安道麦股份有限公司
2020年第一季度报告
作为全球植保行业的领军企业，安道麦股份有限公司（以下简称“公司”）为世界各地的农民提供除草、杀虫及杀菌解决方案。安道麦是全球拥有最广泛且多元化原药产品的企业之一，研发实力雄厚，生产设施与制剂工艺走在世界前列；在企业文化上倡导赋权增能，鼓励活跃在各个市场前沿的安道麦人倾心听取农民意见，在田间激发创想。安道麦凭借于此奠定了独特的市场定位，以丰富、独特的复配品种和制剂技术、以及高质量的差异化产品为基础，将解决方案交付给全球100多个国家的农民和客户，满足他们的多样需求。
更多重点信息及详细内容请参见报告附件。
2020年4月
第一节 重要提示、目录和释义
公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司负责人（总裁兼首席执行官）兼法定代表人Ignacio Dominguez、主管会计工作负责人（首席财务官兼副首席执行官）及会计机构负责人Aviram Lahav声明：保证第一季度报告中财务报告的真实、准确、完整。
公司所有董事均出席了审议本次季报的董事会会议。
本报告全文及正文均分别以中、英文编制，如果对两个版本的理解存在任何差异，以中文版本为准。
第二节 公司基本情况
一、主要会计数据和财务指标
公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
单位：千元
| 本报告期 | 上年同期 | 本报告期比上年同期增减 | |
| 营业收入 | 6,782,243 | 6,787,751 | -0.08% |
| 归属于上市公司股东的净利润 | (16,707) | 366,756 | -104.56% |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | 16,813 | 285,087 | -94.10% |
| 经营活动产生的现金流量净额 | (384,708) | (1,289,484) | -70.17% |
| 基本每股收益（元/股） | (0.007) | 0.150 | -104.67% |
| 稀释每股收益（元/股） | 不适用 | 不适用 | 不适用 |
| 加权平均净资产收益率 | -0.07% | 1.61% | -1.68% |
| 本报告期末 | 上年度末 | 本报告期末比上年度末增减 | |
| 总资产 | 47,780,240 | 45,288,940 | 5.50% |
| 归属于上市公司股东的净资产 | 22,500,143 | 22,371,665 | 0.57% |
| 项目 | 年初至报告期期末金额 | 说明 |
| 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） | 7,692 | |
| 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） | 10,794 | |
| 单独进行减值测试的应收账款、合同资产减值准备转回 | 9,871 | |
| 除上述项之外的其他营业外收入与支出 | 2,176 | |
| 其他符合非经常性损益定义的损益项目 | (59,752) | 按照员工提前退休计划计提费用 |
| 减：所得税影响额 | 4,301 | |
| 总计 | (33,520) |
二、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
1、普通股股东总数和表决权恢复的优先股股东数量及前10名股东持股情况表
单位：股
| 报告期末普通股股东总数 | 51,151 (A股普通股股东数量为35,706名； B股普通股股东数量为15,445名) | 报告期末表决权恢复的优先股股东总数（如有） | 0 | |||
| 前10名股东持股情况 | ||||||
| 股东名称 | 股东性质 | 持股比例 | 持股数量 | 持有有限售条件的股份数量 | 质押或冻结情况 | |
| 股份状态 | 数量 | |||||
| 中国化工农化有限公司 | 国有法人 | 74.02% | 1,810,883,039 | 1,810,883,039 | - | - |
| 荆州沙隆达控股有限公司 | 国有法人 | 4.89% | 119,687,202 | - | - | - |
| 中国信达资产管理股份有限公司 | 国有法人 | 1.37% | 33,557,046 | - | - | - |
| 中国国有企业结构调整基金股份有限公司 | 国有法人 | 1.37% | 33,557,046 | - | - | - |
| 全国社保基金五零三组合 | 其他 | 0.92% | 22,500,052 | - | - | - |
| 瑞银集团（UBS AG） | 境外法人 | 0.58% | 14,264,374 | -- | -- | -- |
| 建信基金－工商银行－中航信托－中航信托·天启（2016）293号建信基金定增投资集合资金信托计划 | 其他 | 0.53% | 12,885,906 | - | - | - |
| 财通基金－中国银行－财通基金－富春创益定增3号资产管理计划 | 其他 | 0.33% | 8,053,736 | - | - | - |
| GUOTAI JUNAN SECURITIES (HONGKONG) LIMITED | 境外法人 | 0.20% | 4,989,844 | - | - | - |
