公司代码：600567 公司简称：山鹰纸业债券代码：122181 债券简称：12山鹰债债券代码：136369 债券简称：16山鹰债债券代码：110047 债券简称：山鹰转债
山鹰国际控股股份公司
2019年第一季度报告
目录
一、 重要提示 ...... 3
二、 公司基本情况 ...... 3
三、 重要事项 ...... 5
四、 附录 ...... 9
一、 重要提示1.1 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，
不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
1.2 公司全体董事出席董事会审议季度报告。
1.3 公司负责人吴明武、主管会计工作负责人石春茂及会计机构负责人（会计主管人员）石春茂
保证季度报告中财务报表的真实、准确、完整。1.4 本公司第一季度报告未经审计。
二、 公司基本情况
2.1 主要财务数据
单位：元 币种：人民币
| 本报告期末 | 上年度末 | 本报告期末比上年度末增减(%) | |
| 总资产 | 39,091,278,542.41 | 35,906,366,159.67 | 8.87 |
| 归属于上市公司股东的净资产 | 13,610,469,545.42 | 13,181,374,110.08 | 3.26 |
| 年初至报告期末 | 上年初至上年报告期末 | 比上年同期增减(%) | |
| 经营活动产生的现金流量净额 | -399,462,248.47 | -65,082,456.59 | 不适用 |
| 年初至报告期末 | 上年初至上年报告期末 | 比上年同期增减（%） | |
| 营业收入 | 5,216,392,333.93 | 5,418,906,784.65 | -3.74 |
| 归属于上市公司股东的净利润 | 458,101,888.92 | 605,396,067.78 | -24.33 |
| 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | 344,713,356.08 | 489,219,785.26 | -29.54 |
| 加权平均净资产收益率（%） | 3.42 | 5.67 | 减少2.25个百分点 |
| 基本每股收益（元/股） | 0.100 | 0.132 | -24.24 |
| 稀释每股收益（元/股） | 0.099 | 0.132 | -25.00 |
非经常性损益项目和金额√适用 □不适用
单位：元 币种：人民币
| 项目 | 本期金额 |
| 非流动资产处置损益 | -2,437,965.19 |
| 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 | 127,688,055.18 |
| 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益， | 7,157,679.65 |
| 以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 | |
| 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 | -512,320.88 |
| 少数股东权益影响额（税后） | 74.19 |
| 所得税影响额 | -18,506,990.11 |
| 合计 | 113,388,532.84 |
2.2 截止报告期末的股东总数、前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
单位：股
| 股东总数（户） | 246,272 | ||||||
| 前十名股东持股情况 | |||||||
| 股东名称（全称） | 期末持股 数量 | 比例(%) | 持有有限售条件股份数量 | 质押或冻结情况 | 股东性质 | ||
| 股份状态 | 数量 | ||||||
| 福建泰盛实业有限公司 | 1,341,930,378 | 29.27 | 0 | 质押 | 1,070,500,000 | 境内非国有法人 | |
| 新华信托股份有限公司－新华信托华睿系列·金沙2号证券投资集合资金信托计划 | 129,179,078 | 2.82 | 0 | 无 | 0 | 未知 | |
| 吴丽萍 | 122,414,516 | 2.67 | 0 | 质押 | 122,000,000 | 境内自然人 | |
| 山鹰国际控股股份公司－创享激励基金合伙人第一期持股计划 | 72,614,742 | 1.58 | 0 | 无 | 0 | 其他 | |
| 林文新 | 64,112,666 | 1.40 | 0 | 质押 | 64,112,666 | 境内自然人 | |
| 香港中央结算有限公司 | 59,937,533 | 1.31 | 0 | 无 | 0 | 未知 | |
| 陕西省国际信托股份有限公司－陕国投·【持盈75号】证券投资集合资金信托计划 | 46,811,284 | 1.02 | 0 | 无 | 0 | 未知 | |
| 何广亮 | 34,967,624 | 0.76 | 0 | 质押 | 25,738,100 | 境内自然人 | |
| 中国农业银行股份有限公司－中证500交易型开放式指数证券投资基金 | 32,262,146 | 0.70 | 0 | 无 | 0 | 未知 | |
| 康敏 | 29,426,674 | 0.64 | 0 | 质押 | 22,000,000 | 境内自然人 | |
| 前十名无限售条件股东持股情况 | |||||||
| 股东名称 | 持有无限售条件流通股的数量 | 股份种类及数量 | |||||
| 种类 | 数量 | ||||||
| 福建泰盛实业有限公司 | 1,341,930,378 | 人民币普通股 | 1,341,930,378 | ||||
| 新华信托股份有限公司－新华信托华睿系列·金沙2号证券投资集合资金信托计划 | 129,179,078 | 人民币普通股 | 129,179,078 | ||||
| 吴丽萍 | 122,414,516 | 人民币普通股 | 122,414,516 |
| 山鹰国际控股股份公司－创享激励基金合伙人第一期持股计划 | 72,614,742 | 人民币普通股 | 72,614,742 |
| 林文新 | 64,112,666 | 人民币普通股 | 64,112,666 |
| 香港中央结算有限公司 | 59,937,533 | 人民币普通股 | 59,937,533 |
| 陕西省国际信托股份有限公司－陕国投·【持盈75号】证券投资集合资金信托计划 | 46,811,284 | 人民币普通股 | 46,811,284 |
| 何广亮 | 34,967,624 | 人民币普通股 | 34,967,624 |
| 中国农业银行股份有限公司－中证500交易型开放式指数证券投资基金 | 32,262,146 | 人民币普通股 | 32,262,146 |
| 康敏 | 29,426,674 | 人民币普通股 | 29,426,674 |
| 上述股东关联关系或一致行动的说明 | 福建泰盛实业有限公司系公司控股股东，吴明武、徐丽凡系公司实际控制人。吴丽萍系吴明武的妹妹，林文新系吴明武的妹夫。山鹰国际控股股份公司－创享激励基金合伙人第一期持股计划系公司为激励员工而设立的定向资产管理计划。上述股东与公司存在关联关系。除上述情况之外，本公司未知其他股东是否存在关联关系或是否属于《上市公司收购管理办法》规定的一致行动人。 | ||
| 表决权恢复的优先股股东及持股数量的说明 | / | ||
2.3 截止报告期末的优先股股东总数、前十名优先股股东、前十名优先股无限售条件股东持股情
况表□适用 √不适用三、 重要事项3.1 公司主要会计报表项目、财务指标重大变动的情况及原因√适用 □不适用
| 资产负债表项目 | 期末数 | 期初数 | 变动幅度（%） | 变动原因说明 |
| 货币资金 | 5,105,924,294.55 | 3,521,911,875.49 | 44.98% | 主要系本期销售回款及筹资收到的资金增加所致。 |
| 预付款项 | 277,893,038.17 | 113,128,453.30 | 145.64% | 主要系预付煤炭及生产用备品备件等采购款所致。 |
| 一年内到期的非流动资产 | 961,604,605.80 | 710,249,794.03 | 35.39% | 主要系公司一年内到期的应收融资租赁款增加所致。 |
| 其他流动资产 | 1,842,259,720.96 | 1,387,335,123.92 | 32.79% | 主要系本期新增银行理财产品及应收保理款项增加所致。 |
| 应交税费 | 371,749,358.99 | 800,737,603.06 | -53.57% | 主要系本期集中支付年初应交增值税、所得税所致。 |
| 其他应付款 | 477,190,907.69 | 310,694,482.12 | 53.59% | 主要系本期计提利息、合并凤凰纸业及新增工程项目招标保证金增加所致。 |
| 一年内到期的非流动负债 | 2,341,142,468.10 | 1,358,231,497.41 | 72.37% | 主要系一年内到期的2016年公司债重分类所致。 |
| 应付债券 | 1,998,535,430.17 | 2,967,848,323.86 | -32.66% | 主要系一年内到期的2016年公司债重分类所致。 |
| 其他综合收益 | -144,208,812.10 | -90,078,548.19 | 不适用 | 主要系外币报表折算差异及执行新金融工具准则所致。 |
