招商銀行股份有限公司
CHINA MERCHANTS BANK CO., LTD.
二○一八年第一季度报告
（A 股股票代码：600036）
1 重要提示
1.1 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告内容的真实、准确、完整，不
存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
1.2 本公司第十届董事会第二十三次会议以通讯表决方式审议通过了本公司2018年第一季度报告。
会议应参会董事15人，实际参会董事15人。
1.3 本报告中的财务报表按中国会计准则编制且未经审计，本公司按国际财务报告准则编制且未经
审计的季报详见香港联合交易所有限公司（简称香港联交所）网站。本报告中金额币种除特别
说明外，均以人民币列示。
1.4 本报告中“招商银行”“本公司”均指招商银行股份有限公司；“本集团”指招商银行股份有
限公司及其附属公司。
1.5 本公司董事长李建红、行长田惠宇、常务副行长兼财务负责人李浩及财务机构负责人李俐声明：
保证本报告中财务报表的真实、准确、完整。
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
2 基本情况
2.1 本集团主要会计数据及财务指标1
（除特别注明外，金额单位均以人民币百万元列示）
本报告期末 上年末 本报告期末比上年
2018 年 3 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 末增减（%）
总资产 6,252,238 6,297,638 (0.72)
归属于本行股东的权益 496,146 480,210 3.32
归属于本行普通股股东的每股
18.32 17.69 3.56
净资产（人民币元）
本报告期 上年同期 本报告期比上年
2018 年 1-3 月 2017 年 1-3 月 同期增减（%）
经营活动产生的现金流量净额 (53,651) (214,350) 74.97
每股经营活动产生的现金流量
(2.13) (8.50) 74.94
净额（人民币元）
本报告期 上年同期 本报告期比上年
2018 年 1-3 月 2017 年 1-3 月 同期增减（%）
营业收入2 61,296 57,179 7.20
归属于本行股东的净利润 22,674 19,977 13.50
扣除非经常性损益后归属于
22,546 19,836 13.66
本行股东的净利润
归属于本行普通股股东的基本
0.90 0.79 13.92
每股收益（人民币元）
归属于本行普通股股东的稀释
0.90 0.79 13.92
每股收益（人民币元）
扣除非经常性损益后归属于
本行普通股股东的基本每股 0.89 0.79 12.66
收益（人民币元）
年化后归属于本行普通股股东
19.97 19.42 增加 0.55 个百分点
的加权平均净资产收益率(%)
年化后扣除非经常性损益的
归属于本行普通股股东的加 19.86 19.28 增加 0.58 个百分点
权平均净资产收益率(%)
非经常性损益项目 2018 年 1-3 月
处置固定资产、抵债资产净收益
其他
所得税影响 (40)
非经常性损益净额
1 根据财政部 2017 年发布的《企业会计准则第 22 号--金融工具确认和计量》等准则，本集团自 2018 年起按新准
则对金融工具进行核算，对上年末和上期比较数字不做重述，因此相关财务指标期末与上年末、本期与上期口径不
同。为便于理解，本表及后文分析仍列示相关数据增减幅度，对于准则切换影响相关指标变动方向的，进行说明。
2 根据《财政部关于修订印发一般企业财务报表格式的通知》(财会〔2017〕30 号)，本集团 2017 年报起将原计入
“营业外收入”和“营业外支出”中的相关资产处置利得或损失计入“其他业务收入”中的“资产处置收益”项
目，将投资性房地产租金收入由“营业外收入”调整至“其他业务收入”，将投资性房地产折旧和经营性租赁租出
资产折旧从“业务及管理费”调整至“其他业务成本”。因此，本期对 2017 年一季度相关收入和成本收入比等数
据进行同口径调整，其中营业收入调整前为 570.75 亿元。
另外，本期起本集团将贵金属交易损益整体列示于“公允价值变动净收益”下，并对利润表“公允价值变动净
收益”和“投资净收益”同期可比数进行调整，对营业收入、非利息净收入及相关指标无影响。
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
2.2 按中国会计准则与按国际财务报告准则编制的财务报表差异说明
本集团按中国会计准则和按国际财务报告准则编制的财务报表中，截至 2018 年 3 月 31 日止报
告期归属于本行股东的净利润和报告期末归属于本行股东的权益无差异。
2.3 报告期末资本充足率分析
本集团持续优化业务结构，加强资本管理，报告期内满足中国银行业监督管理机构的各项资本
要求。
截至 2018 年 3 月 31 日，本集团高级法下资本充足率 15.51%，一级资本充足率 12.91%。
本报告期末 上年末 本报告期末比
本集团 2018 年 3 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 上年末增减（%）
（人民币百万元，百分比除外）
高级法 下资本充足率情况
(1)
1.核心一级资本净额 439,388 425,689 3.22
2.一级资本净额 473,481 459,782 2.98
3.资本净额 568,753 546,534 4.07
4.核心一级资本充足率 11.98% 12.06% 下降 0.08 个百分点
5.一级资本充足率 12.91% 13.02% 下降 0.11 个百分点
6.资本充足率 15.51% 15.48% 上升 0.03 个百分点
杠杆率情况 (2)
7.调整后的表内外资产余额 7,262,770 7,309,756 (0.64)
8.杠杆率 6.52% 6.29% 上升 0.23 个百分点
注：
1、“高级法”指 2012 年 6 月 7 日中国银监会发布的《商业银行资本管理办法（试行）》中的高级计量方法，
下同。按该办法规定，本集团资本充足率计算范围包括招商银行及其附属公司。本公司资本充足率计算范围包括招
商银行境内外所有分支机构。截至 2018 年 3 月 31 日，本集团符合资本充足率并表范围的附属公司包括：永隆银行
