证券代码:300135 证券简称:宝利国际 公告编号:2021-022
江苏宝利国际投资股份有限公司2020年年度报告摘要
一、重要提示
本年度报告摘要来自年度报告全文,为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划,投资者应当到证监会指定媒体仔细阅读年度报告全文。除下列董事外,其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议
未亲自出席董事姓名 | 未亲自出席董事职务 | 未亲自出席会议原因 | 被委托人姓名 |
大华会计师事务所(特殊普通合伙)对本年度公司财务报告的审计意见为:标准的无保留意见。非标准审计意见提示
□ 适用 √ 不适用
董事会审议的报告期普通股利润分配预案或公积金转增股本预案
√ 适用 □ 不适用
公司经本次董事会审议通过的普通股利润分配预案为:以921,600,000为基数,向全体股东每10股派发现金红利0.1元(含税),送红股0股(含税),以资本公积金向全体股东每10股转增0股。董事会决议通过的本报告期优先股利润分配预案
□ 适用 √ 不适用
二、公司基本情况
1、公司简介
股票简称 | 宝利国际 | 股票代码 | 300135 | |
股票上市交易所 | 深圳证券交易所 | |||
联系人和联系方式 | 董事会秘书 | 证券事务代表 | ||
姓名 | 王学良 | |||
办公地址 | 上海市闵行区申长路988弄虹桥万科中心2号楼8楼 | |||
传真 | 0510-86158880 | |||
电话 | 0510-68838688-835 | |||
电子信箱 | wangxl@baoligroups.com |
2、报告期主要业务或产品简介
(一)公司主要业务
公司的主营业务为高等级公路新材料的研发、生产和销售,主营产品为通用型改性沥青、高强度结构沥青料、高铁专用乳化沥青、废橡塑改性沥青等专业沥青产品,主要应用于高速公路、高速铁路、国道、省道、市政道路、机场跑道、船舶码头等。公司基于先进的高等级公路路面摊铺材料技术,结合不同施工工艺,为客户提供完整的解决方案,满足新建道路和原有道路养护的不同需求。目前公司可以提供五大类十八个等级的系列产品,包括通用型SBS改性沥青、SBR改性沥青、EVA改性沥青、PE改性沥青、普通乳化沥青、改性乳化沥青、高速铁路专用乳化沥青、高粘度改性沥青、高弹性改性沥青、废橡塑改性沥青、环氧改性沥青、50#至110#道路石油沥青、高强度结构沥青料、彩色沥青等产品。
(二)主要产品的产业链
公司主要产品在产业链中的位置如下图所展示:
专业沥青行业处于上述产业链的中下游,其上游行业为原油加工。在完整的原油加工产品链中,石油沥青的前端产品为醚、烷、烃、苯等各大类产品,作为原油加工后端产品的石油沥青经过焦化工艺可得到石油胶。因此,在石油加工产能一定和工艺不变的条件下,石油沥青的产量与其前端和后端产品的产量总和基本是恒定的。如果石油沥青的前端产品或后端产品的市场价格大幅上涨,石油加工行业企业为获取更高的利润,将会进行自我调节增加前端产品或后端产品的产量,进而导致对外销售的石油沥青供应量减少,如果上述情况发生,短期内公司将面临基质沥青短缺导致的主要原材料供应风险。但从长期来看市场具有其调节功能,且沥青具有作为修路材料不可替代的属性,基本不会发生主要原材料的供应风险。公司产品下游行业主要为交通建设,专业沥青产品是普通道路石油沥青向高端沥青的延伸,直接应用于高速公路、市政道路、桥梁及机场等场所的铺设。按照党中央、国务院的决策和部署,未来30年我国将加快建设交通强国,其中到2035年,基本建成“人民满意、保障有力、世界前列”的交通强国,到2050年全面建成交通强国,实现“人享其行、物优其流”的美好愿景。我国未来对专业沥青的需求量是巨大的,将长期引导公司所在行业不断优化,实现可持续性发展。
(三)经营模式
由于专业沥青产品主要应用于高等级公路、市政、桥梁、机场等大型基建项目,因此行业的主要经营模式是专业沥青生产企业通过参加投标获得业务机会,然后根据客户的不同需要提供有针对性的产品。
(四)行业发展状况
专业沥青行业在发达国家是较为成熟的产业,呈寡头垄断的竞争格局。我国专业沥青行业虽然起步较晚,但发展迅速。我国于1992年修建首都机场高速公路第一次使用了改性沥青,之后在高速公路建设中开始大量使用改性沥青,改性沥青进入了规模化发展阶段。近年来,为促进国民经济建设的发展,我国加大了公路建设和城镇建设的投资力度。高速公路的大规模建设极大地促进了改性沥青的发展,我国改性沥青的使用量快速增加,在道路沥青中所占的比例也不断提高。专业沥青行业是我国产业政策鼓励发展的行业。