| 利润项目 | 本期数 | 上年同期数 | 变动幅度（%） | 变动原因说明 |
| 财务费用 | 79,824,197.44 | 191,581,323.99 | -58.33% | 主要系本期汇兑收益较上年同期增加所致 |
| 资产减值损失 | 20,988,038.33 | -44,861,877.00 | 不适用 | 主要系上年同期应收账款坏账估计变更所致。 |
| 公允价值变动收益（损失以“－”号填列） | 7,157,679.65 | -233,422.80 | 不适用 | 主要系本期执行新金融工具所致。 |
| 其他收益 | 279,125,443.09 | 203,780,669.42 | 36.97% | 主要系本期确认的资源综合利用退税等补助增加所致。 |
| 现金流量项目 | 本期数 | 上年同期数 | 变动幅度（%） | 变动原因说明 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | -399,462,248.47 | -65,082,456.59 | 不适用 | 主要系本期集中支付年初应交增值税、所得税所致。 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -656,201,825.50 | -1,197,492,166.22 | 不适用 | 主要系上年同期支付联盛纸业收购款及本期华中山鹰购建固定资产所致。 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 2,019,136,332.65 | 1,509,781,171.56 | 33.74% | 主要系本期借款收到的现金较上年同期增加所致。 |
3.2 重要事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明√适用 □不适用
公司将通过产业互联网开展行业垂直整合，构建产业生态平台，使山鹰国际转型成为一家以客户为中心，提供环保包装整体解决方案的全球化服务商。公司经过需求调研与产品设计开发，已建立产业互联网基础业务平台及业务团队，在华东区域试点开展包装业务的产业互联网转型。同时，公司通过在华东地区包装产业市场调查，计划后续依托马鞍山及海盐的造纸基地，充分利用产业链一体化优势，为客户提供整体包装解决方案，进一步提升市场份额。报告期公司包装业务销量实现同比增长。凤凰纸业技改按规划稳步进行，以期上半年恢复生产，华中基地建设按计划进行，以确保按规划投产。2017年底收购的北欧纸业和联盛纸业两家子公司报告期产销形势良好，整合效果显著。
报告期公司实现原纸产量115.11万吨，销量102.09万吨，销量较同期下降4.34%。瓦楞箱板纸箱销量2.80亿平方米，销量较同期增长6.46%。受市场形势和公司销售策略影响，原纸销量和收入
同比略有下滑。因原材料成本同比上升和售价同比下降，毛利率同比有所下降。公司报告期持续改进债务结构，财务费用同比下降，货币资金较年初增加15.8亿元。
报告期内重要事项进展情况 如下：
1、公司全资子公司浙江山鹰纸业有限公司（以下简称“浙江山鹰”）的间接控股子公司GlobalWin Wickliffe LLC（以下简称“Global Win”）于2018年8月签署《股权购买协议》，出资1600万美元购买Verso Wickliffe LLC（现已更名为“Phoenix Paper Wickliffe LLC”，即“凤凰纸业”或“标的资产”）100%股权。凤凰纸业位于美国肯塔基州，现有一条完整的化学制浆和文化纸一体化生产线及配套设施。本次收购前，纸浆年产能36万吨，文化纸年产能30万吨。因北美当地文化纸市场需求持续下滑，为平衡产品供给及客户需求，标的资产于2015年11月停产并一直处于闲置状态。收购完成后，公司计划投入4,200万美元对现有部分设备进行修复，使得设备达到重新运转状态。修复后，凤凰纸业将具备年产36万吨的高端牛卡纸/木浆生产能力。本次收购有助于公司在北美落地生产基地，打开北美的包装纸市场。根据公司《章程》等相关规定，本次收购事项在董事会授权董事长职权范围内，无需提交公司董事会和股东大会审议。上述收购事项已于北京时间2018年9月6日完成交割。
2019年1月11日，北京中企华资产评估有限责任公司出具了《山鹰国际控股股份公司收购VersoWickliffe LLC股权收购价格分摊评估咨询报告》（中企华评资字【2019】第1010号），VersoWickliffe LLC截至2018年9月6日的净资产评估值为13,446.36万美元，约合92,923.76万元人民币，评估增值81,866.64万元人民币，由于收购对价低于其可辨认净资产的公允价值，增加2018年度归属于上市公司股东的净利润34,850.30万元。
上述事项的具体内容详见公司于2019年1月15日和2019年2月1日在《上海证券报》、《中国证券报》、《证券时报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于收购Verso WickliffeLLC100%股权的进展公告》和《关于收购Verso Wickliffe LLC100%股权的补充公告》（公告编号：
临2019-002、临2019-006）。
2、2018年12月4日，经公司第七届董事会第十六次会议审议同意，公司首次授予股票期权第二个行权期符合行权条件，激励对象可以行权，行权日为2018年12月28日。因1名可行权对象未能在行权日办理行权，公司首次授予股票期权第二个行权期实际行权人数为66名，行权股票数量为1,392.9万股，上市流通日为2019年1月24日。公司总股本由4,570,655,837变更为4,584,584,837股。公司已办理完成本次新增股份的登记手续。《关于公司股票期权激励计划首次授予股票期权第二个行权期行权结果暨股份上市的公告》的具体内容刊登于2019年1月19日的《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）（公告编号：临2019-003）。
3、根据公司《安徽山鹰纸业股份有限公司公开发行公司债券募集说明书（面向合格投资者）》的约定，“16山鹰债”的债券期限为7年，附第3年末和第5年末发行人上调利率选择权和投资者回售选择权。在本期债券存续期的第3年末，公司选择上调票面利率至5.85%，并于2019年3月11日至2019年3月13日开展了本期债券的回售申报。根据中国证券登记结算有限责任公司上海分公司提供的债券回售申报数据，“16山鹰债”公司债券本次回售申报有效数量为1,000,000手（1手为10张），回售金额为人民币10亿元（不含利息）。本次回售的资金发放日为2019年4月15日（原定为2019年4月13日，因4月13日为休息日，故顺延至其后第1个交易日），本次回售实施完毕后，“16山鹰债”债券在上海证券交易所上市并交易的数量为0手。具体内容详见公司于2019年3月1日和2019年4月9日在《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于“16山鹰债”公司债券票面利率调整的公告》、《关于“16山鹰债”公司债券回售的公告》和《关于“16山鹰债”回售结果的公告》（公告编号：临2019-008、临2019-009和临2019-035）。
公司将于2019年4月15日一并支付“16山鹰债”2018年4月13日到2019年4月12日期间的利息：
每手“16山鹰债”面值1000元派发利息为53.5元（含税）。具体内容详见公司于2019年4月9日在
《上海证券报》、《中国证券报》、《证券时报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《2016年公司债券2019年付息公告》（公告编号：临2019-034）。
4、公司全资子公司福建省联盛纸业有限责任公司（以下简称“联盛纸业”）取得福建省科学技术厅、福建省财政厅和国家税务总局福建省税务局联合颁发的《高新技术企业证书》，认定联盛纸业为高新技术企业，有效期三年。根据《中华人民共和国企业所得税法》等有关规定，联盛纸业自获得高新技术企业认定后连续三年（2018年-2020年）可享受高新技术企业的税收优惠政策，按15%的税率缴纳企业所得税。具体内容详见公司于2019年3月5日在《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于公司全资子公司获得高新技术企业认定的公告》（公告编号：临2019-013）。
5、经第七届董事会第十八次会议审议同意，公司拟以不低于人民币37,500万元且不超过人民币75,000万元（均含本数）的自有资金以集中竞价交易方式回购公司发行的人民币普通股（A股）股票，回购价格不超过人民币5.58元/股。回购期限：自股东大会审议通过回购股份预案之日起不超过12个月。回购用途：本次回购的股份拟用于员工持股计划，若公司未能在本次回购完成之后36个月内将回购股份用于上述用途，则公司回购的股份将依法予以注销。本回购预案尚需经公司2018年年度股东大会审议通过后方可实施。具体内容详见公司于2019年3月19日在《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于以集中竞价交易方式回购股份的预案》（公告编号：临2019-026）。
6、经第七届董事会第十八次会议审议同意，公司聘任吴星宇先生为公司副总裁，任期自本次董事会审议通过之日起至本届董事会届满。鉴于公司原董事会秘书杨昊悦女士因个人原因辞去公司董事会秘书的职务，董事会指定公司副总裁吴星宇先生代为行使董事会秘书职责，代行时间不超过3个月。具体内容详见公司于2019年3月19日在《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于董事会秘书辞职及指定公司高级管理人员代行董事会秘书职责的公告》（公告编号：临2019-023）。
