新天科技：2015年第三季度报告全文

                    新天科技股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
新天科技股份有限公司
 2015 年第三季度报告
       2015-080
    2015 年 10 月
                                                       新天科技股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
                                   第一节 重要提示
    本公司董事会、监事会及其董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误
导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。
    所有董事均已出席了审议本次季报的董事会会议。
    公司负责人费战波、主管会计工作负责人徐文亮及会计机构负责人(会计主管人员)王晓芳声明：保证
季度报告中财务报告的真实、完整。
                                                                          新天科技股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
                                       第二节 公司基本情况
一、主要会计数据和财务指标
公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
                                                                                                    本报告期末比上年度末增
                                        本报告期末                          上年度末
                                                                                                                减
总资产（元）                                  1,018,071,966.61                     964,763,119.85                      5.53%
归属于上市公司普通股股东的股
                                               855,777,260.75                      800,989,415.31                      6.84%
东权益（元）
归属于上市公司普通股股东的每
                                                         1.8335                           2.9400                      -37.64%
股净资产（元/股）
                                                         本报告期比上年同期                                  年初至报告期末比
                                    本报告期                                         年初至报告期末
                                                                  增减                                         上年同期增减
营业总收入（元）                       128,079,992.43                    16.64%           268,265,590.64               11.67%
归属于上市公司普通股股东的净
                                        24,485,303.48                    -38.44%           56,923,645.44              -17.67%
利润（元）
经营活动产生的现金流量净额
                                         --                        --                      23,189,852.48              -61.85%
（元）
每股经营活动产生的现金流量净
                                         --                        --                               0.0497            -77.72%
额（元/股）
基本每股收益（元/股）                             0.05                   -44.44%                      0.12            -20.00%
稀释每股收益（元/股）                             0.05                   -44.44%                      0.12            -20.00%
加权平均净资产收益率                            2.99%                     -2.34%                    6.96%              -2.35%
扣除非经常性损益后的加权平均
                                                2.23%                     -3.00%                    5.43%              -3.09%
净资产收益率
非经常性损益项目和金额
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                                      单位：元
                         项目                                 年初至报告期期末金额                           说明
非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）                             35,765.82
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统
                                                                              4,349,540.00
一标准定额或定量享受的政府补助除外）
债务重组损益                                                                   586,136.00
对外委托贷款取得的损益                                                        9,967,327.70
                                                                  新天科技股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
除上述各项之外的其他营业外收入和支出                                   115,323.98
减：所得税影响额                                                      2,317,387.44
       少数股东权益影响额（税后）                                      215,404.98
合计                                                                 12,521,301.08             --
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公
开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应
说明原因
□ 适用 √ 不适用
公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益
项目界定为经常性损益的项目的情形。
二、重大风险提示
       （一）募投项目不能实现预计收益的风险
       公司募投项目“民用智能计量仪表扩建项目”及“技术研究中心升级项目”已投入使用，公司的生产能力
和品牌形象将得以提升，同时，公司每年也会新增加一部分固定资产折旧、摊销，虽然公司对募投项目进
行了慎重的可行性研究论证，但不排除由于受到国家行业政策变化、公司管理水平不能有效提升、公司销
售人员开拓市场能力不能同步增强、公司营销模式不能及时创新、调整、竞争对手能力增强等因素的影响，
项目达产后产生的营业收入不能消化固定资产折旧、摊销的增加，未来会存在募集资金投资项目投资回报
率低于预期、影响公司盈利能力和成长性的风险。
       应对措施：公司将积极推进人才战略，完善人才约束激励机制，并持续创新管理模式，提升公司的自
主创新能力和综合实力，提升公司的市场竞争力。另外，公司也将通过整合业内优质资源，加强与下游客
户的战略合作，不断开拓新的市场领域，巩固公司整体在行业内的领先地位。
       （二）对外投资项目无法达到预期收益的风险
       为进一步提升公司的盈利能力，公司认缴出资15,000万元在无锡（太湖）国际科技园设立全资子公司
江苏新天，认缴出资20,000万元人民币参与国泰一新节水投资基金，出资人民币1,500万元参与设立了国君
源禾基金，认缴出资人民币5,000万元参与设立一创新天物联网产业基金等对外投资项目，虽然上述投资已
经公司管理层论证，但在投资合作过程中会因项目收益不达预期而导致投资失败或终止投资的风险，将会
对公司的现金使用效率产生一定的影响。
       应对措施：公司将会在项目运行过程中加强管理，并积极主动参与项目决策，对盈利能力不强的项目
给予否决，并及时跟踪处理项目实施过程中出现的问题，降低投资风险。
