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招商银行2018年半年度报告 下载公告
公告日期:2018-08-25

招商銀行股份有限公司

CHINA MERCHANTS BANK CO., LTD.

二〇一八年半年度报告

(A股股票代码:600036)

二〇一八年八月二十四日

招商银行2018年半年度报告(A股)

重要提示

1、本公司董事会、监事会及董事、监事和高级管理人员保证本报告内容的真实、准确、完整,不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并承担个别和连带的法律责任。

2、本公司第十届董事会第二十九次会议于2018年8月24日在深圳蛇口培训中心召开。会议由李建红董事长主持,应参会董事15名,实际参会董事14名,张健非执行董事因公务未出席会议,委托苏敏非执行董事行使表决权,本公司8名监事列席了会议。会议的召开符合《中华人民共和国公司法》和《招商银行股份有限公司章程》的有关规定。

3、本公司2018年中期不进行利润分配或资本公积转增股本。

4、本公司2018年中期财务报告未经审计。

5、本报告除特别说明外,货币币种为人民币。

6、本公司董事长李建红、行长兼首席执行官田惠宇、常务副行长兼财务负责人李浩及财务机构负责人李俐保证本报告中财务报告的真实、准确、完整。

7、本报告包含若干对本集团财务状况、经营业绩及业务发展的展望性陈述。报告中使用诸如“将”“可能 ”“有望 ”“力争”“努力”“计划”“预计”“目标”及类似字眼以表达展望性陈述。这些陈述乃基于现行计划、估计及预测而作出,虽然本集团相信这些展望性陈述中所反映的期望是合理的,但本集团不能保证这些期望被实现或将会证实为正确,故不构成本集团的实质承诺,投资者不应对其过分依赖并应注意投资风险。务请注意,该等展望性陈述与日后事件或本集团日后财务、业务或其他表现有关,并受若干可能会导致实际结果出现重大差异的不确定因素的影响。

招商银行2018年半年度报告(A股)

目 录

释义 ...... 4

重大风险提示 ...... 4

第一章 公司简介 ...... 5

第二章 会计数据和财务指标摘要 ...... 7

第三章 经营情况讨论与分析 ...... 11

3.1 总体经营情况分析 ....................................................................................................................... 11

3.2 利润表分析 ................................................................................................................................... 11

3.3 资产负债表分析 ........................................................................................................................... 19

3.4 贷款质量分析 ............................................................................................................................... 24

3.5 资本充足率分析 ........................................................................................................................... 30

3.6 分部经营业绩 ............................................................................................................................... 30

3.7 根据监管要求披露的其他财务信息 ........................................................................................... 35

3.8 业务发展战略 ............................................................................................................................... 36

3.9 外部环境变化及措施 ................................................................................................................... 38

3.10 业务运作 ..................................................................................................................................... 45

3.11 风险管理 ...................................................................................................................................... 61

3.12 利润分配 ..................................................................................................................................... 67

第四章 重要事项 ...... 68

第五章 股份变动及股东情况 ...... 73

第六章 董事、监事、高级管理人员、员工和机构情况 ...... 80

第七章 公司治理 ...... 85

第八章 备查文件 ...... 87

第九章 财务报告 ...... 87

招商银行2018年半年度报告(A股)

释义

本公司、本行、招行、招商银行:招商银行股份有限公司本集团:招商银行股份有限公司及其附属公司中国银保监会:中国银行保险监督管理委员会中国证监会:中国证券监督管理委员会香港联交所:香港联合交易所有限公司香港上市规则:香港联交所证券上市规则永隆银行:永隆银行有限公司永隆集团:永隆银行及其附属公司招银租赁:招银金融租赁有限公司招银国际:招银国际金融控股有限公司招商基金:招商基金管理有限公司招商信诺:招商信诺人寿保险有限公司招商证券:招商证券股份有限公司德勤华永会计师事务所:德勤华永会计师事务所(特殊普通合伙)证券及期货条例:证券及期货条例(香港法例第571章)标准守则:香港联交所上市发行人董事进行证券交易的标准守则

重大风险提示

本公司已在本报告中详细描述存在的主要风险及拟采取的应对措施,请参阅第三章“风险管理”的相关内容。

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第一章 公司简介

1.1 公司基本情况

1.1.1 法定中文名称:招商银行股份有限公司(简称:招商银行)

法定英文名称:China Merchants Bank Co., Ltd.1.1.2 法定代表人:李建红授权代表:田惠宇、李浩董事会秘书:王良联席公司秘书:王良、沈施加美(FCIS,FCS(PE),FHKIoD,FTIHK)证券事务代表:霍建军1.1.3 注册及办公地址:中国广东省深圳市福田区深南大道7088号1.1.4 联系地址:

中国广东省深圳市福田区深南大道7088号邮政编码:518040联系电话:86755-83198888传真: 86755-83195109电子信箱: cmb@cmbchina.com互联网网址:www.cmbchina.com服务及投诉热线:955551.1.5 香港主要营业地址:香港夏悫道12号美国银行中心21楼1.1.6 股票上市证券交易所:

A 股:上海证券交易所;股票简称:招商银行;股票代码:600036H 股:香港联交所;股票简称:招商银行;股票代码:03968境内优先股:上海证券交易所;股票简称:招银优1;股票代码:360028境外优先股:香港联交所;股票简称:CMB 17USDPREF;股票代码:046141.1.7 国内会计师事务所:德勤华永会计师事务所

办公地址:中国上海市延安东路222号外滩中心30楼国际会计师事务所:德勤·关黄陈方会计师行

办公地址:香港金钟道88号太古广场一座35楼1.1.8 中国内地法律顾问:君合律师事务所

香港法律顾问:史密夫斐尔 律师事务所1.1.9 A股股票登记处:中国证券登记结算有限责任公司上海分公司

H股股票登记及过户处:香港中央证券登记有限公司

香港湾仔皇后大道东183号合和中心17楼1712-1716号铺境内优先股股票登记处:中国证券登记结算有限责任公司上海分公司

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境外优先股股票登记处和转让代理:纽约梅隆银行卢森堡分行1.1.10 本公司指定的信息披露报纸和网站:

内地:《中国证券报》《证券时报》《上海证券报》

上海证券交易所网站(www.sse.com.cn)、本公司网站(www.cmbchina.com)香港:香港联交所网站(www.hkex.com.hk)、本公司网站(www.cmbchina.com)半年度报告备置地点:本公司董事会办公室1.1.11 境内优先股保荐机构:

瑞银证券有限责任公司办公地址:北京西城区金融大街7号英蓝国际金融中心12层、15层保荐代表人:刘文成、罗勇招商证券股份有限公司办公地址:深圳市福田区益田路江苏大厦A座38-45层保荐代表人:王玉亭、卫进扬持续督导期间:2018年1月12日至2019年12月31日

1.2 公司业务概要

本公司成立于1987年,总部位于中国深圳,是一家在中国具有一定规模和实力的全国性商业银行。本公司业务以中国市场为主,分销网络主要分布在长江三角洲地区、珠江三角洲地区、环渤海经济区等中国重要经济中心区域,以及其他地区的一些大中城市,有关详情请参阅本报告“分销渠道”和“分支机构”章节。2002年4月,本公司在上海证券交易所上市。2006年9月,本公司在香港联交所上市。

本公司向客户提供各种批发及零售银行产品和服务,亦自营及代客进行资金业务。本公司推出的许多创新产品和服务广为中国消费者接受,例如:“一卡通”多功能借记卡、“一网通”综合网上银行服务,信用卡、“金葵花理财”和私人银行服务,招商银行App和掌上生活App服务,全球现金管理、贸易金融等交易银行与离岸业务服务,以及资产管理、资产托管和投资银行服务等。

本公司构建了完善的战略管理体系,形成了良好的业务结构,打造了全面赋能的金融科技,建立了科学高效的管理体系和组织体制,零售金融领先优势显著,公司金融特色鲜明突出,服务品质始终保持领先,专业服务能力获得市场和客户的充分肯定和广泛认可。

报告期内,本公司主动适应外部形势变化,稳步推进战略转型,围绕“提升客户体验”这一主线,全力投入金融科技变革,有关内容详见第三章。

报告期内,本公司品牌影响力持续提升。在《财富》世界500强中,本公司排名第213位,名次较上年提升3位。在英国《银行家》全球1,000家大银行榜中,按一级资本排名,本公司位居第20位,名次较上年提升3位。同时,本公司首次获得《亚洲银行家》评选的“亚太区最佳零售银行”奖项并位列亚太区综合排名第一,获得《亚洲银行家》评选的“中国最佳金融机构创新中心”奖项。

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第二章 会计数据和财务指标摘要

2.1 主要会计数据和财务指标

经营业绩

经营业绩1-6月1-6月(1)增减(%)1-6月
(人民币百万元,百分比除外)
营业收入126,146112,87811.75112,919
营业利润58,98849,78818.4845,020
利润总额58,94549,94218.0345,495
净利润44,86939,46613.6935,332
归属于本行股东的净利润44,75639,25914.0035,231
扣除非经常性损益后归属于本行股东的净利润(2)44,58539,12813.9534,862
经营活动产生的现金流量净额(65,624)(55,876)(17.45)(300,326)
每股计(人民币元 / 股)
归属于本行普通股股东的基本每股收益(3)1.771.5613.461.40
归属于本行普通股股东的稀释每股收益1.771.5613.461.40
扣除非经常性损益后归属于本行普通股股东的基本每股收益(2)1.771.5514.191.38
每股经营活动产生的现金流量净额(2.60)(2.22)(17.12)(11.91)
财务比率(年化)(%)
归属于本行股东的平均总资产收益率1.391.29增加0.10个百分点1.28
归属于本行普通股股东的平均净资产收益率(3)19.6119.11增加0.50个百分点19.07
归属于本行普通股股东的加权平均净资产收益率19.6119.11增加0.50个百分点19.07
扣除非经常性损益后归属于本行普通股 股东的加权平均净资产收益率(2)19.5419.05增加0.49个百分点18.87

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规模指标

规模指标6月30日12月31日本期末比上年末增减(%)12月31日
(人民币百万元,百分比除外)
总资产6,537,3406,297,6383.815,942,311
贷款和垫款总额3,877,8683,565,0448.773,261,681
—正常贷款3,822,4863,507,6518.983,200,560
—不良贷款55,38257,393(3.50)61,121
贷款损失准备(4)174,955150,43216.30110,032
总负债6,033,2895,814,2463.775,538,949
客户存款总额4,257,8034,064,3454.763,802,049
—公司活期存款1,592,4261,581,8020.671,441,225
—公司定期存款1,189,8951,144,0214.011,076,266
—零售活期存款1,025,259972,2915.45951,615
—零售定期存款450,223366,23122.93332,943
归属于本行股东权益500,715480,2104.27402,350
归属于本行普通股股东的每股净资产(人民币元/股)18.5017.694.5815.95
资本净额(高级法)574,609546,5345.14449,116
核心一级资本净额442,609425,6893.97388,762
风险加权资产(考虑并行期底线要求)3,811,3023,530,7457.953,368,990

注:(1)自2017年年报起,本集团根据财政部《关于修订印发一般企业财务报表格式的通知》(财会〔2017〕30号),将原计入“营业外收入”和“营业外支出”中的相关资产处置利得或损失计入“其他业务收入”中的“资产处置收益”项目;同时,本集团将投资性房地产租金收入由“营业外收入”调整至“其他业务收入”。2017年同期数据已就上述项目进行同口径调整,对本集团利润总额和净利润无影响。2017年1-6月“营业收入”调整前为1,126.66亿元,调整后为1,128.78亿元;“营业利润”调整前为495.76亿元,调整后为497.88亿元。相关指标均已相应调整。

另外,本期起本集团将贵金属交易损益整体列示于“公允价值变动净收益”下,并对利润表“公允价值变动净收益”和“投资收益”2017年同期可比数进行调整,对营业收入、非利息净收入及相关指标无影响。

(2)2017年年报起,本集团将物业租赁收入认定为经常性损益,2017年1-6月相关指标同口径进行调整;

(3)有关指标根据《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第2号〈年度报告的内容与格式〉》及《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号——净资产收益率和每股收益的计算及披露》规定计算。本公司2017年发行了非累积型优先股,但本期并无发放优先股股息,因此在计算基本每股收益、平均净资产收益率和每股净资产时,“归属于本行股东的净利润”无需扣除优先股股息,“平均净资产”和“净资产”扣除了优先股。

(4)本期末的“贷款损失准备”为以摊余成本计量的贷款和垫款的损失准备。以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款账面金额不扣除损失准备0.97亿元。有关详情请参阅财务报告附注9 (a)。

(5)根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》的规定,本集团非经常性损益列示如下:

非经常性损益项目(人民币百万元)
处置固定资产净损益156
其他净损益65
减:非经常性损益项目所得税影响数(50)
合计171

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2.2 补充财务比率

财务比率

财务比率(%)(%)增减(%)
盈利能力指标(年化)
净利差(1)2.422.31增加0.11个百分点2.45
净利息收益率(2)2.542.43增加0.11个百分点2.58
占营业收入百分比
-净利息收入61.0562.81减少1.76个百分点59.76
-非利息净收入38.9537.19增加1.76个百分点40.24
成本收入比(3)26.8425.43增加1.41个百分点23.44

注:(1)净利差=总生息资产平均收益率-总计息负债平均成本率。

(2)净利息收益率=净利息收入/总生息资产平均余额。

(3)成本收入比=业务及管理费/营业收入。2017年年报起,分母和分子计算口径均有调整,其中分子中将投资性房地产折旧和经营性租赁租出资产折旧从“业务及管理费”调整至“其他业务成本”,因此对2017年1-6月成本收入比进行同口径调整(2017年1-6月调整前:25.96%)。

资产质量指标注(%)6月30日12月31日增减12月31日
不良贷款率1.431.61减少0.18个百分点1.87
不良贷款拨备覆盖率316.08262.11增加53.97个百分点180.02
贷款拨备率4.514.22增加0.29个百分点3.37

注:不良贷款拨备覆盖率=贷款损失准备/不良贷款余额;贷款拨备率=贷款损失准备/贷款和垫款总额。

(高级法)6月30日12月31日增减12月31日
核心一级资本充足率11.6112.06减少0.45个百分点11.54
一级资本充足率12.5113.02减少0.51个百分点11.54
资本充足率15.0815.48减少0.40个百分点13.33

注:截至报告期末,本集团权重法下资本充足率为12.44%,一级资本充足率为10.70%,核心一级资本充足率为9.93%。

2.3 补充财务指标

主要指标(%)标准值6月30日12月31日12月31日
流动性比例人民币≥2543.0140.6859.42
外币≥2541.7654.7870.75
单一最大贷款和垫款比例≤104.133.582.46
最大十家贷款和垫款比例/15.9613.9516.42

注:以上数据均为本公司口径,根据中国银保监会监管口径计算。

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迁徙率指标(%)

迁徙率指标(%)2018年6月30日2017年12月31日2016年12月31日
正常类贷款迁徙率0.911.733.65
关注类贷款迁徙率21.2726.5842.42
次级类贷款迁徙率70.2969.2875.86
可疑类贷款迁徙率8.2828.7849.08

注:迁徙率为本公司口径,根据中国银保监会相关规定计算。正常类贷款迁徙率=期初正常类贷款期末转为后四类贷款的余额/期初正常类贷款期末仍为贷款的部分×100%;关注类贷款迁徙率=期初关注类贷款期末转为不良贷款的余额/期初关注类贷款期末仍为贷款的部分×100%;次级类贷款迁徙率=期初次级类贷款期末转为可疑类和损失类贷款余额/期初次级类贷款期末仍为贷款的部分×100%;可疑类贷款迁徙率=期初可疑类贷款期末转为损失类贷款余额/期初可疑类贷款期末仍为贷款的部分×100%。

2.4 境内外会计准则差异

本集团分别根据境内外会计准则计算的2018年1-6月净利润和截至2018年6月30日的净资产无差异。

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第三章 经营情况讨论与分析

3.1 总体经营情况分析

2018年上半年 ,面对宏观经济去杠杆、金融强监管等外部形势叠加影响,本集团始终坚持“轻型银行”“一体两翼”的战略方向和定位,积极稳健开展各项业务,总体经营情况持续向好,质量、效益、规模实现动态均衡发展。主要表现在:

盈利稳步增长。截至报告期末,本集团实现归属于本行股东的净利润447.56亿元,同比增长14.00%;实现净利息收入770.12亿元,同比增长8.63%;实现非利息净收入491.34亿元,同口径较上年同期增长17.0 4%,剔除新金融工具准则

影响,非利息净收入较上年同期增长5.43%。归属于本行股东的平均总资产收益率(ROAA)和归属于本行普通股股东的平均净资产收益率(ROAE)分别为1.39%和19.61%,同比分别 提高0.10和0.50个百分点。

资产负债规模平稳增长。截至报告期末,本集团资产总额65,373.40亿元,较上年末增长3.81%;贷款和垫款总额38,778.68亿元,较上年末增长8.77%;负债总额60,332.89亿元,较上年末增长3.77%;客户存款总额42,578.03亿元,较上年末增长4.76%。

不良贷款下降,拨备覆盖保持稳健水平。截至报告期末,本集团不良贷款总额553.82亿元,较上年末减少20.11亿元;不良贷款率1.43%,较上年末下降0.18个百分点;不良贷款拨备覆盖率316.08%,较上年末提高53.97个百分点。

3.2 利润表分析

3.2.1 财务业绩摘要

报告期内,本集团实现税前利润589.45亿元,同比增长18.03%,实际所得税税率23.88%,同比增加2.90个百分点。下表列出报告期内本集团主要损益项目变化。

新金融工具准则指《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》《企业会计准则第24号——套期保值》及《企业会计准则第37号——金融工具列报》及相关应用指南。该准则实施之前,部分金融工具按摊余成本计量或以公允价值计量且其变动计入其他综合收益,实施之后,计量属性和核算方法调整为以公允价值计量且其变动计入当期损益,对收入数据的影响为:当期估值变动影响非利息净收入及营业收入;投资收益列报方式相应由利息收入改为非利息收入,影响净利息和非利息净收入结构,但不影响营业收入总额。

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2018年1-6月2017年1-6月变动额
(人民币百万元)
净利息收入77,01270,8966,116
净手续费及佣金收入37,46934,7502,719
其他净收入11,6657,2324,433
业务及管理费(33,859)(28,700)(5,159)
税金及附加(987)(1,073)86
信用减值损失(31,429)(32,648)1,219
其他业务成本(883)(669)(214)
营业外收支净额(43)154(197)
税前利润58,94549,9429,003
所得税(14,076)(10,476)(3,600)
净利润44,86939,4665,403
归属于本行股东的净利润44,75639,2595,497

3.2.2 营业收入

报告期内,本集团实现营业收入1,261.46亿元,同口径较上年同期增长11.75%,剔除新金融工具准则影响后增幅为10.81%,其中,净利息收入的占比为61.05%;非利息净收入的占比为38.95%。

3.2.3 利息收入

报告期内,本集团实现利息收入1,311.75亿元,同比增长12.70%,剔除新金融工具准则影响后增幅为15.97%。主要是生息资产规模增长,以及资产结构持续优化、风险定价水平有所提升带动生息资产收益率提升。贷款和垫款利息收入仍然是本集团利息收入的最大组成部分。

贷款和垫款利息收入

报告期内,本集团贷款和垫款利息收入941.06亿元,同比增长15.34%。下表列出所示期间本集团贷款和垫款各组成部分的平均余额、利息收入及年化平均收益率情况。平均余额为日均余额,下同。

2018年1-6月2017年1-6月
平均余额利息收入收益率%平均余额利息收入收益率%
(人民币百万元,百分比除外)
公司贷款1,729,84236,1214.211,651,59732,4513.96
零售贷款1,828,60153,7305.931,613,40447,1635.89
票据贴现174,7154,2554.91163,1981,9762.44
贷款和垫款3,733,15894,1065.083,428,19981,5904.80

2018年上半年,本公司贷款和垫款从期限结构来看,短期贷款平均余额15,625.42亿元,利息收入469.94亿元,平均收益率6.06%;中长期贷款平均余额18,988.15亿元,利息收入418.29亿元,平均收益率4.44%。短期贷款平均收益率高于中长期贷款平均收益率主要是因为短期贷款中的信用卡贷款及小微贷款收益率较高。

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投资利息收入

报告期内,本集团投资利息收入240.98亿元,同比下降2.25%,投资年化平均收益率3.80%,同比上升28个基点。

存拆放同业和其他金融机构款项利息收入

报告期内,本集团存拆放同业和其他金融机构款项利息收入89.44亿元,同比增长52.34%,存拆放同业和其他金融机构款项年化平均收益率3.07%,同比上升50个基点,主要是抓住市场利率上行机遇,加大对存拆放同业和其他金融机构款项的配置。

3.2.4 利息支出

报告期内,本集团利息支出541.63亿元,同比增长19.05%,主要是计息负债规模增长、存款竞争加剧推升市场利率及存款成本率。

客户存款利息支出报告期内,本集团客户存款利息支出296.67亿元,同比增长22.51%,主要是存款规模增长及存款成本率因竞争加剧而有所提高,但本集团活期存款占比较高,存款成本率保持较优水平。

下表列出所示期间本集团公司存款及零售存款的平均余额、利息支出和年化平均成本率。

2018年1-6月2017年1-6月
平均余额利息支出成本率%平均余额利息支出年化平均 成本率%
(人民币百万元,百分比除外)
公司客户存款
活期1,550,0636,5070.851,470,6725,1240.70
定期1,232,90516,5332.701,171,62314,0062.41
小计2,782,96823,0401.672,642,29519,1301.46
零售客户存款
活期1,012,6001,4800.29969,8941,7490.36
定期402,6145,1472.58333,9113,3372.02
小计1,415,2146,6270.941,303,8055,0860.79
客户存款总额4,198,18229,6671.433,946,10024,2161.24

同业和其他金融机构存拆放款项利息支出

报告期内,本集团同业和其他金融机构存拆放款项利息支出124.38亿元,同比增长11.33%,主要是持续优化负债结构,高成本负债占比合理可控。

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应付债券利息支出

报告期内,本集团应付债券利息支出66.11亿元,同比增长10.50%,主要是债券成本率高于上年同期所致。

3.2.5 净利息收入

报告期内,本集团净利息收入770.12亿元,同比增长8.63%,剔除新金融工具准则影响后增幅为14.00%。

下表列出所示期间本集团资产负债项目平均余额、利息收入/利息支出及年化平均收益/成本率情况。

生息资产

生息资产2018年1-6月2017年1-12月2017年1-6月
余额收入收益率 %余额收入收益率%余额收入收益率 %
(人民币百万元,百分比除外)
贷款和垫款3,733,15894,1065.083,508,470168,8584.813,428,19981,5904.80
投资1,279,83324,0983.801,432,40852,0423.631,414,12124,6533.52
存放中央银行款项521,9144,0271.56566,5948,6791.53568,4524,2791.52
存拆放同业和其他金融机构款项587,1708,9443.07459,12912,4262.71461,4105,8712.57
合计6,122,075131,1754.325,966,601242,0054.065,872,182116,3934.00
计息负债余额支出成本率 %余额支出成本率%余额支出成本率 %
(人民币百万元,百分比除外)
客户存款4,198,18229,6671.433,965,46250,3291.273,946,10024,2161.24
同业和其他金融机构存拆放款项877,51012,4382.86880,78724,1382.74867,22411,1722.60
应付债券310,0836,6114.30339,32013,4363.96323,4505,9833.73
351,2475,4473.13305,8869,2503.02285,3664,1262.92
合计5,737,02254,1631.905,491,45597,1531.775,422,14045,4971.69
净利息收入/77,012//144,852//70,896/
净利差//2.42//2.29//2.31
净利息收益率//2.54//2.43//2.43

报告期内,本集团生息资产年化平均收益率4.32%,计息负债年化平均成本率1.90%,同比分别上升32和21个基点;净利差2.42%,净利息收益率2.54%,同比均上升11个基点。

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下表列出所示期间本集团由于规模变化和利率变化导致利息收入和利息支出变化的分布情况。规模变化以平均余额(日均余额)变化来衡量;利率变化以平均利率变化来衡量,由规模变化和利率变化共同引起的利息收支变化,计入规模变化对利息收支变化的影响金额。

2018年1-6月对比2017年1-6月
增(减)因素增(减)
规模利率净值
(人民币百万元)
资产
贷款和垫款7,6874,82912,516
投资(2,529)1,974(555)
存放中央银行款项(359)107(252)
存拆放同业和其他金融机构款项1,9161,1573,073
利息收入变动6,7158,06714,782
负债
客户存款1,7813,6705,451
同业和其他金融机构存拆放款项1461,1201,266
应付债券(285)913628
向中央银行借款1,0222991,321
利息支出变动2,6646,0028,666
净利息收入变动4,0512,0656,116

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下表列出所示期间本集团资产负债项目平均余额、利息收入/利息支出及年化平均收益/成本率情况。

生息资产

生息资产2018年1-3月2018年4-6月
平均余额利息收入收益率%平均余额利息收入收益率%
(人民币百万元,百分比除外)
贷款和垫款3,687,58346,4415.113,778,23147,6655.06
投资1,287,61511,9653.771,272,13712,1333.83
存放中央银行款项524,1982,0151.56519,6562,0121.55
存拆放同业和其他金融机构款项545,7704,1683.10628,1154,7763.05
合计6,045,16664,5894.336,198,13966,5864.31
计息负债2018年1-3月2018年4-6月
平均余额利息支出成本率%平均余额利息支出成本率%
(人民币百万元,百分比除外)
客户存款4,169,29314,5701.424,226,75215,0971.43
同业和其他金融机构存拆放款项849,0255,9602.85905,6826,4782.87
应付债券303,1183,3534.49316,9713,2584.12
向中央银行借款359,7332,7673.12342,8542,6803.14
合计5,681,16926,6501.905,792,25927,5131.91
净利息收入/37,939//39,073/
净利差//2.43//2.40
净利息收益率//2.55//2.53

由于第二季度市场流动性较为宽裕,市场收益率下行较为明显,2018年第二季度本集团净利差2.40%,环比下降3个基点,其中,生息资产年化平均收益率4.31%,环比下降2个基点,计息负债年化平均成本率1.91%,环比上升1个基点;净利息收益率2.53%,环比下降2个基点。

3.2.6 非利息净收入

报告期内,本集团实现非利息净收入491.34亿元,同口径较上年同期增长17.04%,剔除新金融工具准则切换影响后增幅为5.43%。

净手续费及佣金收入374.69 亿元,同比增长7.82%,其中,银行卡手续费收入同比增加16.14亿元,增幅24.79%,主要是代理银联POS收入增长;信贷承诺及贷款业务佣金同比增加10.62亿元,增幅46.76%,主要是融资租赁手续费收入、国内保理手续费收入的增长;代理服务手续费收入同比增加9.17亿元,增幅11.07%;结算与清算手续费收入同比增加3.59亿元,增幅6.61%;托管及其他受托业务佣金收入同比减少4.77亿元,降幅3.99%,主要是受资管新规、资管产品增值税政策影响,受托理财收入减少。

其他净收入116.65亿元,同口径较上年同期增长61.30%,其中,投资收益69.84亿元,同口径较上

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年同期增加29.04亿元,增幅71.18%,公允价值变动净收益10.56亿元,同口径较上年同期增加9.35亿元,主要均是受新金融工具准则影响;其他业务收入20.66亿元,同口径较上年同期增加6.40亿元,增幅44.88%,主要由于租赁业务收入增长。

从业务分部看,其中,零售金融业务非利息净收入244.33亿元,同口径较上年同期增长20.69%,占本集团非利息净收入的49.73%;批发金融业务非利息净收入194.73亿元,同口径较上年同期增长4.91%,占本集团非利息净收入的39.63%;其他业务非利息净收入52.28亿元,同口径较上年同期增长64.61%,占本集团非利息净收入的10.64%。

下表列出所示期间本集团非利息净收入的主要组成部分。关于本公司非利息净收入的详情请参阅3.9.1“关于非利息净收入”章节。

2018年1-6月2017年1-6月
(人民币百万元)
手续费及佣金收入40,39837,526
—银行卡手续费8,1266,512
—结算与清算手续费5,7885,429
—代理服务手续费9,1978,280
—信贷承诺及贷款业务佣金3,3332,271
—托管及其他受托业务佣金11,46511,942
—其他2,4893,092
减:手续费及佣金支出(2,929)(2,776)
净手续费及佣金收入37,46934,750
其他净收入11,6657,232
—公允价值变动净收益1,056121
—投资收益6,9844,080
—汇兑净收益1,5591,605
—其他业务收入2,0661,426
非利息净收入总额49,13441,982

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3.2.7 业务及管理费

报告期内,本集团业务及管理费338.59亿元,同口径较上年同期增长17.98%,其中,员工费用同比增长21.37%;其他一般及行政费用同比增长 16.88%;成本收入比26.84%,同口径较上年同期上升1.41个百分点。业务及管理费增长主要是因为本集团为进一步支持金融科技创新,夯实科技基础,针对数字化网点改造、App月活跃用户等转型发展加大了费用投入力度,上半年IT软硬件及开发人员人力投入持续增加。本公司成本收入比26.74%,同口径较上年同期上升1.49个百分点。

下表列出所示期间本集团业务及管理费的主要构成。

2018年1-6月2017年1-6月
(人民币百万元)
员工费用21,52317,734
固定资产折旧费1,5561,628
无形资产摊销费472287
租赁费2,1442,066
其他一般及行政费用8,1646,985
业务及管理费合计33,85928,700

3.2.8 信用减值损失

报告期内,本集团信用减值损失314.29亿元,同比下降3.73%。下表列出所示期间本集团信用减值损失的主要构成。

2018年1-6月2017年1-6月
(人民币百万元)
贷款和垫款30,37833,139
投资1,259(960)
应收同业和其他金融机构款项(106)100
表外预期信用减值损失(166)不适用
其他资产64369
信用减值损失合计31,42932,648

贷款和垫款信用减值损失是本集团信用减值损失的最大组成部分。报告期内,本集团贷款和垫款信用减值损失303.78亿元,同比下降8.33%,主要是资产质量好转,拨备计提减少。有关贷款和贷款损失准备的详情请参阅本章“贷款质量分析”章节。

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3.3 资产负债表分析

3.3.1 资产

截至报告期末,本集团资产总额65,373.40亿元,较上年末增长3.81%。资产总额的增长主要是由于本集团贷款和垫款的增长。

下表列出截至所示日期本集团资产总额的构成情况。

2018年6月30日2017年12月31日
金额占总额百分比%金额占总额百分比%
(人民币百万元,百分比除外)
贷款和垫款总额3,877,86859.323,565,04456.61
贷款损失准备(1)(174,955)(2.68)(150,432)(2.39)
贷款和垫款净额3,702,91356.643,414,61254.22
投资证券及其他金融资产1,482,70022.681,602,35125.44
现金、贵金属及存放中央银行款项561,2568.59625,7289.94
存放同业和其他金融机构款项95,6321.4676,9181.22
拆出资金及买入返售金融资产507,7587.77407,1786.47
商誉9,9540.159,9540.16
其他(2)177,1272.71160,8972.55
资产总额6,537,340100.006,297,638100.00

注:(1)本期末的“贷款损失准备”为以摊余成本计量的贷款和垫款的损失准备。以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款账面金额不扣除损失准备0.97亿元。有关详情请参阅财务报告附注9 (a)。

(2)包括应收利息、固定资产、无形资产、投资性房地产、递延所得税资产和其他资产。

3.3.1.1 贷款和垫款

截至报告期末,本集团贷款和垫款总额38,778.68亿元,较上年末增长8.77%;贷款和垫款总额占资产总额的比例为59.32%,较上年末上升2.71个百分点。有关本集团贷款和垫款的详情,请参阅本章“贷款质量分析”章节。

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3.3.1.2 投资证券及其他金融资产

本集团投资证券及其他金融资产包括以人民币和外币计价的上市和非上市金融工具。报告期内,根据新金融工具准则的要求,本集团投资证券及其他金融资产的会计分类发生变化。

下表按会计分类列出本集团投资组合构成情况。

2018年6月30日2017年12月31日
(人民币百万元,百分比除外)
金额占总额百分比%金额占总额百分比%
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资190,85012.8764,7964.04
—债券投资69,2414.6764,1524.00
—非标资产投资52,9093.57--
—其他(注)68,7004.636440.04
衍生金融资产24,7641.6718,9161.18
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资354,08123.88不适用不适用
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资3,2820.22不适用不适用
以摊余成本计量的债务工具投资902,66560.88不适用不适用
—债券投资603,66740.71不适用不适用
—非标资产投资306,36420.66不适用不适用
—其他5220.04不适用不适用
减:损失准备(7,888)(0.53)不适用不适用
可供出售金融资产不适用不适用383,10123.91
持有至到期投资不适用不适用558,21834.84
应收款项类投资不适用不适用572,24135.71
长期股权投资7,0580.485,0790.32
投资证券及其他金融资产总额1,482,700100.001,602,351100.00

注:包括股权投资、基金投资、理财产品、纸贵金属(多头)等。

以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资

截至报告期末,本集团以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资为1,908.50亿元,主要类别为债券投资和非标资产投资等。债券投资主要是本集团把握债券市场交易机会提高投资收益的需要。报告期内,受到市场变化和贸易摩擦避险情绪的影响,交易账户债券市值提升明显。本集团通过加强市场研究,采取与市场形势相匹配的进取型交易策略,拉长交易账户久期,积极进行债券及利率互换的波段操作,整体组合收益表现良好。非标资产投资主要是票据非标投资。有关详情请参阅财务报告附注11。

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衍生金融工具

截至报告期末,本集团所持衍生金融工具主要类别和金额情况如下表所示。有关详情请参阅财务报告附注51(f)。

2018年6月30日2017年12月31日
名义金额公允价值公允价值
资产负债资产负债
(人民币百万元)
利率衍生金融工具4,136,0308,983(8,415)2,073,7242,249(1,898)
货币衍生金融工具1,345,16015,321(18,589)1,305,78416,345(19,636)
其他衍生金融工具117,338460(457)108,927322(323)
合计5,598,52824,764(27,461)3,488,43518,916(21,857)

报告期内,人民币兑美元汇率呈现出明显的双向波动特征,汇率市场化水平不断提升。本集团持续提升交易及服务能力,为更广泛的客户提供汇率与利率风险管理服务。

以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资

截至报告期末,本集团以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资为3,540.81亿元。该类投资主要是本集团基于提高经营绩效的需要。报告期内,本集团顺应市场趋势,积极把握市场机会适度拉长久期,并重点增持国债等高流动性资产,优化了资产负债配置结构。有关详情请参阅财务报告附注13。

指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资

截至报告期末,本集团指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资为32.82亿元。该类投资主要是本集团持有的对被投资方无控制、无共同控制、无重大影响的非交易性股权投资。有关详情请参阅财务报告附注14。

以摊余成本计量的债务工具投资

截至报告期末,本集团以摊余成本计量的债务工具投资9,026.65亿元,包括债券投资、非标资产投资及其他,其中,债券投资以中国政府债券和政策性银行债券为主,该类投资是基于银行账户利率风险管理及流动性管理的需要,兼顾收益与风险,作为本集团资产负债的战略性配置而长期持有;非标资产投资主要是信贷类非标投资。有关详情请参阅财务报告附注17。关于本公司非标资产投资的详情请参阅3.9.1“关于自营非标业务”章节。

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按发行主体分类列示的本集团债券 投资总额构成

2018年6月30日2017年12月31日
(人民币百万元)
官方机构(注)554,230497,260
政策性银行276,071258,213
商业银行及其他金融机构133,481151,101
其他(注)63,20769,826
债券投资合计1,026,989976,400

注:“官方机构”包括中国财政部、地方政府、央行等;“其他”主要是企业。

报告期末本公司所持前十大面值金融债券

债券名称(人民币百万元)票面利率(%)到期日(人民币百万元)
2012年政策性银行债券6,2424.062022/7/91
2013年政策性银行债券5,5304.432023/1/101
2014年政策性银行债券4,7505.672024/4/81
2012年政策性银行债券4,6904.292022/9/171
2012年政策性银行债券4,6304.442022/4/231
2015年政策性银行债券4,2504.182022/5/41
2015年政策性银行债券4,2103.942022/7/101
2011年政策性银行债券3,8604.502021/4/71
2015年政策性银行债券3,8604.212025/4/131
2012年政策性银行债券3,5904.392022/11/221

注:上述金融债券发行人财务状况在报告期内没有发生重大变化。上述损失准备为根据新金融工具准则的要求,以预期损失模型计算的损失准备。

长期股权投资

截至报告期末,本集团长期股权投资净额70.58亿元,较上年末增长38.96%,主要是因为对联营公司投资的增加。截至报告期末,本集团长期股权投资减值准备余额为零。有关详情请参阅财务报告附注18。

3.3.1.3 商誉

截至报告期末,本集团商誉减值准备余额5.79亿元,商誉账面价值99.54亿元。

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3.3.2 负债

截至报告期末,本集团负债总额60,332.89亿元,较上年末增长3.77%,主要是客户存款稳步增长。下表列出截至所示日期本集团负债总额构成情况。

2018年6月30日2017年12月31日
金额百分比%金额百分比%
(人民币百万元,百分比除外)
客户存款4,257,80370.574,064,34569.90
同业和其他金融机构存放款项481,6797.98439,1187.55
向中央银行借款357,3165.92414,8387.13
拆入资金200,8893.33272,7344.69
金融负债31,4050.5226,6190.46
衍生金融负债27,4610.4621,8570.38
卖出回购金融资产款128,1052.12125,6202.16
应付债券343,2065.69296,4775.10
其他(注)205,4253.41152,6382.63
负债总额6,033,289100.005,814,246100.00

注:包括应付职工薪酬、应交税费、应付利息、递延所得税负债、合同负债、预计负债和其他负债。

客户存款

截至报告期末,本集团客户存款总额42,578.03亿元,较上年末增长4.76%,占本集团负债总额的70.57%,为本集团的主要资金来源。

下表列出截至所示日期,本集团按产品类型和客户类型划分的客户存款情况。

2018年6月30日2017年12月31日
金额百分比%金额百分比%
(人民币百万元,百分比除外)
公司客户存款
活期存款1,592,42637.401,581,80238.92
定期存款1,189,89527.951,144,02128.15
小计2,782,32165.352,725,82367.07
零售客户存款
活期存款1,025,25924.08972,29123.92
定期存款450,22310.57366,2319.01
小计1,475,48234.651,338,52232.93
客户存款总额4,257,803100.004,064,345100.00

截至报告期末,本集团活期存款占客户存款总额的比例为61.48%,其中,公司客户活期存款占公司客户存款的比例为57.23%,零售客户活期存款占零售客户存款的比例为69.49%。

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3.3.3 股东权益

截至报告期末,本集团股东权益5,040.51亿元,较上年末增长4.27%。归属于本行股东权益5,007.15亿元,较上年末增长4.27%,其中,未分配利润2,554.36亿元,较上年末增长5.96%;其他综合收益14.77亿元,较上年末增长62.18亿元,主要因债券估值上升。

3.4 贷款质量分析

报告期内,本集团信贷资产规模平稳增长,不良贷款率下降,拨备覆盖保持稳健水平,风险损失吸收能力进一步增强。截至报告期末,本集团贷款总额38,778.68亿元,较上年末增长8.77%;不良贷款率1.43%,较上年末下降0.18个百分点;不良贷款拨备覆盖率316.08%,较上年末上升53.97个百分点;贷款拨备率4.51%,较上年末上升0.29个百分点。

3.4.1 按五级分类划分的贷款分布情况

下表列出截至所示日期,本集团贷款五级分类情况。

2018年6月30日2017年12月31日
金额占总额金额占总额
百分比%百分比%
(人民币百万元,百分比除外)
正常类贷款3,764,16397.073,450,45096.79
关注类贷款58,3231.5057,2011.60
次级类贷款10,3920.2717,1000.48
可疑类贷款29,7270.7721,5770.61
损失类贷款15,2630.3918,7160.52
客户贷款总额3,877,868100.003,565,044100.00
不良贷款总额55,3821.4357,3931.61

在贷款监管五级分类制度下,本集团的不良贷款包括分类为次级、可疑和损失类的贷款。截至报告期末,本集团不良贷款总额553.82亿元,较上年末下降3.50%;关注类贷款583.23亿元,占比1.50%,较上年末下降0.10个百分点。

招商银行2018年半年度报告(A股)

3.4.2 按产品类型划分的贷款及不良贷款分布情况

2018年6月30日2017年12月31日
贷款金额占总额不良贷款金额不良贷款率%(1)贷款金额占总额不良贷款金额不良贷款率%(1)
百分比百分比
%%
(人民币百万元,百分比除外)
公司贷款1,781,68745.9541,0122.301,663,86146.6741,5222.50
流动资金贷款938,79124.2127,8912.97868,84424.3727,3003.14
固定资产贷款432,98011.175,2091.20397,80711.165,7701.45
贸易融资144,3083.721,6541.15159,0904.461,5160.95
其他(2)265,6086.856,2582.36238,1206.686,9362.91
票据贴现(3)225,3415.81--115,8883.25--
零售贷款1,870,84048.2414,3700.771,785,29550.0815,8710.89
小微贷款334,6758.634,3471.30312,7168.775,5491.77
个人住房贷款873,29122.522,3220.27833,41023.382,7340.33
信用卡贷款512,21813.215,8311.14491,38313.785,4701.11
其他(4)150,6563.881,8701.24147,7864.152,1181.43
客户贷款总额3,877,868100.0055,3821.433,565,044100.0057,3931.61

注:(1)代表某一类不良贷款占该类贷款总额的比例。

(2)主要包括融资租赁、并购贷款及对公按揭等其他公司贷款。(3)票据贴现逾期后转入公司贷款核算。(4)其他主要包括综合消费贷款、商用房贷款、汽车贷款、住房装修贷款、教育贷款及以货币资产质押的其他个人贷款。

2018上半年,零售贷款方面,本集团稳健发展自住需求的住房按揭贷款、小微贷款,适度投放信用卡贷款,期末零售贷款占比下降1.84个百分点至48.24%。截至报告期末,零售贷款不良率0.77%,较上年末下降0.12个百分点,其中,信用卡贷款不良率为1.14%,较上年末上升0.03个百分点,主要是由于现金贷新政、共债风险等外部因素的影响,与此同时,本集团前瞻性防控风险,资产质量平稳可控。公司贷款方面,流动资金贷款占比略有下降,不良率下降;贸易融资贷款占比下降幅度较大,不良率上升。截至报告期末,本集团公司贷款不良率2.30%,较上年末下降0.20个百分点。

招商银行2018年半年度报告(A股)

3.4.3 按行业划分的贷款及不良贷款分布情况

2018年6月30日2017年12月31日
贷款金额占总额不良不良贷贷款金额占总额不良不良贷
百分比贷款款率%(1)百分比贷款款率%(1)
%金额%金额
(人民币百万元,百分比除外)
公司贷款1,781,68745.9541,0122.301,663,86146.6741,5222.50
制造业286,2457.3819,7816.91266,2007.4717,4476.55
房地产业260,7966.733,3211.27236,9266.653,2111.36
交通运输、仓储和邮政业275,2377.101,3900.51230,0356.452,2410.97
批发和零售业186,3024.808,4484.53219,8186.179,1014.14
租赁和商务服务业148,0423.821630.11138,2243.881960.14
电力、热力、燃气及水生产和供应业143,9523.717500.52128,9653.629250.72
金融业104,3542.693-93,4742.621-
建筑业108,2992.791,2421.1587,2162.451,4521.66
信息传输、软件和信息技术服务业78,7952.037230.9279,3352.221,3911.75
水利、环境和公共设施管理业69,3081.791660.2465,8581.841840.28
采矿业45,6391.184,3469.5243,3471.224,62210.66
其他(2)74,7181.936790.9174,4632.087511.01
票据贴现225,3415.81--115,8883.25--
零售贷款1,870,84048.2414,3700.771,785,29550.0815,8710.89
客户贷款总额3,877,868100.0055,3821.433,565,044100.0057,3931.61

注:(1)代表某一类不良贷款占该类贷款总额的比例。

(2)主要包括农、林、牧、渔,住宿和餐饮,卫生和社会工作等行业。(3)2018年,本集团执行国家质检总局、国家标准委发布的新修订的《国民经济行业分类》(GB/T 4754—2017)标准来划分行业,并对同比数据进行同口径调整。

2018上半年,本集团紧跟国家重大战略规划,继续支持实体经济发展,持续优化资产组合配置,积极投放新兴科技产业、现代服务业、先进制造业等国家战略支柱行业,差异化制定压缩退出类行业、房地产、地方政府融资平台等重点领域防控策略,重点压退产能过剩、高负债等风险客户,优化信贷资源配置。

报告期内,本集团不良贷款及不良率实现双降,不良贷款较上年末减少20.11亿元,不良率较上年末下降0.18个百分点。批发和零售业不良率较年初上升0.39个百分点,主要是由于该行业压缩信贷投放,余额较年初下降15.25%;受个别产能过剩大户影响,制造业不良贷款、不良率较年初增加23.34亿元、0.36个百分点;其余行业不良率下降,采矿业、建筑业不良率较年初分别下降1.14和0.51个百分点,资产质量好转。

招商银行2018年半年度报告(A股)

3.4.4按地区划分的贷款及不良贷款分布情况

2018年6月30日2017年12月31日
贷款金额占总额不良贷款不良贷贷款金额占总额不良贷款不良贷
百分比金额款率%(注)百分比金额款率%(注)
%%
(人民币百万元,百分比除外)
总行609,30215.715,9840.98596,63116.745,6370.94
长江三角洲地区796,64720.5410,1471.27735,04420.6210,8931.48
环渤海地区497,97912.849,4541.90425,60211.947,2661.71
海西地区652,42216.827,6391.17598,37416.788,6741.45
东北地区161,6504.174,5132.79145,2044.074,2602.93
中部地区379,5479.795,5281.46343,3439.636,3941.86
西部地区376,2989.719,4532.51350,9919.8512,0123.42
境外120,7913.124270.35109,5083.072030.19
附属机构283,2327.302,2370.79260,3477.302,0540.79
客户贷款总额3,877,868100.0055,3821.433,565,044100.0057,3931.61

注:代表某一类不良贷款占该类贷款总额的比例。

针对各区域经济特点及客群差异,本集团对各地分支机构实行差异化分类督导管理,围绕京津冀协同发展、雄安新区建设、长江经济带建设和粤港澳湾区城市群发展等国家经济发展空间布局战略,对风险较高地区提高授信准入标准、动态调整业务授权,防范区域系统性风险。截至报告期末,本集团环渤海地区贷款余额占比上升较快,总行、长江三角洲地区、西部地区贷款余额占比下降。不良贷款主要集中在长江三角洲地区、环渤海地区、西部地区,不良率分别较上年末下降0.21个百分点、上升0.19个百分点和下降0.91个百分点,其中由于个别大户影响,环渤海地区不良率有所上升。

