,425,943.49 | 2,668,183,101.48 |
| 类别 | 期末余额 | ||||
| 账面余额 | 坏账准备 | 账面价值 | |||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 计提比例（%） | ||
| 单项计提预期信用损失的其他应收款 | |||||
| 按组合计提预期信用损失的其他应收款 | |||||
| 其中：备用金保证金押金组合 | 520,000.00 | 0.05 | 510,000.00 | 98.08 | 10,000.00 |
| 合并范围内关联方组合 | 951,905,943.49 | 93.75 | 951,905,943.49 | ||
| 其他组合 | 63,000,000.00 | 6.20 | 6,300,000.00 | 10 | 56,700,000.00 |
| 合计 | 1,015,425,943.49 | 100 | 6,810,000.00 | 0.67 | 1,008,615,943.49 |
| 类别 | 期初余额 | ||||
| 账面余额 | 坏账准备 | 账面价值 | |||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 计提比例（%） | ||
| 单项计提预期信用损失的其他应收款 | |||||
| 类别 | 期初余额 | ||||
| 账面余额 | 坏账准备 | 账面价值 | |||
| 金额 | 比例（%） | 金额 | 计提比例（%） | ||
| 按组合计提预期信用损失的其他应收款 | |||||
| 其中：备用金保证金押金组合 | 520,000.00 | 0.02 | 506,000.00 | 97.31 | 14,000.00 |
| 合并范围内关联方组合 | 2,597,663,101.48 | 97.36 | 2,597,663,101.48 | ||
| 其他组合 | 70,000,000.00 | 2.62 | 2,100,000.00 | 3 | 67,900,000.00 |
| 合计 | 2,668,183,101.48 | 100 | 2,606,000.00 | 0.10 | 2,665,577,101.48 |
| 账龄 | 期末余额 | ||
| 账面余额 | 坏账准备 | 计提比例（%） | |
| 1年以内 | |||
| 1－2年 | |||
| 2－3年 | |||
| 3－4年 | |||
| 4－5年 | 20,000.00 | 10,000.00 | 50 |
| 5年以上 | 500,000.00 | 500,000.00 | 100 |
| 合计 | 520,000.00 | 510,000.00 | |
| 账龄 | 期末余额 | ||
| 账面余额 | 坏账准备 | 计提比例（%） | |
| 1年以内 | 951,905,943.49 | ||
| 1－2年 | |||
| 2－3年 | |||
| 3－4年 | |||
| 4－5年 | |||
| 5年以上 | |||
| 合计 | 951,905,943.49 | ||
| 账龄 | 期末余额 | ||
| 账面余额 | 坏账准备 | 计提比例（%） | |
| 账龄 | 期末余额 | ||
| 账面余额 | 坏账准备 | 计提比例（%） | |
| 1年以内 | |||
| 1－2年 | 63,000,000.00 | 6,300,000.00 | 10 |
| 2－3年 | |||
| 3－4年 | |||
| 4－5年 | |||
| 5年以上 | |||
| 合计 | 63,000,000.00 | 6,300,000.00 | |
| 坏账准备 | 第一阶段 | 第二阶段 | 第三阶段 | 合计 |
| 未来12个月预期信用损失 | 整个存续期预期信用损失(未发生信用减值) | 整个存续期预期信用损失(已发生信用减值) | ||
| 期初余额 | 6,000.00 | 2,100,000.00 | 500,000.00 | 2,606,000.00 |
| 期初余额在本期 | ||||
| —转入第二阶段 | ||||
| —转入第三阶段 | ||||
| —转回第二阶段 | ||||
| —转回第一阶段 | ||||
| 本期计提 | 4,000.00 | 4,200,000.00 | 4,204,000.00 | |
| 本期转回 | ||||
| 本期转销 | ||||
| 本期核销 | ||||
| 其他变动 | ||||
| 期末余额 | 10,000.00 | 6,300,000.00 | 500,000.00 | 6,810,000.00 |
| 单位名称 | 款项性质 | 期末余额 | 账龄 | 占其他应收款期末余额的比例(%) | 坏账准备 期末余额 |
| 天津海航东方养生堂养老服务有限公司 | 合并范围内关联方往来款 | 575,679,864.85 | 1年以内 | 56.69 | |
| 中嘉合创投资有限公司 | 合并范围内关联方往来款 | 239,502,670.30 | 1年以内 | 23.59 | |
| 亿城投资基金管理（北京）有限公司 | 合并范围内关联方往来款 | 128,768,644.34 | 1年以内 | 12.68 |
| 单位名称 | 款项性质 | 期末余额 | 账龄 | 占其他应收款期末余额的比例(%) | 坏账准备 期末余额 |
| 刘兴杰、刘兴刚 | 大连山东路项目23#地块交易款 | 63,000,000.00 | 1-2年 | 6.20 | 6,300,000.00 |