1、影响我国专业沥青行业发展的有利因素
(1)产业政策扶持
当前,国家鼓励专业沥青行业的发展。国家发改委2007年12月颁布的《产业结构调整指导目录》将“高等级道路沥青、聚合物改性沥青和特种沥青生产”列入“鼓励类”的化工行业。未来,国家仍将持续支持和鼓励专业沥青行业的发展。国务院2006年2月9日颁布的《国家中长期科学和技术发展规划纲要(2006年—2020年)》中确立了十一项科学和技术发展重点领域,六十二项优先主题。专业沥青产品包括高铁专用乳化沥青、废橡塑改性沥青产品及其他专业沥青产品分属我国中长期科学和技术重点发展的环境领域和交通运输业领域并且均属优先发展主题。
(2)沥青作为公路材料暂不具可替代性
目前沥青依然是国际上公认的最好的路面材料,沥青行业生命周期长,针对不同的市场需求有不同的产品。改性沥青作为高等级公路新材料在全国范围内正逐步取代普通沥青,从产品的生命周期看,正处于成长期,暂时没有新型材料可以替代。
2、影响我国专业沥青行业发展的不利因素
(1)国际原油市场冲击
改性沥青的原材料主要为基质沥青和改性剂,其中基质沥青占到原材料成本的80%以上,基质沥青直接从原油中提炼,专业沥青改性剂也是石油化工产业的下游产品。国际市场原油价格的大幅波动引发了基质沥青的价格波动,进而影响了改性沥青的生产成本,同时也造成了改性沥青产品的价格波动,使行业盈利水平的不确定性增大。
(2)高端产品尚未确立国家标准
我国对改性沥青的研究偏重于材料性能,对使用性能研究不足。很多高端产品如废橡塑改性沥青、乳化沥青、环氧改性沥青等产品虽然性能优越,但由于尚未确立国家标准,造成推广难、应用少的局面。面对上述行业发展的不利因素,公司积极引入期货工具,对冲主要原材料的价格波动对成本的不利影响,但由于相关经验不足,还需同专业机构进一步加强协作,实现高度有效的风险对冲。面对高端产品的无国家标准状况,公司积极同相关专业高校进行“产、学、研”的深度合作,形成一套广泛适用的产品标准,并继续向制定国家标准努力。
3、主要会计数据和财务指标
(1)近三年主要会计数据和财务指标
公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据
□ 是 √ 否
单位:元
2020年 | 2019年 | 本年比上年增减 | 2018年 | |
营业收入 | 2,018,394,403.25 | 2,429,669,404.20 | -16.93% | 2,049,843,283.82 |
归属于上市公司股东的净利润 | 3,948,755.22 | 39,502,649.46 | -90.00% | 41,477,564.22 |
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | -16,407,276.99 | 3,931,158.55 | -517.36% | 1,383,760.19 |
经营活动产生的现金流量净额 | 64,506,679.49 | 160,449,617.68 | -59.80% | 196,187,581.14 |
基本每股收益(元/股) | 0.0040 | 0.0430 | -90.70% | 0.0450 |
稀释每股收益(元/股) | 0.0040 | 0.0430 | -90.70% | 0.0450 |
加权平均净资产收益率 | 0.31% | 3.19% | -2.88% | 3.41% |
2020年末 | 2019年末 | 本年末比上年末增减 | 2018年末 | |
资产总额 | 2,621,243,301.85 | 2,899,484,688.89 | -9.60% | 2,957,260,515.78 |
归属于上市公司股东的净资产 | 1,253,575,467.70 | 1,260,510,497.46 | -0.55% | 1,231,638,057.30 |
(2)分季度主要会计数据
单位:元
第一季度 | 第二季度 | 第三季度 | 第四季度 | |
营业收入 | 177,243,728.34 | 398,619,136.07 | 818,327,168.65 | 624,204,370.19 |
归属于上市公司股东的净利润 | -15,913,653.83 | -14,842,140.95 | 33,808,736.34 | 895,813.66 |
