2015年半年度报告
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公司代码：600236 公司简称：桂冠电力
广西桂冠电力股份有限公司
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重要提示
一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完
整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
二、公司全体董事以通讯表决方式出席董事会会议。
三、本半年度报告未经审计。
四、公司负责人王森、主管会计工作负责人戴波及总会计师曹军、会计机构负责人（会计主管人
员）丘俊海声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。
五、前瞻性陈述的风险声明
无。
六、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况
否
七、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
否
八、其他
2015年 6月 26日，公司召开 2015年第一次临时股东大会，大会审议并通过了包括《关于公司发行普通股购买资产暨关联交易方案的议案》、《关于公司向特定对象发行优先股募集配套资金的议案》在内的全部共 11个议案。目前，《广西桂冠电力股份有限公司发行股份购买资产核准》
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申请材料尚正在中国证监会审查，公司于 2015年 8月 7日收到中国证监会出具的《中国证监会行政许可项目审查一次反馈意见通知书》（152187号），并按通知书的要求准备相关答复材料。
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目录
第一节释义. 4
第二节公司简介. 4
第三节会计数据和财务指标摘要. 5
第四节董事会报告. 7
第五节重要事项. 17
第六节股份变动及股东情况. 24
第七节优先股相关情况. 26
第八节董事、监事、高级管理人员情况. 26
第九节财务报告. 28
第十节备查文件目录. 126
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第一节释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
常用词语释义
公司、本公司、桂冠电力指广西桂冠电力股份有限公司
董事会指广西桂冠电力股份有限公司董事会
股东大会指广西桂冠电力股份有限公司股东大会
《公司章程》指《广西桂冠电力股份有限公司公司章程》
报告期指 2015年上半年
大唐集团指中国大唐集团公司
合山公司指大唐桂冠合山发电有限公司
龙滩公司指龙滩水电开发有限公司
第二节公司简介
一、公司信息
公司的中文名称广西桂冠电力股份有限公司
公司的中文简称桂冠电力
公司的外文名称 GUANGXIGUIGUANELECTRICPOWERCO.,LTD.
公司的外文名称缩写 GGEP
公司的法定代表人王森
二、联系人和联系方式
董事会秘书
姓名张云
联系地址南宁市青秀区民族大道126号
电话 0771-6118880
传真 0771-6118899
电子信箱 zhangyun@ggep.com.cn
三、基本情况变更简介
公司注册地址南宁市青秀区民族大道126号
公司注册地址的邮政编码 530029
公司办公地址南宁市青秀区民族大道126号
公司办公地址的邮政编码 530029
公司网址 http://www.ggep.com.cn
电子信箱 ggep@ggep.com.cn
报告期内变更情况查询索引无变更。
四、信息披露及备置地点变更情况简介
公司选定的信息披露报纸名称《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》
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登载半年度报告的中国证监会指定网站的网址
www.sse.com.cn
公司半年度报告备置地点南宁市青秀区民族大道126号
报告期内变更情况查询索引无
五、公司股票简况
股票种类股票上市交易所股票简称股票代码变更前股票简称
A股上海证券交易所桂冠电力 600236
六、公司报告期内注册变更情况
注册登记日期 2014-11-25
注册登记地点无变更。
企业法人营业执照注册号无变更。
税务登记号码无变更。
组织机构代码无变更。
报告期内注册变更情况查询索引
七、其他有关资料
无。
第三节会计数据和财务指标摘要
一、公司主要会计数据和财务指标
(一)主要会计数据
单位：元币种：人民币
主要会计数据
本报告期
（1－6月）
上年同期
本报告期比上年同期增减(%)
营业收入 2,969,937,302.35 2,497,993,039.14 18.89
归属于上市公司股东的净利润 604,316,808.91 214,744,947.57 181.41
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润
557,332,857.46 213,394,740.43 161.17
经营活动产生的现金流量净额 1,928,054,562.99 1,327,937,094.81 45.19
本报告期末上年度末
本报告期末比上年度末增减(%)
归属于上市公司股东的净资产 4,234,206,466.68 3,913,239,583.04 8.20
总资产 21,106,533,694.72 22,142,291,941.71 -4.68
(二)主要财务指标
主要财务指标
本报告期
（1－6月）
上年同期
本报告期比上年同期增减(%)
基本每股收益（元／股） 0.265 0.094 181.91
稀释每股收益（元／股） 0.265 0.094 181.91
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扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股）
0.244 0.094 159.57
加权平均净资产收益率（%） 14.34 6.03 增加8.31个百分点
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）
13.22 5.98 增加7.24个百分点
公司主要会计数据和财务指标的说明
无。
二、境内外会计准则下会计数据差异
□适用√不适用
三、非经常性损益项目和金额
√适用□不适用
单位:元币种:人民币
非经常性损益项目金额附注（如适用）
非流动资产处置损益 1,201,982.63
越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外
1,102,996.62
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融
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负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益
单独进行减值测试的应收款项减值准备转回
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入和支出 73,560,597.70
其他符合非经常性损益定义的损益项目
少数股东权益影响额-18,309,796.18
所得税影响额-10,571,829.32
合计 46,983,951.45
四、其他
无。
第四节董事会报告.
