伊利股份：内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年年度报告

公司代码：600887 公司简称：伊利股份

内蒙古伊利实业集团股份有限公司

6008872020年年度报告

二〇二一年四月

重要提示

一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

二、 未出席董事情况

未出席董事职务	未出席董事姓名	未出席董事的原因说明	被委托人姓名
董事	张俊平	因事未能亲自出席	潘 刚
董事	赵成霞	因事未能亲自出席	王晓刚

目 录

第一节 释义 ...... 1

第二节 公司简介和主要财务指标 ...... 2

第三节 公司业务概要 ...... 6

第四节 经营情况讨论与分析 ...... 9

第五节 重要事项 ...... 27

第六节 普通股股份变动及股东情况 ...... 42

第七节 优先股相关情况 ...... 48

第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 ...... 49

第九节 公司治理 ...... 56

第十节 公司债券相关情况 ...... 60

第十一节 财务报告 ...... 66

第十二节 备查文件目录 ...... 246

第一节 释义

一、释义

在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：

常用词语释义
本公司、公司、伊利	指	内蒙古伊利实业集团股份有限公司
股东大会	指	内蒙古伊利实业集团股份有限公司股东大会
董事会	指	内蒙古伊利实业集团股份有限公司董事会
监事会	指	内蒙古伊利实业集团股份有限公司监事会
公司章程	指	内蒙古伊利实业集团股份有限公司章程
中国证监会	指	中国证券监督管理委员会
上交所	指	上海证券交易所
元、万元、亿元	指	人民币元、人民币万元、人民币亿元

第二节 公司简介和主要财务指标

一、公司信息

公司的中文名称	内蒙古伊利实业集团股份有限公司
公司的中文简称	伊利股份
公司的外文名称	INNER MONGOLIA YILI INDUSTRIAL GROUP CO.,LTD.
公司的外文名称缩写	YILI
公司的法定代表人	潘刚

	董事会秘书	证券事务代表
姓名	邱向敏	刘雅男
联系地址	呼和浩特市金山开发区金山大街1号	呼和浩特市金山开发区金山大街1号
电话	0471-3350092	0471-3350092
传真	0471-3601621	0471-3601621
电子信箱	[e-mail]	[e-mail]

公司注册地址	呼和浩特市金山开发区金山大街1号
公司注册地址的邮政编码	010110
公司办公地址	呼和浩特市金山开发区金山大街1号
公司办公地址的邮政编码	010110
公司网址	http://www.yili.com
电子信箱	[e-mail]

公司选定的信息披露媒体名称	《中国证券报》《上海证券报》
登载年度报告的中国证监会指定网站的网址	http://www.sse.com.cn
公司年度报告备置地点	公司董事会办公室

公司股票简况
股票种类	股票上市交易所	股票简称	股票代码	变更前股票简称
A股	上海证券交易所	伊利股份	600887	/

公司聘请的会计师事务所（境内）	名称	大华会计师事务所（特殊普通合伙）
	办公地址	北京市海淀区西四环中路16号院7号楼12层
	签字会计师姓名	吴少华、李晓旭

七、近三年主要会计数据和财务指标

(一)主要会计数据

单位：元 币种：人民币

主要会计数据	2020年	2019年	本期比上年同期增减(%)	2018年
营业收入	96,523,963,249.92	90,009,132,852.26	7.24	78,976,388,687.29
归属于上市公司股东的净利润	7,078,176,787.81	6,933,763,430.47	2.08	6,439,749,610.82
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润	6,625,112,858.43	6,268,158,933.70	5.69	5,878,050,473.25
经营活动产生的现金流量净额	9,851,639,164.55	8,455,480,282.43	16.51	8,624,771,799.80
	2020年末	2019年末	本期末比上年同期末增减（%）	2018年末
归属于上市公司股东的净资产	30,383,910,257.46	26,131,025,017.47	16.28	27,915,583,839.88
总资产	71,154,264,385.29	60,461,267,016.42	17.69	47,606,204,460.43

主要财务指标	2020年	2019年	本期比上年同期增减(%)	2018年
基本每股收益（元／股）	1.17	1.15	1.74	1.06
稀释每股收益（元／股）	1.18	1.15	2.61	1.06
扣除非经常性损益后的基本每股收益（元／股）	1.08	1.04	3.85	0.97
加权平均净资产收益率（%）	25.18	26.38	减少1.20个百分点	24.33
扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）	23.22	23.85	减少0.63个百分点	22.21

九、2020年分季度主要财务数据

单位：元 币种：人民币

	第一季度 （1-3月份）	第二季度 （4-6月份）	第三季度 （7-9月份）	第四季度 （10-12月份）
营业收入	20,544,425,567.09	26,799,707,697.44	26,161,559,864.29	23,018,270,121.10
归属于上市公司股东的净利润	1,142,854,815.45	2,592,386,358.20	2,289,132,097.64	1,053,803,516.52
归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润	1,368,567,137.93	2,397,051,667.89	2,041,583,048.07	817,911,004.54
经营活动产生的现金流量净额	-2,652,825,692.20	6,374,684,957.56	4,192,695,261.73	1,937,084,637.46

非经常性损益项目	2020年金额	附注 （如适用）	2019年金额	2018年金额
非流动资产处置损益	-6,008,330.64		126,664,298.28	-85,047,999.60
越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外	805,076,781.33		718,148,524.10	832,019,423.61
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益

除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益	171,088,869.50		78,163,067.12	378,925.66
单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回			95,073.87	115,950.00
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-412,490,002.06		-91,735,807.11	-66,904,123.08
其他符合非经常性损益定义的损益项目
少数股东权益影响额	-2,762,588.92		-2,358,446.54	3,285,009.94
所得税影响额	-101,840,799.83		-163,372,212.95	-122,148,048.96
合计	453,063,929.38		665,604,496.77	561,699,137.57

项目名称	期初余额	期末余额	当期变动	对当期利润的 影响金额
其他权益工具投资	1,147,896,142.44	3,629,622,775.68	2,481,726,633.24	239,973,998.81
交易性金融资产	389,993,987.17	123,219,805.15	-266,774,182.02	161,008,282.74
衍生金融资产		262,828,575.48	262,828,575.48
其他非流动金融资产	142,167,713.34	264,690,792.52	122,523,079.18	26,299,131.04
交易性金融负债	37,079,015.63		-37,079,015.63
衍生金融负债		32,220,146.60	32,220,146.60
合计	1,717,136,858.58	4,312,582,095.43	2,595,445,236.85	427,281,412.59

第三节 公司业务概要

一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明

（一）报告期内公司所从事的主要业务、经营模式

1、经营范围

报告期，公司主要从事各类乳制品及健康饮品的加工、制造与销售活动，旗下拥有液体乳、乳饮料、奶粉、酸奶、冷冻饮品、奶酪、乳脂、包装饮用水几大产品系列。报告期，公司产品主要以国内市场销售为主，部分产品销往海外市场。报告期，公司健康饮品产品业务尚处于起步阶段，下文针对行业的分析，均指乳品行业。

2、经营模式

（1）经营模式：报告期，公司按照产品系列及服务划分，以事业部的形式，构建了液态奶、奶粉、冷饮、酸奶、健康饮品、奶酪六大产品业务群。在公司的战略统筹和专业管理下，事业部于各自业务领域内开展产、供、销运营活动。

（2）原材料采购模式：公司通过招标方式，对主要原辅材料进行集中采购，以提高公司的资金使用效率和议价能力。

（3）原料乳采购供应模式：公司主要通过资本或技术合作，以嵌入式服务的方式，充分发挥农业产业化龙头企业的示范带动作用，与奶源供应商建立利益共同体，稳定并增加奶源供给，满足乳品生产需求。

（4）生产模式：公司依照《乳制品加工行业准入条件》《乳制品工业产业政策》等行业规范，通过实施“全球织网”计划布局生产基地，严格执行产品质量与安全标准，为国内外市场提供产品服务。

（5）物流配送模式：公司利用大数据技术，科学规划物流发运线路和仓储节点；通过与第三方物流服务商合作，借助信息技术平台和服务，快速、精准响应客户需求。

（6）销售模式：公司采取经销与直营相结合的销售模式，实现渠道拓展目标和终端门店业务标准化、规范化管理。

（7）海外业务管控模式：公司对海外业务实施统筹规划与运营流程设计。报告期，公司下属子公司Oceania Dairy Limited、PT.Green Asia Food Indonesia、Westland Dairy CompanyLimited、THE CHOMTHANA COMPANY LIMITED主要从事奶粉、乳铁蛋白、乳脂、冷冻饮品等食品的生产和销售，产品销往世界各地。

3、主要业绩驱动因素

报告期，公司在积极防控疫情的同时，继续以满足消费者需求为目的，坚守“伊利即品质”信条，主动担当起行业龙头企业的社会责任，通过“帮上游、稳中游、通下游”等一系列举措，

带动行业快速恢复；同时，公司以满足消费者需求为核心，积极拓展“社区服务”“社群营销”“O2O到家”等新零售模式，继续加强与电商平台的战略合作，抓住乡镇市场发展机遇，不断提升渠道渗透水平，促进公司整体业务迅速恢复增长，提前实现“进入全球乳业五强”的战略目标。公司进一步深化创新能力，持续培育并拓展新业务，报告期，公司新品销售收入占比16.0%。同期，“伊利”奶酪系列产品、“金典”低温牛奶、配方升级后的“金领冠”婴幼儿配方奶粉等业务实现了良好发展，成为公司新的业绩增长点。

报告期，公司持续推动产品优化升级，不断完善消费体验，提升品牌形象，并通过精准营销，“金典”“安慕希”“畅轻”“金领冠”“巧乐兹”等重点产品销售收入比上年同期增长9.6%。同期，公司精准洞察消费需求，抓住机会推动液体乳业务快速发展，数据显示，报告期，公司液体乳业务零售额比上年同期增长12.7%，其中有机液体乳零售额比上年同期增长35.1%，市占份额达50.6%，在对应的细分市场中位居首位。

报告期，公司持续推进国际化业务，在营销、供应链等领域加强了协同运营管理，当前海外业务拓展进度正常。

报告期，公司继续依托全球资源，应用大数据与智能制造等技术，全面提升了消费洞察能力和供应链运营效率。

（二）公司所属行业的发展阶段、周期性特点及公司所处的行业地位

1、行业发展阶段与周期性特点

随着大众健康意识提升、消费升级及消费场景多元化，乳制品受到越来越多的关注，市场整体呈“健康化”发展态势。

乳制品及健康饮品属于大众日常消费品，行业周期性特征不明显。

2、公司所处的行业地位

报告期，公司把握市场机遇，在创新和国际化业务驱动下，继续保持良好发展势头，整体业绩稳居行业领导地位，蝉联亚洲第一，并提前进入全球乳业五强。

报告期，尼尔森零研数据显示，公司液态类乳品的零售额市占份额为33.3%，比上年同期提高了0.9个百分点；婴幼儿配方奶粉零售额市占份额约为6%，与上年基本持平。

二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明

□适用 √不适用

三、报告期内核心竞争力分析

√适用 □不适用

报告期，公司核心竞争力得到进一步强化和提高：

1、全球供应链的高效协同优势

报告期，公司加快推进海外市场及生产基地建设进度，进一步夯实了全球供、产、销的统筹规划和运营协同及风险应急能力，充分发挥了“全球供应链网络”高效协同优势。

截至2020年12月底，公司综合产能为1,312万吨/年。

2、卓越的品牌优势

报告期，公司继续推进全球品牌体系建设，不断增强品牌与消费者的沟通与互动，用高品质的产品和服务，提升品牌竞争优势。

报告期，BrandZ?发布的“2020年最具价值中国品牌100强”榜单，公司连续8年蝉联食品和乳制品行业第一，并被Brand Finance评为“全球最具价值乳制品品牌”。

3、良好的渠道渗透能力

报告期，公司深化全渠道战略布局，开展线上、线下营销整合，积极拓展“会员营销”“社群营销”“O2O到家”等新零售模式，并加强与电商平台的战略合作，构建共赢的新零售生态；公司继续执行年度渠道精耕计划，抓住乡镇市场业务发展机遇，公司服务的乡镇村网点近109.6万家，较上年提升了5.5%。同时，公司不断提升渠道渗透水平，凯度零研数据显示，截至2020年12月底，常温液态类乳品的市场渗透率为84.7%，较上年同期提升了0.4个百分点。

4、领先的创新能力

报告期，公司围绕“消费服务与消费价值引领”，建立“数字化运营+会员价值创造+落地体验”的消费者服务体系，通过互联网消费者共创、引入外部战略资源、开展创新合作等方式，不断提高创新效率，研发适销对路的产品，更快地响应消费新需求。截至2020年12月底，公司累计获得国内外专利授权3,109件，其中发明专利授权数量为552件，比上年末增加37件；累计获得中国专利优秀奖5件，比上年末增加1件。

5、更具凝聚力的企业文化

报告期，公司系统性构建统一、规范、特色鲜明的企业文化建设体系，制定高度匹配公司战略需要的企业文化战略，持续推进企业文化建设与业务发展深度融合，促进全员积极践行和传承企业文化，进一步增强组织的向心力、凝聚力、战斗力。“伊利即品质”的企业信条已经深入人心，视品质如生命已经成为伊利人的行为准则；卓越、担当、创新、共赢、尊重的核心价值观，已经成为伊利人高度认同和积极践行的价值理念；伊利的文化氛围更加开放、多元、富有活力；始终如一的主人翁心态、高度的责任心、超强的执行力作为伊利人特有的精神内核持续沉淀，愈加厚重。企业文化已成为伊利不可复制的核心竞争力，引领着伊利人朝着“成为全球最值得信赖的健康食品提供者”的愿景奋发向前。

第四节 经营情况讨论与分析

一、经营情况讨论与分析

报告期，新冠肺炎疫情突发，党中央及各级政府统筹部署疫情防控各项举措，通过扩大内需、促进消费、减税降费等一系列助企纾困政策，终端消费逐季恢复并实现增长。报告期，消费者健康意识不断提升，受疫情影响，乳制品以其特有的健康营养属性，吸引了更多消费者，乳制品的市场渗透率不断提高，整体消费规模呈持续增长趋势。报告期，尼尔森零研数据显示，国内有机乳品、常温牛奶、低温牛奶细分市场零售额比上年同期分别增长21.9%、

11.5%、21.7%。同时，由于液体乳消费需求上升，导致国内奶源供应紧张，促使原料奶收购价格上涨，给相关乳企的生产成本带来较大压力。

报告期，在国务院办公厅《关于促进畜牧业高质量发展的意见》的政策引导下，各级地方政府以“加快构建现代养殖体系和现代加工流通体系”为目标，积极推动乳产业链供给侧结构改革，助力产业加快发展。

二、报告期内主要经营情况

2020年年初，新冠肺炎疫情防控形势严峻，公司积极贯彻疫情防控与复工复产两手抓的号召，努力克服物流运输不畅、终端铺货受阻等困难，确保了产、销等环节有序运行，全力以赴满足城乡居民的乳品消费需求，迅速将业务恢复到了正常水平；此外，公司在密切关注疫情变化、保障企业运营安全的同时，充分利用大数据分析技术，监测消费者需求动态，并借助线上数字化营销手段，快速识别和主动把握新的市场机会，适时调整经营策略，推动业务稳步发展。

报告期，公司坚守“伊利即品质”信条，落实“品质领先”战略，继续以创新和国际业务为突破，深入贯彻“精准营销、精益运营和精确管理”策略，不断提升运营效率，推动业务稳步增长。

报告期，公司实现营业总收入968.86亿元，较上年同期增长7.38%，净利润70.99亿元，较上年同期增长2.13%。

报告期，公司液体乳系列产品营业收入比上年增长3.20%，奶粉及奶制品系列产品营业收入比上年增长28.15%，冷饮系列产品营业收入比上年增长9.35%。

公司2020年经营计划执行情况如下：

1、坚守“伊利即品质”信条，夯实全球品质领先管理体系。

报告期，公司持续升级品质领先管理体系，在构建全球食品安全风险防控体系的基础上，借助大数据技术，完善了产品品质评价体系，并获得了国内首张食品领域“质量源于设计QbD-符合性认证”证书；同时，公司通过持续强化品质自主管理，进一步夯实了全链条品质领先管理体系。

2、以消费者为中心，创新新模式，开拓新业务，带动公司业务健康发展。

报告期，公司推动全产业链创新合作，在研发、技术和创新方面持续加大投入，依托覆盖亚洲、欧洲、大洋洲和美洲的全球创新网络平台，实时利用大数据洞察消费者深层次需求，不断创新产品品类，加快布局大健康领域。

报告期，公司推出“安慕希”芝士波波球常温酸奶、“金典”低温牛奶、“畅轻”纤酪乳低温酸奶、“QQ星”儿童成长配方奶粉、“伊利”欣活纾糖膳底配方成人营养品、“伊利”可以吸的儿童奶酪、“妙芝”口袋芝士成人奶酪棒、“伊然”乳矿气泡水、“伊然”乳矿奶茶及“植选”高蛋白无糖豆乳等系列新品，深受消费者喜爱，带动了公司业务健康发展。

3、继续拓展海外市场，推动海外业务稳步发展。

报告期，公司搭建国内及海外业务“双循环”发展格局，持续建设“全球资源体系、全球创新体系，全球市场体系”，依托国内及大洋洲、东南亚等基地市场，稳步推进海外业务。

报告期，公司设在印尼的工厂已完成主体建设，投产后将显著提升在相关市场的需求响应和服务保障能力；通过加快泰国市场的渠道及终端基础建设，提高了业务运营效率，公司在泰国的年度销售额同比增长了68%；同时，利用“安慕希”差异化占位东南亚高端酸奶市场，进一步加快了国内及海外业务的融合，在产品布局、销售网络、供应链优化等方面取得了突破。

4、精准洞察消费趋势，抓住市场机遇，大力促进业务发展。

报告期，公司利用大数据平台，快速并精准洞察消费者需求偏好、消费方式等变化趋势，通过不断创新产品品类，加快产品口味、包装及技术升级节奏等举措，持续向消费者提供高品质的产品和服务，并获得了更多消费者的认可。

报告期，在凯度消费者指数《2020年亚洲品牌足迹报告》中，公司凭借91.6%的品牌渗透率、近13亿的消费者触及数和近8次的购买频次，连续五年位列中国市场消费者选择最多的品牌榜首。

近年来，公司深化全渠道运营体系建设，开展线上、线下营销整合。报告期，公司在加强推动电商平台业务的基础上，积极发展新零售渠道，探索社群营销、跨界营销、与热门IP联名定制产品等新营销模式，在丰富营销场景的同时，强化了与消费者的互动与沟通，助力业务快速增长。报告期，公司电商业务收入较上年增长55.0%，同期，星图公司调研数据，公司常温液体乳在电商平台的零售额市占份额为28.1%，位居电商平台常温液体乳细分市场首位。

在数字化会员建设方面，通过构建CDP数据中台，实现线上、线下数据一体化管理和分析，同时，强化“数据采集-数据整合分析-数据运营”机制，实施精准营销。

5、携手合作伙伴，共建健康产业生态圈，致力于实现产业链共赢。

近年来，公司践行“携手乳业上下游合作伙伴共同发展”的初心和使命，开办合作伙伴发展学院，借助产业链普惠金融等平台，为乳业上下游合作伙伴提供能力建设、融资等服务，构建多方共赢的“健康产业生态圈”，全面推动行业发展。

报告期，公司共计发放融资款约212亿元，为4,948家上下游合作伙伴提供了融资服务。2014年至2020年期间，公司累计发放融资款约676亿元，累计服务客户数7,633户。特别在2020年新冠肺炎疫情爆发初期，公司主动为合作伙伴提供防疫物资，采取下调融资利率、延长还款期等扶持措施，加大对乳业上下游合作伙伴支持力度，携手共克时艰。

6、深入践行伊利文化，夯实公司基业长青的文化根基。

报告期，新冠肺炎疫情突发并肆意蔓延，全球经济环境复杂多变，给企业经营、发展带来诸多困难和挑战。面对严峻的发展环境，公司敏捷响应，坚持贯彻董事长潘刚提出的“疫情防控和业务发展，两手都要抓，两手都要硬”的要求，全力抗击疫情，用优质的产品和服务守护全国人民的营养和健康，持续开展捐赠和救援行动，竭尽全力帮助合作伙伴共渡难关，充分体现出行业龙头的责任和担当；坚守“伊利即品质”的企业信条，以消费者为中心，始终坚持创新，加速国际化进程，推动业务实现稳健发展。

报告期，公司逆势涨薪，不断升级员工关爱举措，陆续出台系列激励方案，启动公司级荣誉认可活动，全方位、大力度、多维度关爱员工、认可员工、激发员工。全体伊利人备受鼓舞，主动担当，不畏艰险，迎难而上，推动业务快速复苏；始终坚持创新，努力探索业务发展的新机会、新模式、新方法，持续增强公司核心竞争力。过程中涌现出一批批积极践行企业文化的优秀个人、团队和一个个感人肺腑、催人奋进的文化践行故事，全体伊利人对伊利文化的理解更加深入，对公司的认同感、归属感和荣耀感进一步增强，对公司未来的发展充满信心，团队的向心力、凝聚力和战斗力进一步提高。

(一)主营业务分析

1、利润表及现金流量表相关科目变动分析表

单位:元 币种:人民币

科目	本期数	上年同期数	变动比例（%）
营业收入	96,523,963,249.92	90,009,132,852.26	7.24
营业成本	61,805,562,467.86	56,391,712,740.25	9.60
销售费用	21,537,599,094.86	21,069,657,465.10	2.22
管理费用	4,876,242,983.70	4,284,927,666.71	13.80
研发费用	487,099,849.41	495,170,756.89	-1.63
财务费用	188,090,069.95	8,002,122.74	2,250.50
经营活动产生的现金流量净额	9,851,639,164.55	8,455,480,282.43	16.51
投资活动产生的现金流量净额	-9,043,091,554.41	-9,999,339,533.71	不适用
筹资活动产生的现金流量净额	-46,562,009.53	-1,016,469,192.49	不适用

2、收入和成本分析

√适用 □不适用

液体乳产品本期实现主营业务收入761.23亿元，较上期增加23.62亿元，同比增长3.20%，本期主营业务成本502.03亿元，较上期增加24.05亿元，同比增长5.03%，其中因销量上升增加收入24.42亿元、增加成本16.87亿元，因产品结构调整增加收入10.27亿元，因销售价格变动减少收入11.07亿元，因材料价格变动以及产品结构调整增加成本7.18亿元。

奶粉及奶制品本期实现主营业务收入128.85亿元，较上期增加28.30亿元，同比增长28.15%，本期主营业务成本73.58亿元，较上期增加21.42亿元，同比增长41.05%，其中因销量上升增加收入26.08亿元、增加成本19.12亿元，因销售价格变动减少收入3.47亿元，因产品结构调整增加收入5.69亿元，因材料价格变动以及产品结构调整增加成本2.3亿元。

冷饮产品本期实现主营业务收入61.58亿元，较上期增加5.27亿元，同比增长9.35%，本期主营业务成本31.61亿元，较上期增加1.49亿元，同比增长4.94%，其中因销量上升增加收入3.94亿元、增加成本2.09亿元，因产品结构调整增加收入1.62亿元，因销售价格变动减少收入0.29亿元，因材料价格变动以及产品结构调整减少成本0.6亿元。

(1)主营业务分行业、分产品、分地区情况

单位:元 币种:人民币

主营业务分行业情况
分行业	营业收入	营业成本	毛利率（%）	营业收入比上年增减（%）	营业成本比上年增减（%）	毛利率比上年增减（%）
液体乳及乳制品制造业	95,166,145,623.20	60,721,764,537.74	36.19	6.39	8.38	减少1.17个百分点
其他	179,027,029.54	118,480,392.81	33.82	188.64	193.03	减少0.99个百分点
主营业务分产品情况
分产品	营业收入	营业成本	毛利率（%）	营业收入比上年增减（%）	营业成本比上年增减（%）	毛利率比上年增减（%）
液体乳	76,123,250,638.96	50,202,771,963.94	34.05	3.20	5.03	减少1.15个百分点
奶粉及奶制品	12,885,082,731.94	7,357,857,048.48	42.90	28.15	41.05	减少5.22个百分点
冷饮产品	6,157,812,252.30	3,161,135,525.32	48.66	9.35	4.94	增加2.15个百分点
其他产品	179,027,029.54	118,480,392.81	33.82	188.64	193.03	减少0.99个百分点
主营业务分地区情况
分地区	营业收入	营业成本	毛利率（%）	营业收入比上年增减（%）	营业成本比上年增减（%）	毛利率比上年增减（%）
华北	28,084,370,648.30	17,842,043,263.84	36.47	5.81	5.26	增加0.33个百分点
华南	25,129,997,738.54	15,713,468,454.20	37.47	5.94	6.28	减少0.20个百分点
其他	42,130,804,265.90	27,284,733,212.51	35.24	7.35	12.14	减少2.76个百分点

主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明不适用。

(2)产销量情况分析表

√适用 □不适用

主要产品	单位	生产量	销售量	库存量	生产量比上年增减（%）	销售量比上年增减（%）	库存量比上年增减（%）
液体乳	吨	8,861,824	9,005,151	123,738	1.18	3.40	-53.67
奶粉及奶制品	吨	223,464	229,440	42,913	23.14	59.99	-12.22
冷饮产品	吨	431,155	431,796	15,039	5.15	6.39	-4.09
其他产品	吨	41,467	43,966	1,077	194.01	317.61	-69.88

分行业情况
分行业	成本构成项目	本期金额	本期占总成本比例(%)	上年同期金额	上年同期占总成本比例(%)	本期金额较上年同期变动比例(%)	情况 说明
液体乳及乳制品制造业	直接材料	53,259,205,547.04	87.71	49,162,641,855.26	87.75	8.33
	直接人工	1,802,774,670.23	2.97	1,711,491,704.78	3.05	5.33
	制造费用	5,659,784,320.47	9.32	5,152,223,667.31	9.20	9.85
其他	直接材料	107,578,631.70	90.80	35,981,286.07	88.99	198.98
	直接人工	1,599,587.54	1.35	327,970.90	0.81	387.72
	制造费用	9,302,173.57	7.85	4,123,709.41	10.20	125.58
分产品情况
分产品	成本构成项目	本期金额	本期占总成本比例(%)	上年同期金额	上年同期占总成本比例(%)	本期金额较上年同期变动比例(%)	情况 说明
液体乳	直接材料	44,703,129,354.95	89.05	42,595,698,013.92	89.11	4.95
	直接人工	1,301,262,793.58	2.59	1,232,457,582.66	2.58	5.58
	制造费用	4,198,379,815.41	8.36	3,969,671,876.17	8.31	5.76
奶粉及 奶制品	直接材料	6,169,898,143.80	83.86	4,330,803,249.36	83.03	42.47
	直接人工	244,485,336.43	3.32	217,159,280.65	4.16	12.58
	制造费用	943,473,568.25	12.82	668,342,462.16	12.81	41.17

冷饮产品	直接材料	2,386,178,048.29	75.49	2,236,140,591.98	74.24	6.71
	直接人工	257,026,540.22	8.13	261,874,841.47	8.69	-1.85
	制造费用	517,930,936.81	16.38	514,209,328.98	17.07	0.72
其他产品	直接材料	107,578,631.70	90.80	35,981,286.07	88.99	198.98
	直接人工	1,599,587.54	1.35	327,970.90	0.81	387.72
	制造费用	9,302,173.57	7.85	4,123,709.41	10.20	125.58

项目名称	本期数	上年同期数	变动额	变动幅度
利息收入	361,678,702.02	213,942,619.01	147,736,083.01	69.05%
财务费用	188,090,069.95	8,002,122.74	180,087,947.21	2250.50%
公允价值变动收益	171,088,869.50	78,163,067.12	92,925,802.38	118.89%
信用减值损失（损失以“-”号填列）	11,862,110.01	-60,553,096.10	72,415,206.11	不适用
资产减值损失（损失以“-”号填列）	-339,312,411.62	-241,442,275.91	-97,870,135.71	不适用
资产处置收益（损失以“-”号填列）	-6,008,330.64	-25,124,790.06	19,116,459.42	不适用
营业外收入	48,521,943.53	29,837,557.40	18,684,386.13	62.62%
营业外支出	456,904,245.59	116,049,405.51	340,854,840.08	293.72%

（5）资产减值损失增加主要原因：本期对Westland Dairy Company Limited计提商誉减值以及子公司计提存货跌价准备增加所致。

（6）资产处置收益增加主要原因：本期处置机器设备产生的亏损减少所致。

（7）营业外收入增加主要原因：本期收到经销商违约赔偿款增加所致。

（8）营业外支出增加主要原因：本期对外捐赠增加所致。

4、研发投入

(1)研发投入情况表

√适用 □不适用

单位：元

本期费用化研发投入	487,099,849.41
本期资本化研发投入
研发投入合计	487,099,849.41
研发投入总额占营业收入比例（%）	0.50
公司研发人员的数量	453
研发人员数量占公司总人数的比例（%）	0.77
研发投入资本化的比重（%）

5、现金流

√适用 □不适用

单位：元

项目名称	本期数	上期同期数	变动额	变动幅度
收取利息、手续费及佣金的现金	55,118,407.39	21,609,380.00	33,509,027.39	155.07%
取得投资收益收到的现金	824,082,432.90	209,199,931.77	614,882,501.13	293.92%
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额	21,964,778.38	34,239,748.19	-12,274,969.81	-35.85%
投资支付的现金	3,961,029,402.45	152,853,521.31	3,808,175,881.14	2491.39%
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额		1,616,983,173.08	-1,616,983,173.08	-100.00%
支付其他与投资活动有关的现金	22,732,264.52	79,000,989.89	-56,268,725.37	-71.23%
取得借款收到的现金	74,557,306,113.81	16,569,725,526.64	57,987,580,587.17	349.96%
收到其他与筹资活动有关的现金		2,353,012,000.00	-2,353,012,000.00	-100.00%
偿还债务支付的现金	69,435,631,526.14	9,936,968,482.24	59,498,663,043.90	598.76%
支付其他与筹资活动有关的现金	106,000,845.19	5,871,460,724.50	-5,765,459,879.31	-98.19%

(二)非主营业务导致利润重大变化的说明

□适用 √不适用

(三)资产、负债情况分析

√适用 □不适用

1、资产及负债状况

单位：元

项目名称	本期期末数	本期期末数占总资产的比例（%）	上期期末数	上期期末数占总资产的比例（%）	本期期末金额较上期期末变动比例（%）	情况说明
交易性金融资产	123,219,805.15	0.17	389,993,987.17	0.65	-68.40
衍生金融资产	262,828,575.48	0.37			不适用
应收票据	142,875,000.00	0.20	221,720,000.00	0.37	-35.56
其他应收款	115,485,839.79	0.16	194,759,131.74	0.32	-40.70
一年内到期的非流动资产	1,562,208,973.10	2.20	303,240,656.65	0.50	415.17
其他流动资产	4,027,672,495.20	5.66	2,783,098,811.83	4.60	44.72
长期股权投资	2,902,817,588.63	4.08	1,960,904,891.42	3.24	48.03
其他权益工具投资	3,629,622,775.68	5.10	1,147,896,142.44	1.90	216.20
其他非流动金融资产	264,690,792.52	0.37	142,167,713.34	0.24	86.18
商誉	361,550,984.74	0.51	527,543,825.21	0.87	-31.47
递延所得税资产	1,294,391,960.78	1.82	743,974,453.27	1.23	73.98
短期借款	6,956,730,747.94	9.78	4,559,631,340.89	7.54	52.57
衍生金融负债	32,220,146.60	0.05			不适用
预收款项			6,020,058,284.82	9.96	-100.00
合同负债	6,055,897,909.28	8.51			不适用
应交税费	632,357,171.13	0.89	396,691,576.79	0.66	59.41
一年内到期的非流动负债	823,236,000.96	1.16	306,192,224.58	0.51	168.86
长期借款	1,375,031,694.72	1.93	471,124,135.41	0.78	191.86
应付债券	3,762,450,000.00	5.29	1,500,000,000.00	2.48	150.83
长期应付款	71,256,347.60	0.10	164,015,105.94	0.27	-56.56
递延收益	179,120,041.69	0.25	114,577,567.48	0.19	56.33
资本公积	1,417,411,053.04	1.99	844,438,895.39	1.40	67.85

（3）应收票据减少原因：本期经销商购买产品使用银行承兑汇票结算量减少所致。

（4）其他应收款减少主要原因：本期收回股权转让款及保证金所致。

（5）一年内到期的非流动资产增加原因：本期子公司长期应收保理款及长期小额贷款将于一年内到期的部分增加所致。

（6）其他流动资产增加主要原因：本期子公司短期小额贷款和应收保理款增加所致。

（7）长期股权投资增加主要原因：本期增资联营企业China Youran Dairy Group Limited所致。

（8）其他权益工具投资增加主要原因：本期子公司投资PAG Asia Consumer L.P和中国中地乳业控股有限公司所致。

（9）其他非流动金融资产增加原因：本期子公司投资SenseLight Management L.P所致。

（10）商誉减少原因：本期对Westland Dairy Company Limited计提商誉减值所致。

（11）递延所得税资产增加主要原因：本期确认与股权激励相关的递延所得税资产增加所致。

（12）短期借款增加原因：本期分期付息到期还本的银行借款增加所致。

（13）衍生金融负债增加原因：本期子公司远期外汇合约、利率互换合同增加所致。

（14）预收款项减少及合同负债增加原因：本期因首次执行新收入准则，将原“预收账款”调整至“合同负债”所致。

（15）应交税费增加主要原因：本期2019年限制性股票激励计划第一期解除限售，代收股权激励对象应交个人所得税。

（16）一年内到期的非流动负债增加主要原因：本期子公司长期借款及长期应付款将于一年内到期的部分增加所致。

（17）长期借款增加原因：本期分期付息到期还本的银行借款增加所致。

（18）应付债券增加原因：本期子公司YiLi Holding Investment Limited发行5亿美元债券所致。

（19）长期应付款减少原因：本期子公司扶贫项目委托资金和应付融资租赁款减少所致。

（20）递延收益增加主要原因：本期收到乳业技术专项科研资金所致。

（21）资本公积增加主要原因：本期确认股权激励未来可抵扣暂时性差异影响递延所得税资产使得资本公积增加所致。

2、截至报告期末主要资产受限情况

□适用 √不适用

3、其他说明

□适用 √不适用

(四)行业经营性信息分析

√适用 □不适用

结合尼尔森和星图公司调研数据进行初步测算，报告期，国内液态类乳品及奶粉终端市场（含线上、线下渠道）零售额比上年同期增长2.1%，其中上述产品的线上渠道零售额比上年同期增长35.7%，线下渠道零售额比上年同期下降2.7%。

食品行业经营性信息分析

1、报告期内主营业务构成情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

报告期内主营业务按产品分项分
产品分项	营业收入	营业成本	毛利率（%）	营业收入比上年增减（%）	营业成本比上年增减（%）	毛利率比上年增减（%）
液体乳	76,123,250,638.96	50,202,771,963.94	34.05	3.20	5.03	-1.15
奶粉及奶制品	12,885,082,731.94	7,357,857,048.48	42.90	28.15	41.05	-5.22
冷饮产品	6,157,812,252.30	3,161,135,525.32	48.66	9.35	4.94	2.15
其他产品	179,027,029.54	118,480,392.81	33.82	188.64	193.03	-0.99
小计	95,345,172,652.74	60,840,244,930.55	36.19	6.52	8.51	-1.17
报告期内主营业务按销售模式分
销售模式	营业收入	营业成本	毛利率（%）	营业收入比上年增减（%）	营业成本比上年增减（%）	毛利率比上年增减（%）
经销	92,260,419,556.71	59,096,309,510.42	35.95	6.34	8.22	-1.11
直营	3,084,753,096.03	1,743,935,420.13	43.47	12.32	19.64	-3.45
小计	95,345,172,652.74	60,840,244,930.55	36.19	6.52	8.51	-1.17
报告期内主营业务按地区分部分
地区分部	营业收入	营业成本	毛利率（%）	营业收入比上年增减（%）	营业成本比上年增减（%）	毛利率比上年增减（%）
华北	28,084,370,648.30	17,842,043,263.84	36.47	5.81	5.26	0.33
华南	25,129,997,738.54	15,713,468,454.20	37.47	5.94	6.28	-0.20
其他	42,130,804,265.90	27,284,733,212.51	35.24	7.35	12.14	-2.76
小计	95,345,172,652.74	60,840,244,930.55	36.19	6.52	8.51	-1.17
合计	95,345,172,652.74	60,840,244,930.55	36.19	6.52	8.51	-1.17

(五)投资状况分析

1、对外股权投资总体分析

√适用 □不适用

截止到本报告期末，投资状况具体见下表：

单位：元 币种：人民币

投资类别	期初余额	增减变动	期末余额	本期投资收益
联营企业的投资	1,960,904,891.42	941,912,697.21	2,902,817,588.63	342,266,019.77
以公允价值计量的金融资产投资	1,584,838,855.78	2,407,834,317.47	3,992,673,173.25	257,463,998.81
合计	3,545,743,747.20	3,349,747,014.68	6,895,490,761.88	599,730,018.58

被报告单位名称/项目	期初余额	本期发生额	期末余额	期末占该公司股权比例(%)	本期投资收益
成都银行股份有限公司	294,775,000.00	-294,775,000.00			13,650,000.00
DADA Nexus Limited		98,359,605.05	98,359,605.05	0.18
SenseLight Management L.P		113,316,294.02	113,316,294.02	0.14
山东新巨丰科技包装股份有限公司	82,167,713.34	4,686,785.16	86,854,498.50	4.80	3,840,000.00
江苏吉家宠物用品有限公司	60,000,000.00	4,520,000.00	64,520,000.00	3.93
绵阳科技城产业投资基金（有限合伙）	27,825,103.62	-11,373,220.60	16,451,883.02	2.22	2,890,475.99
中信产业投资基金管理有限公司	218,677,628.07	27,564,336.09	246,241,964.16	5.00
内蒙古伊生生物科技有限公司	202,900.78	619.56	203,520.34	10.00
深圳市华泰瑞麟股权投资基金合伙企业（有限合伙）	42,437,354.08	29,204,659.40	71,642,013.48	10.00	8,000,000.00

合众创亚（呼和浩特）包装有限公司	15,846,035.76	3,263,033.98	19,109,069.74	18.64	1,864,400.00
CITICPE Holdings Limited	56,264,249.00	2,185,718.09	58,449,967.09	5.00
国开博裕一期（上海）股权投资合伙企业	627,832,086.84	-128,407,480.57	499,424,606.27	4.09	221,975,575.92
内蒙古协同创新股权投资基金股份有限公司	21,915,958.10	106,493.67	22,022,451.77	2.70
北京华泰新产业成长投资基金（有限合伙）	92,601,122.04	25,962,207.12	118,563,329.16	1.98	5,243,546.90
内蒙古乾草原文化影视产业基金（有限合伙）	44,293,704.15	-4,202.27	44,289,501.88	9.00
北京晨壹并购基金（有限合伙）		196,317,928.11	196,317,928.11	4.62
PAG ASIA CONSUMER L.P		1,924,845,500.00	1,924,845,500.00	29.50
中国中地乳业控股有限公司		412,061,040.66	412,061,040.66	16.60
合计	1,584,838,855.78	2,407,834,317.47	3,992,673,173.25		257,463,998.81

项目名称	项目金额	项目进度	本年度投入	累计投入	资金来源
液态奶项目	1,149,914.45	77.41%	491,830.11	890,116.14	自有资金/银行借款
奶粉项目	213,768.19	36.11%	45,324.30	77,202.00	自有资金
冷饮项目	131,100.90	51.82%	40,295.95	67,932.19	自有资金
酸奶项目	145,637.37	79.73%	43,956.05	116,110.66	自有资金
其他项目	375,021.37	85.25%	39,129.79	319,702.78	自有资金
合计	2,015,442.28		660,536.20	1,471,063.77

1、主要子公司情况

单位：万元 币种：人民币

子公司全称	经营范围	注册资本	总资产	净资产	净利润
香港金港商贸控股有限公司	贸易、投资。	109,990万美元	1,179,488	850,936	25,841
惠商商业保理有限公司	保付代理（非银行融资类）。	200,000	426,766	209,332	5,732
宁夏伊利乳业有限责任公司	乳制品（液体乳（灭菌乳、调制乳、巴氏杀菌乳）、其他乳制品（奶油、稀奶油、特色乳制品））、饮料（蛋白饮料类、含乳饮料）、发酵乳的生产及销售；相关原辅料及包装物料的生产及销售；农机、机电设备及配件的收购及销售；农产品收购及销售；自营和代理各种商品和技术的进出口业务。	78,000	357,066	207,280	36,865
Westland Dairy Company Limited	乳制品的生产及销售。	28,460万新西兰元	350,861	134,136	-32,981
内蒙古金德瑞贸易有限责任公司	预包装食品、乳制品（不含婴幼儿配方乳粉）销售。（凭食品流通许可证经营）；畜禽及畜禽产品、饲草、农副产品（粮食收购除外）、机械设备销售；自营和代理货物进出口业务。	5,000	340,329	5,198	1,020
伊利财务有限公司	对成员单位办理财务和融资顾问，信用鉴证及相关的咨询、代理业务；协助成员单位实现交易款项的收付；经批准的保险代理业务；对成员单位提供担保；办理成员单位之间的委托贷款；对成员单位办理票据承兑与贴现；办理成员单位之间的内部转帐结算及相应的结算，清算方案设计；吸收成员单位的存款；对成员单位办理贷款及融资租赁；从事同业拆借；成员单位产品的买方信贷。	100,000	326,250	128,819	6,131
内蒙古惠商互联网小额贷款有限公司	发放小额贷款：开展与小额贷款业务相关的咨询服务以及自治区金融办批准的其他业务。其中贷款业务可以通过监管部门核准和备案的网络平台在全国范围内开展。	150,000	316,278	155,354	4,736
合肥伊利乳业有限责任公司	奶牛饲养，牛奶收购和销售；乳、乳制品（不含婴幼儿配方乳粉）、饮料及冷冻饮品的生产和销售；预包装食品销售；机械设备销售；相关原辅材料及包装物料的生产及销售，经营本企业自产品及技术的出口业务和本企业所需的原辅材料及技术的进口业务；塑料制品生产与销售；食品添加剂的生产；豆制品生产和销售。	110,000	260,338	146,296	20,314
湖北黄冈伊利乳业有限责任公司	饮料（蛋白饮料类）、乳制品(液体乳、灭菌乳、调制乳）、冷冻饮品（冰淇淋、雪糕、雪泥、冰棍、食用冰、甜味冰）、食品用塑料容器、糕点（烘烤类糕点）生产、销售；生鲜乳收购、销售；食品氮气生产（现持有效许可证的分公司经营）相关原辅材料及包装材料生产、销售及生产设备的进口；货物进出口业务。	79,700	248,835	113,301	7,158
Oceania Dairy Limited	乳制品生产加工、销售。	47,583万新西兰元	218,112	191,841	4,038

2、新增子公司情况：

单位：万元 币种：人民币

子公司名称	经营范围	取得方式	注册资本	期末净资产	本期净利润
珠海健瓴风险投资基金合伙企业（有限合伙）	投资基金、股权投资、创业投资。	投资设立	26,800.00	26,136.85	-663.15
内蒙古金灏伊利乳业有限责任公司	液体乳（灭菌乳、调制乳）、乳饮料（蛋白饮料类）、其他乳制品（奶油、稀奶油类）、发酵乳的生产和销售，相关原辅料和包装材料的生产和销售（以上项目待取得食品生产许可证后方可经营）；生产用机械设备、仪表、仪器、零部件、原辅材料的进出口（凭备案登记证书经营）。	投资设立	1,957.00	1,944.29	-12.71
上海依宝生物技术有限公司	从事生物科技领域内的技术开发、技术咨询、技术转让、技术服务，生物饲料研发；生物有机肥料研发；生物质能资源数据库信息系统平台，技术进出口，货物进出口，宠物食品及用品批发，宠物食品及用品零售，宠物服务（不含动物诊疗），消毒剂销售（不含危险化学品），畜牧专业及辅助性活动，畜牧渔业饲料销售，机械设备批发，电子商务（不包含金融业务）。	投资设立	1,000.00	681.14	-318.86
Ice Master Opco Co.,Ltd	投资。	投资设立	392.16万泰铢	110.80	15.02
Ice Master Propco Co.,Ltd	租赁。	投资设立	5,459.42万泰铢	1,434.10	248.11
Golden Asia Food Myanmar Company Limited	乳制品销售。	投资设立	250万美元	1,577.00	-149.20
武汉伊利乳业有限责任公司	乳制品、预包装食品兼散装食品、饮料的制造、批零兼营；热力生产及供应；食品添加剂加工；食品科学技术研究；食品检验服务；仓储服务；自有房屋、厂房租赁；货物或技术进出口（国家禁止或涉及行政审批的货物和技术进出口除外）。	投资设立	10,000.00	11,966.16	1,966.16

内蒙古兴安伊利乳业有限责任公司	液体乳（灭菌乳、调制乳）、乳饮料（蛋白饮料类）、其他乳制品（奶油、稀奶油类）、发酵乳的生产和销售，相关原辅料和包装材料的生产和销售，生产用机械设备、仪表、仪器、零部件、原辅材料的进出口，自营和代理的各种商品（含二手设备）和技术的销售、进出口业务等（但国家禁止和限制经营的项目除外）。	投资设立	3,058.00	3,045.22	-12.78
驻马店伊利乳业有限责任公司	液体乳（灭菌乳、调制乳）、乳饮料（蛋白饮料类）、其他乳制品（奶油、稀奶油类）、发酵乳的生产和销售，相关原辅料和包装材料的生产和销售，生产用机械设备、仪表、仪器、零部件、原辅材料的进出口，自营和代理的各种商品（含二手设备）和技术的销售、进出口业务等。	投资设立	0.50	0.45	-0.05
伊利日本投资创造研究开发株式会社	食品和加工食品的制造、销售和出口；食品和加工食品的研究开发；国内外公司的投资等。	投资设立	7,000万日元	354.57	-89.35
健瓴（珠海）母基金合伙企业（有限合伙）	投资基金、股权投资、创业投资。	投资设立	21,500.00	21,631.58	-0.22
北京健瓴管理咨询有限公司	企业管理咨询；经济贸易咨询；技术开发、技术服务。	投资设立	10.00	6.70	-3.30
内蒙古伊知牛牧业有限责任公司	肉类及副产品收购、加工、销售；肉牛的培育；牛、羊、马收购、养殖、屠宰、销售；饲料加工销售；熟肉制品、速冻食品、罐头、方便食品的加工、销售；预包装食品、散装食品销售；（以上经营项目凭许可证经营）餐饮管理；草、树种植及销售；青贮玉米种植及销售；肉、禽、蛋、奶及水产品批发及零售；肉类及货物进出口（凭备案登记证经营）；广告业务；机械设备租赁；自有房屋租赁。	投资设立	400.00	268.24	-131.76
China Youran Dairy Holding Limited	投资。	其他股东减资	140,000.00	190,829.81	777.17
Yili Holding Investment Limited	投资。	投资设立
Wholesome Harvest Limited	投资。	投资设立