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 | -19,425,538.04 | -22,311,699.84 | 32,159,142.85 | -6,829,181.96 |
经营活动产生的现金流量净额 | -55,922,505.71 | -45,721,086.89 | -73,080,301.12 | 239,230,573.21 |
上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异
□ 是 √ 否
4、股本及股东情况
(1)普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前10名股东持股情况表
单位:股
报告期末普通股股东总数 | 52,646 | 年度报告披露日前一个月末普通股股东总数 | 49,501 | 报告期末表决权恢复的优先股股东总数 | 0 | 年度报告披露日前一个月末表决权恢复的优先股股东总数 | 0 | ||||||
前10名股东持股情况 | |||||||||||||
股东名称 | 股东性质 | 持股比例 | 持股数量 | 持有有限售条件的股份数量 | 质押或冻结情况 | ||||||||
股份状态 | 数量 | ||||||||||||
周德洪 | 境内自然人 | 30.65% | 282,440,928 | 0 | 质押 | 221,962,500 | |||||||
周秀凤 | 境内自然人 | 4.73% | 43,567,200 | 0 | 质押 | 35,560,000 |
彭凯 | 境内自然人 | 1.14% | 10,482,612 | 10,482,612 | ||
王潮彬 | 境内自然人 | 0.33% | 3,000,200 | 0 | ||
张晓慧 | 境内自然人 | 0.31% | 2,840,000 | 2,840,000 | ||
中国建设银行股份有限公司-广发中证全指建筑材料指数型发起式证券投资基金 | 其他 | 0.30% | 2,764,700 | 2,764,700 | ||
陈永勤 | 境内自然人 | 0.29% | 2,660,000 | -400,000 | ||
李恩女 | 境内自然人 | 0.28% | 2,582,000 | 2,582,000 | ||
张藤 | 境内自然人 | 0.22% | 2,008,100 | -1,434,400 | ||
叶卫荣 | 境内自然人 | 0.21% | 1,975,082 | 1,975,082 | ||
上述股东关联关系或一致行动的说明 | 上述股东中周德洪和周秀凤为夫妻关系,是公司控股股东及实际控制人。未知其他股东之间的关联关系或一致行动情况。 |
(2)公司优先股股东总数及前10名优先股股东持股情况表
□ 适用 √ 不适用
公司报告期无优先股股东持股情况。
(3)以方框图形式披露公司与实际控制人之间的产权及控制关系
5、公司债券情况
公司是否存在公开发行并在证券交易所上市,且在年度报告批准报出日未到期或到期未能全额兑付的公司债券否
三、经营情况讨论与分析
1、报告期经营情况简介
(一)沥青业务
报告期内,我国爆发了新型冠状病毒疫情,在疫情以及春节假期的影响下,国内大部分地区的交通建设停工。在这种恐慌气氛下,市场做出了非理性的反应,原油及沥青价格下挫。为了支撑油价,OPEC及其伙伴多次表达了继续履行减产协议的意
愿,原油价格持续出现上行趋势,对于沥青成本面支撑加强,沥青价格出现了一定程度的反弹。但是到了2月下旬,新冠疫情开始在国际各国爆发,引起国际油价大幅下挫,导致沥青失去了成本支撑,沥青价格也出现大幅下滑。公司及各地子公司于2月中旬陆续开始复工复产,但由于上游的供应商及下游的客户未全面开工,使得公司生产经营无法顺畅开展,一季度营收较去年同期下降30%之多,归属于上市公司股东净利润亏损近1,600万元。从4月份开始,公司沥青业务产业链的上下游已基本恢复正常生产经营,沥青产品价格逐渐震荡攀升,但价格仍远低于2019年同期,公司部分在手订单形成亏损。加上6月份开始,江淮流域开始进入长达62天“超长梅雨季”,导致公司主要经营区域沥青业务受到较大影响,公司道路石油沥青产品实现营业收入32,786万元,同比下降15.92%;通用改性沥青营业收入20,707万元,同比下降48.08%,未能反转亏损局面,归属于上市公司股东利润为亏损3,076万元。公司所在的专业沥青行业,有一定的季节性特征,第三季度为公司生产经营的旺季,公司紧抓时机,集中履行订单,实现了业绩的扭亏为盈。四季度随着气温的逐渐降低,部分地区的交通建设速度放缓,进入公司生产经营的淡季,第四季度归属于上市公司股东净利润为89.58万元。全年专业沥青业务实现营业收入186,931.60万元,较去年同期下降16.83%。