3.4.5 按担保方式划分的贷款及不良贷款分布情况

2018年6月30日2017年12月31日
金额百分比%不良贷款金额不良贷款率%(注)贷款金额%不良贷款金额不良贷款率%(注)
(人民币百万元,百分比除外)
信用贷款1,220,86431.488,4660.691,089,26130.557,8440.72
保证贷款444,52811.4622,7405.12418,76911.7521,4165.11
抵押贷款1,612,93241.6021,1561.311,550,90443.5022,9311.48
质押贷款374,2039.653,0200.81390,22210.955,2021.33
票据贴现225,3415.81--115,8883.25--
客户贷款总额3,877,868100.0055,3821.433,565,044100.0057,3931.61

注:代表某一类不良贷款占该类贷款总额的比例。

截至报告期末,抵质押贷款较上年末增长2.37%,保证贷款较上年末增长6.15%,信用贷款较上年末增长12.08%,但信用贷款不良率较上年末下降0.03个百分点。

招商银行2018年半年度报告(A股)

3.4.6 前十大单一借款人的贷款情况

十大借款人

十大借款人行业贷款金额 (人民币百万元)(高级法) 百分比%总额 百分比%
A制造业21,3003.710.55
B交通运输、仓储和邮政业9,7001.690.25
C交通运输、仓储和邮政业8,9591.560.23
D房地产业8,8841.550.23
E金融业6,9591.210.18
F交通运输、仓储和邮政业6,8401.190.18
G房地产业6,4211.110.17
H交通运输、仓储和邮政业6,0391.050.15
I房地产业5,4720.950.14
J房地产业5,0990.890.13
合计85,67314.912.21

截至报告期末,本集团最大单一借款人贷款总额213.00亿元,占本集团高级法下资本净额的3.71%。最大十家单一借款人贷款总额856.73亿元,占本集团高级法下资本净额的14.91%,占本集团权重法下资本净额的15.46%,占本集团贷款总额的2.21%。

3.4.7 按逾期期限划分的贷款分布情况

2018年6月30日2017年12月31日
贷款金额百分比%贷款金额百分比%
(人民币百万元,百分比除外)
逾期3个月以内19,0300.4916,1780.46
逾期3个月至1年15,6280.4016,8240.47
逾期1年以上至3年以内23,7690.6226,0930.73
逾期3年以上5,1260.132,7620.08
逾期贷款合计63,5531.6461,8571.74
客户贷款总额3,877,868100.003,565,044100.00

截至报告期末,本集团逾期贷款635.53亿元,较上年末增加16.96亿元,逾期贷款占比1.64%,较上年末下降0.10个百分点。逾期贷款中,抵质押贷款占比40.26%,保证贷款占比34.37%,信用贷款占比25.37%(主要为信用卡逾期贷款)。本集团对逾期贷款采取审慎的分类标准,不良贷款与逾期90天以上贷款的比值为1.24。

招商银行2018年半年度报告(A股)

3.4.8 重组贷款情况

2018年6月30日2017年12月31日
贷款金额占贷款总额 百分比%贷款金额百分比%
(人民币百万元,百分比除外)
已重组贷款(注)24,6320.6418,0090.51
其中:逾期超过90天的已重组贷款16,8650.4411,2930.32

注:指经重组的不良贷款。

本集团对贷款重组实施严格审慎的管控。截至报告期末,本集团重组贷款占比为0.64%,较上年末上升0.13个百分点。

3.4.9 抵债资产及减值准备计提情况

截至报告期末,本集团抵债资产(非股权)余额9.11亿元,扣除已计提减值准备1.85亿元,账面净值7.26亿元;抵债股权余额为1.80亿元,分类为指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资。

3.4.10 贷款损失准备的变化

本集团采用新金融工具准则,以预期信用损失模型为基础计提信用风险损失,基于信用风险违约概率、违约损失率等风险量化参数,结合宏观前瞻性的调整,逐笔资产计提拨备。

下表列出本集团贷款损失准备的变化情况。

2018年1-6月2017年
(人民币百万元)
上年末余额150,432110,032
新金融工具准则期初调整1,088不适用
年初余额151,520110,032
本期计提79,26664,450
本期转回(48,888)(4,398)
本期转入/(转出)-22
已减值贷款和垫款折现回拨(注)(179)(561)
收回以前年度核销贷款3,7015,519
期内核销(10,490)(24,283)
汇率变动122(349)
期末余额175,052150,432

注:指随着时间的推移,已减值的贷款随现值增加的累计利息收入。

本集团坚持稳健、审慎的拨备计提政策。截至报告期末,本集团贷款损失准备余额1,750.52亿元,较上年末增加246.20亿元;不良贷款拨备覆盖率316.08%,较上年末上升53.97个百分点;贷款拨备率4.51%,较上年末上升0.29个百分点。

招商银行2018年半年度报告(A股)

3.5 资本充足率分析

截至报告期末,本集团高级法下资本充足率15.08%,一级资本充足率12.51%,核心一级资本充足率11.61%,比权重法下分别高2.64、1.81和1.68个百分点。

关于本公司资本充足率下降的原因分析详见3.9.1“关于资本管理”。

本集团

本集团本报告期末上年末本报告期末比
2018年6月30日2017年12月31日上年末增减(%)
(人民币百万元,百分比除外)
高级法(1)下资本充足率情况
核心一级资本净额442,609425,6893.97
一级资本净额476,705459,7823.68
资本净额574,609546,5345.14
风险加权资产(不考虑并行期底线要求)3,491,2203,291,8166.06
其中:信用风险加权资产3,044,0572,848,0646.88
市场风险加权资产60,97157,5605.93
操作风险加权资产386,192386,192-
风险加权资产(考虑并行期底线要求)3,811,3023,530,7457.95
核心一级资本充足率11.61%12.06%下降0.45个百分点
一级资本充足率12.51%13.02%下降0.51个百分点
资本充足率15.08%15.48%下降0.40个百分点
杠杆率情况(2)
调整后的表内外资产余额7,622,4757,309,7564.28
杠杆率6.25%6.29%下降0.04个百分点

注:(1)“高级法”指2012年6月7日原中国银监会发布的《商业银行资本管理办法(试行)》中的高级计量方法,下同。按该办法规定,本集团资本充足率计算范围包括招商银行及其附属公司。本公司资本充足率计算范围包括招商银行境内外所有分支机构。截至报告期末,本集团符合资本充足率并表范围的附属公司包括:永隆银行、招银国际、招银租赁和招商基金。商业银行在实施资本计量高级方法的并行期内,应当通过资本底线调整系数对银行风险加权资产乘以最低资本要求与储备资本要求之和的金额、资本扣减项总额、可计入资本的超额贷款损失准备进行调整。资本底线要求调整系数在并行期第一年为95%,第二年为90%,第三年及以后为80%,2018年为并行期实施的第四年。

(2)自2015年起使用2015年2月12日原中国银监会发布的《商业银行杠杆率管理办法(修订)》计算杠杆率。

2018年第一季度末、2017年末、2017年第三季度末本集团的杠杆率水平分别为:6.52%、6.29%、6.15%。

招商银行2018年半年度报告(A股)

截至报告期末,本公司高级法下资本充足率14.85%,一级资本充足率12.12%,核心一级资本充足率11.21%,比权重法下分别高2.88、1.94和1.79个百分点。

本公司

本公司本报告期末上年末本报告期末比
2018年6月30日2017年12月31日上年末增减(%)
(人民币百万元,百分比除外)
高级法下资本充足率情况
核心一级资本净额385,589371,4163.82
一级资本净额417,042402,8693.52
资本净额510,721483,5465.62
风险加权资产(不考虑并行期底线要求)3,125,6212,945,1756.13
其中:信用风险加权资产2,706,8202,531,5106.93
市场风险加权资产56,64951,5139.97
操作风险加权资产362,152362,152-
风险加权资产(考虑并行期底线要求)3,439,6363,173,5328.39
核心一级资本充足率11.21%11.70%下降0.49个百分点
一级资本充足率12.12%12.69%下降0.57个百分点
资本充足率14.85%15.24%下降0.39个百分点

截至报告期末,本集团权重法下资本充足率12.44%,较上年末下降0.22个百分点,一级资本充足率10.70%,较上年末下降0.11个百分点,核心一级资本充足率9.93%,较上年末下降0.08个百分点。

本集团本报告期末上年末本报告期末比
2018年6月30日2017年12月31日上年末增减(%)
(人民币百万元,百分比除外)
权重法(注)下资本充足率情况
核心一级资本净额442,609425,6893.97
一级资本净额476,705459,7823.68
资本净额554,129538,7612.85
风险加权资产4,455,5984,254,1804.73
核心一级资本充足率9.93%10.01%下降0.08个百分点
一级资本充足率10.70%10.81%下降0.11个百分点
资本充足率12.44%12.66%下降0.22个百分点

注:“权重法”指按照2012 年6 月7 日原中国银监会发布的《商业银行资本管理办法(试行)》中的相关规定,信用风险使用权重法,市场风险使用标准法,操作风险使用基本指标法,下同。

招商银行2018年半年度报告(A股)

截至报告期末,本公司权重法下资本充足率11.97%,较上年末下降0.19个百分点,一级资本充足率10.18%,较上年末下降0.12个百分点,核心一级资本充足率9.42%,较上年末下降0.08个百分点。

本公司

本公司本报告期末上年末本报告期末比
2018年6月30日2017年12月31日上年末增减(%)
(人民币百万元,百分比除外)
权重法下资本充足率情况
核心一级资本净额385,589371,4163.82
一级资本净额417,042402,8693.52
资本净额490,240475,7743.04
风险加权资产4,095,3663,911,2864.71
核心一级资本充足率9.42%9.50%下降0.08个百分点
一级资本充足率10.18%10.30%下降0.12个百分点
资本充足率11.97%12.16%下降0.19个百分点

信用风险暴露余额

报告期内,在内评初级法下,本公司信用风险共划分为主权、金融机构、公司、零售、股权、其他等六类风险暴露。各类风险暴露余额如下表所示:

风险暴露类型法人集团
(人民币百万元)
内评覆盖部分金融机构1,246,1611,246,161
公司1,817,1991,817,199
零售2,381,2812,381,281
其中:个人住房抵押915,760915,760
合格循环零售1,039,5911,039,591
其他零售425,930425,930
内评未覆盖部分表内2,114,4392,512,548
表外137,176149,779
交易对手15,52816,949

市场风险资本计量

本集团采用混合法计算市场风险资本要求,具体而言:采用内模法计算本公司(不含境外分行)的一般市场风险资本要求,采用标准法计算本公司境外分行和附属公司的一般市场风险资本要求,以及本公司及附属公司的特定市场风险资本要求。截至报告期末,本集团市场风险资本要求为48.78亿元,市场风险加权资产为609.71亿元,其中采用内模法计算的一般市场风险资本要求为32.36亿元,采用标准法计算的市场风险资本要求为16.42亿元。

招商银行2018年半年度报告(A股)

本集团采用历史市场数据长度为250天,置信度为99%,持有期为10天的市场风险价值计算内模法资本要求。报告期末,本集团市场风险价值指标如下表所示:

序号项目报告期压力风险价值报告期一般风险价值
(人民币百万元)
1平均值683197
2最大值971335
3最小值444128
4期末值718155

3.6 分部经营业绩

业务分部

本集团主要业务包括批发金融业务和零售金融业务。下表列出所示期间本集团各业务分部的概要经营业绩。

项目2018年1-6月2017年1-6月
税前利润营业收入税前利润
(人民币百万元)
批发金融业务23,96558,03920,88953,455
零售金融业务32,09062,91227,68256,119
其他业务2,8905,1951,3713,304
合计58,945126,14649,942112,878

报告期内,本集团零售金融业务盈利占比有所上升:税前利润320.90亿元,同比增长15.92%,占本集团业务条线税前利润的57.25%,同比上升0.26个百分点;营业收入629.12亿元,同比增长12.10%,占本集团营业收入的49.87%,同比上升0.15个百分点。同时,零售金融业务成本收入比31.51%,同比上升0.95个百分点。

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地区分部

本集团主要营销网络集中于中国境内重要经济中心区域及其他地区的一些大中城市。下表列示所示期间本集团按地理区域划分的分部业绩。

总资产总负债税前利润总额
2018年6月30日2018年6月30日2018年1-6月
金额占比(%)金额占比(%)金额占比(%)
(人民币百万元,百分比除外)
总行2,912,222452,533,740425,95510
长江三角洲地区814,33912803,2871314,13824
环渤海地区535,9158529,28198,82915
珠江三角洲及海西地区691,57611682,4801112,05620
东北地区163,1372164,1483(827)(1)
中部地区388,4986383,87066,13510
西部地区379,9126374,52467,03212
境外208,5153203,99831,5613
附属机构443,2267357,96174,0667
合计6,537,3401006,033,28910058,945100
总资产总负债税前利润总额
2017年12月31日2017年12月31日2017年1-6月
金额占比(%)金额占比(%)金额占比(%)
(人民币百万元,百分比除外)
总行2,908,217462,557,785442,7035
长江三角洲地区761,97012745,6771312,82226
环渤海地区492,4418484,41088,36017
珠江三角洲及海西地区645,31310632,5151110,73321
东北地区151,5482150,44739572
中部地区358,3346352,22664,3289
西部地区360,5476355,60264,4529
境外199,8363196,69331,2292
附属机构419,4327338,89164,3589
合计6,297,6381005,814,24610049,942100

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3.7 根据监管要求披露的其他财务信息

3.7.1 可能对财务状况与经营成果造成重大影响的表外项目余额及其重要情况

本集团资产负债表表外项目包括衍生金融工具、承诺及或有负债。承诺及或有负债具体包括信贷承诺、经营租赁承担、资本支出承诺、证券承销承诺、债券承兑承诺、未决诉讼和纠纷及其他或有负债。信贷承诺是最主要的组成部分,截至报告期末,本集团信贷承诺余额14,692.24亿元。有关或有负债及承担详见财务报告附注 49。

3.7.2 逾期未偿债务情况

截至报告期末,本集团没有发生逾期未偿债务情况。

3.7.3 应收利息及其他应收款坏账准备的计提情况1.应收利息增减变动情况

2.坏账准备的提取情况

项目

项目金额减值准备计提方法
(人民币百万元)
应收利息31,542521预期信用损失模型
其他应收款7,9371,165个别认定

3.7.4 现金流量情况

报告期内,本集团经营活动产生的现金流量净额为-656.24亿元,净流出额同比增加97.48亿元;投资活动产生的现金流量净额为1,592.59亿元,净流入额同比增加2,417.28亿元,主要因为收回投资收到的现金增加;筹资活动产生的现金流量净额为402.20亿元,净流入额同比减少74.99亿元。

项目期初余额准则切换本期增加额/计提损失准备转回损失准备期末余额
(人民币百万元)
贷款和垫款10,240-94,106(92,690)11,656
投资15,089-24,098(23,219)15,968
其他3,397-12,971(11,929)4,439
减:损失准备-(563)-42(521)
合计28,726(563)131,175(127,796)31,542

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以下从3.8节开始的内容和数据均从本公司角度进行分析。3.8 业务发展战略

报告期内,本公司深入推进“轻型银行”“一体两翼”战略转型,以金融科技为转型下半场提供“核动力”,持续打造最佳客户体验银行。

“轻型银行”稳步推进,“轻管理”“轻运营”成为转型下半场的重点,通过大力推进金融科技银行建设,成效初步显现,具体在下文金融科技部分阐述。“一体两翼”中零售金融的主体地位继续巩固,零售客户数较上年末增加近千万户,招商银行App和掌上生活App的月活跃用户数增长加速。“两翼”更具特色,分层分类经营更精准地满足了客户金融需求,公司客户总数超过170万户,资产管理、金融市场、投资银行、票据等业务稳步发展,对“两翼”的发展起到了重要支撑,在各自领域取得了较为优异的成绩。有关内容可参阅3.10“业务运作”章节。

全面推进金融科技银行建设

报告期内,本公司以金融科技思维为核心,以金融科技为手段,以“打造最佳客户体验银行”为目标,对业务、流程、管理进行再造,全面推进金融科技银行建设,为“轻型银行”战略转型下半场提供源源不断的“核动力”。

1、零售金融以客户为中心打造最佳客户体验经营模式从卡片经营向App经营转变。本公司通过加强App运营,围绕客户体验,聚焦核心场景,从而提升客户活跃度。报告期内,招商银行App和掌上生活App月活跃用户达到5,381.99万户(已去除重复用户)。截至报告期末,招商银行App累计用户数6,528.00万户,报告期内月活跃用户数提升至3,292.27万户,借记卡线上获客占比达到14.07%,招商银行App理财投资

销售笔数和金额分别占全行的75.48%和55.29%。截至报告期末,掌上生活App累计用户数5,676.45万户,报告期内月活跃用户数提升至3,046.17万户,月活跃用户数同比增长35.62%,线上获客占比达到59.69%,通过掌上生活App渠道成功办理的消费金融交易占总消费金融交易的比例48.81%。招商银行App和掌上生活App已成为本公司重要的零售经营阵地。

构建线上线下多维服务体系。报告期内,本公司一方面继续坚持“移动优先”的发展策略,以手机为中心,布局理财社交与内容服务领域,推进线上线下的协同,探索客户集约化经营模式,线上累计新开账户187.62万户。另一方面,本公司积极探索网点的数字化转型,开展“网点+App+场景”经营,实现客户识别、服务、转介、营销、评价等网点经营管理的全流程数字化,打通线上线下服务衔接断点,为客户提供线上线下一体化的服务。截至报告期末,可视柜员机(VTM)对柜面业务分流率87.64%。通过线上财富体检引流线下营销,累计体检用户数达229.42万户,日均线上出具解读资产配置建议书1.2万份。提升服务智能化能力。在交易智能化方面,“摩羯智投”累计销售规模116.25亿元,持有“摩羯智投”的客户数16.69万人;本公司上线量化交易系统开展境内贵金属套利业务,累计交易量227.23

含受托理财、基金、贵金属、保险等。

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亿元,执行效率较人工提升90%以上,节省人工成本80%以上。在营销智能化方面,本公司持续升级“智慧营销平台”和“个性化推荐系统”,生成1,500多个客户画像标签,细分标签量提升6倍,营销客户触达次数提升了2.6倍,客户目标名单分析效率提升5倍,营销成功率达到了14.38%;投产智能保险专家系统,用户使用率57%,长期期交保费规模同比增长107%,有效触达客户111.17万户。在风控智能化方面,本公司投产天秤系统用于欺诈风险控制,综合客户设备、环境、交易对手等几十个维度,2,000多个变量,实现30毫秒内风险决策和亿级数据计算能力,达到百万分之一量级的资损水平;进一步构建信用卡智能与实时风控管理体系,将信用卡不良率控制在1.14%,信用卡资产整体风险平稳可控。在客服智能化方面,本公司进一步运用数据智能技术,升级智能客服机器人,不断加快电话人工服务向手机银行引流,报告期内,智能自助服务占比提升至70.70%,客户满意度长期保持在99%以上且服务成本明显降低。

2、批发金融客户服务体系加快向互联网模式转型批发金融传统的客户服务线上化。企业手机银行全新构建面向企业客户的开放式移动应用平台,通过企业手机银行建设和场景应用创新,形成一站式客户移动服务生态。截至报告期末,本公司企业手机银行客户数58.00万户,较上年末增长44.42%,报告期内交易笔数1,203.37万笔,交易金额7,860.96亿元。以“移动支票”创新企业端移动支付方式,向企业业务场景不断延伸,构建创新支付结算业务新生态。截至报告期末,移动支票客户数达到103.28万户,报告期内移动支票交易量达到7,853.16亿元。

批发金融向产业生态延伸。本公司创新同业金融线上线下一体化服务模式,涵盖理财、第三方资管、金融市场、现金管理、资产销售等5大类12项业务品种。报告期内,依托票据大管家平台,累计办理在线贴现444亿元;票据质押池项下放款812亿元,票据质押池下未结清融资余额1,032亿元,且不良率为零。截至报告期末,供应链金融有效资产核心客户585户,有效资产上下游客户7,317户,供应链融资余额2,070.65亿元。招赢通移动App2.0上线投产,覆盖同业金融市场研究、业务营销、产品推广等多个客户场景,报告期内,签约金融机构客户1,694家,公募基金机构开户客户723户,线上同业存款客户数160户,线上业务量达4,173.72亿元,平台线上业务替代率超过80%。

批发金融中后台支撑服务迈向“智能化”。本公司利用行内外大数据构建客户预警的数据获取和风险预判,对50%以上新生成不良的客户实现提前预警,对逾期客户平均提前预警时间达12个月以上。结合客户的工商登记基本信息、股权结构、法院、税务、融资、舆情、交易、担保等多维度信息,利用AI技术搭建公司客户关联关系图谱,有效提升风险识别。在运营支撑方面,本公司在内部账户余额核对、人民币账户备案、外汇网上申报等场景中,完成了机器人流程自动化(RPA)技术的全行部署,单笔业务处理耗时分别缩短95%、85%和65%。利用RPA技术对债券的交易及结算信息进行内外部系统的自动核对,手工替代率100%,业务处理效率提升83%,有效避免了人工核对失误造成的损失。

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3、金融科技基础能力向互联网转型在资源投入方面,本公司将金融科技创新项目基金额度提升到上一年经审计营业收入的1%,加大对基础设施建设、服务体系转型升级和生态场景建设三个方向的资源投入。在基础设施建设方面,本公司一是加速推进云计算和分布式交易平台建设,X86服务器部署总量较上年末增长36.80%,应用云化部署能力得到提升,应用上云的比例达到26.38%,分布式核心账务平台峰值处理能力达到3.2万笔/秒,云计算能力得到快速提升;二是进一步提升大数据处理能力,数据湖总容量扩展至3.6PB,入湖数据较上年增长34%,分布式存储能力已达41PB,大数据平台每天处理消息数量平均达到324亿条,提供了更强大的营销、风控和客户服务的智能化支持能力;三是优化API(应用程序编程接口)平台建设,开放身份认证、安全、支付等三类 API,支持了25个小程序,实现对业务快速创新的赋能;四是推进区块链平台建设及应用实践,成功申报18项专利。在IT敏捷发展方面,本公司进一步推广了IT“双模”研发体系,目前已在33个业务领域组建了80多个跨职能迭代组,迭代开发周期缩短到2-4周。报告期内,本公司应用开发版本的上线投产次数达3,550次,同比提升32%。在人才结构方面,本公司加大IT、DT(数据技术)类人才储备,通过金融科技精英训练营、目标院校深度走访等方式,吸引人才,搭建金融科技转型所需人才梯队。

4、以“客户旅程”为抓手全面提升客户服务能力报告期内,本公司以打造最佳客户体验银行为目标,以客户为中心,以“客户旅程”为抓手,利用金融科技,通过端到端,打造以客户为中心的服务体系。在客户服务接触层,本公司围绕客户体验,

持续提升收支、信贷、信用卡全流程体验,在产品创新、满足客户需求等方面成效明显。在客户服

务支撑层,本公司一方面加快流动资金贷款、银行承兑汇票、信用证、保函、付款代理、国际贸易融资等高频业务的信贷流程和系统迭代优化,从产品制度、文本签署、系统操作、核保要求、放款条件、发票自动验证等方面进行系统性升级、改造及换版,有效控制风险的同时提升产品与服务的市场竞争力;另一方面,利用金融科技推动客户的平台化经营和集约化管理,通过远程银行对金卡和金葵花客群集中经营,管理客户总资产累计增量239亿元,净提升金葵花客户数量2.70万户,初步实现零售业务“轻运营”。

3.9 外部环境变化及措施

3.9.1经营环境变化的影响及经营中关注的重点问题

1、关于2018年上半年宏观经济金融形势的基本看法2018年上半年,全球经济持续复苏但动能有所放缓,结构上呈现“美强欧弱”的格局。美国加息周期继续推进,美元升值,全球流动性趋向收紧,贸易摩擦不断升温为全球经济增长蒙上阴影。我国经济总体运行平稳,但受去杠杆继续推进和中美贸易摩擦持续升级等因素的影响,总需求边际下降,投资、消费、出口增速均有所放缓,名义GDP增速有所回落,经济下行压力加大。通胀表现总体温和。工业生产保持了较高的景气度,企业盈利持续改善。产业结构和经济质量有所优化,消费贡献率稳步提升,新兴行业表现良好。

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2018年上半年,央行货币政策总体保持稳健中性,大力支持实体经济有效融资需求,灵活运用包括定向降准、公开市场操作在内的多种货币政策工具,将市场流动性保持在合理水平。但随着金融去杠杆政策的持续推进,对信用的收缩效应逐步显现,金融环境呈现出显著的“宽货币、紧信用”特征。受资管新规等新政影响,商业银行同业业务和表外资产快速收缩,而表内资产由于信贷额度、资本金约束、信用违约顾虑等原因难以充分承接表外融资需求,使得社会融资规模大幅回落,无风险利率与信贷利率的走势分化,信用利差抬升,信用风险发酵,企业违约事件不断。

2018年上半年,我国银行业安全稳健发展,规模放缓但效益提升。银行业净资产稳步增长,资产负债结构优化,资产质量整体企稳,但内部有所分化。中美贸易摩擦可能通过冲击我国制造业和出口对银行业造成负面影响,但上半年负面影响总体有限。新一轮的金融业对外开放为我国银行业带来了新的发展机遇和挑战,本土化、资产规模、盈利能力、网点数量、金融科技等方面具有比较优势的银行可能在未来竞争中赢得先机。

2、关于净利息收益率本公司2018年上半年净利息收益率为2.61%,同比及较上年全年均上升11个基点,2018年第二季度净利息收益率为2.61%,同比上升10个基点,主要原因一是受益于央行降低存款准备金率,存放央行款项占生息资产的比重下降;二是持续优化资产结构,客户贷款占生息资产的比重持续提升;

三是风险定价持续改善。2018年第二季度净利息收益率环比略降1个基点,主要原因是第二季度市场流动性较为宽裕,市场收益率下行较为明显。

展望下半年,中美贸易战可能给国内经济运行带来一定不确定性,预计经济增长与上半年相比将有所放缓,进而对信贷资产的稳步增长和风险定价水平的提高形成一定压力。本公司将密切跟踪宏观形势、货币政策及监管政策的变化,在做好形势及政策预判的基础上,从期限、定价、结构安排及风险控制等方面持续优化资产负债结构,预计本公司全年净利息收益率仍将保持较优水平。

3、关于非利息净收入报告期内,本公司非利息净收入438.25亿元,同口径较上年同期增长16.67%,占营业收入的36.87%;第二季度非利息净收入228.56亿元,环比增长9.00%,占营业收入的37.49%,环比上升1.27个百分点。非利息净收入增长的主要原因包括:一是受新金融工具准则实施影响;二是受益于居民财富不断增长,代理基金、代理信托计划等财富管理业务收入稳步提升;三是顺应消费金融发展趋势,信用卡业务收入实现稳健增长。

报告期内,面对监管趋紧、资管转型、行业回归本源的大形势,本公司积极把握年初资本市场阶段性机遇、发挥渠道优势,助推财富管理业务实现恢复性增长,同时,巩固信用卡刷卡佣金及商户分期业务收入增长动能,本公司实现手续费及佣金收入375.80亿元,同比增长7.24%。就重点项目来看,本公司财富管理手续费及佣金收入157.65亿元,同比增长3.71%(其中:受托理财收入55.40亿元,同比下降11.20%,主要受资管新规、资管产品增值税政策影响;代理基金收入44.97亿元,同比增长

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46.82%,主要是客户基金购买需求回升,以及本公司在客群、渠道、服务方面的优势,使得报告期内基金销量同比增长明显;代理保险收入31.25亿元,同比下降17.00%,主要是受保险监管政策影响,银保市场主销的趸缴产品出现大幅萎缩;代理信托计划收入25.55亿元,同比增长24.82%);银行卡手续费收入80.78亿元,同比增长24.95%;结算与清算手续费收入57.71亿元,同比增长6.57%;托管费收入24.16亿元,同比下降4.96%,主要是在去杠杆、强监管背景下,全行业托管资产规模和市场整体托管费率承压,长期来看,通过提升客户服务体验、优化托管资产结构和系统功能,本公司托管费收入有望企稳。

展望下半年,受监管政策和市场波动影响,本公司非利息净收入增长压力将进一步加大,具体体现为:伴随资管新规正式发布,原有的资管业务模式面临重大调整,对资产管理、票据、投资银行等业务的影响逐步加大;受保险业新政影响,银保市场原主销的趸缴产品受限,而短期内代销期缴保费收入还不足以弥补趸缴下降带来的缺口;资本市场行情持续走弱也对基金的持续营销造成影响。为应对以上压力,保持本公司非利息业务优势,本公司将采取以下措施:一是夯实零售业务优势,持续加大客户获取力度,不断优化获客场景、聚焦数据获客,在重点支付领域深度经营,稳步提升银行卡手续费收入;以客户为中心,以持续为客户创造价值为己任,避免单一产品导向,以资产配置理念构建智能化的产品服务体系,推动财富管理业务持续增长。二是深入把握监管政策、市场形势变化带来的业务机遇,加强主动管理,完善交叉销售机制,推动业务结构、客户结构优化,全面提升资产管理、投资银行、交易银行、资产托管、金融市场等业务经营水平。三是恪守合规底线,强化内部合规管理,规范收费行为,推动本公司非利息业务进一步回归本源,规范经营。

4、关于资产管理业务新政报告期内,中国人民银行、中国银保监会、中国证监会和国家外汇管理局发布了《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》(简称资管新规)。此后,中国人民银行发布《关于进一步明确规范金融机构资产管理业务指导意见有关事项的通知》(简称资管新规执行通知),中国银保监会就《商业银行理财业务监督管理办法(征求意见稿)》(简称理财新规征求意见稿)向社会公开征集意见。

本公司高度认同和坚定支持资管新规及其配套文件的发布。本公司认为,资管新规正式实施,一方面,将规范资产管理业务发展,系统性地革除银行资产管理业务在快速发展过程中积累的问题,并在推动银行资产管理业务回归业务本源、化解银行资产管理业务风险、引导银行资产管理业务更好地服务实体经济等方面发挥重大的积极作用,对银行资产管理业务全行业的规范化发展具有里程碑意义;另一方面,银行资产管理业务在资管新规过渡期内将有序压降不合规理财产品规模,停止不合规资产投放,对过渡期内难以消化的存量资产进行处置安排,同时,客户对净值型产品的接受程度也需要一定时间培育,这将在短期内对各家银行资产管理业务的转型发展和收入增长带来很大的挑战。而资管新规执行通知将有利于指导金融机构妥善处理资产管理业务转型中面临的挑战,保障资产管理行业平稳过渡,并为实体经济创造良好的货币金融环境。同时,中国银保监会发布理财新规征求意见稿,是落实资管新规的重要举措,既有利于细化银行资产管理业务的监管要求,消除市场不确定性,稳定

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市场预期,促进银行资产管理业务平稳转型,也有利于推动银行资产管理业务回归本源,引导理财资金投入多层次资本市场,支持实体经济发展,同时还有利于保护理财投资者的合法权益。

报告期内,本公司充分利用较早推动资产管理业务转型积累的经验优势,加大人力和IT等资源投入,打造资产管理业务的核心优势。一是在产品端,按照资管新规要求,推动符合资管新规净值管理要求的存量净值型产品直接过渡为合规净值型产品,重点推动准净值型产品

经改造后转化为合规净值型产品,以充分利用本公司产品净值化转型较早、净值化产品占比较高的优势,提高净值型产品的发行力度。二是在资产端,根据资管新规要求,制定存量业务转型方案。同时,严控理财投资非标债权资产,持续完善投资研究一体化体系建设,提高债券、股票等标准化资产的投资研究能力,债券、股票等标准化债权资产和权益类资产的投资比例持续提高,截至报告期末,标准化债权资产和权益类资产的投资占比较上年末提高4个百分点。三是在系统建设方面,本公司持续加大对资产管理业务的科技资源投入,已自主建立起核心业务系统、投资决策分析系统、项目与风险管理系统及数据集市四大核心系统平台,实现了业务发展的系统支撑,提高了业务运作的效率。四是在组织架构方面,本公司持续提高资产管理业务的独立化运作能力,强化资产管理业务与表内业务的风险隔离。报告期内,本公司董事会已审议通过设立资产管理子公司的议案,目前正稳步推进申请和各项筹建准备工作。

有关资产管理业务详情,请参阅3.10.2“资产管理业务”章节。

5、关于不良资产的生成及处置截至报告期末,本公司不良贷款率1.48%,较上年末下降0.19个百分点;关注贷款率1.56%,较上年末下降0.10个百分点;逾期贷款占比1.71%,较上年末下降0.06个百分点;贷款拨备率4.75%,较上年末上升0.31个百分点;不良贷款拨备覆盖率321.46%,较上年末上升56.42个百分点;信用成本(年化)1.74%,较上年末下降0.14个百分点,风险水平整体可控。

报告期内,本公司不良生成双降。总体看,上半年累计新生成不良贷款159.17亿元,同比减少6.96亿元,降幅4.19%,不良贷款生成率(年化)0.92%,同比下降0.14个百分点。从行业看,批发和零售业、交通运输、仓储和邮政业不良生成额、不良生成率均同比下降;从地区看,长江三角洲地区、珠江三角洲及海西地区、东北地区、西部地区不良生成额、不良生成率均同比下降;从客群看,中型、小型企业不良生成额、不良生成率均同比下降。

报告期内,本公司运用多种途径化解风险资产,报告期内共处置不良贷款181.87亿元,其中,常规核销84.99亿元,清收61.64亿元,不良资产证券化15.23亿元,通过重组、上迁、抵债、减免等其他方式处置20.01亿元。

报告期内,本公司凭借高效和成熟的资产证券化运作机制,继续推进不良资产证券化实践,报告期内共发行一期,合计处置不良资产本金规模15.23亿元,发行证券面值2.8亿元。本公司根据监管规定自持各档证券的5%,其余部分全部由市场投资者认购。本公司不良资产证券化构建了市场

准净值型产品指本公司报告期内发行的基本符合资管新规净值管理要求的产品。本公司准净值型产品后续经过独立托管改造、底层资产期限匹配整改、投资集中度整改和部分底层资产估值方法调整为公允价值计量后,可转型为符合资管新规要求的净值型产品。

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化的发行和定价机制,实现了资产的真实出售和破产隔离,从资产持有转向资产服务,有利于优化资产负债结构、提高资产流动性和改善收入结构。

此外,自2016年债转股试点重启以来,本公司根据国务院《关于市场化银行债权转股权的指导意见》,持续积极、稳妥推进债转股有关业务,合理筛选目标客户,认真做好可行性分析和可操作的服务方案。

6、关于重点领域资产质量本公司积极应对外部宏观经济变化,强化对房地产行业、地方政府融资平台、压缩退出类行业等重点领域的风险管控。

对房地产授信业务,在当前国家坚决去杠杆、防风险的大背景下,作为重点防控领域,行业调控持续深入、监管日趋协同,房地产行业的生态环境不断发生变化,本公司高度重视房地产领域的资产质量控制和风险防范。本公司及时根据房地产行业调控政策、监管要求、行业运行状况动态调整内部信贷政策,响应国家政策导向,切实转变房地产行业客户经营策略,引导全行围绕住房租赁、房地产资产证券化和房地产权益性投资等未来行业趋势方向进行资产组织和投放。同时,加强行业限额管理,全面深化总分行战略客户的合作,严控前期房地产价格过高及库存较高城市的融资占比,严控商用房开发融资,严控高杠杆、高融资成本地产项目融资,持续优化资产结构。截至报告期末,境内公司房地产广义口径风险业务

余额4,304.43亿元(含实有及或有信贷、债券投资、自营及理财非标投资等业务),较年初减少9.20亿元,其中,境内公司房地产贷款余额1,923.15亿元,较年初增加228.63亿元,主要投向优质战略客户,严控战略客户名单外增量投放,贷款余额占本公司贷款和垫款总额的5.35%,较年初下降0.22个百分点。报告期末,境内公司房地产领域资产质量较好,不良贷款率1.38%。

对地方政府融资平台业务,本公司紧跟国家加强地方政府债务管理的相关政策,强化合规性管理,合法合规开展相关业务,防范合规风险和信用风险;实施全口径限额管理,进一步明确总量管控要求和区域集中度管理要求,将信贷资源投向按市场化、商业化原则运作且具有良好现金流、符合国家政府购买(采购)、PPP模式等政策要求的地方政府融资平台业务,不断优化结构;持续跟进研究中央、地方政府债务政策变化,积极配合地方债务置换和限额管理,保障本公司债权安全。截至报告期末,地方政府融资平台广义口径风险业务

余额2,991.29亿元(含实有及或有信贷、债券投资、自营及理财资金投资等业务),较年初增加127.32亿元,其中,表内贷款余额1,040.59亿元,较上年末增加53.24亿元,占本公司贷款和垫款总额的2.89%,较上年末下降0.10个百分点;涉及地方政府融资平台的各项业务均无不良资产。

对煤炭、钢铁、船舶制造、光伏、煤化工等16个

本公司压缩退出类行业,本公司提高客户准入标准,重点支持与国计民生密切相关的业内龙头企业和地区优势企业,优先满足涉及节能环保改造和

2018年,本公司执行国家质检总局、国家标准委发布的新修订的《国民经济行业分类》(GB/T 4754—2017)标准来

划分行业,并对同比数据进行同口径调整。广义口径风险业务统计范围有所变化,同比数据同口径调整。

广义口径风险业务统计范围有所变化,同比数据同口径调整。

16个行业指:煤炭、煤化工、煤贸、钢铁、钢贸、基础化工、常用金属矿采选、有色金属冶炼及压延加工、船舶

制造、平板玻璃、海洋货运、纺织化纤、光伏制造、化肥生产、工程机械、机床等领域。

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技术改造升级的融资需求;着力压缩退出重大风险客户和低端过剩产能客户,特别是涉及去产能、去杠杆和符合“僵尸企业”标准的客户;严格执行行业限额管理,加强对风险贷款退出执行过程的监测,优化风险缓释手段。截至报告期末,本公司压缩退出类行业全口径融资敞口1,413.80亿元,较年初减少103.65亿元,不良贷款率10.42%,较年初上升0.33个百分点,其中,钢铁、钢贸、基础化工、工程机械、机床、船舶制造等6个行业不良率较年初有所上升,主要是由于上述行业个别大户风险暴露,其他10个行业不良率较年初下降。

7、关于自营非标业务报告期内,本公司严格按照监管要求进一步强化自营资金投资非标准化债权资产业务的风险审查与资金投向合规性审查,根据所投资基础资产的性质,准确计量风险并计提相应资本与拨备,并按照实质重于形式的原则,纳入客户授信统一管理,按照穿透管理要求,根据基础资产的风险状况进行风险分类。截至报告期末,本公司自营资金投资非标准化债权资产的余额为3,592.73亿元,较上年末下降35.20%,资产结构如下:

信贷类自营非标投资余额3,562.73亿元,较上年末下降35.39%,其中,1,837.92亿元投资标的为公司债权收益权,较上年末下降11.00%;509.30亿元投资标的为个人债权收益权,较上年末下降6.89%;1,215.51亿元投资标的为已贴现的银行承兑汇票、商业承兑汇票收益权,较上年末下降58.12%。信贷类自营非标投资不良率0.87%,较上年末上升0.30个百分点,主要是由于信贷类自营非标投资的规模下降较快。

非信贷类自营非标投资余额为30.00亿元,与上年末一致,投资标的为同业债权资产收益权。未来本公司将继续以服务实体经济、优先满足优质企业个性化融资需求为业务发展宗旨,并将贯彻落实国家宏观调控政策、合规审慎经营作为业务开展前提,继续在信贷政策、客户准入、行业投向、业务调查、风险评估、投后管理等方面保持与自营贷款相对一致的政策。

8、关于资本管理本公司持续优化业务结构,加强资本管理,报告期内满足中国银保监会关于过渡期安排的最低资本要求、储备资本要求及逆周期资本要求。

截至报告期末,本公司高级法下资本充足率14.85%,较上年末下降0.39个百分点;权重法下资本充足率11.97%,较上年末下降0.19个百分点。两种方法下的资本充足率较上年末均有所下降,一方面是因为本公司2017年度股东大会审议通过了2017年度利润分配方案,宣布派发现金红利约211.85亿元,相应减少核心一级资本净额;另一方面本公司持续加大对总分行两级战略客户和零售等信贷类业务投放,导致两种方法下的风险加权资产增幅均高于资本净额增幅,而高级法受底线加回等计量规则影响,资本充足率下降幅度更大。

截至报告期末,本公司权重法下风险加权资产与总资产的比值为66.45%;高级法下风险加权资产与总资产的比值为55.81%,比权重法低10.64个百分点,资本节约效果明显;高级法下税前风险调

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整后的资本收益率(RAROC)为32.02%,明显高于资本成本。

本公司坚持市场化、品牌化和国际化的发展策略,持续推进资产证券化业务创新发展,进一步为资本节约提供空间。报告期内,本公司发行二期信贷资产支持证券,包括不良类和正常类各一期,发行规模合计58.18亿元。截至报告期末,本公司已累计发行26期信贷资产支持证券,发行规模累计1,440.10亿元,业务品种和市场份额均位居同业前列。

同时,本公司继续深化资本管理精细化理念,持续推动风险调整资本收益率(RAROC)和经济利润(EVA)等价值评估指标的运用,实施内部资本充足评估程序(ICAAP),动态平衡资本供给与需求,紧跟国际资本监管改革进展,持续开展巴Ⅲ全球定量测算和系统重要性银行定量测算。

3.9.2 关于2018年下半年前景展望与应对措施

展望2018年下半年,全球经济仍处于复苏通道,美国经济增长保持强势,欧洲经济复苏有望持续,但受贸易战和政治风险的影响,经济增长的不确定性上升。国内经济走势总体平稳,新动能提升,同时也面临内外部矛盾叠加、风险加剧的挑战。贸易战风险或将持续发酵,上升为我国经济运行中的主要矛盾,保持经济平稳健康发展成为政府的首要政策目标。尽管房地产调控预计将会持续,房地产投资依然承压,但在积极财政政策的支持下,基建投资增速有望出现反弹,投资增速下行将有所放缓。居民收入增速平稳使得消费将大体保持稳定。贸易战将使得出口承压。投资需求边际改善,叠加上半年企业盈利改善、库存中枢下降将有助于工业生产在下半年维持一定的景气度。由于贸易战和原油价格上涨,通胀水平将有所上升。在美元进一步大幅升值空间有限、境外资金继续流入我国金融市场、企业结汇处于较高水平的背景下,人民币对美元汇率的贬值压力可能逐步释放,不过波动将加剧。

下半年“去杠杆”将更加注重力度和节奏,把防范和化解金融风险和服务实体经济有机结合起来,对经济形成一定支撑。在“稳就业、稳金融、稳外贸、稳外资、稳投资、稳预期”的政策目标之下,财政政策将更加积极,扩大减税降费,加快支出节奏;货币政策有望结构性放松,注重保持适度的社会融资规模、疏通货币政策传导机制。为引导商业银行表外资产回归表内、降低系统性风险,存款准备金率仍有下调空间,金融市场流动性有望保持合理充裕。但受外部环境约束,央行或将进行公开市场加息以保持汇率稳定。整体来看,下半年中国经济增长将温和放缓,结构调整将进一步深化,经济金融风险总体可控。

面对以上形势,本公司将保持战略定力,回归客户本源,把握节奏,调整结构,把经营工作的重心放在提升客户数量、质量和客户体验上。具体包括以下几个方面:一是持续深化批发客户的综合经营。进一步调整客户结构,增加能够代表经济新动能的战略客户数量,提升客户选择的专业能力。把机构客户当做特定的战略客户群体,稳步拓展机构业务。发挥好战略客户和机构客户的平台价值,探索生态化经营模式。做好同业客户和中小企业客户的综合服务。二是全面推动零售银行的数字化转型。加快建立全客群、全产品、全渠道的服务体系,为客户提供更好的体验。以MAU(月活跃用户)指标为指引,实现零售业务从卡时代向App时代的飞跃。在此过程中,通过内外部场景的拓展广泛引入流量,通过提升App运营能力实现流量的经营和变现,把App真正建设成为连接客户、服务客户的主

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要方式。三是围绕客户体验,改进体制机制。在产品设计、数据连通、场景拓展、流量分发等更深层次上推动体制改革和机制优化,加快生态建设和客户体验提升。稳步推进金融科技银行所需的更高性能的基础设施,通过技术敏捷带动业务敏捷。加快数字化运营体系建设,实现智能运营。四是全面抓好风险防控和各项内部管理工作。在继续坚决执行高风险客户、“两高一剩”及“僵尸企业”压退政策的同时,把握时机,管控好“高杠杆”客户风险,做好客户限额扎口管理和客户风险统一视图构建,密切关注外部风险源头和传导路径,有效防范交叉性金融风险。严格加强员工管理、内部审计和合规管理,确保稳健合规经营。

3.10 业务运作

3.10.1 零售金融业务业务概述

报告期内,本公司零售金融业务利润保持较快增长,税前利润316.90亿元,同比增长17.76%,占本公司业务条线税前利润的56.62%。零售金融业务营业收入616.48亿元,同比增长12.63%,占本公司营业收入的51.86%,其中,零售净利息收入375.55亿元,同比增长7.96%,占零售营业收入的60.92%;零售非利息净收入240.93亿元,同比增长20.78%,占零售营业收入的39.08%,占本公司非利息净收入的54.98%。2018年上半年,本公司零售业务实现银行卡手续费收入80.24亿元,同比增长25.14%;实现零售财富管理手续费及佣金收入115.47亿元,占零售净手续费及佣金收入的48.76%。

本公司始终将零售业务作为重点发展的领域,并巩固深化服务客户的体系化优势和专业化能力。2018年上半年,本公司持续优化零售金融业务的管理体系、产品体系、服务体系、渠道体系和风险防范体系,不断夯实零售客户基础,加大金融科技应用,积极推进零售业务发展新模式,打造最佳客户体验,在财富管理、私人银行、信用卡、零售贷款、消费金融、电子银行等核心业务领域,本公司依旧保持较大的竞争优势。

2018年上半年,本公司信用卡业务连续14度蝉联胡润百富“最受千万富豪青睐的信用卡”大奖,并荣获中国品牌评级与品牌顾问机构Chnbrand颁发的“2018年C-BPI中国信用卡行业品牌力第一名”;私人银行业务再度斩获《欧洲货币》和《亚洲银行家》颁发的“中国本土最佳私人银行”奖项;零售信贷业务的线上贷款“闪电贷”荣获《亚洲银行家》颁发的“2018年度泛亚太区最佳消费者金融产品奖”。

零售客户及管理客户总资产

截至报告期末,本公司零售客户数11,632.61万户(含借记卡和信用卡客户),较上年末增长9.09%,其中金葵花及以上客户(指在本公司月日均总资产在50万元及以上的零售客户)229.55万户,较上年末增长7.94%;管理零售客户总资产(AUM)余额66,328.83亿元,较上年末增长7.60%,其中管理金葵花及以上客户总资产余额54,244.08亿元,较上年末增长7.17%,占全行管理零售客户总资产余额的81.78%。报告期内,本公司积极稳固定期存款,充分挖掘活期存款,期末零售客户存款余额