| 蕲春县国有资产管理局 | 国家 | 0.17% | 4,169,266 | - | - | - |
| 前10名无限售条件股东持股情况 | ||||||
| 股东名称 | 持有无限售条件股份数量 | 股份种类 | ||||
| 股份种类 | 数量 | |||||
| 荆州沙隆达控股有限公司 | 119,687,202 | 人民币普通股 | 119,687,202 | |||
| 中国信达资产管理股份有限公司 | 33,557,046 | 人民币普通股 | 33,557,046 | |||
| 中国国有企业结构调整基金股份有限公司 | 33,557,046 | 人民币普通股 | 33,557,046 | |||
| 全国社保基金五零三组合 | 22,500,052 | 人民币普通股 | 22,500,052 | |||
| 瑞银集团（UBS AG） | 14,264,374 | 人民币普通股 | 14,264,374 | |||
| 建信基金－工商银行－中航信托－中航信托·天启（2016）293号建信基金定增投资集合资金信托计划 | 12,885,906 | 人民币普通股 | 12,885,906 | |||
| 财通基金－中国银行－财通基金－富春创益定增3号资产管理计划 | 4,697,986 | 人民币普通股 | 4,697,986 | |||
| GUOTAI JUNAN SECURITIES (HONGKONG) LIMITED | 4,309,872 | 境内上市外资股 | 4,309,872 | |||
| 蕲春县国有资产管理局 | 4,169,266 | 人民币普通股 | 4,169,266 | |||
| 中国农业银行股份有限公司-中证500交易型开放式指数证券投资基金 | 4,030,584 | 人民币普通股 | 4,030,584 | |||
| 上述股东关联关系或一致行动的说明 | 中国化工农化有限公司和荆州沙隆达控股有限公司存在关联关系，荆州沙隆达控股有限公司为中国化工农化有限公司的全资子公司，属于《上市公司收购管理办法》规定的一致行动人。公司未知其它股东之间是否存在关联关系或属于《上市公司收购管理办法》规定的一致行动人。 | |||||
| 前10名普通股股东参与融资融券业务情况说明（如有） | 无。 | |||||
公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易？
□ 是 √ 否
公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。
2、公司优先股股东总数及前10名优先股股东持股情况表
□ 适用 √ 不适用
第三节 重要事项
一、报告期主要财务数据、财务指标发生变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
2020年一季度，全球农化市场遭受到前所未有的新冠疫情的影响。新冠疫情自一季度早期爆发，目前在全球继续蔓延，对公司一季度业绩产生诸多不利影响，最为严重的影响包括：
? 尽管公司位于江苏省淮安市的生产基地持续运营，未受严重干扰，但公司位于湖北省的荆州基地受疫情爆发影响自
1月下旬至2月底临时停产。3月初，荆州基地运营重启，但物流仍然受到限制，货物在基地与港口之间的自由运输受到影响；
? 自中国国内及世界其它地区外采的原材料及中间体供应重新收紧；
? 经由公司全球经销网络开展的国际贸易和销售业务受到限制，同时全球航运、空运以及其它物流方式的成本均有提升；
? 因新冠疫情爆发，美国市场对公司消费者与专业解决方案业务（非农）的需求下降，零售商补货速度放缓。
? 疫情对全球货币汇率产生严重影响，多国货币对美元急剧贬值（特别是巴西雷亚尔、澳元、土耳其里拉及印度卢比），欧元汇率起伏动荡。与上年同期相比，前述汇率变化对公司一季度业绩产生负面影响。
目前疫情持续蔓延，预计将对公司二季度业绩继续产生负面影响，并有可能延续至其后季度。为了确保员工安全，减轻疫情对公司业绩的影响，公司积极采取各种管理应对措施，包括：扩大和加强分销渠道；尽可能使用快捷运输方式；协同供应链合作伙伴，并在时机具备时可能上调销售价格，以便传导货币疲软与物流成本增加的压力。
| 本报告期 (千元) | 上年同期 (千元) | 同比增减 | 本报告期 (千美元) | 上年同期 (千美元) | 同比增减 |
| 营业收入 | 6,782,243 | 6,787,751 | -0.08% | 972,531 | 1,006,421 | -3.37% |
| 销售成本 | 4,757,413 | 4,449,236 | 6.93% | 682,181 | 659,691 | 3.41% |
| 毛利润 | 2,024,830 | 2,338,515 | -13.41% | 290,350 | 346,730 | -16.26% |
| 毛利率 | 29.85% | 34.45% | - | 29.85% | 34.45% | - |
| 营业费用* | 1,647,108 | 1,682,833 | -2.12% | 240,055 | 249,511 | -3.79% |
| 财务费用 | 411,620 | 479,381 | -14.14% | 59,022 | 71,082 | -16.97% |
| 公允价值变动损益 | 323,813 | 794,180 | -59.23% | 46,433 | 117,753 | -60.57% |
| 投资收益 | -129,323 | -550,462 | -76.51% | -18,544 | -81,617 | -77.28% |