       （三）毛利率下降的风险
       由于受国家产业政策的推动，智能表市场需求未来将会强劲增长，智能表产品不仅价格比较高，毛利
                                                         新天科技股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
率也远远高于普通机械表，智能表产品的高毛利率水平未来也会吸引更多的厂家进入该行业，未来市场竞
争将会更加激烈。尽管公司在技术、品牌、质量、营销、成本控制等方面具备较强的市场竞争力，但如果
后期公司不能持续提升技术水平、增强创新能力、加强成本控制、提高公司产品的议价能力，会导致公司
产品毛利率有可能下降的风险。
    应对措施：公司一方面要不断持续提升产品研发技术水平，提高产品质量的稳定性和可靠性，同时，
公司研发性价比更高的新产品来完善公司产品链条，以满足不同用户的需求，提高公司盈利能力；另一方
面，要进一步加强公司产品的品牌建设，增强公司的营销能力，提升公司产品的议价能力，同时加强公司
产品的成本控制，降低公司产品的单位成本，提高公司产品的毛利率。
    （四）税收政策变化的风险
    公司是经河南省科学技术厅、河南省财政厅、河南省国家税务局、河南省地方税务局认定的“高新技
术企业”，根据《中华人民共和国企业所得税法》的相关规定，2008年起按15%的税率征收企业所得税；同
时根据财政部、国家税务总局《关于软件产品增值税政策的通知》（财税[2011]100号）的规定，公司软件
产品增值税享受超过3%的部分实行即征即退政策的优惠政策。
    上述税收优惠政策对公司的经营业绩起到一定的促进作用，若公司后期失去高新技术企业资格，或者
相关税收优惠政策发生变动，则可能增加公司的税负，可能会对公司的盈利能力带来不利影响。
    （五）国家产业政策变动风险
    公司主要从事智慧水务、智慧燃气、智慧热力以及智能表及系统的研发、生产、销售和服务，产品主
要应用于自来水公司、供热公司、燃气公司、电力公司、房地产公司、物业公司、大型工矿企业及学校等
单位。随着国家一户一表工程、供热计量改革、节能减排、新型城镇化建设、智慧城市、家居智能化、阶
梯水价、阶梯气价的推进、物联网的应用，为智慧能源信息化管理行业创造了良好的外部发展环境，为行
业全面高速发展带了战略性发展机遇。
    受益于上述行业政策的影响，公司主营业务保持增长态势，但是，如果未来国家产业政策发生重大变
化，导致下游行业需求量增长速度放缓，可能对公司的快速发展产生不利影响。
    （六）房地产市场调控的风险
    公司产品销售收入中有一部分收入来源于新建房屋的表具安装项目中。近年来，政府为了遏制部分城
市住房价格上涨过快，抑制投机性需求，促进房地产市场长期健康发展，出台了多项房地产宏观调控政策。
随着政府控制房价、调整住房供应结构、加强土地控制等一系列宏观调控政策的陆续出台，短期内可能会
导致商业住宅开发投资增速放缓，进而将会对公司产品的销售造成一定的不利影响。
    应对措施：公司下游客户对象主要为自来水公司、热力公司、燃气公司，其次是房地产公司、物业管
                                                                  新天科技股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
理公司以及企事业单位等，行业用户占居主导地位，募投项目产能的释放将为公司开拓行业用户市场提供
强大的推动力，鉴于智能表普及率还较低，市场潜力巨大，公司后期将进一步加大行业用户的开拓力度，
调整营销策略，抓住智能表发展带来的大好机遇。
三、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表
                                                                                                          单位：股
报告期末股东总数                                                                                           18,438
                                           前 10 名股东持股情况
                                                                  持有有限售条           质押或冻结情况
       股东名称          股东性质   持股比例      持股数量
                                                                  件的股份数量      股份状态           数量
费战波               境内自然人         40.65%      189,717,785     146,488,414
费占军               境内自然人         10.31%       48,136,952        38,952,714 质押                 21,650,000
王钧                 境内自然人          5.77%       26,953,491        20,470,118
中国银行－景顺长城
动力平衡证券投资基 其他                  0.68%        3,153,080
金
褚连江               境内自然人          0.63%        2,919,814
林安秀               境内自然人          0.53%        2,465,053         1,933,790
郑永锋               境内自然人          0.48%        2,237,625                0 质押                   1,963,875
李健                 境内自然人          0.46%        2,160,300         1,654,225
太平人寿保险有限公
                     国有法人            0.43%        2,000,000
司－分红－团险分红
罗珊                 境内自然人          0.42%        1,978,474
                                      前 10 名无限售条件股东持股情况
                                                                                            股份种类
              股东名称                     持有无限售条件股份数量
                                                                                    股份种类           数量
费战波                                                                 43,229,371 人民币普通股         43,229,371
费占军                                                                  9,184,238 人民币普通股          9,184,238
王钧                                                                    6,483,373 人民币普通股          6,483,373
中国银行－景顺长城动力平衡证券投
                                                                        3,153,080 人民币普通股          3,153,080
资基金
褚连江                                                                  2,919,814 人民币普通股          2,919,814
郑永锋                                                                  2,237,625 人民币普通股          2,237,625
太平人寿保险有限公司－分红－团险
                                                                        2,000,000 人民币普通股          2,000,000
分红
                                                                     新天科技股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
罗珊                                                                      1,978,474 人民币普通股           1,978,474
周曙                                                                      1,922,450 人民币普通股           1,922,450
太平人寿保险有限公司－投连－银保                                          1,750,000 人民币普通股           1,750,000
                                      公司上述股东中费战波、费占军为兄弟关系，为公司的控股股东及实际控制人，李
上述股东关联关系或一致行动的说明 健系费战波配偶的弟弟。除上述股东外公司未知其他股东之间是否存在关联关系，
                                      也未知是否属于《上市公司收购管理办法》规定的一致行动人。
参与融资融券业务股东情况说明（如 上述股东中，罗珊通过普通证券账户持有公司股票 0 股，通过华西证券股份有限公
有）                                  司客户信用交易担保证券账户持有公司股票 1,978,474 股。
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易
□ 是 √ 否
公司前 10 名普通股股东、前 10 名无限售条件普通股股东在报告期内未进行约定购回交易。
限售股份变动情况
√ 适用 □ 不适用