(八)公司控制的结构化主体情况

□适用 √不适用

三、公司关于公司未来发展的讨论与分析

(一)行业格局和趋势

√适用 □不适用

未来，国内乳业及健康饮品行业发展特点：

1、长期来看，消费者购买力持续提升，越来越多的消费者关注健康、注重健康的生活方式，以乳品为代表的健康食品产业发展前景良好。

2、随着居民消费意识和行为的改变，便捷在购买决策中发挥关键作用，线上购物、直播带货、社群营销、O2O到家等新兴渠道及模式的创新发展，将带动乳品消费目标群体和市场规模不断扩大。

3、居民消费升级趋势日益明显，奶酪、低温牛奶等高价值新兴品类快速增长。

4、新生儿出生率走低，人口结构老龄化加快。婴幼儿食品继续通过品类多元化、场景及营养服务创新等方面拉动增长；成人营养品类创新速度加快，市场渗透率保持增长趋势。

5、“数智化”时代为产业链升级带来更多可能。

(二)公司发展战略

√适用 □不适用

未来，公司继续以“成为全球最值得信赖的健康食品提供者”愿景为指引，坚守“伊利即品质”信条，以创新和国际化为驱动，积极布局大健康领域，成为健康食品行业发展的引领者。后期，公司重点战略举措如下：

1、以消费者需求为导向，依托全球技术创新和产品研发平台，聚焦健康食品领域，加快产品创新。

2、持续开发海外市场，提升全球品牌卓越运营能力。

3、积极拓展新兴渠道，借助互联网技术打造全新业务模式。

4、发挥全球供应链协同优势，提升集团整体运营效率。

5、继续以“精益求精、追求卓越、不断超越自我”为要求，夯实公司基业长青的文化根基。

(三)经营计划

√适用 □不适用

根据行业发展情况，2021年，公司计划实现营业总收入1,070亿元，利润总额93亿元。

该经营目标受未来经营环境影响存在一定的不确定性，并不构成对投资者的业绩承诺，敬请投资者注意投资风险。

2021年，公司将重点做好以下工作：

1、坚守“伊利即品质”信条，继续以高品质的产品和服务引领业务健康持续发展。

2、加快产品创新，继续积极发展健康食品领域新业务。

3、继续开拓海外市场，推动国际化业务稳步发展。

4、加快数字化转型，提升全渠道运营能力。

5、加快奶源发展步伐，提高供应链服务保障能力。

6、持续打造“全球健康生态圈”，实现与合作伙伴的协同发展、合作共赢。

7、继续以“精益求精、追求卓越、不断超越自我”为要求，夯实公司基业长青的文化根基。

因维持当前业务并完成在建投资项目公司所需的资金需求：

根据公司2021年度经营方针和投资计划，公司本年度在主导产业项目及其支持性项目上计划投资183.37亿元，所需资金拟通过公司自筹、银行贷款及其他融资方式解决。

(四)可能面对的风险

√适用 □不适用

1、行业风险

企业在国内外生鲜乳供需、进口原材料价格、市场需求增速及海外市场拓展等方面，未来仍面临诸多不确定性，公司将随时关注市场环境变化，从战略上把控风险，积极应对。

2、财务风险

随着公司国际化战略的持续推进，海外业务受汇率、贸易政策及关税波动的影响加大，后期公司将继续加强相关风险防范，进一步完善经营内控体系。

3、产品质量风险

食品安全是食品企业最为关注的风险，对此，公司本着追求产品品质永无止境的信念，以国际标准和切实行动，持续改善、优化、升级企业的全球品质管理体系，确保产品质量与安全。

(五)其他

□适用 √不适用

四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明

□适用 √不适用

第五节 重要事项

一、普通股利润分配或资本公积金转增预案

(一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况

√适用 □不适用

2020年5月20日，公司2019年年度股东大会审议并通过了《公司2019年度利润分配预案》，公司向全体股东每10股派发现金红利8.10元（含税），截至2019年12月31日，公司总股本为6,096,378,858股，扣除公司同日回购专用证券账户股份30,720,025股，以此计算合计派发现金红利总额为4,913,183,654.73元。《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年年度权益分派实施公告》已于2020年6月4日登载于《中国证券报》《上海证券报》及上海证券交易所网站(http：

//www.sse.com.cn)。

公司严格按照《公司章程》的规定，制定、执行现金分红政策。报告期内，公司利润分配符合《公司章程》的规定，符合股东大会决议的要求，审议程序和机制完备，有明确的分红标准及分配比例，独立董事已尽职履责并发挥了应有的作用，中小股东有充分表达意见和诉求的机会，切实维护了中小股东的合法权益。

(二) 公司近三年（含报告期）的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案

单位：元 币种：人民币

分红 年度	每10股送红股数（股）	每10股派息数(元)（含税）	每10股转增数（股）	现金分红的数额 （含税）	分红年度合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润	占合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润的比率(%)
2020年	0	8.20	0	4,987,752,363.06	7,078,176,787.81	70.47
2019年	0	8.10	0	4,913,183,654.73	6,933,763,430.47	70.86
2018年	0	7.00	0	4,254,689,325.60	6,439,749,610.82	66.07

(二)公司资产或项目存在盈利预测，且报告期仍处在盈利预测期间，公司就资产或项目是否达到原盈利预测及其原因作出说明

□已达到 □未达到 √不适用

(三)业绩承诺的完成情况及其对商誉减值测试的影响

□适用 √不适用

三、报告期内资金被占用情况及清欠进展情况

□适用 √不适用

四、公司对会计师事务所“非标准意见审计报告”的说明

□适用 √不适用

五、公司对会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正原因和影响的分析说明

（一）公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明

√适用 □不适用

详见本报告第十一节“五、重要会计政策及会计估计”之“44、重要会计政策和会计估计的变更”。

（二）公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明

□适用 √不适用

（三）与前任会计师事务所进行的沟通情况

□适用 √不适用

（四）其他说明

□适用 √不适用

六、聘任、解聘会计师事务所情况

单位：万元 币种：人民币

	现聘任
境内会计师事务所名称	大华会计师事务所（特殊普通合伙）
境内会计师事务所报酬	180
境内会计师事务所审计年限	25

	名称	报酬
内部控制审计会计师事务所	大华会计师事务所（特殊普通合伙）	100

七、面临暂停上市风险的情况

(一)导致暂停上市的原因

□适用 √不适用

(二)公司拟采取的应对措施

□适用 √不适用

八、面临终止上市的情况和原因

□适用 √不适用

九、破产重整相关事项

□适用 √不适用

十、重大诉讼、仲裁事项

□本年度公司有重大诉讼、仲裁事项 √本年度公司无重大诉讼、仲裁事项

十一、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情况

□适用 √不适用

十二、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明

√适用 □不适用

报告期，公司不存在未履行法院生效判决、所负数额较大的债务到期未清偿等情况。

十三、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响

(一)相关激励事项已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的

√适用 □不适用

事项概述	查询索引
2020年1月2日，公司召开第九届董事会临时会议，审议并通过了《公司关于注销部分股票期权和回购注销部分限制性股票的议案》及《公司关于2016年股票期权与限制性股票激励计划第二期行权/解锁条件成就的议案》。	详见公司于2020年1月3日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于注销部分股票期权和回购注销部分限制性股票的公告》及《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于2016年股票期权与限制性股票激励计划第二期行权/解锁条件成就的公告》。
2016年股票期权与限制性股票激励计划限制性股票第二期解锁暨上市。	详见公司于2020年1月10日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于2016年股票期权与限制性股票激励计划限制性股票第二期解锁暨上市公告》。
2020年4月27日，公司召开第九届董事会第十次会议，审议并通过了《公司关于回购注销部分2019年限制性股票的议案》。	详见公司于2020年4月29日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于回购注销部分2019年限制性股票的公告》。
2020年5月20日，公司召开2019年年度股东大会，审议并通过了《公司关于注销部分股票期权和回购注销部分限制性股票的议案》及《公司关于回购注销部分2019年限制性股票的议案》。	详见公司于2020年5月21日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年年度股东大会决议公告》。
2020年6月12日，公司召开第十届董事会临时会议，审议并通过了《公司关于对2016年股票期权行权价格进行调整的议案》及《公司关于对2019年限制性股票回购价格进行调整的议案》。	详见公司于2020年6月13日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于对2016年股票期权行权价格进行调整的公告》及《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于对2019年限制性股票回购价格进行调整的公告》。

2016年股票期权与限制性股票激励计划股票期权第二期行权结果暨股份上市。	详见公司于2020年7月3日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于2016年股票期权与限制性股票激励计划股票期权第二期行权结果暨股份上市公告》。
2020年7月13日，公司召开第十届董事会临时会议，审计并通过了《公司关于对2016年限制性股票回购价格进行调整的议案》及《公司关于注销部分已授予未行权的2016年股票期权的议案》。	详见公司于2020年7月14日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于对2016年限制性股票回购价格进行调整的公告》及《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于注销部分已授予未行权的2016年股票期权的公告》。
2016年、2019年股权激励计划部分限制性股票回购注销。	详见公司于2020年7月24日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于2016年、2019年股权激励计划部分限制性股票回购注销实施公告》。
注销部分已回购股份。	详见公司于2020年8月5日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于注销部分已回购股份的公告》。
2020年9月9日，公司召开第十届董事会临时会议，审议并通过了《公司关于回购注销部分2019年限制性股票的议案》。	详见公司于2020年9月10日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于回购注销部分2019年限制性股票的公告》。
2020年10月9日，公司召开第十届董事会临时会议，审议并通过了《公司关于2019年限制性股票激励计划第一个解除限售期解除限售条件成就的议案》。	详见公司于2020年10月10日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于2019年限制性股票激励计划第一个解除限售期解除限售条件成就的公告》。
2019年限制性股票激励计划第一个解除限售期解除限售暨上市。	详见公司于2020年10月17日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于2019年限制性股票激励计划第一个解除限售期解除限售暨上市公告》。
2019年股权激励计划部分限制性股票回购注销。	详见公司于2020年12月15日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于2019年股权激励计划部分限制性股票回购注销实施公告》。
2020年7月26日，公司召开第十届董事会临时会议，审议并通过了《内蒙古伊利实业集团股份有限公司第七期持股计划》。	详见公司于2020年7月28日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司第十届董事会临时会议决议公告》。
2020年8月13日，公司召开第七期持股计划第一次持有人会议，审议并通过了《内蒙古伊利实业集团股份有限公司持股计划持有人日常管理办法》及《关于选举第七期持股计划管理委员会委员的议案》。	详见公司于2020年8月14日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司第七期持股计划第一次持有人会议决议公告》。
披露第七期持股计划实施进展。	详见公司于2020年8月29日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于第七期持股计划实施进展的公告》。
披露第七期持股计划实施进展。	详见公司于2020年9月11日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于第七期持股计划实施进展的公告》。
公司第四期持股计划股票出售完毕。	详见公司于2020年12月10日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于第四期持股计划股票出售完毕的公告》。
公司第五期持股计划股票出售完毕。	详见公司于2020年12月11日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于第五期持股计划股票出售完毕的公告》。
2020年9月4日，公司召开第十届董事会临时会议，审议并通过了《关于<内蒙古伊利实业集团股份有限公司长期服务计划（草案）>及其摘要的议案》及《内蒙古伊利实业集团股份有限公司长期服务计划管理规则（草案）》。	详见公司于2020年9月5日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司第十届董事会临时会议决议公告》。
2020年9月25日，公司召开2020年第一次临时股东大会，审议并通过了《关于<内蒙古伊利实业集团股份有限公司长期服务计划（草案）>及其摘要的议案》《内蒙古伊利实业集团股份有限公司长期服务计划管理规则（草案）》及《公司关于回购注销部分2019年限制性股票的议案》。	详见公司于2020年9月26日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年第一次临时股东大会决议公告》《内蒙古伊利实业集团股份有限公司长期服务计划》及《内蒙古伊利实业集团股份有限公司长期服务计划管理规则》。
2020年11月9日，公司召开第十届董事会临时会议，审议并通过了《内蒙古伊利实业集团股份有限公司第一期长期服务计划》。	详见公司于2020年11月10日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司第十届董事会临时会议决议公告》。

2020年11月19日，公司召开长期服务计划第一次持有人会议，审议并通过了《内蒙古伊利实业集团股份有限公司长期服务计划持有人日常管理办法》及《关于选举长期服务计划管理委员会委员的议案》。	详见公司于2020年11月20日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司第一期长期服务计划第一次持有人会议决议公告》。
披露长期服务计划实施进展。	详见公司于2021年1月23日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于第一期长期服务计划实施进展的公告》。

(三)共同对外投资的重大关联交易

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用 √不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用 √不适用

3、临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

(四)关联债权债务往来

1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项

□适用 √不适用

2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项

□适用 √不适用

3、临时公告未披露的事项

□适用 √不适用

(五)其他

□适用 √不适用

十五、重大合同及其履行情况

(一)托管、承包、租赁事项

1、托管情况

□适用 √不适用

2、承包情况

□适用 √不适用

3、租赁情况

□适用 √不适用

(二)担保情况

√适用 □不适用

单位:万元 币种:人民币

公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）

担保方

担保方与上市公司的关系

被担保方

担保金额

担保发生日期(协议签署日)

担保 起始日

担保 到期日

担保类型

担保是否已经履行完毕

担保是否逾期

担保逾期金额

是否存在反担保

是否为关联方担保

关联 关系

内蒙古惠商融资担保有限公司

全资子公司

供应商及客户

588,111.50

2017年8月8日

2020年1月1日

2025年11月27日

连带责任担保

否

是

1,672.45

是

否

报告期内担保发生额合计（不包括对子公司的担保）	588,111.50
报告期末担保余额合计（A）（不包括对子公司的担保）	308,217.81
公司及其子公司对子公司的担保情况
报告期内对子公司担保发生额合计	360,967.94
报告期末对子公司担保余额合计（B）	333,909.38
公司担保总额情况（包括对子公司的担保）
担保总额（A+B）	642,127.19
担保总额占公司净资产的比例(%)	21.13
其中：
为股东、实际控制人及其关联方提供担保的金额（C）
直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供的债务担保金额（D）
担保总额超过净资产50%部分的金额（E）
上述三项担保金额合计（C+D+E）
未到期担保可能承担连带清偿责任说明
担保情况说明	截止2020年12月31日，公司全资子公司内蒙古惠商融资担保有限公司年度累计对外担保总额588,111.50万元，担保责任余额308,217.81万元，对外担保在保户数1,140户。上述“公司对外担保情况（不包括对子公司的担保）”所列示为所有对外担保的汇总信息。

2、委托贷款情况

(1)委托贷款总体情况

□适用 √不适用

其他情况

□适用 √不适用

(2)单项委托贷款情况

□适用 √不适用

其他情况

□适用 √不适用

(3)委托贷款减值准备

□适用 √不适用

3、其他情况

□适用 √不适用

(四)其他重大合同

□适用 √不适用

十六、其他重大事项的说明

□适用 √不适用

十七、积极履行社会责任的工作情况

(一)上市公司扶贫工作情况

√适用 □不适用

1、精准扶贫规划

√适用 □不适用

公司积极履行企业社会责任，秉承“平衡为主、责任为先”的伊利法则和“厚度优于速度，行业繁荣胜于个体辉煌，社会价值大于商业财富”的理念，持续深耕公益实践，以营养健康为主线，聚焦精准扶贫，提高脱贫实效，助力乡村振兴。2020年是全面建成小康社会目标实现之年，是全面打赢脱贫攻坚战收官之年。公司深入贯彻落实《中共中央、国务院关于抓好“三农”领域重点工作确保如期实现全面小康的意见》，采取有效措施，克服新冠肺炎疫情带来的不利影响，在复工复产的同时，结合公司核心业务优势，推进扶贫工作。报告期，公司在董事长潘刚提出的“党建引领、产业带动、精准发力、全面脱贫”十六字方针指引下，推动完成脱贫攻坚目标任务，助力全面建成小康社会。

2、年度精准扶贫概要

√适用 □不适用

2020年春节后，受疫情防控影响，各项工作任务更重、要求更高。报告期，公司可持续发展委员会对2020年扶贫重点工作进行了全面规划，在社会公益领域，由可持续发展委员会统一策划、推进精准扶贫，在重点做好疫情防控常态化的同时，创新工作方式，统筹推进疫情防控和脱贫攻坚。报告期内，公司投入1,346.93万元，从公司产业特性出发，推进健康扶贫、教育脱贫和社会扶贫，切实做到扶真贫、真扶贫、真脱贫。

（1）健康扶贫

报告期，公司联合中国红十字基金会，推进开展“伊利营养2020”扶贫抗疫公益行动，聚焦贫困家庭营养改善需求，通过公益捐赠、健康教育等方式，给贫困地区家庭带去健康与关爱，提升受助人群免疫力。报告期，公司针对多数学校在校时间缩短的实际情况，及时调整捐赠计划，为四川、甘肃、云南、陕西、吉林、河南等地的贫困家庭捐赠价值470.6万元的伊利学生奶、金典等系列产品，用营养与健康守护更多的贫困家庭。

（2）教育脱贫

报告期，公司联合中国西部人才开发基金会，推进“伊利方舟”儿童安全公益项目，坚持“安全、成长、梦想”的理念，立足当地学校的实际需要，以安全生态校建设为重点工作，致力改善中西部地区儿童安全教育状况。报告期，公司投入160万元，在内蒙古鄂伦春自治旗和武川县、陕西蓝田县、云南大关县和墨江县、贵州道真县、湖北阳新县、河北大名县、江西安远县、云南鲁甸县、福建宁德市等11个县（市），以疫情防控为主题，围绕心理安全建设等内容，在410所安全生态校开展线上、线下结合的儿童安全主题活动，约10万名师生参与活动。

（3）社会扶贫

报告期，公司联合湖北省扶贫办、湖北省工商业联合会、湖北省扶贫基金会，落实习近平总书记“在湖北最艰难的时期搭把手、拉一把”的重要指示，捐赠300万元，为湖北省建档立卡贫困人口中未脱贫人口提供帮扶资金，助力湖北疫后如期完成脱贫攻坚目标任务。

报告期，公司联合黑龙江省同江市慈善会，向同江镇人民政府捐赠20万元，用于发展庭院经济、民宿等扶贫产业，带动贫困户增收和壮大村集体经济；捐赠60万元伊利产品，用于贫困户、低保户、特困供养户、重病重残户、鳏寡孤独老人和孩子生活所需。

报告期，公司向甘肃省陇南市礼县红十字会捐资50万元，用于国家级贫困县礼县永兴镇帮扶工作。

报告期，公司向江西大余县关心下一代工作委员会爱心基金捐资30万元，用于大余县贫困家庭帮扶工作。报告期，公司与内蒙古自治区土默特左旗政府联合编制《“伊起小康”伊利集团助力土左旗脱贫攻坚工作实施方案》，围绕产业扶贫兴农、技术扶贫兴农、文化扶贫兴农开展帮扶，投入约

56.21万元，联合产业链供应商规划青贮种植收购的产业扶贫项目，在市场价基础上增加20元/吨作为扶贫补贴，带动当地青贮销售35,300余吨，为农户创造收益约1,696.28万元；投入200万元启动“伊起小康”扶贫公益基金，用于“补短板、强弱项”专项扶贫活动。

3、精准扶贫成效

√适用 □不适用

单位：万元 币种：人民币

指 标	数量及开展情况
一、总体情况
其中：1.资金	816.33
2.物资折款	530.60
二、分项投入
1.教育脱贫
其中：1.1资助贫困学生人数（人）	9,000
1.2改善贫困地区教育资源投入金额	160
2.健康扶贫
其中：2.1贫困地区医疗卫生资源投入金额	470.60
3.社会扶贫
其中：3.1定点扶贫工作投入金额	716.33
三、所获奖项（内容、级别）
1、2020年5月，公司入选《人民日报》中国企业社会责任领先指数60强。 2、2020年9月，公司在国务院扶贫办社会扶贫司主办的《企业扶贫蓝皮书(2020)》发布会暨企业精准扶贫高峰论坛上，获得“企业扶贫优秀案例”奖。 3、2020年12月，公司在联合国全球契约组织中国网络主办的“2020实现可持续发展目标中国企业峰会”上，荣获“2020实现可持续发展目标企业最佳实践（消除贫困和促进繁荣）”称号。

以党建工作引领乡村振兴工作，结合公司投资建厂地区的产业特征，为当地提供新增就业岗位，带动当地新增奶牛饲养数量、新增饲草基地、建设冷链物流、发展包装产业、扩大交通运输规模等，通过全产业链的建设发展，带动区域内的整体经济发展，同时积极开展健康教育、就业扶持等，激发欠发达地区和农村低收入人口发展的内生动力，实施“精准滴灌”，助力乡村振兴，促进逐步实现共同富裕。

(二)社会责任工作情况

√适用 □不适用

《公司2020年度可持续发展报告》详见上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）。

(三)环境信息情况

1、属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其重要子公司的环保情况说明

√适用 □不适用

(1)排污信息

√适用 □不适用

公司高度重视环境保护工作，严格贯彻及落实《中华人民共和国环境保护法》《中华人民共和国水污染防治法》《中华人民共和国大气污染防治法》《中华人民共和国环境噪声污染防治法》及《中华人民共和国固体废物污染环境防治法》等相关法律法规。报告期内，公司各单位均按照所执行的污染物排放标准及排放总量限定要求排放，未发生环境污染事故，未受到生态环境部门处罚。2020年度，公司重点排污单位的环境信息如下：

单位名称	主要 污染物	排放方式	排放 浓度	执行 标准值	超标 情况	2020年 排放量 （单位：吨）	核定的 排放总量 （单位：吨）	排放口数量和分布情况
			（单位：水mg/L，烟气mg/m?）
内蒙古伊利实业集团股份有限公司动力环保分公司	COD	间歇排放	56.85	≤300	无	111.41	505.80	废水排放口1个，废气排放口4个，位于厂区内。
	氨氮	间歇排放	5.43	≤35	无	10.67	73.56
	氮氧化物	连续排放	23.00	≤30	无	4.06	6.73
巴彦淖尔伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	53.40	≤500	无	30.69	未核定总量	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	13.30	≤45	无	7.63
	总氮	连续排放	35.10	≤70	无	20.17
	总磷	连续排放	3.40	≤8	无	1.95
济南伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	34.30	≤500	无	73.70	1010.00	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	1.39	≤45	无	2.94	90.00
	总氮	连续排放	15.10	≤70	无	35.90	210.00
辽宁伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	18.99	≤450	无	14.76	未核定总量	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	2.45	≤30	无	2.06
	总氮	连续排放	10.43	≤50	无	8.41
	总磷	连续排放	1.09	≤5	无	0.71

廊坊伊利乳品有限公司	COD	连续排放	50.72	≤500	无	24.37	48.00	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	5.32	≤25	无	2.59	3.00
滦州伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	32.16	≤400	无	30.10	59.77	废水排放口2个，位于两个厂区内。
	氨氮	连续排放	2.96	≤60	无	2.39	9.21
	总氮	连续排放	10.48	≤75	无	9.53	866.36
	总磷	连续排放	1.14	≤4.5	无	0.97	未核定总量
广东伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	12.67	≤60	无	9.14	未核定总量	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	0.40	≤8	无	0.29
	总氮	连续排放	6.15	≤20	无	4.44
	总磷	连续排放	0.11	≤1	无	0.08
合肥伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	29.11	≤420	无	61.54	1017.94	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	1.25	≤28	无	2.60	90.37
	总氮	连续排放	15.64	≤40	无	33.20	159.01
	总磷	连续排放	1.13	≤4	无	2.50	16.28
济源伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	23.21	≤500	无	19.85	516.51	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	1.80	≤45	无	1.76	46.49
	总氮	连续排放	23.91	≤70	无	19.24	72.31
宁夏伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	28.83	≤500	无	117.29	1754.01	废水排放口2个，位于两厂区内。
	氨氮	连续排放	3.45	≤45	无	10.16	169.70
	总氮	连续排放	26.67	≤70	无	83.77	250.87
阜新伊利乳品有限责任公司	COD	连续排放	26.45	≤450	无	13.41	未核定总量	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	2.22	≤30	无	1.08
	总氮	连续排放	25.40	≤50	无	12.90
	总磷	连续排放	2.82	≤5	无	1.46
锡林浩特伊利乳品有限责任公司	COD	连续排放	71.93	≤500	无	53.99	170.75	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	3.83	≤45	无	2.87	15.59
张北伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	25.34	≤500	无	27.02	146.00	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	1.08	≤35	无	1.08	21.90
	总氮	连续排放	14.15	≤50	无	15.04	75.59
定州伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	13.57	≤500	无	16.03	411.08	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	0.32	≤45	无	0.37	34.26
	总氮	连续排放	6.69	≤70	无	7.86	47.96
林甸伊利乳业有限责任公司	COD	间歇排放	44.25	≤350	无	34.04	未核定总量	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	间歇排放	12.15	≤45	无	9.62
潍坊伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	38.33	≤500	无	70.90	924.12	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	9.51	≤45	无	18.65	147.12
	总氮	连续排放	28.65	≤70	无	55.40	228.85
龙游伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	26.33	≤500	无	12.44	27.00	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	0.44	≤35	无	0.20	2.70
云南伊利乳业有限责任公司	COD	间歇排放	37.39	≤500	无	27.52	未核定总量	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	间歇排放	5.16	≤45	无	4.14
	总氮	间歇排放	14.28	≤70	无	10.23
	总磷	间歇排放	1.60	≤8	无	1.10
包头伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	55.24	≤500	无	42.54	未核定总量	废水排放口1个，位于厂区内。

内蒙古伊利实业集团股份有限公司乌兰察布乳品厂	COD	连续排放	28.57	≤100	无	10.85	未核定总量	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	5.06	≤15	无	1.92
	总磷	连续排放	0.35	≤0.5	无	0.13
兰州伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	19.78	≤100	无	9.17	53.44	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	2.10	≤15	无	0.95	8.02
	总氮	连续排放	26.06	未核定执行标准值	无	13.47	26.08
成都伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	32.84	≤500	无	45.34	395.45	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	9.30	≤45	无	8.31	16.61
湖北黄冈伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	31.14	≤500	无	39.13	97.20	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	2.64	未核定执行标准值	无	3.50	9.72
浙江伊利乳业有限公司	COD	连续排放	69.04	≤500	无	11.60	12.00	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	4.47	≤45	无	0.95	1.20
内蒙古金海伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	20.24	≤100	无	12.26	65.70	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	0.70	≤15	无	0.45	11.88
	总氮	连续排放	4.475	未核定执行标准值	无	2.99	19.64
多伦县伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	8.00	≤100	无	0.92	未核定总量	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	1.34	≤15	无	0.15
杜尔伯特伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	37.66	≤150	无	24.21	未核定总量	废水排放口1个，废气排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	0.43	≤25	无	0.30
	颗粒物	连续排放	17.74	≤80	无	3.66	22.65
	二氧化硫	连续排放	85.76	≤400	无	25.19	90.59
	氮氧化物	连续排放	124.86	≤400	无	27.02	113.24
黑龙江伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	30.75	≤150	无	20.74	未核定总量	废水排放口1个，废气排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	1.28	≤25	无	0.81
	颗粒物	连续排放	18.96	≤80	无	3.91	19.20
	二氧化硫	连续排放	103.38	≤400	无	19.78	59.10
	氮氧化物	连续排放	36.90	≤400	无	8.87	103.75
内蒙古金山伊利乳业有限责任公司	COD	连续排放	20.25	≤100	无	6.12	114.00	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	0.84	≤15	无	0.34	17.10
	总氮	连续排放	7.93	未核定执行标准值	无	3.00	51.20
天津伊利乳品有限责任公司	COD	连续排放	29.53	≤500	无	19.67	675.00	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	0.67	≤35	无	0.45	47.25
	总氮	连续排放	24.81	≤70	无	16.53	142.80
	总磷	连续排放	2.51	≤8	无	1.67	未核定总量
内蒙古伊利实业集团股份有限公司北京乳品厂	COD	连续排放	36.8	≤500	无	9.26	未核定总量	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	7.72	≤45	无	1.91
	总氮	连续排放	7.1	≤70	无	1.79
	总磷	连续排放	1.85	≤8	无	0.47
河南伊利乳业有限公司	COD	连续排放	12.00	≤100	无	2.70	5.66	废水排放口1个，位于厂区内。
	氨氮	连续排放	2.03	≤15	无	0.48	1.30

(2)防治污染设施的建设和运行情况

√适用 □不适用

公司防治污染设施建设均符合环境保护设施与主体工程同时设计、同时施工、同时投产使用的“三同时”要求，各分（子）公司均按属地生态环境部门要求安装了环境在线监测系统，并与属地生态环境部门进行联网，实现了生态环境部门对企业排污数据的实时监控。公司积极践行可持续发展，2020年在环保方面投入1.89亿元，用于废气有组织排放、污水系统升级改造等污染防治措施的强化，停用锅炉改为蒸汽集中采购等减排行动及引入节能环保型设备等节能行动，以减少对环境的污染，降低一次能源的消耗量。此外，公司还开发了环境和能源管理信息系统，用于输入、输出信息统计，并形成数据库，可及时、准确提供可靠的环境、能源信息，提高公司环境管理效率及能力。报告期内，公司环保设施运行稳定。

(3)建设项目环境影响评价及其他环境保护行政许可情况

√适用 □不适用

公司所有建设项目，均按国家环境保护法律法规的要求，履行了环境影响评价、排污许可证件及其他环境保护行政许可手续。

(4)突发环境事件应急预案

√适用 □不适用

根据《中华人民共和国环境保护法》等相关法律的规定，为建立健全突发环境事件应急机制，提高突发环境事件应对能力，预防突发环境事件及其造成的损害，公司结合实际，制定了突发环境事件应急预案，并在所属地生态环境局进行了备案，截至报告披露，备案有效。公司注重污染预防和应急处置设施的日常管理，各分（子）公司均依据《突发环境事件应急预案》定期组织氨泄漏、污水超标排放等突发环境事件的应急演练，并配备相应的应急物资，确保事件发生时能够迅速、有序、高效地进行应急处置。

(5)环境自行监测方案

√适用 □不适用

依据《国家重点监控企业自行监测及信息公开办法（试行）》等法律法规文件要求，公司对污水、废气、噪声等污染物均制定了详细的监测方案，对各项污染物处理指标进行有效监测。同时，为保证监测结果准确、全面，公司定期与第三方专业监测机构进行比对，确保各项污染物达标排放。

(6)其他应当公开的环境信息

√适用 □不适用

公司通过源头管控、过程控制、终端追踪，形成全生命周期的绿色产业链发展之路，截至2020年12月31日，公司下属19家分（子）公司已通过国家级“绿色工厂”的认证。公司连续11年持续开展温室气体盘查工作，充实公司温室气体数据库，为减排提供决策导向，累计减排量651万吨CO?e。此外，公司邀请主要供应商提供碳盘查数据，夯实产业链可持续发展根基，以可持续的协同力，携手合作伙伴共建“全球健康生态圈”，实现企业经济效益、社会效益、环境效益的和谐发展。

2、重点排污单位之外的公司的环保情况说明

√适用 □不适用

上述重点排污单位以外的分（子）公司，均严格执行环保相关法律法规，按照公司统一的环境保护制度要求，维护和运行环境保护设施，各类污染物均能稳定达标排放，环境保护行政许可、自行监测方案、突发环境事件应急预案、排污许可证件等环境保护档案及制度文件均齐全、有效。

3、重点排污单位之外的公司未披露环境信息的原因说明

□适用 √不适用

4、报告期内披露环境信息内容的后续进展或变化情况的说明

□适用 √不适用

(四)其他说明

□适用 √不适用

十八、可转换公司债券情况

□适用 √不适用

第六节 普通股股份变动及股东情况

一、普通股股本变动情况

(一)普通股股份变动情况表

1、普通股股份变动情况表

单位：股

	本次变动前		本次变动增减（＋，－）					本次变动后
	数量	比例(%)	发行新股	送股	公积金 转股	其他	小计	数量	比例(%)
一、有限售条件股份	189,787,196	3.1131				-37,399,450	-37,399,450	152,387,746	2.5053
1、国家持股
2、国有法人持股
3、其他内资持股	188,714,696	3.0955				-37,174,950	-37,174,950	151,539,746	2.4914
其中：境内非国有法人持股	31,430,946	0.5156						31,430,946	0.5167
境内自然人持股	157,283,750	2.5800				-37,174,950	-37,174,950	120,108,800	1.9746
4、外资持股	1,072,500	0.0176				-224,500	-224,500	848,000	0.0139
其中：境外法人持股
境外自然人持股	1,072,500	0.0176				-224,500	-224,500	848,000	0.0139
二、无限售条件流通股份	5,906,591,662	96.8869	18,086,250			5,559,175	23,645,425	5,930,237,087	97.4947
1、人民币普通股	5,906,591,662	96.8869	18,086,250			5,559,175	23,645,425	5,930,237,087	97.4947
2、境内上市的外资股
3、境外上市的外资股
4、其他
三、普通股股份总数	6,096,378,858	100	18,086,250			-31,840,275	-13,754,025	6,082,624,833	100

（2）公司于2020年3月25日发布了《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于注销部分已回购股份的公告》，本次注销部分已回购股份30,492,025股。本次变动前，公司股本为6,096,378,858股，变动后的股本为6,065,886,833股。

（3）公司于2020年7月3日发布了《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于2016年股票期权与限制性股票激励计划股票期权第二期行权结果暨股份上市公告》,行权股票的上市流通数量为18,086,250股。本次变动前，公司股本为6,065,886,833股，变动后的股本为6,083,973,083股。

（4）公司于2020年7月24日发布了《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于2016年、2019年股权激励计划部分限制性股票回购注销实施公告》,限制性股票回购注销数量为533,250股。本次变动前，公司股本为6,083,973,083股，其中有限售条件的流通股份为183,747,196股、无限售条件的流通股份为5,900,225,887股；变动后的股本为6,083,439,833股，其中有限售条件的流通股份为183,213,946股、无限售条件的流通股份为5,900,225,887股。

（5）公司于2020年8月5日发布了《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于注销部分已回购股份的公告》,本次注销部分已回购股份228,000股。本次变动前，公司股本为6,083,439,833股，变动后的股本为6,083,211,833股。

（6）公司于2020年10月17日发布了《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于2019年限制性股票激励计划第一个解除限售期解除限售暨上市公告》,解除限售的限制性股票上市流通数量为30,239,200股。本次变动前，公司股本为6,083,211,833股，其中有限售条件的流通股份为183,213,946股、无限售条件的流通股份为5,899,997,887股；变动后的股本为6,083,211,833股，其中有限售条件的流通股份为152,974,746股、无限售条件的流通股份为5,930,237,087股。

（7）公司于2020年12月15日发布了《内蒙古伊利实业集团股份有限公司关于2019年股权激励计划部分限制性股票回购注销实施公告》,限制性股票回购注销数量为587,000股。本次变动前，公司股本为6,083,211,833股，其中有限售条件的流通股份为152,974,746股、无限售条件的流通股份为5,930,237,087股；变动后的股本为6,082,624,833股，其中有限售条件的流通股份为152,387,746股、无限售条件的流通股份为5,930,237,087股。

相关公告详见上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）。

3、普通股股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）

√适用 □不适用

报告期，公司普通股股份变动对最近一年和最近一期每股收益、每股净资产等财务指标没有重大影响。

4、公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容

□适用 √不适用

(二)限售股份变动情况

√适用 □不适用

单位: 股

股东名称	年初限售 股数	本年解除 限售股数	本年增加 限售股数	年末限售 股数	限售原因	解除限售日期
2016年限制性股票激励对象	6,156,250	6,040,000		0	股权激励限售	2020年1月16日
2019年限制性股票激励对象	152,200,000	30,239,200		120,956,800	股权激励限售	2020年10月22日
合计	158,356,250	36,279,200		120,956,800	/	/

股票及其衍生 证券的种类	发行日期	发行价格（或利率）	发行数量	上市日期	获准上市交易数量	交易终止日期
可转换公司债券、分离交易可转债、公司债类
内蒙古伊利实业集团股份有限公司公开发行2020年短期公司债券（第一期）	2020年6月5日	1.95%	5亿元	2020年6月15日	5亿元	2020年9月3日

内蒙古伊利实业集团股份有限公司公开发行2020年短期公司债券（第二期）	2020年6月5日	1.98%	5亿元	2020年6月12日	5亿元	2020年11月2日
高级无抵押定息债	2020年11月19日	1.625%	5亿美元	2020年11月20日	5亿美元	2025年11月19日

截止报告期末普通股股东总数(户)	272,071
年度报告披露日前上一月末的普通股股东总数(户)	471,066

前十名股东持股情况
股东名称（全称）	报告期内增减	期末持 股数量	比例(%)	持有有限售条件股份数量	质押或冻结情况		股东性质
					股份 状态	数量
香港中央结算有限公司	86,173,328	823,313,978	13.54		未知		其他
呼和浩特投资有限责任公司	0	538,535,826	8.85		质押	225,350,000	国有法人
潘刚	0	286,746,628	4.71	40,528,000	质押	109,818,520	境内自然人
中国证券金融股份有限公司	0	182,421,501	3.00		未知		其他
赵成霞	0	92,420,140	1.52	6,664,000	质押	45,656,795	境内自然人
刘春海	0	91,638,288	1.51	6,664,000	质押	45,525,492	境内自然人
交通银行－易方达50指数证券投资基金	-2,456,920	58,152,542	0.96		未知		其他
阿布达比投资局	6,639,973	50,007,382	0.82		未知		其他
中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红－005L－FH002沪	-22,682,128	49,434,087	0.81		未知		其他
中国工商银行－上证50交易型开放式指数证券投资基金	-1,691,616	45,276,126	0.74		未知		其他

前十名无限售条件股东持股情况
股东名称	持有无限售条件流通股的数量	股份种类及数量
		种类	数量
香港中央结算有限公司	823,313,978	人民币普通股	823,313,978
呼和浩特投资有限责任公司	538,535,826	人民币普通股	538,535,826
潘刚	246,218,628	人民币普通股	246,218,628
中国证券金融股份有限公司	182,421,501	人民币普通股	182,421,501
赵成霞	85,756,140	人民币普通股	85,756,140
刘春海	84,974,288	人民币普通股	84,974,288
交通银行－易方达50指数证券投资基金	58,152,542	人民币普通股	58,152,542
阿布达比投资局	50,007,382	人民币普通股	50,007,382
中国人寿保险股份有限公司－分红－个人分红－005L－FH002沪	49,434,087	人民币普通股	49,434,087
中国工商银行－上证50交易型开放式指数证券投资基金	45,276,126	人民币普通股	45,276,126

序号	有限售条件股东名称	持有的有限售条件股份数量	有限售条件股份可上市交易情况		限售条件
			可上市交 易时间	新增可上市交易股份数量
1	潘刚	40,528,000			股权激励限售，详见公司于2019年9月7日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年限制性股票激励计划草案（修订稿）》
2	上海运赢泰投资咨询有限公司	19,008,000			《上市公司股权分置改革管理办法》规定的法定限售事项
3	呼市糖粉厂伊利公司持股会	12,403,788			《上市公司股权分置改革管理办法》规定的法定限售事项
4	刘春海	6,664,000			股权激励限售，详见公司于2019年9月7日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年限制性股票激励计划草案（修订稿）》
5	赵成霞	6,664,000			股权激励限售，详见公司于2019年9月7日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年限制性股票激励计划草案（修订稿）》
6	孙东宏	2,664,000			股权激励限售，详见公司于2019年9月7日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年限制性股票激励计划草案（修订稿）》
7	韩玉堂	2,064,000			股权激励限售，详见公司于2019年9月7日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年限制性股票激励计划草案（修订稿）》

8	徐军	1,000,000			股权激励限售，详见公司于2019年9月7日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年限制性股票激励计划草案（修订稿）》
9	张玉军	933,600			股权激励限售，详见公司于2019年9月7日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年限制性股票激励计划草案（修订稿）》
10	张剑秋	800,000			股权激励限售，详见公司于2019年9月7日在上海证券交易所发布的《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年限制性股票激励计划草案（修订稿）》

5、公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图

□适用 √不适用

6、实际控制人通过信托或其他资产管理方式控制公司

□适用 √不适用

(三)控股股东及实际控制人其他情况介绍

□适用 √不适用

五、其他持股在百分之十以上的法人股东

□适用 √不适用

六、股份限制减持情况说明

□适用 √不适用

第七节 优先股相关情况

□适用 √不适用

第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况

一、持股变动情况及报酬情况

(一)现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况

√适用 □不适用

单位：股

姓名	职务(注)	性别	年龄	任期起始日期	任期终止日期	年初持股数	年末持股数	年度内股份增减变动量	增减变动 原因	报告期内从公司获得的税前报酬总额（万元）	是否在公司关联方获取报酬
潘 刚	董事长兼总裁	男	50	2020年5月20日	2023年5月19日	286,748,628	286,746,628	0		2,148.6609	否
赵成霞	董事、副总裁、财务负责人	女	50	2020年5月20日	2023年5月19日	92,420,410	92,240,140	0		847.9005	否
王晓刚	董事	男	47	2020年5月20日	2023年5月19日	720,000	720,000	0		182.8644	否
赵 英	董事	女	48	2020年7月4日	2023年5月19日	40,750	97,000	56,250	股权激励	72.3545	否
王爱清	董事	女	46	2020年7月4日	2023年5月19日	0	0	0		45.5325	否
张俊平	董事	男	58	2020年5月20日	2023年5月19日	0	0	0			是
吕 刚	董事	男	51	2020年5月20日	2023年5月19日	0	0	0		25.0000	否
彭和平	独立董事	男	70	2020年5月20日	2023年5月19日	0	0	0		22.9435	否
纪 韶	独立董事	女	56	2020年5月20日	2023年5月19日	0	0	0		15.9677	否
蔡元明	独立董事	男	51	2020年5月20日	2023年5月19日	0	0	0		15.9677	否
石 芳	独立董事	女	49	2020年5月20日	2023年5月19日	0	0	0		15.9677	否
胡利平	董事、副总裁	男	50	2017年4月21日	2020年5月20日	79,340,536	42,463,512	-36,877,024	二级市场减持	410.9335	否
闫俊荣	董事	女	48	2020年5月20日	2020年7月3日	678,400	828,400	150,000	股权激励	199.5434	否
杨慧成	董事	男	43	2020年5月20日	2020年7月3日	463,500	529,700	66,200	股权激励	114.7696	否
高 宏	独立董事	男	54	2017年4月21日	2020年5月20日	0				11.7608	否
肖 斌	董事	女	54	2017年4月21日	2020年5月20日	0				9.4086	否
李建强	监事会主席	男	51	2020年5月20日	2023年5月19日	0	0	0		252.8155	否
白 利	监事	女	44	2020年5月20日	2023年5月19日	25,000	75,000	50,000	股权激励、二级市场减持	56.6046	否
王彩云	监事	女	41	2020年5月20日	2023年5月19日	0	0	0		49.1348	否
高德步	监事	男	65	2020年5月20日	2023年5月19日	0	0	0		19.7043	否

张心灵	监事	女	55	2020年5月20日	2023年5月19日	0	0	0		19.7043	否
詹亦文	监事	女	53	2017年4月21日	2020年5月20日	0	0	0		7.0565	否
刘春海	董事	男	57	2017年4月21日	2020年5月20日	91,638,288	91,638,288	0		834.3716	否
	副总裁			2007年3月20日
邱向敏	董事会秘书	男	45	2018年12月7日		330,000	330,000			62.535	否
合计	/	/	/	/	/	552,405,512	515,668,668	-36,554,574	/	5,441.5019	/

姓名	主要工作经历
潘 刚	公司董事长兼总裁。
赵成霞	历任公司董事、副总裁。现任公司董事、副总裁、财务负责人。
王晓刚

赵 英	历任公司冷饮事业部行政部行政总监。现任公司董事、生活服务公司总经理。
王爱清	历任公司液态奶事业部物流管理部人事行政经理、总裁办公室督办副总监。现任公司董事、工会委员会副主席、党群综合部党群副总监。
张俊平	历任呼和浩特经济技术开发区党工委委员、管委会副主任。现任公司董事，内蒙古金融投资集团有限公司党委书记、董事长，呼和浩特投资有限责任公司董事长、总经理。
吕 刚	历任公司独立董事、大连海特生态农业有限公司总裁、大连瑞昌融资租赁有限公司总经理。现任公司董事、大连连程企业管理发展有限公司总经理。
彭和平

