湖北国创高新材料股份有限公司 2015 年年度报告全文
湖北国创高新材料股份有限公司
2015 年年度报告
2016 年 04 月
湖北国创高新材料股份有限公司 2015 年年度报告全文
第一节 重要提示、目录和释义
本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的
真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和
连带的法律责任。
公司负责人高庆寿、主管会计工作负责人钱静及会计机构负责人(会计主管
人员)孟军梅声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。
公司在本报告第四节的管理层讨论与分析“九、公司未来发展的展望之（二）
4、可能面临的风险因素”详细描述了公司可能面对的风险因素及应对策略，敬
请投资者关注相关内容。
公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。
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目 录
第一节 重要提示、目录和释义 ................................................................................. 2
第二节 公司简介和主要财务指标 ............................................................................. 5
第三节 公司业务概要 ................................................................................................. 9
第四节 管理层讨论与分析 ....................................................................................... 12
第五节 重要事项 ....................................................................................................... 30
第六节 股份变动及股东情况 ................................................................................... 46
第七节 优先股相关情况 ........................................................................................... 52
第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .................................................. 53
第九节 公司治理 ....................................................................................................... 61
第十节 财务报告 ....................................................................................................... 68
第十一节 备查文件目录 ......................................................................................... 174
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释义
释义项 指 释义内容
公司、本公司、国创高新 指 湖北国创高新材料股份有限公司
控股股东、国创集团 指 国创高科实业集团有限公司
《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》
《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》
《公司章程》 指 《湖北国创高新材料股份有限公司章程》
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
深交所、交易所 指 深圳证券交易所
湖北证监局 指 中国证券监督管理委员会湖北监管局
股东大会 指 湖北国创高新材料股份有限公司股东大会
董事会 指 湖北国创高新材料股份有限公司董事会
监事会 指 湖北国创高新材料股份有限公司监事会
保荐人、保荐机构 指 长江证券承销保荐有限公司
会计师、会计师事务所 指 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）
上年同期 指 2014 年 1 月 1 日至 2014 年 12 月 31 日
报告期 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日
元、万元 指 人民币元、人民币万元
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第二节 公司简介和主要财务指标
一、公司信息
股票简称 国创高新 股票代码
股票上市证券交易所 深圳证券交易所
公司的中文名称 湖北国创高新材料股份有限公司
公司的中文简称 国创高新
公司的外文名称（如有） Hubei Guochuang Hi-tech Material Co.,Ltd
公司的外文名称缩写（如有）GUOCHUANG Hi-tech
公司的法定代表人 高庆寿
注册地址 武汉市东湖开发区华光大道 18 号
注册地址的邮政编码 430074
办公地址 武汉市东湖开发区武大园三路八号国创高科实业集团办公楼
办公地址的邮政编码 430223
公司网址 www.guochuang.com.cn
电子信箱 cbmb@public.wh.hb.cn
二、联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 彭雅超
武汉市东湖开发区武大园三路八号国创
联系地址
高科实业集团办公楼
电话 027-87617347
传真 027-87617400
电子信箱 p20732@sina.com
三、信息披露及备置地点