有限公司、招银国际金融控股有限公司、招银金融租赁有限公司和招商基金管理有限公司。商业银行在实施资本计
量高级方法的并行期内，应当通过资本底线调整系数对银行风险加权资产乘以最低资本要求与储备资本要求之和的
金额、资本扣减项总额、可计入资本的超额贷款损失准备进行调整。资本底线要求调整系数在并行期第一年为 95%，
第二年为 90%，第三年及以后为 80%，2018 年为并行期实施的第四年。
2、本集团自 2015 年起使用 2015 年 2 月 12 日中国银监会发布的《商业银行杠杆率管理办法（修订）》计算杠
杆率。2017 年末、2017 年第三季度末和 2017 年半年末本集团的杠杆率水平分别为 6.29%、6.15%和 5.83%。
截至 2018 年 3 月 31 日，本公司高级法下资本充足率 15.32%，一级资本充足率 12.62%。
本报告期末 上年末 本报告期末比
本公司 2018 年 3 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 上年末增减（%）
（人民币百万元，百分比除外）
高级法下资本充足率情况
1.核心一级资本净额 385,461 371,416 3.78
2.一级资本净额 416,914 402,869 3.49
3.资本净额 506,029 483,546 4.65
4.核心一级资本充足率 11.67% 11.70% 下降 0.03 个百分点
5.一级资本充足率 12.62% 12.69% 下降 0.07 个百分点
6.资本充足率 15.32% 15.24% 上升 0.08 个百分点
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
截至 2018 年 3 月 31 日，本集团权重法下资本充足率 12.79%，一级资本充足率 10.98%。
本报告期末 上年末 本报告期末比
本集团
2018 年 3 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 上年末增减
注
权重法( )下资本充足率情况
1.一级资本充足率 10.98% 10.81% 上升 0.17 个百分点
2.资本充足率 12.79% 12.66% 上升 0.13 个百分点
注：“权重法”指按照 2012 年 6 月 7 日中国银监会发布的《商业银行资本管理办法（试行）》中的相关规定，
信用风险使用权重法，市场风险使用标准法，操作风险使用基本指标法，下同。
截至 2018 年 3 月 31 日，本公司权重法下资本充足率 12.34%，一级资本充足率 10.53%。
本报告期末 上年末 本报告期末比
本公司
2018 年 3 月 31 日 2017 年 12 月 31 日 上年末增减
权重法下资本充足率情况
1.一级资本充足率 10.53% 10.30% 上升 0.23 个百分点
2.资本充足率 12.34% 12.16% 上升 0.18 个百分点
2.4 股东情况
2.4.1 普通股股东情况
截至报告期末股东总数(户) 254,334
截至报告期末前 10 名股东及前 10 名无限售条件股东持股情况
持股 持有有限售 质押或
序 股东
股东名称 比例 持股数（股） 股份类别 条件股份 冻结
号 性质
（%） 数量(股) （股）
1 香港中央结算（代理人）有限公司 / 18.03 4,545,888,064 H股 - 未知
2 招商局轮船有限公司 国有法人 13.04 3,289,470,337 无限售条件 A 股 - -
3 安邦财产保险股份有限公司－传统产品 境内法人 10.72 2,704,596,216 无限售条件 A 股 - -
4 中国远洋运输有限公司 国有法人 6.24 1,574,729,111 无限售条件 A 股 - -
5 深圳市晏清投资发展有限公司 国有法人 4.99 1,258,542,349 无限售条件 A 股 - -
6 深圳市招融投资控股有限公司 国有法人 4.55 1,147,377,415 无限售条件 A 股 - -
7 深圳市楚源投资发展有限公司 国有法人 3.74 944,013,171 无限售条件 A 股 - -
8 中国证券金融股份有限公司 境内法人 3.28 828,262,660 无限售条件 A 股 - -
9 中远海运（广州）有限公司 国有法人 2.76 696,450,214 无限售条件 A 股 - -
10 中国交通建设股份有限公司 国有法人 1.78 450,164,945 无限售条件 A 股 - -
注：
1、香港中央结算（代理人）有限公司所持股份为其代理的在香港中央结算（代理人）有限公司交易平台上交易
的招商银行 H 股股东账户的股份总和。
2、上述前 10 名股东中，招商局轮船有限公司、深圳市晏清投资发展有限公司、深圳市招融投资控股有限公司
和深圳市楚源投资发展有限公司同为招商局集团有限公司的子公司，截至 2018 年 3 月 31 日，招商局集团有限公司
通过股权/控制/一致行动关系合计间接持有本公司股份比例为 29.97%。中国远洋运输有限公司和中远海运（广州）
有限公司同为中国远洋海运集团有限公司控制的公司。其余股东之间本公司未知其关联关系。
3、上述 A 股股东没有通过信用证券账户持有本公司股票。
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
2.4.2 优先股股东情况
截至报告期末，本公司优先股股东（或代持人）总数为 13 户，其中境外优先股股东（或代持
人）数量为 1 户，境内优先股股东数量为 12 户。报告期内，本公司未发生优先股表决权恢复事项。
截至报告期末，本公司前 10 名境外优先股股东（或代持人）持股情况如下：
报告 持有 质押或
期末持股 持股
序 股东 股份 期内 有限售条件 冻结的
股东名称 数量 比例
号 性质 类别 增减 股份数量 股份数量
（股） （%）
（股） (股) (股)
The Bank of New York 境外 境外
1 - 50,000,000 100 - 未知
Depository (Nominees) Limited 法人 优先股
注：
1、优先股股东（或代持人）持股情况根据本公司 2018 年 3 月 31 日境外优先股股东名册中所列的信息统计。
2、境外非公开发行的优先股，在股东名册中所列为获配售人代持人的信息。