纪 韶历任首都经济贸易大学教授、博士研究生导师。现任公司独立董事、中国劳动关系学院经济管理学院院长。

蔡元明	历任阿尔斯通电力集团全球副总裁、西安陕鼓动力股份有限公司副总经理兼董事会秘书。现任公司独立董事。
石 芳	公司独立董事、内蒙古农业大学经济管理学院副教授、硕士研究生导师。
李建强	历任公司监事、冷饮事业部副总经理、质量管理部副总经理、液态奶事业部供应部总监、原奶事业部副总经理、液态奶事业部副总经理。现任公司监事会主席、总裁助理。
白 利	历任公司酸奶事业部行政部副总监。现任公司监事、奶粉事业部行政部总监。
王彩云	历任公司监事、创新中心研发经理、乳业技术研究院高级工艺技术研发经理、乳业技术研究院资深工艺技术研发经理。现任公司监事、乳业技术研究院资深产品研发经理。
高德步	历任公司董事、独立董事、中国人民大学经济学院教授。现任公司监事、中国人民大学经济学院教授。
张心灵	历任公司独立董事、内蒙古农业大学经济管理学院教授、博士研究生导师。现任公司监事、内蒙古农业大学经济管理学院教授、博士研究生导师。
刘春海	历任公司董事、副总裁。现任公司副总裁。
邱向敏	历任公司原奶事业部财务副总监、液态奶事业部财务副总监、公司总裁办公室副总监。现任公司董事会秘书。

(二)董事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况

√适用 □不适用

单位:股

姓名	职务	年初持有股票期权数量	报告期新授予股票期权数量	报告期内可行权股份	报告期股票期权 行权股份	股票期权行权 价格(元)	期末持有股票期权数量	报告期末市价（元）
闫俊荣	董事	150,000	0	150,000	150,000	13.66	0	44.37
杨慧成	董事	112,500	0	112,500	112,500	13.66	0	44.37
赵 英	董事	56,250	0	56,250	56,250	13.66	0	44.37
白 利	监事	75,000	0	75,000	75,000	13.66	0	44.37
合计	/	393,750	/	393,750	393,750	/	/	/

姓名	职务	年初持有限制 性股票数量	报告期新授予限 制性股票数量	限制性股票的授予价格（元）	已解锁股份	未解锁股份	期末持有限制 性股票数量	报告期末 市价（元）
潘 刚	董事长兼总裁	50,660,000	0	/	10,132,000	40,528,000	40,528,000	44.37
刘春海	副总裁	8,330,000	0	/	1,666,000	6,664,000	6,664,000	44.37
赵成霞	董事、副总裁、 财务负责人	8,330,000	0	/	1,666,000	6,664,000	6,664,000	44.37
闫俊荣	董事	467,000	0	/	133,400	333,600	333,600	44.37
杨慧成	董事	454,500	0	/	120,900	333,600	333,600	44.37
赵 英	董事	18,750	0	/	18,750	0	0	44.37
白 利	监事	25,000	0	/	25,000	0	0	44.37
邱向敏	董事会秘书	330,000	0	/	66,000	264,000	264,000	44.37
合计	/	68,615,250	/	/	13,828,050	54,787,200	54,787,200	/

二、现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员的任职情况

(一)在股东单位任职情况

√适用 □不适用

任职人员姓名	股东单位名称	在股东单位担任的职务	任期起始日期	任期终止日期
张俊平	呼和浩特投资有限责任公司	董事长、总经理

任职人员姓名	其他单位名称	在其他单位担任的职务	任期起始日期	任期终止日期
吕 刚	大连连程企业管理发展有限公司	总经理
纪 韶	中国劳动关系学院经济管理学院	院长
石 芳	内蒙古农业大学经济管理学院	副教授、硕士研究生导师
高德步	中国人民大学经济学院	教授
张心灵	内蒙古农业大学经济管理学院	教授、博士研究生导师

董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序	董事、监事的报酬由公司股东大会审议确定。公司高级管理人员的报酬标准规定由公司董事会审议确定。
董事、监事、高级管理人员报酬确定依据	依据“效益、激励、公平”原则，董事、监事的报酬按照2019年年度股东大会审议通过的《关于公司董事会董事津贴的议案》和《关于公司监事会监事津贴的议案》确定。公司高级管理人员的报酬按照公司相关规定执行。
董事、监事和高级管理人员报酬的实际支付情况	详见本节“一、持股变动情况及报酬情况”之“（一）现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动及报酬情况”表。
报告期末全体董事、监事和高级管理人员实际获得的报酬合计	报告期末全体董事、监事和高级管理人员报酬合计5,441.5019万元。

四、公司董事、监事、高级管理人员变动情况

√适用 □不适用

姓名	担任的职务	变动情形	变动原因
刘春海	董事	离任	任期届满
胡利平	董事、副总裁	离任	任期届满、辞职
高德步	独立董事	离任	任期届满
高 宏	独立董事	离任	任期届满
张心灵	独立董事	离任	任期届满
吕 刚	独立董事	离任	任期届满
肖 斌	董事	离任	任期届满
王晓刚	董事	选举	换届选举
杨慧成	董事	选举	换届选举
吕 刚	董事	选举	换届选举
彭和平	独立董事	选举	换届选举
纪 韶	独立董事	选举	换届选举
蔡元明	独立董事	选举	换届选举
石 芳	独立董事	选举	换届选举
闫俊荣	董事	离任	工作原因
杨慧成	董事	离任	工作原因
赵 英	董事	选举	补选
王爱清	董事	选举	补选
王晓刚	监事	离任	任期届满
詹亦文	监事	离任	任期届满
彭和平	监事	离任	任期届满
高德步	监事	选举	换届选举
张心灵	监事	选举	换届选举
白 利	监事	选举	换届选举

六、母公司和主要子公司的员工情况

(一)员工情况

母公司在职员工的数量	27,418
主要子公司在职员工的数量	31,741
在职员工的数量合计	59,159
母公司及主要子公司需承担费用的离退休职工人数	0
专业构成
专业构成类别	专业构成人数
生产人员	19,843
销售人员	17,897
技术人员	11,906
财务人员	1,656
行政人员	7,857
合计	59,159
教育程度
教育程度类别	数量（人）
博士研究生	51
硕士研究生	1,234
本科	20,517
大中专	31,870
中专以下	5,487
合计	59,159

过轮岗、短期体验、培训等培养举措帮助员工成长与发展，实现个人职业发展与薪酬福利待遇的同步提升。

(三)培训计划

√适用 □不适用

伊利秉承“凝聚人、发展人、成就人”的人才理念，视员工为企业最宝贵的资源和财富。报告期，公司重点构建系统化、可视化和数智化的人才发展地图，打通人才发展的各项关键要素，以职业发展驱动员工全职业生涯成长；同时，加强数字化学习平台建设，打造全员学习型组织，加速人力资本增值，实现员工与公司的共同发展。

(四)劳务外包情况

√适用 □不适用

劳务外包的工时总数	951,157.84小时
劳务外包支付的报酬总额	1,997.91万元

第九节 公司治理

一、公司治理相关情况说明

√适用 □不适用

(一)公司治理情况

报告期内，公司严格按照《公司法》《证券法》《上市公司治理准则》以及国家有关法律法规的要求，结合企业发展情况，进一步完善公司的现代企业制度建设和公司治理结构，持续提升公司治理水平，具体情况如下：

1、关于股东大会

公司股东大会职责清晰，有明确的议事规则并得到切实执行。公司股东大会的召集、召开、提案程序符合《公司法》《公司章程》以及《公司股东大会议事规则》等相关规定，确保所有股东、特别是中小股东享有平等地位，确保所有股东能够充分地行使自已的权利，并聘请有证券从业资格的律师出席股东大会进行现场见证。公司无重大事项绕过股东大会的情况，也不存在先实施后审议的情况。

2、关于董事与董事会

公司董事会由11名董事组成，其中4名为独立董事，占董事会成员1/3以上，董事的选聘和构成符合有关法律法规和《公司章程》的规定。董事会职责清晰，全体董事能够认真、负责地履行职责。董事会的召集、召开程序符合《公司法》《公司章程》以及《公司董事会议事规则》等的有关规定。

各位董事熟悉有关法律法规，勤勉尽责，能够以认真、负责的态度出席董事会，充分行使和履行董事的职权、义务和责任，维护了公司和全体股东的合法权益。

为适应公司发展的需要，根据《上市公司治理准则》《公司章程》《公司董事会议事规则》及其他有关规定，公司董事会设立了战略委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会、审计委员会四个专门委员会。报告期，公司修订了《公司董事会战略委员会实施细则》《公司董事会提名委员会实施细则》《公司董事会薪酬与考核委员会实施细则》及《公司董事会审计委员会实施细则》，董事会专门委员会中除战略委员会外，主任委员均由独立董事担任，薪酬与考核委员会委员全部为独立董事。

3、关于监事与监事会

公司监事会由5名监事组成，监事的选聘和构成符合有关法律法规和《公司章程》的规定。监事会职责清晰，全体监事能够认真、负责地履行职责。监事会的召集、召开程序符合《公司法》《公司章程》以及《公司监事会议事规则》等的有关规定。

各位监事勤勉尽责，能够积极参加监事会会议并认真履行职权，本着为公司及股东负责的态度，对公司财务、公司董事及高级管理人员履行职责的合法性和合规性进行监督，维护了公司和全体股东的合法权益。

4、关于高级管理人员与公司激励约束机制

公司高级管理人员的聘任，依照有关法律法规和《公司章程》的规定进行。高级管理人员职责清晰，并能够忠实、勤勉、谨慎地履行职责。公司持续完善效率与公平并举的绩效评价标准与激励约束机制。

5、关于信息披露与透明度

公司制定并严格执行《公司信息披露事务管理制度》，明确信息披露责任人，信息披露真实、准确、完整、及时、公平。

公司董事会秘书负责信息披露工作、接待投资者来访和咨询，《中国证券报》《上海证券报》为公司信息披露的报纸。公司严格按照有关法律法规的要求，真实、准确、完整、及时地披露信息，并确保所有股东有平等的机会获得信息。

6、关于利益相关者

公司充分尊重和维护利益相关者的合法权益，努力实现股东、员工、社会等各方利益的协调平衡，共同推动公司持续、健康、稳定的发展。

（二）内幕信息知情人登记管理制度的建立和执行情况

报告期，为进一步规范公司内幕信息管理，加强内幕信息保密工作，维护信息披露的公平原则，保护广大投资者的合法权益，公司根据《证券法》等有关规定修订了《公司内幕信息知情人登记制度》，加强内幕信息的保密管理，持续完善内幕信息知情人登记备案。报告期，公司未发现内幕信息知情人在影响公司股价的重大敏感信息披露前利用内幕信息买卖公司股份的情况。

公司治理与中国证监会相关规定的要求是否存在重大差异；如有重大差异，应当说明原因

□适用 √不适用

二、股东大会情况简介

会议届次	召开日期	决议刊登的指定网站的查询索引	决议刊登的披露日期
2019年年度股东大会	2020年5月20日	上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）	2020年5月21日
2020年第一次临时股东大会	2020年9月25日	上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）	2020年9月26日

三、董事履行职责情况

(一)董事参加董事会和股东大会的情况

董事 姓名	是否独立董事	参加董事会情况						参加股东大会情况
		本年应参加董事会次数	亲自出席次数	以通讯 方式参 加次数	委托出席次数	缺席 次数	是否连续 两次未亲自参加会议	出席股东大会的次数
潘 刚	否	32	32	29	0	0	否	1
赵成霞	否	32	31	30	1	0	否	0
王晓刚	否	23	23	21	0	0	否	2
赵 英	否	20	20	18	0	0	否	1
王爱清	否	20	20	18	0	0	否	1
张俊平	否	32	30	30	2	0	否	0
吕 刚	否	32	31	29	1	0	否	2
彭和平	是	23	23	21	0	0	否	1
纪 韶	是	23	23	21	0	0	否	1
蔡元明	是	23	23	21	0	0	否	1
石 芳	是	23	23	21	0	0	否	1
刘春海	否	9	9	8	0	0	否	1
胡利平	否	9	9	9	0	0	否	0
高德步	是	9	9	9	0	0	否	1
高 宏	是	9	9	9	0	0	否	1
张心灵	是	9	9	8	0	0	否	1
肖 斌	否	9	9	9	0	0	否	0
闫俊荣	否	12	12	11	0	0	否	1
杨慧成	否	3	3	3	0	0	否	0

年内召开董事会会议次数	32
其中：现场会议次数	2
通讯方式召开会议次数	29
现场结合通讯方式召开会议次数	1

(二)独立董事对公司有关事项提出异议的情况

□适用 √不适用

(三)其他

□适用 √不适用

四、董事会下设专门委员会在报告期内履行职责时所提出的重要意见和建议，存在异议事项的，应当披露具体情况

□适用 √不适用

五、监事会发现公司存在风险的说明

√适用 □不适用

监事会对报告期内的监督事项无异议。

六、公司就其与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面存在的不能保证独立性、不能保持自主经营能力的情况说明

□适用 √不适用

存在同业竞争的，公司相应的解决措施、工作进度及后续工作计划

□适用 √不适用

七、报告期内对高级管理人员的考评机制，以及激励机制的建立、实施情况

√适用 □不适用

根据公司的实际经营情况，按照公司相关规定实施。

八、是否披露内部控制自我评价报告

√适用 □不适用

《公司2020年度内部控制评价报告》详见上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）。

报告期内部控制存在重大缺陷情况的说明

□适用 √不适用

九、内部控制审计报告的相关情况说明

√适用 □不适用

大华会计师事务所（特殊普通合伙）为公司出具了标准无保留意见的内部控制审计报告。

《公司2020年度内部控制审计报告》详见上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）。

是否披露内部控制审计报告：是

内部控制审计报告意见类型：标准的无保留意见

十、其他

□适用 √不适用

第十节 公司债券相关情况

√适用 □不适用

一、公司债券基本情况

单位:元 币种:人民币

债券名称	简称	代码	发行日	到期日	债券余额	利率（%）	还本付息方式	交易场所
内蒙古伊利实业集团股份有限公司公开发行2019年公司债券（第一期）	19伊利01	163035	2019年11月27日	2022年11月27日	0	3.37	按年付息、到期一次还本	上海证券交易所
内蒙古伊利实业集团股份有限公司公开发行2020年短期公司债券（第一期）	20伊利S1	163806	2020年6月5日	2020年9月3日	0	1.95	到期一次还本付息	上海证券交易所
内蒙古伊利实业集团股份有限公司公开发行2020年短期公司债券（第二期）	20伊利S2	163804	2020年6月5日	2020年11月2日	0	1.98	到期一次还本付息	上海证券交易所

19伊利01 债券受托管理人	名称	中国国际金融股份有限公司
	办公地址	北京市朝阳区建国门外大街1号国贸大厦2座27层及28层
	联系人	张磊
	联系电话	010-65051166
20伊利S1 债券受托管理人	名称	中信证券股份有限公司
	办公地址	广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座
	联系人	薛瑛、李想
	联系电话	010-60833034
20伊利S2 债券受托管理人	名称	华泰联合证券有限责任公司
	办公地址	深圳市前海深港合作区南山街道桂湾五路128号前海深港基金小镇B7栋401
	联系人	汪丽、李恺
	联系电话	010-56839480
资信评级机构	名称	联合信用评级股份有限公司
	办公地址	北京市朝阳区建国门外大街2号PICC大厦12层

其他说明：

□适用 √不适用

三、公司债券募集资金使用情况

√适用 □不适用

截至报告期末，公司债募集资金已全部按照募集说明书中披露的用途使用完毕。

四、公司债券评级情况

√适用 □不适用

2020年6月23日，联合信用评级有限公司出具《跟踪评级公告》，评定发行人的主体长期信用评级为AAA级，评级展望为稳定。本级别的含义为：偿还债务的能力极强，基本不受不利经济环境的影响，违约风险极低。

五、报告期内公司债券增信机制、偿债计划及其他相关情况

√适用 □不适用

报告期内，公司债券无增信安排，偿债计划及偿债保障措施未发生变更，公司严格按照募集说明书约定的还本付息安排向债券持有人支付债券利息及兑付债券本金。

六、公司债券持有人会议召开情况

□适用 √不适用

七、公司债券受托管理人履职情况

√适用 □不适用

公司债券“19伊利01”受托管理人中国国际金融股份有限公司于2020年8月14日、12月10日在上海证券交易所披露了临时受托管理事务报告。

公司债券“20伊利S1”受托管理人中信证券股份有限公司于2020年7月13日、8月14日在上海证券交易所披露了受托管理事务临时报告。

公司债券“20伊利S2”受托管理人华泰联合证券有限责任公司于2020年8月11日在上海证券交易所披露了临时受托管理事务报告。

八、截至报告期末公司近2年的会计数据和财务指标

√适用 □不适用

单位:元 币种:人民币

主要指标	2020年	2019年	本期比上年同期增减（%）	变动原因
息税折旧摊销前利润	11,086,530,463.30	10,424,488,217.54	6.35
流动比率	0.82	0.82

速动比率	0.60	0.57	5.26
资产负债率（%）	57.09	56.54	0.97
EBITDA全部债务比	0.73	1.01	-27.72
利息保障倍数	17.43	31.08	-43.92
现金利息保障倍数	27.08	60.61	-55.32
EBITDA利息保障倍数	22.35	38.27	-41.60
贷款偿还率（%）	100.00	100.00
利息偿付率（%）	100.00	100.00

债券名称	内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年度第一期中期票据
简称	19伊利实业MTN001
代码	101900069
起息日	2019年1月21日
兑付日	2022年1月21日
债券余额	人民币5亿元
发行利率	3.70%
还本付息方式	到期还本，按年付息
交易场所	银行间债券市场
付息兑付情况	2020年1月21日，公司已完成2020年付息工作，付息金额为人民币18,500,000.00元。

2、超短期融资券的发行和兑付情况

期数	债券简称	债券代码	发行总额（亿元）	债券期限（天）	发行 利率	起息日	兑付日	是否完成兑付
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年度第四期超短期融资券	19伊利实业SCP004	011901571	10	270	3.28%	2019年7月16日	2020年4月11日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年度第五期超短期融资券	19伊利实业SCP005	011901777	10	270	3.30%	2019年8月8日	2020年5月4日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年度第六期超短期融资券	19伊利实业SCP006	011902975	10	210	3.35%	2019年12月16日	2020年7月13日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第一期超短期融资券	20伊利实业SCP001	012000609	5	90	2.36%	2020年2月28日	2020年5月28日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二期超短期融资券	20伊利实业SCP002	012000610	10	113	2.40%	2020年2月28日	2020年6月20日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三期超短期融资券	20伊利实业SCP003	012000658	10	113	2.40%	2020年3月4日	2020年6月25日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第四期超短期融资券	20伊利实业SCP004	012000661	5	113	2.30%	2020年3月4日	2020年6月25日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第五期超短期融资券	20伊利实业SCP005	012000872	5	100	2.30%	2020年3月16日	2020年6月24日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第六期超短期融资券	20伊利实业SCP006	012000873	5	92	2.28%	2020年3月16日	2020年6月16日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第七期超短期融资券	20伊利实业SCP007	012000874	5	106	2.37%	2020年3月16日	2020年6月30日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第八期超短期融资券	20伊利实业SCP008	012000936	5	90	2.40%	2020年3月19日	2020年6月17日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第九期超短期融资券	20伊利实业SCP009	012002359	20	178	1.61%	2020年6月30日	2020年12月25日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十期超短期融资券	20伊利实业SCP010	012002354	10	178	1.61%	2020年6月30日	2020年12月25日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十一期超短期融资券	20伊利实业SCP011	012002438	20	81	1.59%	2020年7月10日	2020年9月29日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十二期超短期融资券	20伊利实业SCP012	012002456	10	60	1.62%	2020年7月13日	2020年9月11日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十三期超短期融资券	20伊利实业SCP013	012002533	10	30	1.61%	2020年7月20日	2020年8月19日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十四期超短期融资券	20伊利实业SCP014	012002534	10	30	1.65%	2020年7月20日	2020年8月19日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十五期超短期融资券	20伊利实业SCP015	012002544	10	60	1.57%	2020年7月21日	2020年9月19日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十六期超短期融资券	20伊利实业SCP016	012002579	10	30	1.70%	2020年7月22日	2020年8月21日	是

内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十七期超短期融资券	20伊利实业SCP017	012002585	10	30	1.59%	2020年7月23日	2020年8月22日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十八期超短期融资券	20伊利实业SCP018	012002665	30	30	1.58%	2020年7月29日	2020年8月28日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十九期超短期融资券	20伊利实业SCP019	012002711	20	30	1.58%	2020年8月5日	2020年9月4日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十期超短期融资券	20伊利实业SCP020	012002987	10	30	1.58%	2020年8月24日	2020年9月23日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十一期超短期融资券	20伊利实业SCP021	012003103	10	60	2.25%	2020年8月31日	2020年10月30日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十二期超短期融资券	20伊利实业SCP022	012003110	10	120	2.58%	2020年9月1日	2020年12月30日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十三期超短期融资券	20伊利实业SCP023	012003254	30	30	1.58%	2020年9月16日	2020年10月16日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十四期超短期融资券	20伊利实业SCP024	012003352	10	30	1.65%	2020年9月23日	2020年10月23日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十五期超短期融资券	20伊利实业SCP025	012003455	10	30	1.68%	2020年9月30日	2020年10月30日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十六期超短期融资券	20伊利实业SCP026	012003561	10	31	1.60%	2020年10月19日	2020年11月19日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十七期超短期融资券	20伊利实业SCP027	012003660	30	28	1.70%	2020年10月23日	2020年11月20日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十八期超短期融资券	20伊利实业SCP028	012003701	10	21	1.63%	2020年10月27日	2020年11月17日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十九期超短期融资券	20伊利实业SCP029	012003693	10	178	2.50%	2020年10月27日	2021年4月23日	否
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十期超短期融资券	20伊利实业SCP030	012003704	10	182	2.50%	2020年10月27日	2021年4月27日	否
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十一期超短期融资券	20伊利实业SCP031	012003800	10	30	1.60%	2020年11月2日	2020年12月2日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十二期超短期融资券	20伊利实业SCP032	012003824	10	30	1.66%	2020年11月3日	2020年12月3日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十三期超短期融资券	20伊利实业SCP033	012003942	15	21	1.70%	2020年11月13日	2020年12月4日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十四期超短期融资券	20伊利实业SCP034	012004052	25	28	1.70%	2020年11月20日	2020年12月18日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十五期超短期融资券	20伊利实业SCP035	012004097	25	23	1.70%	2020年11月25日	2020年12月18日	是
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十六期超短期融资券	20伊利实业SCP036	012004096	15	23	1.70%	2020年11月25日	2020年12月18日	是

十、公司报告期内的银行授信情况

√适用 □不适用

截至报告期末，公司尚未使用的主要合作银行授信额度为408.01亿元。

十一、公司报告期内执行公司债券募集说明书相关约定或承诺的情况

□适用 √不适用

十二、公司发生的重大事项及对公司经营情况和偿债能力的影响

√适用 □不适用

2020年12月7日，公司发布了《内蒙古伊利实业集团股份有限公司当年累计新增借款超过上年末净资产百分之八十的公告》，具体内容详见公司在上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）刊登的相关公告。

第十一节 财务报告

一、审计报告

√适用 □不适用

审计报告

大华审字[2021]000657号内蒙古伊利实业集团股份有限公司全体股东：

一、审计意见

我们审计了内蒙古伊利实业集团股份有限公司(以下简称“伊利集团”)财务报表，包括2020年12月31日的合并及母公司资产负债表，2020年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司股东权益变动表以及相关财务报表附注。我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了伊利集团2020年12月31日的合并及母公司财务状况以及2020年度的合并及母公司经营成果和现金流量。

二、形成审计意见的基础

我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于伊利集团，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

三、关键审计事项

关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。

我们确定收入确认是需要在审计报告中沟通的关键审计事项。

1.事项描述

请参阅财务报表附注“重要会计政策及会计估计”中的“收入”和“合并财务报表主要项目注释”中的“营业收入和营业成本”注释的内容所述。2020年度，伊利集团的主营业务收入95,345,172,652.74元，较上期增长6.52%。由于收入是伊利集团的关键指标之一，且为合并利润表重要组成项目，对总体财务报表影响重大，因此我们将收入确认识别为关键审计事项。

2.审计应对

我们针对收入确认所实施的重要审计程序包括：

（1）了解和评价管理层与收入确认相关的关键内部控制的设计和运行的有效性；

（2）检查伊利集团2020年起首次执行新收入准则调整首次执行当年年初财务报表的相关情况；

（3）执行实质性分析程序，包括将本期的主营业务收入与上期的主营业务收入进行比较；按月度对本期和上期的收入、毛利率等进行比较分析以及对本期主要产品的收入、毛利率与上期进行比较等分析程序；

（4）实施收入细节测试，选取样本检查与收入确认相关的支持性文件，包括事务处理明细表、销售订单、出库单、客户签收记录等；

（5）实施收入截止性测试，对资产负债表日前后记录的收入交易选取样本进行截止测试，以评价收入是否被记录于恰当的会计期间；

（6）选取样本执行函证程序，向客户确认销售额及货款余额，并检查伊利集团和客户的定期对账情况；

（7）检查本期确认的收入在期后是否发生重大的销售退回，以核实收入的真实性。

基于已执行的审计工作，我们认为，伊利集团的收入确认符合企业会计准则的规定。

四、其他信息

伊利集团管理层对其他信息负责。其他信息包括2020年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。

五、管理层和治理层对财务报表的责任

伊利集团管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时，伊利集团管理层负责评估伊利集团的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非管理层计划清算伊利集团、终止运营或别无其他现实的选择。

治理层负责监督伊利集团的财务报告过程。

六、注册会计师对财务报表审计的责任

我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

1.识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

2.了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序。

3.评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

4.对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对伊利集团持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报告使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致伊利集团不能持续经营。

5.评价财务报表的总体列报、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

6.就伊利集团实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表意见。我们负责指导、监督和执行集团审计。我们对审计意见承担全部责任。

我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

我们还就已遵守与独立性相关的职业道德要求向治理层提供声明，并与治理层沟通可能被合理认为影响我们独立性的所有关系和其他事项，以及相关的防范措施（如适用）。

从与治理层沟通过的事项中，我们确定哪些事项对本期财务报表审计最为重要，因而构成关键审计事项。我们在审计报告中描述这些事项，除非法律法规禁止公开披露这些事项，或在极少数情形下，如果合理预期在审计报告中沟通某事项造成的负面后果超过在公众利益方面产生的益处，我们确定不应在审计报告中沟通该事项。

大华会计师事务所(特殊普通合伙) 中国注册会计师：吴少华

（项目合伙人）

中国·北京 中国注册会计师：李晓旭

二〇二一年四月二十八日

二、财务报表

合并资产负债表2020年12月31日编制单位:内蒙古伊利实业集团股份有限公司

单位:元 币种:人民币

项目	附注	2020年12月31日	2019年12月31日
流动资产：
货币资金	七（1）	11,695,184,002.06	11,325,320,836.33
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产	七（2）	123,219,805.15	389,993,987.17
衍生金融资产	七（3）	262,828,575.48
应收票据	七（4）	142,875,000.00	221,720,000.00
应收账款	七（5）	1,616,344,944.47	1,615,510,453.56
应收款项融资
预付款项	七（7）	1,289,734,014.62	1,157,175,226.98
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
其他应收款	七（8）	115,485,839.79	194,759,131.74
其中：应收利息
应收股利
买入返售金融资产
存货	七（9）	7,545,025,549.66	7,715,031,334.22
合同资产
持有待售资产
一年内到期的非流动资产	七（12）	1,562,208,973.10	303,240,656.65
其他流动资产	七（13）	4,027,672,495.20	2,783,098,811.83
流动资产合计		28,380,579,199.53	25,705,850,438.48
非流动资产：
发放贷款和垫款
债权投资
其他债权投资
长期应收款
长期股权投资	七（17）	2,902,817,588.63	1,960,904,891.42
其他权益工具投资	七（18）	3,629,622,775.68	1,147,896,142.44
其他非流动金融资产	七（19）	264,690,792.52	142,167,713.34
投资性房地产	七（20）	520,452,139.63	533,295,854.46
固定资产	七（21）	23,343,414,532.36	18,296,214,255.28
在建工程	七（22）	5,424,737,763.17	6,165,050,218.38
生产性生物资产
油气资产
使用权资产
无形资产	七（26）	1,535,784,940.81	1,408,682,162.74
开发支出
商誉	七（28）	361,550,984.74	527,543,825.21
长期待摊费用	七（29）	544,681,837.83	678,728,012.92
递延所得税资产	七（30）	1,294,391,960.78	743,974,453.27
其他非流动资产	七（31）	2,951,539,869.61	3,150,959,048.48
非流动资产合计		42,773,685,185.76	34,755,416,577.94
资产总计		71,154,264,385.29	60,461,267,016.42

流动负债：
短期借款	七（32）	6,956,730,747.94	4,559,631,340.89
向中央银行借款
拆入资金
交易性金融负债	七（33）		37,079,015.63
衍生金融负债	七（34）	32,220,146.60
应付票据	七（35）	259,169,731.32	300,097,580.53
应付账款	七（36）	11,376,467,548.71	10,501,125,559.06
预收款项			6,020,058,284.82
合同负债	七（38）	6,055,897,909.28
卖出回购金融资产款
吸收存款及同业存放
代理买卖证券款
代理承销证券款
应付职工薪酬	七（39）	2,713,151,780.53	2,420,354,605.79
应交税费	七（40）	632,357,171.13	396,691,576.79
其他应付款	七（41）	3,136,838,820.52	3,821,658,464.62
其中：应付利息
应付股利		142,936,751.53	116,201,871.98
应付手续费及佣金
应付分保账款
持有待售负债
一年内到期的非流动负债	七（43）	823,236,000.96	306,192,224.58
其他流动负债	七（44）	2,782,114,981.27	3,069,386,047.58
流动负债合计		34,768,184,838.26	31,432,274,700.29
非流动负债：
保险合同准备金
长期借款	七（45）	1,375,031,694.72	471,124,135.41
应付债券	七（46）	3,762,450,000.00	1,500,000,000.00
其中：优先股
永续债
租赁负债
长期应付款	七（48）	71,256,347.60	164,015,105.94
长期应付职工薪酬
预计负债
递延收益	七（51）	179,120,041.69	114,577,567.48
递延所得税负债	七（30）	465,577,539.52	505,136,715.80
其他非流动负债
非流动负债合计		5,853,435,623.53	2,754,853,524.63
负债合计		40,621,620,461.79	34,187,128,224.92
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）	七（53）	6,082,624,833.00	6,096,378,858.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积	七（55）	1,417,411,053.04	844,438,895.39
减：库存股	七（56）	1,772,017,120.00	3,327,740,903.12
其他综合收益	七（57）	1,114,962,891.74	984,142,651.34
专项储备
盈余公积	七（59）	3,048,189,429.00	3,206,966,880.76
一般风险准备
未分配利润	七（60）	20,492,739,170.68	18,326,838,635.10
归属于母公司所有者权益（或股东权益）合计		30,383,910,257.46	26,131,025,017.47
少数股东权益		148,733,666.04	143,113,774.03
所有者权益（或股东权益）合计		30,532,643,923.50	26,274,138,791.50
负债和所有者权益（或股东权益）总计		71,154,264,385.29	60,461,267,016.42

母公司资产负债表2020年12月31日编制单位:内蒙古伊利实业集团股份有限公司

单位:元 币种:人民币

项目	附注	2020年12月31日	2019年12月31日
流动资产：
货币资金		6,213,381,952.90	6,368,374,639.17
交易性金融资产
衍生金融资产
应收票据		142,875,000.00	221,720,000.00
应收账款	十七（1）	1,135,026,974.13	1,299,989,151.36
应收款项融资
预付款项		3,786,607,993.95	2,914,182,393.02
其他应收款	十七（2）	35,374,941.64	116,840,212.41
其中：应收利息
应收股利
存货		1,398,040,186.64	2,174,222,784.80
合同资产
持有待售资产
一年内到期的非流动资产
其他流动资产		981,697,782.82	1,415,618,996.18
流动资产合计		13,693,004,832.08	14,510,948,176.94
非流动资产：
债权投资
其他债权投资
长期应收款
长期股权投资	十七（3）	33,709,666,927.77	29,407,073,916.49
其他权益工具投资		516,501,281.78	441,883,848.50
其他非流动金融资产		86,854,498.50	82,167,713.34
投资性房地产		520,452,139.63	533,295,854.46
固定资产		1,645,147,245.06	1,435,331,912.33
在建工程		2,447,383,612.41	2,362,935,766.03
生产性生物资产
油气资产
使用权资产
无形资产		539,599,103.10	403,122,625.05
开发支出
商誉
长期待摊费用		507,268,672.91	632,171,525.75
递延所得税资产		701,691,188.59	202,705,433.57
其他非流动资产		2,436,812,838.90	263,715,174.73
非流动资产合计		43,111,377,508.65	35,764,403,770.25
资产总计		56,804,382,340.73	50,275,351,947.19

流动负债：
短期借款		2,971,517,333.35	3,040,242,029.16
交易性金融负债
衍生金融负债
应付票据		3,764,961,684.44	3,250,097,580.53
应付账款		11,840,234,899.37	9,812,201,086.65
预收款项			5,984,891,921.33
合同负债		5,959,763,835.17
应付职工薪酬		2,060,511,215.95	1,843,744,723.97
应交税费		356,905,799.32	191,381,775.68
其他应付款		2,905,656,828.81	3,474,878,424.72
其中：应付利息
应付股利		138,251,369.97	112,792,303.78
持有待售负债
一年内到期的非流动负债		22,504,733.86	24,316,074.20
其他流动负债		2,699,930,760.95	3,029,773,770.49
流动负债合计		32,581,987,091.22	30,651,527,386.73
非流动负债：
长期借款		1,200,289,000.00	289,000.00
应付债券		500,000,000.00	1,500,000,000.00
其中：优先股
永续债
租赁负债
长期应付款		13,658,551.99	17,554,214.80
长期应付职工薪酬
预计负债
递延收益		31,053,832.05	18,946,180.91
递延所得税负债		40,201,565.03	27,209,014.81
其他非流动负债
非流动负债合计		1,785,202,949.07	1,563,998,410.52
负债合计		34,367,190,040.29	32,215,525,797.25
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）		6,082,624,833.00	6,096,378,858.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积		1,315,074,645.27	741,086,534.42
减：库存股		1,772,017,120.00	3,327,740,903.12
其他综合收益		224,599,687.74	154,190,747.14
专项储备
盈余公积		3,048,189,429.00	3,206,966,880.76
未分配利润		13,538,720,825.43	11,188,944,032.74
所有者权益（或股东权益）合计		22,437,192,300.44	18,059,826,149.94
负债和所有者权益（或股东权益）总计		56,804,382,340.73	50,275,351,947.19

合并利润表2020年1—12月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	2020年度	2019年度
一、营业总收入		96,885,641,951.94	90,223,075,471.27
其中：营业收入	七（61）	96,523,963,249.92	90,009,132,852.26
利息收入		361,678,702.02	213,942,619.01
已赚保费
手续费及佣金收入
二、营业总成本		89,441,096,890.49	82,826,458,497.14
其中：营业成本	七（61）	61,805,562,467.86	56,391,712,740.25
利息支出
手续费及佣金支出
退保金
赔付支出净额
提取保险责任准备金净额
保单红利支出
分保费用
税金及附加	七（62）	546,502,424.71	576,987,745.45
销售费用	七（63）	21,537,599,094.86	21,069,657,465.10
管理费用	七（64）	4,876,242,983.70	4,284,927,666.71
研发费用	七（65）	487,099,849.41	495,170,756.89
财务费用	七（66）	188,090,069.95	8,002,122.74
其中：利息费用		494,317,329.82	272,425,922.01
利息收入		551,802,931.59	349,438,584.66
加：其他收益	七（67）	676,326,283.34	587,791,450.91
投资收益（损失以“－”号填列）	七（68）	599,730,018.58	544,865,656.23
其中：对联营企业和合营企业的投资收益		342,266,019.77	213,681,494.32
以摊余成本计量的金融资产终止确认收益
汇兑收益（损失以“－”号填列）
净敞口套期收益（损失以“-”号填列）
公允价值变动收益（损失以“－”号填列）	七（70）	171,088,869.50	78,163,067.12
信用减值损失（损失以“-”号填列）	七（71）	11,862,110.01	-60,553,096.10
资产减值损失（损失以“-”号填列）	七（72）	-339,312,411.62	-241,442,275.91
资产处置收益（损失以“－”号填列）	七（73）	-6,008,330.64	-25,124,790.06
三、营业利润（亏损以“－”号填列）		8,558,231,600.62	8,280,316,986.32

加：营业外收入	七（74）	48,521,943.53	29,837,557.40
减：营业外支出	七（75）	456,904,245.59	116,049,405.51
四、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		8,149,849,298.56	8,194,105,138.21
减：所得税费用	七（76）	1,050,910,603.15	1,243,378,983.09
五、净利润（净亏损以“－”号填列）		7,098,938,695.41	6,950,726,155.12
（一）按经营持续性分类
1.持续经营净利润（净亏损以“－”号填列）		7,098,938,695.41	6,950,726,155.12
2.终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）
（二）按所有权归属分类
1.归属于母公司股东的净利润（净亏损以“-”号填列）		7,078,176,787.81	6,933,763,430.47
2.少数股东损益（净亏损以“-”号填列）		20,761,907.60	16,962,724.65
六、其他综合收益的税后净额		130,241,336.69	263,185,815.74
（一）归属母公司所有者的其他综合收益的税后净额		130,820,240.40	262,253,261.23
1．不能重分类进损益的其他综合收益		260,362,241.35	18,166,384.81
（1）重新计量设定受益计划变动额
（2）权益法下不能转损益的其他综合收益		5,917,938.75
（3）其他权益工具投资公允价值变动		254,444,302.60	18,166,384.81
（4）企业自身信用风险公允价值变动
2．将重分类进损益的其他综合收益		-129,542,000.95	244,086,876.42
（1）权益法下可转损益的其他综合收益		5,134.00
（2）其他债权投资公允价值变动
（3）金融资产重分类计入其他综合收益的金额
（4）其他债权投资信用减值准备
（5）现金流量套期储备		128,872,262.32	55,449,740.12
（6）外币财务报表折算差额		-258,419,397.27	188,637,136.30
（7）其他
（二）归属于少数股东的其他综合收益的税后净额		-578,903.71	932,554.51
七、综合收益总额		7,229,180,032.10	7,213,911,970.86
（一）归属于母公司所有者的综合收益总额		7,208,997,028.21	7,196,016,691.70
（二）归属于少数股东的综合收益总额		20,183,003.89	17,895,279.16
八、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股)		1.17	1.15
（二）稀释每股收益(元/股)		1.18	1.15

母公司利润表2020年1—12月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	2020年度	2019年度
一、营业收入	十七（4）	93,092,111,263.97	88,927,685,460.68
减：营业成本	十七（4）	67,941,874,522.33	64,997,096,946.14
税金及附加		315,014,818.66	337,605,258.59
销售费用		18,564,116,196.33	18,066,447,704.20
管理费用		2,405,031,827.11	1,901,705,973.64
研发费用		491,235,710.04	495,357,351.54
财务费用		-65,729,073.35	78,365,812.27
其中：利息费用		323,609,977.54	200,294,624.83
利息收入		517,148,422.27	134,056,846.91
加：其他收益		380,540,097.41	317,081,892.80
投资收益（损失以“－”号填列）	十七（5）	4,280,810,756.74	4,661,225,626.67
其中：对联营企业和合营企业的投资收益		192,945,319.07	213,892,916.29
以摊余成本计量的金融资产终止确认收益
净敞口套期收益（损失以“-”号填列）
公允价值变动收益（损失以“－”号填列）		5,958,240.88	567,713.34
信用减值损失（损失以“-”号填列）		55,071,975.93	-34,512,846.55
资产减值损失（损失以“-”号填列）		-922,144.20	-19,837,634.21
资产处置收益（损失以“－”号填列）		-224,104.37	1,878,973.72
二、营业利润（亏损以“－”号填列）		8,161,802,085.24	7,977,510,140.07
加：营业外收入		21,833,578.88	14,253,809.30
减：营业外支出		551,200,259.20	79,926,588.18
三、利润总额（亏损总额以“－”号填列）		7,632,435,404.92	7,911,837,361.19
减：所得税费用		370,382,360.00	417,933,616.76
四、净利润（净亏损以“－”号填列）		7,262,053,044.92	7,493,903,744.43
（一）持续经营净利润（净亏损以“－”号填列）		7,262,053,044.92	7,493,903,744.43
（二）终止经营净利润（净亏损以“－”号填列）
五、其他综合收益的税后净额		70,408,940.60	-23,073,328.38
（一）不能重分类进损益的其他综合收益		69,158,127.47	-23,079,658.32
1.重新计量设定受益计划变动额
2.权益法下不能转损益的其他综合收益
3.其他权益工具投资公允价值变动		69,158,127.47	-23,079,658.32
4.企业自身信用风险公允价值变动
（二）将重分类进损益的其他综合收益		1,250,813.13	6,329.94
1.权益法下可转损益的其他综合收益		1,250,813.13
2.其他债权投资公允价值变动
3.金融资产重分类计入其他综合收益的金额
4.其他债权投资信用减值准备
5.现金流量套期储备
6.外币财务报表折算差额			6,329.94
7.其他
六、综合收益总额		7,332,461,985.52	7,470,830,416.05
七、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股)
（二）稀释每股收益(元/股)

合并现金流量表2020年1—12月

单位：元 币种：人民币

项目	附注	2020年度	2019年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金		106,024,002,676.65	101,461,733,317.21
客户存款和同业存放款项净增加额
向中央银行借款净增加额
向其他金融机构拆入资金净增加额
收到原保险合同保费取得的现金
收到再保业务现金净额
保户储金及投资款净增加额
收取利息、手续费及佣金的现金		55,118,407.39	21,609,380.00
拆入资金净增加额
回购业务资金净增加额
代理买卖证券收到的现金净额
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金	七（78）1	2,015,204,006.59	1,665,098,107.37
经营活动现金流入小计		108,094,325,090.63	103,148,440,804.58
购买商品、接受劳务支付的现金		83,537,495,382.83	79,679,806,748.35
客户贷款及垫款净增加额
存放中央银行和同业款项净增加额
支付原保险合同赔付款项的现金
拆出资金净增加额
支付利息、手续费及佣金的现金
支付保单红利的现金
支付给职工及为职工支付的现金		9,340,320,414.79	9,109,057,329.20
支付的各项税费		4,039,541,155.37	4,411,320,305.74
支付其他与经营活动有关的现金	七（78）2	1,325,328,973.09	1,492,776,138.86
经营活动现金流出小计		98,242,685,926.08	94,692,960,522.15
经营活动产生的现金流量净额		9,851,639,164.55	8,455,480,282.43

二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金		614,628,653.08	846,917,213.89
取得投资收益收到的现金		824,082,432.90	209,199,931.77
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额		21,964,778.38	34,239,748.19
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额		2,191,396.32	2,000,000.00
收到其他与投资活动有关的现金
投资活动现金流入小计		1,462,867,260.68	1,092,356,893.85
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金		6,522,197,148.12	9,242,858,743.28
投资支付的现金		3,961,029,402.45	152,853,521.31
质押贷款净增加额
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额			1,616,983,173.08
支付其他与投资活动有关的现金	七（78）4	22,732,264.52	79,000,989.89
投资活动现金流出小计		10,505,958,815.09	11,091,696,427.56
投资活动产生的现金流量净额		-9,043,091,554.41	-9,999,339,533.71
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金		247,501,528.32	274,893,825.00
其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金		443,353.32
取得借款收到的现金		74,557,306,113.81	16,569,725,526.64
收到其他与筹资活动有关的现金			2,353,012,000.00
筹资活动现金流入小计		74,804,807,642.13	19,197,631,351.64
偿还债务支付的现金		69,435,631,526.14	9,936,968,482.24
分配股利、利润或偿付利息支付的现金		5,309,737,280.33	4,405,671,337.39
其中：子公司支付给少数股东的股利、利润		13,730,651.84	13,708,044.67
支付其他与筹资活动有关的现金	七（78）6	106,000,845.19	5,871,460,724.50
筹资活动现金流出小计		74,851,369,651.66	20,214,100,544.13
筹资活动产生的现金流量净额		-46,562,009.53	-1,016,469,192.49
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响		-395,132,646.31	62,112,193.43
五、现金及现金等价物净增加额		366,852,954.30	-2,498,216,250.34
加：期初现金及现金等价物余额		11,066,714,362.59	13,564,930,612.93
六、期末现金及现金等价物余额		11,433,567,316.89	11,066,714,362.59

母公司现金流量表

2020年1—12月

单位:元 币种:人民币

项目	附注	2020年度	2019年度
一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金		102,711,597,988.64	99,195,823,655.52
收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金		1,070,323,217.24	768,814,057.42
经营活动现金流入小计		103,781,921,205.88	99,964,637,712.94
购买商品、接受劳务支付的现金		77,295,516,771.19	83,599,599,712.48
支付给职工及为职工支付的现金		5,702,106,808.82	5,648,024,556.84
支付的各项税费		2,643,615,308.24	2,590,014,221.40
支付其他与经营活动有关的现金		1,348,059,277.81	1,170,537,450.81
经营活动现金流出小计		86,989,298,166.06	93,008,175,941.53
经营活动产生的现金流量净额		16,792,623,039.82	6,956,461,771.41
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金		4,422,908,875.77	218,897,038.26
取得投资收益收到的现金		4,070,052,591.95	4,402,172,870.58
处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额		18,097,449.95	9,651,076.01
处置子公司及其他营业单位收到的现金净额		2,191,396.32	2,000,000.00
收到其他与投资活动有关的现金			600,000,000.00
投资活动现金流入小计		8,513,250,313.99	5,232,720,984.85
购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金		436,706,437.58	2,351,166,920.93
投资支付的现金		10,649,394,320.00	4,029,401,183.43
取得子公司及其他营业单位支付的现金净额			103,536,000.00
支付其他与投资活动有关的现金			1,000,000,000.00
投资活动现金流出小计		11,086,100,757.58	7,484,104,104.36
投资活动产生的现金流量净额		-2,572,850,443.59	-2,251,383,119.51
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金		247,058,175.00	274,893,825.00
取得借款收到的现金		57,305,531,255.52	14,500,000,000.00
收到其他与筹资活动有关的现金			2,353,012,000.00
筹资活动现金流入小计		57,552,589,430.52	17,127,905,825.00
偿还债务支付的现金		66,675,000,000.00	8,300,000,000.00
分配股利、利润或偿付利息支付的现金		5,277,623,439.58	4,348,171,986.25
支付其他与筹资活动有关的现金		30,247,097.06	5,822,031,708.55
筹资活动现金流出小计		71,982,870,536.64	18,470,203,694.80
筹资活动产生的现金流量净额		-14,430,281,106.12	-1,342,297,869.80
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响		1,300,434.65	-10,718.64
五、现金及现金等价物净增加额		-209,208,075.24	3,362,770,063.46
加：期初现金及现金等价物余额		6,368,374,639.17	3,005,604,575.71
六、期末现金及现金等价物余额		6,159,166,563.93	6,368,374,639.17