公司选定的信息披露媒体的名称 《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》、《证券日报》
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）
公司年度报告备置地点 董事会工作部
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四、注册变更情况
组织机构代码 无变更
公司上市以来主营业务的变化情况（如有） 无变更
历次控股股东的变更情况（如有） 无变更
五、其他有关资料
公司聘请的会计师事务所
会计师事务所名称 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）
会计师事务所办公地址 武汉市武昌区东湖路 169 号众环大厦 2-9 层
签字会计师姓名 吴杰、代娟
公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构
□ 适用 √ 不适用
公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问
□ 适用 √ 不适用
六、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
√ 是 □ 否
本年比上年
2014 年 2013 年
增减
2015 年
调整前 调整后 调整后 调整前 调整后
营业收入（元） 1,424,993,570.40 1,934,212,550.21 1,934,212,550.21 -26.33% 1,171,727,478.30 1,171,727,478.30
归属于上市公司股东的净利
31,147,024.02 44,695,419.08 44,695,419.08 -30.31% 17,223,053.01 17,223,053.01
润（元）
归属于上市公司股东的扣除
30,521,920.38 43,500,951.72 43,500,951.72 -29.84% 13,969,938.21 13,969,938.21
非经常性损益的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净
178,074,399.03 -8,464,154.75 -8,464,154.75 2,203.87% -30,784,007.42 -30,784,007.42
额（元）
基本每股收益（元/股） 0.07 0.10 0.11 -36.36% 0.04 0.04
稀释每股收益（元/股） 0.07 0.10 0.11 -36.36% 0.04 0.04
加权平均净资产收益率 4.15% 5.89% 5.84% -1.69% 2.33% 2.33%
本年末比上
2014 年末 2013 年末
年末增减
2015 年末
调整前 调整后 调整后 调整前 调整后
总资产（元） 1,824,315,452.53 2,317,635,027.22 2,317,635,027.22 -21.29% 1,687,418,663.63 1,687,418,663.63
归属于上市公司股东的净资
766,773,366.80 752,618,909.16 735,887,909.16 4.20% 746,763,320.50 746,763,320.50
产（元）
会计政策变更的原因及会计差错更正的情况
2015 年 11 至 4 月，中国财政部发布了《企业会计准则解释第 7 号》的通知（财会[2015]19 号）, 本公司已于本报告期
执行了新发布的《企业会计准则解释第 7 号》。2016 年 3 月 21 日，经本公司第五届董事会第九次会议审议，本公司自 2015
年 11 月 4 日起执行上述新发布的《企业会计准则解释第 7 号》，并导致本公司相应会计政策变化，并已按照相关衔接规定进
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行了处理，对于需要对比较数据进行追溯调整的，本公司已进行了相应追溯调整。
七、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
八、分季度主要财务指标
单位：元
第一季度 第二季度 第三季度 第四季度
营业收入 139,432,427.46 323,790,819.22 528,577,658.18 433,192,665.54
归属于上市公司股东的净利润 -7,565,081.23 12,017,979.77 3,191,693.82 23,502,431.66
归属于上市公司股东的扣除非经
-8,159,148.83 11,885,525.47 2,687,739.31 24,107,804.43
常性损益的净利润
经营活动产生的现金流量净额 -210,288,095.03 131,311,575.70 23,344,753.92 233,706,164.44
上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异
□ 是 √ 否
九、非经常性损益项目及金额
√ 适用 □ 不适用
单位：元
项目 2015 年金额 2014 年金额 2013 年金额 说明
非流动资产处置损益（包括已计提资产减值
-510,777.97 977.85 38,025.37
准备的冲销部分）
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切
相关，按照国家统一标准定额或定量享受的 1,552,260.98 1,280,000.00 1,211,000.00
政府补助除外）
除同公司正常经营业务相关的有效套期保
值业务外，持有交易性金融资产、交易性金
融负债产生的公允价值变动损益，以及处置 443,963.95 397,236.98
交易性金融资产、交易性金融负债和可供出
售金融资产取得的投资收益
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -342,714.68 -160,978.27 2,243,337.67
减：所得税影响额 73,708.64 258,964.06 589,901.66
少数股东权益影响额（税后） -43.95 110,532.11 46,583.56
合计 625,103.64 1,194,467.36 3,253,114.80 --
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对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及