3、本公司未知上述优先股股东（或代持人）与前 10 名普通股股东之间存在关联关系或一致行动关系。
4、“持股比例”指优先股股东（或代持人）持有境外优先股的股份数量占境外优先股的股份总数的比例。
截至报告期末，本公司前 10 名境内优先股股东持股情况如下：
持有有 质押或
报告
期末持股 持股 限售条 冻结的
序 期内
股东名称 股东性质 股份类别 数量 比例 件股份 股份
号 增减
（股） （%） 数量 数量
(股)
(股) (股)
1 中国移动通信集团有限公司 国有法人 境内优先股 - 106,000,000 38.55 - -
2 建信信托有限责任公司 国有法人 境内优先股 - 30,000,000 10.91 - -
3 中银资产管理有限公司 其他 境内优先股 - 25,000,000 9.09 - -
中国烟草总公司河南省公司 国有法人 境内优先股 - 20,000,000 7.27 - -
4 中国平安财产保险股份有限
其他 境内优先股 - 20,000,000 7.27 - -
公司
6 中国光大银行股份有限公司 其他 境内优先股 - 19,000,000 6.91 - -
中国烟草总公司四川省公司 国有法人 境内优先股 - 15,000,000 5.45 - -
7
中国烟草总公司安徽省公司 国有法人 境内优先股 - 15,000,000 5.45 - -
中国建设银行股份有限公司
9 国有法人 境内优先股 - 10,000,000 3.64 - -
广东省分行
中国烟草总公司辽宁省公司 国有法人 境内优先股 - 5,000,000 1.82 - -
10 长江养老保险股份有限公司 国有法人 境内优先股 - 5,000,000 1.82 - -
华润深国投信托有限公司 国有法人 境内优先股 - 5,000,000 1.82 - -
注：
1、优先股股东持股情况根据本公司 2018 年 3 月 31 日境内优先股股东名册中所列的信息统计。
2、中国烟草总公司河南省公司、中国烟草总公司四川省公司、中国烟草总公司安徽省公司和中国烟草总公司
辽宁省公司是中国烟草总公司的全资子公司，除此之外，本公司未知上述优先股股东之间、上述优先股股东与前 10
名普通股股东之间存在关联关系或一致行动关系。
3、“持股比例”指优先股股东持有境内优先股的股份数量占境内优先股的股份总数的比例。
2.5 管理层讨论与分析
2.5.1 本集团经营情况分析
截至2018年3月末，本集团资产总额62,522.38亿元，较上年末下降0.72%，负债总额57,527.55亿
元，较上年末下降1.06%。贷款及垫款总额37,161.53亿元，较上年末增长4.24%；客户存款总额
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
40,668.94亿元，较上年末增长0.06%。
2018年一季度，本集团实现归属于本行股东的净利润226.74亿元，同比增长13.50%；实现营业
收入612.96亿元，同比增长7.20%。报告期本集团实现净利息收入379.39亿元，同比增长8.66%，在
营业收入中占比61.89%。2018年一季度净利差2.43%，净利息收益率2.55%，同比分别上升0.13和0.12
个百分点，环比分别上升0.15和0.11个百分点，主要受益于资产负债结构改善。报告期本集团实现
非利息净收入233.57亿元，同口径较上年同期增长4.90%。受新准则切换影响，2018年起基金投资和
部分票据非标投资会计分类调整为以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资，且相应收益列示
方式由利息收入改为非利息收入，剔除上述影响，非利息净收入较上年同期下降5.64%。非利息净
收入中，净手续费及佣金收入189.21亿元，同比增长1.51%，在营业收入中占比30.87%，同口径较上
年同期下降1.73个百分点；其他净收入44.36亿元，同口径较上年同期增长22.37%，剔除上述准则切
换影响后，较上年同期下降42.41%，主要是由于汇兑净收益减少。报告期本集团成本收入比26.75%，
同口径较上年同期上升3.06个百分点，主要是由于业务及管理费投入有所加快。
截至2018年3月末，本集团不良贷款余额549.58亿元，较上年末减少24.35亿元；不良贷款率
1.48%，较上年末下降0.13个百分点；不良贷款拨备覆盖率295.93%，较上年末上升33.82个百分点；
贷款拨备率4.38%，较上年末上升0.16个百分点。
2.5.2 本公司经营情况分析
存贷款规模稳健发展。截至 2018 年 3 月末，本公司资产总额 58,965.30 亿元，较上年末下降
0.79%；负债总额 54,192.72 亿元，较上年末下降 1.15%。贷款及垫款总额 34,452.32 亿元，较上年末
增长 4.20%，其中，企业贷款占比 43.06%，零售贷款占比 52.00%，票据贴现占比 4.94%。客户存款
总额 38,974.58 亿元，较上年末增长 0.19%，其中，活期存款占比 62.00%，定期存款占比 38.00%。
活期存款中，企业存款占比 61.46%，零售存款占比 38.54%；定期存款中，企业存款占比 77.70%，
零售存款占比 22.30%。
盈利稳定增长。2018 年一季度，本公司实现净利润 210.55 亿元，同比增长 14.31%；营业收入
578.92 亿元，较上年同期增长 7.54%，其中，零售金融业务价值贡献持续提升，零售金融业务营业
收入 293.11 亿元，同口径较上年同期增长 13.66%，占本公司营业收入的 50.63%。报告期本公司实
现净利息收入 369.23 亿元，同比增长 8.98%，净利息收入在营业收入中的占比为 63.78%。本公司
2018 年一季度净利差 2.50%，净利息收益率 2.62%，同比分别上升 0.14 和 0.13 个百分点，环比分别
上升 0.17 和 0.13 个百分点。报告期本公司实现非利息净收入 209.69 亿元，同口径较上年同期增长
5.11%，剔除前述准则切换影响后较上年同期下降 6.66%，主要是汇兑净收益减少。实现净手续费及
佣金收入 177.86 亿元，同比增长 1.67%，其中财富管理手续费及佣金收入 82.95 亿元（其中：受托
理财收入 28.13 亿元，代理保险收入 19.80 亿元，代理基金收入 25.09 亿元，代理信托计划收入 9.63