7、公司于2018年5月18日召开第七届董事会第九次会议、第七届监事会第七次会议审议通过了《关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意公司使用不超过人民币120,000.00万元闲置募集资金暂时补充流动资金，用于与公司主营业务相关的生产经营活动，使用期限自公司第七届董事会第九次会议审议通过之日起不超过12个月。公司已分别于2018年6月25日、6月26日、6月27日、7月3日和7月4日将暂时用于补充流动资金的募集资金中的11,500.00万元、15,000.00万元、10,000.00万元、25,578.00万元和2,700.00万元提前归还至公司募集资金专户。2019年4月2日，公司已将暂时用于补充流动资金的募集资金中的331,098,969.70元提前归还至公司募集资金专户，截至目前，公司已累计归还募集资金暂时补充流动资金金额为978,878,969.70元，募集资金暂时补充流动资金余额221,121,030.30元暂未归还，公司将在规定到期日之前悉数归还至募集资金专户。具体内容详见公司于2019年4月4日在《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于提前归还部分暂时用于补充流动资金的募集资金的公告》（公告编号：临2019-029）。
8、经第七届董事会第十九次会议审议同意，公司与控股股东全资子公司马鞍山山鹰纸业集团有限公司（以下简称“山鹰集团”）签订了《不动产转让合同》，受让山鹰集团位于马鞍山市花山区勤俭路的土地使用权及地上建筑物，根据江苏国衡土地房地产资产评估咨询有限公司出具的（苏）国衡评房字（2019）第0502号《房地产估价报告》，交易价格确定为人民币2,224万元。公司独立董事对此发表了事前认可和同意的独立意见，保荐机构发表了核查意见。具体内容详见公司于2019年4月8日在《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于受让资产暨关联交易公告》（公告编号：临2019-032）和2019年4月13日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《国金证券股份有限公司关于山鹰国际控股股份公司购买资产暨关联交易的核查意见》。
9、2012年6月26日，山东世纪阳光纸业集团有限公司（以下简称“世纪阳光”）向潍坊中院递交《民事起诉状》，起诉浙江山鹰等三家公司侵犯其发明专利权，请求法院判令上述三被告停止侵犯专利权行为，并索求赔偿款100.00万元。2018年1月16日，世纪阳光将诉讼请求中的赔偿请求调整为人民币1亿元。2018年8月17 日，浙江山鹰收到潍坊中院的一审判决结果，判决浙江山鹰赔偿原告经济损失及合理开支共计6,165.0435万元。浙江山鹰于2018年8月25日向山东省高级人民法院（以下简称“山东高院”）提起上诉，并于2019年4月收到山东高院对本案的《民事裁定书》，裁定如下：“1、撤销山东省潍坊市中级人民法院（2012）潍知初字第361号民事判决；2、本案指令山东省青岛市中级人民法院重审；3、上诉人浙江山鹰纸业有限公司预交的二审案件受理费350,052元予以退回。”具体内容详见公司于2019年4月10日在《证券时报》、《中国证券报》、《上海证券报》和上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《关于受让资产暨关联交易公告》（公告编号：临2019-036）
3.3 报告期内超期未履行完毕的承诺事项□适用 √不适用
3.4 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生重大变动的警
示及原因说明□适用 √不适用
| 公司名称 | 山鹰国际控股股份公司 |
| 法定代表人 | 吴明武 |
| 日期 | 2019年4月12日 |
四、 附录4.1 财务报表
合并资产负债表2019年3月31日编制单位:山鹰国际控股股份公司
单位：元 币种:人民币 审计类型：未经审计
| 项目 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 |
| 流动资产： | ||
| 货币资金 | 5,105,924,294.55 | 3,521,911,875.49 |
| 结算备付金 | ||
| 拆出资金 | ||
| 交易性金融资产 | 275,171.21 | |
| 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 | 6,497,040.61 | |
| 衍生金融资产 | 2,809,547.60 | |
| 应收票据及应收账款 | 3,255,331,789.43 | 3,436,123,209.40 |
| 其中：应收票据 | 525,220,625.85 | 491,215,757.72 |
| 应收账款 | 2,730,111,163.58 | 2,944,907,451.68 |
| 预付款项 | 277,893,038.17 | 113,128,453.30 |
| 应收保费 | ||
| 应收分保账款 | ||
| 应收分保合同准备金 | ||
| 其他应收款 | 485,335,551.28 | 382,952,052.07 |
| 其中：应收利息 | 53,116,834.28 | 28,435,882.01 |
| 应收股利 | ||
| 买入返售金融资产 | ||
| 存货 | 2,715,420,045.58 | 2,475,450,004.65 |
| 合同资产 | ||
| 持有待售资产 | ||
| 一年内到期的非流动资产 | 961,604,605.80 | 710,249,794.03 |
| 其他流动资产 | 1,842,259,720.96 | 1,387,335,123.92 |
| 流动资产合计 | 14,646,853,764.58 | 12,033,647,553.47 |
| 非流动资产： | ||
| 发放贷款和垫款 | ||
| 债权投资 | ||
| 可供出售金融资产 | 199,358,405.34 | |
| 其他债权投资 | ||
| 持有至到期投资 | ||
| 长期应收款 | 548,240,097.83 | 732,139,186.11 |
| 长期股权投资 | 1,055,844,228.27 | 1,045,844,228.27 |
| 其他权益工具投资 | ||
| 其他非流动金融资产 | 205,157,603.25 | |
| 投资性房地产 | 234,202,876.52 | 233,152,226.36 |
| 固定资产 | 13,476,226,461.79 | 12,835,732,497.07 |
| 在建工程 | 3,697,622,876.93 | 3,566,619,708.93 |
| 生产性生物资产 | ||
| 油气资产 | ||
| 使用权资产 | ||
| 无形资产 | 1,438,047,415.75 | 1,413,262,558.32 |
| 开发支出 | ||
| 商誉 | 3,252,949,435.71 | 3,329,427,392.68 |
| 长期待摊费用 | 65,096,627.89 | 53,573,316.58 |
| 递延所得税资产 | 175,782,421.27 | 155,218,074.22 |
| 其他非流动资产 | 295,254,732.62 | 308,391,012.32 |
| 非流动资产合计 | 24,444,424,777.83 | 23,872,718,606.20 |
| 资产总计 | 39,091,278,542.41 | 35,906,366,159.67 |
| 流动负债： | ||
| 短期借款 | 10,902,983,202.98 | 9,194,294,584.22 |
| 向中央银行借款 |
| 拆入资金 | ||
| 交易性金融负债 | ||
| 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 | 8,815,963.99 | |
| 衍生金融负债 | 12,467,883.65 | |
| 应付票据及应付账款 | 3,321,560,050.22 | 2,750,241,329.06 |
| 预收款项 | 104,083,521.02 | 91,283,193.35 |
| 卖出回购金融资产款 | ||
| 吸收存款及同业存放 | ||
| 代理买卖证券款 | ||
| 代理承销证券款 | ||
| 应付职工薪酬 | 195,742,109.23 | 199,689,459.30 |
| 应交税费 | 371,749,358.99 | 800,737,603.06 |
| 其他应付款 | 477,190,907.69 | 310,694,482.12 |
| 其中：应付利息 | 129,369,142.35 | 87,762,690.29 |
| 应付股利 | 8,455.72 | 8,455.72 |
| 应付手续费及佣金 | ||
| 应付分保账款 | ||
| 合同负债 | ||
| 持有待售负债 | ||
| 一年内到期的非流动负债 | 2,341,142,468.10 | 1,358,231,497.41 |
| 其他流动负债 | 400,000,000.00 | 400,000,000.00 |