| 北京海航嘉盛养老服务有限公司 | 合并范围内关联方往来款 | 6,420,000.00 | 1年以内 | 0.63 | |
| 合计 | 1,013,371,179.49 | 99.80 | 6,300,000.00 |
| 款项性质 | 期末余额 | 期初余额 | ||||
| 账面余额 | 减值准备 | 账面价值 | 账面余额 | 减值准备 | 账面价值 | |
| 对子公司投资 | 2,698,181,920.00 | 2,698,181,920.00 | 1,813,231,189.16 | 1,813,231,189.16 | ||
| 对联营、合营企业投资 | 1,613,109,933.09 | 1,613,109,933.09 | 843,935,021.87 | 843,935,021.87 | ||
| 合计 | 4,311,291,853.09 | 4,311,291,853.09 | 2,657,166,211.03 | 2,657,166,211.03 | ||
| 被投资单位 | 初始投资成本 | 期初余额 | 本期增加 | 本期减少 | 期末余额 | 本期计提减值准备 | 减值准备期末余额 |
| 亿城投资基金管理（北京）有限公司 | 300,000,000.00 | 300,000,000.00 | 300,000,000.00 | ||||
| 中嘉合创投资有限公司 | 50,000,000.00 | 50,000,000.00 | 50,000,000.00 | ||||
| 北京养正投资有限公司 | 50,000,000.00 | 50,000,000.00 | 50,000,000.00 | ||||
| 深圳市道勤投资有限公司 | 70,769,269.16 | 70,769,269.16 | 70,769,269.16 | 0 | |||
| 天津亿城山水房地产开发有限公司 | 1,298,181,920.00 | 1,242,461,920.00 | 55,720,000.00 | 1,298,181,920.00 | |||
| 海南恒兴创展股权投资基金有限公司 | 100,000,000.00 | 100,000,000.00 | 100,000,000.00 | 0 | |||
| 大连飞越文化产业发展合伙企业（有限合伙） | 1,000,000,000.00 | 1,000,000,000.00 | 1,000,000,000.00 | ||||
| 合计 | 1,813,231,189.16 | 1,055,720,000.00 | 170,769,269.16 | 2,698,181,920.00 |
| 被投资单位 | 期初余额 | 本期增减变动 | |||
| 追加投资 | 减少投资 | 权益法确认的投资损益 | 其他综合收益调整 | ||
| 一．合营企业 | |||||
| 深圳中亿城信基金管理有限公司 | 353,923.02 | -878,737.54 | 524,814.52 | ||
| 小计 | 353,923.02 | -878,737.54 | 524,814.52 | ||
| 二．联营企业 | |||||
| 华安财产保险股份有限公司 | 842,524,113.55 | 10,873,514.43 | 3,237,165.38 | ||
| 海南海投一号投资合伙企业（有限合伙） | 747,057,285.47 | 18,532,493.59 | 8,491,875.41 | ||
| 被投资单位 | 期初余额 | 本期增减变动 | |||
| 追加投资 | 减少投资 | 权益法确认的投资损益 | 其他综合收益调整 | ||
| 恒泰海航（北京）投资管理有限公司 | 1,056,985.30 | 213,385.22 | |||
| 小计 | 843,581,098.85 | 747,057,285.47 | 29,619,393.24 | 11,729,040.79 | |
| 合计 | 843,935,021.87 | 747,057,285.47 | -878,737.54 | 30,144,207.76 | 11,729,040.79 |
| 被投资单位 | 本期增减变动 | 期末余额 | 减值准备期末余额 | |||
| 其他权益变动 | 宣告发放现金股利或利润 | 计提减值准备 | 其他 | |||
| 一．合营企业 | ||||||
| 深圳中亿城信基金管理有限公司 | ||||||
| 小计 | ||||||
| 二．联营企业 | ||||||
| 华安财产保险股份有限公司 | -87,834.75 | -18,000,000.00 | 838,546,958.61 | |||
| 海南海投一号投资合伙企业（有限合伙） | 774,081,654.47 | |||||
| 恒泰海航（北京）投资管理有限公司 | -789,050.51 | 481,320.01 | ||||
| 小计 | -87,834.75 | -18,789,050.51 | 1,613,109,933.09 | |||
| 合计 | -87,834.75 | -18,789,050.51 | 1,613,109,933.09 | |||
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 权益法核算的长期股权投资收益 | 30,144,207.76 | -15,817,706.34 |
| 成本法核算的长期股权投资收益 | 152,468,889.31 | |
