厦门乾照光电股份有限公司 2016 年半年度报告全文
厦门乾照光电股份有限公司
2016 年半年度报告
2016-047
2016 年 08 月
厦门乾照光电股份有限公司 2016 年半年度报告全文
第一节 重要提示、释义
本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料
不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确
性、完整性承担个别及连带责任。
所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。
公司负责人王维勇、主管会计工作负责人彭兴华及会计机构负责人(会计主
管人员)彭兴华声明:保证本半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
公司计划不派发现金红利,不送红股,不以公积金转增股本。
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目录
第一节 重要提示、释义 .......................................................................................................................................................................2
第二节 公司基本情况简介 ...................................................................................................................................................................5
第三节 董事会报告 ...............................................................................................................................................................................8
第四节 重要事项 .................................................................................................................................................................................23
第五节 股份变动及股东情况 .............................................................................................................................................................32
第六节 董事、监事、高级管理人员情况..........................................................................................................................................37
第七节 财务报告 .................................................................................................................................................................................39
第八节 备查文件目录 .......................................................................................................................................................................123
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释义
释义项 指 释义内容
公司、本公司、股份公司、厦门乾照 指 厦门乾照光电股份有限公司
扬州乾照、扬州子公司 指 扬州乾照光电有限公司
乾照科技、科技公司 指 厦门乾照光电科技有限公司
乾照照明、照明公司 指 厦门乾照照明有限公司
乾泰坤华 指 厦门乾泰坤华供应链管理有限公司
漳州乾宇 指 漳州乾宇光电有限公司
南京艾维 指 艾维新能源科技南京有限公司
乾宇光电 指 石河子乾宇光电股权投资合伙企业(有限合伙)
董事会 指 厦门乾照光电股份有限公司董事会
监事会 指 厦门乾照光电股份有限公司监事会
保荐机构 指 中信建投证券股份有限公司
兴证证券、兴证资管 指 兴证证券资产管理有限公司
元、万元 指 人民币元、人民币万元
《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》
《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》
《上市规则》 指 《深圳证券交易所创业板股票上市规则》
《规范运作指引》 指 《深圳证券交易所创业板上市公司规范运作指引》
《公司章程》 指 《厦门乾照光电股份有限公司章程》
报告期 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 6 月 30 日
Light Emitting Diode(发光二极管),是由 III-V 族半导体材料等通过
LED 指
半导体工艺制备的可将电能转化为光能的发光器件
外延片 指 LED 外延生长的产物,用于制造 LED 芯片的基础材料
LED 中实现电-光转化功能的核心单元,由 LED 外延片经特定工艺加
芯片 指
工而成
以 Al、In、Ga、P 四种化学元素制成的 LED,可发出黄绿/黄/橙/红
四元系 LED 指
色光,具有亮度高、衰减低的特性,是目前 LED 主流产品
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第二节 公司基本情况简介
一、公司信息
股票简称 乾照光电 股票代码
公司的中文名称 厦门乾照光电股份有限公司
公司的中文简称(如有) 乾照光电
公司的外文名称(如有) Xiamen Changelight Co., Ltd.