| 财务费用与投资收益净额 | 217,130 | 235,663 | -7,86% | 31,133 | 34,946 | -10.91% |
| 税前利润 | 136,632 | 415,111 | -67.09% | 19,601 | 61,547 | -68.15% |
| 税前利润率 | 2.02% | 6.12% | - | 2.02% | 6.12% | - |
| 所得税费用 | 153,339 | 48,355 | 217.11% | 21,988 | 7,171 | 206.62% |
| 净利润 | (16,707) | 366,756 | -104.56% | -2,387 | 54,376 | -104.39% |
| 净利率 | -0.25% | 5.4% | - | -0.25% | 5.4% | - |
| EBITDA | 927,888 | 1,232,110 | -24.69% | 133,058 | 182,689 | -27.17% |
| EBITDA利润率 | 13.68% | 18.15% | - | 13.68% | 18.15% | - |
主要财务数据分析
（1）销售收入
公司一季度销售收入为9.73亿美元，按固定汇率计算同比增长2%；面对新冠疫情压力，公司业务继续实现增长。按固定货币计算的销售额受疫情影响金额约为4700万美元。此外，全球多国货币兑美元贬值，以美元计算的销售额亦遭受严重影响，比上年同期下降3%。
得益于东欧市场的强劲表现，公司在欧洲的业务稳固增长；此外，印度、中东及非洲区受益于重点市场的有利天气条件，亦实现业务稳固增长。公司在秘鲁新近完成的收购交易增强了当地业务，按固定汇率计算，拉美地区销售额同比增长；但因当地多国货币对美元贬值（特别是巴西雷亚尔），按美元计算销售额受到影响。因新冠疫情导致市场对公司消费者与专业解决方案业务的产品需求下降，北美区销售额同比下降。在中国以外的亚太地区，澳大利亚表现强劲，自过去几年遭遇极端干旱打击后显露出复苏迹象，填补了新冠疫情导致东亚市场放缓以及本地货币贬值形成的大部分缺口。
在中国区，虽然公司品牌制剂产品销售额持续增长，但因荆州基地在一季度临时停产，其生产的精细化工产品与原药销售额同比下滑，影响中国区整体销售额。区域销售额
欧洲：按固定汇率计算，一季度欧洲销售额同比增长2.7%。驱动力来自于业务持续增长，但市场渠道库存水平较高迫使销售价格下行，因而抵消了一部分增长势头。
本季度北欧呈现令人欣喜的业务增长，自2019年开始的部分重点产品供应受限的影响中部分复苏；得益于有利的天气条件，公司在大多数东欧国家都实现了强劲增长，俄罗斯与乌克兰业绩尤其瞩目，市场份额持续扩大；匈牙利和罗马尼亚也获益于2020年种植季提早启动，表现优异；公司在法国与意大利等西欧重点市场也实现增长。
受新冠疫情爆发导致多国货币走软的影响，按美元计算，一季度欧洲销售额同比下降1.0%。
北美：按固定汇率计算，一季度销售额同比下降6.0%，主要原因是新冠疫情影响了市场对公司消费者与专业解决方案业务（非农）的产品需求。
公司在加拿大实现了强劲业务增长，市场对植保产品需求坚挺，天气条件有利。在美国市场，公司本季度新获两款水稻除草剂登记证，加强了针对传统水稻品类的产品线，对安道麦在FullPage
TM
水稻增产解决方案的两款现有产品Preface?及Postscript?形成有利补充，拓展了公司可为水稻种植户提供的资源与服务。
受新冠疫情影响加元对美元走软，以美元计算，北美销售额一季度同比下降6.7%。拉美：按固定汇率计算，一季度销售额同比增长12.5%。得益于公司在秘鲁完成的收购项目，销售业务强劲增长，同时销售价格继续上调。尽管干旱延迟了大豆等重点作物的种植，并导致杀菌剂施用量减少，公司在巴西的销售业务继续增长。得益于太平洋地区良好的天气条件，墨西哥在第一季度表现亮眼；此外哥伦比亚与厄瓜多尔因主要作物喜获丰收实现突出业绩。
| 本报告期 百万美元 | 上年同期 百万美元 | 同比增减 按美元计算 |
| 欧洲 | 357 | 360 | -1.0% |
| 北美 | 168 | 180 | -6.7% |
| 拉美 | 159 | 159 | -0.3% |
| 亚太 | 158 | 186 | -14.9% |
| 其中，中国 | 68 | 94 | -27.1% |
| 印度、中东与非洲 | 131 | 121 | +8.3% |
| 总计 | 973 | 1,006 | -3.4% |
公司在拉美继续拓展差异化产品线，新产品EMINENT
?
（含有双重原药的广谱杀虫剂）在阿根廷上市，UBERTOP
?（可防治多种害虫，登记用于西红柿与卷心菜）在墨西哥获得登记证。因当地多国货币受新冠疫情影响普遍对美元大幅贬值（特别是巴西雷亚尔），按美元计算，一季度拉美地区销售额同比下降0.3%。亚太：受新冠疫情于本季度早期爆发的主要影响，按固定汇率计算，一季度销售额较去年同期下降9.8%。在中国以外亚太区域，澳大利亚业绩表现强劲，自过去几年遭受极端干旱打击后开始呈现复苏迹象，填补了因东亚市场受疫情影响业务放缓的大部分缺口。在中国，尽管公司的品牌制剂产品销售额保持增长，但因荆州基地在一季度临时停产，其生产的精细化工产品与原药销售额同比下滑，以及疫情爆发导致的物流及供应挑战，影响中国区整体销售额。
一季度，公司新产品QUALIPRO ENCLAVE
?
（含有四种原药，用于草坪杀菌）在澳大利亚上市；苗后早期水稻除草剂BALORIC
?