(二)通用航空业务
公司通用航空业务发展稳定,截至目前公司拥有12架直升机用于开展业务,同时直升机的维修定检、航材配套业务规模平稳增长,报告期实现营业收入11438.91万元,较去年同期增长1.37%。公司报告期实现营业收入201,839.44万元,较去年同期下降16.93%;归属于上市公司股东净利润394.88万元,较去年同期下降90%。
2、报告期内主营业务是否存在重大变化
□ 是 √ 否
3、占公司主营业务收入或主营业务利润10%以上的产品情况
√ 适用 □ 不适用
单位:元
产品名称 | 营业收入 | 营业利润 | 毛利率 | 营业收入比上年同期增减 | 营业利润比上年同期增减 | 毛利率比上年同期增减 |
道路石油沥青 | 1,081,656,907.21 | 1,036,238,046.27 | 4.20% | -4.76% | -1.58% | -3.09% |
通用改性沥青 | 787,659,058.71 | 686,352,998.86 | 12.86% | -29.16% | -27.59% | -1.89% |
飞行器运营 | 39,413,581.25 | 38,760,770.05 | 1.66% | -34.32% | -18.17% | -19.41% |
飞行器租售 | 74,975,487.97 | 37,983,923.18 | 49.34% | 41.89% | -0.69% | 21.72% |
其他 | 34,689,368.11 | 21,593,334.13 | 37.75% | -49.92% | -37.85% | -12.09% |
4、是否存在需要特别关注的经营季节性或周期性特征
√ 是 □ 否
按业务年度口径汇总的主营业务数据
□ 适用 √ 不适用
5、报告期内营业收入、营业成本、归属于上市公司普通股股东的净利润总额或者构成较前一报告期发生重大变化的说明
√ 适用 □ 不适用
报告期内由于上半年受国外新冠疫情影响,国际原油价格暴跌,沥青产品价格也随之暴跌,导致部分上半年在手订单形成亏损。公司主营业务、核心竞争力、主要财务指标未发生重大不利变化,持续经营能力不存在重大风险。公司所在的专业沥青行业是国家政策鼓励的行业,按照党中央、国务院的决策和部署,未来30年我国将加快建设交通强国,其中到2035年,基本建成“人民满意、保障有力、世界前列”的交通强国,到2050年全面建成交通强国,实现“人享其行、物优其流”的美好愿景。我国未来对专业沥青的需求量是巨大的,将长期引导公司所在行业不断优化,实现可持续性发展。
6、面临退市情况
□ 适用 √ 不适用
7、涉及财务报告的相关事项
(1)与上年度财务报告相比,会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况说明
√ 适用 □ 不适用
1、变更原因
2017年7月5日,财政部发布了《关于修订印发<企业会计准则第14号——收入>的通知》(财会[2017]22号)(以下简称“新收入准则”),并要求境内上市公司自2020年1月1日起施行。由于上述会计准则的修订,公司需对原会计政策进行相应调整变更,并按以上文件规定的起始日开始执行上述会计准则。
2、本次会计政策变更对公司的影响
根据新旧准则的衔接规定,新收入准则自2020年1月1日起施行,公司应当根据首次执行本准则的累积影响数,调整期初留存收益及财务报表其他相关项目金额,对可比期间信息不予调整。执行新收入准则预计不会对公司经营成果产生重大影响,亦不会导致本公司收入确认方式发生重大变化,不涉及以前年度的追溯调整,不存在损害公司及股东利益的情形。
(2)报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况说明
□ 适用 √ 不适用
公司报告期无重大会计差错更正需追溯重述的情况。
(3)与上年度财务报告相比,合并报表范围发生变化的情况说明
□ 适用 √ 不适用
公司报告期无合并报表范围发生变化的情况。
江苏宝利国际投资股份有限公司
2021年4月26日