公司的外文名称缩写(如有) CHANGELIGHT
公司的法定代表人 王维勇
注册地址 厦门火炬高新区(翔安)产业区翔天路 259-269 号
注册地址的邮政编码
办公地址 厦门火炬高新区(翔安)产业区翔天路 259-269 号
办公地址的邮政编码
公司国际互联网网址 http://www.changelight.com.cn
电子信箱 300102@changelight.com.cn
二、联系人和联系方式
董事会秘书 证券事务代表
姓名 张国胜 张妙春
厦门火炬高新区(翔安)产业区翔天路 厦门火炬高新区(翔安)产业区翔天路
联系地址
259-269 号 259-269 号
电话 0592-7616279 0592-7616258
传真 0592-7616278 0592-7616278
电子信箱 300102@changelight.com.cn 300102@changelight.com.cn
三、信息披露及备置地点
公司选定的信息披露报纸的名称 《证券日报》
登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址 http://www.cninfo.com.cn/
公司半年度报告备置地点 公司证券部
四、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
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□ 是 √ 否
本报告期 上年同期 本报告期比上年同期增减
营业总收入(元) 458,339,249.93 221,267,754.66 107.14%
归属于上市公司普通股股东的净利润
-6,174,755.30 24,343,876.81 -125.36%
(元)
归属于上市公司普通股股东的扣除非经
-24,151,305.64 19,771,930.33 -222.15%
常性损益后的净利润(元)
经营活动产生的现金流量净额(元) -95,325,762.03 11,470,587.37 -931.05%
每股经营活动产生的现金流量净额(元/
-0.1353 0.0194 -797.42%
股)
基本每股收益(元/股) -0.0088 0.0413 -121.31%
稀释每股收益(元/股) -0.0088 0.0413 -121.31%
加权平均净资产收益率 -0.25% 1.35% -1.60%
扣除非经常性损益后的加权平均净资产
-0.99% 1.10% -2.09%
收益率
本报告期末比上年度末增
本报告期末 上年度末
减
总资产(元) 3,387,068,434.53 3,360,603,291.21 0.79%
归属于上市公司普通股股东的所有者权
2,445,790,140.79 2,451,964,896.09 -0.25%
益(元)
归属于上市公司普通股股东的每股净资
3.4714 3.4802 -0.25%
产(元/股)
五、非经常性损益项目及金额
√ 适用 □ 不适用
单位:元
项目 金额 说明
非流动资产处置损益(包括已计提资产减值准备的冲销部分) -348,858.60
计入当期损益的政府补助(与企业业务密切相关,按照国家统
15,833,162.24
一标准定额或定量享受的政府补助除外)
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外,持有交易
性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益,以及
4,909,911.53
处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取
得的投资收益
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 801,551.08
减:所得税影响额 3,219,215.91
合计 17,976,550.34 --
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对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目,以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目,应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
六、境内外会计准则下会计数据差异