| 流动负债合计 | 18,126,919,501.88 | 15,113,988,112.51 |
| 非流动负债： | ||
| 保险合同准备金 | ||
| 长期借款 | 4,374,104,433.97 | 3,645,410,980.34 |
| 应付债券 | 1,998,535,430.17 | 2,967,848,323.86 |
| 其中：优先股 | ||
| 永续债 | ||
| 租赁负债 | ||
| 长期应付款 | 99,207,442.59 | 103,344,632.19 |
| 预计负债 | ||
| 递延收益 | 89,101,766.19 | 90,706,744.89 |
| 递延所得税负债 | 446,501,030.48 | 449,602,001.20 |
| 其他非流动负债 | ||
| 非流动负债合计 | 7,007,450,103.40 | 7,256,912,682.48 |
| 负债合计 | 25,134,369,605.28 | 22,370,900,794.99 |
| 所有者权益（或股东权益）： | ||
| 实收资本（或股本） | 3,274,349,009.00 | 3,274,349,009.00 |
| 其他权益工具 | 307,024,499.36 | 307,024,499.36 |
| 其中：优先股 | ||
| 永续债 |
| 资本公积 | 4,370,698,786.26 | 4,370,035,465.15 |
| 减：库存股 | ||
| 其他综合收益 | -144,208,812.10 | -90,078,548.19 |
| 盈余公积 | 304,522,967.43 | 304,522,967.43 |
| 一般风险准备 | ||
| 未分配利润 | 5,498,083,095.47 | 5,015,520,717.33 |
| 归属于母公司所有者权益（或股东权益）合计 | 13,610,469,545.42 | 13,181,374,110.08 |
| 少数股东权益 | 346,439,391.71 | 354,091,254.60 |
| 所有者权益（或股东权益）合计 | 13,956,908,937.13 | 13,535,465,364.68 |
| 负债和所有者权益（或股东权益）总计 | 39,091,278,542.41 | 35,906,366,159.67 |
法定代表人：吴明武 主管会计工作负责人：石春茂 会计机构负责人：石春茂
母公司资产负债表2019年3月31日编制单位:山鹰国际控股股份公司
单位:元 币种:人民币 审计类型：未经审计
| 项目 | 2019年3月31日 | 2018年12月31日 |
| 流动资产： | ||
| 货币资金 | 1,681,268,543.66 | 1,352,773,018.65 |
| 交易性金融资产 | ||
| 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 | ||
| 衍生金融资产 | ||
| 应收票据及应收账款 | 83,720,214.26 | 977,634,583.86 |
| 其中：应收票据 | 32,125,815.20 | 78,547,837.18 |
| 应收账款 | 51,594,399.06 | 899,086,746.68 |
| 预付款项 | 1,096,908,480.18 | 183,032,109.11 |
| 其他应收款 | 5,622,481,487.68 | 4,484,581,430.63 |
| 其中：应收利息 | 25,081,002.71 | 14,687,482.17 |
| 应收股利 | 19,330,000.00 | 19,330,000.00 |
| 存货 | 727,575,166.40 | 542,967,842.17 |
| 合同资产 | ||
| 持有待售资产 | ||
| 一年内到期的非流动资产 | ||
| 其他流动资产 | 153,090,455.02 | 118,879,786.64 |
| 流动资产合计 | 9,365,044,347.20 | 7,659,868,771.06 |
| 非流动资产： | ||
| 债权投资 | ||
| 可供出售金融资产 | 36,445,046.14 | |
| 其他债权投资 | ||
| 持有至到期投资 | ||
| 长期应收款 | ||
| 长期股权投资 | 11,986,958,717.87 | 11,886,958,717.87 |
| 其他权益工具投资 | ||
| 其他非流动金融资产 | 35,892,303.25 | |
| 投资性房地产 | 695,120.90 | 708,043.04 |
| 固定资产 | 4,745,073,365.03 | 4,802,022,745.02 |
| 在建工程 | 340,392,267.32 | 282,736,141.63 |
| 生产性生物资产 | ||
| 油气资产 | ||
| 使用权资产 | ||
| 无形资产 | 268,766,122.11 | 250,173,016.22 |
| 开发支出 | ||
| 商誉 | ||
| 长期待摊费用 | 284,883.74 | 712,209.35 |
| 递延所得税资产 | 10,963,025.14 | 11,006,101.55 |
| 其他非流动资产 | 277,172,840.11 | 277,326,543.82 |
| 非流动资产合计 | 17,666,198,645.47 | 17,548,088,564.64 |
| 资产总计 | 27,031,242,992.67 | 25,207,957,335.70 |
| 流动负债： | ||
| 短期借款 | 3,414,595,378.61 | 2,997,377,096.97 |
| 交易性金融负债 | ||
| 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 | ||
| 衍生金融负债 | ||
| 应付票据及应付账款 | 2,125,312,632.12 | 1,847,129,085.73 |
| 预收款项 | 7,431,697.34 | 5,508,797.47 |
| 合同负债 | ||
| 应付职工薪酬 | 24,948,428.35 | 24,161,592.64 |
| 应交税费 | 143,961,704.03 | 223,328,216.14 |
| 其他应付款 | 5,188,823,516.66 | 4,123,441,334.38 |
| 其中：应付利息 | 103,823,759.63 | 70,725,166.80 |
| 应付股利 | 8,455.72 | 8,455.72 |
| 持有待售负债 | ||
| 一年内到期的非流动负债 | 2,000,636,371.97 | 1,005,180,000.00 |
| 其他流动负债 | 400,000,000.00 | 400,000,000.00 |
| 流动负债合计 | 13,305,709,729.08 | 10,626,126,123.33 |
| 非流动负债： | ||
| 长期借款 | 1,065,000,000.00 | 1,100,000,000.00 |
| 应付债券 | 1,998,535,430.17 | 2,967,848,323.86 |
| 其中：优先股 | ||
| 永续债 | ||
| 租赁负债 | ||
| 长期应付款 | ||
| 预计负债 | ||
| 递延收益 | 28,832,682.22 | 29,574,881.29 |
| 递延所得税负债 | 8,093,485.18 | 8,176,396.61 |
| 其他非流动负债 | ||
| 非流动负债合计 | 3,100,461,597.57 | 4,105,599,601.76 |
| 负债合计 | 16,406,171,326.65 | 14,731,725,725.09 |
| 所有者权益（或股东权益）： | ||
| 实收资本（或股本） | 4,584,584,837.00 | 4,584,584,837.00 |
| 其他权益工具 | 307,024,499.36 | 307,024,499.36 |
| 其中：优先股 | ||
| 永续债 | ||
| 资本公积 | 3,882,565,658.26 | 3,881,902,337.15 |
| 减：库存股 | ||
| 其他综合收益 | 24,460,489.22 | |
| 盈余公积 | 302,548,962.01 | 300,102,913.09 |
| 未分配利润 | 1,548,347,709.39 | 1,378,156,534.79 |
| 所有者权益（或股东权益）合计 | 10,625,071,666.02 | 10,476,231,610.61 |
| 负债和所有者权益（或股东权益）总计 | 27,031,242,992.67 | 25,207,957,335.70 |
法定代表人：吴明武 主管会计工作负责人：石春茂 会计机构负责人：石春茂
合并利润表2019年1—3月编制单位：山鹰国际控股股份公司
单位：元 币种:人民币 审计类型：未经审计
| 项目 | 2019年第一季度 | 2018年第一季度 |
| 一、营业总收入 | 5,216,392,333.93 | 5,418,906,784.65 |
| 其中：营业收入 | 5,216,392,333.93 | 5,418,906,784.65 |
| 利息收入 | ||
| 已赚保费 | ||
| 手续费及佣金收入 | ||