亿元，代理贵金属收入 0.30 亿元）。报告期本公司业务及管理费 154.34 亿元，同口径较上年同期增
长 21.54%，成本收入比 26.66%，同口径较上年同期上升 3.07 个百分点。
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
资本充足率及使用效率保持较好水平。截至 2018 年 3 月末，本公司高级法下资本充足率 15.32%，
一级资本充足率 12.62%，较权重法下分别高 2.98 和 2.09 个百分点。高级法下税前风险调整后的资
本回报率(RAROC)32.11%，维持较高水平。
资产质量稳中趋好。截至 2018 年 3 月末，本公司不良贷款余额 529.01 亿元，较上年末减少 24.38
亿元；不良贷款率 1.54%，较上年末下降 0.13 个百分点。本公司密切跟进宏观经济金融形势，围绕
“合规为根、风险为本、质量为先”的管理理念，以“打造一流风险管理银行”为目标，整体规划，
重点突破，稳步推进风险管理由“治标”向“治本”转型。完善风险管理组织架构，加强交叉风险
管理，规范产品创新活动，强化“穿透”原则，回归业务本源，进一步加强全面风险管理。以国家
产业政策为导向，动态调整行业区域信贷政策，积极支持国家重大战略和重点工程。实施战略客户
及压缩退出客户“名单制”管理，不断夯实客群基础。进一步优化信贷业务流程，强化全流程风险
管控。深化金融科技应用,持续搭建大数据风控平台，推进人工智能技术在风险管理中的应用；优
化风险评级、预警等模型，实施 IFRS9 下的预期损失拨备，提升风险管理技术。加强资产质量监测，
前瞻性防控风险，资产质量得到有效管控。
拨备计提稳健审慎。本公司坚持稳健、审慎的拨备计提政策，截至2018年3月末，本公司贷款
减值准备余额1,586.84亿元，较上年末增加120.15亿元；不良贷款拨备覆盖率299.96%，较上年末上
升34.92个百分点；贷款拨备率4.61%，较上年末上升0.17个百分点。
3 重要事项
3.1 主要会计报表项目、财务指标大幅度变动的情况及原因
合并会计报表中，变化幅度超过30%以上的主要项目及原因：
（除特别注明外，金额单位均以人民币百万元列示）
较上年末
2018 年
主要项目 变化 主要原因
3 月 31 日
（%）
以公允价值计量且其变动计入
255,019 293.57 新金融工具准则下该类资产范围扩大
当期损益的投资
衍生金融资产 26,055 37.74 报告期内货币衍生工具估值资产增加
以公允价值计量且其变动计入
193,619 不适用 新金融工具准则下新增的项目
其他综合收益的贷款和垫款
以摊余成本计量的贷款和垫款 3,360,053 不适用 新金融工具准则下新增的项目
以摊余成本计量的投资 950,806 不适用 新金融工具准则下新增的项目
以公允价值计量且其变动计入
334,616 不适用 新金融工具准则下新增的项目
其他综合收益的债务工具投资
指定为以公允价值计量且其变
动计入其他综合收益的权益工 3,495 不适用 新金融工具准则下新增的项目
具投资
可供出售金融资产 不适用 不适用 新金融工具准则下取消的项目
持有至到期投资 不适用 不适用 新金融工具准则下取消的项目
应收款项类投资 不适用 不适用 新金融工具准则下取消的项目
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
无形资产 10,171 40.19 土地使用权增加
拆入资金 172,672 (36.69) 报告期内同业拆入资金减少
卖出回购金融资产款 210,732 67.75 卖出回购票据和债券业务增加
衍生金融负债 30,809 40.96 报告期内货币衍生工具估值负债增加
其他综合收益 (2,571) 45.77 新金融工具准则切换影响及债券估值增
加
较上年同期
2018 年
主要项目 变化 主要原因
1-3 月
（%）
新金融工具准则下以公允价值计量且其
公允价值变动净收益 1,015 372.09 变动计入当期损益的金融资产范围扩
大，估值损益增加
以公允价值计量且其变动计入当期损益
投资净收益 2,764 67.41
的金融资产投资收益增加
汇兑净（损失）/收益 (386) 不适用 货币性项目外币评估产生的汇兑损益减
少
其他业务收入 1,043 52.04 子公司租赁收入增加
营业外收入 32 (62.79) 子公司营业外收入减少
营业外支出 (18) 50.00 营业外支出增加
归属于少数股东的净利润 34 (70.43) 子公司少数股东损益减少
外币财务报表折算差额 (1,397) (359.54) 汇率变动产生的影响
可供出售金融资产公允价值储
不适用 不适用 新金融工具准则下取消的项目
备净变动
权益法下在被投资单位以后将 (139) 不适用 被投资单位其他综合收益减少
重分类进损益的其他综合收益
中享有的份额
以公允价值计量且其变动计入
其他综合收益的债务工具投资 991 不适用 新金融工具准则下新增的项目
公允价值变动
指定为以公允价值计量且其变
动计入其他综合收益的权益工 27 不适用 新金融工具准则下新增的项目
具投资公允价值变动
现金流量套期公允价值变动的 34 不适用 套期工具公允价值上升
有效部分
3.2 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大
幅度变动的警示及原因说明
□适用 √不适用
3.3 报告期内现金分红政策的执行情况
报告期内，经本公司第十届董事会第二十二次会议审议通过，本公司拟按照经审计的本公司
2017年度净利润645.10亿元的10%提取法定盈余公积，计64.51亿元；按照风险资产1.5%差额计提一
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
般准备27.60亿元；以届时实施利润分配股权登记日A股和H股总股本为基数，向登记在册的全体股
东派发现金股息，每股现金分红0.84元（含税），以人民币计值和宣布，以人民币向A股股东支付，
以港币向H股股东支付。港币实际派发金额按照股东大会召开前一周（包括股东大会当日）中国人
民银行公布的人民币兑换港币平均基准汇率计算。其余未分配利润结转下年。2017年度，本公司不
实施资本公积金转增股本。上述利润分配预案尚需2017年度股东大会审议批准后方可实施。
3.4 报告期内发行优先股的进展
报告期内，经上海证券交易所上证函〔2018〕42 号文核准，本公司于 2017 年 12 月 22 日非公