                                                                                                              单位：股
                                    本期解除限售   本期增加限售                                    拟解除限售日
  股东名称          期初限售股数                                   期末限售股数         限售原因
                                        股数           股数                                              期
                                                                                                   按照上一年末
费战波                 85,627,008              0      60,861,406     146,488,414   高管锁定股      持有股份数的
                                                                                                   25%解除限售
                                                                                                   按照上一年末
费占军                 22,604,538              0      16,348,176      38,952,714   高管锁定股      持有股份数的
                                                                                                   25%解除限售
                                                                                                   按照上一年末
                                                                                                   持有股份数的
                                                                                                   25%解除限售/
                                                                                                   股权激励限售
                                                                                   高管锁定股及
                                                                                                   股部分自 2016
李健                     877,500               0        776,725        1,654,225   股权激励限售
                                                                                                   年 6 月 19 日
                                                                                   股
                                                                                                   起，在满足解
                                                                                                   锁条件情况
                                                                                                   下，分三期解
                                                                                                   锁
                                                                                                   按照上一年末
王钧                   12,014,334              0       8,455,784      20,470,118   高管锁定股      持有股份数的
                                                                                                   25%解除限售
                                                                                                   按照上一年末
魏东林                   510,881               0        386,117         896,998    高管锁定股      持有股份数的
                                                                                                   25%解除限售
                                                                                   高管锁定股及    按照上一年末
林安秀                   916,452               0       1,017,338       1,933,790
                                                                                   股权激励限售    持有股份数的
                                                                  新天科技股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
                                 本期解除限售   本期增加限售                                    拟解除限售日
  股东名称       期初限售股数                                   期末限售股数         限售原因
                                     股数           股数                                               期
                                                                                股              25%解除限售/
                                                                                                股权激励限售
                                                                                                股部分自 2016
                                                                                                年 6 月 19 日
                                                                                                起，在满足解
                                                                                                锁条件情况
                                                                                                下，分三期解
                                                                                                锁
                                                                                                按照上一年末
宋红亮                548,451               0        410,166         958,617    高管锁定股      持有股份数的
                                                                                                25%解除限售
                                                                                                按照上一年末
袁金龙                506,250               0        354,375         860,625    高管锁定股      持有股份数的