| 二、营业总成本 | 4,959,611,121.61 | 4,900,939,081.67 |
| 其中：营业成本 | 4,184,623,073.76 | 4,165,906,872.88 |
| 利息支出 | ||
| 手续费及佣金支出 | ||
| 退保金 | ||
| 赔付支出净额 |
| 提取保险合同准备金净额 | ||
| 保单红利支出 | ||
| 分保费用 | ||
| 税金及附加 | 55,408,907.16 | 60,416,253.07 |
| 销售费用 | 234,895,400.65 | 239,838,692.10 |
| 管理费用 | 234,418,401.74 | 187,447,846.53 |
| 研发费用 | 149,453,102.53 | 100,609,970.10 |
| 财务费用 | 79,824,197.44 | 191,581,323.99 |
| 其中：利息费用 | 248,932,560.12 | 208,903,268.69 |
| 利息收入 | -99,801,611.17 | -25,484,773.99 |
| 资产减值损失 | 20,988,038.33 | -44,861,877.00 |
| 信用减值损失 | ||
| 加：其他收益 | 279,125,443.09 | 203,780,669.42 |
| 投资收益（损失以“－”号填列） | -1,282,654.09 | -4,054,746.58 |
| 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 | ||
| 汇兑收益（损失以“－”号填列） | ||
| 净敞口套期收益（损失以“-”号填列） | ||
| 公允价值变动收益（损失以“－”号填列） | 7,157,679.65 | -233,422.80 |
| 资产处置收益（损失以“－”号填列） | 36,288.42 | 94,531.89 |
| 三、营业利润（亏损以“－”号填列） | 541,817,969.39 | 717,554,734.91 |
| 加：营业外收入 | 2,728,007.82 | 1,151,606.62 |
| 减：营业外支出 | 4,539,055.37 | 1,278,310.10 |
| 四、利润总额（亏损总额以“－”号填列） | 540,006,921.84 | 717,428,031.43 |
| 减：所得税费用 | 89,617,447.78 | 111,661,168.30 |
| 五、净利润（净亏损以“－”号填列） | 450,389,474.06 | 605,766,863.13 |
| （一）按经营持续性分类 | ||
| 1.持续经营净利润（净亏损以“－”号填列） | 450,389,474.06 | 605,766,863.13 |
| 2.终止经营净利润（净亏损以“－”号填列） | ||
| （二）按所有权归属分类 | ||
| 1.归属于母公司股东的净利润（净亏损以“-”号填列） | 458,101,888.92 | 605,396,067.78 |
| 2.少数股东损益（净亏损以“-”号填列） | -7,712,414.86 | 370,795.35 |
| 六、其他综合收益的税后净额 | -29,609,222.72 | -703,208.34 |
| 归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额 | -29,669,774.69 | -703,208.34 |
| （一）不能重分类进损益的其他综合收益 | ||
| 1.重新计量设定受益计划变动额 | ||
| 2.权益法下不能转损益的其他综合收益 |
| 3.其他权益工具投资公允价值变动 | ||
| 4.企业自身信用风险公允价值变动 | ||
| （二）将重分类进损益的其他综合收益 | -29,669,774.69 | -703,208.34 |
| 1.权益法下可转损益的其他综合收益 | ||
| 2.其他债权投资公允价值变动 | ||
| 3.可供出售金融资产公允价值变动损益 | -4,652,022.70 | |
| 4.金融资产重分类计入其他综合收益的金额 | ||
| 5.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益 | ||
| 6.其他债权投资信用减值准备 | ||
| 7.现金流量套期储备（现金流量套期损益的有效部分） | -2,992,185.17 | -20,260,099.50 |
| 8.外币财务报表折算差额 | -26,677,589.52 | 24,208,913.86 |
| 9.其他 | ||
| 归属于少数股东的其他综合收益的税后净额 | 60,551.97 | |
| 七、综合收益总额 | 420,780,251.34 | 605,063,654.79 |
| 归属于母公司所有者的综合收益总额 | 428,432,114.23 | 604,692,859.44 |
| 归属于少数股东的综合收益总额 | -7,651,862.89 | 370,795.35 |
| 八、每股收益： | ||
| （一）基本每股收益(元/股) | 0.100 | 0.132 |
| （二）稀释每股收益(元/股) | 0.099 | 0.132 |
本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0元，上期被合并方实现的净利润为：0 元。法定代表人：吴明武 主管会计工作负责人：石春茂 会计机构负责人：石春茂
母公司利润表2019年1—3月编制单位：山鹰国际控股股份公司
单位：元 币种：人民币 审计类型：未经审计
| 项目 | 2019年第一季度 | 2018年第一季度 |
| 一、营业收入 | 1,661,132,642.73 | 1,697,611,887.34 |
| 减：营业成本 | 1,299,426,256.41 | 1,236,078,264.65 |
| 税金及附加 | 16,018,231.11 | 13,445,458.01 |
| 销售费用 | 46,335,667.46 | 252,239.09 |
| 管理费用 | 75,669,584.43 | 53,540,755.23 |
| 研发费用 | 66,327,884.53 | 55,486,000.00 |
| 财务费用 | 81,459,510.67 | 110,609,552.39 |
| 其中：利息费用 | 123,487,926.78 | 122,467,618.48 |
| 利息收入 | -47,723,566.60 | -23,380,546.30 |
| 资产减值损失 | -7,511.75 | -55,693.99 |
| 信用减值损失 | ||
| 加：其他收益 | 103,536,244.05 | 46,929,326.26 |
| 投资收益（损失以“－”号填列） | ||
| 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 | ||
| 净敞口套期收益（损失以“-”号填列） | ||
| 公允价值变动收益（损失以“－”号填列） | -552,742.89 | |
| 资产处置收益（损失以“－”号填列） | ||
| 二、营业利润（亏损以“－”号填列） | 178,886,521.03 | 275,184,638.22 |
| 加：营业外收入 | 407,620.30 | 144,284.22 |
| 减：营业外支出 | 2,873,355.41 | 305,648.86 |
| 三、利润总额（亏损总额以“－”号填列） | 176,420,785.92 | 275,023,273.58 |
| 减：所得税费用 | 28,244,051.62 | 41,584,516.79 |
| 四、净利润（净亏损以“－”号填列） | 148,176,734.30 | 233,438,756.79 |
| （一）持续经营净利润（净亏损以“－”号填列） | 148,176,734.30 | 233,438,756.79 |
| （二）终止经营净利润（净亏损以“－”号填列） | ||
| 五、其他综合收益的税后净额 | -4,652,022.70 | |
| （一）不能重分类进损益的其他综合收益 | ||
| 1.重新计量设定受益计划变动额 | ||
| 2.权益法下不能转损益的其他综合收益 | ||
| 3.其他权益工具投资公允价值变动 | ||
| 4.企业自身信用风险公允价值变动 | ||
| （二）将重分类进损益的其他综合收益 | -4,652,022.70 | |
| 1.权益法下可转损益的其他综合收益 | ||
| 2.其他债权投资公允价值变动 | ||
| 3.可供出售金融资产公允价值变动损益 | -4,652,022.70 | |
| 4.金融资产重分类计入其他综合收益的金额 | ||
| 5.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益 | ||
| 6.其他债权投资信用减值准备 | ||
| 7.现金流量套期储备（现金流量套期损益的有效部分 | ||
| 8.外币财务报表折算差额 | ||
| 9.其他 | ||
| 六、综合收益总额 | 148,176,734.30 | 228,786,734.09 |
| 七、每股收益： | ||
| （一）基本每股收益(元/股) |
| （二）稀释每股收益(元/股) |
法定代表人：吴明武 主管会计工作负责人：石春茂 会计机构负责人：石春茂
合并现金流量表2019年1—3月编制单位：山鹰国际控股股份公司