合并所有者权益变动表

2020年1—12月

单位:元 币种:人民币

项目	2020年度
	归属于母公司所有者权益													少数股东权益	所有者权益合计
	实收资本(或股本)	其他权益 工具			资本公积	减：库存股	其他综合收益	专项储备	盈余公积	一般风险准备	未分配利润	其他	小计
		优先股	永续债	其他
一、上年年末余额	6,096,378,858.00				844,438,895.39	3,327,740,903.12	984,142,651.34		3,206,966,880.76		18,326,838,635.10		26,131,025,017.47	143,113,774.03	26,274,138,791.50
加：会计政策变更
前期差错更正
同一控制下企业合并
其他
二、本年期初余额	6,096,378,858.00				844,438,895.39	3,327,740,903.12	984,142,651.34		3,206,966,880.76		18,326,838,635.10		26,131,025,017.47	143,113,774.03	26,274,138,791.50
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）	-13,754,025.00				572,972,157.65	-1,555,723,783.12	130,820,240.40		-158,777,451.76		2,165,900,535.58		4,252,885,239.99	5,619,892.01	4,258,505,132.00
（一）综合收益总额							130,820,240.40				7,078,176,787.81		7,208,997,028.21	20,183,003.89	7,229,180,032.10
（二）所有者投入和减少资本	-13,754,025.00				575,549,083.98	-1,555,723,783.12			-158,777,451.76		907,402.50		1,959,648,792.84	443,353.32	1,960,092,146.16
1．所有者投入的普通股	18,086,250.00				228,971,925.00								247,058,175.00	443,353.32	247,501,528.32
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额	-1,348,250.00				1,123,033,389.25	-589,998,076.09					907,402.50		1,712,590,617.84		1,712,590,617.84
4．其他	-30,492,025.00				-776,456,230.27	-965,725,707.03			-158,777,451.76

（三）利润分配											-4,913,183,654.73		-4,913,183,654.73	-15,006,465.20	-4,928,190,119.93
1．提取盈余公积
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）的分配											-4,913,183,654.73		-4,913,183,654.73	-15,006,465.20	-4,928,190,119.93
4．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他					-2,576,926.33								-2,576,926.33		-2,576,926.33
四、本期期末余额	6,082,624,833.00				1,417,411,053.04	1,772,017,120.00	1,114,962,891.74		3,048,189,429.00		20,492,739,170.68		30,383,910,257.46	148,733,666.04	30,532,643,923.50

项目	2019年度
	归属于母公司所有者权益													少数股东权益	所有者权益合计
	实收资本(或股本)	其他权益 工具			资本公积	减：库存股	其他综合收益	专项储备	盈余公积	一般风险准备	未分配利润	其他	小计
		优先股	永续债	其他
一、上年年末余额	6,078,127,608.00				2,841,336,959.07	97,462,825.00	375,236,186.82		3,045,728,468.89		15,672,617,442.10		27,915,583,839.88	121,638,080.56	28,037,221,920.44
加：会计政策变更							346,653,203.29				135,281,250.00		481,934,453.29		481,934,453.29
前期差错更正
同一控制下企业合并
其他
二、本年期初余额	6,078,127,608.00				2,841,336,959.07	97,462,825.00	721,889,390.11		3,045,728,468.89		15,807,898,692.10		28,397,518,293.17	121,638,080.56	28,519,156,373.73
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）	18,251,250.00				-1,996,898,063.68	3,230,278,078.12	262,253,261.23		161,238,411.87		2,518,939,943.00		-2,266,493,275.70	21,475,693.47	-2,245,017,582.23
（一）综合收益总额							262,253,261.23				6,933,763,430.47		7,196,016,691.70	17,895,279.16	7,213,911,970.86
（二）所有者投入和减少资本	18,251,250.00				-1,992,538,929.05	3,230,278,078.12					1,104,250.00		-5,203,461,507.17	8,984,679.90	-5,194,476,827.27
1．所有者投入的普通股	18,997,500.00				255,896,325.00								274,893,825.00		274,893,825.00
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额	-746,250.00				-2,248,435,254.05	-2,563,058,719.74					1,104,250.00		314,981,465.69		314,981,465.69
4．其他						5,793,336,797.86							-5,793,336,797.86	8,984,679.90	-5,784,352,117.96
（三）利润分配									161,238,411.87		-4,415,927,737.47		-4,254,689,325.60	-5,404,265.59	-4,260,093,591.19

1．提取盈余公积									161,238,411.87		-161,238,411.87
2．提取一般风险准备
3．对所有者（或股东）的分配											-4,254,689,325.60		-4,254,689,325.60	-5,404,265.59	-4,260,093,591.19
4．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他					-4,359,134.63								-4,359,134.63		-4,359,134.63
四、本期期末余额	6,096,378,858.00				844,438,895.39	3,327,740,903.12	984,142,651.34		3,206,966,880.76		18,326,838,635.10		26,131,025,017.47	143,113,774.03	26,274,138,791.50

母公司所有者权益变动表

2020年1—12月

单位:元 币种:人民币

项目	2020年度
	实收资本(或股本)	其他权益工具			资本公积	减：库存股	其他综合收益	专项储备	盈余公积	未分配利润	所有者权益合计
		优先股	永续债	其他
一、上年年末余额	6,096,378,858.00				741,086,534.42	3,327,740,903.12	154,190,747.14		3,206,966,880.76	11,188,944,032.74	18,059,826,149.94
加：会计政策变更
前期差错更正
其他
二、本年期初余额	6,096,378,858.00				741,086,534.42	3,327,740,903.12	154,190,747.14		3,206,966,880.76	11,188,944,032.74	18,059,826,149.94
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）	-13,754,025.00				573,988,110.85	-1,555,723,783.12	70,408,940.60		-158,777,451.76	2,349,776,792.69	4,377,366,150.50
（一）综合收益总额							70,408,940.60			7,262,053,044.92	7,332,461,985.52
（二）所有者投入和减少资本	-13,754,025.00				575,549,083.98	-1,555,723,783.12			-158,777,451.76	907,402.50	1,959,648,792.84
1．所有者投入的普通股	18,086,250.00				228,971,925.00						247,058,175.00
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额	-1,348,250.00				1,123,033,389.25	-589,998,076.09				907,402.50	1,712,590,617.84
4．其他	-30,492,025.00				-776,456,230.27	-965,725,707.03			-158,777,451.76
（三）利润分配										-4,913,183,654.73	-4,913,183,654.73

1．提取盈余公积
2．对所有者（或股东）的分配										-4,913,183,654.73	-4,913,183,654.73
3．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他					-1,560,973.13						-1,560,973.13
四、本期期末余额	6,082,624,833.00				1,315,074,645.27	1,772,017,120.00	224,599,687.74		3,048,189,429.00	13,538,720,825.43	22,437,192,300.44

项目	2019年度
	实收资本(或股本)	其他权益工具			资本公积	减：库存股	其他综合收益	专项储备	盈余公积	未分配利润	所有者权益合计
		优先股	永续债	其他
一、上年年末余额	6,078,127,608.00				2,737,984,598.10	97,462,825.00			3,045,728,468.89	8,109,863,775.78	19,874,241,625.77
加：会计政策变更							177,264,075.52				177,264,075.52
前期差错更正
其他
二、本年期初余额	6,078,127,608.00				2,737,984,598.10	97,462,825.00	177,264,075.52		3,045,728,468.89	8,109,863,775.78	20,051,505,701.29
三、本期增减变动金额（减少以“－”号填列）	18,251,250.00				-1,996,898,063.68	3,230,278,078.12	-23,073,328.38		161,238,411.87	3,079,080,256.96	-1,991,679,551.35
（一）综合收益总额							-23,073,328.38			7,493,903,744.43	7,470,830,416.05
（二）所有者投入和减少资本	18,251,250.00				-1,992,538,929.05	3,230,278,078.12				1,104,250.00	-5,203,461,507.17
1．所有者投入的普通股	18,997,500.00				255,896,325.00						274,893,825.00
2．其他权益工具持有者投入资本
3．股份支付计入所有者权益的金额	-746,250.00				-2,248,435,254.05	-2,563,058,719.74				1,104,250.00	314,981,465.69
4．其他						5,793,336,797.86					-5,793,336,797.86
（三）利润分配									161,238,411.87	-4,415,927,737.47	-4,254,689,325.60
1．提取盈余公积									161,238,411.87	-161,238,411.87
2．对所有者（或股东）的分配										-4,254,689,325.60	-4,254,689,325.60
3．其他
（四）所有者权益内部结转
1．资本公积转增资本（或股本）
2．盈余公积转增资本（或股本）
3．盈余公积弥补亏损
4．设定受益计划变动额结转留存收益
5．其他综合收益结转留存收益
6．其他
（五）专项储备
1．本期提取
2．本期使用
（六）其他					-4,359,134.63						-4,359,134.63
四、本期期末余额	6,096,378,858.00				741,086,534.42	3,327,740,903.12	154,190,747.14		3,206,966,880.76	11,188,944,032.74	18,059,826,149.94

三、公司基本情况

1、公司概况

√适用 □不适用

（1）公司注册地、组织形式

公司注册地址：呼和浩特市金山开发区金山大街1号；法定代表人：潘刚。公司于1995年经内蒙古自治区证券委员会“内证券委字[1995]第9号”文批准，并经中国证券监督管理委员会复审批准，于1996年1月25日向社会首次公开发行人民币普通股1,715万股，股票于1996年3月12日在上海证券交易所挂牌交易，股票代码为“600887”。公司1996年、1997年年度股东大会审议通过了两次增资配股方案，经中国证券监督管理委员会“证监上字[1997]15号”“证监上字[1998]132号”文批准，两次配股比例均为10配3股。2002年，经中国证券监督管理委员会“证监发行字[2002]45号”文批准，公司增发人民币普通股48,961,424股，增发后总股本为195,632,494股。2003年，公司以10：10的比例进行资本公积金转增股本，转增后总股本为391,264,988股。2006年，公司以10：3.2的比例进行资本公积金转增股本，转增后总股本为516,469,784股。2006年，公司申请公开发行154,940,935份认股权证，经中国证券监督管理委员会“证监发行字[2006]103号”文批准，并于2007年11月14日完成行权登记结算工作，完成行权的权证数量为149,568,028份，增加股本149,568,028股，行权后总股本为666,037,812股。2006年，公司第二次临时股东大会审议通过《股票期权激励计划（草案）》，授予激励对象50,000,000份期权，2007年度激励对象行权64,480股，增加股本64,480股，行权后总股本为666,102,292股。2008年，公司以10：2的比例进行资本公积金转增股本，转增后总股本为799,322,750股。2011年，公司以10：10的比例进行资本公积金转增股本，转增后总股本为1,598,645,500股。2013年，经中国证券监督管理委员会“证监许可[2012]1638号”文批准，公司于2013年1月非公开发行人民币普通股272,212,500股，非公开发行后总股本为1,870,858,000股。2013年6月、7月激励对象分别行权153,963,908股、18,092,114股，两次行权共计增加股本172,056,022股，行权后总股本为2,042,914,022股。2014年，公司以10：5的比例进行资本公积金转增股本，转增后总股本3,064,371,033股。2015年，公司以10：10的比例进行资本公积金转增股本，转增后总股本6,128,742,066股。2015年7月披露了《内蒙古伊利实业集团股份有限公司以集中竞价交易方式回购部分社会公众股份报告书》，总计回购股份数量为63,941,958股，回购完成后总股本为6,064,800,108股。

2016年，公司第二次临时股东大会审议通过《关于<股票期权与限制性股票激励计划（草案）>

及其摘要的议案》，拟授予激励对象4500万份股票期权和1500万股限制性股票，2017年2月公司发行14,200,000股限制性股票，总股本变为6,079,000,108股。2017年，公司第一次临时股东大会审议通过《公司关于注销部分股票期权和回购注销部分限制性股票的议案》，并于2017年11月公司回购注销限制性股票507,500股，总股本变为6,078,492,608股。2018年，公司2017年年度股东大会审议通过《公司关于注销部分股票期权和回购注销部分限制性股票的议案》，并于2018年11月公司回购注销限制性股票365,000股，总股本变为6,078,127,608股。

2019年，公司第九届董事会临时会议审议通过《公司关于2016年股票期权与限制性股票第一期行权/解锁条件成就的议案》，2019年4月至5月激励对象行权增加股本18,997,500股，行权后总股本为6,097,125,108股。根据公司2018年年度股东大会审议通过《公司关于注销部分股票期权和回购注销部分限制性股票的议案》，并于2019年12月回购注销限制性股票746,250股，总股本变为6,096,378,858股。2020年，公司2019年第一次临时股东大会审议通过《关于变更回购股份用途的议案》，并于2020年3月注销30,492,025股公司股份，总股本变为6,065,886,833股；公司第九届董事会临时会议审议并通过《公司关于2016年股票期权与限制性股票激励计划第二期行权/解锁条件成就的议案》，2020年7月激励对象行权增加股本18,086,250股，行权后总股本为6,083,973,083股；公司2019年年度股东大会审议通过《公司关于注销部分股票期权和回购注销部分限制性股票的议案》《公司关于回购注销部分2019年限制性股票的议案》、2020年第一次临时股东大会审议通过《公司关于回购注销部分2019年限制性股票的议案》，并于2020年7月、8月、12月共计回购注销限制性股票1,348,250股，总股本变为6,082,624,833股。

（2）主要经营活动

经营范围：乳制品（含婴幼儿配方乳粉）制造；特殊医学用途配方食品的生产、销售（取得许可证后方可经营）；食品、饮料加工；牲畜，家禽饲养；汽车货物运输；饮食服务（仅限集体食堂）；本企业产的乳制品、食品，饮料；乳制品及乳品原料；预包装食品的销售。农畜产品及饲料加工，经销食品、饮料加工设备、生产销售包装材料及包装用品、五金工具、化工产品（专营除外）、农副产品，日用百货，畜禽产品，饲料；进口：本企业生产、科研所需的原辅材料，机械设备，仪器仪表及零配件；经营本企业自产产品及相关技术的出口业务；机器设备修理劳务（除专营）和设备备件销售（除专营）业务；玩具的生产与销售；复配食品添加剂的制造和销售（取得许可证后方可经营）。

本财务报告经公司董事会于2021年4月28日批准报出。

2、合并财务报表范围

√适用 □不适用

本期纳入合并范围的子公司109户，具体详见附注九“在其他主体中的权益”。本期纳入合并财务报表范围的子公司较期初相比，新增16户，具体详见附注八“合并范围的变更”。

四、财务报表的编制基础

1、编制基础

本公司根据实际发生的交易和事项，按照财政部颁布的《企业会计准则——基本准则》和具体企业会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”）进行确认和计量，在此基础上，结合中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号——财务报告的一般规定》（2014年修订）的规定，编制财务报表。

2、持续经营

√适用 □不适用

本公司对报告期末起12个月的持续经营能力进行了评价，未发现对持续经营能力产生重大怀疑的事项或情况。因此，本财务报表在持续经营假设的基础上编制。

3、记账基础和计价原则

本公司会计核算以权责发生制为记账基础。除某些金融工具以公允价值计量外，本财务报表以历史成本作为计量基础。资产如果发生减值，则按照相关规定计提相应的减值准备。

五、重要会计政策及会计估计

具体会计政策和会计估计提示：

√适用 □不适用

公司根据生产经营特点确定具体会计政策和会计估计，主要体现在固定资产折旧（详见附注五“23、固定资产”）、收入的确认（详见附注五“38、收入”）。

1、遵循企业会计准则的声明

本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。

2、会计期间

本公司会计年度自公历1月1日起至12月31日止。

3、营业周期

√适用 □不适用

营业周期是指企业从购买用于加工的资产起至实现现金或现金等价物的期间。本公司以12个月作为一个营业周期，并以其作为资产和负债的流动性划分标准。

4、记账本位币

本公司的记账本位币为人民币。

5、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

√适用 □不适用

（1）分步实现企业合并过程中的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理

1）这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；

2）这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；

3）一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；

4）一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。

（2）同一控制下的企业合并

本公司在企业合并中取得的资产和负债，按照合并日被合并方资产、负债（包括最终控制方收购被合并方而形成的商誉）在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。在合并中取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，调整资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。

如果存在或有对价并需要确认预计负债或资产，该预计负债或资产金额与后续或有对价结算金额的差额，调整资本公积（资本溢价或股本溢价），资本公积不足冲减的，调整留存收益。

对于通过多次交易最终实现企业合并的，属于一揽子交易的，将各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理；不属于一揽子交易的，在取得控制权日，长期股权投资初始投资成本，与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额，调整资本公积，资本公积不足冲减的，调整留存收益。对于合并日之前持有的股权投资，因采用权益法核算或金融工具确认和计量准则核算而确认的其他综合收益，暂不进行会计处理，直至处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。因采用权益法核算而确认的被投资单位净资产中除净损益、其他综合收益和利润分配以外的所有者权益其他变动，暂不进行会计处理，直至处置该项投资时转入当期损益。

（3）非同一控制下的企业合并

购买日是指本公司实际取得对被购买方控制权的日期，即被购买方的净资产或生产经营决策的控制权转移给本公司的日期。同时满足下列条件时，本公司一般认为实现了控制权的转移：

1）企业合并合同或协议已获本公司内部权力机构通过；

2）企业合并事项需要经过国家有关主管部门审批的，已获得批准；

3）已办理了必要的财产权转移手续；

4）本公司已支付了合并价款的大部分，并且有能力、有计划支付剩余款项；5）本公司实际上已经控制了被购买方的财务和经营政策，并享有相应的利益、承担相应的风险。本公司在购买日对作为企业合并对价付出的资产、发生或承担的负债按照公允价值计量，公允价值与其账面价值的差额，计入当期损益。

本公司对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，经复核后，计入当期损益。

通过多次交换交易分步实现的非同一控制下企业合并，属于一揽子交易的，将各项交易作为一项取得控制权的交易进行会计处理；不属于一揽子交易的，合并日之前持有的股权投资采用权益法核算的，以购买日之前所持被购买方的股权投资的账面价值与购买日新增投资成本之和，作为该项投资的初始投资成本；购买日之前持有的股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。合并日之前持有的股权投资采用金融工具确认和计量准则核算的，以该股权投资在合并日的公允价值加上新增投资成本之和，作为合并日的初始投资成本。原持有股权的公允价值与账面价值之间的差额以及原计入其他综合收益的累计公允价值变动应全部转入合并日当期的投资收益。

（4）为合并发生的相关费用

为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他直接相关费用，于发生时计入当期损益；为企业合并而发行权益性证券的交易费用，可直接归属于权益性交易的从权益中扣减。

6、合并财务报表的编制方法

√适用 □不适用

（1）合并范围

本公司合并财务报表的范围以控制为基础确定，所有子公司（包括本公司所控制的单独主体）均纳入合并财务报表。

（2）合并程序

本公司以自身和各子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，编制合并财务报表。本公司编制合并财务报表，将整个企业集团视为一个会计主体，依据相关企业会计准则的确认、计量和列报要求，按照统一的会计政策，反映本企业集团整体财务状况、经营成果和现金流量。

所有纳入合并财务报表范围的子公司所采用的会计政策、会计期间与本公司一致，如子公司采用的会计政策、会计期间与本公司不一致的，在编制合并财务报表时，按本公司的会计政策、

会计期间进行必要的调整。合并财务报表时抵销本公司与各子公司、各子公司相互之间发生的内部交易对合并资产负债表、合并利润表、合并现金流量表、合并股东权益变动表的影响。如果站在企业集团合并财务报表角度与以本公司或子公司为会计主体对同一交易的认定不同时，从企业集团的角度对该交易予以调整。

子公司所有者权益、当期净损益和当期综合收益中属于少数股东的份额分别在合并资产负债表中所有者权益项目下、合并利润表中净利润项目下和综合收益总额项目下单独列示。子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有份额而形成的余额，冲减少数股东权益。对于同一控制下企业合并取得的子公司，以其资产、负债（包括最终控制方收购该子公司而形成的商誉）在最终控制方财务报表中的账面价值为基础对其财务报表进行调整。对于非同一控制下企业合并取得的子公司，以购买日可辨认净资产公允价值为基础对其财务报表进行调整。1）增加子公司或业务在报告期内，若因同一控制下企业合并增加子公司或业务的，则调整合并资产负债表的期初数；将子公司或业务合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表；将子公司或业务合并当期期初至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表，同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。因追加投资等原因能够对同一控制下的被投资方实施控制的，视同参与合并的各方在最终控制方开始控制时即以目前的状态存在进行调整。在取得被合并方控制权之前持有的股权投资，在取得原股权之日与合并方和被合并方同处于同一控制之日孰晚日起至合并日之间已确认有关损益、其他综合收益以及其他净资产变动，分别冲减比较报表期间的期初留存收益或当期损益。在报告期内，若因非同一控制下企业合并增加子公司或业务的，则不调整合并资产负债表期初数，将该子公司或业务自购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表，该子公司或业务自购买日至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资方实施控制的，对于购买日之前持有的被购买方的股权，本公司按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量，公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益。购买日之前持有的被购买方的股权涉及权益法核算下的其他综合收益以及除净损益、其他综合收益和利润分配之外的其他所有者权益变动的，与其相关的其他综合收益、其他所有者权益变动转为购买日所属当期投资收益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

2）处置子公司或业务

①一般处理方法

在报告期内，本公司处置子公司或业务，则该子公司或业务期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利润表；该子公司或业务期初至处置日的现金流量纳入合并现金流量表。因处置部分股权投资或其他原因丧失了对被投资方控制权时，对于处置后的剩余股权投资，本公司按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产的份额与商誉之和的差额，计入丧失控制权当期的投资收益。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益或除净损益、其他综合收益及利润分配之外的其他所有者权益变动，在丧失控制权时转为当期投资收益，由于被投资方重新计量设定受益计划净负债或净资产变动而产生的其他综合收益除外。

②分步处置子公司

通过多次交易分步处置对子公司股权投资直至丧失控制权的，处置对子公司股权投资的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，通常表明应将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理：

A.这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；

B.这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；

C.一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；

D.一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。

处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，本公司将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理。但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易不属于一揽子交易的，在丧失控制权之前，按不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资的相关政策进行会计处理；在丧失控制权时，按处置子公司一般处理方法进行会计处理。

③购买子公司少数股权

本公司因购买少数股权新取得的长期股权投资与按照新增持股比例计算应享有子公司自购买日（或合并日）开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整合并资产负债表中的资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。

④不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资

在不丧失控制权的情况下因部分处置对子公司的长期股权投资而取得的处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整合并资产负债表中的资本公积中的股本溢价，资本公积中的股本溢价不足冲减的，调整留存收益。

7、合营安排分类及共同经营会计处理方法

√适用 □不适用

（1）合营安排的分类

本公司根据合营安排的结构、法律形式以及合营安排中约定的条款、其他相关事实和情况等因素，将合营安排分为共同经营和合营企业。

未通过单独主体达成的合营安排，划分为共同经营；通过单独主体达成的合营安排，通常划分为合营企业；但有确凿证据表明满足下列任一条件并且符合相关法律法规规定的合营安排划分为共同经营：

1）合营安排的法律形式表明，合营方对该安排中的相关资产和负债分别享有权利和承担义务；

2）合营安排的合同条款约定，合营方对该安排中的相关资产和负债分别享有权利和承担义务；

3）其他相关事实和情况表明，合营方对该安排中的相关资产和负债分别享有权利和承担义务，如合营方享有与合营安排相关的几乎所有产出，并且该安排中负债的清偿持续依赖于合营方的支持。

（2）共同经营会计处理方法

本公司确认共同经营中利益份额中与本公司相关的下列项目，并按照相关企业会计准则的规定进行会计处理：

1）确认单独所持有的资产，以及按其份额确认共同持有的资产；

2）确认单独所承担的负债，以及按其份额确认共同承担的负债；

3）确认出售其享有的共同经营产出份额所产生的收入；

4）按其份额确认共同经营因出售产出所产生的收入；

5）确认单独所发生的费用，以及按其份额确认共同经营发生的费用。

本公司向共同经营投出或出售资产等（该资产构成业务的除外），在该资产等由共同经营出售给第三方之前，仅确认因该交易产生的损益中归属于共同经营其他参与方的部分。投出或出售的资产发生符合《企业会计准则第8号——资产减值》等规定的资产减值损失的，本公司全额确认该损失。

本公司自共同经营购买资产等（该资产构成业务的除外），在将该资产等出售给第三方之前，仅确认因该交易产生的损益中归属于共同经营其他参与方的部分。购入的资产发生符合《企业会计准则第8号——资产减值》等规定的资产减值损失的，本公司按承担的份额确认该部分损失。

本公司对共同经营不享有共同控制，如果本公司享有该共同经营相关资产且承担该共同经营相关负债的，仍按上述原则进行会计处理，否则，应当按照相关企业会计准则的规定进行会计处理。

8、现金及现金等价物的确定标准

在编制现金流量表时，将本公司库存现金以及可以随时用于支付的存款确认为现金。将同时具备期限短、流动性强、易于转换为已知金额的现金、价值变动风险很小的投资，确定为现金等价物。

9、外币业务和外币报表折算

√适用 □不适用

（1）外币业务

外币业务交易在初始确认时，采用交易发生日的即期汇率作为折算汇率折合成人民币记账。

资产负债表日，外币货币性项目按资产负债表日即期汇率折算，由此产生的汇兑差额，除属于与购建符合资本化条件的资产相关的外币专门借款产生的汇兑差额按照借款费用资本化的原则处理外，均计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算，不改变其记账本位币金额。

以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，折算后的记账本位币金额与原记账本位币金额的差额，作为公允价值变动(含汇率变动)处理，计入当期损益或确认为其他综合收益。

（2）外币财务报表的折算

资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算；所有者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算。利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日的即期汇率的近似汇率折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额计入其他综合收益。

处置境外经营时，将资产负债表中其他综合收益项目中列示的、与该境外经营相关的外币财务报表折算差额，自其他综合收益项目转入处置当期损益；在处置部分股权投资或其他原因导致持有境外经营权益比例降低但不丧失对境外经营控制权时，与该境外经营处置部分相关的外币报表折算差额将归属于少数股东权益，不转入当期损益。在处置境外经营为联营企业或合营企业的部分股权时，与该境外经营相关的外币报表折算差额，按处置该境外经营的比例转入处置当期损益。

10、金融工具

√适用 □不适用

在本公司成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。

实际利率法，是指计算金融资产或金融负债的摊余成本以及将利息收入或利息费用分摊计入各会计期间的方法。

实际利率，是指将金融资产或金融负债在预计存续期的估计未来现金流量，折现为该金融资产账面余额或该金融负债摊余成本所使用的利率。在确定实际利率时，在考虑金融资产或金融负债所有合同条款(如提前还款、展期、看涨期权或其他类似期权等)的基础上估计预期现金流量，但不考虑预期信用损失。

金融资产或金融负债的摊余成本是以该金融资产或金融负债的初始确认金额扣除已偿还的本金，加上或减去采用实际利率法将该初始确认金额与到期日金额之间的差额进行摊销形成的累计摊销额，再扣除累计计提的损失准备(仅适用于金融资产)。

（1）金融资产的分类和计量

本公司根据所管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，将金融资产划分为以下三类：以摊余成本计量的金融资产；以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

金融资产在初始确认时以公允价值计量，但是因销售商品或提供服务等产生的应收账款或应收票据未包含重大融资成分或不考虑不超过一年的融资成分的，按照交易价格进行初始计量。

对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益，其他类别的金融资产相关交易费用计入其初始确认金额。

金融资产的后续计量取决于其分类，当且仅当本公司改变管理金融资产的业务模式时，才对所有受影响的相关金融资产进行重分类。

1）分类为以摊余成本计量的金融资产

金融资产的合同条款规定在特定日期产生的现金流量仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付，且管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标，则本公司将该金融资产分类为以摊余成本计量的金融资产。

本公司对此类金融资产采用实际利率法确认利息收入，按摊余成本进行后续计量，其发生减值时或终止确认、修改产生的利得或损失，计入当期损益。除下列情况外，本公司根据金融资产账面余额乘以实际利率计算确定利息收入：

①对于购入或源生的已发生信用减值的金融资产，本公司自初始确认起，按照该金融资产的摊余成本和经信用调整的实际利率计算确定其利息收入。

②对于购入或源生的未发生信用减值、但在后续期间成为已发生信用减值的金融资产，本公司在后续期间，按照该金融资产的摊余成本和实际利率计算确定其利息收入。若该金融工具在后续期间因其信用风险有所改善而不再存在信用减值，本公司转按实际利率乘以该金融资产账面余额来计算确定利息收入。

2）分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产

金融资产的合同条款规定在特定日期产生的现金流量仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付，且管理该金融资产的业务模式既以收取合同现金流量为目标又以出售该金融资产为目标，则本公司将该金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。本公司对此类金融资产采用实际利率法确认利息收入。除利息收入、减值损失及汇兑差额确认为当期损益外，其余公允价值变动计入其他综合收益。当该金融资产终止确认时，之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入当期损益。以公允价值计量且变动计入其他综合收益的应收票据及应收账款列报为应收款项融资，其他此类金融资产列报为其他债权投资，其中：自资产负债表日起一年内到期的其他债权投资列报为一年内到期的非流动资产，原到期日在一年以内的其他债权投资列报为其他流动资产。3）指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产在初始确认时，本公司可以单项金融资产为基础不可撤销地将非交易性权益工具投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。

此类金融资产的公允价值变动计入其他综合收益，不需计提减值准备。该金融资产终止确认时，之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出，计入留存收益。本公司持有该权益工具投资期间，在本公司收取股利的权利已经确立，与股利相关的经济利益很可能流入本公司，且股利的金额能够可靠计量时，确认股利收入并计入当期损益。本公司对此类金融资产在其他权益工具投资项目下列报。

权益工具投资满足下列条件之一的，属于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产：

取得该金融资产的目的主要是为了出售；初始确认时属于集中管理的可辨认金融资产工具组合的一部分，且有客观证据表明实际存在短期获利模式；属于衍生工具（符合财务担保合同定义的以及被指定为有效套期工具的衍生工具除外）。

4）分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

不符合分类为以摊余成本计量或以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产条件、亦不指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产均分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

本公司对此类金融资产采用公允价值进行后续计量，将公允价值变动形成的利得或损失以及与此类金融资产相关的股利和利息收入计入当期损益。

本公司对此类金融资产根据其流动性在交易性金融资产、其他非流动金融资产项目列报。

5）指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

在初始确认时，本公司为了消除或显著减少会计错配，可以单项金融资产为基础不可撤销地将金融资产指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

混合合同包含一项或多项嵌入衍生工具，且其主合同不属于以上金融资产的，本公司可以将其整体指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具。但下列情况除外：

①嵌入衍生工具不会对混合合同的现金流量产生重大改变；

②在初次确定类似的混合合同是否需要分拆时，几乎不需分析就能明确其包含的嵌入衍生工具不应分拆。如嵌入贷款的提前还款权，允许持有人以接近摊余成本的金额提前偿还贷款，该提前还款权不需要分拆。

本公司对此类金融资产采用公允价值进行后续计量，将公允价值变动形成的利得或损失以及与此类金融资产相关的股利和利息收入计入当期损益。

本公司对此类金融资产根据其流动性在交易性金融资产、其他非流动金融资产项目列报。

（2）金融负债的分类和计量

本公司根据所发行金融工具的合同条款及其所反映的经济实质而非仅以法律形式，结合金融负债和权益工具的定义，在初始确认时将该金融工具或其组成部分分类为金融负债或权益工具。金融负债在初始确认时分类为：以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债、其他金融负债、被指定为有效套期工具的衍生工具。

金融负债在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，相关的交易费用直接计入当期损益；对于其他类别的金融负债，相关交易费用计入初始确认金额。

金融负债的后续计量取决于其分类：

1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

此类金融负债包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。

满足下列条件之一的，属于交易性金融负债：承担相关金融负债的目的主要是为了出售或回购；属于集中管理的可辨认金融工具组合的一部分，且有客观证据表明企业采用短期获利方式模式；属于衍生工具，但被指定且为有效套期工具的衍生工具、符合财务担保合同的衍生工具除外。交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具），按照公允价值进行后续计量，除与套期会计有关外，所有公允价值变动均计入当期损益。

在初始确认时，为了提供更相关的会计信息，本公司将满足下列条件之一的金融负债不可撤销地指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债：

①能够消除或显著减少会计错配；

②根据正式书面文件载明的企业风险管理或投资策略，以公允价值为基础对金融负债组合或金融资产和金融负债组合进行管理和业绩评价，并在企业内部以此为基础向关键管理人员报告。

本公司对此类金融负债采用公允价值进行后续计量，除由本公司自身信用风险变动引起的公允价值变动计入其他综合收益之外，其他公允价值变动计入当期损益。除非由本公司自身信用风险变动引起的公允价值变动计入其他综合收益会造成或扩大损益中的会计错配，本公司将所有公允价值变动（包括自身信用风险变动的影响金额）计入当期损益。2）其他金融负债除下列各项外，公司将金融负债分类为以摊余成本计量的金融负债，对此类金融负债采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量，终止确认或摊销产生的利得或损失计入当期损益：

①以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。

②金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债。

③不属于本条前两类情形的财务担保合同，以及不属于本条第①类情形的以低于市场利率贷款的贷款承诺。

财务担保合同是指当特定债务人到期不能按照最初或修改后的债务工具条款偿付债务时，要求发行方向蒙受损失的合同持有人赔付特定金额的合同。不属于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的财务担保合同，在初始确认后按照损失准备金额以及初始确认金额扣除担保期内的累计摊销额后的余额孰高进行计量。

（3）金融资产和金融负债的终止确认

1）金融资产满足下列条件之一的，终止确认金融资产，即从其账户和资产负债表内予以转销：

①收取该金融资产现金流量的合同权利终止。

②该金融资产已转移，且该转移满足金融资产终止确认的规定。

2）金融负债的终止确认条件

金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除的，则终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。

本公司与借出方之间签订协议，以承担新金融负债方式替换原金融负债，且新金融负债与原金融负债的合同条款实质上不同的，或对原金融负债（或其一部分）的合同条款做出实质性修改的，则终止确认原金融负债，同时确认一项新金融负债，账面价值与支付的对价（包括转出的非现金资产或承担的负债）之间的差额，计入当期损益。

本公司回购金融负债一部分的，按照继续确认部分和终止确认部分在回购日各自的公允价值占整体公允价值的比例，对该金融负债整体的账面价值进行分配。分配给终止确认部分的账面价值与支付的对价（包括转出的非现金资产或承担的负债）之间的差额，应当计入当期损益。

（4）金融资产转移的确认依据和计量方法

本公司在发生金融资产转移时，评估其保留金融资产所有权上的风险和报酬的程度，并分别下列情形处理：

1）转移了金融资产所有权上几乎所有风险和报酬的，则终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债。2）保留了金融资产所有权上几乎所有风险和报酬的，则继续确认该金融资产。3）既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有风险和报酬的（即除本条1）、2）之外的其他情形），则根据其是否保留了对金融资产的控制，分别下列情形处理：

①未保留对该金融资产控制的，则终止确认该金融资产，并将转移中产生或保留的权利和义务单独确认为资产或负债。

②保留了对该金融资产控制的，则按照其继续涉入被转移金融资产的程度继续确认有关金融资产，并相应确认相关负债。继续涉入被转移金融资产的程度，是指本公司承担的被转移金融资产价值变动风险或报酬的程度。

在判断金融资产转移是否满足上述金融资产终止确认条件时，采用实质重于形式的原则。公司将金融资产转移区分为金融资产整体转移和部分转移。

1）金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：

①被转移金融资产在终止确认日的账面价值。

②因转移金融资产而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产）之和。

2）金融资产部分转移且该被转移部分整体满足终止确认条件的，将转移前金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和继续确认部分（在此种情形下，所保留的服务资产应当视同继续确认金融资产的一部分）之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：

①终止确认部分在终止确认日的账面价值。

②终止确认部分收到的对价，与原计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产）之和。

金融资产转移不满足终止确认条件的，继续确认该金融资产，所收到的对价确认为一项金融负债。

（5）金融资产和金融负债公允价值的确定方法

存在活跃市场的金融资产或金融负债，以活跃市场的报价确定其公允价值，除非该项金融资产存在针对资产本身的限售期。活跃市场的报价包括易于且可定期从交易所、交易商、经纪人、行业集团、定价机构或监管机构等获得相关资产或负债的报价，且能代表在公平交易基础上实际并经常发生的市场交易。

初始取得或衍生的金融资产或承担的金融负债，以市场交易价格作为确定其公允价值的基础。不存在活跃市场的金融资产或金融负债，采用估值技术确定其公允价值。在估值时，本公司采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术，选择与市场参与者在相关资产或负债的交易中所考虑的资产或负债特征相一致的输入值，并尽可能优先使用相关可观察输入值。在相关可观察输入值无法取得或取得不切实可行的情况下，使用不可观察输入值。估值技术使用的输入值分以下层级，并依次使用：

1）第一层次输入值是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；2）第二层次输入值是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值，包括：活跃市场中类似资产或负债的报价；非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；除报价以外的其他可观察输入值，如在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线等；市场验证的输入值等；3）第三层次输入值是相关资产或负债的不可观察输入值，包括不能直接观察或无法由可观察市场数据验证的利率、股票波动率、企业合并中承担的弃置义务的未来现金流量、使用自身数据作出的财务预测等。

（6）金融工具减值

本公司以预期信用损失为基础，对分类为以摊余成本计量的金融资产、分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产以及财务担保合同，进行减值会计处理并确认损失准备。预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指本公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于本公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，应按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产，在资产负债表日仅将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。在每个资产负债表日，将整个存续期内预期信用损失的变动金额作为减值损失或利得计入当期损益。即使该资产负债表日确定的整个存续期内预期信用损失小于初始确认时估计现金流量所反映的预期信用损失的金额，也将预期信用损失的有利变动确认为减值利得。除上述采用简化计量方法和购买或源生的已发生信用减值以外的其他金融资产，本公司在每个资产负债表日评估相关金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加，并按照下列情形分别计量其损失准备、确认预期信用损失及其变动：

①如果该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加，处于第一阶段，则按照相当于该金融工具未来12个月内预期信用损失的金额计量其损失准备，并按照账面余额和实际利率计算利息收入。

②如果该金融工具的信用风险自初始确认后已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，则按照相当于该金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备，并按照账面余额和实际利率计算利息收入。

③如果该金融工具自初始确认后已经发生信用减值的，处于第三阶段，本公司按照相当于该金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备，并按照摊余成本和实际利率计算利息收入。

金融工具信用损失准备的增加或转回金额，作为减值损失或利得计入当期损益。除分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产外，信用损失准备抵减金融资产的账面余额。对于分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产，本公司在其他综合收益中确认其信用损失准备，不减少该金融资产在资产负债表中列示的账面价值。

本公司在前一会计期间已经按照相当于金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量了损失准备，但在当期资产负债表日，该金融工具已不再属于自初始确认后信用风险显著增加的情形的，本公司在当期资产负债表日按照相当于未来12个月内预期信用损失的金额计量该金融工具的损失准备，由此形成的损失准备的转回金额作为减值利得计入当期损益。

1）信用风险显著增加

本公司利用可获得的合理且有依据的前瞻性信息，通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险，以确定金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。对于财务担保合同，本公司在应用金融工具减值规定时，将本公司成为做出不可撤销承诺的一方之日作为初始确认日。

本公司在评估信用风险是否显著增加时会考虑如下因素：

①债务人经营成果实际或预期是否发生显著变化；

②债务人所处的监管、经济或技术环境是否发生显著不利变化；

③作为债务抵押的担保物价值或第三方提供的担保或信用增级质量是否发生显著变化，这些变化预期将降低债务人按合同规定期限还款的经济动机或者影响违约概率；

④债务人预期表现和还款行为是否发生显著变化；

⑤本公司对金融工具信用管理方法是否发生变化等。

于资产负债表日，若本公司判断金融工具只具有较低的信用风险，则本公司假定该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。如果金融工具的违约风险较低，借款人在短期内履行其

合同现金流量义务的能力很强，并且即使较长时期内经济形势和经营环境存在不利变化，但未必一定降低借款人履行其合同现金流量义务的能力，则该金融工具被视为具有较低的信用风险。

2）已发生信用减值的金融资产当对金融资产预期未来现金流量具有不利影响的一项或多项事件发生时，该金融资产成为已发生信用减值的金融资产。金融资产已发生信用减值的证据包括下列可观察信息：

①发行方或债务人发生重大财务困难；

②债务人违反合同，如偿付利息或本金违约或逾期等；

③债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况下都不会做出的让步；

④债务人很可能破产或进行其他财务重组；

⑤发行方或债务人财务困难导致该金融资产的活跃市场消失；

⑥以大幅折扣购买或源生一项金融资产，该折扣反映了发生信用损失的事实。

金融资产发生信用减值，有可能是多个事件的共同作用所致，未必是可单独识别的事件所致。

3）预期信用损失的确定

本公司基于单项和组合评估金融工具的预期信用损失，在评估预期信用损失时，考虑有关过去事项、当前状况以及未来经济状况预测的合理且有依据的信息。

本公司以共同信用风险特征为依据，将金融工具分为不同组合。本公司采用的共同信用风险特征包括金融工具类型、款项性质、账龄组合。相关金融工具的单项评估标准和组合信用风险特征详见相关金融工具的会计政策。

本公司按照下列方法确定相关金融工具的预期信用损失：

①对于金融资产，信用损失为本公司应收取的合同现金流量与预期收取的现金流量之间差额的现值。

②对于财务担保合同，信用损失为本公司就该合同持有人发生的信用损失向其做出赔付的预计付款额，减去本公司预期向该合同持有人、债务人或任何其他方收取的金额之间差额的现值。

③对于资产负债表日已发生信用减值但并非购买或源生已发生信用减值的金融资产，信用损失为该金融资产账面余额与按原实际利率折现的估计未来现金流量的现值之间的差额。

本公司计量金融工具预期信用损失的方法反映的因素包括：通过评价一系列可能的结果而确定的无偏概率加权平均金额；货币时间价值；在资产负债表日无须付出不必要的额外成本或努力即可获得的有关过去事项、当前状况以及未来经济状况预测的合理且有依据的信息。

4）减记金融资产

当本公司不再合理预期金融资产合同现金流量能够全部或部分收回的，直接减记该金融资产的账面余额。这种减记构成相关金融资产的终止确认。

（7）金融资产及金融负债的抵销

金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，没有相互抵销。但是，同时满足下列条件的，以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：

1）本公司具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；

2）本公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

11、应收票据

应收票据的预期信用损失的确定方法及会计处理方法

√适用 □不适用

本公司对应收票据的预期信用损失的确定方法及会计处理方法详见附注五“10（6）金融工具减值”。

本公司票据结算仅使用银行承兑汇票，该类别票据是由信用风险较低银行出具，具备较低的信用风险，并且由于应收票据期限较短，在短期内履行其支付合同现金流量义务的能力很强，本公司将应收票据视为具有较低信用风险的金融工具，考虑历史违约率为零的情况下，因此本公司对应收票据的预期信用损失率为零。如果有客观证据表明某项应收票据已经发生信用减值，则对该应收票据按单项确定其预期信用损失。

12、应收账款

应收账款的预期信用损失的确定方法及会计处理方法

√适用 □不适用

本公司对应收账款的预期信用损失的确定方法及会计处理方法详见附注五“10（6）金融工具减值”。

对于单项风险特征明显的应收账款，如有客观证据表明某项应收账款已经发生信用减值，则对该应收账款按单项确定其预期信用损失。当单项应收账款无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，依据信用风险特征将应收账款划分为不同的组合，在组合基础上计算预期信用损失。确定组合的依据如下：

组合名称	确定组合的依据	计提方法
组合1：子公司关联应收账款	合并范围内关联子公司	参考历史信用损失经验、结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失，该组合预期信用损失率为零。
组合2：其他外部应收账款（应收客户款）	账龄组合	参考历史信用损失经验、结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。

13、应收款项融资

□适用 √不适用

14、其他应收款

其他应收款预期信用损失的确定方法及会计处理方法

√适用 □不适用

本公司对其他应收款按照一般方法，即“三阶段”模型计算的预期信用损失的确定方法及会计处理方法详见附注五“10（6）金融工具减值”。对于单项风险特征明显的其他应收款，如有客观证据表明某项其他应收款已经发生信用减值，则对该其他应收款按单项确定其预期信用损失。当单项金融资产无法以合理成本评估预期信用损失的信息时，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，依据信用风险特征将其他应收款划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失。确定组合的依据如下：

组合名称	确定组合的依据	计提方法
组合1：应收利息	信用风险特征	参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和未来12个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失，该组合预期信用损失率为零。
组合2：应收股利	信用风险特征
组合3：子公司关联其他应收款	合并范围内关联子公司
组合4：其他外部应收款项	账龄组合	参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和未来12个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。

持有的存货，其可变现净值以合同价格为基础计算，若持有存货的数量多于销售合同订购数量的，超出部分的存货的可变现净值以一般销售价格为基础计算。

期末按照单个存货项目计提存货跌价准备；但对于数量繁多、单价较低的存货，按照存货类别计提存货跌价准备；与在同一地区生产和销售的产品系列相关、具有相同或类似最终用途或目的，且难以与其他项目分开计量的存货，则合并计提存货跌价准备。以前减记存货价值的影响因素已经消失的，减记的金额予以恢复，并在原已计提的存货跌价准备金额内转回，转回的金额计入当期损益。