一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析
报告期内，公司累积完成发电量 123.03亿千瓦时，同比增加 24.73%；其中：水电 97.91亿
千瓦时，同比增加 40.05%；火电 22.72亿千瓦时，同比减少 14.33%；风电 2.40亿千瓦时，同比
增加 8.60%。
1、报告期内，广西红水河流域来水较好，加之年初上游龙滩等大型水库水位较高，蓄水较多，
公司红水河各电厂发电量大幅增长。公司其他水电厂所处的四川地区、湖北沿渡河地区来水正常，电量同比也有所增长。
2、报告期内，受广西区域用电需求不旺和区域水电发电量大幅增长挤占同期火电发电空间影
响，公司控股的合山火电发电量也相应受到不利影响。
3、烟台、贵州四格风电来风正常，报告期内发电量同比有所增长。
4、公司公司发售电、安全生产、投资形势正常；报告期内营业利润、利润总额、归属于上市
公司股东的净利润、利润均大幅增长。
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5、目前，《广西桂冠电力股份有限公司发行股份购买资产核准》申请材料尚正在中国证监会
审查中，公司于 2015年 8月 7日收到中国证监会出具的《中国证监会行政许可项目审查一次反馈意见通知书》（152187号），并按通知书的要求准备相关答复材料。
6、2015下半年经营形势研判：预计下半年广西红水河流域来水正常，目前上游龙滩水库库
区水位正逐渐回升，有利于红水河下游水电厂下半年的发电出力，预计该区域的公司控股水电厂发电量将继续保持良好势头。
(一)主营业务分析
1 财务报表相关科目变动分析表
单位:元币种:人民币
科目本期数上年同期数变动比例（%）
营业收入 2,969,937,302.35 2,497,993,039.14 18.89
营业成本 1,498,955,182.07 1,558,260,621.19 -3.81
销售费用
管理费用 96,659,294.84 101,640,597.16 -4.90
财务费用 400,844,438.76 426,887,850.50 -6.10
经营活动产生的现金流量净额 1,928,054,562.99 1,327,937,094.81 45.19
投资活动产生的现金流量净额-133,066,890.25 -311,122,386.90 57.23
筹资活动产生的现金流量净额-2,231,154,658.43 -808,987,621.87 -175.80
研发支出
营业收入变动原因说明:营业收入增加主要是因为 1-6月份上半年公司来水及上游水库蓄水情况较好，发电量增加引起收入增加。
营业成本变动原因说明:主要是因为煤价下跌，公司下属火电企业燃料成本下降。
销售费用变动原因说明:无。
管理费用变动原因说明:公司进一步严格费用开支。
财务费用变动原因说明:公司效益较好，贷款规模下降。
经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:公司水电收入幅增加，火电燃料成本下降，引起经营活动产生的现金流量净额增加。
投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:公司控股的岩滩水电站二期投产发电，基建投资减少。
筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明:公司上半年效益较好，净还款额度较上年同期增加。
研发支出变动原因说明:无。
其他变动原因说明:无。
2 其他
(1)公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明
公司主营发售电业务，报告期内公司利润构成、来源无重大变化。
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(2)公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明
2015年 6月 26日，公司召开 2015年第一次临时股东大会，大会审议并通过了包括《关于公司发行普通股购买资产暨关联交易方案的议案》、《关于公司向特定对象发行优先股募集配套资金的议案》在内的全部共 11个议案。目前，《广西桂冠电力股份有限公司发行股份购买资产核准》申请材料尚正在中国证监会审查中，公司于 2015年 8月 7日收到中国证监会出具的《中国证监会行政许可项目审查一次反馈意见通知书》（152187号），并按通知书的要求准备相关答复材料。
(3)经营计划进展说明
2015年上半年，公司经营情况正常，内外部经营环境未发生重大变化。公司已提前披露《广西桂冠电力股份有限公司 2015年半年度业绩预增公告》、《广西桂冠电力股份有限公司 2015年上半年发电量完成情况公告》、《2015年半年度业绩快报公告》，详情请查阅 2015年 6月 24日、7月 3日、7月 15日的《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）。