单位：元 币种：人民币 审计类型：未经审计
| 项目 | 2019年第一季度 | 2018年第一季度 |
| 一、经营活动产生的现金流量： | ||
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | 4,686,953,326.70 | 4,256,144,276.88 |
| 客户存款和同业存放款项净增加额 | ||
| 向中央银行借款净增加额 | ||
| 向其他金融机构拆入资金净增加额 | ||
| 收到原保险合同保费取得的现金 | ||
| 收到再保险业务现金净额 | ||
| 保户储金及投资款净增加额 | ||
| 收取利息、手续费及佣金的现金 | ||
| 拆入资金净增加额 | ||
| 回购业务资金净增加额 | ||
| 代理买卖证券收到的现金净额 | ||
| 收到的税费返还 | 192,260,848.51 | 167,728,416.38 |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 281,289,896.38 | 225,177,659.51 |
| 经营活动现金流入小计 | 5,160,504,071.59 | 4,649,050,352.77 |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | 3,942,621,338.63 | 3,565,974,816.07 |
| 保理融资净增加额 | 199,988,205.10 | 15,000,000.00 |
| 客户贷款及垫款净增加额 | ||
| 存放中央银行和同业款项净增加额 | ||
| 支付原保险合同赔付款项的现金 | ||
| 为交易目的而持有的金融资产净增加额 | ||
| 拆出资金净增加额 | ||
| 支付利息、手续费及佣金的现金 | ||
| 支付保单红利的现金 | ||
| 支付给职工以及为职工支付的现金 | 277,929,567.27 | 390,569,661.13 |
| 支付的各项税费 | 895,385,178.10 | 549,651,843.85 |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 244,042,030.96 | 192,936,488.31 |
| 经营活动现金流出小计 | 5,559,966,320.06 | 4,714,132,809.36 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | -399,462,248.47 | -65,082,456.59 |
| 二、投资活动产生的现金流量： | ||
| 收回投资收到的现金 | 125,015,753.42 | |
| 取得投资收益收到的现金 | -489,597.12 |
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | 147,358.67 | 282,000.00 |
| 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 | ||
| 收到其他与投资活动有关的现金 | 29,155,636.61 | 20,723,432.24 |
| 投资活动现金流入小计 | 29,302,995.28 | 145,531,588.54 |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 457,498,716.40 | 265,619,052.30 |
| 投资支付的现金 | 148,000,000.00 | 45,309,980.00 |
| 质押贷款净增加额 | ||
| 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 | 892,570,650.48 | |
| 支付其他与投资活动有关的现金 | 80,006,104.38 | 139,524,071.98 |
| 投资活动现金流出小计 | 685,504,820.78 | 1,343,023,754.76 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -656,201,825.50 | -1,197,492,166.22 |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | ||
| 吸收投资收到的现金 | 200,000.00 | |
| 其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 | 200,000.00 | |
| 取得借款收到的现金 | 6,465,060,664.95 | 3,557,738,214.67 |
| 发行债券收到的现金 | ||
| 收到其他与筹资活动有关的现金 | 443,752,167.45 | 1,953,285,830.74 |
| 筹资活动现金流入小计 | 6,908,812,832.40 | 5,511,224,045.41 |
| 偿还债务支付的现金 | 3,473,983,955.92 | 3,164,314,693.14 |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 135,945,647.49 | 85,031,437.23 |
| 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 | ||
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | 1,279,746,896.34 | 752,096,743.48 |
| 筹资活动现金流出小计 | 4,889,676,499.75 | 4,001,442,873.85 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | 2,019,136,332.65 | 1,509,781,171.56 |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | -11,603,980.57 | -1,012,033.69 |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | 951,868,278.11 | 246,194,515.06 |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | 1,822,228,112.55 | 1,604,861,431.18 |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | 2,774,096,390.66 | 1,851,055,946.24 |
法定代表人：吴明武 主管会计工作负责人：石春茂 会计机构负责人：石春茂
母公司现金流量表
2019年1—3月编制单位：山鹰国际控股股份公司
单位：元 币种：人民币 审计类型：未经审计
| 项目 | 2019年第一季度 | 2018年第一季度 |
| 一、经营活动产生的现金流量： | ||
| 销售商品、提供劳务收到的现金 | 1,202,910,647.15 | 1,544,896,050.33 |
| 收到的税费返还 | 13,210,728.16 | 16,362,494.52 |
| 收到其他与经营活动有关的现金 | 5,451,875,622.93 | 2,194,532,012.06 |
| 经营活动现金流入小计 | 6,667,996,998.24 | 3,755,790,556.91 |
| 购买商品、接受劳务支付的现金 | 1,742,403,183.83 | 1,561,570,486.83 |
| 支付给职工以及为职工支付的现金 | 62,153,420.30 | 80,015,727.15 |
| 支付的各项税费 | 181,388,012.53 | 106,983,174.44 |
| 支付其他与经营活动有关的现金 | 4,031,827,012.97 | 2,656,352,028.56 |
| 经营活动现金流出小计 | 6,017,771,629.63 | 4,404,921,416.98 |
| 经营活动产生的现金流量净额 | 650,225,368.61 | -649,130,860.07 |
| 二、投资活动产生的现金流量： | ||
| 收回投资收到的现金 | ||
| 取得投资收益收到的现金 | ||
| 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 | ||
| 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 | ||
| 收到其他与投资活动有关的现金 | 1,948,583.33 | |
| 投资活动现金流入小计 | 1,948,583.33 | |
| 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 | 38,121,004.07 | 24,848,349.63 |
| 投资支付的现金 | 100,000,000.00 | |
| 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 | 1,000,500,000.00 | |