（4）存货的盘存制度

采用永续盘存制。

（5）低值易耗品和包装物的摊销方法

1）低值易耗品采用一次转销法；

2）包装物采用一次转销法。

16、合同资产

(1)合同资产的确认方法及标准

√适用 □不适用

本公司已向客户转让商品而有权收取对价的权利，且该权利取决于时间流逝之外的其他因素的，确认为合同资产。本公司拥有的无条件(即，仅取决于时间流逝)向客户收取对价的权利作为应收款项单独列示。

(2)合同资产预期信用损失的确定方法及会计处理方法

√适用 □不适用

本公司对合同资产的预期信用损失的确定方法及会计处理方法详见附注五“10（6）金融工具减值”。

17、持有待售资产

√适用 □不适用

（1）划分为持有待售确认标准

本公司将同时满足下列条件的非流动资产或处置组确认为持有待售组成部分：

1）根据类似交易中出售此类资产或处置组的惯例，在当前状况下即可立即出售；

2）出售极可能发生，即本公司已经就一项出售计划作出决议，有关规定要求本公司相关权力机构或者监管部门批准的已获得批准，且获得确定的购买承诺，预计出售将在一年内完成。

确定的购买承诺，是指本公司与其他方签订的具有法律约束力的购买协议，该协议包含交易价格、时间和足够严厉的违约惩罚等重要条款，使协议出现重大调整或者撤销的可能性极小。

（2）持有待售核算方法

本公司对于持有待售的非流动资产或处置组不计提折旧或摊销，其账面价值高于公允价值减去出售费用后的净额的，应当将账面价值减记至公允价值减去出售费用后的净额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提持有待售资产减值准备。

对于取得日划分为持有待售类别的非流动资产或处置组，在初始计量时比较假定其不划分为持有待售类别情况下的初始计量金额和公允价值减去出售费用后的净额，以两者孰低计量。

上述原则适用于所有非流动资产，但不包括递延所得税资产、由金融工具相关会计准则规范的金融资产。

18、债权投资

(1)债权投资预期信用损失的确定方法及会计处理方法

□适用 √不适用

19、其他债权投资

(1)其他债权投资预期信用损失的确定方法及会计处理方法

□适用 √不适用

20、长期应收款

(1)长期应收款预期信用损失的确定方法及会计处理方法

□适用 √不适用

21、长期股权投资

√适用 □不适用

（1）初始投资成本的确定

1）企业合并形成的长期股权投资，具体会计政策详见附注五“5、同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法”。

2）其他方式取得的长期股权投资

以支付现金方式取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为初始投资成本。初始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出。

以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本；发行或取得自身权益工具时发生的交易费用，可直接归属于权益性交易的从权益中扣减。

在非货币性资产交换具备商业实质和换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下，非货币性资产交换换入的长期股权投资以换出资产的公允价值为基础确定其初始投资成本，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入长期股权投资的初始投资成本。

通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照公允价值为基础确定。

（2）后续计量及损益确认

1）成本法本公司能够对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算，并按照初始投资成本计价，追加或收回投资调整长期股权投资的成本。除取得投资时实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润外，本公司按照享有被投资单位宣告分派的现金股利或利润确认为当期投资收益。2）权益法本公司对联营企业和合营企业的长期股权投资采用权益法核算；对于其中一部分通过风险投资机构、共同基金、信托公司或包括投连险基金在内的类似主体间接持有的联营企业的权益性投资，采用公允价值计量且其变动计入损益。

长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，不调整长期股权投资的初始投资成本；初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额，计入当期损益。本公司取得长期股权投资后，按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价值；并按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值；对于被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益。本公司在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位各项可辨认资产等的公允价值为基础，对被投资单位的净利润进行调整后确认。本公司与联营企业、合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照应享有的比例计算归属于本公司的部分予以抵销，在此基础上确认投资损益。本公司确认应分担被投资单位发生的亏损时，按照以下顺序进行处理：首先，冲减长期股权投资的账面价值。其次，长期股权投资的账面价值不足以冲减的，以其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益账面价值为限继续确认投资损失，冲减长期应收项目等的账面价值。最后，经过上述处理，按照投资合同或协议约定企业仍承担额外义务的，按预计承担的义务确认预计负债，计入当期投资损失。被投资单位以后期间实现盈利的，公司在扣除未确认的亏损分担额后，按与上述相反的顺序处理，减记已确认预计负债的账面余额、恢复其他实质上构成对被投资单位净投资的长期权益及长期股权投资的账面价值后，恢复确认投资收益。

（3）长期股权投资核算方法的转换

1）公允价值计量转权益法核算本公司原持有的对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响的按金融工具确认和计量准则进行会计处理的权益性投资，因追加投资等原因能够对被投资单位施加重大影响或实施共同控制但不构成控制的，按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》确定的原持有的股权投资的公允价值加上新增投资成本之和，作为改按权益法核算的初始投资成本。

原持有的股权投资分类为其他权益工具投资的，其公允价值与账面价值之间的差额，以及原计入其他综合收益的累计公允价值变动转入改按权益法核算的当期损益。按权益法核算的初始投资成本小于按照追加投资后全新的持股比例计算确定的应享有被投资单位在追加投资日可辨认净资产公允价值份额之间的差额，调整长期股权投资的账面价值，并计入当期营业外收入。

2）公允价值计量或权益法核算转成本法核算

本公司原持有的对被投资单位不具有控制、共同控制或重大影响的按金融工具确认和计量准则进行会计处理的权益性投资，或原持有对联营企业、合营企业的长期股权投资，因追加投资等原因能够对非同一控制下的被投资单位实施控制的，在编制个别财务报表时，按照原持有的股权投资账面价值加上新增投资成本之和，作为改按成本法核算的初始投资成本。

购买日之前持有的股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在处置该项投资时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。

购买日之前持有的股权投资按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的有关规定进行会计处理的，原计入其他综合收益的累计公允价值变动在改按成本法核算时转入当期损益。

3）权益法核算转公允价值计量

本公司因处置部分股权投资等原因丧失了对被投资单位的共同控制或重大影响的，处置后的剩余股权改按《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》核算，其在丧失共同控制或重大影响之日的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益。

原股权投资因采用权益法核算而确认的其他综合收益，在终止采用权益法核算时采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础进行会计处理。

4）成本法转权益法

本公司因处置部分权益性投资等原因丧失了对被投资单位的控制的，在编制个别财务报表时，处置后的剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按权益法核算，并对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核算进行调整。

5）成本法转公允价值计量本公司因处置部分权益性投资等原因丧失了对被投资单位的控制的，在编制个别财务报表时，处置后的剩余股权不能对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的有关规定进行会计处理，其在丧失控制之日的公允价值与账面价值间的差额计入当期损益。

（4）长期股权投资的处置

处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款之间的差额，应当计入当期损益。采用权益法核算的长期股权投资，在处置该项投资时，采用与被投资单位直接处置相关资产或负债相同的基础，按相应比例对原计入其他综合收益的部分进行会计处理。处置对子公司股权投资的各项交易的条款、条件以及经济影响符合以下一种或多种情况，将多次交易事项作为一揽子交易进行会计处理：

1）这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的；

2）这些交易整体才能达成一项完整的商业结果；

3）一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生；

4）一项交易单独看是不经济的，但是和其他交易一并考虑时是经济的。

因处置部分股权投资或其他原因丧失了对原有子公司控制权的，不属于一揽子交易的，区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：

1）在个别财务报表中，对于处置的股权，其账面价值与实际取得价款之间的差额计入当期损益。处置后的剩余股权能够对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按权益法核算，并对该剩余股权视同自取得时即采用权益法核算进行调整；处置后的剩余股权不能对被投资单位实施共同控制或施加重大影响的，改按《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的有关规定进行会计处理，其在丧失控制之日的公允价值与账面价值间的差额计入当期损益。

2）在合并财务报表中，对于在丧失对子公司控制权以前的各项交易，处置价款与处置长期股权投资相应对享有子公司自购买日或合并日开始持续计算的净资产份额之间的差额，调整资本公积（股本溢价），资本公积不足冲减的，调整留存收益；在丧失对子公司控制权时，对于剩余股权，按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量。处置股权取得的对价与剩余股权公允价值之和，减去按原持股比例计算应享有原有子公司自购买日开始持续计算的净资产的份额之间的差额，计入丧失控制权当期的投资收益，同时冲减商誉。与原有子公司股权投资相关的其他综合收益等，在丧失控制权时转为当期投资收益。

处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，将各项交易作为一项处置子公司股权投资并丧失控制权的交易进行会计处理，区分个别财务报表和合并财务报表进行相关会计处理：

1）在个别财务报表中，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置的股权对应的长期股权投资账面价值之间的差额，确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。2）在合并财务报表中，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

（5）共同控制、重大影响的判断标准

如果本公司按照相关约定与其他参与方集体控制某项安排，并且对该安排回报具有重大影响的活动决策，需要经过分享控制权的参与方一致同意时才存在，则视为本公司与其他参与方共同控制某项安排，该安排即属于合营安排。

合营安排通过单独主体达成的，根据相关约定判断本公司对该单独主体的净资产享有权利时，将该单独主体作为合营企业，采用权益法核算。若根据相关约定判断本公司并非对该单独主体的净资产享有权利时，该单独主体作为共同经营，本公司确认与共同经营利益份额相关的项目，并按照相关企业会计准则的规定进行会计处理。

重大影响，是指投资方对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。本公司通过以下一种或多种情形，并综合考虑所有事实和情况后，判断对被投资单位具有重大影响。

1）在被投资单位的董事会或类似权力机构中派有代表；

2）参与被投资单位财务和经营政策制定过程；

3）与被投资单位之间发生重要交易；

4）向被投资单位派出管理人员；

5）向被投资单位提供关键技术资料。

22、投资性房地产

(1)如果采用成本计量模式的：

折旧或摊销方法

投资性房地产是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地产，包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权、已出租的建筑物。此外，对于本公司持有以备经营出租的空置建筑物，若董事会作出书面决议，明确表示将其用于经营出租且持有意图短期内不再发生变化的，也作为投资性房地产列报。

本公司的投资性房地产按其成本作为入账价值，外购投资性房地产的成本包括购买价款、相关税费和可直接归属于该资产的其他支出；自行建造投资性房地产的成本，由建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出构成。

本公司对投资性房地产采用成本模式进行后续计量，按其预计使用寿命及净残值率对建筑物和土地使用权计提折旧或摊销。投资性房地产的预计使用寿命、净残值率及年折旧（摊销）率列示如下：

类别	预计使用寿命（年）	预计净残值率	年折旧（摊销）率
房屋及建筑物	40	5%	2.375%

当固定资产被处置、或者预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定资产。固定资产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的金额计入当期损益。

(2)折旧方法

√适用 □不适用

类别	折旧方法	折旧年限（年）	残值率	年折旧率
房屋及建筑物
其中：框架结构	年限平均法	20-45	5%	4.75%-2.11%
砖混结构	年限平均法	20-40	5%	4.75%-2.38%
轻钢结构	年限平均法	20	5%	4.75%
附属建筑	年限平均法	8-20	5%	11.88%-4.75%
机器设备	年限平均法	10	5%	9.5%
运输工具
其中：大型运输车辆	年限平均法	10	5%	9.5%
小型货车及轿车	年限平均法	5	5%	19%
电子设备	年限平均法	5	5%	19%
其他工器具	年限平均法	5	5%	19%

24、在建工程

√适用 □不适用

（1）在建工程的类别

本公司自行建造的在建工程按实际成本计价，实际成本由建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出构成，包括工程用物资成本、人工成本、交纳的相关税费、应予资本化的借款费用以及应分摊的间接费用等。本公司的在建工程以项目分类核算。

（2）在建工程结转为固定资产的标准和时点

在建工程项目按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的全部支出，作为固定资产的入账价值。所建造的在建工程已达到预定可使用状态，但尚未办理竣工决算的，自达到预定可使用状态之日起，根据工程预算、造价或者工程实际成本等，按估计的价值转入固定资产，并按本公司固定资产折旧政策计提固定资产的折旧，待办理竣工决算后，再按实际成本调整原来的暂估价值，但不调整原已计提的折旧额。

25、借款费用

√适用 □不适用

（1）借款费用资本化的确认原则

本公司发生的借款费用，可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的，在符合资本化条件的情况下开始资本化，计入相关资产成本；其他借款费用，在发生时根据其发生额确认为费用，计入当期损益。

符合资本化条件的资产，是指需要经过相当长时间的购建或者生产活动才能达到预定可使用或者可销售状态的固定资产、投资性房地产和存货等资产。

借款费用同时满足下列条件时开始资本化：

1）资产支出已经发生，资产支出包括为购建或者生产符合资本化条件的资产而以支付现金、转移非现金资产或者承担带息债务形式发生的支出；

2）借款费用已经发生；

3）为使资产达到预定可使用或者可销售状态所必要的购建或者生产活动已经开始。

（2）借款费用资本化期间

资本化期间，指从借款费用开始资本化时点到停止资本化时点的期间，借款费用暂停资本化的期间不包括在内。

当购建或者生产符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态时，借款费用停止资本化。

当购建或者生产符合资本化条件的资产中部分项目分别完工且可单独使用时，该部分资产借款费用停止资本化。

购建或者生产的资产的各部分分别完工，但必须等到整体完工后才可使用或可对外销售的，在该资产整体完工时停止借款费用资本化。

（3）暂停资本化期间

符合资本化条件的资产在购建或生产过程中发生的非正常中断、且中断时间连续超过3个月的，则借款费用暂停资本化；该项中断如是所购建或生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用状态或者可销售状态必要的程序，则借款费用继续资本化。在中断期间发生的借款费用确认为当期损益，直至资产的购建或者生产活动重新开始后借款费用继续资本化。

（4）借款费用资本化金额的计算方法

专门借款的利息费用（扣除尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或者进行暂时性投资取得的投资收益）及其辅助费用在所购建或者生产的符合资本化条件的资产达到预定可使用或者可销售状态前，予以资本化。

根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。资本化率根据一般借款加权平均利率计算确定。

借款存在折价或者溢价的，按照实际利率法确定每一会计期间应摊销的折价或者溢价金额，调整每期利息金额。

26、生物资产

√适用 □不适用

（1）生物资产的确认条件

生物资产：是指有生命的动物和植物。

生物资产同时满足下列条件的，予以确认：

1）企业因过去的交易或者事项而拥有或者控制该生物资产；

2）与该生物资产有关的经济利益或服务潜能很可能流入企业；

3）该生物资产的成本能够可靠地计量。

（2）生物资产的分类

生物资产包括消耗性生物资产、未成熟生产性生物资产、成熟生产性生物资产。

（3）生物资产的计量

1）生物资产的初始计量

生物资产按成本进行初始计量。

外购生物资产的成本，包括购买价款、相关税费、运输费、保险费以及可直接归属于购买该资产的其他支出。自行营造或繁殖的生产性生物资产，在达到预定生产目的前发生的实际费用构成生产性生物资产的成本，达到预定生产目的后发生的后续支出，计入当期损益。

2）生物资产的后续计量

企业对达到预定生产经营目的的生产性生物资产，当期计提折旧，并根据用途分别计入相关资产的成本或当期损益。成熟性生物资产折旧采用年限平均法计提。每年度末，对生产性生物资产和消耗性生物资产进行检查，有证据表明生产性生物资产可收回金额或消耗性生物资产的可变现净值低于其账面价值的，按低于金额计提生产性生物资产的减值准备和消耗性生物资产跌价准备，计入当期损益；生产性生物资产减值准备一经计提，不得转回；消耗性生物资产跌价因素消失的，原已计提的跌价准备转回，转回金额计入当期损益。

27、油气资产

□适用 √不适用

28、使用权资产

□适用 √不适用

29、无形资产

(1)计价方法、使用寿命、减值测试

√适用 □不适用

1）无形资产的计价方法

①公司取得无形资产时按成本进行初始计量

外购无形资产的成本，包括购买价款、相关税费以及直接归属于使该项资产达到预定用途所发生的其他支出。购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质的，无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定。

债务重组取得债务人用以抵债的无形资产，以该无形资产的公允价值为基础确定其入账价值，并将重组债务的账面价值与该用以抵债的无形资产公允价值之间的差额，计入当期损益。

在非货币性资产交换具备商业实质且换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下，非货币性资产交换换入的无形资产以换出资产的公允价值为基础确定其入账价值，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入无形资产的成本，不确认损益。

以同一控制下的企业吸收合并方式取得的无形资产按被合并方的账面价值确定其入账价值；以非同一控制下的企业吸收合并方式取得的无形资产按公允价值确定其入账价值。

内部自行开发的无形资产，其成本包括：开发该无形资产时耗用的材料、劳务成本、注册费、在开发过程中使用的其他专利权和特许权的摊销以及满足资本化条件的利息费用，以及为使该无形资产达到预定用途前所发生的其他直接费用。

②后续计量

在取得无形资产时分析判断其使用寿命。

对于使用寿命有限的无形资产，在为企业带来经济利益的期限内按直线法摊销；无法预见无形资产为企业带来经济利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资产，不予摊销。

2）使用寿命有限的无形资产的使用寿命估计情况

来源于合同性权利或者其他法定权利的无形资产，其使用寿命按不超过合同性权利或者其他法定权利的期限；

合同性权利或者其他法定权利到期时因续约等延续、且有证据表明延续不需要付出大额成本的，续约期一并记入使用寿命；

合同或者法律没有使用寿命的，综合各方面情况判断，如与同行业情况进行比较、参考历史经验、聘请专家论证等，以无形资产能为公司带来经济利益的期限确定使用寿命；

按照上述方法仍无法确定无形资产为公司带来经济利益期限的，作为使用寿命不确定的无形资产。每期末，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核。

3）使用寿命不确定的无形资产的判断依据

每期末，对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核。

4）无形资产减值准备的计提

对于使用寿命确定的无形资产，如有明显减值迹象的，期末进行减值测试。

对于使用寿命不确定的无形资产，每期末进行减值测试。

对无形资产进行减值测试，估计其可收回金额。可收回金额根据无形资产的公允价值减去处置费用后的净额与无形资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。

当无形资产的可收回金额低于其账面价值的，将无形资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为无形资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的无形资产减值准备。

无形资产减值损失确认后，减值无形资产的折耗或者摊销费用在未来期间作相应调整，以使该无形资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的无形资产账面价值（扣除预计净残值）。

无形资产的减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。

有迹象表明一项无形资产可能发生减值的，本公司以单项无形资产为基础估计其可收回金额。本公司难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该无形资产所属的资产组为基础确定无形资产组的可收回金额。

(2)内部研究开发支出会计政策

√适用 □不适用

1）划分公司内部研究开发项目的研究阶段和开发阶段具体标准研究阶段：为获取并理解新的科学或技术知识等而进行的独创性的有计划调查、研究活动的阶段。

开发阶段：在进行商业性生产或使用前，将研究成果或其他知识应用于某项计划或设计，以生产出新的或具有实质性改进的材料、装置、产品等活动的阶段。内部研究开发项目研究阶段的支出，在发生时计入当期损益。2）开发阶段支出符合资本化的具体标准内部研究开发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件时确认为无形资产：

①完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；

②具有完成该无形资产并使用或出售的意图；

③无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能够证明其有用性；

④有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；

⑤归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。

30、长期资产减值

√适用 □不适用

本公司在资产负债表日判断长期资产是否存在可能发生减值的迹象。如果长期资产存在减值迹象的，以单项资产为基础估计其可收回金额；难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。

资产可收回金额的估计，根据其公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。

可收回金额的计量结果表明，长期资产的可收回金额低于其账面价值的，将长期资产的账面价值减记至可收回金额，减记的金额确认为资产减值损失，计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。资产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。

资产减值损失确认后，减值资产的折旧或者摊销费用在未来期间作相应调整，以使该资产在剩余使用寿命内，系统地分摊调整后的资产账面价值（扣除预计净残值）。

因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。

在对商誉进行减值测试时，将商誉的账面价值分摊至预期从企业合并的协同效应中受益的资产组或资产组组合。在对包含商誉的相关资产组或者资产组组合进行减值测试时，如与商誉相关的资产组或者资产组组合存在减值迹象的，先对不包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试，计算可收回金额，并与相关账面价值相比较，确认相应的减值损失。再对包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试，比较这些相关资产组或者资产组组合的账面价值（包括所分摊的商誉的账面价值部分）与其可收回金额，如相关资产组或者资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认商誉的减值损失。

31、长期待摊费用

√适用 □不适用

长期待摊费用在受益期内按直线法分期摊销，其中：

预付经营租入固定资产的租金，按租赁合同规定的期限或其它合理方法平均摊销；

经营租赁方式租入的固定资产改良支出，按剩余租赁期与租赁资产尚可使用年限两者中较短的期限平均摊销。

32、合同负债

(1)合同负债的确认方法

√适用 □不适用

本公司将已收或应收客户对价而应向客户转让商品的义务部分确认为合同负债。

33、职工薪酬

职工薪酬是指本公司为获得职工提供的服务或解除劳动关系而给予的各种形式的报酬或补偿。职工薪酬包括短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其他长期职工福利。

(1)短期薪酬的会计处理方法

√适用 □不适用

短期薪酬是指本公司在职工提供相关服务的年度报告期间结束后十二个月内需要全部予以支付的职工薪酬，离职后福利和辞退福利除外。本公司在职工提供服务的会计期间，将应付的短期薪酬确认为负债，并根据职工提供服务的受益对象计入相关资产成本和费用。

(2)离职后福利的会计处理方法

√适用 □不适用

离职后福利是指本公司为获得职工提供的服务而在职工退休或与企业解除劳动关系后，提供的各种形式的报酬和福利，短期薪酬和辞退福利除外。

本公司的离职后福利计划全部为设定提存计划。

离职后福利设定提存计划主要为参加由各地劳动及社会保障机构组织实施的社会基本养老保险、失业保险等。在职工为本公司提供服务的会计期间，将根据设定提存计划计算的应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。

本公司按照国家规定的标准定期缴付上述款项后，不再有其他的支付义务。

(3)辞退福利的会计处理方法

√适用 □不适用

辞退福利是指本公司在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或者为鼓励职工自愿接受裁减而给予职工的补偿，在本公司不能单方面撤回解除劳动关系计划或裁减建议时和确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本费用时两者孰早日，确认因解除与职工的劳动关系给予补偿而产生的负债，同时计入当期损益。

本公司向接受内部退休安排的职工提供内退福利。内退福利是指，向未达到国家规定的退休年龄、经本公司管理层批准自愿退出工作岗位的职工支付的工资及为其缴纳的社会保险费等。本公司自内部退休安排开始之日起至职工达到正常退休年龄止，向内退职工支付内部退养福利。对于内退福利，本公司比照辞退福利进行会计处理，在符合辞退福利相关确认条件时，将自职工停止提供服务日至正常退休日期间拟支付的内退职工工资和缴纳的社会保险费等，确认为负债，一次性计入当期损益。内退福利的精算假设变化及福利标准调整引起的差异于发生时计入当期损益。

(4)其他长期职工福利的会计处理方法

√适用 □不适用

其他长期职工福利是指除短期薪酬、离职后福利、辞退福利之外的其他所有职工福利。

对符合设定提存计划条件的其他长期职工福利，在职工为本公司提供服务的会计期间，将应缴存金额确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本；除上述情形外的其他长期职工福利，在资产负债表日将设定受益计划产生的福利义务归属于职工提供服务的期间，并计入当期损益或相关资产成本。

34、租赁负债

□适用 √不适用

35、预计负债

√适用 □不适用

（1）预计负债的确认标准

与或有事项相关的义务同时满足下列条件时，本公司确认为预计负债：

1）该义务是本公司承担的现时义务；

2）履行该义务很可能导致经济利益流出本公司；

3）该义务的金额能够可靠地计量。

（2）预计负债的计量方法

本公司预计负债按履行相关现时义务所需的支出的最佳估计数进行初始计量。本公司在确定最佳估计数时，综合考虑与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。对于货币时间价值影响重大的，通过对相关未来现金流出进行折现后确定最佳估计数。最佳估计数分别按以下情况处理：

所需支出存在一个连续范围（或区间），且该范围内各种结果发生的可能性相同的，则最佳估计数按照该范围的中间值即上下限金额的平均数确定。所需支出不存在一个连续范围（或区间），或虽然存在一个连续范围但该范围内各种结果发生的可能性不相同的，如或有事项涉及单个项目的，则最佳估计数按照最可能发生金额确定；如或有事项涉及多个项目的，则最佳估计数按各种可能结果及相关概率计算确定。本公司清偿预计负债所需支出全部或部分预期由第三方补偿的，补偿金额在基本确定能够收到时，作为资产单独确认，确认的补偿金额不超过预计负债的账面价值。

36、股份支付

√适用 □不适用

（1）股份支付的种类

本公司的股份支付分为以权益结算的股份支付和以现金结算的股份支付。

（2）权益工具公允价值的确定方法

对于授予的存在活跃市场的期权等权益工具，按照活跃市场中的报价确定其公允价值。对于授予的不存在活跃市场的期权等权益工具，采用期权定价模型等确定其公允价值，选用的期权定价模型考虑以下因素：1）期权的行权价格；2）期权的有效期；3）标的股份的现行价格；4）股价预计波动率；5）股份的预计股利；6）期权有效期内的无风险利率。

在确定权益工具授予日的公允价值时，考虑股份支付协议规定的可行权条件中的市场条件和非可行权条件的影响。股份支付存在非可行权条件的，只要职工或其他方满足了所有可行权条件中的非市场条件（如服务期限等），即确认已得到服务相对应的成本费用。

（3）确定可行权权益工具最佳估计的依据

等待期内每个资产负债表日，根据最新取得的可行权职工人数变动等后续信息作出最佳估计，修正预计可行权的权益工具数量。在可行权日，最终预计可行权权益工具的数量与实际可行权数量一致。

（4）会计处理方法

以权益结算的股份支付，按授予职工权益工具的公允价值计量。授予后立即可行权的，在授予日按照权益工具的公允价值计入相关成本或费用，相应增加资本公积。在完成等待期内的服务或达到规定业绩条件才可行权的，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按照权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关成本或费用和资本公积。在可行权日之后不再对已确认的相关成本或费用和所有者权益总额进行调整。以现金结算的股份支付，按照本公司承担的以股份或其他权益工具为基础计算确定的负债的公允价值计量。授予后立即可行权的，在授予日以本公司承担负债的公允价值计入相关成本或费用，相应增加负债。在完成等待期内的服务或达到规定业绩条件以后才可行权的以现金结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权情况的最佳估计为基础，按照本公司承担负债的公允价值金额，将当期取得的服务计入成本或费用和相应的负债。在相关负债结算前的每个资产负债表日以及结算日，对负债的公允价值重新计量，其变动计入当期损益。若在等待期内取消了授予的权益工具，本公司对取消所授予的权益性工具作为加速行权处理，将剩余等待期内应确认的金额立即计入当期损益，同时确认资本公积。职工或其他方能够选择满足非可行权条件但在等待期内未满足的，本公司将其作为授予权益工具的取消处理。

37、优先股、永续债等其他金融工具

□适用 √不适用

38、收入

(1)收入确认和计量所采用的会计政策

√适用 □不适用

本公司在履行了合同中的履约义务，即在客户取得相关商品或服务控制权时，按照分摊至该项履约义务的交易价格确认收入。

履约义务，是指合同中本公司向客户转让可明确区分商品或服务的承诺。

取得相关商品控制权，是指能够主导该商品的使用并从中获得几乎全部的经济利益。

本公司在合同开始日即对合同进行评估，识别该合同所包含的各单项履约义务，并确定各单项履约义务是在某一时段内履行，还是某一时点履行。满足下列条件之一的，属于在某一时间段内履行的履约义务，本公司按照履约进度，在一段时间内确认收入：

A.客户在本公司履约的同时即取得并消耗本公司履约所带来的经济利益；

B.客户能够控制本公司履约过程中在建的商品；

C.本公司履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且本公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。否则，本公司在客户取得相关商品或服务控制权的时点确认收入。

对于在某一时段内履行的履约义务，本公司根据商品和劳务的性质，采用产出法或投入法确定恰当的履约进度。产出法是根据已转移给客户的商品对于客户的价值确定履约进度（投入法是根据公司为履行履约义务的投入确定履约进度）。当履约进度不能合理确定时，公司已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。

如果不满足上述条件之一，则公司在客户取得相关商品控制权的时点将分摊至该单项履约义务的交易价格确认收入。在判断客户是否已取得商品控制权时，公司考虑下列迹象：企业就该商品享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务；企业已将该商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有该商品的法定所有权；企业已将该商品实物转移给客户，即客户已实物占有该商品；企业已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬；客户已接受该商品；其他表明客户已取得商品控制权的迹象。

本公司已向客户转让商品或服务而有权收取对价的权利（且该权利取决于时间流逝之外的其他因素）作为合同资产，合同资产以预期信用损失为基础计提减值。本公司拥有的、无条件（仅取决于时间流逝）向客户收取对价的权利作为应收款项列示。本公司已收或应收客户对价而应向客户转让商品或服务的义务作为合同负债。

本公司的收入主要包括乳制品等商品的销售，采取经销与直营相结合的销售模式，在按照合同约定方式交付商品后，即在客户取得相关商品控制权时确认收入。本公司给予客户的信用期与行业惯例一致，不存在重大融资成分。

(2)同类业务采用不同经营模式导致收入确认会计政策存在差异的情况

□适用 √不适用

39、合同成本

√适用 □不适用

(1)合同履约成本

本公司对于为履行合同发生的成本，不属于除收入准则外的其他企业会计准则范围且同时满足下列条件的作为合同履约成本确认为一项资产：

1）该成本与一份当前或预期取得的合同直接相关，包括直接人工、直接材料、制造费用（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本；

2）该成本增加了企业未来用于履行履约义务的资源。

3）该成本预期能够收回。

该资产根据其初始确认时摊销期限是否超过一个正常营业周期在存货或其他非流动资产中列报。

(2)合同取得成本

本公司为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，作为合同取得成本确认为一项资产。增量成本是指本公司不取得合同就不会发生的成本，如销售佣金等。对于摊销期限不超过一年的，在发生时计入当期损益。

(3)合同成本摊销

上述与合同成本有关的资产，采用与该资产相关的商品或服务收入确认相同的基础，在履约义务履行的时点或按照履约义务的履约进度进行摊销，计入当期损益。

(4)合同成本减值

上述与合同成本有关的资产，账面价值高于本公司因转让与该资产相关的商品预期能够取得剩余对价与为转让该相关商品估计将要发生的成本的差额的，超出部分应当计提减值准备，并确认为资产减值损失。

计提减值准备后，如果以前期间减值的因素发生变化，使得上述两项差额高于该资产账面价值的，转回原已计提的资产减值准备，并计入当期损益，但转回后的资产账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该资产在转回日的账面价值。

40、政府补助

√适用 □不适用

政府补助，是本公司从政府无偿取得的货币性资产与非货币性资产，但不包括政府作为企业所有者投入的资本。根据相关政府文件规定的补助对象，将政府补助划分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。

对期末有证据表明公司能够符合财政扶持政策规定的相关条件且预计能够收到财政扶持资金的，按应收金额确认政府补助。除此之外，政府补助均在实际收到时确认。

政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能够可靠取得的，按照名义金额（人民币1元）计量。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。

已确认的政府补助需要返还时，存在相关递延收益余额的，冲减相关递延收益账面余额，超出部分计入当期损益；不存在相关递延收益的，直接计入当期损益。

取得政策性优惠贷款贴息的，如果将贴息资金拨付给贷款银行，由贷款银行以政策性优惠利率向公司提供贷款的，公司以实际收到的借款金额作为借款的入账价值，按照借款本金和该政策性优惠利率计算相关借款费用；如果将贴息资金直接拨付给公司的，公司将对应的贴息冲减相关借款费用。

（1）与资产相关的政府补助判断依据及会计处理方法

公司对取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助判断为与资产相关的政府补助，与资产相关的政府补助冲减相关资产的账面价值。

（2）与收益相关的政府补助判断依据及会计处理方法

与公司日常活动相关的政府补助，用于补偿公司以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间，计入其他收益；与公司日常活动相关的政府补助用于补偿公司已发生的相关成本费用或损失的，直接计入其他收益。

与公司日常活动无关的政府补助，用于补偿企业以后期间的相关费用或损失的，确认为递延收益，在确认相关费用的期间计入当期营业外收入；用于补偿企业已发生的相关费用或损失的，取得时直接计入当期营业外收入。

41、递延所得税资产/递延所得税负债

√适用 □不适用

递延所得税资产和递延所得税负债根据资产和负债的计税基础与其账面价值的差额（暂时性差异）计算确认。于资产负债表日，递延所得税资产和递延所得税负债，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量。

（1）确认递延所得税资产的依据

本公司以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减的应纳税所得额为限，确认由可抵扣暂时性差异产生的递延所得税资产。但是，同时具有下列特征的交易中因资产或负债的初始确认所产生的递延所得税资产不予确认：

1）该交易不是企业合并；

2）交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额或可抵扣亏损。

对于与联营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列条件的，确认相应的递延所得税资产：暂时性差异在可预见的未来很可能转回，且未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额。

（2）确认递延所得税负债的依据

公司将当期与以前期间应交未交的应纳税暂时性差异确认为递延所得税负债。但不包括：

1）商誉的初始确认所形成的暂时性差异；

2）非企业合并形成的交易或事项，且该交易或事项发生时既不影响会计利润，也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）所形成的暂时性差异；

3）对于与子公司、联营企业投资相关的应纳税暂时性差异，该暂时性差异转回的时间能够控制并且该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。

42、租赁

(1)经营租赁的会计处理方法

√适用 □不适用

1）经营租入资产公司租入资产所支付的租赁费，在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分摊，计入当期费用。公司支付的与租赁交易相关的初始直接费用，计入当期费用。资产出租方承担了应由公司承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从租金总额中扣除，按扣除后的租金费用在租赁期内分摊，计入当期费用。2）经营租出资产公司出租资产所收取的租赁费，在不扣除免租期的整个租赁期内，按直线法进行分摊，确认为租赁收入。公司支付的与租赁交易相关的初始直接费用，计入当期费用；如金额较大的，则予以资本化，在整个租赁期间内按照与租赁收入确认相同的基础分期计入当期收益。公司承担了应由承租方承担的与租赁相关的费用时，公司将该部分费用从租金收入总额中扣除，按扣除后的租金费用在租赁期内分配。

(2)融资租赁的会计处理方法

√适用 □不适用

1）融资租入资产：公司在承租开始日，将租赁资产公允价值与最低租赁付款额现值两者中较低者作为租入资产的入账价值，将最低租赁付款额作为长期应付款的入账价值，其差额作为未确认的融资费用。融资租入资产的认定依据、计价和折旧方法详见附注五“23、固定资产”。公司采用实际利率法对未确认的融资费用，在资产租赁期间内摊销，计入财务费用。2）融资租出资产：公司在租赁开始日，将应收融资租赁款，未担保余值之和与其现值的差额确认为未实现融资收益，在将来收到租金的各期间内确认为租赁收入，公司发生的与出租交易相关的初始直接费用，计入应收融资租赁款的初始计量中，并减少租赁期内确认的收益金额。

(3)新租赁准则下租赁的确定方法及会计处理方法

□适用 √不适用

43、其他重要的会计政策和会计估计

√适用 □不适用

（1）终止经营

公司将满足下列条件之一的，且该组成部分已经处置或划归为持有待售类别的、能够单独区分的组成部分确认为终止经营组成部分：

1）该组成部分代表一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区；

2）该组成部分是拟对一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区进行处置的一项相关联计划的一部分；3）该组成部分是专为转售而取得的子公司。终止经营的减值损失和转回金额等经营损益及处置损益作为终止经营损益在利润表中列示。

（2）股份回购

公司回购股份，按照回购股份的全部支出计入库存股，根据后续用途进行相应的账务处理。

（3）套期会计

为规避某些风险，公司把某些金融工具作为套期工具进行套期。满足规定条件的套期，公司用套期会计方法进行处理。公司的套期包括公允价值套期及现金流量套期。公司在套期开始时，记录套期工具与被套期项目之间的关系，以及风险管理目标和进行不同套期交易的策略。此外，根据企业会计准则，在套期开始及之后，公司会持续地对套期有效性进行评价，以检查有关套期在套期关系被指定的会计期间内是否高度有效。

1）公允价值套期

公允价值套期为对已确认资产或负债、尚未确认的确定承诺，或该资产或负债、尚未确认的确定承诺中可辨认部分的公允价值变动风险进行的套期。该类价值变动源于某类特定风险，并将对当期损益产生影响。

对于被指定为套期工具并符合公允价值套期要求的套期工具，其公允价值的变动连同被套期项目因被套期风险形成的公允价值变动均计入当期损益，二者的净影响作为套期无效部分计入当期损益。

若套期关系不再符合套期会计的要求，对以摊余成本计量的被套期项目的账面价值所做的调整，在终止日至到期日的期间内按照实际利率法进行摊销并计入当期损益。当被套期项目被终止确认时，尚未摊销的对账面价值所做的调整直接计入当期损益。

2）现金流量套期

现金流量套期为对现金流量变动风险进行的套期。该类现金流量变动源于与已确认资产或负债（如外币债务的全部或部分未来偿付额）、很可能发生的预期交易有关的某类特定风险，最终对当期损益产生影响。

对于被指定为套期工具并符合现金流量套期要求的套期工具，其公允价值变动中属于有效套期部分，应计入其他综合收益并累计计入股东权益。属于无效套期的部分计入当期损益。原已计入股东权益中的累计利得或损失，当在被套期项目影响当期损益的相同期间转出并计入当期损益。

当套期工具已到期、被出售，或不再被指定为套期，或者套期关系不再符合套期会计的要求时，原已计入股东权益中的套期工具的累计利得或损失暂不转出，直至预期交易实际发生时才被

重分类至当期损益。如果预期交易预计不会发生，则原已计入股东权益中的累计利得或损失应转出，计入当期损益。

（4）重大会计判断和估计

运用会计政策过程中，由于经营活动内在的不确定性，本公司需要对无法准确计量的报表项目的账面价值进行判断、估计和假设。这些判断、估计和假设是基于本公司管理层过去的历史经验，并在考虑其他相关因素的基础上做出的。这些估计的不确定性所导致的实际结果可能与本公司管理层当前的估计存在差异。前述判断、估计和假设在持续经营的基础上进行定期复核，会计估计的变更仅影响变更当期的，其影响数在变更当期予以确认；既影响变更当期又影响未来期间的，其影响数在变更当期和未来期间予以确认。

于资产负债表日，本公司需对财务报表项目金额进行判断、估计和假设的重要领域如下：

1）折旧和摊销

本公司对固定资产和无形资产在考虑其残值后，在使用寿命内按直线法计提折旧和摊销。本公司定期复核使用寿命，以决定将计入每个报告期的折旧和摊销费用数额。使用寿命是本公司根据对同类资产的以往经验并结合预期的技术更新而确定的。如果以前的估计发生重大变化，则会在未来期间对折旧和摊销费用进行调整。

2）递延所得税资产

递延所得税资产的实现主要取决于未来的实际盈利及暂时性差异在未来使用年度的实际税率。如未来实际产生的盈利少于预期，或实际税率低于预期，确认的递延所得税资产将被转回，并确认在转回发生期间的合并利润表中。对于能够结转以后年度的可抵扣亏损，由于未来能否获得足够的应纳税所得额具有不确定性，因此没有全额确认为递延所得税资产。

3）所得税

本公司在多个地区缴纳企业所得税。在正常的经营活动中，部分交易和事项的最终税务处理存在不确定性。在计提各个地区的所得税费用时，本公司需要作出重大判断。如果这些税务事项的最终认定结果与最初入账的金额存在差异，该差异将对作出上述最终认定期间的所得税费用和递延所得税的金额产生影响。

44、重要会计政策和会计估计的变更

(1)重要会计政策变更

√适用 □不适用

会计政策变更的内容和原因	审批程序	备注(受重要影响的报表项目名称和金额)
因执行财政部于2017年修订并发布的《企业会计准则第14号——收入》，对原会计政策相关内容进行调整。	2020年4月27日召开了第九届董事会第十次会议，审议通过了《公司关于会计政策变更的议案》。	根据新收入准则中衔接规定相关要求，无需对比较财务报表数据进行调整，不会对公司2020年度的财务状况、经营成果产生重大影响；因首次执行新收入准则调整的报表项目及金额详见如下（3）中所述。

项目	2019年12月31日	2020年1月1日	调整数
流动资产：
货币资金	11,325,320,836.33	11,325,320,836.33
结算备付金
拆出资金
交易性金融资产	389,993,987.17	389,993,987.17
衍生金融资产
应收票据	221,720,000.00	221,720,000.00
应收账款	1,615,510,453.56	1,615,510,453.56
应收款项融资
预付款项	1,157,175,226.98	1,157,175,226.98
应收保费
应收分保账款
应收分保合同准备金
其他应收款	194,759,131.74	194,759,131.74
其中：应收利息
应收股利
买入返售金融资产
存货	7,715,031,334.22	7,715,031,334.22
合同资产
持有待售资产
一年内到期的非流动资产	303,240,656.65	303,240,656.65

其他流动资产	2,783,098,811.83	2,783,098,811.83
流动资产合计	25,705,850,438.48	25,705,850,438.48
非流动资产：
发放贷款和垫款
债权投资
其他债权投资
长期应收款
长期股权投资	1,960,904,891.42	1,960,904,891.42
其他权益工具投资	1,147,896,142.44	1,147,896,142.44
其他非流动金融资产	142,167,713.34	142,167,713.34
投资性房地产	533,295,854.46	533,295,854.46
固定资产	18,296,214,255.28	18,296,214,255.28
在建工程	6,165,050,218.38	6,165,050,218.38
生产性生物资产
油气资产
使用权资产
无形资产	1,408,682,162.74	1,408,682,162.74
开发支出
商誉	527,543,825.21	527,543,825.21
长期待摊费用	678,728,012.92	678,728,012.92
递延所得税资产	743,974,453.27	743,974,453.27
其他非流动资产	3,150,959,048.48	3,150,959,048.48
非流动资产合计	34,755,416,577.94	34,755,416,577.94
资产总计	60,461,267,016.42	60,461,267,016.42
流动负债：
短期借款	4,559,631,340.89	4,559,631,340.89
向中央银行借款
拆入资金
交易性金融负债	37,079,015.63	37,079,015.63
衍生金融负债
应付票据	300,097,580.53	300,097,580.53
应付账款	10,501,125,559.06	10,501,125,559.06
预收款项	6,020,058,284.82		-6,020,058,284.82
合同负债		5,392,061,098.32	5,392,061,098.32

卖出回购金融资产款
吸收存款及同业存放
代理买卖证券款
代理承销证券款
应付职工薪酬	2,420,354,605.79	2,420,354,605.79
应交税费	396,691,576.79	396,691,576.79
其他应付款	3,821,658,464.62	3,821,658,464.62
其中：应付利息
应付股利	116,201,871.98	116,201,871.98
应付手续费及佣金
应付分保账款
持有待售负债
一年内到期的非流动负债	306,192,224.58	306,192,224.58
其他流动负债	3,069,386,047.58	3,697,383,234.08	627,997,186.50
流动负债合计	31,432,274,700.29	31,432,274,700.29
非流动负债：
保险合同准备金
长期借款	471,124,135.41	471,124,135.41
应付债券	1,500,000,000.00	1,500,000,000.00
其中：优先股
永续债
租赁负债
长期应付款	164,015,105.94	164,015,105.94
长期应付职工薪酬
预计负债
递延收益	114,577,567.48	114,577,567.48
递延所得税负债	505,136,715.80	505,136,715.80
其他非流动负债
非流动负债合计	2,754,853,524.63	2,754,853,524.63
负债合计	34,187,128,224.92	34,187,128,224.92
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）	6,096,378,858.00	6,096,378,858.00
其他权益工具
其中：优先股

永续债
资本公积	844,438,895.39	844,438,895.39
减：库存股	3,327,740,903.12	3,327,740,903.12
其他综合收益	984,142,651.34	984,142,651.34
专项储备
盈余公积	3,206,966,880.76	3,206,966,880.76
一般风险准备
未分配利润	18,326,838,635.10	18,326,838,635.10
归属于母公司所有者权益（或股东权益）合计	26,131,025,017.47	26,131,025,017.47
少数股东权益	143,113,774.03	143,113,774.03
所有者权益（或股东权益）合计	26,274,138,791.50	26,274,138,791.50
负债和所有者权益（或股东权益）总计	60,461,267,016.42	60,461,267,016.42

项目	2019年12月31日	2020年1月1日	调整数
流动资产：
货币资金	6,368,374,639.17	6,368,374,639.17
交易性金融资产
衍生金融资产
应收票据	221,720,000.00	221,720,000.00
应收账款	1,299,989,151.36	1,299,989,151.36
应收款项融资
预付款项	2,914,182,393.02	2,914,182,393.02
其他应收款	116,840,212.41	116,840,212.41
其中：应收利息
应收股利
存货	2,174,222,784.80	2,174,222,784.80
合同资产
持有待售资产
一年内到期的非流动资产
其他流动资产	1,415,618,996.18	1,415,618,996.18

流动资产合计	14,510,948,176.94	14,510,948,176.94
非流动资产：
债权投资
其他债权投资
长期应收款
长期股权投资	29,407,073,916.49	29,407,073,916.49
其他权益工具投资	441,883,848.50	441,883,848.50
其他非流动金融资产	82,167,713.34	82,167,713.34
投资性房地产	533,295,854.46	533,295,854.46
固定资产	1,435,331,912.33	1,435,331,912.33
在建工程	2,362,935,766.03	2,362,935,766.03
生产性生物资产
油气资产
使用权资产
无形资产	403,122,625.05	403,122,625.05
开发支出
商誉
长期待摊费用	632,171,525.75	632,171,525.75
递延所得税资产	202,705,433.57	202,705,433.57
其他非流动资产	263,715,174.73	263,715,174.73
非流动资产合计	35,764,403,770.25	35,764,403,770.25
资产总计	50,275,351,947.19	50,275,351,947.19
流动负债：
短期借款	3,040,242,029.16	3,040,242,029.16
交易性金融负债
衍生金融负债
应付票据	3,250,097,580.53	3,250,097,580.53
应付账款	9,812,201,086.65	9,812,201,086.65
预收款项	5,984,891,921.33		-5,984,891,921.33
合同负债		5,356,894,734.83	5,356,894,734.83
应付职工薪酬	1,843,744,723.97	1,843,744,723.97
应交税费	191,381,775.68	191,381,775.68
其他应付款	3,474,878,424.72	3,474,878,424.72
其中：应付利息
应付股利	112,792,303.78	112,792,303.78