(4)其他
无。
(二)行业、产品或地区经营情况分析
1、主营业务分行业、分产品情况
单位:元币种:人民币
主营业务分行业情况
分行业营业收入营业成本毛利率（%）
营业收入比上年增减（%）
营业成本比上年增减（%）
毛利率比上年增减（%）
电力 2,933,635,653.34 1,495,074,218.56 49.04 17.87 -4.01 增加
11.61 个
百分点
主营业务分产品情况
分产品营业收入营业成本毛利率（%）
营业收入比上年增减（%）
营业成本比上年增减（%）
毛利率比上年增减（%）
电力 2,933,635,653.34 1,495,074,218.56 49.04 17.87 -4.01 增加
11.61 个
百分点
主营业务分行业和分产品情况的说明
公司主营发售电业务。
2、主营业务分地区情况
单位：元币种：人民币
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地区营业收入营业收入比上年增减（%）
广西 2,559,066,850.76 19.53
四川 199,691,654.10 0.58
山东 64,424,596.42 3.34
贵州 56,973,577.44 12.83
湖北 53,478,974.62 46.40
主营业务分地区情况的说明
公司水电分布在广西、四川、湖北；火电在广西；风电分布在山东烟台、贵州盘县。
(三)核心竞争力分析
随着社会经济的发展，社会用电量也逐年增长；从中长期分析，电力需求仍有较大潜力，尤其是水电、风电清洁能源，处于优先发展地位，公司装机以清洁能源为主，在政策上，受益于国家节能调度和大力发展清洁能源政策的实施，水电发电量优先上网，因此水电将直接受益。
目前，公司拥有在役总装机容量 567.25万千瓦，其中水电 410.90万千瓦、火电 133万千瓦、
风电 23.35万千瓦；在役权益装机容量 432.035万千瓦，其中水电 297.975万千瓦、火电 110.71
万千瓦、风电 23.35万千瓦。公司盈利最强的水电资产主要分布在广西、四川，特别是公司在广
西的水电机容量占到广西省统调装机容量的 30%左右，目前定向增发收购龙滩资产的工作尚在进行中，如完成龙滩资产注入后，将进一步提高到 67%，公司可以凭借水电得天独厚的成本优势以及市场占有率，在国家可再生能源优先调度和大力发展清洁能源政策的实施中保持强大竞争力。
此外，公司在水电的建设、经营、管理上拥有较为丰富的经验管理人才优势。
(四)投资状况分析
1、对外股权投资总体分析
无。
(1)证券投资情况
□适用√不适用
(2)持有其他上市公司股权情况
□适用√不适用
(3)持有金融企业股权情况
√适用□不适用
所持对象名称
最初投资金额（元）
期初持股比例（%）
期末持股比例（%）
期末账面价值（元）报告期损益（元）
报告期所有者权益变会计核算科目
股份来源
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动（元）
广西北部湾银行股份有限公司
600,000,000 10.15 10.15 971,761,395.73 -14,848,886.32 长期
股权投资
自有资金投资
中国大唐集团财务有限公司
12,500,000 2.5 2.5 75,000,000 可供
出售金融资产
自有资金投资
合计 612,500,000 // 1,046,761,395.73 -14,848,886.32 //
持有金融企业股权情况的说明
报告期内股权投资比例无变化。
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2、非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况
(1)委托理财情况
□适用√不适用
(2)委托贷款情况
√适用□不适用
单位:元币种:人民币
借款方名称委托贷款金额
贷款期限
贷款利率
借款用途
抵押物或担保人
是否逾期
是否关联交易
是否展期
是否涉诉
资金来源并说明是否为募集资金
关联关系
预期收益
投资盈亏
大唐岩滩水力发电有限责任公司
50,000,000.00 3年 5.54 水电
站扩建
无否是否否银行借款，非募集资金
控股子公司
按季收息
1,391,437.50
大唐岩滩水力发电有限责任公司
220,000,000.00 3年 5.54 流动
资金周转
无否是否否银行借款，非募集资金
控股子公司
按季收息
6,122,325.00
大唐岩滩水力发电有限责任公司
200,000,000.00 3年 5.54 二期
扩建项目借款
无否是否否银行借款，非募集资金
控股子公司
按季收息
5,565,750.00
湖北省巴东县沿渡河电业发展有限公司