开发行的 2.75 亿股境内优先股自 2018 年 1 月 12 日起在上海证券交易所综合业务平台挂牌转让，证
券简称“招银优 1”，证券代码 360028，挂牌数量 2.75 亿股，详情请参阅本公司在上海证券交易所
网站、香港联交所网站及本公司网站发布的日期为 2018 年 1 月 8 日的相关公告。
3.5 关于会计政策变更情况的说明
根据财政部2017年发布的《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》等准则，本集团自
2018年起按新准则要求对金融工具会计政策进行变更，本公司第十届董事会第十五次会议已审议通
过了上述会计政策变更议案，详情请参阅本公司在上海证券交易所网站、香港联交所网站及本公司
网站发布的日期为2017年10月27日的相关公告。本期起本公司按新准则要求进行会计报表披露，根
据准则衔接规定，未重述2017年末及同期可比数，就相关数据影响调整了2018年期初留存收益和其
他综合收益。
3.6 报告期内超期未履行完毕的承诺事项
□适用 √不适用
3.7 其他需要说明的重大事项及其进展
报告期内，本公司拟出资人民币 50 亿元，发起设立资产管理子公司——招银资产管理有限责
任公司；本公司全资子公司招银金融租赁有限公司拟对其全资子公司招银航空航运金融租赁有限公
司增资人民币 45 亿元。上述相关议案已经本公司第十届董事会第二十二次会议审议通过，详情请
参阅本公司在上海证券交易所网站、香港联交所网站及本公司网站发布的日期为 2018 年 3 月 23 日
的相关公告。目前，上述事项尚需取得有关监管机构的批准。
招商银行股份有限公司董事会
2018 年 4 月 27 日
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
附录一 会计报表
未经审计合并资产负债表
（除特别注明外，货币单位均以人民币百万元列示）
2018 年 3 月 31 日 2017 年 12 月 31 日
资产
现金 15,442 16,412
贵金属 9,004 9,309
存放中央银行款项 497,973 600,007
存放同业和其他金融机构款项 64,195 76,918
拆出资金 150,750 154,628
买入返售金融资产 203,646 252,550
贷款和垫款 3,553,672 3,414,612
其中：以公允价值计量且其变动计入
193,619 不适用
其他综合收益的贷款和垫款
以摊余成本计量的贷款和垫款 3,360,053 不适用
以摊余成本计量的投资 950,806 不适用
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具
334,616 不适用
投资
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资 255,019 64,796
衍生金融资产 26,055 18,916
应收利息 31,252 28,726
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权
3,495 不适用
益工具投资
长期股权投资 5,307 5,079
可供出售金融资产 不适用 383,101
持有至到期投资 不适用 558,218
应收款项类投资 不适用 572,241
固定资产 48,315 49,181
投资性房地产 1,496 1,612
无形资产 10,171 7,255
商誉 9,954 9,954
递延所得税资产 53,558 50,120
其他资产 27,512 24,003
资产合计 6,252,238 6,297,638
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
未经审计合并资产负债表（续）
（除特别注明外，货币单位均以人民币百万元列示）
2018 年 3 月 31 日 2017 年 12 月 31 日
负债
向中央银行借款 367,471 414,838
同业和其他金融机构存放款项 428,313 439,118
拆入资金 172,672 272,734
卖出回购金融资产款 210,732 125,620
客户存款 4,066,894 4,064,345
应付利息 36,574 36,501
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 29,658 26,619
衍生金融负债 30,809 21,857
应付债券 279,462 296,477
应付职工薪酬 6,913 8,020
应交税费 29,480 26,701
递延所得税负债 1,038 1,070
其他负债 92,739 80,346
负债合计 5,752,755 5,814,246
股东权益
股本 25,220 25,220
其他权益工具 34,065 34,065
其中：优先股 34,065 34,065
资本公积 67,523 67,523
其他综合收益 (2,571) (4,741)
盈余公积 46,159 46,159
法定一般准备 70,751 70,921
未分配利润 254,999 241,063
其中：建议分派股利 21,185 21,185
归属于本行股东权益合计 496,146 480,210
少数股东权益 3,337 3,182
其中：普通少数股东权益 2,056 2,012
永久性债务资本 1,281 1,170
股东权益合计 499,483 483,392
负债及股东权益合计 6,252,238 6,297,638
此财务报表已于二零一八年四月二十七日获董事会批准。
李建红 田惠宇 李浩 李俐
法定代表人 行长 分管财务 财务会计部 （公司盖章）
常务副行长 负责人
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
未经审计资产负债表
（除特别注明外，货币单位均以人民币百万元列示）
2018 年 3 月 31 日 2017 年 12 月 31 日
资产
现金 14,614 15,724
贵金属 8,950 9,243
存放中央银行款项 488,829 583,692
存放同业和其他金融机构款项 33,663 43,189
拆出资金 158,321 165,511