                                                                                                25%解除限售
                                                                                                按照上一年末
李建伟                526,500               0        381,300         907,800    高管锁定股      持有股份数的
                                                                                                25%解除限售
                                                                                                按照上一年末
                                                                                                持有股份数的
                                                                                                25%解除限售/
                                                                                                股权激励限售
                                                                                高管锁定股及
                                                                                                股部分自 2016
杨冬玲                      0               0        245,000         245,000    股权激励限售
                                                                                                年 6 月 19 日
                                                                                股
                                                                                                起，在满足解
                                                                                                锁条件情况
                                                                                                下，分三期解
                                                                                                锁
徐文亮                      0               0         26,250          26,250    高管锁定股
刘畅                        0               0         26,250          26,250    高管锁定股
                                                                                                自 2016 年 6 月
《限制性股票
                                                                                                19 日起，在满
激励计划》其                                                                    股权激励限售
                            0               0       2,941,000       2,941,000                   足解锁条件情
他 92 名股权激                                                                  股
                                                                                                况下，分三期
励对象
                                                                                                解锁
合计               124,131,914              0      92,229,887     216,361,801           --             --
                                                         新天科技股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
                             第三节 管理层讨论与分析
一、报告期主要财务报表项目、财务指标重大变动的情况及原因
√ 适用 □ 不适用
   （一）公司资产负债表项目大幅度变动情况及原因说明
     应收票据：应收票据余额为1,917,538.19元，较年初余额下降82.86%，主要原因是公司上年收到的银行
承兑汇票在本报告期已背书给供应商所致；
     预付款项：预付款项余额为5,054,236.06元，较年初余额增长37.99%，主要原因是公司预付材料款增加
所致；
     应收利息：应收利息余额为994,861.10元，较年初余额下降78.65%，主要原因是本报告期公司定期存
款利息到期所致；
     其他应收款：其他应收款余额为15,758,676.79元，较年初余额增长108.67%，主要原因是公司业务员出
差借款及支付的投标保证金增加所致；
     存货：存货余额为48,336,048.24元，较年初余额增长31.09%，主要原因是本报告期公司采购备货增加
所致；
     其他流动资产：其他流动资产余额为65,000,000.00元，较年初余额增长85.71%，主要原因是本报告期
新增对河南新晋美置业有限公司的委托贷款所致；
     可供出售金融资产：可供出售金融资产余额为38,522,288.73元，较年初余额增长116.42%，主要原因是
本报告期新增对北京国泰节水发展股份有限公司、重庆太初新能源有限公司、深圳一创新天物联网产业基
金企业（有限合伙）投资款所致；
     长期股权投资：长期股权投资余额为7,465,514.55元，主要原因是本报告期新增对深圳一创新天投资管
理有限公司投资所致；
     固定资产：固定资产余额为254,890,744.25元，较年初余额增长 36.68%，主要原因是本报告期技术研
究中心升级项目达到预定可使用状态，在建工程转入固定资产所致；
     在建工程：在建工程余额为182,337.00元，较年初余额下降99.55%，主要原因是本报告期技术研究中
心升级项目达到预定可使用状态，在建工程转入固定资产所致；
     无形资产：无形资产余额为57,956,350.22元，较年初余额增长92.25%，主要原因是本报告期公司全资
子公司江苏新天物联科技有限公司购买土地使用权所致；
     递延所得税资产：递延所得税资产余额为3,429,700.91元，较年初余额增长30.33%，主要原因是报告期
末计提的坏账准备增加所致；
     其他非流动资产：其他非流动资产余额为17,707,255.58元，较年初余额增长143.09%，主要原因是本报
                                                         新天科技股份有限公司 2015 年第三季度报告全文
告期预付房产、设备等投资款增加所致；
    应付职工薪酬：应付职工薪酬余额为5,224,899.31元，较年初余额下降39.56%，主要原因是上年末计提
的年终奖在本报告期发放所致；
    应交税费：应交税费余额为5,677,159.53 元，较年初余额下降32.33%，主要原因是上年末计提的税费
在本报告期缴纳所致；
    股本：股本余额为466,748,600.00元，较年初余额增长71.32%，主要原因是本报告期实施了资本公积转
增股本所致；
    资本公积：资本公积余额为29,893,775.41元，较年初余额下降84.98%，主要原因是本报告期实施了资
本公积转增股本所致。
   （二）公司利润表项目大幅度变动情况及原因说明
    投资收益：本报告期投资收益发生额为10,033,842.25元，较上年同期增长90.92%，主要原因是本报告
期委托贷款利息增加所致；
    营业外收入：本报告期营业外收入发生额为10,096,668.83元，较上年同期下降30.97%，主要原因是本
报告期收到的增值税即征即退退税款较上年同期减少所致；
    少数股东损益：本报告期少数股东损益发生额为-235,214.79元，较上年同期下降151.18%，主要原因
是本报告期子公司利润亏损所致。
   （三）公司现金流量表项目大幅度变动情况及原因说明
    经营活动产生的现金流量净额：报告期内，经营活动产生的现金流量净额较上年同期下降幅度为
61.85%，主要原因是本报告期收到的增值税即征即退退税款较上年同期减少以及本报告期公司采购备货增
加所致；
    投资活动产生的现金流量净额：报告期内，投资活动产生的现金流量净额较上年同期下降幅度为
1711.26%，主要原因是本报告期购建固定资产、无形资产等款项增加以及新增委托贷款、投资款所致；
    筹资活动产生的现金流量净额：报告期内，筹资活动产生的现金流量净额较上年同期增长幅度为
89.31%，主要原因是本报告期收到公司员工股权激励款所致。
二、业务回顾和展望
报告期内驱动业务收入变化的具体因素
    报告期