海南康芝药业股份有限公司
2012 年年度报告
2013 年 03 月
海南康芝药业股份有限公司 2012 年年度报告全文
第一节 重要提示、目录和释义
本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料
不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确
性和完整性承担个别及连带责任。
所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。
公司负责人洪江游、主管会计工作负责人刘会良及会计机构负责人(会计主
管人员)张志强声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
本报告中如有涉及未来的计划、业绩预测等方面的内容，均不构成本公司
对任何投资者及相关人士的承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险
认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。
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目 录
第一节 重要提示、目录和释义 ................................................... 2
第二节 公司基本情况简介 ....................................................... 6
第三节 会计数据和财务指标摘要 ................................................. 8
第四节 董事会报告 ............................................................ 11
第五节 重要事项 .............................................................. 47
第六节 股份变动及股东情况 .................................................... 58
第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 .................................... 63
第八节 公司治理 .............................................................. 75
第九节 财务报告 .............................................................. 80
第十节 备查文件目录 ......................................................... 176
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释义
释义项 指 释义内容
中国证监会 指 中国证券监督管理委员会
康芝药业 指 海南康芝药业股份有限公司
董事会、股东大会、监事会 指 海南康芝药业股份有限公司董事会、股东大会、监事会
《公司章程》 指 海南康芝药业股份有限公司章程
保荐机构、海通证券 指 海通证券股份有限公司
《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》
《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》
宏氏投资 指 海南宏氏投资有限公司
康大投资 指 海南康大投资有限公司
海南菖蒲 指 海南菖蒲医药技术有限公司
南海成长 指 深圳市南海成长创业投资合伙企业（有限合伙）
创东方 指 深圳市创东方成长投资企业（有限合伙）
康芝营销 指 海南康芝药品营销有限公司
顺鑫祥云、祥云药业 指 北京顺鑫祥云药业有限责任公司
沈阳康芝 指 沈阳康芝制药有限公司
天合制药 指 河北天合制药集团有限公司
河北康芝 指 河北康芝制药有限公司
佳乐美 指 海南佳乐美健康食品有限公司
国瑞堂制药 指 海南国瑞堂制药有限公司
国瑞堂中药 指 海南国瑞堂中药制药有限公司
天际食品 指 海南文昌天际食品有限公司
报告期 指 2012 年度
审计机构、中审亚太 指 中审亚太会计师事务所有限公司
近三年 指 2010 年、2011 年、2012 年
元 指 人民币元
根据《中药品种保护条例》，经国家中药品种保护审评委员会评审，
国务院卫生行政部门批准保护的中国境内生产制造的中药品种（包括
中药保护品种 指
中成药、天然药物的提取物及其制剂和中药人工制成品），在保护期
内限于由获得《中药保护品种证书》的企业生产。
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《医保药品目录》 指 《国家基本医疗保险、工伤保险和生育保险药品目录》
GMP 指 药品生产质量管理规范
GSP 指 药品经营质量管理规范
非处方药，是经国家批准，消费者不需医生处方，按药品说明书即可
OTC 指
自行判断、使用的安全有效的药品。
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第二节 公司基本情况简介
一、公司信息
股票简称 康芝药业 股票代码
股票上市证券交易所 深圳证券交易所
公司的中文名称 海南康芝药业股份有限公司
公司的中文简称 康芝药业
公司的外文名称 HAINAN HONZ PHARMACEUTICAL CO.,LTD.