16,000,000.00 3年 5.54 流动
资金周转
无否是否否银行借款，非募集资金
控股子公司
按季收息
445,260.00
湖北省巴东 100,000,000.00 3年 5.54 流动无否是否否银行借款，控股按 2,782,875.00
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县沿渡河电业发展有限公司
资金周转
非募集资金子公司
季收息
湖北省巴东县沿渡河电业发展有限公司
400,000,000.00 3年 5.54 流动
资金周转
无否是否否银行借款，非募集资金
控股子公司
按季收息
11,131,500.00
福建省集兴龙湘水电有限公司
19,900,000.00 3年 6.15 流动
资金周转
无否是否否银行借款，非募集资金
全资子公司
按季收息
615,324.58
福建省集兴龙湘水电有限公司
1,250,000.00 3年 5.54 流动
资金周转
无否是否否银行借款，非募集资金
全资子公司
按季收息
34,785.94
大唐桂冠山东电力投资有限公司
150,000,000.00 3年 5.54 流动
资金周转
无否是否否银行借款，非募集资金
全资子公司
按季收息
4,174,312.50
广西平班水电开发有限公司
270,000,000.00 3年 5.54 流动
资金借款
无否是否否银行借款，非募集资金
控股子公司
按季收息
7,249,162.50
大唐桂冠盘县四格风力发电有限公司
20,000,000.00 3年 5.54 流动
资金周转
无否是否否银行借款，非募集资金
全资子公司
按季收息
556,575.00
大唐桂冠盘 200,000,000.00 3年 6.15 支付无否是否否银行借款，全资按 6,184,166.67
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县四格风力发电有限公司
项目款及归还贷款等
非募集资金子公司
季收息
大唐桂冠合山发电有限公司
110,000,000.00 3年 5.54 流动
资金周转
无否是否否银行借款，非募集资金
控股子公司
按季收息
3,061,162.50
茂县天龙湖电力有限公司
180,000,000.00 3年 5.54 流动
资金借款
无否是否否银行借款，非募集资金
全资子公司
按季收息
5,009,175.00
湖北省巴东县沿渡河电业发展有限公司
70,000,000.00 3年 5.4 归还
贷款
无否是否否银行借款，非募集资金
控股子公司
按季收息
1,098,150.00
大唐桂冠招远电力投资有限公司
15,000,000.00 5年 5.18 归还
到期贷款
无否是否否银行借款，非募集资金
全资子公司
按季收息
224,250.00
大唐桂冠合山发电有限公司
100,000,000.00 5年 4.95 支付
货款
无否是否否银行借款，非募集资金
控股子公司
按季收息
192,500.00
四川川汇水电投资有限责任公司
170,000,000.00 3年 4.95 提前
归还贷款
无否是否否银行借款，非募集资金
全资子公司
按季收3,214,617.75
2015年半年度报告
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息
茂县天龙湖电力有限公司
80,000,000.00 3年 4.95 提前
归还贷款
无否是否否银行借款，非募集资金
全资子公司
按季收息
77,000.00
委托贷款情况说明：
报告期内，公司无对外委托贷款情况；公司本期委托贷款对象均为公司全资或控股子公司，用途为置换到期贷款或补充流动资金，均获得公司股东大会批准后，根据资金平衡和需求适时施行。
(3)其他投资理财及衍生品投资情况
□适用√不适用
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3、募集资金使用情况
(1)募集资金总体使用情况
□适用√不适用
(2)募集资金承诺项目情况
□适用√不适用
(3)募集资金变更项目情况
□适用√不适用
(4)其他
无。
4、主要子公司、参股公司分析
主要投资单位业务注册资本金（万元）
持股比例（%）
期末总资产期末净资产（万元）
收入净利润
性质（万元）（万元）（万元）
大唐岩滩水力发电有限责任
水电 85,112.95 70 455,723.40 259,573.84 80,397.57 42,820.16
广西桂冠开投电力有限责任
水电 75,000.00 52 223,331.91 121,627.78 37,464.23 16,743.85
广西平班水电开发有限公司
水电 30,000.00 35 112,317.22 64,361.22 15,212.03 6,509.50
茂县天龙湖电力有限公司
水电 15,600.00 100 108,755.27 48,812.84 7,818.91 1,847.73
茂县金龙潭电力有限公司