与SOLITO
?分别在泰国与印尼获得登记。因疫情导致多国货币疲软，按美元计算，亚太区一季度销售额较去年同期下降14.9%。印度、中东及非洲：按固定汇率计算，一季度销售额较去年同期增长12.5%。尽管受疫情影响，荆州基地临时停产导致其生产的产品销售缺失，本季度公司在该区域内所有主要市场均实现强健业务增长，销售价格上调。公司在印度实现了业务稳固增长，价格同时上调；但印度政府宣布自一季度末开始封国。得益于有利天气条件，南非与以色列增长强劲；土耳其表现令人欣喜，同时公司自土耳其辐射其周边国家，扩大公司在该地区的市场覆盖。因疫情导致多国货币对美元走软（特别是土耳其里拉与印度卢比），以美元计算，一季度销售额较去年同期增长8.3%。
（2）毛利
一季度毛利率下降的主要原因是全球多国货币兑美元严重贬值，销售价格面临下行压力（以欧洲与中国为主），采购成本持续高企，而本季度实现的业务增长仅部分抵消了上述不利因素。
（3）营业费用
营业费用包含销售费用、管理费用以及研发费用。公司继续严控各项营业费用，同时受益于美元对全球各国货币走强，在计入2019年收购公司费用的情况下仍节约可观金额。此外，荆州基地因新冠疫情爆发临时停产并产生停工费用，与2019年一季度基地停产产生的停工费用相近。
近年来，公司营业费用计入数项一次性、非现金性或与日常经营无关、但影响公司报表金额的费用事项（包括并购项目产生的费用），主要包括：
? 2011年中国化工集团收购安道麦农业解决方案有限公司（公司全资子公司，以下简称“Solutions“”）遗留的收购价格分摊的摊销：按照企业会计准则，自2017年三季度首次并表，原先由中国化工集团承担的2011年收购Solutions产生的摊销费用转移至公司的合并报表层面。此笔费用按每季度等额摊销，并将于2020年底基本摊销结束。2020年一季度对列报业绩影响（影响销售费用）税后净额为6630万元人民币（960万美元）；2019年同期对列报业绩影响税后净额为6410万元人民币（960万美元）。
? 与2017年中国化工集团收购先正达相关的转移资产账面价值增加部分的摊销（非现金）：公司剥离数款作物保护产品而获得一次性收益（此项剥离与此前欧盟委员会批准中国化工集团收购先正达事宜相关）。产品剥离的实收款项扣除税款及交易相关费用后的净额支付给先正达，以换取先正达在欧洲具有近似特质及经济价值的一系列产品。由于从先正达收购的产品与剥离产品具有近似的特质和经济价值净额，本次产品剥离与转移从经营层面而言不会对公司构成影响。2020年一季度对列报业绩影响（影响销售费用）税后净额为5490万元人民币（790万美元）；2019年同期对列报业绩影响税后净额为7170万元人民币（1060万美元）。
? 员工提前退休安置费用：公司针对以色列生产基地员工提前退休计划一次性计提相应费用。2020年一季度对列报业绩影响（影响管理费用）税后净额为5980万元人民币（860万美元）。
（4）财务费用
财务费用主要包含公司债券与贷款利息、以及公司未开展套期时债券及其他货币性资产与负债受汇率影响产生的汇兑损益。2020年一季度财务费用（套保前）为4.12亿元人民币（5900万美元），2019年同期为4.79亿元人民币（7100万美元）。
鉴于集团的经营活动及资产/负债构成分布全球，集团在日常经营中长期利用外币衍生工具（一般为远期合同和期权）针对现有货币性资产和负债可能受汇率波动影响而产生的现金流量风险开展套期。针对上述资产负债表敞口进行套期产生的损益净额记入公允价值变动损益，并在处置时由该科目转入投资收益。公允价值变动损益与投资收益的综合影响在2020年一季度体现为1.94亿元人民币（2800万美元）净收益，2019年同期为2.44亿元人民币（3600万美元）。
财务费用、公允价值变动损益和投资收益三项科目加总（以下简称“财务费用与投资收益净额”），可更为全面地反映公司支持主营业务和保护货币性资产/负债所承担的财务成本。2020年一季度财务费用与投资收益净额为2.17亿元人民币（3100万美元），2019年同期为2.36亿元人民币（3500万美元）。同比下降的主要原因是，美元兑人民币升值影响公司在中国以美元计价的货币资产价值，产生财务收益；而去年同期财务费用较高则是受相反因素影响。前述财务收益抵消并超出了净负债增加导致的利息成本微量增幅。
（5）税项费用
本季度税项费用增加的主要原因是受全球汇率对美元贬值影响（主要是巴西雷亚尔），非货币性资产的计价本位币（美元）金额与税务货币（本地货币）金额之间的差额产生较高税项费用（非现金性）。
主要资产及负债变动
单位：千元
| 资产与负债 | 本报告期末 | 上年度末 | 同比增减 | 变动原因 |
| 衍生金融资产* | 1,829,988 | 490,113 | 273.38% | 衍生品处置与价值重评估 |
| 应收账款 | 8,577,783 | 8,004,157 | 7.17% | 公司在信用账期较长的区域强劲增长（特别是巴西及拉丁美洲） |
| 衍生金融负债 | 1,687,360 | 691,475 | 144.02% | 衍生品处置与价值重评估 |
| 应付税费 | 515,575 | 369,038 | 39.71% | 增值税受业务季节性影响而增加 |
| 合同负债 | 888,232 | 664,228 | 33.72% | 返利季节性增加 |
| 递延税负债 | 447,499 | 323,304 | 38.41% | 巴西非货币性资产税务基础变动导致递延税负债增加 |
行官（公司法定代表人），任命自2020年3月1日起生效；此任命之前的六年中，Ignacio一直担任公司子公司Solutions的首席商务官，并曾担任其它高级管理职务。受新冠疫情影响，公司后续将在湖北省市场监管局办理法定代表人变更登记；公司首席财务官Aviram Lahav先生被聘任为公司副首席执行官兼Solutions首席执行官。此外，2020年4月9日公司股东大会选举傅文德（Erik Fyrwald）先生（先正达集团首席执行官，Syngenta AG首席执行官、执行董事）担任公司董事及董事长，以接替原董事杨兴强先生。这次会议亦选举Chen Lichtenstein先生（先正达集团及Syngenta AG首席财务官）继续担任公司董事。同时提名Ignacio担任Solutions董事长，以接替原董事长杨兴强先生。