把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项
目，应说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性
损益项目界定为经常性损益的项目的情形。
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第三节 公司业务概要
一、报告期内公司从事的主要业务
公司主要从事路面改性沥青系列产品的研发、生产及销售，公司产品主要用于高速公路、国省道公路、
城市主干道、机场跑道以及市政专用道路等工程的路面铺设、养护。
目前公司的主要竞争对手分为三类：一是国际大型石油化工公司，包括壳牌、韩国SK、泰普克等；二
是国内改性沥青生产厂家，包括厦门华特、浙江宝盈等；三是国内大型石油化工公司，主要是中石油、中
石化、中海油。
公司是国内最早，目前规模最大的改性沥青生产以及改性设备生产的重点高新技术企业之一，也是全
国研发、生产和销售高等级公路新材料专业沥青的龙头企业之一，技术水平居于国内领先地位。公司现已
在湖北、广西、陕西和四川建有改性沥青生产基地，产品辐射华中、西北、西南、华南等地区。公司通过
自主研发、创新掌握了SBS改性沥青、乳化沥青等多项高等级公路新材料的生产技术及制造方法。近年来
沥青行业已经进入高度成熟期，行业进入壁垒越来越弱化，成为完全竞争性行业，毛利率水平进一步降低。
加上交通基础建设投资压力巨大，建设资金筹措困难等因素，导致行业应收账款回收周期延长，使得属于
资金密集型的沥青行业竞争愈发激烈，经营难度进一步加大。总体来说，公司行业竞争优势明显。
二、主要资产重大变化情况
1、主要资产重大变化情况
主要资产 重大变化说明
股权资产 未发生重大变化
固定资产 未发生重大变化
无形资产 未发生重大变化
在建工程 未发生重大变化
2、主要境外资产情况
√ 适用 □ 不适用
保障资产安 境外资产占
资产的具体 是否存在重
形成原因 资产规模 所在地 运营模式 全性的控制 收益状况 公司净资产
内容 大减值风险
措施 的比重
总资产
Sahara -1,056,580.66
收购 18,795,281.93 加拿大 油气开采、销售 4.72% 否
Energy Ltd. 加元
加元
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三、核心竞争力分析
自成立以来公司便专注于改性沥青的研发、生产和销售，积累了丰富的行业经验，培养了优秀的研发、
销售和管理团队，公司具有技术优势、品牌优势、管理优势及质量优势等。报告期内，公司在市场开拓、
研发能力、内部管理等各方面均取得了一系列新的进展，核心竞争力得以进一步加强。
（一）市场地位与品牌优势
经过十余年的创新和发展，公司已成为国内改性沥青行业的一流企业。公司一贯注重技术研发，根据
客户需求提供质量可靠、技术性能优越的改性沥青产品，取得了广大客户对公司产品及品牌的信赖，“国
创”牌改性沥青已成为我国改性沥青的知名品牌，成为我国交通道路新材料领域屈指可数的民族品牌之一。
“国创”牌系列产品在我国“五纵七横”、“九纵十八横”国道主干线部分路段和全国22个省市、市政建
设的城市干道和高速公路重点工程上得到广泛应用。
（二）技术优势
公司自成立以来，一直被认定为高新技术企业。多年来公司通过自主创新、产学研结合、引进吸收消
化创新等多个途径不断积累技术优势。公司已拥有“炼磨式沥青改性技术设备”、“一种聚合物改性沥青
的生产工艺”、“一种煤沥青/SBS/废胶粉复合改性沥青及其制备方法”、“路面抗反射裂缝能力的测试
方法及其测试设备”等10余项发明专利。公司自主知识产权产品涉及SBS改性沥青系列、乳化沥青及改性
乳化沥青系列、抗反射裂缝沥青、胶粉沥青等道路材料的多个领域。
同时公司拥有自己独立、先进的沥青实验室及改性沥青研发中心，已被交通运输部认定为“公路交通
节能与环保技术及装备交通运输行业研发中心”，研发中心拥有一批理论知识与实践经验丰富的研发人员，
能够确保为用户提供一流的产品服务，对于公司的影响力有着显著的提升。
（三）产品优势
先进的生产设备和科学的生产工艺保证了公司的产品质量，公司不仅可以提供同时满足国内行业标准
和美国AASHTO标准的SBS改性沥青，而且还可以提供高温性能达到PG-82，低温性能达到PG-34的耐极端高
温、极端低温和极端气候条件的特种SBS改性沥青。
公司产品已广泛应用于全国的高速公路、城市快速路、主干路、城市道路、公交汽车专用道、立交桥、
高架桥、桥面铺设工程。公司承接的近百项工程，大多数为国家、省、市重点工程，从未发生产品质量纠
纷。公司已通过ISO9001质量体系认证，未因产品质量受到处罚的情况，充分反映了客户对公司产品质量
的认同程度。
（四）灵活的产品供应模式
公司已在武汉、陕西、广西、四川建立四个生产基地，具有快速大规模生产供应成品改性沥青的能力，
产品主要辐射华中、华南、西北、西南等地区；公司拥有多台移动改性沥青设备，可针对特殊项目和客户
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的实际，采用工厂化生产与现场改性两种生产方式，可满足不同区域公路建设的特殊需要。
（五）稳定且经验丰富的管理团队
公司成立以来，公司董事会、监事会及高级管理人员整体保持稳定，现任管理团队长期供职于公司内
部，管理经验丰富，熟知行业发展动向。公司注重人才的内培外引，长期的业务发展中培养了大批中层管
理者，为公司未来发展的人才需求打下坚实基础。稳定且经验丰富的管理团队有利于公司的长远发展，在
行业竞争中保持一定优势。
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第四节 管理层讨论与分析
一、概述
公司报告期内主营业务范围未发生重大变化，仍以销售、生产改性沥青为主营业务，小额贷款业务效
益显著增长。2015年公司克服各种不利因素，积极调整经营策略，沥青销量创历史新高，但由于受国际原
油价格持续下跌的影响，销售收入比上年同期下降，实现净利润比上年同期下降。2015年实现营业总收入
145,583.73万元，同比减少25.25%，主要是本期销售价格持续下跌；营业成本124,972.22万元，同比减少
26.64%，主要是材料采购价格持续下跌；销售费用3,145.62万元，同比增加89.53%，主要是本期部分客户
采用一票制结算引起运费增加；管理费用6,378.51万元，同比减少33.81%，主要是本期股权激励费用摊销
冲回以及研发费用减少；财务费用4,617.07万元，同比减少2.04%；资产减值损失604.68万元，同比减少
66.11%，主要是期末应收款项减少，坏账准备计提减少；本报告期实现归属于上市公司股东的净利润
3,114.70万元,比上年同期减少30.31%。
二、主营业务分析