水电 15,000.00 100 107,717.24 58,580.18 8,251.27 2,681.66
大唐桂冠合山发电有限公司
火电 112,154.00 83.24 391,853.42 -4,268.59 83,920.46 3,392.80
大唐山东电力投资集团有限
风电 47,400.00 100 113,556.31 54,424.66 6,442.46 1,024.05
四川川汇水电投资有限责任
水电 19,962.49 100 70,549.56 13,533.69 3,901.48 488.35
福建安丰水电有限公司水电 3,000.00 66 4,000.00 4,000.00 0.00 0.00
福建省集兴龙湘水电有限公司
水电 2,600.00 100 6,773.56 4,450.00 0.00 0.00
大唐桂冠盘县四格风力发电
风电 500 100 87,722.85 24,249.30 5,738.84 1,430.49
浙江纵横能源实业有限公司
水电 10,000.00 100 76,362.64 -1,424.12 5,347.90 284.61
广西百色银海铝业有限责任
冶炼 84,856.48 27.59 246,017.20 45,331.39 40,141.15 -7,991.28
2015年半年度报告
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广西北部湾银行股份有限公司
金融 250,000.00 10.1538 8,476,836.43 917,767.10 122,104.98 5,693.27
5、非募集资金项目情况
□适用√不适用
二、利润分配或资本公积金转增预案
无。
(一)报告期实施的利润分配方案的执行或调整情况
经公司 2014年度股东大会批准：2014年度按每 10股派现金红利 1.3元（含税）进行利润分
配,截至 2014年 12月 31日,公司总股本 2,280,449,514.00股,预计现金分配利润数
296,458,436.82元。2014年度盈余公积金和资本公积金不转增股本。分红股权登记日 2015年 7
月 23日，红利发放日 7月 24日，已实施完毕。
(二)半年度拟定的利润分配预案、公积金转增股本预案
无。
三、其他披露事项
(一)预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及说明
□适用√不适用
(二)董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
□适用√不适用
(三)其他披露事项
无。
第五节重要事项
一、重大诉讼、仲裁和媒体普遍质疑的事项
□适用√不适用
二、破产重整相关事项
□适用√不适用
2015年半年度报告
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三、资产交易、企业合并事项
√适用□不适用
(一)公司收购、出售资产和企业合并事项已在临时公告披露且后续实施无变化的
事项概述及类型查询索引
公司拟发行普通股购买资产暨向特定对象发行优先股募集配套资金的事项，目前，相关重大资产重组文件正在中国证监会审核中。
请查阅 2015年 6月 27日的《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）。
《关于公司拟公开挂牌出售闲置房地产的议案》（北海、成都房产）
请查阅 2014年 11月 27日的《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）。
(二)临时公告未披露或有后续进展的情况
□适用√不适用
四、公司股权激励情况及其影响
□适用√不适用
五、重大关联交易
√适用□不适用
(一)与日常经营相关的关联交易
1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
事项概述查询索引
无。
2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
2015年 5月 28日，公司 2014年度股东大会审议通过了《关于控股子公司大唐桂冠合山发电有限公司拟与大唐电力燃料有限公司签订购煤协议的议案》，同意合山公司与大唐电力燃料有限公司签订发电用煤购买协议，购买发电用煤 500,000吨（4,500-5,500千卡/公斤）；供煤合同单价按照不高于合同签订时的广西市场价格；交易总金额按实际结算价、实际交货量结算；合同期限：完成相关审批程序后的 12个月内，合山公司根据自身生产需要,按满足环保达标排放，节约燃料成本的原则择时签约采购。
3、临时公告未披露的事项
□适用√不适用
(二)资产收购、出售发生的关联交易
1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