公司的外文名称缩写 HONZ
公司的法定代表人 洪江游
注册地址 海口国家高新技术产业开发区药谷工业园药谷三路 6 号
注册地址的邮政编码
办公地址 海口国家高新技术产业开发区药谷工业园药谷三路 6 号
办公地址的邮政编码
公司国际互联网网址 http://www.honz.com.cn
电子信箱 honz168@honz.com.cn
公司聘请的会计师事务所名称 中审亚太会计师事务所有限公司
公司聘请的会计师事务所办公地址 海南省海口市金贸中路 1 号半山花园海天阁 9 层
二、联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 林德新 卢芳梅
海口国家高新技术产业开发区药谷工业 海口国家高新技术产业开发区药谷工业
联系地址
园药谷三路 6 号 园药谷三路 6 号
电话 0898-68661669 0898-68661669
传真 0898-68661500 0898-68661500
电子信箱 honz168@honz.com.cn honz168@honz.com.cn
三、信息披露及备置地点
公司选定的信息披露报纸的名称 《中国证券报》、《证券时报》、《上海证券报》
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn
公司年度报告备置地点 公司证券事务部
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四、公司历史沿革
企业法人营业执照
注册登记日期 注册登记地点 税务登记号码 组织机构代码
注册号
琼山县龙塘潭口（县
首次注册 1994 年 01 月 20 日 20142923-3 460100708873536 708873536
建材总厂）
海口市南海大道
股份公司成立变更 2007 年 12 月 28 日 168 号海口保税区 460000000017507 460100708873536 708873536
乙号路
海口市南海大道
首次公开发行股票 2010 年 07 月 21 日 168 号海口保税区 460000000017507 460100708873536 708873536
乙号路
海口国家高新技术
变更注册资本（转增
2011 年 11 月 21 日 产业开发区药谷工 460000000017507 460100708873536 708873536
股本）及注册地点
业园药谷三路 6 号
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第三节 会计数据和财务指标摘要
一、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
主要会计数据
2012 年 2011 年 本年比上年增减(%) 2010 年
营业总收入（元） 368,780,279.64 304,241,891.20 21.21% 314,451,808.57
营业利润（元） 11,313,321.46 -4,812,178.88 335.10% 160,438,939.46
利润总额（元） 25,858,342.77 -899,284.42 2975.44% 166,478,058.38
归属于上市公司股东的净利润
22,580,533.78 -1,137,143.68 2085.72% 139,317,546.85
（元）
归属于上市公司股东的扣除非经
11,720,793.51 -5,021,154.59 333.43% 138,998,462.18
常性损益的净利润（元）
经营活动产生的现金流量净额
109,459,626.85 -100,940,934.74 208.44% 79,893,972.52
（元）
本年末比上年末增减
2012 年末 2011 年末 2010 年末
(%)
资产总额（元） 1,968,610,708.86 1,964,728,946.32 0.20% 1,904,618,724.58
负债总额（元） 95,024,753.39 110,774,166.22 -14.22% 76,012,593.33
归属于上市公司股东的所有者权
1,790,049,521.35 1,767,468,987.57 1.28% 1,828,606,131.25
益（元）
期末总股本（股） 200,000,000.00 200,000,000.00 0% 100,000,000.00
主要财务指标
2012 年 2011 年 本年比上年增减(%) 2010 年
基本每股收益（元/股） 0.1129 -0.0057 2084.21 0.7776
稀释每股收益（元/股） 0.1129 -0.0057 2084.21 0.7776
扣除非经常性损益后的基本每股
0.0586 -0.0251 333.47% 0.78
收益（元/股）
全面摊薄净资产收益率（%） 1.27% -0.06% 1.33% 12.06%
加权平均净资产收益率（%） 1.27% -0.06% 1.33% 12.06%
扣除非经常性损益后全面摊薄净
0.66% -0.28% 335.71% 12.03%
资产收益率（%）