3. 在2017年重大资产重组过程中，公司与农化公司签署了《业绩补偿协议》。农化公司全资持有Solutions，也是公司的控股股东。根据《业绩补偿协议》，农化公司针对Solutions 2017年、2018年及2019年扣除非经常性损益后归属于公司的净利润总额作出承诺。如未能履行承诺，农化公司将根据事先约定的公式以股份或现金的方式补偿公司。尽管Solutions在这三年期间业绩表现强劲，但由于外源性原因，扣除2017年、2018年及2019年非经常性损益后归属于公司的实际净利润总额距离业绩承诺目标尚有差距。出现这一差距的主要原因是Solutions为遵从欧盟委员会批准中国化工收购先正达的要求剥离转让了若干个产品，从先正达收到资产的账面价值产生了非现金性摊销费用所致。假如没有产生这一非现金性费用，Solutions在相应三年间实现的净利润应可超出承诺数额。综上所述，农化公司将以股份方式补偿给公司，该等补偿股份所对应的分红亦应归还给公司。公司此后将注销该等股份。已发行股份总数将相应减少，农化公司持有公司股权（包括直接与间接持有）的比例将从78.9%降至78.0%。此外，根据德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）出具的《重大资产重组补偿期届满标的资产减值测试专项审核报告》，Solutions在2019年12月31日没有发生减值。由于农化公司正将其所直接持有的本公司股份无偿划转给先正达集团，因此，农化公司及先正达集团将就业绩承诺差额，根据上述约定向公司履行补偿义务。具体情况，请参见公司于2019年4月28日发布在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）的《关于重大资产重组标的公司业绩承诺整体实现情况及相关补偿义务人拟对公司进行业绩补偿的公告》。有关业绩补偿详情，请参见公司《2019年年度报告》“第五节 重要事项”中第三项内容。
| 重要事项 | 披露日期 | 临时报告披露网站查询索引 |
| 农化公司所持有的公司股份划转给先正达集团 | 2020年1月6日 | 《关于控股股东国有股权划转的提示性公告》（公告编号：2020-1号），披露于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn） |
| 2020年1月23日 | 《关于中化集团与中国化工筹划战略性重组的提示性公告》（公告编号：2020-4号），披露于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn） | |
| 2020年3月14日 | 《关于收购人及其一致行动人申请豁免要约收购义务获得中国证监会核准的公告》（公告编号：2020-12号），披露于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn） | |
| 变更董事及高级管理人员 | 2020年2月27日 | 《第八届董事会第二十一次会议决议公告》（公告编号：2020-7号），披露于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn） |
| 2020年3月26日 | 《第八届董事会第二十三次会议决议公告》（公告编号：2020-15号），披露于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn） | |
| 2020年4月10日 | 《2019年第二次临时股东大会决议公告》（公告编号：2020-20号），披露于巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn） |
三、公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内超期未履行完毕的承诺事项
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内超期未履行完毕的承诺事项。
四、证券投资情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在证券投资。
五、委托理财
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在委托理财。
六、衍生品投资情况
√ 适用 □ 不适用
单位：千元
| 衍生品投资操作方名称 | 关联关系 | 是否关联交易 | 衍生品投资类型 | 衍生品投资初始 投资金额 | 起始日期 | 终止日期 | 期初投资 金额 | 报告期内购入金额 | 报告期内售出金额 | 计提减值准备金额（如有） | 期末投资金额 | 期末投资金额占公司报告期末净资产比例 | 报告期实际损益金额 |
| 银行 | 无 | 否 | 期权 | 2,078,908 | 2020年2月17日 | 2020年5月26日 | 2,078,908 | 3,703,626 | -3,671,174 | 无 | 2,111,360 | 9.38% | 73,918 |
| 银行 | 无 | 否 | 远期 | 19,122,640 | 2019年11月29日 | 2020年8月4日 | 19,122,640 | 37,826,042 | -37,527,533 | 无 | 19,421,149 | 86.32% | 172,474 |
| 合计 | 21,201,548 | -- | -- | 21,201,548 | 41,529,668 | -41,198,707 | 21,532,509 | 95.70% | 246,392 | ||||
| 衍生品投资资金来源 | 自有资金 | ||||||||||||
| 涉诉情况（如适用） | 不适用 | ||||||||||||
| 衍生品投资审批董事会公告披露日期（如有） | 2017年12月30日 | ||||||||||||
| 衍生品投资审批股东会公告披露日期（如有） | 无 | ||||||||||||
| 报告期衍生品持仓的风险分析及控制措施说明（包括但不限于市场风险、流动性风险、信用风险、操作风险、法律风险等） | 上述交易为与银行进行的短期货币对冲交易。 集团所做交易不在市场上公开交易。该交易仅在集团适用公司与适用银行之间进行直至交易到期，因此不存在市场风险。 关于信用风险和流动性风险，集团只选择大型、重点银行合作，此外集团与部分银行签署了由国际掉期与衍生品协会发布的协议。 关于操作风险，目前集团使用经批准的电脑软件作为所有交易的后台系统。 不涉及法律风险。 进一步降低上述风险的控制措施包括： ? 相关子公司在集团政策下制定了详细指南，经子公司董事会财务报表委员会批准。该指南主要详细规定了对冲政策、有权开展对冲交易的被授权人、工具及区间等内容。当期集团内唯一进行对冲的子公司是Solutions及其子公司。 ? 相关子公司除开展季度审计外，还按照当地内部控制审计的要求在本土开展审计，审查对冲交易的工作流程和控制情况。 ? 相关子公司的财务总监参与风险控制工作，监督对冲交易的会计处理。 ? 相关子公司的内部审计部门每2-3年对所有流程进行审计。 | ||||||||||||
| 已投资衍生品报告期内市场价格或产品公允价值变动的情况，对衍生品公允价值的分析应披露具体使用的方法及相关假设与参数的设定 | 上述为相关子公司和银行进行的短期货币对冲交易。 职责分工如下所述： 相关子公司聘用外部专家进行公允价值评估。相关子公司仅针对货币进行对冲，相关交易简单（包括期权合约和远期外汇合约）。有关公允价值方法论详情，请参见本报告“第十一节”的“注9、 公允价值”。相关子公司的会计部门提供汇率，外部专家提供所有其他参数。 | ||||||||||||
| 报告期公司衍生品的会计政策及会计核算具体原则与上一报告期相比是否发生重大变化的说明 | 无 | ||||||||||||