买入返售金融资产 203,626 252,464
贷款和垫款 3,286,703 3,159,655
其中：以公允价值计量且其变动计入其他综合收益
179,114 不适用
的贷款和垫款
以摊余成本计量的贷款和垫款 3,107,589 不适用
以摊余成本计量的投资 949,668 不适用
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具
302,793 不适用
投资
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资 241,397 57,902
衍生金融资产 24,688 17,691
应收利息 29,491 27,216
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权
2,553 不适用
益工具投资
长期股权投资 47,186 46,996
可供出售金融资产 不适用 341,571
持有至到期投资 不适用 557,942
应收款项类投资 不适用 570,175
固定资产 22,144 22,567
投资性房地产 570
无形资产 9,317 6,354
递延所得税资产 52,170 48,734
其他资产 19,847 16,128
资产合计 5,896,530 5,943,375
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
未经审计资产负债表（续）
（除特别注明外，货币单位均以人民币百万元列示）
2018 年 3 月 31 日 2017 年 12 月 31 日
负债
向中央银行借款 367,471 414,838
同业和其他金融机构存放款项 410,112 421,251
拆入资金 90,288 189,825
卖出回购金融资产款 210,546 125,585
客户存款 3,897,458 3,890,024
应付利息 34,425 34,398
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 29,528 26,437
衍生金融负债 30,122 21,194
应付债券 238,677 260,560
应付职工薪酬 5,394 6,245
应交税费 28,137 25,942
其他负债 77,114 65,802
负债合计 5,419,272 5,482,101
股东权益
股本 25,220 25,220
其他权益工具 34,065 34,065
其中：优先股 34,065 34,065
资本公积 76,681 76,681
其他综合收益 (542) (4,257)
盈余公积 46,159 46,159
法定一般准备 69,790 69,790
未分配利润 225,885 213,616
其中：建议分派股利 21,185 21,185
股东权益合计 477,258 461,274
负债及股东权益合计 5,896,530 5,943,375
此财务报表已于二零一八年四月二十七日获董事会批准。
李建红 田惠宇 李浩 李俐
法定代表人 行长 分管财务 财务会计部 （公司盖章）
常务副行长 负责人
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
未经审计合并利润表
（除特别注明外，货币单位均以人民币百万元列示）
2018 年 1-3 月 2017 年 1-3 月
营业收入
利息收入 64,589 57,060
利息支出 (26,650) (22,146)
净利息收入 37,939 34,914
手续费及佣金收入 20,363 20,001
手续费及佣金支出 (1,442) (1,361)
净手续费及佣金收入 18,921 18,640
公允价值变动净收益 1,015
投资净收益 2,764 1,651
汇兑净（损失）/收益 (386) 1,073
其他业务收入 1,043
其他净收入 4,436 3,625
营业收入合计 61,296 57,179
营业支出
税金及附加 (441) (505)
业务及管理费 (16,399) (13,544)
资产减值损失 (14,759) (17,315)
其他业务成本 (425) (387)
营业支出合计 (32,024) (31,751)
营业利润 29,272 25,428
加：营业外收入 32
减：营业外支出 (18) (12)
利润总额 29,286 25,502
减：所得税费用 (6,578) (5,410)
净利润 22,708 20,092
归属于本行股东的净利润 22,674 19,977
少数股东损益 34
每股收益
基本及稀释每股收益（人民币元） 0.90 0.79
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
未经审计合并利润表（续）
（除特别注明外，货币单位均以人民币百万元列示）
2018 年 1-3 月 2017 年 1-3 月
净利润 22,708 20,092
以后将重分类进损益的其他综合收益（税项及重
分类作出调整后）：
外币财务报表折算差额 (1,397) (304)
权益法下在被投资单位以后将重分类进损益
(139)
的其他综合收益中享有的份额
可供出售金融资产公允价值储备净变动 不适用 (1,329)
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益
991 不适用
的债务工具投资公允价值变动
现金流量套期公允价值变动的有效部分 34 (74)
以后不能重分类进损益的其他综合收益：
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综
27 不适用
合收益的权益工具投资公允价值变动
本期其他综合收益合计 (484) (1,693)
本期综合收益合计 22,224 18,399
归属于本行股东的综合收益 22,189 18,284
归属于少数股东的综合收益 35
此财务报表已于二零一八年四月二十七日获董事会批准。
李建红 田惠宇 李浩 李俐
法定代表人 行长 分管财务 财务会计部 （公司盖章）
常务副行长 负责人
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
未经审计利润表
（除特别注明外，货币单位均以人民币百万元列示）
2018 年 1-3 月 2017 年 1-3 月