扣除非经常性损益后的加权平均 0.66% -0.28% 335.71% 12.03%
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净资产收益率（%）
每股经营活动产生的现金流量净
0.55 -0.5 210% 0.8
额（元/股）
本年末比上年末增减
2012 年末 2011 年末 2010 年末
(%)
归属于上市公司股东的每股净资
8.95 8.84 1.24% 18.29
产（元/股）
资产负债率（%） 4.83% 5.64% -14.36% 3.99%
二、报告期内非经常性损益的项目及金额
单位：元
项目 2012 年金额 2011 年金额 2010 年金额 说明
非流动资产处置损益（包括已计提资产减
-628,700.13 -87,421.30 -15,102.54
值准备的冲销部分）
计入当期损益的政府补助（与企业业务密
切相关，按照国家统一标准定额或定量享 6,799,427.65 8,664,186.58 7,249,846.84
受的政府补助除外）
委托他人投资或管理资产的损益 3,058,794.52 1,136,876.71 为银行理财产品收益
因河北康芝银行借款
债务重组损益 18,733,984.76
债务重组产生
与公司正常经营业务无关的或有事项产生 因河北康芝诉讼案件
-10,321,496.66
的损益 产生
除同公司正常经营业务相关的有效套期保
值业务外，持有交易性金融资产、交易性
金融负债产生的公允价值变动损益，以及 668,203.48
处置交易性金融资产、交易性金融负债和
可供出售金融资产取得的投资收益
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -38,194.31 -4,663,870.82 -1,195,625.38
其他符合非经常性损益定义的损益项目 -5,969,700.00
所得税影响额 5,807,270.15 1,120,088.13 418,537.73
少数股东权益影响额（税后） 936,805.41 45,672.13
合计 10,859,740.27 3,884,010.91 319,084.67 --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
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三、重大风险提示
（一）新产品、儿童药专用技术开发及其产业化风险
新药研发或儿童药专用技术开发投资大、周期长、对人员素质要求较高、风险较大；任
何新产品研制和技术创新开发成功后，都面临着产品产业化、市场化和经营规模化等问题；
如果公司新药或儿童药专用技术不能适应不断变化的市场需求，将加大公司的经营成本，对
公司的盈利水平和未来发展产生不利的影响。
应对措施：
公司将进一步建立健全新产品开发和儿童药专用技术开发的体制机制，充分发挥专业技
术人员和专家顾问团的作用，加强对新药立项的内部审批和市场论证工作，并加强和国内外
有实力的药品科研单位深度技术合作，同时在新产品的研发中，注重产品长、中、短研究周
期的合理搭配，并结合市场需求积极推进新获得药品批准文号产品的产业化。
（二）公司规模扩大带来的管理风险
公司上市之后，企业资产规模大幅增加，随着公司实施并购后的子公司逐渐增加，公司
的管理区域发生了较大的变化，公司的组织结构和管理体系将日趋复杂，如果公司在快速扩
张过程中，不能妥善有效解决业务规模成长和经营模式转变带来的风险因素和管理问题，将
对公司生产经营造成一定的影响。
应对措施：
公司将根据发展战略规划和实际状况，持续优化集团化母子公司管控模式，强化内部协
同，提高营运效率。同时，公司将更加重视核心和高潜质管理人才的引进和培养，大力推行
各项激励措施。
（三）超募资金投资项目的相关风险
截至本报告期末，公司尚有75765.04万元的超募资金暂未做出使用安排。该部分超募资
金将用于公司主营业务。虽然公司的超募资金投资项目都将建立在充分尽职调查和可行性论
证的基础上，但仍然存在着新品种市场竞争力突变、对新并购企业的整合是否顺利、新并购
或投资新建项目的经营效益能否及时达到预期目标等方面的不确定性和风险。
应对措施：
公司将在“把握时机、审慎决策、用好超募资金”的原则上，对拟投资项目进行更加深
入的市场调研和并购尽职调查，严格履行内部决策程序，将进一步提高内部控制水平，积极
为新并购企业注入公司先进的企业文化和管理理念，充分发挥资源共享效应、规模扩张效应
和整体协同效应，提高公司的持续盈利能力，促进公司又好又快发展。
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第四节 董事会报告
一、管理层讨论与分析
回顾2012年，中国医药行业快速发展的态势不变，产业规模持续快速增长，行业集中度
不断提高，医药企业实力持续增强，行业健康发展的问题备受关注。
过去的一年，是公司的经营管理调整年，是管理模式优化、营销模式延展的一年，公司
董事会带领经营班子和全体员工，齐心协力寻突破，放远眼光谋发展，在经营管理整合和业