| 支付其他与投资活动有关的现金 | ||
| 投资活动现金流出小计 | 138,121,004.07 | 1,025,348,349.63 |
| 投资活动产生的现金流量净额 | -136,172,420.74 | -1,025,348,349.63 |
| 三、筹资活动产生的现金流量： | ||
| 吸收投资收到的现金 | ||
| 取得借款收到的现金 | 575,000,000.00 | 1,271,755,000.00 |
| 收到其他与筹资活动有关的现金 | 205,000,000.00 | 1,540,366,750.00 |
| 筹资活动现金流入小计 | 780,000,000.00 | 2,812,121,750.00 |
| 偿还债务支付的现金 | 480,000,000.00 | 1,061,000,000.00 |
| 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 | 66,807,383.24 | 21,266,708.76 |
| 支付其他与筹资活动有关的现金 | 750,135,600.00 | 539,360,762.63 |
| 筹资活动现金流出小计 | 1,296,942,983.24 | 1,621,627,471.39 |
| 筹资活动产生的现金流量净额 | -516,942,983.24 | 1,190,494,278.61 |
| 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 | -546,440.63 | 1,806,178.86 |
| 五、现金及现金等价物净增加额 | -3,436,476.00 | -482,178,752.23 |
| 加：期初现金及现金等价物余额 | 242,773,003.29 | 880,591,987.21 |
| 六、期末现金及现金等价物余额 | 239,336,527.29 | 398,413,234.98 |
法定代表人：吴明武 主管会计工作负责人：石春茂 会计机构负责人：石春茂
4.2 首次执行新金融工具准则、新收入准则、新租赁准则调整首次执行当年年初财务报表相关项
目情况√适用 □不适用
合并资产负债表
单位:元 币种:人民币
| 项目 | 2018年12月31日 | 2019年1月1日 | 调整数 |
| 流动资产： | |||
| 货币资金 | 3,521,911,875.49 | 3,521,911,875.49 | |
| 结算备付金 | |||
| 拆出资金 | |||
| 交易性金融资产 | |||
| 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 | 6,497,040.61 | -6,497,040.61 | |
| 衍生金融资产 | 6,497,040.61 | 6,497,040.61 | |
| 应收票据及应收账款 | 3,436,123,209.40 | 3,436,123,209.40 | |
| 其中：应收票据 | 491,215,757.72 | 491,215,757.72 | |
| 应收账款 | 2,944,907,451.68 | 2,944,907,451.68 | |
| 预付款项 | 113,128,453.30 | 113,128,453.30 | |
| 应收保费 | |||
| 应收分保账款 | |||
| 应收分保合同准备金 | |||
| 其他应收款 | 382,952,052.07 | 382,952,052.07 | |
| 其中：应收利息 | 28,435,882.01 | 28,435,882.01 | |
| 应收股利 | |||
| 买入返售金融资产 | |||
| 存货 | 2,475,450,004.65 | 2,475,450,004.65 | |
| 合同资产 | |||
| 持有待售资产 | |||
| 一年内到期的非流动资产 | 710,249,794.03 | 710,249,794.03 | |
| 其他流动资产 | 1,387,335,123.92 | 1,387,335,123.92 | |
| 流动资产合计 | 12,033,647,553.47 | 12,033,647,553.47 | |
| 非流动资产： | |||
| 发放贷款和垫款 | |||
| 债权投资 | |||
| 可供出售金融资产 | 199,358,405.34 | -199,358,405.34 | |
| 其他债权投资 | |||
| 持有至到期投资 | |||
| 长期应收款 | 732,139,186.11 | 732,139,186.11 | |
| 长期股权投资 | 1,045,844,228.27 | 1,045,844,228.27 | |
| 其他权益工具投资 | |||
| 其他非流动金融资产 | 199,358,405.34 | 199,358,405.34 | |
| 投资性房地产 | 233,152,226.36 | 233,152,226.36 | |
| 固定资产 | 12,835,732,497.07 | 12,835,732,497.07 | |
| 在建工程 | 3,566,619,708.93 | 3,566,619,708.93 | |
| 生产性生物资产 | |||
| 油气资产 | |||
| 使用权资产 | |||
| 无形资产 | 1,413,262,558.32 | 1,413,262,558.32 | |
| 开发支出 | |||
| 商誉 | 3,329,427,392.68 | 3,329,427,392.68 | |
| 长期待摊费用 | 53,573,316.58 | 53,573,316.58 | |
| 递延所得税资产 | 155,218,074.22 | 155,218,074.22 | |
| 其他非流动资产 | 308,391,012.32 | 308,391,012.32 | |
| 非流动资产合计 | 23,872,718,606.20 | 23,872,718,606.20 | |
| 资产总计 | 35,906,366,159.67 | 35,906,366,159.67 | |
| 流动负债： | |||
| 短期借款 | 9,194,294,584.22 | 9,194,294,584.22 | |
| 向中央银行借款 | |||
| 拆入资金 | |||
| 交易性金融负债 | |||
| 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 | 8,815,963.99 | -8,815,963.99 | |
| 衍生金融负债 | 8,815,963.99 | 8,815,963.99 | |
| 应付票据及应付账款 | 2,750,241,329.06 | 2,750,241,329.06 | |
| 预收款项 | 91,283,193.35 | 91,283,193.35 | |
| 卖出回购金融资产款 | |||
| 吸收存款及同业存放 | |||
| 代理买卖证券款 | |||
| 代理承销证券款 | |||
| 应付职工薪酬 | 199,689,459.30 | 199,689,459.30 | |
| 应交税费 | 800,737,603.06 | 800,737,603.06 | |
| 其他应付款 | 310,694,482.12 | 310,694,482.12 | |
| 其中：应付利息 | 87,762,690.29 | 87,762,690.29 | |
| 应付股利 | 8,455.72 | 8,455.72 | |
| 应付手续费及佣金 | |||
| 应付分保账款 | |||
| 合同负债 | |||
| 持有待售负债 | |||
| 一年内到期的非流动负债 | 1,358,231,497.41 | 1,358,231,497.41 | |
| 其他流动负债 | 400,000,000.00 | 400,000,000.00 | |
| 流动负债合计 | 15,113,988,112.51 | 15,113,988,112.51 | |
| 非流动负债： | |||
| 保险合同准备金 | |||
| 长期借款 | 3,645,410,980.34 | 3,645,410,980.34 | |
| 应付债券 | 2,967,848,323.86 | 2,967,848,323.86 | |
| 其中：优先股 | |||
| 永续债 | |||
| 租赁负债 | |||
| 长期应付款 | 103,344,632.19 | 103,344,632.19 | |
| 预计负债 | |||
| 递延收益 | 90,706,744.89 | 90,706,744.89 | |
| 递延所得税负债 | 449,602,001.20 | 449,602,001.20 | |
| 其他非流动负债 | |||
| 非流动负债合计 | 7,256,912,682.48 | 7,256,912,682.48 | |
| 负债合计 | 22,370,900,794.99 | 22,370,900,794.99 | |
| 所有者权益（或股东权益）： | |||
| 实收资本（或股本） | 3,274,349,009.00 | 3,274,349,009.00 | |
| 其他权益工具 | 307,024,499.36 | 307,024,499.36 | |
| 其中：优先股 | |||
| 永续债 | |||
| 资本公积 | 4,370,035,465.15 | 4,370,035,465.15 | |
| 减：库存股 | |||