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13,579.55亿元,较上年末增长10.29%,其中活期占比72.01%。根据中国人民银行数据,本公司截至报告期末的零售客户存款余额位居股份制银行第一。截至报告期末,本公司零售客户一卡通发卡总量12,456.40万张,较上年末增长7.58%。

2018年上半年,在去杠杆、强监管持续深化的经济金融环境下,本公司始终坚持“轻型银行”战略方向,追求高质量发展,回归服务客户的本源,坚持“移动优先”的发展策略,加大金融科技在“打造最佳客户体验”方面的创新应用,通过强化全客群、全产品、全渠道的零售客户服务体系,进一步夯实零售客户基础和核心竞争优势,确保零售客群及AUM的稳中有进。

财富管理业务

2018年上半年,本公司实现个人理财产品销售额48,656.35亿元,同比增长24.88%;实现代理开放式基金销售额4,898.37亿元,同比增长52.17%;实现代理信托类产品销售额1,461.16亿元,同比增长39.69%;代理保险保费265.55亿元,同比下降41.51%。2018年上半年,本公司实现零售财富管理手续费及佣金收入115.47亿元,其中,代理基金收入44.88亿元,代理保险收入31.23亿元,代理信托计划收入24.18亿元,受托理财收入14.70亿元。有关财富管理手续费及佣金收入变化的原因,请参阅本报告3.9.1章节中关于非利息净收入的分析。

报告期内,本公司以产品创设和精细化管理为基础,通过细分客群,重构财富管理分层服务体系,应对客户对财富管理需求的变化,同时通过“人+智能”提升一线服务专业水平,强化复杂产品销售能力,扩大本公司财富管理业务的差异化领先优势,打造最佳客户体验银行。摩羯智投作为国内规模领先的智能投顾产品,累计销售规模已达到116.25亿元,报告期内依旧保持“低波动、稳增长”的业绩特征,在资本市场表现不佳的环境下较好地规避了风险,上线以来累计收益位居全部公募基金的前30%。在获取稳定投资业绩的同时,本公司对“摩羯智投”的相关功能不断升级、迭代,进一步提升了客户体验。此外,本公司通过人工智能、大数据、云计算等技术,不断提升服务效率和体验。报告期内,本公司利用自然语言处理等技术,推出顾问服务机器人,提供人机对话服务;运用大数据技术,推出财富体检项目,帮助客户进行资产检视,进一步拓展了营销渠道,提高销售效率。未来,本公司将继续关注人工智能技术发展动态及大数据的应用,提供精细化、个性化服务,以偏好和兴趣驱动客户体验满意度的持续提升。

私人银行业务

截至报告期末,本公司私人银行客户(指在本公司月日均全折人民币总资产在1,000万元及以上的零售客户)71,776户,较上年末增长6.47%;管理的私人银行客户总资产20,340.20亿元,较上年末增长6.76%;户均总资产2,833.84万元。截至报告期末,本公司已在63个境内城市和7个境外城市建立了由63家私人银行中心和66家财富管理中心组成的高端客户服务网络。

本公司私人银行服务立足“助您家业常青,是我们的份内事”的经营理念,以“打造最佳客户体验私人银行”为目标,在个人、家庭、企业三个层次,满足高价值客户的多元需求,提供投资、税务、

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法务、并购、融资、清算等方面的专业、全面、私密的金融服务。2018年上半年,本公司已初步完成私人银行五维拓客业务体系的构建并初获成效,私人银行业务通过流程重建、系统改造、规则优化等方式积极提升客户体验,探索金融科技技术应用,在客户需求精准识别、专业金融方案提供、客户经理专业能力培养、内部运营效率提升等方面进行了有益尝试,持续提升专业体系化优势,并积极开展融资和投行撮合等服务业务,打造境内外综合金融服务平台。

信用卡业务

截至报告期末,本公司信用卡累计发卡11,443.95万张,流通卡数7,464.46万张,较上年末增长19.51%,流通户数5,268.86万户,较上年末增长12.23%。通过不断提升客户获取与客户经营效率,2018年1-6月本公司实现信用卡交易额18,192.26亿元,同比增长41.23%;流通卡每卡月平均交易额4,348.04元;信用卡贷款余额5,120.91亿元,较上年末增长4.24%,信用卡循环余额占比20.12%。2018年1-6月信用卡利息收入215.96亿元,同比增长14.14%。受益于交易量增长所带来的刷卡佣金收入的增长,信用卡非利息收入97.88亿元,同比增长44.47%。

2017年末现金贷新政出台,压缩了部分风险管理水平薄弱的小贷、P2P等企业的发展空间,长期来看有利于肃清市场环境,而前期伴随现金贷行业快速发展带来的风险也逐渐暴露,短期内对部分信用卡客户的资金周转构成一定挑战。为应对上述市场环境的变化,本公司提前布局贷前、贷中、贷后联动预警体系,积极拓宽内外清收及处置渠道资源,加大不良资产处置力度,严控不良资产规模,确保了信用卡资产整体风险的平稳可控。截至报告期末,本公司信用卡不良率1.14%,较上年末小幅上升0.03个百分点。

报告期内,本公司积极开展金融科技探索与实践,具体包括:推进掌上生活App移动端服务能力升级,深化构建“金融内核、生活外延”的智能服务平台,有关详情请参阅“分销渠道”章节;优化智能引流、智能分流、智能作业、智能审核等模块,实现信用卡获客智能化、场景化、虚拟化、自动化;持续强化渠道建设,借助微信小程序发掘潜在流量入口,结合渠道特点深挖渠道贡献;入驻百度、京东、天猫、小米四大智能音箱平台,探索“终端+云服务”的互联网服务新模式;建立客户体验实验室“V Lab”,挖掘客户真实需求,为产品创新提供灵感;持续推进与互联网企业卡产品合作,推出如盒马鲜生、天猫营业厅、今日头条等多款联名信用卡产品;积极探索粉丝卡产品商品化经营体系,推出Hello Kitty、泰迪等珍藏卡产品;丰富消费金融产品,实现“e智贷”优化迭代,新增还款型及商品型信贷产品;拓展区域型消费金融场景,增强多元化产品经营能力。

面对同业信用卡产品、互联网巨头准信用卡产品的竞争及第三方支付的挑战,本公司不断深挖金融科技与各项业务的融合点,积极对标领先的互联网公司及金融科技公司,通过构建智能获客全流程体系、创新消费信贷产品、精细化平台运营管理、升级实时风险管理系统、业内首发“快捷银行”服务体系等,持续构建差异化的竞争优势,并积极开展与互联网巨头的合作,通过优势互补推动共赢。

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零售贷款

2018年上半年,本公司积极把握市场机遇,在有效管控零售信贷风险的前提下,努力推动零售信贷质量、效益及规模的协调发展。截至报告期末,本公司零售贷款总额18,491.58亿元,较上年末增长4.81%,占本公司贷款和垫款总额的51.40%,较上年末下降1.96个百分点。本公司零售贷款(不含信用卡)总额13,371.24亿元,较上年末增长5.03%,占本公司贷款和垫款总额的37.17%,较上年末下降1.34个百分点。

业务开展方面,2018年上半年,本公司按照国家政策和监管要求,以支持居民合理自住购房需求为导向,稳健发展住房贷款业务;以支持实体经济,尤其是以普惠金融为导向,加快发展小微贷款;严控消费贷资金用途,以线上轻型获客为主,促进零售信贷资产结构进一步优化,实现零售信贷业务的健康发展。截至报告期末,本公司住房贷款余额8,660.51亿元,较上年末增长4.88%;小微贷款行标口径余额3,328.57亿元,较上年末增长7.04 %;消费贷款余额979.31亿元,较上年末增长7.18%,占零售贷款(不含信用卡)增量的比例较上年末下降6.66个百分点。截至报告期末,本公司零售贷款客户数390.10万户,较上年末增长42.70%,主要是由于线上轻型获客使得客群增长较快。

资产质量方面,本公司通过持续优化零售信贷政策并提升风险管理能力,实现了零售贷款资产质量的持续改善。截至报告期末,零售不良贷款余额143.57亿元,较上年末下降9.51%,不良率0.78%,较上年末下降0.12个百分点,其中,小微贷款不良率1.31%,较上年末下降0.47个百分点,主要是小微不良贷款的处置加快;消费贷款不良率1.04%,较上年末下降0.12个百分点。剔除信用卡,2018年上半年本公司新生成零售不良贷款余额中抵质押占比达82.24%,抵质押率50.21%,绝大多数新生成零售不良贷款具有足额抵质押品作为担保,最终损失相对有限。

风险管理方面,本公司致力于打造全链条风险管理体系,覆盖贷前、贷中、贷后全流程,持续推进金融科技在风险管理上的应用。数据方面,本公司深度挖掘行内外数据源,不断扩充信息采集应用范围;平台方面,本公司建立全流程决策平台,提升决策效率;模型方面,本公司持续优化各类细分风险模型,优选客群。同时,本公司积极加强队伍管理,提升队伍业务水平和量化分析能力,将技术创新应用到风险管理的各个环节中,形成标准化、系统化、数据化和模型化的全面风险管理体系。

在应对“共债”风险上,本公司不断提高防范多头授信和反欺诈的能力。在数据方面,本公司整合内外部数据源,多维度刻画、验证和还原客户真实的资产负债情况,形成客户风险统一视图,提升风险识别能力。在客群选择方面,本公司选择稳定行业职业、稳定收入的优质年轻客户作为获客主体,积极切入不同的真实消费应用场景,如购车位、装修和教育等。同时,本公司已搭建信息共享平台,定期关注行内共债客户趋势,提前做好应对准备。

3.10.2 批发金融业务业务概况

报告期内,本公司实现批发金融业务税前利润242.83亿元,占本公司业务条线税前利润的43.38%;批发金融业务营业收入575.32亿元,同口径较上年同期增长9.84%,占本公司营业收入的48.40%,其

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中,批发金融业务净利息收入387.60亿元,同比上升11.93%,占批发金融业务营业收入的67.37%;批发金融业务非利息净收入187.72亿元,同口径较上年同期上升5.78%,占批发金融业务营业收入的32.63%,占本公司非利息净收入的42.83%。

2018年上半年,本公司再度荣获《亚洲货币》《亚洲银行家》及《财资》颁发的“中国最佳交易银行”综合大奖,并荣获上述三家国际机构颁发的“中国最佳现金管理银行(股份制)”“最佳网上银行产品、项目与业务(U-Bank X)”“最佳人民币银行”“中国最佳贸易金融解决方案”“中国最佳流动性管理解决方案”等国际奖项。

批发客户

通过近年来的努力,本公司全面推行了战略客户集中经营,并建立了机构客户、同业客户、小企业客户的分层分类、专业专注的对公客户服务体系,为本公司各项业务的发展打下良好基础。

基础客群方面,本公司客群建设延续快速发展态势,报告期末公司客户总数171.80万户,较上年末增长9.20%。本公司当年实现新开公司存款客户数21.07万户,贡献日均存款724.60亿元,当年新开户数量和存款贡献均创历史新高。战略客户方面,针对总行级战略客户,本公司进一步扩大经营纵深,将产品和服务延伸至战略客户核心企业的产业链和生态圈,为客户提供全价值链的综合化服务方案,实现客户的深度经营。截至报告期末,本公司总行级战略客户数235户,较上年末增加69户,自营存款日均余额5,366.05亿元,较年初增长14.55%,一般性贷款余额4,272.10亿元,较年初增长21.15%。针对分行级战略客户,本公司实施战略客户集中经营,聚焦于专业经营和服务升级。截至报告期末,本公司分行级战略客户数8,010户。小企业客群方面,本公司持续推进小企业客户分层经营服务体系建设,同时聚焦重点客群,搭建多元获客渠道,基于客户差异化融资需求,适配小企业融资产品,大力推动小企业贷款持续稳健发展,积极助力小企业成长。截至报告期末,本公司小企业客户数160.69万户,较年初增长10.46%。机构客群方面,本公司通过全面深化与国家部委的“总对总”战略合作、不断创新合作模式,聚焦财政、社保、公共资源交易、公积金等客群,深度经营客群的低成本“流量资金”与“增量资金”,并着力拓展高价值场景,强化与零售业务的联动。截至报告期末,本公司机构客户数2.27万户,机构客户人民币存款日均余额7,428.52亿元,较年初增加464.18亿元。同业客群方面,本公司通过建立“集中经营、分层经营、集约经营”的同业客户服务体系,细分战略客户和基础客户两类客群,充分挖掘同业客户价值,有效防控风险,报告期末与本公司合作的境内同业机构客户数5,243户。离岸客群方面,本公司致力于服务“走出去”和“引进来”的跨国经营企业,构建分层分类经营的服务体系,细分战略客户、价值客户和基础客户三类离岸客群,筑牢合规底线,深挖客户潜力,报告期末离岸客户数共2.00万户。

公司贷款

截至报告期末,本公司公司贷款总额15,294.81亿元,较上年末增长7.08%,占贷款和垫款总额的42.51%,其中,境内公司中长期贷款余额6,263.67亿元,占境内公司贷款总额的44.48%,较上年

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末上升0.20个百分点。公司贷款不良率2.54%,较上年末下降0.22个百分点。2018年上半年,本公司新发放人民币公司贷款加权平均利率浮动比例为7.61%。报告期末,境内对公非违约客户的敞口加权平均违约概率为1.07%,较上年末下降0.04个百分点。

因年初部分企业成长后行标标识变化需对相关数据予以调整或剔除,大、中型企业和小企业年初基数较上年末有所调整。截至报告期末,本公司境内行标大型企业贷款余额11,653.05亿元,较年初增长10.65%,占境内公司贷款的82.76%,较年初上升2.89个百分点,不良率2.22%,较年初下降0.03个百分点;境内行标中型企业贷款余额1,359.52亿元,较年初下降6.55%,占境内公司贷款的9.65%,较年初下降1.38个百分点,不良率6.70%,较年初下降0.87个百分点;境内行标小企业贷款余额1,068.93亿元,较年初下降10.88%,占境内公司贷款的7.59%,较年初下降1.51个百分点,不良率3.13%,较年初下降0.65个百分点,当年新发放小企业贷款加权平均利率浮动比例为17.28%。

报告期内 ,本公司进一步优化公司贷款的行业结构,优先支持结构升级产业、传统优势产业、战略新兴产业、现代服务业和绿色产业,并结合外部形势变化,灵活调整向房地产、地方政府融资平台等领域的贷款投放。截至报告期末,战略新兴产业贷款余额853.78亿元,较上年末增加70.57亿元,占本公司公司贷款总额的5.58%;绿色信贷余额1,605.81亿元,较上年末增加34.78亿元,占本公司公司贷款总额的10.50%。有关房地产、地方政府融资平台等国家重点调控领域的贷款情况,请参阅本报告3.9.1章节。

“千鹰展翼”是本公司服务成长型中小科技创新企业的战略品牌,本公司坚持采用名单制营销模式获取目标客户。报告期内,本公司聚焦“高新科技类”和“资本市场类”两大类企业名单,持续深入推进“千鹰展翼”客群建设,积极开展投贷联动业务创新,与外部投资机构紧密合作,为“千鹰展翼”入库企业提供多样化投贷联动服务。截至报告期末,本公司“千鹰展翼”入库客户22,340户,在年初客户调整的基础上保持入库客户增加319 户,日均存款余额1,087.29亿元,贷款余额268.53亿元,不良率1.87%。

本公司银团贷款业务主要是为了增强与同业间的合作与信息共享,分散大额信贷风险。截至报告期末,本公司银团贷款余额1,632.07亿元,较上年末增长12.79%。

票据贴现

报告期内,本公司票据业务借助金融科技技术优势和体制优势,紧紧围绕客户需求,全面升级资产组织能力。一是产品创新卓有成效,借助票据大管家平台,推出了“在线贴现”产品,让客户“一点即融”,足不出户即可实现放款,解决了中小企业贴现难的问题;二是体制改革优势初显,本公司率先实现票据业务一体化经营,并加快推进流程优化工作,客户体验进一步提升。报告期内,本公司票据直贴业务量4,550.34亿元,同比增长6.10%,业务量市场排名第一(中国银行业协会数据)。截至报告期末,本公司票据贴现余额2,189.23亿元,较上年末增长92.58%。

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公司客户存款

报告期内,本公司聚焦对公客群分层分类深度经营,回归业务本源,围绕交易银行、投资银行两大优势产品体系来服务客户,提升客户综合贡献和粘性,实现了对公存款的稳定增长。截至报告期末,公司客户存款余额27,215.41亿元,较上年末增长2.36%;日均余额27,183.21亿元,较上年增长4.55%;公司客户存款日均余额中,活期占比56.20%。报告期内,公司客户存款平均成本率1.67%,较上年上升0.16个百分点。

交易银行业务与离岸业务

在现金管理业务方面,本公司积极打造以收付为核心的基础结算服务,为各种类型客户提供全方位、多模式、综合化的现金管理服务,在开发和锁定基础客户、吸收组织低成本对公结算存款、交叉销售其他批发和零售产品方面作出重要贡献。截至报告期末,本公司现金管理客户总数155.41万户,较上年末增长11.33%。本公司持续打造“C+结算套餐”品牌,新增开户12.85万户,“公司一卡通”新增开卡37.12万张,累计开卡量超200万张,移动支票交易量7,853.16亿元,同比增长136.21%。在基础现金管理业务健康发展的同时,本公司继续推进创新型结算存款、虚拟现金池、多级现金池、全球现金管理(GCM)等产品优化创新和推广。本公司通过将跨行现金管理系统升级为财资管理云平台,将服务触角延伸至企业全流程价值链,以资金管理服务为切入口,与行业龙头企业、跨国企业、财政事业单位等开展深度合作。截至报告期末,本公司已为1,831家集团提供财资管理服务,纳入管理的成员企业数量达到4.32万家,上半年交易金额突破6万亿元。

在供应链金融方面,在“互联网+”的背景下,本公司应用各项金融科技技术,探索以核心企业为主导的业务模式,基于“融资+融智+融器”的产业供应链综合服务,深耕优质供应链客户。报告期内,本公司供应链金融有效资产核心客户585户,有效资产上下游客户7,317户,有效资产核心客户户均投放1.01亿元,同比上升75.04%。截至报告期末,本公司供应链融资余额2,070.65亿元,较上年末增长11.75%。

在贸易金融方面,本公司持续践行“轻型”“优质”资产的组织和经营理念,重点服务战略客户等高信用评级客群,降低整体融资风险成本和资本成本。深化国内保理业务的延伸运用,创新行内银团、再保理、联合保理等模式,报告期内国内保理业务量1,340.68亿元,同比增长70.73%。为更好地服务实体经济,本公司积极推动战略客户的国际贸易融资表内外投放,创新推出多项新产品、新服务,在人民币汇率双向波动和贸易环境不稳定的情况下,保持在岸国际贸易融资平稳投放。截至报告期末,国际贸易融资表内外投放91.66亿美元,同比增长2.29%。

在跨境金融方面,本公司充分利用“本外币、境内外、离在岸、投商行”四位一体的服务体系,优化外汇基础结算流程,升级跨境金融智汇平台,提升服务效率。截至报告期末,本公司在岸国际结算量952.40亿美元,跨境收支业务市场份额2.53%,居全国股份制商业银行第三(国家外汇管理局数据)。结售汇交易量687.21亿美元,同比增长7.03%,市场份额3.73%,居全国股份制商业银行第二(国家外汇管理局数据)。本公司重点拓展境外发债、境外IPO、境外银团等业务,从单一客户经营转向

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行业客群经营。截至报告期末,跨境融资业务量近百亿元。

在离岸业务方面,本公司深耕客户经营,着力提升战略客户、价值客户综合贡献度,同时通过提供结算、融资等综合服务方案加深与重点客户的合作。截至报告期末,本公司离岸客户存款余额165.13亿美元,贷款余额122.61亿美元,国际结算量1,461.10亿美元;资产质量保持良好,不良贷款率0.17%。

投资银行业务

报告期内,本公司在内外部错综复杂环境下,积极提升资产销售与组织能力,探索资产经营新模式,一系列行业口碑项目陆续落地,实现投资银行业务非利息收入同比增长5.04%。

债券承销业务方面,本公司深度经营总分行两级战略客户,加强债券投资者的关系管理,优化调整客群结构,落地了一系列创新产品,包括成功主承销全国首单“一带一路”超短期融资券、首单央企工程类应收账款下表资产支持票据、首单外资消费金融公司金融债等产品。报告期内,本公司主承销债券金额1,871.76亿元,其中非金融企业债务融资工具发行市场排名跃居第六,较上年同期上升一位,非政策性金融债排名稳居银行类主承销商前三(WIND公开数据排名)。

并购金融业务方面,本公司着力提升资产销售能力,强化并购银团组织能力,牵头银团项目数量和金额显著提升。同时,本公司积极丰富并购财务顾问业务内涵,围绕资本市场,通过六大服务模式推进并购金融业务从“融资”向“融智”转变与升级,巩固强化了本公司在跨境并购领域的传统优势。报告期内,本公司实现并购金融发生额585.65亿元。

结构融资业务方面,在强监管环境下,本公司因势而变,聚焦重点客群,持续培养提升资产引流能力、市场交易能力,加强拓宽资金方渠道建设。同时,本公司构建项目撮合及资金流转双向平台,培育资产销售的朋友圈和生态圈,通过产品创新发掘业务机会,逆境中求发展,上半年实现结构融资发生额119.73亿元,此外,市场交易(撮合类)规模突破400亿元,同比增长近一倍。

股权资本市场业务方面,本公司重点关注和参与科技创新和消费升级领域优质企业的投融资业务机会,以此差异化服务提升客户体验、深化客户关系、带动客户的综合化经营效益。报告期内,本公司实现股权资本市场业务发生额70.49亿元。

同业业务

同业资产负债方面,本公司继续深化同业客户经营,优化同业存款结构,服务全行流动性管理。截至报告期末,本公司同业存款余额4,662.34亿元,较上年末增长10.68%,其中,基于资金清算、结算或存管服务的同业活期存款余额3,211.38亿元,占比68.88%,活期存款规模和占比继续领先其他全国性中小型银行,存款结构进一步优化。存管业务方面,本公司证券期货保证金存管业务平稳运行,与101家券商开展第三方存管业务合作,期末绑定客户数949.19万户;与86家券商开展融资融券业务合作,期末绑定客户数36.52万户;与49家券商开展股票期权业务合作,期末绑定客户数1.59万户;与111家期货公司开展银期转账业务合作,期末绑定客户数10.87万户。同业代理清算方面,截至报告期末,本公司累计开立跨境人民币同业往来账户232户,位居全国中小型银行首位(中国人民银行数据);人

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民币跨境支付系统(CIPS)间接参与行客户135户,位列全国中小型银行第一、行业第二(人民币跨境支付系统数据)。招赢通同业互联网服务平台业务方面,截至报告期末,本公司招赢通同业互联网服务平台签约金融机构数1,694家;报告期内线上业务量4,173.72亿元,平台线上业务替代率超过80%。票据转贴现业务方面,报告期内受监管政策的影响,本公司转贴现买断业务量5,026.35亿元,同比下降75.16%;央行再贴现业务量464.82亿元,同比增长9.29%。转贴现和再贴现业务量均保持行业前列。

资产管理业务

报告期内,本公司实现理财产品销售额7.14万亿元,同比下降4.42%。截至报告期末,本公司理财产品余额(不含结构性存款)

1.80万亿元,同口径较上年末下降4.00%。根据中国银保监会统计数据,截至报告期末,本公司理财产品募集资金余额、表外理财产品募集资金余额在商业银行中均排名第二。

报告期内,本公司在资产管理业务转型、资产配置、风险管理、委托投资管理和产品转型方面取得了一系列成果。

一是稳步调整资产配置结构。报告期内,本公司以提高资产配置的收益风险比为目标,增加投资研究资源投入,提高标准化金融资产的投资能力。债券类资产方面,本公司通过研判市场走势,升级投资策略,适时调整投资结构,抓住市场调整反弹带来的投资机遇。截至报告期末,本公司理财资金投资债券余额为10,860.13亿元,占全部理财资产的比重较上年末提高4个百分点。债权类资产方面,本公司把握资产标准化趋势,稳步推进资产证券化投资,同时严格依据监管指引在额度限制内开展非标债权投资,积极服务实体经济,截至报告期末,理财资金投资非标债权资产的余额为1,827.84亿元。报告期内,通过实施严格的资产准入标准和风险管理措施,本公司非标债权资产质量保持稳定。权益类资产方面,聚焦本公司战略客户和行业龙头的上市公司“投融通”业务稳步开展,并依托严格的业务准入标准、严密的风险排查和投后管理措施,实现风险整体可控。二级市场股票直接投资业务通过与市场领先投资机构合作,投资管理能力不断提高,业务规模及收益均稳步提升。

二是不断提升全面的风险管理能力。报告期内,本公司持续完善各项资产管理业务的风险管理制度,不断夯实信用风险投后管理基础,扎实推进市场风险监测,不断增强资产管理业务独立的流动性管理能力,依托集中运行和系统替代减少操作风险,严格落实监管政策要求,防范业务法律合规风险,全面提升风险管理能力,建立健全与资产管理转型相适应的风险管理体系。

三是持续加强委托投资管理。本公司坚持以“自主投资为主、委托投资为辅”原则开展债券委托投资。报告期内,本公司面对金融监管政策变化及债券市场调整,一方面,在持续夯实以合作机构管理和底层资产穿透管理为核心的委托投资风险管理基础上,指导合作机构提前布局,降低风险偏好,防控集中度风险等,实现委托投资业务稳健发展,截至报告期末,本公司债券委托投资杠杆率124.90%,风险整体可控;另一方面,根据合作机构投资收益和风险双维度的表现,调整委托投资份额,实施优胜劣汰,精选优质机构加强合作,实现委托投资提质增效。

理财产品余额(不含结构性存款)为报告期末本公司管理的表内外理财产品客户本金与净值型产品净值变动之和。

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四是稳步推进产品转型。报告期内,本公司根据监管政策要求,一方面,稳妥有序压降保本理财产品、预期收益型产品等不符合资管新规要求的产品,同时启动结构性存款投资管理职责移交表内部门流程;另一方面,推动符合资管新规净值管理要求的存量净值型产品直接过渡为合规净值型产品,重点推动存量准净值型产品

经改造后转化为合规净值型产品,以充分发挥本公司较早实施产品净值化转型积累的经验和客户优势,促进资产管理业务平稳转型。

关于资产管理业务新政相关分析,请参阅本报告3.9.1章节。

资产托管业务

报告期内,本公司资产托管业务稳步发展。截至报告期末,本公司托管资产余额11.92万亿元,继续稳居国内托管行业第二(中国银行业协会数据)。报告期内,本公司实现托管费收入24.16亿元。

报告期内,本公司自主开发了适应资管新政的“理财托管通系统”和“ABS托管系统”,加大了公募基金的托管营销力度,巩固了本公司在国内托管行业的市场地位。同时,本公司托管系统功能与业务流程持续优化,自主研发的托管业务核心系统承载的托管业务品种更多、功能更全面、延展性更广泛、系统运行更加稳定。报告期内,本公司“托管大数据平台风险管理系统”荣膺中国银保监会系统“金点子”方案一等奖。同时,本公司专业增值服务及领先技术赢得业内认可好评,连获多项国内外财经媒体评选的“中国年度托管银行奖”“最佳基金托管银行”等托管专业奖项。

金融市场业务

报告期内,受市场环境影响,债券收益率有较大幅度下行,外汇市场汇率波动明显,客户结售汇量上升。本公司通过调整持仓结构、提升投资组合流动性、优化对客业务结构、持续完善风险管理措施等策略积极应对。

人民币债券投资方面,本公司根据市场走势适当拉长组合久期,通过增持国债和政策性金融债等提升投资组合的流动性。同时本公司加强对信用债券行业及债券品种的分析研判,适当提升高评级债券投资比重。外币债券投资方面,本公司保持稳健的投资策略,控制投资节奏,适度降低投资组合久期以规避债券利率上行风险。信用债主要集中于投资级债券,并积极参与二级市场信用债的利差交易、波段操作和衍生产品业务。

对客交易业务方面,本公司继续推进“招银避险”交易服务体系的建设,以总分行两级战略客户经营为主线,大力推动绿色通道客户营销;围绕客户多样化场景需求,创新优化产品;强化总分行联动,提升分行特色化经营。同时本公司依托金融科技技术,持续加强系统建设,优化客户体验。报告期内,本公司对客交易类业务交易量1,627.59亿美元,同比增长30.54%,其中,机构客户衍生交易量830.17亿美元,同比增长100.19%;实现对客交易中间业务收入11.35亿元。

准净值型产品指本公司报告期内发行的基本符合资管新规净值管理要求的产品。本公司准净值型产品后续经过独立托管改造、底层资产期限匹配整改、投资集中度整改和部分底层资产估值方法调整为公允价值计量后,可转型为符合资管新规要求的净值型产品。

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报告期内,本公司人民币汇率掉期业务量3,973.10亿美元,同比增长11.55%;人民币期权业务量(含自营和代客)817.97亿美元,同比增长31.46%。报告期内,本公司人民币期权银行间市场交易量继续排名全市场第一(中国外汇交易中心数据),人民币利率互换交易量排名居全市场第一(上海清算所数据)。同时,本公司在银行间黄金询价交易做市商的上半年全市场综合排名中,位居第一(上海黄金交易所数据)。

3.10.3 分销渠道

本公司通过各种不同的分销渠道来提供产品和服务。本公司的分销渠道主要分为物理分销渠道和电子银行渠道。

物理分销渠道

本公司高效的分销网络主要分布在长江三角洲地区、珠江三角洲地区、环渤海经济区等中国重要经济中心区域,以及其他地区的一些大中城市。截至报告期末,本公司在中国境内的130多个城市设有137家分行及1,693家支行,1家分行级专营机构(信用卡中心),1家代表处,3,076家自助银行,10,656台自助设备(其中取款机1,437台、存取款一体机9,219台),12,094台可视设备,两家子公司——招银租赁和招商基金,一家合营公司——招商信诺;在香港拥有永隆银行和招银国际等子公司,并设有香港分行;在美国设有纽约分行和代表处;在英国设有伦敦分行和代表处;在新加坡设有新加坡分行;在卢森堡设有卢森堡分行;在台北设有代表处;在澳大利亚设有悉尼分行。

电子银行渠道

本公司十分注重扩张、完善和协同电子银行渠道,有效分流了营业网点的压力。报告期末,本公司零售电子渠道综合柜面替代率98.24%;可视化设备柜面业务分流率87.64%;批发电子渠道交易结算替代率91.63%。

零售主要电子渠道

招商银行App

报告期内,本公司个人手机银行业务继续保持快速发展,客户活跃度不断提升,招商银行App登录次数20.69亿人次,是本公司客户最活跃的电子渠道。截至报告期末,招商银行App累计用户数6,528.00万户,其中,年活跃用户数4,367.54 万户,月活跃用户数 3,292.27 万户,人均月登录次数11.90次,招商银行App与用户的连接越来越紧密。同时,招商银行App交易量快速增长。报告期内,招商银行App交易笔数6.36亿笔,同比增长40.71%,交易金额11.74万亿元,同比增长44.40%,其中,招商银行App理财投资客户数311.36万户;理财投资销售笔数占全行理财投资销售笔数的75.48%;理财投资销售金额3.00万亿元,同比增长49.75%,占全行理财投资销售金额的55.29%。

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信用卡掌上生活App

报告期内,本公司持续专注于以客户为中心、以掌上生活App为载体、以科技为动力的移动端服务能力升级,深化构建“金融内核、生活外延”的智能服务平台,致力于打造“最佳客户体验”。截至报告期末,掌上生活App累计用户数5,676.45万户,其中非信用卡用户占比17.94%。报告期内,掌上生活App日活跃用户数峰值651.49万户,月活跃用户数3,046.17万户,年轻客群占比超过70%,客户规模和活跃度持续领跑同业信用卡类App。同时,本公司积极探索高贡献、高效率的移动端价值输出模式,助力客户获取与经营的突破性增长。报告期内,掌上生活App累计贡献信用卡名单量172.81万,通过掌上生活App渠道成功办理的消费金融交易占总消费金融交易的比例近50%,掌上生活App的战略地位得以进一步确立。

智能微客服

本公司“招商银行”微信公众号,以产品功能与时下热点结合的方式借势营销,从多角度丰富产品的内涵,加强年轻客户群体对品牌的好感度,助力打造创新、有活力的品牌形象。截至报告期末,“招商银行”微信公众号的关注用户数1,310.86万户。

截至报告期末,本公司从信用卡第三方渠道(主要为微信、支付宝服务窗和官方QQ)获取的粉丝量合计1.15亿。本公司着力打造智能服务体系,推进从流量分发决策到深度人机协作的AI技术智能服务新模式,通过布局业内领先的声纹识别系统、语音大数据分析平台、智能服务机器人、智能音箱服务入口,实现从电话到网络App再到智能家居等全渠道、全客群和全业务覆盖,打造一体化线上服务体验。

远程银行

本公司远程银行通过电话、语音、网络和视频等方式为客户提供实时、全面、快速和专业的贴心服务。

报告期内,远程银行不断提升服务能力和客户体验,在线互动服务占比70.70%;电话人工接通率98.00%,电话人工20秒响应率94.73%,电话服务的客户服务满意度99.72%。可视柜台月均来电量254.60万次,对网点非现金交易替代效用凸显。

报告期内,远程银行持续推进金卡及金葵花卡客群的远程维护,服务双金客户192万户,有效降低客户管理维护成本;积极助力优质小微客群的维护,完成小微贷款续贷2.90万笔,续贷金额82.06亿元,续贷率81.33%。

批发主要电子渠道

网上企业银行

报告期内,本公司聚焦客户体验,继创新推出网上企业银行U-bank X后,启动“用户体验重塑”“AI智能化”“渠道融合”等方向的“网银焕新”工作。截至报告期末,本公司网上企业银行客户数153.50万户,其中,年活跃客户数120.50万户,月活跃客户数75.71万户。报告期内,本公司网上企业银行实现交易笔数17,339.02万笔,交易金额59.04万亿元。

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企业手机银行

报告期内,本公司大力推进企业手机银行App平台建设和场景应用创新,聚焦全新移动收付体验、小企业云服务、产业互联网嵌入等,实现高效客户管理与流量经营。截至报告期末,本公司企业手机银行客户数58.00万户,较上年末增长44.42%;报告期内交易笔数1,203.37万笔,交易金额7,860.96亿元。

3.10.4 信息技术与研发

本公司以金融科技为转型核动力,通过落实金融科技基础能力规划,提升IT基础能力,推动金融科技基础设施转型,打造最佳客户体验银行。同时,本公司积极推进与斯坦福大学、清华大学、中国科学技术研究院和上海交通大学等的产学研合作,加大金融科技前沿技术的研究及创新应用。

报告期内,本公司以科技赋能金融服务创新,在平台建设和用户体验上持续投入,完成项目3,272个,同比增长30%;上线投产3,550次,同比增长32%。开放互联方面,本公司围绕公交、停车、教育、医疗、社区等典型场景,构建金融服务生态圈,将大数据、OCR(光学字符识别)、刷脸支付、闪付、一网通支付、聚合支付、缴费等功能作为基本能力全面输出。容量性能方面,本公司初步构建了混合云架构,实现了计算存储资源的大规模快速交付,报告期末X86服务器部署总量较上年末增长36.80%。打造了基于X86架构的分布式交易平台,总体核心账务平台峰值处理能力达到3.2万笔/秒。智能洞察方面,本公司智能服务全面铺开,通过加大引入人工智能技术,实现财富管理、智能客服、知识图谱构建、智能营销、风险控制等多业务场景应用,提升用户体验。精益敏捷方面,本公司以科技敏捷带动业务敏捷,推进精益研发体系建设和双模能力提升,提升本公司对于用户需求的响应速度和服务的持续迭代改进能力。境外支持方面,本公司投产香港分行和招银国际私人银行境外业务平台、境外SWIFT电文管理平台,支持境外业务发展。安全稳定方面,本公司通过建设完善的运维体系,建立实时、智能、立体的防护措施,保障系统和信息的安全,并围绕网络攻防、敏感数据保护和用户异常行为识别,持续提升安全管控能力。

此外,围绕金融科技银行建设,本公司加大了科技人才的吸引和培养力度,报告期内,金融科技学院开业运行,立足金融科技中长期人才培养,并以深圳、杭州、成都三个软件中心和深圳、上海两地数据中心为依托,支撑全行业务发展。

3.10.5 境外分行业务香港分行

本公司香港分行成立于2002年,业务范围包括批发及零售银行服务。批发业务方面,可向在港企业提供存款、贷款(包括双边贷款、银团贷款、贸易融资、跨境并购组合方案等)、结算、资产托管等多元化的公司银行业务产品和服务,可参与同业资金、债券及外汇市场交易,并与同业客户开展资金清算及资产转让业务等。零售业务方面,积极发展特色零售银行业务,为香港和内地的个人客户提供跨境个人银行服务,特色产品为“香港一卡通”及“香港银证通”。

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报告期内,借助香港作为国际金融“桥头堡”的优势,香港分行聚焦中高端客户资产配置全球化趋势,继续推动跨境联动业务,积极拓展境外客户群体,不断扩大市场份额,成功发放首笔境外零售贷款,完成首笔境外个人客户债券投资业务,推动了零售业务的国际化进程。同时,香港分行紧跟时代潮流,扩大金融科技应用领域,进一步加强风险合规和内部基础管理,不断完善和创新产品服务体系,各项业务均取得健康发展。报告期内,香港分行实现营业收入16.86亿港元,税前利润13.41亿港元。

纽约分行

本公司纽约分行于2008年正式成立,是美国自1991年实施《加强外国银行监管法》以来批准设立的首家中资银行分行,致力于打造以中美双向联动为特征的跨境金融平台,为中美两国企业和高净值私人银行客户提供多样化、全方位的银行服务。

报告期内,纽约分行克服中美关系变化和贸易摩擦带来的经营困难,坚持“合规优先、稳健经营”的原则,以“跨境并购”“内保外贷”和“交易银行”产品来稳住中美跨境业务,以“结构化融资”产品来做大本地业务,以“金融市场”“私人银行”“投行顾问”和“资产证券化”产品来提升非利息业务,实现了业务和利润的稳健增长。报告期内,纽约分行实现营业收入7,125.61万美元,税前利润3,021.29万美元。

新加坡分行

本公司新加坡分行成立于2013年,主要定位于东南亚地区重要的跨境金融平台,致力于为“走出去”的中国企业和“引进来”的新加坡企业提供优质的跨境金融一揽子解决方案。分行特色产品包括:背对背信用证、前对背信用证、进出口押汇、应收账款质押融资、定期存款、内保外贷、外保内贷、并购融资、跨境贸易直通车、委托开证和全球融资等。

报告期内,新加坡分行紧抓中新经贸关系发展时机,积极支持中资企业在新加坡和其他东南亚地区的业务拓展,同时帮助新加坡企业在新加坡和中国的发展,紧紧围绕跨境金融业务和新加坡本地业务,并以创新的产品和服务赢得客户和市场的认可。报告期内,新加坡分行实现营业收入1,086.77万美元,税前利润358.14万美元。

卢森堡分行

本公司卢森堡分行成立于2015年,定位于欧洲大陆重要的跨境金融平台,为“走出去”的中国企业和“引进来”的欧洲企业提供企业存款、企业贷款、项目融资、贸易融资、并购融资、并购咨询、债券承销和资产管理等服务,并致力于结合母行优势业务和卢森堡特色优势,打造本公司在欧洲的私人银行平台。

报告期内,卢森堡分行顺应政策变化、紧抓并购融资等市场机会,依靠提高效率、加强境内外同业合作,实现了业务的稳健发展。报告期内,卢森堡分行实现营业收入575.50万欧元。

招商银行2018年半年度报告(A股)

伦敦分行

本公司伦敦分行成立于2016年,是中国股份制商业银行在英国获准成立的首家分行,也是新中国成立以来中国大陆银行在英国直接设立的首家分行,主要开展对公银行业务,为客户提供存款、贷款(包括双边贷款、银团贷款、贸易融资、跨境并购融资等)、结算、资产托管等多元化的公司银行业务产品和服务,参与同业资金、债券及外汇市场交易,与同业客户开展资金清算及资产转让业务等。开业两年多来,伦敦分行合规运作,业务发展稳健。

报告期内,伦敦分行创新开拓业务,不仅在叙做传统内保外贷、内保外债业务的基础上,通过资产业务派生了较为可观的代客外汇交易业务,还陆续开发、叙做定期存款、抵押贷款、开发贷款、备用信用证转开和信心函开立等新业务品种。报告期内,伦敦分行实现营业收入826.40万美元,税前利润369.30万美元。

悉尼分行

本公司悉尼分行成立于2017年,是中资股份制商业银行在澳大利亚获准成立的首家分行,立足于中澳经贸往来,积极参与两国在能源、矿产、贸易和基础设施开发等领域的广泛合作,为两国企业搭建合作桥梁,积极服务和促进两国经济交流发展,为客户提供跨境公司金融、资金清算、金融市场、贸易融资、现金管理等多样化的金融产品和服务。悉尼分行的成立,进一步拓展和完善了本公司在全球的机构布局,形成了横跨亚、欧、美、澳四大洲的全球服务网络。

报告期内,悉尼分行在合规经营的基础上,全力推动各项业务发展,积极探索一条有悉尼分行特色的稳健、持续发展道路。报告期内,悉尼分行实现营业收入707.94万澳元。

3.10.6 永隆集团业务

永隆银行成立于1933年,注册资本港币11.61亿元,是本公司在香港的全资附属公司。永隆银行及其附属公司的主要经营范围包括存款、贷款、私人银行及财富管理、投资理财、证券、信用卡、网上银行、“永隆银行一点通”手机银行服务、全球现金管理、银团贷款、企业贷款、押汇、租购贷款、汇兑、保险代理、强制性公积金、保险经纪及一般保险承保、物业管理及信托、受托代管,以及资产管理服务等。目前,永隆银行在香港设有总分行共35家,在中国境内共设4家分支行,在澳门设有1家分行,另在美国洛杉矶、旧金山及开曼群岛各设有海外分行1家。截至报告期末,永隆集团雇员总人数为1,847人。

报告期内,永隆集团股东应占溢利为港币12.53亿元,同比下降34.71%,主要由于信用减值损失受个别大户影响,同比增长391.16%,达港币7.79亿元;净利息收入为港币22.25亿元,同比增长26.43%,净利息收益率1.65%,同比上升26个基点;非利息净收入为港币7.90亿元,同比下降31.99%,主要是由于净交易收益及出售以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产(FVOCI)之净收益同比下降较多;营业净收入为港币30.15亿元,同比增长3.20%;成本收入比率为34.06%,同比上升2.43个百分点。

招商银行2018年半年度报告(A股)

截至报告期末,永隆集团总资产为港币3,028.66亿元,较上年末增长1.37%;股东应占权益为港币339.87亿元,较上年末增长2.58%;客户总贷款(包括商业票据)为港币1,612.94亿元,较上年末增长3.23%,不良贷款率(包括商业票据)为0.62%;客户存款为港币2,170.39亿元,较上年末增长2.88%;贷存比率为70.15%,较上年末上升0.46个百分点。截至报告期末,永隆集团普通股权一级资本比率为12.42%,一级资本比率为14.58%,总资本比率为17.76%,2018年第一季度及第二季度平均流动性覆盖率分别为147.40%及150.76%,均高于监管要求。

有关永隆集团详细的财务资料,请参阅刊登于永隆银行网站(www.winglungbank.com)的永隆银行2018年中期业绩。

3.10.7 招银租赁业务

招银租赁是国务院首批批准设立的五家银行系金融租赁公司之一,于2008年3月由本公司全资设立,注册资本60亿元,员工261人。招银租赁将“国际化、专业化、差异化”作为公司经营发展目标,以国际化布局飞机、船舶资产,以专业化支持国家重点装备制造升级,以差异化服务“一带一路”战略,通过能源、装备制造、航空、航运、节能环保、健康产业、公用事业与文化产业、租赁同业八大行业金融解决方案满足承租人购置设备、促进销售、盘活资产、均衡税负、改善财务结构等需求。

截至报告期末,招银租赁总资产1,720.47亿元,净资产167.81亿元;报告期内实现净利润11.01亿元。

3.10.8 招银国际业务

招银国际成立于1993年,注册资本港币41.29亿元,员工398人,是本公司在香港的全资附属公司。目前,招银国际及其附属公司的主要业务包括资产管理业务、财富管理业务、股票交易业务和结构融资业务等。

截至报告期末,招银国际总资产港币197.68亿元,净资产港币75.74亿元;报告期内实现净利润港币5.59亿元。报告期内,招银国际在香港IPO市场的承销份额为5.85%,较上年同期提高1.45个百分点,在所有投行中排名第二。

3.10.9 招商基金业务

招商基金成立于 2002年12月27日,注册资本13.1亿元,员工368人(不含子公司)。截至报告期末,本公司持有招商基金55%的股权。招商基金的经营范围包括发起设立基金、基金管理业务和中国证监会批准的其他业务。

截至报告期末,招商基金总资产71.05亿元,净资产43.98亿元,资管业务总规模9,431.76亿元(含招商基金及其子公司);报告期内实现净利润4.22亿元。

招商银行2018年半年度报告(A股)

3.10.10 招商信诺业务

招商信诺于2003年8月在深圳成立,是中国加入WTO后成立的首家中外合资寿险公司,注册资本28亿元,员工3,120人。截至报告期末,本公司持有招商信诺50%的股权。招商信诺的主要业务是人寿保险、健康保险和意外伤害保险等保险业务及上述业务的再保险业务。

截至报告期末,招商信诺总资产425.00亿元,净资产51.85亿元;报告期内实现净利润5.47亿元。

3.11 风险管理

本公司遵循“全面性、专业性、独立性、制衡性”的宗旨,向“轻型银行”转型,加快建设以风险调整后的价值创造为核心的风险管理体系。总行风险与合规管理委员会在董事会批准的风险管理偏好、战略、政策及权限框架内,审议并决策全行重大风险管理政策。

报告期内,国内外经济环境复杂多变,银行经营风险上升,本公司持续完善全面风险管理体系,积极应对及防范各类风险。

3.11.1 信用风险管理

报告期内,本公司密切跟进宏观经济金融形势,围绕“合规为根、风险为本、质量为先”的管理理念,以“打造一流风险管理银行”为目标,整体规划,重点突破,稳步推进风险管理由“治标”向“治本”转型。