持有待售负债
一年内到期的非流动负债	24,316,074.20	24,316,074.20
其他流动负债	3,029,773,770.49	3,657,770,956.99	627,997,186.50
流动负债合计	30,651,527,386.73	30,651,527,386.73
非流动负债：
长期借款	289,000.00	289,000.00
应付债券	1,500,000,000.00	1,500,000,000.00
其中：优先股
永续债
租赁负债
长期应付款	17,554,214.80	17,554,214.80
长期应付职工薪酬
预计负债
递延收益	18,946,180.91	18,946,180.91
递延所得税负债	27,209,014.81	27,209,014.81
其他非流动负债
非流动负债合计	1,563,998,410.52	1,563,998,410.52
负债合计	32,215,525,797.25	32,215,525,797.25
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）	6,096,378,858.00	6,096,378,858.00
其他权益工具
其中：优先股
永续债
资本公积	741,086,534.42	741,086,534.42
减：库存股	3,327,740,903.12	3,327,740,903.12
其他综合收益	154,190,747.14	154,190,747.14
专项储备
盈余公积	3,206,966,880.76	3,206,966,880.76
未分配利润	11,188,944,032.74	11,188,944,032.74
所有者权益（或股东权益）合计	18,059,826,149.94	18,059,826,149.94
负债和所有者权益（或股东权益）总计	50,275,351,947.19	50,275,351,947.19

(4)2020年起首次执行新收入准则、新租赁准则追溯调整前期比较数据的说明

□适用 √不适用

45、其他

□适用 √不适用

六、税项

1、主要税种及税率

主要税种及税率情况

√适用 □不适用

税种	计税依据	税率
增值税	应纳增值税额为销项税额减可抵扣进项税额后的余额	计算销项税额的税率为6%、9%、13%、零税率
消费税
营业税
城市维护建设税	应交增值税	1%、5%、7%
企业所得税	根据税法规定对本年度税前会计利润作相应调整后计算得出的应纳税所得额	15%、25%、28%（新西兰）、16.5%（香港）、20%（泰国、越南）、24%（马来西亚）、22%（印度尼西亚）、19%（英国）、美国联邦所得税率21%/州所得税率7.5%

纳税主体名称	所得税税率（%）
伊利国际发展有限公司	16.5
香港金港商贸控股有限公司	16.5
SILVER HARBOR LLC.	美国联邦所得税率21、州所得税率7.5
Oceania Dairy Limited	28
SA ARK FOOD (M)SDN.BHD.	24
THE CHOMTHANA COMPANY LIMITED	20
Maxx Drink Co.,Ltd.	20
Cooltrain Logistics Co.,Ltd.	20
BDC SPECIALTY FOOD CO.,LTD	20
GREEN ASIA FOOD VIETNAM COMPANY LIMITED	20
Westland Dairy Company Limited	28
Westland Milk Products Investments Limited	28
EasiYo Products (UK) Limited	19
EasiYo Products Limited	28

EasiYo Products (Aust) Limited	28
PT.Green Asia Food Indonesia	22
PT.Yili Indonesia Dairy	22
Ice Master Opco Co.,Ltd	20
Ice Master Propco Co.,Ltd	20

项目	期末余额	期初余额
库存现金	90,178.27	60,870.13
银行存款	11,354,266,679.34	10,912,217,817.58
其中：应收利息	58,765,537.36
其他货币资金	340,827,144.45	413,042,148.62
合计	11,695,184,002.06	11,325,320,836.33
其中：存放在境外的款项总额	4,152,594,438.22	4,516,413,342.95

其他说明其他货币资金明细如下：

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
支付易在途资金	88,737,736.46	151,616,565.26
存出投资款	77,263,213.40	79,633,664.48
担保保证金	25,256,300.27	31,201,010.57
存放中央银行法定存款准备金	149,569,894.32	146,740,908.31
存放中央银行超额存款准备金		3,850,000.00
合计	340,827,144.45	413,042,148.62

项目	期末余额	期初余额
存放中央银行法定存款准备金	149,569,894.32	146,740,908.31
到期前不可支取的定期存款	2,228,089.72	2,327,855.11
担保保证金	25,256,300.27	31,201,010.57
履约保证金		56,197,720.89
期货保证金	25,796,863.50	22,138,978.86
合计	202,851,147.81	258,606,473.74

受限制货币资金的说明：

（1）存放中央银行法定存款准备金是子公司伊利财务有限公司存放于中央银行的法定存款准备金。

（2）到期前不可支取的定期存款是子公司THE CHOMTHANA COMPANY LIMITED在泰国开泰银行存入的定期存款。

（3）担保保证金主要是子公司内蒙古惠商融资担保有限公司为公司客户和供应商向银行贷款提供担保所存入银行的保证金。

（4）期货保证金是子公司内蒙古金德瑞贸易有限责任公司为开展商品期货交易存放于期货公司的保证金。

截至2020年12月31日止，除上述受限制的货币资金外，本公司无其他因质押、冻结等对使用有限制的款项。

2、交易性金融资产

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产	123,219,805.15	389,993,987.17
其中：

权益工具投资	98,359,605.05	294,775,000.00
衍生金融资产	24,860,200.10	95,218,987.17
指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
其中：
合计	123,219,805.15	389,993,987.17

项目	期末余额	期初余额
远期外汇合约	262,828,575.48
合计	262,828,575.48

项目	期末余额	期初余额
银行承兑票据	142,875,000.00	221,720,000.00
商业承兑票据
合计	142,875,000.00	221,720,000.00

项目	期末终止确认金额	期末未终止确认金额
银行承兑票据	323,157,764.76
商业承兑票据
合计	323,157,764.76

(5)按坏账计提方法分类披露

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

类别	期末余额					期初余额
	账面余额		坏账准备		账面价值	账面余额		坏账准备		账面价值
	金额	比例(%)	金额	计提比例(%)		金额	比例(%)	金额	计提比例(%)
按单项计提坏账准备
其中：
按组合计提坏账准备	142,875,000.00	100			142,875,000.00	221,720,000.00	100			221,720,000.00
其中：
银行承兑汇票	142,875,000.00	100			142,875,000.00	221,720,000.00	100			221,720,000.00
合计	142,875,000.00	/		/	142,875,000.00	221,720,000.00	/		/	221,720,000.00

名称	期末余额
	应收票据	坏账准备	计提比例（%）
银行承兑票据	142,875,000.00
合计	142,875,000.00

(7)本期实际核销的应收票据情况

□适用 √不适用

其他说明

√适用 □不适用

应收票据减少原因：本期经销商购买产品使用银行承兑汇票结算量减少所致。

5、应收账款

(1)按账龄披露

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

账龄	期末账面余额
1年以内
其中：1年以内分项
1年以内小计	1,685,611,039.43
1至2年	309,211.24
2至3年	22,227.50
3年以上	1,571,913.64
3至4年
4至5年
5年以上
合计	1,687,514,391.81

类别	期末余额					期初余额
	账面余额		坏账准备		账面价值	账面余额		坏账准备		账面价值
	金额	比例(%)	金额	计提比例(%)		金额	比例(%)	金额	计提比例(%)
单项计提坏账准备	6,429,206.99	0.38	6,429,206.99	100.00		2,074,374.24	0.12	2,074,374.24	100.00
其中：
按组合计提坏账准备	1,681,085,184.82	99.62	64,740,240.35	3.85	1,616,344,944.47	1,755,989,623.40	99.88	140,479,169.84	8.00	1,615,510,453.56
其中：
组合2	1,681,085,184.82	99.62	64,740,240.35	3.85	1,616,344,944.47	1,755,989,623.40	99.88	140,479,169.84	8.00	1,615,510,453.56
合计	1,687,514,391.81	/	71,169,447.34	/	1,616,344,944.47	1,758,063,997.64	/	142,553,544.08	/	1,615,510,453.56

按单项计提坏账准备：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

名称	期末余额
	账面余额	坏账准备	计提比例（%）	计提理由
单项金额不重大但单独计提的坏账准备	6,429,206.99	6,429,206.99	100.00	收回难度大，发生坏账的可能性较大。
合计	6,429,206.99	6,429,206.99	100.00	/

名称	期末余额
	应收账款	坏账准备	计提比例（%）
3个月以内	1,664,544,872.52	62,126,325.69	3.73
4-6个月	10,570,653.99	841,817.09	7.96
7-12个月	5,492,802.58	1,295,241.84	23.58
1年以上	476,855.73	476,855.73	100.00
合计	1,681,085,184.82	64,740,240.35

类别	期初余额	本期变动金额				期末余额
		计提	收回或转回	转销或核销	其他变动
按单项计提坏账准备	2,074,374.24	5,386,484.51		1,040,239.86	8,588.10	6,429,206.99
组合2	140,479,169.84		74,783,824.82		-955,104.67	64,740,240.35
合计	142,553,544.08	5,386,484.51	74,783,824.82	1,040,239.86	-946,516.57	71,169,447.34

(4)本期实际核销的应收账款情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	核销金额
实际核销的应收账款	1,040,239.86

单位名称	期末金额	占应收账款总额的比例（％）	已计提坏账准备
第一名	260,990,390.83	15.47	12,755,989.63
第二名	116,093,140.25	6.88	5,674,089.72
第三名	103,784,062.16	6.15	542,263.60
第四名	99,784,195.06	5.91	4,876,984.76
第五名	83,630,776.05	4.96	4,087,481.18
合计	664,282,564.35	39.37	27,936,808.89

单位：元 币种：人民币

账龄	期末余额		期初余额
	金额	比例(%)	金额	比例(%)
1年以内	1,209,584,549.75	93.79	1,148,271,346.86	99.23
1至2年	79,712,185.26	6.18	7,885,360.93	0.68
2至3年	294,834.73	0.02	1,007,883.12	0.09
3年以上	142,444.88	0.01	10,636.07
合计	1,289,734,014.62	100.00	1,157,175,226.98	100.00

项目	期末余额	账龄	未及时结算原因
包材款	59,136,852.28	1-2年	货未到

单位名称	期末金额	占预付账款总额的比例(%)	预付款时间	未结算原因
第一名	206,483,372.47	16.01	1年以内	服务尚未提供
第二名	153,725,667.62	11.92	1年以内	货未到
第三名	137,970,599.42	10.70	1年以内	货未到
第四名	128,993,976.51	10.00	1年以内	货未到
第五名	107,184,999.93	8.31	1年以内	货未到
合计	734,358,615.95	56.94

项目	期末余额	期初余额
应收利息
应收股利
其他应收款	115,485,839.79	194,759,131.74
合计	115,485,839.79	194,759,131.74

应收利息

(1)应收利息分类

□适用 √不适用

(2)重要逾期利息

□适用 √不适用

(3)坏账准备计提情况

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

应收股利

(1)应收股利

□适用 √不适用

(2)重要的账龄超过1年的应收股利

□适用 √不适用

(3)坏账准备计提情况

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

其他应收款

(1)按账龄披露

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

账龄	期末账面余额
1年以内
其中：1年以内分项
1年以内小计	83,339,553.51
1至2年	36,165,452.62
2至3年	664,722.07
3年以上
3至4年	427,243.69
4至5年	588,495.20
5年以上	17,038,097.05
合计	138,223,564.14

(2)按款项性质分类情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

款项性质	期末账面余额	期初账面余额
押金及保证金	63,734,661.99	109,826,052.54
代垫款项	72,465,274.18	69,096,325.13
股权转让款		50,000,000.00
支持奶户发展往来款	2,023,627.97	1,149,205.66
合计	138,223,564.14	230,071,583.33

坏账准备	第一阶段	第二阶段	第三阶段	合计
	未来12个月预期信用损失	整个存续期预期信用损失(未发生信用减值)	整个存续期预期信用损失(已发生信用减值)
2020年1月1日余额	16,935,576.66		18,376,874.93	35,312,451.59
2020年1月1日余额在本期
--转入第二阶段
--转入第三阶段
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提			863,619.51	863,619.51
本期转回	13,210,343.63			13,210,343.63
本期转销
本期核销			56,256.00	56,256.00
其他变动	-171,747.12			-171,747.12
2020年12月31日余额	3,553,485.91		19,184,238.44	22,737,724.35

单位：元 币种：人民币

类别	期初余额	本期变动金额				期末余额
		计提	收回或转回	转销或核销	其他变动
其他应收款	35,312,451.59	863,619.51	13,210,343.63	56,256.00	-171,747.12	22,737,724.35
合计	35,312,451.59	863,619.51	13,210,343.63	56,256.00	-171,747.12	22,737,724.35

项目	核销金额
实际核销的其他应收款	56,256.00

单位名称	款项的性质	期末余额	账龄	占其他应收款期末余额合计数的比例(%)	坏账准备 期末余额
第一名	代垫款项	29,114,185.01	1-2年	21.06
第二名	押金及保证金	14,603,343.10	1年以内	10.57
第三名	押金及保证金	7,150,000.00	1年以内	5.17	357,500.00
第四名	押金及保证金	5,115,865.32	1年以内	3.70	255,793.27
第五名	押金及保证金	4,289,048.60	1年以内	3.10	214,452.43
合计	/	60,272,442.03	/	43.60	827,745.70

其他说明：

□适用 √不适用

9、存货

(1)存货分类

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额			期初余额
	账面余额	存货跌价准备/合同履约成本减值准备	账面价值	账面余额	存货跌价准备/合同履约成本减值准备	账面价值
原材料	4,652,670,262.43	4,485,483.55	4,648,184,778.88	4,027,055,864.14	7,046,568.87	4,020,009,295.27
在产品
库存商品	2,202,523,785.54	102,140,026.92	2,100,383,758.62	3,049,908,946.45	135,135,487.17	2,914,773,459.28
周转材料
消耗性生物资产
合同履约成本
包装材料	398,108,623.84	10,191,693.66	387,916,930.18	395,262,494.34	14,663,565.10	380,598,929.24
低值易耗品	1,824,820.00		1,824,820.00	1,547,640.99		1,547,640.99
半成品	417,486,479.76	15,481,991.97	402,004,487.79	393,406,118.00	10,868.84	393,395,249.16
委托加工物资	4,710,774.19		4,710,774.19	4,706,760.28		4,706,760.28
合计	7,677,324,745.76	132,299,196.10	7,545,025,549.66	7,871,887,824.20	156,856,489.98	7,715,031,334.22

项目	期初余额	本期增加金额		本期减少金额		期末余额
		计提	其他	转回或转销	其他
原材料	7,046,568.87	2,085,588.55		4,614,090.66	32,583.21	4,485,483.55
在产品
库存商品	135,135,487.17	135,578,734.18		167,345,012.05	1,229,182.38	102,140,026.92
周转材料
消耗性生物资产
合同履约成本
包装材料	14,663,565.10	4,736,583.34		9,019,940.91	188,513.87	10,191,693.66
低值易耗品
半成品	10,868.84	14,827,421.16	649,456.42	5,754.45		15,481,991.97
委托加工物资
合计	156,856,489.98	157,228,327.23	649,456.42	180,984,798.07	1,450,279.46	132,299,196.10

(3)存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明

□适用 √不适用

(4)合同履约成本本期摊销金额的说明

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

10、合同资产

(1)合同资产情况

□适用 √不适用

(2)报告期内账面价值发生重大变动的金额和原因

□适用 √不适用

(3)本期合同资产计提减值准备情况

□适用 √不适用

如按预期信用损失一般模型计提坏账准备，请参照其他应收款披露：

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

11、持有待售资产

□适用 √不适用

12、一年内到期的非流动资产

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
一年内到期的债权投资
一年内到期的其他债权投资
一年内到期的中长期小额贷款	664,790,397.14	303,240,656.65
一年内到期的中长期保理款	897,418,575.96
合计	1,562,208,973.10	303,240,656.65

其他说明一年内到期的非流动资产增加原因：本期子公司长期应收保理款及长期小额贷款将于一年内到期的部分增加所致。

13、其他流动资产

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
合同取得成本
应收退货成本
待抵扣进项税	738,539,970.42	740,029,157.02
预缴所得税	125,221,955.21	89,363,563.74
应收商品服务退税	69,770,822.30	7,149,303.04
短期小额贷款	1,620,878,575.37	769,455,718.42
应收保理款	1,470,032,065.91	1,172,851,527.44
应收代位追偿款	3,229,105.99	4,249,542.17
合计	4,027,672,495.20	2,783,098,811.83

(3)减值准备计提情况

□适用 √不适用

本期减值准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

15、其他债权投资

(1)其他债权投资情况

□适用 √不适用

(2)期末重要的其他债权投资

□适用 √不适用

(3)减值准备计提情况

□适用 √不适用

本期减值准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

16、长期应收款

(1)长期应收款情况

□适用 √不适用

(2)坏账准备计提情况

□适用 √不适用

本期坏账准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据

□适用 √不适用

(3)因金融资产转移而终止确认的长期应收款

□适用 √不适用

(4)转移长期应收款且继续涉入形成的资产、负债金额

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

17、长期股权投资

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

被投资单位	期初余额	本期增减变动								期末余额	减值准备期末余额
		追加投资	减少投资	权益法下确认的投资损益	其他综合收益调整	其他权益变动	宣告发放现金股利或利润	计提减值准备	其他
一、合营企业
二、联营企业
呼伦贝尔盛鑫投资有限公司	18,459,752.89			9,442.35						18,469,195.24
China Youran Dairy Group Limited	1,899,396,367.28	911,400,000.00		344,621,933.52	5,923,072.75	-2,576,926.33	479,499,468.98			2,679,264,978.24
北京久阳智慧投资基金管理有限公司	43,048,771.25			-2,190,545.75						40,858,225.50
宁夏利垦牧业有限公司		39,000,000.00		-11,857.42						38,988,142.58
中利（兴安盟）牧业有限公司		58,500,000.00		-368,963.25						58,131,036.75
呼和浩特市伊兴奶业投资中心（有限合伙）		66,900,000.00		206,010.32						67,106,010.32
小计	1,960,904,891.42	1,075,800,000.00		342,266,019.77	5,923,072.75	-2,576,926.33	479,499,468.98			2,902,817,588.63
合计	1,960,904,891.42	1,075,800,000.00		342,266,019.77	5,923,072.75	-2,576,926.33	479,499,468.98			2,902,817,588.63

18、其他权益工具投资

(1)其他权益工具投资情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
绵阳科技城产业投资基金（有限合伙）	16,451,883.02	27,825,103.62
中信产业投资基金管理有限公司	246,241,964.16	218,677,628.07
内蒙古伊生生物科技有限公司	203,520.34	202,900.78
深圳市华泰瑞麟股权投资基金合伙企业（有限合伙）	71,642,013.48	42,437,354.08
合众创亚（呼和浩特）包装有限公司	19,109,069.74	15,846,035.76
CITICPE Holdings Limited	58,449,967.09	56,264,249.00
国开博裕一期（上海）股权投资合伙企业	499,424,606.27	627,832,086.84
内蒙古协同创新股权投资基金股份有限公司	22,022,451.77	21,915,958.10
北京华泰新产业成长投资基金（有限合伙）	118,563,329.16	92,601,122.04
内蒙古乾草原文化影视产业基金（有限合伙）	44,289,501.88	44,293,704.15
北京晨壹并购基金（有限合伙）	196,317,928.11
PAG Asia Consumer L.P	1,924,845,500.00
中国中地乳业控股有限公司	412,061,040.66
合计	3,629,622,775.68	1,147,896,142.44

(2)非交易性权益工具投资的情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	本期确认的股利收入	累计利得	累计损失	其他综合收益转入留存收益的金额	指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的原因	其他综合收益转入留存收益的原因
绵阳科技城产业投资基金（有限合伙）	2,890,475.99	234,966,696.15			财务性投资，获取股息红利
中信产业投资基金管理有限公司		284,235,783.84			财务性投资，获取股息红利
内蒙古伊生生物科技有限公司			196,479.66		财务性投资，获取股息红利
深圳市华泰瑞麟股权投资基金合伙企业（有限合伙）	8,000,000.00	92,959,618.48			财务性投资，获取股息红利
合众创亚（呼和浩特）包装有限公司	1,864,400.00	12,515,237.09			财务性投资，获取股息红利
CITICPE Holdings Limited		76,918,277.09			财务性投资，获取股息红利
国开博裕一期（上海）股权投资合伙企业	221,975,575.92	738,643,580.27			财务性投资，获取股息红利
内蒙古协同创新股权投资基金股份有限公司		2,022,451.77			财务性投资，获取股息红利
北京华泰新产业成长投资基金（有限合伙）	5,243,546.90	74,566,314.25			财务性投资，获取股息红利
内蒙古乾草原文化影视产业基金（有限合伙）			710,498.12		财务性投资，获取股息红利
北京晨壹并购基金（有限合伙）		1,317,928.11			财务性投资，获取股息红利
中国中地乳业控股有限公司		240,324,750.95			财务性投资，获取股息红利

19、其他非流动金融资产

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
权益工具投资	264,690,792.52	142,167,713.34
合计	264,690,792.52	142,167,713.34

项目	房屋、建筑物	土地使用权	在建工程	合计
一、账面原值
1.期初余额	540,788,022.62			540,788,022.62
2.本期增加金额
（1）外购
（2）存货\固定资产\在建工程转入
（3）企业合并增加
3.本期减少金额
（1）处置
（2）其他转出

4.期末余额	540,788,022.62			540,788,022.62
二、累计折旧和累计摊销
1.期初余额	7,492,168.16			7,492,168.16
2.本期增加金额	12,843,714.83			12,843,714.83
（1）计提或摊销	12,843,714.83			12,843,714.83
3.本期减少金额
（1）处置
（2）其他转出
4.期末余额	20,335,882.99			20,335,882.99
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
（1）计提
3、本期减少金额
（1）处置
（2）其他转出
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值	520,452,139.63			520,452,139.63
2.期初账面价值	533,295,854.46			533,295,854.46

21、固定资产

项目列示

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
固定资产	23,343,414,532.36	18,296,214,255.28
固定资产清理
合计	23,343,414,532.36	18,296,214,255.28

项目	房屋及建筑物	机器设备	运输工具	电子设备	其它	合计
一、账面原值：
1.期初余额	9,296,558,701.95	17,946,231,131.63	400,283,056.96	319,790,787.83	1,706,314,423.62	29,669,178,101.99
2.本期增加金额	2,535,587,837.47	4,556,787,970.04	64,155,715.76	92,283,689.29	376,485,840.06	7,625,301,052.62
（1）购置	18,596,861.78	43,700,519.29	20,268,822.33	35,875,461.45	158,371,603.97	276,813,268.82
（2）在建工程转入	2,516,990,975.69	4,509,827,220.27	43,886,893.43	55,716,599.92	218,114,236.09	7,344,535,925.40
（3）企业合并增加
（4）其他增加		3,260,230.48		691,627.92		3,951,858.40

3.本期减少金额	121,735,526.85	526,387,354.68	29,450,572.11	21,055,119.73	66,332,146.33	764,960,719.70
（1）处置或报废	6,587,450.32	372,879,683.09	28,874,192.49	18,013,361.49	60,534,354.55	486,889,041.94
（2）其他减少	115,148,076.53	153,507,671.59	576,379.62	3,041,758.24	5,797,791.78	278,071,677.76
4.期末余额	11,710,411,012.57	21,976,631,746.99	434,988,200.61	391,019,357.39	2,016,468,117.35	36,529,518,434.91
二、累计折旧
1.期初余额	2,146,206,282.59	7,833,242,965.89	210,063,240.39	159,753,363.66	891,850,447.07	11,241,116,299.60
2.本期增加金额	363,972,909.57	1,565,573,240.05	43,274,434.41	52,142,077.32	193,928,053.34	2,218,890,714.69
（1）计提	361,753,435.83	1,559,403,943.66	43,264,187.84	51,748,195.27	193,544,047.74	2,209,713,810.34
（2）其他增加	2,219,473.74	6,169,296.39	10,246.57	393,882.05	384,005.60	9,176,904.35
3.本期减少金额	2,042,618.89	278,905,013.06	19,661,015.38	16,117,304.19	52,371,406.24	369,097,357.76
（1）处置或报废	2,042,618.89	278,905,013.06	19,661,015.38	16,117,304.19	52,371,406.24	369,097,357.76
4.期末余额	2,508,136,573.27	9,119,911,192.88	233,676,659.42	195,778,136.79	1,033,407,094.17	13,090,909,656.53
三、减值准备
1.期初余额	17,450,680.26	110,145,328.63	162,799.52	557,337.89	3,531,400.81	131,847,547.11
2.本期增加金额		17,098,484.86	55,145.17		836,491.59	17,990,121.62
（1）计提		17,098,484.86	55,145.17		836,491.59	17,990,121.62
3.本期减少金额	1,854,450.88	49,841,695.91	145,748.13	340,530.45	2,460,997.34	54,643,422.71
（1）处置或报废	1,770,846.49	49,759,881.19	145,748.13	340,530.45	2,460,997.34	54,478,003.60
（2）其他减少	83,604.39	81,814.72				165,419.11
4.期末余额	15,596,229.38	77,402,117.58	72,196.56	216,807.44	1,906,895.06	95,194,246.02
四、账面价值
1.期末账面价值	9,186,678,209.92	12,779,318,436.53	201,239,344.63	195,024,413.16	981,154,128.12	23,343,414,532.36
2.期初账面价值	7,132,901,739.10	10,002,842,837.11	190,057,017.05	159,480,086.28	810,932,575.74	18,296,214,255.28

(2)暂时闲置的固定资产情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	账面原值	累计折旧	减值准备	账面价值	备注
房屋及建筑物	51,976,138.24	28,370,771.14	15,596,229.38	8,009,137.72
机器设备	96,121,071.36	55,084,605.61	36,229,748.88	4,806,716.87
运输设备	317,030.76	246,835.90	54,343.32	15,851.54
电子设备	93,769.83	46,076.67	43,004.64	4,688.52
其他	2,853,188.18	1,889,164.33	820,400.37	143,623.48
合计	151,361,198.37	85,637,453.65	52,743,726.59	12,980,018.13

项目	账面原值	累计折旧	减值准备	账面价值
机器设备	308,699,679.38	81,184,104.56		227,515,574.82
电子设备	47,580.49	29,515.82		18,064.67
其它	172,496.25	79,601.11		92,895.14
合计	308,919,756.12	81,293,221.49		227,626,534.63

(5)未办妥产权证书的固定资产情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	账面价值	未办妥产权证书的原因
房屋及建筑物	2,350,128,466.63	新建项目投入使用时间较短，正在办理过程中。

项目	期末余额	期初余额
在建工程	5,416,562,744.96	6,155,736,679.51
工程物资	8,175,018.21	9,313,538.87
合计	5,424,737,763.17	6,165,050,218.38

在建工程

(1)在建工程情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额			期初余额
	账面余额	减值准备	账面价值	账面余额	减值准备	账面价值
液态奶项目	1,511,277,736.19		1,511,277,736.19	2,276,789,665.62		2,276,789,665.62
奶粉项目	481,376,668.09	19,216,770.26	462,159,897.83	245,296,924.35	19,216,770.26	226,080,154.09
冷饮项目	436,183,128.08		436,183,128.08	226,321,359.56		226,321,359.56
酸奶项目	168,582,599.07		168,582,599.07	620,815,599.19		620,815,599.19
其他项目	2,838,359,383.79		2,838,359,383.79	2,805,729,901.05		2,805,729,901.05
合计	5,435,779,515.22	19,216,770.26	5,416,562,744.96	6,174,953,449.77	19,216,770.26	6,155,736,679.51

项目名称	预算数	期初余额	本期增加金额	本期转入固定 资产金额	本期其他减少金额	期末余额	工程累计投入占预算比例(%)	工程 进度	利息资本化累计金额	其中：本期利息资本化金额	本期利息资本化率(%)	资金来源
液态奶项目	11,499,144,541.80	2,276,789,665.62	4,918,301,080.64	5,683,813,010.07		1,511,277,736.19	77.41	77.41%	1,636,687.66	1,636,687.66	3.70	自有资金/银行借款
奶粉项目	2,137,681,881.02	245,296,924.35	453,242,956.60	217,163,212.86		481,376,668.09	36.11	36.11%				自有资金
冷饮项目	1,311,009,018.31	226,321,359.56	402,959,521.11	193,097,752.59		436,183,128.08	51.82	51.82%				自有资金
酸奶项目	1,456,373,658.75	620,815,599.19	439,560,514.19	891,793,514.31		168,582,599.07	79.73	79.73%				自有资金
其他项目	3,750,213,706.36	2,805,729,901.05	391,297,918.31	358,668,435.57		2,838,359,383.79	85.25	85.25%				自有资金
合计	20,154,422,806.24	6,174,953,449.77	6,605,361,990.85	7,344,535,925.40		5,435,779,515.22			1,636,687.66	1,636,687.66	/

(3)本期计提在建工程减值准备情况

□适用 √不适用

其他说明

□适用 √不适用

工程物资

(4)工程物资情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额			期初余额
	账面余额	减值准备	账面价值	账面余额	减值准备	账面价值
专用材料	1,749,833.42		1,749,833.42	1,308,594.49		1,308,594.49
专用设备	6,039,742.32		6,039,742.32	7,856,101.63		7,856,101.63
工器具	385,442.47		385,442.47	148,842.75		148,842.75
合计	8,175,018.21		8,175,018.21	9,313,538.87		9,313,538.87

26、无形资产

(1)无形资产情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	土地使用权	专利权	非专利技术	软件资料及开发	商标权	许可权	采矿权	客户关系	合计
一、账面原值
1.期初余额	723,521,178.35	7,981,998.70	55,464,346.46	505,930,051.35	221,186,815.61	3,226,317.16	148,487,147.31	19,781,181.58	1,685,579,036.52
2.本期增加金额	128,173,602.29		64,733.72	196,685,047.60		5,289.60	5,330,880.54		330,259,553.75
(1)购置	128,173,602.29			196,215,989.82			5,330,880.54		329,720,472.65
(2)内部研发
(3)企业合并增加
(4)其他增加			64,733.72	469,057.78		5,289.60			539,081.10
3.本期减少金额	110,921,773.30			336,167.31	3,672,139.95			1,266,278.36	116,196,358.92
(1)处置				336,167.31					336,167.31
(2)其他减少	110,921,773.30				3,672,139.95			1,266,278.36	115,860,191.61
4.期末余额	740,773,007.34	7,981,998.70	55,529,080.18	702,278,931.64	217,514,675.66	3,231,606.76	153,818,027.85	18,514,903.22	1,899,642,231.35
二、累计摊销
1.期初余额	175,924,293.01	719,098.98	10,641,733.98	82,863,863.14		824,415.80	2,880,210.16	3,043,258.71	276,896,873.78
2.本期增加金额	14,709,888.41	431,459.38	3,272,679.83	55,710,807.73		155,987.63	8,698,385.96	4,334,481.15	87,313,690.09
(1)计提	14,709,888.41	431,459.38	3,164,629.29	55,374,293.13		148,144.75	8,698,385.96	4,334,481.15	86,861,282.07
(2)其他增加			108,050.54	336,514.60		7,842.88			452,408.02
3.本期减少金额				96,650.09				256,623.24	353,273.33

(1)处置				96,650.09					96,650.09
(2)其他减少								256,623.24	256,623.24
4.期末余额	190,634,181.42	1,150,558.36	13,914,413.81	138,478,020.78		980,403.43	11,578,596.12	7,121,116.62	363,857,290.54
三、减值准备
1.期初余额
2.本期增加金额
(1)计提
3.本期减少金额
(1)处置
4.期末余额
四、账面价值
1.期末账面价值	550,138,825.92	6,831,440.34	41,614,666.37	563,800,910.86	217,514,675.66	2,251,203.33	142,239,431.73	11,393,786.60	1,535,784,940.81
2.期初账面价值	547,596,885.34	7,262,899.72	44,822,612.48	423,066,188.21	221,186,815.61	2,401,901.36	145,606,937.15	16,737,922.87	1,408,682,162.74

28、商誉

(1)商誉账面原值

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

被投资单位名称或形成商誉的事项	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
		企业合并形成的	处置
Oceania Dairy Limited	10,678,610.25			10,678,610.25
THE CHOMTHANA COMPANY LIMITED	295,608,098.32			295,608,098.32
Westland Dairy Company Limited	165,992,840.47			165,992,840.47
阿尔山伊利天然矿泉饮品有限责任公司	55,264,276.17			55,264,276.17
合计	527,543,825.21			527,543,825.21

被投资单位名称或形成商誉的事项	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
		计提	处置
Westland Dairy Company Limited		165,992,840.47		165,992,840.47
合计		165,992,840.47		165,992,840.47

资产及其他长期资产）。

2019年8月，本公司全资子公司香港金港商贸控股有限公司向Westland Co-Operative DairyCompany Limited的原股东购买共计100%股权，该项交易属非同一控制下的企业合并，合并成本折合为人民币1,102,484,067.34元，与被合并公司Westland Co-Operative Dairy CompanyLimited合并日净资产公允价值折合为人民币936,491,226.87元的差额165,992,840.47元确认为商誉。该商誉所在的资产组的构成为长期资产（包括固定资产、无形资产及其他长期资产）。收购后Westland Co-Operative Dairy Company Limited的公司名称变更为Westland DairyCompany Limited。

2019年8月，本公司向阿尔山市水知道矿泉水有限公司的原股东购买共计100%股权，该项交易属非同一控制下的企业合并，合并成本折合为人民币135,286,000元，与被合并公司阿尔山市水知道矿泉水有限公司合并日净资产公允价值折合为人民币80,021,723.83元的差额55,264,276.17元确认为商誉。该商誉所在的资产组的构成为长期资产（包括固定资产、无形资产及其他长期资产）。收购后阿尔山市水知道矿泉水有限公司更名为阿尔山伊利天然矿泉饮品有限责任公司。

(4)说明商誉减值测试过程、关键参数（例如预计未来现金流量现值时的预测期增长率、稳定期增长率、利润率、折现率、预测期等，如适用）及商誉减值损失的确认方法

√适用 □不适用

对商誉进行减值测试时，管理层根据最近期的财务预算假设编制未来（预测期）现金流量，计算可收回金额时的主要假设如下：

被投资单位名称或形成商誉的事项	增长率%	毛利率%	折现率%
Oceania Dairy Limited	10.02-18.02	9.67-10.26	12.50
THE CHOMTHANA COMPANY LIMITED	2.85-25.17	44.01-49.51	13.75
Westland Dairy Company Limited	2.7-8.93	8.42-17.93	12.13
阿尔山伊利天然矿泉饮品有限责任公司	37.08-316.88	54.72-63.72	13.33

(5)商誉减值测试的影响

□适用 √不适用

其他说明

√适用 □不适用

商誉减少原因：本期对Westland Dairy Company Limited计提商誉减值所致。

29、长期待摊费用

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期初余额	本期增加金额	本期摊销金额	其他减少金额	期末余额
租入固定资产改良支出	1,205,127.97		1,205,127.97
装修费	2,237,709.02	2,293,518.88	1,287,040.38		3,244,187.52
代理权转让费	43,117,309.20		7,186,218.24		35,931,090.96
广告营销费	630,030,596.67		126,006,111.28		504,024,485.39
其他	2,137,270.06		655,196.10		1,482,073.96
合计	678,728,012.92	2,293,518.88	136,339,693.97		544,681,837.83

项目	期末余额		期初余额
	可抵扣暂时性差异	递延所得税 资产	可抵扣暂时性差异	递延所得税 资产
资产减值准备	314,492,476.63	60,429,327.36	396,280,782.63	77,096,298.66
内部交易未实现利润	204,701,548.96	48,013,549.09	238,437,251.97	50,985,337.41
可抵扣亏损	276,370,400.45	66,786,454.59	283,929,317.72	67,532,709.33
应付职工薪酬	915,371,548.73	145,102,149.02	902,247,097.25	140,897,288.20
股权激励	3,496,861,087.99	524,529,163.20	158,662,401.29	23,799,360.19
政府补助	1,860,544,342.69	416,146,698.13	1,465,004,464.37	353,719,627.51
固定资产折旧	120,320,829.97	26,903,119.60	62,685,673.05	12,473,133.13
暂无法在税前列支的费用	22,637,081.82	6,338,382.91	62,395,353.00	17,470,698.84
衍生金融负债公允价值变动	572,467.52	143,116.88
合计	7,211,871,784.76	1,294,391,960.78	3,569,642,341.28	743,974,453.27

(2)未经抵销的递延所得税负债

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额		期初余额
	应纳税暂时性差异	递延所得税负债	应纳税暂时性差异	递延所得税负债
非同一控制企业合并资产评估增值	398,489,046.28	101,318,105.28	485,183,246.91	119,066,239.03
其他债权投资公允价值变动
其他权益工具投资公允价值变动	658,897,466.50	138,246,530.97	656,267,377.48	145,735,905.35
交易性金融资产公允价值变动	34,634,698.37	8,133,224.80	273,692,837.88	69,069,808.65
衍生金融资产公允价值变动	203,912,479.25	57,095,494.19
一次性税前扣除固定资产	453,410,077.83	92,013,643.53	478,690,145.83	100,601,802.37
固定资产折旧	245,609,074.11	68,770,540.75	252,367,715.71	70,662,960.40
合计	1,994,952,842.34	465,577,539.52	2,146,201,323.81	505,136,715.80

项目	期末余额	期初余额
可抵扣暂时性差异
可抵扣亏损	795,002,213.43	478,565,220.11
资产减值准备	1,591,075.83	1,697,050.93
合计	796,593,289.26	480,262,271.04

年份	期末金额	期初金额	备注
2020		14,968,360.75
2021	28,386,631.61	30,373,452.77
2022	16,737,566.26	18,881,453.12
2023	43,946,797.69	48,745,119.86
2024	56,153,363.57	69,785,544.25
2025	86,347,751.66
无具体弥补期限	563,430,102.64	295,811,289.36
合计	795,002,213.43	478,565,220.11	/

其他说明：

√适用 □不适用

递延所得税资产增加主要原因：本期确认与股权激励相关的递延所得税资产增加所致。

31、其他非流动资产

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额			期初余额
	账面余额	减值准备	账面价值	账面余额	减值准备	账面价值
合同取得成本
合同履约成本
应收退货成本
合同资产
预付工程设备款	905,228,432.17		905,228,432.17	1,918,460,178.14		1,918,460,178.14
中长期小额贷款	845,709,356.23	16,964,354.82	828,745,001.41	261,827,874.10	5,236,557.48	256,591,316.62
应收保理款	1,229,424,290.61	11,857,854.58	1,217,566,436.03	985,765,205.78	9,857,652.06	975,907,553.72
合计	2,980,362,079.01	28,822,209.40	2,951,539,869.61	3,166,053,258.02	15,094,209.54	3,150,959,048.48

项目	期末余额	期初余额
质押借款
抵押借款	729,275,000.00	709,292,103.40
保证借款
信用借款	4,227,455,747.94	900,339,237.49
票据贴现借款	2,000,000,000.00	2,950,000,000.00
合计	6,956,730,747.94	4,559,631,340.89

(2)已逾期未偿还的短期借款情况

□适用 √不适用

其中重要的已逾期未偿还的短期借款情况如下：

□适用 √不适用

其他说明

√适用 □不适用

短期借款增加原因：本期分期付息到期还本的银行借款增加所致。

33、交易性金融负债

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
交易性金融负债	37,079,015.63		37,079,015.63
其中：
衍生金融负债	37,079,015.63		37,079,015.63
指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
其中：
合计	37,079,015.63		37,079,015.63

项目	期末余额	期初余额
远期外汇合约	1,759,129.70
利率互换合同	30,461,016.90
合计	32,220,146.60

单位：元 币种：人民币

种类	期末余额	期初余额
商业承兑汇票
银行承兑汇票	259,169,731.32	300,097,580.53
合计	259,169,731.32	300,097,580.53

项目	期末余额	期初余额
原辅材料等货款	6,352,990,537.43	5,950,023,568.59
营销及运输费	2,686,903,567.92	2,627,756,807.10
工程及设备款	1,490,864,365.64	1,212,367,611.85
其他	845,709,077.72	710,977,571.52
合计	11,376,467,548.71	10,501,125,559.06

项目	期末余额	未偿还或结转的原因
第一名	15,945,059.93	尚未到结算日
第二名	11,360,900.68	尚未到结算日
第三名	9,370,506.00	尚未到结算日
合计	36,676,466.61	/

38、合同负债

(1)合同负债情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
货款	6,055,897,909.28	5,392,061,098.32
合计	6,055,897,909.28	5,392,061,098.32

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
一、短期薪酬	2,406,531,094.45	9,339,667,306.91	9,065,388,928.88	2,680,809,472.48
二、离职后福利-设定提存计划	13,823,511.34	323,950,736.12	306,531,939.41	31,242,308.05
三、辞退福利		79,767,578.59	78,667,578.59	1,100,000.00
四、一年内到期的其他福利
合计	2,420,354,605.79	9,743,385,621.62	9,450,588,446.88	2,713,151,780.53

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
一、工资、奖金、津贴和补贴	2,082,535,714.77	8,051,367,461.93	7,809,426,377.95	2,324,476,798.75
二、职工福利费		340,987,971.42	340,987,971.42
三、社会保险费	9,028,144.70	411,527,355.63	405,998,834.75	14,556,665.58
其中：医疗保险费	4,879,707.19	352,955,252.55	347,715,532.39	10,119,427.35
工伤保险费	151,938.35	11,777,648.84	11,535,242.97	394,344.22
生育保险费	231,630.66	10,917,275.61	10,870,880.76	278,025.51
少儿英才险		103,862.90	103,862.90
残疾人保障基金	3,764,868.50	35,773,315.73	35,773,315.73	3,764,868.50
四、住房公积金	1,900,405.13	380,212,494.16	378,590,162.46	3,522,736.83
五、工会经费和职工教育经费	313,043,618.31	130,684,632.57	106,032,511.25	337,695,739.63

六、短期带薪缺勤
七、短期利润分享计划
八、劳务派遣费		24,887,391.20	24,329,859.51	557,531.69
九、其他	23,211.54		23,211.54
合计	2,406,531,094.45	9,339,667,306.91	9,065,388,928.88	2,680,809,472.48

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
1、基本养老保险	13,378,929.10	311,253,242.85	296,432,984.19	28,199,187.76
2、失业保险费	444,582.24	12,697,493.27	10,098,955.22	3,043,120.29
3、企业年金缴费
合计	13,823,511.34	323,950,736.12	306,531,939.41	31,242,308.05

项目	期末余额	期初余额
增值税	129,771,000.76	47,584,237.32
消费税
营业税
企业所得税	231,550,720.21	297,715,022.24
个人所得税	232,804,509.08	21,324,766.18
城市维护建设税	1,828,568.18	2,471,288.80
印花税	9,173,797.94	8,440,100.91
土地使用税	5,038,408.28	4,095,995.26
房产税	10,859,001.82	5,896,168.35
教育费附加	452,829.48	2,388,044.91
水利建设基金	3,770,173.16	4,153,231.60
其它	7,108,162.22	2,622,721.22
合计	632,357,171.13	396,691,576.79

41、其他应付款

项目列示

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
应付利息
应付股利	142,936,751.53	116,201,871.98
其他应付款	2,993,902,068.99	3,705,456,592.64
合计	3,136,838,820.52	3,821,658,464.62

项目	期末余额	期初余额
普通股股利	138,251,369.97	112,792,303.78
划分为权益工具的优先股\永续债股利
应付股利-少数股东股利	4,685,381.56	3,409,568.20
合计	142,936,751.53	116,201,871.98

项目	期末余额	期初余额
押金及保证金	1,020,385,298.24	1,135,524,589.74
员工代垫费用	3,465,187.65	874,876.79
代扣款项	3,977,510.54	3,883,906.77
限制性股票回购义务	1,772,017,120.00	2,354,561,612.50
其他	194,056,952.56	210,611,606.84
合计	2,993,902,068.99	3,705,456,592.64

(2)账龄超过1年的重要其他应付款

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	未偿还或结转的原因
限制性股票回购义务	1,772,017,120.00	未到解锁期
押金及保证金	85,530,864.28	仍在合作的供应商或客户
合计	1,857,547,984.28	/

项目	期末余额	期初余额
1年内到期的长期借款	707,057,751.94	234,866,091.46
1年内到期的应付债券	23,526,869.14	20,708,979.00
1年内到期的长期应付款	92,651,379.88	50,617,154.12
1年内到期的租赁负债
合计	823,236,000.96	306,192,224.58

项目	期末余额	期初余额
短期应付债券	2,009,041,095.88	3,029,773,770.49
应付退货款
未到期责任准备金	49,055,262.71	20,265,281.60
担保赔偿准备金	33,128,957.61	19,346,995.49
待转销项税	690,889,665.07	627,997,186.50
合计	2,782,114,981.27	3,697,383,234.08

短期应付债券的增减变动：

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

债券名称	面值	发行日期	债券 期限	发行金额	期初余额	本期发行	按面值计提利息	溢折价摊销	本期偿还	期末余额
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年度第四期超短期融资券	100	2019年7月16日	270	1,000,000,000.00	1,015,145,355.20		9,051,366.11		1,024,196,721.31
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年度第五期超短期融资券	100	2019年8月8日	270	1,000,000,000.00	1,013,163,934.42		11,180,327.88		1,024,344,262.30
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年度第六期超短期融资券	100	2019年12月16日	210	1,000,000,000.00	1,001,464,480.87		17,756,830.61		1,019,221,311.48
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第一期超短期融资券	100	2020年2月28日	90	500,000,000.00		500,000,000.00	2,901,639.34		502,901,639.34
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二期超短期融资券	100	2020年2月28日	113	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	7,409,836.07		1,007,409,836.07
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三期超短期融资券	100	2020年3月4日	113	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	7,430,136.99		1,007,430,136.99
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第四期超短期融资券	100	2020年3月4日	113	500,000,000.00		500,000,000.00	3,560,273.97		503,560,273.97
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第五期超短期融资券	100	2020年3月16日	100	500,000,000.00		500,000,000.00	3,150,684.93		503,150,684.93
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第六期超短期融资券	100	2020年3月16日	92	500,000,000.00		500,000,000.00	2,873,424.66		502,873,424.66