绩恢复方面取得了明显进展，公司在集团化母子公司管控模式的实践和探索、在运作“康芝红
脸蛋基金”履行社会责任、以及企业内部基础管理和规范化等方面积累了良好的经验，公司
重新走上了正常稳健的发展轨道。
报告期内，公司实现营业收入36878万元，比去年同期增加21.21%；营业利润为1131万元，
比去年同期增加335.10%；利润总额为2586万元，比去年同期增加2975.44%；归属于上市公司
股东的净利润为2258万元，比去年同期增加2085.72%。
报告期，公司主要经营管理工作回顾：
（一）市场营销方面
1．围绕“品类营销”战略，在产品规划、学术培育、终端拓展等方面进行资源整合，
并实施不同渠道的开发与推广工作。将“品类营销”理念延伸到第三终端渠道，在重点终端
开发方面力求儿童药全品类占领；在OTC渠道开发方面，大力宣导“康芝儿童专用药”营销理
念，重点推动与“百强连锁”儿童药全品类的战略合作，大规模实施OTC店员教育培训，指导
店员提高对康芝系列儿童药的推荐率与推荐成功率，从而大幅提升OTC渠道销量；为配合品类
营销在不同渠道终端进行推广宣传，公司全年在42个地市设立了“康芝儿童专用药”专柜1200
多个，有效提升了专柜店作为终端品牌延伸、销售推广放大的核心终端价值。
2．公司全年新增代理商320余位，通过有效优化代理商网络结构，大幅提升了代理商团
队以县级市场为单位的覆盖能力与推广能力；为应对第三终端格局的变化，公司全力引导代
理商将推广重心下沉，支持代理商在区域市场对县级医院的开发，扩大区域影响力。
3．公司持续重视学术推广，为提升我司儿童药产品的学术地位，奠定学术推广基础，
重点赞助了多场省级以上儿科年会等行业学术活动。着力探索代理制模式下的学术营销升级，
重点加大了对我司营销管理人员及代理商团队的学术培训，引导并支持代理商大力开发省、
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市、县级医院。
4．为提升企业及产品品牌、配合终端开发，公司除审慎投放部分大众媒体广告外，重
点加大了终端包装与宣传，侧重在专业媒体对重点产品和“康芝儿童药”品类的宣传；同时，
为借力互联网等新媒体的传播优势，公司加大对儿童药拳头产品（如“金立爽”、大小“度
来林”等）的网络传播推广。
（二）技术研发方面
报告期内，公司继续加大技术研发的投入，不断提升研发技术力量，加强和国内著名研
发单位的技术合作， 一方面持续做好新产品开发、已有品种品规增补和工艺改进研究，另一
方面加快开发和引进儿童药专有掩味技术、口腔速溶膜技术等儿童药专用技术，同时重视药
物安全和上市后研究，为公司逐步打造儿童药技术领先优势的核心竞争力奠定了良好的基础。
1．截止报告期末，公司已进入注册程序的项目13个。
2．公司研发团队掌握了较丰富的儿童药专有掩味技术，并成功应用到多个儿童药产品
中，有效改善了药物口感，有利于提高公司儿童药在同类品种中的市场竞争力。报告期内，
公司对药物膜剂技术的研发取得了进展，其中：口腔速溶膜是一种特别适合婴幼儿服用的新
剂型，特点是药膜极薄（厚度仅有0.1mm），粘舌即化，不易吐出，起效快、剂量准。公司现
已有产品准备进行中试，并有望在国内领先实现该技术在儿童药中的应用。
3．报告期内，公司获得两项国家知识产权局颁发的发明专利证书，分别为：一种盐酸
左西替利嗪颗粒及其制备方法和检测方法、一种改善溶出性能的尼美舒利药物组合物及其制
备方法。以上发明专利的取得有利于保护公司知识产权，形成持续创新机制，提升公司的核
心竞争力。
4．报告期内，公司取得了积极的科技成果，共获得“全国科技进步奖优秀奖”1项（全
国工商联主办）、“海南省科技成果转化奖”1项、“海南省高新技术项目”1项；另外，公
司技术中心被认定为“海南省认定企业技术中心”。
（三）投资合作和经营整合方面
1．公司投资团队按照董事会制订的投资战略，寻找与我司主业相关的投资项目和合作
机会，力图通过受让新药技术、并购药企和营销渠道等方式，增加利润增长点，提高市场占
有率，扩大企业规模，提高企业知名度。报告期内，公司及时实现小儿氨酚黄那敏颗粒、小
儿咳喘灵、乙酰氨基酚泡腾片、头孢克洛颗粒、健儿乐颗粒等多个产品的合作引进，丰富公
司的产品链，拓宽了“康芝儿童药”品类品种。
2．报告期，公司积极处理已并购企业河北康芝历史遗留的债权债务纠纷和法律诉讼，促
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进子公司的生产正常化，河北康芝的颗粒剂、糖浆剂、口服溶液剂、合剂等生产线已及时通
过了新版GMP认证。已并购企业沈阳康芝除完成“金立爽”（氨金黄敏颗粒）的顺利扩产外，
还强化了“综合计划体系、质量保证与控制体系、财务成本费用控制体系、人力资源开发体
系、安全消防体系”等生产运营五大系统。已并购控股子公司祥云药业逐步导入“康芝销售
管理模式”，对各省、市市场进行销售模式改革，建立普药团队，有效促进了其普药销量的
提升。全资子公司佳乐美并购天际食品100%股权，2012年底前已完成了经营管理权的交接，
为公司未来的儿童大健康产业布局下生产经营儿童健康食品、儿童保健品等铺垫了一定的基
础。
（四）内部基础管理方面