1、概述
参见“管理层讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。
2、收入与成本
（1）营业收入构成
单位：元
2015 年 2014 年
同比增减
金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重
营业收入合计 1,424,993,570.40 100% 1,934,212,550.21 100% -26.33%
分行业
沥青 1,424,993,570.40 100.00% 1,934,212,550.21 100.00% -26.33%
分产品
改性沥青 959,355,922.58 67.32% 1,214,493,700.56 62.79% -21.01%
重交沥青 394,288,283.38 27.67% 605,664,698.66 31.31% -34.90%
乳化沥青 2,726,184.96 0.19% 1,219,955.59 0.06% 123.47%
改性沥青加工 47,342,097.55 3.32% 12,625,696.25 0.65% 274.97%
道路工程施工及养
12,567,781.82 0.88% 83,625,666.78 4.32% -84.97%
护
其他产品 8,713,300.11 0.61% 16,582,832.37 0.86% -47.46%
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分地区
华中区 498,209,654.82 34.96% 1,281,932,455.08 66.28% -61.14%
西北区 58,524,562.40 4.11% 55,481,067.48 2.87% 5.49%
西南区 868,259,353.18 60.93% 596,799,027.65 30.85% 45.49%
（2）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况
√ 适用 □ 不适用
单位：元
营业收入比上年 营业成本比上年 毛利率比上年同
营业收入 营业成本 毛利率
同期增减 同期增减 期增减
分行业
沥青行业 1,424,993,570.40 1,249,722,178.51 12.30% -26.33% -26.64% 0.37%
分产品
改性沥青 959,355,922.58 821,913,234.30 14.33% -21.01% -22.90% 2.10%
重交沥青 394,288,283.38 371,398,536.52 5.81% -34.90% -33.81% -1.55%
分地区
华中区 498,209,654.82 425,754,314.35 14.54% -61.14% -60.93% -0.45%
西南区 868,259,353.18 771,970,701.14 11.09% 45.49% 36.21% 6.06%
公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据
□ 适用 √ 不适用
（3）公司实物销售收入是否大于劳务收入
□ 是 √ 否
（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况
□ 适用 √ 不适用
（5）营业成本构成
行业和产品分类
单位：元
2015 年 2014 年
行业分类 项目 同比增减
金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重
沥青 原材料 1,180,394,764.65 95.98% 1,599,306,167.37 97.48% -26.19%
沥青 人工工资 4,639,465.81 0.38% 4,616,639.65 0.28% 0.49%
沥青 折旧 16,444,957.82 1.34% 14,099,630.55 0.86% 16.63%
沥青 能源 14,450,092.72 1.17% 11,058,385.39 0.67% 30.67%
沥青 其他制造费用 13,893,367.97 1.13% 11,498,177.53 0.70% 20.83%
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单位：元
2015 年 2014 年
产品分类 项目 同比增减
金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重
改性沥青 821,913,234.30 66.06% 1,066,040,527.06 62.96% 3.10%
重交沥青 371,398,536.52 29.85% 561,108,891.72 33.14% -3.29%
乳化沥青 2,496,104.00 0.20% 1,172,878.68 0.07% 0.13%
改性沥青加工 34,014,774.15 2.73% 12,256,703.03 0.72% 2.01%
道路工程施工及
14,405,169.71 1.16% 52,745,627.06 3.11% -1.96%
养护
说明
（6）报告期内合并范围是否发生变动
√ 是 □ 否
2015年11月12日，新设主体湖北国创公路工程检测有限公司纳入合并范围。
（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□ 适用 √ 不适用
（8）主要销售客户和主要供应商情况
公司主要销售客户情况
前五名客户合计销售金额（元） 480,635,767.82
前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 33.01%
公司前 5 大客户资料
序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例
1 广西路桥工程有限公司 123,327,995.69 8.47%
2 广西路桥总公司 117,691,033.66 8.08%
3 广西凤城高速公路有限公司 87,057,782.99 5.98%
4 陕西省交通建设集团延延高速管理处 80,378,189.23 5.52%
5 四川交投物流有限公司 72,180,766.26 4.96%
合计 -- 480,635,767.82 33.01%
主要客户其他情况说明
□ 适用 √ 不适用
公司主要供应商情况
前五名供应商合计采购金额（元） 642,773,256.90
前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 56.83%