| 独立董事对公司衍生品投资及风险控制情况的专项意见 | 公司以规避市场波动风险、套期保值为目的开展的衍生品投资业务，与公司日常经营需求紧密相关，符合有关法律、法规的规定，且公司制定了《汇率风险套期管理政策》，加强了风险管理和控制，有利于规避和控制经营风险，提高公司抵御市场风险的能力，不存在损害公司和全体股东利益的情况。 | ||||||||||||
七、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表
√ 适用 □ 不适用
| 接待时间 | 接待方式 | 接待对象类型 | 调研的基本情况索引 |
| 2020年3月30日 | 电话 | 机构 | 2019年度业绩快报说明会 |
第四节 财务报表
一、财务报表
1、合并资产负债表
编制单位：安道麦股份有限公司
2020年3月31日
单位：千元
| 项目 | 2020年 3月31日 | 2019年 12月31日 | 项目 | 2020年 3月31日 | 2019年 12月31日 |
| 流动资产： | 流动负债： | ||||
| 货币资金 | 4,264,450 | 4,348,588 | 短期借款 | 2,515,622 | 2,009,882 |
| 交易性金融资产 | 26,831 | 29,510 | 衍生金融负债 | 1,687,360 | 691,475 |
| 衍生金融资产 | 1,829,988 | 490,113 | 应付票据 | 379,381 | 321,674 |
| 应收票据 | 31,203 | 26,000 | 应付账款 | 4,434,631 | 4,205,901 |
| 应收账款 | 8,577,783 | 8,004,157 | 合同负债 | 888,232 | 664,228 |
| 应收款项融资 | 35,624 | 78,948 | 应付职工薪酬 | 1,127,486 | 1,211,713 |
| 预付款项 | 388,841 | 377,808 | 应交税费 | 515,575 | 369,038 |
| 其他应收款 | 1,752,959 | 1,195,253 | 其他应付款 | 1,237,407 | 1,049,594 |
| 存货 | 10,091,315 | 9,932,654 | 一年内到期的非流动负债 | 1,079,671 | 1,066,243 |
| 其他流动资产 | 639,603 | 659,195 | 其他流动负债 | 303,740 | 355,243 |
| 流动资产合计 | 27,638,597 | 25,142,226 | 流动负债合计 | 14,169,105 | 11,944,991 |
| 非流动资产： | 非流动负债： | ||||
| 长期应收款 | 135,332 | 170,896 | 长期借款 | 1,181,250 | 927,159 |
| 长期股权投资 | 141,184 | 133,098 | 应付债券 | 7,804,486 | 7,965,942 |
| 其他权益工具投资 | 156,148 | 155,062 | 租赁负债 | 406,109 | 406,358 |
| 投资性房地产 | 3,690 | 3,771 | 长期应付款 | 26,570 | 29,021 |
| 固定资产 | 6,926,084 | 6,939,610 | 长期应付职工薪酬 | 686,505 | 738,854 |
| 在建工程 | 859,769 | 788,386 | 预计负债 | 164,473 | 176,822 |
| 使用权资产 | 533,749 | 536,034 | 递延所得税负债 | 447,499 | 323,304 |
| 无形资产 | 5,698,552 | 5,835,785 | 其他非流动负债 | 394,100 | 404,824 |
| 商誉 | 4,609,054 | 4,511,193 | 非流动负债合计 | 11,110,992 | 10,972,284 |
| 递延所得税资产 | 833,511 | 826,696 | 负债合计 | 25,280,097 | 22,917,275 |
| 其他非流动资产 | 244,570 | 246,183 | 所有者权益： | ||
| 非流动资产合计 | 20,141,643 | 20,146,714 | 股本 | 2,446,554 | 2,446,554 |
| 资产总计 | 47,780,240 | 45,288,940 | 资本公积 | 12,903,168 | 12,903,168 |
| 其他综合收益 | 1,336,915 | 1,192,681 | |||
| 专项储备 | 15,888 | 14,927 | |||
| 盈余公积 | 240,162 | 240,162 | |||
| 未分配利润 | 5,557,456 | 5,574,173 | |||
| 所有者权益合计 | 22,500,143 | 22,371,665 | |||
| 负债及所有者权益总计 | 47,780,240 | 45,288,940 |
2、公司资产负债表
单位：千元
| 项目 | 2020年 3月31日 | 2019年 12月31日 | 项目 | 2020年 3月31日 | 2019年 12月31日 |
| 流动资产： | 流动负债： | ||||
| 货币资金 | 1,464,248 | 1,423,051 | 短期借款 | 122,000 | 150,000 |
| 应收账款 | 192,541 | 349,109 | 应付票据 | 83,020 | 90,190 |
| 应收款项融资 | 11,091 | 11,722 | 应付账款 | 125,030 | 124,228 |
| 预付款项 | 38,418 | 6,055 | 合同负债 | 7,230 | 6,748 |
| 其他应收款 | 28,964 | 14,051 | 应付职工薪酬 | 176,567 | 204,238 |
| 存货 | 89,956 | 97,861 | 应交税费 | 2,710 | 3,614 |
| 其他流动资产 | 7,164 | 19,117 | 其他应付款 | 239,224 | 237,266 |
| 流动资产合计 | 1,832,382 | 1,920,966 | 一年内到期的非流动负债 | 11,339 | 454 |
| 非流动资产： | 流动负债合计 | 767,120 | 816,738 | ||
| 长期股权投资 | 16,371,411 | 16,371,411 | 非流动负债： | ||
| 其他权益工具投资 | 85,495 | 85,495 | 长期借款 | 173,210 | 141,960 |
| 投资性房地产 | 3,690 | 3,771 | 租赁负债 | - | 21 |
| 固定资产 | 738,208 | 777,476 | 长期应付职工薪酬 | 95,961 | 96,826 |
| 在建工程 | 532,564 | 504,936 | 预计负债 | 43,379 | 43,238 |
| 使用权资产 | 369 | 486 | 其他非流动负债 | 171,770 | 171,770 |
| 无形资产 | 168,942 | 170,053 | 非流动负债合计 | 484,320 | 453,815 |