营业收入
利息收入 61,821 54,651
利息支出 (24,898) (20,769)
净利息收入 36,923 33,882
手续费及佣金收入 19,149 18,758
手续费及佣金支出 (1,363) (1,265)
净手续费及佣金收入 17,786 17,493
公允价值变动净收益 1,010
投资净收益 2,448 1,355
汇兑净（损失）/收益 (501)
其他业务收入 226
其他净收入 3,183 2,456
营业收入合计 57,892 53,831
营业支出
税金及附加 (418) (493)
业务及管理费 (15,434) (12,699)
资产减值损失 (14,739) (17,174)
其他业务成本 (12) (16)
营业支出合计 (30,603) (30,382)
营业利润 27,289 23,449
加：营业外收入 28
减：营业外支出 (18) (12)
利润总额 27,299 23,460
减：所得税费用 (6,244) (5,041)
净利润 21,055 18,419
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
未经审计利润表（续）
（除特别注明外，货币单位均以人民币百万元列示）
2018 年 1-3 月 2017 年 1-3 月
本期净利润 21,055 18,419
以后将重分类进损益的其他综合收益（税项及重
分类作出调整后）：
外币财务报表折算差额 49 -
权益法下在被投资单位以后将重分类进损益
(13) (7)
的其他综合收益中享有的份额
可供出售金融资产公允价值储备净变动 不适用 (1,535)
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益
888 不适用
的债务工具投资公允价值变动
现金流量套期公允价值变动的有效部分 34 (99)
以后不能重分类进损益的其他综合收益：
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综
27 不适用
合收益的权益工具投资公允价值变动
本期其他综合收益合计 985 (1,641)
本期综合收益合计 22,040 16,778
此财务报表已于二零一八年四月二十七日获董事会批准。
李建红 田惠宇 李浩 李俐
法定代表人 行长 分管财务 财务会计部 （公司盖章）
常务副行长 负责人
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
未经审计合并现金流量表
(除特别注明外，货币单位均以人民币百万元列示 )
2018 年 1-3 月 2017 年 1-3 月
一、经营活动产生的现金流量
客户存款净增加额 2,549 127,495
存放中央银行净减少额 50,422
存放同业和其他金融机构款项净减少额 - 17,589
拆出资金及买入返售金融资产款净减少额 9,415 -
同业拆入资金及卖出回购金融资产款净增加额 - 72,048
收取利息、手续费及佣金的现金 80,242 65,965
收到其他与经营活动有关的现金 86,489 25,380
经营活动现金流入小计 229,117 308,566
贷款及垫款净增加额 (151,548) (173,574)
存放同业和其他金融机构款项净增加额 (5,349) -
拆出资金及买入返售金融资产款净增加额 - (39,357)
向中央银行借款净减少额 (47,367) (55,130)
同业拆入资金及卖出回购金融资产款净减少额 (10,805) -
同业和其他金融机构存放款项净减少额 (14,950) (201,067)
支付利息、手续费及佣金的现金 (25,660) (30,162)
支付给职工以及为职工支付的现金 (11,208) (9,901)
支付的所得税费及其他各项税费 (8,025) (5,406)
支付其他与经营活动有关的现金 (7,856) (8,319)
经营活动现金流出小计 (282,768) (522,916)
经营活动产生的现金流量净额 (53,651) (214,350)
二、投资活动产生的现金流量
收回投资所收到的现金 160,985 144,029
取得投资收益收到的现金 12,369 13,662
处置固定资产和其他资产所收到的现金 221 -
子公司处置合营公司收到的现金 -
投资活动现金流入小计 173,575 157,693
投资支付的现金 (170,642) (251,173)
购建固定资产和其他资产所支付的现金 (5,204) (1,820)
投资活动现金流出小计 (175,846) (252,993)
投资活动产生的现金流量净额 (2,271) (95,300)
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
未经审计合并现金流量表（续）
(除特别注明外，货币单位均以人民币百万元列示 )
2018 年 1-3 月 2017 年 1-3 月
三、筹资活动产生的现金流量
发行存款证收到的现金 7,071 5,964
发行债券收到的现金 3,966 8,350
发行同业存单收到的现金 104,958 181,876
筹资活动产生的现金流入小计 115,995 196,190
偿还已发行存款证支付的现金 (4,381) (4,257)
偿还已发行债券支付的现金 (1,034) (21,940)
偿还已发行同业存单支付的现金 (127,323) (89,480)
支付的发行债券利息 (1,882) (1,363)
子公司支付少数股东资金 (4) (2)
筹资活动产生的现金流出小计 (134,624) (117,042)
筹资活动产生的现金流量净额 (18,629) 79,148
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响额 2,107 (421)
五、现金及现金等价物净增加/（减少） (72,444) (230,923)
加：期初现金及现金等价物余额 460,425 532,112
六、期末现金及现金等价物余额 387,981 301,189
此财务报表已于二零一八年四月二十七日获董事会批准。
李建红 田惠宇 李浩 李俐
法定代表人 行长 分管财务 财务会计部 （公司盖章）
常务副行长 负责人
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