一是持续完善全面风险管理体系,健全风险统一扎口管理机制。完善风险管理组织架构,进一步增强风险管理的专业化和独立性;优化风险偏好传导与管理机制;完善招商银行重大风险识别、评估与管理机制;加强交叉风险管理,规范产品创新活动,回归客户本源,穿透底层资产,进一步加强全面风险管理。二是持续优化资产组合,稳步调整资产结构。围绕本公司资产组合配置目标,紧跟国家重大战略规划,围绕京津冀协同发展、雄安新区建设、长江经济带建设和粤港澳湾区城市群发展等国家经济发展空间布局战略。严格执行总分行两级战略客户、压缩退出行业客户名单管理,实施差异化管理策略,不断夯实客群基础。三是加强资产质量监测管控,强化重点领域风险排查与后督,前瞻性防控风险。狠抓大额公司客户风险排查,一策一户明确管控措施;加大逾期贷款关注与管控力度;优化风险报告机制,实时监控重大突发风险事件。四是优化不良处置组合,加快风险处置进程。加强不良资产现金清收,持续推动不良资产核销、资产证券化,积极探索债转股,提升不良资产经营能力。五是夯实管理基础,全面推进信贷全流程优化工作。组建专家小组,通过对信贷流程重点环节进行逐一梳理和优化,重构授信过程管理体系,完成配套制度修订与授权调整,强化了全流程风险管控。六是积极深化金融科技应用,提升风险管理专业技术。引入大数据和金融科技技术,提升授信业务操作的自动化、流程化、专业化、集中化水平;推进风险评级、预警模型等项目开发与优化,实施IFRS9下的预期损失模式拨备模型,进一步提升本公司风险管理量化工具的实用性与精确性。

报告期内,通过以上举措,本公司不良生成进一步好转,资产质量得到有效管控。有关本公司信

招商银行2018年半年度报告(A股)

用风险管理的更多内容参见财务报告附注51(a)。

3.11.2 国别风险管理

国别风险是指由于某一国家或地区经济、政治、社会变化及事件,导致该国家或地区借款人或债务人没有能力或者拒绝偿付银行债务,或使银行在该国家或地区的业务存在遭受损失,或使银行遭受其他损失的风险。国别风险可能由一国或地区经济状况恶化、政治和社会动荡、资产被国有化或被征用、政府拒付对外债务、外汇管制或货币贬值等情况引发。

本公司将国别风险管理纳入全面风险管理体系,按照监管要求,动态监测国别风险变动,使用本公司主权评级模型并结合外部评级结果,制定国别风险限额,按季进行国别风险评级及准备金计提。截至报告期末,本公司涉及国别风险敞口的资产规模较小,国别风险等级较低,并已按监管规定计提了足额的国别风险准备金,国别风险不会对业务经营产生重大影响。

3.11.3 市场风险管理

本公司的市场风险来自交易账户和银行账户,利率风险和汇率风险是本公司所面临的主要市场风险。

利率风险管理

交易账户

本公司采用规模指标、市场风险价值指标(VaR,覆盖交易账户业务涉及的各个利率风险因子)、利率情景压力测试损失指标、利率敏感性指标、累计损失指标等风险指标对交易账户利率风险进行计量和管理。风险计量方面,所用利率风险因子覆盖交易账户全部业务,由约110条利率或债券收益率曲线构成。市场风险价值指标包括一般市场风险价值和压力市场风险价值,使用历史模拟法计算,置信度为99%,观察期长度为250天,持有期为10天;利率压力测试情景包括不同程度的利率平行上移、陡峭上移、扭曲变化情景及根据投资组合特征设计的多个不利市场情景,其中极端利率情景上移幅度达到300个基点,可覆盖极端市场不利情况;主要利率敏感性指标为债券久期、债券及利率衍生品在利率不利变动1个基点时的市值变动。日常管理方面,年初根据董事会风险偏好、经营规划、风险预测,设定交易账户利率风险相关业务授权和市场风险限额,由市场风险管理部执行日常监控和持续报告。

2018年初央行实施普惠降准及投放临时准备金,4-6月再次实施两次降准,人民币流动性稳定、资金价格较上年同期下行,债市明显回暖,各期限利率债收益率普遍下行超过60个基点。美联储分别在3月、6月加息,境内美元流动性仍相对稳定但资金价格有所抬升,本外币利差缩窄。在债市回暖行情下,本公司交易账户人民币债券组合录得较好收益。与此同时,交易账户利率风险水平保持稳定,各项风险指标均在目标范围内。

招商银行2018年半年度报告(A股)

银行账户

本公司主要采用重定价缺口分析、久期分析、基准关联分析、情景模拟等方法按月计量和分析银行账户利率风险。重定价缺口分析主要监测资产负债的重定价期限分布及错配情况;久期分析监测主要产品类型的久期及全行资产负债的久期缺口变动;基准关联分析通过内部模型得出的基准关联系数,评估不同定价基准利率曲线之间和曲线上不同期限点之间存在的基准风险;情景模拟是本公司进行利率风险分析和计量的主要手段,涵盖了多个常规场景和压力场景,包括利率标准冲击、收益率曲线平移和形状变化、历史极端利率变动,以及经专家判断的未来最可能利率变动等场景。通过对利率变动场景的模拟计算出未来1年净利息收入(NII)及经济价值(EVE)指标的变动,部分场景的NII波动率和EVE波动率被纳入全行利率风险限额指标体系。

报告期内,央行货币政策基调逐步从“合理稳定”向“合理充裕”转变,短端市场利率相对平稳略有下行,中长端收益率则受多种境内外因素共同作用有所下行,期限利差缩窄。本公司密切关注外部利率环境变化,通过宏观建模对市场利率走势进行深入的分析和预测,并相应调整了利率风险主动管理措施的策略,持续优化资产负债结构,压力测试结果显示本公司各项指标均维持在设定的限额和预警值内,银行账户利率风险整体控制在较低水平。

2018年5月,中国银保监会正式发布《商业银行银行账簿利率风险管理指引(修订)》,经对指引内容逐项进行差距分析,本公司在计量方法、量化风险水平、系统建设及模型管理方面基本满足监管要求,后续仅需在指引正式施行前对现有政策制度进行适度补充和完善。

汇率风险管理

交易账户

本公司采用敞口指标、市场风险价值指标 (VaR,覆盖交易账户业务涉及的汇率等风险因子) 、汇率情景压力测试损失指标、汇率敏感性指标、累计损失指标等风险指标进行风险计量和日常管理。风险计量方面,所用汇率风险因子覆盖交易账户全部交易币种的即期和远期价格。市场风险价值指标包括一般市场风险价值和压力市场风险价值,使用历史模拟法计算,置信度为99%,观察期长度为250天,持有期为10天;汇率压力测试情景包括各交易币种对人民币汇率向不利方向变动5%、10%、15%或更大幅度,外汇期权波动率加大等;主要汇率敏感性指标为汇率衍生品Delta、Gamma、Vega等指标。日常管理方面,年初根据董事会风险偏好、经营规划、风险预测,设定交易账户汇率风险相关业务授权和市场风险限额,由市场风险管理部执行日常监控和持续报告。

报告期内,美元兑人民币汇率走势呈现出三个阶段,1月至3月先由6.5快速下行至6.3,4月至6月中旬缓慢上行至6.4,6月下旬急速上行至6.6上方;美元波动率则在2月达到高点,之后逐渐下行,6月下旬虽有所反弹但仍低于年初高点。由于汇率波动幅度加剧,本公司加强自营业务敞口及止损等限额指标控制,各项汇率风险指标均维持在目标范围内。

招商银行2018年半年度报告(A股)

银行账户

本公司的银行账户汇率风险主要来自本公司持有的非人民币资产及负债的币种错配。本公司通过严格管控风险敞口,将银行账户汇率风险控制在本公司可承受范围之内。

本公司银行账户汇率风险计量的数据主要来自数据仓库,计量、分析方法主要采用外汇敞口分析、情景模拟分析、压力测试等。外汇敞口主要采用短边法和相关法计量;情景模拟和压力测试分析是本公司管理汇率风险的重要方法之一,涵盖了标准情景、历史情景、远期情景、压力情景等内容,包括各币种汇率波动、按照远期汇率波动、历史极端波动等情景,每个情景均能模拟出对本公司损益的影响,部分情景模拟的损益影响及其占资本净额比重作为限额指标,纳入日常管理。本公司定期对相关模型参数进行回测和评估,以验证计量模型的有效性。

本公司定期计量和分析银行账户外汇风险敞口和情景模拟结果,在限额框架中按月监测、报告当期汇率风险,并根据汇率变动趋势对外汇敞口进行相应的调整,以规避有关的银行账户汇率风险。本公司审计部门负责对汇率风险进行全面审计。

报告期内,本公司密切关注汇率走势,结合国内外宏观经济形势,主动分析汇率变化影响,提出资产负债优化方案,为管理决策提供了科学的参照标准。面对2018年新的国际经济形势,本公司加强了对美国宏观经济、中美贸易摩擦的分析,进一步优化了银行账户汇率风险计量工作。目前本公司总体汇率风险稳定,各项核心限额指标、一般情景和压力测试结果均满足限额要求。

有关本公司市场风险管理的更多内容参见财务报告附注51(b)。

3.11.4 操作风险管理

操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、员工、信息科技系统,以及外部事件所造成损失的风险。

报告期内,本公司以防范系统性操作风险和重大操作风险损失为目标,持续完善操作风险管理。一是加强重点领域风险防控。本公司持续跟进重点领域业务的风险监测及评估,不断优化非现场监测模型,针对问题客户及时发出风险预警。二是优化完善管理工具。本公司通过开展关键风险指标检视工作,对人员类、流程类和外部事件等维度的指标进行检视和调整。三是加强外包风险管理。本公司进一步完善外包风险管理机制,规范外包项目管理,对重点领域的外包供应商进行现场风险评估,督促其整改落实。四是加强征信合规风险管理。本公司组织全行开展征信合规自查自纠工作。五是加强信息科技风险管理,新增重要系统可用率指标,实现对本公司重要系统可用性的全覆盖监测,对重要系统运行、IT项目上线、外部发生的IT风险事件情况进行分析,加强信息安全管控。六是加快业务连续性管理体系建设。本公司推动业务连续性演练工作的开展,加强重要业务系统应急切换演练,建立IT演练业务部门接口人机制。

招商银行2018年半年度报告(A股)

3.11.5 流动性风险管理

本公司流动性风险偏好审慎,较好地适应了本公司当前发展阶段。目前的流动性风险管理政策及制度基本符合监管要求和本公司自身管理需要。

2018年上半年,央行货币政策稳健中性,保持流动性松紧适度。本公司流动性状况与市场流动性状况基本一致,客户存款稳步增长、资产有序投放,整体流动性保持平稳。截至报告期末,本公司流动性覆盖率为135.38%

,超出中国银保监会最低要求45.38个百分点;本外币轻、中、重压力测试

均达到了不低于30天的最短生存期要求,本外币应急缓冲能力较好;人民币存款总额中的12.5% (2017年:15.0%) 及外币存款总额中的5% (2017年:5%) 需按规定存放中国人民银行。

根据市场环境及本公司流动性状况,本公司采取以下措施加强流动性管理:一是持续优化资产负债结构,加大自营存款拓展力度,合理安排信贷进度,推动存贷款协调增长;二是全方位多渠道开展负债,拓展多样化融资渠道,根据自身流动性和市场利率走势,灵活开展短期和中长期主动负债,包括积极参与央行中期借贷便利和公开市场操作、择机发行金融债等;三是深入开展精细化前瞻性流动性风险管理,通过定量建模、动态测算等工具,加强对宏观经济的研判及对全行流动性状况的动态预测,提高主动风险管理水平,提前部署投融资策略;四是进一步提升司库日常流动性管理水平,强化资金缺口监测与管理,优化融资能力评估机制,并加强分行头寸管理培训及考核;五是加强对业务条线的流动性风险管理,针对票据、理财等业务设置单独的流动性风险限额,加强其资产负债期限匹配管理。

2018年5月,中国银保监会正式发布《商业银行流动性风险管理办法》,经逐项进行差距分析,本公司在管理政策、计量监测等方面已基本满足监管要求,后续仅需参考该管理办法要求对现有流动性管理体系进行进一步补充和完善。

有关本公司流动性风险管理的更多内容参见财务报告附注51(c)。

3.11.6 声誉风险管理

声誉风险是指由本公司经营、管理及其他行为或外部事件导致利益相关方对本公司负面评价的风险。

声誉风险管理作为公司治理及全面风险管理体系的重要组成部分,覆盖本公司及附属机构的所有行为、经营活动和业务领域,通过建立和制定声誉风险管理相关制度和要求,主动、有效地防范声誉风险和应对声誉事件,最大程度地减少损失和负面影响。

报告期内,本公司上线了可视化舆情管理系统,实现了7*24小时全网舆情监测与预警及实时动态数据分析,有效提升舆情监测效率和优化总分行联动处置流程。另外,通过与第三方监测机构合作,本公司还启动了境外媒体舆情监测,了解境外舆情动态并及时应对声誉事件,进一步强化本公司在境外的声誉风险管理。

流动性覆盖率为外部监管-法人口径

压力测试为本公司内部管理-境内口径

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3.11.7 合规风险管理

合规风险是指因没有遵循法律、规则和准则而可能遭受法律制裁、监管处罚、重大财务损失和声誉损失的风险。本公司董事会对经营活动的合规性负最终责任,并授权下设的风险与资本管理委员会对合规风险管理进行监督。总行风险与合规管理委员会是本公司高级管理层下的全公司合规风险管理机构。本公司建立了完整、有效的合规风险管理体系,完善了由总分行风险与合规管理委员会、合规负责人、合规官、法律合规部门与分支行合规督导官组成的网状管理组织架构,健全了合规风险管理三道防线和双线报告机制,通过不断改进和完善合规风险管理工作机制、提升风险管理技术和程序,实现对合规风险的有效管控。

当前,各监管机构为打好防范化解金融风险攻坚战,纷纷加大监管力度,在监管政策频出的同时加大监管检查与处罚力度。本公司在报告期内,主动适应强监管、重处罚的新常态,从严落实各项监管政策和制度要求,并通过采取以下各项内控合规管理举措,进一步加强合规风险管理:按照中国银保监会要求及本公司实施方案的具体安排,深入开展“银行业市场乱象”整治工作,构筑遏制乱象“顽疾”的长效机制;加强政策解读与新规传导,识别、评估新产品新业务及重大项目的合规风险,在法律合规框架内支持价值性创新;根据监管新规修订完善相关内规,并在此基础上切实推动制度执行落地;深入开展合规与案例警示教育,加强员工行为管理和异常行为排查,全面实施员工违规行为的积分认定和登记工作,对员工的轻微违规行为实行量化管理,进一步促进员工牢固树立合规守法、规范操作的意识;构建全方位的监督检查机制,持续提升问题整改及违规问责实效,并加大内控合规考核力度和权重,保障内控合规的有效性与严肃性。

3.11.8 反洗钱管理

本公司建立了较完善的反洗钱内控体系,依据反洗钱法律法规及本公司实际制定了一整套反洗钱管理制度;开发上线了较完善的反洗钱监控系统;成立了专业反洗钱团队,负责反洗钱合规管理、

反洗钱名单筛查及可疑交易监测工作。

报告期内,本公司积极履行反洗钱职责,并采取多项举措保证本公司反洗钱合规有效。这些行动包括但不限于继续开展“去风险”工作,深入开展各类洗钱风险的排查活动;完善客户尽职调查

流程,落实《中国人民银行关于加强反洗钱客户身份识别有关工作的通知》 ( 银发﹝2017﹞235 )

及其他监管政策;不断加强对高风险客户的管控,落实可疑交易报告后续风险控制措施;积极推进新技术在反洗钱领域的应用,持续优化反洗钱系统;不断强化对业务与产品反洗钱管理,保证反洗

钱风险控制有效嵌入业务系统及流程。

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3.12 利润分配

2017年度利润分配方案

2018年6月27日召开的2017年度股东大会审议通过了本公司2017年度利润分配方案。本公司按照经审计的本公司2017年度净利润645.10亿元的10%提取法定盈余公积,计64.51亿元;按照风险资产1.5%差额计提一般准备27.60亿元;以届时实施利润分配股权登记日A股和H股总股本为基数,向登记在册的全体股东派发现金股息,每股现金分红0.84元(含税),以人民币计值和宣布,以人民币向A股股东支付,以港币向H股股东支付。其余未分配利润结转下年。2017年度,本公司不实施资本公积金转增股本。

本公司董事会已具体实施了上述分红派息方案。详情请参阅本公司在上海证券交易所、香港联交所及本公司网站刊登的相关公告。

2018年中期利润分配

本公司2018年中期不进行利润分配或资本公积转增股本(2017年1-6月:无)。

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第四章 重要事项

4.1 买卖或回购本公司上市证券

报告期内,本公司及子公司均未购买、出售或回购本公司任何上市证券。

4.2 本公司、董事、监事、高级管理人员受处罚情况

就本公司所知,报告期内,本公司、本公司董事、监事及高级管理人员没有受到有权机关调查、司法纪检部门采取强制措施、被移送司法机关或追究刑事责任、中国证监会稽查、中国证监会行政处罚、证券市场禁入、认定为不适当人选及证券交易所公开谴责的情形,本公司也没有受到其他监管机构对本公司经营有重大影响的处罚。

4.3 本公司诚信状况的说明

就本公司所知,报告期内,本公司不存在未履行重大诉讼案件法院生效判决情况,无重大案件债务到期未清偿情形。

4.4 重大关联交易事项

4.4.1 关联交易综述

本公司关联交易包括授信类关联交易和非授信类关联交易,均按照一般商业原则进行,有关交易条款公平合理,亦符合本公司和股东的整体利益。

4.4.2 授信类关联交易

本公司作为上市的商业银行,经营范围包括贷款和资金业务等,本公司向主要股东及关联方发放的贷款严格依据中国人民银行、中国银保监会、中国证监会等监管机构及上海证券交易所的有关规定开展。

截至报告期末,本公司向关联公司发放的贷款(含票据贴现)余额326.03亿元,占本公司贷款和垫款总额的0.91%,本公司关联贷款风险分类均为正常。从关联交易的数量、结构、质量及面临的潜在风险角度分析,现有的关联贷款对本公司的正常经营不会产生重大影响。

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截至报告期末,本公司前十大关联公司贷款明细如下:

关联公司名称

关联公司名称贷款余额贷款余额占关联公司贷款余额比例(%)
(人民币百万元,百分比除外)
御迅有限公司4,39013.47
招商局通商融资租赁有限公司2,2877.01
招商局蛇口工业区控股股份有限公司2,0006.13
中国海运集团有限公司2,0006.13
Vanke Rainbow Investment Partner II Limited1,5724.82
华电国际电力股份有限公司1,5004.60
安邦集团控股有限公司1,4174.35
招银前海控股(深圳)有限公司1,2083.71
招商局公路网络科技控股股份有限公司1,0003.07
招商局集团有限公司1,0003.07
合 计18,37456.36

从上表来看,本公司最大单一关联贷款余额为43.90亿元,占期末全部关联贷款余额的13.47%;前十大关联贷款余额为183.74亿元,占全部关联贷款余额的56.36%。本公司关联贷款集中度相对较高,但关联贷款占本公司贷款总额的比例不足1%,所能产生风险的影响程度十分有限。

截至报告期末,招商局集团有限公司控制的关联公司在本公司的贷款总额为131.83亿元,占本公司贷款和垫款总额的0.37%。本公司与其发生的关联贷款对本公司的经营成果和财务状况没有产生负面影响。

4.4.3 非授信类关联交易

非授信类关联交易中符合最低豁免水平的交易占绝大多数,未获豁免的非授信类关联交易均履行了香港上市规则要求的有关申报及公告程序。

依据香港上市规则第14A章,本公司非豁免的持续关连交易为本公司分别与招商基金及其联系人(简称招商基金集团)、招商证券及其联系人(简称招商证券集团)和安邦保险集团股份有限公司及其联系人(简称安邦保险集团)之间的交易。

2016年12月13日,经本公司董事会批准,本公司公告了与招商基金集团2017年、2018年及2019年年度持续关连交易上限为25亿元、38亿元及58亿元;2018年3月20日,经本公司董事会批准,本公司公告了与安邦保险集团2018年、2019年及2020年年度持续关连交易上限均为15亿元,2018年8月24日,经本公司董事会批准,本公司公告了与安邦保险集团2018年持续关连交易上限由15亿元调整为20亿元;2018年3月27日,经本公司董事会批准,本公司公告了与招商证券集团2018年、2019年及2020年年度持续关连交易上限均为5亿元。有关详情分别刊载于本公司日期为2016年12月13日、2018年3月20日、2018年3月27日和2018年8月24日的持续关连交易公告中。

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招商基金集团

本公司向招商基金集团提供的基金销售 代理服务按照香港上市规则构成本公司的持续关连交易。于本报告期末,本公司拥有招商基金55%的股权,招商证券持有招商基金45%的股权。根据香港上市规则,招商基金集团为本公司的关连方。

2016年12月13日,本公司与招商基金订立了业务合作协议,协议有效期由2017年1月1日至2019年12月31日。该协议按公平磋商及一般商业原则订立,招商基金集团按照基金发售文件及/或发售章程列明的费率计价,并根据协议支付本公司代理服务费。

本公司与招商基金集团的持续关连交易2018年年度上限为38亿元,该服务费用年度上限不超过根据香港上市规则第14.07条计算的有关百分比率的5%,因此该等交易仅需符合香港上市规则的申报、公布及年度审核的规定,并豁免遵守独立股东批准的规定。

报告期内,本公司与招商基金集团的持续关连交易金额为7.57亿元(未经审计)。

招商证券集团本公司向招商证券集团提供的第三方存管业务、集合/定向理财服务、集合/定向理财产品代理及托管等服务按照香港上市规则构成本公司的持续关连交易。

于本报告期末,招商局集团间接持有本公司29.97%的股权(通过股权/控制/一致行动关系控制本公司的股份),而招商局集团持有招商证券44.09%的股权,根据香港上市规则,招商证券集团为本公司的关连方。

2018年3月27日,本公司与招商证券订立了业务合作协议,协议有效期为2018年1月1日至2020年12月31日。该协议按公平磋商及一般商业原则订立,招商证券集团根据服务合作协议按照正常市场定价支付本公司服务费用。

本公司与招商证券集团的持续关连交易2018年年度上限为5亿元,该服务费用年度上限不超过根据香港上市规则第14.07条计算的有关百分比率的5%,因此该等交易仅需符合香港上市规则的申报、公布及年度审核的规定,并豁免遵守独立股东批准的规定。

报告期内,本公司与招商证券集团的持续关连交易金额为1.35亿元(未经审计)。

安邦保险集团本公司向安邦保险集团提供的保险产品代理销售服务按照香港上市规则构成本公司的持续关连交易。

于本报告期末,安邦财产保险股份有限公司是本公司的主要股东,安邦保险集团股份有限公司持有安邦财产保险股份有限公司97.56%股权,间接持有本公司超过10%的股权。根据香港上市规则,安邦保险集团为本公司的关连方。

2018年3月20日,本公司与安邦保险集团股份有限公司订立了业务合作协议,协议有效期为2018年1月1日至2020年12月31日。该协议按公平磋商及一般商业原则订立,安邦保险集团根据服务

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合作协议按照正常市场定价支付本公司服务费用。

本公司与安邦保险集团的持续关连交易2018年年度上限为20亿元,该服务费用年度上限不超过根据香港上市规则第14.07条计算的有关百分比率的5%,因此该等交易仅需符合香港上市规则的申报、公布及年度审核的规定,并豁免遵守独立股东批准的规定。

报告期内,本公司与安邦保险集团的持续关连交易金额为7.83亿元(未经审计)。

4.5 重大诉讼、仲裁事项

本公司在日常经营过程中涉及若干法律诉讼,其中大部分是为收回不良贷款而主动提起的。截至报告期末,本公司未取得终审判决的被诉案件(含诉讼、仲裁)总计320件,诉讼标的折合人民币8.76亿元。本公司认为上述诉讼及仲裁不会对本公司财务或经营结果构成重大不利影响。

4.6 重大合同及其履行情况

重大托管、承包、租赁事项

报告期内,本公司签署的重大合同中没有在银行正常业务范围之外的托管、承包、租赁其他公司

资产或其他公司托管、承包、租赁本公司资产事项。

重大担保事项

担保业务属本公司日常业务。报告期内,本公司除中国银保监会批准的经营范围内的金融担保业

务外,没有其他需要披露的重大担保事项。

4.7 重要投资

报告期内,本公司董事会已审议通过设立资产管理子公司的议案,目前正稳步推进申请和各项筹建工作。

报告期内,招银租赁向其全资子公司招银航空航运金融租赁有限公司增资45亿元的事项已完成工商变更登记手续,增资完成后,招银航空航运金融租赁有限公司注册资本变更为50亿元。

4.8 关联方资金占用情况

就本公司所知,报告期内本公司不存在大股东及其关联方非经营性占用本公司资金的情况,也不存在通过不公允关联交易等方式变相占用本公司资金等问题。

4.9 关于聘请2018年度会计师事务所

经本公司2017年度股东大会审议通过,本公司聘请德勤华永会计师事务所为本公司及境内一级附属子公司2018年度国内会计师事务所,聘请德勤华永会计师事务所相关境外成员机构德勤·关黄陈方会计师行为本公司及境外一级附属子公司2018年度国际会计师事务所,以上聘期为一年。有关详情请参阅本公司2017年度股东大会文件及相关决议公告。

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4.10 会计政策变更的说明

有关本公司报告期内会计政策变更,请参阅财务报告附注3(b)。

4.11 社会责任

2018年,本公司秉承“致力可持续金融、提升可持续价值、贡献可持续发展”的社会责任理念,不断完善社会责任管理机制,与利益相关方充分沟通,切实履行企业社会责任,为经济与社会可持续发展作出贡献。报告期内,本公司积极推进“普及金融知识万里行”活动,关注金融消费者权益保护及青少年金融知识教育;持续倡导“月捐”及“乐捐”理念,促进人人公益。

环境信息报告期内,本公司顺应国家政策导向和国内经济转型趋势,从全行战略高度推进绿色金融,持续完善绿色信贷政策,引导信贷资源优先投入环保领域,创造绿色价值,有关本公司绿色信贷投放的情况,请参阅3.10.2一节。同时,本公司大力推进“无纸化”业务流程,将环保理念贯穿于办公环节,深入推进节能减排。

定点扶贫本公司深入开展定点扶贫,积极履行社会责任。2018年,本公司持续支持云南武定、永仁两县发展,截至本报告披露日,本公司共组织员工为两县捐款1,104.72万元。同时,本公司深入当地为农户举办石榴种植技术培训班,集中讲授石榴种植技术和方法,到农户种植园进行实地指导,介绍科学的治理与预防方法,并借助电商扶贫模式推进“爱心石榴”精准扶贫项目的开展。

4.12 审阅中期业绩

本公司外部审计师德勤·关黄陈方会计师行已对本公司按照国际会计准则和香港上市规则的披露要求编制的中期财务报告进行审阅,同时本公司董事会审计委员会已审阅并同意本公司截至2018年6月30日期间的业绩及财务报告。

4.13 发布中期报告

本公司按照国际会计准则和香港上市规则编制的中英文两种语言版本的中期报告,可在香港联交所网站和本公司网站查阅。在对中期报告的中英文版本理解上发生歧义时,以中文为准。

本公司按照中国会计准则和半年度报告编制规则编制的中文版本半年度报告,可在上海证券交易所网站和本公司网站查阅。

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第五章 股份变动及股东情况

5.1 报告期内本公司普通股股份变动情况

2017年12月31日报告期内变动2018年6月30日
数量(股)比例(%)数量(股)数量(股)比例(%)
1、有限售条件股份-----
2、无限售条件股份25,219,845,601100.00-25,219,845,601100.00
(1)人民币普通股(A股)20,628,944,42981.80-20,628,944,42981.80
(2)境内上市外资股-----
(3)境外上市外资股(H股)4,590,901,17218.20-4,590,901,17218.20
(4)其他-----
3、股份总数25,219,845,601100.00-25,219,845,601100.00

截至报告期末,本公司普通股股东总数258,592户,全部为无限售条件股东,其中,A股股东224,585户,H股股东34,007户。

基于公开资料并就本公司董事所知,截至报告期末,本公司一直维持香港上市规则所要求的公众持股量。

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5.2 前十名普通股股东和前十名无限售条件普通股股东

股东名称性质持股数 (股)(%)类别增减 (股)有限售 条件股份数量(股)冻结(股)
1香港中央结算(代理人)有限公司(1)/4,551,822,37318.05H股7,812,841-未知
2招商局轮船有限公司国有法人3,289,470,33713.04无限售条件A股---
3安邦财产保险股份有限公司-传统产品(2)境内法人2,704,596,21610.72无限售条件A股---
4中国远洋运输有限公司国有法人1,574,729,1116.24无限售条件A股---
5深圳市晏清投资发展有限公司国有法人1,258,542,3494.99无限售条件A股---
6深圳市招融投资控股有限公司国有法人1,147,377,4154.55无限售条件A股---
7深圳市楚源投资发展有限公司国有法人944,013,1713.74无限售条件A股---
8中国证券金融股份有限公司境内法人911,565,5393.61无限售条件A股50,501,559--
9中远海运(广州)有限公司国有法人696,450,2142.76无限售条件A股---
10中国交通建设股份有限公司国有法人450,164,9451.78无限售条件A股---

注:(1)香港中央结算(代理人)有限公司所持股份为其代理的在香港中央结算(代理人)有限公司交易平台上交易

的招商银行H 股股东账户的股份总和。(2)安邦财产保险股份有限公司拟将其持有的本公司1,258,949,171股A股股份协议转让给和谐健康保险股份有限

公司的详情请参阅5.3.2章节。(3)上述前10 名股东中,招商局轮船有限公司、深圳市晏清投资发展有限公司、深圳市招融投资控股有限公司

和深圳市楚源投资发展有限公司同为招商局集团有限公司的子公司;中国远洋运输有限公司和中远海运(广州)有限公司同为中国远洋海运集团有限公司控制的公司。其余股东之间本公司未知其关联关系。

(4)上述股东没有通过信用证券账户持有本公司股票。

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5.3 主要股东情况

5.3.1 本公司第一大股东及其母公司情况

1、招商局轮船有限公司。本公司第一大股东招商局轮船有限公司于1992年2月22日在北京注册,注册资本70亿元,法定代表人李建红。招商局轮船有限公司是招商局集团有限公司的全资子公司。

2、招商局集团有限公司。招商局集团有限公司直接持有招商局轮船有限公司100%的权益,是本公司第一大股东的母公司,注册资本141.425亿元,法定代表人李建红。招商局集团有限公司是国务院国有资产监督管理委员会监管的国有重要骨干企业之一。

本公司无控股股东及实际控制人。截至报告期末,本公司与第一大股东及其母公司之间的产权关系如下:

截至报告期末,招商局集团有限公司间接持有本公司股份比例合计为29.97%,其中持有A股占本公司股份比例为26.78%,持有H股占本公司股份比例为3.20%,不存在出质本公司股份的情况。(本报告中,部分合计数与各加总数直接相加之和在尾数上可能略有差异,系四舍五入所致。)

5.3.2 其他持股5%以上股东情况

1、安邦财产保险股份有限公司。截至报告期末,安邦财产保险股份有限公司(以下简称安邦财险)合计持有本公司11.63%的股份(含0.91%的H股),不存在出质本公司股份的情况。安邦财险成立于 2011年12月31日,注册资本370亿元,法定代表人叶菁。

安邦保险集团股份有限公司。截至报告期末,安邦保险集团股份有限公司持有安邦财险97.56%的股权,是安邦财险的控股股东和最终受益人。安邦保险集团股份有限公司成立于2004年10月15

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日,注册资本619亿元。

安邦财险与和谐健康保险股份有限公司(以下简称和谐健康)于2018年6月29日签署《关于招商银行股份有限公司的股份转让协议》,安邦财险将其持有的本公司1,258,949,171股A股股份转让给和谐健康。本次股份转让后,安邦财险将持有本公司1,445,647,045股A股股份及229,498,500股H股股份,合计占本公司总股本的6.64%;和谐健康将持有本公司1,258,949,171股A股股份,占本公司总股本的4.99%;安邦财险及其一致行动人和谐健康合计持有本公司2,704,596,216股A股股份及229,498,500股H股股份,合计占本公司总股本的11.63%,合计持有本公司的股份比例不变。本次权益变动尚需上海证券交易所进行合规性确认后方能在中国证券登记结算有限责任公司上海分公司办理过户手续,相关事项尚存不确定性。有关详情,请参阅本公司日期为2018年7月2日的相关公告。

2、中国远洋运输有限公司。截至报告期末,中国远洋运输有限公司持有本公司6.24%的股份。

中国远洋运输有限公司的前身中国远洋运输(集团)总公司成立于1983年10月22日,注册资本161.91亿元,法定代表人许立荣。

中国远洋海运集团有限公司。截至报告期末,中国远洋海运集团有限公司持有中国远洋运输有限公司100%的股权,是中国远洋运输有限公司的控股股东,其最终实际控制人为国务院国有资产监督管理委员会。中国远洋海运集团有限公司成立于2016年2月,注册资本110亿元,法定代表人许立荣。截至报告期末,中国远洋海运集团有限公司通过集团旗下控股子公司中国远洋运输有限公司、中远海运金融控股有限公司、中远海运(广州)有限公司、广州海宁海务技术咨询有限公司、中远海运(上海)有限公司和深圳市三鼎油运贸易有限公司间接持有本公司的股份合计为9.97%,不存在出质本公司股份的情况。

5.3.3 监管口径下的其他主要股东

1、中国交通建设股份有限公司。截至报告期末,中国交通建设股份有限公司持有本公司1.78%的股份,为向本公司派驻监事的股东。中国交通建设股份有限公司成立于2006年10月8日,注册资本161.74亿元,法定代表人刘起涛。截至报告期末,中国交通建设集团有限公司持有中国交通建设股份有限公司63.84%的股权,是中国交通建设股份有限公司的控股股东,其最终实际控制人为国务院国有资产监督管理委员会。中国交通建设集团有限公司成立于2005年12月8日,注册资本58.55亿元,法定代表人刘起涛。截至报告期末,中国交通建设集团有限公司通过集团旗下控股子公司中国交通建设股份有限公司、中交上海航道局有限公司、中交广州航道局有限公司、中交第四航务工程局有限公司、振华工程(深圳)有限公司、中交第三航务工程勘察设计院有限公司间接持有本公司的股份合计为2.27%,不存在出质本公司股份的情况。

2、上海汽车集团股份有限公司。截至报告期末,上海汽车集团股份有限公司持有本公司1.71%的股份,为向本公司派驻监事的股东,不存在出质本公司股份的情况。上海汽车集团股份有限公司注册资本116.83亿元,法定代表人陈虹。截至报告期末,上海汽车工业(集团)总公司持有上海汽车集团股份有限公司71.24%的股权,是上海汽车集团股份有限公司的控股股东,其实际控制人为上海市

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国有资产监督管理委员会。上海汽车工业(集团)总公司成立于1996年3月1日,注册资本215.99亿元,法定代表人陈虹。

3、河北港口集团有限公司。截至报告期末,河北港口集团有限公司持有本公司1.20%的股份,为向本公司派驻监事的股东。河北港口集团有限公司成立于2002年8月28日,注册资本80亿元,法定代表人曹子玉,实际控制人为河北省人民政府国有资产监督管理委员会。

河北港口集团有限公司拟公开发行可交换公司债券总额不超过15亿元(含15亿元),根据中国证券监督管理委员会《上市公司股东发行可交换公司债券试行规定》等规定,河北港口集团有限公司需就可交换债券的发行设置以本公司A股股票为质押物的质押担保,预计最终涉及质押担保的本公司A股股票不超过1亿股(占本公司总股本的比例不超过0.397%)。本公司第十届董事会第二十八次会议已审议通过《关于河北港口集团有限公司发行可交换债券涉及质押本公司股份事宜备案的议案》。有关详情,请参阅本公司日期为2018年7月13日的相关公告。截至本报告披露日,上述可交换公司债券尚未发行。

5.4 证券发行与上市情况

报告期内,本公司未发行新的普通股。有关本公司优先股发行及上市情况的相关详情,请参阅本报告5.5章节。报告期内,本公司没有公开发行在证券交易所上市的公司债券。有关本公司及其子公司其他债券发行情况,请参阅财务报告附注30。本公司无内部职工股。

5.5 优先股

5.5.1 优先股的发行与上市情况

经监管机构核准,本公司于2017年10月25日发行了非累积永续境外优先股(具体情况请参见下表)。本次发行的境外优先股于2017年10月26日在香港联交所挂牌上市。本次境外优先股发行募集资金总额10亿美元,在扣除发行费用后,已全部用于补充本公司其他一级资本。

境外

优先股种类股份代号股息率发行总额每股募集资金发行股数
美元优先股046144.40%1,000,000,000美元20美元50,000,000股

经监管机构核准,本公司于2017年12月22日非公开发行了2.75亿股境内优先股。本次发行的境内优先股于2018年1月12日起在上海证券交易所综合业务平台挂牌转让,证券简称“招银优1”,证券代码360028,挂牌数量2.75亿股。本次境内优先股发行所募集资金的总额为27,500,000,000元,在扣除发行费用后,本次境内优先股发行所募集资金的净额为27,467,750,000元,已全部用于补充本公司其他一级资本。

相关详情,请参阅本公司分别于上海证券交易所网站、香港联交所网站及本公司网站发布的公告。

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5.5.2 优先股股东数量及持股情况

截至报告期末,本公司优先股股东(或代持人)总数为13户,其中,境外优先股股东(或代持人)数量为1户,境内优先股股东数量为12户。

截至报告期末,本公司前10名境外优先股股东(或代持人)持股情况如下:

序号

序号股东名称股东性质类别(股)持股数量 (股)比例(%)持有有限售条件股份数量(股)质押或冻结的股份数量(股)
1The Bank of New York Depository (Nominees) Limited境外法人优先股-50,000,000100-未知

注:(1)优先股股东持股情况根据设置的本公司优先股股东名册中所列的信息统计。

(2)由于此次发行为境外非公开发行,优先股股东名册中所列为获配售人代持人的信息。

(3)本公司未知上述优先股股东与前10名普通股股东之间是否存在关联关系或一致行动关系。

(4)“持股比例”指优先股股东持有境外优先股的股份数量占境外优先股的股份总数的比例。

截至报告期末,本公司前10名境内优先股股东(或代持人)持股情况如下:

序号股东名称性质类别期内 增减 (股)数量(股)比例(%)限售条件股份数量 (股)数量 (股)
1中国移动通信集团有限公司国有法人优先股-106,000,00038.55--
2建信信托有限责任公司国有法人优先股-30,000,00010.91--
3中银资产管理有限公司其他优先股-25,000,0009.09--
4中国烟草总公司河南省公司国有法人优先股-20,000,0007.27--
中国平安财产保险股份有限公司其他优先股-20,000,0007.27--
6中国光大银行股份有限公司其他优先股-19,000,0006.91--
7中国烟草总公司四川省公司国有法人优先股-15,000,0005.45--
中国烟草总公司安徽省公司国有法人优先股-15,000,0005.45--
9中国建设银行股份有限公司广东省分行国有法人优先股-10,000,0003.64--
10中国烟草总公司辽宁省公司国有法人优先股-5,000,0001.82--
长江养老保险股份有限公司国有法人优先股-5,000,0001.82--
华润深国投信托有限公司国有法人优先股-5,000,0001.82--

注:(1)优先股股东持股情况是根据设置的本公司优先股股东名册中所列的信息统计。

(2)中国烟草总公司河南省公司、中国烟草总公司四川省公司、中国烟草总公司安徽省公司和中国烟草总公司辽宁省公司是中国烟草总公司的全资子公司,除此之外,本公司未知上述优先股股东之间、上述优先股股东与前10名

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普通股股东之间是否存在关联关系或一致行动关系。

(3)“持股比例”指优先股股东持有境内优先股的股份数量占境内优先股的股份总数的比例。

5.5.3 优先股股息分配情况截至报告期末,本公司已发行的境外或境内优先股均未到付息日,本公司未发生优先股股息派发事项。

5.5.4 优先股回购或转换情况

报告期内,本公司未发生优先股的回购及转换。

5.5.5 优先股表决权恢复情况

报告期内,本公司已发行境内、境外优先股的表决权均未恢复。

5.5.6 对优先股采取的会计政策及理由

本公司依据《企业会计准则第22号—— 金融工具确认和计量》《企业会计准则第37号——金融工具列报》(2017年修订)等会计准则相关要求对本公司所发行且存续的优先股进行会计判断。本公司已发行且存续的优先股不包括交付现金及现金等价物的义务,且不包括交付可变数量的自身权益工具进行结算的合同义务,因此作为其他权益工具核算。

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第六章 董事、监事、高级管理人员、员工和机构情况

6.1 董事、监事和高级管理人员情况

姓名

姓名性别年月职务任期期初持股(股)(股)
李建红1956.5董事长2014.8-2019.6--
非执行董事2014.7-2019.6
付刚峰1966.12副董事长2018.7-2019.6--
非执行董事2010.8-2019.6
田惠宇1965.12执行董事2013.8-2019.6-110,000
行长兼首席执行官2013.9-2019.6
孙月英1958.6非执行董事2001.4-2019.6--
李 浩1959.3兼财务负责人(注1)-100,000
洪小源1963.3非执行董事2007.6-2019.6--
苏 敏1968.2非执行董事2014.9-2019.6--
张 健1964.10非执行董事2016.11-2019.6--
王大雄1960.12非执行董事2016.11-2019.6--
梁锦松1952.1独立非执行董事2015.1-2019.6--
黄桂林1949.5独立非执行董事2011.7-(注2)--
潘承伟1946.2独立非执行董事2012.7-(注2)--
潘英丽1955.6独立非执行董事2011.11-(注2)--
赵 军1962.9独立非执行董事2015.1-2019.6--
王仕雄1953.6独立非执行董事2017.2-2019.6--
刘 元1962.1监事长、职工监事2014.8-2019.6-90,000
傅俊元1961.5股东监事2015.9-2019.6--
温建国1962.10股东监事2016.6-2019.6--
吴 珩1976.8股东监事2016.6-2019.6--
靳庆军1957.8外部监事2014.10-2019.665,80065,800
丁慧平1956.6外部监事2016.6-2019.6--
韩子荣1963.7外部监事2016.6-2019.6--
王万青1964.9职工监事2018.7-2019.6-60,000
黄 丹1966.6职工监事2015.3-2019.6--
唐志宏1960.3副行长2006.5-2019.6-80,000
朱 琦1960.7副行长2008.12-2019.6--
刘建军1965.8副行长2013.12-2019.6-80,000
熊良俊1963.2纪委书记2014.7-至今-80,000
王 良1965.12副行长2015.1-2019.6-80,000
董事会秘书2016.11-2019.6
赵 驹1964.11副行长2015.2-2019.6--
汪建中1962.10党委委员2017.4-至今-80,000
施顺华1962.12党委委员2017.4-至今-85,000
李晓鹏1959.5原副董事长2015.11-2018.1--
原非执行董事2014.11-2018.1

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姓名

姓名性别年月职务任期期初持股(股)(股)
徐立忠1964.3原职工监事2016.6-2018.7--
连柏林1958.5原行长助理2012.6-2018.7-70,000

注:(1)李浩先生2007年3月起兼任本公司财务负责人,2007年6月起担任本公司执行董事,2013年5月起担任本公司常务副行长。

(2)黄桂林先生任期于2017年7月届满,潘英丽女士任期于2017年11月届满,潘承伟先生任期于2018年7月届满,根据本公司2017年度股东大会的相关决议,李孟刚先生、刘俏先生新当选为本公司第十届董事会独立非执行董事,分别接替黄桂林先生和潘英丽女士。李孟刚先生和刘俏先生的任职资格尚待中国银保监会核准。同时,本公司正在遴选新的独立董事候选人接替潘承伟先生。根据《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》,上市公司独立董事人数不低于董事会人数的三分之一,因此在新的独立董事就任前,黄桂林先生、潘英丽女士和潘承伟先生将继续履职。

(3)截至本报告披露日,黄丹女士持有本公司A股股票45,000股。

(4)截至本报告披露日,徐立忠先生持有本公司A股股票50,000股。

(5)本表所述人员未持有本公司股票期权或被授予限制性股票。

6.2 聘任及离任人员情况

根据本公司2017年度股东大会相关决议,周松先生新当选为本公司第十届董事会非执行董事,李孟刚先生和刘俏先生新当选为本公司第十届董事会独立非执行董事。周松先生、李孟刚先生和刘俏先生的任职资格尚待中国银保监会核准。

2018年1月,李晓鹏先生因工作原因辞任本公司副董事长、非执行董事。本公司第十届董事会第二十二次会议选举付刚峰先生为副董事长,其副董事长任职资格已于2018年7月获中国银保监会核准。

黄桂林先生和潘英丽女士因任职期满于2018年5月向本公司提出辞呈,黄桂林先生和潘英丽女士的辞任需待中国银保监会核准李孟刚先生和刘俏先生董事任职资格后生效。

原职工监事徐立忠先生于2018年7月因工作原因向本公司提出辞呈,根据本公司于2018年7月18日召开的职工代表大会选举结果,王万青先生新当选为本公司第十届监事会职工监事,徐立忠先生不再担任本公司职工监事。

2018年7月,连柏林先生因年龄原因不再担任本公司行长助理。有关详情,请参阅本公司刊登于《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》及上海证券交易所、香港联交所和本公司网站的相关公告。

6.3 董事和监事资料变更情况

1、付刚峰先生任招商局港口控股有限公司执行董事兼董事会主席,不再兼任招商局蛇口工业区控股股份有限公司副董事长。

2、洪小源先生任招商局金融事业群/平台执行委员会主任。

3、苏敏女士任招商局金融事业群/平台执行委员会副主任(常务)。

4、张健先生任招商局金融事业群/平台执行委员会副主任(常务),不再兼任招商局保险控股有限公司董事。

5、王大雄先生任中远海运发展股份有限公司执行董事。

6、梁锦松先生不再担任Athenex Inc.董事局成员。

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6.4 股东单位派驻的董事和监事在股东单位的主要任职情况

姓名

姓名任职单位名称职务任期
李建红招商局集团有限公司董事长2014年7月至今
付刚峰招商局集团有限公司董事、总经理2018年2月至今
孙月英中国远洋海运集团有限公司总会计师2016年1月至今
洪小源招商局集团有限公司总经理助理2011年9月至今
苏 敏招商局金融集团有限公司总经理2015年9月至今
张 健招商局集团有限公司金融事业部部长2015年9月至今
王大雄中远海运金融控股有限公司董事长2016年5月至今
傅俊元中国交通建设股份有限公司执行董事、财务总监2006年9月至今
温建国河北港口集团有限公司董事、总会计师2009年7月至今
吴 珩上海汽车集团股份有限公司金融事业部副总经理2015年5月至今

6.5 员工情况

截至报告期末,本公司共有在职人员71,765人(含派遣人员),专业构成为:零售金融29,418人,公司金融15,474人,运营操作及管理13,569人,综合管理7,266人,风险管理3,726人,研发人员1,810人,行政后勤502人;学历分布为:硕士及以上13,173人,大学本科50,344人,大专7,247人,中专及以下1,001人。

6.6 分支机构

截至报告期末,本公司分支机构情况见下表:

区域划分机构名称营业地址邮编(个)人数 (人)(百万元)
总行总行深圳市深南大道7088号51804014,5272,481,625
信用卡中心上海市浦东新区来安路686号20120116,082498,255
长江三角洲地区上海分行上海市浦东新区陆家嘴环路1088号200120964,541224,528
上海自贸试验区分行上海市浦东新区外高桥保税区基隆路6号20013114318,779
南京分行南京市汉中路1号210005792,784161,235
杭州分行杭州市杭大路23号310007772,552150,479
宁波分行宁波市民安东路342号315042301,11762,815
苏州分行苏州市工业园区万盛街36号215028351,242104,307
无锡分行无锡市滨湖区金融一街6-107、6-1082140011870035,960
温州分行温州市鹿城区吴桥路鸿盛锦园2、4、5幢3250001249832,586
南通分行南通市工农路111号2260071451223,529
环渤海地区北京代表处北京市西城区月坛南街1号院3号楼26层100045184
北京分行北京市西城区复兴门内大街156号1000311014,649302,657
青岛分行青岛市崂山区海尔路65号266103481,51746,958
天津分行天津市河西区广东路255号、前进道9号300201431,70184,783
济南分行济南市共青团路7号250012581,76672,214

招商银行2018年半年度报告(A股)

烟台分行

烟台分行烟台市莱山区迎春大街133号2640031851613,808
石家庄分行石家庄市中华南大街172号0500001642011,732
唐山分行唐山市路北区北新西道45号06300072273,763
珠江三角洲及海西地区广州分行广州市天河区华穗路5号510623782,675124,578
深圳分行深圳市福田区深南大道2016号5180011125,161362,288
福州分行福州市江滨中大道316号350014341,13357,703
厦门分行厦门市思明区湖东路309号宏泰工业园6号综合楼3610123291551,544
泉州分行泉州市丰泽街中段301号煌星大厦3620001847318,313
东莞分行东莞市南城区鸿福路200号5230002986438,157
佛山分行佛山市南海区桂城街道灯湖东路12号5282003386940,843
东北地区沈阳分行沈阳市和平区十一纬路12号110003581,65448,182
大连分行大连市中山区人民路17号116001401,29643,481
哈尔滨分行哈尔滨市道里区中央大街3号150010381,03745,038
长春分行长春市南关区人民大街9999号1300222969026,436
中部地区武汉分行武汉市建设大道518号4300221042,528125,241
南昌分行南昌市东湖区叠山路468号330008541,45172,137
长沙分行长沙市五一大道766号410005541,38044,245
合肥分行合肥市阜南路169号230001431,23747,160
郑州分行郑州市农业东路96号450018411,23357,672
太原分行太原市小店区南中环街265号0300123285830,863
海口分行海口市世贸北路1号海岸壹号C栋综合楼5701251027511,180
西部地区成都分行成都市武侯区人民南路三段1号610000521,55452,692
兰州分行兰州市城关区庆阳路9号7300302885428,250
西安分行西安市高新二路1号710075631,82660,904
重庆分行重庆市北部新区星光大道88号401121471,65170,842
乌鲁木齐分行乌鲁木齐市黄河路2号8300061673324,786
昆明分行昆明市五华区崇仁街1号650021461,30055,079
呼和浩特分行呼和浩特市赛罕区敕勒川大街9号0100982060422,524
南宁分行南宁市民族大道92-1号5300222148621,871
贵阳分行贵阳市云岩区中华北路284号5500011944617,284
银川分行银川市金凤区北京中路138号7500011537313,858
西宁分行西宁市城西区新宁路4号8100001125611,822
境外香港分行香港中环夏悫道12号-1230115,233
美国代表处535 Madison Avenue, 23rd Floor, New York, U.S.A100221118
纽约分行535 Madison Avenue, 23rd Floor, New York, U.S.A10022112375,378
新加坡分行1 Raffles Place, Tower 2, #32-61, Singapore0486161527,411
伦敦代表处39 Cornhill EC3V 3ND, London, UK-113
台北代表处台北市信义区基隆路一段333号-124
卢森堡分行20 Boulevard Royal, L-2449 LuxembourgL-24491415,273
伦敦分行18/F, 20 Fenchurch Street, London, UK-1334,350
悉尼分行L39, GPT, 1 Farrer Place, Sydney NSW-129870

招商银行2018年半年度报告(A股)

外派其他

外派其他----39-
合计---1,84271,7656,163,530

招商银行2018年半年度报告(A股)

第七章 公司治理

7.1 公司治理情况综述

报告期内,本公司股东大会、董事会、监事会及董事会、监事会各专门委员会各司其责、有效运作,保障了本公司的合规稳健经营和持续健康发展。报告期内,本公司召开股东大会1次;董事会会议9次(其中现场会议2次,通讯表决会议7次),审议批准议案43项,听取专题汇报10项;董事会专门委员会会议13次(其中战略委员会3次,提名委员会2次,风险与资本管理委员会3次,审计委员会4次,关联交易控制委员会1次),研究审议议题47项,听取专题汇报8项;监事会会议5次,审议批准议案24项,听取专题汇报6项;监事会专门委员会会议2次(其中提名委员会、监督委员会各1次),研究审议议题4项。

本公司通过认真自查,未发现报告期内公司治理实际情况与中国证监会有关上市公司治理的规范性文件要求存在差异。

7.2 股东大会召开情况

报告期内,本公司共召开1次股东大会,即2018年6月27日在深圳召开的 2017年度股东大会,会议的通知、召集、召开和表决程序均符合《中华人民共和国公司法》《招商银行股份有限公司章程》及香港上市规则的有关规定。会议审议议案的相关详情请参阅本公司刊登在上海证券交易所、香港联交所和本公司网站的2017年度股东大会文件、股东大会通函及决议公告等披露文件。

7.3 董事、监事及有关雇员之证券交易

本公司已采纳香港上市规则附录十的标准守则所订的标准为本公司董事及监事进行证券交易的行为准则。本公司经询问全体董事及监事后,已确认他们于截至2018年6月30日期间一直遵守上述标准守则。

本公司亦就有关雇员买卖本公司证券事宜设定指引,指引内容不比标准守则宽松。本公司并没有发现有关雇员违反指引。

7.4 内部控制

报告期内,本公司根据中国银保监会的统一部署,在全行范围内认真组织开展了进一步深化整治银行业市场乱象工作,围绕中国银保监会提出的整治工作要点全面开展自查自纠,并从制度完善、文化宣导、系统建设、流程优化、业务培训、监督检查等多方面实施综合整治,持续强化内控合规及风险管控,切实回归服务实体经济的业务本源。面对强监管、重处罚的新常态,本公司进一步加强了对员工的合规教育和案例警示教育,引导全行员工牢固树立敬畏规则、敬畏制度的合规意识和理念,养成遵规守矩的良好习惯;持续开展员工异常行为排查和案件风险排查,及时发现并排除各类风险隐患;

招商银行2018年半年度报告(A股)

积极推进员工违规行为积分、员工违规限制名单、离行尽职调查等管理举措,不断健全员工行为管理体系;持续加强对各项业务活动的监督检查及执纪问责力度,认真落实从严治行的管理要求,切实保障各项业务的合规经营和稳健发展。

报告期内,本公司组织总、分行各部门、各级分支机构对2017年内部控制状况进行了评价,经本公司董事会审查,未发现内部控制在完整性、合理性与有效性方面存在重大缺陷。

7.5 公司章程的主要修订

报告期内,本公司修订了公司章程,修订内容请参阅本公司刊登在上海证券交易所、香港联交所和本公司网站的2017年度股东大会文件和股东大会通函。修订后的公司章程尚待中国银保监会核准。

7.6 遵守企业管治守则

报告期内,除下文披露外,本公司已应用香港上市规则附录十四之企业管治守则所载原则,并已遵守所有守则条文(包括经修订的风险管理及内部监控原则)及建议最佳常规(如适用)。就企业管治守则第E.1.2条而言,董事长(兼任董事会战略委员会主任委员)因公务未能出席于2018年6月27日举行之本公司2017年度股东大会。

招商银行2018年半年度报告(A股)

第八章 备查文件

8.1载有法定代表人、行长、财务负责人、财务机构负责人签名并盖章的财务报表;8.2报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原件;8.3在香港联交所披露的中期报告。

第九章 财务报告(见附件)

中期财务报告2018年6月30日止6个月期间

中期财务报告截至2018年6月30日止6个月期间

内容页码
未经审计合并及公司资产负债表1 – 4
未经审计合并及公司利润表5 – 8
未经审计合并及公司现金流量表9 – 12
未经审计合并及公司股东权益变动表13 – 16
财务报表附注17 – 152

- 1 -

未经审计合并资产负债表

单位:人民币百万元

项目附注2018年6月30日2017年12月31日
资产
现金14,67016,412
贵金属6,9459,309
存放中央银行款项5539,641600,007
存放同业和其他金融机构款项695,63276,918
拆出资金7211,945154,628
买入返售金融资产8295,813252,550
贷款和垫款93,702,9133,414,612
应收利息1031,54228,726
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资11190,85064,796
衍生金融资产51(f)24,76418,916
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资13354,081不适用
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的 权益工具投资143,282不适用
以摊余成本计量的债务工具投资17902,665不适用
可供出售金融资产12不适用383,101
持有至到期投资15不适用558,218
应收款项类投资16不适用572,241
长期股权投资187,0585,079
固定资产1949,61749,181
投资性房地产201,5341,612
无形资产2110,3107,255
商誉229,9549,954
递延所得税资产2355,14450,120
其他资产28,98024,003
资产合计6,537,3406,297,638

附注为财务报表的组成部分

- 2 -

未经审计合并资产负债表-续

单位:人民币百万元

项目附注2018年6月30日2017年12月31日
负债
向中央银行借款357,316414,838
同业和其他金融机构存放款项25481,679439,118
拆入资金26200,889272,734
卖出回购金融资产款27128,105125,620
客户存款284,257,8034,064,345
应付利息34,36636,501
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债2931,40526,619
衍生金融负债51(f)27,46121,857
应付债券30343,206296,477
应付职工薪酬9,5488,020
应交税费3116,56726,701
递延所得税负债231,0381,070
合同负债4,360不适用
预计负债325,127450
其他负债134,41979,896
负债合计6,033,2895,814,246
股东权益
股本3325,22025,220
其他权益工具34,06534,065
其中:优先股34(a)34,06534,065
资本公积67,52367,523
其他综合收益351,477(4,741)
盈余公积46,15946,159
一般风险准备70,83570,921
未分配利润36255,436241,063
其中:建议分配利润-21,185
归属于本行股东权益合计500,715480,210
少数股东权益3,3363,182
其中:普通少数股东权益2,2012,012
永久性债务资本1,1351,170
股东权益合计504,051483,392
负债及股东权益总计6,537,3406,297,638

附注为财务报表的组成部分

第1页至第152页的财务报表由下列负责人签署:

_______________ _______________ _________________ ________________ ______________

李建红 田惠宇 李浩 李俐 公司盖章法定代表人 行长 分管财务常务副行长 财务会计部负责人

- 3 -

未经审计公司资产负债表

单位:人民币百万元

项目附注2018年6月30日2017年12月31日
资产
现金13,86215,724
贵金属6,8609,243
存放中央银行款项5531,788583,692
存放同业和其他金融机构款项660,37943,189
拆出资金7214,379165,511
买入返售金融资产8296,657252,464
贷款和垫款93,426,8183,159,655
应收利息1029,81227,216
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资11177,95357,902
衍生金融资产51(f)24,02417,691
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资13322,603不适用
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的 权益工具投资142,879不适用
以摊余成本计量的债务工具投资17901,727不适用
可供出售金融资产12不适用341,571
持有至到期投资15不适用557,942
应收款项类投资16不适用570,175
长期股权投资1847,28046,996
固定资产1922,03222,567
投资性房地产20581621
无形资产219,4206,354
递延所得税资产2353,68948,734
其他资产20,78716,128
资产合计6,163,5305,943,375

附注为财务报表的组成部分

- 4 -

未经审计公司资产负债表-续

单位:人民币百万元

项目附注2018年6月30日2017年12月31日
负债
向中央银行借款357,316414,838
同业和其他金融机构存放款项25466,234421,251
拆入资金26112,202189,825
卖出回购金融资产款27127,617125,585
客户存款284,079,4963,890,024
应付利息32,09134,398
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债2931,27026,437
衍生金融负债51(f)26,64621,194
应付债券30300,257260,560
应付职工薪酬8,0166,245
应交税费3115,75725,942
合同负债4,360不适用
预计负债325,097450
其他负债118,26465,352
负债合计5,684,6235,482,101
股东权益
股本3325,22025,220
其他权益工具34,06534,065
其中:优先股34(a)34,06534,065
资本公积76,68176,681
其他综合收益351,525(4,257)
盈余公积46,15946,159
一般风险准备69,79069,790
未分配利润36225,467213,616
其中:建议分配利润-21,185
股东权益合计478,907461,274
负债及股东权益总计6,163,5305,943,375

附注为财务报表的组成部分

第1页至第152页的财务报表由下列负责人签署:

_______________ _______________ _________________ ________________ ______________

李建红 田惠宇 李浩 李俐 公司盖章法定代表人 行长 分管财务常务副行长 财务会计部负责人

- 5 -

未经审计合并利润表

单位:人民币百万元

项目附注截至6月30日止6个月期间
2018年2017年
营业收入
利息收入37131,175116,393
利息支出38(54,163)(45,497)
净利息收入77,01270,896
手续费及佣金收入3940,39837,526
手续费及佣金支出(2,929)(2,776)
净手续费及佣金收入37,46934,750
公允价值变动净收益401,056121
投资收益416,9844,080
其中:对合营公司的投资收益619401
对联营公司的投资收益2231
汇兑净收益1,5591,605
其他业务收入422,0661,426
其他净收入小计11,6657,232
营业收入合计126,146112,878
营业支出
税金及附加(987)(1,073)
业务及管理费43(33,859)(28,700)
其他业务成本44(883)(669)
信用减值损失45(31,429)(32,648)
营业支出合计(67,158)(63,090)
营业利润58,98849,788
加:营业外收入63188
减:营业外支出(106)(34)
利润总额58,94549,942
减:所得税费用46(14,076)(10,476)
净利润44,86939,466
归属于:
本行股东的净利润44,75639,259
少数股东的净利润113207
每股收益
基本及稀释每股收益 (人民币元)471.771.56

附注为财务报表的组成部分

- 6 -

未经审计合并利润表-续单位:人民币百万元

项目附注截至6月30日止6个月期间
2018年2017年
净利润44,86939,466
以后将重分类进损益的其他综合收益(税项及重分类作出调整后):
外币报表折算差额579(951)
可供出售金融资产公允价值变动不适用(2,553)
现金流量套期公允价值变动的有效部分154(83)
权益法下在被投资单位以后将重分类进损益的其他综合收益中享有的份额(86)21
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资公允价值变动3,031不适用
以后不能重分类进损益的其他综合收益:
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资公允价值变动122不适用
本期其他综合收益的税后净额353,800(3,566)
归属于:
本行股东的其他综合收益3,849(3,569)
少数股东的其他综合收益(49)3
综合收益总额48,66935,900
归属于:
本行股东的综合收益总额48,60535,690
少数股东的综合收益总额64210

附注为财务报表的组成部分

第1页至第152页的财务报表由下列负责人签署:

_______________ _______________ _________________ ________________ ______________

李建红 田惠宇 李浩 李俐 公司盖章法定代表人 行长 分管财务常务副行长 财务会计部负责人

- 7 -

未经审计公司利润表

单位:人民币百万元

项目附注截至6月30日止6个月期间
2018年2017年
营业收入
利息收入37125,273111,508
利息支出38(50,233)(42,591)
净利息收入75,04068,917
手续费及佣金收入3937,58035,042
手续费及佣金支出(2,760)(2,593)
净手续费及佣金收入34,82032,449
公允价值变动净收益401,160131
投资收益416,1173,587
其中:对合营公司的投资收益364107
汇兑净收益1,3661,276
其他业务收入42362121
其他净收入小计9,0055,115
营业收入合计118,865106,481
营业支出
税金及附加(934)(1,039)
业务及管理费43(31,781)(26,890)
其他业务成本44(24)(20)
信用减值损失45(30,488)(32,220)
营业支出合计(63,227)(60,169)
营业利润55,63846,312
加:营业外收入6060
减:营业外支出(105)(33)
利润总额55,59346,339
减:所得税费用46(13,420)(9,770)
净利润42,17336,569

附注为财务报表的组成部分

- 8 -

未经审计公司利润表-续单位:人民币百万元

项目附注截至6月30日止6个月期间
2018年2017年
净利润42,17336,569
以后将重分类进损益的其他综合收益(税项及重分类作出调整后):
外币报表折算差额157-
可供出售金融资产公允价值变动不适用(2,863)
现金流量套期公允价值变动的有效部分40(83)
权益法下在被投资单位以后将重分类进损益的其他综合收益中享有的份额(81)18
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资公允价值变动3,075不适用
以后不能重分类进损益的其他综合收益:
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资公允价值变动101不适用
本期其他综合收益的税后净额353,292(2,928)
综合收益总额45,46533,641

附注为财务报表的组成部分

第1页至第152页的财务报表由下列负责人签署:

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李建红 田惠宇 李浩 李俐 公司盖章法定代表人 行长 分管财务常务副行长 财务会计部负责人

- 9 -

未经审计合并现金流量表单位:人民币百万元

项目附注截至6月30日止6个月期间
2018年2017年
一、经营活动产生的现金流量
客户存款净增加额193,458340,205
向中央银行借款净增加额-21,434
同业和其他金融机构存放款项净增加额42,561-
存放中央银行款项净减少额64,454-
存放同业和其他金融机构款项净减少额36119,040
拆出资金及买入返售金融资产净减少额-29,935
收取利息、手续费及佣金的现金144,835126,719
收到其他与经营活动有关的现金39,84315,832
经营活动现金流入小计485,512553,165
贷款和垫款净增加额(291,420)(285,010)
存放中央银行款项净增加额-(18,610)
拆出资金及买入返售金融资产净增加额(16,291)-
向中央银行借款净减少额(57,522)-
同业和其他金融机构存放款项净减少额-(155,705)
拆入资金及卖出回购金融资产净减少额(69,360)(41,004)
支付利息、手续费及佣金的现金(52,693)(44,033)
支付给职工以及为职工支付的现金(19,975)(17,961)
支付的各项税费(33,824)(28,457)
支付其他与经营活动有关的现金(10,051)(18,261)
经营活动现金流出小计(551,136)(609,041)
经营活动产生的现金流量净额52(a)(65,624)(55,876)
二、投资活动产生的现金流量
收回投资收到的现金559,148221,529
取得投资收益收到的现金29,55033,842
处置子公司、合营公司或联营公司收取的现金净额9-
出售固定资产和其他资产收到的现金1,67718
投资活动现金流入小计590,384255,389
投资支付的现金(422,293)(331,834)
取得子公司、合营公司或联营公司支付的现金净额(1,033)-
购建固定资产和其他资产所支付的现金(7,799)(6,024)
投资活动现金流出小计(431,125)(337,858)
投资活动产生的现金流量净额159,259(82,469)

附注为财务报表的组成部分

- 10 -

未经审计合并现金流量表-续

单位:人民币百万元

项目附注截至6月30日止6个月期间
2018年2017年
三、筹资活动产生的现金流量
子公司吸收非控制性股东投资收到的现金139-
发行永续债筹集的资金-1,170
发行存款证收到的现金13,91621,395
发行债券收到的现金10,88732,318
发行同业存单收到的现金269,272153,580
筹资活动现金流入小计294,214208,463
偿还已发行存款证支付的现金(11,791)(7,719)
偿还已发行债券支付的现金(6,277)(27,239)
偿还已发行同业存单支付的现金(234,500)(103,295)
派发股利支付的现金(32)(15,265)
发行债券支付的利息(1,377)(7,204)
赎回少数股东权益支付的现金(17)(22)
筹资活动现金流出小计(253,994)(160,744)
筹资活动产生的现金流量净额40,22047,719
四、汇率变动对现金的影响额1,169(1,340)
五、现金及现金等价物净增加52(c)135,024(91,966)
加:期初现金及现金等价物460,425532,112
六、期末现金及现金等价物52(b)595,449440,146

附注为财务报表的组成部分

第1页至第152页的财务报表由下列负责人签署:

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李建红 田惠宇 李浩 李俐 公司盖章法定代表人 行长 分管财务常务副行长 财务会计部负责人

- 11 -

未经审计公司现金流量表单位:人民币百万元

项目附注截至6月30日止6个月期间
2018年2017年
一、经营活动产生的现金流量
客户存款净增加额189,472310,785
向中央银行借款净增加额-21,434
同业和其他金融机构存放款项净增加额44,983-
存放中央银行款项净减少额64,670-
存放同业和其他金融机构款项净减少额86319,492
收取利息、手续费及佣金的现金136,518119,087
收到其他与经营活动有关的现金37,6768,393
经营活动现金流入小计474,182479,191
贷款和垫款净增加额(269,915)(263,151)
存放中央银行款项净增加额-(18,990)
拆出资金和买入返售金融资产净增加额(4,699)(2,033)
向中央银行借款净减少额(57,522)-
同业和其他金融机构存放款项净减少额-(155,493)
拆入资金及卖出回购金融资产净减少额(75,591)(32,936)
支付利息、手续费及佣金的现金(49,425)(41,542)
支付给职工以及为职工支付的现金(15,491)(16,437)
支付的各项税费(34,943)(27,453)
支付其他与经营活动有关的现金(12,557)(17,088)
经营活动现金流出小计(520,143)(575,123)
经营活动产生的现金流量净额52(a)(45,961)(95,932)
二、投资活动产生的现金流量
收回投资收到的现金534,230144,678
取得投资收益收到的现金29,06332,008
出售固定资产和其他资产所收到的现金1186
投资活动现金流入小计563,411176,692
投资支付的现金(402,848)(244,685)
取得子公司、合营公司或联营公司支付的现金净额-(18)
购建固定资产和其他资产所支付的现金(4,523)(1,435)
投资活动现金流出小计(407,371)(246,138)
投资活动产生的现金流量净额156,040(69,446)

附注为财务报表的组成部分

- 12 -

未经审计公司现金流量表-续单位:人民币百万元

项目附注截至6月30日止6个月期间
2018年月2017年
三、筹资活动产生的现金流量
发行债券收到的现金-23,420
发行存款证收到的现金7,9049,305
发行同业存单收到的现金269,272130,160
筹资活动现金流入小计277,176162,885
偿还已发行存款证支付的现金(7,434)(4,502)
偿还已发行债券支付的现金-(3,475)
偿还已发行同业存单支付的现金(234,500)(103,295)
派发股利支付的现金-(15,256)
发行债券支付的利息(747)(3,299)
筹资活动现金流出小计(242,681)(129,827)
筹资活动产生的现金流量净额34,49533,058
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响额660(1,079)
五、现金及现金等价物净增加额52(c)145,234(133,399)
加:期初现金及现金等价物余额416,950493,367
六、期末现金及现金等价物余额52(b)562,184359,968

附注为财务报表的组成部分

第1页至第152页的财务报表由下列负责人签署:

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李建红 田惠宇 李浩 李俐 公司盖章法定代表人 行长 分管财务常务副行长 财务会计部负责人

- 13 -

未经审计合并股东权益变动表

单位:人民币百万元

项目附注截至2018年6月30日止6个月期间
归属于母公司股东权益少数股东权益股东权益
股本其他权益工具-优先股资本公积其他综合收益盈余公积一般风险准备未分配利润其中:建议 分派股利小计永久性债务资本普通少数股东权益合计
于2017年12月31日25,22034,06567,523(4,741)46,15970,921241,06321,185480,2101,1702,012483,392
会计政策变更的影响3(b)---2,368--(9,283)-(6,915)--(6,915)
于2018年1月1日25,22034,06567,523(2,373)46,15970,921231,78021,185473,2951,1702,012476,477
本期增减变动金额---3,850-(86)23,656(21,185)27,420(35)18927,574
(一) 净利润-----44,756-44,756328144,869
(二) 其他综合收益总额35---3,849----3,849(35)(14)3,800
本期综合收益总额---3,849--44,756-48,605(3)6748,669
(三) 股东投入和减少的资本
1.少数股东投入资本----------139139
2.少数股东权益减少----------(17)(17)
3.子公司发行永久性债务资本------------
(四)利润分配
1.转回一般风险准备-----(86)86-----
2.分派2017年度股利36------(21,185)(21,185)(21,185)--(21,185)
3.子公司永久性债务资本分配---------(32)-(32)
(五) 处置指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具导致的所有者权益内部结转---1--(1)-----
于2018年6月30日25,22034,06567,5231,47746,15970,835255,436-500,7151,1352,201504,051

附注为财务报表的组成部分

- 14 -

未经审计合并股东权益变动表-续

单位:人民币百万元

项目附注截至2017年6月30日止6个月期间
归属于本行股东权益少数股东权益股东权益
股本资本公积其他综合收益盈余公积一般风险准备利润分配利润小计永久性债务资本普通少数股东权益合计
于2017年1月1日25,22067,5232,95139,70867,838199,11018,663402,350-1,012403,362
本期增减变动金额--(3,569)-24320,353(18,663)17,0271,17026518,462
(一) 净利润-----39,259-39,259-20739,466
(二) 其他综合收益35--(3,569)----(3,569)-3(3,566)
本期综合收益总额--(3,569)--39,259-35,690-21035,900
(三) 因股东变动引起的股东权益变化
1.少数股东投入资本-----------
2.少数股东权益减少---------(22)(22)
3.子公司发行永久债务资本--------1,170-1,170
(四) 利润分配
1.提取法定一般准备----243(243)-----
2.分派/转回2016年度股利(注(i))36-----(18,663)(18,663)(18,663)-77(18,586)
于2017年6月30日25,22067,523(618)39,70868,081219,463-419,3771,1701,277421,824

附注为财务报表的组成部分注:

(i) 子公司招商基金管理有限公司2017年取消2016年度股利分配计划。

第1页至第152页的财务报表由下列负责人签署:

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李建红 田惠宇 李浩 李俐 公司盖章

法定代表人 行长 分管财务常务副行长 财务会计部负责人

- 15 -

未经审计公司股东权益变动表单位:人民币百万元

项目附注截至2018年6月30日止6个月期间
股本其他权益工具-优先股资本公积其他综合收益盈余公积一般风险准备未分配利润其中:建议 分派股利股东权益合计
于2017年12月31日25,22034,06576,681(4,257)46,15969,790213,61621,185461,274
会计政策变更的影响---2,490--(9,137)-(6,647)
于2018年1月1日25,22034,06576,681(1,767)46,15969,790204,47921,185454,627
本期增减变动金额---3,292--20,988(21,185)24,280
(一) 净利润------42,173-42,173
(二) 其他综合收益35---3,292----3,292
本期综合收益总额---3,292--42,173-45,465
(三)利润分配---------
1. 分派2017年度股利36------(21,185)(21,185)(21,185)
于2018年6月30日25,22034,06576,6811,52546,15969,790225,467-478,907

附注为财务报表的组成部分

- 16 -

未经审计公司股东权益变动表-续

单位:人民币百万元

项目附注截至2017年6月30日止6个月期间
股本资本公积其他综合收益盈余公积一般风险准备未分配利润分配利润股东权益合计
于2017年1月1日25,22076,6811,18739,70867,030176,98018,663386,806
本期增减变动金额--(2,928)--17,906(18,663)14,978
(一) 净利润-----36,569-36,569
(二) 其他综合收益35--(2,928)----(2,928)
本期综合收益总额--(2,928)--36,569-33,641
(三) 利润分配
1. 分派2016年度股利36-----(18,663)(18,663)(18,663)
于2017年6月30日25,22076,681(1,741)39,70867,030194,886-401,784

附注为财务报表的组成部分

第1页至第152页的财务报表由下列负责人签署:

________________ ________________ __________________ _________________ _______________

李建红 田惠宇 李浩 李俐 公司盖章

法定代表人 行长 分管财务常务副行长 财务会计部负责人

- 17 -

财务报告附注截至2018年6月30日止六个月期间

(除特别注明外,货币单位均以人民币百万元列示)

1. 银行简介

招商银行股份有限公司 (“本行”) 是于中国深圳注册成立的商业银行。经中国证券监督管理委员会 (“证监会”) 批准,本行A股于2002年4月9日在上海证券交易所上市。

本行的H股已于2006年9月22日在香港联合交易所有限公司 (“香港联交所”) 的主板上市。

截至2018年6月30日止,本行除总行外在中国境内及香港、纽约、新加坡、卢森堡、伦敦、悉尼共设有51家分行。另外,本行还在北京、纽约、伦敦及台北设有四家代表处。

本行及其子公司 (“本集团”) 的主要业务为提供公司及个人银行服务、从事资金业务,并提供资产管理及其他金融服务。

2. 财务报表编制基础

本集团执行中华人民共和国财政部(以下简称“ 财政部”)颁布的企业会计准则及相关规定(以下简称“ 企业会计准则”)。

此外,本集团还按照《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号-财务报告的一般规定》(2014年修订)和中国证监会发布的相关规定披露有关财务信息。

本集团以持续经营为基础编制财务报表。

3. 重要会计政策和会计估计

(a) 遵循企业会计准则的声明

本财务报表符合中华人民共和国财政部颁布的企业会计准则要求,真实、完整地反映了本行2018年6月30日的合并财务状况和财务状况、2018年上半年度的合并经营成果和经营成果及合并现金流量和现金流量。

除了采用以下企业会计准则修订外,本中期合并财务报告采用的会计政策与2017 年度合并财务报告所采用的会计政策一致。

- 18 -

3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更

(i)本集团已采用的于2018年

日新生效的修订

企业会计准则第14号收入
企业会计准则第22号金融工具确认和计量
企业会计准则第23号金融资产转移
企业会计准则第24号套期保值
企业会计准则第37号金融工具列报

如下所述,本集团已经根据相关的过渡性规定和要求对本集团的会计政策、报告金额以及披露内容作出相应的修改。

(1) 采用《企业会计准则第22号- 金融工具确认和计量》、《企业会计准则第23号- 金融资产转移》、《企业会计准则第24号- 套期保值》及《企业会计准则第37号- 金融工具列报》(以下统一简称“新金融工具准则”)修订带来的变化和影响

本集团已在本中期财务报告中采用新金融工具准则。新金融工具准则对以下方面提出了新的要求:1)金融资产、金融负债的分类和计量;2)对金融资产、合同资产、应收租赁款、贷款承诺和财务担保合同采用预期信用损失模型计提损失准备;3)套期会计。

本集团按照新金融工具准则中的过渡性规定和要求对2018年1月1日(以下简称“首次执行日”)未终止确认的金融工具追溯运用新金融工具准则中对分类、计量和减值的要求,对在2018年1月1日已经终止确认的金融工具不追溯运用,由此导致的本集团2017年12月31日的账面价值和2018年1月1日的账面价值差额计入包含首次执行日的报告期间的期初留存收益或者其他综合收益,但不重述可比期间信息,因此本中期合并财务报告的部分比较信息是不可比的。

(1.1)本集团采用新金融工具准则导致会计政策的主要变化

金融资产的分类和计量

所有根据新金融工具准则确认的金融资产均以摊余成本或者公允价值进行后续计量。

满足下列要求的债务工具将以摊余成本进行后续计量:

? 金融资产在以收取合同现金流量为目标的业务模式中持有;以及? 金融资产的合同条款规定在特定日期产生的现金流量,仅为对本金和以未偿付本金金

额为基础的利息的支付。

- 19 -

3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更- 续

(1.1)本集团采用新金融工具准则导致会计政策的主要变化-续

满足下列要求的债务工具将以公允价值计量且其变动计入其他综合收益进行后续计量:

? 金融资产在通过以收取合同现金流量和出售金融资产为目标的业务模式中持有;以及? 金融资产的合同条款规定在特定日期产生的现金流量,仅为对本金和以未偿付本金金

额为基础的利息的支付。

除非本集团在首次执行日或者初始确认时将非交易性的权益工具不可撤销地指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益计量,所有其他金融资产均以公允价值计量且其变动计入当期损益进行后续计量。

另外,对于以摊余成本或者以公允价值计量且其变动计入其他综合收益进行后续计量的金融资产,如果将其指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益进行后续计量可以消除或显著减少计量或确认的不一致(或称作“会计错配”),本集团可以将该类金融资产指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、贷款和垫款

对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、贷款和垫款采用实际利率法计算的利息收入或损失及汇兑损益计入当期损益,其他所产生的任何利得或损失均应在其他综合收益中确认并累计确认在投资重估储备中。信用减值损失在损益中确认并相应调整其他综合收益的金额,但并不减少资产的账面价值。其计入损益的金额将与若该金融资产一直按摊余成本计量而在损益中确认的金额相同。当终止确认时,之前计入其他综合收益的累计利得或损失应作为一项重分类调整从权益重分类至损益。

指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资

本集团在首次执行日或者初始确认时可能做出不可撤销的选择,将非交易性权益工具公允价值的后续变动在其他综合收益中列报。该类金融资产以公允价值加上相应交易费用作为初始入账价值,后续以公允价值计量并将公允价值变动计入其他综合收益,累计公允价值变动计入投资重估储备且不适用减值测试规定。当处置时,在投资重估储备中累计确认的公允价值变动将不会重分类至损益,而是直接重分类至留存收益。

以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资

对于不满足前述分类的金融资产将会以公允价值计量且其变动计入当期损益,这些金融资产会在每一报告期末以公允价值进行后续计量,变动计入当期损益。在利润表中核算的利得或者损失包括股利、利息收入,在“投资收益”中列报。

本集团跟客户签订合同产生的应收账款根据《企业会计准则第14号-收入》(以下简称“新收入准则”)进行初始计量。

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3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更- 续

(1.1)本集团采用新金融工具准则导致会计政策的主要变化-续

预期信用损失模型

本集团对适用新金融工具准则减值相关规定的金融资产确认了预期信用损失准备,包括以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具资产、租赁应收款、贵金属租赁以及贷款承诺和财务担保合同。本集团会在每个报告日更新预期信用损失的金额,以反映金融资产自初始确认后的信用风险变化。

本集团结合前瞻性信息评估金融资产的预期信用损失。12个月预期信用损失代表金融工具因报告日后12个月内可能发生的金融工具拖欠事件而导致的预期信用损失。整个存续期内的预期信用损失是指因金融工具整个预计存续期内所有可能发生的拖欠事件而导致的预期信用损失。预期信用损失的评估是根据债务人特有的因素、一般经济状况、对报告日期当前状况的评估以及对未来状况的预测进行的。

对于以上适用新金融工具准则减值相关规定的金融资产,除当这些金融资产在初始确认后信用风险显著增加时本集团按照整个存续期预期信用损失来计提损失准备外,本集团按照相当于12个月预期信用损失来计提损失准备。本集团按照这些金融资产自初始确认后信用风险是否显著增加来判断是否确认整个存续期预期信用损失。

信用风险显著增加

在评估自初始确认后信用风险是否显著增加时,本集团将比较金融工具在报告日的违约风险与金融工具初始确认时的违约风险。 在进行此评估时,本集团会考虑合理且可支持的定量和定性信息,包括历史经验和无需过多的成本或努力即可获得的前瞻性信息。信用风险显著增加的判断标准详细见附注51(a)。

预期信用损失的计量和确认

预期信用损失的计量基于违约概率,违约损失率和违约风险暴露,有关预期信用损失的计量和确认详细见附注51(a)。

一般而言,预期信用损失为本集团根据合约应收的所有合约现金流量与本集团预期将收取的所有现金流量之间的差额,并按初时确认时厘定的实际利率折现。

就应收租赁款而言,用以确定预期信用损失之现金流量与根据《企业会计准则第21号-租赁》计量应收租赁款所用之现金流量一致。

就财务担保合同而言,只有在债务人根据担保合同条款违约的情况下,本集团才需付款。因此,预期信用损失为就该合同持有人发生的信用损失向其赔付的预计付款额,减去本集团预期向该合同持有人、债务人或任何其他方收取的金额之差的现值。

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3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更- 续

(1.1)本集团采用新金融工具准则导致会计政策的主要变化-续

对于未使用的贷款承诺,信用损失应为下列两者之间差额的现值:

(1) 如果贷款承诺的持有人提取相应贷款,本集团应收的合同现金流量;以及(2) 如果提取相应贷款,本集团预期收取的现金流量。

利息收入按金融资产的账面余额计算,除非该金融资产发生减值,在这种情况下,利息收入按金融资产的摊余成本计算。

按照公允价值计量且其变动计入其他综合收益进行后续计量的债务工具、贷款和垫款,信用损失于其他综合收益中确认并于投资重估储备中累计,而不减少该债务工具、贷款和垫款的账面金额。贷款承诺和财务担保合同的信用损失准备列报在预计负债中。其他适用减值规定的金融资产通过调整其账面金额确认金融工具的信用损失。

套期会计

本集团选择采用新金融工具准则中有关套期会计的规定。新金融工具准则要求本集团确保套期关系与本集团的风险管理目标及策略相一致,并采用更具定性化及前瞻性的方法评估套期有效性。

对于套期有效性而言,本集团考虑套期工具是否有效抵销被套期项目所对应的公允价值或现金流量变动,即套期关系满足下列所有套期有效性要求:

? 被套期项目与套期工具之间存在经济关系;? 经济关系产生的价值变动中,信用风险的影响不占主导地位;? 套期关系的套期比率等于本集团被套期项目的实际数量与用于对这些数量的被套期

项目进行套期的套期工具的实际数量之比。

如果套期关系由于套期比率的原因而不再符合套期有效性要求,但指定该套期关系的风险管理目标保持不变,则本集团通过调整套期关系的套期比率(即套期关系再平衡),使其重新满足套期有效性要求。

金融负债的分类和计量

对于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债,本集团将归属于该金融负债信用风险变动的公允价值变动金额计入其他综合收益,除非对该金融负债信用风险变动影响的处理将会产生或扩大损益的会计错配。其余的金融负债公允价值变动金额计入当期损益。计入其他综合收益的归属于金融负债信用风险的公允价值变动后续不会重分类至损益;相反,计入其他综合收益的部分将在金融负债终止确认时转为留存收益。

- 22 -

3. 重要会计政策和会计估计-续(b) 会计政策变更- 续

(1.2)本集团采用新金融工具准则产生的影响

分类和计量的影响

本集团管理层以2018年1月1日既存的事实和情况为基础,评估本集团的金融资产。分类和计量(包括减值)对本集团金融资产产生的变化以及影响如下:

准则修订前列示的账面价值重分类重新计量准则修订后列示的账面价值
2017年12月31日2018年1月1日
存放同业和其他金融机构款项
准则修订前列示的账面价值76,918
重新计量:预期信用损失(22)
准则修订后列示的账面价值76,896
拆出资金
准则修订前列示的账面价值154,628
重新计量:预期信用损失(49)
准则修订后列示的账面价值154,579
买入返售金融资产
准则修订前列示的账面价值252,550
重新计量:预期信用损失(610)
准则修订后列示的账面价值251,940
以摊余成本计量的贷款和垫款
准则修订前列示的账面价值3,414,612
转出至以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款(注1)(136,918)
重新计量:预期信用损失(923)
准则修订后列示的账面价值3,276,771
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款
准则修订前列示的账面价值-
来自以摊余成本计量的贷款和垫款(注1)136,918
重新计量:由摊余成本转换为公允价值(注1)(90)
准则修订后列示的账面价值136,828
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资
准则修订前列示的账面价值64,796
来自可供出售金融资产(注2)49,055
来自应收款项类投资(注3)205,657
重新计量:由摊余成本转换为公允价值(注3)(935)
准则修订后列示的账面价值318,573

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3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更- 续

(1.2)本集团采用新金融工具准则产生的影响- 续

分类和计量的影响-续

准则修订前列示的账面价值重分类重新计量准则修订后列示的账面价值
2017年12月31日2018年1月1日
可供出售金融资产
准则修订前列示的账面价值383,101
转出至以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资(注2)(49,055)
转出至以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资(注4)(331,498)
转出至指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资(1,648)
转出至以摊余成本计量的债务工具投资(900)
准则修订后列示的账面价值-
持有至到期投资
准则修订前列示的账面价值558,218
转出至以摊余成本计量的债务工具投资(注6)(558,218)
准则修订后列示的账面价值-
应收款项类投资
准则修订前列示的账面价值572,241
转出至以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资(注3)(205,657)
转出至以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资(1,540)
转出至以摊余成本计量的债务工具投资(注5)(365,044)
准则修订后列示的账面价值-
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资
准则修订前列示的账面价值-
来自可供出售金融资产(注4)331,498
来自应收款项类投资1,540
重新计量:由摊余成本转为公允价值342
准则修订后列示的账面价值333,380

- 24 -

3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更- 续

(1.2)本集团采用新金融工具准则产生的影响- 续

分类和计量的影响-续

准则修订前列示的账面价值重分类重新计量准则修订后列示的账面价值
2017年12月31日2018年1月1日
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资
准则修订前列示的账面价值-
来自可供出售金融资产1,648
来自其他资产100
重新计量:由成本转为公允价值1,177
准则修订后列示的账面价值2,925
以摊余成本计量的债务工具投资
准则修订前列示的账面价值-
来自可供出售金融资产900
来自持有至到期投资(注6)558,218
来自应收款项类投资(注5)365,044
重新计量:预期信用损失(2,670)
重新计量:由公允价值转为摊余成本2
准则修订后列示的账面价值921,494
应收利息
准则修订前列示的账面价值28,726
重新计量:预期信用损失(546)
准则修订后列示的账面价值28,180
贵金属
准则修订前列示的账面价值9,309
重新计量:预期信用损失(注7)17
准则修订后列示的账面价值9,326
其他资产
准则修订前列示的账面价值24,003
转出至指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资(100)
准则修订后列示的账面价值23,903
递延税资产
准则修订前列示的账面价值50,120
重新计量2,216
准则修订后列示的账面价值52,336

- 25 -

3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更- 续

(1.2)本集团采用新金融工具准则产生的影响- 续

分类和计量的影响-续

准则修订前列示的账面价值重分类重新计量准则修订后列示的账面价值
2017年12月31日2018年1月1日
预计负债
准则修订前列示的账面价值450
重新计量:预期信用损失4,824
准则修订后列示的账面价值5,274
其他综合收益
准则修订前列示的账面价值(4,741)
重新计量2,368
准则修订后列示的账面价值(2,373)
未分配利润
准则修订前列示的账面价值241,063
重新计量(9,283)
准则修订后列示的账面价值231,780

注:

(1) 人民币136,918百万元的以摊余成本计量的贷款和垫款重分类至以公允价值计量且其

变动计入其他综合收益的贷款和垫款,因为这些贷款和垫款在以收取合同现金流量和出售金融资产为目标的业务模式中持有,而且其现金流仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。相关人民币90百万元公允价值损失调整2018年1月1日以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款的账面价值和投资重估储备。

(2) 人民币49,055百万元的可供出售金融资产重分类至以公允价值计量且其变动计入当

期损益的投资。这是因为这些投资的现金流不满足准则修订后的仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付的条件。

(3) 人民币205,657百万元的应收款项类投资重分类至以公允价值计量且其变动计入当期

损益的投资,因为这些投资的现金流不满足准则修订后的仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付的条件。相关的人民币935百万元公允价值损失调整2018年1月1日以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资的账面价值和未分配利润。

(4) 人民币331,498百万元的可供出售金融资产投资重分类至以公允价值计量且其变动计

入其他综合收益的债务工具投资,因为这些投资在以收取合同现金流量和出售金融资产为目标的业务模式中持有,而且其现金流量仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。

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3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更- 续

(1.2)本集团采用新金融工具准则产生的影响- 续

分类和计量的影响-续

(5) 人民币365,044百万元的应收款项类投资重分类至以摊余成本计量的债务工具投资。

这些投资在以收取合同现金流量为目标的业务模式中持有,且其合同条款规定在特定日期产生的现金流量仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。

(6) 持有至到期投资重分类至以摊余成本计量的债务工具投资。这些投资在以收取合同

现金流量为目标的业务模式中持有,且其合同条款规定在特定日期产生的现金流量仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。

(7) 如附注3所示,本集团的贵金属租赁适用新金融工具准则减值相关规定,确认预期

信用损失准备。

预期信用损失的影响

于2018年1月1日,本集团按照准则修订后的规定使用在无须付出不当成本或努力的情况下可获得的合理及可支持的信息审阅及评估本集团现有金融资产,租赁应收款项,贵金属租赁、贷款承诺及财务担保合同。

本集团2018年1月1日首次采用新金融工具准则时,将相关金融资产、租赁应收款、贵金属租赁、贷款承诺及担保合同的损失准备应从2017年12月31日期末余额调整至2018年1月1日期初余额如下:

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3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更- 续

(1.2)本集团采用新金融工具准则产生的影响- 续

预期信用损失的影响- 续

以摊余成本计量的贷款和垫款以公允价值计量且其变动计其他综合收益的贷款和垫款以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资以摊余成本计量的债务工具投资信贷承诺和财务担保合同可供出售金融资产应收款项类投资持有至到期投资存放同业和其他金融机构款项拆出资金买入返售金融资产应收利息贵金属
2017年12月31日拨备余额(准则修订前)150,432----5314,30293116135754-22
重分类(15)154554,395-(531)(4,302)(93)-----
通过留存收益重新计量的拨备923--2,6704,824---2249610546(17)
通过其他综合收益重新计量的拨备-165990--------13-
2018年1月1日拨备余额151,3401801,4457,0654,824---1381841,3645595

- 28 -

3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更- 续

(1.2)本集团采用新金融工具准则产生的影响- 续

套期会计

本集团根据新金融工具准则进行套期会计处理。在首次采用新金融工具准则时,对于符合准则修订前中套期关系规定的,在考虑过渡期内套期关系再平衡后,若满足新金融工具准则中规定的标准,则被视为延续套期关系。与前期保持一致,本集团继续指定若干利率掉期合约的公允价值的全面变动,作为涉及利率风险的所有对冲关系的对冲工具。因此,采用新金融工具准则中套期会计政策,不会对比较数据产生影响。

(2) 采用《企业会计准则第14号-收入》的修订带来的变化和影响

本集团在本期财务报告中采用《企业会计准则第14号-收入》(以下简称“新收入准则”)的修订。根据新收入准则的过渡条款,本集团选择仅对在2018年1月1日尚未完成的合同做追溯调整,且将该会计处理应用于所有发生在首次生效日之前的合同修订。由于比较信息采用的是修订前准则要求,所以特定的比较信息可能并不可比。

(2.1)应用新收入准则导致的会计政策的关键变化:

新收入准则通过五步法确认收入:

第一步:识别与客户订立的合同第二步:识别合同中的单项履约义务第三步:确定交易价格第四步:将交易价格分摊至各单项履约义务第五步:履行每一单项履约义务时确认收入

在新收入准则下,本集团在履行每一单项履约义务时确认收入,即当一项履约义务项下的一项商品或服务的"控制权"已经转移给客户时确认收入。

履约义务,是指合同中本集团向客户转让一项或一组可明确区分的商品或服务,或者一系列实质上相同且转让模式相同的、可明确区分商品或服务的承诺。

满足下列条件之一的,属于在某一时段内履行约义务,相关收入在该履约义务履行的期间内确认:

1) 客户在企业履约的同时即取得并消耗所带来的经济利益;2) 客户能够控制企业履约过程中在建的商品;3) 本集团履约过程中产出的商品或服务具有不可替代用途,且本集团在整个合同期间内

有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。否则,属于在某一时点履行履约义务。合同资产,是指本集团已向客户转让商品或服务而有权收取对价的权利,且该权利取决于

时间流逝之外的其他因素。合同资产适用新金融工具准则的减值。相反地,应收款项是指本集团拥有无条件的向客户收取对价的权利,即该权利仅取决于时间流逝的因素。

合同负债,是指本集团已收或应收客户对价而应向客户转让商品或服务的义务。

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3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更- 续

(2.1)应用新收入准则导致的会计政策的关键变化- 续

包含多项履约义务的合同(包括交易价格的分配)

对于包含多项履约义务的合同,本集团在合同开始日按照各单项履约义务所承诺服务的单独售价的相对比例,将交易价格分摊至各单项履约义务(分配折扣和可变对价除外)。

基于各项履约义务的可区分商品或服务的单独售价在合同开始日确定。本集团在类似环境下向类似客户单独销售商品或服务的价格,是确定该商品或服务单独售价的最佳证据。单独售价无法直接观察的,本集团使用适当技术 估计其最终分配至任何履约义务的交易价格,以反映本集团预期向客户转让商品或服务而有权获取的对价。

衡量完成履约义务的进度

本集团完成履约义务的进度按照产出法进行计量,该法是根据直接计量已向客户转让的服务的价值相对于合同项下剩余服务的价值确定履约进度,这最能说明本集团在转移对服务的控制方面的表现。

可变对价

对于包含可变对价的合同,本集团使用期望值法或最可能发生金额估计其将获得的对价金额,该选择取决于哪种方法能够更好地预测本集团将有权收取的对价金额。

包含可变对价的交易价格,应当不超过在相关不确定性消除时累计已确认的收入极可能不会发生重大转回的金额。

本集团于报告期末重新估计应计入交易价格的可变对价金额,以反映报告期末的情况以及报告期间的变化情况。

委托人与代理人

当另一方参与向客户提供服务时,本集团会厘定其承诺的性质是否为提供指定服务本身(即本集团为委托人)的履约义务或安排该等服务由另一方提供服务(即本集团为代理人)。

本集团在向客户转让服务前能够控制该服务的,本集团为主要责任人。如果履约义务是安排另一方提供指定服务,则本集团为代理人。在这种情况下,本集团在该服务转移给客户之前不会控制另一方提供的指定服务。当本集团作为代理人身份时,本集团按照预期有权收取的佣金或手续费的金额确认收入,作为安排由另一方提供的指定服务的回报。

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3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更- 续

(2.2)首次应用新收入准则的影响本集团首次应用新收入准则对2018年1月1日留存收益不产生重大影响,于2018年1月1日,

本集团按照新收入准则的规定将信用卡销售积分产生的递延收益金额人民币3,695百万元从其他负债重分类至合同负债,见附注3(b)(3)。

于2018年6月30日,如果本集团未采用新收入准则,信用卡积分销售产生的递延收益金额人民币4,360百万元将会列示在合并资产负债表的其他负债项目下。

除上文所述外,于本期应用其他企业会计准则之修订对本集团合并财务报表所呈报之金额及╱或披露并无重大影响。

(3) 本集团因会计政策变化而产生的合并资产负债表的影响由于上述实体会计政策发生变化,本集团的合并资产负债表期初数须调整。下表显示了针对每个报表项目所确认的调整。

2017年 12月31日新金融工具准则的影响新收入准则的影响2018年 1月1日
资产
现金16,412--16,412
贵金属9,30917-9,326
存放中央银行款项600,007--600,007
存放同业和其他金融机构款项76,918(22)-76,896
拆出资金154,628(49)-154,579
买入返售金融资产252,550(610)-251,940
贷款和垫款3,414,612(1,013)-3,413,599
应收利息28,726(546)-28,180
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资64,796253,777-318,573
衍生金融资产18,916--18,916
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资-333,380-333,380
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资-2,925-2,925
以摊余成本计量的债务工具投资-921,494-921,494
可供出售金融资产383,101(383,101)--
持有至到期投资558,218(558,218)--
应收款项类投资572,241(572,241)--
长期股权投资5,079--5,079
固定资产49,181--49,181
投资性房地产1,612--1,612
无形资产7,255--7,255
商誉9,954--9,954
递延所得税资产50,1202,216-52,336
其他资产24,003(100)-23,903
资产合计6,297,638(2,091)-6,295,547

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3. 重要会计政策和会计估计-续

(b) 会计政策变更- 续

(3) 本集团因会计政策变化而产生的合并资产负债表的影响-续

2017年 12月31日新金融工具准则的影响新收入准则 的影响2018年 1月1日
负债
向中央银行借款414,838--414,838
同业和其他金融机构存放款项439,118--439,118
拆入资金272,734--272,734
卖出回购金融资产款125,620--125,620
客户存款4,064,345--4,064,345
应付利息36,501--36,501
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债26,619--26,619
衍生金融负债21,857--21,857
应付债券296,477--296,477
应付职工薪酬8,020--8,020
应交税费26,701--26,701
递延所得税负债1,070--1,070
合同负债--3,6953,695
预计负债4504,824-5,274
其他负债79,896-(3,695)76,201
负债合计5,814,2464,824-5,819,070
股东权益
股本25,220--25,220
其他权益工具34,065--34,065
其中:优先股34,065--34,065
资本公积67,523--67,523
其他综合收益(4,741)2,368-(2,373)
盈余公积46,159--46,159
一般风险准备70,921--70,921
未分配利润241,063(9,283)-231,780
其中:建议分配利润21,185--21,185
归属于本行股东权益合计480,210(6,915)-473,295
少数股东权益3,182--3,182
其中:普通少数股东权益2,012--2,012
永久性债务资本1,170--1,170
股东权益合计483,392(6,915)-476,477
负债及股东权益总计6,297,638(2,091)-6,295,547

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3. 重要会计政策和会计估计-续

(c) 重要会计估计和判断

编制本中期财务报告,除了以下重大判断、关键估计和假设外,其他重大判断、关键会计估计和假设与本集团在2017年度合并财务报告中采用的相同。

金融资产的分类

? 业务模式评估:金融资产的分类和计量取决于合同现金流量测试和业务模式测试。本

集团确认业务模式的层级,该层级应当反映如何对金融资产组进行管理,以达到特定业务目标。该确认涵盖能够反映所有相关证据的判断,包括如何评估和计量资产绩效、影响资产绩效的风险、以及如何管理资产及资产管理人员如何得到补偿。集团通过监控到期前终止确认的以摊余成本计量或以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产,来了解其处置的原因,以及这些原因是否与持有资产的业务目标保持一致。监控是集团持续评估其存续部分的金融资产的业务模式是否仍然适用的一部分,以及如果不再适用,是否需要更改其业务模式且相应改变其资产的分类。

信用减值损失的计量

? 信用风险的显著增加:预期信用损失模型中损失准备的确认为第一阶段资产采用12个

月内的预期信用损失,第二阶段或第三阶段资产采用整个存续期内的预期信用损失。当初始确认后信用风险显著增加时,资产进入第二阶段。在评估资产的信用风险是否显著增加时,本集团会考虑定性和定量的合理且有依据的前瞻性信息。详见附注51(a)。

? 建立具有相似信用风险特征的资产组:当预期信用损失在组合的基础上计量时,金融

工具是基于相似的风险特征而组合在一起的,详见附注51(a)。本集团持续评估这些金融工具是否继续保持具有相似的信用风险特征,用以确保一旦信用风险特征发生变化,金融工具将被适当地重分类。这可能会导致新建资产组合或将资产重分类至某个现存资产组合,从而更好地反映这类资产的类似信用风险特征。当信用风险显著增加时,资产从第一阶段转入第二阶段。同时也发生在当资产仍评估为12个月内或整个存续期内的预期信用损失时,由于资产组的信用风险不同而导致预期信用损失的金额不同。

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3. 重要会计政策和会计估计-续

(c) 重要会计估计和判断 –续

信用减值损失的计量-续

? 模型和假设的使用:本集团采用不同的模型和假设来评估金融资产的公允价值和预期

信用损失。本集团通过判断来确定每类金融资产的最适用模型,以及确定这些模型所使用的假设,包括信用风险的关键驱动因素相关的假设。有关预期信用损失的信息详见附注51(a),有关公允价值计量详见附注51(g)。

? 前瞻性信息:在评估预期信用损失时,本集团使用了合理且有依据的前瞻性信息,这

些信息基于对不同经济驱动因素的未来走势的假设,以及这些经济驱动因素如何相互影响的假设,详见附注51(a)。

? 违约率:违约率是预期信用风险的重要输入值。违约率是对未来一定时期内发生违约

的可能性的估计,其计算涉及历史数据、假设和对未来情况的预期,详见附注51(a)。

? 违约损失率:违约损失率是对违约产生的损失的估计。它基于合同现金流与借款人预

期收到的现金流之间的差异,且考虑了抵押品产生的现金流和整体信用增级,详见附注51(a)。

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4. 税项

本集团适用的税项及税率如下:

(a) 增值税

根据中国财政部、国家税务总局《营业税改征增值税试点过渡政策的规定》(财税〔2016〕36 号)等相关文件,自2016年5月1日起,金融业停止征收营业税,改征增值税。销项税金方面,贷款利息收入、手续费及佣金收入、投资收益等主要业务应税收入按6%税率计缴,部分其他业务根据政策分别适用 17%或16%、11%或10%、5%等相应档次税率。进项税金方面,视购进货物、服务、不动产等具体种类适用相应档次税率。

(b) 城市维护建设税

按增值税的1%~7% 计缴。

(c) 教育费附加

按增值税的3% -5% 计缴。

(d) 所得税

(i) 本行于中华人民共和国境内的业务在2018年的所得税税率为25% (2017年:25%) 。

(ii) 2018年香港地区适用的所得税税率是16.5% (2017年:16.5%) 。

(iii) 海外业务按所在国家适用的税率计提税费。

- 35 -

5. 存放中央银行款项单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
法定存款准备金 (注1)466,215530,509465,071529,581
超额存款准备金 (注2)72,10068,01265,39152,625
缴存中央银行财政性存款1,3261,4861,3261,486
合计539,641600,007531,788583,692

注1:法定存款准备金为按规定向中国人民银行以及境外中央银行缴存的存款准备金,此

存款不可用于日常业务。于2018年6月30日,本行按照中国人民银行规定的人民币存款及外币存款的缴存比率分别为12.5% 及5.0%(2017年12月31日:人民币存款15.0% 及外币存款5.0%)。存款范围包括机关团体存款、财政预算外存款、零售存款、企业存款、委托业务负债项目轧减资产项目后的贷方余额以及境外金融机构存放于本行的境外人民币存款。

注2:超额存款准备金为存放于中国人民银行以及境外中央银行用于资金清算的款项。6. 存放同业和其他金融机构款项(a) 按交易对手性质分析单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
存放境内
- 同业59,53149,09336,66218,840
- 其他金融机构4,3702,9423,8092,926
小计63,90152,03540,47121,766
存放境外
- 同业31,80424,93720,00921,539
- 其他金融机构666214-
小计31,87024,99920,02321,539
合计95,77177,03460,49443,305
减:损失/减值准备
- 同业(121)(116)(97)(116)
- 其他金融机构(18)-(18)-
小计(139)(116)(115)(116)
净额95,63276,91860,37943,189

(b) 损失/减值准备变动情况

单位:人民币百万元

本集团本行
2018年2017年2018年2017年
上年末余额116196116196
准则修订期初调整22-5-
于1月1日余额138196121196
本期计提/(转回)1(80)(7)(80)
汇率变动--1-
于6月30日/12月31日余额139116115116

- 36 -

7. 拆出资金

(a) 按交易对手性质分析

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
拆出境内
- 同业54,88074,09849,39864,659
- 其他金融机构114,76952,747143,38778,529
小计169,649126,845192,785143,188
拆出境外
- 同业42,60327,91821,90722,466
合计212,252154,763214,692165,654
减:损失/减值准备
- 同业(131)(98)(131)(106)
- 其他金融机构(176)(37)(182)(37)
小计(307)(135)(313)(143)
净额211,945154,628214,379165,511

(b) 按剩余到期日分析单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
结余于
- 1个月内到期 (含)87,88036,20299,37551,297
- 超过1个月但在1年内到期(含)123,289116,526114,427113,154
- 超过1年到期7761,9005771,060
合计211,945154,628214,379165,511

(c) 损失/减值准备变动情况单位:人民币百万元

本集团本行
2018年2017年2018年2017年
上年末余额1351614316
准则修订期初调整49-49-
于1月1日余额1841619216
本期计提123119119127
汇率变动--2-
于6月30日/12月31日余额307135313143

- 37 -

8. 买入返售金融资产

(a) 按交易对手性质分析单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
买入返售金融资产境内
- 同业58,11232,36558,96432,279
- 其他金融机构238,827220,939238,827220,939
小计296,939253,304297,791253,218
买入返售金融资产境外
- 其他金融机构8---
合计296,947253,304297,791253,218
减:损失/减值准备
-同业(291)(659)(291)(659)
-其他金融机构(843)(95)(843)(95)
小计:(1,134)(754)(1,134)(754)
净额295,813252,550296,657252,464

(b) 按剩余到期日分析单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
结余于
- 1个月内到期 (含)295,813249,563296,657249,477
- 超过1个月但在1年内到期(含)-2,987-2,987
合计295,813252,550296,657252,464

(c) 按抵押资产类型分析单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
债券268,306245,059268,298244,973
票据27,5076,44328,3596,443
资产管理计划-1,048-1,048
合计295,813252,550296,657252,464

(d) 损失/减值准备变动情况单位:人民币百万元

本集团本行
2018年2017年2018年2017年
上年末余额754672754672
准则修订期初调整610-610-
于1月1日余额1,3646721,364672
本期 (转回) /计提(230)82(230)82
于6月30日/12月31日余额1,1347541,134754

- 38 -

9. 贷款和垫款

(a) 贷款和垫款

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
以摊余成本计量的贷款和垫款(i)3,469,4083,414,6123,202,8733,159,655
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款(ⅱ)233,150不适用223,945不适用
以公允价值计量且其变动计入当期损益的贷款和垫款(ⅲ)355不适用-不适用
合计3,702,9133,414,6123,426,8183,159,655

(i) 以摊余成本计量的贷款和垫款

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日6月30日
公司贷款和垫款1,773,5231,524,459
零售贷款和垫款
- 个人住房贷款873,291866,051
- 信用卡贷款512,218512,034
- 小微贷款334,675332,857
- 其他150,656138,216
小计1,870,8401,849,158
以摊余成本计量的贷款和垫款总额3,644,3633,373,617
减:损失准备
- 按12个月的预期信用损失评估(93,971)(91,604)
- 按全生命周期的预期信用损失评估(80,984)(79,140)
小计(174,955)(170,744)
以摊余成本计量的贷款和垫款净额3,469,4083,202,873

- 39 -

9. 贷款和垫款-续(i) 以摊余成本计量的贷款和垫款-续

单位:人民币百万元

本集团本行
12月31日12月31日
公司贷款和垫款1,663,8611,428,350
票据贴现
- 银行承兑汇票111,041108,831
- 商业承兑汇票4,8474,847
小计115,888113,678
零售贷款和垫款
- 个人住房贷款833,410825,783
- 信用卡贷款491,383491,179
- 小微贷款312,716310,969
- 其他147,786136,365
小计1,785,2951,764,296
贷款和垫款总额3,565,0443,306,324
减:减值准备
- 按个别方式评估(33,931)(33,093)
- 按组合方式评估(116,501)(113,576)
小计(150,432)(146,669)
贷款和垫款净额3,414,6123,159,655

(ii) 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日6月30日
公司贷款和垫款7,8095,022
票据贴现
- 银行承兑汇票222,162215,744
- 商业承兑汇票3,1793,179
小计225,341218,923
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款233,150223,945
损失准备
- 按12个月的预期信用损失评估(97)(97)
- 按全生命周期的预期信用损失评估--
小计(97)(97)

以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产,其账面金额不扣除损失准备。

- 40 -

9. 贷款和垫款-续

(iii) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的贷款和垫款

单位:人民币百万元

本集团本行
2018年6月30日2018年6月30日
公司贷款和垫款355-

(b) 贷款和垫款分析

(i) 按行业和品种单位:人民币百万元

本集团
2018年6月30日2017年12月31日
金额%金额%
制造业286,2457266,2008
交通运输、仓储和邮政业275,2377230,0356
房地产业260,7967236,9267
批发和零售业186,3025219,8186
租赁和商务服务业148,0424138,2244
电力、热力、燃气及水生产和供应业143,9524128,9654
建筑业108,299387,2162
金融业104,354293,4743
信息传输、软件和信息技术服务业78,795279,3352
水利、环境和公共设施管理业69,308265,8582
采矿业45,639143,3471
其他74,718274,4632
公司贷款和垫款小计1,781,687461,663,86147
票据贴现225,3416115,8883
个人住房贷款873,29122833,41023
信用卡贷款512,21813491,38314
小微贷款334,6759312,7169
其他150,6564147,7864
零售贷款和垫款小计1,870,840481,785,29550
合计3,877,8681003,565,044100

- 41 -

9. 贷款和垫款-续

(b) 贷款和垫款分析-续

(i) 按行业和品种-续单位:人民币百万元

本行
2018年6月30日2017年12月31日
金额%金额%
制造业277,0468256,4318
房地产业224,8616203,8826
交通运输、仓储和邮政业207,8636171,1375
批发和零售业183,1075216,5686
租赁和商务服务业133,0234118,8914
电力、热力、燃气及水生产和供应业113,230397,9313
建筑业102,982384,3712
信息传输、软件和信息技术服务业74,168274,9092
金融业61,103254,3862
水利、环境和公共设施管理业53,359154,0882
采矿业43,070139,9031
其他55,669255,8532
公司贷款和垫款小计1,529,481431,428,35043
票据贴现218,9236113,6784
个人住房贷款866,05124825,78325
信用卡贷款512,03414491,17915
小微贷款332,8579310,9699
其他138,2164136,3654
零售贷款和垫款小计1,849,158511,764,29653
合计3,597,5621003,306,324100

注:2018年,本集团执行国家质检总局、国家标准委发布的新修订的《国民经济行业分类》(GB/T 4754—2017)标准来划分行业,并调整了同期比较数据。

- 42 -

9. 贷款和垫款-续

(b) 贷款和垫款分析-续

(ii) 按地区单位:人民币百万元

本集团
2018年6月30日2017年12月31日
金额%金额%
总行609,30216596,63117
长江三角洲地区796,64720735,04420
环渤海地区497,97913425,60212
珠江三角洲及海西地区652,42217598,37417
东北地区161,6504145,2044
中部地区379,54710343,34310
西部地区376,29810350,99110
境外120,7913109,5083
附属机构283,2327260,3477
贷款和垫款总额3,877,8681003,565,044100

单位:人民币百万元

本行
2018年6月30日2017年12月31日
金额%金额%
总行611,13917597,25018
长江三角洲地区797,13622735,73122
环渤海地区497,97914425,60213
珠江三角洲及海西地区652,42218598,37418
东北地区161,6505145,2045
中部地区379,54711343,34310
西部地区376,29810350,99111
境外121,3913109,8293
贷款和垫款总额3,597,5621003,306,324100

- 43 -

9. 贷款和垫款-续

(b) 贷款和垫款分析-续

(iii) 按担保方式单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
信用贷款1,220,8641,089,2611,178,4841,044,572
保证贷款444,528418,769418,193393,223
抵押贷款1,612,9321,550,9041,439,3951,390,950
质押贷款374,203390,222342,567363,901
小计3,652,5273,449,1563,378,6393,192,646
票据贴现225,341115,888218,923113,678
贷款和垫款总额3,877,8683,565,0443,597,5623,306,324

(iv) 按逾期期限单位:人民币百万元

本集团
2018年6月30日
3个月以内3个月 至1年以上至 3年以内3年以上合计
信用贷款8,4595,9511,25545716,122
保证贷款3,7355,11110,9991,99821,843
抵押贷款5,7454,21810,2232,25722,443
质押贷款1,0913481,2924143,145
合计19,03015,62823,7695,12663,553

单位:人民币百万元

本集团
2017年12月31日
3个月以内3个月 至1年逾期1年 以上至 3年以内3年以上合计
信用贷款7,8843,3292,86426614,343
保证贷款1,9505,81210,15879518,715
抵押贷款5,9016,06210,9321,58024,475
质押贷款4431,6212,1391214,324
合计16,17816,82426,0932,76261,857

- 44 -

9. 贷款和垫款-续

(b) 贷款和垫款分析-续

(iv) 按逾期期限-续单位:人民币百万元

本行
2018年6月30日
3个月以内3个月 至1年以上至 3年以内3年以上合计
信用贷款8,4205,9461,24845616,070
保证贷款3,5385,11110,9981,99821,645
抵押贷款5,2284,0789,8292,13021,265
质押贷款7923481,0764142,630
合计17,97815,48323,1514,99861,610

单位:人民币百万元

本行
2017年12月31日
3个月以内3个月 至1年以上至 3年以内3年以上合计
信用贷款6,9543,3252,85626613,401
保证贷款1,9475,81210,11879518,672
抵押贷款4,6765,63410,6761,45122,437
质押贷款1931,4372,1211213,872
合计13,77016,20825,7712,63358,382

注:贷款本金或利息逾期超过1天即为逾期。

- 45 -

9. 贷款和垫款-续

(c) 贷款和垫款损失/减值准备变动表

单位:人民币百万元

本集团
2018年
于2017年12月31日余额150,432
准则修订期初调整1,088
于1月1日余额151,520
在利润表中计提的损失准备79,266
在利润表中转回的损失准备(48,888)
本期核销(10,490)
已减值贷款和垫款折现回拨(179)
收回以前年度核销贷款和垫款3,701
汇率变动122
于6月30日余额175,052

单位:人民币百万元

本集团
2017年
按组合方式评估贷款和垫款的减值准备已减值贷款和垫款减值准备总额
其减值准备按组合方式评估其减值准备按个别方式评估
于1月1日余额70,69410,10829,230110,032
本年计提
- 在利润表中计提的减值准备33,2409,95521,25564,450
- 在利润表中转回的减值准备(1,005)(1)(3,392)(4,398)
本年核销-(8,601)(15,682)(24,283)
本年转入--2222
已减值贷款和垫款折现回拨-(1)(560)(561)
收回以前年度核销贷款和垫款-2,3243,1955,519
汇率变动(212)-(137)(349)
于12月31日余额102,71713,78433,931150,432

- 46 -

9. 贷款和垫款-续

(c) 贷款和垫款损失/减值准备变动表-续

单位:人民币百万元

本行
2018年
于2017年12月31日余额146,669
准则修订期初调整925
于1月1日余额147,594
在利润表中计提的损失准备78,147
在利润表中转回的损失准备(48,132)
本期核销(10,390)
已减值贷款和垫款折现回拨(179)
收回以前年度核销贷款和垫款3,700
汇率变动101
于6月30日余额170,841

单位:人民币百万元

本行
2017年
按组合方式评估贷款和垫款的减值准备已减值贷款和垫款减值准备总额
其减值准备按组合方式评估其减值准备按个别方式评估
于1月1日余额68,17210,10628,693106,971
本年计提
- 在利润表中计提的减值准备31,8109,95020,20061,960
- 在利润表中转回的减值准备--(2,640)(2,640)
本年核销-(8,596)(15,674)(24,270)
本年转出----
已减值贷款和垫款折现回拨--(560)(560)
收回以前年度核销贷款和垫款-2,3233,1935,516
汇率变动(189)-(119)(308)
于12月31日余额99,79313,78333,093146,669

- 47 -

10. 应收利息单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
债券投资15,96815,08915,72614,971
贷款和垫款11,65610,24010,1069,295
其他4,4393,3974,5012,950
小计32,06328,72630,33327,216
减:损失准备(521)-(521)-
合计31,54228,72629,81227,216

损失准备变动情况

单位:人民币百万元

本集团本行
2018年2018年
于2017年12月31日余额--
准则修订期初调整563559
于1月1日余额563559
本期转回(42)(38)
于6月30日余额521521

11. 以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
交易性金融资产(a)不适用55,415不适用53,473
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资(b)11,4639,3817,6904,429
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资(准则要求)(c)179,387不适用170,263不适用
合计190,85064,796177,95357,902

- 48 -

11. 以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资-续

(a) 交易性金融资产

单位:人民币百万元

本集团本行
12月31日12月31日
政府债券12,28612,286
政策性银行债券1,317987
商业银行及其他金融机构债券36,08535,611
其他债券5,0834,378
股权投资32-
基金投资401-
纸贵金属 (多头)211211
合计55,41553,473
债券:
境内上市35,83735,505
境外上市9,8488,757
非上市9,0869,000
股权、基金投资、理财产品及纸贵金属:
境内上市2-
境外上市60-
非上市582211

(b)指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
政府债券-520-520
政策性银行债券2,1622,5712,1622,571
商业银行及其他金融机构债券5,5841,5765,2161,206
其他债券3,7174,714312132
合计11,4639,3817,6904,429
分类
境内上市-520-520
境外上市5,4324,7621,905440
非上市6,0314,0995,7853,469

- 49 -

11. 以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资-续

(c) 以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资(准则要求)

本集团本行
6月30日6月30日
政府债券7,7317,731
政策性银行债券2,5232,523
商业银行及其他金融机构债券31,81630,353
其他债券15,70814,379
非标资产-票据资产52,90952,909
股权投资1,402-
基金投资66,13462,197
理财产品993-
纸贵金属 (多头)168168
其他33
合计179,387170,263
分类
债券:
境内上市31,73830,621
境外上市8,2147,261
非上市17,82617,104
非标资产-票据资产:
境内52,90952,909
境外--
股权、基金投资、理财产品、纸贵金属及其他:
境内上市2,047-
境外上市141-
非上市66,51262,368

- 50 -

12. 可供出售金融资产

单位:人民币百万元

本集团本行
12月31日12月31日
政府债券153,426153,344
政策性银行债券51,71547,311
商业银行及其他金融机构债券78,94069,930
其他债券49,70326,923
小计333,784297,508
股权投资3,3011,391
基金投资46,54743,127
合计383,632342,026
减值准备(531)(455)
总计383,101341,571
分类
债券:
境内上市231,466231,626
境外上市44,19527,888
非上市58,12337,994
股权及基金投资:
境内上市1,905-
境外上市1,057950
非上市46,88643,568

减值准备变动情况

单位:人民币百万元

本集团本行
2017年2017年
于1月1日余额645536
本年计提2420
本年转回(75)(75)
本年核销(35)-
汇兑损益(28)(26)
于12月31日余额531455

- 51 -

13. 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日6月30日
政府债券190,613179,671
政策性银行债券60,67554,964
商业银行及其他金融机构债券67,27360,247
其他债券35,52027,721
合计354,081322,603
分类
境内上市270,617270,376
境外上市45,40328,109
非上市38,06124,118

以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产,其账面金额不扣除损失准备。

损失准备变动情况

单位:人民币百万元

本集团本行
2018年2018年
于2017年12月31日余额--
准则修订后期初调整1,4451,418
于1月1日余额1,4451,418
本期计提597110
汇兑损益3028
于6月30日余额2,0721,556

14. 指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日6月30日
抵债股权180180
其他3,1022,699
合计3,2822,879
境内上市2727
境外上市1,2971,155
非上市1,9581,697

截至2018年6月30日止期间,本集团处置指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具于处置日的公允价值为人民币3百万元, 处置的累计损失为人民币1百万元,由此从其他综合收益转入留存收益的金额为人民币1百万元。

- 52 -

15. 持有至到期投资

单位:人民币百万元

本集团本行
12月31日12月31日
政府债券330,120330,027
政策性银行债券202,610202,610
商业银行及其他金融机构债券25,07225,056
其他债券509342
小计558,311558,035
减值准备(93)(93)
合计558,218557,942
分类
境内上市554,936554,936
境外上市2,6612,466
非上市714633
上市债券投资之公允价值542,523541,741

减值准备变动情况

单位:人民币百万元

本集团本行
2017年2017年
于1月1日余额9090
本年计提88
汇兑损益(5)(5)
12月31日余额9393

- 53 -

16. 应收款项类投资

单位:人民币百万元

本集团本行
12月31日12月31日
债券投资
政府债券908908
商业银行及其他金融机构债券9,4289,428
其他债券9,8179,718
非标资产
-票据资产290,215290,215
-贷款261,213261,208
-理财产品1,962-
-同业债权资产收益权3,0003,000
小计576,543574,477
减值准备(4,302)(4,302)
合计572,241570,175
分类
境内576,505574,439
境外3838

减值准备变动情况

单位:人民币百万元

本集团及本行
2017年
于1月1日余额6,176
本年计提1,341
本年转回(2,227)
本年核销(988)
12月31日余额4,302

- 54 -

17. 以摊余成本计量的债务工具投资

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日6月30日
债券投资
政府债券355,886355,793
政策性银行债券210,711210,711
商业银行及其他金融机构债券28,80828,726
其他债券8,2627,393
非标资产
-票据资产68,64268,642
-贷款234,722234,722
-同业债权资产收益权3,0003,000
其他522522
小计910,553909,509
损失准备(7,888)(7,782)
-按12个月的预期信用损失评估(4,084)(4,082)
-按全生命周期的预期信用损失评估(3,804)(3,700)
合计902,665901,727
分类
债券
境内上市597,112597,111
境外上市3,8402,866
非上市2,7152,646
上市债券投资的公允价值598,587597,746
非标资产
境内306,886306,886
境外-

损失准备变动情况

本集团本行
2018年2018年
于2017年12月31日余额--
准则修订后期初调整7,0657,063
于1月1日余额7,0657,063
本期计提671568
本期转回(9)-
收回以前年度已核销9-
汇兑损益152151
于6月30日余额7,8887,782

- 55 -

18. 长期股权投资单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
对子公司的投资(a)--45,66945,669
对合营公司的投资(b)5,6065,0593,3793,095
对联营公司的投资(c)1,45220--
小计7,0585,07949,04848,764
减:减值准备--(1,768)(1,768)
合计7,0585,07947,28046,996

(a) 对子公司的投资单位:人民币百万元

本行
6月30日12月31日
永隆银行有限公司32,08232,082
永久性债务资本 (注)2,6122,612
招银金融租赁有限公司6,0006,000
招商基金管理有限公司1,4871,487
招银国际金融控股有限公司3,4883,488
小计45,66945,669
减:减值准备(1,768)(1,768)
合计43,90143,901

注: 该永久性债务资本为永隆银行有限公司分别于2014年9月30日和2014年12月29

日,向本行定向发行的永久性债务资本美元各130百万元,2015年4月23日向本行定向发行的永久性债务资本人民币1,000百万元。

各子公司的业绩及财务状况已纳入本集团的合并财务报表内。

于2018年6月30日,纳入本行合并财务报表范围的主要子公司如下:

单位:人民币百万元

公司名称及经营地点缴足股本 详情(百万元)所有权 百分比主要业务或类型代表人
招银国际金融控股有限公司 (注(i))香港港币4,129100%财务咨询服务有限公司田惠宇
招银金融租赁有限公司 (注(ii))上海人民币6,000100%融资租赁有限公司连柏林
永隆银行有限公司 (注(iii))香港港币1,161100%银行业务有限公司田惠宇
招商基金管理有限公司 (注(iv))深圳人民币1,31055%基金管理有限公司李浩

注:

(i) 招银国际金融控股有限公司 (“招银国际”),原名为“江南财务有限公司”、“招银国际金

融有限公司”,为本行经中国人民银行银复 [1998] 405号文批准的全资子公司。于2014年,本行对招银国际增资港币750百万元,增资后招银国际股本为港币1,000百万元,本行持有股权百分比不变。

- 56 -

18. 长期股权投资-续

(a) 对子公司的投资-续

(i) 续

2015年7月28日,本行第九届董事会第三十五次会议决议通过《关于招银国际金融控股有限公司增资重组的议案》,本行同意对招银国际增资400百万美元(等值)。于2016年1月20日,本行完成对招银国际的增资。

(ii) 招银金融租赁有限公司(“招银租赁”)为本行经中国银监会银监复 [2008] 110号文批准

设立的全资子公司,于2008年4月正式开业。于2014年,本行对招银租赁增资人民币2,000百万元,增资后招银租赁股本为人民币6,000百万元,本行持有股权百分比不变。

(iii) 本行于2008年9月30日取得永隆银行有限公司("永隆银行")53.12% 的股权。永隆银

行于2009年1月15日成为本行的全资子公司。永隆银行已于2009年1月16日起撤回其于香港联交所的上市地位。

(iv) 招商基金管理有限公司(“招商基金”)原为本行的联营公司,本行于2012年通过以

63,567,567.57欧元的价格受让ING Asset Management B.V.所转让的招商基金21.6%的股权。本行于2013年以现金支付对价后,占招商基金的股权由33.4% 增加到55.0% ,取得对招商基金的控制。招商基金于2013年11月28日成为本行子公司。于2017年12月,本行对招商基金增资人民币605百万元,其他股东同比例增资495百万元,增资后招商基金股本为人民币1,310百万元,本行持有股权百分比不变。

(b) 对合营公司的投资

本集团的主要合营公司:

单位:人民币百万元

2018年6月30日
招商信诺人寿保险有限公司招联消费金融有限公司其他合计
本集团的初始投资成本1,3211,6001613,082
投资变动
2018年1月1日2,3952,3203445,059
加:对合营公司增资----
加:新增投资----
按权益法核算的调整数19730234533
收到股利--(5)(5)
转出/处置----
汇率变动--1919
2018年6月30日2,5922,6223925,606

- 57 -

18. 长期股权投资-续

(b) 对合营公司的投资-续单位:人民币百万元

2017年
招商信诺人寿保险有限公司招联消费金融有限公司其他合计
本集团的初始投资成本1,3211,6001613,082
投资变动
2017年1月1日2,0431,2313563,630
加:对合营公司增资-600-600
加:新增投资----
按权益法核算的调整数352595921,039
转出/处置--(126)(126)
汇率变动-(106)22(84)
2017年12月31日2,3952,3203445,059

本集团的主要合营公司信息列示如下:

公司名称商业模式注册地及经营地点缴足的股本 (千元)本集团持有所有权百分比主要业务
所占有效利益本行持有所有权百分比子公司持有所有权百分比
招商信诺人寿保险有限公司(注(i))有限公司深圳人民币2,800,00050%50%-人寿保险业务
招联消费金融有限公司(注(ii))有限公司深圳人民币2,859,32050%15%35%消费金融服务

注:

(i) 本行与信诺北美人寿保险公司各持有招商信诺人寿保险有限公司(“招商信

诺”)50.00% 股权。按持股比例分享利润,承担风险和亏损。本行对该投资作为合营公司投资核算。

(ii) 招联消费金融有限公司由本行子公司永隆银行与中国联通股份有限公司旗下中国联

合网络通信有限公司共同出资设立,已于2015年3月3日获得中国银行业监督管理委员会 (“银监会”) 批准开业。出资双方各出资50%,按持股比例分享利润,承担风险和亏损。于2017年12月,本集团对招联消费金融增资人民币600百万元,其他股东同比例增资,增资后招联消费金融股本为人民币2,859百万元,本行持有股权比例15%,永隆银行持有股权比例35%,本集团持股比例不变。

- 58 -

18. 长期股权投资-续

(b) 对合营公司的投资-续

本集团对财务报表有重要影响的合营公司为招商信诺人寿保险有限公司与招联消费金融有限公司,其财务信息列示如下:

(i) 招商信诺人寿保险有限公司单位:人民币百万元

资产负债权益收入净利润综合收益收益总额现金及现金等价物折旧和摊销所得税费用
2018年6月30日
招商信诺人寿保险有限公司42,50037,3155,1859,011547(152)39591317117
本集团的有效权益21,25018,6582,5924,506273(76)197457959

单位:人民币百万元

资产负债权益收入净利润综合收益收益总额现金及现金等价物折旧和摊销所得税费用
2017年
招商信诺人寿保险有限公司35,94231,1524,79013,935666667329453175
本集团的有效权益17,97115,5762,3956,968319333524731638

- 59 -

18. 长期股权投资-续

(b) 对合营公司的投资-续

(ii) 招联消费金融有限公司

单位:人民币百万元

资产负债权益收入净利润综合 收益总额现金及现金等价物折旧和摊销所得税费用
2018年6月30日
招联消费金融有限公司60,77455,5295,2453,0406046048025175
本集团的有效权益30,38727,7652,6221,520302302401388

单位:人民币百万元

资产负债权益收入净利润收益总额现金及现金等价物折旧和摊销所得税费用
2017年
招联消费金融有限公司46,98042,3394,6414,1631,1891,1898128383
本集团的有效权益23,49021,1702,3202,0825955954064192

- 60 -

18. 长期股权投资-续

(b) 对合营公司的投资-续

单项而言不重要的合营公司的财务信息如下:

单位:人民币百万元

净利润其他综合收益综合收益总额
2018年6月30日
其他不重要的合营公司(57)-(57)
本集团的有效权益44(10)34

单位:人民币百万元

净利润其他综合收益综合收益总额
2017年
其他不重要的合营公司39853451
本集团的有效权益811192

(c) 对联营公司的投资单位:人民币百万元

本集团
2018年6月30日2017年12月31日
投资余额变动
期初余额2082
加:本期新增联营公司投资1,0336
本期转入184-
收回投资-(65)
按权益法核算的调整数2233
收到股利(1)-
本期处置(9)-
汇率变动2(6)
期末余额及账面价值1,45220

联营公司为非上市公司且都不是本集团重要的联营公司,其财务信息如下:

单位:人民币百万元

净利润综合收益总额
2018年6 月30日
百分之一百3,7983,798
本集团的有效权益223223

单位:人民币百万元

净利润综合收益总额
2017年
百分之一百88
本集团的有效权益33

- 61 -

19. 固定资产单位:人民币百万元

本集团
建筑物在建工程电子设备装修费飞机、船舶及专业设备及其他合计
成本:
2018年1月1日24,8472,48210,1652,99226,4206,41673,322
购置2319459473,0911084,017
重分类及转入27-----27
出售/报废(14)(2)(94)(8)(1,723)(215)(2,056)
汇兑差额57-(1)21591218
2018年6月30日24,9402,67410,6642,99327,9476,31075,528
累计折旧:
2018年1月1日8,134-7,6731,0991,9475,28824,141
折旧594-614786642722,222
重分类及转入8-----8
出售/报废(10)-(92)(6)(214)(212)(534)
汇兑差额34-6132174
2018年6月30日8,760-8,2011,1722,4295,34925,911
账面净值:
2018年6月30日16,1802,6742,4631,82125,51896149,617
2018年1月1日16,7132,4822,4921,89324,4731,12849,181

单位:人民币百万元

本集团
建筑物在建工程电子设备装修费飞机、船舶及专业设备及其他合计
成本:
2017年1月1日22,6543,7979,1672,75919,0546,41063,841
购置1131,5161,465618,39941011,964
重分类及转入/(转出)2,402(2,831)(4)198-13(222)
出售/报废(91)-(403)(7)-(411)(912)
汇兑差额(231)-(60)(19)(1,033)(6)(1,349)
2017年12月31日24,8472,48210,1652,99226,4206,41673,322
累计折旧:
2017年1月1日7,104-6,8109639094,98720,773
折旧1,158-1,2801521,1187034,411
重分类及转入27-----27
出售/报废(49)-(392)(6)-(400)(847)
汇兑差额(106)-(25)(10)(80)(2)(223)
2017年12月31日8,134-7,6731,0991,9475,28824,141
账面净值:
2017年12月31日16,7132,4822,4921,89324,4731,12849,181
2017年1月1日15,5503,7972,3571,79618,1451,42343,068

- 62 -

19. 固定资产-续单位:人民币百万元

本行
建筑物在建工程电子设备装修费及其他合计
成本:
2018年1月1日22,0202,4819,2752,7706,31742,863
购置231925636103887
重分类及转入27----27
出售/报废(14)-(86)(8)(214)(322)
汇兑差额18-(11)--7
2018年6月30日22,0742,6739,7412,7686,20643,462
累计折旧:
2018年1月1日6,836-7,2519775,23220,296
折旧528-554672661,415
重分类及转入11----11
出售/报废(10)-(83)(6)(211)(310)
汇兑差额17---118
2018年6月30日7,382-7,7221,0385,28821,430
账面净值:
2018年6月30日14,6922,6732,0191,73091822,032
2018年1月1日15,1842,4812,0241,7931,08522,567

单位:人民币百万元

本行
建筑物在建工程电子设备装修费及其他合计
成本:
2017年1月1日19,5773,7968,3382,5316,31040,552
购置1101,5121,332453963,395
重分类及转入/(转出)2,397(2,827)(4)19814(222)
出售/报废(47)-(389)-(402)(838)
汇兑差额(17)-(2)(4)(1)(24)
2017年12月31日22,0202,4819,2752,7706,31742,863
累计折旧:
2017年1月1日5,850-6,4638454,93518,093
折旧1,002-1,1681326892,991
重分类及转入25----25
出售/报废(29)-(379)-(392)(800)
汇兑差额(12)-(1)--(13)
2017年12月31日6,836-7,2519775,23220,296
账面净值:
2017年12月31日15,1842,4812,0241,7931,08522,567
2017年1月1日13,7273,7961,8751,6861,37522,459

- 63 -

19. 固定资产-续

(a) 于2018年6月30日,本集团认为没有固定资产需要计提减值准备 (2017年12月31日:

无) 。

(b) 于2018年6月30日,本集团无重大暂时闲置的固定资产 (2017年12月31日:无) 。

20. 投资性房地产单位:人民币百万元

本集团本行
2018年2017年2018年2017年
成本:
年初余额2,8552,8841,033919
(转出)/转入(27)109(27)114
报废/处理(13)-(13)-
汇兑差额23(138)--
于6月30日/12月31日余额2,8382,8559931,033
累计折旧:
年初余额1,2431,183412385
计提711472452
(转出)/转入(8)(27)(11)(25)
报废/处理(13)-(13)-
汇兑差额11(60)--
于6月30日/12月31日余额1,3041,243412412
账面净值:
于6月30日/12月31日余额1,5341,612581621
年初余额1,6121,701621534

(a) 于2018年6月30日,本集团认为没有投资性房地产需要计提减值准备 (2017年:

无)。

- 64 -

21. 无形资产单位:人民币百万元

本集团
土地使用权软件及其他核心存款合计
成本/评估值:
2018年1月1日4,6344,9231,09510,652
本期购入2,975540-3,515
转入/(转出)----
汇兑差额211518
2018年6月30日7,6115,4641,11014,185
累计摊销:
2018年1月1日4262,6133583,397
本期摊销12033319472
转入/(转出)----
汇兑差额-156
2018年6月30日5462,9473823,875
账面净值:
2018年6月30日7,0652,51772810,310
2018年1月1日4,2082,3107377,255

单位:人民币百万元

本集团
土地使用权软件及其他核心存款合计
成本/评估值:
2017年1月1日1,5933,8861,1786,657
本年购入2,9751,070-4,045
转入/(转出)79(30)-49
汇兑差额(13)(3)(83)(99)
2017年12月31日4,6344,9231,09510,652
累计摊销:
2017年1月1日2912,1083442,743
本年摊销13853640714
转入/(转出)(1)(29)-(30)
汇兑差额(2)(2)(26)(30)
2017年12月31日4262,6133583,397
账面净值:
2017年12月31日4,2082,3107377,255
2017年1月1日1,3021,7788343,914

- 65 -

21. 无形资产-续单位:人民币百万元

本行
土地使用权软件及其他合计
成本:
2018年1月1日4,4704,8319,301
本期购入2,9755363,511
转入/(转出)---
汇兑差额-22
2018年6月30日7,4455,36912,814
累计摊销:
2018年1月1日3952,5522,947
本期摊销119327446
转入/(转出)---
汇兑差额-11
2018年6月30日5142,8803,394
账面净值:
2018年6月30日6,9312,4899,420
2018年1月1日4,0752,2796,354

单位:人民币百万元

本行
土地使用权软件及其他合计
成本:
2017年1月1日1,4073,8095,216
本年购入2,9751,0564,031
转入/(转出)88(30)58
汇兑差额-(4)(4)
2017年12月31日4,4704,8319,301
累计摊销:
2017年1月1日2602,0592,319
本年摊销135524659
转入/(转出)-(29)(29)
汇兑差额-(2)(2)
2017年12月31日3952,5522,947
账面净值:
2017年12月31日4,0752,2796,354
2017年1月1日1,1471,7502,897

- 66 -

22. 商誉单位:人民币百万元

期初余额本期增加本期减少期末余额减值准备期末净额
永隆银行 (注(i))10,177--10,177(579)9,598
招商基金 (注(ii))355--355-355
招银国际(注(iii))1--1-1
合计10,533--10,533(579)9,954

注:

(i) 于2008年9月30日本行取得永隆银行53.12% 的股权。购买日,永隆银行可辨认净

资产的公允价值为人民币12,898百万元,其中本行占人民币6,851百万元,其低于合并成本的差额人民币10,177百万元确认为商誉。永隆银行详细信息参见附注18(a)。

(ii) 于2013年11月28日本行取得招商基金55.00% 的股权。购买日,招商基金可辩认净

资产的公允价值为人民币752百万元,其中本行占人民币414百万元,其低于合并成本769百万元的差额人民币355百万元确认为商誉。招商基金详细信息参见附注18(a)。

(iii) 招银国际于2015年4月1日取得招银网络科技(深圳)有限公司(“招银网络”)100%的股

权。购买日,招银网络的可辨认净资产为人民币3百万元,其低于合并成本的差额人民币1百万元确认为商誉。招银网络的主要经营范围包括计算机软、硬件的技术开发和销售;通讯设备、办公自动化设备的销售;计算机技术信息咨询。

包含商誉的资产组的减值测试

商誉分配至本集团的资产组,即于2008年9月30日收购的永隆银行和于2013年11月28日收购的招商基金以及2015年收购的招银网络。

本集团计算资产组的可收回金额时,采用了经管理层批准以5年财务预测为基础编制的预计未来现金流量预测。5年后的现金流量是按平稳的增长比率制定。该增长比率不会超过资产组所在行业的长期平均增长率。

评估商誉减值时,本集团假设永续增长率与预测永隆银行以及招商基金主要经营地区的未来本地生产总值增长率相当。

- 67 -

23. 递延所得税资产、递延所得税负债单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
递延所得税资产55,14450,12053,68948,734
递延所得税负债(1,038)(1,070)--
净额54,10649,05053,68948,734

(a) 按性质分析

在资产负债表中确认的递延所得税资产及负债的分析列示如下:

单位:人民币百万元

本集团
2018年6月30日2017年12月31日
可抵扣/(应纳税)暂时性差异递延所得税可抵扣/(应纳税)暂时性差异递延所得税
递延所得税资产
贷款和垫款及其他资产损失/减值准备190,76947,641166,59041,616
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产150(28)5,3811,344
应付工资16,2694,07415,5353,884
其他14,4263,45713,8413,276
合计221,61455,144201,34750,120
递延所得税负债
贷款和垫款及其他资产损失/减值准备--18931
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产(266)(30)(247)(60)
其他(4,445)(1,008)(6,809)(1,041)
合计(4,711)(1,038)(6,867)(1,070)

单位:人民币百万元

本行
2018年6月30日2017年12月31日
可抵扣/(应纳税)暂时性差异递延所得税可抵扣/(应纳税)暂时性差异递延所得税
递延所得税资产
贷款和垫款及其他资产损失/减值准备188,46547,116164,50141,125
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产(489)(122)5,3801,345
应付工资15,8073,95215,0543,764
其他10,9722,74310,0012,500
合计214,75553,689194,93648,734

- 68 -

23. 递延所得税资产、递延所得税负债-续

(b) 递延所得税的变动单位:人民币百万元

本集团
及其他资产 损失/ 减值准备储备应付工资其他合计
于2017年12月31日41,6471,2843,8842,23549,050
会计政策变更产生的影响2,247(417)-3862,216
于2018年1月1日43,8948673,8842,62151,266
于损益中确认3,75218189(119)3,840
于其他综合收益确认-(943)-(41)(984)
汇率变动影响(5)-1(12)(16)
于2018年6月30日47,641(58)4,0742,44954,106

单位:人民币百万元

本集团
及其他资产 减值准备储备应付工资其他合计
于2017年1月1日28,134(485)2,625(161)30,113
于损益中确认13,518-1,2602,30717,085
于其他综合收益确认-1,773-221,795
汇率变动影响(5)(4)(1)6757
于2017年12月31日41,6471,2843,8842,23549,050

单位:人民币百万元

本行
及其他资产 损失/减值准备储备应付工资其他合计
于2017年12月31日41,1251,3453,7642,50048,734
会计政策变更产生的影响2,247(436)-4042,215
2018年1月1日43,3729093,7642,90450,949
于损益中确认3,74418188(149)3,801
于其他综合收益确认-(1,049)-(12)(1,061)
2018年6月30日47,116(122)3,9522,74353,689

单位:人民币百万元

本行
及其他资产 减值准备储备应付工资其他合计
2017年1月1日27,688(431)2,53960330,399
于损益中确认13,437-1,2251,87516,537
于其他综合收益确认-1,776-221,798
2017年12月31日41,1251,3453,7642,50048,734

本行适用的所得税率为25% (2017年:25%) 。

- 69 -

24. 资产损失/减值准备表

本集团单位:人民币百万元

附注截至2018年6月30日止6个月期间
2017年12月31日余额准则修订调整2018年1月1日余额本期计提本期转回本期收回本期转入/转出核销/处置贷款和垫款折现回拨汇率变动期末余额
可供出售金融资产减值准备12531(531)---------
持有至到期投资减值准备1593(93)---------
应收款项类投资减值准备164,302(4,302)---------
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资损失准备13-1,4451,445597-----302,072
以摊余成本计量的债务工具投资损失准备17-7,0657,065671(9)9---1527,888
应收同业和其他金融机构款项损失准备8(d)10056811,686124(230)-----1,580
贷款和垫款损失准备9(c)150,4321,088151,52079,266(48,888)3,701(10,490)(179)122175,052
商誉减值准备22579-579-------579
待处理抵债资产减值准备646(374)272----(87)--185
其他资产损失/减值准备2,3735462,919241(177)(24)0(1)022,960
合计159,9615,525165,48680,899(49,304)3,6860(10,578)(179)306190,316

以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产,其账面金额不扣除损失准备。

- 70 -

24. 资产损失/减值准备表-续

本集团-续单位:人民币百万元

附注2017年
年初余额本年计提本年转回本年收回本年转入/转出核销/处置贷款和垫款折现回拨汇率变动年末余额
可供出售金融资产减值准备1264524(75)--(35)-(28)531
持有至到期投资减值准备15908-----(5)93
应收款项类投资减值准备166,1761,341(2,227)--(988)--4,302
应收同业和其他金融机构款项减值准备8(d)884201(80)-----1,005
贷款和垫款减值准备9(c)110,03264,450(4,398)5,51922(24,283)(561)(349)150,432
商誉减值准备22579-------579
待处理抵债资产减值准备70811(11)--(45)-(17)646
其他资产减值准备1,777835(153)--(84)-(2)2,373
合计120,89166,870(6,944)5,51922(25,435)(561)(401)159,961

- 71 -

24. 资产损失/减值准备表-续

本行

单位:人民币百万元

附注截至2018年6月30日止6个月期间
2017年12月31日余额准则修订调整1月1日余额本期计提本期转回本期收回本期转入/转出核销/处置贷款和垫款折现回拨汇率变动期末余额
可供出售金融资产减值准备12455(455)---------
持有至到期投资减值准备1593(93)---------
应收款项类投资减值准备164,302(4,302)---------
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资损失准备13-1,4181,418110-----281,556
以摊余成本计量的债务工具投资损失准备17-7,0637,063568-----1517,782
应收同业和其他金融机构款项损失准备8(d)1,0136641,677119(237)----31,562
贷款和垫款损失准备9(c)146,669925147,59478,147(48,132)3,700-(10,390)(179)101170,841
长期股权投资减值准备181,768-1768-------1,768
待处理抵债资产减值准备646(374)272----(87)--185
其他资产损失/减值准备2,3485422,890233(177)(24)0(1)082,929
合计157,2945,388162,68279,177(48,546)3,6760(10,478)(179)291186,623

以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产,其账面金额不扣除损失准备。

- 72 -

24. 资产损失/减值准备表-续

本行-续单位:人民币百万元

附注2017年
年初余额本年计提本年转回本年收回本年转入/转出核销/处置贷款和垫款折现回拨汇率变动年末余额
可供出售金融资产减值准备1253620(75)----(26)455
持有至到期投资减值准备15908-----(5)93
应收款项类投资减值准备166,1761,341(2,227)--(988)--4,302
应收同业和其他金融机构款项减值准备8(d)884209(80)-----1,013
贷款和垫款减值准备9(c)106,97161,960(2,640)5,516(24,270)(560)(308)146,669
长期股权投资减值准备181,768-------1,768
待处理抵债资产减值准备70811(11)--(45)-(17)646
其他资产减值准备1,751825(141)--(84)-(3)2,348
合计118,88464,374(5,174)5,516-(25,387)(560)(359)157,294

- 73 -

25. 同业和其他金融机构存放款项单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
境内存放
- 同业93,56972,32478,53855,027
- 其他金融机构376,897359,598376,634360,425
小计470,466431,922455,172415,452
境外存放
- 同业11,0907,18510,9395,788
- 其他金融机构1231112311
小计11,2137,19611,0625,799
合计481,679439,118466,234421,251

26. 拆入资金单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
境内拆入
- 同业83,362122,30542,31668,755
- 其他金融机构53,23788,86242,92186,667
小计136,599211,16785,237155,422
境外拆入
- 同业64,29061,56526,96534,403
- 其他金融机构-2--
小计64,29061,56726,96534,403
合计200,889272,734112,202189,825

- 74 -

27. 卖出回购金融资产款

(a) 按地区分析单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
卖出回购境内
- 同业115,233114,955114,869114,955
- 其他金融机构4,0995,4684,0995,468
小计119,332120,423118,968120,423
卖出回购境外
- 同业8,6495,1628,6495,162
- 其他金融机构12435--
小计8,7735,1978,6495,162
合计128,105125,620127,617125,585

(b) 按抵押资产类型分析单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
债券
- 政府债券32,15431,90032,15431,900
- 政策性银行债券13,27748,27313,27748,273
- 商业银行及其他金融机构债券8,5144,4708,5144,470
- 其他债券1,012928888893
小计54,95785,57154,83385,536
票据73,14840,04972,78440,049
合计128,105125,620127,617125,585

28. 客户存款单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日2018年 6月30日12月31日
公司存款
- 活期1,592,4261,581,8021,567,8161,555,497
- 定期1,189,8951,144,0211,153,7251,103,249
小计2,782,3212,725,8232,721,5412,658,746
零售存款
- 活期1,025,259972,291977,808925,880
- 定期450,223366,231380,147305,398
小计1,475,4821,338,5221,357,9551,231,278
合计4,257,8034,064,3454,079,4963,890,024

- 75 -

29. 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债单位:人民币百万元

附注本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
交易性金融负债(a)15,29711,38915,28911,325
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债(b)16,10815,23015,98115,112
合计31,40526,61931,27026,437

(a) 交易性金融负债单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
与贵金属相关的金融负债15,28911,32515,28911,325
债券卖空864--
合计15,29711,38915,28911,325

(b) 指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
境内
- 拆入贵金属8,9477,6888,9477,688
- 其他127118--
境外
- 发行存款证2,7263,1852,7263,185
- 发行债券4,3084,2394,3084,239
合计16,10815,23015,98115,112

于资产负债表日,本集团的指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的公允价值与按合同到期日应支付持有人的金额的差异并不重大。截至2018年6月30日止期间及该日和截至2017年12月31日止年度及该日,由于本集团信用风险变化导致上述金融负债公允价值变化的金额并不重大。

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30. 应付债券单位:人民币百万元

附注本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
已发行次级定期债券(a)32,62133,97729,97530,084
已发行长期债券(b)69,50563,37635,27135,170
已发行同业存单217,079178,189217,079178,189
已发行存款证24,00120,93517,93217,117
合计343,206296,477300,257260,560

(a) 发行次级定期债券

于资产负债表日本行发行次级定期债券如下:

债券种类期限发行日期年利率面值总额期初余额本期发行折溢价摊销本期偿还期末余额
(%)(百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)
固定利率债券 (注(i))180个月2008年9月4日8.90 (第11个计息 年度起,若本行 不行使赎回权)人民币7,0007,106-(106)-7,000
固定利率债券 (注(ii))180个月2012年12月28日5.20人民币11,70011,689---11,689
固定利率债券 (注(iii))120个月2014年4月18日6.40人民币11,30011,289-(3)-11,286
合计30,084-(109)-29,975

- 77 -

30. 应付债券-续

(a) 发行次级定期债券-续

注:

(i) 本行于2008年8月12日获得银监会以银监复 [2008] 304号文《中国银监会关于招商银行发行次级债券的批复》以及中国人民银行以

银市场许准予字 [2008] 第25号文《中国人民银行准予行政许可决定书》批准发行人民币30,000百万元的次级债券。本行于2008年9月4日在中国境内银行间债券市场向机构投资者成功发行了总额分别为人民币26,000百万元的固定利率次级债券及人民币4,000百万元的浮动利率次级债券。

本行于2013年9月4日行使赎回权,赎回了人民币19,000百万元和人民币4,000百万元两个品种共计人民币23,000百万元的次级债券。本行于2018年8月2日发布公告,将于2018年9月4日行使赎回权,赎回7,000百万元的次级债。

(ii) 本行于2012年11月29日获得银监会以银监复 [2012] 703号文《中国银监会关于招商银行发行次级债券的批复》以及于2012年12月

20日获得中国人民银行以银市场许准予字 [2012] 第91号《中国人民银行准予行政许可决定书》批准发行不超过人民币11,700百万元次级债券。本行于2012年12月28日在中国境内银行间债券市场向机构投资者成功发行了总额为人民币11,700百万元的固定利率次级债券。

(iii) 本行于2013年10月29日获得银监会以银监复 [2013] 557号文《中国银监会关于招商银行发行次级债券的批复》以及于2014年4月

15日获得中国人民银行以银市场许准予字 [2014] 第22号《中国人民银行准予行政许可决定书》批准发行人民币11,300百万元的二级资本债券。本行于2014年4月18日在中国境内银行间债券市场发行二级资本债券人民币11,300百万元。

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30. 应付债券-续

(a) 发行次级定期债券-续

于资产负债表日永隆银行发行次级定期债券如下:

债券种类期限发行日期年利率面值总额期初余额本期发行折溢价摊销本期偿还汇率变动期末余额
(%)(百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)
定转浮息债券120个月2012年11月6日T*+2.80 (第6个 计息年度起,若 不行使赎回权)美元2001,293-9(1,320)18-
定转浮息债券120个月2017年11月22日T*+1.75%(第6个 计算年度第一天起,若 本行不行使赎回权)美元4002,600-1-452,646
合计3,893-10(1,320)632,646

* T为5年期美国国库券孳息率。

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30. 应付债券-续

(b) 发行长期债券

于资产负债表日本行发行长期债券如下:

债券种类期限发行日期年利率面值总额期初余额本期发行本期偿还折溢价摊销汇率变动期末余额
(%)(百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)
固定利率债券(i)36个月2017年5月22日4.20人民币18,00017,979--5-17,984
中期票据 (ii)36个月2017年6月12日3M Libor+82.5基点美元8005,206--2925,300
固定利率债券(i)36个月2017年9月14日4.30人民币12,00011,985--2-11,987
合计35,170--99235,271

注:

(i) 本行于2017年4月1日获得银监会以银监复[2017]114号文《中国银监会关于招商银行发行金融债券的批复》以及于2017年5月5日

获得中国人民银行以银市场许准予字[2017]第74号文《中国人民银行准予行政许可决定书》批准发行总额为不超过30,000百万元的金融债券。本行于2017年5月22日在中国境内银行间债券市场公开发行总额为人民币18,000百万元的固定利率金融债券,并于2017年9月14日在中国境内银行间债券市场公开发行总额为人民币12,000百万元的固定利率金融债券。

(ii) 本行于2017年4月22日获得发改委以发改外资[2017]560号文《国家发展改革委关于2017年度外债规模管理改革试点企业(第二批)

的批复》批准为2017年外债管理改革试点企业。本行纽约分行于当地时间2017年6月12日于境外发行总额为美元800百万元的浮动利率中期票据。

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30. 应付债券-续

(b) 发行长期债券-续

于资产负债表日招银租赁发行长期债券如下:

债券种类期限发行日期年利率(%)面值总额期初余额本期发行折溢价 摊销本期偿还汇率变动期末 余额
(%)(百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)(人民币百万元)
固定利率债券 (注 (i))60个月2013年6月26日5.08人民币1,000996-4(1,000)--
固定利率债券 (注 (i))60个月2013年7月24日4.98人民币1,000996----996
固定利率债券 (注 (ii))60个月2014年8月11日3.25美元5003,268-(6)-283,290
固定利率债券 (注 (iii))36个月2015年12月7日3.75人民币200200----200
固定利率债券 (注 (iv))36个月2016年3月11日3.27人民币3,8003,795-2--3,797
租赁资产支持证券(注v)74.5个月2016年5月5日2.98/3.09/R-1.35**人民币4,110253--(253)--
固定利率债券 (注 (vi))36个月2016年11月29日2.63美元3001,956-2-161,974
固定利率债券 (注 (vi))60个月2016年11月29日3.25美元9005,862-3-495,914
租赁资产支持证券(注(vii))31个月2017年2月21日4.3/4.5/4.73人民币4,9302,186-1(776)-1,411
固定利率债券(注(viii))36个月2017年3月15日4.50人民币4,0003,988-2--3,990
固定利率债券(注(viii))36个月2017年7月5日4.80人民币1,5001,496-1--1,497
固定利率债券(注(viii))36个月2017年7月20日4.89人民币2,5002,494-1--2,495
固定利率债券(注(viii))36个月2017年8月3日4.60人民币2,0001,995----1,995
固定利率债券(注(ix))36个月2018年3月14日5.24人民币4,000-3,987---3,987
固定利率债券(注(ix))36个月2018年5月9日4.80人民币4,000-3,988---3,988
合计29,4857,97510(2,029)9335,534

** 其中人民币900百万元债券的计息利率为固定利率2.98%,人民币600百万元债券的计息利率为固定利率3.09%,剩余人民币2,610

百万元债券按中国人民银行公布的一至五年期贷款基准利率(R)-1.35%,2018年6月30日及2017年12月31日的基准利率为4.75% 。截止2017年12月31日剩余债券适用的利率为(R)-1.35%。

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30. 应付债券-续

(b) 发行长期债券-续

注:

(i) 经银监会以银监复 [2012] 758号《中国银行业监督管理委员会关于招银金融租赁有限公司发行金融债券的批复》和中国人民银行以

银市场许准予字 [2013]第33号《中国人民银行准予行政许可决定书》批准,招银租赁于2013年6月26日发行了2016年招银租赁第一期金融债券人民币2,000百万元,于2013年7月24日发行了2013年招银租赁第二期金融债券人民币2,000百万元。招银租赁于2016年6月27日赎回1,000百万元到期长期债券,于2016年7月25日赎回1,000百万元到期长期债券,于2018年6月27日赎回1,000百万元到期长期债券。本行于2018年6月30日未持有招银租赁发行的金融债券 (2017年12月31日:382百万元)。

(ii) 招银租赁子公司招银国际租赁于2014年8月11日在香港联合交易所发行了于2019年到期的美元500百万元年利率为3.25% 的有担

保债券。

(iii) 经银监会上海监管局以沪银监复[2015]551号《上海银监局关于招银金融租赁有限公司发行金融债券的批复》和中国人民银行以银市

场许准予字[2015]第276号《中国人民银行准予行政许可决定书》批准,招银租赁于2015年12月7日发行了2015年招银租赁第一期金融债券人民币200百万元。

(iv) 经《上海银监局关于招银金融租赁有限公司发行金融债券的批复》(沪银监复〔2015〕551号)和《中国人民银行准予行政许可决定

书》(银市场许准予字〔2015〕第276号)核准公开发行,2016年招银金融租赁有限公司金融债券(第一期)发行总额为人民币3,800百万元,为3年期固定利率债券,兑付日一次性兑付本金。其中,本行于2018年6月30日持有招银租赁发行的金融债券金额为人民币200百万元(2017年12月31日:200百万元)。

(v) 根据《中国人民银行准予行政许可决定书》(银市场许准予字[2016]第65号)和中国银行业监督管理委员会创新监管部《关于招金

2016年第一期租赁资产证券化信托项目备案通知书》,招银租赁于2016年5月5日在全国银行间债券市场发行规模为人民币4,855百万元的招金2016年第一期租赁资产支持证券,发起人招银金融租赁有限公司持有人民币745百万元。招银租赁于2016年7月29日赎回人民币1,364百万元到期租赁资产支持证券,于2016年10月28日赎回519百万元到期租赁资产支持证券, 招银租赁于2017年兑付1,974百万元到期租赁资产支持证券,于本期兑付253百万元租赁资产支持证券。

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30. 应付债券-续

(b) 发行长期债券-续

(vi) 招银租赁子公司招银国际租赁于2016年11月29日在香港联合交易所发行了于2019年到期的美元300百万元年利率为2.63% 的债

券和于2021年到期的美元900百万元年利率为3.25% 的债券。其中,本行于2018年6月30日持有招银国际租赁发行的金融债券金额为美元30百万元(2017年12月31日:美元27百万元)。

(vii) 根据《中国人民银行准予行政许可决定书》(银市场许准予字[2016]第215号)和中国银行业监督管理委员会创新监管部《关于招金

2017年第一期租赁资产证券化项目备案通知书》,招银租赁于2017年2月21在全国银行间债券市场发行规模为人民币5,636百万元的招金2017年第一期租赁资产支持证券,发起人招银金融租赁有限公司持有人民币706百万元。招银租赁于2017年兑付2,744百万元到期租赁资产支持证券,于本期间兑付776百万元租赁资产支持证券。

(viii) 经中国银行业监督管理委员会上海监管局《上海银监局关于同意招银金融租赁有限公司发行金融债的批复》(沪银监复[2016]501号)

和中国人民银行《中国人民银行准予行政许可决定书》(银市场许准予字[2017]第9号)批准,招银租赁于:

1. 2017年3月15日发行了2017年招银租赁有限公司金融债券(第一期)4,000百万元,为三年期固定利率债券,每年付息一次,于

兑付日一次性兑付本金;

2. 2017年7月5日发行了2017年招银租赁有限公司金融债券(第二期)1,500百万元,为三年期固定利率债券,每年付息一次,于兑

付日一次性兑付本金;其中,本行于2018年6月30日持有招银租赁发行的金融债券金额为人民币300百万元(2017年12月31日:300百万元);

3. 2017年7月20日发行了2017年招银租赁有限公司金融债券(第三期)2,500百万元,为三年期固定利率债券,每年付息一次,于

兑付日一次性兑付本金;其中,本行于2018年6月30日持有招银租赁发行的金融债券金额为人民币200百万元(2017年12月31日:200百万元);

4. 2017年8月3日发行了2017年招银租赁有限公司金融债券(第四期)2,000百万元,为三年期固定利率债券,每年付息一次,于兑

付日一次性兑付本金。

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30. 应付债券-续

(b) 发行长期债券-续

(ix) 经中国银行业监督管理委员会上海监管局《上海银监局关于同意招银金融租赁有限公司发行金融债的批复》(沪银监复[2018]33号)和

中国人民银行《中国人民银行准予行政许可决定书》(银市场许准予字[2018]第32号)批准,招银租赁:

1. 于2018年3月14日发行了2018年招银金融租赁有限公司金融债券(第一期)4,000百万元,为三年期固定利率债券,每年付息一次,于

兑付日一次性兑付本金。本行于2018年6月30日持有招银租赁发行的金融债券金额为人民币260百万元;

2. 于2018年5月9日发行了2018年招银金融租赁有限公司金融债券(第二期)4,000百万元,为三年期固定利率债券,每年付息一次,于

兑付日一次性兑付本金,本行于2018年6月30日持有招银租赁发行的金融债券金额为人民币140百万元。

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31. 应交税费单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
企业所得税12,04121,84111,38421,192
增值税3,5383,8313,4373,770
其他9881,029936980
合计16,56726,70115,75725,942

32. 预计负债

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
表外预期信用损失准备4,677不适用4,647不适用
其他预计负债450450450450
合计5,1274505,097450

33. 股本

本行股本结构分析如下:

单位:人民币百万股

注册资本
期末及期初
流通股份
- A股20,629
- H股4,591
合计25,220

本行所有发行的A股和H股均为普通股,享有同等权益。上述股份均无限售条件。

单位:人民币百万元

股本
股数(百万股)金额
于2018年1月1日及2018年6月30日25,22025,220

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34. 其他权益工具

(a) 优先股

单位:人民币百万元

2018年1月1日本期发行2018年6月30日
(百万股)金额(百万股)金额(百万股)金额
2017年发行境外优先股(注(i))506,597--506,597
2017年发行境内优先股(注(ii))27527,468--27527,468
合计32534,065--32534,065
2017年1月1日本年发行2017年12月31日
(百万股)金额(百万股)金额(百万股)金额
2017年发行境外优先股(注(i))--506,597506,597
2017年发行境内优先股(注(ii))--27527,46827527,468
合计--32534,06532534,065

注:

(i) 经中国相关监管机构的批准,本行于2017年10月25日在境外发行了以美元认购和交

易的非累积优先股,面值总额为美元1,000百万元,每股面值为美元20元,发行数量为50,000,000股,初始股息率为4.40%,在存续期内按约定重置,且最高不得超过16.68%。本行以现金形式支付该境外优先股股息,以人民币计价和宣布,境外优先股东按照约定的息率分配后,不再同普通股东一起参加剩余利润分配。境外优先股采取非累积息支付方式,本行有权取消上述优先股的股息,且不构成违约事件。如本行全部或部分取消本次优先股的派息,自股东大会决议通过次日起,直至决定重新开始向优先股股东派发全额股息前,本行将不会向普通股股东分配利润。由于本次优先股采取非累积股息支付方式,因此本行不会派发以前年度已经被取消的股息。

该境外优先股无到期日,但是自发行结束之日起满5年或以后,经中国银监会批准并符合相关要求,本行有权赎回全部或部份本次境外优先股。但是本行不负有必须赎回优先股的义务,优先股股东无权要求本行赎回优先股,且不应形成优先股将被赎回的预期。

(ii) 经中国相关监管机构的批准,本行于2017年12月18日在境内发行了非累积优先股,

面值总额为人民币27,500百万元,每股面值为人民币100元,发行数量为275,000,000股,初始股息率为4.81%,在存续期内按约定重置,且最高不得超过16.68%。本次优先股以现金形式支付股息,境内优先股东按照约定的息率分配后,不再同普通股东一起参加剩余利润分配。境内优先股采取非累积息支付方式,本行有权取消上述优先股的股息,且不构成违约事件。如本行全部或部分取消本次优先股的派息,自股东大会决议通过次日起,直至决定重新开始向优先股股东派发全额股息前,本行将不会向普通股股东分配利润。由于本次优先股采取非累积股息支付方式,因此本行不会派发以前年度已经被取消的股息。

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34. 其他权益工具-续

(a) 优先股-续

(ii)-续

该境内优先股无到期日,本次优先股自发行结束之日起满5年或以后,在满足赎回条件且事先取得中国银监会批准的前提下,本行行使有条件赎回权,本行不负有必须赎回优先股的义务,优先股股东无权要求本行赎回优先股,且不应形成优先股将被赎回的预期。

本次发行的境内优先股和境外优先股均具有以下强制转股触发条件:

(1) 当其他一级资本工具触发事件发生时,即核心一级资本充足率降至5.125%(或以下)

时,本行有权在无需获得优先股股东同意的情况下将届时已发行且存续的本次优先股按照票面总金额全部或部分转为A股普通股,并使本行的核心一级资本充足率恢复到5.125%以上。在部分转股情形下,本次优先股按同等比例、以同等条件转股。

(2) 当二级资本工具触发事件发生时,本行有权在无需获得优先股股东同意的情况下将届

时已发行且存续的本次优先股按照票面总金额全部转为A股普通股。其中,二级资本工具触发事件是指以下两种情形的较早发生者:①中国银监会认定若不进行转股或减记,本行将无法生存;②相关部门认定若不进行公共部门注资或提供同等效力的支持,本行将无法生存。

当本行发生上述强制转股情形时,应当报中国银监会审查并决定,并按照《证券法》及中国证监会和香港法规的相关规定,履行临时报告、公告等信息披露义务。

(a) 归属于权益工具持有者的相关信息

单位:人民币百万元

2018年6月30日2017年12月31日
归属于本行股东的权益500,715480,210
-归属于本行普通股持有者的权益466,650446,145
-归属于本行其他权益持有者的权益34,06534,065
归属于少数股东的权益3,3363,182
-归属于普通少数股东的权益2,2012,012
-归属于少数股东其他权益工具持有者的权益(附注55)1,1351,170

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35. 其他综合收益

单位:人民币百万元

项目本集团
归属于母公司股东的其他综合收益上年末余额会计政策变更调整归属于母公司股东的其他综合收益于1月1日余额截至2018年6月30日止6个月期间归属于母公司股东的其他综合收益期末余额
本期所得税前发生额其他综合收益当期 转入损益所得税费用税后归属于于母公司税后归属于少数股东所有者权益内部结转
以后不能重分类进损益的其他综合收益
其中:指定以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资公允价值变动-1,5281,528156(34)122-11,651
重新计算设定受益计划负债的变动91-91------91
以后将重分类进损益的其他综合收益
公允价值变动(3,897)3,897--------
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资公允价值变动-(3,057)(3,057)4,795(855)(909)3,045(14)-(12)
的有效部分(86)-(86)16035(41)154--68
外币财务报表折算差额(843)-(843)579--614(35)-(229)
权益法下在被投资单位以后将重分类进损益的其他综合收益中享有的份额(6)-(6)(86)--(86)--(92)
小计(4,832)840(3,992)5,448(820)(950)3,727(49)-(265)
合计(4,741)2,368(2,373)5,604(820)(984)3,849(49)11,477

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35. 其他综合收益-续

单位:人民币百万元

项目本集团
归属于母公司股东的其他综合收益年初余额2017年归属于母公司股东的其他综合收益年末余额
本年所得税前发生额其他综合收益当期 转入损益所得税费用税后归属于于母公司税后归属于少数股东
以后不能重分类进损益的其他综合收益
其中:重新计算设定受益计划负债的变动3172-(12)60-91
以后将重分类进损益的其他综合收益
公允价值变动1,473(6,653)(501)1,785(5,370)1(3,897)
现金流量套期损益的有效部分(19)(110)2122(67)-(86)
外币财务报表折算差额1,516(2,359)--(2,359)-(843)
权益法下在被投资单位以后将重分类进损益的其他综合收益中享有的份额(50)44--44-(6)
小计2,920(9,078)(480)1,807(7,752)1(4,832)
合计2,951(9,006)(480)1,795(7,692)1(4,741)

- 89 -

35. 其他综合收益-续

单位:人民币百万元

项目本行
归属于母公司股东的其他综合收益上年末余额会计政策变更调整归属于母公司股东的其他综合收益于1月1日余额截至2018年6月30日止6个月期间归属于母公司股东的其他综合收益期末余额
本期所得税前发生额其他综合收益当期 转入损益所得税费用税后归属于于母公司
以后不能重分类进损益的其他综合收益
其中:指定以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资公允价值变动-1,5291,529135-(34)1011,630
以后将重分类进损益的其他综合收益
公允价值变动(4,038)4,038------
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资公允价值变动-(3,077)(3,077)4,927(837)(1,015)3,075(2)
的有效部分(86)-(86)1735(12)40(46)
外币财务报表折算差额(78)-(78)157--15779
权益法下在被投资单位以后将重分类进损益的其他综合收益中享有的份额(55)-(55)(81)--(81)(136)
小计(4,257)961(3,296)5,020(802)(1,027)3,191(105)
合计(4,257)2,490(1,767)5,155(802)(1,061)3,2921,525

- 90 -

35. 其他综合收益-续

单位:人民币百万元

项目本行
归属于母公司股东的其他综合收益年初余额2017年归属于母公司股东的其他综合收益年末余额
本年所得税前发生额其他综合收益当期 转入损益所得税费用税后归属于于母公司
以后将重分类进损益的其他综合收益
公允价值变动1,294(6,988)(120)1,776(5,332)(4,038)
现金流量套期损益的有效部分(19)(110)2122(67)(86)
外币财务报表折算差额-(78)--(78)(78)
权益法下在被投资单位以后将重分类进损益的其他综合收益中享有的份额(88)33--33(55)
合计1,187(7,143)(99)1,798(5,444)(4,257)

(a) 投资重估储备

投资重估储备已按计量可供出售金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具及指定以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资所采用的会计政策入账,并已扣除相关的递延所得税项。

(b) 套期储备

套期储备包含现金流量套期所用套期工具的公允价值累计变动净额的有效套期部分,而所套期现金流量须待其后按照附注3所载就现金流量套期所采纳的会计政策确认。

- 91 -

36. 利润分配

(a) 宣告及分派股利单位:人民币百万元

6月30日止 6个月期间12月31日 止年度
已批准、宣告的2017年度现金股利每股人民币0.84元21,185-
已批准以及分派的2016年度现金股利每股人民币0.74元-18,663

(b) 建议分配利润

单位:人民币百万元

6月30日止 6个月期间12月31日 止年度
提取法定盈余公积金-6,451
提取一般风险准备-3,083
分派股利
-现金股利:无(2017年:人民币0.84元)-21,185
合计-30,719

2017年度利润分配方案已于2018年6月27日经本行股东大会通过。

- 92 -

37. 利息收入单位:人民币百万元

本集团本行
截至6月30日止6个月期间截至6月30日止6个月期间
2018年2017年2018年2017年
贷款和垫款
- 公司贷款和垫款36,12132,45130,96927,990
- 零售贷款和垫款53,73047,16353,72047,157
- 票据贴现4,2551,9764,1341,981
存放中央银行款项4,0274,2794,0174,272
存放同业和其他金融机构款项992516405178
拆出资金4,1972,7974,5403,060
买入返售金融资产3,7552,5583,7602,547
投资24,09824,65323,72824,323
其中:以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资5,731不适用5,352不适用
以摊余成本计量的债务工具投资18,367不适用18,376不适用
以摊余成本计量和公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产的利息收入131,175116,393125,273111,508

注: 截至2018年6月30日止6个月期间,本集团对已减值贷款计提的利息收入为人民币

179百万元 (2017年6月30日止6个月期间:人民币446百万元);投资利息收入中对减值债券计提的利息收入为零(2017年6月30日止6个月期间:零);本集团对以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款计提的利息收入为4,431百万元( 2017年6月30日止6个月期间:不适用)。

38. 利息支出单位:人民币百万元

本集团本行
截至6月30日止6个月期间截至6月30日止6个月期间
2018年2017年2018年2017年
客户存款29,66724,21628,41623,341
向中央银行借款5,4474,1265,4444,126
同业和其他金融机构存放款项6,3944,2685,9643,933
拆入资金3,8063,8262,2842,644
卖出回购金融资产款2,2383,0782,2303,067
债券利息支出6,6115,9835,8955,480
以摊余成本计量金融负债的利息支出54,16345,49750,23342,591

- 93 -

39. 手续费及佣金收入单位:人民币百万元

本集团本行
截至6月30日止6个月期间截至6月30日止6个月期间
2018年2017年2018年2017年
银行卡手续费8,1266,5128,0786,465
结算与清算手续费5,7885,4295,7715,415
代理服务手续费9,1978,2808,6897,980
信贷承诺及贷款业务佣金3,3332,2712,2672,120
托管及其他受托业务佣金11,46511,94211,44611,768
其他2,4893,0921,3291,294
合计40,39837,52637,58035,042

40. 公允价值变动净收益(损失)单位:人民币百万元

本集团本行
截至6月30日止6个月期间截至6月30日止6个月期间
2018年2017年2018年2017年
交易性金融资产不适用(130)不适用(127)
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具(准则要求)1,055不适用1,131不适用
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具(64)19-(1)
衍生金融工具148122112149
贵金属(83)110(83)110
合计1,0561211,160131

- 94 -

41. 投资收益单位:人民币百万元

本集团本行
截至6月30日止6个月期间截至6月30日止6个月期间
2018年2017年2018年2017年
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具5,2266364,785515
可供出售金融资产不适用423不适用239
处置以摊余成本计量的金融工具1不适用1不适用
处置以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具773不适用755不适用
其中: 票据价差收益776不适用776不适用
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益权益投资股利收入133不适用126不适用
长期股权投资收益842402441269
票据价差收益不适用2,544不适用2,544
其他975920
合计6,9844,0806,1173,587

42. 其他业务收入单位:人民币百万元

本集团本行
截至6月30日止6个月期间截至6月30日止6个月期间
2018年2017年2018年2017年
资产处置收益15571177
经营性政府补助110-40-
经营租赁收入1,6281,347205114
保险业务收入及其他17372--
合计2,0661,426362121

43. 业务及管理费单位:人民币百万元

本集团本行
截至6月30日止6个月期间截至6月30日止6个月期间
2018年2017年2018年2017年
员工费用
- 工资及奖金15,18312,28813,96511,285
- 社会保险及企业补充保险3,3522,7713,2972,731
- 其他2,9882,6752,8732,541
小计21,52317,73420,13516,557
固定资产折旧费1,5561,6281,4151,482
无形资产摊销费472287446230
租赁费2,1442,0662,0161,967
其他一般及行政费用8,1646,9857,7696,654
合计33,85928,70031,78126,890

- 95 -

44. 其他业务成本

本集团本行
截至6月30日止6个月期间截至6月30日止6个月期间
2018年2017年2018年2017年
投资性房地产折旧71692420
经营租出资产折旧666480--
保险申索准备113120--
其他33---
合计8836692420

45. 信用减值损失单位:人民币百万元

本集团本行
截至6月30日止6个月期间截至6月30日止6个月期间
2018年2017年2018年2017年
贷款和垫款(附注9(c))30,37833,13930,01532,703
应收同业和其他金融机构款项(106)100(118)108
投资
-以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资(附注13)597不适用110不适用
-以摊余成本计量的 债务工具投资(附注17)662不适用568不适用
- 可供出售金融资产(附注12)不适用(87)不适用(87)
- 持有至到期投资(附注15)不适用7不适用7
- 应收款项类投资(附注16)不适用(880)不适用(880)
表外预期信用损失(166)不适用(143)不适用
其他6436956369
合计31,42932,64830,48832,220

- 96 -

46. 所得税费用

利润表所列的所得税含:

单位:人民币百万元

本集团本行
截至6月30日止6个月期间截至6月30日止6个月期间
2018年2017年2018年2017年
当期所得税
- 中国内地17,28318,39316,80317,636
- 香港520560341273
- 海外113997743
小计17,91619,05217,22117,952
递延所得税(3,840)(8,576)(3,801)(8,182)
合计14,07610,47613,4209,770

47. 每股收益及净资产收益率

本集团按照证监会的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号——净资产收益率和每股收益的计算及披露》(2010年修订) 计算的每股收益及净资产收益率如下:

单位:人民币百万元

截至6月30日 止6个月期间
利润资产收益率(%)每股收益(人民币元)
基本稀释
归属于本行普通股东的净利润44,75619.611.771.77
扣除非经常性损益后归属于本行普通股东的净利润44,58519.541.771.77

单位:人民币百万元

截至6月30日 止6个月期间
利润年化加权平均净 资产收益率(%)每股收益(人民币元)
基本稀释
归属于本行普通股东的净利润39,25919.111.561.56
扣除非经常性损益后归属于本行普通股东的净利润39,12819.051.551.55

- 97 -

47. 每股收益及净资产收益率-续

(a) 每股收益单位:人民币百万元

截至6月30日止6个月期间
2018年2017年
归属于本行股东的净利润44,75639,259
减:归属于本行优先股股东的净利润--
归属于本行普通股股东的净利润44,75639,259
加权平均普通股股本数 (百万股)25,22025,220
归属于本行普通股股东的基本和稀释每股收益 (人民币元)1.771.56
扣除非经常性损益后归属于本行普通股股东的净利润44,58539,128
扣除非经常性损益后归属于本行普通股股东的基本和稀释每股本行收益 (人民币元)1.771.55

注:本集团不存在稀释每股收益。

2017年,本行发行了非累积型优先股。计算普通股基本每股收益时,应当在归属于本行股东的净利润中扣除当期宣告发放的优先股股利。

优先股的转股特征使得本行存在或有可能发行普通股。截至2018年6月30日止6个月期间,转股的触发事件并未发生,优先股的转股特征对2018年半年度基本及稀释每股收益的计算没有影响。

单位:人民币百万元

附注截至6月30日止6个月期间
2018年2017年
归属于本行普通股股东的净利润44,75639,259
减:影响本行普通股股东净利润的非经常性损益57171131
扣除非经常性损益后归属于本行普通股股东的净利润44,58539,128

本集团非经常性损益中的固定资产报废净损益、其他净损益均计入营业外收支,本集团从2017年度起将物业租赁收入认定为经常性损益。

(b) 净资产收益率单位:人民币百万元

截至6月30日止6个月期间
2018年2017年
归属于本行普通股东的净利润44,75639,259
归属于本行普通股股东的加权平均净资产456,398410,864
年化归属于本行普通股股东的加权平均净资产收益率(%)19.6119.11
扣除非经常性损益后归属于本行普通股股东的净利润44,58539,128
年化扣除非经常性损益后归属于本行普通股股东的加权平均净资产收益率(%)19.5419.05

- 98 -

48. 经营分部

本集团的主要业务乃为零售及批发客户提供存贷款业务、资金业务、资产管理及其他金融服务。

本集团按业务条线和经营地区将业务划分为不同的营运组别,从而进行业务管理。

自2016年起,本集团为适应客户端、产品线的协同机制,改按批发金融和零售金融两大业务条线及其他业务分部进行业务决策、报告及业绩评估。司库损益按比例分摊至两大业务条线。调整后本集团的主要业务报告分部如下:

- 批发金融业务

向公司类客户、政府机构类客户、同业机构类客户提供的金融服务包括:贷款及存款服务、结算与现金管理服务、贸易金融与离岸业务、投资银行业务、拆借、回购等同业机构往来业务、资产托管业务、金融市场业务及其他服务。

- 零售金融业务

向个人客户提供的金融服务包括:贷款及存款服务、银行卡服务、财富管理、私人银行及其他服务。

- 其他业务

该分部业务包括:投资性房地产及除永隆之外的其他子公司、联营及合营公司的相关业务。这些分部尚不符合任何用来确定报告分部的量化门槛。

就分部分析而言,外部净利息收入/支出是指报告分部通过对外部提供银行业务而获得的净利息收入/支出。内部净利息收入/支出是指报告分部通过内部资金转移定价机制所承担的损益。内部资金转移定价机制已考虑资产及负债组合的结构及市场回报。成本分配是依据各报告分部的直接占用成本及相关动因分摊而定。

经营分部的会计政策与本集团的会计政策相同。上述分部收入代表外部客户产生的收入,抵

销分部间的内部交易。没有客户为本集团在2018年1-6月和2017年1-6月的收入贡献了10%或更多。分部之间的内部交易是按照公允价格达成。

- 99 -

48. 经营分部-续

(a) 分部业绩、资产及负债

单位:人民币百万元

批发金融业务零售金融业务其他业务合计
6月30日止 6个月期间6月30日止 6个月期间6月30日止 6个月期间6月30日止 6个月期间6月30日止 6个月期间6月30日止 6个月期间6月30日止 6个月期间6月30日止 6个月期间
外部净利息收入12,88619,67947,58744,67916,5396,53877,01270,896
内部净利息收入/(支出)25,68015,215(9,108)(8,805)(16,572)(6,410)--
净利息收入/(支出)38,56634,89438,47935,874(33)12877,01270,896
净手续费及佣金收入11,62213,59923,99119,6131,8561,53837,46934,750
其他净收入7,8514,9624426323,3721,63811,6657,232
其中:对联营及合营公司的投资收益----842402842402
营业收入58,03953,45562,91256,1195,1953,304126,146112,878
营业支出
- 折旧费用(636)(648)(978)(1,042)(679)(487)(2,293)(2,177)
-信用减值损失(20,755)(21,558)(10,323)(10,808)(351)(282)(31,429)(32,648)
- 其他(12,646)(10,477)(19,519)(16,618)(1,271)(1,170)(33,436)(28,265)
营业支出(34,037)(32,683)(30,820)(28,468)(2,301)(1,939)(67,158)(63,090)
营业外收入521453358863188
营业外支出(89)(28)(5)(4)(12)(2)(106)(34)
报告分部税前利润/(亏损)23,96520,88932,09027,6822,8901,37158,94549,942
资本性支出(注(i))1,7325482,6668803,1344,5967,5326,024

- 100 -

48. 经营分部-续

(a) 分部业绩、资产及负债-续单位:人民币百万元

批发金融业务零售金融业务其他业务合计
2018年6月30日2017年12月31日2018年6月30日2017年12月31日2018年6月30日2017年12月31日2018年6月30日2017年12月31日
报告分部资产3,173,4992,824,7181,884,9641,814,9991,407,2471,592,4836,465,7106,232,200
报告分部负债3,542,6883,459,0391,514,6991,359,453848,551901,1225,905,9385,719,614
联营及合营公司投资----7,0585,0797,0585,079

注:

(i) 资本性支出是指在各期间内购入预期使用一段时间以上的分部资产的金额。

- 101 -

48. 经营分部-续

(b) 报告分部的收入、利润或亏损、资产和负债以及其他重要项目的调节

单位:人民币百万元

6月30日止 6个月期间6月30日止 6个月期间
收入
报告分部的总收入126,146112,878
其他收入--
合并收入126,146112,878
利润
报告分部的总利润58,94549,942
其他利润--
合并税前利润58,94549,942
2018年6月30日2017年12月31日
资产
各报告分部的总资产6,465,7106,232,200
商誉9,9549,954
无形资产728737
递延所得税资产55,14450,120
其他未分配资产5,8044,627
合并资产合计6,537,3406,297,638
负债
报告分部的总负债5,905,9385,719,614
应交税费16,56726,701
其他未分配负债110,78467,931
合并负债合计6,033,2895,814,246

(c) 地区分部

本集团主要是于中国境内地区经营,分行遍布全国主要省份、自治区和中央政府直辖市。本集团亦在香港、纽约、新加坡、卢森堡、伦敦、悉尼设立分行,在香港、上海设立子公司及在北京、伦敦、纽约、台北设立代表处。

按地区分部列报信息时,经营收入是以产生收入的分行、子公司的所在地为基准划分。分部资产和非流动资产则按相关资产的所在地划分。

- 102 -

48. 经营分部-续

(c) 地区分部-续

作为配合银行运营及管理层对于绩效管理的用途,地区分部的定义为:

- “总行”指本集团总行本部、总行直属的分行级专营机构及合营与联营公司,包括总行

本部和信用卡中心等;

- “长江三角洲地区”指本集团下列地区服务的分行:上海直辖市、浙江省和江苏省;

- “环渤海地区”指本集团下列地区服务的分行及办事处:北京直辖市、天津直辖市、山

东省和河北省;

- “珠江三角洲及海西地区”指本集团下列地区服务的分行:广东省和福建省;

- “东北地区”指本集团下列地区服务的分行:辽宁省、黑龙江省和吉林省;

- “中部地区”指本集团下列地区服务的分行:河南省、安徽省、湖南省、湖北省、江西

省、山西省和海南省;

- “西部地区”指本集团下列地区服务的分行:四川省、重庆直辖市、贵州省、云南省、

陕西省、甘肃省、宁夏回族自治区、新疆维吾尔族自治区、广西壮族自治区、内蒙古自治区、青海省和西藏自治区;

- “境外”指本集团处于境外的分行及代表处,包括香港分行、纽约分行、新加坡分行、

卢森堡分行、伦敦分行、悉尼分行和伦敦、美国、台北代表处;及

- “附属机构”指本集团的全资及控股附属机构,包括永隆银行、招银国际、招银租赁和

招商基金。

- 103 -

48. 经营分部-续

(c) 地区分部-续

单位:人民币百万元

地区信息总资产总负债非流动性资产收入税前利润
6月30日12月31日6月30日12月31日6月30日12月31日2018年 6月30日止6个月期间2017年 6月30止 6个月期间2018年 6月30止 6个月期间2017年 6月30止 6个月期间
总行2,912,2222,908,2172,533,7402,557,78534,35229,58947,42239,7345,9552,703
长江三角洲地区814,339761,970803,287745,6772,7132,72918,09216,80614,13812,822
环渤海地区535,915492,441529,281484,4101,9992,04313,48412,8698,8298,360
珠江三角洲及海西地区691,576645,313682,480632,5152,0041,99316,37015,28412,05610,733
东北地区163,137151,548164,148150,4471,0941,1293,3253,243(827)957
中部地区388,498358,334383,870352,2262,4802,5038,4257,8896,1354,328
西部地区379,912360,547374,524355,6022,3522,4038,6958,1847,0324,452
境外208,515199,836203,998196,6931311062,3071,7131,5611,229
附属机构443,226419,432357,961338,89131,34830,5868,0267,1564,0664,358
合计6,537,3406,297,6386,033,2895,814,24678,47373,081126,146112,87858,94549,942