| 处置长期股权投资产生的投资收益 | 13,640,598.49 | 382,818,700.00 |
| 以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产在持有期间的投资收益 | —— | |
| 处置以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产取得的投资收益 | —— | |
| 持有至到期投资在持有期间的投资收益 | —— | |
| 处置持有至到期投资取得的投资收益 | —— | |
| 可供出售金融资产在持有期间的投资收益 | —— | 3,000,117.31 |
| 处置可供出售金融资产取得的投资收益 | —— | |
| 交易性金融资产持有期间的投资收益 | —— | |
| 处置交易性金融资产取得的投资收益 | —— | |
| 债权投资持有期间的投资收益 | —— | |
| 处置债权投资取得的投资收益 | —— | |
| 其他债权投资持有期间的投资收益 | —— |
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 处置其他债权投资取得的投资收益 | —— | |
| 其他权益工具投资持有期间的股利收入 | 437,203.86 | —— |
| 本期终止确认的其他权益工具股利收入 | —— | |
| 以摊余成本计量的金融资产终止确认收益 | —— | |
| 取得控制权时股权按公允价值重新计量产生的利得 | ||
| 丧失控制权后剩余股权按公允价值重新计量产生的利得 | ||
| 现金流量套期的无效部分的已实现收益（损失） | ||
| 其他 | 1,997.44 | |
| 合计 | 196,690,899.42 | 370,003,108.41 |
| 项目 | 金额 | 说明 |
| 非流动资产处置损益 | 29,891,686.64 | |
| 越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免 | ||
| 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） | 43,602.48 | |
| 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 | ||
| 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 | 26,545,058.19 | |
| 非货币性资产交换损益 | ||
| 委托他人投资或管理资产的损益 | ||
| 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 | ||
| 债务重组损益 | ||
| 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 | ||
| 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 | ||
| 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 | ||
| 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 | ||
| 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债、债权投资和其他债权投资取得的投资收益 | ||
| 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 | ||
| 对外委托贷款取得的损益 | ||
| 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 | ||
| 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 | ||
| 受托经营取得的托管费收入 | ||
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | -143,070.28 |
| 项目 | 金额 | 说明 |
| …… | ||
| 其他符合非经常性损益定义的损益项目 | ||
| 减：所得税影响额 | ||
| 少数股东权益影响额（税后） | ||
| 合计 | 56,337,277.03 |
| 报告期利润 | 加权平均 净资产收益率（%） | 每股收益 | |
| 基本每股收益 | 稀释每股收益 | ||
| 归属于公司普通股股东的净利润 | 0.69 | 0.02 | 0.02 |
| 扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润 | -0.60 | -0.02 | -0.02 |
第十三节 备查文件目录
一、载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的会计报表。
二、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。
三、报告期内在巨潮网公开披露过的所有公司文件正本及公告的原稿。
四、报告期内在中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报公开披露过的所有公司文件正本及公告原稿。
海航投资集团股份有限公司
二〇二〇年四月二十八日