内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第七期超短期融资券	100	2020年3月16日	106	500,000,000.00		500,000,000.00	3,441,369.86		503,441,369.86
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第八期超短期融资券	100	2020年3月19日	90	500,000,000.00		500,000,000.00	2,958,904.11		502,958,904.11
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第九期超短期融资券	100	2020年6月30日	178	2,000,000,000.00		2,000,000,000.00	15,703,013.70		2,015,703,013.70
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十期超短期融资券	100	2020年6月30日	178	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	7,851,506.85		1,007,851,506.85
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十一期超短期融资券	100	2020年7月10日	81	2,000,000,000.00		2,000,000,000.00	7,056,986.30		2,007,056,986.30
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十二期超短期融资券	100	2020年7月13日	60	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	2,663,013.70		1,002,663,013.70
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十三期超短期融资券	100	2020年7月20日	30	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	1,323,287.67		1,001,323,287.67
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十四期超短期融资券	100	2020年7月20日	30	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	1,356,164.38		1,001,356,164.38
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十五期超短期融资券	100	2020年7月21日	60	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	2,580,821.92		1,002,580,821.92
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十六期超短期融资券	100	2020年7月22日	30	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	1,397,260.27		1,001,397,260.27
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十七期超短期融资券	100	2020年7月23日	30	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	1,306,849.32		1,001,306,849.32

内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十八期超短期融资券	100	2020年7月29日	30	3,000,000,000.00		3,000,000,000.00	3,895,890.41		3,003,895,890.41
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第十九期超短期融资券	100	2020年8月5日	30	2,000,000,000.00		2,000,000,000.00	2,597,260.27		2,002,597,260.27
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十期超短期融资券	100	2020年8月24日	30	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	1,298,630.14		1,001,298,630.14
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十一期超短期融资券	100	2020年8月31日	60	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	3,698,630.14		1,003,698,630.14
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十二期超短期融资券	100	2020年9月1日	120	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	8,482,191.78		1,008,482,191.78
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十三期超短期融资券	100	2020年9月16日	30	3,000,000,000.00		3,000,000,000.00	3,895,890.41		3,003,895,890.41
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十四期超短期融资券	100	2020年9月23日	30	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	1,356,164.38		1,001,356,164.38
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十五期超短期融资券	100	2020年9月30日	30	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	1,380,821.92		1,001,380,821.92
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十六期超短期融资券	100	2020年10月19日	31	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	1,358,904.11		1,001,358,904.11
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十七期超短期融资券	100	2020年10月23日	28	3,000,000,000.00		3,000,000,000.00	3,912,328.77		3,003,912,328.77
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十八期超短期融资券	100	2020年10月27日	21	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	937,808.22		1,000,937,808.22

内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第二十九期超短期融资券	100	2020年10月27日	178	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	4,520,547.94			1,004,520,547.94
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十期超短期融资券	100	2020年10月27日	182	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	4,520,547.94			1,004,520,547.94
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十一期超短期融资券	100	2020年11月2日	30	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	1,315,068.49		1,001,315,068.49
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十二期超短期融资券	100	2020年11月3日	30	1,000,000,000.00		1,000,000,000.00	1,364,383.56		1,001,364,383.56
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十三期超短期融资券	100	2020年11月13日	21	1,500,000,000.00		1,500,000,000.00	1,467,123.29		1,501,467,123.29
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十四期超短期融资券	100	2020年11月20日	28	2,500,000,000.00		2,500,000,000.00	3,260,273.97		2,503,260,273.97
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十五期超短期融资券	100	2020年11月25日	23	2,500,000,000.00		2,500,000,000.00	2,678,082.19		2,502,678,082.19
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2020年度第三十六期超短期融资券	100	2020年11月25日	23	1,500,000,000.00		1,500,000,000.00	1,606,849.32		1,501,606,849.32
内蒙古伊利实业集团股份有限公司公开发行2020年短期公司债券（第一期）	100	2020年6月5日	90	500,000,000.00		500,000,000.00	2,404,000.00		502,404,000.00
内蒙古伊利实业集团股份有限公司公开发行2020年短期公司债券（第二期）	100	2020年6月5日	150	500,000,000.00		500,000,000.00	4,068,500.00		504,068,500.00
合计	/	/	/	50,000,000,000.00	3,029,773,770.49	47,000,000,000.00	172,973,595.89		48,193,706,270.50	2,009,041,095.88

45、长期借款

(1)长期借款分类

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
质押借款
抵押借款		469,729,869.80
保证借款
信用借款	1,375,031,694.72	1,394,265.61
合计	1,375,031,694.72	471,124,135.41

46、应付债券

(1)应付债券

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
分期付息的中期票据	500,000,000.00	500,000,000.00
公司债券	3,262,450,000.00	1,000,000,000.00
合计	3,762,450,000.00	1,500,000,000.00

债券名称	面值	发行日期	债券 期限	发行金额	期初余额	本期发行	按面值计提利息	溢折价摊销	本期偿还	转入至一年内到期的应付债券	期末余额
内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年度第一期中期票据	100	2019年1月21日	3年	500,000,000.00	500,000,000.00		18,502,769.65			18,502,769.65	500,000,000.00
内蒙古伊利实业集团股份有限公司公开发行2019年公司债券（第一期）	100	2019年11月27日	3年	1,000,000,000.00	1,000,000,000.00		30,477,322.41		1,000,000,000.00	30,477,322.41
高级无抵押定息美元债券	100美元	2020年11月19日	5年	3,262,450,000.00		3,262,450,000.00	6,037,798.08			6,037,798.08	3,262,450,000.00
合计	/	/	/	4,762,450,000.00	1,500,000,000.00	3,262,450,000.00	55,017,890.14		1,000,000,000.00	55,017,890.14	3,762,450,000.00

(4)划分为金融负债的其他金融工具说明

期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况

□适用 √不适用

期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表

□适用 √不适用

其他金融工具划分为金融负债的依据说明：

□适用 √不适用

其他说明：

√适用 □不适用

应付债券增加原因：本期子公司YiLi Holding Investment Limited发行5亿美元债券所致。

47、租赁负债

□适用 √不适用

48、长期应付款

项目列示

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
长期应付款	71,256,347.60	164,015,105.94
专项应付款
合计	71,256,347.60	164,015,105.94

项目	期初余额	期末余额
扶贫项目委托资金	53,399,999.97	53,279,999.97
应付融资租赁款	161,232,260.09	110,627,727.51
一年内到期的长期应付款	-50,617,154.12	-92,651,379.88
合计	164,015,105.94	71,256,347.60

专项应付款

(2)按款项性质列示专项应付款

□适用 √不适用

49、长期应付职工薪酬

□适用 √不适用

50、预计负债

□适用 √不适用

51、递延收益

递延收益情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额	形成原因
政府补助	114,577,567.48	207,542,466.58	142,999,992.37	179,120,041.69	主要是政府给予的科研项目资金。
合计	114,577,567.48	207,542,466.58	142,999,992.37	179,120,041.69	/

负债项目	期初余额	本期新增补助金额	本期计入营业外收入金额	本期计入其他收益金额	其他变动	期末余额	与资产相关/与收益相关
投资建厂时地方政府按承诺扶持条件给予的基础设施配套资金	53,000,000.00	66,273,366.58			-119,273,366.58		与资产相关
乳制品质量检测全程管控平台专项资金	332,012.02			332,012.02			与资产相关
甘肃省重大项目补助	1,000,000.00				-1,000,000.00		与资产相关
乳品绿色制造系统集成项目扶持资金		790,000.00		553,000.00	-237,000.00		与资产相关
农业产业强镇扶持资金	3,950,000.00	1,700,000.00			-5,650,000.00		与资产相关
产业扶贫切块资金	1,000,000.00				-1,000,000.00		与资产相关
技术改造与转型升级专项资金	270,000.00				-270,000.00		与资产相关
乳制品智能制造新模式示范项目		9,450,000.00				9,450,000.00	与资产相关
婴幼儿配方乳粉智能化质量安全追溯体系建设项目		18,236,900.00				18,236,900.00	与资产相关
工业转型升级专项资金	51,069.67			51,069.67			与资产相关
乳业技术专项科研资金	41,474,485.79	103,000,000.00		1,708,943.74		142,765,542.05	与收益相关

贷款利息补贴	1,500,000.00	2,000,000.00			-1,500,000.00	2,000,000.00	与收益相关
乳制品研发平台建设与维护	1,500,000.00			657,808.56		842,191.44	与收益相关
国际科技合作基地能力建设	500,000.00	500,000.00		6,708.11		993,291.89	与收益相关
融资担保费补贴	10,000,000.00			10,000,000.00			与收益相关
运动营养品的研究与应用		1,250,000.00		3,797.56	-750,000.00	496,202.44	与收益相关
中试基地建设资金		1,400,000.00		6,286.13		1,393,713.87	与收益相关
流通领域现代供应链体系建设		2,942,200.00				2,942,200.00	与收益相关
合计	114,577,567.48	207,542,466.58		13,319,625.79	-129,680,366.58	179,120,041.69

	期初余额	本次变动增减（+、一）					期末余额
		发行新股	送股	公积金 转股	其他	小计
股份总数	6,096,378,858.00	18,086,250.00			-31,840,275.00	-13,754,025.00	6,082,624,833.00

股东大会审议通过《公司关于回购注销部分2019年限制性股票的议案》，2020年度公司共计回购注销股限制性股票1,348,250股。变动后总股本变为6,082,624,833股。

54、其他权益工具

(1)期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况

□适用 √不适用

(2)期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表

□适用 √不适用

其他权益工具本期增减变动情况、变动原因说明，以及相关会计处理的依据：

□适用 √不适用

其他说明:

□适用 √不适用

55、资本公积

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
资本溢价（股本溢价）	557,906,101.17	567,646,090.88	799,633,016.36	325,919,175.69
其他资本公积	286,532,794.22	1,082,862,293.63	277,903,210.50	1,091,491,877.35
合计	844,438,895.39	1,650,508,384.51	1,077,536,226.86	1,417,411,053.04

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
限制性股票库存股	2,362,015,196.09		589,998,076.09	1,772,017,120.00
回购库存股	965,725,707.03		965,725,707.03
合计	3,327,740,903.12		1,555,723,783.12	1,772,017,120.00

57、其他综合收益

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期初余额	本期发生金额						期末余额
		本期所得税前 发生额	减：前期计入其他综合收益当期转入损益	减：前期计入其他综合收益当期转入留存收益	减：所得税费用	税后归属于 母公司	税后归属于 少数股东
一、不能重分类进损益的其他综合收益	559,121,901.06	252,872,866.98			-7,489,374.37	260,362,241.35		819,484,142.41
其中：重新计量设定受益计划变动额
权益法下不能转损益的其他综合收益		5,917,938.75				5,917,938.75		5,917,938.75
其他权益工具投资公允价值变动	559,121,901.06	246,954,928.23			-7,489,374.37	254,444,302.60		813,566,203.66
企业自身信用风险公允价值变动
二、将重分类进损益的其他综合收益	425,020,750.28	-29,824,997.10	50,155,063.84		50,140,843.72	-129,542,000.95	-578,903.71	295,478,749.33
其中：权益法下可转损益的其他综合收益	6,329.94	5,134.00				5,134.00		11,463.94
其他债权投资公允价值变动
金融资产重分类计入其他综合收益的金额
其他债权投资信用减值准备
现金流量套期储备	55,948,583.61	229,168,169.88	50,155,063.84		50,140,843.72	128,872,262.32		184,820,845.93
外币财务报表折算差额	369,065,836.73	-258,998,300.98				-258,419,397.27	-578,903.71	110,646,439.46
其他综合收益合计	984,142,651.34	223,047,869.88	50,155,063.84		42,651,469.35	130,820,240.40	-578,903.71	1,114,962,891.74

58、专项储备

□适用 √不适用

59、盈余公积

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额
法定盈余公积	3,048,189,429.00			3,048,189,429.00
任意盈余公积	158,777,451.76		158,777,451.76
储备基金
企业发展基金
其他
合计	3,206,966,880.76		158,777,451.76	3,048,189,429.00

项目	本期	上期
调整前上期末未分配利润	18,326,838,635.10	15,672,617,442.10
调整期初未分配利润合计数（调增+，调减－）		135,281,250.00
调整后期初未分配利润	18,326,838,635.10	15,807,898,692.10
加：本期归属于母公司所有者的净利润	7,078,176,787.81	6,933,763,430.47
减：提取法定盈余公积		161,238,411.87
提取任意盈余公积
提取一般风险准备
应付普通股股利	4,913,183,654.73	4,254,689,325.60
转作股本的普通股股利
其他	-907,402.50	-1,104,250.00
期末未分配利润	20,492,739,170.68	18,326,838,635.10

61、营业收入和营业成本

(1)营业收入和营业成本情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	本期发生额		上期发生额
	收入	成本	收入	成本
主营业务	95,345,172,652.74	60,840,244,930.55	89,509,018,156.11	56,066,790,193.73
其他业务	1,178,790,597.18	965,317,537.31	500,114,696.15	324,922,546.52
合计	96,523,963,249.92	61,805,562,467.86	90,009,132,852.26	56,391,712,740.25

合同分类	合计
商品类型
液体乳	76,123,250,638.96
奶粉及奶制品	12,885,082,731.94
冷饮	6,157,812,252.30
其他	179,027,029.54
按经营地区分类
华北	28,084,370,648.30
华南	25,129,997,738.54
其他	42,130,804,265.90
按销售渠道分类
经销	92,260,419,556.71
直营	3,084,753,096.03

(4)分摊至剩余履约义务的说明

□适用 √不适用

其他说明：

不适用。

62、利息收入

单位：元 币种：人民币

项目	本期发生额	上期发生额
利息收入	361,678,702.02	213,942,619.01

项目	本期发生额	上期发生额
消费税
营业税
城市维护建设税	152,666,700.26	162,102,045.02
教育费附加	125,849,118.49	133,683,198.80
资源税	1,187,646.10	236,253.87
房产税	71,297,027.70	62,309,309.02
土地使用税	42,591,748.51	41,204,927.86
车船使用税	432,564.91	437,400.07
印花税	87,577,108.19	90,592,369.02
水利建设基金	49,165,179.33	72,147,651.50
其他	15,735,331.22	14,274,590.29
合计	546,502,424.71	576,987,745.45

项目	本期发生额	上期发生额
职工薪酬	4,619,627,537.02	4,399,613,241.80
折旧修理费	131,573,371.43	123,052,187.53
差旅费	250,669,768.16	332,192,442.39
物耗劳保费	41,610,305.13	32,879,105.12
办公租赁费	377,735,431.02	346,763,186.79

广告营销费	10,998,828,995.05	11,041,461,552.48
装卸运输费	4,968,131,552.19	4,678,821,051.39
其他	149,422,134.86	114,874,697.60
合计	21,537,599,094.86	21,069,657,465.10

项目	本期发生额	上期发生额
职工薪酬	2,634,700,231.97	1,954,239,498.55
折旧修理费	1,277,649,841.38	1,296,782,715.96
差旅费	126,199,782.73	194,621,781.79
物耗劳保费	77,674,742.45	64,451,016.01
办公租赁费	163,272,177.61	154,564,031.69
咨询审计费	144,748,470.41	209,994,141.41
无形资产摊销	81,360,596.86	43,374,970.68
其他	370,637,140.29	366,899,510.62
合计	4,876,242,983.70	4,284,927,666.71

项目	本期发生额	上期发生额
职工薪酬	164,648,881.84	141,859,779.20
折旧修理费	16,000,896.23	15,408,513.94
调研试验设计费	289,034,948.91	310,365,789.31
其他	17,415,122.43	27,536,674.44
合计	487,099,849.41	495,170,756.89

单位：元 币种：人民币

项目	本期发生额	上期发生额
利息支出	494,317,329.82	272,425,922.01
利息收入	-551,802,931.59	-349,438,584.66
汇兑净损失	221,770,686.75	70,371,689.96
手续费	23,804,984.97	14,643,095.43
合计	188,090,069.95	8,002,122.74

项目	本期发生额	上期发生额
政府补助	676,326,283.34	587,791,450.91
合计	676,326,283.34	587,791,450.91

项目	本期发生额	上期发生额
安商育商补助	1,709,000.00	3,676,000.00
促进区域经济发展企业补助	1,002,869.22
担保公司风险补偿资金	2,840,000.00
工业转型升级专项资金	1,051,069.67	2,844,767.84
技术改造补助资金	26,035,700.00	24,967,500.00
见习、就业、稳岗、培训补贴	37,114,168.93	20,315,569.63
节能技术改造项目	2,600,000.00	1,400,000.00
绿色工厂奖补	1,000,000.00
农业发展专项资金	2,700,000.00	5,090,000.00
融资担保费补贴	20,000,000.00
农业稳产保供政策资金	1,000,000.00
乳制品质量检测全程管控平台专项资金	11,513,381.78
生鲜乳喷粉补贴	11,165,860.00
收购生鲜乳补贴	37,948,953.50
投资建厂时地方政府按承诺扶持条件	431,483,859.68	491,790,530.08

给予的扶持资金
外贸奖励资金	2,672,402.00	2,876,457.36
稳增长专项资金	1,000,000.00
先进制造业发展专项资金	2,000,000.00
中小企业创新创业升级项目资金	4,986,127.64
重大科技专项资金	1,590,000.00
重点产业发展专项资金	10,820,000.00	1,210,000.00
乳业技术专项科研资金	1,708,943.74	3,435,533.02
农业产业强镇扶持资金		4,450,000.00
交通运输费补贴		4,000,000.00
工业投产项目扶持资金		2,950,000.00
数字化车间奖励政策项目		2,000,000.00
智能工厂奖励资金		1,300,000.00
税收扶持资金		5,137,800.00
现代农业技术体系建设专项资金		3,552,806.11
100万元以下补助小计	62,383,947.18	6,794,486.87
合计	676,326,283.34	587,791,450.91

项目	本期发生额	上期发生额
权益法核算的长期股权投资收益	342,266,019.77	213,681,494.32
处置长期股权投资产生的投资收益		151,789,088.34
交易性金融资产在持有期间的投资收益	17,490,000.00	11,375,000.00
其他权益工具投资在持有期间取得的股利收入	239,973,998.81	168,020,073.57
债权投资在持有期间取得的利息收入
其他债权投资在持有期间取得的利息收入
处置交易性金融资产取得的投资收益
处置其他权益工具投资取得的投资收益
处置债权投资取得的投资收益
处置其他债权投资取得的投资收益
合计	599,730,018.58	544,865,656.23

70、净敞口套期收益

□适用 √不适用

71、公允价值变动收益

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

产生公允价值变动收益的来源	本期发生额	上期发生额
交易性金融资产	171,088,869.50	78,163,067.12
其中：衍生金融工具产生的公允价值变动收益	31,749,603.07	44,445,353.78
交易性金融负债
按公允价值计量的投资性房地产
合计	171,088,869.50	78,163,067.12

项目	本期发生额	上期发生额
应收票据坏账损失
应收账款坏账损失	69,397,340.31	-17,518,368.53
其他应收款坏账损失	12,346,724.12	-8,754,921.57
债权投资减值损失
其他债权投资减值损失
长期应收款坏账损失
合同资产减值损失
其他	-69,881,954.42	-34,279,806.00
合计	11,862,110.01	-60,553,096.10

项目	本期发生额	上期发生额
一、坏账损失

二、存货跌价损失及合同履约成本减值损失	-155,329,449.53	-115,500,273.47
三、长期股权投资减值损失
四、投资性房地产减值损失
五、固定资产减值损失	-17,990,121.62	-106,725,232.18
六、工程物资减值损失
七、在建工程减值损失		-19,216,770.26
八、生产性生物资产减值损失
九、油气资产减值损失
十、无形资产减值损失
十一、商誉减值损失	-165,992,840.47
十二、其他
合计	-339,312,411.62	-241,442,275.91

项目	本期发生额	上期发生额
固定资产处置收益	-6,008,330.64	-25,124,790.06
合计	-6,008,330.64	-25,124,790.06

项目	本期发生额	上期发生额	计入当期非经常性 损益的金额
非流动资产处置利得合计		634,415.75
其中：固定资产处置利得		634,415.75
无形资产处置利得
债务重组利得
非货币性资产交换利得

接受捐赠
政府补助	4,107,700.00	5,523,959.00	4,107,700.00
盘盈利得
违约金赔偿款收入	19,443,740.22	7,604,809.96	19,443,740.22
经批准无法支付的应付款项	21,450,075.30	13,599,037.59	21,450,075.30
其他	3,520,428.01	2,475,335.10	3,520,428.01
合计	48,521,943.53	29,837,557.40	48,521,943.53

补助项目	本期发生金额	上期发生金额	与资产相关/与收益相关
创新企业奖励	1,000,000.00	1,000,000.00	与收益相关
100万元以下补助小计	3,107,700.00	4,523,959.00	与收益相关
合计	4,107,700.00	5,523,959.00

项目	本期发生额	上期发生额	计入当期非经常性 损益的金额
非流动资产处置损失合计	15,006,189.28	37,853,268.62	15,006,189.28
其中：固定资产处置损失	14,766,672.13	37,853,268.62	14,766,672.13
无形资产处置损失	239,517.15		239,517.15
债务重组损失
非货币性资产交换损失
对外捐赠	348,802,457.44	71,415,759.25	348,802,457.44
违约金支出	5,599,534.15	5,288,463.48	5,599,534.15
其他	87,496,064.72	1,491,914.16	87,496,064.72
合计	456,904,245.59	116,049,405.51	456,904,245.59

77、所得税费用

(1)所得税费用表

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	本期发生额	上期发生额
当期所得税费用	1,157,536,073.65	1,279,916,996.78
递延所得税费用	-106,625,470.50	-36,538,013.69
合计	1,050,910,603.15	1,243,378,983.09

项目	本期发生额
利润总额	8,149,849,298.56
按法定/适用税率计算的所得税费用	1,222,477,394.78
子公司适用不同税率的影响	333,556,560.19
调整以前期间所得税的影响	-30,456,806.26
非应税收入的影响	-150,525,012.99
不可抵扣的成本、费用和损失的影响	28,384,844.68
使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响	-3,517,815.21
本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏损的影响	110,839,990.31
减、免税项目所得影响	-459,848,552.35
所得税费用	1,050,910,603.15

单位：元 币种：人民币

项目	本期发生额	上期发生额
押金、保证金	100,247,644.14	295,845,678.60
利息收入	493,037,394.23	391,992,069.24
政府补助	1,143,240,157.52	847,856,367.29
其他	278,678,810.70	129,403,992.24
合计	2,015,204,006.59	1,665,098,107.37

项目	本期发生额	上期发生额
押金、保证金	163,469,124.98	192,841,609.21
差旅费	374,980,102.00	591,240,866.00
绿化保洁、消防安保费	77,116,336.53	65,161,959.23
咨询审计费	172,763,286.61	252,273,586.38
手续费	11,956,446.81	8,696,303.68
捐赠支出	299,197,125.44	63,564,521.28
其他	225,846,550.72	318,997,293.08
合计	1,325,328,973.09	1,492,776,138.86

项目	本期发生额	上期发生额
商品期货合约	22,732,264.52	29,000,989.89
保证金		50,000,000.00
合计	22,732,264.52	79,000,989.89

(5)收到的其他与筹资活动有关的现金

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	本期发生额	上期发生额
授予股权激励对象限制性股票认购款		2,353,012,000.00
合计		2,353,012,000.00

项目	本期发生额	上期发生额
子公司注销时归还给少数股东的投资款		65,057.66
股份回购	16,164,050.00	5,803,310,832.85
债券发行费	21,958,565.75	7,420,875.70
融资租赁费	67,878,229.44	60,663,958.29
合计	106,000,845.19	5,871,460,724.50

补充资料	本期金额	上期金额
1．将净利润调节为经营活动现金流量：
净利润	7,098,938,695.41	6,950,726,155.12
加：资产减值准备	339,312,411.62	241,442,275.91
信用减值损失	-11,862,110.01	60,553,096.10
固定资产折旧、油气资产折耗、生产性生物资产折旧	2,222,557,525.17	1,839,371,917.37
使用权资产摊销
无形资产摊销	83,466,615.78	44,735,873.24
长期待摊费用摊销	136,339,693.97	73,849,366.71
处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以“－”号填列）	6,008,330.64	25,124,790.06
固定资产报废损失（收益以“－”号填列）	15,006,189.28	37,218,852.87

公允价值变动损失（收益以“－”号填列）	-171,088,869.50	-78,163,067.12
财务费用（收益以“－”号填列）	667,632,738.17	344,018,041.89
投资损失（收益以“－”号填列）	-599,730,018.58	-544,865,656.23
递延所得税资产减少（增加以“－”号填列）	-25,745,227.43	-71,988,997.37
递延所得税负债增加（减少以“－”号填列）	-80,880,243.07	35,450,983.68
存货的减少（增加以“－”号填列）	194,563,078.44	-1,583,871,861.11
经营性应收项目的减少（增加以“－”号填列）	-3,301,570,234.00	-2,222,042,414.75
经营性应付项目的增加（减少以“－”号填列）	2,657,009,576.58	3,045,051,276.80
其他	621,681,012.08	258,869,649.26
经营活动产生的现金流量净额	9,851,639,164.55	8,455,480,282.43
2．不涉及现金收支的重大投资和筹资活动：
债务转为资本
一年内到期的可转换公司债券
融资租入固定资产
3．现金及现金等价物净变动情况：
现金的期末余额	11,433,567,316.89	11,066,714,362.59
减：现金的期初余额	11,066,714,362.59	10,704,930,612.93
加：现金等价物的期末余额
减：现金等价物的期初余额		2,860,000,000.00
现金及现金等价物净增加额	366,852,954.30	-2,498,216,250.34

	金额
本期处置子公司于本期收到的现金或现金等价物
减：丧失控制权日子公司持有的现金及现金等价物
加：以前期间处置子公司于本期收到的现金或现金等价物	2,191,396.32
收回扎兰屯伊利乳业有限责任公司股权款	2,191,396.32
处置子公司收到的现金净额	2,191,396.32

(4)现金和现金等价物的构成

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额	期初余额
一、现金	11,433,567,316.89	11,066,714,362.59
其中：库存现金	90,178.27	60,870.13
可随时用于支付的银行存款	10,649,400,064.64	10,259,249,037.24
可随时用于支付的其他货币资金	140,204,086.36	152,913,529.99
可用于支付的存放中央银行款项		3,850,000.00
存放同业款项	643,872,987.62	650,640,925.23
拆放同业款项
二、现金等价物
其中：三个月内到期的债券投资
三、期末现金及现金等价物余额	11,433,567,316.89	11,066,714,362.59
其中：母公司或集团内子公司使用受限制的现金和现金等价物

项目	期末账面价值	受限原因
货币资金	202,851,147.81	存放中央银行法定存款准备金、保证金、到期前不可支取的银行存款
应收票据
存货
固定资产
无形资产
合计	202,851,147.81	/

83、外币货币性项目

(1)外币货币性项目

√适用 □不适用

单位：元

项目	期末外币余额	折算汇率	期末折算人民币余额
货币资金
其中：美元	355,076,217.46	6.5249	2,316,836,811.33
欧元	2,196,319.65	8.0250	17,625,465.15
港币	1,701,534,443.82	0.84164	1,432,079,449.30
新西兰元	49,914,151.81	4.7050	234,846,084.26
印度尼西亚盾	74,492,109,389.68	0.000495	36,873,668.64
马来西亚令吉	6,400,392.27	1.6173	10,351,094.51
泰铢	109,860,307.49	0.2179	23,936,793.51
英镑	221,162.88	8.8903	1,966,204.34
越南盾	32,620,956,806.07	0.0002826	9,218,225.70
澳大利亚元	5,020,901.95	5.0163	25,186,350.47
缅甸元	2,392,250,519.53	0.0049093	11,744,184.57
日元	70,000,000.00	0.0632360	4,426,520.00
应收账款
其中：美元	21,788,750.43	6.5249	142,169,417.69
欧元	1,178,912.56	8.0250	9,460,773.29
新西兰元	40,888,458.04	4.7050	192,380,195.09
泰铢	45,026,522.40	0.2179	9,810,554.82
新加坡元	111,872.30	4.9314	551,687.07
英镑	495,090.02	8.8903	4,401,498.80
澳大利亚元	16,100,821.34	5.0163	80,766,550.09
马来西亚令吉	850,679.18	1.6173	1,375,768.89
长期借款
其中：美元
欧元
港币
其他应收款
其中：美元	28,931.27	6.5249	188,773.65
港币	294,708.00	0.84164	248,038.04
新西兰元	9,907,800.92	4.7050	46,616,203.32

印度尼西亚盾	135,485,039.42	0.000495	67,065.23
马来西亚令吉	63,060.90	1.6173	101,985.83
泰铢	5,895,258.63	0.2179	1,284,482.01
越南盾	81,670,500.31	0.0002826	23,078.94
缅甸元	2,226,475.18	0.0049093	10,930.35
日元	18,900.63	0.0632360	1,195.20
应付账款
其中：美元	2,258,404.95	6.5249	14,735,866.46
欧元	883.74	8.0250	7,092.01
港币	76,482.58	0.84164	64,370.80
新西兰元	163,773,679.87	4.7050	770,555,163.79
印度尼西亚盾	110,493,276,922.67	0.000495	54,694,282.57
马来西亚令吉	1,070,800.76	1.6173	1,731,762.59
泰铢	128,017,372.62	0.2179	27,892,925.88
越南盾	205,586,547.10	0.0002826	58,095.88
英镑	579,742.50	8.8903	5,154,084.79
澳大利亚元	441,786.45	5.0163	2,216,133.38
缅甸元	5,548,699.58	0.0049093	27,240.02
日元	898,598.11	0.0632360	56,823.75
其他应付款
其中：美元	52,656.41	6.5249	343,577.81
新西兰元	9,462,753.81	4.7050	44,522,256.68
印度尼西亚盾	7,068,798,992.33	0.000495	3,499,062.57
泰铢	77,641,171.98	0.2179	16,916,762.24
短期借款
其中：新西兰元	155,000,000.00	4.7050	729,275,000.00
应付债券
其中：美元	500,000,000.00	6.5249	3,262,450,000.00
一年内到期的非流动负债
其中：泰铢	10,656,191.80	0.2179	2,321,812.75
新西兰元	150,000,000.00	4.7050	705,750,000.00
美元	925,347.22	6.5249	6,037,798.08
长期应付款
其中：泰铢	2,685,762.28	0.2179	585,184.39

(2)境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位币及选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因

√适用 □不适用

子公司Oceania Dairy Limited、Westland Dairy Company Limited经营地为新西兰，记账本位币为新西兰元。子公司THE CHOMTHANA COMPANY LIMITED经营地为泰国，记账本位币为泰铢。记账本位币均依据境外经营实体的主要经济环境决定，本年度未发生变化。

84、套期

√适用 □不适用

按照套期类别披露套期项目及相关套期工具、被套期风险的相关的定性和定量信息：

(1）利率互换合同

子公司Westland Dairy Company Limited采用利率互换合同以降低其浮动利率银行借款的现金流量风险，即将部分浮动利率借款转换成固定利率。以减轻市场利率波动带来的现金流量变动风险，并将购入的利率互换合同指定为套期工具，该等利率互换合同与相应的银行借款的条款相同，截止本报告期末，未到期的套期工具情况如下：

名义金额	到期日	掉期条款
100,000,000新西兰元	2021年11月30日-2024年11月29日	新西兰银行票据贷款基准利率换为2.618%-3.325%的固定利率

名义金额	到期日	远期汇率
以新西兰元卖出美元287,000,000	2021年1月29日-2022年12月30日	0.72167-0.72271
以新西兰元卖出澳元12,000,000	2021年1月29日-2021年7月30日	0.93673-0.93751
以新西兰元卖出欧元2,654,258	2021年2月22日-2021年9月20日	0.58439-0.58707
以人民币买入美元1,201,000	2021年2月15日-2021年5月14日	7.0289-7.0496

85、政府补助

(1)政府补助基本情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

种类	金额	列报项目	计入当期损益的金额
安商育商补助	1,709,000.00	其他收益	1,709,000.00
促进区域经济发展企业补助	1,002,869.22	其他收益	1,002,869.22
担保公司风险补偿资金	2,840,000.00	其他收益	2,840,000.00
工业转型升级专项资金	1,000,000.00	其他收益	1,000,000.00
技术改造补助资金	26,035,700.00	其他收益	26,035,700.00
见习、就业、稳岗、培训补贴	37,114,168.93	其他收益	37,114,168.93
节能技术改造项目	2,600,000.00	其他收益	2,600,000.00
绿色工厂奖补	1,000,000.00	其他收益	1,000,000.00
农业发展专项资金	2,700,000.00	其他收益	2,700,000.00
融资担保费补贴	10,000,000.00	其他收益	10,000,000.00
农业稳产保供政策资金	1,000,000.00	其他收益	1,000,000.00
乳制品质量检测全程管控平台专项资金	11,181,369.76	其他收益	11,181,369.76
生鲜乳喷粉补贴	11,165,860.00	其他收益	11,165,860.00
收购生鲜乳补贴	37,948,953.50	其他收益	37,948,953.50
投资建厂时地方政府按承诺扶持条件给予的扶持资金	633,678,999.56	其他收益、递延收益、固定资产、无形资产	431,483,859.68
外贸奖励资金	2,672,402.00	其他收益	2,672,402.00
稳增长专项资金	1,000,000.00	其他收益	1,000,000.00
先进制造业发展专项资金	2,000,000.00	其他收益	2,000,000.00
中小企业创新创业升级项目资金	4,986,127.64	其他收益	4,986,127.64
重大科技专项资金	1,590,000.00	其他收益	1,590,000.00
重点产业发展专项资金	10,820,000.00	其他收益	10,820,000.00
创新企业奖励	1,000,000.00	营业外收入	1,000,000.00
贷款利息补贴	28,400,009.88	财务费用、递延收益	26,400,009.88
大数据信息平台建设项目	1,000,000.00	固定资产
工业企业专项资金	2,160,000.00	固定资产
固定资产投资补助	15,322,900.00	固定资产
技术改造奖补资金	46,400,099.37	固定资产
辽西北专项投资项目	14,865,000.00	固定资产
流通领域现代供应链体系建设	7,295,000.00	递延收益、固定资产

农业产业强镇扶持资金	1,700,000.00	递延收益
农业专项补贴资金	5,510,000.00	固定资产
乳业技术专项科研资金	103,000,000.00	递延收益
乳制品智能制造新模式示范项目	12,500,000.00	递延收益、固定资产
运动营养品的研究与应用	1,250,000.00	递延收益
智能制造专项资金	10,576,300.00	固定资产
中试基地建设资金	1,400,000.00	递延收益
婴幼儿配方乳粉智能化质量安全追溯体系建设项目	22,080,000.00	递延收益、固定资产
100万元以下补助小计	64,735,397.66	其他收益、营业外收入、递延收益、固定资产	58,374,969.03
合计	1,143,240,157.52		687,625,289.64

本期纳入合并报表范围的子公司

名称	变更原因
珠海健瓴风险投资基金合伙企业（有限合伙）	投资设立
内蒙古金灏伊利乳业有限责任公司	投资设立
上海依宝生物技术有限公司	投资设立
Ice Master Opco Co.,Ltd	投资设立
Ice Master Propco Co.,Ltd	投资设立
Golden Asia Food Myanmar Company Limited	投资设立
武汉伊利乳业有限责任公司	投资设立
内蒙古兴安伊利乳业有限责任公司	投资设立
驻马店伊利乳业有限责任公司	投资设立
伊利日本投资创造研究开发株式会社	投资设立
健瓴（珠海）母基金合伙企业（有限合伙）	投资设立
北京健瓴管理咨询有限公司	投资设立
内蒙古伊知牛牧业有限责任公司	投资设立
China Youran Dairy Holding Limited	其他股东减资
Yili Holding Investment Limited	投资设立
Wholesome Harvest Limited	投资设立

子公司名称	主要 经营地	注册地	业务性质	持股比例(%)		取得方式
				直接	间接
包头伊利乳业有限责任公司	包头	包头稀土高新区	乳制品的生产及销售	100		投资设立
杜尔伯特伊利乳业有限责任公司	大庆	大庆市	奶粉生产销售	89.38		投资设立
廊坊伊利乳品有限公司	廊坊	廊坊	乳制品的生产及销售	75		投资设立
内蒙古领鲜食品有限责任公司	呼和浩特	呼和浩特	农副产品加工、销售	100		投资设立

内蒙古青山乳业有限责任公司	呼和浩特	呼和浩特	奶粉销售	100		投资设立
天津伊利康业冷冻食品有限公司	天津	津南经济开发区	冷冻饮品生产销售	55		投资设立
内蒙古伊利福贝尔乳品有限公司	呼和浩特	呼和浩特	奶粉生产	74.51		投资设立
肇东市伊利乳业有限责任公司	黑龙江肇东	肇东市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
内蒙古伊利企业发展有限责任公司	呼和浩特	呼和浩特	咨询服务	100		投资设立
西安伊利泰普克饮品有限公司	西安	西安市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
林甸伊利乳业有限责任公司	黑龙江林甸	林甸县	乳制品的生产及销售	100		投资设立
齐齐哈尔伊利乳业有限责任公司	齐齐哈尔	齐齐哈尔	乳制品的生产及销售	100		投资设立
赤峰伊利乳业有限责任公司	赤峰	赤峰市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
定州伊利乳业有限责任公司	定州	定州市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
伊利苏州乳业有限责任公司	苏州	苏州工业园区	乳制品的生产及销售	100		投资设立
济南伊利乳业有限责任公司	济南	平阴县	乳制品的生产及销售	100		投资设立
内蒙古金川伊利乳业有限责任公司	呼和浩特	呼和浩特	乳制品的生产及销售	100		投资设立
内蒙古金山乳业有限责任公司	呼和浩特	呼和浩特	乳制品的生产及销售	100		投资设立
佛山伊利乳业有限责任公司	佛山	佛山市	冷冻饮品生产销售	100		投资设立
合肥伊利乳业有限责任公司	合肥	合肥市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
辽宁伊利乳业有限责任公司	沈阳	沈阳市	乳制品的生产及销售	70		投资设立
湖北黄冈伊利乳业有限责任公司	黄冈	黄冈	乳制品的生产及销售	100		投资设立
内蒙古盛泰投资有限公司	呼和浩特	呼和浩特	对外投资	100		投资设立
成都伊利乳业有限责任公司	成都	成都邛崃	乳制品的生产及销售	100		投资设立
乌鲁木齐伊利食品有限责任公司	乌鲁木齐	乌鲁木齐	乳制品的生产及销售	100		投资设立
河南伊利乳业有限公司	平顶山	平顶山市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
阜新伊利乳业有限责任公司	辽宁阜新	阜新市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
多伦县伊利乳业有限责任公司	内蒙古多伦	多伦县	乳制品的生产及销售	100		投资设立
内蒙古金海伊利乳业有限责任公司	呼和浩特	呼和浩特	乳制品的生产及销售	100		投资设立
锡林浩特伊利乳品有限责任公司	锡林浩特	锡林郭勒经济技术开发区	乳制品的生产及销售	100		投资设立
滦州伊利乳业有限责任公司	河北滦县	河北省滦县	乳制品的生产及销售	100		投资设立
兰州伊利乳业有限责任公司	兰州	兰州市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
伊利国际发展有限公司	香港	香港	国际贸易	100		投资设立
天津伊利乳业有限责任公司	天津	天津	奶粉生产销售	100		投资设立
陕西伊利乳业有限责任公司	陕西蓝田	蓝田县	冷冻饮品生产销售	100		投资设立
巴彦淖尔伊利乳业有限责任公司	巴彦淖尔	巴彦淖尔	乳制品的生产及销售	100		投资设立
浙江伊利乳业有限公司	浙江金华	金华市	冷冻饮品生产销售	100		投资设立
天津伊利乳品有限责任公司	天津	武清开发区	乳制品的生产及销售	98.15	1.85	投资设立

阜新伊利乳品有限责任公司	辽宁阜新	阜新市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
潍坊伊利乳业有限责任公司	潍坊	临朐县	乳制品的生产及销售	100		投资设立
宁夏伊利乳业有限责任公司	宁夏吴忠	吴忠市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
黑龙江伊利乳业有限责任公司	大庆	杜尔伯特县	乳制品的生产及销售	100		投资设立
昌吉盛新实业有限责任公司	新疆昌吉	昌吉州	投资开发		95	投资设立
呼伦贝尔市祥隆矿业能源有限责任公司	呼伦贝尔	呼伦贝尔	矿产品销售		100	投资设立
张北伊利乳业有限责任公司	河北张北	张北县张北镇	乳制品的生产及销售	100		投资设立
广东伊利乳业有限责任公司	惠州	惠州市惠泽大道	乳制品的生产及销售	100		投资设立
咸阳伊利乳业有限责任公司	咸阳	陕西省三原县	乳制品的生产及销售	100		投资设立
香港金港商贸控股有限公司	香港	香港	商贸	100		投资设立
济源伊利乳业有限责任公司	河南济源	河南省济源市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
广西伊利冷冻食品有限公司	南宁	南宁市	冷冻饮品生产销售	100		投资设立
内蒙古金德瑞贸易有限责任公司	呼和浩特	呼和浩特市	乳制品销售		100	投资设立
云南伊利乳业有限责任公司	昆明	昆明市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
梅州伊利冷冻食品有限责任公司	广东梅州	广东梅县畲江镇	冷冻产品生产销售	100		投资设立
长春伊利冷冻食品有限责任公司	长春	长春九台经济开发区	冷冻产品生产销售	100		投资设立
龙游伊利乳业有限责任公司	浙江龙游	浙江龙游工业园区	乳制品的生产及销售	100		投资设立
晋中伊利乳业有限责任公司	山西祁县	山西祁县	乳制品的生产及销售	100		投资设立
内蒙古乳业技术研究院有限责任公司	呼和浩特	呼和浩特金山开发区	乳业技术	100		投资设立
SILVER HARBOR LLC.	美国	美国	乳业市场研究		100	投资设立
Yili Innovation Center Europe B.V.	荷兰	荷兰	乳业技术		100	投资设立
伊利财务有限公司	呼和浩特	呼和浩特市	金融业	100		投资设立
内蒙古惠商融资担保有限公司	呼和浩特	呼和浩特市	担保	100		投资设立
上海伊利爱贝食品有限公司	上海	上海市闵行经济技术开发区	冷冻饮品生产销售		75	收购
Oceania Dairy Limited	新西兰	新西兰	乳制品加工		100	收购
PT.Green Asia Food Indonesia	印度尼西亚	印度尼西亚	商业贸易		100	投资设立
惠商商业保理有限公司	呼和浩特市	深圳市	保付代理	100		投资设立
利质美（上海）投资有限公司	上海	上海自由贸易试验区	实业投资、食品流通	100		投资设立
沈阳伊利乳品有限责任公司	沈阳	沈阳市沈北新区	乳制品的生产及销售	100		投资设立
内蒙古伊利管理咨询有限公司	呼和浩特	呼和浩特市	咨询服务	100		投资设立
内蒙古惠商互联网小额贷款有限公司	呼和浩特	呼和浩特市	发放小额贷款	100		投资设立
大庆伊利乳品有限责任公司	黑龙江大庆	大庆市林甸县	乳制品的生产及销售	100		投资设立
PT.Yili Indonesia Dairy	印度尼西亚	印度尼西亚	冷冻产品生产销售		100	投资设立
武威伊利乳业有限责任公司	甘肃省	武威市	乳制品的生产及销售	100		投资设立

安图伊利长白山天然矿泉饮品有限责任公司	吉林省	延边州安图县	矿泉水制造及销售	100		投资设立
THE CHOMTHANA COMPANY LIMITED	泰国	泰国	冷冻产品生产销售		96.46	收购
Maxx Drink Co.,Ltd.	泰国	泰国	冷冻产品生产销售		97.03	收购
Cooltrain Logistics Co.,Ltd.	泰国	泰国	冷冻产品生产销售		96.46	收购
BDC SPECIALTY FOOD CO.,LTD.	泰国	泰国	冷冻产品生产销售		96.46	收购
SA ARK FOOD(M) SDN.BHD.	马来西亚	马来西亚	乳制品销售		100	投资设立
北京伊利科技发展有限责任公司	北京	北京	技术开发与服务咨询		100	投资设立
伊利伊诺科技（上海）有限责任公司	上海	上海	技术开发与服务咨询		100	投资设立
伊利创新投资管理（珠海）有限公司	珠海	珠海市	投资咨询、投资管理	100		投资设立
伊利创业投资（苏州）有限公司	苏州	苏州市	创业投资	100		投资设立
珠海健瓴股权投资基金管理合伙企业（有限合伙）	珠海	珠海市	股权投资		100	投资设立
Westland Dairy Company Limited	新西兰	新西兰	乳制品的生产及销售		100	收购
Westland Milk Products Investments Limited	新西兰	新西兰	投资		100	收购
EasiYo Products(UK) Limited	英国	英国	乳制品的生产及销售		100	收购
EasiYo Products Limited	新西兰	新西兰	乳制品的生产及销售		100	收购
EasiYo Products(Aust) Limited	澳大利亚	新西兰	乳制品的生产及销售		100	收购
威士兰乳业（上海）有限公司	上海	上海	乳制品销售		100	收购
阿尔山伊利天然矿泉饮品有限责任公司	阿尔山	阿尔山市	矿泉水制造及销售	100		收购
GREEN ASIA FOOD VIETNAM COMPANY LIMITED	越南	越南	乳制品销售		100	投资设立
呼伦贝尔伊利乳业有限责任公司	呼伦贝尔	呼伦贝尔市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
内蒙古金泽伊利乳业有限责任公司	呼和浩特	呼和浩特市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
珠海健瓴风险投资基金合伙企业（有限合伙）	珠海	珠海市	股权投资、创业投资	74.63	25.37	投资设立
内蒙古金灏伊利乳业有限责任公司	呼和浩特	呼和浩特市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
上海依宝生物技术有限公司	上海	上海	生物技术研发	100		投资设立
Ice Master Opco Co.,Ltd	泰国	泰国	投资		49	投资设立
Ice Master Propco Co.,Ltd	泰国	泰国	租赁		73.99	投资设立
Golden Asia Food Myanmar Company Limited	缅甸	缅甸	乳制品销售		100	投资设立
武汉伊利乳业有限责任公司	武汉	武汉市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
内蒙古兴安伊利乳业有限责任公司	兴安盟	兴安盟	乳制品的生产及销售	100		投资设立
驻马店伊利乳业有限责任公司	河南驻马店	驻马店市	乳制品的生产及销售	100		投资设立
伊利日本投资创造研究开发株式会社	日本	日本	乳业技术		100	投资设立
健瓴（珠海）母基金合伙企业（有限合伙）	珠海	珠海市	投资	99.5	0.5	投资设立
北京健瓴管理咨询有限公司	北京	北京市	管理咨询		100	投资设立
内蒙古伊知牛牧业有限责任公司	呼和浩特	呼和浩特市	肉类加工、销售	100		投资设立