公司的集团母子公司管控模式经过一段时期的试运行和适时调整优化，已初见成效。报
告期内，公司及时健全了授权体系、预算体系、财务管控体系、内控审计体系，完善信息共
享平台的建设，已基本实现正常运行；逐步推进人力资源规划体系，建立健全了绩效考核和
薪酬管理体系，有效提升了公司治理水平和管理能力。
报告期内，公司重视企业文化宣导，持续大力倡导“开源节流”和“合理化建议”。
（五）实施内部控制规范体系的建设方面
为提高公司治理水平，加强企业风险管控能力和内部管理能力，报告期内，公司根据海
南证监局《关于实施企业内部控制规范体系的通知》和深交所 《深圳证券交易所上市公司内
部控制指引》等的要求，主动及时启动实施内部控制规范体系建设。
报告期内，公司积极组织实施内部控制规范体系的建设，制定并及时修订《内部控制规
范体系实施工作方案》、加强体系建设的专业系统培训、按计划推进风险评估工作、及时评
估内控设计有效性和内控执行有效性、编写《内控管理手册》等。
制度建设是公司实施内部控制规范体系建设的根本保证和基础性工作。报告期内，公司
修订了《章程》、《董事会议事规则》、《监事会议事规则》、《授权管理制度（试行）》、
《关联交易决策制度》、《防范控股股东及其他关联方占用公司资金制度》、《定期报告工
作制度》、《投资者关系管理制度》、《内部审计工作细则》等多项规章制度，增强了制度
的执行力和约束力，进一步提高内部控制的有效性，以保障内控规范体系的有效落地。
（六）公司2012年度荣获的主要荣誉明细
序号 名称 认证机构/获奖情况
康芝药业顺利通过建立税务风险内
1 海口市国税局
部控制机制的税务认证
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“康芝”商标被认定为中国驰名商
2 国家工商行政管理总局商标局
标
公司企业技术中心被认定为省级企 海南省工信厅、科技厅、省财政厅、省国税局、海口海
3
业技术中心 关、省地税局联合审议认定
海南省食品药品监督管理局/海南省医药保健品行业协
4 海南省医药保健品行业先进集体
会
5 中国百家优秀医药企业 中国医药企业管理协会
6 中国儿童慈善突出贡献奖 中国儿童少年基金会
7 “金立爽”荣获“放心药奖” 卫生部药政司和健康报社主办
8 2012中国公益奖集体奖 中国公益节组委会
海南文昌天际食品有限公司生产的
海南省品牌战略研究会、海南省管理现代化研究会、海
9 天际椰子制品荣获“海南省（2012）
南日报社和南海网主办
旅游商品、家居行业十大消费品牌”
二、报告期内主要经营情况
1、主营业务分析
（1）收入
说明
公司的主营业务主要为药品生产及销售，本报告期，公司医药行业收入占公司2012年度
总营业收入的99.37%。自2012年度起，由于并购天际食品，公司有少量的食品生产及销售业
务，食品行业收入占公司2012年度总营业收入的0.63%。因并购天际食品的完成时间为2012
年11月，因此无法提供食品行业2011年度的相关数据。
公司实物销售收入是否大于劳务收入
√ 是 □ 否
单位：袋、盒
行业分类 项目 2012 年 2011 年 同比增减（%）
销售量 93,618,105 74,173,272 26.22%
医药行业 生产量 78,017,025 48,470,028 60.96%
库存量 17,413,168 11,813,399 47.40%
销售量 471,139
食品行业 生产量 771,355
库存量 480,719
相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明
√ 适用 □ 不适用
生产量增加的原因是2011年自有产品生产量下降及新并购子公司生产量较小，2012年自
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有产品生产同比增加及子公司生产量增加所致。库存量增加是因在2012年第四季度储备了
2013年1月份的销售量，其次是各子公司库存产品储备增加所致。
公司重大的在手订单情况
□ 适用 √ 不适用
数量分散的订单情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□ 适用 √ 不适用
（2）成本
单位：元
2012 年 2011 年
行业分类 项目 占营业成本比重 占营业成本比重 同比增减(%)
金额 金额
（%） （%）
医药行业 原材料、包材 68,341,858.07 32.43% 47,958,852.51 25.55% 42.5%
医药行业 人工工资 9,962,844.67 4.73% 6,855,573.47 3.65% 45.32%
医药行业 折旧 10,040,116.88 4.76% 6,235,417.62 3.32% 61.02%
能源（水电、煤
医药行业 6,931,985.78 3.29% 5,273,649.91 2.81% 31.45%
气）
食品行业 原材料、包材 1,934,888.78 0.92%
食品行业 人工工资 258,037.26 0.12%
食品行业 折旧 16,112.32 0.01%
能源（水电、煤
食品行业 46,596.19 0.02%
气）
（3）费用