事项概述查询索引
无。
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2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
2015年 6月 26日，公司召开 2015年第一次临时股东大会审议并通过了包括《关于公司发行普通股购买资产暨关联交易方案的议案》、《关于公司向特定对象发行优先股募集配套资金的议案》在内的全部共 11个议案，详情请查阅 2015年 6月 27日的《中国证券报》、《上海证券报》、《证券时报》和上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）。
目前，《广西桂冠电力股份有限公司发行股份购买资产核准》申请材料尚在中国证监会审查中，公司于 2015年 8月 7日收到中国证监会出具的《中国证监会行政许可项目审查一次反馈意见通知书》（152187号），将按通知书的要求完成相关答复材料，在规定的期限内报送至中国证监会行政许可受理部门。
3、临时公告未披露的事项
□适用√不适用
(三)共同对外投资的重大关联交易
1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
事项概述查询索引
无。
2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
无。
3、临时公告未披露的事项
□适用√不适用
(四)关联债权债务往来
1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
事项概述查询索引
无。
2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
无。
3、临时公告未披露的事项
√适用□不适用
单位：元币种：人民币
关联方关联关系
向关联方提供资金关联方向上市公司提供资金
期初余额发生额期末余额期初余额发生额期末余额
中国大唐集团财务有限公司
母公司的控股子公司
165,257.79 -42,937.99 122,319.80 144,900.00 -2,000.00 142,900.00
合计 165,257.79 -42,937.99 122,319.80 144,900.00 -2,000.00 142,900.00
报告期内公司向控股股东及其子公司提供资金的发生额（元）
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公司向控股股东及其子公司提供资金的余额（元）
关联债权债务形成原因以上是公司在中国大唐集团财务有限公司的存款、借款形成的资金往来。
关联债权债务清偿情况以上是公司在中国大唐集团财务有限公司的存款、借款形成的资金往来。
与关联债权债务有关的承诺
本公司与中国大唐集团财务有限公司《金融服务协议》，协议约定：本公司及其分、子公司存放于中国大唐集团财务有限公司的存款按照中国人民银行统一颁布的存款利率计息；公司在中国大唐集团财务有限公司的借款利率参照中国人民银行统一颁布的基准贷款利率执行；除存款和贷款外的其他各项金融服务，收费标准不高于（或等于）国内其他金融机构同等业务费用水平。
关联债权债务对公司经营成果及财务状况的影响
(五)其他
无。
六、重大合同及其履行情况
1 托管、承包、租赁事项
□适用√不适用
2 担保情况
√适用□不适用
单位:元币种:人民币
公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）
担保方
担保方与上市公司的关系
被担保方
担保金额
担保发生日期(协议签署日)
担保
起始日
担保
到期日
担保类型
担保是否已经履行完毕
担保是否逾期
担保逾期金额
是否存在反担保
是否为关联方担保
关联
关系
本公司公司本部
中国大唐集团公司
521,770,000.2012年8月10日
2012年10月24日
2023年4月23日
连带责任担保
否否否是控股股东
本公司公司本部
广西投资集团有限公司
13,575,300.02015年1月14日
2015年1月14日
2016年1月14日
连带责任担保
否否否是参股股东
本公司公司本部
广西投资集团有限公司
13,796,000.02014年11月14日
2014年11月14日
2015年11月14日
连带责任担保
否否否是参股股东
本公司公司本部
广西投资集团有限公司
27,592,000.02015年1月30日
2015年1月30日
2016年2月28日
连带责任担保
否否否是参股股东
本公司公司本部
广西百色银海铝业有27,592,000.02014年7月10日
2014年7月10日
2015年7月9日
连带责任担保
否否否是参股子公司
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限责任公司
本公司公司本部