China Youran Dairy Holding Limited	开曼群岛	开曼群岛	投资	100		其他股东减资
Yili Holding Investment Limited	维尔京群岛	维尔京群岛	投资		100	投资设立
Wholesome Harvest Limited	开曼群岛	开曼群岛	投资		100	投资设立

(1)重要的合营企业或联营企业

√适用 □不适用

单位:万元 币种:人民币

合营企业或联营企业名称	主要经营地	注册地	业务性质	持股比例(%)		对合营企业或联营企业投资的会计处理方法
				直接	间接
China Youran Dairy Group Limited	中国	开曼群岛	动物及副产品销售		40.00	权益法

	期末余额/本期发生额	期初余额/上期发生额
	China Youran Dairy Group Limited	China Youran Dairy Group Limited
流动资产	645,756.33	318,603.69
非流动资产	1,377,548.74	585,166.51
资产合计	2,023,305.07	903,770.20
流动负债	690,289.86	283,627.36
非流动负债	557,210.59	145,293.74
负债合计	1,247,500.45	428,921.10
少数股东权益	105,988.37
归属于母公司股东权益	669,816.25	474,849.10
按持股比例计算的净资产份额	267,926.50	189,939.64
调整事项
--商誉
--内部交易未实现利润
--其他
对联营企业权益投资的账面价值	267,926.50	189,939.64

存在公开报价的联营企业权益投资的公允价值
营业收入	1,272,137.74	800,163.64
净利润	86,155.49	49,848.51
终止经营的净利润
其他综合收益	1,480.77	1.58
综合收益总额	87,636.26	49,850.09
本年度收到的来自联营企业的股利	47,949.95

	期末余额/本期发生额	期初余额/上期发生额
合营企业：
投资账面价值合计
下列各项按持股比例计算的合计数
--净利润
--其他综合收益
--综合收益总额
联营企业：
投资账面价值合计	22,355.26	6,150.85
下列各项按持股比例计算的合计数
--净利润	-235.59	-325.21
--其他综合收益
--综合收益总额	-235.59	-325.21

(6)合营企业或联营企业发生的超额亏损

□适用 √不适用

(7)与合营企业投资相关的未确认承诺

□适用 √不适用

(8)与合营企业或联营企业投资相关的或有负债

□适用 √不适用

4、重要的共同经营

□适用 √不适用

5、在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益

未纳入合并财务报表范围的结构化主体的相关说明：

□适用 √不适用

6、其他

□适用 √不适用

十、与金融工具相关的风险

√适用 □不适用

本公司的经营活动会面临各种金融风险：信用风险、流动性风险和市场风险（主要为外汇风险和利率风险）。本公司整体的风险管理计划针对金融市场的不可预见性，力求减少对本公司财务业绩的潜在不利影响。

1、信用风险

信用风险是指交易对手未能履行合同义务而导致本公司产生财务损失的风险。本公司的信用风险主要来自货币资金、应收票据、应收账款、其他应收款等。管理层已制定适当的信用政策，并且不断监察这些信用风险的敞口。

本公司持有的货币资金，主要存放于中央银行、商业银行等金融机构，管理层认为这些中央银行、商业银行具备较高信誉和良好的资产状况，不存在重大的信用风险，不会产生因对方单位违约而导致的任何重大损失，并且本公司在不同商业银行存放以分散风险。

对于应收票据、应收账款、和其他应收款，本公司设定相关政策以控制信用风险敞口。本公司基于对客户的财务状况、从第三方获取担保的可能性、信用记录及其它因素等评估客户的信用资质并设置相应信用期。本公司会定期对客户信用记录进行监控，对于信用记录不良的客户，本公司会采用书面催款、缩短信用期或取消信用期等方式，以确保本公司的整体信用风险在可控的范围内。

截止2020年12月31日，相关资产的账面余额与预期信用减值损失情况如下：

单位：元 币种：人民币

项目	账面余额	减值准备
应收票据	142,875,000.00
应收账款	1,687,514,391.81	71,169,447.34
其他应收款	138,223,564.14	22,737,724.35
合计	1,968,612,955.95	93,907,171.69

项目	2020年12月31日
	账面净值	账面原值	1年以内	1-2年	2-5年	5年以上
短期借款	6,956,730,747.94	6,956,730,747.94	6,956,730,747.94
衍生金融负债	32,220,146.60	32,220,146.60	32,220,146.60
应付票据	259,169,731.32	259,169,731.32	259,169,731.32
应付账款	11,376,467,548.71	11,376,467,548.71	11,376,467,548.71
其他应付款	2,993,902,068.99	2,993,902,068.99	2,993,902,068.99
一年内到期的非流动负债	823,236,000.96	823,236,000.96	823,236,000.96
其他流动负债	2,091,225,316.20	2,091,225,316.20	2,091,225,316.20
长期借款	1,375,031,694.72	1,375,031,694.72			1,374,742,694.72	289,000.00
应付债券	3,762,450,000.00	3,762,450,000.00		500,000,000.00	3,262,450,000.00
长期应付款	71,256,347.60	71,256,347.60		36,047,951.68	35,208,395.92
小计	29,741,689,603.04	29,741,689,603.04	24,532,951,560.72	536,047,951.68	4,672,401,090.64	289,000.00

项目	2019年12月31日
	账面净值	账面原值	1年以内	1-2年	2-5年	5年以上
短期借款	4,559,631,340.89	4,559,631,340.89	4,559,631,340.89
交易性金融负债	37,079,015.63	37,079,015.63	37,079,015.63
应付票据	300,097,580.53	300,097,580.53	300,097,580.53
应付帐款	10,501,125,559.06	10,501,125,559.06	10,501,125,559.06
其他应付款	3,705,456,592.64	3,705,456,592.64	3,705,456,592.64
一年内到期的非流动负债	306,192,224.58	306,192,224.58	306,192,224.58
其他流动负债	3,029,773,770.49	3,029,773,770.49	3,029,773,770.49
长期借款	471,124,135.41	471,124,135.41		469,729,869.80	1,105,265.61	289,000.00
应付债券	1,500,000,000.00	1,500,000,000.00			1,500,000,000.00
长期应付款	164,015,105.94	164,015,105.94		92,794,437.99	71,220,667.95
小计	24,574,495,325.17	24,574,495,325.17	22,439,356,083.82	562,524,307.79	1,572,325,933.56	289,000.00

项目	2020年12月31日
	美元项目	欧元项目	港币项目	新西兰元项目	印度尼西亚盾项目
外币金融资产：
货币资金	2,316,836,811.33	17,625,465.15	1,432,079,449.30	234,846,084.26	36,873,668.64
交易性金融资产	98,359,605.05
衍生金融资产				262,828,575.48
应收账款	142,169,417.69	9,460,773.29		192,380,195.09
其他应收款	188,773.65		248,038.04	46,616,203.32	67,065.23

其他权益工具投资	2,395,356,507.75
其他非流动金融资产	113,316,294.02
小计	5,066,227,409.49	27,086,238.44	1,432,327,487.34	736,671,058.15	36,940,733.87
外币金融负债：
短期借款				729,275,000.00
交易性金融负债
衍生金融负债				31,647,679.08
应付账款	14,735,866.46	7,092.01	64,370.80	770,555,163.79	54,694,282.57
其他应付款	343,577.81			44,522,256.68	3,499,062.57
一年内到期的非流动负债	6,037,798.08			705,750,000.00
长期借款
应付债券	3,262,450,000.00
长期应付款
小计	3,283,567,242.35	7,092.01	64,370.80	2,281,750,099.55	58,193,345.14

项目	2020年12月31日
	马来西亚令吉项目	泰铢项目	英镑项目	越南盾项目	澳元项目
外币金融资产：
货币资金	10,351,094.51	23,936,793.51	1,966,204.34	9,218,225.70	25,186,350.47
交易性金融资产
衍生金融资产
应收账款	1,375,768.89	9,810,554.82	4,401,498.80		80,766,550.09
其他应收款	101,985.83	1,284,482.01		23,078.94
其他权益工具投资
其他非流动金融资产
小计	11,828,849.23	35,031,830.34	6,367,703.14	9,241,304.64	105,952,900.56
外币金融负债：
短期借款
交易性金融负债
衍生金融负债
应付账款	1,731,762.59	27,892,925.88	5,154,084.79	58,095.88	2,216,133.38
其他应付款		16,916,762.24
一年内到期的非流动负债		2,321,812.75
长期借款

应付债券
长期应付款		585,184.39
小计	1,731,762.59	47,716,685.26	5,154,084.79	58,095.88	2,216,133.38

项目	2020年12月31日
	日元项目	新加坡元项目	缅甸元项目	合计
外币金融资产：
货币资金	4,426,520.00		11,744,184.57	4,125,090,851.78
交易性金融资产				98,359,605.05
衍生金融资产				262,828,575.48
应收账款		551,687.07		440,916,445.74
其他应收款	1,195.20		10,930.35	48,541,752.57
其他权益工具投资				2,395,356,507.75
其他非流动金融资产				113,316,294.02
小计	4,427,715.20	551,687.07	11,755,114.92	7,484,410,032.39
外币金融负债：
短期借款				729,275,000.00
交易性金融负债
衍生金融负债				31,647,679.08
应付账款	56,823.75		27,240.02	877,193,841.92
其他应付款				65,281,659.30
一年内到期的非流动负债				714,109,610.83
长期借款
应付债券				3,262,450,000.00
长期应付款				585,184.39
小计	56,823.75		27,240.02	5,680,542,975.52

项目	2019年12月31日
	美元项目	欧元项目	港币项目	新西兰元项目	印度尼西亚盾项目
外币金融资产：
货币资金	4,351,659,544.59	14,711,595.12	3,260,136.82	67,799,635.37	6,589,666.08
交易性金融资产				55,936,588.48

应收账款	207,711,599.41	3,197,626.83		22,423,957.59
其他应收款	136,641.58		204,470.12	47,081,705.83	111,497.05
其他权益工具投资			56,264,249.00
小计	4,559,507,785.58	17,909,221.95	59,728,855.94	193,241,887.27	6,701,163.13
外币金融负债：
短期借款				709,292,103.40
交易性金融负债				36,411,148.86
应付账款	35,283,461.16	6,503.12	11,376.51	777,128,693.85	50,890,936.04
其他应付款	56,497,483.39		56,671.83	81,322,149.30	70,727.52
一年内到期的非流动负债				234,864,934.90
长期借款				469,729,869.80
长期应付款
小计	91,780,944.55	6,503.12	68,048.34	2,308,748,900.11	50,961,663.56

项目	2019年12月31日
	马来西亚令吉项目	泰铢项目	英镑项目	越南盾项目	澳元项目
外币金融资产：
货币资金	9,625,412.40	15,891,192.51	2,604,480.96	165,682.86	35,265,100.70
交易性金融资产
应收账款		9,852,771.19	2,489,448.51		54,175,609.01
其他应收款	112,766.73	881,674.20		22,622.81
其他权益工具投资
小计	9,738,179.13	26,625,637.90	5,093,929.47	188,305.67	89,440,709.71
外币金融负债：
短期借款
交易性金融负债
应付账款	130,800.29	26,599,871.07	9,044,944.03	105,232.06	1,147,654.64
其他应付款		24,547,108.53	72,208.47
一年内到期的非流动负债		5,788,814.16
长期借款		1,105,265.61
长期应付款		3,104,778.63
小计	130,800.29	61,145,838.00	9,117,152.50	105,232.06	1,147,654.64

续

	2019年12月31日
	加拿大元项目	新加坡元项目	合计
外币金融资产：
货币资金	3,594.80		4,507,576,042.21
交易性金融资产			55,936,588.48
应收账款		22,961.77	299,873,974.31
其他应收款			48,551,378.32
其他权益工具投资			56,264,249.00
小计	3,594.80	22,961.77	4,968,202,232.32
外币金融负债：
短期借款			709,292,103.40
交易性金融负债			36,411,148.86
应付账款			900,349,472.77
其他应付款			162,566,349.04
一年内到期的非流动负债			240,653,749.06
长期借款			470,835,135.41
长期应付款			3,104,778.63
小计			2,523,212,737.17

十一、公允价值的披露

1、以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值

√适用 □不适用

公司按公允价值三个层次列示了以公允价值计量的金融工具于2020年12月31日的账面价值。公允价值整体归类于三个层次时，依据的是公允价值计量时使用的各重要输入值所属三个层次中的最低层次。三个层次的定义如下：

第一层次：是在计量日能够取得的相同资产或负债在活跃市场上未经调整的报价；

第二层次：是除第一层次输入值外相关资产或负债直接或间接可观察的输入值；

第二层次输入值包括：1）活跃市场中类似资产或负债的报价；2）非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价；3）除报价以外的其他可观察输入值，包括在正常报价间隔期间可观察的利率和收益率曲线、隐含波动率和信用利差等；4）市场验证的输入值等。

第三层次：是相关资产或负债的不可观察输入值。

单位:元 币种:人民币

项目	期末公允价值
	第一层次 公允价值计量	第二层次 公允价值计量	第三层次 公允价值计量	合计
一、持续的公允价值计量
（一）交易性金融资产	123,219,805.15			123,219,805.15
1.以公允价值计量且变动计入当期损益的金融资产	123,219,805.15			123,219,805.15
（1）债务工具投资
（2）权益工具投资	98,359,605.05			98,359,605.05
（3）衍生金融资产	24,860,200.10			24,860,200.10
2.指定以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
（1）债务工具投资
（2）权益工具投资
（二）其他债权投资
（三）其他权益工具投资	412,061,040.66	3,217,561,735.02		3,629,622,775.68
（四）投资性房地产
1.出租用的土地使用权
2.出租的建筑物
3.持有并准备增值后转让的土地使用权

（五）生物资产
1.消耗性生物资产
2.生产性生物资产
（六）其他非流动金融资产		264,690,792.52		264,690,792.52
（七）衍生金融资产		262,828,575.48		262,828,575.48
持续以公允价值计量的资产总额	535,280,845.81	3,745,081,103.02		4,280,361,948.83
（六）交易性金融负债
1.以公允价值计量且变动计入当期损益的金融负债
其中：发行的交易性债券
衍生金融负债
其他
2.指定为以公允价值计量且变动计入当期损益的金融负债
（九）衍生金融负债		32,220,146.60		32,220,146.60
持续以公允价值计量的负债总额		32,220,146.60		32,220,146.60
二、非持续的公允价值计量
（一）持有待售资产
非持续以公允价值计量的资产总额
非持续以公允价值计量的负债总额

5、持续的第三层次公允价值计量项目，期初与期末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏感性分析

□适用 √不适用

6、持续的公允价值计量项目，本期内发生各层级之间转换的，转换的原因及确定转换时点的政策

□适用 √不适用

7、本期内发生的估值技术变更及变更原因

□适用 √不适用

8、不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况

√适用 □不适用

不以公允价值计量的金融资产和负债主要包括：应收款项、短期借款、应付款项、长期借款等。不以公允价值计量的金融资产和负债的账面价值与公允价值无重大差异。

9、其他

□适用 √不适用

十二、关联方及关联交易

1、本企业的母公司情况

□适用 √不适用

2、本企业的子公司情况

本企业子公司的情况详见附注九“1、在子公司的权益”。

□适用 √不适用

3、本企业合营和联营企业情况

本企业重要的合营或联营企业详见附注九“3、在合营企业或联营企业中的权益”。

□适用 √不适用

本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业情况如下：

√适用 □不适用

合营或联营企业名称	与本企业关系
China Youran Dairy Group Limited	联营企业

4、其他关联方情况

√适用 □不适用

其他关联方名称	其他关联方与本企业关系
内蒙古伊利公益基金会	其他

关联方	关联交易内容	本期发生额	上期发生额
China Youran Dairy Group Limited	采购原材料	670,144.12	284,799.61
山东新巨丰科技包装股份有限公司	采购包装材料		56,295.45

关联方	关联交易内容	本期发生额	上期发生额
China Youran Dairy Group Limited	销售原材料	2,955.51	1,170.93
China Youran Dairy Group Limited	提供劳务	58.30	29.18
内蒙古伊利公益基金会	销售产品	481.36

(3)关联租赁情况

本公司作为出租方：

□适用 √不适用

本公司作为承租方：

√适用 □不适用

单位：万元 币种：人民币

出租方名称	租赁资产种类	本期确认的租赁费	上期确认的租赁费
内蒙古伊利公益基金会	房屋	1,889.19	1,650.67

项目	本期发生额	上期发生额
关键管理人员报酬	5,441.50	5,195.35

关联方	关联交易内容	本期发生额	上期发生额
内蒙古伊利公益基金会	捐赠	29,022.31	5,000.00
山东新巨丰科技包装股份有限公司	利息收入		7.35

6、关联方应收应付款项

(1)应收项目

√适用 □不适用

单位:万元 币种:人民币

项目名称	关联方	期末余额		期初余额
		账面余额	坏账准备	账面余额	坏账准备
应收账款	China Youran Dairy Group Limited	698.91	34.18	33.74	2.7
应收账款	内蒙古伊利公益基金会	75.13	3.67
预付款项	China Youran Dairy Group Limited	726.81

项目名称	关联方	期末账面余额	期初账面余额
应付账款	China Youran Dairy Group Limited	55,567.73	14,183.03

公司本期授予的各项权益工具总额
公司本期行权的各项权益工具总额	54,365,450
公司本期失效的各项权益工具总额	1,041,500
公司期末发行在外的股票期权行权价格的范围和合同剩余期限
公司期末发行在外的其他权益工具行权价格的范围和合同剩余期限	2019年股权激励计划，限制性股票的授予价格为15.46元/股，回购价格为14.65元/股,距第二至第五个解锁期分别剩余9、21、33、45个月。

（1）2016年股票期权与限制性股票激励计划

根据公司2016年12月26日召开的2016年第二次临时股东大会决议和2016年12月28日召开的第八届董事会临时会议审议通过的《关于向激励对象授予股票期权与限制性股票的议案》，该股权激励计划授予的股票种类为股票期权与限制性股票，授予日为2016年12月28日，其中股票期权授予数量4,500万份，授予人数为294人，行权价格为16.47元/股，限制性股票授予数量1,500万股，授予人数为293人，授予价格为15.33元/股。有效期为股票期权和限制性股票授予之日起至所有股票期权行权或注销和限制性股票解锁或回购注销完毕之日止，最长不超过48个月。本激励计划授予的股票期权行权期及限制性股票锁定期为自相应授予日起24个月。激励计划授予激励对象的股票期权的行权期、各期行权时间安排与限制性股票的解锁期、各期解锁时间安排如下表所示：

行权/解锁期安排	行权/解锁时间	行权/解锁比例
第一个行权/解锁期	自授予日起24个月后的首个交易日起至授予日起36个月内的最后一个交易日止	50%
第二个行权/解锁期	自授予日起36个月后的首个交易日起至授予日起48个月内的最后一个交易日止	50%

行权/解锁期	公司业绩考核目标
第一个行权/解锁期	以2015年净利润为基数，2017年净利润增长率不低于30%，净资产收益率不低于12%
第二个行权/解锁期	以2015年净利润为基数，2018年净利润增长率不低于45%，净资产收益率不低于12%

限制性股票解锁数量为6,040,000股。229名激励对象股票期权行权，对应的股票期权行权数量为18,086,250份。

（2）2019年限制性股票激励计划

根据2019年9月27日召开的2019年第一次临时股东大会批准及授权，公司于2019年9月30日召开第九届董事会临时会议，审议并通过了《关于调整2019年限制性股票激励计划激励对象人数的议案》及《关于向激励对象授予限制性股票的议案》。该限制性股票激励计划授予的限制性股票来源为公司从二级市场回购的公司A股普通股，授予日为2019年9月30日，授予数量为152,428,000股，授予人数478人，授予价格为15.46元/股。2019年11月21日，授予工作实施完成，实际授予数量为152,200,000股，授予人数为473人。激励计划有效期为自限制性股票授予之日起至所有限制性股票解除限售或回购注销完毕之日止，最长不超过72个月。激励计划授予的第一期限制性股票的限售期为12个月，第二期限制性股票的限售期为24个月，第三期限制性股票的限售期为36个月，第四期限制性股票的限售期为48个月，第五期限制性股票的限售期为60个月。激励对象自限制性股票授予日起满12个月后、并满足约定解除限售条件后方可开始分期解除限售。

限制性股票激励计划的具体解除限售时间安排如下：

解除限售期	解除限售时间	可解除限售比例
第一个解除限售期	自授予日起12个月后的首个交易日起至授予日起24个月内的最后一个交易日止	20%
第二个解除限售期	自授予日起24个月后的首个交易日起至授予日起36个月内的最后一个交易日止	20%
第三个解除限售期	自授予日起36个月后的首个交易日起至授予日起48个月内的最后一个交易日止	20%
第四个解除限售期	自授予日起48个月后的首个交易日起至授予日起60个月内的最后一个交易日止	20%
第五个解除限售期	自授予日起60个月后的首个交易日起至授予日起72个月内的最后一个交易日止	20%

解除限售期	公司业绩考核目标
第一个解除限售期	以2018年净利润为基数，2019年净利润增长率不低于8%；2019年净资产收益率不低于20%；2019年度现金分红比例不低于70%。
第二个解除限售期	以2018年净利润为基数，2020年净利润增长率不低于18%；2020年净资产收益率不低于20%；2020年度现金分红比例不低于70%。
第三个解除限售期	以2018年净利润为基数，2021年净利润增长率不低于28%；2021年净资产收益率不低于20%；2021年度现金分红比例不低于70%。
第四个解除限售期	以2018年净利润为基数，2022年净利润增长率不低于38%；2022年净资产收益率不低于20%；2022年度现金分红比例不低于70%。
第五个解除限售期	以2018年净利润为基数，2023年净利润增长率不低于48%；2023年净资产收益率不低于20%；2023年度现金分红比例不低于70%。

注：1、上述指标均以经审计的年度合并口径财务数据为依据；2、上述“净利润”“净利润增长率”“净资产收益率”中所涉及的净利润指归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润，并且剔除本次及其它激励计划股份支付费用影响的数值作为计算依据；3、年度现金分红比例=年度累计现金分红总额÷当年归属于母公司股东净利润×100%；4、在本计划有效期内，若公司当年实施公开发行股票、可转债或非公开发行股票等行为，新增加的净资产可不计入当年以及未来年度净资产增加额的计算。

限制性股票解除限售时需要满足的个人绩效条件：

根据《内蒙古伊利实业集团股份有限公司2019年限制性股票激励计划实施考核管理办法（修订稿）》（简称“《考核办法》”），每一个会计年度结束后，由董事会薪酬与考核委员会组织对激励对象依据工作业绩、工作态度和安全合规等方面进行个人业绩综合考核，并对考核结果进行评审评估，对评审结果进行分档。若激励对象年度绩效综合考核结果对应等级为及格及以上，则激励对象可解除当期限制性股票的限售；若激励对象综合考核结果为不及格，公司按照激励计划的有关规定将激励对象所获限制性股票当期拟解除限售份额回购并注销。2020年10月9日，公司第十届董事会临时会议和第十届监事会临时会议审议通过了《公司关于2019年限制性股票激励计划第一个解除限售期解除限售条件成就的议案》，468名激励对象限制性股票解锁，对应的限制性股票解锁数量为30,239,200股。

2、以权益结算的股份支付情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

授予日权益工具公允价值的确定方法	2019年股权激励计划的非董事、高级管理人员每股限制性股票的公允价值＝授予日股票价格-授予价格＝13.06元；董事、高级管理人员每股限制性股票的公允价值=授予日股票价格-授予价格-看跌期权公允价值=4.27元。
可行权权益工具数量的确定依据	等待期的每个资产负债表日，根据最新取得的可行权人数、业绩指标完成情况等后续信息进行估计。
本期估计与上期估计有重大差异的原因	无
以权益结算的股份支付计入资本公积的累计金额	1,254,992,643.57
本期以权益结算的股份支付确认的费用总额	558,333,130.44

4、股份支付的修改、终止情况

□适用 √不适用

5、其他

□适用 √不适用

十四、承诺及或有事项

1、重要承诺事项

√适用 □不适用

资产负债表日存在的对外重要承诺、性质、金额截至资产负债表日，除附注十二“7、关联方承诺”所述，没有其他重大承诺事项。

2、或有事项

(1)资产负债表日存在的重要或有事项

√适用 □不适用

对外担保情况：

本公司全资子公司内蒙古惠商融资担保有限公司本报告期累计对外担保总额588,111.50万元，截止本报告期末，担保责任余额308,217.81万元，对外担保在保户数1,140户，对外担保责任余额前五名被担保人情况：

序 号	被担保方与公司关系	担保责任余额（万元）	担保期限	担保方式	担保事项	融资用途	被担保方资信情况	是否执行反担保
第一名	上游供应商	3,123.88	36个月	连带责任保证	固定资产借款	购买奶牛、设备；牧场建设	良好	是
第二名	上游供应商	3,100.00	96个月	连带责任保证	固定资产借款	购买奶牛、设备；牧场建设	良好	是
第三名	上游供应商	3,080.00	60个月	连带责任保证	固定资产借款	购买奶牛、设备；牧场建设	良好	是
第四名	上游供应商	3,009.44	36个月	连带责任保证	固定资产借款	购买奶牛、设备；牧场建设	良好	是
第五名	上游供应商	3,000.00	60个月	连带责任保证	固定资产借款	购买奶牛、设备；牧场建设	良好	是

十五、资产负债表日后事项

1、重要的非调整事项

√适用 □不适用

单位：亿元 币种：人民币

项目	内容	对财务状况和经营成果的影响数	无法估计影响数的原因
股票和债券的发行	2021年1月1日到财务报告批准报出日之间成功发行十七期超短期融资券，合计融资325亿元人民币，已兑付215亿元人民币，剩余110亿元人民币未兑付。	110.00
重要的对外投资	关于境外子公司以要约收购方式收购中国中地乳业控股有限公司。	24.62
重要的债务重组
自然灾害
外汇汇率重要变动

截止2021年2月8日下午4时，接受要约的中地乳业股份累计已达1,443,788,000股，占所有被要约方持有中地乳业股份的比例为98.47%。鉴于本次收购已符合《开曼群岛第22章公司法》第88条及并购守则规定的强制收购条件，公司将通过强制收购方式完成对中地乳业全部剩余股份的收购，并计划在收购完成后将中地乳业从香港联合交易所有限公司私有化退市。

2、利润分配情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

拟分配的利润或股利	4,987,752,363.06
经审议批准宣告发放的利润或股利

3、资产置换

(1)非货币性资产交换

□适用 √不适用

(2)其他资产置换

□适用 √不适用

4、年金计划

□适用 √不适用

5、终止经营

□适用 √不适用

6、分部信息

(1)报告分部的确定依据与会计政策

√适用 □不适用

本公司以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部。本公司的经营分部是指同时满足下列条件的组成部分：

1）该组成部分能够在日常活动中产生收入、发生费用；

2）管理层能够定期评价该组成部分的经营成果，以决定向其配置资源、评价其业绩；

3）能够取得该组成部分的财务状况、经营成果和现金流量等有关会计信息。

本公司以经营分部为基础确定报告分部，满足下列条件之一的经营分部确定为报告分部：

1）该经营分部的分部收入占所有分部收入合计的10%或者以上；

2）该分部的分部利润（亏损）的绝对额，占所有盈利分部利润合计额或者所有亏损分部亏损合计额的绝对额两者中较大者的10%或者以上。

按上述会计政策确定的报告分部的经营分部的对外交易收入合计额占合并总收入的比重未达到75%时，增加报告分部的数量，按下述规定将其他未作为报告分部的经营分部纳入报告分部的范围，直到该比重达到75%：

1）将管理层认为披露该经营分部信息对会计信息使用者有用的经营分部确定为报告分部；

2）将该经营分部与一个或一个以上的具有相似经济特征、满足经营分部合并条件的其他经营分部合并，作为一个报告分部。

分部间转移价格参照市场价格确定，与各分部共同使用的资产、相关的费用按照收入比例在不同的分部之间分配。

(2)报告分部的财务信息

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	液体乳	奶粉及奶制品	冷饮	其他	分部间抵销	合计
主营业务收入	76,123,250,638.96	12,885,082,731.94	6,157,812,252.30	179,027,029.54		95,345,172,652.74
其他业务收入	1,024,219,298.38	54,448,184.03	44,969,909.04	55,153,205.73		1,178,790,597.18
主营业务成本	50,202,771,963.94	7,357,857,048.48	3,161,135,525.32	118,480,392.81		60,840,244,930.55
其他业务支出	909,212,894.05	19,520,146.76	34,680,040.70	1,904,455.80		965,317,537.31
资产总额	31,709,116,435.77	6,010,615,644.22	2,632,097,995.12	57,618,062,284.13	26,815,627,973.95	71,154,264,385.29
负债总额	27,212,340,054.46	3,379,331,590.83	4,226,241,521.53	39,773,629,427.54	33,969,922,132.57	40,621,620,461.79

账龄	期末账面余额
1年以内
其中：1年以内分项
1年以内小计	1,200,363,716.07
1至2年	5,760,503.60
2至3年	5,885,000.00
3年以上	85,620,565.39
3至4年
4至5年
5年以上
合计	1,297,629,785.06

(2)按坏账计提方法分类披露

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

类别	期末余额					期初余额
	账面余额		坏账准备		账面 价值	账面余额		坏账准备		账面 价值
	金额	比例(%)	金额	计提比例(%)		金额	比例(%)	金额	计提比例(%)
按单项计提坏账准备	102,864,549.16	7.93	102,864,549.16	100.00		97,370,881.42	6.45	97,370,881.42	100.00
其中：
按组合计提坏账准备	1,194,765,235.90	92.07	59,738,261.77	5.00	1,135,026,974.13	1,413,031,686.25	93.55	113,042,534.89	8.00	1,299,989,151.36
其中：
组合2	1,194,765,235.90	92.07	59,738,261.77	5.00	1,135,026,974.13	1,413,031,686.25	93.55	113,042,534.89	8.00	1,299,989,151.36
合计	1,297,629,785.06	/	162,602,810.93	/	1,135,026,974.13	1,510,402,567.67	/	210,413,416.31	/	1,299,989,151.36

名称	期末余额
	账面余额	坏账准备	计提比例（%）	计提理由
单项金额不重大但单独计提的坏账准备	102,864,549.16	102,864,549.16	100.00	收回难度大，发生坏账的可能性较大的款项。
合计	102,864,549.16	102,864,549.16	100.00	/

按组合计提坏账准备：

√适用 □不适用

组合计提项目：组合2

单位：元 币种：人民币

名称	期末余额
	应收账款	坏账准备	计提比例（%）
3个月以内	1,185,665,064.78	57,949,762.91	4.89
4-6个月	7,094,677.74	743,815.58	10.48
7-12个月	1,559,989.78	599,179.68	38.41
1年以上	445,503.60	445,503.60	100.00
合计	1,194,765,235.90	59,738,261.77	/

类别	期初余额	本期变动金额				期末余额
		计提	收回或转回	转销或核销	其他变动
按单项计提坏账准备	97,370,881.42	6,530,476.62		1,036,808.88		102,864,549.16
组合2	113,042,534.89		53,304,273.12			59,738,261.77
合计	210,413,416.31	6,530,476.62	53,304,273.12	1,036,808.88		162,602,810.93

项目	核销金额
实际核销的应收账款	1,036,808.88

(5)按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

单位名称	期末金额	占应收账款总额的比例（％）	已计提坏账准备
第一名	260,990,390.83	20.11	12,755,989.63
第二名	116,093,140.25	8.95	5,674,089.72
第三名	100,390,565.39	7.74	100,390,565.39
第四名	99,784,195.06	7.69	4,876,984.76
第五名	83,630,776.05	6.44	4,087,481.18
合计	660,889,067.58	50.93	127,785,110.68

项目	期末余额	期初余额
应收利息
应收股利
其他应收款	35,374,941.64	116,840,212.41
合计	35,374,941.64	116,840,212.41

(2)重要逾期利息

□适用 √不适用

(3)坏账准备计提情况

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

应收股利

(1)应收股利

□适用 √不适用

(2)重要的账龄超过1年的应收股利

□适用 √不适用

(3)坏账准备计提情况

□适用 √不适用

其他说明：

□适用 √不适用

其他应收款

(1)按账龄披露

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

账龄	期末账面余额
1年以内
其中：1年以内分项
1年以内小计	34,822,464.13
1至2年	3,374,362.69
2至3年	136,562.50
3年以上
3至4年	113,968.65
4至5年	48,687.20
5年以上	16,049,388.21
合计	54,545,433.38

(2)按款项性质分类情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

款项性质	期末账面余额	期初账面余额
押金及保证金	21,990,073.62	62,056,628.36
代垫款项	31,751,140.80	31,419,457.38
股权转让款		50,000,000.00
支持奶户发展往来款	804,218.96	832,797.84
合计	54,545,433.38	144,308,883.58

坏账准备	第一阶段	第二阶段	第三阶段	合计
	未来12个月预期信用损失	整个存续期预期信用损失(未发生信用减值)	整个存续期预期信用损失(已发生信用减值)
2020年1月1日余额	10,160,018.47		17,308,652.70	27,468,671.17
2020年1月1日余额在本期
--转入第二阶段
--转入第三阶段
--转回第二阶段
--转回第一阶段
本期计提
本期转回	8,298,179.43			8,298,179.43
本期转销
本期核销
其他变动
2020年12月31日余额	1,861,839.04		17,308,652.70	19,170,491.74

(4)坏账准备的情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

类别	期初余额	本期变动金额				期末余额
		计提	收回或转回	转销或核销	其他变动
其他应收款	27,468,671.17		8,298,179.43			19,170,491.74
合计	27,468,671.17		8,298,179.43			19,170,491.74

单位名称	款项的性质	期末余额	账龄	占其他应收款 期末余额合计 数的比例(%)	坏账准备 期末余额
第一名	押金及保证金	4,289,048.60	1年以内	7.86	214,452.43
第二名	押金及保证金	3,414,238.47	1年以内	6.26	170,711.92
第三名	押金及保证金	3,000,000.00	1年以内	5.5	150,000.00
第四名	押金及保证金	2,620,912.67	1年以内	4.81	131,045.63
第五名	押金及保证金	1,434,596.80	1年以内	2.63	71,729.84
合计	/	14,758,796.54	/	27.06	737,939.82

3、长期股权投资

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	期末余额			期初余额
	账面余额	减值准备	账面价值	账面余额	减值准备	账面价值
对子公司投资	33,515,167,720.79	10,584,208.17	33,504,583,512.62	27,475,212,986.13	10,584,208.17	27,464,628,777.96
对联营、合营企业投资	205,083,415.15		205,083,415.15	1,942,445,138.53		1,942,445,138.53
合计	33,720,251,135.94	10,584,208.17	33,709,666,927.77	29,417,658,124.66	10,584,208.17	29,407,073,916.49

被投资单位	期初余额	本期增加	本期减少	期末余额	本期计提减值准备	减值准备期末余额
包头伊利乳业有限责任公司	126,878,802.93			126,878,802.93
杜尔伯特伊利乳业有限责任公司	268,397,331.92			268,397,331.92
廊坊伊利乳品有限公司	33,748,000.00			33,748,000.00
内蒙古领鲜食品有限责任公司	5,317,116.52			5,317,116.52
内蒙古青山乳业有限责任公司	10,584,208.17			10,584,208.17		10,584,208.17
天津伊利康业冷冻食品有限公司	38,500,000.00			38,500,000.00
内蒙古伊利福贝尔乳品有限公司	11,361,345.46			11,361,345.46
肇东市伊利乳业有限责任公司	130,517,827.26			130,517,827.26
内蒙古伊利企业发展有限责任公司	6,114,929.41			6,114,929.41
西安伊利泰普克饮品有限公司	133,003,100.00			133,003,100.00
林甸伊利乳业有限责任公司	40,484,678.30			40,484,678.30
齐齐哈尔伊利乳业有限责任公司	24,525,247.18			24,525,247.18

赤峰伊利乳业有限责任公司	31,993,214.15			31,993,214.15
定州伊利乳业有限责任公司	205,335,036.44			205,335,036.44
伊利苏州乳业有限责任公司	320,000,000.00			320,000,000.00
济南伊利乳业有限责任公司	689,999,805.07			689,999,805.07
内蒙古金川伊利乳业有限责任公司	160,368,832.01		150,000,000.00	10,368,832.01
内蒙古金山乳业有限责任公司	101,698,311.45			101,698,311.45
佛山伊利乳业有限责任公司	159,916,647.37			159,916,647.37
合肥伊利乳业有限责任公司	1,100,943,098.69			1,100,943,098.69
辽宁伊利乳业有限责任公司	70,000,000.00			70,000,000.00
湖北黄冈伊利乳业有限责任公司	797,000,000.00			797,000,000.00
内蒙古盛泰投资有限公司	800,000,000.00			800,000,000.00
成都伊利乳业有限责任公司	130,000,000.00			130,000,000.00
乌鲁木齐伊利食品有限责任公司	90,000,000.00			90,000,000.00
河南伊利乳业有限公司	130,550,000.00			130,550,000.00
阜新伊利乳业有限责任公司	46,038,596.00			46,038,596.00
多伦县伊利乳业有限责任公司	17,000,000.00			17,000,000.00
内蒙古金海伊利乳业有限责任公司	120,000,000.00			120,000,000.00
锡林浩特伊利乳品有限责任公司	50,000,000.00			50,000,000.00
滦州伊利乳业有限责任公司	370,000,000.00			370,000,000.00
兰州伊利乳业有限责任公司	190,000,000.00			190,000,000.00
伊利国际发展有限公司	1,134,263,891.33			1,134,263,891.33
天津伊利乳业有限责任公司	100,000,000.00			100,000,000.00
陕西伊利乳业有限责任公司	170,000,000.00			170,000,000.00
巴彦淖尔伊利乳业有限责任公司	15,000,000.00			15,000,000.00

浙江伊利乳业有限公司	100,000,000.00			100,000,000.00
天津伊利乳品有限责任公司	265,000,000.00			265,000,000.00
阜新伊利乳品有限责任公司	480,000,000.00			480,000,000.00
潍坊伊利乳业有限责任公司	480,000,000.00			480,000,000.00
宁夏伊利乳业有限责任公司	280,000,000.00	500,000,000.00		780,000,000.00
黑龙江伊利乳业有限责任公司	365,000,000.00			365,000,000.00
张北伊利乳业有限责任公司	130,000,000.00			130,000,000.00
广东伊利乳业有限责任公司	730,000,000.00			730,000,000.00
咸阳伊利乳业有限责任公司	900,000,000.00			900,000,000.00
香港金港商贸控股有限公司	7,345,816,566.47	4,619,720.00		7,350,436,286.47
济源伊利乳业有限责任公司	400,000,000.00			400,000,000.00
广西伊利冷冻食品有限公司	212,000,000.00			212,000,000.00
云南伊利乳业有限责任公司	270,000,000.00			270,000,000.00
内蒙古金德瑞贸易有限责任公司	50,000,000.00		50,000,000.00
梅州伊利冷冻食品有限责任公司	460,000,000.00			460,000,000.00
长春伊利冷冻食品有限责任公司	410,000,000.00			410,000,000.00
龙游伊利乳业有限责任公司	423,000,000.00			423,000,000.00
晋中伊利乳业有限责任公司	425,000,000.00			425,000,000.00
内蒙古乳业技术研究院有限责任公司	130,000,000.00	65,000,000.00		195,000,000.00
伊利财务有限公司	1,000,000,000.00			1,000,000,000.00
内蒙古惠商融资担保有限公司	300,000,000.00	200,000,000.00		500,000,000.00
惠商商业保理有限公司	2,000,000,000.00			2,000,000,000.00
利质美（上海）投资有限公司	300,000,000.00	50,000,000.00		350,000,000.00

沈阳伊利乳品有限责任公司	335,000,000.00	225,000,000.00		560,000,000.00
内蒙古伊利管理咨询有限公司	1,000,000.00			1,000,000.00
内蒙古惠商互联网小额贷款有限公司	700,000,000.00	800,000,000.00		1,500,000,000.00
大庆伊利乳品有限责任公司	316,000,000.00	874,000,000.00		1,190,000,000.00
安图伊利长白山天然矿泉饮品有限责任公司	134,000,000.00	149,850,000.00		283,850,000.00
武威伊利乳业有限责任公司	190,000,000.00	320,000,000.00		510,000,000.00
伊利创新投资管理（珠海）有限公司	20,000,000.00			20,000,000.00
伊利创业投资（苏州）有限公司	150,000,000.00			150,000,000.00
珠海健瓴风险投资基金合伙企业（有限合伙）		200,000,000.00		200,000,000.00
阿尔山伊利天然矿泉饮品有限责任公司	313,336,000.00			313,336,000.00
呼伦贝尔伊利乳业有限责任公司	20,000,000.00	206,000,000.00		226,000,000.00
内蒙古金泽伊利乳业有限责任公司	10,520,400.00	368,789,600.00		379,310,000.00
内蒙古金灏伊利乳业有限责任公司		19,570,000.00		19,570,000.00
上海依宝生物技术有限公司		10,000,000.00		10,000,000.00
武汉伊利乳业有限责任公司		100,000,000.00		100,000,000.00
China Youran Dairy Holding Limited		1,897,640,414.66		1,897,640,414.66
内蒙古兴安伊利乳业有限责任公司		30,580,000.00		30,580,000.00
驻马店伊利乳业有限责任公司		5,000.00		5,000.00
健瓴（珠海）母基金合伙企业（有限合伙）		214,900,000.00		214,900,000.00
内蒙古伊知牛牧业有限责任公司		4,000,000.00		4,000,000.00
合计	27,475,212,986.13	6,239,954,734.66	200,000,000.00	33,515,167,720.79		10,584,208.17

(2)对联营、合营企业投资

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

投资单位	期初余额	本期增减变动								期末余额	减值准备期末余额
		追加投资	减少投资	权益法下确认的投资损益	其他综合收益调整	其他权益变动	宣告发放现金股利或利润	计提减值准备	其他
一、合营企业
二、联营企业
China Youran Dairy Holding Limited	1,899,396,367.28			195,310,675.17	1,250,813.13	-1,560,973.12			-2,094,396,882.46
北京久阳智慧投资基金管理有限公司	43,048,771.25			-2,190,545.75						40,858,225.50
宁夏利垦牧业有限公司		39,000,000.00		-11,857.42						38,988,142.58
中利（兴安盟）牧业有限公司		58,500,000.00		-368,963.25						58,131,036.75
呼和浩特市伊兴奶业投资中心（有限合伙）		66,900,000.00		206,010.32						67,106,010.32
小计	1,942,445,138.53	164,400,000.00		192,945,319.07	1,250,813.13	-1,560,973.12			-2,094,396,882.46	205,083,415.15
合计	1,942,445,138.53	164,400,000.00		192,945,319.07	1,250,813.13	-1,560,973.12			-2,094,396,882.46	205,083,415.15

4、营业收入和营业成本

(1)营业收入和营业成本情况

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	本期发生额		上期发生额
	收入	成本	收入	成本
主营业务	91,896,603,017.22	66,873,511,730.70	88,074,641,271.60	64,245,407,532.35
其他业务	1,195,508,246.75	1,068,362,791.63	853,044,189.08	751,689,413.79
合计	93,092,111,263.97	67,941,874,522.33	88,927,685,460.68	64,997,096,946.14

项目	本期发生额	上期发生额
成本法核算的长期股权投资收益	4,066,027,014.78	4,196,364,820.22
权益法核算的长期股权投资收益	192,945,319.07	213,892,916.29
处置长期股权投资产生的投资收益		151,789,088.34
交易性金融资产在持有期间的投资收益
其他权益工具投资在持有期间取得的股利收入	21,838,422.89	76,695,782.95
债权投资在持有期间取得的利息收入
其他债权投资在持有期间取得的利息收入
处置交易性金融资产取得的投资收益
处置其他权益工具投资取得的投资收益
处置债权投资取得的投资收益
处置其他债权投资取得的投资收益
委托贷款收益		22,483,018.87
合计	4,280,810,756.74	4,661,225,626.67

6、其他

□适用 √不适用

十八、补充资料

1、当期非经常性损益明细表

√适用 □不适用

单位：元 币种：人民币

项目	金额	说明
非流动资产处置损益	-6,008,330.64
越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免
计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）	805,076,781.33
计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费
企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益
非货币性资产交换损益
委托他人投资或管理资产的损益
因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备
债务重组损益
企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等
交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益
同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益
与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益
除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益	171,088,869.50
单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回
对外委托贷款取得的损益
采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益
根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响
受托经营取得的托管费收入
除上述各项之外的其他营业外收入和支出	-412,490,002.06
其他符合非经常性损益定义的损益项目
所得税影响额	-101,840,799.83
少数股东权益影响额	-2,762,588.92
合计	453,063,929.38

对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。

□适用 √不适用

2、净资产收益率及每股收益

√适用 □不适用

报告期利润	加权平均净资产收益率（%）	每股收益
		基本每股收益	稀释每股收益
归属于公司普通股股东的净利润	25.18	1.17	1.18
扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润	23.22	1.08	1.09

第十二节 备查文件目录

备查文件目录	一、载有法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的财务报表；
备查文件目录	二、载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件；
备查文件目录	三、报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿；
备查文件目录	四、其他有关文件。