1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。
七、重大风险提示
1、市场竞争严峻带来的盈利风险
由于受到国际市场需求疲软、中国经济增速放缓等宏观经济因素的影响,LED行业呈现产品同质化、价格竞争白热化、
并购整合常态化等特点。行业竞争依旧严峻,从最初的野蛮增长逐渐转变为存量竞争,为争夺市场的主导权,短期内可能再
次出现市场价格非理性竞争状态,从而给LED企业的生存带来较大的威胁。公司未来可能面临市场竞争严峻而带来的盈利风
险。
针对以上风险,公司将持续进行生产改进降低生产成本,加强对公司产品的性能提升;加大销售市场开拓力度,进一步
拓展公司市场份额,并与客户建立良好、稳定的合作关系;积极探索进入LED新应用领域,打开蓝海市场,从而降低因市场
竞争日益加剧而带来的盈利风险。
2、应收账款无法及时回收的风险
报告期内,一方面随着公司业务的快速多元化发展,应收账款随之增加。另一方面,在当前剧烈波动的行业形势下,部
分客户受到市场大环境影响,不堪债务重负甚至面临破产清算。公司已制定应收账款管理制度并已按会计准则要求充分计提
坏账,若主要债务人的财务状况发生不利变化导致应收账款无法及时收回,则可能影响公司资金周转速度。
针对以上风险,公司将紧密关注外部环境变化趋势,通过完善信用管理政策,加强客户信用和财务风险评估,严格执行
信用管控体系,加大应收账款控制力度,缩短应收账款周转天数,提高资金周转效率,避免产生较高的坏账风险。
3、项目新增折旧、摊销影响业绩的风险
随着公司新募集资金投资项目建成投产,公司的新增固定资产折旧也将随之大幅增加。由于蓝绿芯片产品还处于量产上
升期,产能尚未完全释放,该项目产生经济效益需要一定时间。公司可能面临新增固定资产折旧对公司经营业绩产生一定影
响的风险。
针对以上风险,公司将继续积极推进该项目的建设与实施,在保证产品质量、成本可控的前提下尽快释放产能;同时通
过积极拓展销售渠道,保证公司存货保持在合理区间内,降低公司管理成本,减少经营初期新增折旧与摊销而对公司经营业
绩产生的影响。
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第三节 董事会报告
一、报告期内财务状况和经营成果
1、报告期内总体经营情况
报告期内,由于下游LED节能照明产品的普及,LED产品需求继续增长,LED产业链产能释放。同时,LED芯片价格企
稳,蓝绿光芯片的个别主流型号价格稳中有升。2016年上半年度,公司不断加强红黄光LED外延片及芯片的研发与市场拓展,
保持红黄光领域的优势;同时,继续提高蓝绿光LED外延片及芯片的产能以满足日益增长的市场需求。
报告期内,公司实现营业收入45,833.92万元,同比增加107.14%;本期发生期间费用为7,603.99万元,同比增加54.27%;
归属于母公司的净利润为-617.48万元,同比下降125.36%。净利润亏损主要原因系:1)LED蓝绿芯片产能处于上升期,导
致其毛利率偏低;2)LED芯片项目研发投入费用的增加,致使管理费用与上年同期比较有所上升;3)蓝绿项目的投入,生
产设备的融资租赁费用增加,致使财务费用与上年同期比较有所上升。本期经营活动产生的现金流量净额为-9,532.58 万元,
同比下降931.05%,主要系随投产量增加而致使材料采购支出及运营成本大幅上升影响所致。
报告期内,主要进行了以下工作:
(1)在生产改进方面,公司不断完善生产管理制度,通过完善制度及流程、严把各道生产关、确保产品质量;同时加
大生产系统的梳理建设,进一步提高公司生产效率,实现各生产环节的良好衔接,通过信息资源共享实现协同发展。在公司
全体共同努力下,传统红黄光业务业绩稳定增长;蓝绿光项目的各项工作已步入正轨并实现量产,产品性能快速提升、紧跟
行业一流厂商。
(2)在研发投入方面,公司以市场需求为导向开展研发任务。坚持自主创新,积极展开专利布局,加大研发项目的投
入,迅速推进公司多元化产品的研发,提升公司综合发展实力。详见本节第7点“重要研发项目的进展及影响”。
(3)在业务拓展方面,公司及各子公司通过走访调研等方式,多方位、多角度地拓展销售渠道。在努力提升公司销售
业绩的同时,及时将客户的需求、建议反馈传达给公司生产部门及研发团队,为公司生产部门能够及时精确调整生产计划以
及研发部门确立、调整研发方向提供充足可靠的信息来源,真正实现以市场为导向的生产、研发。
(4)在公司治理方面,公司于2016年3月31日召开的第三届董事会第十一次会议审议通过了《关于同意全资子公司变更
经营范围和修改子公司章程的议案》、《关于向全资子公司重新委派监事的议案》;公司于2016年6月19日召开第三届董事