广西百色银海铝业有限责任公司
41,388,000.02014年8月13日
2014年8月13日
2015年8月12日
连带责任担保
否否否是参股子公司
本公司公司本部
广西百色银海铝业有限责任公司
27,592,000.02014年8月25日
2014年8月25日
2015年8月24日
连带责任担保
否否否是参股子公司
本公司公司本部
广西百色银海铝业有限责任公司
16,555,200.02014年9月18日
2014年9月18日
2015年9月17日
连带责任担保
否否否是参股子公司
本公司公司本部
广西百色银海铝业有限责任公司
11,036,800.02014年9月25日
2014年9月25日
2015年9月24日
连带责任担保
否否否是参股子公司
本公司公司本部
广西百色银海铝业有限责任公司
13,796,000.02014年10月16日
2014年10月16日
2015年10月15日
连带责任担保
否否否是参股子公司
报告期内担保发生额合计（不包括对子公司的担保）
41,167,300.00
报告期末担保余额合计（A）（不包括对子公司的担保）
714,693,300.00
公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计-253,100,000.00
报告期末对子公司担保余额合计（B） 2,131,452,084.15
公司担保总额情况（包括对子公司的担保）
担保总额（A+B） 2,846,145,384.15
担保总额占公司净资产的比例(%) 46.83
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C）
714,693,300.00
直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保金额（D）
1,952,652,084.15
担保总额超过净资产50%部分的金额（E）-192,466,167.93
上述三项担保金额合计（C+D+E） 2,474,879,216.22
未到期担保可能承担连带清偿责任说明无。
担保情况说明
以上担保均获得公司股东大会批准。其中对外担保事项：
1、公司2012年度发行17.3亿元公司债券，中国大唐集团公司提供
全额无条件不可撤销连带责任保证担保。公司以茂县金龙潭电力有限公司100%的股权及茂县天龙湖电力有限公司100%的股权，代为公司普通股东合计30.16%股份对应的公司拟发行17.3亿元债券分摊
的约5.2177亿元公司债券份额，向中国大唐集团公司提供反担保。
该关联交易经2012年第一次临时股东大会决议通过。 2、广西
百色银海铝业有限责任公司（以下简称“银海铝业”）系本公司的
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联营公司（持股比例为27.592%），2013年银海铝业的实际控制人
广西投资集团有限公司（以下简称“广投集团”）为其5亿元借款提供全额连带责任保证担保（担保期限3年）；2014年广投集团拟继续为银海铝业向金融机构借款8亿元（金融机构授信额度）提供全额连带责任保证担保。为规避风险，确保国有资产的安全及体现公平原则，根据《广西壮族自治区人民政府国有资产监督管理委员会监管企业投资管理暂行办法》中“关于规范管理企业担保行为”的相关规定，银海铝业各股东按各自持股比例对在13亿元授信额度范围内（其中8亿元为金融机构授信额度）的担保方广投集团提供反担保。截至2015年6月30日止，广投集团为银海铝业未偿还的1.99
亿元借款提供提保（为金融机构贷款），因此本公司本期末为广投集团提供的反担保金额为0.55亿元；本公司直接为银海铝业未偿还
的5亿元借款提供担保，实际担保金额为1.38亿元。
3 其他重大合同或交易
无。
七、承诺事项履行情况
√适用□不适用
(一)上市公司、持股 5%以上的股东、控股股东及实际控制人在报告期内或持续到报告期内的承诺事项
承诺背景
承诺类型
承诺方
承诺内容
承诺时间及期限
是否有履行期限
是否及时严格履行
如未能及时履行应说明未完成履行的具体原因
如未能及时履行应说明下一步计划
与股改相关的承诺
资产注入
中国大唐集团公司
根据公司的需要，逐步将龙滩水电开发有限公司的发电资产注入桂冠电力。
2006年，当时承诺无具体期限；2014年6月25日，规范承诺说明“不迟于 2018年6月 30日，在龙滩水电开发有限公司的发电资产盈利能力改善并且符合相关条件时注入桂冠电力。”
是是
收购报告书或权益变动报告书中所作承诺
与重大资产重组相关的承诺
解决同业竞争
中国大唐集团公司
如果大唐集团及其控股企业在桂冠电力经营区域内获得与桂冠电力主2009年岩滩资产注入时承诺；其他无具体承诺期限。
否是
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营业务构成实质性同业竞争的新业务（以下简称“竞争性新业务”）机会，大唐集团将书面通知桂冠电力，并尽最大努力促使该等新业务机会按合理和公平的条款和条件首先提供给桂冠电力或其控股企业。