| 其他综合收益 | -90,078,548.19 | -114,539,037.41 | -24,460,489.22 |
| 盈余公积 | 304,522,967.43 | 304,522,967.43 | |
| 一般风险准备 | |||
| 未分配利润 | 5,015,520,717.33 | 5,039,981,206.55 | 24,460,489.22 |
| 归属于母公司所有者权益合计 | 13,181,374,110.08 | 13,181,374,110.08 | |
| 少数股东权益 | 354,091,254.60 | 354,091,254.60 | |
| 所有者权益（或股东权益）合计 | 13,535,465,364.68 | 13,535,465,364.68 | |
| 负债和所有者权益（或股东权益）总计 | 35,906,366,159.67 | 35,906,366,159.67 | |
各项目调整情况的说明：
√适用 □不适用
2017 年 3 月 31 日，财政部修订了《企业会计准则第 22 号—金融工具确认和计量》、《企业会计准则第 23 号—金融资产转移》、《企业会计准则第 24 号—套期会计》及《企业会计准则第 37 号—金融工具列报》，并要求境内上市公司自2019年1月1日起施行。准则规定，在准则实施日，企业应当按照规定对金融工具进行分类和计量，涉及前期比较财务报表数据与本准则要求不一致的，无需调整。金融工具原账面价值和在本准则实施日的新账面价值之间的差额，需要调整2019年初留存收益、其他综合收益及财务报表其他项目金额。
1、本期将原计入可供出售金融资产的权益工具投资按公允价值计量，其变动计入当期损益，列报为其他非流动金融资产。
2、本期将符合套期的衍生品投资按公允价值计量，其变动计入其他综合收益，列报为衍生金融资产或衍生金融负债。
母公司资产负债表
单位:元 币种:人民币
| 项目 | 2018年12月31日 | 2019年1月1日 | 调整数 |
| 流动资产： | |||
| 货币资金 | 1,352,773,018.65 | 1,352,773,018.65 | |
| 交易性金融资产 | |||
| 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 | |||
| 衍生金融资产 | |||
| 应收票据及应收账款 | 977,634,583.86 | 977,634,583.86 | |
| 其中：应收票据 | 78,547,837.18 | 78,547,837.18 | |
| 应收账款 | 899,086,746.68 | 899,086,746.68 | |
| 预付款项 | 183,032,109.11 | 183,032,109.11 | |
| 其他应收款 | 4,484,581,430.63 | 4,484,581,430.63 | |
| 其中：应收利息 | 14,687,482.17 | 14,687,482.17 | |
| 应收股利 | 19,330,000.00 | 19,330,000.00 | |
| 存货 | 542,967,842.17 | 542,967,842.17 | |
| 合同资产 | |||
| 持有待售资产 | |||
| 一年内到期的非流动资产 | |||
| 其他流动资产 | 118,879,786.64 | 118,879,786.64 | |
| 流动资产合计 | 7,659,868,771.06 | 7,659,868,771.06 | |
| 非流动资产： | |||
| 债权投资 | |||
| 可供出售金融资产 | 36,445,046.14 | -36,445,046.14 | |
| 其他债权投资 | |||
| 持有至到期投资 | |||
| 长期应收款 | |||
| 长期股权投资 | 11,886,958,717.87 | 11,886,958,717.87 | |
| 其他权益工具投资 | |||
| 其他非流动金融资产 | 36,445,046.14 | 36,445,046.14 | |
| 投资性房地产 | 708,043.04 | 708,043.04 | |
| 固定资产 | 4,802,022,745.02 | 4,802,022,745.02 | |
| 在建工程 | 282,736,141.63 | 282,736,141.63 | |
| 生产性生物资产 | |||
| 油气资产 | |||
| 使用权资产 | |||
| 无形资产 | 250,173,016.22 | 250,173,016.22 | |
| 开发支出 | |||
| 商誉 | |||
| 长期待摊费用 | 712,209.35 | 712,209.35 | |
| 递延所得税资产 | 11,006,101.55 | 11,006,101.55 | |
| 其他非流动资产 | 277,326,543.82 | 277,326,543.82 | |
| 非流动资产合计 | 17,548,088,564.64 | 17,548,088,564.64 | |
| 资产总计 | 25,207,957,335.70 | 25,207,957,335.70 | |
| 流动负债： | |||
| 短期借款 | 2,997,377,096.97 | 2,997,377,096.97 | |
| 交易性金融负债 | |||
| 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 | |||
| 衍生金融负债 | |||
| 应付票据及应付账款 | 1,847,129,085.73 | 1,847,129,085.73 | |
| 预收款项 | 5,508,797.47 | 5,508,797.47 | |
| 合同负债 | |||
| 应付职工薪酬 | 24,161,592.64 | 24,161,592.64 | |
| 应交税费 | 223,328,216.14 | 223,328,216.14 | |
| 其他应付款 | 4,123,441,334.38 | 4,123,441,334.38 | |
| 其中：应付利息 | 70,725,166.80 | 70,725,166.80 | |
| 应付股利 | 8,455.72 | 8,455.72 | |
| 持有待售负债 | |||
| 一年内到期的非流动负债 | 1,005,180,000.00 | 1,005,180,000.00 | |
| 其他流动负债 | 400,000,000.00 | 400,000,000.00 | |
| 流动负债合计 | 10,626,126,123.33 | 10,626,126,123.33 | |
| 非流动负债： | |||
| 长期借款 | 1,100,000,000.00 | 1,100,000,000.00 | |
| 应付债券 | 2,967,848,323.86 | 2,967,848,323.86 | |
| 其中：优先股 | |||
| 永续债 | |||
| 租赁负债 | |||
| 长期应付款 | |||
| 预计负债 | |||
| 递延收益 | 29,574,881.29 | 29,574,881.29 | |
| 递延所得税负债 | 8,176,396.61 | 8,176,396.61 | |
| 其他非流动负债 | |||
| 非流动负债合计 | 4,105,599,601.76 | 4,105,599,601.76 | |
| 负债合计 | 14,731,725,725.09 | 14,731,725,725.09 | |
| 所有者权益（或股东权益）： | |||
| 实收资本（或股本） | 4,584,584,837.00 | 4,584,584,837.00 | |
| 其他权益工具 | 307,024,499.36 | 307,024,499.36 | |
| 其中：优先股 | |||
| 永续债 | |||
| 资本公积 | 3,881,902,337.15 | 3,881,902,337.15 | |
| 减：库存股 | |||
| 其他综合收益 | 24,460,489.22 | -24,460,489.22 | |
| 盈余公积 | 300,102,913.09 | 302,548,962.01 | 2,446,048.92 |
| 未分配利润 | 1,378,156,534.79 | 1,400,170,975.09 | 22,014,440.30 |
| 所有者权益（或股东权益）合计 | 10,476,231,610.61 | 10,476,231,610.61 | |
| 负债和所有者权益（或股东权益）总计 | 25,207,957,335.70 | 25,207,957,335.70 |
各项目调整情况的说明：
√适用 □不适用
2017 年 3 月 31 日，财政部修订了《企业会计准则第 22 号—金融工具确认和计量》、《企业会计准则第 23 号—金融资产转移》、《企业会计准则第 24 号—套期会计》及《企业会计准则第 37 号—金融工具列报》，并要求境内上市公司自2019年1月1日起施行。准则规定，在准则实施日，企业应当按照规定对金融工具进行分类和计量，涉及前期比较财务报表数据与本准则要求不一致的，无需调整。金融工具原账面价值和在本准则实施日的新账面价值之间的差额，需要调整2019年初留存收益、其他综合收益及财务报表其他项目金额。
本期将原计入可供出售金融资产的权益工具投资按公允价值计量，其变动计入当期损益，列报为其他非流动金融资产。4.3 首次执行新金融工具准则、新租赁准则追溯调整前期比较数据的说明□适用 √不适用
4.4 审计报告□适用 √不适用