未经审计现金流量表
(除特别注明外，货币单位均以人民币百万元列示 )
2018 年 1-3 月 2017 年 1-3 月
一、经营活动产生的现金流量
客户存款净增加额 7,434 118,252
存放中央银行净减少额 50,788 -
存放同业和其他金融机构款项净减少额 - 16,395
拆出资金及买入返售金融资产净减少额 38,155 -
同业拆入资金及卖出回购金融资产款净增加额 - 89,657
收取利息、手续费及佣金的现金 65,721 50,535
收到其他与经营活动有关的现金 85,226 19,656
经营活动现金流入小计 247,324 294,495
贷款及垫款净增加 (136,768) (161,012)
存放中央银行净增加额 - (257)
存放同业和其他金融机构款项净增加额 (1,262) -
拆出资金及买入返售金融资产净增加额 - (47,678)
向中央银行借款净减少额 (47,367) (55,130)
同业和其他金融机构存放款项净减少额 (11,139) (203,237)
同业拆入资金及卖出回购金融资产款净减少额 (14,576) -
支付利息、手续费及佣金的现金 (24,949) (20,531)
支付给职工以及为职工支付的现金 (10,915) (9,615)
支付的所得税费及其他各项税费 (8,005) (5,217)
支付其他与经营活动有关的现金 (6,726) (3,086)
经营活动现金流出小计 (261,707) (505,763)
经营活动产生的现金流量净额 (14,383) (211,268)
二、投资活动产生的现金流量
收回投资所收到的现金 157,433 137,562
取得投资收益收到的现金 12,304 13,501
处置固定资产和其他资产所收到的现金 22 -
投资活动现金流入小计 169,759 151,063
投资支付的现金 (162,264) (236,760)
购建固定资产和其他资产所支付的现金 (3,220) (521)
投资活动现金流出小计 (165,484) (237,281)
投资活动产生的现金流量净额 4,275 (86,218)
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
未经审计现金流量表（续）
(除特别注明外，货币单位均以人民币百万元列示 )
2018 年 1-3 月 2017 年 1-3 月
三、筹资活动产生的现金流量
发行债券收到的现金 146 -
发行存款证收到的现金 1,716 2,133
发行同业存单收到的现金 104,958 181,876
筹资活动产生的现金流入小计 106,820 184,009
偿还已发行存款证支付的现金 (1,088) (1,581)
偿还已发行债券支付的现金 - (19,998)
偿还已发行同业存单支付的现金 (127,323) (89,480)
支付的发行债券利息 (1,878) (1,355)
筹资活动产生的现金流出小计 (130,289) (112,414)
筹资活动产生的现金流量净额 (23,469) 71,595
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响额 1,887 (202)
五、现金及现金等价物净增加/（减少） (31,690) (226,093)
加：期初现金及现金等价物余额 416,950 493,367
六、期末现金及现金等价物余额 385,260 267,274
此财务报表已于二零一八年四月二十七日获董事会批准。
李建红 田惠宇 李浩 李俐
法定代表人 行长 分管财务 财务会计部 （公司盖章）
常务副行长 负责人
招商银行 2018 年第一季度报告（A 股）
附录二 流动性覆盖率信息
本集团根据《商业银行流动性覆盖率信息披露办法》相关规定披露流动性覆盖率信息。本集团
2018年第一季度流动性覆盖率均值为119.97%，较上季度上升18个百分点，主要是金融机构完全正
常履约付款带来的现金流入上升导致。本集团2018年第一季度末流动性覆盖率时点值为95.68%，符
合中国银行保险监督管理委员会2018年监管要求。2018年第一季度内三个月均值各明细项目的平均
值如下表所示：
（单位：人民币百万元）
序号 折算前数值 折算后数值
合格优质流动性资产
1 合格优质流动性资产 576,226
现金流出
2 零售存款、小企业客户存款，其中： 1,519,609 134,139
3 稳定存款 356,443 17,822
4 欠稳定存款 1,163,166 116,317
5 无抵（质）押批发融资，其中： 2,872,443 1,076,085
6 业务关系存款（不包括代理行业务） 1,673,619 417,057
7 非业务关系存款（所有交易对手） 1,148,424 608,628
8 无抵（质）押债务 50,400 50,400
9 抵（质）押融资 32,528
10 其他项目，其中： 1,073,765 320,792
11 与衍生产品及其他抵（质）押品要求相关的现金流出 276,021 276,021
12 与抵（质）押债务工具融资流失相关的现金流出 - -
13 信用便利和流动性便利 797,744 44,771
14 其他契约性融资义务 18,938 18,938
15 或有融资义务 3,424,427 50,203
16 预期现金流出总量 1,632,684
现金流入
17 抵（质）押借贷（包括逆回购和借入证券） 211,498 211,498
18 完全正常履约付款带来的现金流入 916,331 665,627
19 其他现金流入 278,064 275,233
20 预期现金流入总量 1,405,893 1,152,358
调整后数值
21 合格优质流动性资产 576,226
22 现金净流出量 480,326
23 流动性覆盖率（%） 119.97%
注：
1、上表中各项数据境内部分为最近一个季度内90天数值的简单算术平均值，并表附属机构为最近一个季度内
各月末均值。
2、上表中的“合格优质流动性资产”由现金、压力条件下可动用的央行准备金，以及符合中国银监会《商业
银行流动性风险管理办法（试行）》规定的一级资产和二级资产定义的债券构成。| 招商银行2018年第一季度报告 （下载公告） |
|---|
| 公告日期:2018-04-28 |
|
|
| 附件：公告原文 |
| ↑返回页顶↑ |