与首次公开发行相关的承诺
与再融资相关的承诺
与股权激励相关的承诺
其他承诺
八、聘任、解聘会计师事务所情况
√适用□不适用
聘任、解聘会计师事务所的情况说明
8月 31日，公司第七届董事会第二十七次会议的审议通过了《关于公司更换会计师事务所的议案》，聘请信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）为公司财务决算审计会计师事务所。
1、2015年度聘请的会计师事务所名称：信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）；
2、2015年度年报审计费用 131万元；
3、2015年度内控审计师以及审计费用授权董事会根据招标结果决定；
4、2015年度收购股权、资产等专项审计费用（若有）根据工作需要和费用标准另计。
本议案尚需提交公司股东大会审议批准。
审计期间改聘会计师事务所的情况说明
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鉴于天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）的聘期已到，根据国资委要求，拟聘请信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）以下简称（“信永中和”）为公司财务决算审计会计师事务所。
九、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、持有 5%以上股份的股东、实际控制人、收购人
处罚及整改情况
□适用√不适用
十、可转换公司债券情况
□适用√不适用
十一、公司治理情况
公司治理结构完善，三会运作正常；公司内控机制健全并正常运行；董事会认为与监管部门相关规定基本不存在差异。
十二、其他重大事项的说明
(一)董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明
□适用√不适用
(二)董事会对重要前期差错更正的原因及影响的分析说明
□适用√不适用
(三)其他
无。
第六节股份变动及股东情况
一、股本变动情况
(一)股份变动情况表
1、股份变动情况表
报告期内，公司股份总数及股本结构未发生变化。
2、股份变动情况说明
报告期内，公司股份总数及股本结构未发生变化。
3、报告期后到半年报披露日期间发生股份变动对每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如
有）
无。
4、公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
无。
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(二)限售股份变动情况
□适用√不适用
二、股东情况
(一)股东总数:
截止报告期末股东总数(户) 130,622
截止报告期末表决权恢复的优先股股东总数（户） 0
(二)截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
单位:股
前十名股东持股情况
股东名称
（全称）
报告期内增减
期末持股数量比例(%)
持有有限售条件股份数量
质押或冻结情况
股东性质
股份状态
数量
中国大唐集团公司 0 1,151,922,693 50.51 1,151,922,693
无
国家
广西投资集团有限公司 0 438,948,188 19.25
无
国家
新华人寿保险股份有限公司 30,122,748 30,122,748 1.32 未
知
其他
广西大化金达实业开发有限公司-2,216,800 15,936,891 0.70
无
其他
新活力财富 1号资产管理计划 12,050,000 12,050,0.53 未
知
其他
国电资本控股有限公司 0 9,043,577 0.40 未
知
其他
易方达并购重组指数分级证券投资基金
8,244,073 8,244,073 0.36 未
知
其他
申万菱信中证环保产业指数分级证券投资基金
7,489,750 7,489,750 0.33 未
知
其他
田荣华 5,998,700 5,998,700 0.26
未知
境内自然人
摩根士丹利华鑫量化配置股票型证券投资基金
4,451,160 4,451,160 0.20 未
知
其他
前十名无限售条件股东持股情况
股东名称
持有无限售条件流通股的数量
股份种类及数量
种类数量
广西投资集团有限公司 438,948,188 人民币普通股 438,948,188
新华人寿保险股份有限公司 30,122,748 人民币普通股 30,122,748
广西大化金达实业开发有限公司 15,936,891 人民币普通股 15,936,891