会第十三次会议审议通过了《关于聘任张国胜先生为公司副总经理的议案》、《关于聘任公司董事会秘书的议案》。以上会
议的召开,充分体现了公司严格根据《公司法》、《证券法》、《公司章程》以及相关法律法规对公司进行合理有效的管控,
同时积极支持子公司的日常经营发展需要,有利于公司及子公司规范长久发展。
(5)在员工激励方面,公司积极推进企业文化建设,多渠道凝聚员工的向心力。通过定期或不定期召开员工座谈会等
方式,使广大一线员工与管理层面对面深入交流,贯彻以人为本的企业文化,进一步提升管理效率;根据多方位的培训调研
反馈,针对不同岗位性质的员工,严格制定2016年度培训计划,鼓励倡导员工自主学习,为公司持续发展增添后备力量;公
司顺利完成第一期员工持股计划,有助于建立和完善公司与员工的利益共享机制,提高员工参与公司建设的积极性,从而吸
引和保留优秀管理人才和业务骨干,更好地促进公司与员工的协同发展。
主要财务数据同比变动情况
单位:元
本报告期 上年同期 同比增减 变动原因
主要系 2016 年上半年
营业收入 458,339,249.93 221,267,754.66 107.14% LED 蓝绿芯片销售收入
增加影响所致。
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主要系 LED 蓝绿芯片处
营业成本 404,244,609.44 148,903,612.22 171.48% 于量产上升期其固定成
本较大影响所致。
主要系本期加大市场拓
销售费用 8,625,767.57 5,348,085.76 61.29%
展力度影响所致。
主要系 LED 芯片研发费
投入增加及红黄芯片生
管理费用 60,456,474.74 42,872,288.33 41.02%
产设备维修费增加影响
所致。
主要系生产设备融资租
财务费用 6,957,624.55 1,068,552.76 551.13%
赁费用增加影响所致。
主要系本期利润总额减
所得税费用 2,296,876.34 4,939,966.40 -53.50%
少影响所致。
研发投入 25,862,942.12 28,782,602.87 -10.14%
主要系随投产量增加而
经营活动产生的现金流 致使材料采购支出及运
-95,325,762.03 11,470,587.37 -931.05%
量净额 营成本大幅上升影响所
致。
主要系收回理财投资、
投资活动产生的现金流 定期存款以及本期蓝绿
204,464,556.92 -184,992,992.40 -210.53%
量净额 项目设备投入减少影响
所致。
主要系支付设备融资租
筹资活动产生的现金流
-90,761,271.55 78,146,452.47 -216.14% 赁款以及偿还银行借款
量净额
影响所致。
现金及现金等价物净增 主要系收回理财投资、
18,453,005.36 -95,327,355.43 -119.36%
加额 定期存款影响所致。
详见净利润变动原因说
营业利润 -20,163,733.68 23,905,082.64 -184.35%
明。
主要系:1)LED 蓝绿芯
片产能原因导致其毛利
率偏低。2)由于 LED
芯片项目研发投入费用
的增加,致使管理费用
与上年同期比较有所上
净利润 -6,174,755.30 24,343,876.81 -125.36%
升,从而导致净利润同
比下降。3)由于蓝绿项
目的投入,生产设备的
融资租赁费用增加,致
使财务费用与上年同期
比较有所上升,从而导
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致净利润同比下降。
2、报告期内驱动业务收入变化的具体因素
报告期内,公司营业收入45,833.92万元,同比增加107.14%;营业成本40,424.46万元,同比增加171.48%;营业收入同
比大幅增加,主要系LED蓝绿芯片、子公司供应链业务产品、照明应用产品销售量增加影响所致。
公司重大的在手订单及订单执行进展情况
□ 适用 √ 不适用
3、主营业务经营情况
(1)主营业务的范围及经营情况
公司的主营业务是半导体光电产品的研发、生产和销售业务,主要分为LED外延片和芯片及三结砷化镓太阳能电池外延
片和芯片两大类产品的生产与销售。目前公司生产的四元系LED芯片以红黄光为主,其封装后的产品可应用于夜景工程、交
通灯、电子设备、显示屏等众多领域;公司生产的蓝绿光LED芯片主要应用于照明、背光等领域;公司生产的三结砷化镓太
阳电池外延片及芯片可应用于空间飞行器电源和地面聚光发电系统。报告期内,公司在研发、生产和销售高亮度四元系红黄