注:非流动资产包括合营公司投资、联营公司投资、固定资产、投资性房地产、无形资产和商誉。

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49. 或有负债和承担

(a) 信贷承诺

本集团在任何特定期间均须提供贷款额度的承担,形式包括批出贷款额度及信用卡透支额度。

本集团提供财务担保及信用证服务,以保证客户向第三方履行合同。承兑汇票是指本集团对客户签发的汇票作出的兑付承诺。本集团预期大部分的承兑汇票均会同时与客户偿付款项结清。

承担及或有负债的合同金额分类载于下表。下表所反映承担的金额是指贷款额度全部支用时的金额。下表所反映担保及信用证的金额是指假如交易另一方未能完全履行合同时,于资产负债表日确认的最大可能损失额。

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
合同金额:
不可撤销的保函249,151251,683250,976252,867
其中:融资保函158,332161,407161,794164,228
非融资保函90,81990,27689,18288,639
不可撤销的信用证59,69870,72459,16570,238
其中:开出即期信用证9,3209,6588,8879,316
开出远期信用证6,4366,5866,3366,442
其他付款承诺(注)43,94254,48043,94254,480
承兑汇票226,170245,007225,874244,659
不可撤销的贷款承诺
- 原到期日为1年以内(含)14,7871,90813,683569
- 原到期日为1年以上57,50278,56144,92766,010
信用卡信用额度772,891690,898766,227684,200
其他89,02568,22789,02467,379
合计1,469,2241,407,0081,449,8761,385,922

注:其他付款承诺是指本集团作为承兑人的信用证付款承诺。

不可撤销的贷款承诺只包含对境外及境内的银团贷款及境外机构对境外客户提供的贷款授信额度。

除上述不可撤销的贷款承诺外,本集团于2018年6月30日有金额为2,030,407人民币百万元 (2017年12月31日:人民币2,042,851百万元) 的可撤销贷款承诺。这些贷款承诺是本集团可于任何时间无条件地取消的,或按相关的贷款合同约定因借款人的信贷能力变坏而自动取消的。由于本集团并不承担这些客户未使用的授信额度风险,因此该数额并未包含在上述或有负债和承担内。

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49. 或有负债和承担-续

(a) 信贷承诺-续

上述或有负债和承担承受资产负债表外的信贷风险,在履约或期满前,本集团管理层会依据预期信用损失模型确认预计负债。由于上述信贷业务所涉金额或不会被提取,上述合同金额并不代表未来的预期现金流出。

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
或有负债和承担的信用风险加权金额403,287355,050391,947345,289

或有负债和承担的信用风险加权金额依据银监会的《商业银行资本管理办法 (试行) 》的规定,并根据银监会2014年4月核准的范围采用内部评级法计算,内部评级法未覆盖部分采用权重法计算。

(b) 资本承担

于资产负债表日已授权资本承担如下:

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
已订约4,8856,3254,8076,211
已授权但未订约791740789740
合计5,6767,0655,5966,951

(c) 经营租赁承担

根据不可撤销的物业经营租赁协议,本集团须在以下期间支付的最低租赁付款额为:

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
1年以内 (含)3,3433,7013,1633,559
1年以上至2年以内 (含)3,0033,1672,8583,056
2年以上至3年以内 (含)2,3722,5122,3002,447
3年以上4,8335,0914,7734,989
合计13,55114,47113,09414,051

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49. 或有负债和承担-续

(d) 未决诉讼

于2018年6月30日本集团尚有作为被起诉方的若干未决诉讼案件,涉及起诉金额约人民币776百万元 (2017年12月31日:人民币728百万元) 。董事会认为,本集团不会因该等未决诉讼而遭受重大损失,故未于本财务报表内就有关事项计提准备。

(e) 承兑责任

作为中国国债承销商,若债券持有人于债券到期日前兑付国债,本集团有责任为债券持有人兑付该等债券。该等国债于到期日前的承兑价是按票面价值加上兑付日应计提的未付利息。债券持有人的应计提利息按照财政部和中国人民银行有关规则计算。承兑价可能与于承兑日市场上交易的相近似债券的公允价值不同。

本集团于资产负债表日按票面值对已承销、出售,但未到期的国债承兑责任如下:

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
承兑责任23,55125,18223,55125,182

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50. 代客交易

(a) 委托贷款业务

本集团的委托业务是指政府部门、企事业单位及个人等委托人提供资金,本集团根据委托人确定的贷款对象和贷款条件等代为发放、监督使用并协助收回的贷款。本集团的委托贷款业务均不需本集团承担任何信用风险,本集团只以代理人的身份,根据委托方的指示持有和管理这些资产及负债,并就所提供的服务收取手续费。

由于委托贷款并不属于本集团的资产,故未在资产负债表内确认。提供有关服务的已收和应收收入在利润表的手续费及佣金收入中确认。

于资产负债表日的委托资产及负债如下:

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
委托贷款459,923489,351459,790489,207
委托贷款资金(459,923)(489,351)(459,790)(489,207)

(b) 理财业务

本集团的理财业务主要是指本行将理财产品销售给企业或个人,募集资金投资于国家债券、政策性银行债券、企业短期融资券以及信托贷款等投资品种。本集团作为发起人成立理财产品,与理财产品相关的投资风险由投资者承担。理财产品未纳入本集团合并财务报表范围。本集团从该业务中获取的收入主要包括理财产品的托管、销售、投资管理等手续费收入。

理财产品投资及募集的资金不是本集团的资产和负债,因此未在资产负债表内确认。从理财业务客户募集的资金于投资前记录为其他负债。

于报告期末,本集团从未纳入合并报表的非保本理财业务客户募集的资金如下:

单位:人民币百万元

本集团本行
6月30日12月31日6月30日12月31日
理财客户募集资金1,709,8521,730,8471,709,8521,730,847

注:本期内,本集团披露的理财资金统计口径为从未纳入合并报表的非保本理财业务客户

处募集的资金,并相应调整了同期比较数据。

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51. 风险管理

(a) 信用风险

信用风险是交易对手或债务人违约,使本集团可能蒙受损失的风险。当所有交易对手集中在单一行业或地区时,银行可能面临较大的信用风险。这主要是由于不同的交易对手会因处于同一地区或行业而受到同样的经济发展影响,可能影响到其还款能力。

本集团专为有效识别、评估和管理信用风险而设计了系统架构、信用政策和程序。董事会委任的风险与资本管理委员会,负责监督和评估风险管理各职能部门的设置、组织架构、工作程序和效果。

日常操作方面,风险与资本管理委员会所督导的风险管理部门负责参与、协调配合并监控各业务部门和法律合规部等部门实施风险管理工作。本集团信用风险管理工作贯穿于信贷业务贷前调查、信贷审批、贷后管理等各流程环节。

在公司金融业务信用风险管理方面,本集团制定了信贷政策指引,完善了公司、同业及机构类客户信贷准入、退出标准,实施限额管理,促进信贷结构优化。

在零售金融业务信用风险管理方面,本集团主要依靠对申请人的信用评估作为发放个人信贷的基础,对信贷申请人收入、信用历史和贷款偿还能力等进行评估。本集团重视对个人贷款的贷后监控,重点关注借款人的偿款能力和抵质押品状况及其价值变化情况。一旦贷款逾期,本集团将根据一套个人类贷款标准化催收作业流程体系开展催收工作。

为降低风险,本集团在适当的情况下要求客户提供抵质押品和担保。本集团已为特定类别的抵质押品或信贷风险冲抵的可接受性制订指引。对抵质押品组合及法律契约均会做定期审核,确保其能继续覆盖相应的风险,并符合市场惯例。

贷款分类方面,本集团采纳以风险为本的贷款分类方法。现时,本集团的贷款以十级分类为基础,进行内部细化的风险分类管理 (正常一至五级、关注一级、关注二级、次级、可疑及损失) 。

或有负债和承担产生的风险在实质上与贷款和垫款的风险一致。因此,这些交易需要经过与贷款业务相同的申请、贷后管理以及抵质押担保要求。

信用风险的集中程度:当一定数量的客户进行相同的经营活动、处于相同的地理位置或其行业具有相似的经济特性时,其履行合约的能力会受到同一经济变化的影响。信用风险的集中程度反映了本集团业绩对某一特定行业或地理位置的敏感程度。为防范集中度风险,本集团制定了必要的限额管理政策,定期进行了组合监测、分析。

有关贷款和垫款按行业、贷款组合的分析已于附注9列示。

本集团对衍生工具信用风险的控制标准相同于对其他交易的风险控制标准。为降低衍生工具带来的信用风险,本集团与若干交易对手签订了对冲合约。

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51. 风险管理-续

(a) 信用风险-续

(i)内部信用风险评级

本集团根据违约概率将信用风险进行分级。本集团划分二十五级内部信用风险。内部信用风险评级是基于预测的违约风险。内部信用风险评级是基于定性和定量因素,批发业务考虑的因素如净利润增长率、销售增长率、行业等,零售业务考虑的因素如期限、账龄、抵押率等。

(ii)信用风险显著增加

如附注3所述,如果信用风险显著增加,本集团按照整个存续期预期信用损失计提损失准备。

在评估金融工具自初始确认后信用风险是否显著增加,本集团对比金融工具及其他工具在初始确认日和报告日的违约风险情况。在实际操作中,本集团在评估信用风险是否显著增加时考虑金融工具的内部信用风险评级(附注51(a)(i))实际或预期显著恶化,内部预警信号,五级分类结果,逾期天数等。本集团定期回顾评价标准是否适用当前情况。

满足下列任意条件的批发业务,本集团认为其信用风险显著增加:该客户内部信用风险评级为违约级;债项五级分类为关注类、次级类、可疑类或损失类;债项逾期天数超过30天(含);该客户内部信用风险评级达到评级下迁标准;该客户预警信号达到一定级别;该客户出现本集团认定的其他重大风险信号。

满足下列任意条件的零售业务,本集团认为其信用风险显著增加:该客户内部信用风险评级为违约级;债项五级分类为关注类、次级类、可疑类或损失类;债项逾期天数超过30天(含);该客户出现本集团认定的其他重大风险信号。

满足下列任意条件的信用卡业务,本集团认为其信用风险显著增加:该客户内部信用风险评级为违约级;债项五级分类为关注类、次级类、可疑类或损失类;债项逾期天数超过30天(含);该客户或者债项出现信用风险预警信号;该客户出现本集团认定的其他重大风险信号。

如果:i)违约风险较低,ii)借款人在近期内具有很强的履行合同现金流量义务的能力,以及iii)经济和商业条件的不利变化从长远来看不一定会降低借款人履行合同现金流量义务的能力,债务工具被确定为具有较低的信用风险。

对于贷款承诺和财务担保合同,本集团成为不可撤销承诺一方的日期被视为评估金融工具减值的初始确认日。

本集团认为,如果债务工具逾期超过90日,则进入第三阶段。

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51. 风险管理-续

(a) 信用风险-续

(iii)预期信用损失的计量

本集团计量预期信用损失的关键输入值包括:

? 违约概率(PD):是指债务人在未来12个月或者在整个剩余存续期发生违约的可能性;? 违约损失率(LGD):是指某一债项违约导致的损失金额占该违约债项风险暴露的比

例;

? 违约风险暴露(EAD):是指某一债项的风险暴露敞口。

以上输入值来自于本集团研发的统计模型、历史数据,并考虑前瞻性信息。

(iv)考虑前瞻性信息

本集团根据资产不同的风险特征,将资产划分为不同的资产组,根据资产组的风险特征找出与信用风险相关的宏观指标,并建立回归模型。

本集团在合理的成本和时间范围内运用前瞻性信息测量预期信用损失,同时预测宏观经济假设,所使用的外部信息包括宏观经济数据,政府或监管机构发布的 预测信息,比如 GDP、固定资产投资、社会消费总额等宏观指标。本集团赋予不同的情景假设以不同的可能性。

本集团在报告期内未对预测的技术、重要的假设做出改变。

(v)按照相同的风险特征进行分类

本集团将主要业务分为信用卡业务、零售业务和批发业务。其中零售业务按业务类型分类为住房抵押贷款、消费贷款等,批发业务根据规模进行分类。

(vi)最大风险

在不考虑抵质押品或其他信用增级的情况下,本集团所承受的信用风险最大敞口金额即为资产负债表中相关金融资产(包括衍生工具)以及附注49(a)中信贷承诺的账面金额合计。截至2018年6月30日,本集团所承受的最大信用风敞口金额为人民币9,880,408百万元(2017年:人民币9,597,033百万元)。本行为人民币9,488,810百万元(2017年:人民币9,193,719百万元)。

(vii)重组贷款和垫款

本集团于2018年6月30日有金额为人民币24,632百万元(2017年12月31日:人民币18,009百万元)的贷款和垫款原已逾期或发生减值但相关合同条款已重新商定。

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51. 风险管理-续

(b) 市场风险

市场风险是指因利率、汇率、商品价格和股票价格等可观察市场因子的变动,引起本集团金融工具的公允价值或未来现金流量变动,从而可能蒙受损失的风险。利率风险和汇率风险是本集团所面临的主要市场风险。本集团的市场风险主要来自交易账户和银行账户两方面。交易账户包括为交易目的或规避交易账户上的其他项目风险而持有的、可以自由交易的金融工具和头寸;银行账户指记录在银行资产负债表内及表外的、市场价值相对稳定、银行为获取稳定收益或套期风险而开展、并愿意持有的资产负债业务及相关金融工具。

(i)利率风险

利率风险是指利率水平、期限结构等要素发生不利变动导致金融工具和头寸整体收益和市值遭受损失的风险。

(1) 交易账户本集团制定了交易账户市场风险治理架构,覆盖交易账户业务涉及的利率、汇率、商品等

风险。本集团交易账户市场风险治理架构明确了董事会、高级管理层、专门委员会及银行相关部门的职责、分工和报告路线,可确保交易账户市场风险管理的有效性。交易账户利率风险管理由风险管理部下设市场风险管理部执行。

本集团制定了交易账户市场风险限额管理体系(含交易账户涉及的利率、汇率、商品风险等)。其中,最高层级指标同时为交易账户市场风险偏好定量指标,该指标采用了市场风险价值、组合压力测试方法,并与资本净额直接挂钩;此外,根据各子组合产品类型、交易策略、风险特征等对最高层指标进行分解并制定下层限额指标,每年下达至各业务前台并每日执行、监控和报告。

本集团采用规模指标、市场风险价值指标(VaR,覆盖交易账户业务涉及的各个利率风险因子)、利率情景压力测试损失指标、利率敏感性指标、累计损失指标(覆盖交易账户涉及的各个风险因子)等量化指标对交易账户利率风险进行管理,管理方式包括下达业务授权和限额指标、每日监控、持续报告等。其中市场风险价值指标包括一般市场风险价值和压力市场风险价值,均使用历史模拟法计算。

(2) 银行账户本集团根据银行账户利率风险管理政策建立了利率风险管理治理架构,明确了董事会、高

级管理层、专门委员会及银行相关部门在银行账户利率风险管理中的作用、职责及报告路线,保证利率风险管理的有效性。本集团的银行账户利率风险由资产负债管理部进行集中管理。由审计部负责审计。

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51. 风险管理-续

(b) 市场风险-续

(i)利率风险-续

(2) 银行账户-续本集团主要采用情景模拟分析、重定价缺口分析、久期分析 、压力测试等方法计量、分析

银行账户利率风险。压力测试作为情景模拟的一种形式,用于评估极端利率波动情况下NII和EVE指标的变动。本集团按月开展银行账户利率风险压力测试。2018年上半年,压力测试结果反映银行账户利率风险水平整体稳定,各项指标均维持在 设定的限额和预警值内。

本集团制定了不同利率风险水平下风险控制原则,根据风险计量和监测结果,通过资产负债管理委员会例会及报告机制,提出对应的风险管理策略并由资产负债管理部负责落实。风险管理的主要措施包括表内资产负债业务规模、期限结构及利率结构调整,运用表外衍生工具对冲风险敞口。

本集团通过资产负债管理系统进行银行账户利率风险的计量和监测,计量过程中所使用的主要模型和参数假设在正式投产前需要经过风险管理部门的独立验证,并在投产后定期进行回顾和校验。

(ii)汇率风险

汇率风险是指以外币形式存在的资产负债及权益项目、外汇及外汇衍生工具头寸,由于汇率发生不利变化导致银行整体收益遭受损失的风险。本集团的金融资产及负债均以人民币为主,其余主要为美元和港币。本集团根据汇率风险管理政策制定、执行和监督职能相分离的原则,建立了汇率风险管理治理结构,明确董事会、高级管理层、专门委员会及银行相关部门在汇率风险管理中的作用、职责及报告路线。本集团汇率风险偏好审慎,原则上不主动承担风险,较好地适应了本集团当前发展阶段。目前的汇率风险管理政策及制度基本符合监管要求和本集团自身管理需要。

(1) 交易账户本集团建立了包括汇率风险在内的交易账户市场风险架构和体系,以量化指标对交易账户

汇率风险进行统一管理。交易账户汇率风险的架构、流程、方法与交易账户利率风险相一致。

本集团采用敞口指标、市场风险价值指标 (VaR,包含利率、汇率、商品风险因子) 、汇率情景压力测试损失指标、汇率敏感性指标、累计损失指标等风险指标进行风险计量和日常管理。

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51. 风险管理-续

(b) 市场风险-续

(ii)汇率风险-续

(2) 银行账户本集团银行账户汇率风险由总行统筹管理,总行资产负债管理部作为全行的司库负责具体

银行账户汇率风险管理工作。司库负责按监管要求和审慎原则管理银行账户汇率风险,通过限额管理、计划调控等方式对银行账户汇率风险实行统一管理。

本集团的银行账户汇率风险主要来自本集团持有的非人民币资产、负债币种的错配。本集团通过严格管控风险敞口,将银行账户汇率风险控制在本集团可承受范围之内。

本集团主要采用外汇敞口分析、情景模拟分析、压力测试等方法计量、分析银行账户汇率风险。本集团定期计量和分析银行账户外汇敞口的变化,在限额框架中按月监测、报告汇率风险,并根据汇率变动趋势对外汇敞口进行相应的调整,以规避有关的银行账户汇率风险。

本集团继续加大银行账户汇率风险监测以及限额授权管理的力度,确保风险控制在合理范围内。

(c) 流动性风险

流动性风险是指本集团无法以合理成本及时获得充足资金,以偿付到期债务、履行其他支付义务和满足正常业务开展的资金需求的风险。

本集团根据流动性风险管理政策制定、执行和监督职能相分离的原则,建立了流动性风险管理治理结构,明确董事会、监事会、高级管理层、专门委员会及银行相关部门在流动性风险管理中的作用、职责及报告路线,以提高流动性风险管理的有效性。董事会承担对流动性风险管理的最终责任,确保本集团有效地识别、计量、监测和控制流动性风险,负责确定集团可以承受的流动性风险水平。董事会风险与资本管理委员会代为履行董事会在流动性风险管理方面的职责。监事会负责对董事会及高级管理层在流动性风险管理中的履职情况进行监督评价,并向股东大会报告。高级管理层(总行行长室)负责流动性风险的具体管理工作,及时了解流动性风险变化,并向董事会报告。资产负债管理委员(ALCO)根据高级管理层的授权,部分代行总行行长室的职责,行使相应的流动性风险管理职能。总行资产负债管理部是ALCO的日常办事机构,负责拟定流动性风险管理政策和程序、对流动性风险进行定性和定量分析等具体管理工作。总行审计部履行对流动性风险管理工作的审计职责,负责对本集团流动性风险管理情况进行全面审计。

本集团流动性风险偏好审慎,较好地适应了本集团当前发展阶段。目前的流动性风险管理政策及制度基本符合监管要求和本集团自身管理需要。

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51 风险管理-续

(c) 流动性风险-续

本集团流动性风险采取总行统筹、分行配合的模式开展管理。资产负债管理部作为本集团的司库负责具体日常流动性风险管理工作。司库负责按监管要求和审慎原则管理流动性状况,通过限额管理、计划调控、主动负债以及内部资金转移定价等方式对流动性实行统一管理。

本集团从短期备付和结构及应急两个层面,计量、监测并识别流动性风险,按照固定频度密切监测各项限额指标,其中外部流动性指标部分采用外购的万得、路透等系统提供的信息,内部流动性指标及现金流报表通过自行研发的流动性风险管理系统计量。

定期开展压力测试评判本集团是否能应对极端情况下的流动性需求,除监管机构要求开展的年度压力测试外,按月对本、外币流动性风险进行压力测试。此外,本集团制定了流动性应急计划、定期开展流动性应急演练,以备流动性危机的发生。

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51. 风险管理-续

(c) 流动性风险-续

本集团的资产及负债项目按其剩余到期日情况分析如下:

单位:人民币百万元

2018年6月30日
实时偿还内到期至3个月至1年至5年5年以上无期限已逾期合计
资产
现金及存放中央银行款项 (注(i))86,770-----467,541-554,311
应收同业和其他金融机构款项65,431396,67537,355101,4431,107-1,379-603,390
贷款和垫款8,241399,482301,9561,127,874929,481928,818-7,0613,702,913
投资 (注(ii))2,98382,91971,523276,685649,955382,9204,0584,5991,475,642
其他资产20,1808,3658,65111,4644,573139144,6673,045201,084
资产总计183,605887,441419,4851,517,4661,585,1161,311,877617,64514,7056,537,340
负债
应付中央银行、同业和其他金融机构款项320,564273,832186,560356,20323,2937,537--1,167,989
客户存款 (注(iii))2,712,498272,450395,546628,970245,1613,178--4,257,803
金融负债 (含衍生)11,9395,10411,93420,7978,433532127-58,866
应付债券87034,75053,022157,21571,72725,622--343,206
其他负债100,19966,4238,64917,2514,7412,5295,633-205,425
负债总计3,146,070652,559655,7111,180,436353,35539,3985,760-6,033,289
(短)/长头寸(2,962,465)234,882(236,226)337,0301,231,7611,272,479611,88514,705504,051

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51. 风险管理-续

(c) 流动性风险-续

本集团的资产及负债项目按其剩余到期日情况分析如下:

单位:人民币百万元

2017年12月31日
实时偿还内到期至3个月至1年至5年5年以上无期限已逾期合计
资产
现金及存放中央银行款项 (注(i))84,424-----531,995-616,419
应收同业和其他金融机构款项43,809299,50233,898102,7781,900-2,209-484,096
贷款和垫款6,822358,319268,5511,006,228880,201887,849-6,6423,414,612
投资 (注(ii))-233,95372,528304,021611,211368,6185,2531,6881,597,272
其他资产15,29918,0403,0482,7931,292505137,1667,096185,239
资产总计150,354909,814378,0251,415,8201,494,6041,256,972676,62315,4266,297,638
负债
应付中央银行、同业和其他金融机构款项296,528403,330182,894340,64523,5095,404--1,252,310
客户存款 (注(iii))2,554,598364,232350,167570,414221,5603,374--4,064,345
金融负债 (含衍生)6,8156,1197,90521,7435,126649119-48,476
应付债券-48,49791,41459,18764,69532,684--296,477
其他负债77,23038,4618,27412,7958,7251,1995,954-152,638
负债总计2,935,171860,639640,6541,004,784323,61543,3106,073-5,814,246
(短)/长头寸(2,784,817)49,175(262,629)411,0361,170,9891,213,662670,55015,426483,392

- 117 -

51. 风险管理-续

(c) 流动性风险-续

本行的资产及负债项目按其剩余到期日情况分析如下:

单位:人民币百万元

2018年6月30日
实时偿还内到期至3个月至1年至5年5年以上无期限已逾期合计
资产
现金及存放中央银行款项 (注(i))79,253-----466,397-545,650
应收同业和其他金融机构款项59,441396,19830,90384,296577---571,415
贷款和垫款5,447386,622282,0961,068,632792,057884,915-7,0493,426,818
投资 (注(ii))-80,87763,976266,613627,313382,8163,0504,5411,429,186
其他资产19,8986,4147,2839,7171,188139142,7833,039190,461
资产总计164,039870,111384,2581,429,2581,421,1351,267,870612,23014,6296,163,530
负债
应付中央银行、同业和其他金融机构款项321,153251,839159,665324,6094,7001,403--1,063,369
客户存款 (注(iii))2,643,613230,166359,157601,846241,5363,178--4,079,496
金融负债 (含衍生)11,9315,16011,71120,3648,236514--57,916
应付债券87032,74048,497152,88842,28622,976--300,257
其他负债94,99065,1736,53312,3102,7132411,625-183,585
负债总计3,072,557585,078585,5631,112,017299,47128,3121,625-5,684,623
(短)/长头寸(2,908,518)285,033(201,305)317,2411,121,6641,239,558610,60514,629478,907

- 118 -

51. 风险管理-续

(c) 流动性风险-续

本行的资产及负债项目按其剩余到期日情况分析如下:

单位:人民币百万元

2017年12月31日
实时偿还1个月内到期1个月至3个月3个月至1年1年至5年5年以上无期限已逾期合计
资产
现金及存放中央银行款项 (注 (i))68,349-----531,067-599,416
应收同业和其他金融机构款项41,780300,92629,42086,9941,060-984-461,164
贷款和垫款6,029346,080251,450949,585755,385845,216-5,9103,159,655
投资 (含衍生) (注 (ii))-230,52963,720293,349587,731367,1471,1171,6881,545,281
其他资产14,79914,5231,5981,358720446137,3097,106177,859
资产总计130,957892,058346,1881,331,2861,344,8961,212,809670,47714,7045,943,375
负债
应付同业和其他金融机构款项294,550422,568161,632268,0024,70146--1,151,499
客户存款 (注 (iii))2,481,554328,281315,788543,610217,4363,355--3,890,024
以公允值计量且其变动计入当期损益的金融负债 (含衍生)6,8155,9877,77321,6114,929516--47,631
应付债券-48,03788,09355,52638,82030,084--260,560
其他负债73,44436,4357,0439,6785,38438419-132,387
负债总计2,856,363841,308580,329898,427271,27034,38519-5,482,101
(短) /长头寸(2,725,406)50,750(234,141)432,8591,073,6261,178,424670,45814,704461,274

- 119 -

51. 风险管理-续

(c) 流动性风险-续

注: (i) 存放中央银行款项中的“无期限”款项是指法定存款准备金及财政性存款。

(ii) 投资中的以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资,剩余到期日不代表本

集团打算持有至最后到期日。

(iii) 实时偿还客户存款中含已到期但尚待存户指示的定期存款。

(d) 操作风险

操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、员工和信息科技系统,以及外部事件所造成损失的风险。包括法律风险,但不包括策略风险和声誉风险。

报告期内,本集团通过加强对重点领域操作风险的识别、评估和监测,全面开展低风险业务专项治理,从流程、制度、人员、系统入手,针对关键控制环节存在问题,将管理要求细化和固化等措施,进一步完善操作风险管理框架和方法,健全操作风险考核评价机制,强化操作风险管理经济资本分配机制,进一步提升了本集团操作风险管理的能力和有效性,各项主要风险指标均符合本集团风险偏好要求。

面对内外部经营管理方面的挑战,本集团将继续以风险偏好为引领,进一步提升风险管理技术,加强操作风险监测和管控,努力防范和降低操作风险损失。

(e) 资本管理

本集团资本管理的目标为:

- 保持合理的资本充足率水平,持续满足资本监管法规和政策要求。保持稳固的资本基

础,支持本集团业务增长和战略规划的实施,实现全面、协调和可持续发展;

- 遵守资本监管法规,开展内部资本充足评估程序,公开披露资本管理相关信息,全面

覆盖各类风险,确保集团安全运营;

- 充分运用各类风险量化成果,推行以经济资本为核心的银行价值管理体系,动态完善

政策流程和管理应用体系,强化资本约束和资本激励机制,提升客户定价和决策支持能力,提高资本配置效率;及

- 合理运用各类资本工具,不断增强资本实力,优化资本结构,提高资本质量,降低资

本成本,为股东创造最佳回报。

- 120 -

51. 风险管理-续

(e) 资本管理-续

本集团对资本结构进行管理,并根据经济环境和集团经营活动的风险特性进行资本结构调整。为保持或调整资本结构,本集团可能调整利润分配政策,发行或回购股票、其他一级资本工具、合格二级资本工具、可转换公司债券等。本集团管理层根据银监会规定的方法定期监控资本充足率。本集团及本行于每半年及每季度向银监会提交所需信息。

本集团资本充足率计算范围包括本行及其子公司。本行资本充足率计算范围包括本行境内外所有分支机构。截至2018年6月30日,本集团符合资本充足率并表范围的子公司包括:

永隆银行、招银国际、招银租赁和招商基金。

2013年1月1日起,本集团按照银监会《商业银行资本管理办法 (试行) 》及其他相关规定的要求计算资本充足率。2014年4月18日,银监会核准本行实施资本计量高级方法。根据批复要求,本行符合监管要求的公司风险暴露和金融机构风险暴露使用初级内部评级法,零售风险暴露使用内部评级法,市场风险采用内部模型法,操作风险采用标准法。同时,银监会对获准实施资本计量高级方法的商业银行设立并行期。并行期内商业银行应当按照资本计量高级方法和其他方法并行计算资本充足率,并遵守资本底线要求。本期间内,本集团遵守了监管部门规定的资本要求。

资本充足率管理是本集团资本管理的核心。资本充足率反映了本集团稳健经营和抵御风险的能力。本集团在满足法定监管要求的基础上,根据实际面临的风险状况,参考国际先进同业的资本充足率水准及本集团经营状况,审慎确定资本充足率目标。

本集团根据战略发展规划、业务扩张情况、风险变动趋势等因素采用情景模拟、压力测试等方法预测、规划和管理资本充足率。

(f) 运用衍生工具

衍生工具主要包括本集团在外汇和利率市场进行的远期、掉期和期权交易等。本集团的衍生工具均属场外交易的衍生工具。

本集团为资金业务及对资产和负债的管理而进行利率、货币及其他衍生工具交易。根据持有目的不同分类现金流量对冲金融工具和以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具。

本集团会根据银行资产负债的利率、汇率风险状况,基于对未来利率、汇率走势的分析判断,选择合适的对冲策略和对冲工具。

当本集团的资产或负债的原币为外币时,面临的汇率风险可以通过外汇远期合约或外汇期权合约进行对冲。

本集团使用利率掉期工具对人民币贷款组合和同业资产组合的利率风险进行现金流套期。

- 121 -

51. 风险管理-续

(f) 运用衍生工具-续

以下列示的是各资产负债表日本集团衍生工具按剩余到期日分析的名义金额及公允价值,名义金额仅指在资产负债表日尚未完成的交易量,并不代表风险数额。

单位:人民币百万元

本集团
2018年6月30日
按剩余到期日分析的名义金额公允价值
3个月以下1年以内5年以内5年以上合计资产负债
以公允价值计量且其变动计入当期损益的衍生工具
利率衍生工具
利率掉期1,204,1211,848,1631,075,6935,5534,133,5308,983(8,389)
货币衍生工具
远期110,65232,0771,4215,094149,2441,217(1,153)
外汇掉期488,660463,80411,858-964,32212,036(13,015)
期权81,73794,27755,580-231,5942,068(4,421)
小计681,049590,15868,8595,0941,345,16015,321(18,589)
其他衍生工具
权益期权购入2,39771054,686-57,793229-
权益期权出售2,39871054,685-57,793-(229)
大宗商品交易30---302(4)
信用违约掉期-199132-3314-
债券远期-464927-1,391225(224)
小计4,8252,083110,430-117,338460(457)
现金流量套期金融工具
利率衍生工具
利率掉期1001,4001,000-2,500-(26)
合计24,764(27,461)

- 122 -

51. 风险管理-续

(f) 运用衍生工具-续单位:人民币百万元

本集团
2017年12月31日
按剩余到期日分析的名义金额公允价值
3个月以下1年以内5年以内5年以上合计资产负债
交易性衍生工具
利率衍生工具
利率掉期309,2541,254,997487,8585,6822,057,7912,197(1,808)
货币衍生工具
远期47,93924,2546,2733,59482,0601,452(1,595)
外汇掉期372,129460,55215,53258848,27112,438(14,003)
期权149,618185,5381,793-336,9492,234(3,926)
小计569,686670,34423,5983,6521,267,28016,124(19,524)
其他衍生工具
权益期权购入530154,092-54,398322-
权益期权出售14329454,092-54,529-(323)
大宗商品交易-------
小计148595108,184-108,927322(323)
现金流量套期金融工具
利率衍生工具
利率掉期3,4002,7002,400-8,500-(79)
与指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具一并管理的衍生工具
利率衍生工具
利率掉期1002,3774,8391177,43352(11)
货币衍生工具
外汇掉期18,73013,4595,79152438,504221(112)
小计18,83015,83610,63064145,937273(123)
合计18,916(21,857)

- 123 -

51. 风险管理-续

(f) 运用衍生工具-续单位:人民币百万元

本行
2018年6月30日
按剩余到期日分析的名义金额公允价值
3个月以下1年以内5年以内5年以上合计资产负债
以公允价值计量且其变动计入当期损益的衍生工具
利率衍生工具
利率掉期1,203,2281,838,5321,065,2871,0584,108,1058,696(8,271)
货币衍生工具
远期107,63828,541215,094141,2941,068(1,010)
外汇掉期444,240453,8838,422-906,54511,734(12,464)
期权81,11194,27455,580-230,9652,066(4,419)
小计632,989576,69864,0235,0941,278,80414,868(17,893)
其他衍生工具
权益期权购入2,39770754,686-57,7902290
权益期权出售2,39870754,685-57,790-(229)
大宗商品交易30---302(3)
信用违约掉期-199132-33140
债券远期-464927-1,391225(224)
小计4,8252,077110,430-117,332460(456)
现金流量套期金融工具
利率衍生工具
利率掉期1001,4001,000-2,500-(26)
合计24,024(26,646)

- 124 -

51. 风险管理-续

(f) 运用衍生工具-续单位:人民币百万元

本行
2017年12月31日
按剩余到期日分析的名义金额公允价值
3个月以内3个月至1年1年至5年5年以上合计资产负债
交易性衍生工具
利率衍生工具
利率掉期308,0851,249,478478,2023552,036,1202,083(1,764)
货币衍生工具
远期43,38621,4984,8793,59473,3571,173(1,319)
外汇掉期328,519445,05815,53258789,16711,658(13,664)
期权148,880185,5321,793-336,2052,233(3,925)
小计520,785652,08822,2043,6521,198,72915,064(18,908)
其他衍生工具
权益期权购入229454,092-54,388322-
权益期权出售229454,092-54,388-(322)
大宗商品交易-------
小计4588108,184-108,776322(322)
现金流量套期金融工具
利率衍生工具
利率掉期3,4002,7002,400-8,500-(79)
与指定为以公允值计量且其变动计入当期损益的金融工具一并管理的衍生工具
利率衍生工具
利率掉期1001,2931,2031172,7131(9)
货币衍生工具
外汇掉期18,73013,4595,79152438,504221(112)
小计18,83014,7526,99464141,217222(121)
合计17,691(21,194)

有关衍生工具的信贷风险加权金额如下。该金额已考虑双边净额结算安排的影响。单位:人民币百万元

2018年6月30日2017年12月31日
交易对手违约风险加权资产
利率衍生工具3,4701,190
货币衍生工具7,7708,357
其他衍生工具4,1783,467
信用估值调整风险加权资产27,46118,836
合计42,87931,850

注: 衍生工具交易对手信用风险加权金额依据银监会的《商业银行资本管理办法 (试行) 》

的规定计算,包括交易对手违约风险加权资产与信用估值调整风险加权资产。该金额根据银监会2014年4月核准的范围采用内部评级法计算,内部评级法未覆盖部分采用权重法计算。

- 125 -

51. 风险管理-续

(g) 公允价值

(i) 确定公允价值的方法

本集团设有多项会计政策和披露规定,要求计量金融工具和非金融资产和负债的公允价值。

本集团就计量公允价值制定了一个控制架构,包括设立估值团队,全面监控所有重大的公允价值计量,包括三层次的公允价值计量,并负责向财务负责人直接报告。

估值团队会定期审阅重大和不可观察的输入值和估值调整。如果使用第三方信息 (如经纪报价或定价服务) 来计量公允价值,估值团队会评核从第三方得到的证据,以支持有关估值可符合《企业会计准则》规定的结论,包括有关估值已分类为公允价值层次中的应属层次。重大的估值事项须向审计委员会报告。

在计量资产或负债的公允价值时,本集团会尽量使用市场上可观察的数据。公允价值会根据估值技术所采用的输入值来分类为不同的层次,详情如下。

下表列示了本集团在每个资产负债表日持续以公允价值计量的资产和负债于本报告期末的公允价值信息及其公允价值计量的层次。公允价值计量结果所属层次取决于对公允价值计量整体而言具有重要意义的最低层次的输入值。三个层次输入值的定义如下:

- 第一层次输入值:在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价;- 第二层次输入值:除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值;- 第三层次输入值:相关资产或负债的不可观察输入值。

本集团会在出现变动的报告期末确认在公允价值层次之间的转换。本集团以公允价值计量的资产和负债均持续以公允价值计量,不存在非持续以公允价值计量的资产和负债。

- 126 -

51. 风险管理-续

(g) 公允价值-续(ii) 持续以公允价值计量的金融资产和金融负债

下表为本集团按公允价值层次分析在报告期末以公允价值计量的金融工具:

单位:人民币百万元

本集团
2018年6月30日
第1层次第2层次第3层次总额
资产
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资(准则要求)
- 债券投资9,99847,39938157,778
- 纸贵金属168--168
- 股权投资1351371,1301,402
- 基金投资2,99962,32281366,134
- 理财产品--993993
- 其他--33
- 非标资产-票据资产-52,909-52,909
小计13,300162,7673,320179,387
以公允价值计量且其变动计入当期损益的贷款和垫款--355355
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资5,1056,358-11,463
衍生金融资产-24,764-24,764
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资70,065284,016-354,081
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款-228,1285,022233,150
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资1,324251,9333,282
合计89,794706,05810,630806,482
2018年6月30日
第1层次第2层次第3层次总额
负债
交易性金融负债
- 与贵金属相关的金融负债15,289--15,289
- 债券卖空8--8
小计15,297--15,297
指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
- 拆入纸贵金属8,947--8,947
- 发行存款证-2,726-2,726
- 发行债券4,308--4,308
- 其他-127-127
小计13,2552,853-16,108
衍生金融负债-27,461-27,461
合计28,55230,314-58,866

- 127 -

51. 风险管理-续

(g) 公允价值-续

(ii) 持续以公允价值计量的金融资产和金融负债 -

单位:人民币百万元

本集团
2017年12月31日
第1层次第2层次第3层次总额
资产
交易性金融资产
- 债券投资10,18144,590-54,771
- 纸贵金属211--211
- 股权投资32--32
- 基金投资-401-401
小计10,42444,991-55,415
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
- 债券投资4,8864,495-9,381
衍生金融资产-18,916-18,916
可供出售金融资产
- 债券投资73,391259,938-333,329
- 股权投资1,0581622,0053,225
- 基金投资1,90544,48116146,547
小计76,354304,5812,166383,101
合计91,664372,9832,166466,813
2017年12月31日
第1层次第2层次第3层次总额
负债
交易性金融负债
- 与贵金属相关的金融负债11,325--11,325
- 交易性权益负债-64-64
小计11,32564-11,389
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
- 拆入纸贵金属7,688--7,688
- 发行存款证-3,185-3,185
- 发行债券4,239--4,239
- 其他-118-118
小计11,9273,303-15,230
衍生金融负债-21,857-21,857
合计23,25225,224-48,476

于本期内,金融工具并无在公允价值层次的第一和第二层次之间作出重大转移。

- 128 -

51. 风险管理-续

(g) 公允价值-续

(ii) 持续以公允价值计量的金融资产和金融负债

下表为本行按公允价值层次分析在报告期末以公允价值计量的金融工具:

单位:人民币百万元

本行
2018年6月30日
第1层次第2层次第3层次总额
资产
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资(准则要求)
- 债券投资7,98846,71927954,986
- 纸贵金属168--168
- 基金投资-62,197-62,197
- 其他--33
- 非标资产-票据资产-52,909-52,909
小计8,156161,825282170,263
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资1,9055,785-7,690
衍生金融资产-24,024-24,024
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资38,937283,666-322,603
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款-218,9235,022223,945
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资1,182-1,6972,879
合计50,180694,2237,001751,404
2018年6月30日
第1层次第2层次第3层次总额
负债
交易性金融负债
- 与贵金属相关的金融负债11,389--11,389
小计11,389--11,389
指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
- 拆入纸贵金属7,688--7,688
- 发行存款证-3,185-3,185
- 发行债券4,239--4,239
- 其他-118-118
小计11,9273,303-15,230
衍生金融负债-26,646-26,646
合计23,31629,949-53,265

- 129 -

51. 风险管理-续

(g) 公允价值-续

(ii) 持续以公允价值计量的金融资产和金融负债 -

单位:人民币百万元

本行
2017年12月31日
第1层次第2层次第3层次总额
资产
交易性金融资产
- 债券投资8,75844,504-53,262
- 纸贵金属211--211
- 股权投资----
- 基金投资----
小计8,96944,504-53,473
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
- 债券投资3094,120-4,429
衍生金融资产-17,691-17,691
可供出售金融资产
- 债券投资39,424257,629-297,053
- 股权投资950-4411,391
- 基金投资-43,127-43,127
小计40,374300,756441341,571
合计49,652367,071441417,164
2017年12月31日
第1层次第2层次第3层次总额
负债
交易性金融负债
- 与贵金属相关的金融负债11,325--11,325
- 交易性权益负债----
小计11,325--11,325
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
- 拆入纸贵金属7,688--7,688
- 发行存款证-3,185-3,185
- 发行债券4,239--4,239
- 其他----
小计11,9273,185-15,112
衍生金融负债-21,194-21,194
合计23,25224,379-47,631

于本期内,金融工具并无在公允价值层次的第一和第二层次之间作出重大转移。

- 130 -

51. 风险管理-续

(g) 公允价值-续

(ii) 持续以公允价值计量的金融资产和金融负债-续

1) 持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据

对于有活跃市场报价的金融工具采用Bloomberg等发布的活跃市场报价。

2) 持续第二层次公允价值计量项目,采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

估值日当日中国债券信息网存在估值的人民币债券,采用中国债券信 息网最新发布的估值结果确定其公允价值。

对于没有活跃市场报价的外币债券采用Bloomberg发布的综合估值。

衍生金融资产中的远期外汇合约的公允价值是采用对远期外汇合约约 定价格与市场远期价格之差折现的方法来确定。所使用的折现率为报告期末相关的人民币掉期收益率曲线。

外汇期权合约的公允价值是基于Black-Scholes 模型,采用外汇即期、货币收益率、汇率确定。使用的市场数据来自Bloomberg、Reuters等供应商提供的活跃市场报价。

衍生金融资产中的利率掉期合约的公允价值为假设于报告期末终止该 掉期合约预计所应收或应付金额折现。所使用的折现率为报告期末相关的人民币或外币掉期收益率曲线。

以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款,中国大陆 采用市场上唯一认证的票交所公布的票据转贴现成交价格,以10日均线为基准对票据价值进行评估;中国境外采用折现法估值,折现率考虑贷款客户在S&P, Moody’s, Fitch的评级、客户行业、贷款年期及贷款货币等因素,再加上发行人信用利差而成。

以公允价值计量且其变动计入当期损益的票据非标,中 国大陆采用市场上唯一认证的票交所公布的票据转贴现成交价格,以10日均线为基准对票据价值进行评估;

发行的存款证,估值取自Bloomberg提供的活跃市场报价。

- 131 -

51. 风险管理-续

(g) 公允价值-续

(ii) 持续以公允价值计量的金融资产和金融负债-续

3) 持续第三层次公允价值计量项目,采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

第三层次公允价值计量的量化信息如下

单位:人民币百万元

的公允价值估值技术不可观察输入值
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资916市场法流动性折价
指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资1,017资产净值法账面净资产、流动性折价
以公允价值计量且其变动计入当期损益的贷款和垫款355市场法可比公司发行的债务成本
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款5,022现金流量折现法风险调整折现率、实际交易情况调整折现率 、现金流量
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资(准则要求)
- 债券投资381现金流量折现法风险调整折现率、现金流量
- 股权投资5现金流量折现法风险调整折现率、现金流量
- 基金投资160现金流量折现法风险调整折现率、现金流量
- 股权投资1,125市场法流动性折价
- 基金投资653市场法流动性折价
- 理财产品993资产净值法资产净值
- 其他3现金流量折现法现金流量

单位:人民币百万元

的公允价值估值技术不可观察输入值
非上市可供出售权益工具779上市公司比较法流动性折价
非上市可供出售权益工具727市场法近期交易价
非上市可供出售权益工具499现金流量折现法风险调整折现率、现金流量
非上市可供出售基金投资161现金流量折现法风险调整折现率、现金流量

- 132 -

51. 风险管理-续

(g) 公允价值-续

(ii) 持续以公允价值计量的金融资产和金融负债-续

3) 持续第三层次公允价值计量项目,采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息-续

(1) 以重要的不可观察输入变量估值的金融工具

下表列示在公允价值层次第三层次所计量公允价值的期初结余与期末结余之间的变动:

单位:人民币百万元

资产本集团
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资(准则要求)以公允价值计量且其变动计入当期损益的贷款和垫款以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资金融资产总额
于2017年12月31日----2,1662,166
会计政策变更2,171-14,9092,393(2,166)17,307
于2018年1月1日2,171-14,9092,393-19,473
收益或损失
- 于损益中确认(35)8---(27)
- 于其他综合收益中确认--13(460)-(447)
购买1,3573458,426--10,128
出售和结算(173)-(18,326)--(18,499)
汇率变动-2---2
于2018年6月30日3,3203555,0221,933-10,630
于报告日持有的以上资产项目于损益中确认的未实现收益或损失(35)8---(27)

单位:人民币百万元

资产本集团
衍生金融资产可供出售 金融资产总额
于2017年1月1日-1,8731,873
收益或损失
- 于损益中确认-(4)(4)
- 于其他综合收益中确认-(67)(67)
购买-1,6181,618
出售和结算-(1,186)(1,186)
汇率变动-(68)(68)
于2017年12月31日-2,1662,166
于报告日持有的以上资产项目于损益中确认的未实现收益或损失-(4)(4)

- 133 -

51. 风险管理-续

(g) 公允价值-续

(ii) 持续以公允价值计量的金融资产和金融负债-续

3) 持续第三层次公允价值计量项目,采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息-续

(1) 以重要的不可观察输入变量估值的金融工具

下表列示在公允价值层次第三层次所计量公允价值的期初结余与期末结余之间的变动:

单位:人民币百万元

资产本行
以公允价值计量且其变动计入当期损益的投资(准则要求)以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的贷款和垫款指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资金融资产总额
于2017年12月31日---441287
会计政策变更28714,9092,155(441)17,064
于2018年1月1日28714,9092,155-17,351
收益或损失
- 于损益中确认(5)---(5)
- 于其他综合收益中确认-13(458)-(445)
购买-8,426--