| 递延所得税资产 | 86,353 | 84,950 | 负债合计 | 1,251,440 | 1,270,553 |
| 其他非流动资产 | 77,247 | 73,668 | 所有者权益： | ||
| 非流动资产合计 | 18,064,279 | 18,072,246 | 股本 | 2,446,554 | 2,446,554 |
| 资产总计 | 19,896,661 | 19,993,212 | 资本公积 | 15,449,878 | 15,449,878 |
| 其他综合收益 | 41,308 | 41,308 | |||
| 专项储备 | 13,933 | 12,973 | |||
| 盈余公积 | 240,162 | 240,162 | |||
| 未分配利润 | 453,386 | 531,784 | |||
| 所有者权益合计 | 18,645,221 | 18,722,659 | |||
| 负债及所有者权益总计 | 19,896,661 | 19,993,212 |
3、合并利润表
单位：千元
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 一、 营业收入 | 6,782,243 | 6,787,751 |
| 减：营业成本 | 4,757,413 | 4,449,236 |
| 税金及附加 | 18,943 | 24,541 |
| 销售费用 | 1,256,871 | 1,268,966 |
| 管理费用 | 325,229 | 317,514 |
| 研发费用 | 92,008 | 96,353 |
| 财务费用 | 411,620 | 479,381 |
| 其中：利息费用 | 165,243 | 163,299 |
| 利息收入 | 10,530 | 20,227 |
| 加：投资收益 | (129,323) | (550,462) |
| 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 | 9,128 | 5,773 |
| 公允价值变动收益(损失) | 323,813 | 794,180 |
| 信用减值损失 | 13,886 | (8,580) |
| 资产减值损失 | (1,923) | (8,777) |
| 资产处置收益 | 7,692 | 40,479 |
| 二、营业利润 | 134,304 | 418,600 |
| 加：营业外收入 | 17,390 | 5,707 |
| 减：营业外支出 | 15,062 | 9,196 |
| 三、利润总额 | 136,632 | 415,111 |
| 减：所得税费用 | 153,339 | 48,355 |
| 四、净利润 | (16,707) | 366,756 |
| (一) 按经营持续性分类： | ||
| 持续经营净利润 | (16,707) | 366,756 |
| (二) 按所有权归属分类： | ||
| 归属于母公司所有者的净利润 | (16,707) | 366,756 |
| 五、其他综合收益的税后净额 | ||
| 归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额 | 144,207 | (390,043) |
| (一)不能重分类进损益的其他综合收益 | 34,218 | (4,152) |
| 1.重新计量设定受益计划净负债或净资产的变动 | 34,218 | (9,202) |
| 2.其他权益工具投资公允价值变动 | - | 5,050 |
| (二)将重分类进损益的其他综合收益 | 109,989 | (385,891) |
| 1.现金流量套期损益的有效部分 | 45,885 | (40,304) |
| 2.外币财务报表折算差额 | 64,104 | (345,587) |
| 六、综合收益总额 | ||
| 归属于母公司所有者的综合收益总额 | 127,500 | (23,287) |
| 七、每股收益 | ||
| 基本每股收益 | (0.007) | 0.150 |
| 稀释每股收益 | 不适用 | 不适用 |
4、公司利润表
单位：千元
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 一、 营业收入 | 170,951 | 416,354 |
| 减：营业成本 | 149,890 | 292,548 |
| 税金及附加 | 1,695 | 6,241 |
| 销售费用 | 2,938 | 19,482 |
| 管理费用 | 98,878 | 96,492 |
| 研发费用 | 1,961 | 1,470 |
| 财务费用 | (3,725) | 8,886 |
| 其中：利息费用 | 1,415 | 1,077 |
| 利息收入 | 4,033 | 6,901 |
| 加：信用减值损失 | (1,266) | (577) |
| 资产减值损失 | (1,587) | (69) |
| 二、营业利润 | (83,539) | (9,411) |
| 加：营业外收入 | 4,100 | 710 |
| 减：营业外支出 | 363 | 1,857 |
| 三、利润总额 | (79,802) | (10,558) |
| 减：所得税费用 | (1,404) | (2,828) |
| 四、净利润 | (78,398) | (7,730) |
| (一)持续经营净利润 | (78,398) | (7,730) |
| 五、其他综合收益的税后净额 | - | 5,050 |
| (一)不能重分类进损益的其他综合收益 | - | 5,050 |
| 1.其他权益工具投资公允价值变动 | - | 5,050 |
| 六、综合收益总额 | (78,398) | (2,680) |
5、合并现金流量表
单位：千元
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 一、经营活动产生的现金流量： | ||
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | 5,144,846 | 5,006,120 |
| 收到的税费返还 | 26,579 | 30,497 |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 167,605 | 109,616 |
| 经营活动现金流入小计 | 5,339,030 | 5,146,233 |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | 4,028,009 | 4,604,831 |
| 支付给职工以及为职工支付的现金 | 905,294 | 829,857 |
| 支付的各项税费 | 75,043 | 264,648 |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 715,392 | 736,381 |