光LED外延片及芯片和三结砷化镓太阳电池外延片等半导体光电产品以及部分LED照明产品的基础上,重点推进蓝绿光LED
芯片的生产和销售。
(2)主营业务构成情况
占比 10%以上的产品或服务情况
√ 适用 □ 不适用
单位:元
营业收入比上年 营业成本比上年 毛利率比上年同
营业收入 营业成本 毛利率
同期增减 同期增减 期增减
分产品或服务
芯片及外延片 306,281,116.95 257,605,309.95 15.89% 49.73% 87.74% -17.03%
LED 相关产品 129,721,043.11 131,143,539.23 -1.10% 5,690.38% 7,609.68% -25.17%
其他 22,337,089.87 15,495,760.26 30.63% 54.38% 55.21% -0.36%
4、其他主营业务情况
利润构成或利润来源与上年度相比发生重大变化的说明
□ 适用 √ 不适用
主营业务或其结构发生重大变化的说明
□ 适用 √ 不适用
主营业务盈利能力(毛利率)与上年度相比发生重大变化的说明
√ 适用 □ 不适用
2016年上半年芯片及外延片毛利率15.89%,较上年同期的毛利率32.92%下降17个百分点,其主要原因系:1)2016年LED
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蓝绿芯片销售收入大幅增长,其毛利率低于红黄芯片毛利率,从而拉低整体主营业务毛利率;2)蓝绿芯片目前尚未达到满
产状态,故其固定成本对产品毛利产生一定影响,但随蓝绿芯片产能的不断提升,其产品毛利率逐渐增长。
报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况
□ 适用 √ 不适用
5、公司前 5 大供应商或客户的变化情况
报告期公司前 5 大供应商的变化情况及影响
□ 适用 √ 不适用
报告期公司前 5 大客户的变化情况及影响
□ 适用 √ 不适用
6、主要参股公司分析
√ 适用 □ 不适用
主要参股公司情况
单位:元
公司名称 主要产品或服务 净利润
LED 数字驱动电源、LED 灯具及动力电
池数字控制系统的研发、生产、销售;
合同能源管理;相关技术咨询、服务;
自营和代理各类商品和技术的进出口
艾维新能源科技南京有限公司 -5,788,787.54
(国家限定公司经营或禁止进出口的
商品和技术除外)(依法须经批准的项
目,经相关部门批准后方可开展经营活
动)
7、重要研发项目的进展及影响
√ 适用 □ 不适用
(1)为顺应市场风向、满足客户需求,报告期内公司研发团队致力于丰富产品种类及产品品质的提升。主要研发项目展示
如下:
1)大功率倒装红光LED芯片产品开发,拟开发出满足客户要求的大功率倒装红光LED芯片,该项目已按计划进行。
2)高亮TB LED芯片产品性能提升,拟开发出满足客户要求的高亮TB LED芯片,该项目已按计划进行。
3)近红外LED芯片产品开发,拟开发出在细分市场领域可替代传统三元近红外LED芯片,该项目已小批量试制。
4)下一代砷化镓三结太阳电池产品开发,拟开发出更高效砷化镓三结太阳电池作为技术储备,该项目已试量产。
5)砷化镓柔性薄膜多结太阳电池研制,拟开发出高效率和高比功率的砷化镓柔性薄膜多结太阳电池芯片,该项目已进行样品
试制及可靠性验证。
6)高压白光LED芯片产品开发,拟开发出满足客户要求的高压白光LED芯片,该项目已转入量产。
7)倒装白光LED芯片产品开发,拟开发出中、大功率的全系列倒装白光LED芯片,该项目已按计划进行。
8)用于背光的白光LED芯片产品开发,拟开发出满足手机、电视等背光应用的LED芯片产品,该项目已转入量产。
9)倒装高压白光LED芯片产品开发,拟开发出满足客户要求的倒装高压白光LED芯片,该项目已按计划进行。
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(2)公司以市场需求为导向开展研发任务。坚持自主创新,积极展开专利布局,加大研发项目的投入,迅速推进公司多元
化产品的研发,提升公司综合发展实力。报告期内,公司获得3项外观设计授权、1项发明专利授权及9项实用新型专利授权,
共新申请1项外观设计、46项发明专利及28项实用新型。
序号 专利类型 专利名称 专利号 授权日期
1 外观设计 LED路灯 201530564752.6 2016.04.21
2 外观设计 LED嵌入式射灯 201530564744.1 2016.04.28
3 外观设计 LED嵌入式射灯(象鼻