| 经营活动现金流出小计 | 5,723,738 | 6,435,717 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | (384,708) | (1,289,484) |
| 二、投资活动产生的现金流量： | ||
| 收回投资收到的现金 | 2,218 | 8,148 |
| 取得投资收益收到的现金 | - | 3,372 |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | 9,429 | 30,843 |
| 投资活动现金流入小计 | 11,647 | 42,363 |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 357,353 | 287,509 |
| 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 | - | 824,583 |
| 支付其他与投资活动有关的现金 | 27,393 | - |
| 投资活动现金流出小计 | 384,746 | 1,112,092 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | (373,099) | (1,069,729) |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | ||
| 取得借款收到的现金 | 1,194,240 | 1,537,197 |
| 筹资活动现金流入小计 | 1,194,240 | 1,537,197 |
| 偿还债务支付的现金 | 428,544 | 258,676 |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 46,210 | 64,551 |
| 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 | - | 23,830 |
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | 90,259 | 380,425 |
| 筹资活动现金流出小计 | 565,013 | 703,652 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 629,227 | 833,545 |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | 46,592 | (81,844) |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | (81,988) | (1,607,512) |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | 4,319,907 | 6,346,196 |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | 4,237,919 | 4,738,684 |
6、公司现金流量表
单位：千元
| 项目 | 本期发生额 | 上期发生额 |
| 一、经营活动产生的现金流量： | ||
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | 309,170 | 633,069 |
| 收到的税费返还 | 17,306 | 15,759 |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 8,199 | 7,737 |
| 经营活动现金流入小计 | 334,675 | 656,565 |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | 169,917 | 290,452 |
| 支付给职工以及为职工支付的现金 | 59,625 | 55,606 |
| 支付的各项税费 | 2,723 | 20,779 |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 43,067 | 51,452 |
| 经营活动现金流出小计 | 275,332 | 418,289 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 59,343 | 238,276 |
| 二、投资活动产生的现金流量： | ||
| 收到其他与投资活动有关的现金 | - | 1,808 |
| 投资活动现金流入小计 | - | 1,808 |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 32,861 | 25,850 |
| 投资活动现金流出小计 | 32,861 | 25,850 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | (32,861) | (24,042) |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | ||
| 取得借款收到的现金 | 114,500 | - |
| 收到其他与筹资活动有关的现金 | 2,151 | - |
| 筹资活动现金流入小计 | 116,651 | - |
| 偿还债务支付的现金 | 100,000 | - |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 3,381 | 1,077 |
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | - | 8,610 |
| 筹资活动现金流出小计 | 103,381 | 9,687 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 13,270 | (9,687) |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | 3,596 | (4,777) |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | 43,348 | 199,770 |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | 1,395,994 | 2,005,313 |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | 1,439,342 | 2,205,083 |
二、财务报表调整情况说明
1、首次执行新金融工具准则、新收入准则、新租赁准则调整首次执行当年年初财务报表相关情况
□ 适用 √ 不适用
2、首次执行新金融工具准则、新收入和租赁准则而进行的追溯调整特殊
□ 适用 √ 不适用
三、审计报告
第一季度报告是否经过审计？
□ 是 √ 否公司第一季度报告未经审计。
安道麦股份有限公司
2020年4月27日